ECONOMETRIE

- CURS 7 -

Tematic C7
1.
2.
3.

Modelul reciproc
Modele semi-logaritmice
Modele polinomiale

2Econometrie

Modelul reciproc (I)

este modelul care are la baz ecuaia unei hiperbole;

variabila independent apare prin inversa sau reciproca sa.

Estimarea parametrilor modelului

Modelul reciproc este definit prin relaia:

Y 0 1

Pentru aceast clas de modele se va face substituia X*=1/X. n urma

substituiei, va rezulta forma liniarizat a modelului hiperbolic:

Y 0 1 X *
Modelul liniarizat va fi tratat ca un model simplu liniar pentru
determinarea estimaiilor parametrilor 0 i 1.
3Econometrie

Modelul reciproc (II)

Interpretarea parametrilor modelului

0: valoarea limit pe care o atinge variabila

dependent, atunci cnd valorile variabilei
independente cresc la infinit;

1: - variaia medie a lui Y la o cretere cu o

unitate a lui X;
- dac 1>0, atunci o cretere a lui X
determin o descretere a lui Y;
- dac 1<0, atunci o cretere a lui X
determin o cretere a lui Y.
4Econometrie

Modelul reciproc (II)

Curba lui Philips
n teoria i practica economic, modelul hiperbolic este folosit
pentru a explica relaia dintre inflaie i omaj;
curba reprezentat cu ajutorul celor dou variabile se numete
curba lui Philips

1
Y 0 1
X
unde: Y rata inflaiei sau indicele salariului real, exprimat n
procente;
X rata omajului, exprimat n procente.
Exemplu: Y 52,029 103,302

1
X

5Econometrie

Modele semi-logaritmice (I)

Fie variabila independent, fie variabila dependent

apar ca variabile logaritmate
Estimeaz variaia relativ sau absolut a variabilei
dependente la o variaie absolut sau relativ cu o
unitate a variabilei independente
Modelele cu variabila dependent logaritmat pe
care le vom studia sunt: modelul Compound,
Growth i Exponenial
Modelul cu variabila independent logaritmat pe
care l vom studia este modelul Logarithmic
6Econometrie

Modele semi-logaritmice (II)

Modelul Compound

Forma general a modelului:

Y 0 1 e
X

Ecuaia se liniarizeaz prin logaritmare:

ln Y ln 0 X ln 1
7Econometrie

Modele semi-logaritmice (III)

Parametrii modelului:
- 0 este valoarea lui Y pentru X=0. Variabila Y
are numai valori pozitive, deci 0 satisface
condiia 0 >0.
- ln1 arat variaia medie procentual a lui Y la o
variaie absolut a lui X cu o unitate. Reprezint
rata de cretere sau reducere a variabilei Y n
raport cu variabila X.
8Econometrie

Modele semi-logaritmice (IV)

Observaii:
-

Dac 1>1, atunci legtura dintre cele dou

variabile este direct.
Dac 0<1<1, atunci legtura dintre cele dou
variabile este invers.

9Econometrie

Modele semi-logaritmice (V)

2. Estimarea parametrilor modelului

Se face prin MCMMP:
2
ei min im

Sistemul de ecuaii normale:

n ln b0 + ln b1 xi = ln yi , i 1,n

ln b0 xi + ln b1 xi2 = xiln y i
10Econometrie

Modele semi-logaritmice (VI)

ln b1

n xi ln yi xi ln yi
n xi2 xi

ln yi

ln b0
n

xi xi ln yi
2
xi

2
xi
2
xi

11Econometrie

Modele semi-logaritmice (VII)

3. Testarea semnificaiei parametrilor

Ipoteze
Interpretare

4. Intensitatea legturii dintre variabile

- raportul de determinaie (R square)

12Econometrie

Modele semi-logaritmice (VIII)

5. Exemplu
n urma analizei legturii dintre valoarea
investiiilor i valoarea produciei nregistrate
pe un eantion de 5 firme, s-au obinut
urmtoarele rezultate:

13Econometrie

Coe fficients

xi
(Cons tant)

Unstandardiz ed
Coef f icients
B
Std. Error
1.769
.103
1.322
.256

Standardized
Coef f icients
Beta
2.677

t
17.118
5.161

Sig.
.000
.014

The dependent v ariable is ln(y i).

Ecuaia estimat a legturii dintre cele dou

variabile este:

yxi 1,322 1,769 xi

Logaritmnd ecuaia de mai sus, se obine:
lnyi=ln1,322+xiln1,769=0,279+0,570xi
14Econometrie

Interpretare:
- valoarea parametrului 1 arat c, la o
cretere cu o unitate a valorii investiiilor,
valoarea produciei crete, n medie, cu o
rat de 0,57 sau cu 57%.

2. Testarea semnificaiei parametrilor

3. Estimarea i testarea intensitii legturii

dintre variabile
15Econometrie

Model Summ ary

R
.985

Adjusted
R Square
.959

R Square
.969

Std. Error of
the Estimate
.185

The independent v ariable is x i.

ANOVA

Regression
Residual
Total

Sum of
Squares
3.253
.102
3.356

df
1
3
4

Mean Square
3.253
.034

F
95.333

Sig.
.002

The independent variable is xi.

16Econometrie

Modele semi-logaritmice (IX)

Modelul Growth (Cretere)

1.

Forma general a modelului:

Y e

0 1 X

Ecuaia se liniarizeaz prin logaritmare:

ln Y 0 1 X
17Econometrie

Modele semi-logaritmice (X)

Parametrii modelului:
-

e0 este valoarea lui Y pentru X=0.

1 arat variaia medie procentual a lui Y la o
variaie absolut a lui X cu o unitate.

18Econometrie

Modele semi-logaritmice (XI)

Exemplu

Se consider legtura dintre Time to

accelerate from 0 to 60 mph i
Horsepower.

19Econometrie

Coe fficients

Horsepow er
(Cons tant)

Unstandardiz ed
Coef f icients
B
Std. Error
-.004
.000
3.092
.019

Standardized
Coef f icients
Beta
-.726

t
-21.032
164.791

Sig.
.000
.000

The dependent variable is ln(Time to Acc elerate f rom 0 to 60 mph (sec)).

Ecuaia estimat a legturii dintre cele dou

variabile este:

Y e

3, 0920, 004 X

Logaritmnd ecuaia de mai sus, se obine:

lnY=3,092-0.004X
20Econometrie

Interpretare:
cnd Puterea motorului (Horsepower)
este de 0 C.P., Timpul de accelerare

este de e3,092=22 secunde.

La o cretere a puterii motorului cu 1
C.P., timpul de accelerare scade, n
medie, cu 0,4%.

21Econometrie

Modele semi-logaritmice (IX)

Modelul Exponential

1.

Forma general a modelului:

Y 0 e

1 X

Ecuaia se liniarizeaz prin logaritmare:

ln Y ln 0 1 X
22Econometrie

Modele semi-logaritmice (X)

Parametrii modelului:
-

0 este valoarea lui Y pentru X=0.

1 arat variaia medie procentual a lui Y la o

variaie absolut a lui X cu o unitate.

23Econometrie

Modele semi-logaritmice (XI)

Exemplu

Se consider legtura dintre Horsepower

i Numrul de cilindri.

24Econometrie

Coefficients

Number of Cylinders
(Constant)

Unstandardized
Coefficients
B
Std. Error
.170
.005
38.911
1.221

Standardized
Coefficients
Beta
.842

t
31.057
31.877

Sig.
.000
.000

The dependent variable is ln(Horsepower).

Ecuaia estimat a legturii dintre cele dou

variabile este:

Y 38,911 e

0 ,170 X

Logaritmnd ecuaia de mai sus, se obine:

lnY=ln38,911+0,17X
25Econometrie

Interpretare:
cnd Numrul de cilindri este de 0,
Puterea motorului este de 38,911 C.P.

La o cretere a numrului de cilindri cu

1 cilindru, puterea motorului crete, n
medie, cu 17%.

26Econometrie

Modele semi-logaritmice (XII)

Modelul Logarithmic

1.

Forma general a modelului:

Y 0 1 ln X
Parametrii modelului:
-

0 este valoarea lui Y pentru X=1.

1 arat variaia medie absolut a lui Y la o

variaie procentual a lui X cu o unitate.
27Econometrie

Exemplu

Se consider legtura dintre Horsepower

i Numrul de cilindri.

28Econometrie

Coe fficients

ln(Number of Cylinders)
(Cons tant)

Unstandardiz ed
Coef f icients
B
Std. Error
104.458
3.632
-68.048
6.112

Standardized
Coef f icients
Beta
.822

t
28.761
-11.134

Sig.
.000
.000

Ecuaia estimat a legturii dintre cele dou

variabile este:

Y 68,048 104,458 ln X
29Econometrie

Interpretare:
cnd Numrul de cilindri este de 1,
Puterea motorului este de -68,048 C.P.

La o cretere a numrului de cilindri cu

1 %, puterea motorului crete, n
medie, cu 1,04458 C.P.

30Econometrie

Modele polinomiale (I)

a. Modelul parabolic: cel mai simplu model
polinomial este modelul parabolic (Quadratic).

Y 0 1 X 2 X
2

La nivelul eantionului:

YX b0 b1 X b2 X 2
31Econometrie

Modele polinomiale (II)

n economie, modelul polinomial este folosit pentru

descrierea relaiei dintre costul unitar i producia
realizat: costul unitar scade concomitent cu
creterea produciei pn la un nivel optim al
produciei, dup care, dac producia continu s
creasc, ncepe s creasc i costul unitar.

32Econometrie

Exemplu
Cost unitar

Observed

50.00

Quadratic

40.00

Ecuaia estimat este:

30.00

yi=89,041-25,795xi+2,114xi2

20.00

10.00
2.00

3.00

4.00

5.00

6.00

7.00

8.00

9.00

Productia

Coe fficients

Produc tia
Produc tia ** 2
(Cons tant)

Unstandardiz ed
Coefficients
B
Std. Error
-25.795
3.895
2.114
.351
89.041
9.231

Standardized
Coefficients
Beta
-5.322
4.842

t
-6.623
6.026
9.646

Sig.
.000
.001
.000

33Econometrie

Interpretare:
2>o, deci legtura de tip parabolic admite un
punct de minim.

Coordonatele punctului de minim arat nivelul

optim al produciei pentru care costul unitar este
minim. Abscisa acestui punct este:
b1/2b2=25,79/4,22=6,11. Pentru o producie de
611 buci din produsul A, costul este minim.
34Econometrie

b. Modelul cubic

Y 0 1 X 2 X 3 X
2

n economie acest model este folosit pentru

descrierea relaiei dintre costul total i valoarea
produciei.

35Econometrie

Grad de urbanizare (%)

100

80

60

40

20

0
0

5000

10000

15000

20000

25000

PIB / loc

36Econometrie

Coe fficients

PIB
PIB ** 2
PIB ** 3
(Cons tant)

Unstandardiz ed
Coef f icients
B
Std. Error
2,931
,071
-3,9E-007
,000
7,73E-014
,000
-3962,660 11506,083

Standardized
Coef f icients
Beta
1,197
-,361
,165

t
41,218
-4,932
.
-,344

Sig.
,000
,000
.
,737

37Econometrie