Analiza Clientilor si a Creantelor firmei

(repere generale pentru analiza economico-financiara si evaluarea bonitatii afacerii)

Repere pentru analiza calitativa a clientilor si a creantelor firmei:

• Dupa natura clientilor: companii private, persoane fizice, companii de stat, institutii publice.
• Dupa gradul de asociere: clienti si creante intragrup si extragrup.
• Dupa durata relatiilor comerciale: clienti fideli (> 1 an) si clienti noi (<1 an).
• Dupa gradul de concentrare a vanzarilor si creantelor: < 5%, 5%-10%, 10%-25%, > 25%
• Dupa natura monedei: clienti si creante in moneda nationala si in valuta straina.
• In functie de termenele de plata: clienti cu plata in avans, la livrare, la termen.
• In functie de scadente: creante in termen si cu scadente depasite.
• In functie de posibilitatea incasarii: creante certe si creante incerte.

Relatiile cu clientii reflectate in situatiile financiare ale firmei:

• In Balanta contabila (rulaje = “miscarea” si solduri = “starea”):
contul 4111 “Clienti”, contul 4118 “Clienti incerti sau in litigiu”, contul 419 “Clienti creditori”, conturi de venituri 70%
• In Contul de Profit si Pierderi (rulaje): valoarea vanzarilor realizate (Cifra de afaceri)
• In Bilant (solduri): valoarea vanzarilor neincasate (creante comerciale)

Relatiile cu clientii reflectate in indicatorii economico-financiari:

• Marja comerciala a vanzarilor = Cifra de afaceri – cheltuielile cu marfurile vandute
• Rezultatul exploatarii = Cifra de afaceri si alte venituri din exploatare – cheltuieli de exploatare
• Fluxul de numerar din exploatare = rezultatul exploatarii + variatie creante clienti + variatie stocuri + var datorii furnizori
• Durata medie de incasare a clientilor = (sold mediu creante / Cifra de afaceri cu TVA) * numar zile perioada
• Capitalul de lucru comercial = stocuri + creante comerciale – datorii comerciale
• Lichiditatea generala = (stocuri + creante + disponibilitati banesti) / datorii pe termen scurt
• Lichiditatea rapida = (creante + disponibilitati banesti) / datorii pe termen scurt
• Rentabilitatea activelor = Rezultatul net / (active imobilizate + stocuri + creante + disponibilitati banesti)
• Rotatia activelor firmei = Cifra de afaceri / (active imobilizate + stocuri + creante + disponibilitati banesti)

Extrase din sesiunile de training “Analiza si (re)evaluarea bonitatii afacerilor”

ABC Training Consulting | Analize, Bugete, Controlling | office@abctrainingconsulting.ro

Analiza Duratei Medii de Incasare a Clientilor firmei

Durata medie de incasare clienti (DMIC) este un indicator de eficienta operationala a activitatii comerciale a firmei si exprima
numarul de zile dintre momentul vanzarii si momentul primirii efective a banilor de la clienti.
DMIC = sold creante clienti * nr zile perioada cumulata / valoare vanzari pentru perioada cumulata.

Sold Sold Sold Sold Sold Sold Sold mediu * Sold mediu **
luna 1 luna 2 luna 3 luna 4 luna 5 luna 6 (S1+S6) / 2 ∑S/6
Creante clienti (includ TVA) 1.000 500 800 1.000 1.500 1.600 1.300 1.067

Rulaj Rulaj Rulaj Rulaj Rulaj Rulaj

luna 1 luna 2 luna 3 luna 4 luna 5 luna 6
Cifra Afaceri lunara (fara TVA) 600 600 650 650 700 700
CA per. cumulata (fara TVA) 600 1.200 1.850 2.500 3.200 3.900 3.900 3.900

DMIC (nr zile) | var. 1 50 25 39 48 70 74 60 49

Cifra Afaceri lunara (plus TVA) 744 744 806 806 868 868
CA per cumulata (plus TVA) 744 1.488 2.294 3.100 3.968 4.836 4.836 4.836

DMIC (nr zile) | var. 2 40 20 31 39 57 60 48 40

In functie de scopul si de standardele de analiza, in functie de informatiile disponibile privind dinamica afacerii,
indicatorul DMIC inregistreaza valori diferite.

Utilizatorii externi ai informatiilor financiare (ex: bancile) iau in calcul soldurile finale ale clientilor (creantele) pentru perioada analizata.
DMIC var. 1 = 74 zile sau DMIC var. 2 = 60 zile

Utilizatorii externi ai informatiilor financiare (ex: bancile) iau in calcul soldurile medii * ale clientilor (creantele) pentru perioada analizata.
DMIC var. 1 = 60 zile sau DMIC var. 2 = 48 zile

Utilizatorii interni ai informatiilor financiare (ex: managementul firmei) iau in calcul soldurile medii ** ale creantelor pt. perioada analizata.
DMIC var. 1 = 49 zile sau DMIC var. 2 = 40 zile

Extrase din sesiunile de training “Analiza si (re)evaluarea bonitatii afacerilor”

ABC Training Consulting | Analize, Bugete, Controlling | office@abctrainingconsulting.ro