Capitolul 5 - Impozitul pe profit/venit datorat de ntreprinderi

ncepnd cu 1.01.2004, impozitul pe profit, alturi de alte cteva impozite i taxe, este reglementat de
Codul fiscal, completat de normele de aplicare, precum i de cteva acte normative complementare
(ordine ale ministrului finanelor publice, hotrri de guvern).

5.1. Scurt rezumat al principalelor reguli fiscale privind impozitul pe profit

Pltitorii de impozit pe profit snt:
a) persoanele juridice romane, pentru profitul obinut n Romnia i n strintate;
b) persoanele juridice strine care desfoar activiti n Romnia prin intermediul unui sediu
permanent, pentru profitul acestui sediu permanent;
c) persoanele juridice strine i persoanele fizice nerezidente care desfoar activitate n
Romnia ntr-o asociere fr personalitate juridic;
d) persoanele juridice strine care realizeaz venituri din/sau n legtur cu proprieti imobiliare
situate n Romnia sau din vnzarea/cesionarea titlurilor de participare deinute la o persoan juridic
romn, pentru profitul impozabil aferent acestor venituri;
e) persoanele fizice rezidente asociate cu persoane juridice romne, pentru veniturile realizate att
n Romnia ct i n strintate din asocieri fr personalitate juridic; n acest caz, impozitul datorat de
persoana fizic se calculeaz, se reine i se vars de ctre persoana juridic romn.
n cadrul scutirilor de la plata impozitului pe profit avem: trezoreria statului; instituiile
publice, persoanele juridice romne care pltesc impozitul pe veniturile microntreprinderilor, cultele
religioase, instituiile de nvmnt particular acreditate, precum i cele autorizate, Fondul de garantare
a depozitelor n sistemul bancar, constituit potrivit legii, Banca naional a Romniei.

5.2. Baruri de noapte, cluburi de noapte, discoteci, cazinouri i pariuri sportive

Vedem c pentru activitile de acest tip, cota de impozit este tot de 16%, dar impozitul total nu poate fi
mai mic dect 5% din veniturile din aceste activiti. n aceste condiii, ntreprinderile care realizeaz
astfel de venituri in eviden contabil distinct pentru veniturile i cheltuielile aferente activitilor
respective. La determinarea profitului aferent acestor activiti se iau n calcul i cheltuielile de
conducere i administrare i alte cheltuieli comune ale contribuabilului, proporional cu veniturile
obinute din aceste activiti. n cazul n care impozitul pe profitul datorat este mai mic de 5% din
veniturile din aceste activiti, contribuabilul este obligat la plata unui impozit de 5% din aceste
venituri. Acesta se adaug la valoarea impozitului pe profit aferent celorlalte activiti i care se
determin conform regulilor comune privind impozitul pe profit. Veniturile care se iau n calcul pentru
aplicarea cotei de 5% snt veniturile aferente activitilor respective, nregistrate n conformitate cu
reglementrile contabile.

5.3. Impozitul minim

Cu excepia firmelor supuse obligaiei de a plti 5% din venituri (vezi subcapitolul 5.2.), toi ceilali au
obligaia ca, la stabilirea impozitului de plat s in cont c suma datorat este egal cu MAX(16% x
rezultatul fiscal; suma minim pe trane de venituri).
Astfel, formularea din OUG 34/2009, stabilete c, ncepnd cu luna mai 2009, n cazul n care
impozitul pe profit este mai mic dect suma impozitului minim pentru trana de venituri totale

PDF created with pdfFactory Pro trial version www.pdffactory.com

72

corespunztoare (vezi tabelul de mai jos), se pltete impozitul la nivelul acestei sume minime.
Tranele de venit i impozitele minime snt:
Venituri totale anuale (lei)
0 52.000
52.001 215.000
215.001 430.000
430.001 4.300.000
4.300.001 21.500.000
21.500.001 129.000.000
peste 129.000.000

Impozit minim anual (lei)

2.200
4.300
6.500
8.600
11.000
22.000
43.000

Pentru ncadrarea n trana de venituri totale, se iau n calcul veniturile obinute din orice surs,
nregistrate la data de 31 decembrie a anului precedent, din care se scad:
a) veniturile din variaia stocurilor (sold final creditor nainte de nchidere al contului 711);
b) veniturile din producia de imobilizri corporale i necorporale (conturile 721 i 722);
c) veniturile din exploatare, reprezentnd cota-parte a subveniilor guvernamentale i a altor
resurse pentru finanarea investiiilor (cont 7584);
d) veniturile din reducerea sau anularea provizioanelor pentru care nu s-a acordat deducere;
e) veniturile rezultate din anularea datoriilor i a majorrilor datorate bugetului statului, care nu
au fost cheltuieli deductibile la calculul profitului impozabil;
f) veniturile realizate din despgubiri de la societile de asigurare;
g) veniturile neimpozabile, prevzute expres n acorduri i memorandumuri aprobate prin acte
normative.

5.4. Formula de calcul al rezultatului fiscal

Componentele avute n vedere n formula de calcul a rezultatului fiscal (Rf) snt:
- venituri totale (Vt);
- cheltuieli totale (Cht);
- deduceri fiscale (Df);
- cheltuieli nedeductibile (Chn);
- pierdere fiscal reportat (Pfr).
Rf = Vt Cht + Chn Df Pfr
Veniturile i cheltuielile care se iau n calcul la stabilirea profitului impozabil snt cele
nregistrate n contabilitate potrivit reglementarilor contabile, precum i orice alte elemente similare
veniturilor i cheltuielilor.

5.4.1. Venituri impozabile

Prin venituri totale nelegem veniturile realizate din orice surs ntr-un an fiscal. Acestea se preiau, de
regul, din balana de verificare ca rulaje cumulate ale conturilor din clasa 7, cu excepia contului 711
Variaia stocurilor, pentru care se preiau doar soldurile la sfritul fiecrei perioade, nainte de
nchidere: soldurile creditoare se iau cu semnul plus, ca un venit obinuit, cele debitoare cu semnul
minus. n principiu, aceste solduri se iau din situaia contului 711 Variaia stocurilor, adic din cartea
mare; n anumite situaii, ele se pot reconstitui pe baza balanei de verificare. Exist riscul ca n cursul
exerciiului s se fi nregistrat n contabilitate i debitri ale unor conturi de venituri, altele dect 711
Costel Istrate - Contabilitatea operaiunilor fiscale ale ntreprinderii

PDF created with pdfFactory Pro trial version www.pdffactory.com

2009

73

Variaia stocurilor (n urma unor regularizri, de exemplu). n aceste condiii, rulajele cumulate din
balana de verificare nu mai reprezint veniturile totale. Pentru a obine mrimea real a veniturilor
totale, n acest caz, trebuie s apelm la jurnal sau la cartea mare, de unde vom lua sumele cu care s-a
creditat n fiecare lun contul 121 Rezultatul exerciiului. n orice caz, este foarte util s se evite
debitarea unor conturi de venituri n cursul lunii, nainte de nchiderea lor.
La veniturile din clasa 7 de conturi, se adaug, n scopul stabilirii rezultatului fiscal i unele
elemente asimilate veniturilor.

5.4.2. Cheltuieli luate n considerare la stabilirea impozitului pe profit

Prin cheltuieli totale trebuie s nelegem cheltuielile pe care le-a nregistrat o ntreprindere n
conturile din clasa 6: este vorba de suma rulajelor cumulate ale acestor conturi, aa cum se poate obine
din balana de verificare. Dac n cursul anului s-au nregistrat sume n creditul conturilor de cheltuieli,
altele dect la nchiderea acestora, atunci nu mai putem considera c totalul cheltuielilor este suma
rulajelor cumulate, ci trebuie s lum informaia din jurnal: este vorba de sumele trecute n debitul
contului 121 Rezultatul exerciiului, cu ocazia nchiderii lunare a conturilor de cheltuieli. La cheltuielile
din clasa 6 se adaug i unele elemente asimilate.
n ceea ce privete cheltuielile, regula general este c deductibilitatea lor fiscal se admite
doar dac snt efectuate n scopul realizrii de venituri impozabile. Codul fiscal precizeaz n mod
explicit c anumite cheltuieli snt recunoscute din punct de vedere fiscal, fiind considerate ca realizate
n scopul realizrii de venituri. Este vorba ndeosebi de:
a) cheltuielile cu achiziionarea ambalajelor, pe durata de via stabilit de ctre contribuabil;
b) cheltuielile efectuate, potrivit legii, pentru protecia muncii i cheltuielile efectuate pentru
prevenirea accidentelor de munc i a bolilor profesionale;
c) cheltuielile cu primele de asigurare pentru asigurarea de accidente de munc, boli profesionale
sau riscuri profesionale;
d) cheltuielile de reclam i publicitate efectuate n scopul popularizrii firmei, produselor sau
serviciilor, n baza unui contract scris, precum i costurile asociate producerii materialelor necesare
pentru difuzarea mesajelor publicitare. Se includ n categoria cheltuielilor de reclam i publicitate i
bunurile care se acord n cadrul unor campanii publicitare ca mostre, pentru ncercarea produselor i
demonstraii la punctele de vnzare, precum i alte bunuri i servicii acordate cu scopul stimulrii
vnzrilor;
e) cheltuielile de transport i cazare n ar i n strintate efectuate de ctre salariai i
administratori;
f) taxele de nscriere, cotizaiile i contribuiile obligatorii, reglementate de actele normative n
vigoare1, precum i contribuiile pentru fondul destinat negocierii contractului colectiv de munc;
g) cheltuielile pentru formarea i perfecionarea profesional a personalului angajat;
h) cheltuielile pentru marketing, studiul pieei, promovarea pe pieele existente sau noi,
participarea la trguri i expoziii, la misiuni de afaceri, editarea de materiale informative proprii;
i) cheltuielile de cercetare, precum i cheltuielile de dezvoltare care nu ndeplinesc condiiile de a
fi recunoscute ca imobilizri necorporale din punct de vedere contabil de aici rezult c tratamentele
contabile i fiscale rezervate cheltuielilor de cercetare i dezvoltare aprute dup intrarea n vigoare a
codului fiscal snt identice;
j) cheltuielile pentru perfecionarea managementului, a sistemelor informatice, introducerea,
ntreinerea i perfecionarea sistemelor de management al calitii, obinerea atestrii conform cu
standardele de calitate;
1

Aceste taxe i contribuii snt cele impuse de practicarea anumitor profesii cum ar fi: contabili, constructori, arhiteci,
medici, auditori financiari.
Costel Istrate - Contabilitatea operaiunilor fiscale ale ntreprinderii

PDF created with pdfFactory Pro trial version www.pdffactory.com

2009

74

k) cheltuielile pentru protejarea mediului i conservarea resurselor;

l) taxele de nscriere, cotizaiile i contribuiile datorate ctre camerele de comer i industrie,
organizaiile sindicale i organizaiile patronale;
m) pierderile nregistrate la scoaterea din eviden a creanelor nencasate, n urmtoarele cazuri:

procedura de faliment a debitorilor a fost nchis pe baza hotrrii judectoreti;

debitorul a decedat i creana nu poate fi recuperat de la motenitori;

debitorul este dizolvat, n cazul societii cu rspundere limitat cu asociat unic,

sau lichidat, fr succesor;

debitorul nregistreaz dificulti financiare majore care i afecteaz ntreg

patrimoniul2.
De asemenea, snt deductibile (adic snt considerate cheltuieli efectuate n scopul realizrii de
venituri impozabile) i urmtoarele:
a) cheltuielile efectuate cu editarea publicaiilor care snt nregistrate ca retururi n perioada de
determinare a profitului impozabil pe baza documentelor justificative i n limita cotelor prevzute n
contractele de distribuie, cu condiia reflectrii n contabilitate a veniturilor i cheltuielilor potrivit
reglementrilor contabile;
b) cheltuielile generate de taxa pe valoarea adugat ca urmare a aplicrii pro-ratei, precum i n
alte situaii cnd taxa pe valoarea adugat este nregistrat pe cheltuieli, n situaia n care taxa pe
valoarea adugat este aferent unor bunuri sau servicii achiziionate n scopul realizrii de venituri
impozabile;
c) cheltuielile reprezentnd valoarea creanelor comerciale nstrinate.

5.4.3. Cheltuieli nedeductibile sau cu deductibilitate limitat

Conform codului fiscal, pentru urmtoarele cheltuieli nu se admite deductibilitatea fiscal:
a) cheltuielile proprii ale contribuabilului cu impozitul pe profit datorat, inclusiv cele
reprezentnd diferene din anii precedeni sau din anul curent, precum i impozitele pe profit sau pe
venit pltite n strintate. Snt nedeductibile i cheltuielile cu impozitele nereinute la surs n numele
persoanelor fizice i juridice nerezidente, pentru veniturile realizate din Romnia;
b) amenzile, confiscrile, majorrile de ntrziere i penalitile de ntrziere datorate ctre
autoritile romne, potrivit prevederilor legale. Amenzile, penalitile sau majorrile datorate ctre
autoriti strine ori n cadrul contractelor economice ncheiate cu persoane nerezidente n Romnia
i/sau autoriti strine snt cheltuieli nedeductibile, cu excepia majorrilor, al cror regim este
reglementat prin conveniile de evitare a dublei impuneri;
c) cheltuielile privind bunurile de natura stocurilor sau a activelor corporale constatate lips din
gestiune ori degradate, neimputabile, pentru care nu au fost ncheiate contracte de asigurare, precum i
TVA, dac este cazul; nu intr aici stocurile i mijloacele fixe amortizabile distruse ca urmare a unor
calamiti naturale sau altor cauze de for major;
d) cheltuielile cu taxa pe valoarea adugat aferent bunurilor acordate salariailor sub forma
unor avantaje n natur, dac valoarea acestora nu a fost impozitat prin reinere la surs;
e) cheltuielile fcute n favoarea acionarilor sau asociailor, altele dect cele generate de pli
pentru bunurile livrate sau serviciile prestate contribuabilului, la preul de pia pentru aceste bunuri
sau servicii;
f) cheltuielile nregistrate n contabilitate, care nu au la baz un document justificativ, potrivit
legii, prin care s se fac dovada efecturii operaiunii sau intrrii n gestiune, dup caz;
2

Dificultile financiare majore care afecteaz ntregul patrimoniu al debitorului snt cele care rezult din situaii
excepionale determinate de calamiti naturale, epidemii, epizootii, accidente industriale sau nucleare, incendii, fenomene
sociale sau economice, conjuncturi externe i n caz de rzboi.

Costel Istrate - Contabilitatea operaiunilor fiscale ale ntreprinderii

PDF created with pdfFactory Pro trial version www.pdffactory.com

2009

75

g) cheltuielile determinate de diferenele nefavorabile de valoare a titlurilor de participare la

persoanele juridice la care se dein participaii, precum i de diferenele nefavorabile de valoare
aferente obligaiunilor emise pe termen lung, cu excepia celor determinate de vnzarea-cesionarea
acestora;
h) cheltuielile aferente veniturilor neimpozabile, cu excepia celor aferente veniturilor din
anularea cheltuielilor pentru care nu s-a acordat deducere, veniturilor din reducerea sau anularea
provizioanelor pentru care nu s-a acordat deducere, precum i veniturilor din recuperarea cheltuielilor
nedeductibile;
i) cheltuielile cu primele de asigurare pltite de angajator, n numele angajatului, care nu snt
incluse n veniturile salariale ale angajatului;
j) alte cheltuieli salariale i/sau asimilate acestora, care nu snt impozitate la angajat;
k) cheltuielile cu serviciile de management, consultan, asisten sau alte prestri de servicii,
pentru care contribuabilii nu pot justifica necesitatea prestrii acestora, n scopul activitilor
desfurate i pentru care nu snt ncheiate contracte;
l) cheltuielile cu primele de asigurare care nu privesc activele contribuabilului, precum i cele
care nu snt aferente obiectului de activitate, cu excepia celor care privesc bunurile reprezentnd
garanie bancar pentru creditele utilizate n desfurarea activitii pentru care este autorizat
contribuabilul sau utilizate n cadrul unor contracte de nchiriere sau de leasing, potrivit clauzelor
contractuale;
n) pierderile nregistrate la scoaterea din eviden a creanelor incerte sau n litigiu nencasate,
pentru partea neacoperit de provizionul pentru care s-a acceptat deducerea la constituire. n aceast
situaie, contribuabilii care scot din eviden clienii nencasai, snt obligai s comunice n scris
acestora scoaterea din eviden a creanelor respective, n vederea recalculrii profitului impozabil la
persoana debitoare, dup caz;
o) n perioada 1 mai 2009-31 decembrie 2010, cheltuielile privind combustibilul pentru
vehiculele rutiere motorizate care snt destinate exclusiv pentru transportul rutier de persoane, cu o
greutate maxim autorizat care s nu depeasc 3.500 kg i care sa nu aib mai mult de 9 scaune de
pasageri, incluznd i scaunul oferului, aflate n proprietatea sau n folosina contribuabilului, cu
excepia situaiei n care vehiculele se nscriu n oricare dintre urmtoarele categorii:
1. vehiculele utilizate exclusiv pentru: intervenie, reparaii, paz i protecie, curierat,
transport de personal la i de la locul de desfurare a activitii, precum i vehiculele
special adaptate pentru a fi utilizate drept care de reportaj, vehiculele utilizate de ageni
de vnzri i de ageni de recrutare a forei de munc;
2. vehiculele utilizate pentru transportul de persoane cu plat, inclusiv pentru activitatea
de taxi;
3. vehiculele utilizate pentru nchirierea ctre alte persoane, inclusiv pentru desfurarea
activitii de instruire n cadrul colilor de oferi.
La stabilirea rezultatului impozabil, regula fiscal recunoate unele cheltuieli parial, stabilind
limite mai mult sau mai puin precise de deductibilitate a acestora. Printre cheltuielile supuse acestui
regim avem:
a) cheltuielile de protocol, pentru care limita de deductibilitate este de 2% aplicat asupra
diferenei rezultate dintre totalul veniturilor impozabile i totalul cheltuielilor aferente veniturilor
impozabile, altele dect cheltuielile de protocol i cheltuielile cu impozitul pe profit;
b) cheltuielile cu indemnizaia de deplasare acordat salariailor pentru deplasri n Romnia i
n strintate snt limitate la de 2,5 ori nivelul legal stabilit pentru instituiile publice;
c) cheltuielile sociale, n limita unei cote de pn la 2%, aplicat asupra fondului de salarii
realizat. Intr sub incidena acestei limite cu prioritate ajutoarele pentru natere, ajutoarele pentru
nmormntare, ajutoarele pentru boli grave sau incurabile i protezele, precum i cheltuielile pentru
Costel Istrate - Contabilitatea operaiunilor fiscale ale ntreprinderii

PDF created with pdfFactory Pro trial version www.pdffactory.com

2009

76

funcionarea corespunztoare a unor activiti sau uniti aflate n administrarea contribuabililor:

grdinie, cree, servicii de sntate acordate n cazul bolilor profesionale i ale accidentelor de munc
pn la internarea ntr-o unitate sanitar, muzee, biblioteci, cantine, baze sportive, cluburi, cmine de
nefamiliti, precum i pentru colile pe care le au sub patronaj. n cadrul acestei limite pot fi deduse i
cheltuielile reprezentnd: transportul la i de la locul de munc al salariailor, cadouri n bani sau n
natur oferite copiilor minori ai salariailor, cadouri n bani sau n natur acordate salariatelor, costul
prestaiilor pentru tratament i odihn pentru salariaii proprii i pentru membrii de familie ai acestora,
inclusiv transportul, ajutoare pentru salariaii care au suferit pierderi n gospodrie i contribuia la
fondurile de intervenie ale asociaiei profesionale a minerilor, ajutorarea copiilor din coli i centre de
plasament;
d) perisabilitile, n limitele stabilite prin hotrre de guvern (HG 831/2004);
e) cheltuielile cu provizioane i rezerve, n limita prevzut de lege;
f) cheltuielile cu dobnda i diferenele de curs valutar, n limita prevzut de lege;
g) amortizarea, n limita prevzut de lege;
h) cheltuielile efectuate n numele unui angajat, la schemele de pensii facultative (legea nr.
204/2006), n limita a 200 euro pe an pentru fiecare participant;
i) cheltuielile cu primele de asigurare voluntar de sntate (OG 95/2006), n limita unei sume
reprezentnd echivalentul a 200 euro pe an ntr-un an fiscal pentru fiecare participant;
j) cheltuielile pentru funcionarea, ntreinerea i repararea locuinelor de serviciu situate n
localitatea unde se afl sediul social sau unde societatea are sedii secundare, deductibile n limita
corespunztoare suprafeelor construite prevzute de legea locuinei, care se majoreaz din punct de
vedere fiscal cu 10%. Diferena nedeductibil trebuie recuperat de la beneficiari, respectiv
chiriai/locatari;
k) cheltuielile de funcionare, ntreinere i reparaii, exclusiv cele privind combustibilul, aferente
autoturismelor folosite de persoanele cu funcii de conducere i de administrare ale persoanei juridice,
deductibile limitat la cel mult un singur autoturism aferent fiecrei persoane cu astfel de atribuii.
Pentru a fi deductibile fiscal, cheltuielile cu parcul de autoturisme trebuie justificate cu documente
legale.

5.4.4. Deduceri fiscale

n determinarea bazei de calcul a impozitului pe profit, ntreprinderile pot scdea din rezultatul contabil
anumite elemente, pe care le putem numi deduceri fiscale. n aceast categorie distingem:
- veniturile neimpozabile;
- alte deduceri fiscale.
Veniturile neimpozabile reprezint venituri luate deja n calcul la Venituri totale, adic
nregistrate efectiv n conturile de venituri din clasa 7 i care urmeaz s se scad din rezultatul contabil
avnd n vedere faptul c fiscul renun la impozitarea lor. De cele mai multe ori, aceste venituri snt
neimpozabile deoarece au fost deja impozitate o dat. Lista veniturilor neimpozabile prezentat de
Codul fiscal cuprinde:
a) dividendele primite de la o persoan juridic romn;
b) diferenele favorabile de valoare a titlurilor de participare, nregistrate ca urmare a ncorporrii
rezervelor, beneficiilor sau primelor de emisiune la persoanele juridice la care se dein titluri de
participare, precum i diferenele de evaluare a investiiilor financiare pe termen lung3. Acestea snt
impozabile la data transmiterii cu titlu gratuit, a cesionrii, a retragerii titlurilor de participare, precum
i la data retragerii capitalului social la persoana juridic la care se dein titlurile de participare;
3

Prin investiii financiare pe termen lung se neleg activele care au fost nregistrate ca imobilizri financiare, potrivit
normelor contabile.
Costel Istrate - Contabilitatea operaiunilor fiscale ale ntreprinderii

PDF created with pdfFactory Pro trial version www.pdffactory.com

2009

77

c) veniturile din anularea cheltuielilor pentru care nu s-a acordat deducere, veniturile din
reducerea sau anularea provizioanelor pentru care nu s-a acordat deducere, precum i veniturile din
recuperarea cheltuielilor nedeductibile;
d) veniturile neimpozabile, prevzute expres n acorduri i memorandumuri aprobate prin acte
normative.
Dup data aderrii Romniei la Uniunea European snt, de asemenea, neimpozabile i
dividendele primite de o persoan juridic romn, societate mam, de la o filial a sa situat ntr-un
stat membru, dac persoana juridic romn ntrunete cumulativ urmtoarele condiii:
- pltete impozit pe profit, fr posibilitatea unei opiuni sau exceptri;
- deine minimum 15% din capitalul social al unei persoane juridice dintr-un stat membru,
respectiv minimum 10%, ncepnd cu 1 ianuarie 2009;
- la data nregistrrii venitului din dividende deine participaia minim de 15% sau de 10%, pe o
perioad nentrerupt de cel puin 2 ani.
Aceste prevederi nu se aplic profiturilor repartizate persoanelor juridice romne, n legtur cu
lichidarea unei filiale dintr-un stat membru.
n categoria altor deduceri fiscale ncadrm sume pe care ntreprinderea le poate scdea din
rezultatul fiscal, fr ca n prealabil acestea s fi fost nregistrate n conturile de venituri sau de
cheltuieli. Pentru societile comerciale, altele dect bnci, firme de asigurri sau de intermediere n
valori mobiliare, principala deducere fiscal care ndeplinete aceast condiie este dat de suma
folosit pentru creterea rezervei legale, n limita a 5% din profitul brut pn cnd nivelul rezervei
ajunge la 20% din capitalul social.
Baza de calcul pentru aceast sum este 5% x [Venituri totale - (Cheltuieli totale - Cheltuieli cu
impozitul pe profit) - (Venituri neimpozabile - Cheltuieli aferente veniturilor neimpozabile)]. Rezerva
se calculeaz cumulat de la nceputul anului (n registrul de eviden fiscal) i este deductibil la
calculul profitului impozabil lunar sau trimestrial, dup caz. Ea se constituie efectiv doar la sfritul
anului (129 = 1061).

5.5. Detalieri cu privire la regimul fiscal al unor cheltuieli i venituri

5.5.1. Vnzri cu plata n rate
Pn la 1.04.2005, productorii de bunuri mobile i imobile care valorificau aceste bunuri n baza unor
contracte de vnzare cu plata n rate puteau opta pentru:
- impozitarea profiturilor aferente vnzrilor cu plata n rate la data recunoaterii contabile a
acestor profituri, adic la data vnzrii;
- impozitarea profiturilor aferente vnzrilor cu plata n rate la data prevzut n contracte pentru
ncasarea ratelor.
Opiunea se exercita la momentul livrrii bunurilor i era irevocabil. Dac productorul opta
pentru a doua variant (impozitare la data prevzut pentru ncasare), atunci el trebuia s in o
eviden fiscal suplimentar a veniturilor i cheltuielilor aferente ratelor (n registrul de eviden
fiscal), diferit de evidena lor contabil.
Din punct de vedere tehnic, pentru determinarea profitului impozabil n perioada curent, ratele
scadente n perioada urmtoare erau excluse din baza de impunere, ca venituri neimpozabile, respectiv
drept cheltuieli nedeductibile.

5.5.2. Dividende primite de la o persoan juridic romn sau din Europa, nainte i dup
aderare
Din punct de vedere fiscal, avem trei categorii de venituri din dividende:
Costel Istrate - Contabilitatea operaiunilor fiscale ale ntreprinderii

PDF created with pdfFactory Pro trial version www.pdffactory.com

2009

78

- venituri din dividende primite de la persoane juridice romne - acestea snt neimpozabile;
- venituri din dividende primite dup aderarea Romniei la Uniunea European (UE), de la
persoane juridice strine rezidente n UE, n condiiile n care partea romn deine cel puin 15% (10%
din 2009) din titlurile firmei strine i deinerea este nentrerupt de cel puin doi ani (la data plii
dividendului) - i acestea snt neimpozabile;
- venituri din dividende primite de la alte persoane juridice strine - aceste snt impozabile ns
tratamentul lor fiscal este reglementat i de conveniile de evitare a dublei impuneri ncheiate de
Romnia cu statul n care este localizat firma de la care se primesc.
Justificarea caracterului de venit neimpozabil al dividendelor primite de la persoane juridice
romne este dat de aceea c persoana juridic de la care se primesc aceste dividende le pltete dintrun profit net, care a suportat deja impozitul pe profit, ba chiar i impozitul pe dividende de 10%. Se
ncearc astfel evitarea impunerii duble (sau multiple) a aceleai materii impozabile (a aceluiai profit).

5.5.3. Cheltuieli de reclam, publicitate, marketing, studiul pieei ...

Snt deductibile fr restricii cheltuielile de reclam i publicitate efectuate n scopul popularizrii
firmei, produselor sau serviciilor, n baza unui contract scris, precum i costurile asociate producerii
materialelor necesare pentru difuzarea mesajelor publicitare.
n categoria cheltuielilor de reclam i publicitate se includ i bunurile care se acord n cadrul
unor campanii publicitare ca mostre, pentru ncercarea produselor i demonstraii la punctele de
vnzare, precum i alte bunuri i servicii acordate cu scopul stimulrii vnzrilor. n aceste situaii, este
necesar descrcarea gestiunii cu valoarea de intrare a produselor, mrfurilor sau altor bunuri acordate
n cadrul unor campanii publicitare. Fa de o descrcare obinuit de gestiune, creditarea conturilor de
gestionare a bunurilor ieite se face n coresponden cu contul de cheltuieli privind publicitatea i
reclama i nu neaprat cu contul obinuit de cheltuieli privind stocurile sau cu contul de variaia
stocurilor.

5.5.4. Regimul fiscal al perisabilitilor

Norma legal prin care se stabilete n prezent regimul perisabilitilor este HG nr. 831/2004 pentru
aprobarea Normelor privind limitele admisibile de perisabilitate la mrfuri n procesul de
comercializare (n M.Of. nr. 522/10.06.2004). Prin perisabiliti se neleg sczmintele care se produc
n timpul transportului, manipulrii, depozitrii i desfacerii mrfurilor, determinate de procese naturale
cum snt: uscare, evaporare, volatilizare, pulverizare, hidroliz, rcire, ngheare, topire, oxidare,
aderare la pereii vagoanelor sau ai vaselor n care snt transportate, descompunere, scurgere, mbibare,
ngroare, mprtiere, frmiare, spargere, inclusiv procese de fermentare sau alte procese biofizice, n
procesul de comercializare n reeaua de distribuie (depozite cu ridicata, uniti comerciale cu
amnuntul i de alimentaie public).
Perisabilitile pot fi acordate numai dup o verificare faptic a cantitilor de produse existente
n gestiune, stabilite dup cntrire, numrare, msurare i prin alte asemenea procedee i dup
efectuarea compensrilor conform prevederilor legale n vigoare.

5.5.5. Cheltuieli de protocol

La ntreprinderile pltitoare de impozit pe profit, recunoaterea fiscal a cheltuielilor de protocol este
limitat. Formula de calcul a limitei de deductibilitate a cheltuielilor de protocol se poate prezenta
astfel:
2% x [Venituri totale - (Cheltuieli totale - Cheltuieli cu impozitul pe profit - Cheltuieli de protocol) (Venituri neimpozabile - Cheltuieli aferente veniturilor neimpozabile)].
Costel Istrate - Contabilitatea operaiunilor fiscale ale ntreprinderii

PDF created with pdfFactory Pro trial version www.pdffactory.com

2009

79

5.5.6. Amenzi, majorri, dobnzi de ntrziere, confiscri datorate autoritilor romne,

strine sau n contracte economice
Din punct de vedere fiscal, amenzile i confiscrile, majorrile i dobnzile de ntrziere snt mprite
n trei categorii:
- amenzi, dobnzi, majorri i penaliti datorate autoritilor romne - acestea snt complet
nedeductibile;
- amenzi, dobnzi, majorri i penaliti datorate autoritilor strine i/sau n cadrul unor
contracte economice ncheiate cu nerezideni acestea snt nedeductibile, cu excepia majorrilor de
ntrziere, al cror regim fiscal este reglementat de conveniile de evitare a dublei impuneri ncheiate
ntre Romnia i statul de care aparine autoritatea strin n cauz. Dac prin respectivele convenii,
penalitile datorate autoritilor strine snt considerate n mod explicit dobnzi, atunci ele snt
deductibile; dac nu se face aceast precizare explicit, atunci penalitile i majorrile snt
nedeductibile.
- majorri de ntrziere i penaliti de ntrziere, datorate ca urmare a clauzelor prevzute n
contractele comerciale ncheiate cu rezideni romni - acestea snt cheltuieli deductibile (recunoaterea
lor fiscal nu este un cadou fcut de autoritatea fiscal: aceste sume reprezint venituri pentru persoana
care le primete i se impoziteaz acolo).
Avnd n vedere tratamentul fiscal diferit pentru aceste categorii de cheltuieli, este i aici util ca
nregistrarea lor s se efectueze n analitice distincte ale contului 6581 Despgubiri, amenzi i
penaliti.
Dac, dup nregistrarea acestor elemente de cheltuieli, apare posibilitatea anulrii lor (de
exemplu, ca efect al unei faciliti fiscale de natura anulrii unor majorrilor de ntrziere), atunci
venitul aprut este neimpozabil, n msura n care cheltuiala a fost nedeductibil.

5.5.7. Lipsuri neimputabile de bunuri neasigurate sau asigurate

Bunurile constatate lips se trec pe cheltuieli. Regimul fiscal al cheltuielii depinde de apariia sau nu a
unui venit n urma constatrii lipsei respective, precum i de natura operaiunii care o genereaz. De
regul, dac nu apare nici un venit, cheltuiala este integral nedeductibil. n plus, adeseori, operaiunea
este considerat o livrare n sensul TVA i se calculeaz tax colectat (635 = 4427), care este tot o
cheltuial nedeductibil. Dac apare un venit, atunci se poate spune c lipsa de bunuri este aferent
realizrii unui venit i cheltuiala corespunztoare este deductibil. Venitul poate aprea n situaii
precum:
- se recupereaz valoarea de nlocuire a bunului de la persoana care a avut n gestiune bunul
respectiv; n acest context, prin valoare de nlocuire nelegem costul de achiziie al unui bun cu
caracteristici i grad de uzur similare celui lips n gestiune la data constatrii pagubei, care va
cuprinde preul de cumprare practicat pe pia, la care se adaug taxele nerecuperabile, inclusiv
T.V.A., cheltuielile de transport, aprovizionare i alte cheltuieli accesorii necesare pentru punerea n
stare de utilitate sau pentru intrarea n gestiune a bunului respectiv4. n urma acestei imputri poate
aprea chiar un profit pentru ntreprindere, profit care se impoziteaz (operaiunea se poate asimila unei
vnzri forate);
- ntreprinderea are ncheiat un contract de asigurare pentru bunul respectiv i asigurtorul
despgubete firma pentru bunul constatat lips sau distrus. i n acest caz se realizeaz un venit care
compenseaz total sau n parte cheltuiala cu bunul lips. Partea din cheltuiala cu bunul lips
neacoperit de indemnizaia de asigurare este cheltuial nedeductibil. i aici de calculeaz TVA (635
4

n cazul bunurilor constatate lips, ce urmeaz a fi imputate, care nu pot fi cumprate de pe pia, valoarea de imputare se
stabilete de ctre o comisie format din specialiti n domeniul respectiv.

Costel Istrate - Contabilitatea operaiunilor fiscale ale ntreprinderii

PDF created with pdfFactory Pro trial version www.pdffactory.com

2009

80

= 4427) iar aceast cheltuial este nedeductibil dac nu este acoperit de indemnizaia de asigurare.
Aceast din urm prevedere privind TVA nu este valabil n cazul bunurilor distruse ca urmare a unor
calamiti naturale sau a altor cauze de for major i nici n cazul perisabilitilor admise de lege.

5.5.8. Sponsorizare/mecenat
Textul din codul fiscal precizeaz c firmele care efectueaz sponsorizri i/sau acte de mecenat,
potrivit prevederilor legii privind sponsorizarea (legea nr. 32/194 republicat) i legii bibliotecilor
(legea nr. 334/2002), scad din impozitul pe profit datorat sumele aferente, dac snt ndeplinite
cumulativ urmtoarele condiii:
a) snt n limita a 3 din cifra de afaceri;
b) nu depesc mai mult de 20%, din impozitul pe profit datorat.
n aceste limite se ncadreaz i: cheltuielile de sponsorizare a bibliotecilor de drept public, n
scopul construciei de localuri, dotrilor, achiziiilor de tehnologie a informaiei i de documente
specifice, finanrii programelor de formare continu a bibliotecarilor, schimburilor de specialiti, burse
de specializare, participarea la congrese internaionale. De asemenea, n aceast limit trebuie s se
ncadreze i cheltuielile efectuate privind bursele private (conform legii nr. 376/2004).
Vedem c, de fapt, recunoaterea fiscal a cheltuielilor cu sponsorizarea se realizeaz nu prin
considerarea acestora ca fiind cheltuieli, ci prin scderea sumei recunoscute direct din impozitul
datorat, asemntor creditului fiscal extern i a scutirilor de impozit pe profit.
n fapt, paii de parcurs pentru stabilirea efortului cu sponsorizarea recunoscut fiscal snt
urmtorii:
a) considerarea cheltuielilor cu sponsorizarea ca fiind integral nedeductibile atunci cnd se
stabilete rezultatul fiscal;
b) stabilirea impozitului pe profit datorat i a limitei de 20% din acesta;
c) stabilirea cifrei de afaceri i a limitei de 3 din aceasta;
d) reinerea celei mai mici sume din cele stabilite anterior drept cheltuial recunoscut cu
sponsorizarea i care se scade direct din impozitul pe profit datorat;
e) stabilirea impozitului datorat efectiv, dup scderea sumei recunoscute fiscal ca sponsorizare.

5.5.9 Dobnzi i pierdere net din diferene de curs valutar

ncepnd cu 1.01.2005, se face o clasificare a creditelor pentru care se pltesc dobnzile:
a) credite care provin direct sau indirect de la bnci internaionale de dezvoltare i organizaii
similare i cele care snt garantate de stat, precum i cele aferente mprumuturilor obinute de la
societile comerciale bancare romne sau strine, sucursalele bncilor strine, cooperativele de credit,
societile de leasing pentru operaiuni de leasing, societile de credit ipotecar i de la persoanele
juridice care acord credite potrivit legii, precum i cele obinute n baza obligaiunilor admise la
tranzacionare pe o pia reglementat: dobnzile aferente lor snt deductibile integral i imediat,
nesupunndu-se nici unei limitri;
b) credite care provin de la alte entiti (cum ar fi asociai, acionari, alte persoane fizice sau
juridice, dac nu snt instituii financiare autorizate s acorde credite) - dobnzilor aferente acestor
credite li se pot aplica n continuare dou limite de deductibilitate:
- mai nti, se verific dac dobnda nu depete nivelul dobnzii de referin publicat
de BNR5, pentru creditele n lei, sau un nivel al dobnzii anuale de 6% pentru creditele
n devize; aceast limit se calculeaz separat pentru fiecare mprumut; partea din
cheltuiala cu dobnda care depete aceste limite este nedeductibil definitiv;
5

Este vorba de dobnda de referin corespunztoare ultimei luni din trimestrul pentru care se calculeaz impozitul pe profit.

Costel Istrate - Contabilitatea operaiunilor fiscale ale ntreprinderii

PDF created with pdfFactory Pro trial version www.pdffactory.com

2009

81

- cheltuiala cu dobnda rmas dup aplicarea primei limite de deductibilitate este

deductibil integral dac gradul de ndatorare este mai mic sau egal cu trei; n caz
contrar (adic dac gradul de ndatorare este strict mai mare dect trei ori atunci cnd
capitalurile proprii snt negative), dobnda rmas dup prima limitare este
nedeductibil, reportndu-se din punct de vedere fiscal pn cnd gradul de ndatorare
devine mai mic sau egal cu trei.
n cazul n care cheltuielile din diferenele de curs valutar ale firmei depesc veniturile din
diferenele de curs valutar, diferena va fi tratat ca o cheltuial cu dobnda, deductibilitatea acestei
diferene fiind supus limitrii n funcie de gradul de ndatorare. Cheltuielile din diferenele de curs
valutar, care se limiteaz snt cele aferente mprumuturilor luate n calcul la determinarea gradului de
ndatorare a capitalului.
Gradul de ndatorare calculat pentru stabilirea limitei de deductibilitate a cheltuielilor cu
dobnzile este egal cu raportul dintre:
- pe de o parte, media capitalului mprumutat cu termen de rambursare peste un an6;
i
- pe de alt parte, media capitalului propriu7.
Pentru calculul acestor medii se folosesc valorile existente la nceputul anului i la sfritul
perioadei pentru care se determin impozitul pe profit, dup cum urmeaz:
gradul de ndatorare =

Capital mprumutat (nceputul anului fiscal) + Capital mprumutat (sfritul perioadei)

2
Capital propriu (nceputul anului fiscal) + Capital propriu (sfritul perioadei)
2

sau
gradul de ndatorare =

Capital mprumutat (nceputul anului fiscal) + Capital mprumutat (sfritul perioadei)

Capital propriu (nceputul anului fiscal) + Capital propriu (sfritul perioadei)

Aa cum am artat deja, dac gradul de ndatorare astfel determinat este mai mare dect trei, suma
cheltuielilor cu dobnzile i cu pierderea net din diferene de curs valutar este nedeductibil n
perioada de calcul al impozitului pe profit, urmnd s se reporteze n perioada urmtoare, devenind
subiect al limitrii pentru perioada n care se reporteaz.

5.6. Plata impozitului pe profit (inclusiv pe trimestrul 4 sau pe luna decembrie) i

depunerea declaraiilor
ncepnd cu 2007, plata impozitului se face astfel:
a) contribuabilii, societi comerciale bancare, persoane juridice romne, i sucursalele din
Romnia ale bncilor, persoane juridice strine, au obligaia de a plti impozit pe profit anual, cu pli
anticipate efectuate trimestrial, actualizate cu indicele de inflaie (decembrie fa de luna decembrie a
anului anterior), estimat cu ocazia elaborrii bugetului iniial al anului pentru care se efectueaz plile
6

n acest context, prin capital mprumutat nelegem totalul creditelor i mprumuturilor cu termen de rambursare peste un
an ncepnd de la data ncheierii contractului, credite care provin de la alte persoane dect bncile sau instituiile autorizate
s acorde mprumuturi, indiferent de data la care acestea au fost contractate. n capitalul mprumutat se includ i creditele
sau mprumuturile care au un termen de rambursare mai mic de un an, n situaia n care exist prelungiri ale acestui termen,
iar perioada de rambursare curent, nsumat cu perioadele de rambursare anterioare ale creditelor sau mprumuturilor pe
care le prelungesc, depete un an.
7
Capitalul propriu cuprinde capitalul social, rezervele legale, alte rezerve, profitul nedistribuit, rezultatul exerciiului i alte
elemente de capital propriu constituite potrivit reglementrilor legale. n cazul sediilor permanente, capitalul propriu
cuprinde capitalul de dotare pus la dispoziie de persoana juridic strin pentru desfurarea activitii n Romnia, potrivit
documentelor de autorizare, rezervele legale, alte rezerve, rezultatul exerciiului i alte elemente de capital propriu
constituite potrivit reglementrilor legale. Rezultatul exerciiului financiar luat n calcul la determinarea capitalului propriu
pentru sfritul perioadei este cel nregistrat de contribuabil nainte de calculul impozitului pe profit.
Costel Istrate - Contabilitatea operaiunilor fiscale ale ntreprinderii

PDF created with pdfFactory Pro trial version www.pdffactory.com

2009

82

anticipate8. Termenul pn la care se efectueaz plata impozitului anual este termenul de depunere a
declaraiei privind impozitul pe profit;
b) contribuabilii, alii dect bncile, au obligaia de a declara i plti impozitul pe profit
trimestrial, pn la data de 25 inclusiv a primei luni urmtoare trimestrului pentru care se calculeaz
impozitul. ncepnd cu anul 2010, aceti contribuabili urmeaz s aplice sistemul plilor anticipate
prevzut pentru bnci.
Organizaiile nonprofit au obligaia de a declara i plti impozitul pe profit anual, pn la data de
15 februarie inclusiv a anului urmtor celui pentru care se calculeaz impozitul.
Contribuabilii care obin venituri majoritare din cultura cerealelor i plantelor tehnice,
pomicultur i viticultur au obligaia de a declara i plti impozitul pe profit anual, pn la data de 15
februarie inclusiv a anului urmtor celui pentru care se calculeaz impozitul.
n cazul contribuabililor supui regimului plilor anticipate, impozitul aferent anului precedent,
pe baza cruia se determin plile anticipate, este impozitul pe profit datorat conform declaraiei
privind impozitul pe profit pentru anul precedent, fr a lua n calcul plile anticipate efectuate n acel
an. Prin excepie, contribuabilii nou-nfiinai efectueaz pli anticipate n contul impozitului pe profit
la nivelul impozitului minim anual aferent primei transe de venituri totale, recalculat n mod
corespunztor pentru perioada impozabil respectiv.
Persoanele juridice care nceteaz s existe n cursul anului fiscal au obligaia s depun
declaraia anual de impozit pe profit i s plteasc impozitul pn la data depunerii situaiilor
financiare la registrul comerului.
Contribuabilii au obligaia s depun o declaraie anual de impozit pe profit pn la data de 15
aprilie inclusiv a anului urmtor.

5.7. Impozitul pe veniturile microntreprinderilor

ncepnd cu 1.09.2001, microntreprinderilor li se aplic un regim fiscal particular, n sensul c
pltesc un impozit forfetar calculat aplicndu-se o cot procentual asupra veniturilor totale i
nemaifiind supuse impozitului pe profit. n acest context, microntreprinderea este o persoan juridic
romn care ndeplinete cumulativ urmtoarele condiii, la data de 31 decembrie a anului fiscal
precedent:
a) realizeaz venituri, altele dect cele din consultan i management, n proporie de peste 50%
din veniturile totale9;
b) are de la 1 pn la 9 salariai inclusiv10;
c) a realizat venituri care nu au depit echivalentul n lei a 100.000 euro11;
d) capitalul social al persoanei juridice este deinut de persoane, altele dect statul, autoritile
locale i instituiile publice.
ncepnd cu 1.01.2007, impozitul pe veniturile microntreprinderilor este opional, adic o firm
care ndeplinete condiiile enumerate mai sus nu este obligat s devin pltitoare de impozit pe venit,
ci poate opta pentru impozitul pe profit. Microntreprinderile pltitoare de impozit pe profit pot opta
8

Pentru anul fiscal 2007, indicele de inflaie utilizat pentru actualizarea plilor anticipate n contul impozitului pe profit
anual este 4,5% (conform OMFP 78/2007).
9
Aceast condiie va fi verificat pe baza veniturilor realizate n anul fiscal precedent. ncadrarea n categoria veniturilor
din consultan i management se efectueaz prin analiza contractelor ncheiate.
10
n cazul firmelor nou-nfiinate, aceast condiie trebuie ndeplinit n termen de 60 de zile inclusiv de la data nregistrrii.
11
Dac, n cursul unui an fiscal, o microntreprindere realizeaz venituri mai mari de 100.000 euro, aceasta va plti impozit
pe profit lund n calcul veniturile i cheltuielile realizate de la nceputul anului fiscal. Calculul i plata impozitului pe profit
se efectueaz ncepnd cu trimestrul n care s-a depit limita prevzut n acest articol, fr a se datora majorri de
ntrziere. La determinarea impozitului pe profit datorat se scad plile reprezentnd impozitul pe veniturile
microntreprinderilor efectuate n cursul anului fiscal.
Costel Istrate - Contabilitatea operaiunilor fiscale ale ntreprinderii

PDF created with pdfFactory Pro trial version www.pdffactory.com

2009

83

pentru plata impozitului pe venit ncepnd cu anul fiscal urmtor, dac ndeplinesc condiiile enumerate
mai sus i dac nu au mai fost pltitoare de impozit pe veniturile microntreprinderilor.
Nu pot opta pentru impozitul pe veniturile ntreprinderilor persoanele juridice romne care:
- desfoar activiti n domeniul bancar;
- desfoar activiti n domeniile asigurrilor i reasigurrilor, al pieei de capital, cu excepia
persoanelor juridice care desfoar activiti de intermediere n aceste domenii;
- desfoar activiti n domeniile jocurilor de noroc, pariurilor sportive, cazinourilor;
- au capitalul social deinut de un acionar sau asociat persoan juridic cu peste 250 de angajai.
Microntreprinderile pltitoare de impozit pe veniturile microntreprinderilor pot opta pentru plata
impozitului pe profit ncepnd cu anul fiscal urmtor. Opiunea se exercit pn la data de 31 ianuarie a
anului fiscal urmtor celui pentru care s-a datorat impozit pe veniturile microntreprinderilor.
Cota de impozitare pe veniturile microntreprinderilor este: 2% n anul 2007; 2,5% n anul 2008;
3% n anul 2009.
Baza impozabil a impozitului pe veniturile microntreprinderilor o constituie veniturile din orice
surs, din care se scad:
- veniturile din variaia stocurilor;
- veniturile din producia de imobilizri corporale i necorporale;
- veniturile din exploatare, reprezentnd cota-parte a subveniilor guvernamentale i a altor
resurse pentru finanarea investiiilor;
- veniturile din provizioane;
- veniturile rezultate din anularea datoriilor i a majorrilor datorate bugetului statului, care nu au
fost cheltuieli deductibile la calculul profitului impozabil, conform reglementrilor legale;
- veniturile realizate din despgubiri, de la societile de asigurare, pentru pagubele produse la
activele corporale proprii.
n situaia n care impozitul datorat de microntreprinderi este mai mic dect impozitul minim
anual (vezi subcapitolul 5.3.), acestea snt obligate la plata impozitului la nivelul acestei sume.
n cazul n care o microntreprindere achiziioneaz case de marcat, valoarea de achiziie a
acestora se deduce din baza impozabil, n conformitate cu documentul justificativ, n trimestrul n care
au fost puse n funciune, potrivit legii.
Calculul i plata impozitului pe venitul microntreprinderilor se efectueaz trimestrial, pn la
data de 25 inclusiv a lunii urmtoare trimestrului pentru care se calculeaz impozitul.
Microntreprinderile au obligaia de a depune, pn la termenul de plat a impozitului, declaraia de
impozit pe venit.
Persoanele juridice pltitoare de impozit pe venit snt obligate s evidenieze contabil cheltuielile
de amortizare, conform regulilor stabilite pentru pltitorii de impozit pe profit.

Costel Istrate - Contabilitatea operaiunilor fiscale ale ntreprinderii

PDF created with pdfFactory Pro trial version www.pdffactory.com

2009