JOGO DO MILHÃO

Regras
 As perguntas serão respondidas alternadamente, uma por
cada Equipe;
 O representante de cada Equipe será escolhido pelos
participantes da própria Equipe;
 Cada resposta certa vale R$100.000,00; se respondida
com auxílio dos universitários, vale R$ 50.000,00
 Cada resposta errada perde R$ 50.000,00;
 Ganha o jogo do dia a Equipe atingir Meio Milhão em
primeiro lugar ou montante mais próximo; e a Equipe que
acumular mais pontos na semana ganha o Jogo Final
 Recursos (Uma vez para cada grupo):
 Passa/Não Sei - cede a vez ao concorrente.
 Universitários
1 O Sistema Financeiro Nacional
tem como objetivo principal:
 a) Atender aos agentes
superavitários
 b) Atender aos agentes deficitários
 c) Influenciar a composição das taxas
de juros do mercado
 d) Regular a emissão de papéis das
SA.
 O Sistema Financeiro Nacional tem como
objetivo principal
 a) Atender aos agentes
superavitários
 b) Atender aos agentes deficitários
 c) Influenciar a composição das taxas
de juros do mercado
 d) Regular a emissão de papéis das
SA.
2 O CMN é o órgão máximo do
SFN e tem entre suas atribuições:
 a) Receber os depósitos
compulsórios dos bancos
 b) Regular o sistema de
compensação
 c) Estabelecer a meta da taxa Selic
 d) Fixar as diretrizes das políticas
monetária, cambial e creditícia
2 O CMN é o órgão máximo do
SFN e tem entre suas atribuições:
 a) Receber os depósitos
compulsórios dos bancos
 b) Regular o sistema de
compensação
 c) Estabelecer a meta da taxa Selic
 d) Fixar as diretrizes das políticas
monetária, cambial e creditícia
 3 É de responsabilidade do
BACEN :
 a) Executar os serviços de
compensação
 b) Exercer a fiscalização das
Instituições financeiras
 c) Fixar a meta de Inflação
 d) Emitir títulos públicos juntamente
com o Tesouro Nacional
 3 É de responsabilidade do
BACEN :
 a) Executar os serviços de
compensação
 b) Exercer a fiscalização das
Instituições financeiras
 c) Fixar a meta de Inflação
 d) Emitir títulos públicos juntamente
com o Tesouro Nacional
 4 Compete ao Conselho de Recursos do Sistema
Financeiro Nacional, composto por 08 membros e
presidido pelo Ministro da Fazenda, tem como principal
atribuição
 a) Fixar as metas de inflação
(inflation targeting)
 b) Regular a oferta de moeda e do
crédito
 c) Julgar os recursos interpostos das
decisões relativas à aplicação de
penalidades administrativas do
BACEN e CVM
 4 Compete ao Conselho de Recursos do Sistema
Financeiro Nacional, composto por 08 membros e
presidido pelo Ministro da Fazenda, tem como principal
atribuição
 a) Fixar as metas de inflação
(inflation targeting)
 b) Regular a oferta de moeda e do
crédito
 c) Julgar os recursos interpostos das
decisões relativas à aplicação de
penalidades administrativas do
BACEN e CVM
5 Trata-se de instituição bancária
e banco múltiplo, respectivamente:
 a) Banco comercial e banco com carteiras
de crédito imobiliário e de
desenvolvimento
 b) Banco múltiplo com carteira comercial e
Banco com carteiras de crédito
financiamento e investimento e SCI
 c) Banco comercial e banco com carteiras
de investimento e crédito imobiliário
 d) Banco comercial e banco múltiplo com
carteira de desenvolvimento e SCFI
5 Trata-se de instituição bancária
e banco múltiplo, respectivamente:
 a) Banco comercial e banco com carteiras
de crédito imobiliário e de
desenvolvimento
 b) Banco múltiplo com carteira comercial e
Banco com carteiras de crédito
financiamento e investimento e SCI
 c) Banco comercial e banco com carteiras
de investimento e crédito imobiliário
 d) Banco comercial e banco múltiplo com
carteira de desenvolvimento e SCFI
6 A diferença entre a LTN e NTN
f é que:
 a) A LTN é pré-fixada e a NTN-F é
pós-fixada com base na TBF
 b) A LTN é Pré-fixada e a NTN-F é
pós-fixada com base na SELIC
 c) A LTN é pós-fixada e a NTN-F é
prefixada
 d) A LTN é pré-fixada e a NTN-F é
prefixada, porém admite o uso de
indexadores e paga juros
semestralmente
6 A diferença entre a LTN e NTN
f é que:
 a) A LTN é pré-fixada e a NTN-F é
pós-fixada com base na TBF
 b) A LTN é Pré-fixada e a NTN-F é
pós-fixada com base na SELIC
 c) A LTN é pós-fixada e a NTN-F é
prefixada
 d) A LTN é pré-fixada e a NTN-F é
prefixada, porém admite o uso de
indexadores e paga juros
semestralmente
7 Fere o princípio da Integridade
o profissional que age com:
 a) Dolo, má fé ou erro involuntário
 b) Erro involuntário e Dolo
 c) Utilizando as informações
adquiridas com o exercício da
profissão para benefício próprio
 d) Dolo ou erro involuntário
7 Fere o princípio da Integridade
o profissional que age com:
 a) Dolo, má fé ou erro involuntário
 b) Erro involuntário e Dolo
 c) Utilizando as informações
adquiridas com o exercício da
profissão para benefício próprio
 d) Dolo ou erro involuntário
8 – A honestidade intelectual e integridade é
um dos requisitos da ação do profissional
certificado, de acordo com o princípio da(o):

 a) Objetividade
 b) Profissionalismo
 c) Integridade
 d) Competência
8 – A honestidade intelectual e integridade é
um dos requisitos da ação do profissional
certificado, de acordo com o princípio da(o):

 a) Objetividade
 b) Profissionalismo
 c) Integridade
 d) Competência
9 – O banco estará cumprindo o código de
auto-regulação de fundos da ANBID se:
 a) Exigir também dos seus
empregados o cumprimento
 b) Exigir dos seus Empregados,
fornecedores e prestadores de
serviços o cumprimento
 c) Somente o banco deve cumprir
com as regras, não necessitando
exigir de seus parceiros e
empregados tal atitude
 d) Nenhuma das alternativas
anteriores
9 – O banco estará cumprindo o código de
auto-regulação de fundos da ANBID se:
 a) Exigir também dos seus
empregados o cumprimento
 b) Exigir dos seus Empregados,
fornecedores e prestadores de
serviços o cumprimento
 c) Somente o banco deve cumprir
com as regras, não necessitando
exigir de seus parceiros e
empregados tal atitude
 d) Nenhuma das alternativas
anteriores
10 – São etapas seguidas pelos praticantes
de lavagem de dinheiro:

 a) Colocação, Ocultação e
Integração
 b) Colocação, Ocultação e
Realização
 c) Integração, Ocultação e
Permissão
 d) Colocação, Ocultação e
deferimento
10 – São etapas seguidas pelos praticantes
de lavagem de dinheiro:

 a) Colocação, Ocultação e Integração

 b) Colocação, Ocultação e Realização
 c) Integração, Ocultação e Permissão
 d) Colocação, Ocultação e
deferimento
 11 – Classifica-se como venda
casada:
 a) A venda de um seguro de vida para um
menor de 18 anos
 b) A venda de um seguro residencial
vinculado à assinatura de um contrato
habitacional
 c) A venda de um seguro automóvel
quando da abertura de uma conta,mesmo
o cliente estando ciente e orientado pelo
vendedor
 d) A abertura de uma conta corrente com
a inclusão de cheque especial, a pedido do
cliente
 11 – Classifica-se como venda
casada:
 a) A venda de um seguro de vida para um
menor de 18 anos
 b) A venda de um seguro residencial
vinculado à assinatura de um
contrato habitacional
 c) A venda de um seguro automóvel
quando da abertura de uma conta,mesmo
o cliente estando ciente e orientado pelo
vendedor
 d) A abertura de uma conta corrente com
a inclusão de cheque especial, a pedido do
cliente
 postos de combustíveis em Natal/RN. Um dos
postos abriu uma conta num banco e começou a
movimentar com valores bastante superiores ao
faturamento, sendo sinalizado pelo sistema do
banco como indícios de lavagem. O Gerente do
banco, nos contatos com o cliente, percebe se
tratar de operação estranha e não justificável. O
gerente, neste caso, deve:
 a) Comunicar ao cliente que vai informar ao
BACEN e ao COAF sobre esses indícios
 b) Informar ao setor que cuida de lavagem de
dinheiro no banco no prazo de 24 horas, sem
informar ao cliente
 c) Informar diretamente ao COAF sobre os
indícios
 d) Oficiar o BACEN sobre os indícios
 postos de combustíveis em Natal/RN. Um dos
postos abriu uma conta num banco e começou a
movimentar com valores bastante superiores ao
faturamento, sendo sinalizado pelo sistema do
banco como indícios de lavagem. O Gerente do
banco, nos contatos com o cliente, percebe se
tratar de operação estranha e não justificável. O
gerente, neste caso, deve:
 a) Comunicar ao cliente que vai informar ao
BACEN e ao COAF sobre esses indícios
 b) Informar ao setor que cuida de lavagem de
dinheiro no banco no prazo de 24 horas, sem
informar ao cliente
 c) Informar diretamente ao COAF sobre os
indícios
 d) Oficiar o BACEN sobre os indícios
 13 – A venda de um título de capitalização,
com o argumento de que se trata de um
investimento em poupança é:
 a) Uma venda casada

 b) Uma venda cruzada

 c) Uma venda legal

 d) Uma venda não ética, ferindo o

princípio a Integridade do código de

auto-regulação da ANBID
 13 – A venda de um título de capitalização,
com o argumento de que se trata de um
investimento em poupança é:
 a) Uma venda casada

 b) Uma venda cruzada

 c) Uma venda legal

 d) Uma venda não ética, ferindo o

princípio a Integridade do código de

auto-regulação da ANBID
 14 – O prospecto deve trazer as
informações relevantes de um fundo de
investimento, também conhecidas como:

 a) Tag along
 b) Home broker
 c) Disclosure
 d) Disclaimers
 14 – O prospecto deve trazer as
informações relevantes de um fundo de
investimento, também conhecidas como:

 a) Tag along
 b) Home broker
 c) Disclosure
 d) Disclaimers
 15 - Devem constar do prospecto,
dentre outras informações:
 a) O nome e o currículo detalhado do
administrador e do gestor
 b) A política de investimento, os
objetivos de investimento e os fatores de
risco
 c) A separação de funções do
administrador e da área de recursos de
terceiros (chinese wall)
 d) O nome do custodiante, gestor,
administrador, auditor independete e
distribuidor, além dos demais
prestadores de serviços do fundo.
 15 - Devem constar do prospecto,
dentre outras informações:
 a) O nome e o currículo detalhado do
administrador e do gestor
 b) A política de investimento, os
objetivos de investimento e os fatores de
risco
 c) A separação de funções do
administrador e da área de recursos de
terceiros (chinese wall)
 d) O nome do custodiante, gestor,
administrador, auditor independete e
distribuidor, além dos demais
prestadores de serviços do fundo.
 16 – O que significa PIB:
 a) Tudo o que é produzido no país,
por empresas estrangeiras e
nacionais, excluindo-se a
informalidade
 b) Tudo o que é produzido no país e
fora dele, pelas empresas nacionais
 c) Tudo o que é produzido no país
somente pelas empresas de
nacionais
 d) O PIB real é o PNB menos a
inflação do período
 16 – O que significa PIB:
 a) Tudo o que é produzido no país,
por empresas estrangeiras e
nacionais, excluindo-se a
informalidade
 b) Tudo o que é produzido no país e
fora dele, pelas empresas nacionais
 c) Tudo o que é produzido no país
somente pelas empresas de
nacionais
 d) O PIB real é o PNB menos a
inflação do período
 17 – O Produto Nacional Bruto é:
 a) Tudo o que é produzido no país e
fora dele, pelos nacionais
 b) Tudo o que é produzido no país,
por empresas estrangeiras e
nacionais, excluindo-se a
informalidade
 c) Tudo o que é produzido no país
somente pelas empresas de
nacionais
 d) Tem o mesmo valor do PIB
 17 – O Produto Nacional Bruto é:
 a) Tudo o que é produzido no país e
fora dele, pelos nacionais
 b) Tudo o que é produzido no país,
por empresas estrangeiras e
nacionais, excluindo-se a
informalidade
 c) Tudo o que é produzido no país
somente pelas empresas de
nacionais
 d) Tem o mesmo valor do PIB
 18 – O índice que serve de base para a
inflação oficial no Brasil é o IPCA e medido
pelo(a)--------, para as famílias com faixa de
renda de um (1) a ------------salários
mínimos. Qual das alternativas preenche
corretamente os espaços acima:

 a) IBGE e 33
 b) FGV e 40
 c) IBGE e 40
 d) FGV e 33
 18 – O índice que serve de base para a
inflação oficial no Brasil é o IPCA e medido
pelo(a)--------, para as famílias com faixa de
renda de um (1) a ------------salários
mínimos. Qual das alternativas preenche
corretamente os espaços acima:

 a) IBGE e 33
 b) FGV e 40
 c) IBGE e 40
 d)FGV e 33
 19 – O IGP-M é medido no período de 21
do mês anterior a 20 do mês corrente e
abrange as famílias com renda entre ---- e
------ salários mínimos, sendo apurado
pelo(a): Qual a alternativa que preenche
corretamente as lacunas:

 a) 1 a 20 e IBGE
 b) 1 a 33 e IBGE
 c) 1 a 20 e FIPE
 d)1 a 33 e FGV
 19 – O IGP-M é medido no período de 21
do mês anterior a 20 do mês corrente e
abrange as famílias com renda entre ---- e
------ salários mínimos, sendo apurado
pelo(a): Qual a alternativa que preenche
corretamente as lacunas:

 a) 1 a 20 e IBGE
 b) 1 a 33 e IBGE
 c) 1 a 20 e FIPE
 d)1 a 33 e FGV
 20 – A TR serve para atualizar os depósitos em
caderneta de poupança e os contratos
habitacionais e é calculada aplicando-se um
redutor à TBF. Qual alternativa define a TBF:
 a) Média dos CDB PÓS-fixados de 30 a 35
dias, das 30 maiores Instituições
Financeiras – IF, do mercado,excluindo-
se as duas maiores e as duas menores
taxas
 b) Média dos CDB PRÉ-fixados de 30 a
35 dias, das 30 maiores IF do
mercado,excluindo-se as duas maiores e
as duas menores taxas
 c) Mesma forma de calculo da TR, porém
adicionando-se um redutor
 d) Média dos CBS PRÉ-fixados de 30 a 35
dias, das 50 maiores IF do país
 20 – A TR serve para atualizar os depósitos em
caderneta de poupança e os contratos
habitacionais e é calculada aplicando-se um
redutor à TBF. Qual alternativa define a TBF:

 a) Média dos CDB PÓS-fixados de 30 a 35 dias,

das 30 maiores Instituições Financeiras – IF, do
mercado,excluindo-se as duas maiores e as
duas menores taxas
 b) Média dos CDB PRÉ-fixados de 30 a 35 dias,
das 30 maiores IF do mercado,excluindo-se as
duas maiores e as duas menores taxas
 c) Mesma forma de calculo da TR, porém
adicionando-se um redutor
 d) Média dos CBS PRÉ-fixados de 30 a 35 dias,
das 50 maiores IF do país
 21 – Taxa definida pelo COPOM
nas suas reuniões ordinárias:

 a) SELIC over
 b) SELIC meta
 c) CDI over
 d) CDI meta
 21 – Taxa definida pelo COPOM
nas suas reuniões ordinárias:

 a) SELIC over
 b) SELIC meta
 c) CDI over
 d) CDI meta
 22 – O prazo médio de uma
carteira de títulos é calculado:
 a) Pela média ponderada entre os
prazos e valores dos títulos
 b) Pela média dos prazos de cada
um dos papéis
 c) Pela média dos valores de todos
os títulos
 d) Pelo desvio-padrão dos prazos
ponderados pelos valores da
carteira
 22 – O prazo médio de uma
carteira de títulos é calculado:
 a) Pela média ponderada entre os
prazos e valores dos títulos
 b) Pela média dos prazos de cada
um dos papéis
 c) Pela média dos valores de todos
os títulos
 d) Pelo desvio-padrão dos prazos
ponderados pelos valores da
carteira
23 – Indique qual das taxas abaixo
é uma taxa de juros nominal
 a) 13%a.a aplicados durante 1 ano
 b) 12% ao semestre aplicado
durante um semestre
 c) 13% ao mês aplicado durante 1
ano
 d) 15 % ao mês aplicado durante
um mês
23 – Indique qual das taxas abaixo
é uma taxa de juros nominal
 a) 13%a.a aplicados durante 1 ano
 b) 12% ao semestre aplicado
durante um semestre
 c) 13% ao mês aplicado durante 1
ano
 d) 15 % ao mês aplicado durante
um mês
 24 – Em que hipótese os juros simples
rendem mais do que os juros compostos:
 a) Quando o prazo da aplicação for
superior ao prazo da taxa dada
(período)
 b) Quando o prazo da aplicação for
igual ao prazo da taxa
 c) Quando o prazo da aplicação for
menor que o prazo da taxa
(período)
 d) Em nenhuma hipótese, já que os
juros compostos sempre rendem
 24 – Em que hipótese os juros simples
rendem mais do que os juros compostos:
 a) Quando o prazo da aplicação for
superior ao prazo da taxa dada
(período)
 b) Quando o prazo da aplicação for
igual ao prazo da taxa
 c) Quando o prazo da aplicação for
menor que o prazo da taxa
(período)
 d) Em nenhuma hipótese, já que os
juros compostos sempre rendem
 25 – Um determinado país teve uma
inflação anual de 10% a.a. Um investimento
cuja rentabilidade nominal foi de 20% a.a,
terá como juros reais:
 a) Uma taxa maior que 10% a.a
 b) Uma taxa igual a 10% a.a
 c) Uma taxa menor que 10% a.a
 d) Não teve ganhos reais, teve
prejuízos de menos de 10% a.a
 25 – Um determinado país teve uma
inflação anual de 10% a.a. Um investimento
cuja rentabilidade nominal foi de 20% a.a,
terá como juros reais:
 a) Uma taxa maior que 10% a.a
 b) Uma taxa igual a d10% a.a
 c) Uma taxa menor que 10% a.a
 d)Não teve ganhos reais, teve
prejuízos de menos de 10% a.a
 26 – Benchmark significa referência ou
padrão. Os mais comuns no mercado de
renda fixa, variável e cambial, no Brasil, são
respectivamente:

 a) CDI, IBX e Euro

 b) CDI, IBOVESPA e Dólar
australiano
 c) CDI, IBOVESPA e Dólar americano
 d) CDI, IBX e Dólar americano
 26 – Benchmark significa referência ou
padrão. Os mais comuns no mercado de
renda fixa, variável e cambial, no Brasil, são
respectivamente:

 a) CDI, IBX e Euro

 b) CDI, IBOVESPA e Dólar
australiano
 c) CDI, IBOVESPA e Dólar americano
 d) CDI, IBX e Dólar americano
 27 – Volatilidade está ligada a:
 a) Oscilação e risco de mercado
 b) Oscilação e risco de liquidez
 c) Variação nos preços dos ativos e
risco de crédito
 d) Variação nos preços e taxas e
risco soberano
 27 – Volatilidade está ligada a:
 a) Oscilação e risco de mercado
 b) Oscilação e risco de liquidez
 c) Variação nos preços dos ativos e
risco de crédito
 d) Variação nos preços e taxas e
risco soberano
 28 – A marcação a mercado – Mark to
Market, visa:
 a) Proteger o mercado financeiro
como um todo
 b) Evitar transferência de riquezas
entre cotistas
 c) Evitar transferência de riquezas
entre o cotista e o administrador do
fundo
 d) Evitar transferência de riqueza
entre o cotista e o gestor do fundo
 28 – A marcação a mercado – Mark to
Market, visa:
 a) Proteger o mercado financeiro
como um todo
 b) Evitar transferência de riquezas
entre cotistas
 c) Evitar transferência de riquezas
entre o cotista e o administrador do
fundo
 d) Evitar transferência de riqueza
entre o cotista e o gestor do fundo
 29 – O mercado secundário visa
principalmente a:
 a) Aumentar os valores dos títulos e
papéis negociados
 b) Dar liquidez aos títulos lançados
 c) Dar credibilidade às empresas
emissoras dos títulos
 d) Complementar o mercado
primário, que independe de sua
existência
 29 – O mercado secundário visa
principalmente a:
 a) Aumentar os valores dos títulos e
papéis negociados
 b) Dar liquidez aos títulos lançados
 c) Dar credibilidade às empresas
emissoras dos títulos
 d) Complementar o mercado
primário, que independe de sua
existência
 30 – O viés da taxa Selic, definida pelo
COPOM em suas reuniões ordinárias, pode
ser de alta, baixa, ou neutro (nulo). Um viés
de alta, significa que:
 a) O COPOM pode reduzir a taxa a
qualquer momento, mesmo antes da
próxima reunião
 b) O COPOM pode aumentar a taxa antes
da próxima reunião ordinária
 c) O COPOM não pode aumentar nem
reduzir a taxa antes da próxima reunião
 d) O COPOM somente pode aumentar a
taxa na próxima reunião
 30 – O viés da taxa Selic, definida pelo
COPOM em suas reuniões ordinárias, pode
ser de alta, baixa, ou neutro (nulo). Um viés
de alta, significa que:
 a) O COPOM pode reduzir a taxa a
qualquer momento, mesmo antes
da próxima reunião
 b) O COPOM pode aumentar a taxa
antes da próxima reunião ordinária
 c) O COPOM não pode aumentar
nem reduzir a taxa antes da
próxima reunião
 d) O COPOM somente pode
aumentar a taxa na próxima
 31 – Num cenário de queda de taxas de
juros do mercado, um título de renda fixa
pré fixado:
 a) Aumenta de valor
 b) Reduz seu valor
 c) Mantém seu valor, pois não se
altera em nenhuma hipótese, por
ser pré-fixado
 d) É indiferente ao aumento ou
redução de taxa de juros
 31 – Num cenário de queda de taxas de
juros do mercado, um título de renda fixa
pré fixado:
 a) Aumenta de valor
 b) Reduz seu valor
 c) Mantém seu valor, pois não se
altera em nenhuma hipótese, por
ser pré-fixado
 d)É indiferente ao aumento ou
redução de taxa de juros
32 – Quais são os principais fatores de risco
aos quais os investidores estão submetido:
 a) Risco de mercado,liquidez e
operacional
 b) Risco de Liquidez, mercado e do
uso de derivativos
 c) Risco de Mercado, Liquidez e de
Crédito
 d) Risco soberano, de mercado e de
liquidez
32 – Quais são os principais fatores de risco
aos quais os investidores estão submetido:
 a) Risco de mercado,liquidez e
operacional
 b) Risco de Liquidez, mercado e do
uso de derivativos
 c) Risco de Mercado, Liquidez e de
Crédito
 d) Risco soberano, de mercado e de
liquidez
 33 – O risco de que a contraparte não
cumpra com suas obrigações é chamado
de:

 a) Risco de Liquidez
 b) Risco de Mercado
 c) Risco operacional
 d) Risco de crédito
 33 – O risco de que a contraparte não
cumpra com suas obrigações é chamado
de:

 a) Risco de Liquidez
 b) Risco de Mercado
 c) Risco operacional
 d) Risco de crédito
34 – Na relação spread de crédito e risco de
crédito
 a) Quando maior o risco de crédito,
maior o spread de crédito
 b) Quanto menor o risco de crédito,
maior o spread de crédito
 c) Quanto menor o risco de crédito,
maior o spread de crédito
 d) Quando maior o spread de
crédito, maior a vantagem do
investidor
34 – Na relação spread de crédito e
risco de crédito
 a) Quando maior o risco de crédito,
maior o spread de crédito
 b) Quanto menor o risco de crédito,
maior o spread de crédito
 c) Quanto menor o risco de crédito,
maior o spread de crédito
 d) Quando maior o spread de
crédito, maior a vantagem do
investidor
 35 – Como se calcula a rentabilidade
relativa de um investimento:
 Dividindo-se a rentabilidade obtida
pelo benchmark, em números
absolutos (inteiros)
 Dividindo-se a rentabilidade obtida
pelo benchmark em fator
 Multiplicando-se a rentabilidade
obtida pelo benchmark em números
absolutos
 Multiplicando-se a rentabilidade
pelo benchmark em fator
 35 – Como se calcula a rentabilidade
relativa de um investimento:
 Dividindo-se a rentabilidade obtida
pelo benchmark, em números
absolutos (inteiros)
 Dividindo-se a rentabilidade obtida
pelo benchmark em fator
 Multiplicando-se a rentabilidade
obtida pelo benchmark em números
absolutos
 Multiplicando-se a rentabilidade
pelo benchmark em fator
36 – Comparando-se um investimento em
ações com um investimento em poupança,
podemos afirmar que a rentabilidade:

 a) Da poupança será maior que a

das ações se as taxas de juros
caírem
 b) Da poupança será menor que
das ações se as taxas de juros
subirem
 c) Das ações será sempre superior
à da poupança
 c) Nada se pode afirma sobre a
36 – Comparando-se um investimento em
ações com um investimento em poupança,
podemos afirmar que a rentabilidade:

 a) Da poupança será maior que a

das ações se as taxas de juros
caírem
 b) Da poupança será menor que
das ações se as taxas de juros
subirem
 c) Das ações será sempre superior
à da poupança
 d) Nada se pode afirma sobre a
37 – Qual o compulsório total dos depósitos
à vista atualmetnte:
 a) 53% não remunerados
 b) 45% sem remuneração + 10%
remunerado pela SELIC
 c) 45% sem remuneração + 10%
remunerado pelo CDI
 d) 45% sem remuneração + 8%
remunerado pela SELIC
37 – Qual o compulsório total dos depósitos
à vista atualmetnte:
 a) 53% não remunerados
 b) 45% sem remuneração + 10%
remunerado pela SELIC
 c) 45% sem remuneração + 10%
remunerado pelo CDI
 d) 45% sem remuneração + 8%
remunerado pela SELIC
 38 – Índice que faz uma comparação do
risco x retorno e quanto maior seu valor,
melhor:

 a) CAPM
 b) Var
 c) Índice de Sharp
 d) Durantion modificada
 38 – Índice que faz uma comparação do
risco x retorno e quanto maior seu valor,
melhor:

 a) CAPM
 b) Var
 c) Índice de Sharp
 d) Durantion modificada
 39 – O princípio da dominância, que
também se aplica ao conceito de carteira
eficiente ou de investidor racional, pode ser
definido como:

 a) Para um mesmo nível de risco se

escolhe a alternativa de menor
retorno
 b) Para um mesmo nível de retorno
se escolhe a alternativa de maior
risco
 c) A relação risco x retorno não tem
ligação com o princípio da
dominância
 39 – O princípio da dominância, que
também se aplica ao conceito de carteira
eficiente ou de investidor racional, pode ser
definido como:
 a) Para um mesmo nível de risco se
escolhe a alternativa de menor
retorno
 b) Para um mesmo nível de retorno
se escolhe a alternativa de maior
risco
 c) A relação risco x retorno não tem
ligação com o princípio da
dominância
 d) Para um mesmo nível de risco se
 40 – A relação entre o spread de
compra e venda e a liquidez pode
ser definida:
 a) Quanto maior a liquidez, maior o
spread de compra e venda
 b Quanto maior o risco de liquidez,
maior o spread de compra e venda
 c) Quando maior o risco de liquidez,
menor o spread de compra e venda
 d) Quanto menor a liquidez, maior o
spread de compra e venda
 40 – A relação entre o spread de
compra e venda e a liquidez pode
ser definida:
 a) Quanto maior a liquidez, maior o
spread de compra e venda
 b) Quanto maior o risco de liquidez,
maior o spread de compra e venda
 c) Quando maior o risco de liquidez,
menor o spread de compra e venda
 d) Quanto menor a liquidez, maior o
spread de compra e venda
41 – O risco não sistemático é aquele que:

 a) Não pode ser reduzido pela

diversificação
 b) Pode ser reduzido ou eliminado
pela diversificação
 c) Pode ser reduzido e é menor
quando se concentra o
investimento em um só título
 d) É conhecido também como risco
não diversificável
41 – O risco não sistemático é aquele que:

 a) Não pode ser reduzido pela

diversificação
 b) Pode ser reduzido ou eliminado
pela diversificação
 c) Pode ser reduzido e é menor
quando se concentra o
investimento em um só título
 d) É conhecido também como risco
não diversificável
 42 – A liquidez de uma ação:

 a) Tem forte influência no seu retorno e

se for alta garante, necessariamente, um
retorno elevado
 b) Tem influência no retorno e se for
baixa deve ser considerada como um
fator que pode reduzir o retorno do
investimento
 c) Tem forte influência no retorno e se
for baixa deve ser considerada como um
fator que pode aumentar o retorno do
investimento
 d) Não tem relação com o retorno
 42 – A liquidez de uma ação:

 a) Tem forte influência no seu retorno e

se for alta garante, necessariamente, um
retorno elevado
 b) Tem influência no retorno e se for
baixa deve ser considerada como um
fator que pode reduzir o retorno do
investimento
 c) Tem forte influência no retorno e se
for baixa deve ser considerada como um
fator que pode aumentar o retorno do
investimento
 d) Não tem relação com o retorno
 43 – Um cliente com uma excelente
classificação de rating , normalmente
consegue:

 a) Uma redução no custo do

dinheiro que porventura tome
emprestado
 b) Um aumento no custo do
dinheiro que porventura tome
emprestado
 c) Indiferente para o cliente na hora
de tomar dinheiro emprestado
 d) Um aumento no spread de
 43 – Um cliente com uma excelente
classificação de rating , normalmente
consegue:

 a) Uma redução no custo do

dinheiro que porventura tome
emprestado
 b) Um aumento no custo do
dinheiro que porventura tome
emprestado
 c) Indiferente para o cliente na hora
de tomar dinheiro emprestado
 d) Um aumento no spread de
44 – Assinale a alternativa correta:
 Uma posição de investimento por um
período longo, sofre a influência do risco
de mercado mais fortemente que quando
permanece pouco tempo
 Um investimento em poupança rende
mais que uma aplicação em fundo de
investimento em ações, quando o índice
Bovespa cai
 Um investimento em ações rende
necessariamente mais que uma
aplicação em debêntures, por ser um
ativo mais líquido
 O risco de mercado não afeta os títulos
pré-fixados
44 – Assinale a alternativa correta:
 Uma posição de investimento por um
período longo, sofre a influência do risco
de mercado mais fortemente que quando
permanece pouco tempo
 Um investimento em poupança rende
mais que uma aplicação em fundo de
investimento em ações, quando o índice
Bovespa cai
 Um investimento em ações rende
necessariamente mais que uma
aplicação em debêntures, por ser um
ativo mais líquido
 O risco de mercado não afeta os títulos
pré-fixados
 45 – O risco de liquidez se materializa:

 Pela oscilação de preços ou taxas

dos ativos
 Pela possibilidade de
descumprimento de cláusulas
contratuais pela contraparte
 Pela possibilidade de não se achar
comprador para a sua posição
 N.R.A
 45 – O risco de liquidez se materializa:

 Pela oscilação de preços ou taxas

dos ativos
 Pela possibilidade de
descumprimento de cláusulas
contratuais pela contraparte
 Pela possibilidade de não se achar
comprador para a sua posição
 N.R.A
 46 – Fundo de investimento é um condomínio de
pessoas com o objetivo de investir numa carteira
diversificada, apresentando as seguintes
vantagens para os cotistas:

 Acesso a mercados, liquidez e

rentabilidade garantida
 Acesso a mercados, liquidez e segurança
quanto ao retorno
 Acesso a mercados, liquidez e
possibilidade de retornos maiores que se
aplicassem isoladamente
 Rentabilidade no mínimo igual à da
poupança
 46 – Fundo de investimento é um
condomínio de pessoas com o objetivo de
investir numa carteira diversificada,
apresentando as seguintes vantagens para
os cotistas:
 Acesso a mercados, liquidez e
rentabilidade garantida
 Acesso a mercados, liquidez e segurança
quanto ao retorno
 Acesso a mercados, liquidez e
possibilidade de retornos maiores que se
aplicassem isoladamente
 Rentabilidade no mínimo igual à da
poupança
 47 – Qual das características abaixo se
refere ao clube de investimento?
 Ter no mínimo 51% da sua carteira
composta de ações
 Ter no máximo 150 participantes,
como regra
 Podem ter mais de 150
participantes se forem empregados
de uma mesma empresa
 Todas as alternativas anteriores
 47 –Qual das características abaixo se
refere ao clube de investimentos?

 Ter no mínimo 51% da sua carteira

composta de ações
 Ter no máximo 150 participantes,
como regra
 Podem ter mais de 150
participantes se forem empregados
de uma mesma empresa
 Todas as alternativas anteriores
 48 – Um fundo de investimento
aberto é aquele que:
 Suas cotas podem ser negociadas
livremente, permitindo a entrada ou
saída de cotistas a qualquer
momento
 Pode ter somente um cotista
 Não tem limite de participantes
 Não faz parte da classificação de
fundos da CVM
 48 – Um fundo de investimento
aberto é aquele que:
 Suas cotas podem ser negociadas
livremente, permitindo a entrada ou
saída de cotistas a qualquer
momento
 Pode ter somente um cotista
 Não tem limite de participantes
 Não faz parte da classificação de
fundos da CVM
 49 – Fundo de investimento
fechado é caracterizado por:
 Nunca permitir a entrada de novos
cotistas
 Permitir a entrada de novos cotistas
apenas quando da negociação de
cotas no mercado secundário
 Ter seu patrimônio líquido
composto por no mínimo 67% de
ações
 Não ter a exigência de segregação
de função (chinese wall)
 49 – Fundo de investimento
fechado é caracterizado por:
 Nunca permitir a entrada de novos
cotistas
 Permitir a entrada de novos cotistas
apenas quando da negociação de
cotas no mercado secundário
 Ter seu patrimônio líquido
composto por no mínimo 67% de
ações
 Não ter a exigência de segregação
de função (chinese wall)
 50 – Fundo de investimento exclusivo é
aquele que:
 Somente podem ser cotistas os
empregados de uma mesma
instituição
 Só permite a entrada de cotista que
seja exclusivo
 Tem apenas um cotista
 Tem PL composto por 80% de TPF
ou títulos privados classificados
como de baixo risco por agência de
rating nacional
 50 – Fundo de investimento exclusivo é
aquele que:
 Somente podem ser cotistas os
empregados de uma mesma
instituição
 Só permite a entrada de cotista que
seja exclusivo
 Tem apenas um cotista
 Tem PL composto por 80% de TPF
ou títulos privados classificados
como de baixo risco por agência de
rating nacional
 51 – O valor da cota de um fundo de
investimento é calculada através da:

 Divisão do PL pelo número de

cotistas
 Divisão do PL pelo número de cotas
 Divisão do PL pelo número de ações
da carteira
 Divisão do PL pela quantidade de
títulos da carteira
 51 – O valor da cota de um fundo de
investimento é calculada através da:

 Divisão do PL pelo número de

cotistas
 Divisão do PL pelo número de cotas
 Divisão do PL pelo número de ações
da carteira
 Divisão do PL pela quantidade de
títulos da carteira
 52 – O PL de um fundo de
investimento é dado pelo:
 Saldo total da carteira do fundo
 Ponderação entre a quantidade de
títulos pelo seu valor
 Disponibilidades, mais o total da
carteira, mais os direitos, menos as
obrigações
 Multiplicando-se o valor da cota
pelo número de cotistas
 52 – O PL de um fundo de
investimento é dado pelo:
 Saldo total da carteira do fundo
 Ponderação entre a quantidade de
títulos pelo seu valor
 Disponibilidades, mais o total da
carteira, mais os direitos, menos as
obrigações
 Multiplicando-se o valor da cota
pelo número de cotistas
 53 – Um fundo de investimento cujo
patrimônio seja composto por 67% de ações

 É tributado como renda fixa

 Sofre a incidência de IOF
 É necessariamente referenciado no
IBOVESPA
 Tem alíquota de IR de 15%
 53 – Um fundo de investimento cujo
patrimônio seja composto por 67% de ações

 É tributado como renda fixa

 Sofre a incidência de IOF
 É necessariamente referenciado no
IBOVESPA
 Tem alíquota de IR de 15%
54 – Fundo que não foi incluído na instrução
409 dentre os que estão sob a égide da
CVM:

 Fundo de Investimento – FI de curto

prazo
 Fundo de investimento em cotas -
FIC
 Fundo de ações
 Fundo Imobiliário
54 – Fundo que não foi incluído na instrução
409 dentre os que estão sob a égide da
CVM:

 Fundo de Investimento – FI de curto

prazo
 Fundo de investimento em cotas -
FIC
 Fundo de ações
 Fundo Imobiliário
 55 – Um cliente investiu num fundo de
investimento de curto prazo em 10/01/2006
e permaneceu até o dia 15/06/2007. A
tributação do IR ocorrida em maio de 2006
e a paga quando do resgate foram
respectivamente de:
 15% e 22,5%
 15% e 7,7%
 20% e 0%
 20% e 2,5%
 55 – Um cliente investiu num fundo de
investimento de curto prazo em 10/01/2006
e permaneceu até o dia 15/06/2007. A
tributação do IR ocorrida em maio de 2006
e a paga quando do resgate foram
respectivamente de:
 15% e 22,5%
 15% e 7,7%
 20% e 0%
 20% e 2,5%
 56 – A alíquota cobrada nos fundos de
renda fixa quando do resgate, já tendo
havido a cobrança do come-cotas é
denominada:

 Alíquota complementar do IR
 Come cotas complementar
 Segundo come cotas
 IR suplementar ao come cotas
 56 – A alíquota cobrada nos fundos de
renda fixa quando do resgate, já tendo
havido a cobrança do come-cotas é
denominada:

 Alíquota complementar do IR
 Come cotas complementar
 Segundo come cotas
 IR suplementar ao come cotas
57 – Uma PF e uma PJ quanto à tributação,
pagam IR nos fundos de renda fixa,
respectivamente de:

 22,5% e 15%
 São tributados da mesma forma
 22,5% e 20% no curto prazo e 15%
no longo prazo
 A PJ não é tributada nas aplicações
em fundos
57 – Uma PF e uma PJ quanto à tributação,
pagam IR nos fundos de renda fixa,
respectivamente de:

 22,5% e 15%
 São tributados da mesma forma
 22,5% e 20% no curto prazo e 15%
no longo prazo
 A PJ não é tributada nas aplicações
em fundos
 58 – A diferença básica entre um
fundo multimercado e um fundo de
renda fixa é que:
 ) O fundo multimercado não pode ter derivativos
em sua carteira
 b) O fundo multimercado precisa ter 80% do seu
PL aplicados em TPF ou título privado de baixo
risco de crédito
 c) No mínimo 95% do fundo de renda fixa devem
estar aplicados em ativos que sigam o
benchmark
 d) O fundo multimercado pode aplicar em
qualquer tipo de mercado, como por exemplo,
renda fixa, renda variável e opções, enquanto o
de renda fixa somente no mercado de renda fixa
e necessita ter 80% do PL em TPF ou títulos
 58 – A diferença básica entre um
fundo multimercado e um fundo de
renda fixa é que:
 ) O fundo multimercado não pode ter derivativos
em sua carteira
 b) O fundo multimercado precisa ter 80% do seu
PL aplicados em TPF ou título privado de baixo
risco de crédito
 c) No mínimo 95% do fundo de renda fixa devem
estar aplicados em ativos que sigam o
benchmark
 d) O fundo multimercado pode aplicar em
qualquer tipo de mercado, como por exemplo,
renda fixa, renda variável e opções, enquanto o
de renda fixa somente no mercado de renda fixa
e necessita ter 80% do PL em TPF ou títulos
 59 – Um fundo referenciado no CDI é
aquele que visa se aproximar o mais
próximo do desempenho do seu benchmark
e:
 Deve ter no mínimo 95% de sua carteira
aplicada em ativos que estejam ligados
direta ou indiretamente ao seu
benchmark
 O PL deve ser composto de no mínimo
80% de TPF ou de títulos privados de
renda fixa, classificados como de baixo
risco por empresa de rating nacional
 Somente utilizam-se de derivativos para
proteção
 Todas as respostas estão corretas
 59 – Um fundo referenciado no CDI é
aquele que visa se aproximar o mais
próximo do desempenho do seu benchmark
e:
 Deve ter no mínimo 95% de sua carteira
aplicada em ativos que estejam ligados
direta ou indiretamente ao seu
benchmark
 O PL deve ser composto de no mínimo
80% de TPF ou de títulos privados de
renda fixa, classificados como de baixo
risco por empresa de rating nacional
 Somente utilizam-se de derivativos para
proteção
 Todas as respostas estão corretas
60 – Um fundo é considerado como
de gestão ativa quando:

 Utiliza-se de derivativos para

alavancagem
 É agressivo, ou seja, visa o maior
retorno possível
 Tem no mínimo 67% de sua carteira
em ações
 Visa superar um benchmark
estabelecido
60 – Um fundo é considerado como
de gestão ativa quando:

 Utiliza-se de derivativos para

alavancagem
 É agressivo, ou seja, visa o maior
retorno possível
 Tem no mínimo 67% de sua carteira
em ações
 Visa superar um benchmark
estabelecido
 61 – Um fundo de gestão passiva:

 Não pode cobrar taxa de

performance
 Visa acompanhar seu benchmark
 É destinado a investidores
qualificados
 Usa derivativos apenas para
proteção
61 – Um fundo de gestão passiva:

 Não pode cobrar taxa de

performance
 Visa acompanhar seu benchmark
 É destinado a investidores
qualificados
 Usa derivativos apenas para
proteção
 62 – A taxa de administração é uma taxa:

 Anual e cobrada mensalmente,

sendo reduzida da cota
 Anual e cobrada diariamente, sendo
reduzida da cota
 Diária e cobrada diariamente,
sendo reduzida da cota
 Mensal e cobrada diariamente,
sendo reduzida da cota
 62 – A taxa de administração é uma taxa:

 Anual e cobrada mensalmente,

sendo reduzida da cota
 Anual e cobrada diariamente, sendo
reduzida da cota
 Diária e cobrada diariamente,
sendo reduzida da cota
 Mensal e cobrada diariamente,
sendo reduzida da cota
 63 – Também conhecida como taxa de
administração variável, a taxa de
performance segue um princípio conhecido
como:

 Linha de gelo
 Linha d’água
 Linha do tempo
 Linha divisória
 63 – Também conhecida como taxa de
administração variável, a taxa de
performance segue um princípio conhecido
como:

 Linha de gelo
 Linha d’água
 Linha do tempo
 Linha divisória
64 – A taxa de administração serve
para cobrir as despesas:
 Com a emissão de extratos para os
cotistas
 Administrativas do fundo
 Com auditores independentes
 Administrativas do administrador
64 – A taxa de administração serve
para cobrir as despesas:

 Com a emissão de extratos para os

cotistas
 Administrativas do fundo
 Com auditores independentes
 Administrativas do administrador
65 – Os fundos de investimento em ações:

 Devem ter no mínimo 51% do seu

PL em ações
 Estão sujeitos a IOF
 Não pagam CPMF
 Têm alíquota de 15% de IR
65 – Os fundos de investimento em ações:

 Devem ter no mínimo 51% do seu

PL em ações
 Estão sujeitos a IOF
 Não pagam CPMF
 Têm alíquota de 15% de IR
 66 – O princípio do chinese wall visa:

 Evitar a transferência de recursos entre

os cotistas
 Segregar funções, evitando conflito de
interesses entre as demais áreas da
administradora e a área de recursos de
terceiros
 Resolver os conflitos de interesses já
estabelecidos
 Nomear um diretor da empresa para a
construção da muralha
 66 – O princípio do chinese wall visa:

 Evitar a transferência de recursos entre

os cotistas
 Segregar funções, evitando conflito de
interesses entre as demais áreas da
administradora e a área de recursos de
terceiros
 Resolver os conflitos de interesses já
estabelecidos
 Nomear um diretor da empresa para a
construção da muralha
 67 – Compliance significa:

 Aderência às normas
 Mesma coisa que disclosure, ou
seja, abertura
 Respeito aos processos internos
 Nenhuma das respostas anteriores
 67 – Compliance significa:

 Aderência às normas
 Mesma coisa que disclosure, ou
seja, abertura
 Respeito aos processos internos
 Nenhuma das respostas anteriores
 68 – Compete ao administrador de um
fundo de investimento

 Contratar o gestor
 Destituir a assembléia geral
 Comprar e vender os papéis do
fundo
 Fazer a marcação a mercado
 68 – Compete ao administrador de um
fundo de investimento

 Contratar o gestor
 Destituir a assembléia geral
 Comprar e vender os papéis do
fundo
 Fazer a marcação a mercado
 69 – Compete ao gestor de um fundo de
investimento:

 Executar a estratégia de
investimento, comprando e
vendendo os títulos, visando atingir
os objetivos de investimentos
 Marcar a mercado os títulos
 Auditar as contas do fundo
 Contratar o custodiante
 69 – Compete ao gestor de um fundo de
investimento:

 Executar a estratégia de
investimento, comprando e
vendendo os títulos, visando atingir
os objetivos de investimentos
 Marcar a mercado os títulos
 Auditar as contas do fundo
 Contratar o custodiante
 70 – Cabe ao custodiante de um fundo:

 Contratar o auditor independente

 Marcar a mercado os títulos do
fundo
 Comprar e vender os ativos do
fundo
 Auditar as contas do fundo
 70 – Cabe ao custodiante de um fundo:

 Contratar o auditor independente

 Marcar a mercado os títulos do
fundo
 Comprar e vender os ativos do
fundo
 Auditar as contas do fundo
 71 – Cabe ao distribuidor de um fundo de
investimento:

 Comprar e vender os papéis do

fundo
 Contatar diretamente os clientes e
prestar-lhes consultoria financeira
 Distribuir os prospectos e os títulos
do fundo aos cotistas
 Fazer a contabilidade do fundo
 71 – Cabe ao distribuidor de um fundo de
investimento:

 Comprar e vender os papéis do

fundo
 Contatar diretamente os clientes e
prestar-lhes consultoria financeira
 Distribuir os prospectos e os títulos
do fundo aos cotistas
 Fazer a contabilidade do fundo
 72 – Sobre as ações preferenciais, é
incorreto dizer que:
 Nunca dão direito a voto
 Têm preferência na distribuição de
dividendos
 Não podem ser supeiores a 50% do
Capital Social da SA
 Tem dividendo maior que os das
ações ordinárias
 72 – Sobre as ações preferenciais, é
incorreto dizer que:
 Nunca dão direito a voto
 Têm preferência na distribuição de
dividendos
 Não podem ser supeiores a 50% do
Capital Social da SA
 Tem dividendo maior que os das
ações ordinárias
 73 – Ações ordinárias são aquelas que:

 Nunca recebem dividendos, por

darem direito a voto
 Recebem dividendos superiores às
preferenciais em no mínimo 10%
 Dão direito a voto nas assembléias
da empresa
 Seus titulares visam retorno
financeiro, ao invés de controle
acionário
 73 – Ações ordinárias são aquelas que:

 Nunca recebem dividendos, por

darem direito a voto
 Recebem dividendos superiores às
preferenciais em no mínimo 10%
 Dão direito a voto nas assembléias
da empresa
 Seus titulares visam retorno
financeiro, ao invés de controle
acionário
 74 - Extensão às demais ações da companhia
dos mesmos direitos dos acionistas controladores
quando a SA deixar de distribuir os dividendos
mínimos obrigatórios por três anos consecutivos:.
Princípio conhecido como:

 Chinese wall
 Megabolsa
 Tag along
 Home-broker
 74 - Extensão às demais ações da companhia
dos mesmos direitos dos acionistas controladores
quando a SA deixar de distribuir os dividendos
mínimos obrigatórios por três anos consecutivos:.
Princípio conhecido como:

 Chinese wall
 Megabolsa
 Tag along
 Home-broker
 75 – O que significa after market:

 Horário que vai das 18 às 22 horas, onde

os home-brokers negociam ações via
internet
 Horário que se utiliza para calcular o
índice Ibovespa, após o fechamento do
pregão
 Extensão do horário de funcionamento
da bolsa até as 18 horas
 Horário de funcionamento do sistema
megabolsa
 75 – O que significa after market:

 Horário que vai das 18 às 22 horas, onde

os home-brokers negociam ações via
internet
 Horário que se utiliza para calcular o
índice Ibovespa, após o fechamento do
pregão
 Extensão do horário de funcionamento
da bolsa até as 18 horas
 Horário de funcionamento do sistema
megabolsa
76 – Durante o after market, o home broker:

 Somente pode comprar e vender

ações que foram negociadas
mercado à vista ou de opções
 Têm um limite de ordens de R$ 100
mil
 A variação nos preços das ordens
de venda é de no máximo 2% em
relação ao pregão normal
 Todas as respostas estão corretas
76 – Durante o after market, o home broker:

 Somente pode comprar e vender

ações que foram negociadas
mercado à vista ou de opções
 Têm um limite de ordens de R$ 100
mil
 A variação nos preços das ordens
de venda é de no máximo 2% em
relação ao pregão normal
 Todas as respostas estão corretas
 77 – Split significa desdobramento e visa:

 Dar liquidez às ações, pois elas têm seu

valor reduzido, aumentando apenas o
número de ações e permanecendo as
posições de cada acionista em valor
absoluto
 Aumentar a riqueza dos acionistas
 Como no filhote, advém da incorporação
de reservas
 Aumentar necessariamente o lucro da
empresa
 77 – Split significa desdobramento e visa:

 Dar liquidez às ações, pois elas têm seu

valor reduzido, aumentando apenas o
número de ações e permanecendo as
posições de cada acionista em valor
absoluto
 Aumentar a riqueza dos acionistas
 Como no filhote, advém da incorporação
de reservas
 Aumentar necessariamente o lucro da
empresa
 78 – Bonificações são a distribuição de
ações aos acionistas ocorrendo:
 Aumento da riqueza dos mesmos
 Aumento do capital social com a
incorporação de reservas, também
conhecidas como filhote
 Aumento nas participações
individuais dos acionistas, diluindo
o capital
 Emissão de novas ações
 78 – Bonificações são a distribuição de
ações aos acionistas ocorrendo:
 Aumento da riqueza dos mesmos
 Aumento do capital social com a
incorporação de reservas, também
conhecidas como filhote
 Aumento nas participações
individuais dos acionistas, diluindo
o capital
 Emissão de novas ações
 79 – Subscrição é:
 Direito que os acionistas têm de adquirir
as novas ações emitidas pela empresa,
de forma a não permitir a diluição do
capital social dos mesmos
 Transformação das ações preferenciais
em ordinárias pelas SA
 Papel negociado no novo mercado da
Bovespa
 Ações distribuídas gratuitamente aos
acionistas
 79 – Subscrição é:
 Direito que os acionistas têm de adquirir
as novas ações emitidas pela empresa,
de forma a não permitir a diluição do
capital social dos mesmos
 Transformação das ações preferenciais
em ordinárias pelas SA
 Papel negociado no novo mercado da
Bovespa
 Ações distribuídas gratuitamente aos
acionistas
80 – Quais são os Títulos Públicos
Federais emitidos pelo Tesouro
Nacional atualmente:

 LNT, LTF e NTN

 NTN, LBC e LFT
 LFT, LTN e NTN
 BBC, LFT e LTN
80 – Quais são os Títulos Públicos
Federais emitidos pelo Tesouro
Nacional atualmente:
 LNT, LTF e NTN
 NTN, LBC e LFT
 LFT, LTN e NTN
 BBC, LFT e LTN
 81 – Qual título público paga juros
semestrais e tem a correção do seu valor
pelo IGPM, índice calculado pela FGV:

 LFT
 LTN
 NTN-B
 NTN-C
 81 – Qual título público paga juros
semestrais e tem a correção do seu valor
pelo IGPM, índice calculado pela FGV:

 LFT
 LTN
 NTN-B
 NTN-C
 82 – O que diferencia uma
corretora de uma distribuidora:
 Somente a distribuidora pode atuar
no pregão da bolsa
 Somente a distribuidora é sócia da
Bovespa e BM&F
 Somente a corretora é sócia e atua
no pregão da bolsa
 Somente a distribuidora atua no
mercado secundário
 82 – O que diferencia uma
corretora de uma distribuidora:
 Somente a distribuidora pode atuar
no pregão da bolsa
 Somente a distribuidora é sócia da
Bovespa e BM&F
 Somente a corretora é sócia e atua
no pregão da bolsa
 Somente a distribuidora atua no
mercado secundário
83 – A debênture conversível é aquela que:

 Não pode ser convertida em ações

da empresa emissora
 Não pode ser indexada
 Pode ser permutada por ações de
outras empresas que não a
emissora
 Pode ser resgatada em dinheiro ou
convertida em ações da CIA
83 – A debênture conversível é aquela que:

 Não pode ser convertida em ações

da empresa emissora
 Não pode ser indexada
 Pode ser permutada por ações de
outras empresas que não a
emissora
 Pode ser resgatada em dinheiro ou
convertida em ações da CIA
 84 – Qual das garantias da debênture
abaixo listadas é considerada como forte:

 Subordinada
 Simples
 Quirografária
 Real
 84 – Qual das garantias da debênture
abaixo listadas é considerada como forte:

 Subordinada
 Simples
 Quirografária
 Real
 85 – A commercial paper é um
título:
 Emitido por SA não financeira, para
financiamento das suas
necessidades de capital de curto
prazo
 Emitido por sociedade Ltda para
financiamento de capital de curto
prazo
 Emitido por SA não financeira, para
financiamento da suas
necessidades de capital de médio e
longo prazos
 85 – A commercial paper é um
título:
 Emitido por SA não financeira, para
financiamento da suas
necessidades de capital de curto
prazo
 Emitido por sociedade Ltda para
financiamento de capital de curto
prazo
 Emitido por SA não financeira, para
financiamento da suas
necessidades de capital de médio e
longo prazos
 86– Megabolsa significa:
 Sistema que interliga as agências
bancárias com a CVM
 Sistema que interliga os
computadores das corretoras com o
das BOLSAS,melhorando o acesso
ao mercado acionário
 Sistema de custódia da Bovespa
 N.D.A
 86– Megabolsa significa:
 Sistema que interliga as agências
bancárias com a CVM
 Sistema que interliga os
computadores das corretoras com o
das BOLSAS,melhorando o acesso
ao mercado acionário
 Sistema de custódia da Bovespa
 N.D.A
 87 – Qual é o nível de Governança
corporativa que exige que a empresa tenha
100% de suas ações do tipo ordinárias:

 O Nóvel I de governança
 O nível II do de governança
 O Novo Mercado da Bovespa
 Não existe diferença entre eles
 87 – Qual é o nível de Governança
corporativa que exige que a empresa tenha
100% de suas ações do tipo ordinárias:

 O Nóvel I de governança
 O nível II do de governança
 O Novo Mercado da Bovespa
 Não existe diferença entre eles
 88 - O investidor qualificado:
 Não precisa assinar o termo de adesão
quando do investimento em fundos
 Não precisa receber o prospecto quando
do investimento em fundos, mesmo que
previsto no regulamento a sua confecção
 Se constar no regulamento do fundo que
está dispensada a confecção do
prospecto, pode não receber o
documento
 Conhece necessariamente o mercado de
capitais
 88 - O investidor qualificado:
 Não precisa assinar o termo de adesão
quando do investimento em fundos
 Não precisa receber o prospecto quando
do investimento em fundos, mesmo que
previsto no regulamento a sua confecção
 Se constar no regulamento do fundo que
está dispensada a confecção do
prospecto, pode não receber o
documento
 Conhece necessariamente o mercado de
capitais
 89 – São investidores qualificados:

 Sociedades Ltda com investimento

superior a R$ 300 mil
 PF ou PJ com investimentos
superiores a R$ 300 mil
 CVM
 PF ou PJ com investimentos
superiores a R$ 300 mil e que
atestem por escrito a condição de
Investidor Qualificado
 89 – São investidores qualificados:

 Sociedades Ltda com investimento

superior a R$ 300 mil
 PF ou PJ com investimentos
superiores a R$ 300 mil
 CVM
 PF ou PJ com investimentos
superiores a R$ 300 mil e que
atestem por escrito a condição de
Investidor Qualificado
 90 - O Fundo Garantidor de Crédito:

 Garante até R$ 60 mil, por CPF e

instituição, os valores aplicados em
Fundos de Investimento
 Garante até R$ 60 mil somente por
CPF, as aplicações em poupança
 Garante até R$ 60 mil, por CPF e
instituição, os valores aplicados em
CDB
 Não garante aplicações em fundos
nem em LH
 90 - O Fundo Garantidor de Crédito:

 Garante até R$ 60 mil, por CPF e

instituição, os valores aplicados em
Fundos de Investimento
 Garante até R$ 60 mil somente por
CPF, as aplicações em poupança
 Garante até R$ 60 mil, por CPF e
instituição, os valores aplicados em
CDB
 Não garante aplicações em fundos
nem em LH
 91 – O SWAP se caracteriza por:

 Trocar fluxos de caixa (ou

indexadores) somente no futuro
 Envolver sempre uma parte passiva
correspondente a uma ativa e vice
versa
 Não envolver o principal
 Todas estão corretas
 91 – O SWAP se caracteriza por:

 Trocar fluxos de caixa (ou

indexadores) somente no futuro
 Envolver sempre uma parte passiva
correspondente a uma ativa e vice
versa
 Não envolver o principal
 Todas estão corretas
 92 – Hedge significa:

 Segurança
 Alavancagem
 Proteção
 Ativo de renda variável
 92 – Hedge significa:

 Segurança
 Alavancagem
 Proteção
 Ativo de renda variável
93 – A taxa de administração de um fundo
de investimento
 a) É diária e cobrada diariamente,
com base em dias corridos
 b) É anual e cobrada diariamente
com base em dias úteis
 c) É diária e cobrada mensalmente
com base em dias úteis
 d) É anual e cobrada mensalmente
com base em dias úteis
93 – A taxa de administração de um fundo
de investimento
 a) É diária e cobrada diariamente,
com base em dias corridos
 b) É anual e cobrada diariamente
com base em dias úteis
 c) É diária e cobrada mensalmente
com base em dias úteis
 d) É anual e cobrada mensalmente
com base em dias úteis
 94 – O lançador de uma opção de
compra tem:

 A obrigação de vender
 A obrigação de comprar
 O direito de vender
 O direito de comprar
 94 – O lançador de uma opção de
compra tem:

 A obrigação de vender
 A obrigação de comprar
 O direito de vender
 O direito de comprar
 95 – O titular de uma opção de
compra tem:

 A obrigação de vender
 A obrigação de comprar
 O direito de vender
 O direito de comprar
 95 – O titular de uma opção de
compra tem:

 A obrigação de vender
 A obrigação de comprar
 O direito de vender
 O direito de comprar
96 – O lançador de uma opção de
venda tem:

 A obrigação de vender
 A obrigação de comprar
 O direito de vender
 O direito de comprar
96 – O lançador de uma opção de
venda tem:

 A obrigação de vender
 A obrigação de comprar
 O direito de vender
 O direito de comprar
 97 – O titular de uma opção de
venda tem:

 A obrigação de vender
 A obrigação de comprar
 O direito de vender
 O direito de comprar
 97 – O titular de uma opção de
venda tem:

 A obrigação de vender
 A obrigação de comprar
 O direito de vender
 O direito de comprar
 98 – Asset Management significa
 Empresa profissional na gestão de
fundos que segue, por conta própria, o
princípio do chinese wall
 Empresa contratada para gerir fundos de
investimentos e que visa respeitar o
princípio do chinese wall
 Profissional que presta serviços visando
assessorar as empresa na gestão de
fundos
 N.R.A
 98 – Asset Management significa
 Empresa profissional na gestão de
fundos que segue, por conta própria, o
princípio do chinese wall
 Empresa contratada para gerir fundos de
investimentos e que visa respeitar o
princípio do chinese wall
 Profissional que presta serviços visando
assessorar as empresa na gestão de
fundos
 N.R.A
99– Qual alternativa traz, respectivamente,
a moda e a média da sequência
1,2,3,3,3,4,4,5,6,6,7:

 3e4
 4e3
 4e5
 5e4
99– Qual alternativa traz, respectivamente,
a moda e a média da sequência
1,2,3,3,3,4,4,5,6,6,7:

 3e4
 4e3
 4e5
 5e4
100– A mediana e a moda da sequência :
2, 4, 5, 6, 6, 6, 7, 7, 8 são,
respectivamente:

 2e6
 6e2
 6e6
 5e6
 100– A mediana e a moda da sequência :
2, 4, 5, 6, 6, 6, 7, 7, 8 são,
respectivamente:

 2e6
 6e2
 6e6
 5e6
 101– O desvio-padrão é:

 O quadrado da variância
 O quadrado da co-variância
 A raiz quadrada da co-variância
 A raiz quadrada da variância
 101– O desvio-padrão é:

 O quadrado da variância
 O quadrado da co-variância
 A raiz quadrada da co-variância
 raiz quadrada A da variância
 102– Numa curva normal, quando se
utilizam dois desvios-padrão, se tem uma
margem de garantia de:
 95,5%
 68,3%
 99,8%
 94,5%
 102– Numa curva normal, quando se
utilizam dois desvios-padrão, se tem uma
margem de garantia de:

 95,5%
 68,3%
 99,8%
 94,5%
 GABARITO
 1 a, 2d, 3b, 4c, 5c, 6d, 7c, 8ª, 9b, 10ª, 11b,
12b, 13d, 14d, 15b, 16ª, 17ª, 18b, 19b,
20b, 21b, 22ª, 23c, 24c, 25c, 26c, 27ª,
28b, 29b, 30b, 31ª, 32c, 33d, 34ª, 35ª,
36d, 37d, 38c, 39d, 40b, 41b, 42b, 43ª,
44ª, 45c, 46c, 47d, 48ª, 49b, 50c, 51b,
52c, 53d, 54d, 55c, 56ª, 57b, 58d, 59d,
60d, 61b, 62b, 63b, 64d, 65d, 66b, 67ª,
68ª, 69ª, 70b, 71b, 72ª, 73c, 74c, 75ª,
76d, 77ª, 78b, 79ª, 80c, 81d, 82c, 83d,
84d, 85ª, 86b, 87c, 88c, 89d, 90c, 91d,
92c, 93b, 94ª, 95d, 96b, 97c, 98b, 99ª,
100c, 101d, 102ª.
 Elaborado por:

 Expedito Rodrigues de Medeiros

FIM