Ministerul Educaiei al Republicii Moldova

Academia de Studii Economice di Moldova

Catedra Cibernetic i Informatic Economic

Au elaborat:

E. Cusmaunsa - Grupa MI-101m

O. Dolghii - Grupa MI-101m

A verificat:
Prof. univ., doctor habilitat
I. Bolun

Chiinu 2010

Cuprinsul
Tem Sisteme de i-plati in Republica Moldova

1. Bazele sistemelor de i-plati .2

2. Caracteristicile sistemelor de i-pli ..5

3. Tipurile i tehnologia sistemelor de i-plati n

Republica Moldova .8

4. Avantajele i dezavantajele sistemelor de i-pli 14

5. Concluzii .15

Literatura consultat.

1. Bazele sistemelor de i-plati.

Sistemele de plati ca parte a sistemelor bancare s-au dezvoltat odata cu platile fara
numerar. Conceptul cheie al sistemelor de plati este instrumentul de plata scriptural si
ulterior electronic. Acesta reprezinta un document (pe suport hrtie sau suport
electronic) prin intermediul caruia se sting datoriile ntre doua contrapartide (una care
plateste si cealalta care este beneficiarul banilor). Instrumentul de plata ca vector al
sistemelor de plati contine n esenta instructiuni si informatii obligatorii si care de
regula sunt date de platitor. Acestea permit transferul fondurilor de la platitor la
beneficiarul banilor prin intermediul unuia sau mai multor sisteme bancare (n cazul
platilor interne transferul se realizeaza prin interemediul sistemului bancar national,
n cazul celor internationale se conecteaza mai multe sisteme bancare nationale).

Transferul fondurilor poate fi:

- Transfer intrabancar de la o unitate operativa la alta apartinnd aceleiasi banci
(fondurile nu tranziteaza sistemul de plati) ;
- Transfer interbancar (intern si extern) fondurile tranziteaza unul sau mai multe
sisteme de plati. [4]

Definitia sistemului de plati data de European Monetary Institute

"Sistemul de plati este acel sistem care cuprinde, de regula, un set de instrumente,
proceduri bancare si sisteme de fonduri cu scopul facilitarii circulatiei monetare." [4]

Procedurile bancare sunt definite per fiecare instrument de plata cu scopul realizarii
unui transferului rapid, sigur si corect a sumelor si cu un control riguros al
potentialelor riscuri. Sistemele de fonduri sunt reprezentate de moneda care este
detinuta de participantii n sistemele de plati si care contribuie la stingerea datoriilor
ntre participanti, indiferent de conjunctura n care se poate afla la un moment dat o
banca sau o alta din sistem. [4]

Actorii unui sistem de plata sunt:

- Bancile centrale ;
- Bancile comerciale si alte institutii financiare nebancare (Bursele, societatile de
asigurare, SSIF) ;
- Casele sau agentii de decontare (fie ca entitati independente fata de bancile
comerciale si centrale, fie ca parte distincta a acestora) ;
- Agentii economici si persoanele fizice. [4]
De regula sistemele de plati au o structura piramidala care este caracteristica
sistemelor financiare si bancare din majoritatea statelor lumii, chiar daca exista
particularitati de la o tara la alta. Bancile ocupa un loc central, deoarece acestea detin
conturile agentilor economici platitori si beneficiari ai banilor - si ale altor institutii
(inclusiv inst. publice). n plus:
(1) bancile se bucura de ncrederea publicului care este protejat la potentialele efecte
adverse ale insolvabilitatii acestora prin diferite scheme de asigurare (ex. Fondul de
garantare a depozitelor populatiei);
(2) prin supravegherea institutiilor bancare de catre bancile centrale si eventual alte
organisme
(3) ca si n cazul celor doua activitati tipice ale bancilor, acordarea de credite si
preluarea de depozite, operatiunile de transfer potenteaza profitabilitatea bancilor,
care ofera pachete de produse si servicii bancare, care pot cuprinde si operatiunile de
transfer.
(4) bancile unei tari pot avea relatii de corespondent cu bancile altor tari
(materializate la nivel contabil prin conturile de corespondent: nostro si loro).
(5) legatura intrinseca dintre bancile comerciale si banca centrala face ca sistemul de
plati sa functioneze ntr-un mediu solid, fara ntreruperi sau discrepante care ar putea
aparea ca urmare a implicarii prea multor altor institutii (sigur ca exista exceptii, de
exemplu decontarea n sistemul cardurilor, de ex. VISA). Implicarea bancii centrale
cu pozita sa de monopol n domeniul politicii monetare asigura corectitudine si
competitie corecta ntre banci. Riscurile implicate de caderea sistemului de transfer
de fonduri fiind imense, banca centrala poate fi vazuta ca un girant al acestei
activitati, la care nsa participa si bancile comerciale din sistem. Modul concret de
implicare a bancii centrale variaza de la tara la tara, n functie de traditiile existente.
Cu exceptia Canadei, Olandei si Marii Britanii, bancile centrale sunt activ implicate
n sistemele de compensare interbancara, ca o prghie directa de control al sistemului.
[4]
Dintre cele mai importante motive pentru a crea o prezen a afacerii pe Internet as
aminti numrul mare de poteniali clieni utilizatori ai Internetului si faptul c nu
necesit costuri mari. In fig. 1 este reprezentanta comparatia de vinazri in termeni
monetari, e-commerce cu comerce traditional in milliarde dollari.

Comparatie e-Commerce cu commerce traditional.

2. Caracteristicile sistemelor de i-pli

Comer electronic nseamn, n accepiune "tradiionl", utilizarea n reele cuvaloare

adugat a unor aplicaii de tipul transferului electronic de documente(EDI), a
comunicailor fax, codurilor de bare, transferului de fiiere i a poteielectronice.
Acest nou tip de comer a stimulat ns cererea pentru noi metode adecvate de plat.
n cadrul noului concept de "sat global" (global village), dezvoltarea unor activiti
comerciale ntre participani situai la mari distane geografice unii de alii nu poate fi
conceput fr folosirea unor sisteme electronice de pli. Aceste noi mijloace de
plat permit transferarea comod, sigur i foarte rapid a banilor ntre partenerii de
afaceri.De asemenea,nlocuirea monedelor i bancnotelor (actuale forme tradiionale
de numerar) prin ceea ce denumim bani electronici conduce, pe lng reducerea
costurilor de emitere i meninere n circulaie a numerarului, i la o sporire a
flexibilitii i securitii sistemelor de pli.
Sisteme de pli electronice mai cunoscute, grupate n trei categorii:
- sisteme on-line;
- micropli;
- cecuri electronice.

CyberCash
Fondat n august 1994, firma CyberCash Inc. din SUA propune n aprilie 1995 un
mecanism sigur de tranzacii de plat cu carduri, bazat pe un server propriu i oferind
servicii client pentru vnztori. Folosirea serverului CyberCash asigur posibilitatea
de trasare i control imediat al tranzaciilor. Pe de alt parte, trecerea prin server face
sistemul mai lent i dependent de timpii de rspuns ai acestuia. Aceste lucruri fac
CyberCash mai puin confortabil i mai costisitor, n special pentru tranzaciile de
plat cu sume mici. ns cifrarea cu chei publice asigur un nivel nalt de securitate.
CyberCash implementeaz un sistem care realizeaz protecia cardurilor de credit
folosite n Internet. Compania - care furnizeaz soft att pentru vnztori, ct i
pentru cumprtori - opereaz un gateway ntre Internet si reelele de autorizare ale
principalelor firme ofertante de carduri .
Atunci cnd se face o cumparatur, produsul dorit este selectat printr-un browser
Web. Serverul vnztorului trimite portofelului cumprtorului un mesaj cerere de
plat n clar, semnat criptografic, cerere care descrie cumprarea i tipurile de carduri
care sunt acceptate pentru plat. Softul portofel afiseaz o fereastr care permite
cumpartorului s aprobe achiziia i suma i s selecteze cardul cu care se va face
plata.
Se trimite napoi vnzatorul un mesaj de plat ce include o descriere a tranzaciei
criptat i semnat digital de cumprtor, precum i numrul cardului folosit.
Vnztorul trimite mai departe mesajul de plat la gateway-ul CyberCash,
mpreun cu propria sa descriere a tranzaciei, criptat i semnat digital.
De asemenea, n strns legatur cu CyberCash, la Universitatea California de Sud au
fost dezvoltate alte dou sisteme asemntoare: NetCash, pentru pli cu sume mici,
bazate pe bani electronici i NetCheque, un sistem bazat pe cecuri electronice.

Sistem on-line de plat cu moned electronic ECash

ECash reprezint un exemplu de sistem electronic de pli, care folosete pota
electronic su Web-ul pentru implementarea unui concept de portofel virtual. A fost
dezvoltat de ctre firma DigiCash Co. din Olanda, firma fondat de ctre celebrul
cercettor al sistemelor criptografice, David Chaum. ECash reprezint un sistem de
pli complet anonim, ce folosete conturi numerice n bnci i tehnica semnturilor
oarbe. Tranzaciile se desfoar ntre cumprtor i vnztor, care trebuie s aib
conturi la aceeai banc. Cumprtorii trebuie s ntiineze banca cu privire la faptul
c doresc s transfere bani din conturile lor obinuite n aa numitul cont eCash Mint.
La fel ca i banii reali (bancnote, monede), banii electronici eCash pot fi retrai din
conturi sau depozitai, pentru a fi tranzacionai. De asemenea, la fel ca n cazul
banilor fizici, o persoan poate transfera posesia unui cont eCash unei alte persoane.
ECash reprezint o soluie de pli soft on-line, care const n interaciunile dintre 3
entiti:
- banca, care emite monede, valideaz monedele existente i schimb monede reale
pentru eCash;
- cumprtorii, care au cont n banc, din care pot ncarca monede eCash sau n care
pot depune monede eCash;
- vnztorii, care accept monede ECash n schimbul unor bunuri sau servicii.

NetCash
NetCash reprezint un alt exemplu de sistem electronic de pli de tip on-line. A fost
elabortat la Information Science Institute de la University of Southern California.
Cu toate c sistemul nu asigur anonimitatea total a plilor ca eCash (banii pot fi
identificai), NetCash ofera alte mijloace prin care s se asigure plilor un anumit
grad de anonimiatate. Sistemul se bazeaz pe mai multe servere de monede
distribuite, la care se poate face schimbul unor cecuri electronice (inclusiv
NetCheque) n moned electronic.
Sistemul NetCash const din urmtoarele entiti:
- cumprtori,
- vnztori,
- servere de moned (SM).
Monedele electronice eliberate de serverul SM constau n urmtoarele:
- Nume-SM;
- Adresa reea a SM;
- Data-expirrii;
- Numrul de serie;
- Valoarea.
Banii sunt apoi semnai cu cheia privat a serverului SM.

3. Tipurile i tehnologia sistemelor de i-plati RM

n contextul alinierii la standardele internaionale, n anul 2006 Banca Naional a
Moldovei a implementat un nou sistem automatizat de pli interbancare (SAPI).
Acesta este compus din sistemul de decontare pe baz brut n timp real destinat
procesrii plilor urgente i de mare valoare i sistemul de compensare cu decontare
pe baz net destinat procesrii plilor de mic valoare. Astfel, a fost realizat o
infrastructur modern de pli, care a determinat premise importante pentru prestarea
serviciilor de plat de o nou calitate i facilitarea efecturii plilor fr numerar n
ar. [5]
 Sistemul automatizat de pli interbancare (SAPI) reprezint sistemul prin
intermediul cruia sunt efectuate plile interbancare n lei moldoveneti pe teritoriul
Republicii Moldova. SAPI este compus din sistemul de decontare pe baz brut n
timp real i sistemul de compensare cu decontare pe baz net. [6]

Fig. 2 reprezinta un sistem modern de plati interbancare (SWIFT), dezvoltate cu

ajutorul retelei internet (Reteaua Virtuala Privata).

Arhitectura sistemului electronic de plati.

Fig.2

Infrastructura sistemului electronic de i-plati:

Dou reele de comunicaii securizate una furnizat i operat de SWIFT,

cealalt, o Reea Virtual Privat (VPN) operat de ctre TRANSFOND
O infrastructur de back-up i de recuperare n cazul dezastrelor

Plai prin terminale i online [7]

n Moldova in anul 2005 a fost elaborat un produs nou ce se utilizeaz tot mai des i
arat o cretere a numrului de clieni ce-l utilizeaz.
Factura.md - este un sistem de prezentare i achitare a facturilor electronice,
format dintr-un complex de programe i echipamente fizice care permit livrarea
facturilor de plat a mrfurilor i serviciilor, prezentarea acestora n bncile autorizate
i primirea informaiei despre plat la momentul efecturii acesteia. De asemenea,
prin intermediul factura.md este soluionat i problema organizrii procesului de
efectuare a plilor pentru magazinele online prin reeaua bncilor autorizate.

Obiectiv

Facilitarea interaciunii dintre emitenii de facturi (societi, magazine online) i

destinatarii acestor facturi (bnci i alte instituii care recepioneaz pli) prin crearea
unui centru unic pentru prelucrarea facturilor electronice.

Membri

Printre membrii sistemului - se numr lideri n sfera bancar, societi importante i

instituii de stat. Oricine recepioneaz pli sau emite facturi poate deveni membru al
sistemului factura.md.

Tehnologii

Sistemul factura.md este creat n baza tehnologiilor plurinivelare contemporane i a

produselor contemporane ale companiei Microsoft, care asigur:

Productivitate graiei optimizrii comenzilor, modelului perfecionat de

indexare i algoritmelor eficiente de comprimare a datelor.
Securitate graie utilizrii canelelor protejate de transmitere a datelor, codrii
parolelor cu ajutorul algoritmelor ireversibile, implementrii politicii de securitate
i a soluiilor cu un nivel nalt de divizare n module, precum i delimitarea
sferelor de responsabilitate n domeniul gestiunii informaiei.
 Integrabilitate graie utilizrii tehnologiei de programe .Net Framework i
SOAP WebServices, care asigur compatibilitatea serviciilor i aplicaiilor ce
funcioneaz pe platforme diferite.
Amplificare modular a sistemei n cadrul unei arhitecturi unificate cu ajutorul
suportului sistemelor cu multe procesoare i aplicrii echilibrrii sarcinii.
Rezisten n caz de deficiene graie noilor proceduri de grupare, securitii
sporite a interaciunii cu depozitul de date, precum i a funciilor inovatoare de
copiere de rezerv i de restabilire.

n anul 2008 n Moldova a aprut un system de plata a facturilor comunale i

altor facturi pentru diferite servicii oferite de companiile autohtone [8]

Cu ajutorul sistemului Moldpay - E posibil de a suplini contul pentru telefonul

mobil, plata facturilor pentru energia electric, ap, gaz, internet, televiziune

n rile occidentale, astfel de servicii au aprut de mai bine de 10

ani. De exemplu, n Federaia Rus, serviciul real time payment a
nceput s funcioneze nc din 1999. n rile din vestul Europei,
bncile au fost acelea care au introdus sistemele de plat alternative,
ns ele erau accesibile doar deintorilor de carduri. La noi n ar,
pentru c a aprut mai trziu, a venit la pachet cu toate inovaiile i soluiile tehnice n
sprijinul cetenilor de a economisi timp i, totodat, de a plti orice tip de servicii.

Terminalele sunt unite prin sistemul GPRS (Group Pocket Radio Service), ceea ce
nseamn c tranzaciile efectuate sunt procesate n timp real, iar clientul primete
instantaneu confirmarea pentru plata efectuat

Sisteme de carduri bancare in Republica Moldova

La momentul de fa bncile comerciale din Moldova emit mai multe tipuri de
carduri bancare, dar cele mai frecvente sunt VISA, MasterCard, Cirrus Maestro, fiind
membri a celor mai mari sisteme de pli internaionale din lume.

VISA International este cel mai mare sistem de pli din lume cu 21 mii de
instituii financiare drept membri. Cardurile VISA sunt acceptate n 22 mln puncte de
vnzare i deservire n peste 130 ri ale lumii. Bncile din R. Moldova diferite tipuri
de carduri VISA n valuta naional i dolari.

VISA Electron - sunt cele mai accesibile carduri dup pre. Acest tip de card este
menit pentru achitarea mrfurilor i serviciilor n reeaua comercial nzestrat cu
terminale electronice, n acela timp cardul poate fi utilizat pentru ridicarea
numerarului n automatele bancare. Este o variant optimal n calitate de card
suplimentar la contul Dvs, pentru persoanele apropiate. Este necesar s depunei
iniial 20-25 USD, dintre care 5 se pstreaz n cont fr ca dvs s avei acces la ei,
dect dac nchidei contul respectiv. Bncile percep diferite taxe de ntreinere a
cardului (de circa 2,5-5 USD pe an) i alte taxe pentru diferite operaiuni (extragerea
de pe cont n strintate, primirea extrasului de cont la bancomate, etc.)

VISA Classic - Snt cele mai populare i universale carduri bancare, similare
cardurilor MasterCard Standard dup operaiunile care pot fi efectuate i tarife. Spre
deosebire de cardurile electronice, aceste tipuri de carduri permit achitarea mrfurilor
i serviciilor n reeaua comercial, care nu este nzestrat cu terminale electronice,
ceea ce extinde substanial sfera acestora de utilizare. Aceste tipuri de card sunt bine
venite pentru persoanele care pleac des peste hotare. Cu ajutorul acestui card putei
s rezervai camere de hotele i bilete de avion, s luai automobile n arend, sau s
achitai mrfuri i servicii n reeaua Internet. Este necesar s depunei iniial o sum
de circa 250 USD, i s achitai o tax anual de 15-30 USD. Tarifele pentru diferite
operaiuni cu aceste carduri bancare variaz de la banc la alta. Poate fi folosit
mpreun cu cardul suplimentar MasterCard Standard.
VISA Gold. Adiional beneficiilor acordate de cardurile bancare EurocarMastercard
i Visa Classic acest tip de card v d posibilitatea de a profita de beneficii i reduceri
suplimentare n timpul achitrii marfurilor i serviciilor, oferte avantajoase la
folosirea lor n majoritatea hotelurilor, magazinelor, companiilor aeriene din toat
lumea. Acest tip de card este predestinat persoanelor cu venituri nalte i este garantul
deservirii la un nivel nalt.

Ciruss Maestro - dup caracteristicilor sale acest card este analogic cardului VISA
Electronic. Poate fi oferit individual sau mpreun cu VISA Electron.

MasterCard

Europay International este cel mai mare sistem de pli din Europa (60% din pia),
conceput i gestionat de ctre bncile europene. Bncile participante, deja peste 9 mii
la numr, emit i deservesc un spectru larg de produse. Cea mai larg din Europa
reea din 216000 bancomate asigur un acces liber la numerar. La bncile din R.
Moldova sunt disponibile diferite de tipuri de MasterCard-uri, cum ar fi MasterCard
Standard, Master Business, MasterCard Gold. Spre deosebire de cardurile VISA,
banii pe contul cardurilor MasterCard pot fi depui att n lei moldoveneti, ct i n
dolari americani i euro.

MasterCard Standard analogic cardurilor VISA Classic, acest card permite de a

ridica numerar, a achita mrfurile i serviciile n orice instituie care accept ca mijloc
de plat cardurile bancare Europay/Mastercard. Este posibil folosirea cardului att n
sistemele mecanice pe baza de hrtie, atunci cnd tranzacia este efectuat cu ajutorul
telefonului i imprinterului (dispozitivului, care permite imprimarea pe cecuri
speciale a informaiei de pe card), ct i n reeaua de terminale electronice i
automate bancare.

MasterCard Business - v va ajuta s coordonai mai eficient resursele

intreprinderii, s achitai cheltuielile pentru deplasri i reprezentative, s efectuai
 peraii de tranzacie cu intreprinderile de comer, s acordai servicii, precum i s
efectuai operaiuni de primire a mijloacelor bneti n numerar.

MasterCard Gold - destinat clientelei prospere, card destinat persoanelor fizice. n

afara posibilitilor obinuite, n cazul pierderii sau furtului cardului se prevede
confecionarea urgent a cardului sau eliberarea unei anumite sume n numerar. Acest
card permite de a ridica numerar, a achita mrfurile i serviciile n orice instituii care
accept ca mijloc de plat cardurile bancare Mastrcard. E posibil folosirea cardului
att n sistemele mecanice pe baz de hrtie, adic tranzacia este efectuat cu ajutorul
telefonului i imprinterului, ct i n reeaua de terminale electronice i automate
bancare. Suplinirea contului e posibil att n numerar ct i prin transfer. Poate fi
eliberat mpreun cu VISA Gold. [3]

4. Avantajele i dezavantajele sistemelor de i-pli

Avantaje de utilizarea cardului bancar: [3]

Posibilitatea de a achita pentru mrfuri i serviciile achiziionate n orice punct

de vnzare: magazine, hotele, restaurante, centre de deservire din toata lumea n care
este afiat sigla ce corespunde cardului pe care l posedai;

Obinerea numerarului de la automatele bancare (ATM) sau de la ghieele

bncilor care accepta cardul. Reeaua internaionala vast de bancomate este accesibila
24 ore din 24, fr zile de odihn.
 Contul de card poate fi alimentat de ctre rudele, prietenii sau partenerii Dvs.
care se afla n Moldova precum i prin transferuri de peste hotare.
Mijloacele din contul de card nu trebuiesc declarate la trecerea frontierei. [3]

Soldurile din conturile de card ale persoanelor fizice sunt garantate n conformitate cu Legea nr. 575-XV din
26.12.2003 "Privind garantarea depozitelor persoanelor fizice n sistemul bancar". Plafonul de garantare a
depozitelor (suma maxima pltibia unui deponent) este 4500 lei moldovenesti, indiferent de numarul i
mrimea depozitelor sau valutain care s-au constituit la banc.

Avantajele sistemelor de pli electronice:

Disponibilitate - orice utilizator poate deschide cont propriu de e-mail;
Mobilitate independena de locaie, utilizatorul poate efectua orice tranzacii
financiare cu contul su.;
de securitate - comunicarea se face folosind protocolul SSL cu codul de cheie de 128-
bii sau ali algoritmi de criptare;
Uurina de utilizare - pentru descoperirea i utilizarea de factura electronic nu
necesit cunotine speciale;
eficien - transfer de la un cont s apar n cteva minute;

Dezavantajele sistemelor de pli electronice:

- Exista multe companii i puncte de vnzare care nu lucreaz cu sisteme de pli
electronice i doar cu cash ceea ce face imposibil utilizarea i plilor
- Vulnerabilitatea cardului bancar i a parolelor web ce pot fi folosite de hackeri
Concluzii
Viteza cu care evolueaz tehnologia Internet-ului este impresionant. Dac acumse
apreciaz c exist cteva milioane de oameni care folosesc serviciile Internet
nfiecare moment, numrul lor va crete exponenial n anii urmtori. Dintr-un
recentsondaj a reieit c, dac cu un an n urma 70% din utilizatorii Internet-ului
apreciaue-mail-ul ca principal beneficiu i doar 30% Web-ul, astazi 50% din
persoaneconsider pe primul loc e-mail-ul, 40% Web-ul i, deja 10%, comerul i
plile electronice. n acest domeniu revoluia abia a nceput: s observm c plile
electronice reprezint un fel de e-mail n raport cu banii reali, aa cum pota
electronic reprezent, acum caiva ani, o adevarat revoluie n comunicaiile dintre
persoane. Departe de a fi rezolvate problemele de securitate i acceptabilitate
necesare, sistemele electronice de plat, puternic cercetate iexperimentate azi, vor
progresa rapid, devenind o realitate a Cyberspace-ului anilor viitori. [1]

Fig.3

Ordin de livrare se efectuiaza doar cu conditia achitariitotale a serviciilor si

transferarii banilor. Modul de plata puteti indica la perfectionarea comenzii:[2]

1) Visa / MasterCard / PayPal ;

2) Cash pentru manager (or. Chisinau) ;
3) Plata in numerar in ramurile de Banca de Economii ;
4) Western Union, Anelik, Moneygram, UniStream, Moldova Express - prin banca ;
5) Western Union on-line (numai pentru SUA si Anglia) ;
6) LiqPay ;
7) Moneybookers ;
8) Webmoney (webmoney merchant) ;
9) Interkassa.com - RBKMoney, MoneyMail, WebCreds, , 24,
, Unikarta, Liberty Reserve, PerfectMoney, Z-payment. [2]
 Literatura consultat:

1. http://www.scribd.com/doc/24800608/49-Sisteme-de-Plati-in-Internet
2. http://www.surprise.md/ro/payment.html
3. http://migratie.md/infocenter/remittances/cards/
4. http://facultate.regielive.ro/seminarii/finante/sistemele_de_plati-27461.html
5. http://www.bnm.org/md/history
6. Regulamentului cu privire la SAPI. Monitorul Oficial al R.Moldova nr.39-
42/144 din 10.03.2006
7. Regulament BNM cu privire la operatiunile cu numerar
n bancile din Republica Moldova. 21 p.
8. http://www.factura.md/home.html?lng=ro
9. http://www.flux.md/editii/200817/articole/1760/