Corpul Experilor Contabili

i Contabililor Autorizai
din Romnia

Ghid
pentru nelegerea i aplicarea
IAS19
BENEFICIILE ANGAJAILOR

Editura CECCAR, Bucureti, 2004

Autori:
Lect. univ. dr. TEFAN GRIGORESCU - coordonator
Asist. univ. drd. MIRELA PUNESCU Asist. univ.
drd. GABRffiL RADU

Descrierea CIP a Bibliotecii Naionale a Romniei

CORPUL EXPERILOR CONTABILI I CONTABILILOR
AUTORIZAI DIN ROMNIA (Bucureti)
Ghid pentru nelegerea i aplicarea LAS 19 Beneficiile
angajailor" / CECCAR - Bucureti: Editura CECCAR, 2004
ISBN 973-8478-31-6

657

Cuprins
Importana cunoaterii i aplicrii Standardelor
Internaionale de Contabilitate................................................7
Cuvnt nainte...........................................................................9
CAP. 1. Comentarii privind IAS19
Beneficiile angajailor".........................................11
Introducere..............................................................................14
1.1. Obiectiv............................................................................24
1.2. Arie de aplicabilitate.......................................................25
1.3. Definiii............................................................................30
1.4. Beneficii pe termen scurt ale angajailor......................38
1.4.1. Recunoatere i evaluare.......................................39
l .4. l. l. Toate beneficiile pe termen scurt
ale angajailor............................................39
l .4.1.2. Absene compensate pe termen scurt.........43
l .4. l .3. Planuri privind participarea
la profit i primele.....................................50
1.4.2. Prezentarea informaiilor.......................................58
1.5. Beneficii post-angajare: distincia ntre
planuri de contribuii determinate
i planuri de beneficii determinate.................................59
1.5.1. Planuri cu mai muli angajatori..............................64
1.5.2.Planuri de stat.......................................................69
1.5.3.Beneficii asigurate................................................70
1.6. Beneficii post-angajare:
planuri de contribuii determinate.................................73

1.6.1.Recunoatere i evaluare.........................................73
1.6.2. Prezentarea informaiilor.........................................75
1.7. Beneficii post-angajare:
planuri de beneficii determinate...................................77
1.7.1. Recunoatere i evaluare.........................................77
1.7.2. Contabilitatea obligaiei implicite............................81
1.7.3.Bilan......................................................................82
1.7.4. Cont de profit i pierdere........................................89
1.7.5. Recunoatere si evaluare: Valoarea actualizat
a obligaiilor privind beneficiile determinate
i a costului serviciilor curente................................91
1.7.5.1. Metoda de evaluare actuarial....................97
1.7.5.2.Atribuirea beneficiilor perioadelor
de serviciu................................................102
1.7.5.3.Ipoteze actuariale.....................................111
1.7.5.4. Ipoteze actuariale: rata de actualizare.......116
1.7.5.5. Ipoteze actuariale: salarii, beneficii
i costuri medicale....................................126
1.7.5.6. Ctiguri i pierderi actuariale..................132
1.7.5.7. Costul serviciilor anterioare......................154
1.7.6. Recunoatere i evaluare: activele planului..........163
1.7.6.1. Valoarea just a activelor planului............164
1.7.6.2.Rambursri..............................................171
1.7.6.3. Rentabilitatea activelor planului...............176
1.7.7. Combinri de ntreprinderi....................................179
1.7.8. Reduceri i decontri............................................180
1.7.9.Prezentare............................................................190
1.7.9.1. Compensare.............................................190
l .7.9.2. Distincia curent/termen
lung (imobilizat).......................................191

1.7.9.3. Componente financiare

ale costurilor aferente
beneficiilor post-angajare.........................191
1.7.10. Prezentarea informaiilor...................................191
1.8. Alte beneficii pe termen lung ale angajailor ......... 200
1.8.1.Recunoatere i evaluare.....................................202
1.8.2.Prezentarea informaiilor.....................................205
1.9. Beneficii pentru ncheierea
contractului de munc.................................................207
1.9.1.Recunoatere......................................................207
1.9.2.Evaluare.............................................................213
1.9.3.Prezentarea informaiilor.....................................214
1.10. Compensaii sub forma participaiilor
la capitalurile proprii....................................................216
1.10.1.Recunoatere i evaluare...................................217
1.10.2.Prezentarea informaiilor...................................217
1.11. Prevederi tranzitorii.....................................................224
1.12. Data intrrii n vigoare.................................................228
Anexe
A. Exemplu ilustrativ....................................................230
B. Prezentarea ilustrativ a informaiilor.........................244
C. Baz pentru concluzii...............................................251
CAP. 2. Exemplu ilustrativ.................................................327
CAP. 3. Standardul Internaional de Contabilitate
nr. 19 (IAS 19), ediia 2002,
versiunea original...............................................337
Bibliografie............................................................................. 511
5

Importana cunoaterii i aplicrii

Standardelor Internaionale
de Contabilitate
O multitudine de factori endogeni i exogeni face necesar
cunoaterea de ctre profesionitii contabili a Standardelor Internaionale de Raportare Financiar (IFRS), ntr-o lume a globalizrii
i mondializrii; ca angajai sau liber profesioniti, acetia trebuie s
sprijine managementul ntreprinderilor n elaborarea unor politici
contabile care s fac din contabilitate un instrument esenial al
conducerii.
Standardele Internaionale de Raportare Financiar (IFRS) se
adreseaz exclusiv ntreprinderilor, orice alt intermediere putnd
n mod relativ uor s conduc la aplicarea distorsionat a acestora
prin favorizarea unuia sau altuia din utilizatorii informaiilor
financiare n detrimentul celorlali; rolul hotrtor n cunoaterea i
mai ales n aplicarea acestora de ctre ntreprinderi trebuie s l aib
organismele profesionale din domeniul contabilitii, iar Corpul
Experilor Contabili i Contabililor Autorizai din Romnia, n
calitatea sa de membru al IFAC (Federaia Internaional a
Contabililor) i FEE (Federaia Experilor Contabili Europeni), are
obligaia, potrivit statutelor acestor organisme la care a aderat nc
din 1996, s lupte pentru aplicarea n ara noastr a Standardelor
Internaionale de Contabilitate i Audit.
n baza art. 19, lit. d i e, din legea sa de organizare i funcionare (Ordonana Guvernului nr. 65/1994, aprobat prin Legea nr.
42/1995), Conferina Naional din septembrie 2002 (prin Hotrrea
nr. 02/50) i Consiliul Superior al Corpului Experilor Contabili i
Contabililor Autorizai (prin Hotrrea nr. 02/48) au stabilit s vin
n sprijinul profesionitilor contabili i al conducerilor de ntreprinderi, prin punerea la dispoziie a unor ghiduri practice de nelegere

i aplicare a fiecrui Standard Internaional de Raportare Financiar

n spiritul i litera lui. Aceste ghiduri, mpreun cu Reglementrile
contabile naionale i cu Directivele europene i materialele publicate
de normalizatorul romn n legtur cu aceste Reglementri, dau
posibilitatea conducerilor de ntreprinderi s neleag n primul rnd
i apoi s aplice n cunotin de cauz standardele.
Ghidurile nu reprezint interpretri ale standardelor, acestea
constituind atributul exclusiv al Comitetului pentru Interpretarea
Standardelor Internaionale de Raportare Financiar, ci ele au ca unic
obiectiv nelegerea i aplicarea standardelor originale, ediia 2002,
emise de Consiliul pentru Standarde Internaionale de Raportare
Financiar (IASB).
*

Consiliul Superior al Corpului Experilor Contabili i Contabililor Autorizai aduce mulumirile sale autorilor acestor ghiduri
-profesori universitari, cercettori i profesioniti, precum i
colectivului care a elaborat programul i a coordonat realizarea
acestuia ntr-o unitate de concepie i de metod, format din: prof.
univ. dr. Horia Cristea; prof. univ. dr. Adriana Duescu; prof.
univ. dr. Niculae Feleag; dr. ec. Marin Toma; dr. ec. Oana
Petrescu; prof. univ. dr. Rusalim Petri; prof. univ. dr. Petru
Pntea; prof. univ. dr. Vasile Rileanu; prof. univ. dr. Minai
Ristea; prof. dr. Alexandru Rusovici; ec. Daniela Vulcan.
Comisia CECCAR pentru elaborarea i
coordonarea Programului Ghidurilor

Cuvnt nainte
n economiile moderne, mult avansate fa de cea romneasc,
pensiile private nu mai sunt demult o noutate sau un subiect de
dezbatere.
O dat cu schimbrile intervenite n sistemul de asigurri sociale
i, de ce nu, n cel de asigurri de sntate, i la noi n ar se impunea
nelegerea i aplicarea IAS 19 Beneficiile angajailor", astfel nct
era necesar o carte cu aplicaii practice i explicite pentru rezolvarea
problemelor de zi cu zi, carte scris de specialiti att n partea
teoretic, ct i n aplicarea practic.
Contabilizarea, recunoaterea i evaluarea beneficiilor angajailor au suferit numeroase modificri de la sesizarea problemei
pn n prezent. IAS 19 ns, n conformitate cu Cadrul general de
ntocmire i prezentare a situaiilor financiare, impune ntreprinderilor s utilizeze contabilitatea de angajament, ceea ce presupune
recunoaterea obligaiei pe msur ce angajatul a prestat serviciul
ce i d dreptul la avantajul respectiv, i nu pe msur ce se fac
plile ctre fondul de pensii.
Dac pn n prezent contribuiile obligatorii erau la fondul
de pensii de stat, fond de contribuii determinate, o dat cu apariia
fondurilor de beneficii determinate, problemele cu care se va confrunta ntreprinderea privind evaluarea i recunoaterea acestora sunt
din ce n ce mai complexe, necesitnd ipoteze actuariale i cunotine
serioase de matematici actuariale, astfel nct o astfel de carte vine
n sprijinul celor ce vor fi silii s aplice LAS 19.
n prezent LAS 19 este n curs de modificare, i modificrile
propuse sunt destul de semnificative.
Autorii

CAPITOLUL l
Comentarii privind IAS 19
Beneficiile angajailor"

Textul Standardului Internaional de Contabilitate

nr. 19, Beneficiile angajailor, versiunea n limba
romn, ediia 2002, se regsete n totalitate pe
parcursul derulrii comentariilor, deosebindu-se
de acestea prin culoarea gri cu care este marcat.
Redacia

12

Standardul Internaional de Contabilitate IAS 19

(revizuit n 2000)

Beneficiile angajailor
Acest Standard Internaional de Contabilitate revizuit nlocuiete
IAS 19, Cheltuieli cu pensiile, ce a fost aprobat de Consiliul
IASC ntr-o versiune revizuit n 1993. Acest Standard a intrat
n vigoare pentru situaiile financiare aferente perioadelor
ncepnd de la l ianuarie 1999.
In mai 1999, IAS 10 (revizuit 1999), Evenimente ulterioare datei
bilanului, a modificat paragrafele 20(b), 35,125 i 141. Textul
modificat a intrat n vigoare pentru situaiile financiare anuale
aferente perioadelor cu ncepere de la l ianuarie 2000.
Acest Standard a fost modificat n anul 2000 cu scopul de a
schimba definiia activelor planului i de a introduce cerine cu
privire la recunoaterea, evaluarea i prezentarea informaiilor
referitoare la rambursri. Aceste modificri au intrat n vigoare
pentru perioadele contabile cu ncepere de la l ianuarie 2001.
Standardele care au fost tiprite cu Utere de tip italic aldin trebuie
citite n contextul materialului de fond si al recomandrilor de
implementare din acest Standard, precum si n contextul Prefeei
la Standardele Internaionale de Contabilitate. Standardele
Internaionale de Contabilitate nu au f ost elaborate cu intenia
de a fi aplicate elementelor nesemnificative (a se vedea paragraful 12 din Prefa).

13

Introducere
1. Acest Standard recomand modul de contabilizare i
prezentare de ctre angajatori a beneficiilor angajailor.
El
nlocuiete IAS 19, Cheltuieli cu pensiile, ce a fost
aprobat
n 1993. Schimbrile majore fa de vechiul IAS 19 sunt
stabilite n Baza pentru Concluzii (Anexa C, paragraful 3).
Standardul nu trateaz raportarea planurilor de beneficii ale
angajailor (a se vedea IAS 26, Contabilitatea i raportarea
planurilor de pensii).
2. Standardul identific cinci categorii de beneficii ale
angajailor:
(a) beneficii pe termen scurt ale angajailor, cum ar fi
indemnizaii, salarii i contribuii la asigurrile sociale,
concedii anuale de odihn pltite i concedii medicale
pltite, planuri de prime i participri la profit (dac se
pltesc n termen de dousprezece luni de la sfritul
perioadei) i beneficii nemonetare pentru angajaii
existeni (cum ar fi asisten medical, cazare, maini i
bunuri sau servicii gratuite, sau subvenionate);
(b) beneficii post-angajare, cum ar fi pensiile, alte beneficii
de pensionare, asigurri de via post-angajare i
asisten medical post-angajare;
(c) alte beneficii pe termen lung, care includ pli n urma
plecrilor pe termen lung din serviciu cu sau fr
garantarea pstrrii postului respectiv, jubilee sau alte
beneficii ce decurg din servicii pe termen lung, pli pe
perioada unor indisponibiliti pe termen lung i, dac
14

sunt pltibile dousprezece luni sau mai mult dup

ncheierea perioadei, participarea la profit, planuri de
prime i compensaii amnate;
(d) beneficii pentru ncheierea contractului de munc; i
(e) compensaii sub forma participaiilor la capitalurile
proprii.
3. Standardul cere unei ntreprinderi s recunoasc beneficiile
pe termen scurt ale angajailor atunci cnd acetia au prestat
un serviciu n schimbul acestor beneficii.
4. Planurile de beneficii post-angajare sunt clasificate fie ca
planuri de contribuii determinate, fie ca planuri de beneficii
determinate. Standardul furnizeaz recomandri specifice
pentru clasificarea planurilor de pensii cu mai muli anga
jatori, planurilor de pensii de stat si planurilor de pensii cu
beneficii asigurate.
5. In cazul planurilor de contribuii determinate, o ntreprindere
pltete contribuii fixe unei entiti separate (un fond) i nu
va avea nici o obligaie legal sau implicit de a plti contri
buii suplimentare dac fondul nu conine suficiente active
pentru a plti toate beneficiile angajailor raportate la servi
ciile acestora pe perioade curente i anterioare. Standardul
cere unei ntreprinderi s recunoasc contribuiile la un plan
de contribuii determinate atunci cnd un angajat a prestat
servicii n schimbul acelor contribuii.
6. Toate celelalte planuri de beneficii post-angajare sunt planuri
de beneficii determinate. Planurile de beneficii determinate
15

pot fi nefmanate sau parial ori n totalitate finanate.

Standardul cere unei ntreprinderi ca:
(a) s contabilizeze nu doar obligaiile ei legale, ci, de
ase
menea, i orice obligaie implicit ce apare din
activitile
ntreprinderii;
(b) s determine valoarea curent a obligaiilor
privind
beneficiile determinate si valoarea just a oricror
active
ale planului cu o regularitate suficient pentru ca
valorile
recunoscute n situaiile financiare s nu difere n
mod
semnificativ de cele care ar fi determinate la
data
bilanului;
(c) s foloseasc metoda factorului de credit
prognozat
pentru a-i msura obligaiile i costurile;
2

16

(d) s atribuie beneficii perioadelor de serviciu

conform
formulei planului de beneficii, n afara cazului n
care
serviciul unui angajat n ultimii ani va conduce la
un
nivel de beneficii n mod semnificativ mai ridicat
dect
n anii trecui;
(e) s foloseasc ipoteze actuariale impariale i
mutual
compatibile n legtur cu variabilele demografice
(cum
sunt rotaia angajailor i mortalitatea) i variabile
finan
ciare (cum sunt creteri viitoare ale salariilor,
modificri
ale costurilor medicale i anumite schimbri n
beneficiile

sta
bili
te).
Ipo
tez
ele
fin
anc
iare
ar
tre
bui
baz
ate
pe
at
ep
tri
le
pie
ei,
la
dat
a
bil
an
ulu
i,
pen
tru
per
ioa
da
pe
car
e
sun
t
dec
ont
ate
obl
iga
iil
e;

(f) s determine rata de actualizare prin referire la veniturile

pieei la data bilanului pentru obligaiuni ale corpora
iilor de nalt calitate (sau n ri unde nu exist o pia
profund interesat de aceste obligaiuni, obligaiuni
guvernamentale), cu moned i termen consecvente cu
moneda i termenul obligaiilor de plat a beneficiilor
post-angajare;
(g) s scad valoarea just a oricror active ale planului din
valoarea contabil a obligaiei. Anumite drepturi de
rambursare care nu ndeplinesc criteriile de recunoatere
ca active ale planului sunt tratate n mod similar cu acti
vele planului, cu excepia faptului c sunt prezentate, mai
degrab, ca activ separat, dect ca o reducere din obligaie;
(h) s limiteze valoarea contabil a unui activ, astfel nct
s nu depeasc totalul net:
(i) al oricrui cost nerecunoscut al unui serviciu trecut
si al pierderilor actuariale; plus
(ii) valoarea actualizat a oricror beneficii economice
disponibile sub forma rambursrilor de fonduri din
plan sau a reducerilor contribuiilor viitoare la plan;
(i) s recunoasc liniar costul unui serviciu trecut de-a
lungul perioadei medii pn n momentul n care
beneficiile rectificate au devenit legitime;
(j) s recunoasc ctigurile sau pierderile din reducerea
sau decontarea unui plan de beneficii determinate n

17

momentul n care are loc reducerea sau

decontarea. Ctigul sau pierderea trebuie s
cuprind orice modificare rezultat a valorii
actualizate a obligaiei privind beneficiul determinat
i a valorii juste a activelor planului, precum i partea
nerecunoscut a oricror ctiguri sau pierderi
actuariale aferente i costul serviciilor anterioare;
i
(k) s recunoasc o proporie specificat a ctigurilor
i pierderilor actuariale cumulate nete care depesc
mai mult de:
(i) 10% din valoarea actualizat a obligaiei
privind beneficiul determinat (nainte de
scderea activelor planului); i
(ii) 10% din valoarea just a oricror active ale
planului.
Proporia din ctigurile si pierderile actuariale ce
trebuie recunoscute pentru fiecare plan de beneficii
determinate este surplusul care iese din limita
coridorului" de 10% la data de raportare
anterioar, mprit la media previzional a
timpului de munc rmas al angajailor
participani la plan.

Standardul permite, de asemenea, metode

sistematice de recunoatere rapid, presupunnd c
aceeai baz este aplicat att ctigurilor, ct i
pierderilor, iar baza este aplicat n mod consecvent
de la o perioad la alt. Asemenea metode permise
includ recunoaterea imediat a tuturor ctiguri lor
si pierderilor actuariale.

7. Standardul cere o metod mai simpl de contabilitate pentru

alte beneficii pe termen lung ale angajailor dect pentru
beneficiile post-angajare: ctigurile i pierderile actuariale
i costul serviciilor anterioare sunt recunoscute imediat.
8. Beneficiile pentru ncheierea contractului de munc sunt
beneficii de pltit angajailor ca rezultat fie al: deciziei
ntreprinderii de a ncheia contractul de munc al unui salariat
nainte de data normal de pensionare; sau o decizie a unui
angajat de a accepta n mod voluntar plecarea n omaj n
schimbul acestor beneficii. De aceea, o ntreprindere trebuie
s recunoasc beneficiile pentru ncheiere, atunci, i numai
atunci, cnd ntreprinderea este angajat n mod demonstra
bil fie s:
(a) ncheie contractul de munc al unui salariat sau al unui
grup de salariai nainte de data normal de pensionare;
sau
(b) s acorde beneficii pentru ncheiere ca rezultat al unei
oferte fcute, cu scopul de a ncuraja plecarea voluntar
n omaj.
9. O ntreprindere este angajat ntr-o ncheiere ntr-un mod
care poate fi demonstrat atunci cnd, si numai atunci cnd
ntreprinderea are un plan oficial detaliat pentru ncheiere
(avnd un coninut minim specificat) pentru care nu exist
o posibilitate reali st de retragere.
10. Atunci cnd beneficiile pentru ncheiere sunt eligibile ntr-un
termen mai mare de 12 luni dup data bilanului, ele vor fi
actualizate. In cazul unei oferte fcute pentru a ncuraja
19

plecarea voluntar n omaj, msurarea beneficiilor

pentru ncheiere trebuie bazat pe numrul angajailor
ce se ateapt a accepta oferta.
11. Beneficiile sub forma participaiilor la capitalurile
proprii
sunt beneficiile angajailor n baza crora:
angajaii au
dreptul s primeasc instrumente financiare de
capitaluri
proprii emise de ntreprindere (sau de societateamam a
acesteia); sau valoarea obligaiei ntreprinderii
fa de
angajai depinde de preul viitor al instrumentelor
financiare
de capitaluri proprii emise de ntreprindere.
Standardul cere
anumite prezentri referitoare la astfel de beneficii,
dar nu
specific recomandri referitoare la
recunoatere i
evaluare.

20

12. Standardul intr n vigoare pentru perioade

contabile
ncepnd de la l ianuarie 1999. Se ncurajeaz
aplicarea
acestui Standard anterior acestei date. La prima
adoptare a
Standardului, o ntreprindere are permisiunea de a
recunoate
orice cretere rezultat n datoriile sale
corespunztoare
beneficiilor post-angajare, dar nu pe o perioad mai
mare
de cinci ani. Dac adoptarea Standardului scade
datoria unei
ntreprinderi, acesteia i se solicit s recunoasc
imediat
aceast scdere.
13. Acest Standard a fost modificat n anul 2000, cu
scopul de
a amenda definiia activelor planului i a introduce
cerinele
de recunoatere, evaluare i prezentare a

ra
mb
urs
ril
or.
Ac
este
mo
difi
cri
intr
n
vig
oar
e
pen
tru
peri
oad
ele
con
tabi
le
cu
nc
epe
re
de
la l
ian
uar
ie
20
01.
Se
nc
ura
jea
z
apli
car
ea
ace
stor
ceri
ne
ant

erior acestei date.

Comentarii
Noul IAS 19, asemntor standardelor americane referitoare
la beneficii post-angajare, este considerat semnificativ mbuntit
fa de varianta veche. Cu toate acestea, este posibil ca n viitor s
aib loc o nou revizuire a Standardului. Cea mai important modificare este aceea de a recunoate imediat toate ctigurile i pierderile
actuariale n situaia privind performana societii. Modificarea este
ns amnat pn la rezolvarea diverselor probleme legate de
raportarea performanei societii. O astfel de modificare ar duce la
apariia unei diferene semnificative ntre IAS 19 i standardele
americane.
Principalele modificri aduse vechiului IAS19
Principala modificare este schimbarea opticii privind evaluarea, i anume abordarea evalurii se face din perspectiva pieei, ce
are drept consecin faptul c rata de actualizare se bazeaz pe randamentele pieei la data bilanului i orice activ al planului este evaluat
la valoarea de pia.
Cele mai importante modificri aduse vechiului IAS 19 sunt
urmtoarele:
(a) revizuirea definiiilor planurilor de contribuii determinate
i recomandrile aferente acestora, dndu-se precizri mai
detaliate referitoare la planurile cu mai muli angajatori i
la cele de stat, precum i la planurile asigurate;
(b) mbuntirea recomandrilor privind tratamentul bilantier
al activelor i datoriilor rezultate din planurile de beneficii
determinate;
(c) evaluarea obligaiilor privind beneficiile determinate tre
buie efectuat cu a anumit regularitate, astfel nct sumele
recunoscute n situaiile financiare s nu difere semni
ficativ de sumele ce sunt determinate la data bilanului;
21

22

(d) eliminarea metodei beneficiilor proiectate i

introducerea
obligaiei de a utiliza metoda beneficiilor angajate,
denu
mit Metoda factorului de credit proiectat";
(e) determinarea ratei utilizate pentru actualizarea
obligaiilor
privind beneficiile post-angajare si cele privind alte
bene
ficii pe termen lung (finanate sau nefinanate) se va
face
prin raportare la randamentele obligaiunilor
corporatiste
de calitate nalt existente pe pia la data bilanului,
n
lipsa unei piee active pentru astfel de obligaiuni, se
vor
utiliza randamentele obligaiunilor de stat (la data
bilanu
lui). Moneda n care sunt emise obligaiunile
corporatiste
sau de stat, precum i scadena acestora trebuie s fie
n
concordan cu moneda n care sunt obligaiile
privind
beneficiile post-angajare, precum i cu scadena
acestora;
(f) obligaia ca toate creterile de beneficii stabilite prin
clau
zele contractuale ale planului (sau care rezult din
orice
obligaie implicit) s fie incluse, la data bilanului,
n
obligaiile privind beneficiile determinate;
(g) obligaia ca ntreprinderea s recunoasc, ca
valoare
minim, o parte specificat din acele ctiguri i
pierderi
actuariale (rezultate att din obligaiile privind
beneficiile
determinate, ct i din activele aferente ale planului)
care
nu se ncadreaz ntr-un coridor". Unei ntreprinderi i
se
recomand, dar nu i se impune, s adopte anumite
metode
sistematice de recunoatere rapid. Asemenea

me
tod
e
inc
lud
,
pri
ntr
e
alt
ele
,
rec
un
oa
te
rea
im
edi
at
a
tut
ur
or
c
tig
uril
or
i
pie
rde
rilo
r
act
uar
ial
e;
(h)
obl
iga
ia
ca
nt
rep
rin
der
ea

s recunoasc costul serviciilor anterioare prin metoda

liniar, pe o perioad medie, pn cnd beneficiile
devin legitime, n msura n care beneficiile sunt
deja legitime, ntreprinderea va recunoate imediat
costul serviciilor anterioare;

(i) evaluarea activelor planului se face la valoarea lor just.

Valoarea just este estimat prin actualizarea fluxurilor
de numerar anticipate doar n cazul n care nu se cunoate
preul activelor determinat de pia;
(j) sumele recunoscute de ntreprindere ca active nu trebuie
s depeasc totalul net al: (i) oricror pierderi
actuariale i costuri cu serviciile
anterioare nerecunoscute;
(ii) valorii actualizate a oricror beneficii economice sub
forma rambursrilor din planul de pensii sau a reducerilor contribuiilor la plan;
(k) pierderile din reduceri sau din decontri nu se recunosc
atunci cnd este probabil c va avea loc reducerea sau
decontarea, ci doar la momentul reducerii sau decontrii;
(1) prevederile referitoare la prezentarea informaiilor sunt
mult mai detaliate, ceea ce duce la creterea transparenei
situaiilor financiare, lucru care nu poate fi dect n avantajul utilizatorului;
(m) au fost incluse n aria de aplicabilitate a noului IAS 19 i
alte genuri de beneficii ale angajailor, nu numai pensii i
alte beneficii post-angajare similare.

23

1.1. Obiectiv
l
yvi *

"

* ' C

t-

'

W "

prezentarea informaiilor referitoare la beneficiile angajailor.

Standardul cere unei ntreprinderi s recunoasc:
(a) o datorie, atunci cnd un angajat a prestat servicii n schimbul
beneficiilor ce urmeaz a fi pltite n viitor; i
(b) o cheltuial, atunci cnd ntreprinderea consum beneficiile
economice ce apar ca urmare a serviciului prestat de un
angajat n schimbul beneficiilor,
Comentarii
Noile probleme ridicate n contabilitate sunt contabilizarea i
prezentarea informaiilor referitoare la beneficiile angajailor, n
special beneficiile pe termen lung. Dei n Romnia nc nu sunt
cunoscute pensiile private, n ultima perioad, o dat cu apariia
unei reglementri a fondurilor private de pensii, apare i n ara noastr
nevoia de nelegere, dar mai ales necesitatea unui standard de
contabilitate privind beneficiile angajailor pe termen lung.

24

1.2. Arie de aplicabilitate

/. Acest Standard trebuie aplicat de un angajator la contabilizarea beneficiilor angajailor.

Comentarii
Beneficiile angajailor pot avea diverse forme i pot fi clasificate dup mai multe criterii, dup cum vom vedea. Standardul nu
face distincie ntre beneficiile acordate n form bneasc (salarii,
prime etc.) sau sub alte forme (avantaje n natur, avantaje n servicii
etc.). n categoria angajailor intr i managerii. Este, de asemenea,
important s nelegem c recunoaterea i contabilizarea beneficiilor
angajailor nu are legtur cu deductibilitatea fiscal a acestor avantaje; statele care aplic Standardele Internaionale de Contabilitate
trateaz prin legi speciale regimul juridic i fiscal al acestor beneficii.
2. Acest Standard nu trateaz raportarea planurilor de beneficii
ale angajailor (a se vedea IAS 26, Contabilitatea si rapor
tarea planurilor de pensii).
HH -

3. Acest Standard se aplic tuturor beneficiilor angajailor,

incluzndu-le i pe acelea ce sunt furnizate:
(a) n baza unor planuri oficiale sau alte contracte oficiale
ntre o ntreprindere i angajai individuali, grupuri de
angajai sau reprezentani ai acestora;
(b) n baza unor dispoziii legislative sau prin contracte la
nivel de sector de activitate, prin care ntreprinderile sunt
solicitate s contribuie la planuri naionale, de stat, ale
sectoarelor de activitate, sau alte planuri cu mai muli
angajatori; sau
25

(c) prin acele practici neoficiale care dau natere la o

obligaie implicit. Activitile neoficiale dau natere la
o obligaie implicit cnd ntreprinderea nu are o alt
alternativ realist dect s plteasc beneficiile angajailor. Un exemplu de obligaie implicit este situaia
n care o modificare a practicilor neoficiale ale unei ntreprinderi ar produce o deteriorare neacceptabil a relaiei
ntreprinderii cu angajaii ei.
Comentarii
IAS 37, Provizioane, datorii i active contingente, definete
obligaia implicit ca fiind obligaia care rezult din aciunile unei
ntreprinderi n cazul n care:
din practica anterioar, din politica scris a firmei sau dintr-o
declaraie suficient de specific, ntreprinderea a indicat
partenerilor si c i asum anumite responsabiliti; i
ca rezultat, ntreprinderea a indus partenerilor ideea c i
va onora acele responsabiliti.
La baza obligaiilor legale pe care le are ntreprinderea stau
contracte sau legi, pe cnd la baza obligaiilor implicite stau practica
anterioar i intenia ntreprinderii. Standardul se aplic i anumitor
contribuii care sunt suportate att de ntreprindere, ct i de salariat,
dar se refer la determinarea obligaiilor ntreprinderii.
4. Beneficiile angajailor includ:
(a) beneficii pe termen scurt, cum ar fi indemnizaii, salarii
i contribuii la asigurrile sociale, concedii de odihn
anuale pltite i concedii medicale pltite, planuri de
prime i participri laprofit (dac se pltesc n dousprezece luni de la sfritul perioadei) i beneficii nemonetare
(cum ar fi asisten medical, cazare, maini i bunuri
26

sau servicii gratuite, sau subvenionate) pentru angajaii

cureni;
(b) beneficii post-angajare, cum ar fi pensiile, alte beneficii
de pensionare, asigurri de via post-angajare i asis
ten medical post-angajare;
(c) alte beneficii pe termen lung, care includ pli n urma
plecrilor pe termen lung din serviciu cu sau fr garan
tarea pstrrii postului respectiv, jubilee sau alte beneficii
ce decurg din servicii pe termen lung, beneficii pentru
perioade cu indisponibiliti pe termen lung si, dac nu
sunt pltibile n totalitate n termen de dousprezece luni
dup ncheierea perioadei, participri la profit, planuri
de prime i compensaii amnate;
(d) beneficii pentru ncheierea contractului de munc;
(e) compensaii sub forma participaiilor la capitalurile
proprii.
Deoarece fiecare categorie identificat mai sus de la (a) la
(e) are caracteristici diferite, acest Standard stabilete cerine
separate pentru fiecare categorie.
Comentarii
n categoria beneficiilor se ncadreaz doar beneficiile suportate de ntreprindere; Standardul vizeaz doar partea suportat de
ntreprindere, nu i pe cea suportat de stat sau de salariat.
n categoria beneficiilor pe termen scurt mai pot intra i:
servicii sau bunuri subvenionate n totalitate sau parial de
ntreprindere;
27

contribuii pentru omaj sau alte fonduri de pe urma

crora beneficiaz angajatul (de exemplu, fostele con
tribuii la fondul de nvmnt i cel de solidaritate nu
intrau n aceast categorie a beneficiilor angajailor,
deoarece acetia nu beneficiau n mod direct de fondurile
respective);
prime pentru naterea unui copil sau pentru cstorie etc.;
concedii de studii pltite;
concedii de maternitate, paternitate sau creterea copiilor
(n msura n care sunt suportate de ntreprindere; n
Romnia nu este cazul, deoarece ele sunt suportate din
bugetul asigurrilor sociale de stat) etc.

n ultima perioad, datorit rotaiei din ce n ce mai mari a

personalului, ntreprinderile ncearc s i motiveze angajaii, oferindu-le specializri periodice, abonamente la sli de gimnastic,
grdinie n interiorul firmei etc.
In categoria beneficiilor post-angajare mai pot intra i sumele
pltite de ntreprinderi la decesul angajatului sau al unei rude apropiate acestuia sau alte beneficii.
In categoria altor beneficii pe termen lung pot intra eventuale
prime sau alte beneficii pe care le primete angajatul la pensionare,
precum i partea din diverse beneficii care nu sunt scadente n mai
puin de 12 luni de la data bilanului.
Compensaiile sub forma participaiilor la capitalurile proprii
pot include distribuirea de aciuni sau de opiuni convertibile n
aciuni.
5. Beneficiile angajailor includ beneficii furnizate fie angajailor, fie persoanelor dependente de acestea i pot fi achitate
prin pli (sau prin furnizarea de bunuri sau servicii) fcute
fie n mod direct angajailor, soilor acestora, copiilor sau
28

altor persoane dependente, sau altora, cum ar fi societile

de asigurri.
Comentarii

Spre exemplu, beneficiile angajailor includ valoarea abonamentelor pe calea ferat pe care le d gratuit o societate angajailor
si, dar i membrilor familiilor acestora. De asemenea, se asimileaz
i beneficiile ce sunt colectate de tere pri, dar care sunt ctigate
de angajai (cum ar fi ajutor de deces etc.).
6. Un angajat poate presta servicii ctre o ntreprindere lucrnd
cu norm ntreag, cu jumtate de norm, permanent, ocazional sau temporar. Pentru scopul acestui Standard, termenul
de angajai include directorii i ali membri ai personalului
de conducere.
Comentarii

Dei Standardul nu face deosebire ntre diverse tipuri de

contracte de munc, de regul, cei care beneficiaz de diverse
avantaje sunt persoanele ce lucreaz permanent. In cazul celor ce
lucreaz cu jumtate de norm, este posibil ca beneficiile pe care le
acord ntreprinderea s depind de numrul de ore prestate, i atunci
estimrile pentru acetia se fac separat.

29

1.3. Definiii
7. Urmtorii termeni sunt utilizai n acest Standard, avnd
nelesul specificat:
Beneficiile angajailor sunt toate formele de contraprestafn
acordate de o ntreprindere n schimbul serviciului prestat
de angajai.
Beneficiile pe termen scurt ale angajailor sunt beneficii
ale angajailor (altele dect beneficiile pentru ncheierea
contractului de munc i compensaiile sub forma participaiilor la capitalurile proprii) care sunt datorate, n
totalitate, n termen de dousprezece luni de la sfritul
perioadei n care angajaii presteaz serviciul n cauz.
Beneficiilepost-angajare sunt beneficiile angajailor (altele
dect beneficiile pentru ncheierea contractului de munc
i compensaiile sub forma participrilor la capitalurile
proprii) care sunt pltibile dup ncheierea contractului
de angajare.
Planurile de beneficii post-angajare sunt contracte oficiale
sau neoficiale, n baza crora o ntreprindere furnizeaz
unuia sau mai multor angajai beneficii post-angajare.
Planurile de contribuii determinate sunt planuri de beneficii post-angajare, n baza crora o ntreprindere pltete contribuii fixe ntr-o entitate separat (un fond) si
nu va avea nici o obligaie legal sau implicit de a plti
contribuii suplimentare dac fondul nu deine suficientei
active pentru a plti toate beneficiile angajailor aferente
30

serviciului prestat de angajat n perioadele curente sau

anterioare.
Planurile de beneficii determinate sunt planuri de benefieii post-angajare, altele dect planurile de contribuii
determinate.
Planurile cu mai multi angajatori sunt planuri de contributii determinate (altele dect planurile de stat) sau planuri
de beneficii determinate (altele dect planurile de stat) care:
(a) pun n comun activele cu care au contribuit diferite
ntreprinderi care nu se afl sub control comun; i
(b) folosesc acele active pentru a asigura beneficii angajailor mai multor ntreprinderi, bazndu-se pe faptul
c att contribuia, ct i nivelurile beneficiului sunt
determinate f ar a se ine seama de identitatea ntreprinderii care angajeaz personalul n cauz.
Alte beneficii pe termen lung ale angajailor sunt beneficiile
angajailor (altele dect beneficiile post-angajare, beneficiile
pentru ncheierea contractului i compensaiile sub forma
participatiilor la capitalurile proprii) care nu sunt datorate
n totalitate n termen de dousprezece luni, dup sfritul
perioadei n care angajaii presteaz serviciul n cauz.
Beneficiile pentru ncheierea contractului de munc sunt
beneficii ale angajailor ce se pltesc fie ca rezultat al:
(a) deciziei unei ntreprinderi de a ncheia contractul unui
angajat nainte de data normal de pensionare; sau
31

(b) al deciziei unui angajat de a accepta n mod

voluntar plecarea n omaj n schimbul acelor
beneficii.
Compensaiile sub forma participatiilor la
capitalurile proprii sunt beneficiile angajailor, n
baza crora fie:
(a) angajaii au dreptul s primeasc instrumente
finan
ciare de capitaluri proprii emise de ntreprindere
(sau
de societatea-mam a acesteia); sau
(b) valoarea obligaiei ntreprinderii ctre angajai
depinde
de preul viitor al instrumentelor financiare de
capi
taluri proprii emise de ntreprindere.
Planurile de compensaii sub forma participatiilor la
capitalurile proprii sunt contracte oficiale sau
neoficiale, n baza crora o ntreprindere ofer
compensaii sub forma participatiilor la capitalurile
proprii pentru unul sau mai muli angajai.
Beneficiile legitime ale angajailor sunt beneficiile
angajailor ce nu sunt condiionate de angajri
viitoare.

32

Valoarea actualizat a unei obligaii privind

beneficiul determinat este valoarea actualizat, f ar
scderea oricror active ale planului, a plilor viitoare
previzionale cerute pentru a stinge obligaia ce rezulta
din serviciul angajatului n perioadele curente i
anterioare.
Costul serviciilor curente reprezint creterea valorii
actualizate a unei obligaii privind beneficiul
determinat, ce rezult din serviciul angajatului n
perioada curent.

Cheltuielile cu dobnzile reprezint creterea nregistrat

n timpul unei perioade n valoarea actualizat a unei
obligaii privind beneficiul determinat, ce apare pentru c
beneficiile sunt cu o perioad mai aproape de achitare.
Activele planului cuprind:
(a) activele deinute de un fond de beneficii ale angajator
pe termen lung; i
(b) poliele de asigurare restrictive.
Activele deinute de un fond de beneficii ale angajailor
pe termen lung sunt activele (altele dect instrumentele
financiare netransferabile emise de ntreprinderea raportoare) care:
(a) sunt deinute de o entitate (un fond) care este separat,
din punct de vedere juridic, de ntreprinderea rapor
toare i al crei unic scop este de a plti sau finana
beneficiile angajailor; si
(b) sunt disponibile utilizrii numai cu scopul de a plti
sau finana beneficiile angajailor, dar nu sunt dispo
nibile creditorilor ntreprinderii raportoare (nici mcar
n caz de faliment), i care nu pot fi returnate ntre
prinderii raportoare, cu excepia cazului n care:
(i) activele rmase n posesia fondului sunt suficiente
pentru a ndeplini toate obligaiile privind beneficiile angajailor, obligaii ce aparin planului
ntreprinderii raportoare; sau
33

(ii)

activele sunt returnate ntreprinderii

raportoare, cu scopul de a rambursa
beneficiile angajailor deja pltite.

Polia de asigurare restrictiv este o poli de

asigurare emis de un asigurtor care nu este o parte
afiliat (aa cum este aceasta definit n IAS 24,
Prezentarea informaiilor referitoare la tranzaciile cu
prile afiliate) a ntreprinderii raportoare, dac
ncasrile aferente poliei:
(a) pot fi utilizate doar pentru a plti sau finana
beneficiile
angajailor n baza unui plan de beneficii
determinate;
i
(b) nu sunt disponibile creditorilor ntreprinderii
rapor
toare (nici mcar n caz de f aliment) i nu pot fi
pltite
ntreprinderii raportoare, cu excepia cazului n
care:
(i) ncasrile reprezint un surplus de active
care nu sunt necesare n scopul ndeplinirii
tuturor obligaiilor cu privire la beneficiile
angajailor; sau
(ii)

34

ncasrile sunt returnate ntreprinderii

raportoare cu scopul de a le rambursa
pentru beneficiile angajailor deja pltite.

Valoarea just este suma la care poate fi tranzacional

un activ sau decontat o datorie, de bunvoie, ntre pri
aflate n cunotin de cauz n cadrul unei
tranzacii n care preul este determinat obiectiv.

Rentabilitatea activelor planului reprezint dobnda,

dividendele i orice alt venit ce deriv din activele planului,
mpreun cu ctiguri i pierderi realizate sau nerealizate
generate de activele planului, mai puin orice costuri pentru
administrarea planului i mai puin orice impozit de pltit
prin nsui acest plan.
Ctigurile i pierderile actuariale cuprind:
(a) ajustri din experiena (efectele diferenelor ntre
ipoteze actuariale anterioare si ceea ce s-a ntmplat
de fapt); i
(b) efectele schimbrilor n ipotezele actuariale.
Costul serviciilor anterioare este creterea valorii actualizate a obligaiei privind beneficiul determinat pentru
serviciul angajatului n perioade anterioare, ce rezult
n perioada curent din introducerea sau schimbarea
beneficiilor post-angajare, sau altor beneficii pe termen
lung ale angajailor. Costul serviciilor anterioare poate
s fie pozitiv (dac beneficiile sunt introduse sau mbuntite) sau negativ (dac beneficiile existente sunt
reduse).
Comentarii
n cadrul planurilor de contribuii determinate, ntreprinderea
are obligaia s contribuie n funcie de salariul realizat de angajatul
su pe parcursul perioadei. Contribuia este considerat fix din
acest punct de vedere (dei ea depinde de nivelul beneficiilor ctigate de angajat), deoarece nu implic o obligaie viitoare a entitii
35

de a crete pensiile angajailor. Toate riscurile sunt transferate asupra

angajatului. In cazul n care planul de pensii nu are randamentul
scontat sau rata inflaiei este mare, cel care pierde este angajatul,
ntreprinderea nefiind obligat s revizuiasc beneficiile postangajare pentru fotii si salariai sau pentru cei prezeni (ne referim
la beneficiile aferente perioadelor anterioare). Angajaii vor ncasa
la pensionare beneficii variabile n funcie de contribuiile fcute
i de ali factori, cum ar fi randamentul planului de pensii, rata
inflaiei etc. De regul, planurile de stat sunt planuri de contribuii
determinate.
n cadrul planurilor de beneficii determinate, ntreprinderea
se oblig s asigure o pensie fotilor si angajai, pensie ce depinde
de anumii factori care nu sunt cunoscui la data la care angajaii
presteaz servicii pentru ntreprindere si i ctig dreptul la
beneficii post-angajare. Aceti factori pot fi doar estimai cu o
oarecare aproximare. Toate riscurile sunt transferate asupra angajatorului, n cazul n care planul de pensii nu are randamentul
scontat sau factorii estimai au o alt evoluie (cum ar fi inflaia,
vrsta de pensionare, durata de via dup pensionare etc.), ntreprinderea este obligat s fac pli suplimentare ctre fondul de
pensii pentru a asigura fotilor angajai beneficiile promise. Angajaii vor ncasa la pensionare beneficii fixe (din punct de vedere al
modului de calcul), indiferent de rentabilitatea fondului sau de ali
factori.
Diferena dintre cele dou planuri de pensii poate fi sintetizat
n figura urmtoare.

36

Planul de
contribuii determinate

Planul de beneficii
determinate

Diferena dintre planul de contribuii determinate i

planul de beneficii determinate
n situaia n care ntreprinderea sponsorizeaz un plan de
contribuii determinate, dar obinuiete s creasc pensiile fotilor
i actualilor angajai n funcie de randamentul planului sau de rata
inflaiei, este posibil s avem de-a face cu o obligaie implicit, i
din punct de vedere al raportrii i clasificrii s considerm planul
de pensii ca fiind un plan de beneficii determinate.

37

1.4. Beneficii pe termen scurt

ale angajailor
8. Beneficiile pe termen scurt ale angajailor includ articole
cai
(a) indemnizaii, salarii i contribuii la asigurrile sociale;
(a) absene pe termen scurt compensate (cum sunt concediul
de odihn anual pltit i concediul medical pltit), arunci
cnd absenele se ateapt s aib loc n termen de dou
sprezece luni de la sfritul perioadei n care angajaii
presteaz serviciul n cauz;
(b) participri la profit i prime de pltit n termen de dou
sprezece luni de la sfritul perioadei n care angajaii
presteaz serviciul n cauz; i
(c) beneficii nemonetare (cum sunt asistena medical,
cazarea, maini i bunuri sau servicii gratuite, sau subven
ionate) pentru angajaii cureni.
Comentarii
Varietatea beneficiilor pe termen scurt ale angajailor este mare
si acestea pot lua diferite forme:
telefoane mobile;
main;
cheltuieli diverse;
abonamente pentru transport;
locuin;
uniform;
38

 zile libere;
grdini pentru copii;
prime si cadouri pentru salariai sau dependenii acestora;
produse finite cu titlu gratuit sau parial subvenionate etc.
9. Contabilizarea beneficiilor pe termen scurt ale angajailor
este n general simpl, pentru c nu sunt cerute ipoteze
actuariale pentru a evalua obligaia sau costul i nu exist
nici o posibilitate de apariie a unui ctig sau a unei pierderi
actuariale. Mai mult, obligaiile privind beneficiile pe termen
scurt ale angajailor sunt evaluate pe o baz neactualizat.
Comentarii

De regul, obligaiile ntreprinderii sunt certe si bine determinate, drept urmare, recunoaterea i contabilizarea sunt simple. In
plus, beneficiile sunt ctigate simultan sau aproape simultan cu
munca prestat de angajat, nefiind necesar estimarea lor.

1.4.1. Recunoatere i evaluare

1.4.1.1. Toate beneficiile pe termen scurt ale angajailor
10. Atunci cnd un angajat a prestat un serviciu ctre o ntre
prindere n timpul unei perioade contabile, ntreprinderea
trebuie s recunoasc valoarea neactualizat a beneficiilor
pe termen scurt ale angajailor, ateptate a fi pltite n
schimbul acelui serviciu:
(a) ca datorie (cheltuial angajat), dup deducerea
oricrei valori deja pltite. Dac valoarea deja pltit
depete valoarea neactualizat a beneficiilor, o
ntreprindere trebuie s recunoasc acel exces ca activ
39

(cheltuial pltit anticipat) n msura n care plata

anticipat va conduce, de exemplu, la o reducere a
plilor viitoare sau la o rambursare de numerar; i
(b) ca i cheltuial, cu excepia cazului n care un ati
Standard Internaional de Contabilitate recomand
sau permite includerea beneficiSorn costul unui activ
(a se vedea, de exemplu, IAS 2, Stocuri, i IAS 16,
Imobilizri corporale).
Paragrafele 11, 14 si 17 explic modul n care o ntreprindere trebuie s aplice aceast cerin beneficiilor pe
termen scurt ale angajailor sub forma absentelor compensate i a planurilor de participare la profit si de prime.
Exemplul l:

Un salariat este angajat la SC BunPlatnic. Salariul de ncadrare

este de 10.000.000 lei, spor de limb englez 2.000.000 lei, spor de
vechime 3.000.000 lei, mas zilnic 100.000 lei. Luna are 20 de
zile lucrtoare. Salariatul are si o main din partea firmei, cu o
valoare de intrare de 3.000.000.000 lei. Telefon din partea firmei
-abonament cu minute incluse 20 $, factur primit de 30 $, l $
= 30.000. Abonament la sal de fitness 12.000.000 lei anual;
prim de asigurare 3.000.000 lei lunar.
Din foaia de parcurs rezult c salariatul Ion a parcurs 500
km n interes personal, l .000 km cas-serviciu-cas i 3.500 km n
interes de serviciu. Benzina consumat n total 3.000.000 lei.
Produse primite n natur l .000.000 lei. Impozit pe venit reinut
5.440.200 lei.
* Sumele utilizate n acest exemplu au caracter ipotetic, ilustrativ.
40

Salariu de ncadrare 10.000.000

Spor de vechime
3.000.000
Spor de limb englez 2.000.000
Produse n natur
l .000.000
Utilizarea mainii
5.100.000 = 3.000.000.000 x 1,7
x 500/5.000'
Utilizarea benzinei
300.000 = 3.000.000 x 500/5.000'
Mas zilnic
2.000.000 = 100.000 x 20'
Telefon
300.000 = 10 x 30.000'
Abonament fitness
1.000.000 = 12.000.000/12'
Prim de asigurare
3.000.000
Total venit brut
27.700.000
omaj
100.000 = 10.000.000 x 1%
CASS
l .800.500 = 27.700.000 x 6,5%
CAS
2.631.500 = 27.700.000 x 9,5%'
Total
23.168.000
Cheltuieli profesionale 270.000 = 15% x 1.800.000
Venit net
22.898.000
Impozit pe venit
Salariu net

5.440.200
12.057.800

Net de plat

5.027.800

nregistrrile pe care le face ntreprinderea sunt:

Cheltuieli cu salariile =

Salarii de plat

Salarii de plat

%
CAS-salariat
CASS - salariat
omaj - salariat
Impozit pe venit

27.700.000
9.972.200
2.631.500
l .800.500
100.000
5.440.200
41

Salarii de plat

%
Numerar
Venituri din
exploatare

17.727.800
5.027.800
12.700.000

Cheltuieli cu CAS

CAS - societate

6.786.500

Cheltuieli cu CASS

CASS - societate

1.939.000

Cheltuieli cu omajul

omaj - societate

969.500

Exemplul 2:

O societate a calculat greit contribuia la asigurrile sociale

de sntate pentru luna martie, n loc s vireze suma de 5.000.000,
societatea a calculat o cheltuial de 6.000.000 i banii au fost virai,
n luna aprilie, contribuia calculat este de 4.000.000. Statul permite
compensarea sumei pltite n plus n luna precedent cu datoria din
luna curent.
n aceast situaie, n luna martie societatea va avea un activ
(o crean asupra statului) n valoare de l .000.000 (suma pltit n
plus), n luna aprilie, va compensa creana cu datoria lunii curente
i va plti doar 3.000.000.
Exemplul 3:

O societate a calculat greit contribuia la asigurrile sociale

pentru luna martie, n cazul unui angajat, n loc s vireze suma de
3.000.000, societatea a virat 3.500.000. Fondul de pensii nu permite compensarea sumei pltite n plus n luna precedent cu datoria
din luna curent i nici nu ramburseaz eventualele sume pltite
n plus.
In aceast situaie, societatea va recunoate un activ (o crean
asupra statului), deoarece suma pltit n plus nu va fi recuperat.
42

Exemplul 4:

O societate i pltete un muncitor direct productiv cu un

salariu de 1.000.000. Contribuia la fondul de pensii este de 30%,
asigurrile de sntate 10% i alte beneficii nsumeaz 50.000.
Conform IAS 2, costul de producie include i cheltuielile cu
angajaii, care pot fi raional repartizate si au legtur cu procesul de
producie, n aceast situaie, varianta anglo-saxon privind ncorporarea cheltuielii cu beneficiile angajatului n costul de producie
presupune urmtoarea instrumentare contabil:
Producie n curs
de execuie

%
Salarii de plat
Asigurri sociale
Asigurri de sntate

1.450.000
l .050.000
300.000
100.000

1.4.1.2. Absene compensate pe termen scurt

11. ntreprinderea trebuie s recunoasc costul previzional
al beneficiilor pe termen scurt ale angajailor sub forma
absenelor compensate, conform paragrafului 10, dup
cum urmeaz:
(a) n cazul absenelor compensate acumulate, cndangajaii presteaz un serviciu ce mrete dreptul lor la
absene compensate viitoare; i
(b) n cazul absenelor compensate neacumulate, cnd
acestea au loc.
Comentarii

Cele dou categorii de absene compensate trebuie tratate

diferit deoarece, indiferent dac angajatul utilizeaz absene com43

pensate acumulate simultan cu prestarea serviciului ce d dreptul la

acestea sau nu, ntreprinderea are o obligaie cert, ce va fi stins la
o dat incert; probabilitatea de a iei resurse din ntreprindere pentru
a stinge aceast obligaie este mare.
n cazul absenelor necompensate, datoria ntreprinderii este
contingen. Pn cnd salariatul nu va cere dreptul su (respectnd
anumite condiii de timp) nu exist probabilitatea de a iei resurse
din ntreprindere pentru a stinge aceast obligaie.
12. O ntreprindere poate compensa angajaii pentru absene din
diferite motive, cum ar fi concedii, disponibiliti pe termen
scurt i pe caz de boal, maternitate sau paternitate, ndeplinirea datoriei de jurat i serviciu militar. Dreptul la absene
compensate se mparte n dou categorii:
(a) prin acumulare; i
(b) prin neacumulare.
Comentarii

Absenele compensate sunt stabilite, de regul, n contractul

colectiv de munc sau n regulamentul intern al ntreprinderii
respective.
Absenele compensate acumulate sunt cele ce pot fi reportate
n viitor. Cele neacumulate sunt cele pe care angajatul nu le poate
reporta n viitor; dac nu si-a folosit dreptul pn la data specificat,
nu poate beneficia ulterior de acele absene. Cele legitime sunt cele
ce dau salariatului dreptul de a cere plata n numerar la plecarea din
ntreprindere, pe cnd cele nelegitime nefolosite sunt pierdute la
data plecrii din societate, fr a putea pretinde un beneficiu n
numerar.
44

13. Absenele compensate acumulate sunt acelea care sunt

reportate i pot fi folosite n perioade viitoare, dac nu se
utilizeaz n ntregime dreptul aferent perioadei curente.
Absenele compensate acumulate pot fi fie legitime (cu alte
cuvinte, angajaii au dreptul la o plat n numerar pentru
dreptul nefolosit la plecarea din ntreprindere) sau nelegitime
(cnd angajaii nu au dreptul la o plat n numerar pentru
dreptul nefolosit la plecare). Cnd angajaii presteaz un
serviciu care crete dreptul lor la absene viitoare compensate, apare o obligaie. Obligaia exist i este recunoscut
chiar dac absenele compensate sunt nelegitime, dei
posibilitatea ca angajaii s poat pleca nainte de a folosi
un drept nelegitim acumulat afecteaz evaluarea respeci vei
obligaii.
Comentarii

Absenele compensate sunt de fapt orele sau zilele pe care

salariatul nu le lucreaz dar care sunt pltite (fiind exclus concediul
de odihn), n practica ntreprinderilor pot intra urmtoarele categorii
de beneficii:
ore libere pentru diverse nevoi ale salariatului;
zile libere pe caz de boal (seek days) - luate fr adeve
rin medical;
zile libere pentru diferite ocazii (cstorie, natere copil,
deces etc.).
La noi n ar nu exist absene compensate pentru ndeplinirea
datoriei de jurat (sistemul romnesc de drept este diferit fa de cel
anglo-saxon) i nici absene compensate acordate pentru serviciul
militar, n ri precum SUA sau Canada, de exemplu, societatea
este obligat s plteasc i s pstreze postul unui salariat care a
fost convocat i pstrat s i fac datoria de jurat. O perioad de
45

timp, salariatul convocat pentru ndeplinirea datoriei de jurat va fi

izolat, neprezentndu-se la serviciu, dar angajatorul este obligat s
l plteasc.
De asemenea, n Romnia, n acest moment, concediul pentru
paternitate sau maternitate se acord si se pltete de ctre stat,
angajatorul necontribuind la aceste beneficii ale salariatului.
Exemplu:

Pentru un angajat care are dreptul legal la trei zile libere pentru
diverse nevoi proprii pn la sfritul anului si nu a beneficiat dect
de o zi, putem avea urmtoarele situaii:
(a) absenele compensate acumulate - salariatul poate reporta
cele dou zile nefolosite i poate beneficia de ele anul
urmtor, cnd va avea dreptul la cinci zile (dou din trecut
i trei din noul an).
absenele compensate acumulate legitime - dac angaj atul
ar pleca din societate, ar avea dreptul s cear salariul
cuvenit pentru cele dou zile libere la care avea dreptul i
nu le-a luat;
absenele compensate acumulate nelegitime - dac
angajatul ar pleca din societate, nu ar avea dreptul s cear
salariul cuvenit pentru cele dou zile libere la care avea
dreptul i nu le-a luat, beneficiul nefolosit fiind pierdut.
b) absenele compensate neacumulate - anul urmtor, salariatul nu ar mai putea pretinde cele dou zile nefolosite si
nu ar avea dreptul dect la trei zile din noul an.
14. O ntreprindere trebuie s evalueze costul absenelor compensate acumulate ca fiind valoarea suplimentar pe care
ntreprinderea prevede s o plteasc drept rezultat al
dreptului nefolosit ce s-a acumulat la data bilanului.
46

Exemplu:

O ntreprindere acord fiecrui salariat cte dou zile libere

anual, pe lng concediu, pentru fiecare an ncheiat lucrat. Zilele
libere pot fi luate oricnd n urmtorii ani. Un salariat a mplinit un
an de la angajare i are un salariu zilnic de 100. ntreprinderea recunoate pentru acesta un beneficiu n sum de 200 (dou zile a cte
100) pentru cele dou zile libere la care are dreptul salariatul.
15. Metoda specificat n paragraful anterior evalueaz obligaia
la valoarea plilor suplimentare ce se ateapt s apar n
mod exclusiv din faptul c beneficiul se acumuleaz, n
multe cazuri, o ntreprindere poate s nu aib nevoie s
efectueze calcule detaliate pentru a estima c nu exist nici
o obligaie semnificativ cu privire la absenele compensate
nefolosite. De exemplu, o obligaie pentru plata unui concediu medical este probabil s fie semnificativ doar dac
exista o nelegere oficial sau neoficial conform creia plata
nefolosit pentru concediu medical s fie considerat ca i
concediu pltit.
Exemplu ce ilustreaz paragrafele 14 i 15

O ntreprindere are 100 de angajai, ce au fiecare dreptul la cinci

zile lucrtoare de concediu medical pltit pe fiecare an. Concediul
medical nefolosit poate fi reportat pentru un an calendaristic.
Concediul medical este nti scos din dreptul anului curent i apoi
din orice sold reportat din anul anterior (pe baza LIFO). La 31
decembrie 20X1, media dreptului nefolosit este de dou zile pe
angajat, ntreprinderea preconizeaz, bazndu-se pe experiena
trecut ce se ateapt a continua, ca 92 de angajai s nu i ia
mai mult de cinci zile de concediu medical n 20X2 i ceilali 8
angajai rmai s-i ia, n medie, ase zile i jumtate fiecare.
47

ntreprinderea se ateapt s plteasc suplimentar 12 zile de

concediu medical, ca rezultat al dreptului nefolosit acumulat la
31 decembrie 20X1 (o zi si jumtate pentru fiecare dintre cei 8
angajai). De aceea, ntreprinderea recunoate o datorie egal
cuplata a 12 zile de concediu medical.
Exemplul l:
O ntreprindere are 1.000 de angajai i fiecare angajat are
dreptul la trei zile libere, pltite, pentru a-i face analizele medicale.
Zilele libere nefolosite se pot reporta n urmtorii doi ani. La sfritul
anului fiecare salariat are n medie o zi liber ce poate fi reportat.
Pe baza experienei anterioare, ntreprinderea se ateapt ca numrul
celor ce vor lua anul urmtor mai mult de trei zile libere s fie nesemnificativ. Ca atare, ntreprinderea nu recunoate o datorie pentru
beneficiile acumulate existente la data bilanului.
Exemplul 2:
O ntreprindere are 50 de salariai, care au dreptul la 10 zile
pltite de societate pentru concediu medical. Dac pn la sfritul
anului zilele de concediu medical nu au fost utilizate, salariaii au
dreptul fie s le reporteze, fie s-i prelungeasc concediul de odihn
cu numrul respectiv de zile. Numrul total de zile nefolosite este
100. Salariul mediu zilnic este 10.
In aceast situaie, ntreprinderea trebuie s recunoasc o
datorie egal cu 1.000 (100 de zile cu un cost de 10 zilnic) pentru
cele 100 de zile care se vor plti.
Exemplul 3:
Folosim datele din exemplul anterior, cu meniunea c, dac
practica ntreprinderii ar fi fost s plteasc n anul urmtor zilele
48

nefolosite de concediu medical, obligaia recunoscut ar fi trebuit

s fie tot 1.000.
Dei de puine ori ntreprinderea estimeaz obligaia
individual (de regul, se calculeaz o medie pentru salariaii ntreprinderii), trebuie s se in cont c totui absenele nu pot fi
compensate ntre salariai i uneori este necesar urmrirea
obligaiilor mai detaliat, n plus, este destul de greu de calculat o
medie a beneficiului cuvenit pentru toi salariaii, innd cont de
condiiile foarte diferite de salarizare. Dei estimarea nu nseamn
exactitate (i Standardul cere o estimare ct mai fidel, nu exactitate), uneori poate fi necesar detalierea calculelor pe categorii
de angajai.
16. Absenele compensate neacumulate nu sunt reportate: ele
sunt neglijate, dac nu se face uz n ntregime de dreptul
perioadei curente i dac nu dau dreptul angajailor la o plat
n numerar pentru dreptul nefolosit la plecarea din ntreprindere. Acesta este, n mod obinuit, cazul pentru concediile
medicale (n msura n care acel vechi drept nu crete
dreptul viitor), concediul de maternitate sau paternitate i
absenele compensate pentru ndeplinirea datoriei de jurat
sau pentru serviciul militar. O ntreprindere nu recunoate
nici o datorie
sau cheltuial n timpul absenei, pentru c serviciul
angajatului nu crete valoarea beneficiului.
Comentarii
Deoarece ntreprinderea nu mai are nici o obligaie dup ce
expir perioada n care salariatul poate beneficia de absenele
compensate neacumulate i nici nu se poate vorbi de o probabilitate
de a iei resurse economice din ntreprindere pentru stingerea obligaiei, ntreprinderea recunoate cheltuiala la momentul solicitrii
beneficiului de ctre angajat.
49

Exemplu:

O ntreprindere d dreptul salariailor la trei zile libere pentru

declararea copilului nou-nscut. Zilele nu se reporteaz, nu sunt
pltite n numerar, nu pot fi luate n alte scopuri, ntreprinderea are
20 de salariai.
Absenele fiind neacumulate, n cursul anului ntreprinderea
nu recunoate nici o cheltuial sau obligaie. Cheltuiala este recunoscut la momentul n care salariaii solicit zilele libere respective.
1.4.1.3. Planuri privind participarea la profit i primele
17. O ntreprindere trebuie s recunoasc costul previzional
al participrii la profit i primelor cuvenite n conformitate
cu paragraful 10, atunci, i numai atunci, cnd:
(a) ntreprinderea are o obligaie legal sau implicit
pentru a face astfel de pli ca rezultat al evenimentelor
anterioare; i
(b) poate fi fcut o estimare cert a obligaiei.
O obligaie actualizat exist atunci, i numai atunci, cnd
ntreprinderea nu are o alt alternativ realist dect s
efectueze aceste pli.
Comentarii

O noutate fa de vechile reglementri contabile romneti o

reprezint faptul c participarea salariailor la profit nu este o
distribuire de profit, ci o cheltuial a ntreprinderii. Conform acestei
concepii, singurii care au dreptul la repartizarea profitului sunt
investitorii (deintorii capitalurilor), ceea ce este n corelaie cu
50

definiiile pe care le d Cadrul general de ntocmire i prezentare a

situaiilor financiare structurilor situaiilor financiare. Distribuirea
profitului ctre salariai corespunde, de asemenea, definiiei din
Cadrul Contabil Conceptual. Salariaii, fiind factori de producie,
nu acionari, nu au cum s primeasc dividende (distribuiri ale
profitului).
Participarea salariailor la profit este o modalitate de a stimula
i recompensa salariaii. De regul, n Frana este aplicat aceast
modalitate de recompensare, dar nu este strin nici n alte ri, cum
ar fi Germania sau chiar Romnia. Avantajul principal ar fi acela c
recompenseaz angajaii n funcie de rezultatele ntreprinderii. Este
evident c managementul va avea o cot mai important.
In Romnia, contrar unor preri nefondate, pot asigura
participarea salariailor la profit toate societile, nu doar cele de
stat. De regul, cota cu care particip angajaii la profit, precum si
condiiile de participare sunt date n contractul colectiv de munc.
Avem de-a face n aceast situaie cu o obligaie legal (de natur
contractual).
Dar ntreprinderea poate face astfel de distribuiri chiar dac
nu are nici o obligaie legal, n msura n care n trecut au existat
astfel de distribuiri realizate de ntreprindere, si aceasta d de neles
angajailor c va continua tradiia, avem de-a face cu o obligaie
implicit. Romnia fiind stat de drept legislativ, destul de greu vor fi
recunoscute i acceptate obligaiile implicite. De regul, se cere un
document legal care s stea la baza recunoaterii n contabilitate.
Cerina de estimare cert a obligaiei pentru a putea fi recunoscut este, de asemenea, n spiritul Cadrului (a se vedea cerinele
de recunoatere a structurilor situaiilor financiare din Cadru).
.A

18. Pe baza unor planuri de participare la profit, angajaii primesc

procente din profit doar dac ei rmn n ntreprindere pentru
o perioad specificat. Astfel de planuri creeaz o obligaie
51

implicit la fel ca serviciul prestat de angajai, serviciu ce

crete valoarea de pltit dac angajaii rmn n serviciu pn
la terminarea perioadei specificate. Msurarea unor astfel
de obligaii implicite reflect posibilitatea ca unii angajai s
poat pleca din ntreprindere fr a primi procente din profit.
Exemplu ce ilustreaz paragraful 18
Un plan de participare la profit cere ca o ntreprindere s plteasc anual o proporie specificat din profitul net angajailor
care au lucrat n timpul anului. Dac nici un angajat nu a plecat
din ntreprindere n timpul anului, procentele de pltit din profit
pentru acel an vor fi de 3% din profitul net. ntreprinderea estimeaz c rotaia personalului va reduce plile la 2,5% din
profitul net.
ntreprinderea recunoate o datorie si o cheltuial de 2,5% din
profitul net.
Exemplu:
O ntreprindere acord salariailor si 3% din profitul brut,
adic 10.000 n anul curent, conform contractului colectiv de munc.
Suma aceasta va fi pltit doar salariailor care au rmas toat
perioada angajai. Noii salariai au dreptul s participe la profit
ncepnd cu anul urmtor angajrii, ntreprinderea a avut n cursul
anului un numr mediu de 20 de salariai. Numrul mediu al
salariailor care au prsit ntreprinderea a fost 2. n cazul n care
exist salariai care pleac n cursul anului, procentul ce va fi distribuit
din profit se corecteaz n funcie de rotaia personalului, n anul
anterior, rotaia personalului a fost de 10%. Profitul pe care l va
distribui ntreprinderea salariailor si va fi de 2,7% (3% mai puin
10% din 3%).
52

Formulele de calcul ale principalilor indicatori ai fluctuaiei

personalului sunt:

Z11.
N = ^----T
unde:
N = numrul mediu de salariai; i
= salariaii ntreprinderii; Tli =
timpul lucrat de salariatul i; T =
numrul total de ore.
Timpul lucrat de un salariat poate fi exprimat n ore sau zile,
n funcie de precizia cu care se dorete a fi calculat numrul de
salariai. Trebuie inut cont, n schimb, s existe o corelaie ntre T i
TI; dac TI este exprimat n zile, i T este exprimat n zile.
Coeficienii de rotaiei ai personalului se calculeaz dup
formulele:
/-i _ Intrri
V , ^~

-mm

_ Intrri + Ieiri

~^
unde:
Cj = coeficientul intrrilor;
CE = coeficientul ieirilor;
CT = coeficientul micrii totale;
N = numrul mediu de salariai;
53

Intrri = numrul total al salariailor angajai n cursul perioadei;

Ieiri = numrul total al salariailor care au plecat n cursul
perioadei.
19. O ntreprindere poate s nu aib o obligaie legal de a plti
o prim. Cu toate acestea, n unele cazuri, o ntreprindere
are obiceiul de a plti prime, n astfel de cazuri, ntreprinderea
are o obligaie implicit pentru c aceasta nu are o alt alternativ realist dect de a plti aceste prime. Msurarea obligaie implicite reflect posibilitatea ca unii angajai s poat
pleca din ntreprindere fr a primi o prim.
Comentarii
Obligaia implicit este obligaia care rezult din aciunile unei
ntreprinderi n cazul n care:
(a) din practica anterioar, din politica scris a firmei sau dintr-o
declaraie suficient de specific, ntreprinderea a indicat
partenerilor si c i asum anumite responsabiliti; i
(b) ca rezultat, ntreprinderea a indus partenerilor ideea c i
va onora acele responsabiliti.
Exemplul l:
O ntreprindere a specificat n contractul de munc c acord
un procent de 5% din profit n situaia n care profitul depete
100.000. Pn la data autorizrii situaiilor financiare, profitul ntreprinderii era de 80.000. Este evident c n aceast situaie nu exist
o obligaie si nu se recunoate nici o cheltuial.
Exemplul 2:
O ntreprindere a acordat salariailor n anii trecui 5% din
profit. Participarea la profit nu este prevzut n contractul colectiv
54

de munc, dar, n ultimii ani, ntreprinderea a acordat acest beneficiu

tuturor salariailor i a indus o ateptare n ceea ce privete achitarea
acestei obligaii implicite. Pn la data bilanului profitul recunoscut
este de 200.000. Aceste prime din profit se pltesc dou-trei luni
dup aprobarea situaiilor financiare.
n aceast situaie, ntreprinderea recunoate la data bilanului o datorie si o cheltuial n valoare de 10.000 (5% din valoarea profitului, n funcie de experiena trecut). Cheltuiala se
recunoate n exerciiul n care salariaii au prestat serviciul si i-au
ctigat dreptul la acest beneficiu, si nu n exerciiul n care se face
plata.
20. O ntreprindere poate face o estimare serioas n legtur
cu obligaia ei implicit sau legal pe baza unui plan de
participare la profit sau de prime, atunci, i numai atunci,
cnd:
(a) termenii oficiali ai planului conin o formul de deter
minare a valorii beneficiului;
(b) ntreprinderea determin sumele de pltit nainte de
autorizarea pentru depunere a situaiilor financiare; sau
(c) experiena anterioar este foarte clar n ce privete
valoarea obligaiei implicite a ntreprinderii.
Exemplul l:
O ntreprindere are un plan oficial de participare la profit care
prevede c fondul de participare la profit este de 4% din acesta.
Aceast sum se mparte ntre salariai n funcie de diferite criterii
(salariu, vechime, vechime n cadrul societii etc.). La data bilanului, profitul determinat este de 100.000.
55

n aceast situaie, ntreprinderea recunoate la data bilanului o

datorie i o cheltuial n valoare de 4.000 (4% din valoarea profitului).
Exemplul 2:
O ntreprindere are un plan oficial de participare la profit care
d dreptul salariailor la 2% din profit. Pentru exerciiul respectiv,
ntreprinderea a nregistrat o pierdere.
ntreprinderea nu recunoate nici o cheltuial i respectiv nici
o datorie, neavnd nici o obligaie.
Exemplul 3:
O ntreprindere a acordat salariailor n anii trecui un anumit
procent din profit, n funcie de profitul i rentabilitatea anului
respectiv. Nu exist un plan oficial care s prevad vreo obligaie,
dar angajaii se ateapt s continue aceast practic. La data bilanului, profitul era de 50.000, dar nu se stabilise n ce cot se va acorda
participarea la profit a salariailor.
ntreprinderea nu recunoate nici o cheltuial si respectiv nici
o datorie, neputnd s estimeze volumul resurselor necesare stingerii
obligaiei implicite.
21. O obligaie derivat n baza unui plan de participare la profit
i de prime rezult din serviciul angajatului i nu dintr-o
tranzacie cu proprietarii ntreprinderii. De aceea, o ntreprindere recunoate costul planurilor de participare la profit
i de prime nu ca distribuire a profitului net, ci ca o cheltuial.
Comentarii
Spre deosebire de metoda francez de nregistrare a repartizrii
profitului ctre angajai, IAS 19 oblig ntreprinderea s recunoasc
o cheltuial, i nu o distribuire a profitului.
56

Acionarii sunt unicii proprietari ai societii i singurii ndreptii s participe la distribuirea profitului. Din punctul lor de vedere,
repartizarea profitului ctre angajai reprezint o cheltuial, la fel ca
i cheltuiala cu salariile. Diferena ntre cele dou forme de remunerare a angajailor are la baz o strategie de cointeresare a
salariailor, acetia primind la sfritul anului o sum suplimentar
(aa-numit din profit), n funcie de rezultatul ntreprinderii i de
alte condiii.
Exemplu:
O ntreprindere acord salariailor si 3% din profitul brut,
adic 10.000, conform contractului colectiv de munc, nregistrarea
pe care o face ntreprinderea este:
Cheltuieli cu beneficiile
angajailor
(participare la profit)

Datorii f a de
angajai

10.000

22. Dac plile de participare la profit i ale primelor nu se fac

n totalitate n termen de dousprezece luni dup sfritul
perioadei n care angajaii au prestat serviciul n cauz, aceste
pli sunt alte beneficii pe termen lung ale angajailor (a se
vedea paragrafele 126-131). Dac plile de participare la
profit i ale primelor satisfac definiia compensaiilor sub
forma participrii la capitalurile proprii, o ntreprindere le
trateaz conform paragrafelor 144-152.
.

Comentarii
Problema absenelor compensate pe termen scurt a fost destul
de controversat, o parte din specialiti considernd c dreptul unui
angajat la viitoare absene compensate nu creeaz o obligaie dac
57

acest drept depinde de evenimente viitoare, altele dect serviciile ce

urmeaz a fi prestate n viitor. IAS 19 consider ns c o obligaie
apare pe msur ce un angajat presteaz servicii, ceea ce i mrete
treptat dreptul (fie c acesta depinde sau nu de anumite evenimente)
la viitoare absene compensate. Exemplul prezentat de IAS 19 n
anex se refer la faptul c concediile medicale pltite prin acumulare
creeaz o obligaie, pentru c orice drept neutilizat sporete dreptul
angajatului de a beneficia de concediu medical n perioadele urmtoare. Probabilitatea ca angajatul s se mbolnveasc n urmtoarele
perioade influeneaz evaluarea acelei obligaii, dar nu determin
existena obligaiei respective.

1.4.2. Prezentarea informaiilor

23. Dei acest Standard nu cere prezentri specifice pentru
beneficiile pe termen scurt ale angajailor, alte Standarde
Internaionale de Contabilitate pot cere astfel de prezentri.
De exemplu, n baza IAS 24, Prezentarea informaiilor
referitoare la tranzaciile cu prile afiliate, o ntreprindere
prezint informaii despre beneficiile angajailor pentru
personalul conducerii-cheie. IAS l, Prezentarea situaiilor
financiare, cere ca o ntreprindere s prezinte informaii n
legtur cu costurile de personal.
Exemplu:
n situaiile financiare ale societii Mina S. A., putem citi:
Nota M
Pe parcursul anului 2000, societatea Mina S.A. i-a retribuit
Consiliul de Administraie cu o sum de 100.000. Alte beneficii pe
termen scurt pentru personalul conducerii-cheie au totalizat 20.000.
58

1.5. Beneficii post-angajare:

distincia ntre planuri de
contribuii determinate i
planuri de beneficii determinate
24. Beneficiile post-angajare includ, de exemplu:
(a) beneficii de retragere, cum sunt pensiile; i
(b) alte beneficii post-angajare, cum sunt asigurrile de via
post-angajare i asistena medical post-angajare.
Contractele prin care o ntreprindere furnizeaz beneficii
post-angajare sunt planuri de beneficii post-angajare. O ntreprindere aplic acest Standard tuturor contractelor de acest
gen, fie c implic sau nu stabilirea unei entiti separate
pentru a primi contribuiile i pentru a plti beneficiile.
Comentarii
Spre deosebire de vechiul IAS 19, definiiile pe care le d
noul I AS 19 se concentreaz asupra costului suportat de ntreprindere, i nu asupra beneficiului primit de angajat. Definiia planurilor
de contribuii determinate nu exclude posibilitatea favorabil ca ntreprinderea s aib de acoperit costuri mai mici dect cele anticipate.
25. Planurile de beneficii post-angajare sunt clasificate fie ca
planuri de contribuii determinate, fie ca planuri de beneficii
determinate, depinznd de substana economic a planului,
aa cum deriv din termenii i condiiile principale, n cazul
planurilor de contribuii determinate:
59

(a) obligaia legal sau implicit a ntreprinderii este limitat

la valoarea cu care se hotrte s se contribuie la fond.
Astfel, valoarea beneficiilor post-angajare primite de
angajat este determinat de valoarea contribuiilor pltite
de o ntreprindere (i poate, de asemenea, i de angajat)
unui plan de beneficii post-angajare sau unei societi
de asigurri, mpreun cu venituri din investiii, aprute
din contribuii; i
(b) n consecin, riscul actuarial (acela c beneficiile vor f
mai mici dect se ateapt) i riscul investiiei (acela c
activele investite vor fi insuficiente pentru aputea genera
beneficiile) cad asupra angajatului.
Comentarii
n cadrul planurilor de contribuii determinate, ntreprinderea
are obligaia s contribuie n funcie de salariul realizat de angajatul
su pe parcursul perioadei. Contribuia este considerat fix din acest
punct de vedere (dei ea depinde de nivelul beneficiilor ctigate de
angajat), deoarece nu implic o obligaie viitoare a entitii de a
creste pensiile angajailor. Toate riscurile sunt transferate asupra angajatului. n cazul n care planul de pensii nu are randamentul scontat
sau rata inflaiei este mare, cel care pierde este angajatul, ntreprinderea
nefiind obligat s revizuiasc beneficiile post-angajare pentru fotii
si salariai sau pentru cei prezeni (ne referim la beneficiile aferente
perioadelor anterioare). Angajaii vor ncasa la pensionare beneficii
variabile, n funcie de contribuiile fcute si de ali factori, cum ar fi
randamentul planului de pensii, rata inflaiei etc. De regul, planurile
de stat sunt planuri de contribuii determinate.
n cadrul planurilor de beneficii determinate, ntreprinderea
se oblig s asigure o pensie fotilor si angajai, pensie ce depinde
de anumii factori care nu sunt cunoscui la data la care angajaii

60

presteaz servicii pentru ntreprindere i i ctig dreptul la beneficii

post-angajare. Aceti factori pot fi doar estimai cu o oarecare aproximare. Toate riscurile sunt transferate asupra angajatorului, n cazul
n care planul de pensii nu are randamentul scontat sau factorii estimai au o alt evoluie (cum ar fi inflaia, vrsta de pensionare, durata
de via dup pensionare etc.), ntreprinderea este obligat s fac
pli suplimentare ctre fondul de pensii pentru a asigura fotilor
angajai beneficiile promise. Angajaii vor ncasa la pensionare beneficii fixe (din punct de vedere al modului de calcul), indiferent de
rentabilitatea fondului sau de ali factori.
n situaia n care ntreprinderea sponsorizeaz un plan de
contribuii determinate, dar obinuiete s creasc pensiile fotilor
i actualilor angajai n funcie de randamentul planului sau de rata
inflaiei, este posibil s avem de-a face cu o obligaiei implicit, i
din punct de vedere al raportrii i clasificrii s considerm planul
de pensii ca fiind un plan de beneficii determinate.
26. Exemple de cazuri n care o obligaie a ntreprinderii nu
este limitat la valoarea cu care se hotrte s se contribuie
la fond sunt cele n care ntreprinderea are o obligaie legal
sau implicit prin intermediul:
(a) unei formule de beneficiu al planului care nu este legat
n mod exclusiv de valoarea contribuiilor;
(b) unei garanii, fie n mod indirect printr-un plan, fie n
mod direct, a rentabilitii specificate a contribuiilor;
sau
(c) acelor practici neoficiale ce dau natere la o obligaie
implicit. De exemplu, o obligaie implicit poate aprea
atunci cnd o ntreprindere are un istoric care dovedete
61

c obinuiete creterea beneficiilor fotilor angajai

pentru a ine pasul cu inflaia, chiar dac nu are nici o
obligaie legal de a face acest lucru.
Comentarii
Obligaia implicit este obligaia care rezult din aciunile unei
ntreprinderi n cazul n care:
(a) din practica anterioar, din politica scris a firmei sau
dintr-o declaraie suficient de specific, ntreprinderea a
indicat partenerilor si c i asum anumite respon
sabiliti;
(b) ca rezultat, ntreprinderea a indus partenerilor ideea c i
va onora acele responsabiliti.
Exemplu:
O entitate ce presteaz are un contract oficial privind contribuia la fondurile de pensii pentru salariaii, iar pentru cei temporari
nu exist contract, dar se fac pli i pentru ei. Chiar dac nu exist
o nelegere scris ntre entitate i angajaii temporari, practic societatea obinuiete s plteasc i pentru angajaii temporari contribuii
ctre fond. Ca urmare, pentru salariaii utilizai temporar nu putem
vorbi de un plan oficial de pensii, dar contabilizarea se realizeaz
dup prezentul Standard.
De regul, este considerat o obligaie implicit obligaia ce
izvorte dintr-o practic care, dac ar fi ntrerupt de ntreprindere,
ar duce la deteriorarea relaiilor cu angajaii.
27. Pe baza planurilor de beneficii determinate:
(a) ntreprinderea are obligaia s furnizeze angajailor
cureni i fotilor angajai beneficiile convenite; i
62

(b) riscul actuarial (acela c beneficiile vor costa mai mult

dect se ateapt) i riscul investiiei cad, n fond, asupra
ntreprinderii. Dac experiena actuarial sau investiional sunt mai slabe dect se ateapt, obligaia ntreprinderii poate s creasc.
Exemplu:
O societate se oblig s asigure salariailor si, la pensie, o
sum anual egal cu 3% din salariul final, pentru fiecare an de
serviciu efectuat. Pentru un salariat care va avea un salariu final
(estimat) de 10.000 i care se va pensiona dup 20 ani de serviciu la
compania n cauz, pensia anual se va calcula dup formula:
3% x 20 x 10.000 = 6.000
De regul ns, pentru a nu lega pensia de o variabil care
poate fi nereprezentativ (ultimul salariu poate fi foarte mare sau
foarte mic), se utilizeaz salariul mediu sau, n unele cazuri, cel mai
mare salariu obinut de angajat.
Pentru a putea nregistra costul cu beneficiile datorate angajatului dup pensionare, ntreprinderea trebuie s fac mai multe
estimri, cum ar fi: durata ct va sta angajatul n companie, numrul
de ani pentru care va trebui pltit suma calculat (durata pn la
decesul angajatului), salariul final etc.
28. Paragrafele de la 29 la 42 de mai jos explic diferena dintre
planurile de contribuii determinate i planurile de beneficii
determinate n contextul planurilor cu mai muli angajatori,
planurilor de stat i beneficiilor asigurate.

63

1.5.1. Planuri cu mai muli angajatori

29. O ntreprindere trebuie s clasifice un plan cu mai muli
angajatori ca un plan de contribuii determinate sau un
plan de beneficii determinate, sub incidena clauzelor
planului (incluznd orice obligaie implicit ce depete
clauzele oficiale). Acolo unde un plan cu mai muli anga
jatori este un plan de beneficii determinate, o ntreprindere
trebuie:
(a) s contabilizeze partea ce i revine din obligaia privind
beneficiul determinat, din activele planului i din
costul asociat planului n acelai mod ca pentru orice
alt plan de beneficii determinate; i
(b) s prezinte informaiile cerute de paragraful 120.
30. Cnd nu sunt disponibile informaii suficiente pentru a
folosi contabilizarea beneficiului determinat pentru un
plan cu mai muli angajatori, care este un plan de beneficii
determinate, o ntreprindere trebuie:
(a) s contabilizeze planul pe baza paragrafelor 44-46,
ca i cum ar fi fost un plan de contribuii determinate;
(b) s prezinte:
(i) faptul c planul este un plan de beneficii determinate; i
(U) motivul pentru care nu sunt disponibile suficiente
informaii pentru a permite ntreprinderii s
64

contabilizeze planul ca pe un plan de beneficii

determinate; i
(c) n msura n care un surplus sau un deficit n plan
poate afecta valoarea contribuiilor viitoare, s prezinte
suplimentar:
(i) orice informaie disponibil cu privire la acel
surplus sau deficit;
(ii) baza folosit pentru a determina acel surplus sau
deficit; i
(iii) implicaiile, dac exist vreuna, pentru ntreprindere.
Comentarii
n cazul n care ntreprinderea nu poate obine informaii suficiente din planurile cu mai muli angajatori pentru a putea utiliza
contabilitatea planurilor de beneficii determinate, exist trei modaliti
de abordare a acestei probleme:
(a) utilizarea contabilitii planurilor de contribuii determinate
n unele cazuri i contabilitatea planurilor de beneficii
determinate n altele;
(b) utilizarea contabilitii planurilor de contribuii determinate
pentru orice plan cu mai muli angajatori, prezentndu-se
informaii suplimentare n cazul n care planul cu mai muli
angajatori este un plan de beneficii determinate;
(c) utilizarea contabilitii planurilor de beneficii determinate
pentru acele planuri cu mai muli angajatori care sunt
planuri de beneficii determinate, n cazul n care nu exist
suficiente informaii pentru a se putea utiliza contabilitatea
65

planurilor de beneficii determinate, ntreprinderea va trebui

s precizeze acest lucru i s utilizeze contabilitatea contribuiilor determinate.
n cazul n care nu exist suficiente informaii pentru a se
utiliza contabilitatea planurilor de beneficii determinate, ntreprinderile trebuie s fac public acest lucru i s utilizeze contabilitatea
planurilor de contribuii determinate. Noul IAS 19 evideniaz
faptul c majoritatea planurilor de stat sunt planuri de contribuii
determinate.
31. Un exemplu de plan de beneficii determinate cu mai muli
angajatori apare acolo unde:
(a) planul este finanat pe baza principiului pli n rate,
pe msura ctigului", prin urmare: contribuiile sunt
stabilite la un nivel ce este ateptat a fi suficient pentru a
plti beneficiile cuvenite pentru aceeai perioad; si
beneficiile viitoare ctigate n timpul perioadei curente
vor fi pltite din contribuii viitoare; i
(b) beneficiile angajailor sunt determinate de durata
serviciului lor i ntreprinderile participante nu au posi
biliti realiste pentru a se retrage din plan fr a plti o
contribuie pentru beneficiile ctigate de angajai, dup
data retragerii. Un astfel de plan creeaz risc actuarial
pentru ntreprindere: dac ultimul cost al beneficiilor deja
ctigate la data bilanului este mai mare dect se atepta,
ntreprinderea va trebui fie s creasc valoarea contri
buiilor, fie s conving angajaii s accepte reducerea
beneficiilor. De aceea, un astfel de plan este un plan de
beneficii determinate.
66

32. Acolo unde sunt disponibile suficiente informaii despre un

plan cu mai muli angajatori care este un plan de beneficii
determinate, o ntreprindere i contabilizeaz partea propor
ional din obligaia privind beneficiul determinat din activele
planului i din costul beneficiilor post-angajare asociate
planului n acelai mod ca pentru orice alt plan de beneficii
determinate. Oricum, n unele cazuri, este posibil ca, n
scopuri contabile, o ntreprindere s nu-si poat identifica
n mod credibil partea ei din poziia financiar i din perfor
mana planului. Aceasta se poate ntmpla dac:
(a) ntreprinderea nu are acces la informaii despre planul
care satisface cerinele acestui Standard; sau
(b) planul expune ntreprinderile participante la riscuri
actuariale asociate fotilor i actualilor angajai ai altor
ntreprinderi, avnd ca rezultat lipsa unei baze consec
vente i sigure pentru alocarea obligaiei, a activelor
planului i a costului pentru ntreprinderile individuale
participante la plan.
In acele cazuri, o ntreprindere contabilizeaz planul ca i
cum ar fi fost un plan de contribuii determinate i prezint
informaiile suplimentare cerute de paragraful 30.
33. Planurile cu mai muli angajatori sunt distincte de planurile
de administrare a grupului. Un plan de administrare a
grupului este, mai degrab, o agregare a planurilor cu un
singur angajator, combinate pentru a permite angajatorilor
participani s-si pun n comun activele n scopuri investiionale i pentru a reduce costurile de administrare i de
gestiune a investiiei, dar revendicrile diferiilor angaj atori
67

sunt separate pentru beneficiul unic al propriilor lor angajai.

Planurile de administrare a grupului nu afecteaz problemele
particulare de contabilizare, pentru c informaia este uor
disponibil pentru a le trata n acelai mod ca n cazul oricrui
alt plan cu angajator unic i pentru c astfel de planuri nu
expun ntreprinderile participante la riscuri actuanale asociate
actualilor i fotilor angajai ai altor ntreprinderi. Definiiile
din acest Standard cer unei ntreprinderi s clasifice un plan
de administrare a grupului ca pe un plan de contribuii
determinate sau ca pe un plan de beneficii determinate, n
concordan cu clauzele planului (incluznd orice obligaie
implicit care depete clauzele oficiale).
34. Planurile de beneficii determinate care unific activele cu
care contribuie ntreprinderi diferite aflate sub control comun,
de exemplu, o societate-mam si filialele ei, nu sunt planuri
cu mai muli angajatori. Prin urmare, o ntreprindere
trateaz toate planurile de acest gen ca planuri de beneficii
determinate.
Comentarii
Filialele al cror capital este deinut integral de grup (precum
i societile-mam ale acestora) i care particip la planuri ale
grupului de beneficii determinate nu sunt exceptate de la prevederile
referitoare la recunoaterea i evaluarea informaiilor n situaiile
financiare proprii neconsolidate.
35. IAS 37, Provizioane, datorii i active contingente, cere unei
ntreprinderi s recunoasc sau s prezinte informaii despre
anumite datorii contingente, n contextul unui plan cu mai
muli angajatori, o datorie contingen poate aprea, de
exemplu, din:
68

(a) pierderile actuariale raportate la alte ntreprinderi

participante, pentru c fiecare ntreprindere ce particip
ntr-un plan cu mai muli angajatori suport o parte din
riscurile actuariale ale fiecreia din celelalte ntreprinderi
participante; sau
(b) orice responsabilitate, n baza clauzelor planului, de a
finana orice deficit n plan, dac alte ntreprinderi
nceteaz s mai participe.

1.5.2. Planuri de stat

36. O ntreprindere trebuie s contabilizeze un plan de stat n
acelai mod ca i un plan cu mai muli angajatori (a se
vedea paragrafele 29 i 30).
37. Planurile de stat sunt stabilite prin reglementri care acoper
toate ntreprinderile (sau toate ntreprinderile dintr-o categorie
particular, de exemplu, ntreprinderi dintr-un sector specific
de activitate) i sunt aplicate de guvernul local sau naional,
sau de alt organism (de exemplu, de o agenie autonom
creat special n acest scop) care nu este supus controlului
sau influenei ntreprinderii raportoare. Unele planuri stabilite
de o ntreprindere ofer att beneficii obligatorii care substi
tuie acele beneficii care altfel ar fi acoperite de un plan de
stat, ct i beneficii voluntare suplimentare. Astfel de planuri
nu sunt planuri de stat.
38. Planurile de stat sunt caracterizate ca beneficii determinate
sau contribuii determinate n natur bazndu-se pe obli
gaia ntreprinderii conform planului. Multe planuri de stat
sunt fondate pe baza principiului pli n rate, pe msura
69

ctigului": contribuiile sunt fixate la un nivel ce se ateapt

s fie suficient pentru a plti beneficiile cerute cuvenite n
aceeai perioad; beneficiile viitoare ctigate n cursul perioadei curente vor fi pltite din contribuii viitoare. Cu toate
acestea, n multe planuri de stat, ntreprinderea nu are nici o
obligaie legal sau implicit de a plti aceste beneficii
viitoare: singura ei obligaie este de a plti contribuiile aa
cum sunt cuvenite i dac ntreprinderea nceteaz s
angajeze membri n planul de stat, nu va avea nici o obligaie
pentru plata beneficiilor ctigate de propriii angajai n anii
anteriori. Din acest motiv, planurile de stat sunt definite, n
mod normal, ca planuri de contribuii determinate. Oricum,
n cazurile rare n care un plan de stat este un plan de beneficii
determinate, o ntreprindere aplic tratamentul descris n
paragrafele 29 i 30.

1.5.3. Beneficii asigurate

39. O ntreprindere poate plti prime de asigurare pentru a
/v

finana un plan de beneficii post-angajare.

ntreprinderea trebuie s trateze un astfel de plan cape an
plan de contribuii determinate, mai puin dac
ntreprinderea va avea (fie n mod direct, fie n mod
indirect, prin plan) o obligaie implicit sau legala:
(a) s plteasc beneficiile angajailor n mod direct,
atunci cnd sunt cuvenite; sau
(b) s plteasc sume suplimentare dac asigurtorul nu
pltete toate beneficiile viitoare ale angajatului ra
portate la serviciul acestuia n perioade curente sau
anterioare.
70

Dac ntreprinderea reine o astfel de obligare legal sau

implicit, ntreprinderea trebuie s trateze planul ca pe
un plan de beneficii determinate.

40.Beneficiile asigurate printr-un contract de asigurri nu au

nevoie s se afle ntr-o relaie direct sau automat cu obli
gaia ntreprinderii fa de beneficiile angajailor. Planurile
de beneficii post-angajare ce presupun contracte de asigurare
sunt supuse aceleiai distincii ntre contabilizare i finanare
ca i alte planuri finanate.
41. Cnd o ntreprindere finaneaz o obligaie privind beneficiul
post-angajare prin contribuia la o poli de asigurare, n baza
creia ntreprinderea (n mod direct, n mod indirect prin
plan, prin mecanismul de stabilire a primelor viitoare sau
printr-o relaie de afiliere cu asigurtorul) reine o obligaie
legat sau implicit, plata primelor nu echivaleaz cu un
contract privind o contribuie determinat. Urmeaz ca
ntreprinderea:
(a) s contabilizeze polia de asigurare restrictiv ca pe un
activ al planului (a se vedea paragraful 7); i
(b) s recunoasc orice alte polie de asigurare ca fiind
III
drepturi de rambursare (dac poliele satisfac criteriile
din paragraful 104A).
42. Cnd o poli de asigurare este pe numele unui participant
specificat la plan sau a unui grup de participani la plan si
ntreprinderea nu are nici o obligaie legal sau implicit de
a acoperi orice pierdere a poliei, ntreprinderea nu are nici
o obligaie de a plti angajailor beneficii i asigurtorul este
71

singurul rspunztor pentru plata acelor beneficii. Plata

primelor fixe n baza unor astfel de contracte este, n
fond, achitarea obligaiei de beneficiu a angajatului, mai
degrab dect o investiie pentru respectarea obligaiei. n
consecin, ntreprinderea nu mai are un activ sau o datorie.
Prin urmare, o ntreprindere trateaz astfel de pli ca
fiind contribuii la un plan de contribuii determinate.

72

1.6. Beneficii post-angajare:

planuri de contribuii determinate
43. Contabilizarea planurilor de contribuii determinate este
simpl, pentru c obligaia ntreprinderii raportoare pentru
fiecare perioad este determinat de sumele cu care s-a
contribuit n acea perioad, n consecin, nu sunt cerute
ipoteze actuariale pentru evaluarea obligaiei sau cheltuielii
i nu exist nici o posibilitate pentru pierderi sau ctiguri
actuariale. Mai mult, obligaiile sunt evaluate pe o baz
neactualizat, exceptnd cazul cnd ele nu sunt cuvenite n
totalitate n termen de dousprezece luni de la sfritul
perioadei n care angajaii presteaz serviciul n cauz.
Comentarii

Aa cum am vzut ntr-o schem prezentat anterior, toate

riscurile n cazul planurilor de contribuii determinate sunt asumate
de ctre angajai. Suma ce trebuie recunoscut i pltit este, de
regul, dependent de valoarea cheltuielilor salariale aprute n
timpul perioadei i, n continuare, ntreprinderea nu mai are nici o
obligaie legal, indiferent de evoluia planului de pensii.

1.6.1. Recunoatere i evaluare

44, Atunci cnd un angajat a prestat un serviciu n cadrul
unei ntreprinderi, n timpul unei perioade, ntreprinderea
trebuie s recunoasc contribuia de pltit la un plan de
contribuii determinat n schimbul acelui serviciu:
(a) ca datorie (cheltuial angajat), dup deducerea oricrei
contribuii deja pltite, n cazul n care contribuia
73

deja pltit depete contribuia cuvenit pentru

serviciu nainte de data bilanului, o ntreprindere
trebuie s recunoasc acel exces ca activ (cheltuial
anticipat), n msura n care plata anticipat va
conduce la, de exemplu, o reducere a plilor viitoare
sau o rambursare de numerar; i
(b) ca i cheltuial, cu excepia cazului n care un alt
Standard Internaional de Contabilitate cere sau
permite includerea contribuiei n costul unui activ (a
se vedea, de exemplu, IAS 2, Stocuri, i IAS 16,
Imobilizri corporale).
Exemplu:
O ntreprindere a ncheiat un contract pentru salariaii si cu
un plan de contribuii determinate i, conform contractului, trebuie
s plteasc o sum egal cu 100.000 anual. De asemenea, conform
legislaiei n vigoare, ntreprinderea este obligat s contribuie la un
plan de stat, contribuia medie fiind de 30% din valoarea salariilor
recunoscute ca i cheltuieli. Cheltuielile salariale pe parcursul perioadei au fost de 30.000.000.
Societatea va recunoate pentru planul privat o cheltuial
egal cu 100.000 i pentru cel de stat o sum egal cu 900.000
(30.000.000 x 30%).
Cheltuieli cu
pensiile

Datorii privind
pensiile (private)

100.000

Datorii privind
pensiile (de stat)

900.000

i
Cheltuieli cu
pensiile
74

n cazul n care ntreprinderea nu recunoate o cheltuial, ci

include costul pensiilor aprut n costul de producie al stocurilor n
curs de execuie sau al imobilizrilor, nregistrrile sunt:
Producie n curs
de execuie

%
Datorii privind
pensiile (private)
Datorii privind
pensiile (de stat)

1.000.000
100.000
900.000

45. Unde contribuiile la un plan de contribuii determinate

nu sunt cuvenite n totalitate n termen de dousprezece
luni de la sfritul perioadei n care angajaii efectueaz
serviciul n cauz, ele trebuie actualizate folosind rata de
actualizare specificat n paragraf ui 78.

1.6.2. Prezentarea informaiilor

46. O ntreprindere trebuie s prezinte valoarea recunoscut
ca si cheltuial pentru planurile de contribuii determinate.
47. Unde este cerut de IAS 24, Prezentarea informaiilor re
feritoare la tranzaciile cu prile afiliate, o ntreprindere
prezint informaii despre contribuiile la planurile de contri
buii determinate pentru personalul conducerii-cheie.
Exemplu:

n situaiile financiare ale societii Mina S.A., putem citi:

Nota M
Pe parcursul anului 2000, societatea Mina S. A. a continuat s
contribuie la planul de pensii Sigurana" pentru majoritatea anga75

jailor si, inclusiv pentru personalul de conducere. Planul de pensii

este de tipul contribuiilor determinate i presupune plata unui procent
fix n funcie de grupa de ncadrare a salariailor. Procentele pot fi
de 23,33%, 28,33% sau 33,33%. Procentul mediu n funcie de salariul cu care a contribuit societatea este de 30%. Procentul a variat
fa de anul trecut (cu 5% n sum absolut), datorit unei modificri
n legislaia naional, care a dus la ncadrarea unui procent semnificativ de muncitori n alt grup de ncadrare. La acest plan de
contribuii i salariaii sunt obligai s contribuie cu 9,5%, indiferent
de grupa de ncadrare, n afara acestor contribuii, societatea nu mai
are alte obligaii legate de pensii. Planul de pensii este un plan de
stat.
n anul 2000, contribuiile au nsumat 250.000, iar n 2001
350.000.

76

1.7. Beneficii post-angajare:

planuri de beneficii determinate
48. Contabilizarea planurilor de beneficii determinate este
complex pentru c sunt cerute ipoteze actuariale pentru
evaluarea obligaiei i cheltuielii, i pentru c exist o po
sibilitate de ctiguri sau pierderi actuariale. Mai mult, obli
gaiile sunt msurate pe o baz neactualizat, pentru c ele
pot fi achitate muli ani dup ce angajaii presteaz serviciul
n cauz.

1.7.1. Recunoatere i evaluare

49. Planurile de beneficii determinate pot fi nefinanate sau pot
fi, n totalitate sau parial, finanate prin contribuii ale unei
ntreprinderi, si cteodat ale angajailor ei, ntr-o entitate,
sau fond, ce este, din punct de vedere juridic, separat de
ntreprinderea raportoare i din care sunt pltite beneficiile
angajatului. Plata beneficiilor finanate, atunci cnd acestea
sunt cuvenite, depinde nu doar de poziia financiar i de
performana investiional a fondului, ci i de abilitatea (i
dorina) ntreprinderii de a mbunti orice deficit n activele
fondului. Prin urmare, ntreprinderea, n fond, garanteaz
riscurile actuariale i de investiie asociate planului, n conse
cin, cheltuiala recunoscut pentru un plan de beneficii
determinate nu reprezint n mod necesar valoarea contri
buiei cuvenite pe perioada respectiv.
50. Contabilizarea de ctre o ntreprindere a planurilor de bene
ficii determinate implic urmtorii pai:

77

Ghid pentru nelegerea si aplicarea I AS 19

(a) folosirea tehnicilor actuariale pentru realizarea unei

estimri credibile a valorii beneficiului pe care angajaii
1-au ctigat n schimbul serviciului lor n perioade curen
te i anterioare. Acest lucru solicit unei ntreprinderi s
determine valoarea beneficiului atribuibil perioadelor
curente i anterioare (a se vedea paragrafele 67-71) i
s estimeze (ipoteze actuariale) n legtur cu variabilele
demografice (cum sunt rotaia personalului i mortalita
tea) i variabilele financiare (cum sunt creterile viitoare
ale salariilor i costurilor medicale) care vor influena
costul beneficiului (ase vedea paragrafele 72-91);
(b) s actualizeze acel beneficiu, utiliznd metoda factorului
de credit proiectat pentru a determina valoarea actu
alizat a obligaiei privind beneficiul determinat si costul
serviciului curent (a se vedea paragrafele 64-66);
(c) s determine valoarea just a oricror active ale planului
(a se vedea paragrafele 102-104);
(d) s determine valoarea total a ctigurilor i pierderilor
actuariale, i valoarea acelor ctiguri i pierderi actua
riale ce ar trebui recunoscute (a se vedea paragrafele
92-95);
(e) acolo unde a fost introdus sau modificat un plan, s
determine costul rezultat al serviciului trecut (a se vedea
paragrafele 96-101); i
(f) acolo unde un plan a fost redus sau achitat, s determine
ctigul sau pierderea rezultat (a se vedea paragrafele
109-115).
78

Acolo unde o ntreprindere are mai mult dect un plan de

beneficii determinate, ntreprinderea aplic aceste procedee separat
pentru fiecare plan semnificativ.
51. In unele cazuri, estimrile, mediile i aproximrile de calcul
pot aproxima cu certitudine calculele detailate ilustrate n
acest Standard.
Comentarii
Planurile de beneficii determinate pot fi finanate sau nefmanate. Strategia i calculele pe care le adopt ntreprinderea n ceea ce
privete cheltuiala recunoscut i respectiv contribuia pltit sunt
complet diferite.
Recunoaterea cheltuielii trebuie fcut n aa fel nct s
permit alocarea ct mai corect i consecvent a costurilor generate
de fora de munc pe perioad n care aceste costuri apar. Plile se
fac ns n funcie de sfaturile actuarului, astfel nct s se induc o
anumit siguran participanilor la planurile de beneficii i ntreprinderea s nu ajung n situaia de a avea de pltit sume foarte
mari pe termen scurt. De fapt, plata ctre fondurile de beneficii determinate este o form care asigur participanii la plan c i vor primi
beneficiile cuvenite la momentul pensionrii. Nu ntotdeauna plata
pe care o face ntreprinderea ctre fondul de pensii coincide cu
cheltuiala suportat si recunoscut n contabilitate. Aceasta deoarece
pot aprea factori precum diferene fa de estimri (n ceea ce privete
rentabilitatea activelor planului sau valoarea obligaiei estimate) sau
situaii n care ntreprinderea nu are suficiente lichiditi pe moment.
Plile care se fac beneficiarilor planurilor de pensii sunt
condiionate de rentabilitatea activelor i investiiilor planului, n
situaia n care rentabilitatea nu este cea sperat, ntreprinderea are
obligaia s i mreasc contribuiile n aa fel nct s poat asigura
beneficiile promise.
79

Cheltuiala cu pensiile, precum si alte beneficii post-angajare,

trebuie recunoscut de-a lungul perioadei n care salariaii, prin
munca prestat, i ctig acest drept, n ceea ce privete pensiile,
recunoaterea se face, de regul, de-a lungul perioadei n care
angajatul presteaz servicii societii, deoarece pensiile nu sunt
condiionate (n cele mai multe cazuri) de durata serviciului, dar pot
crete n funcie de numrul de ani pe care salariatul i petrece n
societate. Pentru alte beneficii post-angajare, perioada pe care o
petrece angajatul n societate nu modific valoarea obligaiei, dar
poate fi o condiie necesar pentru a avea dreptul la beneficii (cum
ar fi, de exemplu, beneficii ce se primesc doar dac durata serviciului
depete o anumit perioad de timp sau care se acord dup o
anumit vrst etc.).
Pentru anumite beneficii post-angajare i absene compensate,
valoarea obligaiei poate crete o dat cu durata serviciului efectuat
de angajat i poate aprea doar n cazul ndeplinirii anumitor condiii
(vrst, perioad de serviciu etc.).
Beneficiile post-angajare i absenele compensate trebuie
recunoscute ca i cheltuieli pe msur ce angajatul presteaz servicii
societii, servicii ce dau dreptul la aceste beneficii sau absene. Astfel
de beneficii i absene pot fi: pensiile, ajutoare pentru accidente la
locul de munc, boli profesionale sau pierderea capacitii de munc,
concediu de odihn pltit - sabbatical" (n anumite societi, dac
un angajat a lucrat o perioad mai mare de timp, poate beneficia de
o anumit perioad de vacan prelungit i pltit, spre exemplu:
angajaii care au o vechime mai mare de 10 ani i pot lua liber un
an de zile, n care pot face ce doresc, timp n care sunt pltii de
societate), zile de concediu de odihn (numrul de zile de concediu
crete pe msur ce angajatul presteaz servicii societii) etc.
Costul altor absene Decompensate nu trebuie recunoscut pn
n momentul n care angajaii nu opteaz pentru utilizarea acestor
drepturi, spre exemplu: concediu parental (n cazul n care este pltit
80

de societate, evident), concediu medical (aceeai observaie), concediu pentru serviciul militar i de jurat, concediu de studii etc.
De regul, este dificil pentru o ntreprindere s ntrerup
beneficiile acordate angajailor si. n cazul n care exist astfel de
clauze n contract, de cele mai multe ori angajaii au dreptul la
anumite recompense, ntreprinderea trebuie s porneasc de la
premiza c beneficiile vor fi asigurate fotilor i viitorilor angajai
nentrerupt, n lipsa unor dovezi care s justifice ipoteza ntreruperii
beneficiilor.

1.7.2. Contabilitatea obligaiei implicite

52. O ntreprindere trebuie s contabilizeze nu doar obligaia
ei legala, sub incidena clauzelor oficiale dintr-unplan de |
beneficii determinate, dar i orice obligaie implicit ce
apare din practicile neoficiale ale ntreprinderii. Practicile
neoficiale dau natere la a obligaie implicit, dac
ntreprinderea nu are o alt alternativ realist dect plata
beneficiilor angajatului. Un exemplu de obligaie implicit este
atunci cnd o modificare n practicile neoficiale ale
ntreprinderii ar cauza deteriorri inacceptabile ale relaiei
acesteia cu angajaii.
Comentarii

Credibilitatea evalurii obligaiei beneficiilor post-angajare,

implicite sau oficiale, este asigurat de utilizarea metodelor actuariale
de evaluare, care permit o asigurare rezonabil n ceea ce privete
estimrile fcute.
53. Clauzele formale ale unui plan de beneficii determinate pot
permite unei ntreprinderi s-i ncheie obligaia ce-i revine
n baza acelui plan. Totui, de obicei, este dificil pentru o
81

ntreprindere s anuleze un plan, dac angajaii sunt pstrai.

De aceea, n absena unei dovezi contrare, contabilizarea
beneficiilor post-angaj are presupune ca o ntreprindere, care
n mod curent promite astfel de beneficii, s continue s
fac acest lucru pentru angajaii ei n cursul perioadei de
munc rmase pn la pensie.
Exemplu:

O societate contribuie la un plan de pensii sub incidena cruia

salariaii au dreptul s primeasc o pensie egal cu 5% din media
salariilor maxime obinute de ctre ei, de nmulit cu numrul de ani
lucrai, n cazul n care ntreprinderea decide s sisteze plile ctre
planul de pensii, angajaii au dreptul fiecare la o sum egal cu
1.000.000 lei.
Dac ntreprinderea nu intenioneaz s anuleze planul, ea
trebuie s l contabilizeze ca pe orice plan de pensii determinate, n
cazul n care se decide anularea, ntreprinderea trebuie s recunoasc
o datorie de 1.000.000 pentru fiecare salariat.

1.7.3. Bilan
54. Valoarea recunoscut ca i obligaie privind beneficiul
determinat trebuie s fie totalul net al urmtoarelor valori:
(a) valoarea actualizat a obligaiei privind beneficiul
determinat la data bilanului (a se vedea paragraful
64);
(b) plus orice ctiguri actuariale (maipuai orice pierderi
actuariale) nerecunoscute datorit tratamentului
stabilit n paragraf ele 92-93;
82

(c) minus costul oricrui serviciu prestat nerecunoscut

nc (a se vedea paragraful 96);
(d) minus valoarea just a activelor planului (dac exist)
la data bilanului, n afara cruia obligaiile sunt de
stabilit n mod direct (a se vedea paragraf ele 102-104).
Comentarii

Paragraful 54 din noul I AS 19 se bazeaz pe definiia i

criteriile de recunoatere ale unei datorii din Cadrul general al IASC
pentru elaborarea i prezentarea situaiilor financiare. Cadrul
general definete o datorie drept o obligaie actual a ntreprinderii
ce decurge din evenimente trecute i prin decontarea creia se
ateapt s rezulte o ieire de resurse care ncorporeaz beneficiile
economice.
Criteriile de recunoatere a unei datorii sunt:
(a) este probabil ca ntreprinderea s nregistreze ieirea unui
beneficiu economic viitor aferent elementului respectiv;
(b) elementul are un cost sau o valoare care se poate msura
cu suficient certitudine.
IAS 19 consider c:
(a) o ntreprindere are o obligaie n baza unui plan de be
neficii determinat atunci cnd un angajat a prestat servicii
n schimbul beneficiilor promise de plan. Noul I AS 19
trateaz atribuirea beneficiilor perioadelor corespunztoare
de serviciu mai detaliat, pentru a se determina dac exist
vreo obligaie;
(b) o ntreprindere trebuie s utilizeze ipoteze actuariale pentru
a determina dac va avea de pltit beneficiile respective
n exerciiile urmtoare;
83

(c) metodele statistice permit unei ntreprinderi s msoare

obligaia cu suficient acuratee pentru a fi justificat recunoaterea ei ca datorie.
S-a pus problema recunoaterii obligaiilor legate de beneficiile
nelegitime nc. Beneficiul nu este nc legitim dac dreptul angajatului de a primi acest beneficiu depinde de faptul dac acesta va
continua s lucreze i n viitor, n aceast situaie s-a ajuns la concluzia
c, dei este influenat valoarea obligaiei n cazul beneficiilor
nelegitime, obligaia exist i, dac este probabil ca angajatul s
ndeplineasc condiiile pentru a deveni legitim, aceasta trebuie
recunoscut n bilan.
Dac exist probabilitatea ca beneficiul s nu devin legitim,
beneficiul nelegitim nu d natere unei obligaii.
Evaluarea obligaiei la valoarea ei actualizat reflect cea mai
bun estimare, realizat de ntreprindere, a probabilitii ca beneficiul
s nu devin legitim.
Paragraful 54 din noul I AS 19 sintetizeaz recunoaterea i
evaluarea datoriilor ce rezult din planuri de beneficii determinate,
iar paragrafele 55-107 din noul IAS19 descriu mai detaliat diversele
aspecte ale recunoaterii i evalurii. Dei vechiul IAS 19 nu s-a
referit n mod explicit la recunoaterea obligaiilor privind beneficiile determinate drept datorii, este probabil ca majoritatea
ntreprinderilor s recunoasc n bilan obligaiile privind beneficiile
determinate n acelai moment, aplicnd ambele Standarde. Totui,
cele dou Standarde difer n ceea ce privete evaluarea datoriei
rezultate.
55. Valoarea actualizat a obligaiei privind beneficiul determinat
este obligaia brut, nainte de deducerea valorii juste a
oricror active ale planului.
84

Comentarii
ntreprinderile trebuie s stabileasc valoarea actualizat a
obligaiilor privind beneficiile determinate, precum i valoarea just
a oricror active ale planului la data bilanului, i nu nainte sau
dup aceast dat. Prin urmare, dac o ntreprindere realizeaz o
evaluare detaliat a obligaiei la o dat anterioar datei bilanului,
rezultatele acelei evaluri trebuie actualizate pentru a se lua n
considerare eventualele tranzacii semnificative sau alte modificri
semnificative care au avut loc pn la data bilanului.
Din motive legate de costurile i volumul de munc implicat,
s-a hotrt c la data bilanului nu este necesar o evaluare actuarial
integral dac ntreprinderea stabilete cu suficient regularitate
valoarea actualizat a obligaiilor privind beneficiile determinate i
valoarea just a activelor planului, pentru ca sumele recunoscute n
situaiile financiare s nu difere semnificativ de sumele care ar fi
determinate la data bilanului.
56. O ntreprindere trebuie s determine valoarea actualizat
a obligailor privind beneficiul determinat i valoarea just
a oricror active ale planului cu suficient regularitate,
nct valorile recunoscute n situaiile financiare s nu
difere n mod semnificativ de valorile ce ar fi determinate
la data bilanului.
Comentarii
De regul, o perioad de trei ani este considerat ca fiind
adecvat. Dar, n condiiile n care intervin modificri semnificative
n estimri, valoarea actualizat a obligaiilor poate fi revizuit mai
des. In cazul n care calculele i estimrile nu se fac la sfritul anului,
trebuie fcute ajustri, n aa fel nct sumele s fie valabile la nchiderea exerciiului.
85

57. Acest Standard ncurajeaz, dar nu solicit unei ntreprinderi

s implice un actuar calificat n msurarea tuturor obligaiilor
privind beneficiile post-angajare semnificative. Din motive
practice, o ntreprindere poate solicita unui actuar s des
foare o evaluare detaliat a obligaiei nainte de data
bilanului. Totui, rezultatele acelei evaluri sunt actualizate
pentru orice tranzacii semnificative i alte schimbri semni
ficative ale circumstanelor (incluznd modificrile preurilor
pe pia i ale ratelor dobnzilor), ncepnd cu data bilanului.
Comentarii
S-a pus problema la un moment dat, printre specialiti, c
ntreprinderea ar trebui s utilizeze un actuar special n scopul
estimrilor necesare recunoaterii datoriilor cu beneficiile angajailor,
deoarece actuarii utilizai de fondurile de pensii au alte obiective i
se ghideaz dup alte principii. De regul, la ntreprinderile mari
exist actuari calificai.
58. Valoarea determinat pe baza paragrafului 54 poate fi
negativ (un activ), O ntreprindere trebuie s evalueze
activul rezultat ca, minimul dintre:
(a) valoarea determinat n paragraful 54; i
(b) totalul net al:
(i) oricror pierderi actuariale nerecunoscute i
costul serviciilor anterioare (a se vedea paragrafele 92,93 i 96); i
(ii) valoarea actualizat a oricror beneficii economice disponibile sub forma rambursrilor din
86

plan sau reducerilor contribuiilor viitoare la plan.

Valoarea actualizat a acestor beneficii economice
trebuie determinat folosind rata de actualizare
specificat n paragraful 78.

Comentarii
Recunoaterea unui activ de ctre o ntreprindere n ceea ce
privete planurile de beneficii se poate face doar n anumite situaii,
iar valoarea activului recunoscut nu trebuie s depeasc suma
valorilor actualizate ale:
(a) oricror rambursri din plan anticipate;
(a) oricrei reduceri anticipate a viitoarelor contribuii generate
de surplus.
Dei vechiul IAS 19 nu prevedea restricii, noul IAS 19
consider c o ntreprindere nu trebuie s recunoasc un activ la o
valoare ce depete valoarea actualizat a viitoarelor beneficii pe
care ntreprinderea anticipeaz c le va obine din acel activ. Limita
n care este permis recunoaterea unui activ aferent beneficiilor
angajailor reflect rambursrile disponibile sau reducerile disponibile
ale contribuiilor. Aceast opinie este conform cu IAS 36, Deprecierea activelor, care prevede ca activele s nu fie nregistrate la o
valoare contabil mai mare dect valoarea lor recuperabil.
59. Un activ poate aprea acolo unde un plan de beneficii
determinate a fost suprafinanat sau, n anumite cazuri, unde
sunt recunoscute pierderi actuariale. O ntreprindere trebuie
s recunoasc un activ n astfel de cazuri, pentru c:
(a) ntreprinderea controleaz o resurs, adic are abilitatea de a folosi surplusul pentru generarea de beneficii
viitoare;
87

(b) acel control este rezultatul evenimentelor anterioare

(contribuii pltite de ntreprindere si serviciul prestat
de angajat); i
(c) beneficiile economice viitoare sunt disponibile ntre
prinderii sub forma reducerii contribuiilor viitoare sau
rambursrilor de numerar, dar i n mod direct sau
indirect dintr-un alt plan n deficit.
60. Limita din paragraful 58 (b) nu depete recunoaterea
ntrziat a anumitor pierderi actuariale (a se vedea
paragrafele 92 i 93) i costul unui anumit serviciu trecut (a
se vedea paragraful 96). Oricum, aceast limit depete
opiunea intermediar din paragraful 155 (b). Paragraful
120 (c) (vi) cere unei ntreprinderi s prezinte orice sum
nerecunoscut ca i activ datorit limitei impuse n
paragraful 58 (b).
Exemplu ce ilustreaz paragraful 60
Un plan de beneficii determinate are urmtoarele caracteristici:
Valoarea actualizat a obligaiei
Valoarea just a activelor planului

Pierderi actuariale nerecunoscute

Costul serviciilor anterioare nerecunoscut
Creterea nerecunoscut a datoriei la adoptarea
iniial a Standardului pe baza paragrafului 155 (b)
Valoarea negativ determinat
pe baza paragrafului 54
A

88

ir
=*-

1.100
(1.190)
(90)

(110)
(70)
(50)
(320)
v

Valoarea actualizat a rambursrilor viitoare

disponibile i reducerile contribuiilor viitoare

(100)

Limita pe baza paragrafului 58 (b) este calculat dup cum

urmeaz:
Pierderi actuariale nerecunoscute
Costul serviciilor anterioare nerecunoscut
Valoarea actualizat a rambursrilor viitoare
disponibile si reducerile contribuiilor viitoare

110
70
100

Limita

280

280 este mai mic ca 320. De aceea, ntreprinderea recunoate

un activ de 280 si l prezint ca limit redus cu 40 a valorii
contabile a activului (a se vedea paragraful 120 (c) (vi)).

1.7.4. Cont de profit i pierdere

61. O ntreprindere trebuie s recunoasc totalul net al
urmtoarelor valori ca i cheltuial sau (conform limitei
din paragraful 58 (b)) ca venit, fcnd excepie, n msura
n care alt Standard Internaional de Contabilitate cere
mu permite includerea lor n costul unui activ:
(a) costul serviciului curent (a se vedea paragraf ele 63-91);
(b) costul dobnzii (a se vedea paragraful 82);
(c) rentabilitatea previzionat a oricror active ale pla
nului (a se vedea paragraf ele 105-107) i a oricror
drepturi de rambursare (a se vedea paragraful 104A);
89

(d) ctiguri i pierderi actuariale, n msura n care ele

sunt recunoscute pe baza paragrafelor 92 i 93;
(e) costul serviciilor anterioare, n msura n care pa
ragraful 96 cere unei ntreprinderi s-l recunoasc;
i
(f) efectul oricror reduceri i decontri (a se vedea paragrafele 109 i 1 10).
62. Alte Standarde Internaionale de Contabilitate cer includerea
anumitor costuri ale beneficiilor angajailor n costul activelor,
cum sunt, de exemplu, stocurile sau imobilizrile corporale
(a se vedea IAS 2, Stocuri, i IAS 16, Imobilizri
corporale). Orice costuri ale beneficiilor post-angajare
incluse n costul unor astfel de active includ proporia
adecvat a componentelor enumerate n paragraful 61 .
Exemplu:
O societate a recunoscut ca si costuri salariale o sum egal cu
l .000.000 lei. Costurile cu beneficiile post-angajare sunt de 400.000.
n contabilitatea de gestiune, societatea a calculat c 800.000 sunt
costuri salariale ce pot fi ncorporate n costul produciei n curs de
execuie. Prin urmare, costul cu beneficiile post-angajare ce va fi
ncorporat este de:
800.000/1.000.000 x 400.000 = 320.000
nregistrrile pe care le va face societatea sunt urmtoarele:
Costul produciei
n curs de execuie
90

Salarii de plat

800.000

Costul produciei

Datorii pentru

n curs de execuie

beneficii post-angajare

Cheltuieli salariale

Salarii de plat

Cheltuieli cu pensiile =

Datorii pentru
beneficii post-angajare

320.000

200.000
80.000

1.7.5. Recunoatere i evaluare:

Valoarea actualizat a obligaiilor
privind beneficiile determinate i a
costului serviciilor curente
63. Ultimul cost al unui plan de beneficii determinate poate fi
influenat de multe variabile, cum sunt salariile finale, rotaia
angajailor i mortalitatea, orientrile costurilor medicale i
pentru un plan finanat, ctigurile investiionale ale activelor
planului. Ultimul cost al planului nu este sigur i aceast
nesiguran este probabil s persiste pentru o perioad lung
de timp. Pentru a evalua valoarea actualizat a obligaiilor
privind beneficiile post-angajare i a costului serviciului
curent n cauz, este necesar:
(a) a se aplica o metod de evaluare actuarial (a se vedea
paragrafele 64-66);
(b) a se atribui beneficiu perioadelor de serviciu (a se vedea
paragrafele 67-71); i
(c) a se face ipoteze actuariale (a se vedea paragrafele
72-91).
91

Exemplu:

Un salariat, Ion, n vrst de 30 de ani, lucreaz de 10 ani

pentru o ntreprindere i are un salariu anual de 100.000. Vrsta
medie de pensionare anticipat de ntreprindere este de 60 de ani n
cazul brbailor i durata de via dup pensionare este de 10 ani.
Este probabil ca Ion s lucreze pentru ntreprindere pn la pensionare. Salariul maxim care se estimeaz c va fi obinut de Ion este
de 150.000. Rata de actualizare utilizat de ntreprindere este de
8%. Societatea contribuie la un plan de pensii care asigur o pensie
anual egal cu:
0,01 x Numrul de ani lucrai x Salariul maxim anual obinut
Valoarea actualizat a obligaiei pe care o are societatea se
calculeaz:
Pasul 1: Calculm pensia anual anticipat:
0,01 x 10 x 150.000 = 15.000
Pasul 2: Calculm valoarea actualizat a pensiei totale pe care
o va obine Ion dup pensionare, la momentul pensionrii:
An

1
2
3
4
5
6
7
92

Pensie

15.000
15.000
15.000
15.000
15.000
15.000
15.000

Factor de
actualizare

Valoare
actualizat

0,925926
0,857339
0,793832
0,73503
0,680583
0,63017
0,58349

13888,89
12860,08
11907,48
11025,45
10208,75
9452,544
8752,356

9
10
TOTA
L

15.000
15.000
15.000

0,540269
0,500249
0,463193

8104,033
7503,735
6947,902
100651,
2

Pasul 3: Calculm valoarea actualizat a pensiei totale, la

momentul actual:

100.651 x

l
= 10.002
(l + 0,08)30
30 ani

10 ani
100.651

10.002
i

30 ani

60 ani
k

Momentul

Momentul

actual

pensionrii

70 ani

Decesul

Dac ar fi s calculm peste un an valoarea actualizat a pensiei

cuvenite lui Ion, am avea:
Pasul 1: Calculm pensia anual anticipat:
0,01x11x150.000=16.500
Pasul 2: Calculm valoarea actualizat a pensiei totale pe care
o va obine Ion dup pensionare, la momentul pensionrii:
93

An
l
2
3
4
5
6
7
8
9
10
TOTAL

Pensie

Factor de
actualizare
0,925926
0,857339
0,793832
0,73503
0,680583
0,63017
0,58349
0,540269
0,500249
0,463193

16.500
16.500
16.500
16.500
16.500
16.500
16.500
16.500
16.500
16.500

Valoare
actualizat
15277,78
14146,09
13098,23
12127,99
11229,62
10397,8
9627,592
8914,437
8254,108
7642,693
110716,3

Pasul 3: Calculm valoarea actualizat a pensiei totale, la

momentul actual:
110.716 x

l
(l + 0,08)29

= 11.883

29 ani

10 ani
110.716

11.883

70 ani

31 ani
j 60 ani

Momentul

Momentul

actual

pensionrii

94

Decesul

Diferena ntre cei doi ani n ceea ce privete datoria ntreprinderii este de:
11.883-10.002=1.881
Aceast diferen este datorat att faptului c a crescut costul
serviciului, ct i creterii costului dobnzii.
Creterea costului dobnzii poate fi calculat prin dou
modaliti:
1. Costul dobnzii = Obligaia existent x Rata de actualizare
= 10.002 x 8% = 800
2. Presupunnd c salariatul nu a mai lucrat pentru ntreprin
dere n anul scurs:
Pasul 1: Calculm pensia anual anticipat:
0,01 x 10 x 150.000 = 15.000
Pasul 2: Calculm valoarea actualizat a pensiei totale pe care
o va obine Ion dup pensionare, la momentul pensionrii:
An

Pensie

1 15.000
2 15.000
3 15.000
4 15.000
5 15.000
6 15.000
7 15.000
8 15.000
9 15.000
10 15.000
TOTAL
100651,2

Factor de
actualizare

0,925926
0,857339
0,793832
0,73503
0,680583
0,63017
0,58349
0,540269
0,500249
0,463193

Valoare
actualizat

13888,89
12860,08
11907,48
11025,45
10208,75
9452,544
8752,356
8104,033
7503,735
6947,902
95

Pasul 3: Calculm valoarea actualizat a pensiei totale, la

momentul actual:
100.651 x

= 10.802

,29

(l + 0,08)

29 ani

10 ani
100.651

10.802
L

31 ani

70 ani

60 ani

Momentul

Momentul

actual

pensionrii

Decesul

Creterea datorat creterii dobnzii este de:

10.802 - 10.002 = 800
Creterea datorat creterii serviciului salariatului:
Datorit anului suplimentar lucrat, salariatul a ctigat o pensie
suplimentar de 1.500 (0,01 x l an x 150.000).

in

Pensie

1
2
3
4
5

15.000
15.000
15.000
15.000
15.000

Factor de
actualizare
0,925926
0,857339
0,793832
0,73503
0,680583

Valoare

actualizat
1388,889
1286,008
1190,748
1102,545
1020,875

96

15.000

0,63017

945,2544

15.000
15.000
15.000
15.000

0,58349
0,540269
0,500249
0,463193

875,2356
810,4033
750,3735
694,7902
10065,12

8
9
10
TOTAL

Calculm valoarea actualizat a pensiei totale, la momentul

actual:

1 0 . 0 6 5 x - - =29 1 . 0 8 1
(l + 0,08)
Cele dou costuri sunt componente ale costului total cu pensiile:
1.881 = 880+1.081
Valoarea actualizat a obligaiei la nceputul anului
Costul dobnzii
Costul serviciului curent
Valoarea actualizat a obligaiei la nceputul anului

10.002
800
l .081
11.883

1.7.5.1. Metoda de evaluare actuarial

64. O ntreprindere trebuie s utilizeze metoda f actorului de

credit proiectat pentru a determina valoarea actualizat a
obligailor sale privind beneficiul determinat i costul
serviciului curent raportat acestora, i, acolo unde este
aplicabil, costul serviciilor anterioare.
Comentarii

Vechiul I AS 19 permitea utilizarea att a metodei de evaluare

a beneficiilor angajate (tratamentul contabil de baz), ct si a metodei
97

de evaluare a beneficiilor proiectate (tratament contabil alternativ

permis). Cele dou metode se bazeaz pe abordri fundamental
diferite, i incompatibile, ale beneficiilor angajailor:
(a) metoda beneficiilor angaj ae (cunoscut i sub denumirea
de metoda beneficiilor", a factorului de credit" sau a
primei unice") determin valoarea actualizat a bene
ficiilor angajailor atribuibile serviciului prestat pn n
prezent; iar
(b) metoda beneficiilor proiectate (cunoscut i sub denumirea
de metoda costurilor", a contribuiilor medii" sau a pri
melor medii") calculeaz obligaia total estimat n
momentul pensionrii i apoi determin un cost mediu de
finanare, lundu-se n considerare profiturile din investiii,
care indic beneficiul total la momentul pensionrii.
Cele dou metode duc la diferene semnificative n modul de
evaluare a datoriilor, ele putnd avea efecte similare asupra contului
de profit i pierdere numai din ntmplare sau dac repartiia numrului i vrstei angajailor participani la planuri rmne relativ stabil
n timp. Din aceast cauz, s-a considerat c utilizarea unui singur
set de metode va mbunti semnificativ comparabilitatea.
Spre deosebire de metoda beneficiilor angajate, metoda
beneficiilor proiectate are ca principale caracteristici:
(a) se concentreaz pe evenimente din viitor (servicii viitoare),
pe lng evenimentele din trecut, n timp ce metodele
beneficiilor angajate se bazeaz exclusiv pe evenimente
din trecut;
(b) genereaz o datorie care nu reprezint o sum real i care
poate fi cuantificat numai prin alocarea costurilor; i
(c) nu ncearc s evalueze valoarea just si, prin urmare, nu
poate fi utilizat ntr-o combinare de ntreprinderi, aa cum

98

prevede IAS 22, Combinri de ntreprinderi. Dac o

ntreprindere ar utiliza o metod a beneficiilor angajate
ntr-o combinare de ntreprinderi, nu ar fi fezabil aplicarea
metodei beneficiilor proiectate pentru a nregistra acea
obligaie n perioadele anterioare.
Deoarece prezentarea anumitor informaii nu poate rectifica
o eviden contabil reflectat necorespunztor n bilan i n contul
de profit si pierdere, s-a decis c metoda beneficiilor proiectate nu
este adecvat si, n consecin, a fost eliminat.
65. Metoda factorului de credit proiectat (uneori cunoscut ca
metoda beneficiului angajat proporional pentru serviciu sau
ca metoda beneficiu/an de serviciu) recunoate fiecare
perioad de serviciu ca dnd natere la o unitate suplimentar
de beneficiu (a se vedea paragrafele 67-71) i msoar separat fiecare unitate pentru a construi obligaia final (a se
vedea paragrafele 72-91).
Comentarii

Vechiul I AS 19 nu preciza care forme ale metodei de evaluare

a beneficiilor angajate sunt permise n cazul tratamentului de baz.
Noul I AS 19 prevede o singur metod a beneficiilor angajate: cea
mai des ntlnit metod, cunoscut sub denumirea de metoda
factorului de credit proiectat" (sau metoda beneficiilor angajate,
proporionale cu serviciul prestat", sau metoda raportului beneficii/ani de serviciu").
Dei eliminarea metodelor beneficiilor proiectate, ca i a altor
metode ale beneficiilor angajate, n afar de metoda factorului de
credit proiectat, are implicaii asupra costurilor, tehnica de calcul
modern permite ca o evaluare pe dou baze diferite s se realizeze
cu costuri marginal mai ridicate, iar avantajele ce decurg dintr-o
99

comparabilitate ameliorat vor fi mai importante dect costurile

suplimentare. S-a cerut utilizarea metodei factorului de credit proiectat
n toate cazurile, ntruct aceast metod este mai consecvent cu
obiectivele contabile specificate de noul IAS 19.
66. ntreprinderea actualizeaz n ntregime o obligaie privind
beneficiile post-angajare, chiar dac o parte a acestei obligaii
este cuvenit n termen de dousprezece luni de la data
bilanului.
Exemplu ce ilustreaz paragraful 65
Beneficiile se pltesc la ncheierea serviciului i sunt egale cu
1% din salariul final pentru fiecare an de serviciu. Salariul n
anul l este de 10.000 si se presupune o cretere de 7% (compus)
n fiecare an. Raa de actualizare utilizat este de 10% pe an.
Tabelul urmtor arat cum se acumuleaz obligaia pentru un
angajat ce se ateapt a prsi ntreprinderea la sfritul anului 5,
presupunnd c nu sunt modificri n ipotezele actuariale date.
Pentru simplificare, acest exemplu ignor ajustrile suplimentare
necesare ce reflect probabilitatea ca angajatul s poat pleca
din ntreprindere mai devreme sau mai trziu dect a fost presupus iniial.
Anul

Beneficiu atribuit:
- anilor anteriori
- anului curent
(1% salariul final)
- anilor cureni si anteriori
100

O 131 262 393 524

131 131 131 IM. IM.
1J1 262 lj 524 655

Obligaia iniial
Dobnda la 10% Costul
serviciului curent
Obligaia final

- 89 196 324 476

9 20 33 48
89 98 108 119 131
89 196 324 476 655

Not:
1. Obligaia iniial este valoarea actualizat a beneficiului
atribuit anilor anteriori.
2. Costul serviciului curent este valoarea actualizat a bene
ficiului atribuit anului curent.
3. Obligaia final este valoarea actualizat a beneficiului
atribuit anilor cureni si anteriori.

Comentarii
Salariatul va avea la sfritul celor cinci ani un salariu egal cu:
10.000x(l+0,07) 4 =13.108
Exponentul va fi 4, deoarece n anul l salariul este de 10.000 i
ncepnd din cel de-al doilea an se ateapt s creasc cu 7% anual.
Beneficiul atribuit fiecrui an va fi de 131 (1% din 13.108).
Ca s putem calcula costul serviciului curent trebuie s inem
cont de rata de actualizare, i anume 10%. Astfel:
An

l
2

Ani pn
la data plii
beneficiilor

Factor de
actualizare

Beneficiul
atribuit
anului curent

1,4641
1,331
1,21
1,1 l

13
1
13
1
13
1
13
1
13
1

3
3
2
4
5

l
O

Costul
serviciu
lui
curent
89
9
8
1
0
8
1
1
9
1
3
1
101

n primul an, factorul de actualizare se calculeaz dup

formula:
(l + O,l)4 = 1,4641, si similar pentru anii urmtori.
Dobnda de 10% se calculeaz la soldul obligaiei finale i
ncepe s se acumuleze din anul al doilea. Obligaia final cuprinde
obligaia iniial, dobnda i costul serviciului curent.
1.7.5.2. Atribuirea beneficiilor perioadelor de serviciu
67. Pentru determinarea valorii actualizate a obligaiilor
privind beneficiile determinate si a costului serviciului
curent raportat, i, unde este aplicabil, a costului serviciului
trecut, o ntreprindere trebuie s atribuie beneficii perioadelor de serviciu, utiliznd formula de calcul a beneficiilor
caracteristic planului. Oricum, dac serviciul unui angajat n ultimii ani va conduce la un nivel mai semnificativ
al beneficiilor dect n primii ani, o ntreprindere trebuie
s atribuie beneficii pe o baz liniar, de la:
(a) data cnd serviciul angajatului conduce prima dat
la beneficii calculate conform planului (fie c bene
ficiile sunt condiionate sau nu de servicii suplimen
tare); pn hi
(b) data cnd servicii suplimentare prestate de angajat nu
vor conduce la o valoare semnificativ sau la beneficii
suplimentare calculate pe baza planului, altele dect
cele din creteri suplimentare de salariu.
Comentarii
ntreprinderea are o obligaie aferent unui plan de beneficii
determinate atunci cnd un angajat a prestat servicii n schimbul
102

beneficiilor promise conform planului. Exist trei metode alternative

de contabilizare a unui plan de beneficii determinate, care atribuie
beneficii de valoare diferit unor perioade diferite:
(a) alocarea ntregului beneficiu prin metoda liniar pe n
treaga perioad pn la data n care prestarea unor servicii
suplimentare de ctre angajat nu va genera beneficii
suplimentare semnificative, n afar de cazul unor creteri
de salariu;
(b) alocarea beneficiului pe baza formulei de beneficii a pla
nului. Totui, se va utiliza metoda liniar n cazul n care
formula planului atribuie un beneficiu sensibil mai mare
ultimilor ani de serviciu; sau
(c) alocarea beneficiului care devine legitim la fiecare dat
interimar prin metoda liniar, pe perioada dintre aceast
dat i data interimar anterioar.
Cele trei metode sunt ilustrate n Anexa C prin urmtoarele
dou exemple.

Exemplul l (Anexa C):

Un plan asigur un beneficiu de 400 dac un angajat se
pensioneaz dup mai mult de zece ani i mai puin de douzeci de
ani de serviciu i un plus de 100 (500 n total) dac angajatul se
pensioneaz dup cel puin douzeci de ani de serviciu.
Sumele atribuite fiecrui an sunt urmtoarele:

Metoda (a)
Metoda (b)
Metoda (c)

Anii l-10

Anii 11-20

25
40
40

25
10
10
103

Exemplul 2 (Anexa C):

Un plan asigur un beneficiu de 400 dac un angajat se pensioneaz dup mai mult de zece ani i mai puin de douzeci de ani de
serviciu i un plus de 100 (500 n total) dac angajatul se pensioneaz
dup cel puin douzeci de ani de serviciu.
Sumele atribuite fiecrui an sunt urmtoarele:

Metoda (a)
Metoda (b)
Metoda (c)

Anii 1-10

Anii 11-20

25
25
10

25
25
40

Not: acest plan atribuie un beneficiu mai mare ultimilor ani,

iar planul din Exemplul l atribuie un beneficiu mai mare primilor ani.
Metoda (a) a fost adoptat dat fiind c aceasta este cea mai
simpl i c nu este necesar atribuirea de beneficii diferite unor ani
diferii, aa cum implic celelalte dou metode.
68. Metoda factorului de credit proiectat cere unei ntreprinderi
s atribuie beneficii pentru perioada curent (pentru a determina valoarea actualizat a obligaiilor privind beneficiul
determinat). O ntreprindere atribuie beneficii perioadelor
n care apare obligaia de a furniza beneficii post-angajare.
Aceast obligaie apare la efectuarea de ctre angajai a
serviciilor n schimbul beneficiilor post-angajare, pe care o
ntreprindere se ateapt s le plteasc n perioade de raportare viitoare. Tehnicile actuariale permit unei ntreprinderi
s evalueze acea obligaie cu suficient fermitate pentru a
justifica recunoaterea unei datorii.
104

Exemple ce ilustreaz paragraful 68

1. Un plan de beneficii determinate furnizeaz un beneficiu
de 100 de pltit la pensionare pentru fiecare an de serviciu,
Un beneficiu de 100 este atribuit fiecrui an. Costul serviciului curent are valoarea actualizat de 100. Valoarea a
actualizat a obligaiei privind beneficiul determinat este
valoarea actualizat de 100, multiplicat de numrul de
ani de serviciu socotii de la data bilanului.
Dac beneficiul este pldtibil imediat cnd angajatul pleac
din ntreprindere, costul serviciului curent si valoarea
actualizat a obligaiei privind beneficiile determinate
reflect data la care se ateapt ca angajatul s plece din
ntreprindere. Acestea, datorit efectului actualizrii, sunt
mai mici dect valorile care ar fi determinate dac angajatul
ar pleca la data bilanului.
2. Un plan furnizeaz o pensie lunar de 0,2% din salariul final
pentru fiecare an de serviciu. Pensia este pltibil de la vrsta
de 65 de ani.
Beneficiul egal cu valoarea actualizat, la data previzional
de pensionare, a unei pensii lunare de 0,2% din salariul final
estimatpltibil de la data de pensionare previzional pn
la data previzional a decesului, este atribuit fiecrui an de
serviciu. Costul serviciului curent este valoarea actualizat
a acelor beneficii. Valoarea actualizat a obligaiei privind
beneficiul determinat este valoarea actualizat a plilor
pensiilor lunare de 0,2% din salariul final, multiplicat cu
numrul de ani de serviciu de la data bilanului. Costul
105

serviciului curent i valoarea actualizat a obligaiei privind

beneficiile determinate sunt actualizate, pentru c plile
ncep de la vrsta de 65 de ani.
69. Serviciul prestat de angajat d natere la o obligaie n baza
unui plan de beneficii determinate, chiar dac beneficiile sunt
condiionate de angajarea viitoare (cu alte cuvinte, acestea nu
sunt legitime). Serviciul angajatului nainte de data investiiei
d natere la o obligaie implicit pentru c, la fiecare dat
succesiv a bilanului, valoarea serviciului viitor, pe care un
angajat l are de efectuat nainte de a avea drept la beneficii,
este redus. Pentru evaluarea obligaiei privind beneficiile
determinate ale acesteia, o ntreprindere consider probabilitatea ca unii angajai s nu poat satisface orice fel de recomandri investiionale. nmod similar, dei anumite beneficii
post-angajare, de exemplu, beneficiile medicale post-angajare,
devin pltibile doar dac un eveniment particular are loc cnd
un salariat nu mai este angajat, o obligaie este crea cnd
angajatul presteaz un serviciu ce-i va da dreptul la beneficii,
dac acel eveniment particular are loc. Probabilitatea ca evenimentul particular s aib loc afecteaz evaluarea obligaiei,
dar nu determin existena sau inexistena acesteia.

Exemple ce ilustreaz paragraful 69

1. Un plan pltete un beneficiu de 100 pentru fiecare an de
serviciu. Beneficiile devin legitime dup 10 ani de serviciu.

Un beneficiu de 100 este atribuit fiecrui an. n fiecare din

primii zece ani, costul serviciului curent i valoarea actualizat reflect probabilitatea ca angajatul s nu poat
efectua zece ani complei de serviciu.
106

Exemplu:

Presupunem c obligaia ntreprinderii n cazul n care toi

angajaii ar sta peste 10 ani este de 100.000. Dac ntreprinderea
are 10 angajai i este probabil ca doar 75% din ei s rmn angajai
pe o durat mai mare de 10 ani, ntreprinderea calculeaz obligaia
pe care o va avea n felul urmtor:
100.000 x 75% = 75.000
2, Un plan pltete un beneficiu de 100 pentru fiecare an de
serviciu, excluznd serviciul efectuat nainte de vrsta de
25 de ani. Beneficiile devin imediat legitime.
Nu este atribuit nici un beneficiu serviciului nainte de vrsta
de 25 de ani, pentru c serviciul nainte de aceast dat nu
conduce la beneficii (condiionat sau necondiionat). Un
beneficiu de 100 este atribuit fiecrui an ulterior.
Comentarii

i n aceast situaie trebuie s se in cont de probabilitatea

ca cei de peste 25 de ani s plece din ntreprindere nainte ca
beneficiile s devin legitime.
70. Obligaia crete pn la data cnd serviciul suplimentar al
angajatului nu va conduce la o valoare semnificativ a beneficiilor suplimentare. De aceea, tot beneficiile sunt atribuite
perioadelor ce se termin la sau dup acea dat. Beneficiile
sunt atribuite perioadelor contabile individuale, utiliznd
formula beneficiilor planului. Oricum, dac serviciul prestat
de un angajat n ultimii ani va conduce la un nivel n mod
semnificativ mai ridicat al beneficiilor dect n primii ani, o
ntreprindere atribuie beneficii pe o baz liniar pn la data
cnd serviciul suplimentar al angajatului nu va conduce la
107

valori semnificative ale beneficiilor suplimentare. Aceasta

pentru c serviciul angajatului n toat aceast perioad va
conduce, n cele din urm, la beneficii cotate la acel nivel
mai ridicat.
Exemple ce ilustreaz paragraful 70
1. Un plan pltete un beneficiu de l .000 care devine legitim
dup zece ani de serviciu. Planul nu furnizeaz beneficii
suplimentare pentru serviciul ulterior.
Un beneficiu de 100 (1.000 mprit la 10) este atribuit fiecrui an din cei zece ani. Costul serviciului curent n fiecare
din primii zece ani reflect probabilitatea ca angajatul s
nu poat efectua complet zece ani de serviciu. Nu este
atribuit nici un beneficiu anilor ulteriori.
2. Un plan pltete o pensie de 2.000 tuturor salariailor ce
sunt nc angajai la vrsta de 55 de ani dup douzeci de
ani de serviciu sau care sunt nc angajai la vrsta de 65 de
ani, innd cont de durata serviciului lor.
Pentru salariaii angajai nainte de vrsta de 35 de ani,
serviciul conduce mai nti la beneficii oferite n cadrul
planului la vrsta de 35 de ani (un angajat ar putea pleca
la vrsta de 30 de ani si s-ar putea ntoarce la 33 de ani,
fr vreun efect asupra valorii sau sincronizrii beneficiilor).
Acele beneficii sunt condiionate de serviciul viitor. De
asemenea, serviciul nainte de 55 de ani nu va conduce la
valori semnificative ale beneficiilor suplimentare. Pentru
aceti angajai, ntreprinderea atribuie beneficii de 100
(2.000 mprit la 20) pentru fiecare an de la vrsta de 35
de ani la cea de 55 de ani.
108

Pentru salariaii angajai ce au vrsta cuprins ntre 35 de

ani si 45 de ani, serviciul de peste douzeci de ani nu va
conduce la valori semnificative ale beneficiilor suplimentare. Pentru aceti angajai, ntreprinderea atribuie beneficiu
de 100 (2.000 mprit la 20) pentru fiecare din primii
douzeci de ani.
Pentru un salariat angajat la vrsta de 55 de ani, serviciul
de peste zece ani nu va conduce la o valoare semnificativ
a beneficiilor suplimentare. Pentru acest angajat, ntreprinderea atribuie beneficiu de 200 (2.000 mprit la 10)
pentru fiecare din primii zece ani.
Pentru toi angajaii, costul serviciului curent si valoarea
actualizat a obligaiei reflect probabilitatea ca angajatul
s nu poat completa durata necesar de serviciu.

3. Un plan medical dup angajare ramburseaz 40% din

costurile medicale de dup angajare ale salariatului, dac
acesta pleac dup mai mult de zece ani i mai puin de
douzeci de ani de serviciu, i 50% din aceste costuri, dac
acesta pleac dup douzeci de ani de serviciu sau mai mult.
Utiliznd formula beneficiilor planului, ntreprinderea
atribuie 4% din valoarea actualizat a costurilor medicale
previzionale (40% mprit la zece) fiecruia din primii zece
ani i 1% (10% mprit la zece) fiecruia din urmtorii
zece ani. Costul serviciului curent n fiecare an reflect probabilitatea ca angajatul s nu efectueze complet perioada
de serviciu necesar pentru ctigarea n totalitate sau
parial a beneficiilor. Pentru angajaii ce se estimeaz c
pleac n zece ani, nu se atribuie beneficii.
109

4. Un plan medical dup angajare ramburseaz 10% din

costurile medicale de dup angajare ale salariatului dac
acesta pleac din ntreprindere dup mai mult de zece ani i
mai puin de douzeci de ani de serviciu, i 50% din acele
costuri, dac salariatul pleac dup douzeci de ani de
serviciu sau mai mult.
Serviciul n ultimii ani va conduce la un nivel al beneficiilor
mai ridicat din punct de vedere material dect n primii
ani. De aceea, pentru angajaii ce se estimeaz c pleac
dup douzeci de ani sau mai mult, ntreprinderea atribuie
beneficii pe o baz liniar aplicnd paragraful 68. Serviciul
de peste douzeci de ani nu va conduce la valori semnificative ale beneficiilor suplimentare. De aceea, beneficiul
atribuit fiecruia din primii douzeci de ani este de 2,5%
din valoarea actualizat a costurilor medicale previzionale
(50% mprit la 20).
Pentru angajaii ce se estimeaz c pleac ntre zece i
douzeci de ani de serviciu, beneficiile atribuite fiecruia
din primii zece ani sunt de 1% din valoarea actualizat a
costurilor medicale previzionale. Pentru aceti angajai nu
se atribuie beneficii pentru serviciul ntre sfritul celor zece
ani si data estimat a plecrii.
Pentru angajaii ce se estimeaz c pleac n zece ani nu se
atribuie beneficii.
11. Acolo unde valoarea unui beneficiu reprezint o proporie
constant din salariul final pentru fiecare an de serviciu, creterile viitoare de salarii vor afecta valoarea cerut pentru a
achita obligaia ce exista pentru serviciu nainte de data bilanului, dar care nu creeaz o obligaie suplimentar. De aceea;

110

(a) pentru scopul paragrafului 67 (b), creterile salariale nu

conduc la beneficii suplimentare, chiar dac valoarea
beneficiilor este dependent de salariul final; i
(b) valoarea beneficiului atribuit fiecrei perioade este o
proporie constant din salariul fa de care se raporteaz
beneficiul.
Exemplu ce ilustreaz paragraful 71
Angajaii au dreptul la un beneficiu de 3% din salariul final pentru
fiecare an de serviciu nainte de vrsta de 55 de ani.
Beneficiul de 3% din salariul final estimat este atribuit fiecrui
an pn la vrsta de 55 de ani. Aceasta este data cnd serviciul
suplimentar efectuat de angajat nu va conduce la o valoare
semnificativ a beneficiilor suplimentare sub plan. Nu se atribuie
beneficii pentru serviciul efectuat dup acea vrst.
1.7.5.3. Ipoteze actuariale
72. Ipotezele actuariale trebuie s fie impariale si mutual
compatibile.
Comentarii
Toate estimrile trebuie s fie conjugate i coerente. Spre
exemplu, dac se estimeaz o rat oarecare a inflaiei, rata de cretere
a salariilor, a costurilor medicale sau a pensiilor (dac este cazul),
sau a rentabilitii activelor planului trebuie s in cont de aceast
cretere, n cazul n care estimrile se fac n valori nominale.
Toate modificrile estimate a avea loc n viitor trebuie s fie
luate n calcul, dac pot fi msurate cu credibilitate. Acesta este cazul

111

creterilor salariale estimate, al costurilor medicale (datele se pot

obine din buletine statistice) sau al creterii anticipate a beneficiilor,
n Statele Unite au aprut controverse n ceea ce privete
estimarea ratei de actualizare pe care trebuie s o utilizeze
ntreprinderea, i aceasta deoarece, de regul, exigibilitatea plii
beneficiilor este pe termen lung i atunci trebuie folosit o rat a
obligaiunilor fr risc scadente ntr-o perioad similar (pe termen
lung), n ultima vreme se pare c nu mai exist o pia lichid pentru
astfel de titluri (de regul, emise de stat), ceea ce duce la o cerere
mai mare dect oferta i implicit la o rat de actualizare mai mic.
73. Ipotezele actuariale sunt cele mai bune estimri ale variabilelor ce vor determina costul final al acordrii beneficiilor postangajare pentru o ntreprindere. Ipotezele actuariale cuprind:
(a) ipoteze demografice despre caracteristicile viitoare ale
fotilor i actualilor angajai (i ale celor ce depind de
acetia) ce sunt eligibile pentru beneficii. Ipotezele
demografice trateaz cu chestiuni cum sunt:
(i) mortalitatea att n timpul, ct i dup angajare;
(ii) ratele rotaiei angajailor, invaliditatea i pensionarea timpurie;
(iii) proporia dintre membri cu dependeni participani la
plan, ce vor fi eligibili pentru beneficii; i
(iv) ratele despgubirilor sub planuri medicale; i
(b) ipoteze financiare, ce trateaz cu articole cum sunt:
(i) rata actualizrii (a se vedea paragrafele 78-82);
j.

112

t_;

(ii) salariul viitor i nivelurile beneficiilor (a se vedea

paragrafele 83-87);
(iii) n cazul beneficiilor medicale, costuri medicale
viitoare, incluznd, unde sunt semnificative, costul
administrrii despgubirilor i plile beneficiilor
(a se vedea paragrafele 88-91); i
(iv) rata previzional a rambursrii activelor planului
(a se vedea paragrafele 105-107).
Exemplu:
O tabel cu durata de via probabil n funcie de anul naterii
arat, pentru Statele Unite i pentru Ungaria, n felul urmtor:
Anul
Femei

1959
1960
1961
1962
1963
1964
1965
1966
1967
1968

73,35
73,32
73,69
73,60
73,51
73,83
73,94
73,96
74,33
74,10

SUA
Brbai

66,78
66,61
67,00
66,87
66,62
66,81
66,80
66,69
66,94
66,58

Total

69,93
69,82
70,22
70,11
69,93
70,20
70,24
70,21
70,53
70,23

Femei

69,53
70,18
71,20
70,14
71,22
71,86
71,54
72,24
72,05
71,95

Ungaria
Brbai

65,06
65,93
66,78
65,70
66,64
67,02
66,72
67,52
66,89
66,64

Total

67,33
68,09
69,03
67,95
68,97
69,48
69,17
69,92
69,49
69,32

Pe baza acestor tabele se calculeaz durata medie de via

dup pensionare. Tabele similare exist si pentru mortalitate, i
pentru durata medie de pensionare etc.
De asemenea, calculele se pot detalia n funcie de sex sau
ras, dar toate aceste calcule i estimri sunt fcute de un actuar
113

specializat i trebuie gsit un echilibru ntre costuri i semnificaia

informaiei obinute.
1994

1996

1998
2000
2002
$ millions
Total personal
445,857 480,427531,169596,306656,181
expenditure on consumer goods and services
Total personal
19,306 21,894 25,045 29,088 33,076
expenditure on medical care and health services
Medical care
8,547
10,286 11,682 13,554 15,381
Hospital care
1,147
1,135
1,211
1,388 1,579
and the like
Other medical
3,067
3,277
3,569
4,141 4,501
care expenses
Drugs and
6,545
7,196
8,583
10,005 11,615
pharmaceutical
products
%
Percentage of
4.3
4.6
4.7
4.9
5.0
all personal expenditure on medical care and health
services Source: Statistics Canada, CANSIM, table 3800024.
1994

1996
1998
2000 2002
milioane dolari
445.857 480.427531.169596.306656.181

Total cheltuieli
personale
Total cheltuieli
19.306 21.894 25.045 29.088 33.076
personale pe ngrijire medical i servicii medicale
114

Servicii medicale
Cheltuieli cu
spitalizarea
Alte cheltuieli
medicale
Medicamente
i produse
farmaceutice

8.547
1.147

10.286
1.135

11.682
1.211

13.554 15.381
1.388 1.579

3.067

3.277

3.569

4.141

6.545

7.196

8.583

10.005 11.615

Procentul
4,3
4,6
4,7
4,9
cheltuielilor medicale n total cheltuieli Sursa: Statistics
Canada, CANSIM, tabelul 380-0024.

4.501

%
5,0

74. Ipotezele actuariale sunt impariale, dac ele nu sunt nici

lipsite de prevedere, nici exclusiv conservatoare.
75. Ipotezele actuariale sunt mutual compatibile, dac ele reflect
relaia economic ntre factori ca inflaia, creterea ratelor
salariale, rentabilitatea activelor planului i ratele de actua
lizare. De exemplu, toate ipotezele ce depind de un nivel
particular al inflaiei (cum sunt ipotezele n legtur cu ratele
dobnzii, salariul i creterile de beneficii) n orice perioad
dat viitoare presupun acelai nivel al inflaiei n acea
perioad.
Comentarii
Estimrile privind vrsta de pensionare i durata de via a
angajailor dup pensionare sunt variabile n funcie de ntreprindere,
ramur, ar, sex, ras etc. i pot varia n timp. Actuarul ntreprinderii
poate face estimri n funcie de istoricul ntreprinderii (valori nregistrate n trecut) sau utiliznd date publicate de ntreprinderi sau
entiti similare ntreprinderii respective.
115

76. O ntreprindere determin rata de actualizare i alte ipoteze

financiare n termeni nominali (fixai), mai puin dac
estimrile n termeni reali (inflaie ajustat) sunt mai credibile, de exemplu, ntr-o economie hiperinflaionist (a se
vedea IAS 29, Raportarea financiar n economii hiperinflaioniste), sau unde beneficiul este indexat i exist o
pia profund interesat pentru obligaiunile indexate emise
n aceeai moned si avnd acelai termen.
Comentarii
n condiiile unei rate mari a inflaiei, se poate utiliza formula
lui Fisher pentru determinarea ratei reale:

Rr =

Rn-Ri
1+Ri

0,55-0,10
=
1,10
40,91
%

unde:
Rn = rata de cretere n termeni nominali;
Ri = rata inflaiei;
Rr = rata de cretere n termeni reali.
77. Ipotezele financiare trebuie bazate pe anticipaiile pieei,
la data bilanului, pentru perioada pentru care obligaiile
trebuie stinse.
1.7.5.4. Ipoteze actuariale: rata de actualizare
78. Rata utilizat pentru actualizarea obligaiilor privind be
neficiile post-angajare (att finanate, ct i nefinanate)
trebuie determinat prin referire la profitul pe pia la data
bilanului, pentru obligaiunile corporaiilor de nalt cali
tate. In rile unde nu exist o pia interesat n astfel de
116

obligaiuni, trebuie folosit profitul pe pia (la data bilanului) pentru obligaiunile guvernamentale. Moneda si
termenul obligaiunilor corporalilor sau ale obligaiunilor
guvernamentale trebuie s fie consecvente cu moneda i
termenul estimate pentru obligaiile privindbeneficiile postangajare.

Comentarii
Chiar dac rata de actualizare se determin pe baza randamentelor pieei la data bilanului, nu nseamn c se pot utiliza rate
de actualizare pe termen scurt pentru actualizarea obligaiilor pe
termen lung. Noul I AS 19 prevede ca rata de actualizare s reflecte
randamentele pieei (la data bilanului) aferente obligaiunilor cu
scaden similar celei anticipate a obligaiilor privind beneficiile.
79. O ipotez actuarial ce are un efect semnificativ este rata
actualizrii. Rata actualizrii reflect valoarea-timp a banilor,
dar nu i riscul actuarial i pe cel investiional. Mai mult,
rata de actualizare nu reflect riscul de credit specific al
ntreprinderii, risc ce apare datorit creditorilor acesteia, i
nici riscul ca experiena viitoare s difere de ipotezele
actuariale.
Comentarii
Una dintre cele mai importante probleme legate de evaluarea
obligaiilor privind beneficiile determinate este estimarea ratei de
actualizare, n vechiul IAS 19, rata de actualizare utilizat pentru
determinarea valorii actualizate a pensiilor promise era bazat pe
ratele dobnzilor pe termen lung sau o aproximare a acestora, la
care se plteau obligaiile asumate. Pentru c o astfel de rat nu este
relevant pentru o ntreprindere care nu urmeaz s plteasc obligaiile si pentru c este o rat artificial, i dat fiind probabilitatea
117

redus a existenei unei piee pentru decontarea unor asemenea

obligaii, s-a decis c rata utilizat pentru actualizarea obligaiilor
privind beneficiile post-angajare (att finanate, ct i nefinanate)
trebuie determinat prin referire la profitul pe pia la data bilanului,
pentru obligaiunile corporaiilor de nalt calitate.
O parte din specialiti a considerat c, n cazul beneficiilor
finanate, rata de actualizare ar trebui s fie rata rentabilitii anticipate
a activelor deinute efectiv de plan, dat fiind c venitul din activele
planului reprezint corect ieirile de lichiditi anticipate (de exemplu,
viitoarele contribuii). Abordarea a fost respins, deoarece faptul c
un fond a ales s investeasc n anumite tipuri de active nu modific
natura sau valoarea obligaiei, n plus, activele cu un venit anticipat
mai ridicat sunt mai riscante, iar o ntreprindere nu trebuie s recunoasc o datorie mai mic doar fiindc planul ales prevede investiii
n active cu un risc i un venit anticipat mai ridicate. Prin urmare,
evaluarea unei obligaii nu trebuie s depind de evaluarea activelor
deinute efectiv de plan.
Ali specialiti au considerat c rata de actualizare trebuie s
fie o rat ajustat la risc (prin care se ncearc ncorporarea riscurilor
asociate obligaiei) si c cea mai potrivit rat ajustat la risc este
cea dat de venitul anticipat aferent unui portofoliu adecvat de active
ale planului care, pe termen lung, s acopere riscul asociat unei astfel
de obligaii. Un portofoliu adecvat ar putea include:
(a) instrumente cu venit fix, pentru obligaiile ctre foti
angajai, n msura n care obligaiile nu sunt legate, din
punct de vedere juridic sau economic, de un indice de
preuri;
(b) instrumente indexate, pentru obligaii indexate ctre foti
angajai;
(c) actiuni, pentru obligaiunile ctre actualii angajai care sunt
legate de salariul final asociat obligaiei privind beneficiile.

118

Aceasta se bazeaz pe ideea c veniturile pe termen lung

din aciuni sunt corelate cu evoluia salariului din economie i deci cu salariul final asociat obligaiei privind
beneficiile.
De subliniat faptul c portofoliul deinut efectiv poate s nu
fie un portofoliu adecvat, n unele ri existnd constrngeri ale
cadrului legislativ care pot mpiedica planurile s detin un portofoliu
adecvat. De exemplu, n unele ri se prevede ca planurile s dein
o anumit proporie din active sub form de instrumente cu venit
fix. n plus, dac un portofoliu adecvat reprezint un punct de
referin valabil, este la fel de valabil pentru planurile finanate i
pentru cele nefinanate.
Cei care susin utilizarea unei rate ajustate la risc ca rat a
dobnzii aferent unui portofoliu adecvat, conform Anexei C, aduc
ca argumente urmtoarele:
(a) teoria portofoliului sugereaz c venitul anticipat aferent
unui activ (sau rata dobnzii aferent unei datorii) cores
punde riscului nediversificabil asociat activului respectiv
(sau datoriei respective). Riscul nediversificabil nu reflect
variabilitatea veniturilor (plilor) n termeni absolui, ci
corelaia dintre veniturile din activul respectiv (sau plile
aferente datoriei) i veniturile din alte active. Dac intrrile
de lichiditi ntr-un portofoliu de active sunt sensibile la
schimbrile din mediul economic pe termen lung n
aceeai msur cu ieirile de lichiditi corespunztoare
unei obligaii privind beneficiile determinate, riscul ne
diversificabil al obligaiei (i deci rata de actualizare
adecvat) trebuie s fie acelai cu cel asociat portofoliului
de active;
(b) un aspect important al realitii economice pentru planurile
pe baza salariului final este corelaia dintre salariul final

119

i veniturile din aciuni, corelaie rezultat din faptul c

ambele elemente ale acesteia reflect aceleai evoluii
economice pe termen lung. Dei corelaia nu este perfect,
este suficient de puternic pentru ca neluarea ei n considerare s conduc la supraevaluarea sistematic a datoriei.
De asemenea, ignorarea acestei corelaii va determina o
volatilitate neltoare, ca urmare a variaiei pe termen
scurt dintre rata utilizat pentru actualizarea obligaiei i
rata de actualizare implicit n valoarea just a activelor
planului. Din aceast cauz, ntreprinderile nu vor dori s
aplice planuri de beneficii determinate sau vor abandona
investiiile n aciuni n favoarea instrumentelor cu venit
fix. Dac planurile de beneficii determinate sunt finanate
preponderent prin aciuni, aceast renunare ar putea avea
un impact semnificativ asupra preurilor aciunilor. De
asemenea, aceast substituire va conduce la creterea
costului pensiilor. Vor exista presiuni asupra companiilor
de a elimina acest aparent (dar inexistent) deficit; (c) dac
o ntreprindere s-a eliberat de obligaie cumprnd o
anuitate, societatea de asigurri va determina ratele
anuitii prin raportare la un portofoliu de active care furnizeaz intrri de numerar ce compenseaz, aproape integral,
toate ieirile de numerar aferente obligaiilor privind beneficiile determinate, pe msur ce acestea devin scadente.
Prin urmare, venitul anticipat aferent unui portofoliu
adecvat msoar obligaia la o valoare apropiat de cea a
pieei, n practic nu este posibil ca o ntreprindere s
transfere o obligaie bazat pe salariul final cumprnd
anuiti, dat fiind c nici o societate de asigurri nu ar
asigura o decizie privind salariul final, decizie ce rmne
la latitudinea persoanei asigurate. Cu toate acestea, se
poate face analogie cu situaia n care o ntreprindere ce
are n funciune o schem de pensii pe baza salariului
120

final este vndut/cumprat, n acest caz, vnztorul i

cumprtorul vor negocia un pre pentru obligaiile
referitoare la pensii prin raportare la valoarea lor
actualizat, calculat prin actualizare cu rata rentabilitii
unui portofoliu adecvat;
(d) dac riscul de investiie este prezent i ntr-un portofoliu
diversificat de aciuni, orice scdere generau'zat a preu
rilor aciunilor se va reflecta, pe termen lung, n scderea
salariilor. De vreme ce angajaii au fost de acord s-i
asume acel risc, prin acceptul lor de a participa la un plan
de pensii pe baza salariului final, prin excluderea acelui
risc din evaluarea obligaiei evaluarea ar fi sistematic
distorsionat; i
(e) n unele ri exist practici ndelungate de finanare care
utilizeaz ca rat de actualizare rentabilitatea anticipat a
unui portofoliu adecvat. Dei problemele de finanare sunt
distincte fa de cele contabile, faptul c aceast abordare
are o istorie lung impune ca eventualele abordri
alternative propuse s fie atent analizate.
Cei care se opun ratei ajustate la risc aduc ca argumente
urmtoarele:
(a) este incorect s se ia n considerare rentabilitatea (venitul)
activelor atunci cnd se determin rata de actualizare a
datoriilor,
(b) dac ar exista ntr-adevr o corelaie suficient de puternic
ntre veniturile din active i salariul final, s-ar dezvolta o
pia pentru obligaiile bazate pe salariul final, ceea ce
ns nu s-a ntmplat pn n prezent, n plus, chiar n
cazurile n care exist o asemenea corelaie, nu este clar
dac respectiva corelaie rezult din caracteristici comune
ale portofoliului i ale obligaiilor sau din modificri aduse
contractului aferent planului de pensii;
121

122

(c) venitul din aciuni nu este corelat cu alte riscuri

asociate
planurilor de beneficii determinate, cum ar fi
variabilitatea mortalitii, vrsta pensionrii, accidente i
selecie
advers;
(d) pentru a evalua o datorie care implic fluxuri incerte
de
numerar, o ntreprindere ar trebui, n mod normal,
s
utilizeze o rat de actualizare mai mic dect rata
fr
risc, n schimb rata anticipat a rentabilitii unui
portofoliu
adecvat este mai ridicar dect rata fr risc;
(e) afirmaia c salariul final este puternic corelat
cu
rentabilitatea activelor implic faptul c salariul final
va
tinde s scad dac preurile activelor vor scdea,
ns
realitatea demonstreaz c salariile nu tind s scad;
(f) ideea c aciunile nu sunt riscante pe termen lung,
precum
i noiunea asociat a valorii pe termen lung se
bazeaz
pe opinia eronat c, dup o criz, piaa revine
ntotdeauna
la parametrii normali. Acionarii nu obin pe pia un
pre
mai bun, corespunztor valorii mai mari pe termen
lung,
dac i vnd astzi aciunile. Chiar dac o anumit
core
laie exist pe perioade lungi de timp, beneficiile
trebuie
pltite pe msur ce devin scadente. O ntreprindere
care
i finaneaz cu aciuni obligaiile i asum riscul
ca
aciunile s aib un pre sczut atunci cnd trebuie
s
plteasc beneficiile. De asemenea, ipoteza c
veniturile
din aciuni, n termeni reali, nu sunt corelate cu inflaia
nu

ns
ea
mn

c
aci
uni
le
ofe
r
o
ren
tab
ilit
ate
fr

risc
aso
ciat
,
chi
ar
pe
ter
me
n
lun
g;
i
(g) n
pra
cti
c,
rat
a
ant
ici
pat

pe
ter
me
n
lun
ga
ren

tabilitii
unui portofoliu adecvat nu poate fi determinat
cu
suficient obiectivitate, deci nu poate fi considerat o
baz
adecvat pentru un Standard de Contabilitate.
Dificultile
de ordin practic includ precizarea caracteristicilor
unui

portofoliu adecvat, alegerea orizontului de timp pentru

estimarea rentabilitii portofoliului, precum i estimarea
veniturilor din acel portofoliu.
Deoarece nu s-a putut demonstra c rentabilitatea anticipat a
unui portofoliu adecvat de active ofer informaii relevante si suficient
de sigure referitoare la riscurile asociate unei obligaii privind
beneficiile determinate i nici c acea rat poate fi calculat cu
obiectivitate, s-a decis c rata de actualizare va reflecta valoarea
temporal a banilor, dar nu va ncerca s ncorporeze acele riscuri,
n plus, rata de actualizare nu va reflecta bonitatea ntreprinderii,
cci, n caz contrar, o ntreprindere cu o bonitate mai sczut va
recunoate o datorie mai mic. Rata care ndeplinete cel mai bine
aceste obiective este randamentul obligaiunilor corporatiste de
calitate nalt, n rile n care nu exist o pia lichid pentru aceste
obligaiuni se va utiliza rata dobnzii la obligaiunile de stat.
80. Rata de actualizare reflect momentul estimat al plilor
beneficiilor, n practic, o ntreprindere realizeaz adesea
aceasta prin aplicarea unei singure rate de actualizare medie
convenabil ce reflect momentul estimat, valoarea plilor
beneficiilor si moneda n care sunt pltibile beneficiile.
81. n unele cazuri, poate s nu existe o pia profund interesat
pentru obligaiunile scadente dup un timp suficient de
ndelungat pentru a satisface maturitatea estimat a tuturor
plilor de beneficii, n aceste cazuri, o ntreprindere utili
zeaz ratele curente pe pia ale termenului adecvat pentru
actualizarea plilor pe termen scurt i estimeaz rata de
actualizare pentru scadene n timp mai ndelungat prin
extrapolarea ratelor curente pe pia de-a lungul curbei
randamentului. Este puin probabil ca valoarea actualizat
123

total a unei obligaii privind beneficiul determinat s fie n

mod particular sensibil fa de rata de actualizare aplicat
proporiei din beneficii ce sunt de pltit dup trecerea scadenei finale a obligaiunilor corporaiilor sau guvernamentale
disponibile.
Comentarii
O ntrebare care s-a ridicat n discuia Standardului a fost aceea
dac rata de actualizare trebuie s fie o rat medie pe termen lung,
calculat pe baza ratelor dobnzii nregistrate pe un anumit numr
de ani, sau randamentul pieei aferent unei obligaii cu o scaden
similar la data bilanului.
O rat medie a dobnzii pe termen lung este susinut de
urmtoarele argumente:
(a) o abordare pe termen lung este n concordan cu abordarea
costului istoric, care este fie impus, fie permis n alte
Standarde Internaionale de Contabilitate;
(b) estimrile la un moment dat n timp implic un nivel de
precizie ce nu poate fi atins n practic si induc volatilitate
profitului raportat; aceast volatilitate poate s nu fie o
reflectare corect a modificrilor suferite de obligaie, ci
doar o consecin a imposibilitii de prognozare cu
acuratee a evenimentelor viitoare, anticipate n evalurile
de la o perioad la alta;
(c) n cazul unei obligaii bazate pe salariul final, nu se poate
determina un pre sigur al anuitii nici prin analiza
preurilor anuitilor stabilite pe pia, nici prin simulri,
actualiznd fluxurile de numerar anticipate; i
(d) pe termen lung, un portofoliu adecvat de active ale pla
nului ar putea oferi o acoperire destul de eficient a
riscului ca o obligaie privind beneficiile unui angajat s
124

creasc proporional cu salariul acestuia. Totui, probabilitatea ca la o anumit dat a bilanului ratele dobnzilor
pe pia s corespund ratei de cretere a salariului este
mult mai mic.
n final, s-a decis ca rata de actualizare s fie determinat pe
baza randamentelor pieei la data bilanului, ntruct:
(a) nu exist nici un fundament pentru ateptrile ca preurile
stabilite pe o pia eficient s convearg spre un anumit
nivel mediu pe termen lung, dat fiind c preurile pe o
piaa suficient de lichid i de adnc ncorporeaz orice
informaie fcut public i sunt mai relevante i mai sigure
dect o estimate a tendinelor pe termen lung de ctre orice
operator pe acea pia;
(b) costul beneficiilor atribuite serviciului din perioada curent
trebuie s reflecte preurile din acea perioad;
(c) dac beneficiile anticipate sunt definite pe baza estimrii
salariilor viitoare, care reflect estimri actuale ale ratelor
viitoare ale inflaiei, rata de actualizare trebuie s fie deter
minat pe baza ratelor dobnzii stabilite n acel moment
de pia (n termeni nominali), cci i acestea ncorporeaz
anticipaiile pieei privind rata inflaiei; i
(d) dac activele planului sunt evaluate la o valoare curent
(de exemplu, valoarea just), obligaia aferent trebuie
actualizat cu o rat de actualizare curent, pentru a se
evita inducerea unei volatiliti nerelevante ntr-o baz de
evaluare diferit.
82. Costul dobnzii este calculat prin nmulirea ratei de actualizare, aa cum a fost determinat la nceputul perioadei,
cu valoarea actualizat a obligaiei privind beneficiul determinat n timpul perioadei, innd cont de orice modificare
125

semnificativ a obligaiei. Valoarea actualizat a obligaiei

va diferi de datoria recunoscut n bilan, pentru c datoria
este recunoscut dup deducerea valorii juste a oricror
active ale planului i deoarece unele ctiguri i pierderi
aetuariale, si costul unui serviciu trecut nu sunt recunoscute
imediat. (Anexa A ilustreaz calculele costului dobnzii,
printre altele.)
1.7.5.5. Ipoteze aetuariale: salarii, beneficii i
costuri medicale
#3. Obligaiile privind beneficiile post-angajare trebuie evaluate pe o baz care reflect:

(a) creterile estimate viitoare ale salariilor;

(a) beneficiile stabilite n termenii planului (sau care
rezult din orice obligaie implicit ce depete acei
termeni) la data bilanului; i
(b) modificri viitoare estimate ale nivelului oricror bene
ficii de stat ce afecteaz beneficiile pltibile n baza
unui plan de beneficii determinate, dac i numai dac:
(i) fie acele modificri au fost adoptate nainte de
data bilanului; fie
,

(U) experiena sau alt dovad credibil indica f

aptul c acele beneficii de stat se vor schimba
ntr-o manier previzibil, de exemplu, se
aliniaz cu modificrile viitoare n nivelurile de
pre generale sau nivelurile generale salariale.
126

Comentarii
Conform IAS 26, motivele pentru adoptarea abordrii n
funcie de salariul curent includ:
(a) valoarea actualizat actuarial a pensiilor promise, ca fiind
suma valorilor atribuibile n prezent fiecrui participant
la plan, ce poate fi calculat mult mai obiectiv dect n
cazul utilizrii nivelurilor prognozate ale salariilor, pentru
c implic mai puine ipoteze;
(b) creterile beneficiilor, ca urmare a creterii salariale,
devin obligaie din momentul n care are loc creterea
salarial;
(c) valoarea actualizat actuarial a pensiilor promise calcu
lat pe baza nivelului salariilor curente este, n general,
mai apropiat de valoarea ce ar trebui pltit n cazul
ncetrii sau ntreruperii activitii planului.

Exemplu:
O societate se oblig s asigure salariailor si, la pensie, o
sum anual egal cu 2% din salariul final, pentru fiecare an de
serviciu efectuat. Pentru un salariat care are un salariu actual de
70.000 i care se va pensiona dup 30 de ani de serviciu (durata
estimat) la compania n cauz, pensia anual se va calcula dup
formula:
2% x 30 x 70.000 = 42.000
Dac dup doi ani salariul curent crete pn la 90.000, datoria
anual pe care o are ntreprinderea fa de angajatul su va fi: 2%
x 30 x 90.000 = 54.000
Conform IAS 19, diferena de 8.000 (creterea beneficiilor
datorat creterii salariului) pentru anii anteriori se recunoate ca i
cheltuial (costul serviciilor anterioare, beneficii legitime).
127

Motivele pentru utilizarea abordrii salariului prognozat

includ:
(a) informaiile financiare trebuie ntocmite corespunztor
principiului continuitii activitii, indiferent de ipotezele
i estimrile care trebuie efectuate;
(b) n cazul planurilor cu plat final, beneficiile sunt
determinate prin referire la valoarea salariilor la sau
aproape de data la care se face pensionarea; de aceea,
salariile, nivelul contribuiilor i ratele rentabilitii trebuie
prognozate;
(c) eecul ncorporrii salariilor prognozate, n condiiile n
care finanarea planurilor de pensii se realizeaz n mare
parte pe baza prognozrii salariilor, poate avea ca rezultat
raportarea unui exces aparent de finanare, cnd de fapt
nu aceasta este realitatea i planul are un deficit de
finanare.
Exemplu:
O societate se oblig s asigure salariailor si, la pensie, o
sum anual egal cu 2% din salariul final, pentru fiecare an de
serviciu efectuat. Pentru un salariat care va avea un salariu final
(estimat) de 100.000 i care se va pensiona dup 30 ani de serviciu
la compania n cauz, pensia anual se va calcula dup formula:
2% x 30 x 100.000 = 60.000
84. Estimrile creterilor salariale viitoare in cont de inflaie,
vechime n munc, promovare i ali factori relevani, cum
sunt cererea si oferta pe piaa muncii.
85. Dac termenii oficiali ai unui plan (sau ai unei obligaii
implicite ce depete aceti termeni) cer unei ntreprinderi
s modifice beneficiile n perioadele viitoare, evaluarea
128

obligaiei reflect acele schimbri. Acesta este cazul cnd,

de exemplu:
(a) ntreprinderea are experien anterioar n creterile bene
ficiilor de exemplu, pentru a diminua efectele inflaiei,
i nu exist nici un indiciu c aceast practic se va
modifica n viitor; sau
(b) ctigurile actuariale au fost deja recunoscute n si
tuaiile financiare i ntreprinderea este obligat, fie
prin termenii oficiali ai planului (sau ai unei obligaii
implicite ce depete aceti termeni), fie prin legislaie,
s foloseasc orice surplus ce rezult din plan pentru
beneficiul participanilor la plan (a se vedea paragraful
98 (c)).
86. Ipotezele actuariale nu reflect schimbri viitoare de beneficiu ce nu sunt stabilite n termenii oficiali ai planului (sau
ai obligaiei implicite) la data bilanului. Astfel de modificri
vor consta n:
(a) costul serviciilor anterioare, n msura n care ele
modific beneficiile pentru serviciul efectuat nainte de
modificare; i
(b) costul serviciului curent pentru perioadele de dup modi
ficare, n msura n care ele modific beneficiile pentru
serviciul efectuat dup modificare.
Comentarii
Unii specialiti consider c estimrile privind viitoarele creteri
ale salariilor, beneficiilor i costurilor medicale nu trebuie s influen129

teze evaluarea activelor i datoriilor pn cnd aceste creteri nu

sunt stabilite, ntruct:
(a) creterile viitoare sunt evenimente viitoare;
(b) astfel de estimri sunt subiective.
Deoarece s-a considerat c ipotezele nu sunt utilizate pentru a
se determina existena unei obligaii, ci pentru a se evalua o obligaie
existent, pe o baz care ofer cea mai relevant evaluare a ieirilor
estimate de resurse, noul I AS 19 menine prevederea ca la evaluare
s se ia n considerare creterile de salarii estimate a avea loc n
viitor. Dac nu se presupune c va exista nici o cretere, aceasta
echivaleaz cu ipoteza implicit c nu va avea loc nici o variaie, iar
aceast ipotez ar fi o inducere n eroare, dac ntreprinderea anticipeaz o modificare. Se consider, de asemenea, c se pot estima
cu suficient certitudine creterile costurilor medicale pentru a fi
justificat ncorporarea acestor creteri estimate n evaluarea
obligaiei.
87. Unele beneficii post-angajare depind de variabile cum surit
nivelul pensiilor de stat sau asistena medical gratuit.
Msurarea unor astfel de beneficii reflect schimbri ateptate
n astfel de variabile, bazate pe experiena anterioar i alte
dovezi credibile.
88. Ipotezele n legtur cu costurile medicale trebuie s tin
seama de modificrile estimate viitoare pentru costurile
serviciilor medicale, ce rezult att din inflaie, ct i din
modificrile specifice ale costurilor medicale.
89. Msurarea beneficiilor medicale post-angajare cere ipo
teze despre nivelul i frecvena revendicrilor viitoare si a
costului pentru satisfacerea acestor pretenii. O ntreprindere
130

estimeaz costurile medicale viitoare pe baza datelor istorice

bazate pe propria experien a ntreprinderii, suplimentndu-le, unde este necesar, prin date istorice despre alte
ntreprinderi, societi de asigurri, furnizori medicali sau
alte surse. Estimrile costurilor medicale viitoare consider
efectul progresului tehnologic, schimbrile n asistena medical de sntate sau modalitatea de acordare i modificrile
strii de sntate pentru participanii la plan.
90. Nivelul i frecvena revendicrilor, n mod particular, depind
de vrst, starea de sntate i sexul angajailor (i ale per
soanelor dependente de acetia), i pot depinde i fa de
ali factori, cum este localizarea geografic. De aceea, datele
istorice sunt ajustate n msura n care ansamblul demografic
al populaiei difer de cel folosit ca baz pentru datele istorice.
Datele istorice sunt, de asemenea, ajustate, acolo unde exist
o dovad credibil c tendinele istorice nu vor continua.
91. Unele planuri de asisten medical post-angajare cer
angajailor s contribuie la costurile medicale acoperite de
plan. Estimrile costurilor medicale viitoare in cont de orice
astfel de contribuii, bazndu-se pe termenii planului la data
bilanului (sau pe orice obligaie implicit ce depete aceti
termeni). Modificrile n aceste contribuii ale angajatului
constau n costul serviciilor anterioare sau, unde este apli
cabil, n reduceri. Costul satisfacerii preteniilor poate fi redus
prin beneficii de la stat sau de la ali furnizori medicali (a se
vedea paragrafele 83 (c) i 87).
Comentarii
Iniial s-a propus ca la evaluare s se ia n considerare viitoarele
creteri de beneficii, dac exist dovezi suficiente c vor avea loc
131

astfel de creteri. S-a concluzionat c viitoarele creteri de beneficii

nu genereaz o obligaie curent i c nu exist nici o modalitate
obiectiv si cert de a se decide ce creteri viitoare de beneficii sunt
suficient de sigure pentru a fi incluse n ipotezele actuariale. Prin
urmare, n noul IAS 19 se prevede ca viitoarele creteri de beneficii
s fie luate n calcul, la data bilanului, doar dac sunt precizate n
contractul aferent planului (sau dac rezult dintr-o obligaie
implicit).
1.7.5.6. Ctiguri i pierderi actuariale
A

92. In evaluarea obligaiei privind beneficiile determinate pe

baza paragrafului 54, o ntreprindere trebuie s recu
noasc un procent (aa cum este specificat n paragraful
93) din ctigurile si pierderile actuariale ca venit sau
cheltuial, n cazul n care ctigurile i pierderile actu
ariale cumulate nerecunoscute la sfritul perioadei de
raportare anterioar depesc maximul de:
(a) 10% din valoarea actualizat a obligaiei privind bene
ficiul determinat la acea dat (nainte de deducerea
activelor planului); i
(b) 10% din valoarea just a oricror active ale planului
de la acea dat.
Aceste limite trebuie calculate i aplicate separat pentru
fiecare plan de beneficii determinate.
93. Procentul din ctigurile i pierderile actuariale de recu
noscut pentru fiecare plan de beneficii determinate este
dat de surplusul determinat n baza paragrafului 92,
132

mprit la media previzionat a perioadei de munc

rmase pn la pensie pentru angajaii participani la acel
plan. Oricum, o ntreprindere poate adopta orice metod
sistematic ce are ca rezultat o recunoatere mai rapid a
ctigurilor i pierderilor actuariale, cu condiia ca aceeai
baz s se aplice att ctigurilor, ct i pierderilor n mod
consecvent de la o perioad la alta. O ntreprindere poate
aplica asfelde metode sistematice ctigurilor i pierderilor
actuariale, chiar dac ele sunt ntre limitele specificate n
paragraful 92.
Comentarii
Iniial s-au analizat cinci metode de contabilizare a ctigurilor
si pierderilor actuariale:
(a) recunoaterea amnat, att n bilan, ct i n contul de
profit i pierdere, pe perioada medie anticipat rmas
din serviciul angajailor n cauz;
(b) recunoaterea imediat, att n bilan, ct si n afara contului
de profit i pierdere, n capitaluri proprii (IAS l, Prezen
tarea situaiilor financiare, stabilete prevederi referitoare
la prezentarea unor asemenea variaii n capitalurile
proprii);
(c) o abordare de tip coridor", cu recunoatere imediat att
n bilan, ct i n contul de profit i pierdere, n cazul
sumelor care nu se ncadreaz n coridor";
(d) o abordare modificat de tip coridor", cu recunoaterea
amnat a elementelor din interiorul coridorului" i cu
recunoaterea imediat a sumelor care nu se ncadreaz
n coridor";
(e) recunoaterea amnat a sumelor care nu se ncadreaz
n coridor".
133

Vechiul IAS 19 prevedea o recunoatere amnat: ctigurile

i pierderile actuariale erau recunoscute drept cheltuieli i venituri
n mod sistematic pe perioada anticipat rmas din serviciul
angajailor n cauz. Argumentele n favoarea acestei abordri erau
urmtoarele:
(a) recunoaterea imediat (chiar atunci cnd este redus
printr-un coridor") poate cauza volatilitate la nivelul dato
riilor i cheltuielilor i implic un grad de acuratee care
rareori poate fi atins n practic. Aceast volatilitate poate
s nu fie o reflectare corect a modificrilor suferite de
obligaie, ci doar o consecin a imposibilitii de prognozare cu acuratee a evenimentelor viitoare anticipate n
evalurile de la o perioad la alta;
(b) pe termen lung, ctigurile i pierderile actuariale se pot
compensa reciproc. Ipotezele actuariale se refer la o
perioad lung de timp, de exemplu, pn la data anticipat
a decesului ultimului pensionar, astfel c, prin natura lor,
sunt fcute pe termen lung. Abaterile de la ipoteze nu
denot, n mod normal, variaii certe ale activelor sau dato
riilor, ci sunt nite indicatori care, dac nu revin la valoarea
iniial, pot ajunge, prin acumulare, s reflecte astfel de
variaii n viitor. Aceste abateri nu reprezint un ctig
sau o pierdere aferent() perioadei, ci un reglaj fin al costu
lui care apare pe termen lung;
(c) recunoaterea imediat a ctigurilor i a pierderilor
actuariale n contul de profit si pierdere ar determina o
volatilitate inacceptabil.
Argumentele n favoarea unei recunoateri imediate sunt
urmtoarele:
(a) recunoaterea amnat i abordarea de tip coridor" sunt
complexe, artificiale i dificil de neles. Ele implic costuri
suplimentare prin evidenele complexe pe care ntreprin134

derea trebuie s le in. De asemenea, necesit prevederi

complexe legate de reduceri, decontri i probleme tranzitorii, n plus, dat fiind c astfel de abordri nu sunt utilizate
pentru alte active i datorii incerte, nu este clar de ce ar
trebui aplicate n cazul beneficiilor dup ncheierea contractului de munc;
(b) necesit mai puine precizri, pentru c toate ctigurile
i pierderile actuariale sunt recunoscute;
(c) ofer o imagine fidel a strii financiare a ntreprinderii,
ntreprinderea va raporta un activ numai cnd planul nre
gistreaz un surplus i o datorie numai cnd planul este
pe deficit.
Pierderile actuariale amnate nu reprezint beneficii viitoare
i, prin urmare, nu se ncadreaz n definiia unui activ dat de Cadrul
general (resurs controlat de ntreprindere, ca urmare a unor evenimente trecute i de la care se ateapt s genereze n ntreprindere
beneficii economice"), chiar dac se compenseaz cu o datorie
analoag. n mod similar, ctigurile actuariale amnate nu se
ncadreaz n definiia unei datorii dat de Cadrul general;
(d) tratamentul n bilan este conform cu IAS 32 i IAS 39;
(e) genereaz venituri i cheltuieli care nu sunt arbitrare i
care au coninut informaional;
(f) nu este rezonabil ipoteza c toate ctigurile i pierderile
actuariale se vor compensa reciproc n urmtorii ani;
dimpotriv, dac se menin valabile ipotezele actuariale
originale, variaiile din viitor se vor compensa reciproc,
n medie, si astfel nu vor compensa variaiile din trecut;
(g) recunoaterea amnat ncearc s evite volatilitatea. Cu
toate acestea, un indicator financiar trebuie s fie volatil
dac scopul lui este reprezentarea fidel a tranzaciilor
i a altor evenimente care sunt ele nsele volatile. Mai
mult dect att, o analiz a volatilitii se poate face pe
baza unui al doilea raport asupra performanei ntre135

prinderii sau pe baza unei situaii a variaiei capitalurilor

proprii;
(h) recunoaterea imediat este consecvent cu IAS 8, Profitul net sau pierderea net a perioadei, erori fundamentale
i modificri ale politicilor contabile. Conform IAS 8,
influena variaiei estimrilor contabile trebuie inclus n
profitul net sau n pierderea net aferent perioadei dac
aceast variaie influeneaz numai perioada curent, nu
i pe cele urmtoare. Ctigurile i pierderile actuariale
nu reprezint estimri ale unor evenimente viitoare, ci
rezult din evenimente care au avut loc nainte de data
bilanului i care clarific o estimare anterioar (ajustri
pe baza faptelor) sau rezult din modificri ale costului
estimat al serviciului prestat de angajat, operate nainte
de data bilanului (modificri ale ipotezelor actuariale);
(i) orice perioad de amortizare (sau limea coridorului")
este arbitrar, n plus, valoarea beneficiului rmas la o
dat ulterioar nu se poate determina n mod obiectiv,
ceea ce face dificil aplicarea unui test de depreciere
asupra oricror cheltuieli amnate;
(j) n unele cazuri, chiar susintorii amortizrii sau ai coridorului" prefer recunoaterea imediat. Un exemplu n
acest sens este situaia n care activele planului sunt furate.
Un alt exemplu este o modificare major a bazei de impozitare a planurilor de pensii (cum ar fi eliminarea creditelor
aferente impozitelor pe dividende pentru planurile de pensii
din Marea Britanic, n anul 1997). Totui, dei se poate
ajunge la un consens pentru cazurile extreme, ar fi foarte
dificil de stabilit criterii obiective pentru identificarea unor
astfel de cazuri.
Recunoaterea imediat a fost considerat atractiv. Totui,
s-a considerat c nu este fezabil utilizarea acestei abordri n cazul
136

ctigurilor i pierderilor actuariale pn cnd nu sunt precizate i

clarificate anumite probleme de fond referitoare la raportarea performanei ntreprinderii. Aceste probleme includ:
(a) dac raportul asupra performanei financiare va include
acele elemente care sunt recunoscute direct n capitalurile
proprii;
(b) baza conceptual pentru a determina dac elementele vor
fi recunoscute n contul de profit i pierdere sau direct n
capitalurile proprii;
(c) dac pierderile actuariale cumulative nete trebuie re
cunoscute n contul de profit i pierdere, i nu direct n
capitalurile proprii;
(d) dac anumite elemente raportate iniial n capitaluri proprii
trebuie ulterior raportate n contul de profit i pierdere
(reciclare").
Conform abordrii de tip coridor", o ntreprindere nu recunoate ctigurile i pierderile actuariale n msura n care totalul
sumelor nerecunoscute nu depete 10% din valoarea actualizat a
obligaiei (sau 10% din valoarea just a activelor planului, dac
aceast valoare este mai mare). Argumentele aduse n favoarea
acestor abordri sunt c acestea:
(a) recunosc faptul c estimrile obligaiilor privind beneficiile determinate dup ncheierea contractului de munc
trebuie privite ca un interval n jurul celei mal bune
estimri. Att timp ct orice nou valoare a celei mai
bune estimri a datoriei rmne n acest interval, este
dificil de afirmat c valoarea datoriei s-a modificat.
Totui, o dat ce noua valoare a celei mai bune estimri
iese din interval, nu este rezonabil ipoteza c n urmtorii
ani ctigurile sau pierderile actuariale nregistrate vor
fi compensate. Dac ipotezele actuariale iniiate sunt nc
valabile, n viitor variaiile se vor compensa reciproc, n
137

(b)

(c)

(d)

138

(e)

medie, i astfel nu vor compensa variaiile

nregistrate n trecut;
sunt uor de neles, nu este necesar ca ntreprinderile
s
in evidene complexe i nu necesit prevederi
complexe
referitoare la decontri, reduceri i probleme
tranzitorii;
au ca rezultat recunoaterea unei pierderi actuariale
numai
atunci cnd datoria (net, adic din care s-a dedus
valoarea
activelor planului) a crescut n perioada curent i
recu
noaterea unui ctig actuarial numai atunci cnd
datoria
(net) a sczut. Spre deosebire de aceste abordri,
meto
dele de amortizare conduc uneori la recunoaterea
unei
pierderi actuariale chiar dac datoria (net)
rmne
neschimbat sau a sczut n perioada curent, sau
la
recunoaterea unui ctig actuarial chiar dac datoria
(net)
rmne nemodificat sau a crescut;
permit o reprezentare fidel a tranzaciilor i a altor
eve
nimente care sunt ele nsele volatile, n paragraful
34
din Cadrul general se afirm c ar putea fi
relevant
recunoaterea elementelor i prezentarea riscului
de
eroare aferent recunoaterii i evalurii lor, n
pofida
dificultilor inerente de identificare a tranzaciilor i
a
altor evenimente care trebuie evaluate sau a celor
de
creare i aplicare a unor tehnici de evaluare i
prezentare
care s poat transmite mesaje corespunztoare
acelor
tranzacii i evenimente;
sunt consecvente cu IAS 8, Profitul net sau
pierderea

net
a
per
ioa
dei
,
ero
ri
fun
da
me
nta
le
si
mo
difi
cr
i
ale
pol
itic
ilo
r
co
nta
bil
e.
Co
nfo
rm
IA
S
8,
infl
uen
a
var
iai
ei
esti
m
rilo
r
con
tabi
le
tre
bui

e inclus n profitul net sau n

pierderea net aferent perioadei dac aceast
variaie
influeneaz numai perioada curent, nu i pe
cele
urmtoare. Ctigurile i pierderile actuariale nu
reprezint
estimri ale unor evenimente viitoare, ci rezult din
eveni-

mente care au avut loc nainte de data bilanului i care

clarific o estimare anterioar (ajustri pe baza faptelor)
sau din modificri ale costului estimat al serviciului prestat
de angajat, operate nainte de data bilanului (modificri
ale ipotezelor actuariale).
Unii specialiti au susinut necesitatea ca o ntreprindere s
recunoasc, n cadrul unei perioade, ctigurile i pierderile actuariale
din interiorul coridorului", n caz contrar, anumite ctiguri i
pierderi ar fi permanent amnate, chiar dac ar fi mai corect s fie
recunoscute (de exemplu, s se recunoasc ctigurile i pierderile
ce persist un numr de ani fr a fi inversate sau s se evite un efect
cumulativ asupra contului de profit i pierdere, n cazul n care datoria
net revine n final la valoarea ei iniial). S-a concluzionat ns c o
astfel de prevedere ar complica raportarea prea mult, iar avantajele
aduse prin aceasta ar fi prea mici.
Cum reiese din Anexa C, abordarea de tip coridor" a fost
susinut de mai puin de un sfert dintre cei care au trimis comentarii.
Marea majoritate a considerat c volatilitatea care ar rezulta prin
aplicarea acestei abordri nu ar descrie n mod realist caracteristica
obligaiilor privind beneficiile post-angajare - aceea de obligaie pe
termen lung. O treime din cei care au trimis comentarii a fost n
favoarea recunoaterii amnate. O alt treime, cu aproximaie, a
propus o versiune a abordrii de tip coridor" prin care se aplic o
recunoatere amnat sumelor ce nu se ncadreaz n coridor".
Aceast metod implic o volatilitate mai sczut dect cea determinat de abordrile simple de tip coridor" sau recunoatere
amnat".
n final, s-a decis s se precizeze suma minim a ctigurilor
sau pierderilor actuariale care urmeaz a fi recunoscute, dar s se
permit orice metod sistematic de recunoatere rapid, cu condiia

139

ca aceeai baz s se aplice att ctigurilor, ct si pierderilor, precum

i de la o perioad la alta. Argumentele au fost urmtoarele:
(a) att dimensiunea reducerii volatilitii, ct i mecanismul
adoptat pentru reducerea acesteia sunt n esen chestiuni
de ordin practic;
(b) n cazul n care exist mecanisme de reducere a volatilitii,
valoarea ctigurilor i pierderilor actuariale recunoscut
n cadrul perioadei este n mare msur arbitrar i este
srac n coninut informaional. De asemenea, noul IAS
19 prevede ca o ntreprindere s prezinte att sumele
recunoscute, ct i pe cele nerecunoscute. Prin urmare,
dei se pierde din comparabilitate prin faptul c ntre
prinderilor li se permite s utilizeze mecanisme diferite,
este improbabil compromiterea nevoilor utilizatorilor n
cazul n care sunt permise metode de recunoatere rapid
(sistematic).
94. Ctigurile i pierderile actuariale pot rezulta din creteri i
descreteri fie n valoarea actualizat a unei obligaii privind
beneficiile determinate, fie din valoarea just a oricror active
ale planului aferente. Cauzele ctigurilor i pierderilor
actuariale includ, de exemplu:
(a) rate surprinztor de ridicate sau sczute ale rotaiei
angajailor, pensionarea sau mortalitatea timpurie, sau
creteri ale salariilor, beneficiilor (dac termenii oficiali
sau implicii ai unui plan permit creteri salariale infla
ioniste) sau costurilor medicale;
(b) efectul schimbrilor n estimrile rotaiei viitoare a
angajailor, pensionarea sau mortalitatea timpurie, sau
creteri ale salariilor, beneficiilor (dac termenii oficiali
140

sau implicii ai unui plan permit creteri salariate inflaioniste) sau costurilor medicale;
(c) efectul schimbrilor ratei de actualizare; i
(d) diferene ntre rentabilitatea n prezent a activelor planului
i rentabilitatea estimat a activelor planului (a se vedea
paragrafele 105-107).
Exemplu:
Urmtoarele informaii sunt date n legtur cu un plan finanat
determinat de beneficii. Pentru a uura calculul dobnzii, presupunem
c toate tranzaciile au avut loc la sfritul anului. Valoarea actualizat
a obligaiei la l ianuarie 20X1 era de 50.000 i valoarea just a
activelor planului de 52.000. Ctigurile actuariale nete cumulate
nerecunoscute la acea dat erau de 6.000. Datoria la nceputul anului
20X1 era de 2.600.

Costul serviciilor curente

Cheltuieli cu dobnzi
Beneficii pltite
Contribuii pltite
Valoarea actualizat a obligaiei
la 31 decembrie
Valoarea just a activelor planului
la 31 decembrie
Rentabilitatea previzional
a activelor planului
Media previzional a perioadei
de munc rmase a angaj ailor (ani)

20X1

20X2

3.100
3.000
3.200
2.800

4.000
3.132
3.800
5.000

52.200

55.000

55.000

58.000

3.640

4.125

10

10
141

ntreprinderea a adoptat o politic de recunoatere a ctigurilor i pierderilor actuariale conform cerinelor minime din
paragraful 93.
Calculele i testele pe care le va face ntreprinderea sunt:

1
2
3
4
5
6
7
8

Valoarea actualizat a obligaiei

la l ianuarie
Cheltuieli cu dobnzi
Costul serviciilor curente
Costul serviciilor anterioare
pentru beneficii legitime
Costul serviciilor anterioare
pentru beneficii nelegitime
Beneficii pltite
Valoarea actualizat a obligaiei
la 31 decembrie
Pierdere actuarial din obligaie
(cifra de bilan)
Rndul 8 - rndurile de la l la 7

20X1

20X2

50.000
3.000
3.100

52.200
3.132
4.000

O
O
(3.200)

(4.500)

52.200

52.200

600

168

Pierderea actuarial din obligaie a fost calculat ca diferen.

1
2
3
4

Valoarea just a activelor planului

la l ianuarie
Rentabilitatea previzional a activelor
planului (7% din valoarea just
a activelor planului la l ianuarie)
Contribuii pltite
Beneficii pltite

142

20X1

20X2

52.000

55.000

3.640
2.800
(3.200)

4.125
3.000
-4.500

5
6

Valoarea just a activelor planului

la 31 decembrie
Pierdere actuarial din activele planului
(cifra de bilan)
Rndul 5 - rndurile de la l la 4

55.000

58.000

(240)

375

Ctigul actuarial din activele planului a fost calculat ca

diferen.
Urmtorul pas este determinarea limitelor coridorului" i compararea acestora cu ctigurile i pierderile actuariale cumulate nete
nerecunoscute pentru a determina ctigul i pierderea actuarial net
de recunoscut n urmtoarele perioade. Pe baza paragrafului 92 al
Standardului, limitele coridorului" sunt stabilite ca maximul dintre:
(a) 10% din valoarea actualizat a obligaiei nainte de dedu
cerea activelor planului; si
(b) 10% din valoarea just a oricror active ale planului.
Aceste limite i ctigurile i pierderile actuariale recunoscute
i nerecunoscute sunt dup cum urmeaz:

1
2

3
4

Valoarea actualizat a obligaiei

la l ianuarie
Valoarea just a activelor planului
la l ianuarie
Maxim
10%

20X2

20X3

52.200

55.000

55.000
55.000
5.500

58.000
58.000
5.800

Deoarece ctigul actuarial cumulat nerecunoscut la l ianuarie

20X2 depete limita de 10%, ntreprinderea va trebui s recunoasc
o parte din acest ctig n anul 20X2. n anul 20X3, la l ianuarie,
limita nu este depit i nu vom recunoate nimic din acest ctig.

143

Posibilitile pe care le are ntreprinderea sunt: a)

Recunoaterea conform cerinelor minime din paragraful 92
al Standardului:
1
2
3
4
5

Ctigurile (pierderile) actuariale

cumulative nete nerecunoscute
la l ianuarie
Limitele coridorului" la l ianuarie
Surplusul [A]
Media previzional a perioadei
de munc rmase (ani) [B]
Ctig actuarial de recunoscut [A/B]

Ctigurile actuariale nerecunoscute

la l ianuarie
8 Pierdere actuarial pe an - obligaie
9 Pierdere actuarial-din activele planului
10 SubtotaL (rndurile 6-9)
11 Ctig actuarial recunoscut
12 Ctig actuarial nerecunoscut
la 31 decembrie

6.000
5.500

5.010
5.800
500

10
10
50

6.000
(700)
(240)
5.060
(50)

5.010
(168)
375
5.217

5.010

5.217

20X1

20X2

52.200

55.000

55.000
(2.800)
5.010

58.000
(3.000)
5.217

Calculele datoriei i cheltuielii din bilan:

1
2
3
4
5

144

Valoarea actualizat a obligaiei

la 31 decembrie
Valoarea just a activelor planului
la 31 decembrie
Activ
Ctiguri actuariale nerecunoscute
Costul serviciilor anterioare
nerecunoscut - beneficii nelegitime

6 Datoria recunoscut n bilan

2.217
I Costul serviciilor curente
8 Cheltuieli cu dobnzi
9 Rentabilitatea previzional
a activelor planului
10 Ctig net recunoscut pe an
I1 Costul serviciilor anterioare
- beneficii nelegitime
12 Costul serviciilor anterioare
- beneficii legitime

2.210
3.100
3.000

4.000
3.132

(3.640)
(50)

(4.125)

2.410

3.007

13 Cheltuiala recunoscut n contul

de profit i pierdere

Schimbri n datoria net recunoscut n bilan:

Datoria net la nceput

Cheltuiala ca mai sus
Contribuii pltite
Datoria net la sfrit

20X1

20X2

2.600
2.410
(2.800)
2.210

2.210
3.007
(3.000)
2.217

b) Recunoaterea ctigurilor si pierderilor mai rapid, pe o

perioad de cinci ani, consecvent n timp:
1
2
3
4
5

Ctigurile (pierderile) actuariale

cumulative nete nerecunoscute
la l ianuarie
Limitele coridorului" la l ianuarie
Surplusul [A]
Media previzional a perioadei
de munc rmase (ani) [B]
Ctig acluarial de recunoscut [A/B]

6.000
5.500
5
100

5.060
5.800
500
5
145

6 Ctigurile actuariale nerecunoscute

la l ianuarie
8 Pierdere actuarial pe an - obligaie
9 Pierdere actuarial - din activele planului
10 Subtotal (rndurile 6-9)
11 Ctig actuarial recunoscut
12 Ctig actuarial nerecunoscut
la 31 decembrie

1
2
3
4
5
6

Valoarea actualizat a obligaiei

la 31 decembrie
Valoarea just a activelor planului
la 31 decembrie
Activ
Ctiguri actuariale nerecunoscute
Costul serviciilor anterioare
nerecunoscut - beneficii nelegitime

Datoria recunoscut n bilan

7
8
9

Costul serviciilor curente

Cheltuieli cu dobnzi
Rentabilitatea previzional
a activelor planului
10 Ctig net recunoscut pe an
11 Costul serviciilor anterioare
- beneficii nelegitime
12 Costul serviciilor anterioare
- beneficii legitime

13 Cheltuiala recunoscut n contul

de profit i pierdere

6.000
(700)
(240)
5.060
(100)

4.960
(168)
375
5.167

4.960

5.167

20X1

20X2

52.200

55.000

55.000

58.000
(3.000
)

(2.800
)
4.960
2.16
7
2.160

3.100
3.000
(3.640)
(100)

2.360
146

4.000
3.132

3.007

Schimbri n datoria net recunoscut n bilan:

Datoria net la nceput
Cheltuiala ca mai sus
Contribuii pltite
Datoria net la sfrit

20X1
2.600
2.360
(2.800)
2.160

20X2
2.160
3.007
(3.000)
2.167

c) Recunoaterea ctigurilor i pierderilor indiferent dac

este depit Urnita specificat n paragraful 92, pe durata
medie de lucru rmas:
I

Ctigurile (pierderile) actuariale

cumulative nete nerecunoscute
la l ianuarie
4 Media previzional a perioadei
de munc rmase (ani) [B]
5 Ctig actuarial de recunoscut [A/B]
6 Ctigurile actuariale nerecunoscute
la l ianuarie
8 Pierdere actuarial pe an - obligaie
9 Pierdere actuarial-din activele planului
10 Subtotal (rndurile 6-9)
II Ctig actuarial recunoscut
12 Ctig actuarial nerecunoscut
la 31 decembrie

6.000

4.460

10
600

10
446

6.000
(700)
(240)
5.060
(600)

4.460
(168)
375
4.667
(446)

4.460

4.221

20X1

20X2

52.200

55.000

55.000

58.000

Calculele datoriei i cheltuielii din bilan:

1
2

Valoarea actualizat a obligaiei

la 31 decembrie
Valoarea just a activelor planului
la 31 decembrie

147

3 Activ
4 Ctiguri actuariale nerecunoscute
5 Costul serviciilor anterioare
nerecunoscut - beneficii nelegitime

(2.800)
4.460

(3.000)
4.221

6 Datoria recunoscut n bilan

1.660

1.221

7 Costul serviciilor curente

8 Cheltuieli cu dobnzi
9 Rentabilitatea previzional
a activelor planului
10 Ctig net recunoscut pe an
11 Costul serviciilor anterioare
- beneficii nelegitime
12 Costul serviciilor anterioare
- beneficii legitime

3.100
3.000

4.000
3.132

(3.640)
(600)

(4.125)
(446)

1.860

2.561

13 Cheltuiala recunoscut n contul

de profit i pierdere

Schimbri n datoria net recunoscut n bilan:

Datoria net la nceput
Cheltuiala ca mai sus
Contribuii pltite
Datoria net la sfrit

Datoria net
Cheltuiala recunoscut

148

1
2
1
2

20X1

20X2

2.600
1.860
(2.800
)
1.660

1.660
2.561
(3.000
)
1.221

2.210
2.217
2.410
3.007

2.160
2.167
2.360
3.007

1.660
1.221
1.860
2.561

95. Pe termen lung, ctigurile i pierderile actuariale se pot compensa una pe cealalt. De aceea, estimrile obligaiilor privind
beneficiile post-angajare sunt cel mai bine vzute ca un rnd
(sau coridor") n jurul celei mai bune estimri. Unei ntreprinderi i este permi s, dar nu i este cerut, s recunoasc ctiguri
i pierderi actuariale ce cad n afara acelui rnd. Acest Standard
cere unei ntreprinderi s recunoasc, ca un minim, un procent
specificat din ctigurile i pierderile actuariale ce cad n afara
coridorului" plus sau minus 10%, [Anexa ilustreaz tratamentul ctigurilor i pierderilor actuariale, printre altele.]
Standardul permite, de asemenea, metode sistematice de recunoatere mai rapid, cu condiia ca acele metode s satisfac
condiiile stabilite n paragraful 93. Astfel de metode permisive
includ, de exemplu, recunoaterea imediat a tuturor ctigurilor i pierderilor actuariale ce sunt att n interiorul, ct i n
afara coridorului". Paragraful 155 (b) (iii) explic nevoia de
a considera orice parte nerecunoscut a unei obligaii intermediare n contabilizarea ctigurilor actuariale ulterioare.

Exemplu:
Urmtoarele informaii sunt date n legtur cu un plan finanat
determinat de beneficii. Pentru a uura calculul dobnzii, presupunem
c toate tranzaciile au avut loc la sfritul anului. Valoarea actualizat
a obligaiei la l ianuarie 20X1 era de 50.000 i valoarea just a
activelor planului de 52.000. Ctigurile actuariale nete cumulate
nerecunoscute la acea dat erau de 6.000. Datoria la nceputul anului
20X1 era de 2.600.

Rata de actualizare la nceputul anului

Rata previzional a rentabilitii activelor
planului la nceputul anului

20X1

20X2

6%

5%

7%

8%
149

Costul serviciilor curente

Beneficii pltite
Contribuii pltite
Valoarea actualizat a obligaiei
la 31 decembrie
Valoarea just a activelor planului
la 31 decembrie
Media previzional a perioadei
de munc rmase a angajailor (ani)

3.100
3.200
2.800

4.000
3.800
5.000

52.200

55.000

55.000

58.000

ntreprinderea a adoptat o politic de recunoatere a ctigurilor i pierderilor actuariale conform cerinelor minime din
paragraful 93.
Calculele i testele pe care le va face ntreprinderea sunt:

1
2
3
4
5
6
7
8

150

Valoarea actualizat a obligaiei

la l ianuarie
Cheltuieli cu dobnzi (6% din valoarea
actualizat a obligaiei la l ianuarie)
Costul serviciilor curente
Costul serviciilor anterioare
pentru beneficii legitime
Costul serviciilor anterioare
pentru beneficii nelegitime
Beneficii pltite
Valoarea actualizat a obligaiei
la 31 decembrie
Pierdere actuarial din obligaie
(cifra de bilan)
Rndul 8 - rndurile de la l Ia7

20X1

20X2

50.000

52.200

3.000
3.100

3.132
4.000

O
O
(3.200)

(4.500)

52.200

52.200

600

168

Pierderea actuarial din obligaie a fost calculat ca diferen.

1
2

3
4
5
6

Valoarea just a activelor planului

la l ianuarie
Rentabilitatea previzional
a activelor planului (7% din
valoarea just a activelor
planului la l ianuarie)
Contribuii pltite
Beneficii pltite
Valoarea just a activelor planului
la 31 decembrie
Pierdere actuarial din activele planului
(cifra de bilan)
Rndul 5 rndurile de la l la 4

20X1

20X2

52.000

55.000

3.640
2.800
(3.200)

4.125
3.000
-4.500

55.000

58.000

(240)

375

Ctigul actuarial din activele planului a fost calculat ca

diferen.
Urmtorul pas este determinarea limitelor coridorului" i
compararea acestora cu ctigurile i pierderile actuariale cumulate
nete nerecunoscute pentru a determina ctigul i pierderea actuarial
net de recunoscut n urmtoarele perioade. Pe baza paragrafului
92 al Standardului, limitele coridorului" sunt stabilite ca maximul
dintre:
(a) 10% din valoarea actualizat a obligaiei nainte de dedu
cerea activelor planului; i
(b) 10% din valoarea just a oricror active ale planului.
Aceste limite i ctigurile i pierderile actuariale recunoscute
i nerecunoscute sunt dup cum urmeaz:

151

Valoarea actualizat a obligaiei

la l ianuarie
2 Valoarea just a activelor planului
la l ianuarie
3 Maxim
4 10%

20X2

20X3

52.200

55.000

55.000
55.000
5.500

58.000
58.000
5.800

Deoarece ctigul actuarial cumulat nerecunoscut la l ianuarie 20X2 depete limita de 10%, ntreprinderea va trebui s
recunoasc o parte din acest ctig n anul 20X2. n anul 20X3, la
l ianuarie, limita nu este depit si nu vom recunoate nimic din
acest ctig.
1
2
3
4
5

Ctigurile (pierderile) actuariale

cumulative nete nerecunoscute
la l ianuarie
Limitele coridorului" la l ianuarie
Surplusul [A]
Media previzional a perioadei
de munc rmase (ani) [B]
Ctig actuarial de recunoscut [A/B]

Ctigurile actuariale nerecunoscute

la l ianuarie
8 Pierdere actuarial pe an-obligaie
9 Pierdere actuarial
-din activele planului
10 Subtotal (rndurile 6-9)
11 Ctig actuarial recunoscut
12 Ctig actuarial nerecunoscut
la 31 decembrie

6.000
5.500

5.060
5.800
500

5
100

6.000
(700)

4.960
(168)

152

(240)
5.060
4.960

375
5.167
(100)
5.167

Calculele datoriei i cheltuielii din bilan:

1
2
3
4
5
6

Valoarea actualizat a obligaiei

la 31 decembrie
Valoarea just a activelor planului
la 31 decembrie
Activ
Ctiguri actuariale nerecunoscute
Costul serviciilor anterioare
nerecunoscut - beneficii nelegitime
Datoria recunoscut n bilan

7
8
9

Costul serviciilor curente

Cheltuieli cu dobnzi
Rentabilitatea previzional
a activelor planului
10 Ctig net recunoscut pe an
11 Costul serviciilor anterioare
- beneficii nelegitime
12 Costul serviciilor anterioare
- beneficii legitime

20X1

20X2

52.200

55.000

55.000
(2.800)
4.960

58.000
(3.000)
5.167

2.160

2.167

3.100
3.000

4.000
3.132

(3.640)
(100)

(4.125)

2.360

3.007

13 Cheltuiala recunoscut n contul

de pro fit i pierdere

Schimbri n datoria net recunoscut n bilan:

Datoria net la nceput

Cheltuiala ca mai sus
Contribuii pltite
Datoria net la sfrit

20X1

20X2

2.600
2.360
(2.800)
2.160

2.160
3.007
(3.000)
2.167
153

1.7.5.7. Costul serviciilor anterioare

96. In evaluarea obligaiei privind beneficiile determinate pe
baza paragrafului 5, o ntreprindere trebuie s recunoasc
costul serviciilor anterioare ca o cheltuial, pe o baz
liniar, de-a lungul perioadei medii rmase pn cnd
beneficiile devin legitime, n msura n care beneficiile
devin legitime imediat, urmrind introducerea sau modificarea unui plan de beneficii determinate, o ntreprindere trebuie s recunoasc imediat costul serviciilor
anterioare.

Comentarii
Pot exista dou tratamente alternative pentru costul serviciilor
anterioare. Prima abordare, similar celei utilizate n vechiul IAS 19,
presupune amortizarea costurilor aferente angajailor actuali i
recunoaterea imediat a costurilor aferente fotilor angajai. A doua
abordare presupune recunoaterea imediat a tuturor costurilor
serviciilor anterioare.
Cei care susin prima abordare aduc ca argumente urmtoarele:
(a) o ntreprindere introduce sau mbuntete beneficiile
angajailor cureni pentru a genera n viitor beneficii eco
nomice sub forma unei rotaii reduse a angajailor, a unei
productiviti mrite, a unui numr mai mic de cereri de
cretere a compensaiilor n numerar i a unor perspective
mai bune de atragere a unor angajai cu o pregtire profe
sional mai bun;
(b) dei s-ar putea s nu fie fezabil o mbuntire a bene
ficiilor numai la nivelul angajailor actuali, fr a se extinde
aceast mbuntire i la nivelul fotilor angajai, nu ar fi
practic s se evalueze beneficiile economice pe care le-ar
154

obine ntreprinderea i perioada pe parcursul creia acele

beneficii ar fi nregistrate; i
(c) recunoaterea imediat este prea revoluionar. Aceasta
ar avea, de asemenea, consecine sociale nedorite, pentru
c ar mpiedica ntreprinderile s-i mbunteasc
beneficiile.
Cei care susin recunoaterea imediat a tuturor costurilor
serviciilor anterioare aduc ca argumente urmtoarele:
(a) amortizarea costului serviciilor anterioare nu este con
secvent cu ideea c beneficiile angajailor reprezint un
schimb ntre ntreprindere i angajaii si, pentru serviciile
prestate de acetia: costul serviciilor anterioare este deter
minat de evenimente din trecut i influeneaz obligaia
curent a angajatorului generat de serviciile anterioare
prestate de angajai. Dei o ntreprindere poate mbunti
beneficiile pe care le acord cu scopul de a-i mri bene
ficiile anticipate, obligaia exist i trebuie recunoscut;
(b) recunoaterea amnat a datoriei reduce comparabilitatea:
o ntreprindere care i mbuntete retrospectiv bene
ficiile aferente serviciilor anterioare va raporta datorii mai
mici dect o ntreprindere care a acordat beneficii identice
la o data anterioar, dei ambele societi au obligaii
identice privind beneficiile. De asemenea, recunoaterea
amnat stimuleaz ntreprinderile s creasc pensiile, nu
salariile;
(c) costul serviciilor anterioare nu permite unei ntreprinderi
s dein controlul asupra unei resurse i astfel nu con
cord cu definiia dat de Cadrul general unui activ. Prin
urmare, nu este corect amnarea recunoaterii cheltuielii
respective; i
(d) nu este probabil existena unei corelaii strnse ntre cost
- singura msur disponibil a efectului amendamentului
155

- i orice beneficii aferente acestuia sub forma unei loialiti

mrite.
Conform vechiului I AS 19, costul serviciilor anterioare
prestate de angajaii actuali era sistematic recunoscut ca o cheltuial,
pe perioada anticipat rmas din serviciul angajailor n cauz, n
mod similar, conform primei abordri luate n considerare, costul
serviciilor anterioare urma s fie amortizat pe perioada medie
anticipat rmas din serviciul angajailor actuali. S-a propus, de
asemenea, ca perioada de atribuire corespunztoare costului
serviciilor curente s se sfreasc n momentul n care dreptul
angajatului de a primi toate beneficiile semnificative prevzute de
plan nu mai depinde de servicii viitoare.
n final, s-a concluzionat c se va amortiza costul serviciilor
anterioare pe perioada medie pn ce beneficiile modificate devin
legitime, deoarece:
(a) o dat ce beneficiile devin legitime, n mod cert exist o
datorie care trebuie recunoscut; i
(b) dei beneficiile care nu au devenit nc legitime genereaz
o obligaie, orice metod de a atribui astfel de beneficii
unor anumite perioade este, n fond, arbitrar, n ceea ce
privete determinarea modalitii n care se acumuleaz
obligaia, nici o metod nu este superioar celorlalte.
Unii consider c o abordare de tip coridor" ar trebui utilizat
n privina costului serviciilor anterioare, ntruct aplicarea unui tratament contabil diferit costului serviciilor anterioare fa de cel aplicat
ctigurilor i pierderilor actuariale poate genera arbitraj contabil. Cu
toate acestea, scopul coridorului" este s reduc imprecizia inevitabil ce apare n evaluarea obligaiilor privind beneficiile determinate.
Costul serviciilor anterioare este rezultatul unei decizii manageriale,
156

nu al impreciziei inerente a evalurii, n consecin, abordarea

coridor" n cazul costului serviciilor anterioare a fost respins.
97. Costul serviciilor anterioare apare cnd o ntreprindere
introduce un plan de beneficii determinate sau modific
beneficiile pltibile n baza unui plan de beneficii determinate. Astfel de modificri sunt n schimbul serviciului
prestat de angajat de-a lungul perioadei, pn cnd beneficiile
n cauz devin legitime. Prin urmare, costul serviciilor
anterioare este recunoscut de-a lungul acelei perioade, fr
a ine seama de faptul c acest cost se refer la serviciul
angajatului n perioade anterioare. Costul serviciilor anterioare este evaluat ca modificarea obligaiei rezultate din
amendament (a se vedea paragraful 64).
Exemplu ce ilustreaz paragraful 97

O ntreprindere opereaz un plan de pensii ce furnizeaz o pensie

de 2% din salariul final pentru fiecare an de serviciu. Beneficiile
devin legitime dup cinci ani de serviciu. La l ianuarie 20X5
ntreprinderea mrete pensia la 2,5% din salariul final pentru
fiecare an de serviciu ncepnd cu l ianuarie 20X1. La data
mbuntirii, valoarea actualizat a beneficiilor suplimentare
pentru serviciul efectuat ntre l ianuarie 20X1 i l ianuarie 20X5
este dup cum urmeaz:
Angajaii cu mai mult de cinci ani de serviciu
la 1/1/X5
Angajaii cu mai puin de cinci ani de serviciu la
1/1/X5 (perioada medie pn cnd
devin legitime: trei ani)

150
120
270
157

ntreprinderea recunoate 150 imediat, pentru c acele beneficii

sunt deja legitime, ntreprinderea recunoatere 120 pe o baz
liniar dup trei ani de la l ianuarie 20X5.
98. Costul serviciilor anterioare exclude:
(a) efectul diferenelor ntre creterile prezente i anterioare
de salariu presupuse ale obligaiei de plat a beneficiilor
pentru servicii prestate n anii trecui (nu exist un cost
al serviciului trecut, pentru c ipotezele actuariale permit
salarii previzionale);
(b) subestimrile i supraestimrile creterilor pensiilor
discreionare, acolo unde o ntreprindere are o obligaie
implicit de a garanta astfel de creteri (nu exist un
cost al serviciului trecut, pentru c ipotezele actuariale
permit astfel de creteri);
(c) estimrile mbuntirilor de beneficiu ce rezult din
ctiguri actuariale ce au fost deja recunoscute n situaiile
financiare, dac ntreprinderea este obligat, fie prin
termenii oficiali ai unui plan (sau o obligaie implicit
ce depete acei termeni), fie prin legislaie, s folo
seasc orice surplus din plan n beneficiul participanilor
la plan, chiar dac creterea de beneficiu nu a fost nc
din punct de vedere oficial acordat (creterea rezultat
a obligaiei este o pierdere statistic si nu un cost al
serviciului trecut; a se vedea paragraful 85 (b));
(d) creterea beneficiilor legitime cnd, n absena unor
beneficii noi sau mbuntite, angajaii definitiveaz
cerinele cu privire la legitimitate (nu exist un cost al
158

serviciului trecut, pentru c acest cost estimat al

beneficiilor a fost recunoscut ca un cost al serviciului
curent pentru serviciul efectuat); i
(e) efectul amendamentelor planului ce reduce beneficiile
pentru serviciul viitor (o reducere).
Comentarii

Au fost respinse urmtoarele abordri:

(a) costul serviciilor anterioare s fie recunoscut pe o perioad
mai scurt n cazul n care amendamentele planului aduc
ntreprinderii beneficii economice pe acea perioad mai
scurt. De exemplu, dac se aduceau periodic amen
damente planului, vechiul IAS 19 prevedea c sistematic
se poate recunoate costul suplimentar ca o cheltuial sau
ca un venit, pe perioada pn la urmtorul amendament
anticipat adus planului. Abordarea aceasta a fost respins
deoarece s-a ajuns la concluzia c ipotezele actuariale
trebuie s ia n considerare asemenea amendamente pe
riodice aduse planului si c diferenele ulterioare dintre
creterea anticipat i cea efectiv reprezint ctiguri sau
pierderi actuariale, nu un cost al serviciilor anterioare;
(b) costul serviciilor anterioare s fie recunoscut pe durata de
via anticipat rmas participanilor la plan, dac toi
sau majoritatea acestora sunt inactivi. Abordarea aceasta
a fost respins deoarece s-a ajuns la concluzia c nu este
clar dac pe parcursul acelei perioade costul serviciilor
anterioare va aduce ntreprinderii beneficii economice;
(c) chiar dac, n general, costul serviciilor anterioare se
recunoate pe o baz amnat, acesta s nu fie recunoscut
imediat dac este rezultatul unor modificri legislative
(cum ar fi o nou prevedere de a se egaliza vrsta de pensi159

onare pentru femei i brbai) sau al unor decizii luate de

administratorii de active care nu sunt nici controlai, nici
influenai de conducerea ntreprinderii. Abordarea aceasta
a fost respins deoarece s-a ajuns la concluzia c o astfel
de distincie nu se poate face n practic.
99. O ntreprindere stabilete programarea amortizrii pentru
costul serviciului curent cnd sunt introduse sau modificate beneficiile. Ar fi imposibil meninerea nregistrrilor
detailate necesare pentru identificarea i implementarea
modificrilor ulterioare n acel program al amortizrii. Mai
mult, efectul este probabil s fie material doar unde se face
o achitare sau reducere. De aceea, o ntreprindere amendeaz
programul amortizrii pentru costul serviciilor anterioare doar
dac se face o achitare sau o reducere.
Comentarii

Vechiul IAS 19 nu preciza baza pe care o ntreprindere putea

s-i amortizeze soldul nerecunoscut al costului serviciilor anterioare.
Deoarece orice metod de amortizare este arbitrar, s-a decis
utilizarea metodei de amortizare liniar, fiind cea mai simpl de
aplicat si de neles.
Exemplu:

Societatea MINA S.R.L. particip la un plan de pensii i, n

vederea determinrii cheltuielii cu pensiile, prezint urmtoarea
situaie:

Costul serviciilor anterioare

Perioada de amortizare
160

2000

2001

O
6

200.000
5

Costul serviciilor anterioare se recunoate pe durata rmas

de serviciu a salariailor.
Costul serviciilor anterioare la nceputul anului
Amortizarea costului serviciilor anterioare
Costul serviciilor anterioare la sfritul anului

O
O
O

200.000
-40.000
160.000

100. In cazul n care o ntreprindere reduce beneficiile pltibile

n baza unui plan de beneficii determinate existent, reducerea rezultat a datoriei privind beneficiile determinate
este recunoscut ca i cost al serviciilor anterioare (negativ)
de-a lungul perioadei medii pn cnd procentul redus al
beneficiilor devine legitim.
Comentarii
Spre deosebire de vechiul IAS 19, noul IAS 19 trateaz costul
serviciilor anterioare prestate de angajaii actuali altfel dect trateaz
ctigurile actuariale. Aceasta nseamn c unele mbuntiri ale
beneficiilor pot fi finanate din ctigurile actuariale care nu au fost
nc recunoscute n situaiile financiare. Unii specialiti consider
c nu ar trebui recunoscut costul serviciilor anterioare astfel obinut,
ntruct:
(a) costul mbuntirilor nu concord cu definiia dat de
Cadrul general unei cheltuieli, pentru c nu exist nici o
ieire sau diminuare de active recunoscute anterior n
bilan; i
(b) n unele cazuri, mbuntirea beneficiilor ar fi putut fi
acordat numai datorit existenei unor ctiguri actuariale.
In final, s-a decis s se impun acelai tratament contabil tuturor
costurilor serviciilor anterioare (s se recunoasc pe perioada medie
pn cnd beneficiile modificate devin legitime), indiferent dac

161

sunt sau nu finanate din ctigurile actuariale deja recunoscute n

bilanul ntreprinderii.
Unii specialiti au susinut c recunoaterea ctigurilor actuariale trebuie limitat dac exist costuri neamortizate cu serviciile
anterioare. Aceast propunere a fost respins pentru c s-ar complica
evidenele contabile, fr s fie aduse beneficii importante. Ali
specialiti au propus interzicerea recunoaterii ctigurilor actuariale
destinate mbuntirilor viitoare de beneficii. Cu toate acestea, s-a
considerat c, n cazul n care aceast alocare a ctigurilor actuariale
este prevzut n mod formal (sau implicit) n contractul aferent
planului, mbuntirea beneficiilor trebuie inclus n ipotezele
actuariale. In celelalte cazuri nu exist o relaie clar ntre ctigurile
actuariale si mbuntirea beneficiilor pentru a se justifica un
tratament excepional.
101. Unde o ntreprindere reduce anumite beneficii plibile n
baza unui plan de beneficii determinate existent si, n acelai
timp, creste alte beneficii pltibile conform planului pentru
aceiai angajai, ntreprinderea trateaz schimbarea ca pe o
modificare net singular.
Comentarii
Vechiul IAS 19 nu preciza tratamentul bilanier al costului
serviciilor anterioare. Unii consider c o ntreprindere trebuie s
recunoasc imediat costul serviciilor anterioare, att ca o majorare a
datoriei, ct i ca un activ (cheltuieli anticipate), dat fiind c recunoaterea amnat a datoriei compenseaz o datorie cu un activ
(costul neamortizat al serviciilor anterioare) care nu poate fi utilizat
pentru decontarea datoriei. Totui, s-a decis c o ntreprindere trebuie
s recunoasc treptat, pe parcursul unei perioade, costul serviciilor
anterioare prestate de angajaii actuali ca o majorare a datoriei, ntruct:
162

(a) costul serviciilor anterioare nu permite ntreprinderii s

dein controlul asupra unei resurse i astfel nu concord
cu definiia dat de Cadrul general unui activ;
(b) prezentarea separat a unei datorii i a unei cheltuieli anti
cipate poate crea confuzie utilizatorilor;
(c) dei beneficiile care nu au devenit nc legitime genereaz
o obligaie, orice metod de a atribui asemenea beneficii
anumitor perioade este, n fond, arbitrar, n ceea ce
privete determinarea modalitii n care se acumuleaz
obligaia, nici o metod nu este superioar celorlalte.

1.7.6. Recunoatere i evaluare: activele planului

Comentarii
S-a ridicat ntrebarea dac ar trebui s i se impun unei ntreprinderi s recunoasc o datorie minim suplimentar atunci cnd:
(a) o obligaie imediat a unei ntreprinderi, care ar ntrerupe
un plan la data bilanului, ar fi mai mare dect valoarea
actualizat a datoriei care ar fi n caz contrar recunoscut
n bilan;
(b) beneficiile post-angajare, devenite legitime, trebuie pltite
la data la care un angajat pleac din ntreprindere, n
consecin, ca efect al actualizrii, valoarea actualizat a
beneficiului devenit legitim ar fi mai mare dac un angajat
ar pleca imediat dup data bilanului dect dac ar sta pe
perioada anticipat de serviciu;
(c) valoarea actualizat a beneficiilor devenite legitime dup
scadena de evaluare a datoriei care, n caz contrar, ar fi
recunoscut n bilan. Aceasta ar putea avea loc dac un
procent mare din beneficii sunt legitime, iar ntreprinderea
nu a recunoscut pierderi actuariale sau costul serviciilor
anterioare.

163

Un exemplu de prevedere referitoare la recunoaterea de

ctre o ntreprindere a unei datorii minime suplimentare se gsete
n standardul american SFAS 87, Contabilizarea pensiilor n situaiile financiare ale angajatorilor, datoria minim se bazeaz pe
salariile actuale i exclude efectul amnrii anumitor costuri ale
serviciilor anterioare si al ctigurilor i pierderilor actuariale. Dac
datoria minim depete obligaia evaluat pe baza salariului
normal proiectat (cu amnarea recunoaterii anumitor venituri i
cheltuieli), diferena dintre cele dou este recunoscut ca activ
necorporal (fr s depeasc ns valoarea oricrui cost neamortizat cu serviciile anterioare; n caz contrar, acest din urm surplus
este dedus direct din capitalurile proprii) i ca datorie minim
suplimentar.
Deoarece astfel de evaluri suplimentare ale datoriei pot genera
confuzii si nu ofer informaii relevante, si, de asemenea, acestea ar
fi n contradicie cu principiul continuitii activitii i cu definiia
unei datorii, ambele formulate n Cadrul general, noul IAS 19 nu
prevede recunoaterea unei datorii minime suplimentare. Anumite
situaii dintre cele discutate n cele dou paragrafe anterioare pot
genera datorii contingente, ce trebuie prezentate n conformitate cu
IAS 10, Evenimente ulterioare datei bilanului.
1.7.6.1. Valoarea just a activelor planului

102. Valoarea just a oricror active ale planului este dedus n

determinarea valorii recunoscute n bilan n conformitate
cu paragraful 54. Cnd nu este disponibil un pre comercial,
valoarea just a activelor planului este estimat; de exemplu,
prin actualizarea fluxurilor de numerar viitoare previzionale,
folosind o rata de actualizare ce reflect att riscul asociat
activelor planului, ct si scadena sau data de ieire previ164

zionat pentru acele active (sau, dac nu au ajuns la scaden, perioada pn la stingerea obligaiei asociate).
103.Activele planului exclud contribuiile asociate datorate
fondul ui de ntreprinderea raportoare, ca i orice instrumente
financiare netransferabile emise de ntreprindere i pstrate
de fond. Activele planului sunt reduse cu orice datorii ale
fondului care nu sunt aferente beneficiilor angajailor, de
exemplu, datorii comerciale i similare, i datorii rezultate
din instrumentele financiare derivate.
104. n cazul n care activele planului includ polie de asigurare
restrictive ce satisfac n totalitate valoarea si momentul unora
sau tuturor beneficiilor pltibile n baza unui plan, valoarea
just a respeci velor polie de asigurare trebuie s fie valoa
rea actualizat a obligaiilor asociate, dup cum este descris
n paragraful 54 (n funcie de orice reducere cerut dac
valorile de primit pe baza polielor de asigurare nu sunt n
totalitate recuperabile).
Comentarii
Noul IAS 19 prevede n mod explicit ca obligaiile determinate
de beneficii s fie recunoscute ca datorii dup ce s-au dedus (eventualele) active ale planului din care obligaiile urmeaz a fi decontate
n mod direct (a se vedea paragraful 54 din Standard). Aceasta este
o practic deja larg rspndit i probabil universal. Consiliul a
considerat c activele planului reduc (dar nu anuleaz) obligaiile
ntreprinderii i determin o singur datorie net. Dei prezentarea
n bilan a acestei datorii nete ca o singur valoare difer, din punct
de vedere conceptual, de compensarea activelor i datoriilor distincte,
s-a decis, la publicarea IAS 19 n 1998, c definiia activelor planului
trebuie s fie consecvent cu criteriile de compensare din IAS 32,
165

Instrumente financiare: prezentare si descriere. IAS 32 prevede

compensarea unui activ financiar cu o datorie financiar i raportarea
n bilan a valorii nete rezultate atunci cnd a ntreprindere:
(a) are un drept exercitabil de a compensa sumele recu
noscute;
(b) intenioneaz fie s deconteze datoria net, fie s realizeze
activul si simultan s deconteze datoria.
IAS 19 definete activele planului ca acele active (altele dect
instrumentele financiare netransferabile emise de ntreprindere)
deinute de o societate (un fond) care ndeplinesc toate condiiile
urmtoare:
(a) societatea este din punct de vedere legal separat de
ntreprindere;
(b) activele fondului urmeaz a fi utilizate numai pentru a
deconta obligaiile privind beneficiile angajailor, nu sunt
disponibile creditorilor ntreprinderii si nu pot fi returnate
ntreprinderii (sau pot fi returnate ntreprinderii doar n
cazul n care restul activelor deinute de fond este suficient
pentru a acoperi obligaiile aferente planului); i
(c) n msura n care exist suficiente active n fond, ntre
prinderea nu va avea nici o obligaie legal sau implicit
de a plti direct beneficiile angajailor.
Deoarece deinerea controlului nu este relevant pentru stabilirea dac activele din fond reduc obligaia proprie ntreprinderii,
s-a decis c nu este necesar includerea unei a patra condiii pentru
activele planului. Definiia activelor planului a fost modificat pentru
a exclude instrumentele financiare netransferabile emise de ntreprindere. Dac nu s-ar fi fcut aceast modificare, o ntreprindere i-ar
fi putut reduce datoriile i majora capitalurile proprii prin emisiuni
de aciuni netransferabile ctre un plan de beneficii determinate.
166

n cazul activelor deinute de un fond care ndeplinete

condiiile (a) i (b) din definiia prezentat mai sus, dar care nu ndeplinete condiia (c), pentru c ntreprinderea are o obligaie legal
sau implicit de a plti n mod direct beneficiile, Consiliul a analizat
dou abordri ale acestor fonduri:
(a) o abordare net - ntreprinderea recunoate ntreaga obli
gaie ca datorie dup ce a dedus valoarea just a activelor
deinute de fond; i
(b) o abordare brut - ntreprinderea recunoate ntreaga
obligaie ca datorie i recunoate, ca activ distinct, dreptul
su la rambursare din fond.
Argumentele abordrii nete au fost:
(a) o prezentare la valoarea brut ar induce utilizatorii n
eroare, ntruct:
(i) atunci cnd sunt ndeplinite condiiile (a) i (b) din
definiie, ntreprinderea nu controleaz activele
deinute de fond;
(ii) chiar dac ntreprinderea are o obligaie legal de a
plti direct ntreaga valoare a beneficiilor, aceast
obligaie este o chestiune juridic, nu economic;
(b) o prezentare la valoarea brut ar nsemna o modificare
inutil a practicii curente, care n general permite prezen
tarea la valoarea net. S-ar complica excesiv reglementrile
contabile, fr a se obine n schimb beneficii importante
pentru utilizatori, n condiiile n care paragraful 120 (c)
prevede deja prezentarea la valoarea brut;
(c) o prezentare la valoarea brut poate genera dificulti de
evaluare din cauza interaciunii cu abordarea de tip coridor
10% aplicat obligaiei:
(i) o variant ar consta n evaluarea activelor la valoarea
lor just i n recunoaterea imediat a oricror modi167

168

ficri ale valorii juste. Aceast abordare ar putea

prea inconsecvent cu tratamentul activelor
planului, dat fiind c variaiile nregistrate de
valoarea just a activelor planului sunt o
component a ctigurilor i pierderilor
actuariale, creia i se aplic, n conformitate cu
IAS 19, coridorul. Cu alte cuvinte, aceast
abordare elimin posibilitatea ca ntreprinderile
s compenseze ctigurile i pierderile aferente
activelor cu cele aferente datoriei;
ii) o a doua variant ar consta n amnarea
variaiilor nregistrate de valoarea just a
activelor, n msura n care exist ctiguri i
pierderi actuariale nerecunoscute, aferente
obligaiilor. Totui, n aceast situaie, nelesul
valorii contabile a activelor nu ar mai fi uor de
descris. Ar fi probabil necesare reglementri
complexe i arbitrare pentru conectarea ctigurilor i pierderilor aferente activelor cu
cele aferente obligaiei;
(iii) o a treia variant ar consta n evaluarea activelor
la valoarea lor just i n agregarea variaiilor
nregistrate de aceasta cu ctigurile i
pierderile actuariale aferente obligaiilor. Cu
alte cuvinte, activele ar fi tratate la fel ca activele
planului, cu excepia faptului c n bilan s-ar face
prezentarea la valoarea brut, i nu net. Totui,
aceasta ar nsemna c variaiile nregistrate de
valoarea just a activelor ar putea influena
evaluarea obligaiei; si
(d) o abordare brut ar putea fi considerat ca analoag
tratamentului datoriilor solidare, prezentat n
paragraful 29 din LAS 37, Provizioane, datorii i
active contingente. O ntreprindere recunoate un
provizion pentru acea parte a obligaiei pentru care
este probabil s se nregistreze o ieire de resurse
reprezentnd beneficii economii. Partea

din obligaie care urmeaz s fie stins de teri este tratat

ca datorie contingen.
Argumentele abordrii brute au fost:
(a) activele care ndeplinesc condiiile (a) i (b) din definiie,
dar nu i condiia (c), ar trebui tratate, n ceea ce privete
recunoaterea i evaluarea, n mod similar cu activele
planului, dar ar trebui prezentate n bilan la valoarea
brut;
(b) dac se permite compensarea cnd nu este ndeplinit
condiia (c), aceasta ar prea echivalent cu a permite o
prezentare la valoarea net n cazurile de anulare a
fondului economic" i n alte cazuri similare, situaii n
care IAS 32, Instrumente financiare: prezentare i descri
ere, indic, n mod explicit, inoportunitatea compensrii.
Consiliul a respins anularea fondului economic" n cazul
instrumentelor financiare (a se vedea IAS 39, Instrumente
financiare: recunoatere i evaluare, paragraful 59) i nu
a gsit nici un motiv evident pentru care ar trebui s o
permit n contabilitatea planurilor de beneficii deter
minate, n aceste cazuri, ntreprinderea are o obligaie care
trebuie recunoscut ca datorie, iar dreptul ntreprinderii
de a primi rambursri din fond este o surs de beneficii
economice care trebuie recunoscut ca activ. Compen
sarea ar putea fi permis dac sunt ndeplinite condiiile
din paragraful 33 din IAS 32;
(c) rambursrile aferente provizioanelor trebuie s fie pre
zentate la valoarea brut, chiar dac aceasta nu era atunci
o practic general. Nu exist nici un motiv, din punct de
vedere conceptual, de a aplica un tratament diferit bene
ficiilor angajailor;
(d) dei unii consider c abordarea brut impune unei ntre
prinderi s recunoasc active pe care nu le controleaz,
169

alii nu sunt de acord cu aceast opinie. Abordarea brut

impune unei ntreprinderi s recunoasc un activ care
reprezint dreptul su de a primi rambursri de la fondul
care deine activele, ceea ce nu nseamn c ntreprinderea
trebuie s recunoasc activele deinute de fond;
(e) n cazul unui plan n care activele sale ndeplinesc definiia
prezentat anterior, angajaii au, n primul rnd, o crean
asupra fondului; acetia nu au o crean asupra ntre
prinderii dac exist suficiente active n fond. n opinia
unora, faptul c angajaii trebuie s se adreseze mai nti
fondului pentru a-i solicita drepturile este mai mult dect
o diferen juridic (de form) - se schimb coninutul
economic al (fondul) obligaiei; i
(f) planurile de beneficii determinate pot fi privite, conform
SIC 12, Consolidare-Entiti cu scop special, ca entiti
cu scop special pe care ntreprinderea le controleaz i pe
care trebuie s le consolideze, ntruct criteriul de compen
sare din IAS 19 este consecvent cu criteriile de compensare
existente n alte Standarde Internationale de Contabilitate,
este relativ lipsit de importan dac planul de pensii este
consolidat, n situaiile n care obligaia i activele planului
pot fi compensate. Dac activele sunt prezentate ca o dedu
cere din obligaiile privind beneficiile, n cazul n care
condiia (2) nu este ndeplinit, ar putea deveni important
s se analizeze dac ntreprinderea ar trebui s consolideze
planul.
Unii au susinut c o abordare net ar trebui s fie permis
atunci cnd o ntreprindere are o obligaia de a plti direct ntreaga
valoare a beneficiilor, dar se consider c este improbabil c obligaia
va avea, n practic, un efect semnificativ. Practic ns, nu se pot
stabili astfel de precizri, care s fie aplicate cu consecven.
170

1.7.6.2. Rambursri
104A. Atunci cnd, si numai atunci cnd, este virtual sigur c
o alt parte va rambursa o parte din sau totalitatea
cheltuielii necesare n scopul decontrii unei obligaii
plivind beneficiile determinate, o ntreprindere trebuie
s recunoasc dreptul su de a rambursa ca activ separat, ntreprinderea va evalua activul la valoarea just,
n toate celelalte situaii, o ntreprindere trebuie s trateze
activul n mod similar cu activele planului, n contul de
profit i pierdere, cheltuiala aferent unui plan de
beneficii determinate poate fi prezentat dup deducerea
valorii recunoscute ca rambursare.
J04B. Uneori, o ntreprindere caut o alt parte, cum ar fi un
asigurtor, care s-i plteasc o parte din sau totalitatea
cheltuielii necesare n scopul decontrii unei obligaii
privind beneficiile determinate. Poliele de asigurare
restrictive, dup cum sunt definite n paragraful 7, sunt
active ale planului. O ntreprindere contabilizeaz poliele
de asigurare restrictive n mod similar cu toate celelalte
active ale planului, iar paragraful 1G4A nu se aplic (a se
vedea paragrafele 39-42 i 104).

Comentarii
Paragraful 41 din IAS 19 prevede ca o ntreprindere s recunoasc drepturile sale ce deriv dintr-o poli de asigurare ca active,
dac polia este deinut chiar de ntreprindere. IAS 19 (revizuit n
1998) nu s-a referit la evaluarea acestor polie de asigurare. Drepturile
ntreprinderii ce deriv din poliele de asigurare pot fi privite ca active
financiare. Cu toate acestea, contractele de asigurare sunt excluse
din aria de aplicabilitate a LAS 39, Instrumente financiare: recunoa171

tere i evaluare. De asemenea, IAS 39 nu se aplic activelor i

datoriilor angajatorilor, aferente planurilor de beneficii ale angajailor,
pentru care se aplic IAS 19, Beneficiile angajailor". Paragrafele
39-42 din IAS 19 se refer la beneficii asigurate, fcnd distincie
ntre planurile de contribuii determinate i planurile de beneficii
determinate, fr ns a aborda chestiuni legate de evaluare.
Cnd s-a revizuit definiia activelor planului, s-a decis i revizuirea tratamentului polielor de asigurare pe care le deine o ntreprindere cu scopul de a finana beneficiile angajailor. Nici conform
definiiei revizuite drepturile ntreprinderii generate de o poli de
asigurare care nu este restrictiv (polia de asigurare restrictiv este
definit n versiunea revizuit n 2000 a IAS 19) nu constituie active
ale planului.
n cele din urm s-au introdus prevederi referitoare la recunoatere i evaluare aplicabile rambursrilor aferente unor asemenea
polie de asigurare, bazate pe tratamentul rambursrilor prezentat
n paragrafele 53-58 din IAS 37, Provizioane, datorii si active
contingente. Mai precis, Standardul prevede ca o ntreprindere s
recunoasc dreptul de a i se rambursa beneficii post-angajare precum
un activ distinct, i nu ca deducere din obligaiile aferente, n toate
celelalte privine (de exemplu, utilizarea coridorului"), Standardul
prevede ca ntreprinderea s trateze asemenea drepturi la rambursare
n aceeai manier ca i activele planului. Aceast prevedere reflect
relaia strns dintre dreptul la rambursare i obligaiile aferente.
Paragraful 104 prevede ca, n cazul n care activele planului
includ polie de asigurare cu exact aceeai valoare i scaden ca
toate sau ca o parte din beneficiile pltibile conform planului,
drepturile planului generate de aceste polie de asigurare s fie
evaluate la aceeai valoare cu cea a obligaiilor aferente. Paragraful
104D extinde aceast concluzie la poliele de asigurare ce reprezint
active ale ntreprinderii.
IAS 37 prevede ca valoarea recunoscut a rambursrii s nu
depeasc valoarea provizionului. Paragraful 104A din Standard
172

nu prevede restricii similare, pentru c limitarea valorii activelor

din paragraful 58 se aplic deja si interzice recunoaterea unui activ
care depete beneficiile economice disponibile.
104C. Atunci cnd o poli de asigurare nu este o poli de
asigurare restrictiv, acea poli de asigurare nu este un
activ al planului. Paragraful 104A trateaz asemenea
cazuri: ntreprinderea i recunoatere dreptul la rambursare n baza poliei de asigurare, mai degrab ca activ
separat, dect ca o reducere n determinarea datoriei
privind beneficiile determinate, recunoscut n conformitate cu paragraful 54; n toate celelalte situaii, ntreprinderea
trateaz acel activ n mod similar cu activele planului. In
mod special, datoria privind beneficiile determinate,
recunoscut n conformitate cu paragraful 54, este crescut
(redus) n msura n care ctigurile (pierderile) actuariale
nete cumulative generate de obligaia privind beneficiile
determinate i de dreptul de rambursare aferent rmn
nerecunoscute n conformitate cu paragrafele 92 i 93.
Paragraful 120 (c) (vii) cere ca o ntreprindere s prezinte
o scurt descriere a legturii dintre dreptul de rambursare
i obligaia aferent.
Exemplu care ilustreaz paragrafele 104A-C
Valoarea actualizat a obligaiei
Ctiguri actuariale nerecunoscute
Datorie recunoscut n bilan

l .241
___17
JL258

Drepturi n baza polielor de asigurare care se

potrivesc exact valorii si momentului unora dintre
sau totalitii beneficiilor pltibile n baza planului.
Acele beneficii au o valoarea actualizat de l .092

1.092
173

Ctigurile actuariale nerecunoscute de 17 sunt ctigurile actuariale nete cumulative generate de obligaie i de drepturile de
rambursare.
104D.Dac dreptul de a rambursa apare n baza unei polie de
asigurare care se potrivete exact valorii i momentului
unora dintre sau totalitii beneficii lor pltibile n baza unui
plan de beneficii determinate, atunci valoarea just a
dreptului de rambursare trebuie s fie valoarea actualizat
a obligaiei aferente, dup cum se descrie n paragraful
54 (n funcie de orice reducere necesar dac rambursarea
nu este n totalitate recuperabil).
Comentarii
1

Dac o ntreprindere are o obligaie direct fa de angajai,

prezentarea la valoarea net este inconsecvent cu prevederile
I AS 39 de anulare a recunoaterii instrumentelor financiare i cu
prevederile IAS 32 referitoare la compensare. Totui, s-a considerat
c restriciile de utilizare a activelor creeaz o relaie suficient de
puternic cu obligaiile privind beneficiile angajailor, astfel nct
prezentarea la valoarea net este mai relevant dect prezentarea la
valoarea brut, chiar dac ntreprinderea are o obligaie direct ctre
angajai.
De asemenea, s-a considerat c astfel de restricii sunt specifice
planurilor de beneficii ale angajailor si nu este permis utilizarea
prezentrii la valoarea net n cazul altor datorii, dac nu sunt ndeplinite condiiile prevzute de IAS 32 i IAS 39. n consecin,
condiia (a) din noua definiie se refer la motivul existenei fondului.
O astfel de restricie arbitrar este singura modalitate practic de a
permite o excepie pragmatic a criteriilor generale de compensare
ale IASC, fr s permit ns o extensie inacceptabil a acestei
excepii la alte cazuri.
174

n anumite planuri din unele ri, o ntreprindere are dreptul

de a i se rambursa beneficii ale angajailor dintr-un fond distinct,
dar ntreprinderea are posibilitatea de a amna primirea acestei
rambursri sau de a solicita o sum mai mic dect totalul de primit.
Unii consider c aceast posibilitate de alegere slbete relaia dintre
beneficii i rambursri att de mult nct nu se mai justific utilizarea
prezentrii la valoarea net. De asemenea, aceste persoane consider
c definiia activelor planului trebuie s exclud activele deinute de
astfel de fonduri i c, n asemenea cazuri, trebuie utilizat o abordare
brut.
n noul IAS 19 s-a extins definiia activelor planului pentru
ca aceasta s cuprind i anumite polie de asigurare (descrise n
prezent de IAS 19 ca polie de asigurare restrictive) care ndeplinesc
aceleai condiii ca i celelalte active ale planului.
Vechiul LAS 19 prevedea ca activele planului s fie evaluate
la valoarea lor just, dar nu ddea o definiie a valorii juste. Totui,
alte Standarde Internaionale de Contabilitate definesc valoarea just
ca suma la care poate fi tranzacional un activ sau decontat o
datorie, de bunvoie, ntre pri aflate n cunotin de cauz, n
cadrul unei tranzacii n care preul este determinat obiectiv". Aceasta
poate sugera c nu se va face nici o deducere corespunztoare costurilor estimate necesare pentru a vinde activul (cu alte cuvinte, este o
valoare de pia medie, neajustat cu costurile tranzaciei). Cu toate
acestea, unii susin c un plan va ajunge la un moment dat n situaia
n care trebuie s cedeze din active pentru a plti beneficiile. De
aceea, s-a concluzionat c activele planului trebuie evaluate la
valoarea de pia.
Unii dintre cei care au fcut comentarii pe marginea
propunerilor din E54 au considerat c propunerea de a evalua activele
planului la valoarea de pia ar fi inconsecvent cu IAS 22,
Combinri de ntreprinderi, i cu evaluarea activelor financiare. De
aceea, n cele din urm s-a decis ca activele planului s fie evaluate
la valoarea lor just.
175

Unii consider c preocuprile referitoare la volatilitatea

profitului raportat trebuie contracarate, permindu-se sau impunndu-se ntreprinderilor s evalueze activele planului la o valoare
apropiat celei de pia, care s reflecte variaiile nregistrate de
valoarea just pe o perioad de timp stabilit arbitrar, de exemplu,
cinci ani. Deoarece ns utilizarea unor valori care depind de valoarea de pia ar complica excesiv i inutil evaluarea, i se rspunde
ndeajuns preocuprilor legate de volatilitatea profitului dac se
combin abordarea de tip coridor" aplicat ca si pierderilor actuariale cu recunoaterea amnat n cazul sumelor care nu se ncadreaz
n coridor", din acest punct de vedere nu au fost fcute nici un fel
de modificri.
Vechiul IAS 19 prevedea, n cazul n care valorile juste erau
estimate prin actualizarea viitoarelor fluxuri de numerar, ca rata
rentabilitii pe termen lung s reflecte rata medie aferent tuturor
veniturilor (dobnzi, dividende i plusuri de valoare) anticipate a fi
obinute din activele planului pe perioada de timp pn la plata
beneficiilor. Nu era clar dac vechiul IAS 19 permitea ntreprinderilor
s aleag ntre valoarea de pia i valoarea actualizat a fluxurilor
de numerar sau dac fluxurile de numerar actualizate puteau fi
utilizate numai dac nu exista o valoare de pia, n concluzie, s-a
decis ca activele planului s fie evaluate prin tehnici cum ar fi
actualizarea fluxurilor de numerar anticipate numai dac nu este
disponibil o valoare de pia.
1.7.6.3. Rentabilitatea activelor planului

105. Rentabilitatea previzional a activelor planului este una din

componentele cheltuielii recunoscute n contul de profit i
pierdere. Diferena ntre rentabilitatea previzional a
activelor planului i rentabilitatea prezent este un ctig
sau o pierdere actuarial; ea este inclus mpreun cu
ctigurile i pierderile actuariale din obligaia privind
176

beneficiile determinate pentru determinarea valorii nete ce

este comparat cu limitele de 10% din coridor" specificate
n paragraful 92.
106. Rentabilitatea previzional a activelor planului este bazat
pe ateptrile pieei, la nceputul perioadei, pentru renta
bilitatea de-a lungul ntregii durate de via a obligaiei
asociate. Rentabilitatea previzional a activelor planului
reflect modificrile valorii juste a activelor planului pstrate
n timpul perioadei, ca i rezultat al contribuiilor pltite, n
prezent, la fond i al beneficiilor pltite, n prezent, din fond.
Exemplul l:
Valoarea just a activelor la nceputul perioadei
Valoarea just a activelor la sfritul perioadei
Contribuii pltite
Beneficii pltite
Ctigul aferent activelor planului

150.000
200.000
50.000
(40.000)
30.000
40.000

Exemplul 2:
Valoarea just a activelor la nceputul perioadei
Valoarea just a activelor la sfritul perioadei
Contribuii pltite
Beneficii pltite
Pierderea aferent activelor planului

180.000
200.000
20.000
(70.000)
20.000
(30.000)

107. In determinarea rentabilitii previzionale i prezente a

activelor planului, o ntreprindere deduce costurile de
administrare previzionale, altele dect acelea incluse n
ipotezele actuariale utilizate pentru evaluarea obligaiei.
177

Exemplu ce ilustreaz paragraful 106

La l ianuarie 20X1, valoarea just a activelor planului era de
10.000 i ctigurile actuariale nete cumulate nerecunoscute erau
de 760. Pe 30 iunie 20X l, din plan s-au pltit beneficii de l ,900
i s-au primit contribuii de 4.900, La 31 decembrie 20X l, valoarea just a activelor planului era de 15.000 i valoarea actualizat
a obligaiei privind beneficiile determinate era de 14.792. Pierderile actuariale din obligaie pentru 20X1 erau de 60.
La l ianuarie 20X1, ntreprinderea raportoare a fcut urmtoarele
estimri, bazate pe preurile pieei la acea dat:
%
Dobnda i venitul din dividende,
dup pltirea de ctre fond a impozitelor
9,25
Ctigurile realizate i nerealizate din
activele planului (dup pltirea impozitelor)
2,00
Costuri de administrare
(1.00)
Rata previzional a rentabilitii
10,25
Pentru 20X1, rentabilitatea previzional si n prezent a activelor
planului este dup cum urmeaz:
Rentabilitate de 10.000pstrat 12 luni la 10,25%
Rentabilitate de 3.000pstrat ase luni la 5%
(echivalent pentru 10,25% anual,
reglat la fiecare ase luni)
150
Rentabilitatea previzionat a activelor planului
pentru 20X1
LU5_
Valoarea just a activelor planului
la 31 decembrie 20X1
15.000
178

1.025

Minus valoarea just a activelor planului

la l ianuarie 20X1
Minus contribuiile primite
Plus beneficiile pltite
Rentabilitatea activelor planului n prezent

(10.000)
(4.900)
L 900
2.000

Diferena dintre rentabilitatea previzional a activelor planului

(1.175) i rentabilitatea actual a activelor planului (2.000) este
un ctig actuarialde 825. De aceea, ctigurile actuariale nete
acumulate nerecunoscute sunt de 1.525 (760 plus 825 minus
60). n baza paragrafului 92, limitele coridorului sunt stabilite
la 1.500 (maximul dintre: (i) 10% din 15.000 si (ii) 10% din
14.792). n anul urmtor (20X2), ntreprinderea recunoatere
n contul de profit si pierdere un ctig actuarial de 25 (1.525
minus 1.500) mprit la media previzionat a perioadei de timp
rmase pn la pensie pentru angajaii implicai.
Rentabilitatea previzionat a activelor planului pentru 20X2 va
fi bazat pe ateptrile pieei la 1/1/X2 pentru rentabilitatea
ntregii viei a obligaiei.

1.7.7. Combinri de ntreprinderi

108. ntr-o combinare de ntreprinderi reprezentat de o achiziie,
o ntreprindere recunoate active i datorii ce apar din
beneficii post-angajare la valoarea actualizat a oricrei
obligaii, mai puin valoarea just a oricror active ale
planului (a se vedea IAS 22, Combinri de ntreprinderi).
Valoarea actualizat a obligaiei include toate elementele
urmtoare, chiar dac nu au fost recunoscute nc la data
achiziiei:
179

(a) ctiguri i pierderi actuariale ce au aprut nainte de

data achiziiei (fie c sunt sau nu n interiorul co
ridorului" de 10%);
(b) costul serviciului trecut ce a aprut din modificrile de
beneficiu sau din introducerea unui plan, nainte de
data achiziiei; i
(c) sume pe care, sub provizioanele intermediare din para
graful 155 (b), nu le-a recunoscut.

1.7.8. Reduceri i decontri

109. O ntreprindere trebuie s recunoasc ctiguri sau pier
deri la reducerea sau decontarea unui plan de beneficii
determinate atunci cnd are loc reducerea sau decon
tarea. Ctigurile sau pierderile la reducere sau decontare
trebuie s cuprind:
(a) orice modificare rezultat a valorii actualizate a
obligaiei privind beneficiile determinate;
(b) orice modificare rezultat a valorii juste a activelor
planului;
(c) orice ctiguri sau pierderi asociate i costul servi
ciilor anterioare care, pe baza paragrafelor 92 i 96,
nu au fost anterior recunoscute.
110. nainte de determinarea efectului unei reduceri sau
decontri, o ntreprindere trebuie s reevalueze obligaia
(i activele planului asociat, dac exist vreunul) folosind
180

ipoteze actuariale curente (incluznd ratele dobnzii pe

pia i alte preuri comerciale curente).
Comentarii
Conform vechiului IAS 19, ctigurile din reduceri si decontri
erau recunoscute atunci cnd avea loc reducerea sau decontarea,
dar pierderile erau recunoscute atunci cnd era probabil c reducerea
sau decontarea va avea loc. Deoarece intenia managementului de a
reduce sau deconta un plan de beneficii determinate nu constituie o
baz suficient pentru recunoaterea unei pierderi, noul IAS 19
prevede ca pierderile din reduceri i decontri, precum si ctigurile
s fie recunoscute la momentul n care reducerea sau decontarea are
loc. Precizrile privind recunoaterea reducerilor i decontrilor au
fost armonizate cu propunerile din IAS 37, Provizioane, datorii i
active contingente.
Unele standarde naionale prevd urmtoarele:
(a) ctigul sau pierderea provenit() dintr-o reducere include
orice cost neamortizat al serviciilor anterioare (ntruct o
reducere elimin impactul motivaional al mbuntirii
beneficiilor care fusese iniial anticipat), dar exclude
ctigurile sau pierderile actuariale nerecunoscute (din
cauz c ntreprinderea este n continuare expus riscului
statistic); si
(b) ctigul sau pierderea provenit() dintr-o decontare
include orice ctiguri sau pierderi actuariale nerecu
noscute (dat fiind c ntreprinderea nu mai este expus
riscului statistic), dar exclude costul neamortizat al ser
viciilor anterioare (ntruct impactul motivaional al
mbuntirii beneficiilor, care fusese iniial anticipat, este
nc prezent).
181

Deoarece s-a considerat c aceast abordare este corect din

punct de vedere conceptual, dar este prea complex, noul I AS 19
prevede includerea ctigurilor i pierderilor actuariale nerecunoscute
si a costului serviciilor anterioare n ctigul sau pierderea generat()
de reducere sau decontare. Aceast abordare este conform cu
vechiul IAI 9.
111. O reducere are loc atunci cnd o ntreprindere:
(a) fie este angajat, n mod demonstrabil, n efectuarea
unei reduceri semnificative a numrului de angajai
acoperii de plan; sau
(b) amendeaz termenii unui plan de beneficii determinate,
astfel nct un element important al serviciului viitor al
angajailor cureni nu va mai avea dreptul la beneficii
sau va avea dreptul doar la beneficii reduse.
O reducere poate aprea dintr-un eveniment izolat, cum
este nchiderea unei uzine, ntreruperea unei operaiuni sau
terminarea, sau suspendarea unui plan. Un eveniment este
suficient de important pentru a se face o reducere dac
recunoaterea reducerii unui ctig sau unei pierderi ar avea
un efect semnificativ asupra situaiilor financiare. Reducerile sunt adesea legate de o restructurare. De aceea, o
ntreprindere contabilizeaz o reducere n acelai timp cu
restructurarea asociat.
112. O decontare are loc cnd o ntreprindere intr ntr-o tranzacie ce elimin toate obligaiile implicite sau legale suplimentare pentru o parte sau pentru toate beneficiile furnizate pe
baza unui plan de beneficii determinate, de exemplu, cnd
182

suma plti bil n numerar este fcut pentru sau este n

folosul participanilor la plan n schimbul drepturilor lor de
a primi beneficii post-angajare.
Exemplu:
O societate raporteaz n anul 20X un surplus de active nete
ale planului n valoare de 360.000. Durata medie rmas de via a
salariailor este de 20 de ani. Contribuia ntreprinderii la fondul de
beneficii este de 100.000 anual. Actuarul ntreprinderii recomand
ca n urmtorii 4 ani s nu se fac nici o plat, iar pentru cei 16 ani
rmai s se plteasc 102.500 anual.
Cheltuiala anual s-a calculat dup formula:
360.000
100.000 -

= 82.000 anual
20 ani

Contribuia anual s-a calculat dup formula:

82.000 x 20
= 102.500 anual
16 ani
Anul20X

1
2
3
4
5
6
7

Contribuie

102.500
102.500
102.500

Cheltuial

Exces

82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000

(82.000)
(164.000)
(246.000)
(328.000)
(307.500)
(287.000)
(266.500)
183

8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
Total

102.500
102.500
102.500
102.500
102.500
102.500
102.500
102.500
102.500
102.500
102.500
102.500
102.500
1.640.000

82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
1.640.000

(246.000)
(225.500)
(205.000)
(184.500)
(164.000)
(143.500)
(123.000)
(102.500)
(82.000)
(61.500)
(41.000)
(20.500)
0

mu
70

20
-30

llllllllllllllllll

-80
-130
-180

Plata l

-230

Cheltuiala l

-280

D Exces

-330

n situaia n care actuarul ar fi recomandat ca n urmtorii doi

ani s nu se fac nici o plat, contribuia pentru anii 3-18 ani ar fi
fost egal cu:
184

Cheltuiala anual = 100.000 -

36a 00

= 82.000 anual
20 ani

82 000 x 20
Contribuia anual = :--------------------=91.111 anual
18 ani
An

Plat

1
2
3
4
5

7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
Total

91.111
91.111
91.111
91.111
91.111
91.111
91.111
91.111
91.111
91.111
91.111
91.111
91.111
91.111
91.111
91.111
91.111
91.111
1.640.000

Cheltuial

82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
82.000
1.640.000

Exces

-82.000
-164.000
-154.890
-145.780
-136.670
-127.560
-118.440
-109.330
-100.220
-91.110
-82.000
-72.890
-63.780
-54.670
-45.560
-36.440
-27.330
-18.220
-9.110
0

185

l,

l l

50 -

0-50 -

.
-"

"

l U

Plata
H Cheltuiala

D Exces

100
-.iRn

113. n unele cazuri, o ntreprindere achiziioneaz o poli de

asigurare cu scopul de a finana o parte din sau totalitatea
beneficiilor angajailor aferente serviciului prestat de angajat
n perioada curent i n perioadele anterioare. Achizii
onarea unei astfel de polie nu reprezint o decontare dac
ntreprinderea are o obligaie legal sau implicit (a se vedea
paragraful 39) de a plti valori suplimentare n cazul n
care asigurtorul nu pltete beneficiile angajailor speci
ficate n polia de asigurare. Paragrafele 104A-D trateaz
modul de recunoatere i evaluare a drepturilor de rambur
sare n baza unor polie de asigurare care nu sunt active ale
planului.
114. O decontare are loc mpreun cu o reducere, dac un plan
este terminat astfel c obligaia este achitat i planul
nceteaz s mai existe. Oricum, terminarea unui plan nu
reprezint o reducere i nici o decontare dac planul este
186

nlocuit de un nou plan ce ofer beneficii ce sunt, n fond,

identice,
Exemplu:
O societate raporteaz n anul 20X un surplus de active nete
ale planului n valoare de 360.000, din care actuarul consider c
40.000 sunt aferente unei restructurri fcute de ntreprindere anul
trecut. Durata medie rmas de via a salariailor este de 20 de ani.
Contribuia ntreprinderii la fondul de beneficii este de 100.000
anual. Actuarul ntreprinderii recomand ca n urmtorii 4 ani s nu
se fac nici o plat, iar pentru cei 16 ani rmai s se plteasc
102.500 anual.
Deoarece 120.000 sunt aferente unei restructurri anterioare,
aceast sum este recunoscut imediat ca o scdere a cheltuielii cu
pensiile din anul curent (reprezint un venit).
10MOO-

An

20.000

88.000

Plat

Cheltuial

Exces

102.500
102.500
102.500
102.500
102.500
102.500

88.000
(120.000)
88.000
88.000
88.000
88.000
88.000
88.000
88.000
88.000
88.000

32.000
(56.000)
(144.000)
(232.000)
(217.500)
(203.000)
(188.500)
(174.000)
(159.500)
(145.000)

Reducere
2
3
4
5
6
7
8
9
10

187

11
12
13
14
15
16
17

18
19
20
Total

102.500

88.000

(130.500)

102.500
102.500
102.500
102.500
102.500
102.500
102.500
102.500
102.500
1.640.000

88.000
88.000
88.000
88.000
88.000
88.000
88.000
88.000
88.000
1.640.000

(116.000)
(101.500)
(87.000)
(72.500)
(58.000)
(43.500)
(29.000)
(14.500)
0

115. Unde o reducere acoperit de un plan asociat doar unora

din angajai sau unde doar o parte din obligaie este decontat, ctigul sau pierderea includ un procent proporional
din costul serviciilor anterioare anterior nerecunoscut i
ctiguri i pierderi actuariale (i sume intermediare rmase
nerecunoscute sub paragraful 155 (b)). Procentul proporional este determinat pe baza valorii actualizate a obligaiilor
de dinainte i de dup reducere i decontare, mai puin dac
alt baz este mai adecvat n circumstanele date. De
exemplu, poate fi mai adecvat a se aplica orice ctig ce
apare dintr-o reducere sau decontare a aceluiai plan pentru
a elimina mai nti orice cost al serviciului trecut nerecunoscut asociat aceluiai plan.
Exemplu ce ilustreaz paragraful 115

O ntreprindere ntrerupe un segment al activitii ei i angajaii

ce lucrau n cadrai acelui segment nu vor mai ctiga beneficii
suplimentare. Aceast situaie este o reducere fr decontare.
Folosind ipotezele actuariale curente (incluznd ratele dobnzii
curente pe pia i alte preuri de pia curente) imediat dup
188

reducere, ntreprinderea are o obligaie privind beneficiile determinate cu o valoare actualizat net de l .000, active ale planului
cu o valoare just de 820 i ctiguri actuariale cumulate nerecunoscute nete de 50. ntreprinderea a adoptat prima dat Standardul
cu un an n urm. Acest lucru face s creasc datoria net de
100, pe care ntreprinderea alege s-o recunoasc peste cinci ani
(a se vedea paragraful 155 (b)). Reducerea scade valoarea
actualizat net a obligaiei cu o valoare ntre 100 i 900.
Din ctigurile si pierderile actuariale nerecunoscute anterior
i valorile intermediare, 10% (100/1.000) se refer la partea
din obligaie ce a f ost eliminat prin reducere. De aceea, efectul
reducerii este dup cum urmeaz:
nainte de
reducere
Valoarea actualizat
net a obligaiei
Valoarea just
a activelor planului
Ctiguri nerecunoscute
actuariale

Ctig prin
Dup
reducere
reducere

1.000

(100)

900

(820)
180

(100)

(820)
80

50

(5)

45

Valoare intermediar
nerecunoscut (l00 x 4/5)

(80)__________8________(221

Datoria net recunoscut

n bilan

J50

(97)

53
189

1.7.9. Prezentare
1.7.9.1. Compensare
116, O ntreprindere trebuie s compenseze un activ asociat
unui plan n dauna oricrei datorii asociate unui alt plan
atunci, i numai atunci, cnd ntreprinderea:
(a) are din punct de vedere legal un drept executoriu de
a folosi orice surplus dintr-un plan pentru a achita
obligaii pe baza altui plan; i
(b) intenioneaz fie s achite obligaiile pe o baz net,
fie s realizeze surplusul din alt plan i s-i achite
obligaia, simultan, n baza celuilalt plan.
117. Criteriile de compensare sunt similare acelora stabi lite pentru
instrumente financiare n TAS 32, Instrumente financiare:
prezentare i descriere.
Comentarii
Prezentarea la valoarea net este justificat atunci cnd exist
restricii (inclusiv restricii ce se aplic n cazul falimentului ntreprinderii) privind utilizarea activelor, astfel nct activele pot fi utilizate numai
pentru plata sau finanarea beneficiilor angajailor. Prin urmare, s-a
decis modificarea definiiei activelor planului, prezentate anterior, astfel:
(a) se subliniaz urmtoarea idee: creditorii ntreprinderii nu
vor avea acces la activele deinute de fond, chiar n cazul
n care ntreprinderea d faliment; si
(b) se elimin condiia (c), pentru ca existena unei obligaii
legale sau implicite de a plti direct beneficiile angajailor
s nu mpiedice prezentarea la valoarea net, si se modific
190

condiia (b), pentru a i se permite n mod explicit fondului

s ramburseze ntreprinderii valoarea beneficiilor pe termen lung ale angajailor pe care le-a pltit ntreprinderea.
1.7.9.2. Distincia curent/termen lung (imobilizat)
118. Unele ntreprinderi disting activele i datoriile curente de
activele imobilizate i datoriile pe termen lung. Acest
Standard nu specific dac o ntreprindere trebuie s fac
diferena ntre raportul dintre activele i datoriile curente,
i activele imobilizate i datoriile pe termen lung ce apar
din beneficiile post-angajare.
Comentarii
ntreprinderea poate s aleag dac s fac distincie ntre partea
pe termen lung i cea pe termen scurt a activelor si datoriilor generate
de beneficiile post-angajare, pentru c o astfel de distincie poate fi
uneori arbitrar.
1.7.9.3. Componente financiare ale costurilor
aferente beneficiilor post-angajare
119. Acest Standard nu specific dac o ntreprindere trebuie
s prezinte costul serviciului curent, costul dobnzii i
rentabilitatea previzional a activelor planului ca i com
ponente ale unui singur element de venit sau cheltuieli n
contul de profit i pierdere.

1.7.10. Prezentarea informaiilor

120. O ntreprindere trebuie s prezinte urmtoarele informaii
despre planurile de beneficii determinate:
191

(a) politica contabil a ntreprinderii aplicat

pentru
recunoaterea ctigurilor i pierderilor actuariale;
(b) o descriere general a tipului planului;
(c) o reconciliere a activelor i datoriilor recunoscute n
bilan:
(i) valoarea actualizat la data bilanului a obligaiilor privind beneficiile determinate ce
sunt n ntregime nefinanate;
(ii) valoarea actualizat (nainte de deducerea valorii juste a activelor planului) la data
bilanului a obligaiilor privind beneficiile
determinate ce sunt n totalitate sau parial
finanate;
(ia) valoarea just a oricror active ale planului
la data bilanului;
(iv) ctigurile i pierderile actuariale nete
nerecunoscute n bilan (a se vedea
paragraful 92);
(v) costul serviciului trecut nerecunoscut nc
n bilan (a se vedea paragraful 96);
(vi) orice valoare nc nerecunoscut ca activ,
datorit limitrii din paragraful 58 (b);

192

(vii) valoarea justa la data bilanului a oricrui

drept de rambursare recunoscut ca activ pe
bazapara-grafului 104A (mpreun cu o
scurt descriere

a legturii dintre dreptul de rambursare i

obligaia aferent); i
(viii) celelalte sume recunoscute n bilan;
(d) valorile incluse n valoarea just a activelor planului
pentru:
(i) fiecare categorie de instrumente financiare
proprii ale ntreprinderii raportoare; i
(ii) orice proprietate ocupat de sau alte active
folosite de ntreprinderea raportoare;
(e) o reconciliere ce arat micrile pe timpul perioadei
ale datoriei nete (sau activului) recunoscut n
bilan;
(f) cheltuiala total recunoscut n contul de profit i
pierdere pentru fiecare din urmtoarele, i elementul
(elementele) - rnduri ale contului de profit i pier
dere n care sunt incluse:
(i) costul serviciului curent;
(ti) costul dobnzii;
(iii) rentabilitatea previzionat a activelor planului;
(iv) rentabilitatea previzionat a oricrui drept de
rambursare recunoscut ca activ n conformitate
cu paragraful 104A;
193

(v) ctiguri i pierderi actuariale; (vi)

costul serviciilor anterioare; i (vii) efectul
oricrei reduceri sau decontri;
(g) rentabilitatea actual a activelor planului, precum i
rentabilitatea actual a oricrui drept de rambursare
recunoscut ca activ n conformitate cu paragraful
104A;i
(h) ipotezele actuariale actuale folosite la data
bilanului, incluznd, acolo unde este aplicabil:
(i)

ratele de actualizare;

(ii) ratele previzionate ale rentabilitii oricror

active ale planului pentru perioadele pentni
care s-au ntocmit situaiile financiare;
(iii) ratele previzionate ale rentabilitii oricrui
drept de rambursare recunoscut ca activ n conformitate cu paragraful 104A, pentru perioadele prezentate n situaiile financiare;
(iv) ratele de cretere salariale previzionate (i ale
schimbrilor ntr-un indice sau ale altor variabile specificate n termenii oficiali sau
implicii ai unui plan ca baz pentru creterile
viitoare de beneficii);
(v) tendina ratelor costurilor medicale; si
194

(vi)

orice alt ipotez actuarial semnificativ

folosit.

O ntreprindere trebuie s prezinte fiecare ipotez

actuarial n termeni absolui (de exemplu, ca procentaj absolut) i nu doar ca o marj ntre diferite
procentaje sau alte variabile.
Comentarii
Foarte importante pentru utilizatorii situaiilor financiare sunt
informaiile referitoare la planurile de beneficii determinate, fiindc
utilizatorii nu vor avea alte informaii publicate de ntreprindere pe
baza crora acetia s poat estima natura i dimensiunea obligaiilor
privind beneficiile determinate si s evalueze riscurile aferente
acestor obligaii. Prevederile referitoare la prezentarea informaiilor
se bazeaz pe urmtoarele principii:
(a) cele mai importante informaii legate de beneficiile
angajailor sunt cele privind incertitudinea asociat
evalurii obligaiilor i costurilor aferente beneficiilor
angajailor i cele privind potenialele consecine ale
acestei incertitudini asupra viitoarelor fluxuri de numerar;
(b) schemele de beneficii ale angajailor sunt adesea com
plexe, ceea ce nseamn c este deosebit de important ca
prezentarea informaiilor s fie clar, concis i relevant;
(c) dat fiind faptul c exist o multitudine de opinii privind
tratamentul ctigurilor i pierderilor actuariale, i al
costului serviciilor anterioare, prevederile referitoare la
prezentarea informaiilor trebuie s evidenieze impactul
lor asupra contului de profit i pierdere i impactul oricror
ctiguri i pierderi actuariale nerecunoscute i al oricror
costuri neamortizate ale serviciilor anterioare asupra
bilanului; si
195

(d) beneficiile generate de informaii trebuie s fie mai mari

dect costul furnizrii lor.
Modificrile n prevederile referitoare la prezentarea informaiilor aduse vechiului I AS 19 sunt:
(a) descrierea unui plan de beneficii determinate poate s fie
doar una general, a tipului de plan: de exemplu, trebuie
s se fac distincie ntre planurile de pensii pe baza unui
salariu nemodificat, planurile pe baza salariului final i
planurile medicale post-angajare. Nu sunt necesare detalii
suplimentare;
(b) o ntreprindere trebuie s prezinte sumele (dac exist
astfel de sume) incluse n valoarea just a activelor planului
nu numai pentru fiecare categorie de instrumente financiare
ale ntreprinderii, ci i pentru orice alt activ utilizat de ntre
prindere (de exemplu, cldiri);
(c) o ntreprindere nu trebuie s prezinte numai rentabilitatea
anticipat a activelor planului, ci i rentabilitatea efectiv
a acestora;
(d) o ntreprindere trebuie s prezinte o reconciliere a varia
iilor datoriei (sau activului) net(e) recunoscut(e) n bilan;
i
(e) o ntreprindere trebuie s prezinte orice valoare nerecu
noscut ca activ, ca urmare a noii limite prezentate n
paragraful 58 (b) din Standard.
Muli dintre practicieni i-au exprimat preocuparea referitoare
la volumul mare al informaiilor care trebuie prezentate i agregarea
acestor informaii: cum trebuie o ntreprindere s agrege informaiile
privind diversele planuri ntr-o manier concis, logic i eficient?
Dou prevederi ridicau cele mai multe probleme: cea referitoare la
analiza cheltuielilor totale trecute n contul de profit i pierdere si
cea referitoare la ipotezele actuariale. Mai precis, un numr de
196

respondeni au considerat c prevederea referitoare la prezentarea

ratelor anticipate de cretere a salariilor ar provoca ntreprinderii
dificulti n relaia cu angajaii. Cu toate acestea, prezentarea
informaiilor, fiind foarte important pentru utilizatorii situaiilor
financiare, nu a fost simplificat.
De asemenea, s-a analizat dac ntreprinderile mai mici sau
cele necotate la burs pot fi exceptate de la vreuna din aceste
prevederi. Pentru c orice asemenea exceptare fie ar conduce la
neprezentarea unor informaii eseniale, fie ar reduce nesemnificativ
costurile aferente prezentrii, prezentarea informaiilor este aceeai
pentru toate categoriile de ntreprinderi, indiferent de mrimea lor.
121. Paragraful 120 (b) cere o descriere general a tipului
planului. O astfel de descriere face distincie ntre, de
exemplu, planurile salariale de pensii fr dobnd de
planurile de pensii din salariul final i de planurile medicale
post-angajare. Detalii suplimentare nu sunt cerute.
122. Cnd o ntreprindere are mai mult dect un plan de beneficii
determinate, actualizrile de informaii pot fi n totalitate,
separate pentru fiecare plan sau pot fi grupate dup cum se
consider a fi mai utile. Poate fi util a se distinge gruprile
dup criterii, aa cum urmeaz:
(a) localizarea geografic a planurilor, de exemplu, prin
diferenierea planurilor locale de cele din strintate;
sau
(b) dac planurile sunt subiectul diferitelor riscuri semni
ficative, de exemplu, prin diferenierea planurilor de
pensii salariale fr dobnd de planurile de pensii din
salariul final i de planurile medicale post-angajare.
197

Cnd o ntreprindere prezint informaii cumulat pentru o

grupare de planuri, astfel de informaii sunt oferite n forma
mediilor avantajoase sau a limitelor reiai v nguste.
Exemplu:
Nota T: Pensii i alte beneficiipost-angajare
Societatea a investit n mai multe planuri de pensii i beneficii
post-angajare, planuri ce acoper majoritatea angajailor, inclusiv
pe cei din strintate. Majoritatea planurilor asigur fotilor angajai
o pensie n funcie de cele mai mari cinci salarii consecutive obinute
n ultimii 10 ani naintea pensionrii. Exist i planuri pentru salariaii
cu jumtate de norm i diveri colaboratori, ce presupun calculul
pensiei n funcie de numrul de ani de serviciu si o sum fix pentru
fiecare an de serviciu. Politica societii pentru majoritatea planurilor
sale este s contribuie anual la fondurile de pensii cu o sum calculat ca procent din beneficiile viitoare cuvenite angajailor. Costul
nerecunoscut al serviciului anterior este amortizat pe o durat ntre
10 i 30 de ani.
Cheltuiala total cu pensiile a fost de 10.000 n 2000,12.000
n 1999 si respectiv 8.000 n 1998. Activele planului sunt n mare
parte formate din aciuni foarte lichide (inclusiv 100.000 de aciuni
comune i prefereniale emise de societatea X, avnd o valoare just
de 5.000 n anul 2000) i obligaiuni cotate (inclusiv 200.000 de
obligaiuni emise de societatea Y, cu scaden n 2005, la o rat a
dobnzii de 10%).
Pe lng pensiile pe care le va plti n viitor, societatea asigur
i beneficii sub forma asigurrilor medicale si de via pentru fotii
angajai. Majoritatea angajailor pot deveni beneficiarii unor astfel
de asigurri dac ajung la pensionare n timp ce lucreaz pentru
societate i dac au un anumit numr de ani n companie. Astfel de
planuri la care particip ntreprinderea presupun si contribuia
angajailor, reinut lunar din salariile lor. Serviciile medicale,
198

precum i de asigurare pe via sunt prestate de diverse companii

specializate care particip n cadrul planului. Cheltuielile medicale
sunt decontate doar pentru salariat, pe cnd asigurarea de via
acoper att fostul angajat, ct i rudele acestuia directe.
Compania recunoate datoria cu beneficiile post-angajare i
pentru salariaii cu jumtate de norm si diveri colaboratori i
intenioneaz s continue cu aceast practic. Informaiile prezentate
n continuare arat efectul achiziiilor, compensrilor si variaiei n
valoarea just a activelor planurilor.
Pe data de 01.01.2000, societatea a adoptat pentru prima dat
noul IAS 19 i IAS 26, Contabilizarea i raportarea planurilor de
pensii, care au ca arie de aplicabilitate beneficiile angajailor i
raportarea costurilor legate de aceste beneficii.
123. Paragraful 30 cere actualizri suplimentare despre planurile
de beneficii determinate cu mai muli angajatori, care sunt
tratate ca i cum ar fi fost planuri de contribuii determinate.
124. Unde este cerut de IAS 24, Prezentarea informaiilor
referitoare la tranzaciile cu prile afiliate, o ntreprindere
prezint informaii despre:
(a) tranzaciile cu planuri de beneficii post-angajare ntre
prile afiliate; i
(b) beneficiile post-angajare pentru personalul de management-cheie.
125. Acolo unde este cerat de IAS 37, Provizioane, datorii i
active contingente, o ntreprindere prezint informaii
despre datoriile contingente ce apar din obligaiile privind
beneficiile post-angajare.
199

1.8. Alte beneficii pe termen lung ale

angajailor
126. Alte beneficii pe termen lung includ, de exemplu:
(a) absene compensate pe termen lung, cum sunt plecrile
dup un serviciu ndelungat sau plecrile pe termen
lung cu i fr garantarea locului de munc;
(a) jubilee sau alte beneficii pe termen lung;
(b) beneficii pentru indisponibilitate pe termen lung
(b) participarea la profit sau prime pltibile pe o durat de
dousprezece luni sau mai mult dup terminarea peri
oadei n care angajaii presteaz serviciul n cauz; i
(c) compensaii amnate pltite pe o durat de douspre
zece luni sau mai mult dup terminarea perioadei n
care sunt ctigate.
Comentarii
Elementele de mai sus sunt urmrite de clauzele contractelor
colective, respectiv individuale de munc, ntr-un mediu prosper de
afaceri actele normative pot ncuraja sau, din contr, descuraja
includerea unor astfel de clauze.
Exemplu:
Societatea ARTIP are prevzute clauze pentru ncetarea
contractelor de munc cu salariaii din departamentul Marketing.
200

Pentru prsirea locului de munc, managerul primete 10.000 USD

i fiecare angajat cte 1.500 USD. n cadrul departamentului de
Marketing lucreaz 25 de salariai. Firma trebuie s recunoasc drept
obligaie potenial 10.000 + 25 x 1.500 = 47.500 USD.
Dac se execut aceste clauze la momentul ncetrii
contractelor de munc cu cei de la departamentul Marketing, sumele
sunt recunoscute drept cheltuial pentru firma ARTIP, iar pentru
salariai aceste sume vor fi impozitate.
Unele din avantajele de mai sus, cum ar fi dreptul unui angajat
la viitoare absene motivate, se consider c nu trebuie s se recunoasc drept obligaie, fiind influenate de evenimentele ulterioare,
n special de serviciile prestate. Totui, pentru angajaii ce presteaz
o parte din aceste servicii, corespunztor acestora, trebuie recunoscute o parte din beneficii, spre exemplu, concediile medicale
pltite.
127. Evaluarea altor beneficii pe termen lung nu este, de obicei,
subiectul aceluiai grad de incertitudine ca evaluarea
beneficiilor post-angajare. Mai mult, introducerea sau
modificarea altor beneficii pe termen lung cauzeaz o
valoare semnificativ a costului serviciului trecut foarte rar.
Din aceste motive, acest Standard cere o metod simplificat
de contabilizare pentru alte beneficii pe termen lung.
Aceast metod difer de contabilizarea cerut n ca/ail
beneficiilor post-angajare, dup cum urmeaz:
(a) ctigurile i pierderi actuariale sunt recunoscute
imediat i nu este aplicat nici un coridor"; i
(b) costul serviciilor anterioare este recunoscut imediat n
ntregime.
201

Comentarii
Evaluarea altor beneficii pe termen lung acordate salariailor
este mult mai uoar" dect evaluarea beneficiilor post-angajare.
Ca urmare, toate costurile aferente serviciilor anterioare aferente unor
asemenea beneficii se recomand s fie recunoscute imediat.
Mai mult, pentru simplitate i aplicabilitate, nu este impus
nici abordarea de tip coridor", tocmai pentru a nu ridica probleme.

1.8.1. Recunoatere si evaluare

*

128. Suma recunoscut ca i datorie pentru beneficiile pe

termen lung trebuie s fie totalul net al urmtoarelor
valori:
(a) valoarea actualizat a obligaiei privind beneficiile
determinate la data bilanului (a se vedea paragraf ui
64);
(b) minus valoarea just la data bilanului a activelor
planului (dac exist vreunul), n afara cruia
obligaiile sunt de achitat n mod direct (a se vedea
paragrafele 102-104).
n evaluarea datoriei, o ntreprindere trebuie s aplice
paragrafele 49-91, excluznd paragrafele 54 i 61. O
ntreprindere trebuie s aplice paragraful 104A la recunoaterea i evaluarea oricrui drept de rambursare.
Comentarii
n Romnia, dei legislaia n acest domeniu nu a luat o form
definitiv i stabil, totui trebuie s avem n vedere cteva acte
normative, cum ar fi: Codul Muncii, prin Legea nr. 53/2003, Legea
202

asigurrilor sociale, cu toate modificrile ulterioare, dar i Codul

fiscal privind impozitul pe venit, cu normele de aplicare i modificrile ulterioare, care fac precizri la astfel de beneficii.
Deoarece acestea sunt considerate beneficii i de cele mai multe
ori sunt de natur financiar, ele sunt impozitate. Ca urmare, trebuie
vzut i analizat n contextul legislativ dac aceste elemente rmn
beneficii pentru angajai i ce statut au aceste sume pentru angajatori.
129. Pentru alte beneficii pe termen lung, o ntreprindere
trebuie s recunoasc totalul net al urmtoarelor valori
ca si cheltuial sau (conform paragrafului 58) ca venit,
exceptnd msura n care alt Standard Internaional de
Contabilitate cere sau permite includerea lor n costul
unui activ:
(a) costul serviciului curent (a se vedea paragrafele
63-91);
(b) costul dobnzii (a se vedea paragraful 82);
(c) rentabilitatea previzional a oricror active ale
planului (a se vedea paragrafele 105-107), precum
i oricrui drept de rambursare recunoscut ca activ
(a se vedea paragraful 104A);
(d) ctiguri sau pierderi actuariale, care trebuie toate
recunoscute imediat;
(e) costul serviciilor anterioare, care trebuie recunoscut
imediat n totalitate; i
(f) efectul oricror reduceri sau decontri (a se vedea
paragrafele 109-110).
203

Comentarii
Evaluarea obligaiilor ce rezult din drepturile neutilizate la
absene compensate care continu s se acumuleze ridic o serie de
probleme:
(a) s se recunoasc n ntregime dreptul neutilizat ca o
datorie, pe baza c orice viitoare pli se fac mai nti din
dreptul neutilizat i numai ulterior din dreptul care urmeaz
s se acumuleze n perioadele urmtoare (o abordare
FIFO);
(b) s se recunoasc o datorie n msura n care se anticipeaz
c viitoarele pli ctre ntregul grup de angajai urmeaz
s depeasc viitoarele pli care ar fi fost anticipate n
lipsa caracteristicii de acumulare a drepturilor (o abordare
LIFO la nivel de grup); sau
(c) s se recunoasc a datorie n msura n care se anticipeaz
c viitoarele pli ctre angajai luai individual urmeaz
s depeasc viitoarele pli care ar fi fost anticipate n
lipsa caracteristicii de acumulare a drepturilor (o abordare
LIFO la nivel individual).
Aceste metode sunt ilustrate prin urmtorul exemplu:
Exemplu (din anexa C):
ntreprinderea ARTTP are 100 de angajai, fiecare avnd dreptul
la cinci zile lucrtoare de concediu medical pltit pe an. Concediul
medical neutilizat poate fi reportat doar n anul urmtor. Acest concediu
este luat iniial din dreptul aferent anului n curs i apoi din soldul
reportat din anul anterior (pe o baz LIFO). La 31 decembrie 20X1,
dreptul mediu neutilizat este de dou zile pe angajat, ntreprinderea
anticipeaz, pe baza experienei din anii anteriori, c 92 de angajai
vor lua cel mult patru zile de concediu medical pltit n anul 20X2 i
c ceilali opt angajai vor lua fiecare, n medie, ase zile i jumtate.
204

Metoda (a), ntreprinderea recunoate o datorie egal cu

valoarea neactualizat a 200 de zile de concediu medical pltit (dou
zile pentru fiecare din cei 100 de angajai). Se presupune c primele
200 de zile de concediu medical pltit rezult din drepturi neutilizate.
Metoda (b), ntreprinderea nu recunoate nici o datorie pentru
c nu anticipeaz c zilele de concediu medical pltit datorate
ntregului grup de angajai vor depi dreptul de cinci zile pentru
fiecare angajat aferent anului 20X2.
Metoda (c), ntreprinderea recunoate o datorie egal cu
valoarea neactualizat a 12 zile de concediu medical (o zi i jumtate
pentru fiecare din cei opt angajai).
130. O form a altui beneficiu pe termen lung este beneficiul de
indisponibilitate pe termen lung. Dac nivelul beneficiului
depinde de durata n timp a serviciului, apare o obligaie
atunci cnd serviciul este prestat. Evaluarea acelei obligaii
reflect probabilitatea c va fi cerut plata i durata n timp
a serviciului pentru care se ateapt s fie fcut plata. Dac
nivelul beneficiului este acelai pentru orice angajat indis
ponibil fr a ine seama de anii de serviciu, costul ateptat
al acestor beneficii este recunoscut atunci cnd are loc un
eveniment ce cauzeaz o indisponibilitate pe termen lung.

1.8.2. Prezentarea informaiilor

131. Dei acest Standard nu cere actualizri specifice ale altor
beneficii pe termen lung, alte Standarde Internaionale de
Contabilitate pot cere aceste actualizri, de exemplu, unde
cheltuiala rezultat din astfel de beneficii este de asemenea
mrime, natur si inciden c actualizarea ei este relevant
pentru explicarea performanei ntreprinderii pe durata
perioadei (a se vedea IAS 8, Profitul net sau pierderea
205

net a perioadei, erori fundamentale si modificri ale politicilor contabile). Unde este cerut de IAS 24, Prezentarea
informaiilor referitoare la tranzaciile cu prile afiliate,
o ntreprindere prezint informaii despre alte beneficii pe
termen lung pentru personalul conducerii-cheie.
Comentarii
Informaiile ce sunt cerute expres prin intermediul acestui
Standard cu privire la alte beneficii pe termen lung nu vizeaz
obligativitatea actualizrii. Totodat, dac exist mai multe societi
aflate ntr-un interes de grup, atunci se vor prezenta separat informaii
cu privire la alte beneficii pe termen lung ce se cuvin personalului
din compartimentele de conducere-cheie, att la nivel de societate,
ct i cumulat, la nivel de grup.

206

1.9. Beneficii pentru ncheierea

contractului de munc
132 Acest Standard trateaz beneficiile pentru ncheierea
contractului de munc separat de alte benefica, pentru ca
evenimentul ce d natere la o obligaie este ncheierea
contractului de munc, mai degrab dect serviciul prestat
de angajat.
Comentarii

Beneficiile pentru terminarea activitii, precum i ajutoarele

acordate cu ocazia plecrii sunt avantaje care trebuie pltite angajailor dup ncheierea perioadei de angajare.

1.9.1. Recunoatere
133. O ntreprindere trebuie s recunoasc beneficiile pentru
ncheiere ca si datorie i cheltuial atunci, i numai atunci,
cndnti'eprinderea este n mod demonstrabil angajat n:
(a) ncheierea contractului de munc al unul angajat
sau grup de angajai nainte de data normal de
pensionare; sau
(b) furnizarea beneficiilor de ncheiere ca rezultat al unei
oferte fcute pentru a ncuraja plecarea voluntar
n omaj*
Comentarii

Toate aceste elemente aferente beneficiilor pentru ncheierea

contractului de munc nu se pot recunoate fr ca angajaii s nu fi
207

acceptat oferta pentru ncheierea contractului de munc. Trebuie

precizat c terminarea/ncheierea contractelor de munc se poate
realiza n mod voluntar, dac angajatul accept un pachet de beneficii
oferit de ntreprindere, fiind condiionat de plecare, fie se poate vorbi
de ncheiere involuntar, dac angajatorul decide ncheierea unui
contract de munc nainte de pensionarea normal.
Din punct de vedere legislativ, trebuie precizat c Legea nr.
53/2003 privind Codul Muncii, n Seciunea a IV-a, dezbate aceast
problem a concedierilor. La art. 67 se precizeaz c salariaii
concediai pentru motive care nu in de persoana lor beneficiaz de
msuri active de combatere a omajului i pot beneficia de compensaii n condiiile prevzute de lege i de contractul colectiv de
munc aplicabil". Ca urmare, ncheierea involuntar a contractului
de munc se realizeaz innd cont de clauzele contractuale stipulate
n contractul colectiv/individual de munc.
Exemplu:

ncheierea unui contract de munc voluntar

Societatea ARTIP are un numr de 25 de angajai pentru care,
prin contractul colectiv de munc, este stipulat o clauz care prevede
ca la vrsta de pensionare angajaii s primeasc, n funcie de
vechime, urmtoarele sume:

Vechimea la ARTIP
Pn la 10 ani
Intre 10-20 ani
Peste 20 ani

Suma n USD
3.500
6.500
9.000

Vrsta de pensionare este de 65 de ani. Din cei 25 de angajai,

nici unul nu are peste 60 de ani, fiecare avnd pn la 10 ani vechime.
Se preconizeaz c la pensionare 20 de angajai vor avea vechime
n munc la ARTIP peste 20 de ani, iar 5 ntre 10 si 20 de ani vechime.
208

Societatea trebuie s recunoasc drept datorie, ca urmare a

acordrii unor beneficii la terminarea activittii, suma de 212.500 USD
(20 x 9.000 USD + 5 x 6.500 USD).
134. O ntreprindere este n mod demonstrabil angajat ntr-o
ncheiere dac, i numai dac, ntreprinderea are un plan
oficial detailat pentru ncheiere i nu are o posibilitate
realist de abandonare a acestuia. Planul oficial detailat
trebuie s includ minim:
(a) poziia, funcia i numrul aproximativ de angajai
ale cror contracte de munc urmeaz s fie ncheiate;
(b) beneficiile pentru ncheiere pentru fiecare nomen
clator al meseriilor sau funciilor; i
(c) data la care planul va fi implementat. Implementarea
trebuie s nceap ct mai curnd posibil i perioada
de timp pn la implementarea complet s fie astfel
nct modificrile semnificative ale planului s nu
fie probabile.
Comentarii
Recunoaterea obligaiei ca urmare a asumrii unor beneficii
pentru ncheierea contractului de munc trebuie s aib la baz un
plan care face probabil ieirea de resurse reprezentnd beneficiile
economice, dar totodat trebuie ca datoria s poat fi evaluat cu
suficient certitudine.
Legislaia aferent Codului Muncii, la art. 69, prevede c n
cazul concedierilor colective angajatorul are obligaia s ntocmeasc
un plan de msuri sociale, n conformitate cu legislaia n vigoare i
contractul colectiv de munc, s propun salariailor programe de
209

formare profesional, s pun la dispoziia sindicatului sau reprezentanilor salariailor informaii cu privire la concedierea colectiv".
135. O ntreprindere poate fi angajat, prin legislaie, prin
contract sau prin alte acorduri cu angajaii sau cu reprezen
tanii lor, sau printr-o obligaie implicit bazat pe practic,
obicei sau o dorin de a aciona echitabil, s fac pli
(sau s furnizeze alte beneficii) angajailor la terminarea
contractului lor de angajare. Astfel de pli sunt beneficii
de ncheiere. Beneficiile pentru ncheiere reprezint, n mod
tipic, pli, dar uneori includ de asemenea:
(a) mrirea pensiilor sau a altor tipuri de beneficii postangajare, fie indirect, printr-un plan de beneficii ale
angajailor, fie n mod direct; i
(b) salariu pn la ncheierea unei perioade de timp
specificate prin aviz, dac angajatul nu efectueaz un
serviciu suplimentar ce aduce beneficii economice
ntreprinderii.
136. Unele beneficii sunt pltibile fr a ine seama de motivul
plecrii angajatului. Plata unor astfel de beneficii este sigur
(subiectul pentru orice investiie sau cerine minime de
serviciu), dar oportunitatea acestei pli este nesigur. Dei
astfel de beneficii sunt descrise n unele ri ca indemnizaii
de ncheiere sau gratuiti de ncheiere, ele sunt, mai
degrab, beneficii post-angajare, dect beneficii de ncheiere
i o ntreprindere le contabilizeaz ca atare. Unele ntre
prinderi au un nivel mai sczut al beneficiului pentru
lichidarea voluntar la cererea angajatului (n fond, un
beneficiu post-angajare) dect pentru lichidarea involuntar
210

la cererea ntreprinderii. Beneficiul suplimentar pltibil la

lichidarea involuntar este un beneficiu de ncheiere.
137. Beneficiile pentru ncheiere nu aduc unei ntreprinderi
beneficii economice viitoare si sunt recunoscute imediat
ca i cheltuial.
Comentarii

Elemente n discuie sunt investiiile n personal, respectiv

cursurile de formare. Este necesar ca acestea s fie recunoscute sau
nu drept beneficii pentru salariai? n evaluarea acestora trebuie s
se in cont de clauzele contractuale.
Exemplul l:
Societatea ARTIP are un departament de proiectare informatic, n cadrul acestui departament lucreaz 25 de persoane, din
care 20 sunt informaticieni i 5 economiti. Ca urmare a dezvoltrii
pieei, societatea, prin programele pe care le realizeaz, trebuie s
rspund exigenelor clienilor. Ea trebuie s ntreprind o serie de
cursuri anuale de pregtire permanent adresate salariailor. Pentru
fiecare informatician aceste cursuri sunt n valoare de 1.000 USD,
iar pentru economiti de 600 USD. Aceste cursuri sunt pltite de
salariai, fiind o cerin obligatorie pentru a rmne angajat. Conform
contractului de munc, la plecare, fiecare salariat primete contravaloarea cursurilor care au fost realizate de acesta pe durata angajrii.
Ca urmare, firma consider c la ncheierea contractului de munc,
pentru ea, beneficiile economice poteniale pe care le putea aduce
salariatul mpreun cu volumul de cunotine dobndite sunt zero.
Ea va recunoate pentru fiecare salariat care va prsi firma o
cheltuial n funcie de numrul de ani i respectiv numrul de cursuri
pe care salariatul le-a realizat.
211

Pentru anul 20X4 societatea cunoate:

Salariai

Informaticieni
Economiti

Numr de Numr mediu

salariai de ani vechime
n firm
5
10
3
5

Numr
mediu de
cursuri pe an
1,5
1

Evaluarea cheltuielilor pe care le va recunoate firma n

situaiile financiare se face dup cum urmeaz:
Valoarea cheltuielilor=(5 (informaticieni) x 10 (vechime medie
n firm) x 1,5 (numr mediu de cursuri/an) x 1.000 USD/curs) +
(3 (economiti) x 5 (vechime medie n firm) x l (numr mediu de
cursuri/an) x 600 USD/curs) = 75.000 + 9.000 = 84.000 USD.
Exemplul 2:

Aceeai problem ca mai sus, numai c aceste cursuri sunt

pltite de firm, iar la plecarea din entitate salariatul este obligat,
prin clauzele din contractul individual de munc, s plteasc
contravaloarea cursurilor pe care le-a efectuat pe perioada respectiv.
Pentru anul 20X4, societatea cunoate urmtoarele informaii
cu privire la salariaii care prsesc firma:
Nume angajat
Popescu loan
Ene Vlad
Ana Romus

Profesie
Informatician
Informatician
Economist

Cursuri suportate
de firm
6
5
4

Societatea are de primit n urma clauzelor contractuale salariale o sum n valoare de: 13.400 USD, compus din: Popescu
(6 x 1.000 USD) + Ene (5 x 1.000 USD) + Ana (4 x 600 USD).
212

138. n cazul n care o ntreprindere recunoate beneficii de

ncheiere, ntreprinderea poate, de asemenea, s contabi
lizeze reducerea pensiilor sau a altor beneficii (a se vedea
paragraful 109).

1.9.2. Evaluare
>v

139. In cazul n care beneficiile pentru ncheiere sunt datorate

mai mult de 12 luni dup data bilanului, ele trebuie
actualizate folosind rata de actualizare specificat n
paragraful 78.
Comentarii

n situaia n care beneficiile sunt scadente la mai mult de 12

luni de la data bilanului, acestea trebuie actualizate. Aceasta se face
innd cont de metodologia aplicat pentru beneficiile determinate.
Pentru rata de actualizare se ine cont de rata profitului pe o pia
activ a obligaiunilor corporatiste, n lipsa unei piee active se poate
utiliza rata la obligaiunile guvernamentale.
140. n cazul unei oferte fcute pentru ncurajarea plecrii
voluntare, evaluarea beneficiilor pentru ncheiere trebuie
bazat pe numrul de angajai ce se ateapt a accepta
oferta.
Comentarii

Anticiparea numrului salariailor ce accept oferta trebuie s

aib la baz informaii precise i clare, n cazul unor informaii
eronate, valoarea obligaiei va deforma situaiile financiare ale
societii respective.

213

Exemplu:
ncheierea unui contract de munc involuntar
Societatea ANA are un numr de 250 de angajai. Firma este
preluat de curnd de ARTIP, care dorete s retehnologizeze
procesul de fabricaie, n urma prelurii firmei ANA, n contract
este stipulat o clauz de acceptare a contractului colectiv de munc
ce a fost ncheiat la societatea ANA. Conform acestui contract de
munc, la capitolul Concedieri colective" este trecut clauza ca
fiecrei persoane ce este trimis n omaj s i se aloce o sum de
3.000 USD.
Noul proprietar, ARTIP, are prevzut n viitor diminuarea
numrului de angajai cu 20%, considernd c n urma retehnologizrii trebuie redus numrul de angajai. Pentru a ncuraja plecarea
n omaj a salariailor, firma, pe lng clauza din contractul colectiv,
ofer suplimentar 2.000 USD pentru persoanele care se nscriu pentru
disponibilizare n urmtoarele ase luni.
Ca urmare, firma ARTIP trebuie s recunoasc drept datorie
suma de 250.000 USD, ce reprezint 50 de salariai ce vor fi
disponibilizri (trimii n omaj) x 5.000 USD/salariat (3.000 USD
din contractul colectiv de munc + 2.000 USD pentru cei care se
nscriu n primele sase luni).

1.9.3. Prezentarea informaiilor

141. Acolo unde exist o incertitudine n legtur cu numrul
de angajai ce vor accepta o ofert de beneficii de ncheiere,
exist o datorie contingen. Aa cum este cerut de IAS
37, Provizioane, datorii i active contingente, o ntreprindere prezint informaii despre datoria contingen, cu
excepia cazului n care posibilitatea unei ieiri de fluxuri
n urma decontrii este ndeprtat.
214

Comentarii
Beneficiile pentru ncheierea contractului de munc sunt
adesea strns legate de reduceri i decontri, dar i de prevederi
referitoare la restructurare. Prevederile referitoare la recunoaterea
beneficiilor pentru ncheierea contractului de munc sunt n concordan cu IAS 37, Provizioane, datorii si active contingente.
142. Aa cum este cerut de IAS 8, Profitul net sau pierderea
net a perioadei, erori fundamentale si modificri ale poli
ticilor contabile, o ntreprindere prezint natura i valoarea
unei cheltuieli dac este de aa natur, mrime sau inciden
c prezentarea ei este relevant pentru explicarea per
formanei ntreprinderii pe durata perioadei. Beneficiile
pentru ncheiere pot rezulta ntr-o cheltuial care necesit
prezentarea pentru a fi conform cu aceast cerin.
Comentarii
Rspunznd cerinei formulate de I AS 8, societatea trebuie
s prezinte n cadrul situaiilor financiare informaii cu privire la
beneficiile pentru ncheierea contractului de munc. Aceste date sunt
relevante pentru utilizatorii finali de informaie financiar, pentru a
putea nelege politica firmei privind personalul.
:

143. Unde este cerat de I AS 24, Prezentarea informaiilor

referitoare la tranzaciile cu prile afiliate, o ntreprindere
prezint informaii despre beneficiile pentru ncheiere pentru
personalul conducerii-cheie.
Comentarii
In cazul unui grup de interese format din mai multe firme, orice
date ce vizeaz beneficii pentru ncheierea contractului de munc
aferent persoanelor de conducere-cheie trebuie prezentate tocmai
pentru informarea corect a utilizatorilor cu privire la politica salarial.
215

1.10. Compensaii sub

forma participaiilor
la capitalurile proprii
1 44. Compensaiile sub forma participaiilor la capitalurile proprii
includ beneficii sub form de:
(a) aciuni, opiuni pe aciuni i alte instrumente de capi
taluri proprii emise angajailor, la o valoare mai mic
dect valoarea just la care acele instrumente ar fi emise
ctre o a treia parte; si
(b) pli de numerar, a cror valoare va depinde de pre
urile de pia viitoare ale aciunilor ntreprinderii
raportoare.
Comentarii

Societile ofer, de regul, angajailor importani o serie de

beneficii sub forma participaiilor la capitalurile proprii. Aceste
beneficii pot mbrca forma de aciuni, obligaiuni, opiuni de a
cumpra aciuni sau alte instrumente de natura capitalului social ale
entitii.
Cooptarea angajailor-cheie prin participaii la capitalurile
proprii capt de cele mai multe ori stimulente financiare importante.
Recunoaterea i mai ales evaluarea acestor beneficii sunt probleme
ce necesit o atenie deosebit.
Practica din ultimii ani, mai ales din SUA, a artat c, n situaia
n care numrul unor astfel de beneficii este mare, situaiile financiare
ale firmei sunt influenate n mod direct.

216

1.10.1. Recunoatere i evaluare

145. Acest Standard nu specific recunoaterea i evaluarea
cerinelor pentru compensaiile sub forma participaiilor la
capitalurile proprii.
Comentarii

Beneficiile acordate salariailor sub forma participaiilor la

capitalurile proprii reprezentnd diferena dintre valoarea de pia i
valoarea acordat angajailor conform IAS 19 nu sunt recunoscute
drept cheltuial.
n schimb, cerinele formulate prin standardele americane
-GAAP - prevd s fie recunoscut o cheltuial n contul de profit i
pierdere pentru suma ce reprezint avantaj pentru salariai.

1.10.2. Prezentarea informaiilor

146. Prezentrile cerute mai jos intenioneaz s permit
utilizatorilor situaiilor financiare s evalueze efectul com
pensaiilor sub forma participaiilor la capitalurile proprii
asupra poziiei financiare, performanei i fluxurilor de
numerar ale unei ntreprinderi. Compensaiile sub forma
participaiilor la capitalurile proprii pot afecta:
(a) poziia financiar a unei ntreprinderi prin solicitarea
ca aceasta s emit instrumente financiare de capitaluri
proprii sau s converteasc instrumentele financiare,
de exemplu, cnd angajaii sau planurile de compensare
pentru angajat dein opiune pe aciuni, sau au satisfcut
parial prevederile referitoare la legitimitate ce le vor
permite s achiziioneze n viitor opiuni pe aciuni; i
217

(b) performana i fluxurile de numerar ale unei ntreprinderi prin reducerea valorii numerarului sau a altor
beneficii ale angajatului, pe care o ntreprindere le
furnizeaz angajailor n schimbul serviciilor acestora.
Comentarii

Chiar dac Standardul nu face precizri cu privire la recunoatere si evaluare, totui, cei care acord astfel de compensaii
sub forma participaiilor de capitalurile proprii trebuie s ia n calcul
la prezentarea situaiilor financiare informaii care influeneaz
raportarea.
Situaiile financiare se adreseaz unei game diferite de utilizatori. Ca urmare, aceste beneficii acordate salariailor afecteaz att
poziia financiar prin intermediul capitalurilor, ct si rezultatul, n
special cel pe aciune, precum i trezoreria societii.
Exemplu:

Societatea ARTIP a acordat un numr de 5.000 de aciuni n

anul 20Z5 la valoarea de 45 EUR salariailor, n condiiile n care
pe pia o aciune este cotat la 55 EUR. n urma acestei tranzacii,
societatea pierde la nivelul capitalului social suma de 5.000 aciuni
x (55 - 45) = 50.000 EUR.
Totodat, societatea se angajeaz s rscumpere aciunile
emise la valoarea de 60 EUR/aciune ncepnd cu anul 20Z6.
n anul 20Z5, n bilan capitalul social apare diminuat cu
50.000 EUR, respectiv trezoreria este mai mic cu aceeai sum.
n anul 20Z7, se rscumpr de la salariai 3.000 de aciuni la
valoarea din contract, n condiiile n care pe pia valoarea unei
aciuni este de 56 EUR. Societatea trebuie s recunoasc o cheltuial
n contul de profit i pierdere n sum de 12.000 EUR (3.000 aciuni
x (60-56)).
218

Dac societatea are un numr de 12.000 de aciuni i are un

profit net n anul 20Z7, nainte de rscumprarea aciunilor, n sum
de 240.000 EUR, atunci:
Dividendul pe aciune nainte de rscumprarea aciunilor =
240.000 EUR/12.000 aciuni = 20 EUR.
Dividendul pe aciune dup rscumprarea aciunilor =
(240.000 - 12.000) EUR/12.000 aciuni = 19 EUR.
n anul 202,7, societatea recunoate n contul de profit o
cheltuial de 12.000 EUR, care va determina o diminuare a dividendului pe aciune cu l EUR. Totodat, trezoreria este afectat
printr-o ieire de 3.000 aciuni x 60 EUR = 180.000 EUR.
147. O ntreprindere trebuie s prezinte:
(a) natura i termenii (incluznd orice prevederi referi
toare la legitimitate) planurilor de compensaii sub
forma pai-ticipaiilor la capitalurile proprii;
(b) politica contabil pentru planurile de compensaii sub
forma participrilor la capitalurile proprii;
(c) sumele recunoscute n situaiile financiare pentru
planurile de compensaii sub forma participrilor la
capitalurile proprii;
(d) numrul i termenii (incluznd, unde este aplicabil,
dividende i drepturi de vot, drepturi de conversiune,
date de exercitare, preuri de exercitare i date de
expirare) propriilor instrumente de capital propriu
ale ntreprinderii, ce sunt deinute de planurile de
compensaii sub forma participrilor la capitalurile
proprii (i, n cazul opiunii pe aciuni, de angajai)
219

la nceputul i sfritul perioadei. In msura n

care drepturile angajailor la acele instrumente
sunt legitime la nceputul si sfritul perioadei,
acest lucru trebuie specificat;
(e) numrul i termenii (incluznd, unde este
aplicabil,
dividende i drepturi de vot, drepturi de conversiune,
date de exercitare, preuri de exercitare i date de
expirare) instrumentelor financiare de capitaluri pro
prii emise de ntreprindere planurilor de
compensaii
sub forma participrilor la capitalurile proprii sau
ctre angajai (sau ale propriilor instrumente fi
nanciare de capitaluri proprii ale ntreprinderii
distribuite de planurile de compensaii sub forma
participrilor la capitalurile proprii angajailor)
n
timpul exerciiului financiar i valoarea just a ori
crei consideraii primite din planurile de
compensaii
sub forma participrilor la capitalurile proprii sau
de angajai;
(f) numrul, datele i preurile de exercitare ale
opiunii
pe aciuni exercitate pe baza planurilor de
compen
saii sub forma participaiilor la capitalurile
proprii
n timpul perioadei;

220

(g) numrul opiunilor pe aciuni deinute de

planurile
de compensai sub forma participaiilor la
capitalurile
proprii sau deinute de angajai n baza unor
astfel
de planuri, ce expir n timpul perioadei; i
(h)

valoarea i termeniiprincipattpentru orice

mprumuturi sau garanii garantate de
ntreprinderea rapor-

toare pentru sau n numele planurilor de compensaii

sub forma participrilor la capitalurile proprii.
Comentarii
Cerinele de raportare ce sunt formulate prin intermediul
prezentului Standard cu privire la planurile de compensaii sub forma
participaiilor la capitalurile proprii sunt importante.
Deoarece n realitatea economic se poate ntlni cazul n care
numrul salariailor care dein astfel de beneficii este important i
are influen asupra situaiilor financiare, prezentarea datelor cerute
prin paragraful 147 duce la un plus informaional pentru utilizatori.
148. O ntreprindere trebuie, de asemenea, s prezinte:
(a) valoarea just, la nceputul i sfritul perioadei, a
propriilor instrumente financiare de capitaluri proprii
ale ntreprinderii (altele dect opiunile pe aciuni)
deinute de planurile de compensaii sub forma par
ticipaiilor la capitalurile proprii; i
(b) valoarea just, la data emiterii, a propriilor instru
mente financiare de capitaluri proprii ale ntre
prinderii (altele dect opiunile pe aciuni) emise de
ntreprindere pentru planurile de compensaii sub
forma participrilor la. capitalurile proprii sau ctre
angajai, sau prin planurile de compensaii sub forma
participrilor la capitalurile proprii angajailor n
timpul perioadei.
Dac nu este posibil a se determina valoarea just a
instrumentelor financiare (altele dect opiunile pe
aciuni) acest fapt trebuie prezentat.
221

Comentarii
n cadrul planurilor de compensaii sub forma participaiilor
la capitalurile proprii, toate elementele ce au fost acordate de firm
ca beneficiu se vor evalua la valoarea just.
149. Cnd o ntreprindere are mai mult dect un plan de com
pensaii sub forma participaiilor la capitalurile proprii,
prezentrile pot fi fcute n totalitate, n mod separat pentru
fiecare plan, sau n anumite grupri ce sunt considerate
mai utile pentru evaluarea obligaiilor ntreprinderii de
emitere a instrumentelor financiare de capitaluri proprii,
pe baza unor astfel de planuri, precum i modificrile acelor
obligaii n timpul perioadei. Astfel de grupri pot face
diferena ntre, de exemplu, poziia si vechimea n munc
ale grupelor de angajai pe care le acoper. Cnd o ntre
prindere prezint n ntregime informaii pentru un grup de
planuri, astfel de prezentri de informaii sunt furnizate sub
forma mediilor ponderate sau a irurilor relativ nguste.
150. Cnd o ntreprindere a emis opiuni pe aciune angajailor
sau planurilor de compensare pentru angajai, prezentrile
de informaii pot fi fcute n totalitate, sau n anumite
grupri ce sunt considerate mai utile pentru evaluarea
numrului i oportunitii aciunilor ce pot fi emise i a
numerarului ce poate fi primit ca rezultat. De exemplu, poate
fi util a distinge opiunile ce sunt deficitare" (unde preul
de exercitare depete preul de pia curent) de opiunile
care sunt excedentare" (unde preul de pia curent
depete preul de exercitare). Mai mult, poate fi util a se
combina prezentrile de informaii n grupe ce nu globalizeaz opiunile cu o sfer larg a preurilor de exercitare
sau a datelor de exercitare.
222

Comentarii
Dac exist un grup de interese format din mai multe firme,
prezentarea beneficiilor acordate salariailor sub forma planurilor
de compensaii sub forma participaiilor la capitalurile proprii, precum
si raportarea grupului vor intra sub incidena IAS 24, Prezentarea
informaiilor referitoare la tranzaciile cu prile afiliate.
151. Prezentrile cerate de paragrafele 147 i 148 intenioneaz
s vin n ntmpinarea obiectivelor acestui Standard. Poate
fi cerut o prezentare suplimentar pentru a satisface cerinele din IAS 24, Prezentarea informaiilor referitoare la
tranzaciile cu prile afiliate, dac o ntreprindere:
(a) asigur compensaii sub forma participaiilor la capi
talurile proprii pentru personalul din conducerea-cheie;
(b) asigur compensaii sub forma participaiilor la ca
pitalurile proprii n forma instrumentelor emise de
societatea-mam a ntreprinderii; sau
(c) intr n tranzacii cu prile afiliate cu planuri de com
pensaii sub forma participaiilor la capitalurile proprii.
152. n absena cerinelor specifice privind recunoaterea si
evaluarea planurilor de compensaii sub forma participaiilor la
capitalurile proprii, informaiile referitoare la valoarea : just a
instrumentelor financiare ale ntreprinderii raportoare utilizate n
astfel de planuri sunt folositoare utilizatorilor situaiilor
financiare. Oricum, pentru c nu exist consens asupra modului
adecvat pentru determinarea valorii juste a opiunilor pe aciuni,
acest Standard nu cere unei ntreprinderi s prezinte valoarea
lor just.
223

1.11. Prevederi tranzitorii

153. Aceast seciune specific tratamentul tranzitoriu pentru
planurile de beneficii determinate, n cazul n care o ntreprindere adopt pentru prima dat acest Standard
pentru alte beneficii, ntreprinderea aplic IAS 8, Profitul
net sau pierderea net a perioadei, erori fundamentale si
modificri ale politicilor contabile.
154. La prima adoptare a acestui Standard, o ntreprindere
trebuie s determine datoria ei tranzitorie pentru planurile
de beneficii determinate la acea dat ca:
(a) valoare actualizat a obligaiei (a se vedea paragraful
64) la data adoptrii;
(b) minus valoarea just, la data adoptrii, a activelor
planului (dac exist vreunul) n afara cruia
obligaiile trebuie decontate n mod direct (a se vedea
paragrafele 102-104);
(c) minus orice cost al serviciului trecut ce, pe baza
paragrafului 96, trebuie recunoscut n ultimele
perioade.
155. Dac datoria tranzitorie este mai mare dect datoria care
ar fi fost recunoscut la aceeai dat n conformitate cu
fosta politic contabil a ntreprinderii, ntreprinderea
trebuie s fac o alegere irevocabil pentru a recunoate
acea cretere ca parte a datoriei privind beneficiul
determinat pe baza paragraf ului 54:
224

(a) imediat, pe baza IAS 8, Profitul net sau pierderea

net a perioadei, erori fundamentale i modificri
ale politicilor contabile; sau
(b) ca i cheltuial, liniar, de la cinci ani n susfaf de
data adoptrii. Dac o ntreprindere alege (b), ntreprinderea trebuie s:
(i) aplice limitele descrise n paragraful 58 (b)
n msurarea oricrui activ recunoscut n
bilan;
(ii) prezinte la fiecare dat a bilanului: (1) valoarea
creterii ce rmne nerecunoscut; i (2) valoarea recunoscut n perioada curent;
(iii) limiteze recunoaterea ctigurilor actuariale
ulterioare (dar nu costul serviciilor anterioare
negativ) dup cum urmeaz. Dac un ctig
actuarial este de recunoscut pe baza paragrafelor 92 i 93, o ntreprindere trebuie s recunoasc ctigul actuarial doar n msura n care
ctigurile actuariale cumulate nerecunoscute
(nainte de recunoaterea ctigului actuarial)
depesc partea nerecunoscut a datoriei tranzitorii; i
(iv) s includ partea asociat a datoriei tranzitorii
nerecunoscute n determinarea oricrui ctig
sau oricrei pierderi ulterioare din reducere sau
decontare.
225

Dac datoria tranzitorie este mai mic dect datoria ce

ar fi f ost recunoscut la aceeai dat n conformitate cu
fosta politic contabil a ntreprinderii, ntreprinderea
trebuie s recunoasc imediat acea descretere pe baza
IAS8.
156. La adoptarea iniial a Standardului, efectul modificrii
politicii contabile include toate ctigurile i pierderile
actuariale ce au aprut n primele perioade, chiar dac
ele cad n interiorul coridorului" de 10% specificat n
paragraful 92.
Exemplu ce ilustreaz paragrafele de la 154 la 156
La 31 decembrie 1998, bilanul include o datorie pentru pensii
de 100. ntreprinderea adopt Standardul la l ianuarie 1999,
cnd valoarea actualizat a obligaiei conform Standardului este
de 1.300 i valoarea just a activelor pi anului este de 1.000. La
l ianuarie 1993, ntreprinderea a mbuntit pensiile (costul
pentru beneficiile nelegitime: 160; i perioada medie rmas la
data de dinainte de investire: 10 ani).
Efectul intermediar este dup cum urmeaz:
Valoarea actualizat a obligaiei
Valoarea just a activelor planului
Minus: costul serviciilor anterioare de
recunoscut n ultimele perioade (160 x 4/10)
Datoria intermediar
236
Datoria deja recunoscut
1QQ
Creterea datoriei
136
226

1.300
(1.000)
(Ml

ntreprinderea are de ales ntre recunoaterea datoriei de 136

imediat sau dup cinci ani. Alegerea este irevocabil.

ntreprinderea trebuie, de asemenea, s retrateze informaii

comparative (IAS 8, tratamentul contabil de baz) sau s prezinte
informaii comparative suplimentare pro-forma (IAS 8, tratamentul contabil alternativ permis), cu excepia cazului n care
acest lucru este impracticabil.
La 31 decembrie 1999, valoarea actualizat a obligaiei conform
Standardului va fi de l .400 i valoarea j u st a activelor planului
va fi de l .050. Ctigurile actuariale nete cumulate nerecunoscute
de la data adoptrii Standardului sunt de 120. Media perioadei
de munc rmase pentru angajaii participani la plan este de opt
ani. ntreprinderea a adoptat o politic de recunoatere imediat
a tuturor ctigurilor i pierderilor actuariale, dup cum permite
paragraful 93.
Efectul limitelor din paragraful 155 (b) (ii) este dup cum
urmeaz:
Ctigurile actuariale nerecunoscute
nete cumulate
Partea nerecunoscut a datoriei
intermediare (136 x 4/5)
Ctigul maxim de recunoscut
(paragraful 155 (b) (ii))

120
(109)
11

227

1.12. Data intrrii n vigoare

157. Acest Standard Internaional de Contabilitate intr n
vigoarepentru situaiile financiare aferenteperioadelor
Pi ncepnd de la l ianuarie 1999, cu excepia specificat
n paragraful 159. Se ncurajeaz adoptarea acestui Standard anterior acestei date. Dac o ntreprindere aplic
acest Standard costurilor aferente pensiilor pentru situaii
financiare aferente perioadelor ncepnd de la l ianuarie
1999, ntreprinderea trebuie s specifice f aptul c aplic
acest Standard n locul IAS 19, Costurile aferente
pensiilor, aprobat n 1993.
158. Acest Standard nlocuiete IAS 19, Costurile aferente
pensiilor, aprobat n 1993.
159. Urmtoarele intr n vigoare pentru situaiile financiare
anuale1 aferente perioadelor cu ncepere de la l ianuarie
2001:
(a) definiia revizuit a activelor planului prezentat n
paragraful 7, precum i definiiile aferente ale
activelor deinute de un fond de beneficii ale anga
jailor pe termen lung i ale polielor de asigurare
restrictive; i
(b) cerinele privind recunoaterea i evaluarea
rambursrilor, prezentate n paragrafele 104A, 128
1

Paragraful 159 face referire la situaii financiare anuale" pentru a folosi un

limbaj mai explicit atunci cnd se scriu datele de intrare n vigoare adoptate
n 1998. Paragraful 157 face referire la situaii financiare".

228

i 129 i prezentrile aferente de informaii cerute

n paragrafele 120 (c) (vii), 120 (f) (iv), 120 (g) i
120 (h) (iii).
Se ncurajeaz adoptarea acestui paragraf anterior
acestei date. Dac adoptarea anterioar afecteaz
situaiile financiare, o ntreprindere trebuie s prezinte
acestfapt.
160. IAS 8, Profitul net i pierderea net a perioadei, erori
fundamentale si modificri, ale politicilor contabile, se
aplic n momentul n care o ntreprindere i modific
politicile contabile cu scopul de a reflecta modificrile specificate n paragraful 159. Pentru a aplica aceste modificri
retrospectiv, dup cum se cere prin tratamentul contabil de
baz i tratamentul contabil alternativ permis din IAS 8, o
ntreprindere trateaz aceste modificri ca i cum ele ar fi
fost adoptate n acelai timp cu restul Standardului.

229

Anexa A Exemplu
ilustrativ
Aceast anex este doar ilustrativ si nu este parte integrant
din Standarde. Scopul acestei anexe este de a ilustra modul de
aplicare a Standardelor, ajutnd la clarificarea nelesului lor.
Extractele din conturile de profit i pierdere, i bilanurile sunt
fcute pentru a arta efectele tranzaciilor descrise mai jos.
Aceste extracte nu sunt neaprat necesar conforme cu toat
prezentarea informaiilor i ntocmirea situaiilor cerute de alte
Standarde Internaionale de Contabilitate.

Informaii cu caracter general

Urmtoarele informaii sunt date n legtur cu un plan finanat determinat de beneficii. Pentru a nu ngreuna calculul
dobnzii, toate tranzaciile sunt presupuse a avea loc la sfritul
anului. Valoarea actualizat a obligaiei i valoarea just a
activelor planului erau ambele de 1.000 la l ianuarie 20X1.
Ctigurile actuariale nete cumulate nerecunoscute la acea
dat erau de 140.

20X1

20X2

20X3

10,0%

9,0%

8,0%

Rata de actual i zare

la nceputul anului
Rata previzional a
rentabilitii activelor planului
la nceputul anului
Costul serviciilor curente
230

12,0%
130

11,1% 10,3%
140
150

Beneficiate
'
Contribuii pltite
90
Valoarea actualizat a obligaiei
la 31 decembrie
1.141
Valoarea just a activelor planului
la 31 decembrie
1.092
Media previzional a perioadei
de munc rmase a angajailor (ani)
10

"
100

"O
110

1,197

1.295

1.109

1.093

10

10

n 20X2, planul a fost amendat pentru furnizarea de beneficii

suplimentare ce au efect de la l ianuarie 20X2. Valoarea
actualizat la l ianuarie 20X2 a beneficiilor suplimentare pentru
serviciul prestat de angajat nainte de l ianuarie 20X2 era de 50
pentru beneficii legitime i de 30 pentru beneficii nelegitime. La
l ianuarie 20X2, ntreprinderea estimeaz c perioada medie
pn cnd beneficiile nelegitime devin legitime este de trei ani;
costul serviciilor anterioare ce apare din beneficiile nelegitime
suplimentare este de aceea recunoscut pe o baz liniar peste
trei ani. Costul serviciilor anterioare ce apare din beneficii legitime suplimentare este recunoscut imediat (a se vedea paragraful
96 al Standardului), ntreprinderea a adoptat o politic de recunoatere a ctigurilor i pierderilor actuariale conform cerinelor
minime din paragraful 93.

Modificri ale valorii actualizate a obligaiei i

ale valorii juste a activelor planului
Primul pas este de a recapitula modificrile valorii actualizate a
obligaiei i valorii juste a activelor planului, i de a folosi acest
lucru pentru determinarea valorii ctigurilor i pierderilor
actuariale pe perioad. Acestea sunt dup cum urmeaz:
231

Valoarea actualizat a obligaiei

la l ianuarie
Cheltuieli cu dobnzi
Costul serviciilor curente
Costul serviciilor anterioare
pentru beneficii legitime
Costul serviciilor anterioare
pentru beneficii nelegitime
Beneficii pltite
(Ctig) pierdere actuarial
din obligaie (cifra de bilan)
Valoarea actualizat a obligaiei
la 31 decembrie
Valoarea just a activelor planului
la l ianuarie
Rentabilitatea previzional
a activelor planului
Contribuii
Beneficii pltite
Ctig (pierdere) actuarial a
activelor planului (cifra de bilan)
Valoarea just a activelor planului
la 31 decembrie

Limitele coridorului

20X1

20X2

20X3

1.000
100
96
130

1.141
103

1.197

140

150

30

(150)

50
(180)

___61
42

(87)

1.141

1.197

(190)

1.295

1.000

1.092

1.109

120
90
(150)

121
100
(180)

114
110
(190)

32

(24)

(50)

1.092

1.109

1.093

55

Urmtorul pas este determinarea limitelor coridorului" i compararea acestora cu ctigurile i pierderile actuariale cumulate
nete nerecunoscute pentru a determina ctigul i pierderea
actuarial net de recunoscut n urmtoarele perioade. Pe baza
232

paragrafului 92 al Standardului, limitele coridorului" sunt stabilite ca maximul dintre:

(a) 10% din valoarea actualizat a obligaiei nainte de deducerea
activelor planului; i
(a) 10% din valoarea just a oricror active ale planului.
Aceste limite, si ctigurile i pierderile actuariale recunoscute
i nerecunoscute sunt dup cum urmeaz:
Ctigurile (pierderile) actuariale
cumulative nete nerecunoscute
la 1 ianuarie
Limitele coridorului" la 1 ianuarie
Surplusul [A]
Media previzional a perioadei
de munc rmase (ani) [B]
Ctig (pierdere) actuarial
de recunoscut [A/B]
Ctiguri (pierderi) actuariale
nerecunoscute la 1 ianuarie
Ctig (pierdere) actuarial
pe an - obligaie
Ctig (pierdere) actuarial
pe an - active ale planului
Subtotal
Ctig (pierdere) actuarial
recunoscut
Ctiguri (pierderi) actuariale
nerecunoscute la 3 1 decembrie

20X1

20X2

20X3

140
100
40

107
114
_

170
120
50

10

10

10

140

107

170

(61)

87

(42)

32
111

(24)
170

_J5Q)
78

(4)

(5)

107

170

73
233

Valorile recunoscute n bilan i n contul

de profit i pierdere, i analizele asociate
Pasul final este determinarea valorilor de recunoscut n bilan i
n contul de profit i pierdere, si a analizelor asociate ce sunt de
prezentat n conformitate cu paragrafele 120 (c), (e), (i) i (g)
din Standard. Acestea sunt dup cum urmeaz:
20X1

20X2

20X3

Valoarea actualizat a obligaiei

1.141
1.197 1.295
Valoarea just a activelor planului fl.092)
(1.109) (1.093)
49
88
202
Ctiguri (pierderi) actuariale
nerecunoscute 107
170
73
Costul serviciilor anterioare
nerecunoscut - beneficii nelegitime
(20)
(10)
Datoria recunoscut n bilan M==JM^^J^
Costul serviciilor curente
Cheltuieli cu dobnzile
Rentabilitatea previzional
a activelor planului
Ctig (pierdere) net
recunoscut pe an
Costul serviciilor anterioare
-beneficii nelegitime
Costul serviciilor anterioare
- beneficii legitime
Cheltuiala recunoscut n
contul de profit i pierdere

234

130
100

140
103

150
96

(120)

(121)

(114)

(4)

(5)

10

10

-______50 _____IM

182 ____137

Schimbri n datoria net recunoscut n bilan, de prezentat n

conformitate cu paragraful 120 (e):
Datoria net la nceput
Cheltuiala ca mai sus
Contribuii pltite
Datoria net la sfrit

140
156
238
106
182
137
(90) f 100) (110)
156 __ 238____265

Rentabilitatea actuarial a activelor planului, de prezentat n

conformitate cu paragraful 120 (g):
Rentabilitatea previzional
a activelor planului
Ctig (pierdere) actuarial
pentru activele planului
Rentabilitatea previzional
a activelor planului

120

121

114

32

(24)

(50)

15^____ 97______64

Not: a se vedea exemplul care ilustreaz paragrafele 104A-C

cu privire la rambursri.
Comentarii

Problema a fost rezolvat dup cum urmeaz:

Pentru anul 20X1:
1 Valoarea actualizat a obligaiei la l ianuarie
000
2 Cheltuieli cu dobnzi (10% din valoarea
actualizat a obligaiei la l ianuarie)
3 Costul serviciilor curente
130
4 Costul serviciilor anterioare
pentru beneficii legitime

l.
100

O
235

Costul serviciilor anterioare

pentru beneficii nelegitime

O
6 Beneficii pltite
(150)
7 Valoarea actualizat a obligaiei la 31 decembrie
8 Pierdere actuarial din obligaie
(cifra de bilan)
Rndul 8 - rndurile de la l la?

1.141
61

Pierderea actuarial din obligaie a fost calculat ca diferen.

Costul serviciilor anterioare pentru beneficii legitime, precum si costul
serviciilor anterioare pentru beneficii nelegitime sunt, n 20X1, nule
(abia din 20X2 va avea efect modificarea specificat).
1 Valoarea just a activelor planului la l ianuarie
000
2 Rentabilitatea previzional a activelor planului
(10% din valoarea just a activelor
planului la l ianuarie)
3 Contribuii pltite
4 Beneficii pltite
5 Valoarea just a activelor planului la 31 decembrie
6 Ctig actuarial din activele planului
(cifra de bilan)
Rndul 5 - rndurile de la l la 4

l.

120
90
(150)
l .092
32

Ctigul actuarial din activele planului a fost calculat ca

diferen.
n continuare ntreprinderea calculeaz limitele coridorului,
conform paragrafului 92:
1
2
3
4
236

Valoarea actualizat a obligaiei la l ianuarie

Valoarea just a activelor planului la l ianuarie
Maxim
10%

l .000
l .000
1.000
100

Deoarece ctigul actuarial cumulat nerecunoscut la l ianuarie

depete limita de 10%, ntreprinderea va trebui s recunoasc o
parte din acest ctig, egal pe perioada de munc rmas.
1

Ctigurile (pierderile) actuariale cumulative

nete nerecunoscute la l ianuarie
Limitele coridorului" la l ianuarie
Surplusul [A]
Media previzional a perioadei
de munc rmase (ani) [B ]
Ctig actuarial de recunoscut [A/B]

6
8
9
10
11
12

Ctigurile actuariale nerecunoscute la l ianuarie

Pierdere actuarial pe an - obligaie
Ctig actuarial - activ al planului
Subtotal (rndurile 6-9)
Ctig actuarial recunoscut
Ctig actuarial nerecunoscut la 31 decembrie

1
2
3
4
5

Valoarea actualizat a obligaiei la 31 decembrie

Valoarea just a activelor planului la 31 decembrie
Datorie
Ctiguri actuariale nerecunoscute
Costul serviciilor anterioare
nerecunoscut - beneficii nelegitime

Datoria recunoscut n bilan

I
8
9
10
I1
12

Costul serviciilor curente

Cheltuieli cu dobnzi
Rentabilitatea previzional a activelor planului
Ctig net recunoscut pe an
Coslul serviciilor anterioare - beneficii nelegitime
Coslul serviciilor anterioare - beneficii legitime

2
3
4

13 Cheltuiala recunoscut n
contul de profit i pierdere

140
100
40
10
4
140
(61)
32
111
(4)
107
1.141
(l .092)
49
107

156
130
100
(120)
(4)

106
237

Schimbri n datoria net recunoscut n bilan:

Datoria net la nceput
Cheltuiala ca mai sus
Contribuii pltite
Datoria net la sfrit

140
106
(90)
156

Rentabilitatea actuarial a activelor planului:

Rentabilitatea previzional a activelor planului
120
Ctig actuarial pentru activele planului
32
Rentabilitatea previzional a activelor planului

152

Pentru anul 20X2:

1
2
3
4
5
6
7
8

Valoarea actualizat a obligaiei la l ianuarie

Cheltuieli cu dobnzi (9% din valoarea
actualizat a obligaiei la l ianuarie)
Costul serviciilor curente
Costul serviciilor anterioare
penlru beneficii nelegitime
Coslul serviciilor anterioare
penlru beneficii legitime
Beneficii pltite
Valoarea actualizat a obligaiei
la 31 decembrie
Ctig acluarial din obligaie
(cifra de bilan)
Rndul 8 - rndurile de la l la?

1.141

103
140
30
50
(180)
1.197
(87)

Deoarece n 20X2 are efecl modificarea planului de pensii,

ntreprinderea recunoate imediat coslul serviciilor anterioare ce apare
din beneficii legitime.
238

1
2
3
4
5
6

Valoarea just a activelor planului la l ianuarie

Rentabilitatea previzional a activelor planului
(11,1% din valoarea just a activelor
planului la l ianuarie)
Contribuii pltite
100
Beneficii pltite
Valoarea just a activelor planului
la 31 decembrie
Pierdere actuarial din activele planului
(cifra de bilan)
Rndul 5 - rndurile de la l la 4

l .092

121
(180)
1.109
(24)

n continuare ntreprinderea calculeaz limitele coridorului:

1
2
3
4

Valoarea actualizat a obligaiei la l ianuarie

Valoarea just a activelor planului la l ianuarie
Maxim
10%

1.141
l .092
1.141
114

Deoarece ctigul actuarial cumulat nerecunoscut la l ianuarie

nu depete limita de 10%, ntreprinderea nu va trebui s recunoasc
nici un ctig.
1
2
3
4
5

Ctigurile (pierderile) actuariale cumulative

nete nerecunoscute la l ianuarie
Limitele coridorului" la l ianuarie
Surplusul [A]
Media previzional a perioadei
de munc rmase (ani) [B]
Ctig actuarial de recunoscut [A/B]

6 Ctigurile actuariale nerecunoscute la l ianuarie

8 Ctig actuarial - obligaie

107
114

10
107
87
239

9
10
11
12

Pierdere actuarial pe an - activ al planului

Subtotal (rndurile 6-9)
Ctig (pierdere) actuarial() recunoscut()
Ctiguri actuariale nerecunoscute la 31 decembrie

(24)
170

1
2
3
4
5

Valoarea actualizat a obligaiei la 31 decembrie

Valoarea just a activelor planului la 31 decembrie
Datorie
Ctiguri actuariale nerecunoscute
Costul serviciilor anterioare
nerecunoscut - beneficii nelegitime

l. 197
(1.109)
88
170

6 Datoria recunoscut n bilan

I
8
9
10
I1
12

Costul serviciilor curente

Cheltuieli cu dobnzi
Rentabilitatea previzional a activelor planului
Ctig net recunoscut pe an
Costul serviciilor anterioare - beneficii nelegitime
Costul serviciilor anterioare - beneficii legitime

13 Cheltuiala recunoscut n
contul de profit i pierdere

170

(20)

238
140
103
(121)
lO
50

182

Costul serviciilor anterioare nerecunoscut - beneficii nelegitime a fost calculat prin diferena ntre costul total al serviciilor
anterioare nerecunoscut i costul serviciilor anterioare nerecunoscut
(30 minus 10).
Schimbri n datoria net recunoscut n bilan:
Datoria net la nceput
Cheltuiala ca mai sus
Contribuii pltite
Datoria net la sfrit
240

156
182
(100)
238

Rentabilitatea actuarial a activelor planului:

Rentabilitatea previzional a activelor planului
121
Ctig (pierdere) actuarial() pentru activele planului
(24)
Rentabilitatea previzional a activelor planului
97
Pentru anul 20X3:
1
2
3
4

5
6
7
8

1
2
3
4
5
6

Valoarea actualizat a obligaiei la l ianuarie

Cheltuieli cu dobnzi (8% din valoarea
actualizat a obligaiei la l ianuarie)
Costul serviciilor curente
Costul serviciilor anterioare
pentru beneficii legitime
O
Costul serviciilor anterioare
pentru beneficii nelegitime
Beneficii pltite
Valoarea actualizat a obligaiei la 31 decembrie
Pierdere actuarial din obligaie
(cifra de bilan)
Rndul 8 - rndurile de la l la 7
Valoarea just a activelor planului la l ianuarie
Rentabilitatea previzional a activelor planului
(10% din valoarea just a activelor
planului la l ianuarie)
Contribuii pltite
Beneficii pltite
Valoarea jusl a activelor planului
la 31 decembrie
Pierdere acluarial din activele planului
(cifra de bilan)
Rndul 5 - rndurile de la l la 4

l. 197

96
150

O
(190)
l .295
42
l. 109

114
110
(190)
1.093
(50)

241

n continuare ntreprinderea calculeaz limitele coridorului:

1
2
3
4

Valoarea actualizat a obligaiei la l ianuarie

Valoarea just a activelor planului la l ianuarie
Maxim
10%

l. 197
l. 109
1.197
120

Deoarece ctigul actuarial cumulat nerecunoscut la l ianuarie

depete limita de 10%, ntreprinderea va trebui s recunoasc o
parte din acest ctig, egal pe perioada de munc rmas.
1

Ctigurile (pierderile) actuariale cumulative

nete nerecunoscute la l ianuarie
Limitele coridorului" la l ianuarie
Surplusul [A]
Media previzional a perioadei
de munc rmase (ani) [B]
Ctig actuarial de recunoscut [A/B]

6
8
9
10
11
12

Ctigurile actuariale nerecunoscute la l ianuarie

Pierdere actuarial pe an - obligaie
Pierdere actuarial pe an - activ al planului
Subtotal (rndurile 6-9)
Ctig actuarial recunoscut
Ctig actuarial nerecunoscut la 31 decembrie

1
2
3
4

Valoarea actualizat a obligaiei la 31 decembrie

Valoarea just a activelor planului la 31 decembrie
Datorie
Ctiguri actuariale nerecunoscute

Datoria recunoscut n bilan

372

Costul serviciilor curente

150

2
3
4

242

170
120
50
10
5
170
(42)
(50)
111
(5)
73
1.295
(1.093)
202
170

7
8
9
10

Cheltuieli cu dobnzi
Rentabilitatea previzional a activelor planului
Ctig net recunoscut pe an
Costul serviciilor anterioare-beneficii nelegitime

96
(114)
(5)
10

11 Cheltuiala recunoscut n
contul de profit i pierdere

137

Schimbri n datoria net recunoscut n bilan:

Datoria net la nceput
Cheltuiala ca mai sus
Contribuii pltite
Datoria net la sfrit

238
137
(110)
265

Rentabilitatea actuarial a activelor planului:

Rentabilitatea previzional a activelor planului
Pierdere actuarial pentru activele planului
Renlabililalea previzional a activelor planului

114
(50)
64

243

Anexa B
Prezentarea ilustrativ a informaiilor
Aceast anex este doar ilustrativ i nu este parte integrant
din Standarde. Scopul acestei anexe este de a ilustra modul de
aplicare a Standardelor, ajutnd la clarificarea nelesului lor,
Extractele din situaiile financiare arat cum prezentrile de
informaii cerute pot fi cumulate n cazul unui grup lrgit multinaional, ce furnizeaz o varietate de beneficii ale angajailor.
Aceste extracte nu sunt n mod necesar conforme n ntregime
cu ntocmirea si prezentarea informaiilor cerute de alte
Standarde Internaionale de Contabilitate. In particular, ele nu
ilustreaz prezentarea informaiilor pentru:
(a) politicile contabile pentru beneficiile angajailor (a se
vedea IAS l, Prezentarea situaiilor financiare). Conform
paragrafului 120 (a) al Standardului, aceast prezentare
a informaiilor trebuie s includ politica contabil a ntre
prinderii pentru recunoaterea ctigurilor si pierderilor
actuariale; i
(b) beneficiile angajailor oferite directorilor i personalului-cheie din conducere (a se vedea IAS 24, Prezen
tarea informaiilor referitoare la tranzaciile cu prile
afiliate).

244

Obligaiile privind beneficiile angajailor

Valorile recunoscute n bilan sunt dup cum urmeaz:
Planuri de pensii
determinate
20X2

Valoarea actualizat a
obligaiilor finanate
Valoarea just a activelor
planului
Valoarea actualizat a
obligaiilor nefinanate
Ctiguri actuariale
nerecunoscute (pierderi)
Costul serviciilor
anterioare nerecunoscut
Datoria net n bilan
Valori n bilanul contabil:
Datorii
Active Datoria net
n bilan

20X1
12.310

2.819

Beneficii medicale
post-angajare
20X2
20X1

11.772

2.721

(11.982)
328
6.459

(11.188)
584

(2.480)
339

(2.415)
306

6.123

5.160

5.094

(97)
(450)
6.240

(17)
(650)
6.040

31

72

5.530
5.530

5.472
5.472

5.530

5J22

6.451
(211)
6.24Q

6.278
(238)
6.040

Activele planului de pensii includ aciuni ordinare emise de

[numele ntreprinderii raportoare] cu o valoare just de 317
(20X1:281). Activele planului includ, de asemenea, proprieti
ocupate de [numele ntreprinderii raportoare] cu o valoare just
de 200 (20X1: 185).
Valorile recunoscute n contul de profit i pierdere sunt dup
cum urmeaz:

245

Planuri de pensii

Costul serviciului curent

Dobnda pentru obligaie
Rentabilitatea
previzional a
activelor planului
Pierderi (ctiguri)
actuariale nete
nerecunoscute pe an
Costul serviciilor
anterioare
Pierderi (ctiguri) la
reduceri sau decontri
Totalul, inclus n
costurile cu personalul"
Rentabilitatea actuarial
a activelor planului

determinate
20X2
20X1
1,679
1.554
1.890
1.650

Beneficii medicale
post-ai igajare
20X2
20X1

471
819

411
705

(1.392)

(1.188)

(291)

(266)

90

(187)

200

200

221

(47)

2L688

L282

999

850

1.232

1.205

215

254

Schimbrile datoriei nete recunoscute n bilan sunt dup cum

urmeaz:
Planuri de pensii
determinate
20X2
20X7
Datoria net la
6.040
nceputul anului
Cheltuiala net recunoscut
n contul de profit i pierdere 2.688
Contribuii
(2.261)
Diferene din schimbul
valutar pentru un plan
(227)
din strintate
Datorii din combinrile
de ntreprinderi
Datoria net la
6,240
sfritul anului

246

Beneficii medicale
post-angajare
20X2
20X7

5.505

5.472

5.439

1.982
(1.988)

999
(941)

850
(817)

221
320
6.040

___

...........................,....................._..,,

Principalele ipoteze actuariale Ia data bilanului (exprimate ca

medii convenabile):

Rata actualizrii la 31 decembrie

Rentabilitatea previzional a
activelor planului la 31 decembrie
Creteri salariale viitoare
Creteri de pensii viitoare
Procentul din angajai ce opteaz
pentru pensionare anticipat
Creterea anual a costuri ior
de asisten medical
Schimbri viitoare n beneficiile
de asisten medical de stat

20X2

20XJ

10,0%

9,1%

12,0%
5%
3%

10,9%
4%
2%

30%

30%

8%

8%

3%

2%

Grupul particip, de asemenea, ntr-un plan de beneficii determinate n cadrul industriei specifice lrgite, ce furnizeaz
pensii n funcie de salariile finale i care este finanat conform
principiului pli n rae pe msura ctigului". Nu este posibil a se determina valoarea actualizat a obligaiei grupului
sau costul curent asociat, aa cum se calculeaz obligaiile
prin plan, pe o baz ce difer semnificativ de baza utilizat n
| numele ntreprinderii raportoare] situaiile financiare [baza
descris]. Pe acea baz, situaiile financiare ale planului la 30
iunie 20X0 arat o datorie nefinanat de 27.525. Datoria
nefinanat va rezulta n pli viitoare prin participarea angajailor. Planul are aproximativ 75.000 de membri, din care
aproximativ 5.000 sunt angajai cureni sau foti ai [numele
ntreprinderii raportoare] sau cei ce depind de acetia. Cheltuiala recunoscut n contul de profit i pierdere, care este egal
cu contribuiile datorate pe an, i nu este inclus n valorile
247

de mai sus, era de 230 (20X1: 215). Contribuiile viitoare ale

grupului pot fi crescute semnificativ, dac alte ntreprinderi se
retrag din plan.

Compensaii sub forma participaiilor

la capitalul propriu
Planul de opiune pe aciune

Grupul ofer opiuni pe aciune n investiii, fr plat, directorilor

i altor angajai cu vechime n serviciu mai mare de trei ani.
Schimbrile n numrul de opiuni pe aciune deinute de angajai
sunt dup cum urmeaz:

Aciuni n circulaie la l ianuarie

Emise
Exercitate
Scoase din circulaie
Aciuni n circulaie la 31 decembrie

20X2

20X1

10.634
2.001
(957)
(481)
jj_._197

10.149
1.819
(891)
(443)
LQ..634-

Detalii despre opiunile pe aciune subvenionate n timpul

perioadei:
Data la care expir
1/1/X7
1/1/X6
Preul exerciiului per aciune 12,17 - 12,27 10,05 - 10,22
ncasri cumulate dac
aciunile sunt emise ('000)
24
20
Valorile recunoscute
Nu sunt artate n acest exemplu,
n bilan i n contul
pentru c Standardul nu
de profit i pierdere
recomand un tratament
(i politica contabil)
contabil particular.
248

Detalii despre opiunile pe aciune exercitate n timpul

perioadei:
Data la care expir
Preul exerciiului pe aciune
ncasri cumulate
la emitere ('000)

1/1/X2
7,45 - 7,49

1/1/X1
7,37 - 7,48

7
20X2

20X1

Termenii opiunii pentru aciunile n circulaie la 31 decembrie:

Data expirrii
l ianuarie 20X2
l ianuarie 20X3
l ianuarie 20X4
l ianuarie 20X5
l ianuarie 20X6
l ianuarie 20X7

Preul exerciiului
7,43 - 7,51
7,57-7,65
7,89-8,01
9,09 - 9,12
10,05 - 10,22
12,17 - 12,27

Numrul

Numrul

1.952
2.118
3.307
1.819
2.001
1L19I

1.438
1.952
2.118
3.307
1.819
_ ___1H634

Planul de compensare prin aciuni al

ntreprinderii
ntreprinderea opereaz cu un plan de compensare prin aciuni
pentru angajaii cu vechime n munc mai mare de trei ani.
ntreprinderea subvenioneaz mprumuturile negarantate, fr
dobnd, fr termeni fici de plat ctre plan, ceea ce permite
planului s achiziioneze aciuni obinuite emise de ntreprindere.
Planul aloc ulterior aciuni angajailor care ndeplinesc anumite
criterii de performan. Angajaii nu sunt solicitai s contribuie
la costul aciunilor. Circulaia aciunilor deinute de plan este
dup cum urmeaz:

249

Aciuni n circulaie la l ianuarie

Emise ctre plan pentru
contraprestaie de 60 (20X1: 52)
Alocate angajailor Aciuni n
circulaie la 31 decembrie
Valoarea just a aciunilor deinute
la 31 decembrie
mprumuturi nerambursate
la 31 decembrie Valoarea
just, la emitere, a aciunilor
emise pe an Valoarea just a
aciunilor alocate angajailor
pe an
Sumele recunoscute
n bilan i n contul
de profit i pierdere
(i politica contabil)

125

10
0
37

42
(18)

12
781

ES
166
_52

J37

Nu sunt artate n
acest exemplu, pentru
c Standardul nu
recomand un tratament
contabil particular.

250

Anexa C
Baz pentru concluzii
Aceast anex prezint raiunile pentru care Consiliul a respins
anumite soluii alternative, Membrii Consiliului au acordat unor
factori o mai mare importan dect altora.

Aspecte generale
1. Consiliul IASC (Consiliul) a aprobat, n anul 1983, IAS 19,
Contabilitatea planurilor de pensii n situaiile financiare
ale angajatorilor, n urma unei revizuiri pariale a acestuia,
Consiliu] a aprobat, n 1993, un standard revizuit LAS 19,
Cheltuieli cu pensule (vechiul IAS 19"). Consiliul a nceput
o revizuire mai amnunit a standardului IAS 19 n
noiembrie 1994. n august 1995, personalul T ASC a publicat
o Not privind cheltuielile cu pensiile i alte beneficii ale
angajailor, n octombrie 1996, Consiliul a aprobat E54,
Beneficiile angajailor, data de 31 ianuarie 1997 fiind terme
nul limit de acceptare a eventualelor comentarii. Consiliul
a primit mai mult de 130 de comentarii privind E54, din
peste 20 de ri. Consiliul a aprobat I AS 19, Beneficiile
angajailor (noul IAS 19"), n ianuarie 1998.
2. Consiliul consider c noul IAS 19 a adus o mbuntire
semnificativ vechiului IAS 19. Totui, Consiliul este de
prere c este posibil ca n viitor s aib loc o nou revizuire
a Standardului. Mai concret, civa dintre membrii Consi
liului recomand ca toate ctigurile i pierderile actuariale
s fie imediat recunoscute n situaia privind performana
251

societii. Cu toate acestea, Consiliul nu consider c aceast

soluie este fezabil pn ce nu se realizeaz progrese
referitoare la diverse probleme legate de raportarea
performanei societii. Abia dup aceea Consiliul s-ar
putea decide s reanalizeze tratamentul contabil al
ctigurilor i pierderilor actuariale.

Sinteza modificrilor aduse la IAS 19

3. Caracteristic noului IS 19 este o abordare a evalurii
din perspectiva pieei. Principalele consecine ale
acestei abordri constau n faptul c rata de actualizare se
bazeaz pe randamentele pieei la data bilanului i c
orice activ al planului este evaluat la valoarea de pia.
Pe scurt, cele mai importante modificri fa de
vechiul IAS 19 sunt urmtoarele:
(a) s-au revizuit definiiile planurilor de contribuii deter
minate i recomandrile aferente acestora (a se vedea
paragrafele 5-6 de mai jos), dndu-se precizri mai
detaliate fa de vechiul IAS referitoare la planurile cu
mai muli angajatori i cele de stat (a se vedea paragrafele
7-10 de mai jos), precum i la planurile asigurate;
(b) s-au mbuntit recomandrile privind tratamentul
bilanier al activelor i datoriilor rezultate din planurile
de beneficii determinate (a se vedea paragrafele 11 -14
de mai jos);
(c) obligaiile privind beneficiile determinate trebuie eva
luate cu a anumit periodicitate, astfel nct sumele
252

recunoscute n situaiile financiare s nu difere semnificativ de sumele ce vor fi determinate la data bilanului
(a se vedea paragrafele 15-16 de mai jos);
(d) s-au eliminat metodele beneficiilor proiectate i s-a in
trodus prevederea de a se utiliza metoda beneficiilor
angajate, denumit Metoda factorului de credit proiec
tat" (a se vedea paragraf ele 17-22 de mai jos). Folosirea
unei metode a beneficiilor angajate impune s se fac
precizri detaliate referitoare la atribuirea beneficiilor
perioadelor corespunztoare de serviciu (a se vedea
paragrafele 23-25 de mai jos);
(e) rata utilizat pentru actualizarea obligaiilor privind
beneficiile post-angajare si cele privind alte beneficii
pe termen lung (finanate sau nefinanate) se va de
termina prin raportare la randamentele obligaiunilor
corporatiste de calitate nalt, stabilite pe pia la data
bilanului, n ri n care nu exist o pia adnc pentru
astfel de obligaiuni, se vor utiliza randamentele obli
gaiunilor de stat (la data bilanului). Moneda n care
sunt emise obligaiunile corporatiste sau de stat, precum
si scadena acestora trebuie s fie n concordan cu
moneda n care sunt obligaiile privind beneficiile postangajare, precum i cu scadena acestora (a se vedea
paragrafele 26-34 de mai jos);
(f) obligaiile privind beneficiile determinate trebuie s
includ, la data bilanului, toate creterile de beneficii
stabilite prin clauzele contractuale ale planului (sau care
rezult din orice obligaie implicit) (a se vedea para
grafele 35-37 de mai jos);
253

(g) o ntreprindere trebuie s recunoasc, ca valoare

minim, o parte specificat din acele ctiguri i
pierderi actu-ariale (rezultate att din obligaiile
privind beneficiile determinate, ct i din activele
aferente ale planului) care nu se ncadreaz ntr-un
coridor". Unei ntreprinderi i se permite, dar nu i se
impune, s adopte anumite metode sistematice de
recunoatere rapid. Asemenea metode includ,
printre altele, recunoaterea imediat a tuturor
ctigurilor i pierderilor actuariale (a se vedea
paragrafele 38-48 de mai jos);
(h) o ntreprindere trebuie s recunoasc costul
serviciilor anterioare prin metoda liniar, pe o
perioad medie, pn cnd beneficiile devin legitime,
n msura n care beneficiile sunt deja legitime,
ntreprinderea va recunoate imediat costul
serviciilor anterioare (a se vedea paragrafele 49-62
de mai jos);
(i) activele planului se vor evalua la valoarea lor just.
Valoarea just este estimat prin actualizarea
fluxurilor de numerar anticipate, doar n czu! n
care nu se cunoate preul activelor determinat de
pia (a se vedea paragrafele 66-75 de mai jos);
(j) sumele recunoscute de ntreprindere ca active nu
trebuie s depeasc totalul net al:
(i) oricror pierderi actuariale i costuri cu
serviciile anterioare nerecunoscute; i al

254

(ii) valorii actualizate a oricror beneficii

economice
sub forma rambursrilor din planul de
pensii sau a

reducerilor contribuiilor la plan (a se vedea paragrafele 76-78 de mai jos);

(k) pierderile din reduceri sau din decontri nu se recunosc
atunci cnd este probabil c va avea loc reducerea sau
decontarea, ci cnd aceasta are ntr-adevr loc (a se
vedea paragrafele 79-80 de mai jos);
(1) s-au adus mbuntiri prevederilor referitoare la
prezentarea informaiilor (a se vedea paragrafele 81 -85
de mai jos);
(m) noul IAS 19 trateaz toate genurile de beneficii ale
angajailor, spre deosebire de I AS 19, care se refer
numai la pensii i la anumite beneficii post-angajare
similare (a se vedea paragrafele 86-94 de mai jos); i
(n) prevederile tranzitorii referitoare la planurile de beneficii
determinate au fost amendate (a se vedea paragrafele
95-96 de mai jos).
Consiliul a respins o propunere referitoare la necesitatea de
a se recunoate o datorie minim suplimentar" n anumite
cazuri (a se vedea paragrafele 63-65 de mai jos).

Sinteza modificrilor aduse la E54

4. Noul IAS 19 aduce urmtoarele modificri principale propunerilor prezentate n E54:
(a) o ntreprindere va atribui beneficiile perioadelor corespunztoare de serviciu pe baza formulei de beneficii a
255

planului, dar se va utiliza metoda liniar n cazul n

care beneficiile din ultimii ani de serviciu sunt
semnificativ mai ridicate dect cele din primii ani
(a se vedea paragrafele 23-25 de mai jos);
(b) ipotezele actuariale vor include, la data bilanului,
esti
mri ale creterilor de beneficii nu atunci cnd
exist
certitudinea c aceste creteri vor avea loc, ci doar
dac
sunt specificate n clauzele contractuale ale
planului
(sau dac rezult din obligaii implicite) (a se
vedea
paragrafele 35-37 de mai jos);
(c) nu este necesar recunoaterea imediat a ctigurilor
i pierderilor actuariale care nu se ncadreaz n cori
dorul" de 10%, aa cum se propusese n E54. Suma
minim pe care o ntreprindere trebuie s o
recunoasc,
n cazul oricrui plan de beneficii determinate, este
acea
parte care, la sfritul perioadei anterioare de raportare,
nu s-a ncadrat n coridor", mprit la durata medie
anticipat, rmas din serviciul angajailor care particip
la acel plan. De asemenea, noul I AS 19 permite anumite
metode sistematice de recunoatere rapid. Astfel de
metode includ, printre altele, recunoaterea imediat a
tuturor ctigurilor si pierderilor actuariale (a se vedea
paragrafele 38-48 de mai jos);
256

(d) E54 a stabilit dou tratamente alternative ale

costului serviciilor anterioare i a precizat c, dup
analizarea comentariilor asupra Proiectului de
Expunere, Consiliul va elimina unul din aceste
tratamente. Unul dintre ele consta n recunoaterea
imediat a tuturor costurilor serviciilor anterioare.
Cellalt tratament consta n recu-

noaterea imediat a costurilor aferente fotilor angajai

i n amortizarea costurilor aferente serviciilor angajailor
actuali, pe perioada rmas de serviciu a acestora. Noul
I AS 19 prevede ca o ntreprindere s recunoasc costul
serviciilor anterioare prin metoda liniar, pe perioada
medie pn cnd beneficiile devin legitime, n msura
n care beneficiile sunt deja legitime, ntreprinderea va
recunoate imediat costul serviciilor anterioare (a se
vedea paragrafele 49-59 de mai jos);
(e) nu se va recunoate imediat efectul amendamentelor
negative aduse planului" (aa cum se propusese n E54),
ci va fi tratat n acelai mod ca i costul serviciilor
anterioare (a se vedea paragrafele 60-62 de mai jos);
(f) titlurile de valoare netransferabile, emise de ntre
prindere, au fost excluse din definiia activelor planului
(a se vedea paragrafele 67-68 de mai jos);
(g) activele planului se evalueaz la valoarea lor just, nu
la valoarea de pia, aa cum se stabilise n E54 (a se
vedea, paragrafele 69-70 de mai jos);
(h) costurile de administrare a planului (nu doar costurile
de administrare a plasamentelor planului, aa cum se
propusese n E54), se vor deduce pentru a se determina
rentabilitatea activelor planului (a se vedea paragraful
75 de mai jos);
(i) limita referitoare la recunoaterea activelor planului a
fost modificat n dou privine fa de propunerile din
E54. Limita nu trebuie s fie mai important dect
257

coridorul" pentru pierderile amnate sau

recunoaterea amnat a costului serviciilor
anterioare. De asemenea, limita se refer la
rambursri disponibile din fonduri sau la reduceri
disponibile ale contribuiilor viitoare. E54 se
referea la rambursri anticipate sau la reduceri
anticipate ale contribuiilor viitoare (a se vedea
paragrafele 76-78 de mai jos);
(j) spre deosebire de E54, noul 1AS 19 nu precizeaz
dac contul de profit i pierdere trebuie s prezinte
costul cu dobnda si venitul anticipat din activele
planului n postul ce cuprinde i costul serviciilor
curente. Noul IAS 19 stabilete c o ntreprindere
va trebui s precizeze posturile n care aceste costuri
sunt incluse;
(k) s-au adus mbuntiri prevederilor referitoare la
prezentarea informaiilor (a se vedea paragrafele 81 -85
de mai jos);
(1) precizrile din diverse domenii (n special cele
referitoare la beneficii pentru ncheierea
contractului de munc, reduceri si decontri,
participarea la profit i planuri de prime, precum i
diverse referiri la obligaiile implicite) au fost
armonizate cu propunerile din E59, Provizioane,
datorii si active contingente. De asemenea, Consiliul
a adugat precizri explicite privind evaluarea
beneficiilor pentru ncheierea contractului de munc,
impunnd actualizarea acelor beneficii care urmeaz
a fi pltite dup cel puin un an de zile (a se vedea
paragrafele 91-93 de mai jos); i
258

(m) la aplicarea pentru prima dat a noului IAS 19, exist

o opiune tranzitorie de a se recunoate o cretere a
obli-

gaiilor privind beneficiile determinate pe o perioad de

maximum cinci ani. Noul IAS 19 este n vigoare pentru
situaiile financiare aferente perioadelor ncepnd de la
l ianuarie 1999, i nu 2001, aa cum se propusese n
E54 (a se vedea paragrafele 95-96 de mai jos).

Planuri de contribuii determinate

(paragrafele 24-47 din Standard)
5. VechiulIAS 19 definea:'
(a) planurile de contribuii determinate ca planuri de
pensii n cadrul crora sumele care urmeaz a fi pltite
drept pensii se determin pe baza contribuiilor la un
fond plus a profiturilor din investirea acestor contri
buii; i
(b) planurile de beneficii determinate ca planuri de pensii
n cadrul crora sumele care urmeaz a fi pltite drept
pensii se determin pe baza unei formule care ia n
considerare, de obicei, remuneraia angajailor i/sau anii
de serviciu.
Consiliul consider c aceste definiii sunt nesatisfctoare,
pentru c se concentreaz asupra beneficiului primit de
angajat, i nu asupra costului suportat de ntreprindere.
Definiiile din paragraful 7 al noului IAS 19 atrag atenia
asupra riscului creterii costurilor suportate de ntreprindere.
Definiia planurilor de contribuii determinate nu exclude
posibilitatea favorabil ca ntreprinderea s aib de acoperit
costuri mai mici dect cele anticipate.
259

6. Noul IAS 19 nu schimb contabilitatea planurilor de contribuii determinate, care este simpl, neimplicnd ipoteze
actuariale sau posibilitatea ca ntreprinderea s aib
ctiguri sau pierderi actuariale. Noul IAS 19 nu face
precizri echivalente celor din paragrafele 20 (costul
serviciilor anterioare n planurile de contribuii determinate)
i 21 (reducerea planurilor de contribuii determinate) din
vechiul IAS 19. Consiliul consider c aceste chestiuni nu
sunt relevante pentru planurile de contribuii determinate.

Planuri cu mai muli angajatori

i planuri de stat
(paragrafele 29-38 din Standard)

7. Este posibil ca o ntreprindere s nu poat obine mforma.i

suficiente din planurile cu mai muli angajatori pentru a putea
utiliza contabilitatea planurilor de beneficii determinate.
Consiliul a luat n considerare trei modaliti de abordare a
acestei probleme:
(a) s se utilizeze contabilitatea planurilor de contribuii
determinate n unele cazuri i contabilitatea planurilor
de beneficii determinate n altele;
(b) s se utilizeze contabilitatea planurilor de contribuii
determinate pentru orice plan cu mai muli angajatori,
prezentndu-se informaii suplimentare n cazul n care
planul cu mai muli angajatori este un plan de beneficii
determinate; sau

260

(c) s se utilizeze contabilitatea planurilor de beneficii

determinate pentru acele planuri cu mai muli angajatori
care sunt planuri de beneficii determinate. Totui, n
cazul n care nu exist suficiente informaii pentru a se
putea utiliza contabilitatea planurilor de beneficii determinate, ntreprinderea va trebui s precizeze acest lucru
si s utilizeze contabilitatea contribuiilor determinate.
8. Consiliul consider c nu exist nici o modalitate obiectiv,
fezabil i inatacabil din punct de vedere conceptual de a
se face distincie, astfel nct o ntreprindere s poat utiliza
contabilitatea planurilor de contribuii determinate n cazul
unor planuri cu mai muli angajatori i contabilitatea planu
rilor de beneficii determinate, n cazul altora. De asemenea,
Consiliul este de prere c este derutant utilizarea con
tabilitii planurilor de contribuii determinate n cazul
planurilor cu mai muli angajatori care sunt planuri de
beneficii determinate. Un exemplu n acest sens l constituie
bncile franceze, care au utilizat contabilitatea planurilor de
contribuii determinate n cazul planurilor de pensii de
beneficii determinate ce se derulau pe baza unor contracte
colective, la nivelul ntregului sector bancar, prin metoda
plilor n rate, pe msura ctigului". Evoluiile demo
grafice au fcut ca aceste planuri s devin nesustenabile,
iar printr-o reform radical, n anul 1093, aceste planuri au
fost nlocuite cu scheme de contribuii determinate pentru
servicii viitoare, n acest moment, bncile au fost obligate
s-i cuantifice obligaiile. Aceste obligaii existaser anterior,
dar nu fuseser recunoscute ca datorii n bilan.
9. Consiliul a concluzionat c ntreprinderile trebuie s utilizeze
contabilitatea planurilor de beneficii determinate n cazul

261

acelor planuri cu mai muli angajatori care sunt planuri de

beneficii determinate. Totui, n cazul n care nu exist suficiente informaii pentru a se utiliza contabilitatea planurilor
de beneficii determinate, ntreprinderile vor trebui s fac
public acest lucru i s utilizeze contabilitatea planurilor de
contribuii determinate. Consiliul a fost de acord s se aplice
acelai principiu planurilor de stat. Noul IAS 19 evideniaz
faptul c majoritatea planurilor de stat sunt planuri de
contribuii determinate.
10. Ca rspuns la comentariile asupra E54, Consiliul a analizat
o propunere ca filialele al cror capital este deinut integral
de grup (precum i societile-mam ale acestora) i care
particip la planuri ale grupului de beneficii determinate s
fie exceptate de la prevederile referitoare la recunoaterea i
evaluarea informaiilor n situaiile financiare proprii neconsolidate. Din raiuni de cost-beneficiu, Consiliul a considerat
c o asemenea scutire nu este recomandabil.

Planuri de beneficii determinate

Recunoatere i evaluare: bilan
(paragrafele 49-60 din Standard)
11. Paragraful 54 din noul IAS 19 sintetizeaz recunoaterea i
evaluarea datoriilor ce rezult din planuri de beneficii
determinate, iar paragraf ele 55-107 din noul IAS 19 descriu
mai detaliat diversele aspecte ale recunoaterii i evalurii.
Dei vechiul IAS 19 nu s-a referit n mod explicit la recunoaterea obligaiilor privind beneficiile determinate drept
datorii, este probabil ca majoritatea ntreprinderilor s
262

recunoasc n bilan obligaiile privind beneficiile determinate n acelai moment, aplicnd ambele standarde. Totui,
cele dou standarde difer n ceea ce privete evaluarea
datoriei rezultate.
12. Paragraful 54 din noul l AS 19 se bazeaz pe definiia i
criteriile de recunoatere ale unei datorii din Cadrul general
al 1ASC pentru elaborarea i prezentarea situaiilor finan
ciare (Cadrul general"). Cadrul general definete o datorie
drept o obligaie actual a ntreprinderii ce decurge din
evenimente trecute i prin decontarea creia se ateapt
s rezulte o ieire de resurse care ncorporeaz beneficiile
economice, n Cadrul general se precizeaz c un element
care este conform cu definiia unei datorii se va recunoate
dac;
(a) este probabil ca ntreprinderea s nregistreze ieirea
oricrui beneficiu economic viitor aferent elementului
respectiv; i
(b) elementul are un cost sau o valoare care se poate msura
cu suficient certitudine.

13. Consiliul consider c:

(a) o ntreprindere are o obligaie n baza unui plan de
beneficii determinat, atunci cnd un angajat a prestat
servicii n schimbul beneficiilor promise de plan. Pa
ragrafele 67-71 din noul 1AS 19 trateaz atribuirea
beneficiilor perioadelor corespunztoare de serviciu,
pentru a se determina dac exist vreo obligaie;
263

(b) o ntreprindere trebuie s utilizeze ipoteze actuariale

pentru a determina dac va avea de pltit beneficiile
respective n exerciiile urmtoare (a se vedea paragrafele
72-91 din Standard); i c
(c) metodele statistice permit unei ntreprinderi s msoare
obligaia cu suficient acuratee pentru a fi justificat
recunoaterea ei ca datorie.
14. Consiliul consider c o obligaie exist i n cazul n care
beneficiul nu este nc legitim, cu alte cuvinte, dac dreptul
angajatului de a primi beneficiul depinde de faptul dac
acesta va continua s lucreze i n viitor. De exemplu, o
ntreprindere acord un beneficiu de 100 angajailor care
rmn n serviciu timp de doi ani. La sfritul primului an,
angajatul i ntreprinderea nu se afl n aceeai poziie ca la
nceputul anului respectiv, pentru c angajatul va trebui s
mai lucreze doar un an, nu doi, pentru a avea dreptul de a
primi beneficiul. Dei exist posibilitatea ca beneficiul s
nu devin legitim, acea diferen reprezint o obligaie care,
dup prerea Consiliului, trebuie recunoscut n bilan la
sfritul acelui prim an. Evaluarea acelei obligaii la valoarea
ei actualizat reflect cea mai bun estimare, realizat de
ntreprindere, a probabilitii ca beneficiul s nu devin
legitim.
B^.- -

Data evalurii (paragrafele 56-57 din Standard)

15. Unele Standarde naionale permit ntreprinderilor s stabileasc valoarea actualizat a obligaiilor privind beneficiile
determinate la o dat pn la trei luni nainte de data bilanului. Totui, Consiliul a decis ca ntreprinderile sa stabileasc

264

terminate, precum i valoarea just a oricror active ale

planului, la data bilanului. Prin urmare, dac o ntreprindere
realizeaz o evaluare detaliat a obligaiei la o dat anterioar
datei bilanului, rezultatele acelei evaluri trebuie actualizate
pentru a se lua n considerare eventualele tranzacii semnificative sau alte modificri semnificative care au avut loc
pn la data bilanului.

16 Ca rspuns la comentariile asupra E54, Consiliul a clarificat

faptul c la data bilanului nu este necesar o evaluare
actuarial integral, dac ntreprinderea stabilete cu suficient regularitate valoarea actualizat a obligaiilor privind
beneficiile determinate i valoarea just a activelor planului
pentru ca sumele recunoscute n situaiile financiare s nu
difere semnificativ de sumele care ar fi determinate la data
bilanului.

Metoda de evaluare actuarial

(paragrafele 64-66 din Standard)
17. Vechiul IAS 19 permitea utilizarea att a metodelor de
evaluare a beneficiilor angajate (tratamentul contabil de
baz), ct i a metodelor de evaluare a beneficiilor proiectate
(tratament contabil alternativ permis). Cele dou seturi de
metode se bazeaz pe abordri fundamental diferite, i
incompatibile, ale obiectivelor contabilitii beneficiilor
angajailor:
(a) metodele beneficiilor angajate (cunoscute i sub denumirea de metode ale beneficiilor", factorului de credit"
sau ale primei unice") determin valoarea actualizat
265

a beneficiilor angajailor atribuibile serviciului prestat

pn n prezent; dar
(b) metodele beneficiilor proiectate (cunoscute si sub
denumirea de metode ale costurilor", contribuiilor
medii" sau ale primelor medii") calculeaz obligaia
total estimat n momentul pensionrii i apoi determin
un cost mediu de finanare, lundu-se n considerare
profiturile din investiii, care indic beneficiul total la
momentul pensionrii.
Diferenele dintre cele dou seturi de metode au fost discutate
mai detaliat n Nota publicat n august 1995.
18. Cele dou metode pot avea efecte similare asupra contului
de profit si pierdere, dar numai din ntmplare sau dac
repartiia numrului i vrstei angajailor participani la
planuri rmne relativ stabil n timp. Pot exista diferene
semnificative n modul de evaluare a datoriilor n cazul celor
dou seturi de metode. Din aceast cauz, Consiliul consider c prin prevederea de a se utiliza un singur set de metode
se va mbunti semnificativ comparabilitatea.
19. Consiliul a analizat dac ar trebui s permit n continuare
utilizarea metodelor beneficiilor proiectate ca tratament
contabil alternativ i, concomitent, s introduc o nou preve
dere referitoare la prezentarea unor informaii, ceea ce ar
echivala cu utilizarea metodei beneficiilor angajate. Totui,
Consiliul consider c prezentarea anumitor informaii nu
poate rectifica o eviden contabil reflectat necores
punztor n bilan i contul de profit si pierdere. Consiliul a
decis c metodele beneficiilor proiectate nu sunt adecvate
:.j:::".:-'-

266

"

. . . . . .

i, n consecin, trebuie eliminate, ntruct asemenea

metode:
(a) se concentreaz pe e veni mente din vi itor (servicii viitoa
re), pe lng evenimente din trecut, n timp ce metodele
beneficiilor angajate se bazeaz exclusiv pe evenimente
din trecut;
(b) genereaz o datorie care nu reprezint o sum real i
care poate fi cuantificat numai prin alocarea costurilor;
si
(c) nu ncearc s evalueze valoarea just i, prin urmare,
nu pot fi utilizate ntr-o combinare de ntreprinderi, aa
cum prevede IS 22, Combinri de ntreprinderi. Dac
o ntreprindere ar utiliza o metod a beneficiilor angajate
ntr-o combinare de ntreprinderi, nu ar fi fezabil aplicarea metodei beneficiilor proiectate pentru a nregi stra
aceeai obligaie n perioadele anterioare.
20. Vechiul I AS 19 nu preciza care forme ale metodei de evalu
are a beneficiilor angajate sunt permise n cazul tratamentului
de baz. Noul I AS 19 prevede o singur metod a beneficii
lor angajate: cea mai des ntlnit metod, cunoscut sub
denumirea de metoda factorului de credit proiectat" (sau
de metoda beneficiilor angajate, proporionale cu serviciul
prestat" sau de metoda raportului beneficii/ani de serviciu").
21. Consiliul recunoate faptul c eliminarea metodelor bene
ficiilor proiectate, ca i a altor metode ale beneficiilor angajate,
n afar de metoda factorului de credit proiectat, are implicaii
asupra costurilor. Cu toate acestea, tehnica de calcul mo267

dern permite ca o evaluare pe dou baze diferite s se realizeze cu costuri marginal mai ridicate, iar avantajele ce decurg
dintr-o comparabilitate ameliorat vor fi mai importante dect
costurile suplimentare.
22. Un statistician poate recomanda, de exemplu, n cazul unui
fond nchis, o metod diferit de cea a factorului de credit
proiectat, n scopuri de finanare. Cu toate acestea, Consiliul a fost
de acord s cear utilizarea metodei factorului de credit proiectat n
toate cazurile, ntruct aceast metod este mai consecvent cu
obiectivele contabile specificate de noul
IAS 19.

Atribuirea beneficiilor perioadelor de serviciu

(paragrafele 67-71 din Standard)
23. Aa cum s-a explicat n paragraful 13 de mai sus, Consiliul
consider c o ntreprindere are o obligaie aferent unui
plan de beneficii determinate atunci cnd un angajat a prestat
servicii n schimbul beneficiilor promise conform planului.
Consiliul a analizat trei metode alternative de contabilizare
a unui plan de beneficii determinate, care atribuie beneficii
de valoare diferit unor perioade diferite:
(a) se aloc ntregul beneficiu prin metoda liniar pe ntrea
ga perioad pn la data n care prestarea unor servicii
suplimentare de ctre angajat nu va genera beneficii
suplimentare semnificative, n afar de cazul unor
creteri de salariu;
(b) se aloc beneficiul pe baza formulei de beneficii a pla
nului. Totui, se va utiliza metoda liniar n cazul n

268

care formula planului atribuie un beneficiu sensibil mai

A

mare ultimilor ani de serviciu; sau

(c) se aloc beneficiul care devine legitim la fiecare dat
interimar prin metoda liniar, pe perioada dintre aceast
dat si data interimar anterioar.
Cele trei metode sunt ilustrate prin urmtoarele dou
exemple.

Exemplul l
Un plan asigur un beneficiu de 400 dac un angajat se pensioneaz dup mai mult de zece ani i mai puin de douzeci
de ani de serviciu si un plus de 100 (500 n total) dac angajatul se pensioneaz dup cel puin douzeci de ani de
serviciu.
Sumele atribuite fiecrui an sunt urmtoarele:

Metoda (a)
Metoda (b)
Metoda (c)

Anii 1-10

Anii 11-20

25
40
40

25
10
10

Exemplul 2
Un plan asigur un beneficiu de 400 dac un angajat se pensioneaz dup mai mult de zece ani i mai puin de douzeci de ani
de serviciu i un plus de 100 (500 n total) dac angajatul se
pensioneaz dup cel puin douzeci de ani de serviciu.
269

Sumele atribuite fiecrui an sunt urmtoarele:

Metoda (a)
Metoda (b)
Metoda (c)

Anii 1-10

Anii 11-20

25
25
10

25
25
40

Not: acest plan atribuie un beneficiu mai mare ultimilor ani,

iar planul din Exemplul l atribuie un beneficiu mai mare primilor ani.
24. Cnd a aprobat E54, Consiliul a adoptat metoda (a), dat
fiind c aceasta este cea mai simpl i c nu este necesar
atribuirea de beneficii diferite unor ani diferii, aa cum
implic celelalte dou metode.
25. Civa dintre cei care au comentat propunerile din E54 au
fost n favoarea utilizrii formulei beneficiilor (sau, n cazul
n care Standardul final prevedea aplicarea metodei liniare,
n favoarea recunoaterii unei datorii minime pe baza
formulei beneficiilor). Consiliul a fost de acord cu aceste
comentarii i a decis utilizarea metodei (b).

Ipoteze actuariale: Rata de actualizare

(paragrafele 78-82 din Standard)
26. Una dintre cele mai importante probleme legate de evaluarea
obligaiilor privind beneficiile determinate const n selec
tarea criteriilor de determinare a ratei de actualizare. Conform
vechiului I AS 19, se presupunea c rata de actualizare uti
lizat pentru determinarea valorii actualizate a pensiilor
270

promise reflect ratele dobnzilor pe termen lung sau o

aproximare a acestora, la care se vor plti obligaiile asumate.
Consiliul a respins utilizarea unei asemenea rate, pentru c
nu este relevant pentru o ntreprindere care nu urmeaz s
plteasc obligaiile si pentru c este o rat artificial, dat
fiind c este improbabil existena unei piee pentru decontarea unor asemenea obligaii.
27. Unii consider c, n cazul beneficiilor finanate, rata de
actualizare ar trebui s fie rata rentabilitii anticipate a
activelor deinute efectiv de plan, dat fiind c venitul din
activele planului reprezint corect ieirile de lichiditi
anticipate (de exemplu, viitoarele contribuii). Consiliul a
respins aceast abordare, ntruct faptul c un fond a ales s
investeasc n anumite tipuri de active nu modific natura
sau valoarea obligaiei. Mai precis, activele cu un venit
anticipat mai ridicat sunt mai riscante, iar o ntreprindere nu
trebuie s recunoasc o datorie mai mic doar fiindc planul
ales prevede investiii n active cu un risc i un venit anticipat
mai ridicat. Prin urmare, evaluarea unei obligaii trebuie s
nu depind de evaluarea activelor deinute efectiv de plan.
2 8. Cea mai important decizie este legat de ntrebarea dac rata
de actualizare trebuie s fie o rat ajustat la risc (prin care se
ncearc ncorporarea riscurilor asociate obligaiei). Unii consider c cea mai potrivit rat ajustat la risc este cea dat de
venitul anticipat aferent unui portofoliu adecvat de active ale
planului care, pe termen lung, s acopere riscul asociat unei
astfel de obligaii. Un portofoliu adecvat ar putea include:
(a) instrumente cu venit fix, pentru obligaiile ctre fotii
angajai, n msura n care obligaiile nu sunt legate, din
271

punct de vedere juridic sau economic, de un indice de

preuri;
(b) instrumente indexate, pentru obligaii indexate ctre fotii
angajai; i
(c) aciuni, pentru obligaiile ctre actualii angajai care sunt
legate de salariul final asociat obligaiei privind benefi
ciile. Aceasta se bazeaz pe ideea c veniturile pe termen
IU lung din aciuni sunt corelate cu evoluia salariului din
economie i deci cu salariul final asociat obligaiei
privind beneficiile.
Este important de subliniat faptul c portofoliul deinut
efectiv poate s nu fie, din acest punct de vedere, un portofoliu adecvat, ntr-adevr, n unele ri, constrngeri ale cadrului legislativ pot mpiedica planurile s dein un portofoliu
adecvat. De exemplu, n unele ri, se prevede ca planurile
s dein o anumit proporie din active sub form de
instrumente cu venit fix. n plus, dac un portofoliu adecvat
reprezint un punct de referin valabil, este la fel de valabil
pentru planurile finanate i pentru cele nefinanate.
'
29. Cei care susin utilizarea unei rate ajustate la risc ca rat a
dobnzii aferent unui portofoliu adecvat aduc ca argumente
urmtoarele:
(a) teoria portofoliului sugereaz c venitul anticipat aferent
unui activ (sau rata dobnzii aferent unei datorii)
corespunde riscului nediversificabil asociat activului
respectiv (sau datoriei respective). Riscul nediversificabil
nu reflect variabilitatea veniturilor (plilor) n termeni
272

absolui, ci corelaia dintre veniturile din activul

respectiv (sau plile aferente datoriei) si veniturile din
alte active. Dac intrrile de lichiditi dintr-un portofoliu de active sunt sensibile la schimbrile din mediul
economic pe termen lung n aceeai msur cu ieirile
de lichiditi corespunztoare unei obligaii privind beneficiile determinate, riscul nediversificabil al obligaiei
(i deci rata de actualizare adecvat) trebuie s fie acelai
cu cel asociat portofoliului de active;
(b) un aspect important al realitii economice pentru
planurile pe baza salariului final este corelaia dintre
salariul final i veniturile din aciuni, corelaie rezultat
din faptul c ambele elemente ale acesteia reflect
aceleai evoluii economice pe termen lung. Dei corelaia nu este perfect, este suficient de puternic pentru
ca neluarea ei n considerare s conduc la supraevaluarea sistematic a datoriei. De asemenea, ignorarea
acestei corelaii va determina o volatilitate neltoare,
ca urmare a variaiei pe termen scurt dintre rata utilizat
pentru actualizarea obligaiei i rata de actualizare
implicit n valoarea just a activelor planului. Din
aceast cauz, ntreprinderile nu vor dori s aplice planuri de beneficii determinate sau vor abandona investiiile n aciuni n favoarea instrumentelor cu venit fix.
Dac planurile de beneficii determinate sunt finanate
preponderent prin aciuni, aceast renunare ar putea
avea un impact semnificativ asupra preurilor aciunilor. De asemenea, aceast substituire va conduce la
creterea costului pensiilor. Vor exista presiuni asupra
companiilor de a elimina acest aparent (dar inexistent)
deficit;
273

274

(c) dac o ntreprindere s-a eliberat de obligaie

cumprnd
o anuitate, societatea de asigurri va determina
ratele
anuitii prin raportare la un portofoliu de active
care
furnizeaz intrri de numerar ce compenseaz,
aproape
integral, toate ieirile de numerar aferente
obligaiilor
privind beneficiile determinate, pe msur ce
acestea
devin scadente. Prin urmare, venitul anticipat
aferent
unui portofoliu adecvat msoar obligaia la o
valoare
apropiat de cea a pieei. In practic, nu este posibil
ca
o ntreprindere s transfere o obligaie bazat pe
salariul
final cumprnd anuiti, dat fiind c nici o societate
de
asigurri nu ar asigura o decizie privind salariul
final,
decizie ce rmne la latitudinea persoanei asigurate.
Cu
toate acestea, se poate face analogie cu situaia n care
o
ntreprindere ce are n funciune o schem de pensii
pe
baza salariului final este vndut/cumprat, n
acest
caz, vnztorul i cumprtorul vor negocia un
pre
pentru obligaiile referitoare la pensii prin raportare
la
valoarea lor actualizat, calculat prin actualizare cu
rata
rentabilitii unui portofoliu adecvat;
(d) dei riscul de investiie este prezent i ntr-un
portofoliu
diversificat de aciuni, orice scdere
generalizat a
preurilor aciunilor se va reflecta, pe termen lung,
n
scderea salariilor. De vreme ce angajaii au fost de

aco
rd
si
asu (e)
me
ace
l
ris
c,
pri
n
acc
ept
ul
lor
de
a
par
tici
pa
la
un
pla
n
de
pe
nsii
pe
baz
a
sal
ari
ulu
i
fin
al,
pri
n
exc
lud
ere
a
ac
elu
i
ris

c din evaluarea obligaiei, evaluarea ar fi

sistematic distorsionat; i
n unele ri exist practici ndelungate de finanare
care
utilizeaz, ca rat de actualizare, rentabilitatea
anticipat

a unui portofoliu adecvat. Dei problemele de finanare

sunt distincte fa de cele contabile, faptul c aceast
abordare are o istorie lung impune ca eventualele abordri alternative propuse s fie atent analizate.
30. Cei care se opun ratei ajustate la risc aduc ca argumente
urmtoarele:
(a) este incorect s se ia n considerare rentabilitatea
(venitul) activelor atunci cnd se determin rata de
actualizare a datoriilor;
(b) dac ar exista ntr-adevr o corelaie suficient de pu
ternic ntre veniturile din active i salariul final, s-ar
dezvolta o pia pentru obligaiile bazate pe salariul final,
ceea ce ns nu s-a ntmplat pn n prezent. In plus,
chiar n cazurile n care exist o asemenea corelaie, nu
este clar dac respectiva corelaie rezult din carac
teristici comune ale portofoliului i ale obligaiilor sau
din modificri aduse contractului aferent planului de
pensii;
(c) venitul din aciuni nu este corelat cu alte riscuri asociate
planurilor de beneficii determinate, cum ar fi variabilitatea mortalitii, vrsta pensionrii, accidente i selecie
advers;
(d) pentru a evalua o datorie care implic fluxuri incerte de
numerar, o ntreprindere ar trebui, n mod normal, s
utilizeze o rat de actualizare mai mic dect rata fr
risc, n schimb rata anticipat a rentabilitii unui porto
foliu adecvat este mai ridicar dect rata fr risc;
275

(e) afirmaia c salariul final este puternic corelat cu

rentabilitatea activelor implic faptul c salariul final va
tinde s scad dac preurile activelor vor scdea, ns
realitatea demonstreaz c salariile nu tind s scad;
(f) ideea c aciunile nu sunt riscante pe termen lung, precum
i noiunea asociat a valorii pe termen lung se bazeaz
pe opinia eronat c, dup o criz, piaa revine ntot
deauna la parametrii normali. Acionarii nu obin pe pia
un pre mai bun, corespunztor valorii mai mari pe
termen lung, dac i vnd astzi aciunile. Chiar dac o
anumit corelaie exist pe perioade lungi de timp,
beneficiile trebuie pltite pe msur ce devin scadente.
O ntreprindere care i finaneaz cu aciuni obligaiile
i asum riscul ca aciunile s aib un pre sczut atunci
cnd trebuie s plteasc beneficiile. De asemenea,
ipoteza c veniturile din aciuni, n termeni reali, nu sunt
corelate cu inflaia nu nseamn c aciunile ofer o
rentabilitate fr risc asociat, chiar pe termen lung; i
(g) n practic, rata anticipat pe termen lung a rentabilitii
unui portofoliu adecvat nu poate fi determinat cu sufi
cient obiectivitate, deci nu poate fi considerat o baz
adecvat pentru un Standard de Contabilitate. Dificul
tile de ordin practic includ precizarea caracteristicilor
unui portofoliu adecvat, alegerea orizontului de timp
pentru estimarea rentabilitii portofoliului, precum i
estimarea veniturilor din acel portofoliu.
31. Consiliul nu a putut demonstra c rentabilitatea anticipat a
unui portofoliu adecvat de active ofer informaii relevante
i suficient de sigure referitoare la riscurile asociate unei
276

obligaii privind beneficiile determinate, nici c acea rat

poate fi calculat cu obiectivitate. De aceea, Consiliul a decis
c rata de actualizare va reflecta valoarea temporal a banilor,
dar nu va ncerca s ncorporeze acele riscuri. In plus, rata
de actualizare nu va reflecta bonitatea ntreprinderii, cci, n
caz contrar, o ntreprindere cu o bonitate mai sczut va
recunoate o datorie mai mic. Rata care ndeplinete cel
mai bine aceste obiective este randamentul obligaiunilor
corporatiste de calitate nalt, n rile n care nu exist o
pia adnc pentru aceste obligaiuni, se va utiliza rata
dobnzii la obligaiunile de stat.
32. O alt problem se refer la ntrebarea dac rata de actualizare
trebuie s fie o rat medie pe termen lung, calculat pe baza
ratelor dobnzii nregistrate pe un anumit numr de ani, sau
randamentul pieei aferent unei obligaii cu o scaden
similar, la data bilanului. Cei care susin o rat medie a
dobnzii pe termen lung aduc urmtoarele argumente:
(a) o abordare pe termen lung este n concordan cu abor
darea costului istoric, care este fie impus, fie permis
n alte Standarde Internaionale de Contabilitate;
(b) estimrile la un moment dat n timp implic un nivel de
precizie ce nu poate fi atins n practic i care induc
volatilitate profitului raportat; aceast volatilitate poate
s nu fie o reflectare corect a modificrilor suferite de
obligaie, ci doar o consecin a imposibilitii de prognozare cu acuratee a evenimentelor viitoare, anticipate n
evalurile de la o perioad la alta;
(c) n cazul unei obligaii bazate pe salariul final, nu se poate
determina un pre sigur al anuitii nici prin analiza
277

preurilor anuitilor stabilite pe pia, nici prin simulri,

actualiznd fluxurile de numerar anticipate; i
(d) pe termen lung, un portofoliu adecvat de active ale
planului ar putea oferi o acoperire destul de eficient a
riscului ca o obligaie privind beneficiile unui angajat
s creasc proporional cu salariul acestuia. Totui,
probabilitatea ca, la o anumit dat a bilanului, ratele
dobnzilor pe pia s corespund ratei de cretere a
salariului este mult mai mic.
3 3. Consiliul a decis ca rata de actualizare s fie determinat pe
baza randamentelor pieei la data bilanului, ntruct:
(a) nu exist nici un fundament pentru ateptrile ca pre
urile stabilite pe o pia eficient s convearg spre un
anumit nivel mediu pe termen lung, dat fiind c preurile
pe o pia suficient de lichid i de adnc ncorporeaz
orice informaie fcut public i sunt mai relevante i
mai sigure dect o estimate a tendinelor pe termen lung
de ctre orice operator pe acea pia;
(b) costul beneficiilor atribuite serviciului din perioada
curent trebuie s reflecte preurile din acea perioad;
(c) dac beneficiile anticipate sunt definite pe baza estim
rii salariilor viitoare, care reflect estimri actuale ale
ratelor viitoare ale inflaiei, rata de actualizare trebuie
s fie determinat pe baza ratelor dobnzii stabilite n
acel moment de pia (n termeni nominali), cci i
acestea ncorporeaz anticipaiile pieei privind rata
inflaiei; i
278

(d) dac activele planului sunt evaluate la o valoare curent

(de exemplu, valoarea just), obligaia aferent trebuie
actualizat cu o rat de actualizare curent, pentru a se
evita inducerea unei volatiliti nerelevante, printr-o baz
de evaluare diferit.
34. Faptul c rata de actualizare se determin pe baza randa
mentelor pieei la data bilanului nu nseamn c se pot utiliza
rate de actualizare pe termen scurt pentru actualizarea
obligaiilor pe termen lung. Noul I AS 19 prevede ca rata de
actualizare s reflecte randamentele pieei (la data bilanului)
aferente obligaiunilor cu scaden similar celei anticipate
a obligaiilor privind beneficiile.

Ipoteze actuariale: salarii, beneficii i costuri medicale

(paragrafele 83-91 din Standard)
35. Unii consider c estimrile privind viitoarele creteri ale
salariilor, beneficiilor i costurilor medicale nu trebuie s
influeneze evaluarea activelor i datoriilor pn cnd aceste
creteri nu sunt stabilite, ntruct:
(a) creterile viitoare sunt evenimente viitoare; i
(b) astfel de estimri sunt subiective.
36. Consiliul consider c ipotezele nu sunt utilizate pentru a se
determina existena unei obligaii, ci pentru a se evalua o
obligaie existent, pe o baz care ofer cea mai relevant
evaluare a ieirilor estimate de resurse. Dac nu se presupune
c va exista nici o cretere, aceasta echivaleaz cu ipoteza
implicit c nu va avea loc nici o variaie, iar aceast ipotez
279

ar fi o inducere n eroare, dac ntreprinderea anticipeaz o

modificare, n noul IAS 19 se menine prevederea ca la
evaluare s se ia n considerare creterile de salarii estimate
a avea loc n viitor. Consiliul consider, de asemenea, c se
pot estima cu suficient certitudine creterile costurilor
medicale pentru a fi justificat ncorporarea acestor creteri
estimate n evaluarea obligaiei.
37. E54 a propus ca la evaluare s se ia n considerare viitoare
creteri de beneficii, dac exist dovezi suficiente c vor
avea loc astfel de creteri. Ca rspuns la aceste comentarii,
Consiliul a concluzionat c viitoarele creteri de beneficii
nu genereaz o obligaie curent i c nu exist nici o mo
dalitate obiectiv i cert de a se decide ce creteri viitoare
de beneficii sunt suficient de sigure pentru a fi incluse n
ipotezele actuariale. Prin urmare, n noul IAS 19 se pre
vede ca viitoarele creteri de beneficii s fie luate n calcul,
la data bilanului, doar dac sunt precizate n contractul
aferent planului (sau dac rezult dintr-o obligaie
implicit).

Ctiguri i pierderi actuariale

(paragrafele 92-95 din Standard)
38. Consiliul a analizat cinci metode de contabilizare a cti
gurilor i pierderilor actuariale:
(a) recunoatere amnat, att n bilan, ct i n contul de
profit i pierdere, pe perioada medie anticipat rmas
din serviciul angajailor n cauz (a se vedea paragraful
39 de mai jos);

280

(b) recunoatere Imediat, att n bilan, ct i n afara

contului de profit i pierdere, n capitaluri proprii (IAS l,
Prezentarea situaiilor financiare, stabilete prevederi
referitoare la prezentarea unor asemenea variaii n
capitalurile proprii) (a se vedea paragrafele 40-41 de
mai jos);
(c) o abordare de tip coridor", cu recunoatere imediat
att n bilan, ct i n contul de profit si pierdere, n
cazul sumelor care nu se ncadreaz n coridor" (a se
vedea paragraful 42 de mai jos);
(d) o abordare modificat de tip coridor", cu recunoatere
amnat a elementelor din interiorul coridorului" i cu
recunoatere imediat a sumelor care nu se ncadreaz
n coridor" (a se vedea paragraful 43 de mai jos); i
(e) recunoaterea amnat a sumelor care nu se ncadreaz
n coridor" (a se vedea paragrafele 44-46 de mai jos).
39. Vechiul IAS 19 prevedea o recunoatere amnat: ctigurile
i pierderile actuariale erau recunoscute drept cheltuieli i
venituri n mod sistematic pe perioada anticipat rmas din
serviciul angajailor n cauz. Argumentele n favoarea
acestei abordri erau urmtoarele:
(a) recunoaterea imediat (chiar atunci cnd este redus
printr-un coridor") poate cauza volatilitate la nivelul
datoriilor i cheltuielilor, i implic un grad de acuratee
care rareori poate fi atins n practic. Aceast volatilitate
poate s nu fie o reflectare corect a modificrilor suferite
de obligaie, ci doar o consecin a imposibilitii de
281

prognozare cu acuratee a evenimentelor viitoare anticipate n evalurile de la o perioad la alta; i

(b) pe termen lung, ctigurile i pierderile actuariale se
pot compensa reciproc. Ipotezele actuariale se refer
la o perioad lung de timp, de exemplu, pn la data
anticipat a decesului ultimului pensionar, astfel c,
prin natura lor, sunt fcute pe termen lung. Abaterile
de la ipoteze nu denot, n mod normal, variaii certe
ale activelor sau datoriilor, ci sunt nite indicatori care,
dac nu revin la valoarea iniial, pot ajunge, prin
acumulare, s reflecte astfel de variaii n viitor. Aceste
abateri nu reprezint un ctig sau o pierdere aferent
perioadei, ci un reglaj fin al costului care apare pe
termen lung; si
(c) recunoaterea imediat a ctigurilor i pierderilor
actuariale n contul de profit i pierdere ar determina o
volatilitate inacceptabil.
40. Argumentele n favoarea unei recunoateri imediate sunt
urmtoarele:
(a) recunoaterea amnat i abordarea de tip coridor" sunt
complexe, artificiale i dificil de neles. Ele implic
costuri suplimentare prin evidenele complexe pe care
ntreprinderea trebuie s le in. De asemenea, necesit
prevederi complexe legate de reduceri, decontri i
probleme tranzitorii, n plus, dat fiind c astfel de abordri
nu sunt utilizate pentru alte active i datorii incerte, nu
este clar de ce ar trebui aplicate n cazul beneficiilor
dup ncheierea contractului de munc;
282

(b) necesit mai puine precizri, pentru c toate ctigurile

i pierderile aetuariale sunt recunoscute;
(c) ofer o imagine fidel a strii financiare a ntreprin
derii, ntreprinderea va raporta un activ numai cnd
planul nregistreaz un surplus i o datorie numai cnd
planul este pe deficit, n paragraful 95 din Cadrul
general se afirm c aplicarea principiului conectrii
costurilor la venituri nu permite recunoaterea n
bilan a elementelor care nu corespund definiiei acti
velor sau a datoriilor. Pierderile aetuariale amnate
nu reprezint beneficii viitoare i, prin urmare, nu se
ncadreaz n definiia unui activ dat de Cadrul gene
ral, chiar dac se compenseaz cu o datorie analoag.
n mod similar, ctigurile aetuariale amnate nu se
ncadreaz n definiia unei datorii dat de Cadrul
general;
(d) tratamentul n bilan este conform cu propunerile din
Documentul de lucru al Comitetului permanent pe
probleme de instrumente financiare, din martie 1997,
Contabilitatea activelor i datoriilor financiare";
(e) genereaz venituri i cheltuieli care nu sunt arbitrare i
care au coninut informaional;
(f) nu este rezonabil ipoteza c toate ctigurile i pier
derile aetuariale se vor compensa reciproc n urmtorii
ani; dimpotriv, dac se menin valabile ipotezele
aetuariale originale, variaiile din viitor se vor compensa
reciproc, n medie, si astfel nu vor compensa variaiile
din trecut;
283

(g) recunoaterea amnat ncearc s evite volatilitatea.

Cu toate acestea, un indicator financiar trebuie s fie
volatil, dac scopul lui este reprezentarea fidel a
tranzaciilor i a altor evenimente care sunt ele
nsele volatile. Mai mult dect att, o analiz a
volatilitii se poate face pe baza unui al doilea raport
asupra performanei ntreprinderii sau pe baza unei
situaii a variaiei capitalurilor proprii;
(h) recunoaterea imediat este consecvent cu IAS 8,
Profitul net sau pierderea net a perioadei, erori
fundamentale si modificri ale politicilor contabile.
Conform I AS 8, influena variaiei estimrilor
contabile trebuie inclus n profitul net sau n
pierderea net aferent perioadei dac aceast
variaie influeneaz numai perioada curent, nu i
pe cele urmtoare. Ctigurile i pierderile
actuariale nu reprezint estimri ale unor
evenimente viitoare, ci rezult din evenimente care
au avut loc nainte de data bilanului i care
clarific o estimare anterioar (ajustri pe baza
faptelor) sau rezult din modificri ale costului
estimat al serviciului prestat de angajat, operate
nainte de data bilanului (modificri ale ipotezelor
actuariale);
(i) orice perioad de amortizare (sau limea
coridorului'') este arbitrar. In plus, valoarea
beneficiului rmas la o dat ulterioar nu se poate
determina n mod obiectiv, ceea ce face dificil
aplicarea unui test de depreciere asupra oricror
cheltuieli amnate; i
284

(j) n unele cazuri, chiar susintorii amortizrii sau

ai coridorului" prefer recunoaterea imediat.
Un

exemplu n acest sens este situaia n care activele planului sunt furate. Un alt exemplu este o modificare
major a bazei de impozitare a planurilor de pensii (cum
ar fi eliminarea creditelor aferente impozitelor pe
dividende pentru planurile de pensii din Marea Britanie,
n anul 1997). Totui, dei se poate aj unge la un consens
pentru cazurile extreme, ar fi foarte dificil de stabilit
criterii obiective pentru identificarea unor astfel de
cazuri.
41. Consiliul a considerat atractiv abordarea recunoaterii
imediate. Totui, Consiliul este de prere c nu este fezabil
utilizarea acestei abordri n cazul ctigurilor i pierderilor
actuariale pn cnd Consiliul nu rezolv anumite probleme
de fond referitoare la raportarea performanei ntreprinderii.
Aceste probleme includ:
(a) dac raportul asupra performanei financiare va include
acele elemente care sunt recunoscute direct n capitalurile
proprii;
(b) baza conceptual pentru a determina dac elementele
vor fi recunoscute n contul de profit i pierdere sau
direct n capitaluri proprii;
(c) dac pierderile actuariale cumulative nete trebuie recu
noscute n contul de profit i pierdere, i nu direct n
capitaluri proprii; i
(d) dac anumite elemente raportate iniial n capitaluri
proprii trebuie ulterior raportate n contul de profit si
pierdere (reciclare").
285

Dup ce Consiliul va face progrese n acest domeniu, ar

putea decide s reanalizeze tratamentul ctigurilor i
pierderilor actuariale.
42. E54 a propus o abordare de tip coridor". Conform acestei
abordri, o ntreprindere nu recunoate ctiguri i pierderi
actuariale n msura n care totalul sumelor nerecunoscute
nu depete 10% din valoarea actualizat a obligaiei (sau
10% din valoarea just a activelor planului, dac aceast
valoare este mai mare). Argumentele aduse n favoarea
acestor abordri sunt c acestea:
(a) recunosc faptul c estimrile obligaiilor privind bene
ficiile determinate dup ncheierea contractului de
munc trebuie privite ca un interval n jurul celei mai
bune estimri. Att timp ct orice nou valoare a celei
mai bune estimri a datoriei rmne n acest interval,
este dificil de afirmat c valoarea datoriei s-a modificat.
Totui, o dat ce noua valoare a celei mai bune estimri
iese din interval, nu este rezonabil ipoteza c n urm
torii ani ctigurile sau pierderile actuariale nregistrate
vor fi compensate. Dac ipotezele actuariale iniiate sunt
nc valabile, n viitor variaiile se vor compensa reciproc,
n medie, i astfel nu vor compensa variaiile nregistrate
ntrecut;
(b) sunt uor de neles, nu este necesar ca ntreprinderile s
in evidene complexe i nu necesit prevederi complexe
referitoare la decontri, reduceri i probleme tranzitorii;
(c) au ca rezultat recunoaterea unei pierderi actuariale
numai atunci cnd datoria (net, adic din care s-a dedus
286

valoarea activelor planului) a crescut n perioada curent

i recunoaterea unui ctig actuarial numai atunci cnd
datoria (net) a sczut. Spre deosebire de aceste abordri,
metodele de amortizare conduc uneori la recunoaterea
unei pierderi actuariale chiar dac datoria (net) rmne
neschimbat sau a sczut n perioada curent, sau la
recunoaterea unui ctig actuarial chiar dac datoria
(net) rmne nemodificat sau a crescut;
(d) permit o reprezentare fidel a tranzaciilor i a altor eveni
mente care sunt ele nsele volatile. In paragraful 34 din
Cadrai general se afirm c ar putea fi relevant recunoa
terea elementelor i prezentarea riscului de eroare aferent
recunoaterii i evalurii lor, n pofida dificultilor inerente
de identificare a tranzaciilor i a altor evenimente care
trebuie evaluate sau a celor de creare i aplicare a unor
tehnici de evaluare i prezentare care s poat transmite
mesaje corespunztoare acelor tranzacii i evenimente; i
(e) sunt consecvente cu IAS 8, Profitul net sau pierderea
net a perioadei, erori fundamentale i modificri ale
politicilor contabile. Conform IAS 8, influena variaiei
estimrilor contabile trebuie inclus n profitul net sau
n pierderea net aferent perioadei dac aceast variaie
influeneaz numai perioada curent, nu i pe cele urm
toare. Ctigurile i pierderile actuariale nu reprezint
estimri ale unor evenimente viitoare, ci rezult din
evenimente care au avut loc nainte de data bilanului i
care clarific o estimare anterioar (ajustri pe baza
faptelor) sau din modificri ale costului estimat al
serviciului prestat de angajat, operate nainte de data
bilanului (modificri ale ipotezelor actuariale).
287

43. Unii dintre cei care au comentat propunerile din E54 au

susinut necesitatea ca o ntreprindere s recunoasc, n
cadrul unei perioade, ctigurile i pierderile aetuariale din
interiorul coridorului", n caz contrar, anumite ctiguri si
pierderi ar fi permanent amnate, chiar dac ar fi mai corect
s fie recunoscute (de exemplu, s se recunoasc ctigurile
i pierderile ce persist un numr de ani fr a fi inversate
sau s se evite un efect cumulativ asupra contului de profit
i pierdere, n cazul n care datoria net revine n final la
valoarea ei iniial). Cu toate acestea, Consiliul a conclu
zionat c o astfel de prevedere ar complica raportarea prea
mult, iar avantajele aduse prin aceasta ar fi prea mici.
44. Abordarea de tip coridor" a fost susinut de mai puin de
un sfert dintre cei care au trimis comentarii pe marginea
propunerilor din E54. Practic, marea majoritate a considerat
c volatilitatea care ar rezulta prin aplicarea acestei abordri
nu ar descrie n mod realist caracteristica obligaiilor privind
beneficiile post-angajare - aceea de obligaie pe termen lung.
Consiliul a concluzionat c nu exist un sprijin suficient din
partea membrilor si pentru a vota o asemenea modificare
radical n practica actual.
45. Aproximativ o treime din cei care au trimis comentarii privind
propunerile din E54 au fost n favoarea recunoaterii
amnate. O alt treime, cu aproximaie, au propus o versiune
a abordrii de tip coridor" prin care se aplic o recunoatere
amnat sumelor ce nu se ncadreaz n coridor". Aceast
metod implic o volatilitate mai sczut dect cea determi
nat de abordrile simple de tip coridor" sau recunoatere
amnat", n absena unor raiuni conceptuale imperative
care s dicteze alegerea uneia din cele dou abordri,
288

Consiliul a concluzionat c a doua abordare ar fi un mijloc

**

pragmatic de a evita un nivel al volatilitii pe care muli

dintre membrii si l consider nerealist.
46. n momentul aprobrii Standardului final, Consiliul a decis
s precizeze suina minim a ctigurilor sau pierderilor
actuariale care urmeaz a fi recunoscute, dar s permit orice
metod sistematic de recunoatere rapid, cu condiia ca
aceeai baz s se aplice att ctigurilor, ct i pierderilor,
precum i de la o perioad la alta. Consiliul a fost convins
de urmtoarele argumente:
(a) att dimensiunea reducerii volatilitii, ct i mecanismul
adoptat pentru reducerea acesteia sunt n esen chestiuni
de ordin practic. Din punct de vedere conceptual,
Consiliul a considerat atractiv recunoaterea imediat.
De aceea, Consiliul nu a gsit motive pentru a interzice
ntreprinderilor de a adopta metode rapide de recu
noatere a ctigurilor si pierderilor actuariale. n mod
deosebit, Consiliul nu a dorit s descurajeze ntreprin
derile s adopte o politic consecvent de recunoatere
imediat a tuturor ctigurilor i pierderilor actuariale.
n mod similar, Consiliul nu a dorit s-i descurajeze pe
cei care elaboreaz standardele naionale s impun o
recunoatere imediat; i
(b) n cazul n care exist mecanisme de reducere a vola
tilitii, valoarea ctigurilor i pierderilor actuariale
recunoscut n cadrul perioadei este n mare msur
arbitrar i este srac n coninut informaional. De
asemenea, noul IAS 19 prevede ca o ntreprindere s
prezinte att sumele recunoscute, ct i pe cele nerecu289

noscute. Prin urmare, dei se pierde din comparabilitate

prin faptul c ntreprinderilor li se permite s utilizeze
mecanisme diferite, este improbabil compromiterea
nevoilor utilizatorilor n cazul n care sunt permise metode de recunoatere rapid (i sistematic).
47. Consiliul a subliniat faptul c variaiile nregistrate de
valoarea just a activelor planului sunt generate, n realitate,
de modificarea estimrilor de ctre operatorii pieei si sunt,
prin urmare, legate inseparabil de variaiile ce apar n valoarea
actualizat a obligaiei, n consecin, Consiliul a decis c
modificrile valorii juste ale activelor planului sunt ctiguri
si pierderi actuariale care trebuie tratate n acelai fel ca i
variaiile nregistrate de obligaia aferent.
48. Limea coridorului" (punctul n care devine necesar recu
noaterea ctigurilor si pierderilor) este stabilit n mod
arbitrar. Pentru a mri comparabili tatea, Consiliul a decis ca
limea coridorului" s fie consecvent cu prevederea
actual din acele ri care au adoptat deja o abordare de tip
coridor", n special SUA. Consiliul a precizat c un cori
dor" semnificativ mai ngust ar avea dezavantajele abordrii
de tip coridor", dar nu ar fi suficient de larg pentru a avea
si avantajele acesteia. Pe de alt parte, unui coridor" semni
ficativ mai larg i-ar lipsi credibilitatea.

Costul serviciilor anterioare

(paragrafele 96-101 din Standard)
49. E54 a inclus dou tratamente alternative pentru costul
serviciilor anterioare. Prima abordare era similar celei
utilizate n vechiul I AS 19 (amortizarea costurilor aferente
290

angajailor actuali si recunoaterea imediat a costurilor

aferente fotilor angajai). A doua abordare era recunoaterea
imediat a tuturor costurilor serviciilor anterioare.
50. Cei care susin prima abordare aduc ca argumente ur
mtoarele:
(a) o ntreprindere introduce sau mbuntete beneficiile
angajailor cureni pentru a genera n viitor beneficii
economice sub forma unei rotaii reduse a angajailor, a
unei productiviti mrite, unui numr mai mic de cereri
de cretere a compensaiilor n numerar i a unor
perspective mai bune de atragere a unor angajai cu o
pregtire profesional mai bun;
(b) dei s-ar putea s nu fie fezabil o mbuntire a
beneficiilor numai la nivelul angajailor actuali, fr a
se extinde aceast mbuntire i la nivelul fotilor
angajai, nu ar fi practic s se evalueze beneficiile eco
nomice pe care le-ar obine ntreprinderea i perioada
pe parcursul creia acele beneficii ar fi nregistrate; i
(c) recunoaterea imediat este prea revoluionar. Ar
avea, de asemenea, consecine sociale nedorite, pentru
c ar mpiedica ntreprinderile s-i mbunteasc
beneficiile.
51. Cei care susin recunoaterea imediat a tuturor costurilor
serviciilor anterioare aduc ca argumente urmtoarele:
(a) amortizarea costului serviciilor anterioare nu este consecvent cu ideea c beneficiile angajailor reprezint un
291

schimb ntre ntreprindere i angajaii si, pentru serviciile prestate de acetia: costul serviciilor anterioare
este determinat de evenimente clin trecut i influeneaz
obligaia curent a angajatorului generat de serviciile
anterioare prestate de angajai. Dei o ntreprindere poate
mbunti beneficiile pe care le acord cu scopul de
a-i mri beneficiile anticipate, obligaia exist i trebuie
recunoscut;
(b) recunoaterea amnat a datoriei reduce comparabili tatea; o ntreprindere care i mbuntete retrospectiv
beneficiile aferente serviciilor anterioare va raporta
datorii mai mici dect o ntreprindere care a acordat bene
ficii identice la o dat anterioar, dei ambele societi
au obligaii identice privind beneficiile. De asemenea,
recunoaterea amnat stimuleaz ntreprinderile s
creasc pensiile, nu salariile;
(c) costul serviciilor anterioare nu permite unei ntrepri nderi
s dein controlul asupra unei resurse i astfel nu
concord cu definiia dat de Cadrul general unui activ.
Prin urmare, nu este corect amnarea recunoaterii
cheltuielii respective; i
(d) nu este probabil existena unei corelaii strnse ntre
cost - singura msur disponibil a efectului amenda
mentului - i orice beneficii aferente acestuia sub forma
unei loialiti mrite.
52. Conform vechiului IAS 19, costul serviciilor anterioare
prestate de angajaii actuali era sistematic recunoscut ca o
cheltuial, pe perioada anticipat rmas din serviciul
292

angajailor n cauz, n mod similar, conform primei abordri

prezentate n E54, costul serviciilor anterioare urma s fie
amortizat pe perioada medie anticipat rmas din serviciul
angajailor actuali. Totui, E54 a propus, de asemenea, ca
perioada de atribuire corespunztoare costului serviciilor
curente s se sfreasc n momentul n care dreptul angajatului de a primi toate beneficiile semnificative prevzute
de plan nu mai depinde de servicii viitoare. Unii dintre cei
care au fcut comentarii pe marginea propunerilor din E54
au considerat c aceste dou prevederi sunt inconsecvente.
53. n lumina comentariilor primite, Consiliul a concluzionat c
se va amortiza costul serviciilor anterioare pe perioada medie
pn ce beneficiile modificate devin legitime, dat fiind c:
(a) o dat ce beneficiile devin legitime, n mod cert exist o
datorie care trebuie recunoscut; i
(b) dei beneficiile care nu au devenit nc legitime gene
reaz o obligaie, orice metod de a atribui astfel de
beneficii unor anumite perioade este, n fond, arbitrar,
n ceea ce privete determinarea modalitii n care se
acumuleaz obligaia, nici o metod nu este superioar
celorlalte.
54. Unii consider c o abordare de tip coridor" ar trebui
utilizat n privina costului serviciilor anterioare, ntruct
aplicarea unui tratament contabil diferit costului serviciilor
anterioare fa de cel aplicat ctigurilor i pierderilor actuariale poate genera arbitraj contabil. Cu toate acestea, scopul
coridorului" este s reduc imprecizia inevitabil ce apare
n evaluarea obligaiilor privind beneficiile determinate.

293

Costul serviciilor anterioare este rezultatul unei decizii manageriale, nu al impreciziei inerente a evalurii, n consecin,
Consiliul a respins abordarea coridor" n cazul costului
serviciilor anterioare.
55. Consiliul a respins urmtoarele propuneri:
(a) costul serviciilor anterioare s fie recunoscut (la fel cum
prevedea vechiul I AS 19) pe o perioad mai scurt n
cazul n care amendamentele planului aduc ntreprinderii
beneficii economice pe acea perioad mai scurt:
de exemplu, dac se aduceau periodic
amendamente planului, vechiul I AS 19 prevedea c
sistematic se poate recunoate costul suplimentar ca o
cheltuial sau ca un venit, pe perioada pn la
urmtorul amendament anticipat adus planului.
Consiliul este de prere c ipotezele actuariale trebuie
s ia n considerare asemenea amendamente periodice
aduse planului i c diferenele ulterioare dintre
creterea anticipat i cea efectiv reprezint ctiguri
sau pierderi actuariale, nu un cost al serviciilor
anterioare;
(b) costul serviciilor anterioare s fie recunoscut pe durata
de via anticipat rmas participanilor la plan, dac
toi sau majoritatea acestora sunt inactivi. Consiliul
consider c nu este clar dac, pe parcursul acelei peri
oade, costul serviciilor anterioare va aduce ntreprinderii
beneficii economice; i
(c) chiar dac n general costul serviciilor anterioare se recu
noate pe o baz amnat, acesta s nu fie recunoscut
imediat dac este rezultatul unor modificri legislative
"
294

(cum ar fi o nou prevedere de a se egaliza vrsta de

pensionare pentru femei i brbai) sau al unor decizii
luate de administratorii de active care nu sunt nici
controlai, nici influenai de conducerea ntreprinderii.
Consiliul a decis c o astfel de distincie nu se poate
face n practic.
56. Vechiul IAS 19 nu preciza baza pe care o ntreprindere s-i
amortizeze soldul nerecunoscut al costului serviciilor anteri
oare. Consiliul a fost de acord c orice metod de amortizare
este arbitrar i a decis utilizarea metodei de amortizare
liniar, fiind cea mai simpl de aplicat i de neles. Pentru o
comparabilitate sporit, Consiliul a decis s impun utilizarea
unei singure metode i s nu permit metode alternative,
cum ar fi cele care aloc:
(a) o sum egal din costul serviciilor anterioare fiecrui
an anticipat de serviciu prestat de angajat; sau
(b) costul serviciilor anterioare fiecrei perioade proporional
cu salariile totale estimate pentru acea perioad.
Paragraful 99 confirm c algoritmul de amortizare nu este
amendat cu modificrile ulterioare ale perioadei medii rmase
de serviciu, cu excepia cazului cnd are loc o reducere sau
o decontare.
57. Spre deosebire de vechiul IAS 19, noul TAS 19 trateaz
costul serviciilor anterioare prestate de angajaii actuali altfel
dect trateaz ctigurile actuariale. Aceasta nseamn c
unele mbuntiri ale beneficiilor pot fi finanate din cti
gurile actuariale care nu au fost nc recunoscute n situaiile

295

financiare. Unii consider c nu ar trebui recunoscut costul

serviciilor anterioare astfel obinut, ntruct:
(a) costul mbuntirilor nu concorda cu definiia dat de
Cadrul general unei cheltuieli, pentru c nu exist nici
o ieire sau diminuare de active recunoscute anterior n
bilan; i
(b) n unele cazuri, mbuntirea beneficiilor ar fi putut
fi acordat numai datorit existenei unor ctiguri
actuariale.
Consiliul a decis s impun acelai tratament contabil tuturor
costurilor serviciilor anterioare (s se recunoasc pe perioada
medie pn cnd beneficiile modificate devin legitime),
indiferent dac sunt sau nu finanate din ctiguri actuariale
deja recunoscute n bilanul ntreprinderii,
58. Unii dintre cei care au comentat propunerile din E54 au
susinut c recunoaterea ctigurilor actuariale trebuie limitat dac exist costuri neamortizate cu serviciile anterioare.
Consiliul a respins aceast propunere pentru c ar complica
evidenele contabile, fr s aduc beneficii importante. Alii
au propus interzicerea recunoaterii ctigurilor actuariale
destinate mbuntirilor viitoare de beneficii. Cu toate
acestea, Consiliul consider c, n cazul n care aceast alocare a ctigurilor actuariale este prevzut n mod formal
(sau implicit) n contractul aferent planului, mbuntirea
beneficiilor trebuie inclus n ipotezele actuariale. n celelalte
cazuri, nu exist o relaie clar ntre ctigurile actuariale i
mbuntirea beneficiilor pentru a se justifica un tratament
excepional.
296

59. Vechiul I AS 19 nu preciza tratamentul bilanier al costului

serviciilor anterioare. Unii consider c o ntreprindere trebuie
s recunoasc imediat costul serviciilor anterioare, att ca o
majorare a datoriei, ct si ca un activ (cheltuieli anticipate),
dat fiind c recunoaterea amnat a datoriei compenseaz
o datorie cu un activ (costul neamortizat al serviciilor
anterioare) care nu poate fi utilizat pentru decontarea datoriei.
Totui, Consiliul a decis c o ntreprindere trebuie s recu
noasc treptat, pe parcursul unei perioade, costul serviciilor
anterioare prestate de angajaii actuali ca o majorare a
datoriei, ntruct:
(a) costul serviciilor anterioare nu permite ntreprinderii s
dein controlul asupra unei resurse i astfel nu concord
cu definiia dat de Cadrul general unui activ;
(b) prezentarea separat a unei datorii i a unei cheltuieli
anticipate poate crea confuzie utilizatorilor; si
(c) dei beneficiile care nu au devenit nc legitime generea
z o obligaie, orice metod de a atribui asemenea beneficii
anumitor perioade este, n fond, arbitrar, n ceea ce
prive|j|^grminarea modalitii n care se acumuleaz
obligaia, nici o metod nu este superioar celorlalte.
60. Vechiul I AS 19 a prut c trateaz amendamentele aduse
planului prin care se reduc beneficiile drept costuri negative
cu serviciile anterioare (amortizarea costurilor aferente anga
jailor actuali, recunoaterea imediat a costurilor aferente
fotilor angajai). Totui, unii consider c aceasta conduce
la recunoaterea unor venituri amnate, ceea ce nu concord
cu prevederile Cadrului general. De asemenea, acetia
297

consider c exist numai o distincie arbitrar ntre amendamentele ce trebuie astfel tratate i reduceri sau decontri,
De aceea, E54 a propus:
(a) s fie considerate amendamente aduse planului:
(i) o reducere, dac amendamentul adus planului
reduce beneficii aferente serviciilor viitoare; i
(ii) o decontare, dac amendamentul reduce beneficiile
aferente serviciilor anterioare; i
(b) ca orice ctig sau pierdere din reducere sau decontare
s fie imediat recunoscut, n momentul n care redu
cerea sau decontarea are loc.
care au comentat propunerile din E54 au61. Unii dintre cei
susinut c asemenea amendamente negative aduse
planului" trebuie tratate drept costuri negative cu serviciile
anterioare, fiind recunoscute ca venituri amnate i amortizate n contul de profit i pierdere pe perioada de serviciu a
angajailor n cauz. Baza pentru aceast opinie este c amendamentele negative" scad moralul angajailor n aceeai
manier n care amendamentele pozitive" le cresc moralul.
De asemenea, un tratament consecvent evit abuzurile care
pot aprea dac o ntreprindere i poate mbunti beneficiile ntr-o perioad (i recunoate cheltuiala astfel generat
pe o perioad mai lung) si apoi i reduce beneficiile (i
recunoate imediat venitul rezultat din aceast operaiune).
Consiliul a fost de acord cu aceast opinie. Prin urmare,
noul IAS 19 trateaz n acelai mod att amendamentele
pozitive" ale planului, ct i pe cele negative".
298

62. Distincia dintre costurile negative cu servicii le anterioare i

reduceri ar putea fi important dac:
(a) o valoare semnificativ a costurilor negative cu servici ile
anterioare ar fi amortizat pe o perioad lung de timp
(ceea ce este improbabil, cci noul IAS 19 prevede ca
aceste costuri negative s fie amortizate pn canei
acele beneficii (reduse) aferente serviciilor anterioare
devin legitime); sau
(b) exist costuri ale serviciilor anterioare sau ctiguri
actuaiiale nerecunoscute, n cazul unei reduceri, acestea
ar fi imediat recunoscute, n schimb nu ar fi direct
influenate de costul negativ al serviciilor anterioare.
Consiliul consider c este improbabil ca distincia dintre
costul negativ al serviciilor anterioare i reduceri s aib o
influent semnificativ n practic i c orice ncercare de a
trata cazurile excepionale ar complica excesiv evidenele
contabile.

Recunoatere i evaluare:
o datorie minim suplimentar
63. Consiliul a analizat dac ar trebui s impun unei ntreprinderi s recunoasc o datorie minim suplimentar atunci
cnd:
(a) o obligaie imediat a unei ntreprinderi, care ar ntrerupe
un pian la data bilanului, ar 11 mai mare dect valoarea
actualizat a datoriei care ar fi n caz contrar recunoscut

299

(b) beneficiile post-angajare, devenite legitime, trebuie

pltite la data la care un angaj at pleac din ntreprindere,
n consecin, ca efect al actualizrii, valoarea actualizat
a beneficiului devenit legitim ar fi mai mare dac un
angajat ar pleca imediat dup data bilanului dect dac
ar sta pe perioada anticipat de serviciu; sau
(c) valoarea actualizat a beneficiilor devenite legitime
depete valoarea datoriei care, n caz contrar, ar fi
recunoscut n bilan. Aceasta ar putea avea loc dac
un procent mare din beneficii sunt legitime, iar ntre
prinderea nu a recunoscut pierderi actuariale sau costul
serviciilor anterioare.
64. Un exemplu de prevedere referitoare la recunoaterea, de
ctre o ntreprindere, a unei datorii minime suplimentare se
gsete n standardul american SFAS 87, Contabilizarea
pensiilor n situaiile financiare ale angajatorilor: datoria
minim se bazeaz pe salariile actuale i exclude efectul
amnrii anumitor costuri ale serviciilor anterioare i a
ctigurilor i pierderilor actuariale. Dac datoria minim
depete obligaia evaluat pe baza salariului normal
proiectat (cu amnarea recunoaterii anumitor venituri si
cheltuieli), diferena dintre cele dou este recunoscut ca
activ necorporal (fr s depeasc ns valoarea oricrui
cost neamortizat cu serviciile anterioare, n caz contrar, acest
din urm surplus este dedus direct din capitalurile proprii) i
ca datorie minim suplimentar.
65. Consiliul consider c astfel de evaluri suplimentare ale
datoriei pot genera confuzii i nu ofer informaii relevante.
De asemenea, acestea ar fi n contradicie cu principiul
300

continuitii activitii i cu definiia unei datorii, ambele

formulate n Cadrul general. Noul IAS 19 nu prevede recunoaterea unei datorii minime suplimentare. Anumite situaii
dintre cele discutate n cele dou paragrafe anterioare pot
genera datorii contingente, ce trebuie prezentate n conformitate cu IAS l O, Evenimente ulterioare datei bilanului.

Activele planului
(paragrafele 102-107 din Standard)
66. Noul I AS 19 prevede n mod explicit ca obligaiile determinate de beneficii s fie recunoscute ca datorii dup ce s-au
dedus (eventualele) active ale planului din care obligaiile
urmeaz a fi decontate n mod direct (a se vedea paragraful
54 din Standard). Aceasta este o practic deja larg rspndit
i probabil universal. Consiliul consider c activele planului
reduc (dar nu anuleaz) obligaiile ntreprinderii i determin
o singur datorie net. Dei prezentarea n bilan a acestei
datorii nete ca o singur valoare difer, din punct de vedere
conceptual, de compensarea acti velor i datoriilor distincte,
Consiliul a decis, la publicarea IAS 19 n 1998, c definiia
activelor planului trebuie s fie consecvent cu criteriile de
compensare din IAS 32, Instrumente financiare: prezentare
i descriere. IAS 32 prevede compensarea unui activ financiar cu o datorie financiar i raportarea n bilan a valorii
nete rezultate atunci cnd a ntreprindere:
(a) are un drept exercitabil de a compensa sumele recu
noscute; i
(b) intenioneaz fie s deconteze datoria net, fie s reali
zeze activul i simultan s deconteze datoria.

301

67. IS 19 (revizuit 1998) definea activele planului ca acele

active (altele dect instrumentele financiare netransferabile
emise de ntreprindere) deinute de o societate (un fond) care
ndeplinete toate condiiile urmtoare:
(a) societatea este din punct de vedere legal separat de
ntreprindere;
(b) activele fondului urmeaz a fi utilizate numai pentru a
deconta obligaiile privind beneficiile angajailor, nu
sunt disponibile creditorilor ntreprinderii i nu pot fi
returnate ntreprinderii (sau pot fi retumate ntreprinderii
doar n cazul n care restul activelor deinute de fond
este suficient pentru a acoperi obligaiile aferente pla
nului); i
(c) n msura n care exist suficiente active n fond, ntre
prinderea nu va avea nici o obligaie lega i sau implicit
de a plti direct beneficiile angajailor.
67A.La publicarea IAS 19, n 1998, Consiliul a analizat dac
definiia activelor planului ar trebui s includ o a patra
condiie: aceea ca ntreprinderea s nu controleze fondul.
Consiliul a concluzionat c deinerea controlului nu este
relevant pentru stabilirea dac activele din fond reduc
obligaia proprie ntreprinderii.
68. Ca rspuns la comentariile primite pe marginea E54, Con
siliul a decis modificarea definiiei activelor planului pentru
a exclude instrumentele financiare netransferabile emise ele
ntreprindere. Dac nu s-ar fi fcut aceast modificare, o
ntreprindere i-ar fi putut reduce datoriile i majora capita302

lurile proprii prin emisiuni de aciuni netransferabile ctre

un plan de beneficii determinate.
Activele planului - Definiie revizuit, adoptat n anul 2000

68 A. n 1999, Consiliul a demarat un proiect cu o arie de aplicare

limitat, n cadrul cruia s-a analizat contabilitatea activelor
deinute de un fond care ndeplinete condiiile (a) i (b)
din definiia prezentat n paragraful 67 de mai sus, dar
care nu ndeplinete condiia (c), pentru c ntreprinderea
are o obligaie legal sau implicit de a plti i mod direct
beneficiile. IAS 19 (revizuit 1998) nu s-a referit la activele
deinute de asemenea fonduri.
68B. Consiliul a analizat dou abordri ale acestor fonduri:
(a) o abordare net - ntreprinderea recunoate ntreaga
obligaie ca datorie dup ce a dedus valoarea j ust a
activelor deinute de fond; i
(b) o abordare brut - ntreprinderea recunoate ntreaga
obligaie ca datorie i recunoate, ca activ distinct,
dreptul su la rambursare din fond.
68C. Susintorii abordrii nete au adus unul sau mai multe
argumente n acest sens:
(a) o prezentare la valoarea brut ar induce utilizatorii n
eroare, ntruct:
(i) atunci cnd sunt ndeplinite condiiile (a) si (b)
din definiia dat n paragraful 67 de mai sus,
303

ntreprinderea nu controleaz activele deinute de

fond; si
(ii) chiar dac ntreprinderea are o obligaie legal
de a plti direct ntreaga valoare a beneficiilor,
aceast obligaie este o chestiune juridic, nu
economic;
(b) o prezentare la valoarea brut ar nsemna o modificare
inutil a practicii curente, care n general permite
prezentarea la valoarea net. S-ar complica excesiv
reglementrile contabile, fr a se obine n schimb
beneficii importante pentru utilizatori, n condiiile n
care paragraful 120 (c) prevede deja prezentarea la
valoarea brut;
(c) o prezentare la valoarea brut poate genera dificulti
de evaluare din cauza interaciunii cu abordarea de tip
coridor 10% aplicat obligaiei.
(i) O variant ar consta n evaluarea activelor la
valoarea lor just si n recunoaterea imediat a
oricror modificri ale valorii juste. Aceast abordare ar putea prea inconsecvent cu tratamentul
activelor planului, dat fiind c variaiile nregistrate
de valoarea just a activelor planului sunt o component a ctigurilor i pierderilor actuariale,
creia i se aplic, n conformitate cu IAS 19, coridorul. Cu alte cuvinte, aceast abordare elimin
posibilitatea ca ntreprinderile s compenseze
ctigurile i pierderile aferente activelor cu cele
aferente datoriei.
304

(ii) O a doua variant ar consta n amnarea variaiilor

nregistrate de valoarea just a activelor, n msura
n care exist ctiguri i pierderi actuariale nerecunoscute, aferente obligaiilor. Totui n aceast
situaie, nelesul valorii contabile a activelor nu
ar mai fi uor de descris. Ar fi probabil necesare
reglementri complexe i arbitrare pentru conectarea ctigurilor i pierderilor aferente activelor
cu cele aferente obligaiei.
(iii) O a treia variant ar consta n evaluarea activelor
la valoarea lor just i n agregarea variaiilor
nregistrate de aceasta cu ctigurile i pierderile
actuariale aferente obligaiei. Cu alte cuvinte,
activele ar fi tratate la fel ca activele planului, cu
excepia faptului c, n bilan, s-ar face prezentarea la valoarea brut, i nu net. Totui, aceasta
ar nsemna c variaiile nregistrate de valoarea
just a activelor ar putea influena evaluarea
obligaiei; i
(d) o abordare brut ar putea fi considerat ca analoag
tratamentului datoriilor solidare, prezentat n paragraful 29 din IAS 37. O ntreprindere recunoate
un provizion pentru acea parte a obligaiei pentru care
este probabil s se nregistreze o ieire de resurse
reprezentnd beneficii economii. Partea din obligaie
care urmeaz s fie stins de teri este tratat ca datorie
contingen.
68D. Susintorii unei abordri brute au adus, n sprijinul
acesteia, urmtoarele argumente:
305

(a) paragraful 66 de mai sus ofer o explicaie pentru

prezentarea obligaiilor determinate de beneficii la
valoarea net, dup deducerea activelor planului.
Aceast explicaie pleac de la ntrebarea dac este
corect compensarea. Partea (c) din definiia dat n
1998 se refer la compensare. Aceasta sugereaz c
activele care ndeplinesc condiiile (a) i (b) din defi
niie, dar nu i condiia (c) ar trebui tratate, n ceea ce
privete recunoaterea i evaluarea, n mod similar cu
activele planului, dar ar trebui prezentate n bilan la
valoarea brut;
(b) dac se permite compensarea cnd nu este ndeplinit
condiia (c), aceasta ar prea echivalent cu a permite
o prezentare la valoarea net n cazurile de anulare a
fondului economic" i alte cazuri similare, situaii n
care IAS 32 indic, n mod explicit, inoportunitatea
compensrii. Consiliul a respins anularea fondului
economic" n cazul instrumentelor financiare (a se
vedea IAS 39, paragraful 59) i nu a gsit nici un motiv
evident pentru care ar trebui s o permit n conta
bilitatea planurilor de beneficii determinate, n aceste
cazuri, ntreprinderea are o obligaie care trebuie recu
noscut ca datorie, iar dreptul ntreprinderii de a primi
rambursri din fond este o surs de beneficii economice
care trebuie recunoscut ca activ. Compensarea ar
putea fi permis dac sunt ndeplinite condiiile din
paragraful 33 din IAS 32;
(c) Consiliul a decis, n IAS 37, ca rambursrile aferente
provizioanelor s fie prezentate la valoarea brut, chiar
dac aceasta nu era atunci o practic general. Nu
306

exist nici un motiv, din punct de vedere conceptual,

de a aplica un tratament diferit beneficiilor angajailor;
(d) dei unii consider c abordarea brut impune unei
ntreprinderi s recunoasc active pe care nu le contro
leaz, alii sunt de acord cu aceast opinie. Abordarea
bruta impune unei ntreprinderi s recunoasc un activ
care reprezint dreptul su de a primi rambursri de la
fondul care deine activele, ceea ce nu nseamn c
ntreprinderea trebuie s recunoasc activele deinute
de fond;
(e) n cazul unui plan n care activele sale ndeplinesc
definiia adoptat n 1998, angajaii au, n primul rnd,
o crean asupra fondului; acetia nu au o crean
asupra ntreprinderii dac exist suficiente active n
fond. n opinia unora, faptul c angajaii trebuie s se
adreseze mai nti fondului, pentru a-i solicita
drepturile, este mai mult dect o diferen juridic (de
form) - se schimb coninutul economic al (fondul)
obligaiei; i
(f) planurile de beneficii determinate pot fi privite,
conform SIC 12- Consolidare - Entiti cu scop spe
cial, ca entiti cu scop special pe care ntreprinderea
le controleaz - si pe care trebuie s le consolideze,
ntruct criteriul de compensare din IAS 19 este
consecvent cu criteriile de compensare existente n alte
Standarde Internaionale de Contabilitate, este relativ
lipsit de importan dac planul de pensii este conso
lidat, n situaiile n care obligaia i activele planului
pot fi compensate. Dac activele sunt prezentate ca o
307

deducere din obligaiile privind beneficiile, n cazul n

care condiia (2) nu este ndeplinit, ar putea deveni
important s se analizeze dac ntreprinderea ar trebui
s consolideze planul.
68E. Unii au susinut c o abordare net ar trebui s fie permis
atunci cnd o ntreprindere are o obligaie de a plti direct
ntreaga valoare a beneficiilor, dar se consider c este
improbabil c obligaia va avea, n practic, un efect semnificativ. Consiliul a concluzionat c, practic, nu se pot stabili
astfel de precizri, care s fie aplicate cu consecven.
68F. Consiliul a analizat, de asemenea, posibilitatea adoptrii
unei prezentri corelate", pe care o prevede Standardul
Financiar din Marea Britanic, FRS 5, Raportarea
coninutului economic al tranzaciei, pentru finanele
inapelabile.
Conform FRS 5, bilanul prezint att valoarea brut a
activului, ct i - ca deducere direct - datoria inapelabil
aferent. Susintorii acestei abordri au adus ca argument
faptul c aceasta reflect relaia strns dintre activele i
datoriile corespunztoare lor, fr ns s compromit
prevederile generale referitoare la compensare. Cei care
s-au opus prezentrii corelate au afirmat c aceast abordare
III genereaz o form de prezentare a bilanului pe care IASC
nu a utilizat-o pn acum i care poate crea confuzie.
Consiliul a decis s nu adopte prezentarea corelat.
68G. Consiliul a concluzionat c o prezentare la valoarea net
este justificat atunci cnd exist restricii (inclusiv restricii
ce se aplic n cazul falimentului ntreprinderii) privind
utilizarea activelor, astfel nct activele pot fi utilizate numai
pentru plata sau finanarea beneficiilor angajailor. Prin
308

urmare, Consiliul a decis modificarea definiiei activelor

planului, prezentate n paragraful 67 de mai sus, astfel;
(a) se subliniaz urmtoarea idee: creditorii ntreprinderii
nu vor avea acces la activele deinute de fond, chiar n
cazul n care ntreprinderea d faliment; si
(b) se elimin condiia (c), pentru ca existena unei obligaii
legale sau implicite de a plti direct beneficiile anga
jailor s nu mpiedice prezentarea la valoarea net, i
se modific condiia (b), pentru a se permite, n mod
explicit, fondului s ramburseze ntreprinderii valoarea
beneficiilor pe termen lung ale angajailor pe care le-a
pltit ntreprinderea.
68H. Dac o ntreprindere are o obligaie direct fa de angajai,
Consiliul admite c prezentarea la valoarea net este
inconsecvent cu prevederile IAS 39 de anulare a recunoaterii instrumentelor financiare i cu prevederile IAS
32 referitoare la compensare. Totui, Consiliul consider
c restriciile de utilizare a activelor creeaz o relaie suficient
de puternic cu obligaiile privind beneficiile angajailor,
astfel nct prezentarea la valoarea net este mai relevant
dect prezentarea la valoarea brut, chiar dac ntreprinderea are o obligaie direct ctre angajai.
681. Consiliul consider c astfel de restricii sunt specifice
planurilor de beneficii ale angajailor i nu intenioneaz
s permit utilizarea prezentrii la valoarea net n cazul
altor datorii, dac nu sunt ndeplinite condiiile prevzute
de IAS 32 i IAS 39. n consecin, condiia (a) din noua
definiie se refer la motivul existenei fondului. Consiliul
309

consider c o astfel de restricie arbitrar este singura

modalitate practic de a permite o excepie pragmatic la
criteriile generale de compensare ale IASC, fr s permit
ns o extensie inacceptabil a acestei excepii la alte cazuri.
68J. n anumite planuri din unele ri, o ntreprindere are dreptul
de a i se rambursa beneficii ale angajailor dintr-un fond
distinct, dar ntreprinderea are posibilitatea de a amna
IU: primirea acestei rambursri sau de a solicita o sum mai
mic dect totalul de primit. Unii consider c aceast
posibilitate de alegere slbete relaia dintre beneficii i
rambursri att de mult nct nu se mai justific utilizarea
prezentrii la valoarea net. De asemenea, aceste persoane
consider c definiia activelor planu Iu i trebuie s
exclud activele deinute de astfel de fonduri si c, n
asemenea cazuri, trebuie utilizat o abordare brut.
Consiliul a
concluzionat c relaia dintre beneficii i rambursri
este suficient de puternic n aceste cazuri si c abordarea
net este mai corect.
68K. Propunerea Consiliului de lrgire a definiiei activelor
planului a fost prezentat n Proiectul de expunere E67,
Activele planurilor de pensii, publicat n iulie 2000.
Marea majoritate din cei 39 de respondeni a fost de
acord cu aceast propunere.
68L. Mai muli respondeni au propus o nou lrgire a definiiei,
n sensul includerii anumitor polie de asigurare cu efecte
economice similare fondurilor ale cror active se
ncadreaz n definiia activelor planului, revizuit prin
E67. n consecin, Consiliul a decis extinderea
definiiei activelor planului pentru ca aceasta s cuprind
i anumite polie de
310

asigurare (descrise n prezent de IAS 19 ca polie de asigurare

restrictive) care ndeplinesc aceleai condiii ca i celelalte
active ale planului. Aceste decizii au fost incluse ntr-un
IAS 19 revizuit, aprobat de Consiliu n octombrie 2000.
69. Vechiul IAS 19 prevedea ca activele planului s fie evaluate
la valoarea lor just, dar nu ddea o definiie a valorii juste.
Totui, alte Standarde Internaionale de Contabilitate defi
nesc valoarea just ca suma la care poate fi tranzacionat
un activ sau decontat o datorie, de bunvoie, ntre pri
aflate n cunotin de cauz, n cadrul unei tranzacii n care
preul este determinat obiectiv". Aceasta poate sugera c nu
se va tace nici o deducere corespunztoare costurilor esti
mate necesare pentru a vinde activul (cu alte cuvinte, este o
valoare de pia medie, neajustat cu costurile tranzaciei).
Cu toate acestea, unii susin c un plan va ajunge, la un
moment dat, n situaia n care trebuie s cedeze din active
pentru a plti beneficiile. De aceea, Consiliul a concluzionat
n E54 c activele planului trebuie evaluate la valoarea de
pia. Valoarea de pia a fost definit, ca i n IAS 25, Conta
bilitatea plasamentelor, ca suma ce se poate obine din
vnzarea activului pe o pia funcional.
70. Unii dintre cei care au fcut comentarii pe marginea
propunerilor din E54 au considerat c propunerea de a evalua
activele planului la valoarea de pia ar fi inconsecvent cu
IAS 22, Combinri de ntreprinderi, i cu evaluarea active
lor financiare propus n documentul de lucru, Contabilitatea
activelor i datoriilor financiare, publicat de Comitetul
permanent pe probleme de instrumente financiare al IASC,
n martie 1997. De aceea, Consiliul a decis ca activele pla
nului s fie evaluate la valoarea lor just.
311

71. Unii consider c preocuprile referitoare la volatilitatea

profitului raportat trebuie contracarate permindu-se sau
impunndu-se ntreprinderilor s evalueze activele planului
la o valoare apropiat celei de pia, care s reflecte variaiile
nregistrate de valoarea just pe o perioad de timp stabilit
arbitrar, de exemplu, cinci ani. Consiliul consider c utiliza
rea unor valori care depind de valoarea de pia ar complica
excesiv si inutil evaluarea, i c se rspunde ndeajuns
preocuprilor legate de volatilitatea profitului dac se
combin abordarea de tip coridor" aplicat ctigurilor i
pierderilor actuariale cu recunoaterea amnat n cazul
sumelor care nu se ncadreaz n coridor".
72. Vechiul IAS 19 prevedea, n cazul n care valorile juste erau
estimate prin actualizarea viitoarelor fluxuri de numerar, ca
rata rentabilitii pe termen lung s reflecte rata medie
aferent tuturor veniturilor (dobnzi, dividende i plusuri
de valoare) anticipate a fi obinute clin activele planului pe
perioada de timp pn la plata beneficiilor. Nu era clar dac
vechiul IAS 19 permitea ntreprinderilor s aleag ntre
valoarea de pia si valoarea actualizat a fluxurilor de
numerar sau dac fluxurile de numerar actualizate puteau fi
utilizate numai dac nu exista o valoare de pia. Consiliul a
decis ca activele planului s fie evaluate prin tehnici cum ar
fi actualizarea fluxurilor de numerar anticipate numai dac
nu este disponibil o valoare de pia.
73. Unii consider c activele planului ar trebui evaluate pe
urmtoarea baz, prevzut de IAS 25, Contabilitatea
investiiilor financiare:
(a) plasamentele pe termen lung sunt reflectate n bilan fie
la cost, la o valoare reevaluat, fie, n cazul aciunilor
312

tranzacionabile, la valoarea minim dintre cost i valoarea de pia determinat prin raportare la un portofoliu.
Valoarea contabil a unui plasament pe termen lung se
va diminua pentru a se recunoate o scdere, de alt
natur dect temporar, n valoarea plasamentului; i
(b) plasamentele pe termen scurt sunt reflectate n bilan fie
la valoarea de pia, fie la valoarea minim dintre cost
i valoarea de pia.
Consiliul a respins aceast baz, pentru c nu este consecvent cu baza utilizat n evaluarea obligaiilor corespunztoare
activelor.
74. Consiliul a decis ca plasamentele cu o valoare fix la rscum
prare i cele care corespund obligaiilor planului sau unor
anumite pri din acesta nu trebuie s aib o baz diferit de
evaluare. I AS 26, Contabilitatea si raportarea planurilor
de pensii, permite ca astfel de plasamente s fie evaluate pe
baza costului amortizat.
75. Ca rspuns la comentariile privind propunerile din E54,
Consil i ui a decis ca toate costurile de administrare a planului
(nu doar cele de administrare a plasamentelor, cum se pro
pusese n E54) s fie deduse cnd se calculeaz rentabilitatea
activelor planului.
Rambursri (paragrafele 104A-104D din Standard)
75A. Paragraful 41 din IAS 19 prevede ca o ntreprindere s
recunoasc drepturile sale ce deriv dintr-o poli de
asigurare ca active, dac polia este deinut chiar de ntreprindere. LAS 19 (revizuit n 1998) nu s-a referit la evaluarea

313

acestor polie de asigurare. Drepturile ntreprinderii ce

deriv din poliele de asigurare pot fi privite ca active financiare. Cu toate acestea, contractele de asigurare sunt excluse
din aria de aplicabilitate a IAS 39, Instrumente financiare:
recunoatere i evaluare. De asemenea, I AS 39 nu se aplic
activelor si datoriilor angaj atorilor, aferente p l an uri lor de
beneficii ale angajailor, pentru care se aplic IAS 19,
Beneficiile angajailor". Paragrafele 39-42 din IAS 19 se
refer la beneficii asigurate, fcnd distincie ntre plan urile
de contribuii determinate i planurile de beneficii
determinate, fr ns a aborda chestiuni legate de
evaluare.
75B. Cnd a revizuit definiia activelor planului (a se vedea
paragrafele 68A-L de mai sus), Consiliul a decis s revizuiasc tratamentul polielor de asigurare pe care le deine
o ntreprindere cu scopul de a finana beneficiile angajailor.
Nici conform definiiei revizuite, adoptate n anul 2000,
drepturile ntreprinderii generate de o poli de asigurare
care nu este restrictiv (polia de asigurare restrictiv este
definit n versiunea revizuit n 2000 a IAS 19) nu
constituie active ale planului.
75C. In 2000, Consiliul a decis s introduc prevederi referitoare
la recunoatere i evaluare aplicabile rambursrilor aferente
unor asemenea polie de asigurare (a se vedea paragrafele
104A-D). Consiliul i-a bazat aceste prevederi pe tratamentul rambursrilor prezentat n paragrafele 53-58 din
IAS 37, Provizioane, datorii si active contingente. Mai
precis, Standardul prevede ca o ntreprindere s recunoasc
dreptul de a i se rambursa beneficii post-angajare precum
un activ distinct, i nu ca deducere din obligaiile aferente.
n toate celelalte privine (de exemplu, utilizarea cori314

dorului"), Standardul prevede ca ntreprinderea s trateze

asemenea drepturi la rambursare n aceeai manier ca i
activele planului. Aceast prevedere reflect relaia strns
dintre dreptul la rambursare i obligaia aferent.
75D. Paragraful 104 prevede c, n cazul n care activele planului
includ polie de asigurare cu exact aceeai valoare i scaden
ca toate sau ca o parte din beneficiile pltibile
conform planului, drepturile planului generate de aceste
polie de
asigurare s fie evaluate la aceeai valoare cu cea a
obligaiilor aferente. Paragraful 104D extinde aceast
concluzie la poliele de asigurare ce reprezint active ale
ntreprinderii.
75E. IAS 37 prevede ca valoarea recunoscut a rambursrii s
nu depeasc valoarea provizionului. Paragraful 104Adin
Standard nu prevede restricii similare, pentru c limitarea
valorii activelor din paragraful 58 se aplic deja, i
interzice recunoaterea unui activ care depete
beneficiile economice disponibile.

Limita privind recunoaterea unui activ

(paragrafele 58-60 din Standard)
A 76. In anumite situaii, paragraful 54 din noul IAS 19
prevede
recunoaterea unui activ de ctre o ntreprindere. E54 a
propus ca valoarea activului recunoscut s nu depeasc
suma valorilor actualizate ale:

(a) oricror rambursri din plan anticipate; i

(b) oricrei reduceri anticipate a viitoarelor contribuii gene
rate de surplus.
315

In momentul aprobrii E54, Consiliul a considerat c o ntreprindere nu trebuie s recunoasc un activ la o valoare ce
depete valoarea actualizat a viitoarelor beneficii pe care
ntreprinderea anticipeaz c le va obine din acel activ.
Aceast opinie este consecvent cu propunerea Consiliului
ca activele s nu fie nregistrate la o valoare contabil mai
mare dect valoarea lor recuperabil (a se vedea E55, Deprecierea activelor). Vechiul I AS 19 nu prevedea asemenea
restricii.
77. Cnd a revizuit comentariile privind propunerile din E54,
Consiliul a concluzionat c limita privind recunoaterea unui
activ nu trebuie s fie mai important dect tratamentele
pierderilor actuariale sau ale costului serviciilor anterioare,
pentru a nu veni n contradicie cu scopul acestor tratamente.
n consecin, este probabil c limita va trebui luat n
considerare atunci cnd:
(a) o ntreprindere a ales opiunea tranzitorie de a recunoate
efectul adoptrii noului IAS 19 pe o perioad de maxi
mum cinci ani, dar a finanat obligaia mai repede; sau
(b) planul funcioneaz de foarte muli ani si dispune de un
surplus foarte mare, mai mult dect suficient pentru a
elimina toate contribuiile viitoare, care nu poate fi
returnat ntreprinderii.
78. Unii respondenti au considerat c limita din E54 nu putea fi
pus n aplicare pentru c ar fi nsemnat ca ntreprinderea s
fie nevoit s fac prognoze extrem de subiective referitoare
la rambursrile anticipate sau la reducerile anticipate ale
contribuiilor. Ca rspuns la aceste comentarii, Consiliul a
316

fost de acord ca limita s reflecte rambursrile disponibile

sau reducerile disponibile ale contribuiilor.

Reduceri i decontri
(paragrafele 109-115 din Standard)
79. Conform vechiului IAS 19, ctigurile din reduceri i decon
tri erau recunoscute atunci cnd avea loc reducerea sau
decontarea, dar pierderile erau recunoscute atunci cnd era
probabil c reducerea sau decontarea va avea loc. Consiliul
a concluzionat c intenia managementului de a reduce sau
deconta un plan de beneficii determinate nu constituie o baz
suficient pentru recunoaterea unei pierderi. Noul I AS 19
prevede ca pierderile din reduceri i decontri, precum i
ctigurile s fie recunoscute la momentul n care reducerea
sau decontarea are loc. Precizrile privind recunoaterea
reducerilor i decontrilor au fost armonizate cu propunerile
din E59, Provizioane, datorii i active contingente.
80. Unele Standarde naionale prevd urmtoarele:
(a) ctigul sau pierderea provenit dintr-o reducere include
orice cost neamortizat al serviciilor anterioare (ntruct
o reducere elimin impactul motivaional al mbuntirii
beneficiilor care fusese iniial anticipat), dar exclude
ctigurile sau pierderile actuariale nerecunoscute (din
cauz c ntreprinderea este n continuare expus riscului
statistic); i
(b) ctigul sau pierderea provenit dintr-o decontare inclu
de orice ctiguri sau pierderi actuariale nerecunoscute
(dat fiind c ntreprinderea nu mai este expus riscului

317

statistic), dar exclude costul neamortizat al serviciilor

anterioare (ntruct impactul moi vaional al mbuntirii beneficiilor, care fusese iniial anticipat, este nc
prezent).
Consiliul consider c aceast abordare este corect din
punct de vedere conceptual, dar este prea complex. Noul
IAS 19 prevede includerea ctigurilor si pierderilor actuariale nerecunoscute si a costului serviciilor anterioare n
ctigul sau pierderea generat de reducere sau decontare.
Aceast abordare este consecvent cu vechiul I AS 19.

Prezentarea informaiilor
(paragrafele 116-125 din Standard)
81. Consiliul a decis s nu precizeze dac o ntreprindere ar
trebui s fac distincie ntre partea pe termen lung i cea pe
termen scurt a activelor si datoriilor generate de beneficiile
post-angajare, pentru c o astfel de distincie poate fi uneori
arbitrar.
82. Foarte importante pentru utilizatorii situaiilor financiare sunt
informaiile referitoare la planurile de beneficii determinate,
fiindc utilizatorii nu vor avea alte informaii publicate de
ntreprindere pe baza crora acetia s poat estima natura
i dimensiunea obligaiilor privind beneficiile determinate
i s evalueze riscurile aferente acestor obligaii. Prevederile
referitoare la prezentarea informaiilor se bazeaz pe urm
toarele principii:
(a) cele mai importante informaii legate de beneficiile
angajailor sunt cele privind incertitudinea asociat
318

evalurii obligaiilor i costurilor aferente beneficiilor

angajailor i cele privind potenialele consecine ale
acestei incertitudini asupra viitoarelor fluxuri de numerar;
(b) schemele de beneficii ale angajailor sunt adesea com
plexe, ceea ce nseamn c este deosebit de important
ca prezentarea informaiilor s fie clar, concis i
relevant;
(c) dat fiind faptul c exist o multitudine de opinii privind
tratamentul ctigurilor i pierderilor actuariale i al
costului serviciilor anterioare, prevederile referitoare la
prezentarea informaiilor trebuie s evidenieze impactul
lor asupra contului de profit i pierdere, i impactul
oricror ctiguri i. pierderi actuariale nerecunoscute i
al oricror costuri nearaortizate ale serviciilor anterioare
asupra bilanului; i
(d) beneficiile generate de informaii trebuie s fie mai mari
dect costul furnizrii lor.
83. Consiliul a decis urmtoarele modificri n prevederile
referitoare la prezentarea informaiilor propuse n E54:
(a) descrierea unui plan de beneficii determinate poate s
fie doar una general, a tipului de plan: de exemplu,
trebuie s se fac distincie ntre planurile de pensii pe
baza unui salariu nemodificat, planurile pe baza salariului
final si planurile medicale post-angajare. Nu sunt
necesare detalii suplimentare;
(b) o ntreprindere trebuie s prezinte sumele (dac exist
astfel de sume) incluse n valoarea just a activelor

319

planului nu numai pentru fiecare categorie de instrumente financiare ale ntreprinderii, ci i pentru orice alt
activ utilizat de ntreprindere (de exemplu, cldiri);
(c) o ntreprindere nu trebuie s prezinte numai rentabilitatea
anticipat a activelor planului, ci si rentabilitatea efectiv
a acestora;
(d) o ntreprindere trebuie s prezinte o reconciliere a variaiilor
datoriei (sau activului) net(e) recunoscut(e) n bilan; i
(e) o ntreprindere trebuie s prezinte orice valoare nere
cunoscut ca activ, ca urmare a noii limite prezentate n
paragraful 58 (b) din Standard.
84. Unii dintre cei care au comentat propunerile din E54, n
special dintre cei care le-au elaborat, au considerat c erau
prea multe informaii care trebuiau prezentate. Muli dintre
respondeni i-au exprimat preocuparea referitoare la
agregarea acestor informaii: cum trebuie o ntreprindere s
agrege informaiile privind diversele planuri ntr-o manier
concis, logic i eficient? Dou prevederi ridicau cele mai
multe probleme: cea referitoare la analiza cheltuielilor totale
trecute n contul de profit i pierdere i cea referitoare la
ipotezele actuariale. Mai precis, un numr de respondeni a
considerat c prevederea referitoare la prezentarea ratelor
anticipate de cretere a salariilor ar provoca ntreprinderii
dificulti n relaia cu angajaii. Cu toate acestea, Consiliul
a concluzionat c toate prevederile referitoare la prezentarea
informaiilor sunt foarte importante.
85. Consiliul a analizat dac ntreprinderile mai mici sau cele neco
tate la burs pot fi exceptate de la vreuna din aceste prevederi.

320

Totui, Consiliul a concluzionat c orice asemenea exceptare fie ai* conduce la neprezentarea unor informaii eseniale,
fie ar reduce nesemnificativ costurile aferente prezentrii.

Alte beneficii dect cele post-angajare

Absene compensate (paragrafele 1116 din Standard)
86. Unii consider c dreptul unui angajat la viitoare absene
compensate nu creeaz o obligaie dac acest drept depinde
de evenimente viitoare, altele dect serviciile ce urmeaz a
fi prestate n viitor. Cu toate acestea, Consiliul consider c
o obligaie apare pe msur ce un angajat presteaz servicii,
ceea ce i mrete treptat dreptul (fie c acesta depinde sau
nu de anumite evenimente) la viitoare absene compensate;
de exemplu, concediile medicale pltite care se acumuleaz
creeaz o obligaie pentru c orice drept neutilizat sporete
dreptul angajatului de a beneficia de concediu medical n
perioadele urmtoare. Probabilitatea ca angajatul s se mbol
nveasc n urmtoarele perioade influeneaz evaluarea acelei
obligaii, dar nu determin existena obligaiei respective.
87. Consiliul a analizat trei abordri alternative de evaluare a
obligaiei ce rezult din dreptul neutilizat la absene com
pensate care continu s se acumuleze:
(a) s se recunoasc n ntregime dreptul neutilizat ca o
datorie, pe baza c orice viitoare pli se fac mai nti
din dreptul neutilizat i numai ulterior din dreptul care
urmeaz s se acumuleze n perioadele urmtoare (o
abordare FIFO);
321

(b) s se recunoasc o datorie n msura n care se anti

cipeaz c viitoarele pli ctre ntregul grup de angajai
urmeaz s depeasc viitoarele pli care ar fi fost anti
cipate n lipsa caracteristicii de acumulare a drepturilor
(a abordare LIFO la nivel de grup); sau
(c) s se recunoasc a datorie n msura n care se antici
peaz c viitoarele pli ctre angajai, luai individual,
urmeaz s depeasc viitoarele pli care ar fi fost
anticipate n lipsa caracteristicii de acumulare a drep
turilor (o abordare LIFO la nivel individual).
Aceste metode sunt ilustrate prin urmtorul exemplu.
Exemplu
O ntreprindere are 100 de angajai, fiecare avnd dreptul la cinci
zile lucrtoare de concediu medical pltit pe an. Concediul
medical neutilizat poate fi reportat doar n anul urmtor. Acest
concediu este luat iniial din dreptul aferent anului n curs i apoi
din soldul reportat din anul anterior (pe o baz LIFO). La 31
decembrie 20X1, dreptul mediu neutilizat este de dou zile pe
angajat, ntreprinderea anticipeaz, pe baza experienei din anii
anteriori, c 92 de angajai vor lua cel mull patru zile de concediu
medical pltit n anul 20X2 si c ceilali opt angajai vor lua
fiecare n medie sase zile si jumtate.
Metoda (a) ntreprinderea recunoate o datorie egal cu
valoarea neactualizat a 200 de zile de concediu
medical pltit (dou zile pentru fiecare din cei
100 de angajai). Se presupune c primele 200
de zile de concediu medical pltit rezult din
drepturi neutilizate.
322

Metoda (b) ntreprinderea nu recunoate nici o datorie

pentru c nu anticipeaz c zilele de concediu
medical pltit datorate ntregului grup de angajai vor depi dreptul de cinci zile pentru fiecare
angajat aferent anului 20X2.
Metoda (c)

ntreprinderea recunoate o datorie egal cu

valoarea neactualizat a 12 zile de concediu medical (o zi i jumtate pentru fiecare din cei opt
angajai).

88. Consiliul a selectat metoda (c), abordarea LIFO la nivel

individual, pentru c aceast metod evalueaz obligaia la
valoarea actualizat a viitoarelor pli suplimentare, anticipate
a fi generate exclusiv ca urmare a caracteristicii de acumulare
a drepturilor. Noul IAS 19 noteaz c, n multe cazuri, datoria
rezultat va fi sub pragul de semnificaie.

Beneficii n cazul decesului n timpul serviciului

89. E54 a fcut precizri referitoare la situaiile n care beneficiile
n cazul decesului n timpul serviciului nu sunt asigurate
extern i nu sunt incluse ntr-un plan de beneficii post-angajare. Consiliul a concluzionat c astfel de situaii sunt rare.
Prin urmare, Consiliul a decis s renune la precizrile referi
toare la beneficiile n cazul decesului n timpul serviciului.

Alte beneficii pe termen lung

(paragrafele 126-131 din Standard)
90. Consiliul a decis, pentru simplitate, nici s nu permit, nici
s nu impun o abordare de tip coridor" pentru alte beneficii
323

pe termen lung, ntruct aceste beneficii nu prezint dificulti

de evaluare la fel de mari ca beneficiile post-angajare. Din
acelai motiv, Consiliul a decis s prevad recunoaterea
imediat a tuturor costurilor serviciilor anterioare aferente
unor asemenea beneficii si s nu permit opiuni tranzitorii
pentru aceste beneficii.

Beneficii pentru ncheierea contractului de munc

(paragrafele 132-143 din Standard)
91. Conform unor Standarde naionale, beneficiile pentru n
cheierea contractului de munc nu sunt recunoscute pn
ce angajaii nu au acceptat oferta de beneficii pentru
ncheierea contractului de munc. Totui, Consiliul a decis
caprin anunarea unei oferte angajailor (sau reprezentanilor
acestora) se creeaz o obligaie, care trebuie recunoscut ca
datorie dac exist un plan formal, detaliat. Acest plan face
probabil existena unei ieiri de resurse reprezentnd bene
ficii economice i permite ca obligaia s fie evaluat cu
suficient certitudine.
91. Unii consider c trebuie fcut o distincie ntre:
(a) beneficii pentru ncheierea contractului de munc
generate de o prevedere legal sau contractual
explicit; i
(b) beneficii pentru ncheierea contractului de munc determinate de o ofert fcut cu scopul de a ncuraja plecrile
voluntare din ntreprindere.
Consiliul consider c o asemenea distincie nu este relevant; o ntreprindere ofer beneficii pentru ncheierea
324

contractului de munc, pentru a ncuraja plecrile voluntare,

tocmai din cauz ca are deja o obligaie implicit. Anunarea unei
oferte permite ntreprinderii s evalueze obligaia cu
suficient certitudine. E54 a propus acceptarea unei flexibiliti
limitate, pentru a se permite ca anunul s se fac imediat
dup data bilanului. Totui, ca rspuns la comentariile pe marginea propunerilor din E54 si pentru a se
asigura consecvena cu E59, Provizioane, datorii i active.
contingente, Consiliul a decis s elimine aceast flexibilitate.
93. Beneficiile pentru ncheierea contractului de munc sunt
adesea strns legate de reduceri si decontri, precum i de
prevederi referitoare la restructurare. Prin urmare, Consiliul
a decis c este nevoie ca principiile privind recunoaterea i
evaluarea s fie similare. Prevederile referitoare la recunoaterea beneficiilor pentru ncheierea contractului de munc
(i a reducerilor i decontrilor) au fost armonizate cu propunerile din E59, Provizioane, datorii si active contingente.
Consiliul a hotrt s adauge prevederi explicite (care nu au
fost incluse n E54) referitoare la evaluarea beneficiilor pentru
ncheierea contractului de munc, prin care se impune actualizarea beneficiilor pentru ncheierea contractului de munc
care trebuie pltite dup o perioad de cel puin un an.

Compensaii sub forma participaiilor la capitalurile

proprii (paragrafele 144-152 din Standard)
94. Consiliul a decis ca noul IAS 19:
(a) s nu includ prevederi referitoare la recunoaterea i
evaluarea compensaiilor sub forma participai]lor la
capitalurile proprii, ca urmare a lipsei de consens inter325

naional n privina recunoaterii i evalurii obligaiilor

i costurilor aferente; i nici
(b) s nu prevad prezentarea valorii juste a opiunilor pe
aciuni ale angajailor, ca urmare a lipsei de consens
internaional n privina valorii juste a multor opiuni pe
aciuni ale angajailor.

Tranziia la Standard i data

intrrii n vigoare (paragrafele 153158 din Standard)
95. Consiliul recunoate c noul IAS 19 va conduce la modificri
semnificative n cazul unor ntreprinderi. E54 a propus
diminuarea acestei probleme prin ntrzierea datei de intrare
n vigoare a noului I AS 19 pe o perioad de 3 ani dup
aprobarea lui. Ca rspuns la comentariile asupra propunerilor
E54, Consiliul a introdus o opiune tranzitorie pentru a
amortiza o cretere a datoriilor determinate de beneficii pe o
perioad de maximum cinci ani. n consecin, Consiliul a
decis c nu era necesar amnarea datei intrrii n vigoare a
Standardului.
96. E54 nu a propus prevederi tranzitorii. Prin urmare, o ntre
prindere care aplc noul IAS 19 pentru prima dat ar fi trebuit
s calculeze retrospectiv efectul coridorului". Unii respondeni au considerat c acest lucru nu este posibil n practic
i c nu ar oferi informaii utile. Consiliul a fost de acord cu
aceste comentarii. Astfel, noul IAS 19 confirm faptul c,
n momentul aplicrii lui pentru prima dat, o ntreprindere
nu va trebui s calculeze retrospectiv influena coridorului".

326

CAPITOLUL 2
Exemplu ilustrativ

327

Societatea MINA S.R.L. particip la un plan de pensii, iar n

vederea determinrii cheltuielii cu pensiile prezint urmtoarea
situaie:
Rnd
1 Rata estimat a rentabilitii
2 Rata de actualizare
3 Rata de cretere a salariilor
4 Durata de via rmas
5 Costul serviciilor curente
6 Contribuii pltite
de ntreprindere
7 Contribuii pltite de salariai
8 Beneficii pltite
9 Obligaii la nceputul anului
10Obligaii la sfritul anului
11Valoarea just a activelor
planului la nceputul anului
12 Valoarea just a activelor
planului la sfritul anului
13Costul serviciilor anterioare
14Perioada de amortizare
15Amortizarea obligaiei anterioare

2001
0,08
0,07
0,03
6
250.000

2002
0,082
0,065
0,04
5
280.000

180.000
40.000
50.000
4.000.000
4.300.000

300.000
50.000
70.000
4.300.000
4.800.000

3.400.000

4.200.000

4.200.000
O
6
100.000

4.600.000
200.000
5
100.000

Societatea Mina a adoptat, n ceea ce privete recunoaterea

ctigurilor i pierderilor actuariale, politica coridorului" de 10%.
Toate plile se fac la jumtatea anului. La plan contribuie att
societatea, ct i salariaii si. Valoarea actualizat a obligaiei este
determinat de ctre aciurii proprii.
Costul obligaiei anterioare nerecunoscute la nceputul anului
2001 este de 600.000, ceea ce duce la recunoaterea anual a unei
obligaii egale cu 100.000 (600.000/6).
329

La nceputul anului nu exist nici o datorie n bilan privind

pensiile.
Recunoaterea obligaiei aferente planurilor de beneficii
determinate se poate face n 10 pai.
Pasul l
Primul pas este stabilirea ipotezelor actuariale.
Pasul 2
Presupune determinarea valorii actualizate a obligaiei ntreprinderii, n cazul prezentat, este datoria aciurilor s fac estimrile
care stau la baza acestor calcule.
Pasul 3
Presupune determinarea costului serviciului curent.
Pasul 4
Presupune determinarea costului dobnzii. In cazul planurilor
de beneficii determinate, chiar dac un salariat nu mai lucreaz n
cadrul ntreprinderii, i deci nu mai ctig beneficii suplimentare,
ntreprinderea tot trebuie s recunoasc o cheltuial, i anume costul
dobnzii.
Costul dobnzii se calculeaz aplicnd rata de actualizare (dat
de actuar) la valoarea medie a obligaiei (n cazul nostru) sau la
valoarea obligaiei la nceputul anului (simplificat).
Rnd
16Obligaii la nceputul anului
17Costul serviciilor curente
18Costul serviciilor anterioare
330

2001
2002
4.000.000 4.300.000
250.000
280.000
O
200.000

19 Contribuii pltite de salariai

20 Beneficii pltite
(medie la jumtatea anului)
21 Obligaii la mijlocul anului
(valoare medie)
22 Rata de actualizare
23 Costul dobnzii

40.000

50.000

-25.000

-35.000

4.265.000
0,07
298.550

4.795.000
0,065
311.675

Pasul 5
Presupune determinarea valorii juste a activelor planului.
Pentru a reduce volatilitatea contului de profit i pierdere, n loc de
a folosi valoarea just efectiv pentru a determina ctigul sau pierderea obinut(), se folosete rentabilitatea estimat.
Rnd
24 Valoarea just a activelor
planului la nceputul anului
25 Contribuii pltite de
ntreprindere i salariai
(medie la jumtatea anului)
26 Beneficii pltite
(medie la jumtatea anului)
27 Valoarea just a
activelor planului
(medie la jumtatea anului)
28 Rata estimat a rentabilitii
29 Rentabilitatea estimat

2001

2002

3.400.000

4.200.000

110.000

175.000

-25.000

-35.000

3.485.000
0,08
278.800

4.340.000
0,082
355.880

Pasul 6
n aceast etap are loc determinarea costului serviciilor anterioare ce va fi amortizat n perioada curent.
331

Rnd
30 Costul serviciilor anterioare
la nceputul anului
31 Amortizarea costului
serviciilor anterioare
32 Costul serviciilor anterioare
la sfritul anului

2001

2002

200.000

-40.000

160.000

Pasul?
Se determin ctigul sau pierderea actuarial() ce trebuie
recunoscut(). Deoarece societatea folosete regula de 10%, nti
compar valoarea ctigului actuarial (sau a pierderii) cu 10% din
maximul dintre valoarea just a activelor planului i valoarea actualizat a obligaiei, la nceputul perioadei.
Dac valoarea ctigului actuarial (sau a pierderii) este mai
mare, atunci suma ce excede coridorul" se amortizeaz pe durata
rmas de serviciu a salariailor. Dac nu, nu se recunoate n
exerciiul curent nimic.
l. Calculul ctigului/pierderii efective din activele planului:
Rnd
33 Valoarea just a activelor
planului la nceputul anului
34 Contribuii pltite de
ntreprindere i salariai
35 Beneficii pltite
36 Subtotal
37 Valoarea just a activelor
planului la sfritul anului
38 Rentabilitatea efectiv
332

2001

2002

3.400.000

4.200.000

220.000
-50.000
3.570.000

350.000
-70.000
4.480.000

4.200.000
630.000

4.600.000
120.000

2. Calculul ctigului/pierderii actuariale din activele planului:

Rnd
39 Rentabilitatea efectiv
40 Rentabilitatea estimat
41 Ctig/Pierdere din
activele planului

2001
630.000
-278.800

2002
120.000
-355.880

351.200

-235.880

3. Calculul ctigului/pierderii actuariale aferente obligaiei:

Rnd
42 Obligaii la nceputul anului
43 Costul serviciilor curente
44 Costul serviciilor anterioare
45 Contribuii pltite de salariai
46 Costul dobnzii
47 Beneficii pltite
48 Valoarea estimat a obligaiei
49 Obligaii la sfritul anului
50 Ctig/Pierdere din obligaie

2001
4.000.000
250.000
O
40.000
298.550
-50.000
4.538.550
4.300.000
238.550

2002
4.300.000
280.000
200.000
50.000
311.675
-70.000
5.071.675
4.800.000
271.675

4. Calculul ctigului/pierderii actuariale totale:

Rnd
51 Ctigul neamortizat
la nceputul anului
52 Recunoaterea n anul curent
53 Ctig/Pierdere din obligaie
54 Ctig/Pierdere din
activele planului
55 Ctigul neamortizat
la sfritul anului

2001

2002

238.550

589.750
-31.950
271.675

351.200

-235.880

589.750

593.595
333

5. Testul i calculul sumei de recunoscut:

Rnd
56 Obligaii la nceputul anului
57 Valoarea just a activelor
planului la nceputul anului
58 10% din maxim (56 i 57)
59 Ctigul neamortizat
la nceputul anului
60 Suma de amortizat
61 Amortizarea ctigului/pierderii

2001
4.000.000

2002
4.300.000

3.400.000
400.000

4.200.000
430.000

O
O
O

589.750
159.750
31.950

Pasul 8
n cazul activelor ce rezult dintr-un plan de beneficii determinate, ntreprinderea trebuie s aplice testul de depreciere.
Pasul 9
n cazul reducerilor sau decontrilor, se determin ctigul
sau pierderea rezultat().
Pasul 10
In final se calculeaz cheltuiala cu pensiile, precum si datoriile
ce vor fi prezentate n bilan.
l. Determinarea cheltuielii cu pensiile:
Rnd
62 Costul serviciilor curente
63 Costul dobnzii
64 Rentabilitatea estimat
65 Amortizarea obligaiei
anterioare
334

2001
250.000
298.550
-278.800

2002
280.000
311.675
-355.880

100.000

100.000

66 Amortizarea costului
serviciilor anterioare
67 Amortizarea ctigului/pierderii
68 Cheltuiala cu pensiile

O
O
369.750

40.000
-31.950
343.845

2. Determinarea datoriei ce va fi prezentat n bilan:

Rnd
69 Datorii privind pensiile
la nceputul anului
70 Cheltuiala cu pensiile
71 Contribuii pltite
de ntreprindere
72 Datorii privind pensiile
la sfritul anului

2001

2002

369.750

189.750
343.845

-180.000

-300.000

189.750

233.595

3. Calculul obligaiei nerecunoscute n bilan:

Rnd
73 Obligaia anterioar neamortizat
74 Amortizarea obligaiei anterioare
75 Obligaia anterioar neamortizat
-31 decembrie

2001
600.000
-100.000

2002
500.000
-100.000

500.000

400.000

4. Reconcilierea datoriei ce va fi recunoscut n bilan cu obli

gaia total:
Rnd
76 Obligaii la sfritul anului
77 Valoarea just a activelor
planului la sfritul anului
78 Deficit/surplus

2001
4.300.000

2002
4.800.000

4.200.000
100.000

4.600.000
200.000
335

5. Sume nerecunoscute n bilan:

Rnd
79 Obligaia anterioar
neamortizat-31 decembrie
80 Costul serviciilor anterioare
la sfritul anului
81 Ctigul neamortizat
la nceputul anului
82 Datorii privind pensiile
la sfritul anului

2001

2002

-500.000

-400.000

-160.000

589.750

593.595

189.750

233.595

Avnd datele din exemplul prezentat anterior, dac am fi

folosit rentabilitatea i costul efective i nu cele estimate, cheltuiala
cu pensiile ar fi fost:
Amortizarea ctigului/pierderii
Costul serviciilor curente
Costul dobnzii
Rentabilitatea estimat
Amortizarea obligaiei anterioare
Amortizarea costului
serviciilor anterioare
Amortizarea ctigului/pierderii
Cheltuiala cu pensiile

O
250.000
300.000
-800.000
100.000

O
280.000
500.000
-400.000
100.000

O
O
-150.000

40.000
O
520.000

Acest lucru ar fi nsemnat c n primul an societatea recunoate

un venit, iar n cel de-al doilea o pierdere, volatilitatea contului de
profit i pierdere fiind foarte mare n acest caz.

336

CAPITOLUL 3
Standardul International de
Contabilitate nr. 19 (IAS 19),
ediia 2002, versiunea original

337

International Accounting Standard IAS 19

(revised 2000)

Employee Benefits
This revised International Accounting Standard supersedes IAS 19,
Retirement Benefit Costs, which was approved by the Board in a
revised version in 1993. This revised Standard became operative
for financial statements covering periods beginning on or after l
January 1999.
In May 1999, IAS 10 (revised 1999), Events After the Balance
Sheet Date, amended paragraphs 20(b), 35, 125 and 141. These
amendments became operative for annual financial statements
covering periods beginning on or after l January 2000.
This Standard was amended in 2000 to change the definition of
plan assets and to introduce recognition, measurement and disclosure
requirements for reimbursements. These amendments became
operative for accounting periods beginning on or after l January
2001.

339

Introduction
1.

The Standard prescribes the accounting and disclosure by

employers for employee benefits. It replaces IAS 19,
Retirement Benefit Costs, which was approved in 1993. The
major changes from the old IAS 19 are set out in the Basis for
Conclusions (Appendix C). The Standard does not deal with
reporting by employee benefit plns (see IAS 26, Accounting
and Reporting by Retirement Benefit Plans).

1.

The Standard identifies five categories of employee benefits:

(a) short-term employee benefits, such as wages, salaries and
social security contributions, paid annual leave and paid
sick leave, profit sharing and bonuses (if payable within
twelve months of the end of the period) and non-monetary
benefits (such as medical care, housing, cars and free or
subsidised goods or services) for current employees;
(b) post-employment benefits such as pensions, other
retirement benefits, post-employment life insurance and
post-employment medical care;
(c) other long-term employee benefits, including long-service
leave or sabbatical leave, jubilee or other long-service
benefits, long-term disability benefits and, if they are
payable twelve months or more after the end of the period,
profit sharing, bonuses and deferred compensation;
(d) termination benefits; and
(e) equity compensation benefits.

340

3.

The Standard requires an enterprise to recognise short-term

employee benefits when an employee has rendered service in
exchange for those benefits.

4.

Post-employment benefit plns are classified as either defined

contribution plns or defined benefit plns. The Standard gives
specific guidance on the classification of multi-employer plns,
state plns and plns with insured benefits.

5.

Under defined contribution plns, an enterprise pays fixed

contributions into a separate entity (a fund) and will have no
legal or constructive obligation to pay further contributions if
the fund does not hold sufficient assets to pay all employee
benefits relating to employee service in the current and prior
periods. The Standard requires an enterprise to recognise
contributions to a defined contribution plan when an employee
has rendered service in exchange for those contributions.

6.

All other post-employment benefit plns are defined

benefit plns. Defined benefit plns may be unfunded, or
they may be wholly or partly funded. The Standard
requires an enterprise to:
(a) account not only for its legal obligation, but also for
any
constructive obligation that arises from the
enterprise's
practices;
(b) determine the present value of defined benefit
obligations
and the fair value of any plan assets with
sufficient
regularity that the amounts recognised in the
financial
statements do not differ materially from the amounts
that
would be determined at the balance sheet date;

341

(c) use the Projected Unit Credit Method to measure

its
obligations and costs;
(d) attribute benefit to periods of service under the
plan's
benefit formula, unless an employee' s service in later
years
will lead to a materially higher level of benefit than
in
earlier years;
(e) use unbiased and mutually compatible
actuarial
assumptions about demographic variables (such
as
employee turnover and mortality) and financial
variables
(such as future increases in salaries, changes in
medical
costs and certain changes in state benefits).
Financial
assumptions should be based on market expectations,
at
the balance sheet date, for the period over which
the
obligations are to be settled;

342

(f) determine the discount rate by reference to market

yields
at the balance sheet date on high quality corporale
bonds
(or, in countries where there is no deep market in
such
bonds, govemment bonds) of a currency and term
consistent
with the currency and term of the post-employment
benefit
obligations;
(g) deduct the fair value of any plan assets from the
carrying
amount of the obligation. Certain reimbursementrights
that
do not qualify as plan assets are treated in the same
way
as plan assets, except that they are presented as a

sep
ara
te
ass
et,
rat
her
tha
n
as
a
de
du
cti
on
fro
m
the
obl
iga
tio
n;
(h)
li
mi
t
the
car
ryi
ng
am
ou
nt
of
an
ass
et
so
tha
t it
do
es
not
ex
cee

d the net total of:

(i) any unrecognised past service cost and actuarial

losses; plus
(ii) the present value of any economic benefits available
in the form of refunds from the plan or reductions in
future contributions to the plan;
(i) recognise past service cost on a straight-line basis over
the average period until the amended benefits become
veted;
(j) recognise gains or losses on the curtailment or settlement
of a defined benefit plan when the curtailment or
settlement occurs. The gain or loss should comprise any
resulting change in the present value of the defined benefit
obligation and of the fair value of the plan assets and the
unrecognised part of any related actuarial gains and losses
and past service cost; and
(k) recognise a specified portion of the net cumulative
actuarial gains and losses that exceed the greater of:
(i) 10% of the present value of the defined benefit
obligation (before deducting plan assets); and
(ii) 10% of the fair value of any plan assets.
The portion of actuarial gains and losses to be recognised
for each defined benefit plan is the excess that fell outside
the 10% "corridor" at the previous reporting date, divided
by the expected average remaining working lives of the
employees participating in that plan.
343

The Standard also permits systematic methods of faster

recognition, provided that the same basis is applied to
both gains and losses and the basis is applied consistently
from period to period. Such permitted methods include
immediate recognition of all actuarial gains and losses.
7.

The Standard requires a simpler method of accounting for

other long-term employee benefits than for post-employment
benefits: actuarial gains and losses and past service cost are
recognised immediately.

8.

Termination benefits are employee benefits payable as a result

of either: an enterprise's decision to terminate an employee's
employment before the normal retirement date; or an
employee's decision to accept voluntary redundancy in
exchange for those benefits. The event which gives rise to an
obligation is the termination rather than employee service.
Therefore, an enterprise should recognise termination benefits
when, and only when, the enterprise is demonstrably
committed to either:
(a) terminate the employment of an employee or group of
employees before the normal retirement date; or
(b) pro vide termination benefits as a result of an offer made
in order to encourage voluntary redundancy.

9.

344

An enterprise is demonstrably committed to a termination

when, and only when, the enterprise has a detailed formal
plan (with specified minimum contents) for the termination
and is without realistic possibility of withdrawal.

10.

Where termination benefits fli due more than 12 months after

the balance sheet date, they should be discounted. In the case
of an offer made to encourage voluntary redundancy, the
measurement of termination benefits should be based on the
number of employees expected to accept the offer.

11.

Equity compensation benefits are employee benefits under

which either: employees are entitied to receive equity financial
instruments issued by the enterprise (or its parent); or the
amount of the enterprise's obligation to employees depends
on the future price of equity financial instruments issued by
the enterprise. The Standard requires certain disclosures about
such benefits, but does not specify recognition and
measurement requirements.

12.

The Standard is effective for accounting periods beginning

on or after l January 1999. Earlier application is encouraged.
On first adopting the Standard, an enterprise is permitted to
recognise any resulting increase in its liability for postemployment benefits over not more than five years. If the
adoption of the standard decreases the liability, an enterprise
is required to recognise the decrease immediately.

13.

This Standard was amended in 2000 to amend the definition

of plan assets and to introduce recognition, measurement and
disclosure requirements for reimbursements. These amendments take effect for accounting periods beginning on or after
l January 2001. Earlier application is encouraged.

345

Contente
International Accounting Standard IAS 19
(revised 2000)

Employee Benefits
OBIECTIVE
SCOPE

DEFINITIONS
SHORT-TERM EMPLOYEE BENEFITS
Recognition and Measurement
AII Short-term Employee Benefits

Paragraphs

l-6

7
8 - 23
W-22
lO

Short-term Compensated Absences

11- 1 6

Profit Sharing and Bonus Plans

11- 2 2

Disclosure

23

POST-EMPLOYMENT BENEFITS:
DISTINCTION BETWEEN DEFINED
CONTRIBUTION PLANS AND
DEFINED BENEFIT PLANS

24 - 42

Multi-employer Plans

29 - 35

State Plans

36-38

Insured Benefits

39 - 42

POST-EMPLOYMENT BENEFITS:
DEFINED CONTRIBUTION PLANS

43 - 47

Recognition and Measurement

44-45

346

Disclosure
POST-EMPLOYMENT BENEFITS:
DEFINED BENEFIT PLANS
Recognition and Measurement

46 - 47
48 -125
49 - 62

Accounting for the Constructive Obligation

52 - 53

Balance Sheet

54 - 60

Income Statement

61-62

Recognition and Measurement:

Present Value of Defined Benefit
Obligations and Current Service Cost

63 -101

Actuarial Valuation Method

64-66

Attributing Benefit to Periods of Service

67 - 71

Actuarial Assumptions

72 - 77

Actuarial Assumptions: Discount Rate

78 - 82

Actuarial Assumptions:
Salaries, Benefits and Medical Costs

83-91

Actuarial Gains and Losses

92 - 95

Past Service Cost

96 -101

Recognition and Measurement:

PlanAssets
Fair Value of Plan Assets
Reimbursements
Return on Plan Assets

Business Combinations
Curtailments and Settlements

102-107
102 -104
104A - 104D
105 -107

108
109 -115
347

Presentation

116-119

Offset

116-117

Current/Non-current Distinction

118

Financial Components of Post-employment

BenefitCosts

Disclosure

119

120 -125

OTHER LONG-TERM EMPLOYEE

BENEFITS

126 -131

Recognition and Measurement

128-130

Disclosure

131

TERMINATION BENEFITS

132 -143

Recognition

133 -138

Measurement

139-140

Disclosure

141-143

EQUITY COMPENSATION BENEFITS

144 -152

Recognition and Measurement

145

Disclosure

146 -152

TRANSITIONAL PROVISIONS

153 -156

EFFECTIVE DATE

157 -158

APPENDICES
A. Dlustrative Example
B. niustrative Disclosures
C. Basis for Conclusions

348

International Accounting Standard IAS19

(revised 2000)

Employee Benefits
The standards, which have been set in bold italic type, should be
read in the context ofthe background material and implementation
guidance in this Standard, and in the context of the Preface to
International Accounting Standards. International Accounting
Standards are not intended to apply to immaterial items (see
paragraph 12 ofthe Preface).

Objective
The objective of this Standard is to prescribe the accounting and
disclosure for employee benefits. The Standard requires an enterprise
to recognise:
(a)

a liability when an employee has provided service in exchange

for employee benefits to be paid in the future; and

(b)

an expense when the enterprise consumes the economic

benefit arising from service provided by an employee in
exchange for employee benefits.

Scope
/.

This Standard should be applied by an employer in accounting f or employee benefits.

349

2.

This Standard does not deal with reporting by employee benefit

plns (see IAS 26, Accounting and Reporting by Retirement
Benefit Plans).

3.

This Standard applies to all employee benefits, including those

provided:
(a) under formal plns or other formal agreements between
an enterprise and individual employees, groups of
employees or theirrepresentatives;
(b) under legislative requirements, or through industry
arrangements, whereby enterprises are required to
contribuie to naional, state, industry or other multiemployer plns; or
(c) by those informai practices that give rise to a constructive
obligation. Informai practices give rise to a constructive
obli gation where the enterprise has no realistic alternative
but to pay employee benefits. An example of a constructive
obligation is where a change in the enterprise's informai
practices would cue unacceptable damage to its
relationship with employees.

4.

Employee benefits include:

(a) short-term employee benefits, such as wages, salaries and
social security contributions, paid annual leave and paid
sick leave, profit sharing and bonuses (if payable within
twelve months of the end of the period) and non-monetary
benefits (such as medical care, housing, cars and free or
subsidised goods or services) for current employees;

350

(b) post-employment benefits such as pensions, other

retirement benefits, post-employment life insurance and
post-employment medical care;
(c) other long-term employee benefits, including longservice leave or sabbatical leave, jubilee or other longservice benefits, long-term disability benefits and, if they
are not payable wholly within twelve months after the
end of the period, profit sharing, bonuses and deferred
compensation;
(b) termination benefits; and
(c) equity compensation benefits.
Because each category identified in (a) to (e) above has
different characteristics, this Standard establishes separate
requirements for each category.
5.

Employee benefits include benefits provided to either

employees or their dependants and may be settled by payments
(or the provision of goods or services) made either directly to
the employees, to their spouses, children or other dependants
or to others, such as insurance companies.

6.

An employee may provide services to an enterprise on a full

time, part time, permanent, casual or temporary basis. For the
purpose of this Standard, employees include directors and
other management personnel.

351

Defnitions
7.

The following terms are used in this Standard with the

meanings specified:
Employee benefits are allforms of consideration given by
an enterprise in exchange for service renderedby employees.
Short-term employee benefits are employee benefits (other
than termination benefits andequity compensation benefits)
whichfall due wholly mthin twelve months after the end
of the period in which the employees render the related
service.
Post-employment benefits are employee benefits (other than
termination benefits and equity compensation benefits)
which are pay oble after the completion of employment.
Post-employment benefit plns are formal or informai
arrangements under which an enterprise provides postemployment benefits f or one or more employees.
Definea contribution plns are post-employment benefit
plns under which an enterprise pays fixed contributions
into a separate entity (a fund) and will have no legal or
constructive obligation to pay further contributions ifthe
fund does not hold sufficient assets to pay all employee
benefits relating to employee service in the current and prior
periods.
Defined benefit plns are post-employment benefit plns
other than defined contribution plns.

352

Multi-emploverplns are definea contribution plns (other

than state plns) or definea benefit plns (other than state
plns) that:
(a) pool the assets contributed by various enterprises that
are not under common control; and
(b) use those assets toprovide benefits to employees ofmore
than one enterprise, on the basis that contribution and
benefit levels are determined without regard to the
identity of the enterprise that employs the employees
concerned.
Other long-term employee benefits are employee benefits
(other than post-employmentbenefits, termination benefits
and equity compensation benefits) which do not fli due
wholly within twelve months after the end of the period in
which the employees render the related service.
Termination benefits are employee benefits payable as a
result ofeither:
(a) an enterprise's decision to terminate an employee's
employmentbefore the normal retirement date; or
(b) an employee 's decision to accept voluntary redundancy
in exchange for those benefits.
Equity compensation benefits are employee benefits under
which either:
(a) employees are entitled to receive equity financial Instruments issuedby the enterprise (or its parent); or
353

(b) the amount ofthe enterprise's obligation to

employees depends on the future price of equity
financial instru-ments issuedby the enterprise.
Equity compensation plns are formal or
informai arrangements under which an enterprise
provides equity compensation benefitsfor one or more
employees.
Veted employee beneftts are employee beneftts that are
not condiional on future employment.
Thepresent value of a dejmed benefit obligation is
thepresent value, wtihout deducting any plan assets,
ofexpectedfuture payments required to settle the
obligation resulting from employee service in the
current and prior periods.
Current service cost is the increase in thepresent value
of the defined benefit obligation resultingfrom employee
service in the current period.
Inter est cost is the increase during a period in
thepresent value of a defined benefit obligation which
arises because the benefits are one period closer to
settlement.
Plan assets comprise:
(a) assets held by a long-term employee benefit fund;
and
(b) qualifying insurance policies.
354

Assets heldby a lone-term employee benefit fund are

assets (other than non-transferable financial
Instruments issued by thereporting enterprise) that:

(a)are held by an entity (afund) that is legally separate

front the reporting enterprise and exists solely topay or
fund employee benefits; and
(b) are available to be used only to pay or fund employee
benefits, are not available to the reporting enterprise's
own creditors (even in bankruptcy), and cannot be
returnedto the reporting enterprise, unless either:
(i) the remaining assets of the fund are sufficient to
meet all the related employee benefit obligations of
the plan or the reporting enterprise; or
(ii) the assets are returned to the reporting enterprise
to reimburse itfor employee benefits alreadypaid.
A qualijying insurance policy is an insurance policy issued
by an insurer that is not a relatedparty (as defined in IAS
24, Related Party Disclosures) of the reporting enterprise,
iftheproceeds of the policy:
(a) can be used only topay or fund employee benefits under
a defined benefit plan; and
(b) are not available to the reporting enterprise's own
creditors (even in bankruptcy) and cannot be paid to
the reporting enterprise, unless either:
(i) the proceeds represent surplus assets that are not
neededfor the policy to meet att the related employee
benefit obligations; or
(ii) the proceeds are returned to the reporting enterprise
to reimburse itfor employee benefits alreadypaid.
355

Fair value is the amount for which an asset could be

exchanged or a liability settled between knowledgeable,
willingparties in an arm's length transaction.
The return on plan assets is interest, dividends and other
revenue derivedfrom the plan assets, together with realised
and unrealised gains or losses on the plan assets, less any
costs ofadministering the plan and less any taxpayable by
the plan itself.
Actuarial gains and losses comprise:
(a) experience adjustments (the effects of differences
between theprevious actuarial assumptions and what
has actually occurred); and
(b) the effects ofchanges in actuarial assumptions.
Past service cost is the increase in thepresent value of the
definea benefit obligation for employee service in prior
periods, resulting in the current period from the introduction
of, or changes to, post-employment benefits or other longterm employee benefits. Past service costmay be eitherpositive
(where benefits are introducea or improved) or negative
(where existing benefits are reducea).

Short-term Employee Benefits

8.

Short-term employee benefits include items such as: (a)

wages, salaries and social security contributions;

356

(b) short-term compensated absences (such as paid annual

leave and paid sick leave) where the absences are expected
to occur within twelve months after the end of the period
in which the employees render the related employee
service;
(c) profit sharing and bonuses payable within twelve months
after the end of the period in which the employees render
the related service; and
(d) non-monetary benefits (such as medical care, housing,
cars and free or subsidised goods or services) for current
employees.
9.

Accounting for short-term employee benefits is generally

straightforward because no actuarial assumptions are
required to measure the obligation or the cost and there is
no possibility of any actuarial gain or loss. Moreover, shortterm employee benefit obligations are measured on an
undiscounted basis.

Recognition and Measurement

AU Short-term Employee Benefits
10.

When an employee has rendered service to an enterprise

duringan accountingperiod, the enterprise shouldrecognise
the undiscounted amount of short-term employee benefits
expected to bepaid in exchangefor that service:
(a) as a liability (accrued expense), after deducting any
amount already paid. If the amount already paid
357

exceeds the undiscounted amount ofthe benefits, an

enterprise should recognise that excess as an asset
(prepaid expense) to the extent that the prepayment mll
leadtOjfor example, a reduction infuturepayments or
a cash refund; and
(b) as an expense, unless another Internaional Accounting
Standard requires orpermits the inclusion ofthe benefits
in the cost of an asset (see,for example, IAS 2, Inventories, and I AS 16, Property, Plant and Equipment).
Paragraphs 11,14 and 17 explain how an enterprise should
apply this requirement to short-term employee benefits in
theform of compensated absences and profit sharing and
bonus plns.
Short-term Compensated Absences
//. An enterprise should recognise the expected cost of shortterm employee benefits in theform of compensated absences
under paragraph 10 asfollows:
(a) in the case of accumulating compensated absences,
when the employees render service that increases their
entitlementtofuture compensated absences; and
(b) in the case ofnon-accumulating compensated absences,
when the absences occur.
12. An enterprise may compensate employees for absence for
various reasons including vacation, sickness and short-term
disability, maternity or paternity, jury service and military
358

service. Entitlement to compensated absences falls into two

categories:
(a) accumulating; and
(b) non-accumulating.
13.

Accumulating compensated absences are those that are carried

forward and can be used in future periods if the current period' s
entitlement is not used in full. Accumulating compensated
absences may be either vesting (in other words, employees
are entitled to a cash payment for unused entitlement on
leaving the enterprise) or non-vesting (when employees are
not entitled to a cash payment for unused entitlement on
leaving). An obligation arises as employees render service
that increases their entitlement to future compensated absences.
The obligation exists, and is recognised, even if the
compensated absences are non-vesting, although the
possibility that employees may leave before they use an
accumulated non-vesting entitlement affects the measurement
of that obligation.

14.

An enterprise should measure the expected cost ofaccumulating compensated absences as the additional amount that
the enterprise expects to pay as a result of the unused
entitlement that has accumulated at the balance sheet date.

15.

The method specified in the previous paragraph measures the

obligation at the amount of the additional payments that are
expected to arise solely from the fact that the benefit
accumulates. In many cases, an enterprise may not need to
make detailed computations to estimate that there is no material
359

obligation for unused compensated absences. For example, a

sick leave obligation is likely to be material only if there is a
formal or informai understanding that unused paid sick leave
may be taken as paid vacation.
Example Illustrating Paragraphs 14 and 15
An enterprise has 100 employees, who are each entitled to five
working days of paid sick leave for each year. Unused sick leave
may be carried forward for one calendar year. Sick leave is taken
first out of the current year's entitlement and then out of any
balance brought forward from the previous year (a LIFO basis).
At 31 December 20X1, the average unused entitlement is two
days per employee. The enterprise expects, based on past
experience which is expected to continue, that 92 employees
will take no more than five days of paid sick leave in 20X2 and
that the remaining 8 employees will take an average of six and a
half days each.

The enterprise expects that it willpay an additional 12 days of

sick pay as a result of the unused entitlement that has
accumulated at 31 December 20X1 (one and a half days each,
for 8 employees). Therefore, the enterprise recognises a liability
equal to 12 days of sick pay.
16. Non-accumulating compensated absences do not carry
forward: they lapse if the current period's entitlement is not
used in full and do not entitle employees to a cash payment
for unused entitlement on leaving the enterprise. This is
commonly the case for sick pay (to the extent that unused
past entitlement does not increase future entitlement), maternity
or paternity leave and compensated absences for jury service

360

or military service. An enterprise recognises no liability or

expense until the time of the absence, because employee
service does not increase the amount of the benefit.
Profit Sharing and Bonus Plans
17.

An enterprise should recognise the expected cost of profit

sharing and bonus payments under paragraph 10 when,
and only when:
(a) the enterprise nas apresent legal or constructive obligation
to make such payments as a resuti of post events; and
(b) a retiable estimate of the obligation can be mode.
A present obligation exists when, and only when, the
enterprise has no realistic alternative but to make the
payments.

18.

Under some profit sharing plns, employees receive a share

of the profit only if they remain with the enterprise for a
specified period. Such plns create a constructive obligation
as employees render service that increases the amount to be
paid if they remain in service until the end of the specified
period. The measurement of such constructive obligations
reflects the possibility that some employees may leave without
receiving profit sharing payments.

Example Illustrating Paragraph 18

A profit sharing plan requires an enterprise to pay a specified
proportion of its net profit for the year to employees who serve
361

throughout the year. If no employees leave during the year, the

total profit sharing payments for the year will be 3 % of net profit.
The enterprise estimates that staff turnover will reduce the
payments to 2.5% of net profit.

The enterprise recognises a liability and an expense of 2.5%

of net profit.
19.

An enterprise may have no legal obligation to pay a bonus.

Nevertheless, in some cases, an enterprise has a practice of
paying bonuses. In such cases, the enterprise has a constructive
obligation because the enterprise has no realistic alternative
but to pay the bonus. The measurement of the constructive
obligation reflects the possibility that some employees may
leave without receiving a bonus.

20.

An enterprise can make a reliable estimate of its legal or

constructive obligation under a profit sharing or bonus plan
when, and only when:
(a) the formal terms of the plan contain a formula for
determining the amount of the benefit;
(b) the enterprise determines the amounts to be paid before
the financial statements are authorised for issue; or
(c) past practice gives clear evidence of the amount of the
enterprise's constructive obligation.

21.

362

An obligation under profit sharing and bonus plns results

from employee service and not from a transaction with the
enterprise's owners. Therefore, an enterprise recognises the

cost of profit sharing and bonus plns not as a distribution of

net profit but as an expense.
22.

If profit sharing and bonus payments are not due wholly within
twelve months after the end of the period in which the
employees render the related service, those payments are other
long-term employee benefits (see paragraphs 126-131). If
profit sharing and bonus payments meet the definition of equity
compensation benefits, an enterprise treats them under
paragraphs 144-152.

Disclosure
23.

Although this Standard does not require specific disclosures

about short-term employee benefits, other International
Accounting Standards may require disclosures. For example,
where required by IAS 24, Related Party Disclosures, an
enterprise discloses information about employee benefits for
key management personnel. IAS l, Presentation of Financial
Statements, requires that an enterprise should disclose staff costs.

Post-employment Benefits: Distinction

between Defined Contribution Plans
and Defined Benefit Plans
24.

Post-employment benefits include, for example:

(a) retirement benefits, such as pensions; and
(a) other post-employment benefits, such as post-employment
life insurance and post-employment medical care.
363

Arrangements whereby an enterprise provides post-employment

benefits are post-employment benefit plns. An enterprise
applies this Standard to all such arrangements whether or not
they involve the establishment of a separate entity to receive
contributions and to pay benefits.
25.

Post-employment benefit plns are classified as either defined

contribution plns or defined benefit plns, depending on the
economic substance of the plan as derived from its principal
terms and conditions. Under defined contribution plns:
(a) the enterprise' s legal or constructive obligation is limited
to the amount that it agrees to contribuie to the fund. Thus,
the amount of the post-employment benefits received by
the employee is determined by the amount of contributions
paid by an enterprise (and perhaps also the employee) to
a post-employment benefit plan or to an insurance
company, together with investment returns arising from
the contributions; and
(b) in consequence, actuarial risk (that benefits will be less
than expected) and investment risk (that assets invested
will be insufficient to meet expected benefits) fli on the
employee.

26.

Examples of cases where an enterprise's obligation is not

limited to the amount that it agrees to contribuie to the fund
are when the enterprise has a legal or constructive obligation
through:
(a) a plan benefit formula that is not linked solely to the
amount of contributions;

364

(b) a guarantee, either indirectly through a plan or directly,

of a specified return on contributions; or
(c) those informai practices that give rise to a constructive
obligation. For example, a constructive obligation may
arise where an enterprise has a history of increasing
benefits for former employees to keep pace with inflation
even where there is no legal obligation to do so.
27.

Under defined benefit plns:

(a) the enterprise' s obligation is to provide the agreed benefits
to current and f ormer employees; and
(b) actuarial risk (that benefits will cost more than
expected) and investment risk fli, in substance, on the
enterprise. If actuarial or investment experience are
worse than expected, the enterprise' s obligation may
be increased.

28.

Paragraphs 29 to 42 below explain the distinction between

defined contribution plns and defined benefit plns in the
context of multi-employer plns, state plns and insured
benefits.

Multi-employer Plans
29.

An enterprise should classify a multi-employer plan as a

defined contribution plan or a defined benefit plan under
the terms of the plan (including any constructive obligation
thatgoes beyond the formal terms). Where a multi-employer
plan is a defined benefit plan, an enterprise should:
365

(a) accountfor itsproportionate share ofthe definea benefit

obligation, plan assets and cost associated wtih theplan
in the same way as for any other definea benefit plan;
and
(b) disclose the Information required byparagraph 120.
30. When sufficient Information is not available to use definea
benefit accounting for a multi-employer plan that is a
defined benefit plan, an enterprise should:
(a) accountfor the plan under paragraphs 44-46 as ifit
were a defined contribution plan;
(b) disclose:
(i) the f act that theplan is a defined benefit plan; and
(ii) the reason why sufficient Information is not
available to enable the enterprise to accountfor
theplan as a defined benefit plan; and
(c) to the extent that a surplus or deficit in theplan may affect
the amount offuture contributions, disclose in addition:
(i) any available information about that surplus or
deficit;
(ii) the basis used to determine that surplus or deficit;
and
(ui) the implications, if any, f or the enterprise.
366

31.

One example of a defined benefit multi-employer plan is one

where:
(a) the plan is financed on a pay-as-you go basis such that:
contributions are set at a level that is expected to be
sufficient to pay the benefits falling due in the same period;
and future benefits earned during the current period will
be paid out of future contributions; and
(b) employees' benefits are determined by the length of their
service and the participating enterprises have no realistic
means of withdrawing from the plan without paying a
contribution for the benefits earned by employees up to
the date of withdrawal. Such a plan creates actuarial risk
for the enterprise: if the ultimate cost of benefits already
earned at the balance sheet date is more than expected,
the enterprise will have to either increase its contributions
or persuade employees to accept a reduction in benefits.
Therefore, such a plan is a defined benefit plan.

32.

Where sufficient information is available about a multiemployer plan which is a defined benefit plan, an enterprise
accounts for its proporionale share of the defined benefit
obligation, plan assets and post-employment benefit cost
associated with the plan in the same way as for any other
defined benefit plan. However, in some cases, an enterprise
may not be able to identify its share of the underlying financial
position and performance of the plan with sufficient reliability
for accounting purposes. This may occur if:
(a) the enterprise does not have access to information about
the plan that satisfies the requirements of this Standard; or
367

(b) the plan exposes the participating enterprises to actuarial

risks associated with the current and former employees
of other enterprises, with the result that there is no
consistent and reliable basis for allocating the obligation,
plan assets and cost to individual enterprises participating
in the plan.
In those cases, an enterprise accounts for the plan as if it were
a defined contribution plan and discloses the additional
information required by paragraph 30.
33.

Multi-employer plns are distinct from group administration

plns. A group administration plan is merely an aggregation
of single employer plns combined to allow participating
employers to pool their assets for investment purposes and
reduce investment management and administration costs, but
the claims of different employers are segregated for the sole
benefit of their own employees. Group administration plns
pose no particular accounting problems because information
is readily available to treat them in the same way as any other
single employer plan and because such plns do not expose
the participating enterprises to actuarial risks associated with
the current and former employees of other enterprises. The
definitions in this Standard require an enterprise to classify a
group administration plan as a defined contribution plan or a
defined benefit plan in accordance with the terms of the plan
(including any constructive obligation that goes beyond the
formal terms).

34. Defined benefit plns that pool the assets contributed by

various enterprises under common control, for example a
parent and its subsidiaries, are not multi-employer plns.
368

Therefore, an enterprise treats all such plns as defined benefit

plns.
35.

IAS 37, Provisions, Contingent Liabilities and Contingent

Assets, requires an enterprise to recognise, or disclose information about, certain contingent liabilities. In the context of a
multi-employer plan, a contingent liability may arise from,
for example:
(a) actuarial losses relating to other participating enterprises
because each enterprise ~that participates in a multiemployer plan shares in the actuarial risks of every other
participating enterprise; or
(b) any responsibility under the terms of a plan to finance
any shortfall in the plan if other enterprises cease to
participate.

State Plans
36.

An enterprise should accountfor a state plan in the same

way as for a multi-employer plan (see paragraphs 29 and
30).

37.

State plns are established by legislation to cover all enterprises

(or all enterprises in a particular category, for example a specific
industry) and are operated by naional or local government or
by another body (for example an autonomous agency created
specifically for this purpose) which is not subject to control
or influence by the reporting enterprise. Some plns
established by an enterprise provide both compulsory benefits
which substitute for benefits that would otherwise be covered
369

under a state plan and additional voluntary benefits. Such plns

are not state plns.
38.

State plns are characterised as defined benefit or defined

contribution in nature based on the enterprise's obligation
under the plan. Many state plns are funded on a pay-as-you
go basis: contributions are set at a le vel that is expected to be
suffcient to pay the required benefits falling due in the same
period; future benefits earned during the current period will
be paid out of future contributions. Nevertheless, in most state
plns, the enterprise hasno legal or constructive obligation to
pay those future benefits: its only obligation is to pay the
contributions as they fli due and if the enterprise ceases to
employ members of the state plan, it will have no obligation
to pay the benefits earned by its own employees in previous
years. For this reason, state plns are normally defined contri
bution plns. However, in the rare cases when a state plan is
a defined benefit plan, an enterprise applies the treatment
prescribed in paragraphs 29 and 30.

Insured Benefits
39.

An enterprise may pay Insurance premiums tofund a postemployment benefit plan. The enterprise should treat such
a plan as a defined contribution plan unless the enterprise
will have (either directly, or indirectly through the plan) a
legal or constructive obligation to either:
(a) pay the employ ee benefits directly when they fli due; or
(b) payfurther amounts ifthe insurer does not pay allfuture
employee benefits relating to employee service in the
current and prior periods.

370

Ifthe enterprise retains such a legal or constructive obligation, the enterprise should treat the plan as a definea
bene fit plan.

40.

The benefts insured by an insurance contract need not have

a direct or automatic relationship with the enterprise's
obligation for employee benefits. Post-employment benefit
plns involving insurance contracts are subject to the same
distinction between accounting and funding as other funded
plns.

41. Where an enterprise funds a post-employment benefit

obligation by contributing to an insurance policy under which
the enterprise (either directly, indirectly through the plan,
through the mechanism for setting future premiums or through
a related party relationship with the insurer) retains a legal or
constructive obligation, the payment of the premiums does
not amount to a defined contribution arrangement. It follows
that the enterprise:
(a) accounts for a qualifying insurance policy as a plan asset
(see paragraph 7); and
(b) recognises other insurance policies as reimbursement
rights (if the policies satisfy the criteria in paragraph
104A).
42.

Where an insurance policy is in the name of a specified plan

participant or a group of plan participants and the enterprise
does not have any legal or constructive obligation to cover
any loss on the policy, the enterprise has no obligation to pay
benefits to the employees and the insurer has sole responsibility
for paying the benefits. The payment of fixed premiums under
371

such contracts is, in substance, the settlement of the employee

benefit obligation, rather than an investment to meet the
obligation. Consequently, the enterprise no longer has an asset
or a liability. Therefore, an enterprise treats such payments as
contributions to a defined contribution plan.

Post-employment Benefits:
Defned Contribution Plans
43. Accounting for defined contribution plns is straightforward
because the reporting enterprise's obligation for each period
is determined by the amounts to be contributed for that period.
Consequently, no actuarial assumptions are required to
measure the obligation or the expense and there is no
possibility of any actuarial gain or loss. Moreover, the
obligations are measured on an undiscounted basis, except
where they do not fli due wholly within twelve months after
the end of the period in which the employees render the
related service.

Recognition and Measurement

44. When an employee has rendered service to an enterprise
during a period, the enterprise should recognise the contri
bution payable to a defined contribution plan in exchange
for that service:
(a) as a liability (accrued expense), after deducting any
contribution alreadypaid. Ifthe contribution already
paidexceeds the contribution due for service before the
balance sheetdate, an enterprise should recognise that
372

excess as an asset (prepaid expense) to the extent that

the prepayment will lead to,for example, a reduction in
future payments or a cash refund; and
(b) as an expense, unless another Internaional Accounting
Standard requires or permits the inclusion of the
contribution in the cost of an asset (see, for example,
IAS 2, Inventories, and IAS 16, Property, Plant and
Equipment).
45.

Where contributions to a definea contribution plan do not

fli due wholly within twelve months after the end ofthe
period in which the employees render the related service,
they should be discounted using the discount rate specified
in paragraph 78.

Disclosure
46.

An enterprise should disclose the amount recognised as

an expense for definea contribution plns.

47.

Where required by IAS 24, Related Party Disclosures, an

enterprise discloses information about contributions to defined
contribution plns for key management personnel.

Post-employment Benefts:
Defined Benefit Plans
48.

Accounting for defined benefit plns is complex because

actuarial assumptions are required to measure the obligation
and the expense and there is a possibility of actuarial gains
373

and losses. Moreover, the obligations are measured on a

discounted basis because they may be settled many years after
the employees render the related service.

Recognition and Measurement

49.

Defined benefit plns may be unfunded, or they may be wholly

or partly funded by contributions by an enterprise, and
sometimes its employees, into an entity, or fund, that is legally
separate from the reporting enterprise and from which the
employee benefits are paid. The payment of funded benefits
when they fli due depends not only on the financial position
and the investment performance of the fund but also on an
enterprise's ability (and willingness) to make good any
shortfall in the fund's assets. Therefore, the enterprise is, in
substance, underwriting the actuarial and investment risks
associated with the plan. Consequentiy, the expense recognised
for a defined benefit plan is not necessarily the amount of the
contribution due for the period.

50.

Accounting by an enterprise for defined benefit plns involves

the following steps:
(a) using actuarial techniques to make a reliable estimate of
the amount of benefit that employees have earned in return
for their service in the current and prior periods. This
requires an enterprise to determine how much benefit is
attributable to the current and prior periods (see paragraphs
67-71) and to make estimates (actuarial assumptions) about
demographic variables (such as employee turnover and
mortality) and financial variables (such as future increases
in salaries and medical costs) that will influence the cost
of the benefit (see paragraphs 72-91);

374

(b) discounting that benefit using the Projected Unit Credit

Method in order to determine the present value of the
defined benefit obligation and the current service cost (see
paragraphs 64-66);
(c) determining the fair value of any plan assets (see
paragraphs 102-104);
(d) determining the total amount of actuarial gains and losses
and the amount of those actuarial gains and losses that
should be recognised (see paragraphs 92-95);
(e) where a plan has been introduced or changed, de
termining the resulting past service cost (see paragraphs
96-101); and
(f) where a plan has been curtailed or settled, determining
the resulting gain or loss (see paragraphs 109-115).
Where an enterprise has more than one defined benefit plan,
the enterprise applies these procedures for each material plan
separately.
51.

In some cases, estimates, averages and computaional

shortcuts may provide a reliable approximation of the detailed
computations illustrated in this Standard.

Accounting for the Constructive Obligation

52.

An enterprise should account not onlyfor its legal obligation

under the formal terms of a defined benefit plan, but also
for any constructive obligation that arisesfrom the enter
prise's informai practices. Informaipractices give rise to a
375

constructive obligation where the enterprise has no realistic

alternative but topay employee benefits. An example of a
constructive obligation is where a change in the enterprise's
informai practices would cue unacceptable damage to its
relationship mth employees.

53.

The formal terms of a defined benefit plan may permit an enter

prise to terminate its obligation under the plan. Nevertheless,
it is usually difficult for an enterprise to cancel a plan if
employees are to be retained. Therefore, in the absence of
evidence to the contrary, accounting for post-employment
benefits assumes that an enterprise which is currently
promising such benefits will continue to do so over the
remaining working lives of employees.

Balance Sheet
54.

The amount recognised as a defined benefit liability should

be the net total ofthefolhrwing amounts:
(a) thepresent value of the defined benefit obligation at the
balance sheetdate (see paragraph 64);
(b) plus any actuarial gains (less any actuarial losses)
not recognised because of the treatment set out in
paragraphs 92-93;
(c) minus any past service cost not yet recognised (see
paragraph 96);
(d) minus thefair value at the balance sheet date of plan
assets (if any) out of which the obligations are to be
settleddirectly (see paragraphs 102-104).

376

55.

The present value of the defined benefit obligation is the

gross obligation, before deducting the fair value of any plan
assets.

56.

An enterprise should determine the present value of defined

benefit obligations and the fair value of any plan assets
mth sufficient regularity that the amounts recognised in
thefinancial statements do not differ materially front the
amounts that would be determined at the balance sheet
date.

57.

This Standard encourages, but does not require, an enter

prise to involve a qualified actuary in the measurement of
all material post-employment benefit obligations. For
practicai reasons, an enterprise may request a qualified
actuary to carry out a detailed valuation of the obligation
before the balance sheet date. Nevertheless, the results of
that valuation are updated for any material transactions and
other material changes in circumstances (including changes
in market prices and interest rates) up to the balance sheet
date.

58.

The amount determined under paragraph 54 may be

negative (an asset). An enterprise should measure the
resulting asset at the lower of:
(a) the amount determined under paragraph 54; and
(b) the net total of:
(i) any unrecognised actuarial losses and post service
cost (see paragraphs 92,93 and 96); and
377

(U) thepresent value of any economic benefts available

in the farm ofrefundsfrom the plan or reductions
in future contributions to the plan. The present
value of these economic benefts should be determined using the discount rate specific in
paragraph 78.

59.

An asset may anse where a defined benefit plan has been

overfunded or in certain cases where actuarial gains are
recognised. An enterprise recognises an asset in such cases
because:
(a) the enterprise controls a resource, which is the ability to
use the surplus to generate future benefts;
(b) that control is a result of past events (contributions paid
by the enterprise and service rendered by the employee);
and
(c) future economic benefts are available to the enterprise in
the form of a reduction in future contributions or a cash
refund, either directly to the enterprise or indirectly to
another plan in deficit.

60.

378

The limit in paragraph 58(b) does not over-ride the delayed

recognition of certain actuarial losses (see paragraphs 92
and 93) and certain past service cost (see paragraph 96).
However, that limit does over-ride the transitional option in
paragraph 155(b). Paragraph 120(c)(vi) requires an enterprise
to disclose any amount not recognised as an asset because of
the limit in paragraph 58(b).

Example Illustrating Paragraph 60

A defined beneft plan has the following characteristics:
Present value of the obligation
l, 100
Fair value of plan assets
(1.190)
(90)
Unrecognised actuarial losses
Unrecognised past service cost
Unrecognised increase in the liability
on iniial adoption of the Standard
under paragraph 155(b)
Negative amount determined
under paragraph 54
Present value of available future refunds
and reductions in future contributions

(110)
(70)

(50)

(320)

100

The Urnit under paragraph 58(b) is computed asfollows:

Unrecognised actuarial losses
110
Unrecognised past service cost
70
Present value of available future refunds
and reductions in future contributions
100
Limit

280

280 is less than 320. Therefore, the enterprise recognises an

asset of 280 and discloses that the Urnit reducea the carrying
amount of the asset by 40 (see paragraph 120(c)(vi)).

379

Income Statement

61.

An enterprise should recognise the net total ofthefottowing

amounts as expense or (subject to the Urnit in paragraph
58(b)) income, exceptto the extentthatanother International
Accounting Standard requires orpermits their inclusion in
the cost of an asset:
(a) current service cost (see paragraphs 63-91);
(b) interest cost (see paragraph 82);
(c) the expected return on any plan assets (see paragraphs
105-107) andon any reimbursementrights (paragraph
104A);
(d) actuarial gains and losses, to the extent that they are
recognised under paragraphs 92 and 93;
(e) post service cost, to the extent that paragraph 96 requires
an enterprise to recognise it; and
(f) the effect of any curtailments or settlements (see
paragraphs 109 and 110).

62.

380

Other International Accounting Standards require the inclusion

of certain employee benefit costs within the cost of assets such
as inventories or property, plant and equipment (see IAS 2,
Inventories, and IAS 16, Property, Plant and Equipment). Any
post-employment benefit costs included in the cost of such
assets include the appropriate proportion of the components
listed in paragraph 61.

Recognition and Measurement: Present

Value of Defined Benefit Obligations and
Current Service Cost
63.

The ultimate cost of a defined benefit plan may be influenced

by many variables, such as final salaries, employee turnover
and mortality, medical cost trends and, for a funded plan, the
investment earnings on the plan assets. The ultimate cost of
the plan is uncertain and this uncertainty is likely to persist
over a long period of time. In order to measure the present
value of the post-employment benefit obligations and the
related current service cost, it is necessary to:
(a) apply an actuarial valuation method (see paragraphs
64-66);
(b) attribute benefit to periods of service (see paragraphs
67-71); and
(c) make actuarial assumptions (see paragraphs 72-91).

Actuarial Valuation Method

64. An enterprise should use the Projected Unit Credit Method
to determine the present value of its defined benefit
obligations and the related current service cost and, where
applicable, post service cost.
65. The Projected Unit Credit Method (sometimes known as the
accrued benefit method pro-rated on service or as the benefit/
years of service method) sees each period of service as giving
rise to an additional unit of benefit entitlement (see paragraphs
381

67-71) and measures each unit separately to build up the final

obligation (see paragraphs 72-91).
66. An enterprise discounts the whole of a post-employment
benefit obligation, even if part of the obligation falls due within
twelve months of the balance sheet date.
Example Illustrating Paragraph 65

A lump sum benefit is payable on tennination of service and

equal to l % of final salary for each year of service. The salary
in year l is 10,000 and is assumed to increase at 7% (compound)
each year. The discount rate used is 10% per annum. The following
table shows how the obligation builds up for an employee who
is expected to leave at the end of year 5, assuming that there are
no changes in actuarial assumptions. For simplicity, this example
ignores the additional adjustment needed to reflect the probability
that the employee may leave the enterprise at an earlier or later
date.
Year
Benefit attributed to:
-prior years
-currentyear
(1% of final salary)
-current and prior years
Opening Obligation
InterestatlO%
Current Service Cost
Closing Obligation
382

131 262

393

524

131
131

131 131
262 393

131
524

131
655

324
33
119
476

476
48
131
655

89
82

89
9
98
196

196
20
108
324

Note:
1.The Opening Obligation is the present value of benefit
attributed to prior years.
2.The Current Service Cost is the present value of benefit
attributed to the currentyear.
3.The Closing Obligation is the present value of benefit
attributed to current and prior years.
Attributing Benefit to Periods of Service
67.

In determining the present value of its definea benefit

obligations and the related current service cost and, where
applicable, past service cost, an enterprise should attribute
bene fit toperiods of service under the plan 's benefitformula.
However, ifan employee's service in lateryears willleadto
a materially higher level of benefit than in earlier years, an
enterprise should attribute benefit on a straight-line basis
from:
(a) the date vthen service by the employee first leads to
benefits under the plan (whether or not the benefits
are condiional onfurther service); until
(b) the date whenfurther service by the employee will lead
to no material amount offurther benefits under the
plan, other than from further salary increases.

68.

The Projected Unit Credit Method requires an enterprise to

attribute benefit to the current period (in order to determine
current service cost) and the current and prior periods (in order
to determine the present value of defined benefit obligations).
An enterprise attributes benefit to periods in which the
383

obligation to pro vide post-employment benefits arises. That

obligation arises as employees render services in return for
post-employment benefits which an enterprise expects to pay
in future reporting periods. Actuarial techniques allow an
enterprise to measure that obligation with sufficient reliability
to justify recognition of a liability.
Examples Illustrating Paragraph 68

1. A defined benefit plan provides a lump-sum benefit of 100

payable on retirement for each year of service.
A benefit of 100 is attributed to each year. The current service
cost is the present value of 100. The present value of the
defined benefit obligation is the present value of 100,
multipliedby the numberofyears of service up to the balance
sheetdate.
If the benefit is payable immediately when the employee
leaves the enterprise, the current service cost and the present
value of the defined benefit obligation reflect the date at
which the employee is expected to leave. Thus, because of
the effect ofdiscounting, they are less than the amounts that
would be determined ifthe employee left at the balance sheet
date.
2. A plan provides a monthly pension of 0.2% of final salary
for each year of service. The pension is payable from the
ageof 65.
Benefit equal to the present value, at the expected retirement
date, of a monthly pension of 0.2% of the estimated final
salary payable from the expected retirement date until the
384

expected date ofdeath is attributed to each year of service.

The current service cost is thepresent value ofthat benefit.
The present value of the definea benefit obligation is the
present value of monthly pension payments of 0.2% of final
salary, multiplied by the number ofyears of service up to
the balance sheet date. The current service cost and the
present value of the defined benefit obligation are discounted
because pension payments begin at the age of 65.
69. Employee service gives rise to an obligation under a defined
benefit plan even if the benefts are condiional on future
employment (in other words they are not veted). Employee
service before the vesting date gives rise to a constructive
obligation because, at each successive balance sheet date, the
amount of future service that an employee will have to render
before becoming entitled to the benefit is reduced. In
measuring its defined benefit obligation, an enterprise
considers the probability that some employees may not satisfy
any vesting requirements. Similarly, although certain postemployment benefits, for example post-employment medical
benefits, become payable only if a specified event occurs
when an employee is no longer employed, an obligation is
created when the employee renders service that will pro vide
entitlement to the benefit if the specified event occurs. The
probability that the specified event will occur affects the
measurement of the obligation, but does not determine whether
the obligation exists.
Examples Illustrating Paragraph 69
l. A plan pays a benefit of 100 for each year of service. The
benefits vest after ten years of service.
385

A benefit of 100 is attributed to each year. In each of the

first ten year s, the current service cost and the present value
of the obligation reflect the probability that the employee
may not complete ten years of service.
2. A plan pays a benefit of 100 for each year of service, excluding
service before the age of 25. The benefits vest immediately.

No benefit is attributed to service before the age of 25

because service before that date does not lead to benefits
(condiional or unconditional). A benefit of 100 is attributed
to each subsequent year.
70. The obligation increases until the date when further service by
the employee will lead to no material amount of further benefits.
Therefore, all benefit is attributed to periods ending on or before
that date. Benefit is attributed to individual accounting periods
under the plan's benefit formula. However, if an employee's
service in later years will lead to a materially higher level of
benefit than in earlier years, an enterprise attributes benefit on a
straight-line basis until the date when further service by the
employee will lead to no material amount of further benefits.
That is because the employee's service throughout the entke
period will ultimately lead to benefit at that higher level.
Examples Illustrating Paragraph 70
l. A plan pays a lump-sum benefit of l ,000 that vests after ten
years of service. The plan provides no further benefit for
subsequent service.

A benefit of 100 (1,000 divided by ten) is attributed to each

of the first ten years. The current service cost in each of the
386

first ten years reflects the probability that the employee may
not complete ten years of service. No benefit is attributed to
subsequent years.
2. A plan pays a lump-sum retirement benefit of 2,000 to all
employees who are still employed at the age of 55 after
twenty years of service, or who are still employed at the age
of 65, regardless of their length of service.
For employees whojoin before the age of 35, service first
leads to benefits under the plan at the age of 35 (an employee
could leave at the age of 30 and return at the age of 33,
with no effect on the amount or timing of benefits). Those
benefits are condiional on further service. Also, service
beyond the age of 55 \vill lead to no material amount of
further benefits. For these employees, the enterprise
attributes benefit of 100 (2,000 divided by 20) to each year
from the age of 35 to the age of 55.
For employees who join between the ages of 35 and 45,
service beyond twenty years will lead to no material amount
of further benefits. For these employees, the enterprise
attributes benefit of 100 (2,000 divided by 20) to each of the
first twenty years.
For an employee whojoins at the age of 55, service beyond
ten years will lead to no material amount of further benefits.
For this employee, the enterprise attributes benefit of 200
(2,000 divided by 10) to each of the first ten years.
For all employees, the current service cost and thepresent
value of the obligation reflect the probability that the
employee may not complete the necessary period of service.
387

3. A post-employment medical plan reimburses 40% of an

employee' s post-employment medical costs if the employee
leaves after more than ten and less than twenty years of
service and 50% of those costs if the employee leaves after
twenty or more years of service.
Under the plan's benefit formula, the enterprise attributes
4% ofthepresent value of the expected medical costs (40%
divided by ten) to each ofthefirst ten years and 1% (10%
divided by ten) to each of the second ten years. The current
service cost in each year reflects the probability that the
employee may not complete the necessary period of service
to earnpart or all of the benefits. For employees expected
to leave within ten years, no benefit is attributed.
4. A post-employment medical plan reimburses 10% of an
employee' s post-employment medical costs if the employee
leaves after more than ten and less than twenty years of
service and 50% of those costs if the employee leaves after
twenty or more years of service.
Service in later years will lead to a materially higher level
of benefit than in earlier years. Therefore, for employees
expected to leave after twenty or more years, the enterprise
attributes benefit on a straight-line basis underparagraph
68. Service beyond twenty years will lead to no material
amountoffurtherbenefits. Therefore, the benefit attributed
to each ofthefirst twenty years is 2.5% ofthepresent value
of the expected medical costs (50% divided by twenty).
For employees expected to leave between ten and twenty
years, the benefit attributed to each ofthefirst ten years
388

is l%ofthepresent value ofthe expectedmedicalcosts.

For these employees, no benefit is attributed to service
between the end ofthe tenth year and the estimated date
ofleaving.
For employees expected to leave within ten years, no benefit
is attributed.
71. Where the amount of a benefit is a constant proportion of
final salary for each year of service, future salary increases
will affect the amount required to settle the obligation that
exists for service before the balance sheet date, but do not
create an additional obligation. Therefore:
(a) for the purpose of paragraph 67(b), salary increases do
not lead to further benefits, even though the amount of
the benefits is dependent on final salary; and
(b) the amount of benefit attributed to each period is a
constant proportion of the salary to which the benefit
is linked.
Example Illustrating Paragraph 71

Employees are entitled to a benefit of 3% of final salary for each

year of service before the age of 55.
Benefit of 3% of estimated final salary is attributed to each
year up to the age of 55. This is the date when further service
by the employee will lead to no material amount of further
benefits under the plan. No benefit is attributed to service after
that age.
389

Actuarial Assumptions
72. Actuarial assumptions should be unbiased and mutually
compatible.
73. Actuarial assumptions are an enterprise's best estimates of
the variables that will determine the ultimate cost of providing
post-employmentbenefits. Actuarial assumptions comprise:

(a) demographic assumptions about the future characteristics

of current and former employees (and their dependants)
who are eligible for benefits. Demographic assumptions
deal with matters such as:
(i) mortality, both during and after employment;
(ii) rates of employee turnover, disability and early
retirement;
(iii) the proportion of plan members with dependants who
will be eligible for benefits; and
(iv) claim rates under medical plns; and
(b) financial assumptions, dealing with items such as:
(i) the discount rate (see paragraphs 78-82);
(ii) future salary and benefit levels (see paragraphs
83-87);
(iii) in the case of medical benefits, future medical costs,
including, where material, the cost of administering
390

claims and benefit payments (see paragraphs 88-91);

and
(iv) the expected rate of return on plan assets (see paragraphs 105-107).
74. Actuarial assumptions are unbiased if they are neither imprudent
nor excessively conservative.
75. Actuarial assumptions are mutually compatible if they reflect
the economic relationships between factors such as inflation,
rates of salary increase, the return on plan assets and discount
rates. For example, all assumptions which depend on a
particular inflation level (such as assumptions about interest
rates and salary and benefit increases) in any given future
period assume the same inflation level in that period.
76. An enterprise determines the discount rate and other financial
assumptions in nominal (stated) terms, unless estimates in real
(inflation-adjusted) terms are more reliable, for example, in a
hyper-inflationary economy (see LAS 29, Financial Reporting
in Hyperinflationary Economies), or where the benefit is
index-linked and there is a deep market in index-linked bonds
of the same currency and term.
77. Financial assumptions should be based on market expectations, at the balance sheet date, f or the period over which
the obligations are to be settled.
Actuarial Assumptions: Discount Rate
78.

The rate used to discount post-employment benefit obli

gations (bothfunded and unfunded) should be determined
391

by reference to marketyields at the balance sheet date on

high quality corporale bonds. In countries where there is
no deep market in such bonds, the market yields (at the
balance sheet date) on government bonds should be used.
The currency andterm of the corporate bonds or government
bonds should be consistent with the currency and estimated
term ofthepost-employment benefit obligations.

19. One actuarial assumption which has a material effect is the

discount rate. The discount rate reflects the time value of
money but not the actuarial or investment risk. Furthermore,
the discount rate does not reflect the enterprise-specific credit
risk borne by the enterprise's creditors, nor does it reflect
the risk that future experience may differ from actuarial
assumptions.
80. The discount rate reflects the estimated timing of benefit
payments. In practice, an enterprise often achieves this by
applying a single weighted average discount rate that reflects
the estimated timing and amount of benefit payments and the
currency in which the benefits are to be paid.
81. In some cases, there may be no deep market in bonds with a
sufficiently long maturity to match the estimated maturity of
all the benefit payments. In such cases, an enterprise uses
current market rates of the appropriate term to discount shorter
term payments, and estimates the discount rate for longer
maturities by extrapolating current market rates along the yield
curve. The total present value of a defined benefit obligation
is unlikely to be particularly sensitive to the discount rate
applied to the portion of benefits that is payable beyond the
final maturity of the available corporate or government
bonds.
392

82.

Interest cost is computed by multiplying the discount rate as

determined at the start of the period by the present value of
the defined benefit obligation throughout that period, taking
account of any material changes in the obligation. The present
value of the obligation will differ from the liability recognised
in the balance sheet because the liability is recognised after
deducting the fair value of any plan assets and because some
actuarial gains and losses, and some past service cost, are not
recognised immediately. [Appendix A illustrates the
computation of interest cost, among other things]

Actuarial Assumptions: Salaries, Benefits and Medical Costs

83.

Post-employment benefit obligations should be measured

on a basis that reflects:
(a) estimatedfuture salary increases;
(b) the benefits set out in the terms of the plan (or resutting
from any constructive obligation thatgoes beyondthose
terms) at the balance sheet date; and
(c) estimatedfuture changes in the level of any state benefits
that affect the benefits payable under a defined benefit
plan, if, and only if, either:
(i) those changes were enacted before the balance
sheet date; or
(ii) past history, or other rettable evidence, indicates that
those state benefits willchange in some predictable
manner,for example in line withfuture changes
in general price levels or general salary levels.
393

84. Estimates of future salary increases take account of inflation,

seniority, promotion and other relevant factors, such as supply
and demand in the employment market.
85. If the formal terms of a plan (or a constructive obligation that
goes beyond those terms) require an enterprise to change
benefits in future periods, the measurement of the obligation
reflects those changes. This is the case when, for example:
(a) the enterprise has a past history of increasing benefits, for
example to mitigate the effects of inflation, and there is
no indication that this practice will change in the future;
or
(b) actuarial gains have already been recognised in the
financial statements and the enterprise is obliged, by either
the formal terms of a plan (or a constructive obligation
that goes beyond those terms) or legislation, to use any
surplus in the plan for the benefit of plan participants (see
paragraph 98(c)).
86.

Actuarial assumptions do not reflect future benefit changes

that are not set out in the formal terms of the plan (or a
constructive obligation) at the balance sheet date. Such
changes will result in:
(a) past service cost, to the extent that they change benefits
for service before the change; and
(b) current service cost for periods after the change, to the
extent that they change benefits for service after the
change.

394

87.

Some post-employment benefits are linked to variables such as

the level of state retirement benefits or state medical care. The
measurement of such benefits reflects expected changes in such
variables, based on past history and other reliable evidence.

88.

Assumptions about medical costs should take account of

estimated future changes in the cost of medical services,
resultingjrom both inflation and specific changes in medical
costs.

89.

Measurement of post-employment medical benefits requires

assumptions about the level and frequency of future claims
and the cost of meeting those claims. An enterprise estimates
future medical costs on the basis of historical data about the
enterprise's own experience, supplemented where necessary
by historical data from other enterprises, insurance companies,
medical providers or other sources. Estimates of future medical
costs consider the effect of technological advances, changes
in health care utilisation or delivery patterns and changes in
the health status of plan participants.

90.

The level and frequency of claims is particularly sensitive to

the age, health status and sex of employees (and their
dependants) and may be sensitive to other factors such as
geographical location. Therefore, historical data is adjusted
to the extent that the demographic mix of the population differs
from that of the population used as a basis for the historical
data. It is also adjusted where there is reliable evidence that
historical trends will not continue.

91.

Some post-employment health care plns require employees

to contribuie to the medical costs covered by the plan.
395

Estimates of future medical costs take account of any such

contributions, based on the terms of the plan at the balance
sheet date (or based on any constructive obligation that goes
beyond those terms). Changes in those employee contributions
result in past service cost or, where applicable, curtailments.
The cost of meeting claims may be reduced by benefits
from state or other medical providers (see paragraphs 83(c)
and 87).
Actuarial Gains and Losses
92.

In measuring its definea benefit liability under paragraph

54, an enterprise shouldrecognise aportion (as specifiedin
paragraph 93) of its actuarialgains and losses as income or
expense ifthe net cumulative unrecognisedactuarialgains
and losses at the end of the previous reporting period
exceeded the greater of:
(a) 10% ofthepresent value of the definea benefit obligation
at that date (before deducting plan assets); and
(b) 10% ofthefair value of any plan assets at that date.
These limits shouldbe calculatedandappliedseparatelyfor
each definea benefit plan.

93.

396

The portion ofactuarial gains and losses to be recognised

for each definea benefit plan is the excess determined under
paragraph 92, divided by the expected average remaining
working lives of the employees participating in that plan.
However, an enterprise may adopt any systematic method
that results in faster recognition of actuarial gains and

losses, provided that the same basis is applied to both gains

and losses and the basis is applied consistently from period
to period. An enterprise may apply such systematic methods
to actuarial gains and losses even iftheyfatt within the limits
specified in paragraph 92.
94.

Actuarial gains and losses may result from increases or

decreases in either the present value of a defined benefit
obligation or the fair value of any related plan assets. Causes
of actuarial gains and losses include, for example:
(a) unexpectedly bigh or low rates of employee turnover,
early retirement or mortality or of increases in salaries,
benefits (if the formal or constructive terms of a plan
provide for inflationary benefit increases) or medical costs;
(b) the effect of changes in estimates of future employee
turnover, early retirement or mortality or of increases in
salaries, benefits (if the formal or constructive terms of a
plan provide for inflationary benefit increases) or medical
costs;
(c) the effect of changes in the discount rate; and
(d) differences between the actual return on plan assets
and the expected return on plan assets (see paragraphs
105-107).

95.

In the long term, actuarial gains and losses may offset one
another. Therefore, estimates of post-employment benefit .
obligations are best viewed as a range (or "corridor") around
the best estimate. An enterprise is permitted, but not required,
397

to recognise actuarial gains and losses that fli within that

range. This Standard requires an enterprise to recognise, as a
minimum, a specified portion of the actuarial gains and losses
that fli outside a "corridor" of plus or minus 10%. [Appendix
A illustrates the treatment of actuarial gains and losses, among
other things] The Standard also permits systematic methods
of faster recognition, provided that those methods satisfy the
conditions set out in paragraph 93. Such permitted methods
include, for example, immediate recognition of all actuarial
gains and losses, both within and outside the "corridor".
Paragraph 155(b)(iii) explains the need to consider any
unrecognised part of the transitional liability in accounting
for subsequent actuarial gains.
Past Service Cost
96.

In measuring its definea beneftt liability under paragraph

54, an enterprise should recognise past service cost as an
expense on a straight-line basis over the average period until
the benefits become veted. To the extent that the benefits
are already veted immediately follomng the introduction
of, orchanges to, a definedbenefitplan, an enterprise should
recognise past service cost immediately.

97.

Past service cost arises when an enterprise introduces a defined

benefit plan or changes the benefits payable under an existing
defined benefit plan. Such changes are in return for employee
service over the period until the benefits concerned are veted.
Therefore, past service cost is recognised over that period,
regardless of the fact that the cost refers to employee service in
previous periods. Past service cost is measured as the change in
the liability resulting from the amendment (see paragraph 64).

398

Example Illustrating Paragraph 97

An enterprise operates a pension plan that provides a pension of
2% of final salary for each year of service. The benefits become
veted after five years of service. On l January 20X5 the
enterprise improves the pension to 2.5% of final salary for each
year of service starting from l January 20X1. At the date of the
improvement, the present value of the additional benefits for
service from l January 20X1 to l January 20X5 is as follows:
Employees with more than five years' service
at 1/1/X5
Employees with less than five years' service
at 1/1/X5 (average period until vesting: three years)

150
120
270

The enterprise recognises 150 immediately because those

benefits are already veted. The enterprise recognises 120 on a
straight-line basis over three years from l January 20X5.
98. Past service cost excludes:
(a) the effect of differences between actual and previously
assumed salary increases on the obligation to pay benefits
for service in prior years (there is no past service cost
because actuarial assumptions allow for projected
salaries);
(b) under and over estimates of discretionary pension
increases where an enterprise has a constructive obligation
to grant such increases (there is no past service cost because
actuarial assumptions allow for such increases);
399

(c) estimates of benefit improvements that result from actuarial

gains that have already been recognised in the financial
statements if the enterprise is obliged, by either the formal
terms of a plan (or a constructive obligation that goes
beyond those terms) or legislation, to use any surplus in
the plan for the benefit of plan participants, even if the
benefit increase has not yet been formally awarded (the
resulting increase in the obligation is an actuarial loss and
not past service cost, see paragraph 85(b));
(d) the increase in veted benefits when, in the absence of
new or improved benefits, employees complete vesting
requirements (there is no past service cost because the
estimated cost of benefits was recognised as current
service cost as the service was rendered); and
(e) the effect of plan amendments that reduce benefits for
future service (a curtailment).
99. An enterprise establishes the amortisation schedule for past
service cost when the benefits are introduced or changed. It
would be impracticable to maintain the detailed records needed
to identify and implement subsequent changes in that
amortisation schedule. Moreover, the effect is likely to be
material only where there is a curtailment or settlement.
Therefore, an enterprise amends the amortisation schedule for
past service cost only if there is a curtailment or settlement.
100. Where an enterprise reduces benefits payable under an existing
defined benefit plan, the resulting reduction in the defined
benefit liability is recognised as (negative) past service cost
over the average period until the reduced portion of the benefits
becomes veted.
400

101. Where an enterprise reduces certain benefits payable under an

existing defined benefit plan and, at the same time, increases
other benefits payable under the plan for the same employees,
the enterprise treats the change as a single net change.

Recognition and Measurement: Plan Assets

Fair Value of Plan Assets
102. The fair value of any plan assets is deducted in determining
the amount recognised in the balance sheet under paragraph
54. When no market price is available, the fair value of plan
assets is estimated; for example, by discounting expected future
cash flows using a discount rate that reflects both the risk
associated with the plan assets and the maturity or expected
disposal date of those assets (or, if they have no maturity, the
expected period until the settlement of the related obligation).
103. Plan assets exclude unpaid contributions due from the reporting
enterprise to the fund, as well as any non-transferable financial
instruments issued by the enterprise and held by the fund.
Plan assets are reduced by any liabilities of the fund that do
not reiate to employee benefits, for example, trade and other
payables and liabilities resulting from derivative financial
instruments.
104. Where plan assets include qualifying insurance policies that
exactly match the amount and timing of some or all of the
benefits payable under the plan, the fair value of those
insurance policies is deemed to be the present value of the
related obligations, as described in paragraph 54 (subject to
any reduction required if the amounts receivable under the
insurance policies are not recoverable in full).
401

Reimbursements
104A. When, and only when, it is virtually certain that another
party willreimburse some orali ofthe expenditure required
to settle a defined beneft obligation, an enterprise should
recognise its right to reimbursement as a separate asset.
The enterprise should measure the asset atfair value. In
all other respects, an enterprise should treat that asset in
the same way as plan assets. In the income statement, the
expense relating to a defined beneft plan may bepresented
net of the amount recognisedfor a reimbursement.

104B. Sometimes, an enterprise is able to look to another party,

such as an insurer, to pay part or all of the expenditure
required to settle a defined benefit obligation. Qualifying
insurance policies, as defined in paragraph 7, are plan assets.
An enterprise accounts for qualifying insurance policies in
the same way as for all other plan assets and paragraph 104A
does not apply (see paragraphs 39-42 and 104).
104C. When an insurance policy is not a qualifying insurance
policy, that insurance policy is not a plan asset. Paragraph
104A deals with such cases: the enterprise recognises its right
to reimbursement under the insurance policy as a separate
asset, rather than as a deduction in determining the defined
benefit liability recognised under paragraph 54; in all other
respects, the enterprise treats that asset in the same way as
plan assets. In particular, the defined benefit liability
recognised under paragraph 54 is increased (reduced) to the
extent that net cumulative actuarial gains (losses) on the
defined benefit obligation and on the related reimbursement
right remain unrecognised under paragraphs 92 and 93.
Paragraph 120(c)(vii) requires the enterprise to disclose a
402

brief description of the link between the reimbursement right

and the related obligation.
Example Illustrating Paragraphs 104A-C
Present value of obligation
Unrecognised actuarial gains
Liability recognised in balance sheet

l ,241
17
l ,258

Rights under insurance policies that exactly match

the amount and timing of some of the benefits
payable under the plan. Those benefits
have a present value of l ,092.

l ,092

The unrecognised actuarial gains of 17 are the net cumulative

actuarial gains on the obligation and on the reimbursement rights.
104D. If the right to reimbursement arises under an insurance policy
that exactly matches the amount and timing of some or all of
the benefits payable under a defined benefit plan, the fair
value of the reimbursement right is deemed to be the present
value of the related obligation, as described in paragraph 54
(subject to any reduction required if the reimbursement is
not recoverable in full).
Return on Plan Assets
105. The expected return on plan assets is one component of the
expense recognised in the income statement. The difference
between the expected return on plan assets and the actual
return on plan assets is an actuarial gain or loss; it is included
with the actuarial gains and losses on the defined benefit
obligation in determining the net amount that is compared
403

with the limits of the 10% "conidor" specified in paragraph

92.
106. The expected return on plan assets is based on market
expectations, at the beginning of the period, for returns over
the entire life of the related obligation. The expected return
on plan assets reflects changes in the fair value of plan assets
held during the period as a result of actual contributions paid
into the fund and actual benefits paid out of the fund.
107. In determining the expected and actual return on plan assets,
an enterprise deducts expected administration costs, other than
those included in the actuarial assumptions used to measure
the obligation.
Example Illustrating Paragraph 106
At l January 20X1, the fair value of plan assets was 10,000 and
net cumulative unrecognised actuarial gains were 760. On 30 June
20X1, the plan paid benefits of l ,900 and received contributions
of 4,900. At 31 December 20X l, the fair value of plan assets was
15,000 and the present value of the defined benefit obligation
was 14,792. Actuarial losses on the obligation for 20X1 were 60.
At l January 20X1, the reporting enterprise made the foliowing
estimates, based on market prices at that date:
%
Interest and dividend income, after tax payable
by the fund
9.25
Realised and unrealised gains on plan assets
(after tax)
2.00
Administration costs
(1.00)
Expected rate of return
10.25
404

For 20X1, the expected and actual return on plan assets are as
follows:
Return on 10,000 heldfor 12 months
at 10.25%
Return on 3,000 heldfor six months at 5%
(equivalent to 10.25% annually,
compounded every six months)
Expected return on plan assets for 20X1
Fair value of plan assets
at 31 December 20X1
Lessfair value of plan assets
at l January 20X1
Less contributions received
Add benefits paid
Actual return onplan assets

1,025
150
1.175
15,000
(10,000)
(4,900)
1.900
2.000

The difference between the expected return on plan assets

(1,175) and the actual return on plan assets (2,000) is an
actuarial gain of 825. Therefore, the cumulative net
unrecognised actuarial gains are 1,525 (760 plus 825 less 60).
Under paragraph 92, the limits of the corridor are set at 1,500
(greater of: (i) 10% of 15,000 and (ii) 10% of 14,792). In the
following year (20X2), the enterprise recognises in the income
statement an actuarial gain of 25 (1,525 less 1,500) divided by
the expected average remaining working life of the employees
concerned.
The expected return on plan assets for 20X2 \vill be based on
market expectations at l/l/X2for returns over the entire life of
the obligation.
405

Business Combinations
108. In a business combination that is an acquisition, an enterprise
recognises assets andliabilities arising frompost-employment
benefits at the present value of the obligation less the fair value
of any plan assets (see IAS 22, Business Combinations). The
present value of the obligation includes all of the following,
even if the acquiree hd not yet recognised them at the date of
the acquisition:
(a) actuarial gains and losses that arose before the date of
the acquisition (whether or not they fell inside the 10%
"corridor");
(b) past service cost that arose from benefit changes, or the
introduction of a plan, before the date of the acquisition;
and
(c) amounts that, under the transitional provisions of
paragraph 155(b), the acquiree hd not recognised.

Curtailments and Settlements

109. An enterprise should recognise gains or losses on the
curtailment or settlement of a definea benefit plan vthen
the curtailment or settlement occurs. The gain or loss on a
curtailment or settlement should comprise:
(a) any resuUing change in the present value of the definea
benefit obligation;
(b) any resulting change in the fair value of the plan assets;
406

(c) any related actuarial gains and losses andpast service

cost that, under paragraphs 92 and 96, hd not
previously been recognised.
110. Before determining the effect of a curtailment or settlement,
an enterprise should remeasure the obligation (and the
related plan assets, if any) using current actuarial
assumptions (including current market interest rates and
other current marketprices).
111. A curtailment occurs when an enterprise either:
(a) is demonstrably committed to make a material reduction
in the number of employees covered by a plan; or
(b) amends the terms of a defined benefit plan such that a
material element of future service by current employees
will no longer qualify for benefits, or will qualify only
for reduced benefits.
A curtailment may arise from an isolated event, such as the
closing of a plant, discontinuance of an operation or termination or suspension of a plan. An event is material enough
to qualify as a curtailment if the recognition of a curtailment
gain or loss would have a material effect on the financial
statements. Curtailments are often linked with a restructuring.
Therefore, an enterprise accounts for a curtailment at the same
time as for a related restructuring.
112. A settlement occurs when an enterprise enters into a
transaction that eliminates all further legal or constructive
obligation for part or all of the benefits provided under a
407

defined benefit plan, for example, when a lump-sum cash

payment is made to, or on behalf of, plan participants in
exchange for their rights to receive specified post-employment
benefits.
113. In some cases, an enterprise acquires an Insurance policy to
fund some or all of the employee benefits relating to employee
service in the current and prior periods. The acquisition of
such a policy is not a settlement if the enterprise retains a
legal or constructive obligation (see paragraph 39) to pay
further amounts if the insurer does not pay the employee
benefits specified in the insurance policy. Paragraphs 104A-D
deal with the recognition and measurement of reimbursement
rights under insurance policies that are not plan assets.
114. A settlement occurs together with a curtailment if a plan is
terminated such that the obligation is settled and the plan ceases
to exist. However, the termination of a plan is not a curtailment
or settlement if the plan is replaced by a new plan that offers
benefits that are, in substance, identical.
115. Where a curtailment relates to only some of the employees
covered by a plan, or where only part of an obligation is
settled, the gain or loss includes a proporionale share of the
previously unrecognised past service cost and actuarial gains
and losses (and of transitional amounts remaining unrecognised
under paragraph 155(b)). The proporionale share is determined on Ihe basis of tfie presenl value of the obligations before
and afler Ihe curtailmenl or setllemenl, unless anolher basis is
more raional in Ihe circumslances. For example, ii may be
appropriate to apply any gain arising on a curtailmenl or
settlemenl of Ihe same plan Io firsl eliminate any unrecognised
pai service cosi relating Io the same plan.
408

Example Illustrating Paragraph 115

An enterprise discontinues a business segment and employees
of the discontinued segment will earn no further benefits. This
is a curtailment without a settlement. Using current actuarial
assumptions (including current market interest rates and other
current market prices) immediately before the curtailment, the
enterprise has a defined benefit obligation with a net present
value of 1,000, plan assets with a fair value of 820 and net
cumulative unrecognised actuarial gains of 50. The enterprise
hd first adopted the Standard one year before. This increased
the net liability by 100, which the enterprise chose to recognise
over five years (see paragraph 155(b)). The curtailment reduces
the net present value of the obligation by 100 to 900.

Of the previously unrecognised actuarial gains and transitional

amounts, 10% (100/1,000) relates to the pan of the obligation
thatwas eliminated through the curtailment. Therefore, the effect
of the curtailment is asfollows:
Before Curtailment After
curtailment
gain curtailment
Net present value
ofobligation
.
1,000
Fair value of plan assets (820)
180
Unrecognised actuarial
gains
Unrecognised transitional
amount (100 x4/5)

50
8

Net liability recognised

in balance sheet

(100)
____(100)

900
(820)
80

(5)

45

(80)
(72)

150________(97)_______55
409

Presentation
Offset
116. An enterprise should offset an asset relating to one plan
against a liability relating to anotherplan when, and only
when, the enterprise:
(a) has a legally enforceable right to use a surplus in one
plan to settle obligations under the otherplan; and
(b) intends either to settle the obligations on a net basis, or
to realise the surplus in one plan and settle its obligation
under the otherplan simultaneously.

117. The offsetting criteria are similar to those established for

financial instruments in IAS 32, Financial Instruments:
Disclosure and Presentation.
Current / Non-current Distinction

118. Some enterprises distinguish current assets and liabilities from

non-current assets and liabilities. This Standard does not
specify whether an enterprise should distinguish current and
non-current portions of assets and liabilities arising from postemployment benefits.
Financial Componente of Post-employment Benefit Costs

119. This Standard does not specify whether an enterprise should

present current service cost, interest cost and the expected
return on plan assets as components of a single item of income
or expense on the face of the income statement.
410

Disclosure
120. An enterprise should disclose the follomng Information
about definea benefit plns:
(a) the enterprise's accounting policy for recognising
actuarial gains and losses;
(b) a general description of the type of plan;
(c) a reconciliation of the assets and liabilities recognised
in the balance sheet, showing at least:
(i) thepresent value at the balance sheet date of definea
benefit obligations thatare wholly unfunded;
(ti) the present value (before deducting thefair value
of plan assets) atthe balance sheet date of definea
benefit obligations that are wholly or partly
funded;
(ui) thefair value ofanyplan assets at the balance sheet
date;
(iv) the net actuarial gains or losses not recognised in
the balance sheet (see paragraph 92);
(v) the post service cost notyet recognised in the balance
sheet (see paragraph 96);
(vi) any amount not recognised as an asset, because of
the Urnit in paragraph 58(b);
411

(vii) the fair value at ihe balance sheet date of any

reimbursement right recognisedas an asset
under paragraph 104A (with a brief
description of the link between the
reimbursement right and the related
obligation); and
(viii) the otheramounts recognisedin the balance
sheet;
(d) the amounts includea in the fair value of plan
assetsfor:
(i) each category of the reporting enterprise's
own financialinstruments; and
(n) any property occupied by, or other assets used
by, the reporting enterprise;
(e) a reconciliation showing the movements during
the
period in the net liability (or asset) recognised in
the
balance sheet;
(f) the total expense recognised in the income
statement
for each of the following, and the line item(s) of
the
income statement in which they are includea:
(i) current service cost;
412

(U) inter estcost;

(iii) expected return on plan assets;
(iv) expected return on any reimbursement right
recognised as an asset under paragraph 104A;

(v) actuarial gains and losses;

(vi) post service cost; and
(vii) the effect ofany curtailment or settlement;
(g) the actual return on plan assets, as well as the actual
return on any reimbursement right recognised as an
asset under paragraph 104A; and
(h) the principal actuarial assumptions med as atthe balance
sheetdate, including, where applicable:
(i) the discount rates;
(ii) the expected rates of return on any plan assets
for the periods presented in the financial
statements;
(in) the expected rates of return for the periods presented
in the financial statements on any reimbursement
right recognised as an asset under paragraph
104A;
(iv) the expected rates of salary increases (and of
changes in an index or other variable specified in
the formal or constructive terms of a plan as the
basisforfuture benefit increases);
(v) medical cost trend rates; and
(vi) any other material actuarial assumptions used.
413

An enterprise should disclose each actuarialassumption

in absolute terms (for exemple as an absolute percentage)
and not just as a margin between differentpercentages
or other variables.

121. Paragraph 120(b) requires a general description of the type

of plan. Such a description distinguishes, for example, flat
salary pension plns from final salary pension plns and from
post-employment medical plns. Further detail is not
required.
122. When an enterprise has more than one defined benefit plan,
disclosures may be made in total, separately for each plan, or
in such groupings as are considered to be the most useful. It
may be useful to distinguish groupings by criteria such as the
following:
(a) the geographical location of the plns, for example by
distinguishing domestic plns from foreign plns; or
(b) whether plns are subject to materially different risks, for
example, by distinguishing flat salary pension plns from
final salary pension plns and from post-employment
medical plns.
When an enterprise provides disclosures in total for a grouping
of plns, such disclosures are provided in the form of weighted
averages or of reiaively narrow ranges.
123. Paragraph 30 requires additional disclosures about multiemployer defined benefit plns that are treated as if they were
defined contribution plns.
414

124. Where required by IAS 24, Related Party Disclosures, an

enterprise discloses Information about:
(a) related party transactions with post-employment benefit
plns; and
(b) post-employment benefits for key management
personnel.
125. Where required by IAS 37, Provisions, Contingent Liabilities
and Contingent Assets, an enterprise discloses information
about contingent liabilities arising from post-employment
benefit obligations.

Other Long-term Employee Benefits

126. Other long-term employee benefits include, for example:
(a) long-term compensated absences such as long-service or
sabbatical leave;
(b) jubilee or other long-service benefits;
(c) long-term disability benefits;
(d) profit sharing and bonuses payable twelve months or more
after the end of the period in which the employees render
the related service; and
(e) deferred compensation paid twelve months or more after
the end of the period in which it is earned.
415

127. The measurement of other long-terai employee benefits is not

usually subject to the same degree of uncertainty as the
measurement of post-employment benefits. Furthermore, the
introduction of, or changes to, other long-term employee
benefits rarely causes a material amount of past service cost.
For these reasons, this Standard requires a simplified method
of accounting for other long-term employee benefits. This
method differs from the accounting required for postemployment benefits as follows:
(a) actuarial gains and losses are recognised immediately and
no "corridor" is applied; and
(b) all past service cost is recognised immediately.
Recognition and Measurem ent
128. The amount recognised as a liabilityfor other long-term
employee benefits should be the net total of the follomng
amounts:
(a) thepresent value of the definea benefit obligation at the
blane e sheetdate (see paragraph 64);
(b) minus thefair value at the balance sheet date of plan
assets (ifany) out ofwhich the obligations are to be
settleddirectly (see paragraphs 102-104).
In measuring the liability, an enterprise should apply
paragraphs 49-91, excluding paragraphs 54 and 61. An
enterprise should apply paragraph 104A in recognising and
measuring any reimbursementright.
416

129. For other long-term employee benefits, an enterprise should

recognise the net total ofthefollomng amounts as expense
or (subject to paragraph 58) income, except to the extent
that another Internaional Accounting Standard requires
orpermits their inclusion in the cost of an asset:
(a) current service cost (see paragraphs 63-91);
(b) inter est cost (see paragraph 82);
(c) the expected return on anyplan assets (see paragraphs
105-107) and on any reimbursement right recognised
as an asset (see paragraph 104A);
(d) actuarial gains and losses, which should all be re
cognised immediately;
(e) post service cost, which should all be recognised imme
diately; and
(f) the effect of any curtailments or settlements (see pa
ragraphs 109 and 110).
130. One form of other long-term employee benefit is long-term
disability benefit. If the level of benefit depends on the length
of service, an obligation arises when the service is rendered.
Measurement of that obligation reflects the probability that
payment will be required and the length of time for which
payment is expected to be made. If the level of benefit is the
same for any disabled employee regardless of years of service,
the expected cost of those benefits is recognised when an event
occurs that causes a long-term disability.
417

Disclosure
131. Although this Standard does not require specific disclosures
about other long-term employee benefits, other International
Accounting Standards may require disclosures, for example
where the expense resulting from such benefits is of such size,
nature or incidence that its disclosure is relevant to explain
the performance of the enterprise for the period (see I AS 8,
Net Profit or Loss for the Period, Fundamental Errors and
Changes in Accounting Policies). Where required by IAS 24,
Related Party Disclosures, an enterprise discloses information
about other long-term employee benefits for key management
personnel.

Termination Benefits
132. This Standard deals with termination benefits separately from
other employee benefits because the event which gives rise to
an obligation is the termination rather than employee service.

Recognition
133. An enterprise should recognise termination benefits as a
Uabiltty and an expense when, andonly when, the enterprise
is demonstrably committedto either:
(a) terminate the employment of an employee or group of
employees before the normal retirement date; or
(b) provide termination benefits as a result of an offer mode
in order to encourage voluntary redundancy.
418

134. An enterprise is demonstrably committed to a termination

when, and only when, the enterprise has a detailed formal
planforthe termination andis withoutrealisticpossibility of
withdrawaL The detailedplan should include, as a minimum:
(a) the location, function, and approximate number of
employees whose services are to be terminated;
(b) the termination benefttsfor eachjob classification or
function; and
(c) the time at which the plan will be implemented. Implementation should begin as soon as possible and the
period of time to complete implementation should be
such that material changes to the plan are not likely.
135. An enterprise may be committed, by legislation, by contractual
or other agreements with employees or their representatives
or by a constructive obligation based on business practice,
custom or a deire to act equitably, to make payments (or
provide other benefits) to employees when it terminates their
employment. Such payments are termination benefits.
Termination benefits are typically lump-sum payments, but
sometimes also include:
(a) enhancement of retirement benefits or of other postemployment benefits, either indirectly through an
employee benefit plan or directly; and
(b) salary until the end of a specified notice period if the
employee renders no further service that provides
economic benefits to the enterprise.
419

136. Some employee benefits are payable regardless of the reason

for the employee's departure. The payment of such benefits
is certain (subject to any vesting or minimum service
requirements) but the timing of their payment is uncertain.
Although such benefits are described in some countries as
termination indemnities, or termination gratuities, they are
post-employment benefits, rather than termination benefits and
an enterprise accounts for them as post-employment benefits.
Some enterprises provide a lower level of benefit for voluntary
termination at the request of the employee (in substance, a
post-employment benefit) than for involuntary termination at
the request of the enterprise. The additional benefit payable
on involuntary termination is a termination benefit.
137. Termination benefits do not provide an enterprise with future
economic benefits and are recognised as an expense
immediately.
138. Where an enterprise recognises termination benefits, the en
terprise may also have to account for a curtailment of retirement
benefits or other employee benefits (see paragraph 109).

Measurement
139. Where termination benefits fli due more than 12 months
after the balance sheet date, they should be discounted using
the discount rate specific in paragraph 78.
140. In the case of an offer mode to encourage voluntary
redundancy, the measurement of termination benefits
should be based on the number of employees expected to
accept the offer.
420

141. Where there is uncertainty about the number of employees

who will accept an offer of termination benefits, a contingent
liability exists. As requiredby IAS 37, Provisions, Contingent
Liabilities and Contingent Assets, an enterprise discloses
information about the contingent liability unless the possibility
of an outflow in settlement is remote.
142. As required by IAS 8, Net Profit or Loss for the Period,
Fundamental Errors and Changes in Accounting Policies, an
enterprise discloses the nature and amount of an expense if it
is of such size, nature or incidence that its disclosure is relevant
to explain the performance of the enterprise for the period.
Termination benefits may result in an expense needing
disclosure in order to comply with this requirement.
143. Where required by IAS 24, Related Party Disclosures, an
enterprise discloses information about termination benefits for
key management personnel.

Equity Compensation Benefits

144. Equity compensation benefits include benefits in such forms
as:
(a) shares, share options, and other equity instruments, issued
to employees at less than the fair value at which those
instruments would be issued to a third party; and
(b) cash payments, the amount of which will depend on
the future market price of the reporting enterprise's
shares.
421

Recognition and Measurement

145. This Standard does not specify recognition and measurement
requirements for equity compensation benefits.

Disclosure
146. The disclosures required below are intended to enable users of
financial statements to assess the effect of equity compensation
benefits on an enterprise's financial position, performance and
cash flows. Equity compensation benefits may affect:
(a) an enterprise's financial position by requiring the
enterprise to issue equity financial instruments or convert
financial instruments, for example when employees, or
employee compensation plns, hold share options or have
partially satisfied the vesting provisions that will enable
them to acquire share options in the future; and
(b) an enterprise' s performance and cash flows by reducing the
amount of cash or other employee benefits that the enter
prise provides to employees in exchange for their services.
147. An enterprise should disclose:
(a) the nature and terms (including any vesting provisions)
of equity compensation plns;
(b) the accountingpolicyfor equity compensation plns;
(c) the amounts recognised in the financial statements f or
equity compensation plns;
422

(d) the number and terms (including, where applicable,

dividend and voting rights, conversion rights, exercise
dates, exercise prices andexpiry dates) of the enterprise's
own equity financial instruments which are held by
equity compensation plns (and, in the case ofshare
options, by employees) at the beginning and end of the
period. The extentto which employees' entitlements to
those instruments are veted at the beginning and end
of the period should be specified;
(e) the number and terms (including, where applicable,
dividend and voting rights, conversion rights, exercise
dates, exercise prices and expiry dates) of equity
financial instruments issuedby the enterprise to equity
compensation plns orto employees (or of the enter
prise's own equity financial instruments distributed
by equity compensation plns to employees) during
the period and the fair value of any consideration
received front the equity compensation plns or the
employees;
(f) the number, exercise dates and exercise prices ofshare
options exercised under equity compensation plns
during the period;
(g) the number of share options held by equity compen
sation plns, or held by employees under such plns,
that lapsed during the period; and
(h) the amount, and principal terms, of any loans or
guarantees granted by the reporting enterprise to, or
on behalfof, equity compensation plns.
423

148. An enterpnse should also disclose:

(a) thefair value, at the beginning and end ofthe period,
ofthe enterprise's own equity financial instruments
(other than share options) held by equity compensation
plns; and
(b) thefair value, at the date ofissue, ofthe enterprise's
own equity financial instruments (other than share
options) issuedby the enterprise to equity compensation
plns orto employees, orby equity compensation plns
to employees, during the period.
Ifit is notpracticable to determine thefair value ofthe equity
financial instruments (other than share options), thatfact
should be disclosed.
149. When an enterprise has more than one equity compensation
plan, disclosures may be made in total, separately for each
plan, or in such groupings as are considered most useful for
assessing the enterprise's obligations to issue equity financial
instruments under such plns and the changes in those
obligations during the current period. Such groupings may
distinguish, for example, the location and seniority of the
employee groups covered. When an enterprise provides
disclosures in total for a grouping of plns, such disclosures
are provided in the form of weighted averages or of relatively
narrowranges.
150. When an enterprise has issued share options to employees, or
to employee compensation plns, disclosures may be made
in total, or in such groupings as are considered most useful
424

for assessing the number and timing of shares that may be

issued and the cash that may be received as a result. For
example, it may be useful to distinguish options that are "outof-the-money" (where the exercise price exceeds the current
market price) from options that are "in-the-money" (where
the current market price exceeds the exercise price).
Furthermore, it may be useful to combine the disclosures in
groupings that do not aggregate options with a wide range of
exercise prices or exercise dates.
151. The disclosures required by paragraphs 147 and 148 are
intended to meet the objectives of this Standard. Additional
disclosure may be required to satisfy the requirements of
IAS 24, Related Party Disclosures, if an enterprise:
(a) provides equity compensation benefits to key management
personnel;
(b) provides equity compensation benefits in the forai of
instruments issued by the enterprise's parent; or
(c) enters into related party transactions with equity com
pensation plns.
152. In the absence of specific recognition and measurement
requirements for equity compensation plns, information
about the fair value of the reporting enterprise's financial
instruments used in such plns is useful to users of financial
statements. However, because there is no consensus on the
appropriate way to determine the fair value of share options,
this Standard does not require an enterprise to disclose their
fair value.
425

Transitional Provisions
153. This section specifies the transitional treatment for defined
benefit plns. Where an enterprise first adopts this Standard
for other employee benefits, the enterprise applies IAS 8,
Net Profit or Loss for the Period, Fundamental Errors and
Changes in Accounting Policies.
154. On first adopting this Standard, an enterprise should
determine its transitional liabilityfor defined benefit plns
atthatdateas:

(a) thepresent value of the obligation (see paragraph 64)

at the date ofadoption;
(b) minus thefair value, at the date ofadoption, of plan
assets (ifany) out ofwhich the obligations are to be
settled directly (see paragraphs 102-104);
(c) minus any post service cost that, under paragraph 96,
should be recognisedin later periods.
155. Ifthe transitional liability is more than the liability that
would have been recognised at the same date under the
enterprise's previous accounting policy, the enterprise
should make an irrevocable choice to recognise that
increase as part of its defined benefit liability under
paragraph 54:
(a) immediately, under IAS 8, Net Profit or Loss for the
Period, Fundamental Errors and Changes in Accounting Policies; or
426

(b) as an expense on a straight-line basis over up to five

yearsfrom the date ofadoption. Ifan enterprise chooses
(b), the enterprise should:
(i) apply the Urnit described in paragraph 58(b) in
measuring any asset recognised in the balance
sheet;
(ti) disclose at each balance sheet date: (1) the amount
of the increase thatremains unrecognised; and (2)
the amount recognised in the currentperiod;
(ui) Urnit the recognition ofsubsequent actuarial gains
(but not negative post service cost) asfottows. Ifan
actuarial gain istobe recognised underparagraphs
92 and 93, an enterprise should recognise that
actuarial gain only to the extent that the net
cumulative unrecognised actuarial gains (before
recognition of that actuarial gain) exceed the
unrecognised part of the transitional liability; and
(iv) include the related part of the unrecognised
transitional liability in determining any subsequent
gain or loss on settlement or curtailment.
Ifthe transitional liability is less than the liabittty that would
have been recognised at the same date under the enterprise 's
previous accounting policy, the enterprise should recognise
that decrease immediately under IAS 8.
156. On the iniial adoption of the Standard, the effect of the change
in accounting policy includes all actuarial gains and losses
427

that arose in earlier periods even if they fli inside the 10%
"corridor" specified in paragraph 92.
Example Illustrating Paragraphs 154 to 156
At 31 December 1998, an enterprise's balance sheet includes a
pension liability of 100. The enterprise adopts the Standard as
of l January 1999, when the present value of the obligation
under the Standard is 1,300 and the fair value of plan assets is
l ,000. On l January 1993, the enterprise hd improved pensions
(cost for non-veted benefits: 160; and average remaining period
at that date until vesting: 10 years).

The transitional effect is asfollows:

Present value of the obligation
Fair value of plan assets
Less: post service cost to be recognised
in later periods (160 x 4/10)

1,300
(l, 000)
(64)

Transitional liability

236

Liability already recognised

100

Increase in liability

136

The enterprise may choose to recognise the increase of 136

either immediately or over up to 5 years. The choice is
irrevocable.
At 31 December 1999, the present value of the obligation under
the Standard is 1,400 and the fair value of plan assets is 1,050.
428

Net cumulative unrecognised actuarial gains since the date of

adopting the Standard are 120. The expected average remaining
working Ufe of the employees participating in the plan was eight
years. The enterprise has adopted a policy of recognising all
actuarial gains and losses immediately, as permitted by
paragraph93.

The effect of the Urnit inparagraph 155(b)(iii) is asfollows

Net cumulative unrecognised actuarial gains
Unrecognised part oftransitional liability
(136x4/5)
Maximum gain to be recognised
(paragraph 155(b)(iii))

120

(109)
11

Effective Date
157. This Internaional Accounting Standard becomes operative
forfinancial statements covering periods beginning on or
afterljanuary 1999, exceptas specified in paragraph 159.
Earlier adoption is encouraged. Ifan enterprise applies this
Standard to retirement benefit costs forfinancial statements
covering periods beginning before l January 1999, the
enterprise should disclose the f act that it has applied this
Standard instead of IAS 19, Retirement Benefit Costs,
approved in 1993.
158. This Standard supersedes IAS 19, Retirement Benefit Costs,
approved in 1993.
429

159. The following become operative for annual fnancial

statements1 coveringperiods beginning on or after l January
2001:
(a) the reviseddefinition of plan assets inparagraph 7 and
the related definitions of assets held by a long-term
employee benefit fund and qualifying insurancepolicy;
and
(b) the recognition and measurement requirements for
reimbursements inparagraphs 104A, 128 and 129 and
related disclosures inparagraphs 120(c)(vtt), 120(f)(iv),
120(g)andl20(h)(iii).
Earlier adoption is encouraged. If earlier adoption affects
the fnancial statements, an enterprise should disclose that
fact.
160. IAS 8, Net Profit or Loss for the Period, Fundamental Errors
and Changes in Accounting Policies, applies when an
enterprise changes its accounting policies to reflect the
changes specified in paragraph 159. In applying those changes
retrospectively, as required by the benchmark and allowed
alternative treatments in IAS 8, the enterprise treats those
changes as if they hd been adopted at the same time as the
rest of this Standard.

Paragraph 159 refers to "annual fnancial statements" in line with more

explicit language for writing effective dates adopted in 1998. Paragraph
157 refers to "fnancial statements".

430

Appendix A
Illustrative Example
The appendix is illustrative only and does not farm part of the
standards. Thepurpose of the appendix is to [Ilustrate the application
of the standards to assist in clarifying their meaning. Extractsfrom
income statements and balance sheets are provided to show the
effects of the transactions described below. These extracts do not
necessarily conform with all the disclosure and presentation
requirements of other International Accounting Standards.

Background Information
The following information is given about a funded defined benefit
plan. To keep interest computations simple, all transactions are
assumed to occur at the year end. The present value of the obligation
and the fair value of the plan assets were both 1,000 at l January
20X1. Net cumulative unrecognised actuarial gains at that date were
140.

Discount rate at start of year

Expected rate of return on
plan assets at start of year
Current service cost
Benefitspaid
Contributionspaid
Present value of obligation
at31December

20X1

20X2

20X3

10.0%

9.0%

8.0%

12.0%
130
150
90

11.1%
140
180
100

10.3%
150
190
110

1,141

1,197

1,295
431

Fair value of plan assets

at31December
Expected average remaining
workinglivesofemployees(years)

1,092

1,109

10
10

10

1,093

In 20X2, the plan was amended to provide additional benefits with

effect from l January 20X2. The present value as at l January 20X2
of additional benefits for employee service before l January 20X2
was 50 for veted benefits and 30 for non-vested benefits. As at
l January 20X2, the enterprise estimated that the average period
until the non-vested benefits would become veted was three years;
the past service cost arising from additional non-vested benefits is
therefore recognised on a straight-line basis over three years. The
past service cost arising from additional veted benefits is recognised
immediately (paragraph 96 of the Standard). The enterprise has
adopted a policy of recognising actuarial gains and losses under the
minimum requirements of paragraph 93.

Changes in the Present Value of the Obligation

and in the Fair Value of the Plan Assets
The first step is to summarise the changes in the present value of the
obligation and in the fair value of the plan assets and use this to
determine the amount of the actuarial gains or losses for the period.
These are as follows:

Present value of obligation,

l January
Interestcost
Current service cost
432

20X1

20X2

1,000
100
130

1,141
103
140

20X3
1,197
96
150

Past service cost - non-veted benefts

Past service cost - veted benefits
Benefts paid
Actuarial (gain) loss on obligation
(balancingfigure)
Present value of obligation,
31 December
Fair value of plan assets, Uanuary
Expected return on plan assets
Contributions
Benefits paid
Actuarial gain (loss) on plan assets
(balancingfigure)
Fair value of plan assets,
31 December

(150)

(180)

30
50
(190)

61

(87)

42

1.141

1.197

1.295

1,000
120
90
(150)

1,092
121
100
(180)

1,109
114
110
(190)

32

(24)

(50)

1.092

1.109

1.093

Limits of the "Corridor"

The next step is to determine the limits of the corridor and then
compare these with the cumulative unrecognised actuarial gains
and losses in order to determine the net actuarial gain or loss to be
recognised in the following period. Under paragraph 92 of the
Standard, the limits of the "corridor" are set at the greater of:
(a)

10% of the present value of the obligation before deducting

plan assets; and

(b)

10% of the f air value of any plan assets.

These limits, and the recognised and unrecognised actuarial gains

and losses, are as follows:
433

20X1

Net cumulative unrecognised

actuarial gains (losses) at l January
Limits of "corridor" at l January
Excess [A]
Average expected remaining
working lives (years) [B]
Actuarial gain (loss) to be
recognised [A/B]

140
100
40

107
114
-

10
10

10

Unrecognised actuarial gains

(losses) at l January
Actuarial gain (loss) for year-obligation
Actuarial gain (loss) for year - plan assets
Subtotal
Actuarial (gain) loss recognised
Unrecognised actuarial gains
(losses) at 31 December

20X2

20X3

170
120
50

140
107
170
(61)
87
(42)
32
(24)
(50)
111
170
78
(4)_______-______(5)
107

170

73

Amounts Recognised in the Balance Sheet and

Income Statement, and Related Analyses
The final step is to determine the amounts to be recognised in the
balance sheet and income Statement, and the related analyses to be
disclosed under paragraphs 120(c), (e), (f) and (g) of the Standard.
These are as follows:
20X1

Presentvalueoftheobligation
Fair value of plan assets
434

20X2

20X3

1,141
1,197
1,295
(1.092) (1.109) (1.093)
49
88
202

Unrecognised actuarial gains (losses)

Unrecognised past service cost
- non- veted benefts
Liability recognised
in balance sheet
Current service cost
Interest cost
Expected return on plan assets
Net actuarial (gain) loss recognised
inyear
Past service cost - non- veted benefits
Past service cost - veted benefits
Expense recognised in the
income statement

107

170

73

(20)

QO)

156
130

238
140

265
150

100

103

96

(120)

(121)

(114)

(4)

10
50

(5)
10_

182

137

106

Movements in the net liability recognised in the balance sheet, to be

disclosed under paragraph 120(e):
Opening net liability
Expense as above
Contributionspaid
Closing net liability

140
106
(90)
156

156
182
(100)
238

238
137
(110)
265

Actual return on plan assets, to be disclosed under paragraph

120(g):
Expected return on plan assets
Actuarial gain (loss) on plan assets
Actual return on plan assets

120
32
152

121
(24)
97

114
(50)
64

Note: see example illustrating paragraphs 104A-C for presentation

of reimbursements.
435

Appendix B Dlustrative
Disclosures
The appendix is illustrative only and does not farm part of the
standards. Thepurpose ofthe appendix is to illustrate the application
ofthe standards to assist in clarifying theirmeaning. Extracts from
notes to thefinancial statements show how the required disclosures
may be aggregated in the case of a large multi-national group that
provides a variety of employee benefits. These extracts do not
necessarily conform with all the disclosure and presentation
requirements of other International Accounting Standards. In
particular, they do not illustrate the disclosure of:
(a) accounting policies far employee benefits (see IAS l, Pre
sentation of Financial Statements) Under paragraph 120(a)
ofthe Standard, this disclosure should include the enterprise 's
accounting policy for recognising actuarial gains and
losses; or
(b) employee benefits granted to directors and key management
personnel (see IAS 24, Related Party Disclosures).

Employee Beneft Obligations

The amounts recognised in the balance sheet are as follows:

436

Defined benefit
pension plns
20X2
20X1
Present value of funded
obligations
12,310 11,772
Fair value of plan assets (11.982) (11.188)
328
584
Present value of
unfunded obligations 6,459 6,123
Unrecognised actuarial
gains (losses) (97) (17)
Unrecognised past
service cost
(450)
(650)
Net liability in
balance sheet
6.240
6.040
Amounts in the
balance sheet:
liabilities
assets
Net liability in
balance sheet

Post-employment
medical benefits
20X2
20X1
2,819
2,721
(2.480) (2.415)
339
306
5,160 5,094
31 72
_____5T530

5T472

6,451
(211)
-

6,278
(238)

5,530
_____-_

5,472

6.240

6.040

5,530

5,472

The pension plan assets include ordinary shares issued by [name of

reporting enterprise] withafairvalueof 317 (20X1:281). Plan assets
also include property occupied by [name of reporting enterprise]
with a fair value of 200 (20X1: 185).
The amounts recognised in the income statement are as follows:
Defined benefit
pension plns
20X2
20X7
Current service cost
Interest on obligation

1,679
1,890

1,554
1,650

Post-employment
medical benefits
20X2
20X7
471
819

411
705
437

Expected return on
plan assets
(1,392)
Net actuarial losses
(gains) recognised in year
90
Past service cost
200
Losses (gains) on
curtailments and settlements
221

(1,188)

(291)

(266)

(187)
200
(47)
-

___-

2,688

1,982

999

850

Actual return on plan assets 1.232

1.205

275

254

Total, included in
"staffcosts"

Movements in the net liability recognised in the balance sheet are as

follows:
Defined benefit
pension plns
20X2
20X1
Net liability at start of year
Net expense recognised
in the income statement
Contributions
Exchange differences
on foreign plan
Liabilities acquired in
business combinations
Net liability at end of year

Post-employment
medical benefits
20X2
20X1

6,040

5,505

5,472

5,439

2,688
(2,261)

1,982
(1,988)

999
(941)

850
(817)

(227)

221

_____- 320
________6,240
6.040
5.530

_____5.472

Principal actuarial assumptions at the balance sheet date (expressed

as weighted averages):
Discount rate at 31 December
Expected return on plan assets
at 31 December
438

20X2

20X7

10.0%

9.1%

12.0%

10.9%

Future salary increases

Future pension increases
Proportion of employees
opting for early retirement
Annual increase in health care costs
Future changes in maximum state
health care benefits

5%
3%

4%
2%

30%
8%

30%
8%

3%

2%

The group also participates in an industry-wide defined benefit plan

which provides pensions linked to final salaries and is funded on a
pay-as-you-go basis. It is not practicable to determine the present
value of the group' s obligation or the related current service cost as
the plan computes its obligations on a basis that differs materially
from the basis used in [name of reporting enterprise]'s fmancial
statements. [describe basis] On that basis, the plan's financial
statements to 30 June 20X0 show an unfunded liability of 27,525.
The unfunded liability will result in future payments by participating
employers. The plan has approximately 75,000 members, of whom
approximately 5,000 are current or former employees of [name of
reporting enterprise] or their dependants. The expense recognised
in the income statement, which is equal to contributions due for the
year, and is not included in the above amounts, was 230 (20X1:215).
The group's future contributions may be increased substantially if
other enterprises withdraw from the plan.

Equity Compensation Benefits

Share Option Plan
The group offers veted share options, without payment, to directors
and other senior employees with more than three years' service.
Movements in the number of share options held by employees are
as follows:
439

20X2

20X1

Outstanding at 1 January

10.634

10.149

Issued
Exercised
Lapsed
Outstanding at 31 December

2.001
(957)
(481)
11.197

1.819
(891)

(443)

10.634

Details of share options granted during the period:

Expiry date
Exercise price per share
Aggregate proceeds
if shares are issued ('000)
Amounts recognised in the
balance sheet and income
statement (and accounting
policy)

1/1/X7
12.17 - 12.27

1/1/X6
10.05 - 10.22

24
20
Not shown in this example,
as the Standard prescribes
no particular accounting
treatment.

Details of share options exercised during the period:

Expiry date
Exercise price per share
Aggregate issue proceeds ('000)

1/1/X2
7.45 - 7.49
7

20X2

1/1/X1
7.37 - 7.48
7

20X1

Terms of the options outstanding at 31 December:

Expiry date
l January 20X2
l January 20X3
l January 20X4
l January 20X5
l January 20X6
l January 20X7

440

Exercise price
7.43 - 7.51
7.57 - 7.65
7.89-8.01
9.09 - 9.12
10.05 - 10.22
12.17 - 12.27

Number
Number
1,438
1,952
1,952
2,118
2,118
3,307
3,307
1,819
1,819
2.001
___________11T197
10.634

Employee Share Ownership Plan

The Enterprise operates an Employee Share Ownership Plan for
senior employees with more than three years' service. The Enterprise
grants unsecured, interest-free loans with no fixed repayment terms
to the Plan which enable the Plan to acquire Ordinary Shares in the
Enterprise. The shares carry full dividend and voting rights. The
Plan subsequently allocates shares to employees who meet certain
performance criteria. Employees are not required to contribuie to
the cost of the shares. Movements in shares held by the Plan were
as follows:
Outstanding at l January

12
5
4
2
(18
)
149
I

Issued to the Plan for consideration

of 60 (20X1: 52)
Allocated to employees
Outstanding at 31 December
Fair value of shares held
at 31 December
Loans Outstanding at 31 December
Fair value, on issuance, of shares
issued in the year Fair value of
shares allocated to employees in
the year
Amounts recognised in the
balance sheet and income
statement (and accounting
policy)

100

7
02
)
125
.

607
530
JJ2

Not shown in this example,

as the Standard prescribes
no particular accounting
treatment.

441

Appendix C
Basis for Conclusions
Contente
BACKGROUND

Paragraphs

l-2

SUMMARY OF CHANGES TOIAS19

SUMMARY OF CHANGES TO E54

DEFINED CONTRIBUTION PLANS

5-6

MULTI-EMPLOYER PLANS
AND STATE PLANS
DEFINED BENEFIT PLANS

7 -10
11 - 85

Recognition and Measurement:

BalanceSheet

11-14

Measurement Date

15-16

Actuarial Valuation Method

17-22

Attributing Beneft to Periods of Service

23 - 25

Actuarial Assumptions: Discount Rate

26 - 34

Actuarial Assumptions:
Salaries, Benefits and Medical Costs

35 - 37

Actuarial Gains and Losses

38-48

442

Past Service Cost

49 - 62

Recognition and Measurement:

an Additional Minimum Liability

63 - 65

PlanAssets

66-75

Plan Assets - Revised Defnition

Adopted in 2000
Plan Assets - Measurement
Reimbursements

68 A - 68L
69 - 75
75A - 75E

Limit on the Recognition of an Asset

76 - 78

Curtailments and Settlements

79 - 80

Presentation and Disclosure

81-85

BENEFITS OTHER THAN

POST-EMPLOYMENT BENEFITS

86 - 94

Compensated Absences

86-88

Death-in-service Benefts

89

Other Long-term Employee Benefts

90

Termination Benefts
Equity Compensation Benefits
TRANSITION AND EFFECTIVE DATE

91-93
94
95 - 96

443

Appendix C
Basis for Conclusions
This appendix gives the Board's reasons for rejecting certain
alternative solutions. Individual Board members gave greater
weight to somefactors than to others.

Background
1.

The IASC Board (the "Board") approved IAS 19, Accounting

for Retirement Benefits in the Financial Statements of
Employers, in 1983. Following a limited review, the Board
approved a revised Standard IAS 19, Retirement Benefit Costs
("the old IAS 19"), in 1993. The Board began a more
comprehensive review of IAS 19 in November 1994. In
August 1995, the IASC Staff published an Issues Paper on
Retirement Benefit and Other Employee Benefit Costs. In
October 1996, the Board approved E54, Employee Benefits,
with a comment deadline of 31 January 1997. The Board
received more than 130 comment letters on E54 from over 20
countries. The Board approved IAS 19, Employee Benefits
("the new IAS 19") in January 1998.

2.

The Board believesthat the new IAS 19isasignificantimprovement over the old IAS 19. Nevertheless, the Board believes
that further improvement may be possible in due course. In
particular, several Board members believe that it would be
preferable to recognise all actuarial gains and losses immediately
in a statement of financial performance. However, the Board
believes that such a solution is not feasible for actuarial gains

444

and losses until the Board makes further progress on various

issues relating to the reporting of financial peiformance. When
the Board makes further progress with those issues, it may
decide to revisit the treatment of actuarial gains and losses.

Summary of Changes to IAS 19

3. The most significant feature of the new I AS 19 is a market
based approach to measurement. The main consequences are
that the discount rate is based on market yields at the balance
sheet date and any plan assets are measured at fair value. In
summary, the main changes from the old IAS 19 are the
following:
(a) there is a revised definition of defined contribution plns
and related guidance (see paragraphs 5-6 below), including
more detailed guidance than the old I AS 19 on multiemployer plns and state plns (see paragraphs 7-10
below) and on insured plns;
(b) there is improved guidance on the balance sheet treatment
of liabilities and assets arising from defined benefit plns
(see paragraphs 11-14 below);
(c) defined benefit obligations should be measured with
sufficient regularity that the amounts recognised in the
financial statements do not differ materially from the
amounts that would be determined at the balance sheet
date (see paragraphs 15-16 below);
(d) projected benefit methods are eliminated and there is a
requirement to use the accrued benefit method known as
445

the Projected Unit Credit Method (see paragraphs 1722 below). The use of an accrued benefit method
makes it essential to give detailed guidance on the
attribution of benefit to individual periods of service
(see paragraphs 23-25 below);
(e) the rate used to discount post-employment benefit
obligations and other long-term employee benefit
obligations
(both funded and unfunded) should be determined
by
reference to market yields at the balance sheet date
on
high quality corporale bonds. In countries where there
is
no deep market in such bonds, the market yields (at
the
balance sheet date) on government bonds should be
used.
The currency and term of the corporale bonds
or
government bonds should be consistent with the
currency
and estimated term of the post-employment
benefit
obligations (see paragraphs 26-34 below);

446

(f) defined benefit obligations should consider all

benefit
increases that are set out in the terms of the plan (or
result
from any constructive obligation that goes beyond
those
terms) at the balance sheet date (see paragraphs 3537
below);
(g) an enterprise should recognise, as a minimum, a
specified
portion of those actuarial gains and losses (arising
from
both defined benefit obligations and any related
plan
assets) that fli outside a "corridor". An enterprise
is
permitted, but not required, to adopt certain

sys
te
ma
tic
me
tho
ds
of
fas
ter
rec
og
niti
on.
Su
ch
me
tho
ds
inc
lud
e,
am
on
g
oth
ers,
im
me
dia
te
rec
og
niti
on
of
all
act
uar
ial
gai
ns
an
d
los
ses
(se

e paragraphs 38-48 below);

(h) an enterprise should recognise past service cost on a

straight-line basis over the average period until the benefits
become veted. To the extent that the benefits are already
veted immediately, an enterprise should recognise past
service cost immediately (see paragraphs 49-62 below);
(i) plan assets should be measured at fair value. Fair value is
estimated by discounting expected future cash flows only
if no market price is available (see paragraphs 66-75
below);
(j) amounts recognised by the reporting enterprise as an asset
should not exceed the net total of:
(i) any unrecognised actuarial losses and past service
cost; and
(ii) the present value of any economic benefits available
in the form of refunds from the plan or reductions in
contributions to the plan (see paragraphs 76-78
below);
(k) curtailment and settlement losses should be recognised
not when it is probable that the settlement or curtailment
will occur, but when the settlement or curtailment occurs
(see paragraphs 79-80 below);
(1) improvements have been made to the disclosure requirements (see paragraphs 81-85 below);
(m) the new IAS19 deals with all employee benefits, whereas
IAS 19 deals only with retirement benefits and certain
447

similar post-employment benefits (see paragraphs 86-94

below); and
(n) the transitional provisions for defned benefit plns are
amended (see paragraphs 95-96 below).
The Board rejected a proposal to require recognition of an
"additional minimum liability" in certain cases (see paragraphs
63-65 below).

Summary of Changes to E54

4.

The new IAS 19 makes the following principal changes to

the proposals in E54:
(a) an enterprise should attribute benefit to periods of service
following the plan' s benefit formula, but the straight-line
basis should be used if employee service in later years
leads to a materially higher level of benefit than in earlier
years (see paragraphs 23-25 below);
(b) actuarial assumptions should include estimates of benefit
increases not if there is reliable evidence that they will
occur, but only if the increases are set out in the terms of
the plan (or result from any constructive obligation that
goes beyond those terms) at the balance sheet date (see
paragraphs 35-37 below);
(c) actuarial gains and losses that fli outside the 10% "corridor"
need not be recognised immediately as proposed in E54.
The minimum amount that an enterprise should recognise
for each defined benefit plan is the part that fell outside

448

the "corridor" as at the end of the previous reporting

period, divided by the expected average remaining
working lives of the employees participating in that plan.
The new IAS 19 also permits certain systematic methods
of faster recognition. Such methods include, among
others, immediate recognition of all actuarial gains and
losses (see paragraphs 38-48 below);
(d) E54 set out two alternative treatments for past service cost
and indicated that the Board would eliminate one of these
treatments after considering comments on the Exposure
Draft. One treatment was immediate recognition of all
past service cost. The other treatment was immediate
recognition for former employees, with amortisation for
current employees over the remaining working lives of
the current employees. The new I AS 19 requires that an
enterprise should recognise past service cost on a straightline basis over the average period until the benefits become
veted. To the extent that the benefits are already veted
immediately an enterprise should recognise past service
cost immediately (see paragraphs 49-59 below);
(e) the effect of "negative plan amendments" should not be
recognised immediately (as proposed in E54) but treated
in the same way as past service cost (see paragraphs 60-62
below);
(f) non-transferable securities issued by the reporting enter
prise have been excluded from the definition of plan assets
(see paragraphs 67-68 below);
(g) plan assets should be measured at f air value rather mn market
value, as defined in E54 (see paragraphs 69-70 below);
449

(h) plan administraiei! costs (not just investment administration costs, as proposed in E54), are to be
deducted in determining the return on plan assets
(see paragraph 75 below);
(i) the limit on the recognition of plan assets has been
changed in two respects from the proposals in E54.
The limit does not over-ride the corridor for actuarial
losses or the deferred recognition of past service
cost. Also, the Limit refers to available refunds or
reductions in future contributions. E54 referred to the
expected refunds or reductions in future
contributions (see paragraphs 76-78 below);
(j) unlike E54, the new I AS 19 does not specify
whether an income statement should present
interest cost and the expected return on plan assets
in the same line item as current service cost. The
new I AS 19 requires an enterprise to disclose the
line items in which they are included;
(k) improvements have been made to the disclosure requirements (see paragraphs 81-85 below);
(1) the guidance in certain areas (particularly termination
benefits, curtailments and settlements, profit sharing
and bonus plns and various references to
constructive obligations) has been conformed to the
proposals in E59, Provisions, Contingent Liabilities and
Contingent Assets. Also, the Board has added explicit
guidance on the mea-surement of termination
benefits, requiring discounting for termination
benefits not payable within one year (see paragraphs
91-93 below); and
450

(m) on iniial adoption of the new IAS 19, there is a transitional

option to recognise an increase in defined benefit liabih'ties
over not more than five years. The new IAS 19 is operative
for financial statements covering periods beginning on or
after l January 1999, rather than 2001 as proposed in
E54 (see paragraphs 95-96 below).

Defined Contribution Plans

(paragraphs 24-47 of the Standard)
5.

The oldIAS 19 defined:

(a) defined contribution plns as retirement benefit plns
under which amounts to be paid as retirement benefits
are determined by reference to contributions to a fund
together with investment earnings thereon; and
(b) defined benefit plns as retirement benefit plns under
which amounts to be paid as retirement benefits are
determined by reference to a formula usually based on
employees' remuneration and/or years of service.
The Board considers these defnitions unsatisfactory because
they focus on the benefit receivable by the employee, rather
than on the cost to the enterprise. The definitions in paragraph
7 of the new IAS 19 focus on the downside risk that the cost
to the enterprise may increase. The definition of defined
contribution plns does not exclude the upside potenial that
the cost to the enterprise may be less than expected.

6.

The new I AS 19 does not change the accounting for defined

contribution plns, which is straightforward because there is
451

no need for actuarial assumptions and an enterprise has no

possibility of any actuarial gain or loss. The new IAS 19
gives no guidance equivalent to paragraphs 20 (past service
costs in defined contribution plns) and 21 (curtailment of
defined contribution plns) of the old IAS 19. The Board
believes that these issues are not relevant to defined contribution
plns.

Multi-employer Plans and State Plans

(paragraphs 29-38 of the Standard)
7.

An enterprise may not always be able to obtain sufficient

information from multi-employer plns to use defined benefit
accounting. The Board considered three approaches to this
problem:
(a) use defined contribution accounting for some and defined
benefit accounting for others;
(b) use defined contribution accounting for all multi-employer
plns, with additional disclosure where the multi-employer
plan is a defined benefit plan; or
(c) use defined benefit accounting for those multi-employer
plns that are defined benefit plns. However, where
sufficient information is not available to use defined
benefit accounting, an enterprise should disclose that fact
and use defined contribution accounting.

8.

452

The Board believes that there is no conceptually sound,

workable, and objective way to draw a distinction so that an

enterprise could use defined contribution accounting for

some multi-employer defined benefit plns and defined benefit
accounting for others. Also, the Board believes that it is
misleading to use defined contribution accounting for multiemployer plns that are defined benefit plns. This is
illustrated by the case of French banks that used defined
contribution accounting for defined benefit pension plns
operated under industry-wide collective agreements on a payas-you-go basis. Demographic trends made these plns
unsustainable and a major reform in 1993 replaced these by
defined contribution arrangements for future service. At this
point, the banks were compelled to quantify their obligations.
Those obligations hd previously existed, but hd not been
recognised as liabilities.
9.

The Board concluded that an enterprise should use defined

benefit accounting for those multi-employer plns that are
defined benefit plns. However, where sufficient information
is not available to use defined benefit accounting, an enterprise
should disclose that fact and use defined contribution
accounting. The Board agreed to apply the same principie to
state plns. The new I AS 19 notes that most state plns are
defined contribution plns.

10.

In response to comments on E54, the Board considered a

proposal to exempt wholly owned subsidiaries (and their
parents) participating in group defined benefit plns from the
recognition and measurement requirements in their individual
non-consolidated financial statements, on cost-benefit grounds.
The Board concluded that such an exemption would not be
appropriate.

453

Defmed Beneft Plans

Recognition and Measurement: Balance Sheet
(paragraphs 49-60 of the Standard)
11. Paragraph 54 of the new I AS 19 summarises the recognition
and measurement of liabilities arising from defined benefit
plns and paragraphs 55-107 of the new IAS 19 describe
various aspects of recognition and measurement in greater
detail. Although the old I AS 19 did not deal explicitly with
the recognition of retirement benefit obligations as a liability,
it is likely that most enterprises would recognise a liability for
retirement benefit obligations at the same time under both
Standards. However, the two Standards differ in the measure
ment of the resulting liability.
12. Paragraph 54 of the new IAS 19 is based on the definition of,
and recognition criteria for, a liability in lASC's Framework
for the Preparation and Presentation of Financial Statements
(the "Framework"). The Framework defines a liability as a
present obligation of the enterprise arising f rom post events,
the settlement ofwhich is expected to result in an ouflowfrom
the enterprise ofresources embodying economic benefits. The
Framework states that an item which meets the definition of a
liability should be recognised if:
(a) it is probable that any future economic benefit associated
with the item will flow from the enterprise; and
(b) the item has a cost or value that can be measured with
reliability.
454

13.

The Board believes that:

(a) an enterprise has an obligation under a defned benefit
plan when an employee has rendered service in retum
for the benefits promised under the plan. Paragraphs
67-71 of the new IAS 19 deal with the attribution of
benefit to individual periods of service in order to
determine whether an obligation exists;
(b) an enterprise should use actuarial assumptions to
determine whether the enterprise will pay those benefits
in future reporting periods (see paragraphs 72-91 of the
Standard); and
(c) actuarial techniques allow an enterprise to measure the
obligation with sufficient reliability to justify recognition
ofaliability.

14.

The Board believes that an obligation exists even if a benefit

is not veted, in other words if the employee' s right to receive
the benefit is condiional on future employment. For example,
consider an enterprise that provides a benefit of 100 to
employees who remain in service for two years. At the end of
the first year, the employee and the enterprise are not in the
same position as at the beginning of the first year, because the
employee will only need to work for one year, instead of two,
before becoming entitled to the benefit. Although there is a
possibility that the benefit may not vest, that difference is an
obligation and, in the Board' s view, should result in the recog
nition of a liability at the end of the first year. The measurement
of that obligation at its present value reflects the enterprise' s
best estimate of the probability that the benefit may not vest.
455

Measurement Date
(paragraphs 56-57 of the Standard)
15. Some naional standards permit enterprises to measure the
present value of defined benefit obligations at a date up to
three months before the balance sheet date. However, the
Board decided that enterprises should measure the present
value of defined benefit obligations, and the fair value of any
plan assets, at the balance sheet date. Therefore, if an enterprise
carries out a detailed valuation of the obligation at an earlier
date, the results of that valuation should be updated to take
account of any significant transactions and other significant
changes in circumstances up to the balance sheet date.
16. In response to comments on E54, the Board has clarified
that full actuarial valuation is not required at the balance
sheet date, provided that an enterprise determines the present
value of defined benefit obligations and the fair value of
any plan assets with sufficient regularity that the amounts
recognised in the financial statements do not differ materially
from the amounts that would be determined at the balance
sheet date.

Actuarial Valuation Method

(paragraphs 64-66 of the Standard)
17.

456

The old I AS 19 permitted both accrued benefit valuation

methods (benchmark treatment) and projected benefit valuation
methods (allowed alternative treatment). The two groups
of methods are based on fundamentally different, and incompatible, views of the objectives of accounting for employee
benefits:

(a) accrued benefit methods (sometimes known as "benefit",

"unit credit" or "single premium" methods) determine the
present value of employee benefits attributable to service
to date; but
(b) projected benefit methods (sometimes described as
"cost", "level contribution" or "level premium" methods)
project the estimated total obligation at retirement and then
calculate a level funding cost, taking into account investment
earnings, that will provide the total benefit at retirement.
The differences between the two groups of methods were
discussed in more detail in the Issues Paper published in
August 1995.
18. The two methods may have similar effects on the income
statement, but only by chance or if the number and age
distribution of participating employees remains relatively
stable over time. There can be significant differences in the
measurement of liabilities under the two groups of methods:
For these reasons, the Board believes that a requirement to
use a single group of methods will significantly enhance
comparability.
19. The Board considered whether it should continue to permit
projected benefit methods as an allowed alternative treatment
while introducing a new requirement to disclose information
equivalent to the use of an accrued benefit method. However,
the Board believes that disclosure cannot rectify inappropriate
accounting in the balance sheet and income statement. The
Board concluded that projected benefit methods are not
appropriate, and should be eliminated, because such methods:
457

(a) focus on ftate events (future service) as well as past events,

whereas accrued benefit methods focus only on past events;
(b) generate a liability which does not represent a measure of
any real amount and can be described only as the result
of cost allocations; and
(c) do not attempt to measure fair value and cannot, therefore,
be used in a business combination, as required by IAS 22,
Business Combinations. If an enterprise uses an accrued
benefit method in a business combination, it would not
be feasible for the enterprise to use a projected benefit
method to account for the same obligation in subsequent
periods.
20.

The old IAS 19 did not specify which forms of accrued benefit
valuation method should be permitted under the benchmark
treatment. The new IAS 19 requires a single accrued benefit
method: the most widely used accrued benefit method, which
is known as the Projected Unit Credit Method (sometimes
known as the "accrued benefit method pro-rated on service"
or as the "benefit/years of service method").

21. The Board acknowledges that the elimination of projected

benefit methods, and of accrued benefit methods other than
the Projected Unit Credit Method, has cost implications.
However, with modern computing power, it will be only
marginally more expensive to run a valuation on two different
bases and the advantages of improved comparability will
outweigh the additional cost.
22.
458

An actuary may sometimes, for example in the case of a closed

fund, recommend a method other than the Projected Unit

Credit Method for funding purposes. Nevertheless, the Board

agreed to require the use of the Projected Unit Credit Method
in all cases because that method is more consistent with the
accounting objectives laid down in the new IAS 19.

Attributing Beneft to Periods of Service

(paragraphs 67-71 of the Standard)
23. As explained in paragraph 13 above, the Board believes that
an enterprise has an obligation under a defined benefit plan
when an employee has rendered service in return for the
benefits promised under the plan. The Board considered three
alternative methods of accounting for a defined benefit plan
which attributes different amounts of benefit to different
periods:
(a) apportion the entire benefit on a straight-line basis over
the entire period to the date when further service by the
employee will lead to no material amount of further benefits
under the plan, other than from further salary increases;
(b) apportion benefit under the plan's benefit formula.
However, a straight-line basis should be used if the plan's
benefit formula attributes a materially higher benefit to
later years; or
(c) apportion the benefit that vests at each interim date on a
straight-line basis over the period between that date and
the previous interim vesting date.
The three methods are illustrated by the following two
examples.
459

Example l
A plan provides a benefit of 400 if an employee retires after
more than ten and less than twenty years of service and a further
benefit of 100 (500 in total) if an employee retires after twenty
or more years of service.

The amounts attributed to each year are asfollows:

Method(a)
Method(b)
Method(c)

Years 1-10
25
40
40

Years 11-20
25
10
10

Example 2
A plan provides a benefit of 100 if an employee retires after
more than ten and less than twenty years of service and a further
benefit of 400 (500 in total) if an employee retires after twenty
or more years of service.

The amounts attributed to each year are asfollows:

Method(a)
Method(b)
Method(c)

Years 1-10
25
25
10

Years 11-20
25
25
40

Note: thisplan attributes a higher benefit to lateryears, whereas

theplan in Example l attributes a higher benefit to earlier years.
24.

460

In approving E54, the Board adopted method (a) on the

grounds that this method was the most straight-forward and

that there were no compelling reasons to attribute different

amounts of benefit to different years, as would occur under
either of the other methods.
25.

A significant minority of commentators on E54 favoured

following the benefit formula (or alternatively, if the final
Standard were to retain straight-line attribution, the recognition
of a minimum liability based on the benefit formula). The
Board agreed with these comments and decided to require
method (b).

Actuarial Assumptions: Discount Rate

(paragraphs 78-82 of the Standard)
26.

One of the most important issues in measuring defined benefit

obligations is the selection of the criteria used to determine
the discount rate. According to the old IAS 19, the discount
rate assumed in determining the actuarial present value of
promised retirement benefits reflected the long term rates, or
an approximation thereto, at which such obligations are
expected to be settled. The Board rejected the use of such a
rate because it is not relevant for an enterprise that does not
contemplate settlement and it is an artificial construct, as there
may be no market for settlement of such obligations.

27.

Some believe that, for funded benefits, the discount rate should
be the expected rate of return on the plan assets actually held
by a plan, on the grounds that the return on plan assets
represents faithfully the expected ultimate cash outflow (i.e.
future contributions). The Board rejected this approach
because the fact that a fund has chosen to invest in certain
kinds of asset does not affect the nature or amount of the

461

obligation. In particular, assets with a higher expected return

carry more risk and an enterprise should not recognise a smaller
liability merely because the plan has chosen to invest in
riskier assets with a higher expected return. Therefore, the
measurement of the obligation should be independent of the
measurement of any plan assets actually held by a plan.
28. The most significant decision is whether the discount rate
should be a risk-adjusted rate (one that attempts to capture the
risks associated with the obligation). Some argue that the most
appropriate risk-adjusted rate is given by the expected return
on an appropriate portfolio of plan assets that would, over the
long term, provide an effective hedge against such an
obligation. An appropriate portfolio might include:
(a) fixed-interest securities for obligations to former
employees to the extent that the obligations are not linked,
in forai or in substance, to inflation;
(b) index-linked securities for index-linked obligations to
former employees; and
(c) equity securities for benefit obligations towards current
employees that are linked to final pay. This is based on
the view that the long-term performance of equity
securities is correlated with general salary progression in
the economy as a whole and hence with the final-pay
element of a benefit obligation.
It is important to note that the portfolio actually held need not
necessarily be an appropriate portfolio in this sense. Indeed,
in some countries, regulatory constraints may prevent plns
462

from holding an appropriate portfolio. For example, in some

countries, plns are required to hold a certain proportion of
their assets in the form of fixed-interest securities. Furthermore,
if an appropriate portfolio is a valid reference point, it is equally
valid for both funded and unfunded plns.
29. Those who support using the interest rate on an appropriate
portfolio as a risk-adjusted discount rate argue that:
(a) portfolio theory suggests that the expected return on an
asset (or the interest rate inherent in a liability) is related
to the undiversifiable risk associated with that asset (or
liability). Undiversifiable risk reflects not the variability
of the returns (payments) in absolute terms but the
correlation of the returns (or payments) with the returns
on other assets. If cash inflows from a portfolio of assets
react to changing economic conditions over the long term
in the same way as the cash outflows of a defined benefit
obligation, the undiversifiable risk of the obligation (and
hence the appropriate discount rate) must be the same as
that of the portfolio of assets;
(b) an important aspect of the economic reality underlying
final salary plns is the correlation between final salary and
equity returns that arises because they both reflect the same
long-term economic forces. Although the correlation is
not perfect, it is sufficiently strong that ignoring it will
lead to systematic over-statement of the liability. Also,
ignoring this correlation will result in misleading volatility
due to short term fluctuations between the rate used to
discount the obligation and the discount rate that is implicit
in the fair value of the plan assets. These factors will deter
463

enterprises from operating defined benefit plns and

lead to switches from equities to fixed interest
investments. Where defined benefit plns are largely
funded by equities, this could have a serious impact
on share prices. This switch will also increase the cost
of pensions. There will be pressure on companies to
remove the apparent (but non-existent) shortfall;

464

(c) if an enterprise settled its obligation by purchasing

an
annuity, the insurance company would determine
the
annuity rates by looking to a portfolio of assets
that
provides cash inflows that substantially offset all the
cash
flows from the benefit obligation as those cash
flows
fli due. Therefore, the expected return on an
appropriate
portfolio measures the obligation at an amount that
is
close to its market value. In practice, it is not possible
to
settle a final pay obligation by buying annuities
since
no insurance company would insure a final pay
decision
that remained at the discretion of the person
insured.
However, evidence can be derived from the
purchase/
sale of businesses that include a final salary
pension
scheme. In this situation the vendor and purchaser
would
negotiate a price for the pension obligation by
reference
to its present value, discounted at the rate of return
on
an appropriate portfolio;
(d) although investment risk is present even in a
welldiversified portfolio of equity securities, any
general
decline in securities would, in the long-term, be
reflected

in
dec
lini
ng
sal
ari
es.
Sin
ce
em
plo
yee
s
acc
ept
ed
tha
t
ris
k
by
agr
eei
ng
to
a
fin
al
sal
ary
pla
n,
the
exc
lus
ion
of
tha
t
ris
k
fro
m
the
me
asu
re
me

nt of the obligation would

introduce a systematic bias into the measurement; and

(e) time-honoured funding practices in some countries use

the expected return on an appropriate portfolio as the
discount rate. Although funding considerations are distinct
from accounting issues, the long history of this approach
calls for careful scrutiny of any other proposed approach.
30. Those who oppose a risk-adjusted rate argue that:
(a) it is incorrect to look at returns on assets in determining
the discount rate for liabilities;
(b) if a sufficiently strong correlation between asset returns
and final pay actually existed, a market for final salary
obligations would develop, yet this has not happened.
Furthermore, where any such apparent correlation does
exist, it is not clear whether the correlation results from
shared characteristics of the portfolio and the obligations
or from changes in the contractual pension promise;
(c) the return on equity securities does not correlate with other
risks associated with defined benefit plns, such as
variability in mortality, timing of retirement, disability and
adverse selection;
(d) in order to evaluate a liability with uncertain cash flows,
an enterprise would normally use a discount rate lower
than the risk-free rate, yet the expected return on an
appropriate portfolio is higher than the risk-free rate;
(e) the assertion that final salary is strongly correlated with
asset returns implies that final salary will tend to decrease
if asset prices fli, yet experience shows that salaries tend
not to decline;
465

(f) the notion that equities are not risky in the long-term,
and the associated notion of long-term value, are based
on the fallacious view that the market always bounces
back after a crash. Shareholders do not get credit in the
market for any additional long-term value if they sell
their shares today. Even if some correlation exists over
long periods, benefits must be paid as they become due.
An enterprise that funds its obligations with equity
securities runs the risk that equity prices may be down
when benefits must be paid. Also, the hypothesis that
the real return on equities is uncorrelated with inflation
does not mean that equities offer a risk-free return, even
in the long term; and
(g) the expected long-term rate of return on an appropriate
portfolio cannot be determined sufficiently objectively in
practice to provide an adequate basis for an accounting
standard. The practicai difficulties include specifying the
characteristics of the appropriate portfolio, selecting the
time horizon for estimating returns on the portfolio and
estimating those returns.
31. The Board has not identified clear evidence that the expected
return on an appropriate portfolio of assets provides a relevant
and reliable indication of the risks associated with a defined
benefit obligation, or that such a rate can be determined with
reasonable objectivity. Therefore, the Board decided that the
discount rate should reflect the time value of money but should
not attempt to capture those risks. Furthermore, the discount
rate should not reflect the enterprise's own credit rating, as
otherwise an enterprise with a lower credit rating would
recognise a smaller liability. The rate that best achieves these
objectives is the yield on high quality corporale bonds. In
466

countries where there is no deep market in such bonds, the

yield on government bonds should be used.
32.

Another issue is whether the discount rate should be the longterm average rate, based on past experience over a number of
years, or the current market yield at the balance sheet date for
an obligation of the appropriate term. Those who support a
long-term average rate argue that:
(a) a long-term approach is consistent with the transactionbased historical cost approach that is either required or
permitted in other International Accounting Standards;
(b) point in time estimates pursue a level of precision that is
not attainable in practice and lead to volatility in reported
profit that may not be a faithful representation of changes
in the obligation but may simply reflect an unavoidable
inability to predict accurately the future events that are
anticipated in making period-to-period measures;
(c) for an obligation based on final salary, neither market annuity
prices nor simulation by discountmg expected future cash
flows can determine an unambiguous annuity price; and
(d) over the long term, a suitable portfolio of plan assets may
provide a reasonably effective hedge against an employee
benefit obligation that increases in line with salary growth.
However, there is much less assurance that, at a given
measurement date, market interest rates will match the
salary growth built into the obligation.

33.

The Board decided that the discount rate should be determined

by reference to market yields at the balance sheet date as:
467

(a) there is no raional basis for expecting efficient market

prices to drift towards any assumed long-term average,
because prices in a market of sufficient liquidity and depth
incorporate all publicly available information and are more
relevant and reliable than an estimate of long-term trends
by any individual market participant;
(b) the cost of benefits attributed to service during the current
period should reflect prices of that period;
(c) if expected future benefits are defined in terms of projected
future salaries that reflect current estimates of future
inflation rates, the discount rate should be based on current
market interest rates (in nominal terms), as these also reflect
current market expectations of inflation rates; and
(d) if plan assets are measured at a current value (i.e. fair
value), the related obligation should be discounted at a
current discount rate in order to avoid introducing irrelevant
volatility through a difference in the measurement basis.
34.

The reference to market yields at the balance sheet date does

not mean that short-term discount rates should be used to
discount long-term obligations. The new IAS 19 requires that
the discount rate should reflect market yields (at the balance
sheet date) on bonds with an expected term consistent with
the expected term of the obligations.

Actuarial Assumptions: Salaries, Benefts and

Medical Costs (paragraphs 83-91 of the Standard)
35.
468

Some argue that estimates of future increases in salaries,

benefits and medical costs should not affect the measurement

of assets and liabilities until they are granted, on the grounds

that:
(a) future increases are future events; and
(b) such estimates are too subjective.
36. The Board believes that the assumptions are used not to
determine whether an obligation exists, but to measure an
existing obligation on a basis which provides the most
relevant measure of the estimated outflow of resources. If
no increase is assumed, this is an implicit assumption that
no change will occur and it would be misleading to assume
no change if an enterprise expects a change. The new IAS 19
maintains the existing requirement that measurement should
take account of estimated future salary increases. The Board
also believes that increases in future medical costs can be
estimated with sufficient reliability to justify incorporation
of those estimated increases in the measurement of the
obligation.
37. E54 proposed that measurement should also assume future
benefit increases if there is reliable evidence that those
benefit increases will occur. In response to comments, the
Board concluded that future benefit increases do not give
rise to a present obligation and that there would be no
reliable or objective way of deciding which future benefit
increases were reliable enough to be incorporated in actuarial
assumptions. Therefore, the new IAS 19 requires that future
benefit increases should be assumed only if they are set
out in the terms of the plan (or result from any constructive
obligation that goes beyond the formal terms) at the balance
sheet date.
469

Actuarial Gains and Losses

(paragraphs 92-95 of the Standard)
38. The Board considered five methods of accounting for actuarial
gains and losses:
(a) deferred recognition in both the balance sheet and the
income statement over the average expected remaining
working life of the employees concerned (see paragraph
39 below);
(b) immediate recognition both in the balance sheet and
outside the income statement in equity (IAS l, Presentation
of Financial Statements sets out requirements for the
presentation or disclosure of such movements in equity)
(see paragraphs 40-41 below);
(c) a "corridor" approach, with immediate recognition in both
the balance sheet and the income statement for amounts
falling outside a "corridor" (see paragraph 42 below);
(d) a modified "corridor" approach with deferred recognition
of items within the "corridor" and immediate recognition
for amounts falling outside the "corridor" (see paragraph
43 below); and
(e) deferred recognition for amounts falling outside a
"corridor" (see paragraphs 44-46 below).
39. The old IAS 19 required a deferred recognition approach:
actuarial gains and losses were recognised as an expense or
as income systematically over the expected remaining working
lives of those employees. Arguments for this approach are that:
470

(a) immediate recognition (even when reduced by a "corridor")

can cue volatile fluctuations in liability and expense and
implies a degree of accuracy which can rarely apply in
practice. This volatility may not be a faithful representation
of changes in the obligation but may simply reflect an
unavoidable inability to predici accurately the future
events that are anticipated in making period-to-period
measures; and
(b) in the long term, actuarial gains and losses may offset
one another. Actuarial assumptions are projected over
many years, for example until the expected date of death
of the last pensioner, and are, accordingly, long-term in
nature. Departures from the assumptions do not normally
denote definite changes in the underlying assets or liability,
but are indicators which, if not reversed, may accumulate
to denote such changes in the future. They are not a gain
or loss of the period but a fine tuning of the cost that
emerges over the long-term; and
(c) the immediate recognition of actuarial gains and losses in
the income statement would cue unacceptable volatility.
40. Arguments for an immediate recognition approach are that:
(a) deferred recognition and "corridor" approaches are
complex, artificial and difficult to understand. They add
to cost by requiring enterprises to keep complex records.
They also require complex provisions to deal with
curtailments, settlements and transitional matters. Also,
as such approaches are not used for other uncertain assets
and liabilities, it is not clear why they should be used for
post-employment benefits;
471

(b) it requires less disclosure because all actuarial gains

and
losses are recognised;
(c) it represents faithfully the enterprise' s financial
position.
An enterprise will report an asset only when a plan is
in
surplus and a liability only when a plan has a
deficit.
Paragraph 95 of the Framework notes that the
application
of the matching concept does not allow the
recognition
of items in the balance sheet which do not meet
the
definition of assets or liabilities. Deferred actuarial
losses
do not represent future benefits and hence do not
meet
the Framework's definition of an asset, even if
offset
against a related liability. Similarly, deferred
actuarial
gains do not meet the Framework's definition of
a
liability;

472

(d) the balance sheet treatment is consistent with the

proposals
in the Financial Instruments Steering Committee's
March
1997 Discussion Paper, Accounting for Financial
Assets
and Liabilities;
(e) it generates income and expense items that are
not
arbitrary and that have information content;
(f) it is not reasonable to assume that all actuarial gains
or
losses will be offset in future years; on the contrary, if
the
original actuarial assumptions are still valid,
future
fluctuations will, on average, offset each other and

thu
s
wil
l
not
off
set
pas
t
flu
ctu
ati
on
s;
(g) def
err
ed
rec
og
niti
on
atte
mp
ts
to
av
oid
vol
atil
ity.
Ho
we
ver
,
a
fin
an
cia
l
me
asu
re
sh
oul
d
be

volatile if it purports to

represent faithfully transactions and other events that are

themselves volatile. Moreover, concerns about volatility
could be addressed adequately by using a second
performance statement or a statement of changes in equity;
(h) immediate recognition is consistent with IAS 8, Net Profit
or Loss for the Period, Fundamental Errors and Changes
in Accounting Policies. Under IAS 8, the effect of changes
in accounting estimates should be included in net profit
or loss for the period if the change affects the current
period only but not future periods. Actuarial gains and
losses are not an estimate of future events, but result from
events before the balance sheet date that resolve a past
estimate (experience adjustments) or from changes in the
estimated cost of employee service before the balance
sheet date (changes in actuarial assumptions);
(i) any amortisation period (or the width of a "corridor") is
arbitrary. In addition, the amount of benefit remaining at
a subsequent date is not objectively determinable and this
makes it difficult to carry out an impairment test on any
expense that is deferred; and
(j) in some cases, even supporters of amortisation or the
"corridor" may prefer immediate recognition. One
possible example is where plan assets are stolen. Another
possible example is a major change in the basis of taxing
pension plns (such as the abolition of dividend tax credits
for UK pension plns in 1997). However, although there
might be agreement on extreme cases, it would prove very
difficult to develop objective and non-arbitrary criteria
for identifying such cases.
473

41.

The Board found the immediate recognition approach

attractive. However, the Board believes that it is not feasible
to use this approach for actuarial gains and losses until the
Board resolves substanial issues about performance reporting.
These issues include:
(a) whether financial performance includes those items that
are recognised directly in equity;
(b) the conceptual basis for determining whether items are
recognised in the income statement or directly in equity;
(c) whether net cumulative actuarial losses should be re
cognised in the income statement, rather than directly in
equity; and
(d) whether certain items reported initially in equity should
subsequently be reported in the income statement
("recycling").
When the Board makes further progress with those issues, it
may decide to revisit the treatment of actuarial gains and losses.

42.

E54 proposed a "corridor approach". Under this approach,

an enterprise does not recognise actuarial gains and losses to
the extent that the cumulative unrecognised amounts do not
exceed 10% of the present value of the obligation (or, if greater,
10% of the fair value of plan assets). Arguments for such
approaches are that they:
(a) acknowledge that estimates of post-employment benefit
obligations are best viewed as a range around the best

474

estimate. As long as any new best estimate of the liability

stays within that range, it would be difficult to say that
the liability has really changed. However, once the new
best estimate moves outside that range, it is not reasonable
to assume that actuarial gains or losses will be offset in
future years. If the original actuarial assumptions are still
valid, future fluctuations will, on average, offset each other
and thus will not offset past fluctuations;
(b) are easy to understand, do not require enterprises to keep
complex records and do not require complex provisions
to deal with settlements, curtailments and transitional
matters;
(c) result in the recognition of an actuarial loss only when
the liability (net of plan assets) has increased in the current
period and an actuarial gain only when the (net) liability
has decreased. By contrast, amortisation methods
sometimes result in the recognition of an actuarial loss
even if the (net) liability is unchanged or has decreased in
the current period, or an actuarial gain even if the (net)
liability is unchanged or has increased;
(d) represent faithfully transactions and other events that are
themselves volatile. Paragraph 34 of the Framework notes
that it may be relevant to recognise items and to disclose
the risk of error surrounding their recognition and
measurement despite inherent difficulties either in identifying the transactions and other events to be measured
or in devising and applying measurement and presentation
techniques that can convey messages that correspond with
those transactions and events; and
475

(e) are consistent with IAS 8, Net Profit or Loss for the Period,
Fundamental Errors and Changes in Accounting Policies.
Under IAS 8, the effect of changes in accounting estimates
is included in net profit or loss for the period if the change
affects the current period only but not future periods.
Actuarial gains and losses are not an estimate of future
events, but arise from events before the balance sheet date
that resolve a past estimate (experience adjustments) or
from changes in the estimated cost of employee service
before the balance sheet date (changes in actuarial
assumptions).
43.

Some commentators on E54 argued that an enterprise should,

over a period, recognise actuarial gains and losses within the
"corridor". Otherwise, certain gains and losses would be
deferred permanently, even though it would be more appropriate to recognise them (for example, to recognise gains and
losses that persist for a number of years without reversal or to
avoid a cumulative effect on the income statement where the
net liability returns ultimately to the original level). However,
the Board concluded that such a requirement would add
complexity for little benefit.

44.

The "corridor" approach was supported by fewer than a

quarter of the commentators on E54. In particular, the vast
majority of preparers argued that the resulting volatility would
not be a realistic portrayal of the long-term nature of postemployment benefit obligations. The Board concluded that
there was not sufficient support from its constituents for such
a significant change in current practice.

45. Approximately one third of the commentators on E54

supported the deferred recognition approach. Approximately
476

another third of the respondents proposed a version of the

comdor approach which applies deferred recognition to
amounts falling outside the corridor. It results in less volatility
than the corridor alone or deferred recognition alone. In the
absence of any compelling conceptual reasons for choosing
between these two approaches, the Board concluded that the
latter approach would be a pragmatic means of avoiding a
level of volatility that many of its constituents consider to be
unrealistic.
46. In approving the final Standard, the Board decided to specify
the minimum amount of actuarial gains or losses to be
recognised, but permit any systematic method of faster
recognition, provided that the same basis is applied to both
gains and losses and the basis is applied consistently from
period to period. The Board was persuaded by the following
arguments:
(a) both the extent of volatility reduction and the mechanism
adopted to effect it are essentially practicai issues. From a
conceptual point of view, the Board found the immediate
recognition approach attractive. Therefore, the Board saw
no reason to preclude enterprises from adopting faster
methods of recognising actuarial gains and losses. In
particular, the Board did not wish to discourage enterprises
from adopting a consistent policy of recognising all
actuarial gains and losses immediately. Similarly, the
Board did not wish to discourage naional standard setters
from requiring immediate recognition; and
(b) where mechanisms are in place to reduce volatility, the
amount of actuarial gains and losses recognised during
the period is largely arbitrary and has little mformation
477

content. Also, the new IAS 19 requires an enterprise to

disclose both the recognised and unrecognised amounts.
Therefore, although there is some loss of comparability
in allowing enterprises to use different mechanisms, the
needs of users are not likely to be compromised if fastei
(and systematic) recognition methods are permitted.
47.

The Board noted that changes in the fair value of any plan
assets are, in effect, the results of changing estimates by market
participants and are, therefore, inextricably linked with
changes in the present value of the obligation. Consequently,
the Board decided that changes in the fair value of plan assets
are actuarial gains and losses and should be treated in the
same way as the changes in the related obligation.

48.

The width of a "corridor" (i.e. the point at which it becomes

necessary to recognise gains and losses) is arbitrary. To
enhance comparability, the Board decided that the width of
the "corridor" should be consistent with the current
requirement in those countries that have already adopted a
"corridor" approach, notably the USA. The Board noted that
a significantly narrower "corridor" would suffer from the
disadvantages of the "corridor", without being large enough
to generate the advantages. On the other hand, a significantly
wider "corridor" would lack credibility.

Past Service Cost

(paragraphs 96-101 of the Standard)
49.

478

E54 included two alternative treatments for past service cost.

The first approach was similar to that used in the old I AS 19
(amortisation for current employees and immediate recognition

for former employees). The second approach was immediate

recognition of all past service cost.
50.

Those who support the first approach argue that:

(a) an enterprise introduces or improves employee benefits
for current employees in order to generate future economic
benefits in the form of reduced employee turnover,
improved productivity, reduced demands for increases in
cash compensation and improved prospects for attracting
additional qualified employees;
(b) although it may not be feasible to improve benefits for
current employees without also improving benefits for
former employees, it would be impracticable to assess the
resulting economic benefits for an enterprise and the period
over which those benefits will flow to the enterprise; and
(c) immediate recognition is too revolutionary. It would also
have undesirable social consequences because it would
deter companies from improving benefits.

51.

Those who support immediate recognition of all past service

cost argue that:
(a) amortisation of past service cost is inconsistent with the
view of employee benefits as an exchange between an
enterprise and its employees for services rendered: past
service cost relates to past events and affects the
employer's present obligation arising from employees'
past service. Although an enterprise may improve benefits
in the expectation of future benefits, an obligation exists
and should be recognised;
479

(b) deferred recognition of the liability reduces comparability;

an enterprise that retrospectively improves benefits relating
to past service will report lower liabilities than an enter
prise that granted identical benefits at an earlier date, yet
both have identical benefit obligations. Also, deferred
recognition encourages enterprises to increase pensions
insteadofsalaries;
(c) past service cost does not give an enterprise control over
a resource and thus does not meet the Framework's
defmition of an asset. Therefore, it is not appropriate to
defer recognition of the expense; and
(d) there is not likely to be a close relationship between cost
- the only available measure of the effect of the
amendment - and any related benefits in the form of
increased loyalty.
52.

Under the old IAS 19, past service cost for current employees
was recognised as an expense systematically over the expected
remaining working lives of the employees concerned.
Similarly, under the first approach set out in E54, past service
cost was to be amortised over the average expected remaining
working lives of the employees concerned. However, E54
also proposed that the attribution period for current service
cost should end when the employee's entitlement to receive
all significant benefits due under the plan is no longer
condiional on further service. Some commentators on E54
felt that these two provisions were inconsistent.

53.

In the light of comments received, the Board concluded that

past service cost should be amortised over the average period
until the amended benefits become veted, because:

480

(a) once the benefits become veted, there is clearly a liability

that should be recognised; and
(b) although non-veted benefits give rise to an obligation,
any method of attributing non-vested benefits to individual
periods is essentially arbitrary. In determining how that
obligation builds up, no single method is demonstrably
superior to all others.
54.

Some argue that a "corridor" approach should be used for past

service cost because the use of a different accounting treatment
for past service cost than for actuarial gains and losses may
create an opportunity for accounting arbitrage. However,
the purpose of the "corridor" is to deal with the inevitable
imprecision in the measurement of defined benefit obligations.
Past service cost results from a management decision, rather
than inherent measurement uncertainty. Consequently, the
Board rejected the "corridor" approach for past service cost.

55.

The Board rejected proposals that:

(a) past service cost should (as under the old I AS 19) be
recognised over a shorter period where plan amendments
provide an enterprise with economic benefits over that
shorter period: for example, when plan amendments were
made regularly, the old IAS 19 stated that the additional
cost may be recognised as an expense or income systematically over the period to the next expected plan amendment.
The Board believes that the actuarial assumptions should
allow for such regular plan amendments and that
subsequent differences between the assumed increase and
the actual increase are actuarial gains or losses, not a past
service cost;

481

(b) past service cost should be recognised over the remaining

life expectancy of the participants if all or most plan
participants are inactive. The Board believes that it is not
clear that the past service cost will lead to economic
benefits to the enterprise over that period; and
(c) even if past service cost is generally recognised on a
delayed basis, past service cost should not be recognised
immediately if the past service cost results from legislative
changes (such as a new requirement to equalise retirement
ages for men and women) or from decisions by tmstees
who are not controlled, or influenced, by the enterprise's
management. The Board decided that such a distinction
would not be practicable.
56. The old IAS 19 did not specify the basis upon which an
enterprise should amorise the unrecognised balance of past
service cost. The Board agreed that any amortisation method
is arbitrary and decided to require straight-line amortisation,
as that is the simplest method to apply and understand. To
enhance comparability, the Board decided to require a single
method and not to permit alternative methods, such as methods
that assign:
(a) an equal amount of past service cost to each expected
year of employee service; or
(b) past service cost to each period in proportion to estimated
total salaries in that period.
Paragraph 99 confirms that the amortisation schedule is not
amended for subsequent changes in the average remaining
working life, unless there is a curtailrnent or settlement.
482

57.

Unlike the old IAS 19, the new IAS 19 treats past service
cost for current employees differently from actuarial gains.
This means that some benefit improvements may be funded
out of actuarial gains that have not yet been recognised in the
financial statements. Some argue that the resulting past service
cost should not be recognised because:
(a) the cost of the improvements does not meet the
Framework's definition of an expense, as there is no
outflow or depletion of any asset which was previously
recognised in the balance sheet; and
(b) in some cases, benefit improvements may have been
granted only because of actuarial gains.
The. Board decided to require the same accounting treatment
for all past service cost (i.e. recognise over the average period
until the amended benefits become veted) whether or not
they are funded out of an actuarial gain that is already
recognised in the enterprise's balance sheet.

58.

Some commentators on E54 argued that the recognition of

actuarial gains should be limited if there is unamortised past
service cost. The Board rejected this proposal because it would
introduce additional complexity for limited benefit. Other
commentators would prohibit the recognition of actuarial gains
that are earmarked for future benefit improvements. However,
the Board believes that if such earmarking is set out in the
formal (or constructive) terms of the plan, the benefit improve
ments should be included in the actuarial assumptions. In other
cases, there is insufficient linkage between the actuarial gains
and the benefit improvements to justify an excepional
treatment.
483

59.

The old IAS 19 did not specify the balance sheet treatment for
past service cost. Some argue that an enterprise should recognise
past service cost immediately both as an addition to the liability
and as an asset (prepaid expense) on the grounds that deferred
recognition of the liability offsets a liability against an asset
(unamortised past service cost) that cannot be used to settle
the liability. However, the Board decided that an enterprise
should recognise past service cost for current employees as
an addition to the liability gradually over a period, because:
(a) past service cost does not give an enterprise control over
a resource and thus does not meet the Framework's
definition of an asset;
(b) separate presentation of a liability and a prepaid expense
may confuse users; and
(c) although non-veted benefits give rise to an obligation,
any method of attributing non-veted benefits to individual
periods is essentially arbitrary. In determining how that
obligation builds up, no single method is demonstrably
superior to all others.

60.

The old IAS 19 appeared to treat plan amendments that reduce

benefits as negative past service cost (i.e. amortisation for current
employees, immediate recognition for former employees).
However, some argue that this results in the recognition of
deferred income that conflicts with the Framework. They also
argue that there is only an arbitrary distinction between
amendments that should be treated in this way and curtailments
or settlements. Therefore, E54 proposed that:
(a) plan amendments are:

484

(i) a curtailment if the amendment reduces benefits for

future service; and
(ii) a settlement if the amendment reduces benefits for
past service; and
(b) any gain or loss on the curtailment or settlement should
be recognised immediately when the curtailment or
settlement occurs.
61.

Some commentators on E54 argued that such "negative plan

amendments" should be treated as negative past service
cost by being recognised as deferred income and amortised
into the income statement over the working lives of the
employees concerned. The basis for this view is that "negative"
amendments reduce employee morale in the same way that
"positive" amendments increase morale. Also, a consistent
treatment avoids the abuses that might occur if an enterprise
could improve benefits in one period (and recognise the
resulting expense over an extended period) and then reduce
the benefits (and recognise the resulting income immediately).
The Board agreed with this view. Therefore, the new IAS 19
treats both "positive" and "negative" plan amendments in the
same way.

62. The distinction between negative past service cost and

curtailments would be important if:
(a) a material amount of negative past service cost were
amortised over a long period (this is unlikely, as the new
IAS 19 requires that negative past service cost should be
amortised until the time when those (reduced) benefits
that reiate to prior service are veted); or
485

(b) unrecognised past service cost or actuarial gains exist.

For a curtailment these would be recognised immediately,
whereas they would not be affected directly by negative
past service cost.
The Board believes that the distinction between negative past
service cost and curtailments is unlikely to have any significant
effect in practice and that any attempt to deal with excepional
cases would result in excessive complexity.

Recognition and Measurement: an

Additional Minimum Liability
63. The Board considered whether it should require an enterprise
to recognise an additional minimum liability where:
(a) an enterprise' s immediate obligation if it discontinued a
plan at the balance sheet date would be greater than the
present value of the liability that would otherwise be
recognised in the balance sheet;
(b) veted post-employment benefits are payable at the date
when an employee leaves the enterprise. Consequently,
because of the effect of discounting, the present value of
the veted benefit would be greater if an employee left
immediately after the balance sheet date than if the
employee completes the expected period of service; or
(c) the present value of veted benefits exceeds the amount
of the liability that would otherwise be recognised in the
balance sheet. This could occur where a large proportion
of the benefits are fully veted and an enterprise has not
recognised actuarial losses or past service cost.
486

64.

One example of a requirement for an enterprise to recognise

an additional minimum liability is in the US Standard SFAS
87, Employers' Accounting for Pensions: the minimum
liability is based on current salaries and excludes the effect of
deferring certain past service cost and actuarial gains and
losses. If the minimum liability exceeds the obligation
measured on the normal projected salary basis (with deferred
recognition of certain income and expense), the excess is
recognised as an intangible asset (not exceeding the amount
of any unamortised past service cost, with any further excess
deducted directly from equity) and as an additional minimum
liability.

65.

The Board believes that such additional measures of the liability

are potentially confusing and do not provide relevant
information. They would also conflict with the Framework's
going concern assumption and with its definition of a liability.
The new IAS19 does not require the recognition of an additional
minimum liability. Certain of the circumstances discussed in
the preceding two paragraphs may give rise to contingent
liabilities requiring disclosure under IAS 10, Contingencies
and Events Occurring After the Balance Sheet Date.

Plan Assets (paragraphs 102-107 of the Standard)

66.

The new I AS 19 requires explicitly that defined benefit

obligations should be recognised as a liability after deducting
plan assets (if any) out of which the obligations are to be settled
directly (see paragraph 54 of the Standard). This is already
widespread, and probably universal, practice. The Board
believes that plan assets reduce (but do not extinguish) an
enterprise's own obligation and result in a single, net, liability.
Although the presentation of that net liability as a single
487

amount in the balance sheet differs conceptually from the

offsetting of separate assets and liabilities, the Board decided
in issuing IAS 19 in 1998 that the definition of plan assets
should be consistent with the offsetting criteria in IAS 32,
Financial Instruments: Disclosure and Presentation. IAS 32
states that a financial asset and a financial liability should be
offset and the net amount reported in the balance sheet when
an enterprise:
(a) has a legally enforceable right to set off the recognised
amounts; and
(b) intends either to settle on a net basis, or to realise the asset
and settle the liability simultaneously.
67. LAS 19 (revised 1998) defined plan assets as assets (other
than non-transferable financial instruments issued by the
reporting enterprise) held by an entity (a fund) that satisfies
all of the following conditions:
(a) the entity is legally separate from the reporting enterprise;
(b) the assets of the fund are to be used only to settle the
employee benefit obligations, are not available to the
enterprise's own creditors and cannot be returned to the
enterprise (or can be returned to the enterprise only if the
remaining assets of the fund are sufficient to meet the
plan's obligations); and
(c) to the extent that sufficient assets are in the fund, the
enterprise will have no legal or constructive obligation to
pay the related employee benefits directly.
488

67A. In issuing IAS 19 in 1998, the Board considered whether the

definition of plan assets should include a fourth condition:
that the enterprise does not control the fund. The Board
concluded that control is not relevant in determining whether
the assets in a fund reduce an enterprise's own obligation.
68. In response to comments on E54, the Board decided to modify
the definition of plan assets to exclude non-transferable
fmancial instruments issued by the reporting enterprise. If this
were not done, an enterprise could reduce its liabilities, and
increase its equity, by issuing non-transferable equity
instruments to a defined benefit plan.
Plan Assets - Revised Definition Adopted in 2000
68A. In 1999, the Board began a limited scope project to consider
the accounting for assets held by a fund that satisfies parts (a)
and (b) of the definition set out in paragraph 67 above, but
does not satisfy condition (c) because the enterprise retains a
legal or constructive obligation to pay the benefits directly.
IAS 19 (revised 1998) did not address assets held by such
funds.
68B. The Board considered two main approaches to such funds:
(a) a net approach - the enterprise recognises its entire
obligation as a liability after deducting the fair value of
the assets held by the fund; and
(b) a gross approach - the enterprise recognises its entire
obligation as a liability and recognises its rights to a refund
from the fund as a separate asset.
489

68C. Supporters of a net approach made one or more of the

following arguments:
(a) a gross presentation would be misleading, because:
(i) where conditions (a) and (b) of the definition in
paragraph 67 above are met, the enterprise does not
control the assets held by the fund; and
(ii) even if the enterprise retains a legal obligation to
pay the entire amount of the benefits directly, this
legal obligation is a matter of form rather than
substance;
(b) a gross presentation would be an unnecessary change
from current practice, which generally permits a net
presentation. It would introduce excessive complexity into
the Standard, for limited benefit to users, given that
paragraph 120(c) already requires disclosure of the gross
amounts;
(c) a gross approach may lead to measurement difficulties
because of the interaction with the 10% corridor for the
obligation.
(i) One possibility would be to measure the assets at
fair value, with all changes in fair value recognised
immediately. This might seem inconsistent with the
treatment of plan assets, because changes in the fair
value of plan assets are one component of the actuarial
gains and losses to which the corridor is applied under
IAS 19. In other words, this approach would deny
490

enterprises the opportunity of offsetting gains and

losses on the assets against gains and losses on the
liability.
(ii) A second possibility would be to defer changes in
the fair value of the assets to the extent that there are
unrecognised actuarial gains and losses on the
obligations. However, the carrying amount of the
assets would then have no easily describable
meaning. It would probably also require complex
and arbitrary rules to match the gains and losses on
the assets with gains and losses on the obligation.
(iii) A third possibility would be to measure the assets at
fair value, but to aggregate the changes in fair value
with actuarial gains and losses on the liability. In other
words, the assets would be treated in the same way
as plan assets, except the balance sheet presentation
would be gross rather than net. However, this would
mean that changes in the fair value of the assets could
affect the measurement of the obligation; and
(d) a net approach might be viewed as analogous to the
treatment of joint and several liabilities under paragraph
29 of IAS 37. An enterprise recognises a provision for
the part of the obligation for which an outflow of resources
embodying economic benefits is probable. The part of
the obligation that is expected to be met by other parties
is treated as a contingent liability.
68D. Supporters of a gross approach advocated that approach for
one or more of the following reasons:

491

(a) paragraph 66 above gives an explanation for

presenting
defined benefit obligations net of plan assets.
The
explanation focuses on whether offsetting is
appropriate.
Part (c) of the 1998 definition focuses on offsetting.
This
suggests that assets that satisfy parts (a) and (b) of
the
definition, but fail part (c) of the definition, should
be
treated in the same way as plan assets for recognition
and
measurement purposes, but should be shown gross
on
the face of the balance sheet without offsetting;

492

(b) if offsetting is allowed when condition (c) is not

met,
this would seem to be equivalent to permitting a
net
presentation for "in-substance defeasance" and
other
analogous cases where IAS 32 indicates explicitly
that
offsetting is inappropriate. The Board has rejected
"insubstance defeasance" for financial instruments (see
IAS
39, paragraph 59) and there is no obvious reason to
permit
it in accounting for defined benefit plns. In these
cases,
the enterprise retains an obligation that should be
recognised
as a liability and the enterprise's right to
reimbursement
from the plan is a source of economic benefits that
should
be recognised as an asset. Offsetting would be
permitted
if the conditions in paragraph 33 of IAS 32 are
satisfied;
(c) the Board decided in IAS 37 to require a gross
presen

tati
on
for
rei (d)
mb
urs
em
ent
s
rel
ate
d
to
pro
vis
ion
s,
ev
en
tho
ug
h
thi
s
wa
s
not
pre
vio
usl
y
ge
ner
al
pra
cti
ce.
Th
ere
is
no
co
nc
ept
ual
rea
so

n to require a different treatment for

employee benefits;
although some consider that a gross approach requires
an
enterprise to recognise assets that it does not control,
others

believe that this view is incorrect. A gross approach

requires the enterprise to recognise an asset representing
its right to receive reimbursement from the fund that holds
those assets. It does not require the enterprise to recognise
the underlying assets of the fund;
(e) in a plan with plan assets that meet the definition adopted
in 1998, the employees' first claim is against the fund they have no claim against the enterprise if sufficient assets
are in the fund. In the view of some, the fact that employees
must first claim against the fund is more than just a difference
in form - it changes the substance of the obligation; and
(f) defined benefit plns might be regarded under SIC-12,
Consolidation - Special Purpose Entities, as special
purpose entities that the enterprise controls - and should
consolidate. As the offsetting criterion in I AS 19 is
consistent with offsetting criteria in other International
Accounting Standards, it is relatively unimportant whether
the pension plan is Consolidated in cases where the
obligation and the plan assets qualify for offset. If the
assets are presented as a deduction from the related benefit
obligations in cases where condition (c) is not met, it could
become important to assess whether the enterprise should
consolidate the plan.
68E. Some argued that a net approach should be permitted when
an enterprise retains an obligation to pay the entire amount of
the benefits directly, but the obligation is considered unlikely
to have any substantive effect in practice. The Board concluded
that it would not be practicable to establish guidance of this
kind that could be applied in a consistent manner.
493

68F. The Board also considered the possibility of adopting a "linked

presentation" that UK Financial Reporting Standard FRS 5,
Reporting the Substance of Transactions, requires for nonrecourse finance. Under FRS 5, the face of the balance sheet
presents both the gross amount of the asset and, as a direct
deduction, the related non-recourse debt. Supporters of this
approach argued that it portrays the close link between related
assets and liabilities without compromising general offsetting
requirements. Opponents of the linked presentation argued
that it creates a form of balance sheet presentation that IASC
has not used previously and may cue confusion. The Board
decided not to adopt the linked presentation.
68G. The Board concluded that a net presentation is justified where
there are restrictions (including restrictions that apply on
bankruptcy of the reporting enterprise) on the use of the assets
so that the assets can be used only to pay or fund employee
benefits. Accordingly, the Board decided to modify the
definition of plan assets set out in paragraph 67 above by:
(a) emphasising that the creditors of the enterprise should not
have access to the assets held by the fund, even on
bankruptcy of the reporting enterprise; and
(b) deleting condition (c), so that the existence of a legal or
constructive obligation to pay the employee benefits
directly does not preclude a net presentation, and
modifying condition (b) to explicitly permit the fund to
reimburse the enterprise for paying the long-term employee
benefits.
68H. When an enterprise retains a direct obligation to the employees,
the Board acknowledges that the net presentation is
494

inconsistent with the derecognition requirements for financial

instraments in IAS 39 and with the offsetting requirements in
IAS 32. However, in the Board's view, the restrictions on the
use of the assets create a sufficiently strong link with the
employee benefit obligations that a net presentation is more
relevant than a gross presentation, even if the enterprise retains
a direct obligation to the employees.
681. The Board believes that such restrictions are unique to
employee benefit plns and does not intend to permit this net
presentation for other liabilities if the conditions in IAS 32
and IAS 39 are not met. Accordingly, condition (a) in the
new definition refers to the reason for the existence of the
fund. The Board believes that an arbitrary restriction of this
kind is the only practicai way to permit a pragmatic exception
to LASC's general offsetting criteria without permitting an
unacceptable extension of this exception to other cases.
68J. In some plns that exist in some countries, an enterprise is
entitled to receive a reimbursement of employee benefits from
a separate fund but the enterprise has discretion to delay receipt
of the reimbursement or to claim less than the full reimbursement. Some argue that this element of discretion weakens the
Unk between the benefits and the reimbursement so much that
a net presentation is not justifiable. They believe that the
defmition of plan assets should exclude assets held by such
funds and that a gross approach should be used in such cases.
The Board concluded that the link between the benefits and
the reimbursement is strong enough in such cases that a net
approach is still appropriate.
68K. The Board's proposal for extending the definition of plan
assets was set out in Exposure Draft E67, Pension Plan Assets,

495

published in July 2000. The vast majority of the 39 respondents

to E67 supported the proposal.
68L. A number of respondents to E67 proposed a further extension
of the definition to include certain insurance policies that have
similar economic effects to funds whose assets qualify as
plan assets under the revised definition proposed in E67.
Accordingly, the Board decided to extend the definition of
plan assets to include certain insurance policies (now described
in IAS 19 as qualifying insurance policies) that satisfy the
same conditions as other plan assets. These decisions were
implemented in a revised LAS 19, approved by the Board in
October 2000.
69.

The old LAS 19 stated that plan assets are valued at f air value,
but did not define fair value. However, other International
Accounting Standards define fair value as "the amount for
which an asset could be exchanged or a liability settled between
knowledgeable, willing parties in an arm' s length transaction".
This may imply that no deduction is made for the estimated
costs necessary to sell the asset (in other words, it is a midmarket value, with no adjustment for transaction costs).
However, some argue that a plan will eventually have to
dispose of its assets in order to pay benefits. Therefore, the
Board concluded in E54 that plan assets should be measured
at market value. Market value was defined, as in IAS 25,
Accounting for Investments, as the amount obtainable from
the sale of an asset in an active market.

70.

Some commentators on E54 felt that the proposal to measure

plan assets at market value would not be consistent with
IAS 22, Business Combinations, and with the measurement

496

of financial assets as proposed in the discussion paper,

Accounting for Financial Assets and Financial Liabilities,
published by lASC's Financial Instruments Steering
Committee in March 1997. Therefore, the Board decided that
plan assets should be measured at fair value.
71.

Some argue that concems about volatility in reported profit

should be countered by permitting or requiring enterprises to
measure plan assets at a market-related value that reflects
changes in fair value over an arbitrary period, such as five
years. The Board believes that the use of market-related values
would add excessive and unnecessary complexity and that
the combination of the "corridor" approach to actuarial gains
and losses with deferred recognition outside the "corridor" is
sufficient to deal with concerns about volatility.

72.

The old IAS 19 stated that, when fair values were estimated
by discounting future cash flows, the long-term rate of return
reflected the average rate of total income (interest, dividends
and appreciation in value) expected to be earned on the plan
assets during the time period until benefits are paid. It was
not clear whether the old IAS 19 allowed a free choice
between market values and discounted cash flows, or
whether discounted cash flows could be used only when no
market value was available. The Board decided that plan
assets should be measured by techniques such as discounting
expected future cash flows only when no market value is
available.

73.

Some believe that plan assets should be measured on the

following basis, which is required by IAS 25, Accounting
forlnvestments:
497

(a) long term investments are carried in the balance sheet at

either cost, revalued amounts or, in the case of marketable
equity securities, the lower of cost and market value
determined on a portfolio basis. The carrying amount of
a long-term investment is reduced to recognise a decline
other than temporary in the value of the investment; and
(b) current investments are carried in the balance sheet at
either market value or the lower of cost and market value.
The Board rejected this basis because it is not consistent with
the basis used for measuring the related obligations.
74. The Board decided that there should not be a different basis
for measuring investments that have a fixed redemption value
and that match the obligations of the plan, or specific parts
thereof. IAS 26, Accounting and Reporting by Retirement
Benefit Plans, permits such investments to be measured on
an amortised cost basis.
75. In response to comments on E54, the Board decided that all
plan administration costs (not just investment administration
costs, as proposed in E54), should be deducted in determining
the return on plan assets.
Reimbursements (paragraphs 104A-104D of the Standard)

75 A. Paragraph 41 of IAS 19 states that an enterprise recognises

its rights under an insurance policy as an asset if the policy
is held by the enterprise itself. IAS 19 (revised 1998) did
not address the measurement of these insurance policies. The
enterprise's rights under the insurance policy might be
498

regarded as a financial asset. However, Insurance contracts

are excluded from the scope of IAS 39, Financial
Instruments: Recognition and Measurement. Also, IAS 39
does not apply to "employers' assets and liabilities under
employee benefit plns, to which LAS 19, Employee Benefits,
applies". Paragraphs 39-42 of IAS 19 discuss insured
benefits in distinguishing defined contribution plns and
defined benefit plns, but this discussion does not deal with
measurement.
75B. In reviewing the definition of plan assets (see paragraphs
68A-L above), the Board decided to review the treatment of
insurance policies that an enterprise holds in order to fund
employee benefits. Even under the revised definition adopted
in 2000, the enterprise's rights under an insurance policy that
is not a qualifying insurance policy (as defined in the 2000
revision to IAS 19) are not plan assets.
75C. In 2000, the Board decided to introduce recognition and
measurement requirements for reimbursements under such
insurance policies (see paragraphs 104A-D). The Board
based these requirements on the treatment of reimbursements
under paragraphs 53-58 of IAS 37, Provisions, Contingent
Liabilities and Contingent Assets. In particular, the Standard
requires an enterprise to recognise a right to reimbursement
of post-employment benefits as a separate asset, rather than
as a deduction from the related obligations. In all other
respects (for example, the use of the "corridor"), the Standard
requires an enterprise to treat such reimbursement rights in
the same way as plan assets. This requirement reflects the
close link between the reimbursement right and the related
obligation.

499

75D. Paragraph 104 states that where plan assets include insurance
policies that exactly match the amount and timing of some or
all of the benefits payable under the plan, the plan's rights
under those insurance policies are measured at the same
amount as the related obligations. Paragraph 104D extends
that conclusion to insurance policies that are assets of the
enterprise itself.
75E. IAS 37 states that the amount recognised for the reimbursement
should not exceed the amount of the provision. Paragraph
104A of the Standard contains no similar restriction, because
the asset limit in paragraph 58 already applies to prevent the
recognition of an asset that exceeds the available economic
benefits.

Limit on the Recognition of an Asset

(paragraphs 58-60 of the Standard)
76. In certain cases, paragraph 54 of the new IAS 19 would
require an enterprise to recognise an asset. E54 proposed that
the amount of the asset recognised should not exceed the
aggregate of the present values of:
(a) any refunds expected from the plan; and
(b) any expected reduction in future contributions arising
from the surplus.
In approving E54, the Board took the view that an enterprise
should not recognise an asset at an amount that exceeds the
present value of the future benefits that are expected to flow
to the enterprise from that asset. This view is consistent with
500

the Board' s proposal that assets should not be carried at more

than their recoverable amount (see E55, Impairment of Assets).
The old I AS 19 contained no such restriction.
77.

On reviewing the responses to E54, the Board concluded that

the limit on the recognition of an asset should not over-ride
the treatments of actuarial losses or past service cost in order
not to defeat the purpose of these treatments. Consequently,
the limit is likely to come into play only where:
(a) an enterprise has chosen the transitional option to
recognise the affect of adopting the new IAS 19 over up
to five years, but has funded the obligation more quickly;
or
(b) the plan is very mature and has a very large surplus that is
more than large enough to eliminate all future contributions and cannot be returned to the enterprise.

78.

Some commentators argued that the limit in E54 was not

operable because it would require an enterprise to make
extremely subjective forecasts of expected refunds or reductions
in contributions. In response to these comments, the Board
agreed that the limit should reflect the available refunds or
reductions in contributions.

Curtailments and Settlements

(paragraphs 109-115 of the Standard)
79.

Under the old IAS 19, curtailment and settlement gains were
recognised when the curtailment or settlement occurred,
but losses were recognised when it was probable that the
501

curtailment or settlement would occur. The Board concluded

that management' s intent to curtail or settle a defined benefit
plan is not a sufficient basis to recognise a loss. The new
IAS 19 requires that curtailment and settlement losses, as
well as gains, should be recognised when the curtailment or
settlement occurs. The guidance on the recognition of
curtailments and settlements has been conformed to the
proposals in E59, Provisions, Contingent Liabilities and
Contingent Assets.
80. Under some naional standards:
(a) the gain or loss on a curtailment includes any unamortised
past service cost (on the grounds that a curtailment
eliminates the previously expected motivational effect of
the benefit improvement), but excludes unrecognised
actuarial gains or losses (on the grounds that the enterprise
is still exposed to actuarial risk); and
(b) the gain or loss on a settlement includes any unrecognised
actuarial gains or losses (on the grounds that the enterprise
is no longer exposed to actuarial risk), but excludes
unamortised past service cost (on the grounds that the
previously expected motivational effect of the benefit
improvement is still present).
The Board considers that this approach has some conceptual
merit, but it leads to considerable complexity. The new IAS 19
requires that the gain or loss on a curtailment or settlement
should include the related unrecognised actuarial gains and
losses and past service cost. This is consistent with the old
IAS 19.
502

Presentation and Disclosure (paragraphs

116-125 of the Standard)
81. The Board decided not to specify whether an enterprise should
distinguish current and non-current portions of assets and
liabilities arising from post-employment benefits, because such
a distinction may sometimes be arbitrary.
82. Information about defined benefit plns is particularly
important to users of financial statements because other
information published by an enterprise will not allow users
to estimate the nature and extent of defined benefit obligations
and to assess the risks associated with those obligations.
The disclosure requirements are based on the following
principles:
(a) the most important information about employee benefits
is information about the uncertainty attaching to measures
of employee benefit obligations and costs and about the
potenial consequences of such uncertainty for future cash
flows;
(b) employee benefit arrangements are often complex, and
this makes it particularly important for disclosures to be
clear, concise and relevant;
(c) given the wide range of views on the treatment of actuarial
gains and losses and past service cost, the required
disclosures should highlight their impact on the income
statement and the impact of any unrecognised actuarial
gains and losses and unamortised past service cost on the
balance sheet; and
503

(d) the benefits derived from Information should exceed the

cost of providing it.
83.

The Board agreed the following changes to the disclosure

requirements proposed in E54:
(a) the description of a defined benefit plan need only be a
general description of the type of plan: for example, flat
salary pension plns should be distinguished from final
salary plns and from post-employment medical plns.
Further detail would not be required;
(b) an enterprise should disclose the amounts, if any, included
in the fair value of plan assets not only for each category
of the reporting enterprise's own financial instruments,
but also for any property occupied by, or other assets used
by, the enterprise;
(c) an enterprise should disclose not just the expected return
on plan assets, but also the actual return on plan assets;
(d) an enterprise should disclose a reconciliation of the
movements in the net liability (or asset) recognised in its
balance sheet; and
(e) an enterprise should disclose any amount not recognised
as an asset because of the new limit in paragraph 58(b) of
the Standard.

84.

504

Some commentators on E54, especially preparers, felt that

the disclosures were excessive. A particular concern expressed
by several respondents was aggregation: how should an enter
prise aggregate information about many different plns in a

concise, meaningful and cost-effective way? Two disclosures

that seemed to cue special concern were the analysis of the
overall charge in the income statement and the actuarial
assumptions. In particular, a number of commentators felt that
the requirement to disclose expected rates of salary increases
would cue difficulties with employees. However, the Board
concluded that all the disclosures were essential.
85.

The Board considered whether smaller or non-public

enterprises could be exempted from any of the disclosure
requirements. However, the Board concluded that any such
exemptions would either preveni disclosure of essential
information or do little to reduce the cost of the disclosures.

Benefits other than PostEmployment Benefts

Compensated Absences (paragraphs
11-16 of the Standard)
86.

Some argue that an employee's entitlement to future

compensated absences does not create an obligation if that
entitlement is condiional on future events other than future
service. However, the Board believes that an obligation arises
as an employee renders service which increases the
employee' s entitlement (condiional or unconditional) to future
compensated absences; for example, accumulating paid sick
leave creates an obligation because any unused entitlement
increases the employee's entitlement to sick leave in future
periods. The probability that the employee will be sick in those
future periods affects the measurement of that obligation, but
does not determine whether that obligation exists.
505

87. The Board considered three alternative approaches to

measuring the obligation that results from unused entitlement
to accumulating compensated absences:
(a) recognise the entire unused entitlement as a liability, on
the basis that any future payments are made first out of
unused entitlement and only subsequently out of entitlement
that will accumulate in future periods (a FIFO approach);
(b) recognise a liability to the extent that future payments for
the employee group as a whole are expected to exceed
the future payments that would have been expected in
the absence of the accumulation feature (a group LIFO
approach); or
(c) recognise a liability to the extent that future payments for
individual employees are expected to exceed the future
payments that would have been expected in the absence of
the accumulation feature (an individual LIFO approach).
These methods are illustrated by the following example.
Example

An enterprise has 100 employees, who are each entitled to five

working days of paid sick leave for each year. Unused sick leave
may be carried forward for one year. Such leave is taken first
out of the current year's entitlement and then out of any balance
brought forward from the previous year (a LIFO basis). At 31
December 20X1, the average unused entitlement is two days
per employee. The enterprise expects, based on past experience
which is expected to continue, that 92 employees will take no
506

more than four days of paid sick leave in 20X2 and that the
remaining 8 employees will take an average of six and a half
days each.

Method (a) The enterprise recognises a liability equal to the

undiscounted amount of 200 days ofsickpay (two
days each, for 100 employees). It is assumed
that thefirst 200 days of paid sick leave
resultfrom the unused entitlement.
Method (b) The enterprise recognises no liability because paid
sick leave for the employee group as a whole is
not expected to exceed the entitlement offive days
each in 20X2.
Method (c) The enterprise recognises a liability equal to the
undiscounted amount of 12 days ofsickpay (one
and a half days each, for 8 employees).
88.

The Board selected method (c), the individual LEFO approach,

because that method measures the obligation at the present value
of the additional future payments that are expected to arise
solely from the accumulation feature. The new I AS 19 notes
that, in many cases, the resulting liability will not be material.

Death-in-service Benefts
89.

E54 gave guidance on cases where death-in-service benefits

are not insured externally and are not provided through a postemployment benefit plan. The Board concluded that such cases
will be rare. Accordingly, the Board agreed to delete the
guidance on death-in-service benefits.
507

Other Long-term Employee Benefits

(paragraphs 126-131 of the Standard)
90.

The Board decided, for simplicity, not to permit or require a

"corridor" approach for other long-term employee benefits,
as such benefits do not present measurement difficulties to
the same extent as post-employment benefits. For the same
reason, the Board decided to require immediate recognition
of all past service cost for such benefits and not to permit any
transitional option for such benefits.

Termination Benefits
(paragraphs 132-143 of the Standard)
91.

Under some naional standards, termination benefits are not

recognised until employees have accepted the offer of the
termination benefits. However, the Board decided that the
communication of an offer to employees (or their representatives) creates an obligation and that obligation should be
recognised as a liability if there is a detailed formal plan. The
detailed formal plan both makes it probable that there will be
an outflow of resources embodying economic benefits and
also enables the obligation to be measured reliably.

92.

Some argue that a distinction should be made between:

(a) termination benefits resulting from an explicit contractual
or legal requirement; and
(b) termination benefits resulting from an offer to encourage
voluntary redundancy.

508

The Board believes that such a distinction is irrelevant; an

enterprise offers termination benefits to encourage voluntary
redundancy because the enterprise already has a constructive
obligation. The communication of an offer enables an
enterprise to measure the obligation reliably. E54 proposed
some limited flexibility to allow that communication to take
place shordy after the balance sheet date. However, in response
to comments on E54, and for consistency with E59,
Provisions, Contingent Liabilities and Contingent Assets, the
Board decided to remove that flexibility.
93.

Termination benefits are often closely linked with curtailrnents

and settlements and with restructuring provisions. Therefore,
the Board decided that there is a need for recognition and
measurement principles to be similar. The guidance on the
recognition of termination benefits (and of curtailrnents and
settlements) has been conformed to the proposals in E59,
Provisions, Contingent Liabilities and Contingent Assets. The
Board agreed to add explicit guidance (not given in E54) on
the measurement of termination benefits, requiring discounting
for termination benefits not payable within one year.

Equity Compensation Benefits

(paragraphs 144-152 of the Standard)
94.

The Board decided that the new IAS 19 should not:

(a) include recognition and measurement requirements for
equity compensation benefits, in view of the lack of internaional consensus on the recognition and measurement
of the resulting obligations and costs; or

509

(b) require disclosure of the fair value of employee share

options, in view of the lack of internaional consensus on
the fair value of many employee share options.

Transition and Effective Date

(paragraphs 153-158 of the Standard)
95. The Board recognises that the new IAS 19 will lead to
significant changes for some enterprises. E54 proposed to
mitigate this problem by delaying the effective date of the
new IAS 19 until 3 years after its approval. In response to
comments on E54, the Board introduced a transitional option
to amorise an increase in defined benefit liabilities over not
more than five years. In consequence, the Board decided that
it was not necessary to delay the effective date.
96.

510

E54 proposed no specific transitional provisions. Consequently,

an enterprise applying the new IAS 19 for the first time would
nave been required to compute the effect of the "corridor"
retrospectively. Some commentators felt that this would be
impracticable and would not generate useful information. The
Board agreed with these comments. Accordingly, the new
I AS 19 confirms that, on iniial adoption, an enterprise does
not compute the effect of the "corridor" retrospectively.

Bibliografie
1. ***-he Berkeley Mortality Table Database.
2. *** - Generally Accepted Accounting Practice in United
Kingdom.
3. Deloitte & Touche, Momeau Sobeco - Evolutionary Changes
in Accounting for Employee Future Benefits.
4. Williams J. - 2000 GAAP Guide, Ed. Harcourt Professional
Publishing, 2000.
5. Revsine, Collins, Johnson - Financial Reporting & Analysis,
Prentice Hali, 1999.
6. FEE - How European Companies are Applying IAS19 in the
First Year of Application, octombrie 2001.
7. Moldovan Tudor M. - Introducere actuarial n asigurrile
generale, Editura Finmedia, 1999.
8. IAS 26 Contabilizarea i raportarea planurilor de pensii".
9. Codul Muncii, aprobat prin Legea nr. 53/2003, Monitorul
Oficial nr. 72 din 5 februarie 2003.
10. Proiectul de lege privind Schemele facultative de pensii
ocupaionale propus de CNPAS.
11. www.cnpas.org.
12. www.ifac.org.
13. IAS 19 Beneficiile angajailor".
511

Redactor: Valeria Marinescu

Tiprit la Tipografia Everest 2001