UNIVERSIDAD NACIONAL MAYOR DE SAN MARCOS

FACULTAD DE ECONOMÍA
EAP DE CONOMÍA PÚBLICA
UNIDAD DE PRE GRADO

“Análisis comparativo de eficiencia financiera: estudio

de un caso del sector BASC en Barranquilla”

INTEGRANTES:
• GONZALEZ SANTOS AARON
 CURSO:MEDICIÓN DE LA EFICIENCIA
• HUAMALÍ ZAPATA ALDAIR
 DOCENTE: IVONNE VARGAS
• NAPAN RAMIREZ RENZO
 GRUPO: N° 5
• QUISPE OMAR
• GARCÍA PATRICK
I. INTRODUCCIÓN
DEA BARRANQUILLA BASC

Se seleccionaron a
Business
• Análisis Envolvente empresas de
Alliance for Secure
de Datos Barranquilla
Commerce
• Técnica no • Por su ubicación
• Es un programa de
paramétrica. geográfica.
cooperación que
• Permite establecer • Por sus inversiones
existe entre el
un análisis , será la ciudad
sector privado.
comparativo entre que más
• Propósito de
un grupo de beneficios logrará
promover un
empresas. obtener.
comercio
internacional
seguro.
 2. TEORÍA
Se evaluara la eficiencia
financiera de un grupo de
empresas denominadas DMU(
organizaciones, empresas, países
u otros)
Se utilizara la técnica DEA (
análisis envolvente de datos ) la
cual compara cada empresa que
no son eficientes con las q si son
eficientes.
¿ que realiza la técnica DEA? La
DEA intenta maximizar a eficiencia
de una DMU en el desempeño de
un grupo de unidades de servicio a
través de un modelo de
maximización donde considera los
recursos utilizados llamados
(inputs) y los resultados llamados
(outputs)

Existen dos modelos estándar que han

aportado al análisis DEA:
El primero llamado CCR (con retornos El otro modelo es la BBC que fue creada
constantes a escala )aquí se calcula para comparar las DMU ineficiente con
eficiencia considerando a las DMU una DMU eficiente pero de sus mismas
ineficientes con la DMU de mayor características.
productividad así tengan o no los
recursos suficientes para ser
homogénea con la DMU de referencia.
DEA CCR-O
 En este caso se aplicara el modelo CCR como la razón de la suma ponderada de
las salidas a la suma ponderada de las entradas.
La idea del modelo es maximizar la relación de las unidades evaluadas sujeta a las
eficiencias máximas establecidas por la DMU de referencia:

σ𝑠𝑟=1 𝑢𝑟 𝑌𝑟𝑜
max 𝜃 = 𝑚
σ𝑖=1 𝑣𝑖 𝑥𝑖𝑜
Sujeto a :

σ𝑠𝑟=1 𝑢𝑟 𝑌𝑟𝑗
σ𝑚
≤ 1; 𝑗 = 1 … . 𝑛 𝑢𝑟 𝑣𝑗 ≥ 0; 𝑟 = 1 … 𝑠; 𝑖 = 1 … 𝑚
𝑖=1 𝑣𝑖 𝑥𝑖𝑗

 𝑌𝑟𝑜 = cantidad de output producido por la unidad evaluada.

 𝑥𝑖𝑜 = cantidad de input consumido por la unidad evaluada.
 𝑌𝑟𝑗 = cantidad de output producido por la unidad j.
 𝑥𝑖𝑗 = cantidad de input consumido por la unidad j.
 𝑢𝑟 = ponderación asignada al output r.
 𝑣𝑖 = ponderación asignada al input i.
3. METODOLOGÍA
En este artículo se evalúa la eficiencia financiera de las
empresas utilizando la técnica no paramétrica Análisis
Envolvente de Datos (DEA), para la realización de este
estudio se tomó una muestra de 32 empresas certificadas
en BASC ubicadas en Barranquilla y que en el año 2010
reportaron la información financiera a la Superintendencia
de Sociedades relacionada con los rubros financieros
utilizados para determinar la eficiencia financiera, para lo
cual se utilizó el modelo CCR-O enfocado en las salidas, se
tuvo especial cuidado en la elección de las variables de
entradas y salidas.
 En este sentido en la presente investigación cada
una de estas empresas se tomó como una DMU,
inicialmente se seleccionaron las variables de
entrada que para este caso son: los inventarios,
propiedades planta y equipo, activos corrientes y
proveedores (pasivo) y se seleccionó una variable
de salida: utilidad operacional, de cada una de las
empresas certificadas con BASC. Las empresas se
nombran como DMU1, DMU2, DMU3…DMU32
 Se determinan las empresas eficientes que se
constituyen en pares evaluadoras o referentes para
las organizaciones ineficientes y la proyección o
mejoramiento necesario de la variable de salida
para lograr la eficiencia. Por último se muestra el
ranking de eficiencia de las mejores empresas de
Barranquilla certificadas en BASC.
 VALOR DE LAS VARIABLES DE LAS EMPRESAS CONSIDERADAS
EN EL ESTUDIO:
 En la tabla se observan los valores de las variables de
entrada y salida para cada una de las empresas
consideradas en la investigación.
4. RESULTADOS
Inicialmente se determinó la correlación que existe entre cada
una de las variables consideradas para determinar la eficiencia
financiera de grupo de empresas estudiadas, lo cual se ve en la
siguiente tabla:
Valores de correlacion existente entre las variables:
 Eficiencia Financiera de las empresas consideradas en el análisis:

De la tabla anterior, podemos observar que el desempeño financiero es crítico en

varias organizaciones por ejemplo, la DMU cuyo inverso del score (1/score) es 98,06, lo
que indica que para que esta empresa sea eficiente financieramente debe aumentar
su variable de salida (Utilidad Operacional) en aproximadamente 97 veces.
Similarmente la DMU15 debe multiplicar su Utilidad Operacional 63,3 veces para ser
eficiente. Se encontró que 9 de 32 empresas logran ser eficientes, esto equivale al 28
% del total de empresas estudiadas.
 A partir de los resultados obtenidos de eficiencia financiera se
puede realizar una clasificación, mediante el procedimiento de
intervalos óptimos, y se interpreta mediante lo siguiente: en
empresas eficientes (eficiencia = 1), empresas de alta eficiencia (1 >
eficiencia <=0,60), empresas de media eficiencia (0,60 > eficiencia
<=0,30) y empresas de baja eficiencia(eficiencia <0,30).
 Clasificación de empresas de acuerdo con el nivel de Eficiencia:
 Con la aplicación de la técnica DEA para cada empresa ineficiente
se puede determinar en cuánto debe mejorar la variable de salida
(Utilidad Operacional) para que estas DMU puedan lograr alcanzar
la eficiencia
 Aumento necesario en la variable de salida para alcanzar la
eficiencia:
 En el presente estudio también se realizó un ordenamiento de las 32
empresas consideradas mediante el modelo de Super-eficiencia
propuesto por Andersen y Petersen. Los resultados de este modelo
permiten hacer el ranking de las empresas, y en éste se observa que
el mejor desempeño de las empresas eficientes es:
5. CONCLUSIONES

Empleo de técnicas no paramétricas de análisis de envolvente de datos, cuya

finalidad es medir la eficiencia de organizaciones. Reflejados en la utilidad
operacional.

Resultados obtenidos
De 32 empresas certificadas en BASC, solo 9 son eficientes con 54.19% de
eficiencia financiera.

Método DEA CCR-O.

Empleado para realizar proyecciones sobre la frontera de eficiencia, estimando que deben elevar en
41.35% su utilidad operacional para que sean denominadas eficientes.
No permite estimar que empresa es mas eficiente, se emplea el método de súper eficiencia,
facilitando el orden del ranking presentado.
 RESULTADOS DEL MODELO DE SUPER-EFICIENCIA

30

26
25

20

15

11
10

5 4.23
2.4

0
DMU 26 DMU19 DMU32 DMU8 DMU10 DMU13 DMU31 DMU5 DMU14 DMU3 DMU18 DMU7 DMU1 DMU22 DMU28 DMU25

-5
RESULTADOS DE CLASIFICACIÓN MEDIANTE PROCEDIMIENTOS ÓPTIMOS

25% 28%

16%
31%

EFICIENTE ALTA EFICIENCIA MEDIANA EFICIENCIA BAJA EFICIENCIA