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TANGER
Encadr par:
Encadr par:
M. ABOUZAID BADR
M. ABOUZAID BADR
INTRODUCTION
SIC
12
IAS
27
IFRS 10
PLAN :
APPROCHE
THORIQUE
Objectif de lIFRS 10
5
Etats financiers
consolids
Le contrle
Exigences
comptables
Entit
dinvestissement
IFRS 10
Guide dapplication de la norme IFRS 10
Champ
dapplication :
Lentit qui est une socit mre doit prsenter des tats
financiers consolids. La prsente norme sapplique toute
entit, sous rserve de ce qui suit :
IFRS 10
Guide dapplication de la norme IFRS 10
Si la filiale o tous ses autres propritaires ont t informs que la socit mre ne
prsente pas dtats financiers consolids et ne sy opposent pas.
Si les instruments de dette ou de capitaux propres de la socit mre ne sont pas
ngocis sur un march organis.
Si Elle ne dpose pas ses tats financiers auprs dune autorit de rglementation
des valeurs mobilires ou dune autre autorit de rglementation.
La socit mre ultime ou une socit mre intermdiaire de la socit mre produit
des tats financiers consolids mis la disposition du public, qui sont conformes
aux IFRS la socit mre est aussi contrl par une socit mre ultime
IFRS 10
Guide dapplication de la norme IFRS 10
IFRS 10
Guide dapplication de la norme IFRS 10
Exigences comptables
Prparation des tats financiers consolids
IFRS 10
Guide dapplication de la norme IFRS 10
Survol IFRS 10 par STEPHEN
SPECTOR, M.A, FCGA
10
Les participations ne
donnant pas contrle sont
identifies et prsentes
dans ltat consolid de
situation financire, dans
les capitaux propres
mais sparment de la
participation des
propritaires de la socit
mre.
IFRS 10
Guide dapplication de la norme IFRS 10
Survol IFRS 10 par STEPHEN
SPECTOR, M.A, FCGA
Transactions
sur les capitaux
propres
Quand
Q
?uoi
faire
- IFRS 10
- Guide dapplication de la
norme IFRS 10
- Survol IFRS 10 par
STEPHEN SPECTOR, M.A,
FCGA
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Le contrle
14
pouvoir
rendement
Lien entre
rendement
et pouvoir
Contrle
Ncessit dvaluer de
manire continue le
contrle
CA Magazine webinaires
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IFRS 10
Uninvestisseur
investisseurdtient
dtientlele
Un
pouvoir
sur
une
entit
pouvoir sur une entit
mettricelorsquil
lorsquila ades
des
mettrice
droitseffectifs
effectifsqui
quilui
lui
droits
confrentlalacapacit
capacit
confrent
actuellededediriger
dirigerles
les
actuelle
activits
pertinentes.
activits pertinentes.
Le pouvoir
dcoule des droits
et peut tre
obtenu de
plusieurs manires
-
IFRS 10
Deloitte S.E.N.C.R.L./s.r.l. et ses socits
affilies
1- Activits pertinentes
Quoi?
Lachat et la
vente de biens
ou de services
La slection,
lachat et la
cession
dactifs
La recherche
de nouveaux
produits et leur
dveloppement
La gestion
des actifs
financiers au
cours de leur
vie
Lobtention
de fonds et la
dtermination
dune
structure de
financement
IFRS 10
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Exemple
Investisseur A Le dveloppement dun mdicament
Investisseur B La fabrication et la commercialisation
Dterminer qui de A et B
affecte le plus significativement
les rendements de lentit.
Les cahier de MARZARS lessentiel de la norme IFRS 10 tats financiers consolids en 40 questions/rponses
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2- Droits de vote
Droits effectifs
Droits protectifs
Droits
potentiels
Exercs lorsque
les dcisions
sur les
activits
pertinentes
doivent tre
prises.
Droits permettant
dobtenir des droits
de vote dans
lentit mettrice,
IAS 27: exerables
immdiatement
IFRS 10 :
substantiels
- IFRS 10
- Guide dapplication de IFRS 10
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Majorit des
droits de vote
mais pas de
pouvoir
Pouvoir sans
majorit des
droits de vote
- IFRS 10
IFRS 10
Deloitte S.E.N.C.R.L./s.r.l. et ses socits
affilies
Dterminer si toutes
les formes de
rendements variables
ont t identifies.
Exemple: dividendes,
intrts sur les
obligations mises par
lentit mettrice,
avantages fiscaux
Principaux
lments
considrer
21
x
Deloitte S.E.N.C.R.L./s.r.l.
et ses socits affilies
22
23
Le dcideur est-il un
mandant
ou un mandataire?
Points considrer :
Ltendue de son pouvoir dcisionnel;
Les droits dtenus par le autres parties
La rmunration verse;
Lexposition du dcideur la
variabilit des rendements tirs dautres
intrts quil dtient dans lentit
mettrice.
Si le dcideur est un mandataire, il
ne contrle pas lentit mettrice.
Non
Considrer
Les droits dcisionnels de son
mandataire de fait
Lexposition indirecte des
rendements variables comme
les siens.
Deloitte
S.E.N.C.R.L./s.r.l. et ses
socits affilies
Quoi
?
Consolid
ation?
Les cahier de MARZARS lessentiel de la norme IFRS 10 tats financiers consolids en 40 questions/rponses
Entits dinvestissement
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Entit
dinvestisse
ment ou
non ?
Evaluation et
apprciation de la
performance des
investissements
juste valeur
- IFRS 10
- Vido: IFRS 10 Consolidated
Financial Statements - summary
Pas de consolidation
consolidation
Entit dinvestissement
A
Consolidation
Socit mre A
(EI ou non)
Filiale F
( EI ou non)
Filiale F
Evaluation a la
juste valeur
Investissement
Investissement
27
Questions
?
28
PARTIE
PRATIQUE
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Cas 1
:
Le gestionnaire du fonds dtient aussi un placement de 2
% dans le fonds
Il na pas lobligation de financer les pertes au-del de
cette participation
Les investisseurs peuvent le rvoquer au moyen dun
vote majorit simple, mais seulement en cas de
manquement au contrat.
Les droits de rvocation que dtiennent les
autres investisseurs sont considrs comme
des droits de protection,
Son exposition indique quil agit comme
mandataire.
Il en conclut donc quil ne contrle pas le
fonds.
www,nifccanada.ca/normes-internationales-dinformation-financiere/ressources/normes-ifrs-proprement-dites/item71720.pdf
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Cas 2
Les droits de rvocation que dtiennent les autres investisseurs sont considrs
comme des droits de protection
la combinaison de sa participation et de sa rmunration pourrait crer une
exposition la variabilit des rendements gnrs par les activits du fonds dune
importance suffisante pour indiquer quil agit pour son propre compte
Le gestionnaire du fonds pourrait considrer quune participation de 20 % est
suffisante pour conclure quil dtient le contrle. Toutefois, dans dautres
circonstances ( savoir si sa rmunration ou dautres facteurs sont diffrents), le
contrle peut dcouler dun niveau de participation diffrent.
www,nifccanada.ca/normes-internationales-dinformation-financiere/ressources/normes-ifrs-proprement-dites/item71720.pdf
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Cas 3 :
www,nifccanada.ca
/normes-internationale
sdinformationfinanciere
/ressources/normesifrs
-proprement-dites/ite
Etude de cas
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La socit Bata est la socit mre dun groupe. Celui-ci est compos des socits suivantes :
- La socit Alice dont le capital appartient pour 80 % Bata ;
- La socit CARLA dont le capital se compose de 3000 actions appartenant Bata pour 38% ,en
plus elle possde des DDV potentiels (570)
- La socit SIGA dont le capital (toutes les actions sont des actions ordinaires) appartient pour
42 % BATA qui a le pouvoir dcisionnel en tant que Mandataire de lautre participant;
- La socit PLATA dont le capital (toutes les actions sont des actions ordinaires) appartient pour
40 % Bata, alors quelle a le pouvoir de nommer ou de rvoquer la majorit des membres du
conseil dadministration depuis 2012.
- La socit FELA dont le capital (toutes les actions sont des actions ordinaires) appartient pour
60 % Bata, mais qui fonctionne sous lemprise de contraintes durables qui lempche de
transfrer des fonds la socit Bata .
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- La socit MINO dont le capital (toutes les actions sont des actions ordinaires)
appartient pour 28 % Bata .Bata a le droit de nommer une autre entit pour diriger les
activits pertinentes ou de rvoquer lentit qui les dirige.
- La socit TERRA dont le capital est possd par des actionnaires indpendants mais
dont le groupe Bata exerce le droit de saisir les biens dun emprunteur si ce dernier ne
respecte pas les conditions stipules pour le remboursement du prt;
- La socit SILA socit de personnes dont le capital est possd par les dirigeants de
la socit BATA et qui effectue des activits de recherche pour le groupe ;
- La socit MICRA est une franchise de Bata o elle a la capacit de prendre des
dcisions qui protgent la marque de la franchise. Toutefois ;MICRA verse une
redevance annuelle Bata.
Dterminer les socits qui font partie du primtre de consolidation.
Socit
Justification
Type de contrle
Alice
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Contrle 80%
Contrle
Carla
Contrle de 38%
(570/3000)=19%
Contrle
Siga
Pas de contrle
Plata
Contrle 42%
Pouvoir de nommer ou de rvoquer la majorit des membres du conseil Contrle
dadministration
Fela
Mino
Contrle 28%
le droit de nommer une autre entit pour diriger les activits pertinentes Contrle
ou de rvoquer lentit qui les dirige
Terra
Droit de protection
Pas de contrle
Sila
Contrle
Micra
Franchise
Pas de contrle
Pas de contrle
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Primtre de consolidation
BATA
ALICE
CARLA
PLATA
MICRA
MINO
SILA
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ETUDE
EMPIRIQUE
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1. Quel est le niveau auquel lanalyse du contrle doit tre ralise ? (Notion silo)
2. Quelles sont les activits qui affectent significativement les rsultats de lentit?
(Notion dactivits pertinentes.)
3. Comment sont prises les dcisions au niveau des activits pertinentes de lentit ?
4. Linvestisseur est-il en mesure de diriger les activits pertinentes de lentit ?
ce stade, en pratique, il sera courant de diffrencier lapproche selon que les droits de
vote constituent, ou non, un facteur significatif pour apprcier le contrle
5. Linvestisseur est-il expos / bnficie de rendements variables ? ( Notion
dexposition (positive ou ngative) des rendements variables.)
6. Linvestisseur est-il en mesure dexercer le pouvoir pour influer sur les rendements,
dans son intrt propre ? (Distinction entre agent et principal).
Les cahier de MARZARS lessentiel de la norme IFRS 10 tats
financiers consolids en 40 questions/rponses