1. Ce importanta au documentele economice pentru determinarea eficientei economice?

Documentele economice sunt: bilantul contabil, contul de rezultate si bugetul de venituri si

cheltuieli.
a) Bilantul contabil: reflecta unde se ajunge cu situatia patrimoniala a firmei la sfarsitul
anului caldendaristic.

b) Contul de rezultate (contul de profit si pierderi): acest document arata metodele prin care
se ajunge la performantele obtinute.

c) Bugetul de venituri si cheltuieli: arata unde si cum se va afla situatia patrimoniala in
perioada urmatoare (viitoare fata de cea curenta).

Au scopul de a majora averea firmei.

2. Care sunt utilitatile permanente si ciclice si sursele financiare permanente si ciclice pentru o
firma?

Utilitatile permanente sunt date de toate imobilizarile corporale , necorporale si financiare.
Imobilizarile corporale = au existenta materiala, se pot inventaria
Imobilizarile necorporale (netangibile) = tin de partea de cercetare stiintifica
Imobilizarile financiare = actiunile si obligatiunile pe care le poate detine firma la un moment dat.
Utilitatile ciclice sunt reprezentate de stocuri si de creante.
Stocuri = materii prime, materiale, etc
Creante = drepturi de incasat de la beneficiari
Sursele financiare permanente sunt date de capitalurile proprii si de datoriile financiare pe
termen lung (creditele bancare)
Sursele financiare ciclice sunt date de datoriile pe termen scurt fata de furnizori si fata de
beneficiari.

3. Care sunt indicatorii specifici situatiei patrimoniale?

Indicatorii sunt: fondul de rulment, necesarul de fond de rulment, trezoreria neta, situatia neta
a firmei
a) Fondul de rulment = este reprezentat de surse financiare necesare pentru acoperirea
deficitului de active circulante.
FR = Surse financiare permanente (Cap. Proprii + Datorii TL) Utilitati permanente (Active fixe)
b) Nevoia de fond de rulment = deficitul de surse financiare care trebuie onorat din fondul
de rulment.
NFR = ultilitati ciclice (stocuri si creante) - surse ciclice (datoriile pe termen scurt)
c) Trezoreria neta = FR (fond de rulment) - NFR (nevoia de fond de rulment)

4. Care sunt indicatorii specifici contului de rezultate?

- Productia realizata (QR)
Este formata din: - Cifra de afaceri (productia realizata, vanduta si incasata)
- Productia stocata (productia realizata si neintrata in circuitul initial)
- Productia imobilizata (ramane in int firmei pt deservirea act de bz)
- Valoarea adugata (VA) Reprezinta valoarea nou-creata de firma pente valoarea materialelor, a
subansamblelor, a pieselor de schimb cumparate de la furnizori; din ea se platesc participantii directi
si indirecti la activ desfasurata de firma
- Excedentul brut de exploatare (EBE) Reprezinta acumularea bruta obtinuta de firma; Aceasta
este influentata de amortizarea utilajelor.
- Profitul exploatarii (Pexp) Este rezultatul activ. de baza si este important pt determinarea
costului unitar
- Profitul impozabil (Pimp) Reprezinta rezultatul final al activ ordinare, activitate influentata de
nivelul creditelor bancare.
- Profit net (PN) Reprezinta rezultatul final al activ desfasurate de firma.

5. Ce este rentabilitatea si cum se determina?

Rentabilitatea reprezinta raportul dintre efectele obtinute si eforturile depuse. Aceasta se
calculeaza cu ajutorul unor rate de rentabilitate.

Rentabilitatea = efecte obtinute/eforturi depuse
Rentabilitatea economica = (PN +Dobanda *0.84)/ Activ economic net (total activ datorii TS)
Rentabilitatea financiara = PN/Capitaluri proprii
Rata de indatorare = Datorii/ Capitaluri prorii
Rata de sovabilitate = Datorii/Total Pasiv
Rata de lichiditate curenta = Active circulante/Datorii pe TS
Rata de lichiditate rapida = (Creante + Disponibilitati Banesti) / Datorii TS
Rata de lichiditate imediata = Disponibilitati banesti/Datorii TS
Rata de Solvabilitate reprezinta posibilitatea firmei de a-si onora la timp datoriile.

6. Care sunt fazele de elaborare ale bugetelor de venituri si cheltuieli si care este tipologia lor?

Bugetele de venituri si cheltuieli se clasifica in:
- Bugete strategice (se intind pe o perioada mai mare de un an)
- Bugete anuale (se intind pe o perioada de un an)
- Bugete operationale (durata mai mica de un an)

Etape:
- Stabilirea obiectivelor care urmeaza a fi realizate in perioadele viitoare.
- Stabilirea planului de productie, stabilirea volumului de materiale necesare, stabilirea fortei de
munca necesare si procesele tehnologice cf proiectelor, fiselor tehnologice si a devizelor.
- Elaborarea si fundamentare studiilor de prefezabilitate tinand cont si de politica financiara a firmei
- Elaborarea propriu - zisa a bugetului de venituri si cheltuieli cu defalcarea lucrarilor pe trimeste si
chiar pe luni.

7. Ce este investitia si care este clasificarea ei dpdv al naturii, al riscului economic, al fuziunii de
capital si al naturii cheltuielilor?

Investitia este un fenomen complex si controversat datorita interpretarii din punct de vedere
financiar si contabil
- Din punct de vedere financiar investitia rep. schimbarea unei sume de bani prezenta si certa
pe speranta obtinerii unor profituri viitoare dar probabile.
- Din punct de vedere contabil investitia rep. achizitionarea unui mijloc economic (cladire,
teren) la pretul de vanzare.
Clasificare:
- Dupa natura:
o investitii tehnice (utilaje, masini, cladiri)
o investitii sociale (imbunatatirea conditiilor de munca a personalului)
o umane (specializare personalului)
o investitii comerciale (studii de marketing, publicitate)
o investitii financiare (cumpararea de actiuni si obligatiuni)
- Dupa riscul economic:
o Investitii de inlocuire (risc 0)
o Investitii de modernizare (risc intre 20-30%)
o Investitii de dezvoltare (risc pana la 50%)
o Investitii strategice (risc pana la 100%)
- Dupa fuziunea de capital:
o Investitii cu o singura intrare de capital si o singura recuperare
o Investitii cu intrari esalonate de capital si o singura recuperare
o Investitii cu o singura intrare de capital si mai multe recuperari
o Investitii mixte (utilizare in constructii)
- Dupa natura cheltuielilor:
o Investitii directe
o Investitii auxiliare

8. Care sunt elementele specifice procesului investitional?
- Investitia specifica (initial) I
0
- Durata de functionare (durata de exploatare) - Df
- Cash-flow-uri disponibile - CFD
- Valoarea actualizata neta (VAN), Valoarea actualizata neta ajustata (VANA)
- Valoarea reziduala - VR

9. Ce este valoarea adaugata? Care sunt participantii directi si indirecti la realizarea ei?

Valoarea adaugata reprezinta valoarea nou-creata de firma peste valoarea materialelor, a
subansamblelor, a pieselor de schimb cumparate de la furnizori.
Din valoarea adaugata se platesc participantii directi si indirecti la activitatea desfasurata de
firma, si anume:
- Personalul muncitor
- Statul prin impozite si taxe
- Creditorii prin dobanzile aferente imprumuturilor
- Actionarii prin dividende
- Firma ca atare prin capacitatea de autofinantare