POLTICAS DE CRDITO

TRABAJO GRUPAL ORAL PARTE DE LA PRESENTACIN TRABAJADA POR: RAL A. FRANCO

CLASIFICACIN CREDITICIA
RAL A. FRANCO

CLASIFICACIN CREDITICIA
Existen tres escalas utilizadas para la evaluacion de la clasificacin crediticia.
Moodys Investor Service (Moodys) Standard & Poor's (S&P) Fitch Ratings, Inc. (Fitch)

AGENCIAS EVALUADORAS DE CLASIFICACIN CREDITICIA

Moodys Investor Standard & Service Poors (S&P) (Moodys) Standard &
Esta agencia de rating califica las emisiones de deuda tomando en cuenta su plazo, diferenciando entre deuda de corto plazo (vencimiento menor a un ao) y deuda de largo plazo (vencimiento a un ao o mayor).

Poors califica las emisiones dependiendo del plazo de su emisin. Los estndares utilizados para establecer la solvencia y estabilidad son:
Operaciones a largo plazo. Operaciones a corto plazo.

Moodys Investor Service (Moodys) Fitch tambin distingue entre corto y largo plazo. Dispone de otras calificaciones a los bancos individuales, a su capacidad de recibir ayudas estatales, ratings sobre posibilidad de recuperar la inversin en caso de impagos, etc.

QU SE CONSIDERA EN LA CLASIFICACIN CREDITICIA?

Anlisis de Flujo de Fondos Situacin Financiera Nivel de Endeudamiento y capacidad de Generacin de Utilidades Cumplimiento en el pago de sus obligaciones Sistema de informacin de la empresa Gestin de la empresa Potencial del sector econmico al que pertenece Posicin de la empresa en el mercado

TIPOS DE PAGADOR
RAL A. FRANCO

TIPOS DE PAGADOR
NORMAL:
Sujeto de crdito con bajo recargo de inters por riesgo. Deudor capaz de cumplir con todos sus compromisos econmicos. Situacin Financiera: Lquida y/o posee activos corrientes que pueden hacerse lquidos. Calificada y tcnica. Registra una tendencia corriente. Bajo nivel de deudas, su patrimonio es mayor que sus obligaciones totales.

Cumplimiento puntual del pago de sus obligaciones.

Consistente y actualizado.

TIPOS DE PAGADOR
CON PROBLEMAS POTENCIALES:
Prstamo riesgoso, recargo por riesgo. Deudor puede cumplir con la totalidad de sus compromisos, pero existen factores que pueden comprometer su solvencia como pagador.

Situacin Financiera: Buena Calificada y tcnica. Presenta tendecia no equilibrada. Moderado endeudamiento.
Incumplimientos ocasiones y reducidos. Consistente

TIPOS DE PAGADOR
DEFICIENTE: Fuerte recargo, mayor riesgo. Deudor tiene problemas para atender la totalidad de sus compromisos. Situacin Financiera: Dbil De poca capacidad con sistemas de control. Tendencia futura no es firme, evidencia de disminucion de ingresos. Escasa capacidad de generar utilidades. Inclumplimientos mayor a 60 das y menos de 120 das. Desactualizado, dificultad de conocimiento de situacin financiera.

TIPOS DE PAGADOR
DUDOSO: Prstamo muy riesgoso. Altamente improbable que deudor pueda atender todos sus compromisos financieros.

Situacin Financiera: Crtica

Inadecuada, existe descontrol en sistemas de control. Tendencia decreciente, perspectiva negativa de ingresos. Alto nivel de deudas. Incumplimientos mayores a 120 das, cobranzas judiciales. Poco confiable, impide conocer situacion financiera de la empresa.

TIPOS DE PAGADOR
PRDIDA: Prestar es una prdida segura. Deudor no alcanza cubrir costos de produccin, estado de insolvencia econmica.

Incumplimientos mayores a 365 das, cobranzas judiciales.

Carece de un sistema de informacin, impide conocer situacin financiera. Situacin Financiera: Crtica Direccin empresarial inadecuada, no existen controles. En extincin, con garves problemas estructurales.

CONCLUSIN
El crdito permite una flexibilidad financiera que no siempre est disponible con dinero en efectivo. Tener conocimiento de esta poderosa herramienta, permite a la empresa utilizarla mejor y ganar en calidad de produccin. Es preciso mantener el estatus crediticio de una empresa en las mejores condiciones posibles, puesto que ello puede ser el camino para alcanzar sus metas o puede servir de ayuda en un momento difcil o ante un imprevisto. El crdito bien utilizado puede llegar a hacer realidad un sueo que pareca inalcanzable. Sin embargo, aquellas empresas que no sepan utilizar responsablemente el crdito, que no posean un plan financiero de acuerdo a su realidad, que no se desarrollan son aquellas que colapsan, puesto que pierden el grueso de su solvencia financiera.