Ps GVlaw Tributrio Tendncias da Tributao Mundial

Desafios da Tributao no Mundo Globalizado

Aula 01 - 18.06.2012 Professor Isaas Coelho

Evoluo das Bases Tributrias

Bases dominantes:

Antes da era dos descobrimentos: o Propriedade At o incio do sculo XX: o Comrcio internacional Tempos modernos: o Renda, Consumo

Inovaes Tributrias Notveis do Sc. XX

Poltica tributria Imposto de Renda global e progressivo IVA
Mecanismos Reteno nas fontes pagadoras Autolanamento

Carga Tributria em Alguns Pases

Fonte: J.Owens INTERNATIONAL TAX TRENDS: An OECD Perspective (Jun'09)

Nmero de pases com IVA 1969 1979 1989 2001 (abril)

Fonte: L. Ebrill et al., The Modern VAT (Washington: IMF, 2001)

8 27 47 123

Caractersticas do IVA
Base ampla (consumo de bens e servios) No cumulativo (evita distorcer as decises de produo) Receita protegida pela arrecadao em cada estgio de produo/distribuio No interfere com o comrcio exterior

Mas: Restituio de crditos ponto frgil

Evoluo de Alquotas do IRPJ

Fonte: KPMG's Corporate and Indirect Tax Survey 2010

Dinmica da Globalizao - 1
Liberalizao comercial no ps-guerra -> Forte crescimento do comrcio internacional

Liberalizao de fluxos financeiros -> Fortes movimentos de capitais entre pases

Desenvolvimento de empresas multinacionais -> Comrcio intra-grupo (intra-firm trade) -> Preos de transferncia

Dinmica da Globalizao - 2

Avano da tecnologia e da informao permitiu o separar local de produo de local de consumo o diminuir a integrao vertical (terceirizao internacional) o buscar economias de escala globais o e... buscar economias tributrias

Dinmica da Globalizao - 3

Crescimento da renda pessoal Diminuio de custos de transporte Liberalizao de polticas Maior acesso a informao

-> Mobilidade de indivduos - como agentes produtivos - como consumidores

Dinmica da Globalizao - 4
Grandes transformaes do final do Sc. XX: Transio das economias socialistas para economias de mercado Fim das hegemonias e incio de um mundo multipolar Surgimento das economias emergentes Um exemplo: Multinacionais brasileiras

Dinmica da Globalizao - 5

Bases tributrias, antes exclusivas dos fiscos nacionais, passam a ser comunais (compartilhadas): o tributam-se o investimento, a renda e os servios prestados por estrangeiros o tributam-se os movimentos financeiros o tributam-se cidados estrangeiros Competio Tributria (tax competition) se estabelece

Competio vs. Cooperao

Competio tributria consiste no avano de um pas sobre a base tributria de outros; conflitiva por natureza Harmonizao tributria, ao contrrio, cooperativa e se d atravs o de tratados multilaterais o de convnios bilaterais (T2T e CII) o de "acordos de cavalheiros"

Impacto da Tributao sobre a Localizao do Investimento

O clima tributrio est entre as variveis levadas em conta na deciso de investir O investidor se preocupa com
o o

o o o o o

as alquotas dos impostos a estrutura dos impostos (sobre renda, vendas, folha etc.) a carga tributria total os custos de cumprimento a clareza e transparncia das normas tributrias a estabilidade do sistema e de sua interpretao a estrutura e gesto da despesa e dvida pblicas

Competio Tributaria: Cui Bono?

Argumentos a favor obriga pases a baixar os impostos -> maior eficincia econmica com menos recursos, governos despediaro menos direciona recursos para onde sero mais produtivos

Competio Tributaria: Cui Bono?

Argumentos contrrios com despesa inflexvel, reduo de impostos -> dficits, maior dvida despesa eliminada no necessariamente a mais produtiva pode levar a o impostos inferiores (ineficientes, injustos) o regulao equivalente a tributos o maior informalidade o sistema tributrio menos previsvel

Efeitos da Competio Tributria

(segundo Vito Tanzi)

Na OCDE, carga tributria atinge teto e alquotas comeam a ceder Alquotas de IRPF e IRPJ tm declinado em muitos pases Impostos sobre bens de luxo tm sido muito reduzidos devido a compras em viagens IR global progressivo vai saindo de moda e sendo substituido pelo IR Dual Existe grande interesse em impostos planos (flat taxes)

Eroso das Bases Tributrias

(segundo Vito Tanzi)

Comrcio eletrnico / produtos digitais Dinheiro eletrnico: eliso e evaso Centros de custo, preos de transferncia, subcapitalizao Centros financeiros offshore, paraisos fiscais Derivativos e outros instrumentos exticos Crescente atividade de indivduos no exterior

Coordenao Tributria Internacional?

Reformas tributrias coordenadas (p.ex., base comum do IRPJ baseada na IFRS)? Impostos internacionais: o para corrigir externalidades negativas? o para combater a pobreza (Tobin Tax, impostos sobre passagens internacionais)? Uma Organizao Tributria Internacional?

Anlise Emprica 1980s x 1990s

Estudo de Aizenman e Jinjarak Impostos fceis de arrecadar por paises em desenvolvimento: tarifa aduaneira, imposto inflacionrio e represso financeira Impostos difceis de arrecadar: IVA, IR, impostos sobre vendas

Regresso

X
Varivel(is) Dependente(s)

Y
Variveis Independentes

Variveis Dependentes

Receita do IVA (em % PIB) Senhoriagem (em % PIB) Receita aduaneira (em % PIB)

Variveis Independentes

Globalizao: o Abertura comercial o Integrao financeira Composio do PIB (participao agricultura) Urbanizao Qualidade das instituies Durabilidade poltica Nvel de desenvolvimento econmico

Resultado: Receita IVA

+ + + + +

Qualidade das instituies Durabilidade poltica Integrao financeira Urbanizao Participao de agricultura no PIB (?)

Resultado: Senhoriagem

- Qualidade das instituies - Integrao financeira + Urbanizao - PIB per capita

Resultado: Receita Aduaneira

- Durabilidade poltica - Abertura comercial - Urbanizao - PIB per capita + Participao de agricultura no PIB (?)

Problema dos Pases-Ilhas

Dilema da liberalizao comercial: Recuperao de receita (com IVA) s consegue substituir parte da receita (aduaneira) perdida com a liberalizao comercial: 50 centavos de cada dlar, em pases de renda mdia Menos de 50 centavos de cada dlar, em pases de baixa renda.
Baunsgaard & Keen (2005)

Referncias
Aizenman, Joshua & Yothin Jinjarak, "Globalization and Developing Countries: A Shrinking Tax Base?" in Journal of Development Studies, Vol. 45, No. 5, pp. 653-671, 2009 Baunsgard, Thomas & Michael Keen, Tax Revenue and (Or?) Trade Liberalization, Working Paper No. 05/112 (Washington: International Monetary Fund, 2005) Tanzi, Vito, Globalization, Tax Systems, and the Architecture of the Global Economic System, Chap. 13 of Vito Tanzi et al. (ed.), Taxation and Latin American Integration (Washington: IADB & Harvard University, 2008)