ANALIZA

EVALUARE STAGIU CECCAR, AN I, SEMESTRUL I

1. S se calculeze fluxul de numea !enea" de #n"e$%ndeeea C #n
exec%&%ul N '% s se %n"e$e"eze fluxu%le de numea afeen"e ac"%(%"&%l)
)$ea&%)nale, f%nanc%ae '% de %n(es"%&%%, cun)sc*ndu+se um")aele %nf)ma&%% d%n
s%"ua&%%le f%nanc%ae,
Indicator N-1 N
Imobilizri 16.000 20.000
Stocuri 1.000 800
Creane 4.000 4.400
Disponibiliti 400 00
!"!#$ #C!I& 21.400 2.'00
Capitaluri proprii 10.000 12.000
Datorii (inanciare 6.000 '.000
)urnizori *.000 4.000
Datorii salariale +i (iscale 2.200 2.600
Credite de trezorerie 200 100

Indicator u.m.
Ci(ra de a(aceri 40.000
C,eltuieli materiale 4.000
C,eltuieli salariale 28.000
C,eltuieli (iscale +i sociale *.000
C,eltuieli cu amortizarea 2.000
C,eltuieli cu dob-nda 400
Impozit pe pro(it 400
Rez)l(ae,
Calculul fluxulu% ne" de "ez)e%e d%n ac"%(%"a"ea de ex$l)a"ae - IAS .
Me")da d%ec"a
/lux Calcule Val)ae
I. FLUX NET DE TREZORERIE DIN ACTIVITILE DE
EXPLOATARE
Incasri de la clieni Incasri . /ula0 creditor4111 . Si4111 1 S.(inal4111 2
/d4111
Si4111 . 4.000
S(4111 . 4.400
243.200
/ula0 D4111 . ci(ra de a(aceri 4 1.245 . 40.000 4
1.24 . 43.600
/ula0 C4111 . 4.000 2 43.600 1 4.400 . 43.200
6li ctre (urnizori
74018
-nu se iau 9n calcul
(urnizorii de
imobilizri
-considerm c
stocurile sunt
materiale
6li . /ula0 debitor401 . Si401 - S(401 2 /ula0 C401
Si401 . *.000
S(401 . 4.000
/ula0 C401 . ac,iziii de stocuri
#c,iziii de stocuri . /ula0 debitor *01
/d*01 . S(*01 1 Si*01 2 /c*01
S(*01 . 800
Si*01 . 1.000
/c*01 . /d601 7c,eltuieli materiale8 . 4.000
/d*01 . 1.000 1 800 2 4.000 . 4.200
/c401 . /d*01 . 4.200
6li . /d401 . *.000 1 4.000 2 4.200 . *.200
-*.200
6li !&# 6li . 3.600 - 3.600
6li datorii salariale +i
(iscale
6li . /ula0 D42:4*:44 . Si42:4*:44 - S(42:4*:44 2 /c42:4*:44
Si42:4*:44 . 2.200
S(42:4*:44 . 2.600
/c42:4*:44 . c,. (iscale +i sociale 2 impozit pe pro(it
2 c,. salariale . *.000 2 400 2 28.000 . *1.400
/ula0 D42:4*:44 . 2.200 1 2.600 2 *1.400 . *1.000
- *1.000
6li 7restituiri8 credite /estituiri 7pli8 credite . 100 - 100
6li dob-nzi 6li dob-nzi . 400 - 400
6li datorii (inanciare 6li datorii (inanciare . '.000 - '.000
T0TAL /LU1UL NET 2E TREZ0RERIE 2IN
E13L0ATARE
456.788 - 91.:88;
+ 7.188
II. FLUX NET DE TREZORERIE DIN ACTIVITILE DE
INVESTIII
+
III. FLUX NET DE TREZORERIE DIN ACTIVITILE
FINANCIARE
+
IV.VARIAIA LICHIDITILOR BNETI I A ECHIVALENTELOR
DE LICHIDITI (I+II+III)
+ 7.188
#cti;itatea de e4ploatare nu a <enerat (lu4uri de trezorerie poziti;e datorita
(aptului ca incasarile de la clienti sunt in(erioare platilor.
7. a; Anal%za&% $)z%&%a f%nanc%a a une% #n"e$%nde% d%n d)men%ul c)nsul"an&e%
f%nanc%a c)n"a<%le cae $ez%n" um")aea s%"ua&%e f%nanc%a,
Indicator *1.12.n
Imobilizri 6.000
Stocuri *.000
Creane 60.000
Disponibiliti 300
Capitaluri proprii 60.000
Datorii mai mari de un an 6.000
Datorii de e4ploatare *.300
Datorii bancare pe termen (oarte scurt 0
<; Calcula&% '% %n"e$e"a&% a"ele de l%c=%d%"a"e $en"u #n"e$%ndeea anal%za" ma%
sus.
Rez)l(ae,
Situatia neta 7SN8 a intreprinderii din domeniul consultantei (inanciar contabile
se determina cu a0utorul relatiei =
SN . !otal acti;e 1 Datorii totale 1&enituri in a;ans 1 6ro;izioane
SN . 7Imobilizari 2 Stocuri 2 Creante 2 Disponibilitati8 1 7Datorii mai mari de un
an 2 Datorii de e4ploatare8 . 76.0002*.000260.00023008-76.0002*.3008. 63.300-3.300 .
60.000
Se obser;a ca e4ista o corelatie intre situatia neta a intreprinderii si capitalurile
proprii ale intreprinderii: respecti;e SN este 60.000 u.m: iar datoriile de 3.300 u.m. sunt
mai mici decat capitalurile proprii ceea ce indica o situatie (inanaciara buna.
b8 Calculai +i interpretai ratele de lic,iditate pentru 9ntreprinderea analizat mai
sus.
a. Indicatorul lic,iditii curente . #cti;e curente .
Indicatorul capitalului circulant Datorii curente
. 6.0002*.000260.0002300 .
60002*300
63.300 u.m. . ':06 u.m.
3.300 u.m.
&aloarea recomandat acceptabil a acestui indicator este 9n 0ur de 2. #cest indicator
o(er <arania acoperirii datoriilor curente din acti;ele curente.
b. Indicatorul lic,iditii imediate arat posibilitatea ac,itrii datoriilor curente din
;alorile de trezorerie disponibile e4istente: precum +i din cele care se ;or 9ncasa 9n urma
lic,idrii creanelor la scaden.
$ic,iditatea imediat . acti;e curente 1 stocuri . 66.300 . 6:'
datorii curente 3.300
Dac ;aloarea acestui indicator este mai mare dec-t 1: e4ist <arania acoperirii datoriilor
curente: iar dac ;aloarea acestuia este mai mic dec-t 1 e4ist <ra;e di(iculti de
ac,itare a datoriilor scadente.
*. S se calculeze +i s se interpreteze soldurile intermediare de <estiune pentru
9ntreprinderea ale crei in(ormii (inanciare sunt prezentate mai 0os=
Indicator u.m.
&enituri din ;-nzarea mr(urilor 8.000
6roducia ;-ndut 48.000
6roducia stocat 1.000
Sub;enii de e4ploatare 4.600
C,eltuieli cu materii prime 20.000
Costul mr(urilor ;-ndute 8.400
C,eltuieli salariale 10.000
C,eltuieli cu amortizarea 2.000
C,eltuieli cu c,irii 400
Impozite +i ta4e 600
&enituri din dob-nzi 200
C,eltuieli cu dob-nzi 1.000
Impozit pe pro(it 2.800