Documente Academic
Documente Profesional
Documente Cultură
Creditul Si Dobanda
Creditul Si Dobanda
CREDITUL I DOBNDA
Obiective propuse:
- nsuirea de noiuni cheie: dobnd, rata real, rata nominal, dobnda
simpl, dobnda compus, dobnda la cont curent;
- nsuirea mecanismului de formare a ratei dobnzii pe piaa de capital i pe
piaa monetar;
- analiza factorilor de influen asupra nivelului ratei dobnzii;
- calcularea dobnzii pentru diferite forme ale creditului;
3.1. Coninutul, rolul i funciile creditului
Apariia creditului a depins de un anumit stadiu de dezvoltare a schimbului,
cnd vnztorul ofer cumprtorului valori de ntrebuinare n schimbul unei
promisiuni c va primi cndva o valoare. Acest fapt constituie o vnzare pe credit.
Sub aspect economic, creditul const, deci, n cedarea unor valori de ntrebuinate
prezente n schimbul unor valori de primit n viitor.
Termenul de credit provine din limba latin, creditum participiu trecut al
verbului credere = ncrederea celui care d unei persoane anumite bunuri, servicii, c
va primi n schimb valori corespunztoare.
n limba romn, cuvntul credit a ptruns n sec. 18, preluat din limba francez.
n literatura de specialitate, romn i strin, definiia creditului i
accepiunile sale sunt foarte diferite.
n mod simplificat, creditul poate fi definit ca o form special de micare a
valorilor: vnzare de mrfuri cu plata amnat sau transferare de moned cu titlu de
mprumut.
Elementul comun care se regsete n diferitele definiii ale creditului prezint
trei aspecte:
- existena unor disponibiliti de moned la unii ageni economici i
acceptarea de ctre acetia s le cedeze (mprumut) altor ageni (debitori);
- pierderea temporar a unor drepturi de ctre cel care acord mprumutul
(mprumutant, creditor);
- obligativitatea debitorului de a restitui mprumutul la un termen numit
scaden, nsoit n mod obligatoriu de dobnd.
n literatura de specialitate, creditul este abordat din dou puncte de vedere:
dpdv juridic este un contract ncheiat ntre creditor i debitor;
dpdv economic este o categorie economic ce exprim relaii de
repartiie a unei pri din produsul naional brut n vederea satisfacerii
unor nevoi de capital.
n ceea ce privete funciile creditului, n literatura de specialitate exist o
diversitate de opinii, predominante fiind cele care atribuie creditului trei funcii1:
funcia de repartiie
funcia de control
funcia de emisiune
Funcia de repartiie are dou laturi cea de mobilizare i cea de redistribuire.
Prin credit se mobilizeaz i se distribuie trei mari categorii de resurse:
1
Roca T., Moned i credit, Ed Altip, Alba Iulia, ediia a III-a, pag 159
1.
2.
3.
Dardac N., Vcu T., - Moned i credit, Ed ASE Bucureti , 2002, pag 123
8. Modalitatea de rambursare
- credit amortizabil rambursarea se face n trane egale sau
neegale care cuprind ratele de rambursat i dobnzile
- credit neamortizabil rambursarea se face integral la scaden
3.3. Dobnda
Dobnda este preul pltit n schimbul punerii la dispoziia unui subiect
economic a capitalului necesar.
Este o form de remunerare a creditului de ctre debitor pentru folosirea capitalului
mprumutat.
Forme ale dobnzii:
A. din punct de vedere al bncii:
dobnda bonificat = nivelul dobnzii cu care sunt remunerate
disponibilitile bneti ale celor care i-au
constituit depozite bancare;
este < dobnda perceput la credite
este influenat de:
- rata inflaiei
- TOS
- ratele dobnzilor altor bnci
dobnda perceput exprim dobnda ncasat de bnci de la clienii
care beneficiaz de creditele acordate.
factorii de influen sunt:
- erodarea monetar
- nivelul chelt cu operaiunile bancare
- gradul de risc
- profitul bancar
- rezerva minim obligatorie
B. din punct de vedere al nivelului la care se practic dobnda:
taxa oficial a scontului este dobnda cu care banca central sconteaz
cambiile prezentate de bncile comerciale i acord mprumuturi celorlalte
bnci (dob de refinanare);
d r rr C
S se determine care a fost rata dobnzii reale i dobnda real (dr) la un mprumut n
valoare de 1.000.000 u.m.
Rezolvare:
1 r
rr = 1 rn 1
i
1,2
1 0,04 rat negativ a dobnzii reale
1,25
Rezolvare:
1,12
ara A rata dobnzii reale = 1+0,12
1+0,15 1 = 1,15 1 = 0,9739-1 = -0,0261
Rdr = - 2,61%
1 = 1,17 1 = 1,0263-1 = 0,0263
ara B
Rdr = 1+0,17
1+0,14
1,14
Rdr = 2,63%
ara C
Rdr = 1+0,22
1+0,22 1 =
Rdr = 0%
1,22
1,22 1 =
1-1 = 0
1,26
Rdr = 1+0,26
1+0,35 1 = 1,35 1 = 0,9333-1 = -0,0667
Rdr = -6,67%
Plasamentul optim este n ara B.
ara D
Calculul dobnzii
depuneri
dobnda simpl i
credite
dobnda compus
conturi curente
- metoda direct
- metoda n scar (hamburghez)
- metoda indirect
C nz rd
365100
C nz rd
12100
C rd
100
dobnda anual
t1
t2
Cf1 Cf2
tn
Cf
C f 1 Ci Ci d Ci 1 d
100
100
rd
r
r
r
r
C f 1 1 d Ci 1 d 1 d Ci 1 d
100
100
100
100
100
dup n ani, n momentul tn, vom avea:
r
C f Ci 1 d
100
k n 1
t1
CI
t2
tn
Cf1 Cf2
zile
tn
Cf
Cf
La momentul iniial t0 se avanseaz capitalul iniial Ci. Dup n ani (tn) vom
avea un capital (Cf), vom avea:
rd
100
C f ' Ci 1
Cf
rd
100
Ci 1
C f ' tz rd
360 100
tz rd
360 100
Cf '
tz rd
360 100
Problem:
Se acord un credit bancar n valoare de 5.000.000 u.m. pe o perioad de 250
de zile n condiiile unei rate nominale a dobnzii de 35 % anual. Se cere determinarea
dobnzii aferente acestui credit.
D C f Ci
Cf
tz rd
360 100
Ci 1
250 35
360 100
5.000.000 1
rd
100
Ci 1
tz rd
360 100
35
100
5.000.000 1
40 35
360 100
Trana
Scadena
Dobnda
mii u.m.
Rata = trana + dobnda
40.000
30.000
20.000
10.000
Total
D1
10.000
10.000
10.000
10.000
40.000
180 zile
180 zile
180 zile
180 zile
2 ani
4.000
3.000
2.000
1.000
10.000
40.000 *180 * 20
4.000
360 *100
D2
14.000
13.000
12.000
11.000
50.000
30.000 *180 * 20
3.000
360 *100
20.000 *180 * 20
10.000 *180 * 20
2.000
D4
1.000
360 *100
360 *100
b) rambursarea se face n 4 trane semestriale egale, plus dobnda pentru fiecare
tran pe toat durata creditului:
mii u.m.
Creditul
Trana Scadena
Dobnda
Rata = trana + dobnda
40.000
10.000
180 zile
1.000
11.000
30.000
10.000
360 zile
2.000
12.000
20.000
10.000
540 zile
3.000
13.000
10.000
10.000
720 zile
4.000
14.000
Total
40.000
2 ani
10.000
50.000
D3
D1
10.000 *180 * 20
1.000
360 *100
D2
10.000 * 360 * 20
2.000
360 *100
D3
10.000 * 540 * 20
3.000
360 *100
D4
10.000 * 720 * 20
4.000
360 *100
C*
1
RD 1
*
100 2
1
RD 1
*
1
100 2
40.000 *
20 1
*
100 2
1
1
4
20 1
100 2
4.000
4.000
1
0,3169866
1
1, 4641
r 12.618 u.m.
Creditul
40.000
31.382
21.900
11.472
Total
Trana
8.618
9.482
10.428
11.471
39.999
Scadena
180 zile
180 zile
180 zile
180 zile
2 ani
D1
40.000 *180 * 20
4.000
360 *100
D3
21.900 *180 * 20
2.190
360 *100
III.
Dobnda
4.000
3.136
2.190
1.147
10.473
D2
D4
11.472 *180 * 20
1.147
360 *100
1. Metoda direct
Presupune parcurgerea urmtoarelor etape:
separarea operaiunilor creditoare i debitoare (operaiile de pli se
nregistreaz n debitul contului, iar ncasrile n creditul contului);
determinarea numrului de zile cuprins ntre data efecturii operaiei i
momentul nchiderii contului (nz);
stabilirea numerelor de dobnzi, creditoare sau debitoare:
N = C * nz
Determinarea numerelor de dobnzi se face pe fiecare operaie (n cazul n
care fiecare operaie are loc n alt zi) sau pe rulaj zilnic al operaiilor (n
cazul n care ntr-o zi au loc mai multe operaii);
stabilirea totalului numerelor de dobnzi creditoare i a totalului numerelor
de dobnzi debitoare TND, TNC.
dac rata dobnzii este unic se stabilete soldul numerelor de dobnzi SN.
se stabilete valoarea divizorului fix:
D fix
365 100
rd
se determin dobnda:
SN
D fix
n cazul n care avem rate ale dobnzii diferite pentru debit i credit, relaia
devine:
T
T
Dd ND ;
Dc NC
D fixD
D fixC
D Dc Dd
se nregistreaz n contul curent i se stabilete soldul final al contului
curent.
Problem 1:
Banca A efectueaz urmtoarele ncasri i pli n contul curent al
clientului su deschis la 1 februarie i cu scaden la 30 iunie.
5 februarie alimentarea contului cu suma de 45.000 u.m.
20 martie plata unei facturi n favoarea unui furnizor, n sum de 65.000
u.m.
15 aprilie plata unor sume n contul administraiei publice locale, n sum
de 50.000 u.m.
10 mai ncasarea sumei de 180.000 u.m.
25 mai ncasarea unei sume reprezentnd recuperarea unor creane n
valoare de 60.000 u.m.
15 iunie efectuarea unei pli n sum de 30.000 u.m.
28 iunie virarea din cont a sumei de 15.000 u.m.
a). banca A practic o dobnd creditoare de 12%/ an i o dobnd debitoare
de 14%/an.
b). banca A practic o dobnd unic de 13% anual.
Rezolvare:
- separarea operaiilor n cont i stabilirea numerelor debitoare sau
creditoare.
Operaii creditoare
Data
Suma
Nr. zile pn la 30 iunie
5.02
45.000 24+31+30+31+30
10.05
180.000 21+30
25.05
60.000 6+30
Sume C
285.000
Operaii debitoare
Data
Suma
Nr. zile pn la 30 iunie
20.03
65.000 11+30+31+30
15.04
50.000 15+31
15.06
30.000 15
28.06
15.000 2
Sume D
160.000
sold numere
divizor fix
divizor fix
360 100
rata dobanzii
17.910.000
5.970 u.m.
360 100
12
10.910.000
dobanda debitoare
4.242,7 u.m.
360 100
14
dobanda creditoare
sold numere
divizor fix
dobanda
divizor fix
360 100
rata dobanzii
7.000.000
2.527,7 u.m.
360 100
13
365 100
rd
determinarea dobnzii;
D
SN
D fix
T
T
Dd ND ;
Dc NC ;
D fixD
D fixC
D Dc Dd
nregistrarea n cont a dobnzii i stabilirea soldului final al contului
curent.
Problem:
Utiliznd exemplul anterior s se stabileasc dobnda, s se nregistreze n
contul curent i s se determine soldul final al contului curent, folosind metoda
hamburghez de calcul a dobnzii la conturile curente.
Nr. Data
Suma
1.
2
45.000 C
65.000 D
20.000 D
50.000 D
70.000 D
180.000 C
110.000 C
60.000 C
170.000 C
30.000 D
140.000 C
15.000 D
125.000 C
125.000 C
3.
4.
5.
6.
7.
5.02
20.03
Sold ct curent
15.04
Sold ct curent
10.05
Sold ct curent
25.05
Sold ct curent
15.06
Sold ct curent
28.06
Sold ct curent
Soldul sumelor
Nr. zile pn la
operaiunea urmtoarea
520.000 D
15 +10
1.750.000 D
15
1.650.000 C
6 + 15
3.570.000 C
13
1.820.000 C
2
Sold numere dob
2.500.000 C
7.000.000 C
7.000.000
2.527,7
360 100
13
Numere de
dobnzi
1.980.000 C
Soldul iniial la nceputul lunii iunie al unei ag. ec. este de 10.000.000 lei
n data de 4 iunie se efectueaz o depunere de numerar n sum de 70.000.000 lei.
n data de 10 iunie se achit obligaii fiscale, n sum de 50.000.000 lei.
n data de 14 iunie se achita o factur n valoare de 40.000.000 lei.
n data de 21 iunie se lichideaz un debitor n sum de 30.000.000 lei i n aceeai zi
se ridic numerar pentru plata salariilor n sum de 19.000.000.
n ziua de 29 iunie agentul economic pltete un creditor n sum de 1.1000.000.
tiind c banca utilizeaz o rat a dobnzii anuale debitoare de 36% i o rat a
dobnzii anuale creditoare de 18%, s se stabileasc dobnda la sfritul lunii iunie,
precum i soldul final al contului la sfritul lunii.
Problem 3:
Participnd la un trg internaional firma A solicit bncii B deschiderea unui
cont curent la data de 12 martie cu nchidere la 31 mai i face o prim depunere de
100.000 u.m.
De asemenea alimenteaz contul curent la 1 mai cu suma de 150.000 u.m. n
aceast perioad firma A dispune urmtoarele pli din contul curent:
- 23 martie 31.000
- 2 aprilie 27.000
- 9 aprilie 37.500
- 15 aprilie 34.500
- 22 aprilie 45.000
- 29 aprilie 35.000
- 12 mai 32.000
- 20 mai 25.000
- 28 mai 47.000
S se stabileasc soldul final al contului (inclusiv a sumelor cuvenite din
dobnzi n urmtoarele variante):
a). banca practic dobnzi reciproce de 6%;
b). banca practic dobnzi debitoare de 9% i dobnzi creditoare de 4,5%.
S se foloseasc att metoda direct ct i metoda n scar.