Universitatea Andrei aguna Facultatea de tiine Economice Semestrul II Anul 2011

CONTABILITATE CONSOLIDAT NOTE DE CURS

Titular disciplin: Lector dr. Srac Aldea Laura

CURSUL 1 : ASPECTE GENERALE PRIVIND GRUPURILE I CONTURILE CONSOLIDATE

1.1. Necesitatea grupurilor de societi
Apariia grupurilor este legat de strategia de dezvoltare a entitilor. Astfel, atunci cnd prezena pe pieele externe (strine) se intensific sau cnd producia se diversific foarte mult, entitile pot s aleag una dintre urmtoarele dou posibiliti: fie i conserv unitatea juridic i creeaz departamente sau sucursale, fie creeaz noi societi, care au propria personalitate juridic, dar care se afl sub controlul societii-mam. Dezvoltarea extern prin constituirea de noi societi sau prin preluarea controlului asupra unor societi deja existente st la baza apariiei grupurilor de societi. Grupul de societi este un ansamblu de societi aparent autonome, dar care sunt supuse unei direcii economice unitare asumate de una sau mai multe dintre ele. Dei organizarea societilor pe activiti contribuie la o gestiune mai eficient la nivelul fiecrei activiti sau ri, totui, uneori, ea mascheaz realitatea economic. De exemplu, societatea-mam poate avea interesul s achiziioneze o ntreprindere nerentabil a crei gestiune este deficitar, dar care prezint un potenial de producie interesant pe termen lung. n cazul acesta, din punctul de vedere al creditorilor, dac este analizat independent, o asemenea ntreprindere prezint un risc destul de important, n timp ce o analiz a acestei ntreprinderi n contextul ansamblului din care face parte s-ar putea s evidenieze o imagine mai atractiv i just a situaiei sale reale. Pentru a elimina aceast dificultate de apreciere de ctre teri a situaiei financiare i a rentabilitii ntreprinderilor unui grup, este necesar ntocmirea conturilor consolidate (conturilor de grup). Complementare conturilor individuale (sociale), conturile consolidate, ntocmite de societatea-mam, innd cont de legturile capital pe care le are aceasta cu celelalte societi din cadrul grupului, prezint informaii care permit o analiz a structurii financiare i a rentabilitii grupului.

ntr-un context economic concurenal, n care principalul obiectiv al grupurilor internaionale cotate l reprezint crearea de valoare pentru acionari conturile consolidate reprezint un instrument esenial de informare pentru1: creditori, deoarece permit aprecierea solvabilitii i ndatorri societilor grupului n ansamblul lor; de asemenea, pe baza informaiilor dir conturile consolidate, bncile pot s verifice dac politica stabilit la nivelu grupului este eficace i operaiile finanate sunt viabile, dei situaia financiari individual a unei filiale nu este tocmai favorabil; asociaii majoritari, care gsesc n conturile consolidate informaii asociaii minoritari, deoarece reprezint unicul mijloc de apreciere a Cu toate c avantajele conturilor consolidate (conturilor de grup) sun de necontestat, trebuie menionat c acestea nu prezint nici o informaii despre fluxurile care intervin ntre societile din cadrul grupului, de cunoaterea fluxurilor interne poate s fie util n cunoaterea strategiei organizrii grupului. care le permit o apreciere ct mai corect a valorii societii-mam; modului n care le sunt gestionate interesele.

1.2. Legiferarea grupurilor

Dei primele grupuri au aprut nc din prima jumtate a secolului a XIX-lea 2, reglementrile cu privire la conturile consolidate au aprut mult nu trziu. Primele reglementri contabile referitoare la conturile consolidate a aprut n Statele Unite ale Americii. De fapt, n aceast ar, criza economic din perioada 1929-1933 a scos n eviden necesitatea unei proceduri mi formalizate de normalizare contabil. Astfel, Comisia Valorilor Mobiliar (SEC - Securities and Exchange Commission), organism nvestit cu puterea de a exercita controlul asupra comerului cu valori mobiliare, a cerut societilor de grup cotate la burs, ncepnd cu anul 1934, s adauge la conturile individuale i situaiile financiare consolidate. n Marea Britanie, n anul 1939, bursa de la Londra a emis primele dispoziii cu privire la conturile consolidate, dispoziii prin. intermediul crora societile cotate erau obligate s ntocmeasc conturi consolidate.
1

Eric Ropert, Nouvelle Pratique des comptes consolides, Montchrestien, Gualino editeu Paris, 2000 Se pare c prima societate american de tip holding a fost constituit n anul 183: (informaie preluat din Encyclopedie de Comptabilite, Controle de Gestion et Audit, sous 1 direction de Bernard Colasse, Editura Economica, Paris, 2000, pag. 421)
2 2

n Frana, reglementrile contabile referitoare la conturile consolidate apar mult mai trziu, respectiv n anul 1968. n acest an, Comisia operaiunilor bursiere (COB - Commission de operation en bourse) cere societilor ce fac apel public la economii s publice situaii financiare consolidate. De asemenea, n lipsa unui cadru conceptual clar, COB a considerat c este necesar ca situaiile financiare consolidate s fie nsoite de informaii complementare cu privire la metodele de consolidare i de evaluare utilizate pentru ntocmirea acestor documente. Cu toate acestea, societile franceze vor dispune de un referenial contabil coerent cu privire la conturile consolidate o dat cu asimilarea Directivei a VH-a europene n cadrul legislativ francez3. La nivel european, ncercrile de armonizare a reglementrilor contabile naionale ale rilor membre ale Uniunii Europene cu privire la conturile consolidate s-au concretizat n publicarea Directivei a VII-a europene, n 1983. Aceast directiv ce vizeaz ntocmirea i publicarea conturilor consolidate cuprinde referiri cu privire la: societile ce au obligaia de a ntocmi conturi consolidate, societile care intr n perimetrul de consolidare, eliminrile din perimetrul de consolidare, metodele de consolidare, controlul conturilor consolidate etc. Actualmente, marile grupuri de societi cotate la principalele burse de valori folosesc fie referenialul contabil american (USGAAP- principiile contabile general admise din SUA), fie referenialul internaional (standardele internaionale de raportare financiar elaborate de IASB4(Consiliul Standardelor Contabile Internaionale).

CURSUL 2 : RELAIA DINTRE NORMELE CONTABILE I PROBLEMATICA CONTABILITII CONSOLIDATE

2.1. Noiunea de grup
3

Legea din 3 ianuarie 1986 prin intermediul creia prevederile Directivei a Vll-a sunt preluate n legislaia francez. 4 Din anul 2001, organismul internaional de normalizare se numete Consiliul Standardelor Internaionale de Contabilitate (IASB - International Accounting Standards Board), iar standardele elaborate de acesta poart denumirea de standarde internaionale de raportare financiar (IFRS - International Financial Reporting Standards). Menionm c, pn n prezent, IASB a elaborat i publicat cinci IFRS. De asemenea, trebuie menionat c, actualmente, societile care aplic referenialul contabil internaional trebuie s precizeze c raportrile anuale sunt ntocmite n conformitate cu standardele internaionale de raportare financiar (IFRS). n aceast situaie trebuie s se in cont c referina Ia IFRS cuprinde i IAS care mai sunt nc n vigoare

Grupul este un ansamblu constituit din mai multe societi, independente din punct de vedere juridic, dar care sunt legate ntre ele prin participaii de capital ce confer uneia dintre ele, numit societatea-mam, posibilitatea de a exercita un control asupra ntregului ansamblu i de a face s prevaleze o unitate de decizie. Din punct de vedere contabil, n viziune anglo-saxon5, grupul de societi este asimilat cu societatea-mam i cu filialele sale. Societatea-mam este o societate care exercit controlul exclusiv asupra uneia sau mai multor societi. Filiala este o societate care se afl sub controlul altei societi (societateamam). Controlul exclusiv reprezint puterea de a conduce politicile financiare i de exploatare (operaionale) ale unei ntreprinderi astfel nct s se obin avantaje din activitatea acesteia. Standardul internaional de contabilitate IAS 27 Situaiile financiare consolidate i contabilizarea participaiilor n filiale" menioneaz c o societate exercit controlul exclusiv asupra unei alte societi dac deine, direct sau indirect, mai mult de jumtate din drepturile de vot ale acesteia. De asemenea, chiar dac deine mai puin de jumtate din drepturile de vot, o societate poate exercita controlul exclusiv asupra unei alte societi dac: posed mai mult de jumtate din drepturile de vot, ca urmare a unui conduce politicile financiare i operaionale ale ntreprinderii, n poate s numeasc sau s revoce majoritatea membrilor consiliului dispune de majoritatea drepturilor de vot n consiliul de administraie ntr-o viziune mai larg, n grupul de societi, pe lng societatea-mam i filiale, mai sunt incluse societile sub forma de asocieri n participaie i ntreprinderile asociate. Societile sub form de asocieri n participaie sunt acele societi asupra crora se exercit controlul comun. Controlul comun reprezint o nelegere
5

acord cu ceilali investitori; virtutea prevederilor statutare sau contractuale; de administraie sau ai unui organ echivalent; sau alt organ echivalent.

Viziune reinut i de standardele internaionale de contabilitate i reglementrile din ara noastr

contractual de mprire a puterii de decizie la o asociere n participaie, ntre un numr limitat de acionari sau asociai, n virtutea unui acord contractual ntre acetia. O ntreprindere asociat este o societate n care investitorul are o influen semnificativ (notabil). Influena semnificativ reprezint dreptul de a participa, direct sau indirect, la politicile financiare i de exploatare (operaionale) ale unei societi, dar fr a exercita controlul exclusiv sau comun asupra acestora. Se prezum c se exercit o influen semnificativ atunci cnd se dein cel puin 20% din drepturile de vot ale unei societi, exceptnd situaia cnd se demonstreaz, n mod clar, c aceast influen nu exist. Aceasta se manifest prin: prezena n consiliul de administraie sau ntr-un alt organ de participarea la procesul de luare a deciziilor politice; tranzacii importante cu ntreprinderea n cauz; schimbul de personal de conducere; furnizarea de informaii tehnice eseniale. conducere echivalent;

2.2. Aspecte ale contabilitii consolidate din perspectiva normelor contabile, respectiv IAS21, IAS 27, IAS 28, IAS 29, IAS 31,IFRS 3

n referenialul elaborat de IASB, exist anumite standarde contabile 6 i de raportare care vizeaz direct conturile consolidate:
Norma contabil IAS 21 Efectele variaiei cursurilor Aspecte ale consolidrii vizate Conversia conturilor societilor aflate n

monedelor strine" strintate IAS 27 Situaiile financiare consolidate i Perimetrul de consolidare, consolidare prin contabilizarea participai ilor n filiale" IAS 28 Contabilizarea participaiilor n cadrul ntreprinderilor asociate" IAS 29 Prezentarea conturilor n economiile hiperinflaioniste" IAS 31 Informarea financiar relativ la participaiile n cadrul ntreprinderilor de tipul joint-ventures (asocierilor n participaie)" IFRS 3 Gruprile de ntreprinderi" Determinarea i tratamentul contabil al fondului comercial pozitiv sau negativ metoda integrrii globale Consolidare prin metoda punerii n echivalen Conversia conturilor filialelor situate n rile cu o puternic inflaie Consolidarea prin metoda integrrii proporionale

n Romnia, primele norme cu privire la conturile consolidate au fost publicate n anul 20007. Aceste norme au avut o aplicare destul de limitat deoarece, n urma unui ordin al ministrului finanelor, au fost alese numai cinci societi care, pentru anul 2001, trebuiau s ntocmeasc conturi consolidate8. De asemenea, menionm c, dei prin intermediul OMFP 94 se urmrete o armonizare a reglementrilor contabile din ara noastr cu standardele internaionale de contabilitate i cu directivele europene. n urma modificrilor i completrilor reglementrilor din domeniul contabilitii9, ncepnd cu situaiile financiare ale anului 2005, grupurile de societi vor ntocmi situaii financiare consolidate astfel: persoanele juridice care aplic standardele internaionale de raportare financiar (IFRS) efectueaz consolidarea n conformitate cu prevederile acestora;

Aceste standarde au fost revizuite n 2003, versiunea cea mai nou urmnd s intre n vigoare ncepnd cu ianuarie 2005; menionm c modificrile aduse acestor standarde nu suni substaniale. 7 Aceste norme au fost aprobate prin OMF 772 din 02.06.2000. 8 Nu avem informaiile necesare pentru a meniona dac ntr-adevr aceste cinci societi ai ntocmit i publicat conturi consolidate.

Ordinul ministrului finanelor publice nr. 1.827/2003 privind modificarea i completarea unoi reglementri din domeniul contabilitii.
9

persoanele juridice care aplic Reglementrile contabile simplificate,

armonizate cu directivele europene, pot proceda la ntocmirea situaiilor financiare consolidate; ntocmirea acestora se efectueaz n conformitate cu prevederile Normelor privind consolidarea conturilor, aprobate prin Ordinul ministrului finanelor publice nr. 772/2000.

Controlul exclusiv: IAS 27 precizeaz c se prezum existena unui control dac societatea mam deine direct sau indirect mai mult de jumtate din drepturile de vot ale unei ntreprinderi fr s se poat demonstra clar n circumstane excepionale c aceast deinere nu permite controlul (IAS 27 Situaii financiare consolidate i individuale). Controlul mai poate exista atunci cnd societatea mam, chiar dac deine mai puin de jumtate din drepturile de vot, dispune de puterea : - de a poseda mai mult de jumtate din drepturile de vot ca urmare a unui acord cu ceilali investitori ; - de a conduce politicile financiare i operaionale ale ntreprinderii n virtutea prevederilor statutare sau contractuale ; - de a numi sau revoca majoritatea membrilor consiliului de administraie sau a unui organ echivalent ; - dispune de majoritatea drepturilor de vot n consiliului de administraie sau alt organ echivalent. * Controlul comun (concomitent) IAS 31 Informarea financiar relativ la participaiile ntreprinderii de tip Joint-vantcers Aceast norm definete controlul comun prin mprirea controlului unei activiti economice n virtutea unui accord contractual. Acest contract poate s fie separat sau ncorporat n statutul entitii : activitatea, durata, conturile ntreprinderii J-v, numirea membrilor consiliului de administraie, aporutilr de capital etc. Dac unul dintre membri este desemnat s administreze ntreprinderea J-v, acesta nu nseamn c el poate s exercite un control exclusiv deoarece el acioneaz pe baza deciziilor ecceptate i de ceilali asociai. Normele contabile din ara noastr definesc controlul comun o nelegere contractual de mprire a puterii de decizie la o asociere n participaie ntre un numr limitat de acionari sau asociai n virtutea unui acord ntre acetia .

* Influena notabil (semnificativ) este definit de IAS 28 Contabilizarea participaiilor n ntreprinderile asociate ca : puterea de a participa la deciziile operaionale i financiare ale unei ntreprinderi fr a se exercita controlul asupra acestora. In practic i dpdv juridic influena notabil nu este ntotdeauna clar i necesit un raionament prodesional, astfel pt a junge la un grad satisfctor de uniformitate n aprecierea influenei notabile se prezum c se exercit o influen notabilp dac deintorul de titluri posed cel puin 20% din drepturile de vot ale unei societi exceptnd situaia n care aceast influen nu se poate demonstra c exist. In situaia contrar cnd deintorul de titluri posed direct sau indirect mai puin de 20% din drepturile de vot ale unei societi se prezum c nu se exercit o influen notabil, astfel se constat c existena sau absena unei influene notabile poate s fie stabilit independent de procentajul drepturilor de vot deinute. Influena notabil se poate manifesta prin : - prezena n Consiliul de Administraie sau n alt organ de conducere echivalent ; - participarea la procesul de luare a deciziilor strategice ; - tranzacii importante cu ntreprinderea n cauz ; - schimbul de personal de conducere ; - furnizarea de informaii tehnice eseniale.

CURSUL 3 : MSURAREA CONTROLULUI I A DEPENDENEI DINTRE SOCIETILE DIN CADRUL GRUPULUI 3.1. Aspecte teoretice cu privire la procentajul de control
9

Componena ansamblului consolidat este determinat de tipurile de control, exclusiv i comun, i influena semnificativ exercitat de societatea-mam asupra celorlalte societi din cadrul grupului. De fapt, controlul, exclusiv sau comun, i influena semnificativ evideniaz o legtur de dependen ntre dou societi. Dei uneori aceast legtur poate s fie de tip contractual, ea are la baz, nainte de toate, deinerea drepturilor de vot care permit exercitarea controlului. Msurarea puterii controlului se realizeaz cu ajutorul procentajului de control. Procentajul de control exprim legtura de dependen, direct sau indirect, care exist ntre societatea-mam i o alt societate. El este exprimat n procentaj al drepturilor de vot deinute de societatea-mam. Pentru determinarea procentajului de control, se nsumeaz procentajul de control deinut direct de societatea-mam i procentajele de control deinute de toate societile controlate exclusiv de societatea-mam. Procentajul de control deinut de o societate este un element central al operaiilor de consolidare, deoarece el permite definirea perimetrului de consolidare i determinarea metodei de consolidare. Deinerea unei pri din drepturile de vot nu trebuie s fie confundat cu deinerea unei pri din capital. Astfel, pot s existe decalaje ntre participarea la capital i drepturile de vot (de exemplu, atunci cnd exist aciuni cu drept de vot dublu sau/i aciuni cu dividend preferenial dar fr drept de vot). De asemenea, trebuie menionat faptul c, n timp ce drepturile de vot permit exercitarea unei anumite puteri n adunarea general, deinerea unei pri de capital evideniaz implicarea financiar a unei societi n cadrul altei societi. Aceast implicare financiar se determin cu ajutorul procentajului de interes.

Procentajul de control reprezint capacitatea societii consildante (societatea mam) de a controla direct sau indirect o societate susceptibil s intre n perimetrul de consolidare. Procentajul de control este calculat pe baza drepturilor de vot, fr s se in cont de procentajul de capital (cota de participare la capital). Acesta se calculeaz ca raport ntre drepturile de vot deinute ntr-o societate i numrul total al drepturilor de vot ale acestora.

10

Calculul procentajului de control permite definirea perimetrului de consolidare i a metodei de consolidare utilizate.

Natura controlului 1. EXCLUSIV 2. COMUN

Societatea consolidat
FILIAL J-V ASOCIATASOC.

Metoda de consolidare reinut INTEGRARE GLOBAL INTEGRARE PROPRORIONAL PUNERE N ECHIVALEN

3. INFLUENA NOTABIL

3.2. Aspecte teoretice cu privire la procentajul de interes

Procentajul de interes exprim cota-parte de capital deinut, direct sau indirect, de societatea-mam n fiecare societate consolidat. Acesta este egal cu suma procentajelor de capital deinute, direct sau indirect, de societatea-mam n societatea consolidat. Procentajul de interes st la baza repartizrii capitalurilor proprii i rezultatelor societilor consolidate n partea ce revine grupului i partea ce revine celor care sunt din afara grupului (minoritarilor). De asemenea, procentajul de interes este st la baza efecturii nregistrrilor de consolidare, deoarece permite efectuarea unei distincii ntre elementele ce aparin grupului i cele din afara sa.

Exemple practice de determinare a procentajului de control i a procentajului de interes

Legturile de capital (financiare) dintre societile unui grup pot s fie: simple (directe i indirecte) i complexe (reciproce i circulare). ntr-o form simplificat, aceste legturi pot s fie prezentate astfel:

11

Legturi (participaii) simple Prtiei pii directe Participaii SM 60%/ * FI indirecte SM 80% v F3 60% F4 40% F5 100% F6

Legturi (participaii) complexe Participaii Participaii circulare reciproce10 SM 90% 10% F7 SM 90%/ \l0% / 70% \ F8 * F9

\40% \ F2

n cazul participaiilor directe, procentajul de control este egal cu procentajul drepturilor de vot deinute de societatea-mam, n timp ce procentajul de interes este egal cu partea de capital deinut de societatea-mam n cadrul filialei. Societatea Procentajul de Procentajul de control al soc. interes al soc. FI F2 SM 60% 40% SM 60% 40% Control exclusiv-filial Influen notabil-ntreprindere Tipul de dependen

asociat Atunci cnd participaiile dintre societile din cadrul grupului sunt indirecte, procentajul de control este determinat palier cu palier. Controlul exclusiv este ntrerupt atunci cnd o ntreprindere este controlat n comun sau este plasat sub o influen semnificativ. Pentru determinarea procentajului de interes, se multiplic procentajul de capital deinut de fiecare societate.

Societatea

Procentajul de control al soc. SM

Procentajul de interes al soc. SM

Tipul de dependen

F3 F4 F5 F6

80% 60% 40% 40%

80% Control exclusiv (filial) 80% x 40% = 32% Control exclusiv (subfilial) 80% x 40% x 40% = Influen notabil 12,8% (ntreprindere asociat) 80% x 40% x 40%x Influen notabil 100% = 12,8% (ntreprindere asociat)

n cazul participaiilor reciproce dintre societi, legislaia din fiecare ar poate s prevad anumite restricii. De exemplu, n Frana, o societate pe aciuni A
10

Dac legislaia permite aceast situaie.

12

nu poate s dein aciuni la o alt societate B, dac B deine la A o fraciune de capital mai mare de 10%. Pentru determinarea, procentajului de interes, presupunem urmtoarea situaie: SM 90% 10% F7 Procentajul de interes se calculeaz pe baza urmtoarelor formule: Procentajul de interes al grupului11 n societatea SM (PIGSM)= Procentajul de interes al grupului n societatea F7 (PIGF7) = a reprezinz procentajul de interes al societii SM n societatea F7; b reprezint procentajul de interes al societii F7 n societatea A. PIGSM = (100%-10%)/(100%-90%xl0%) = 98,9% PIGF7 = (100%-10%)/(100%-90%xl0%)x90% = 88,2% Procentajul de control al grupului n societatea F7 este egal cu procentajul de control al societii SM n societatea F7, respectiv 90%. (100%-b)/(100%-axb) [(100%-b)/(10Q%-axb)]x a; unde:

Aspecte practice privind determinarea perimetrului i a metodelor de consolidare. Exp. Societatea mam deine direct i indirect participaii n societile din cadrul grupului: Societatea Procentajul de control al A B soc.mam 80% 60% Metoda de consolidare Integrare global Integrare global
11

Procentajul de interes 80% 60%

Tipul de dependen

Filial Filial

n exemplul prezentat, acionarii grupului sunt diferii de acionarii societii SM, deoarece o parte din aciunile societii SM sunt deinute de societatea F1

13

C D E

80% 25% 0%

Integrare global Punere n echivalen

60% x 80% = 48% 60% x 80% x 25% = 12% 90% x 12% = 10,8%

Subfilial Intreprindere asociat Societatea E nu este inclus n perimetrul de consolidare

In cazul legturilor indirecte pentru ca societatea mam s exercite controlul exclusiv asupra tututror societilor trebuie ca fiecare societate s fie controlat exclusiv de cea care o precede. Astfel n exemplul prezentat soc.-mam deine controlul exclusiv asupra societii C prin intermediul soc B. Dei D controleaz exclusiv soc E, aceasta din urm datorit ruperii lanului de control ntre soc C i D nu se mai afl sub influena sau controlul soc.-mam. Exp. Societatea mam deine direct sau indirect multiple participaii n societile din cadrul grupului.

Societatea A B

PC SM 80% 60% + 20% = 80%

MC Integrare global Integrare global

PI 80% 60% + 80% x 20% = 76%

Tipul de dependen Filial Filial

Exp.

14

Societatea A B

PC SM 35% 40%

MC Punere n echivalen Punere n echivalen

PI 35% 35% x 40% = 14%

Tipul de dependen ntreprindere asociat ntreprindere asociat

Exp. ntre societile din cadrul grupului exist legturi reciproce.

Deoarece noiunea de grup se refer numai la drepturile de vot deinute de societatea mam n celelalte societi, pt a determina controlul exercitat de soc.mam asupra societii A, nu se ine cont de drepturile de vot pe care le deine soc A la soc.-mam. Astfel n exemplul prezentat soc.-mam deine 70% din drepturile de vot ale soc A exercitnd asupra aceasteia un control exclusiv. Pentru a determina procentajul de interes (participare financiar), grupul trebuie s fie considerat ca o entitate diferit de societatea-mam deoarece o parte din titlurile societii mam sunt deinute de soc A, astfel procentajul de interes al grupului n capitalul societii mam este egal cu participarea direct i exclusiv (90% + 10%) din participarea financiar a grupului n capitalul societii A. IG-SM IG-A IG-SM procentajul de interes al grupului n cadrul soc.-mam IGA procentajul de interes al grupului n cadrul soc A IG-SM = 90% + 10% IGA La rndul su, procentajul de interes al grupului n cadrul soc.A = 70% din participarea financiar a grupului n cadrul soc.-mam. IGA = 70% IG-SM IGSM = 96,77% IGA = 67,74%

15

CURSUL 4 : MODALITILE I TEHNICILE DE CONSOLIDARE

Consolidarea conturilor este o tehnic al crei obiectiv este acela de a prezenta poziia financiar, performanele i evoluia poziiei financiare a unui ansamblu constituit din societatea consolidant (societatea-mam) i societile consolidate (societile asupra crora societatea-mam exercit controlul exclusiv, controlul comun sau influena semnificativ). De fapt, consolidarea permite obinerea de situaii financiare unice pentru un ansamblu de societi, ca i cum acestea ar forma o singur entitate.

4.1. Modaliti de consolidare

n practic, exist dou modaliti de realizare a consolidrii, respectiv consolidarea prin nsumarea soldurilor (metoda clasic) i consolidarea pe baza fluxurilor. Consolidarea prin nsumarea soldurilor se bazeaz pe utilizarea informaiilor din conturile individuale ntocmite de societile consolidate la sfritul

16

fiecrui exerciiu. Aceste informaii sunt cumulate, dup care sunt supuse anumitor operaii de modificare (ajustri, retratri, eliminri) att pentru exerciiul curent, ct i pentru exerciiile precedente. n final, centralizarea informaiilor va permite obinerea unei balane consolidate. Etapele acestei modaliti de consolidare pot s fie rezumate astfel: cumulul valorilor din conturile individuale (active, datorii, capitaluri nregistrarea operaiilor de consolidare (ajustri, retratri, eliminri), proprii, cheltuieli, venituri); inndu-se cont att de elementele exerciiului curent, ct i de cele ale exerciiilor precedente; centralizarea operaiilor; prezentarea situaiilor financiare consolidate. Aceast modalitate de consolidate este avantajoas deoarece conturile individuale ale fiecrei societi consolidate sunt uor de obinut. Dar, de asemenea, aceasta prezint i riscul omiterii anumitor nregistrri de consolidare specifice exerciiilor anterioare exerciiului pentru care se efectueaz consolidarea. Consolidarea pe baza fluxurilor este inspirat din contabilitatea general (financiar), care prevede nchiderea conturilor la sfritul fiecrui exerciiu, preluarea soldurilor acestora la nceputul exerciiului urmtor i nregistrarea operaiilor pe msur ce se efectueaz. Etapele acestei modaliti de consolidare pot s fie rezumate astfel: preluarea soldurilor iniiale (soldurile finale din balana conturilor nregistrarea fluxurilor de valori (active, datorii, capitaluri proprii, nregistrarea operaiilor de consolidare (ajustri, retratri, eliminri), centralizarea operaiilor; prezentarea situaiilor financiare consolidate. Aceast modalitate de consolidare nu mai necesit efectuarea anumitor operaii de consolidare pentru exerciiile precedente, dar presupune o bun cunoatere a fluxurilor societilor consolidate. consolidate ntocmit la sfritul exerciiului precedent); cheltuieli i venituri); inndu-se cont numai de elementele exerciiului curent;

17

4.2. Tehnici de consolidare

Consolidarea societilor din perimetrul de consolidare se poate realiza direct sau pe paliere. Tehnica consolidrii directe const n consolidarea de ctre societateamam a tuturor societilor reinute n perimetrul de consolidare, indiferent dac societatea-mam deine, direct sau indirect, interese de participare n cadrul acestora. Utilizarea acestei tehnici de consolidare presupune determinarea prealabil a cotei de participare a societii-mam n capitalurile proprii ale societilor consolidate. Aceast tehnic furnizeaz direct informaia financiar la nivelul grupului i permite determinarea contribuiei fiecrei societi la rezervele i rezultatul grupului. Dar totui trebuie menionat i faptul c aceast tehnic nu furnizeaz informaiile necesare pentru efectuarea de analize n interiorul grupului (analize pe subgrupuri sau anumite zone). Pentru structura de grup prezentat, consolidarea direct const n consolidarea societilor C, D,F i G de ctre societatea M, chiar dac aceasta nu deine direct n cadrul acestora interese de participare. Tehnica consolidrii pe paliere const n consolidarea succesiv a fiecrei societi de ctre societatea care-i deine titlurile. Aceast tehnic presupune efectuarea de consolidri la fiecare nivel de integrare vertical. Astfel, se obin informaii financiare pentru diferite segmente din cadrul grupului (subgrupuri). n comparaie cu tehnica consolidrii directe, consolidarea pe paliere necesit un volum mai mare de munc. De asemenea, consolidarea pe paliere este dificil de realizat atunci cnd legturile financiare dintre societi sunt complexe. n cazul structurii de grup prezentate mai sus, consolidarea pe paliere presupune consolidarea societilor C i D de ctre societatea A i a societilor F i G de societatea B, urmnd ca dup aceea conturile subgrupurilor A i B s fie consolidate de societatea SM. Dup ce modalitile i tehnicile de consolidare au fost alese, este necesar s se stabileasc maniera de organizare a consolidrii: centralizat sau descentralizat.

18

Organizarea centralizat a consolidrii presupune ca societatea-mam s-i asume totalitatea operaiilor de consolidare. Organizarea descentralizat a consolidrii presupune ca fiecare societate consolidat s-i retrateze conturile individuale inndu-se cont de regulile de prezentare i de evaluare utilizate de grup. Conturile retratate ale fiecrei societi sunt transmise societii-mam care efectueaz numai operaiile de consolidare propriu-zis.

4.3. Etapele consolidrii

Indiferent de maniera de organizare a consolidrii, principalele etape ale procesului de consolidare sunt urmtoarele: 1. determinarea perimetrului de consolidare i stabilirea metodei de consolidare utilizate pentru consolidarea fiecrei societi reinute n perimetrul de consolidare; 2. 3. cuprind: cumulul conturilor individuale; eliminarea conturilor, operaiilor i profiturilor interne; partajul capitalurilor proprii i eliminarea titlurilor. 4. ntocmirea situaiilor financiare consolidate: bilan, cont de profit, tabloul fluxurilor de trezorerie, situaia variaiei capitalurilor proprii i notele exlicative. efectuarea operaiilor de preconsolidare, operaii ce vizeaz: omogenizarea metodelor de evaluare i de prezentare a contabilizarea impozitelor amnate; conversia conturilor societilor aflate n strintate. efectuarea operaiilor de consolidare propriu-zis, operaii care conturilor la nivelul ntregului grup;

19

CURSUL 5 : PERIMETRUL METODELE DE CONSOLIDARE

DE

CONSOLIDARE

5.1 Definirea perimetrului de consolidare. Excluderile din perimetrul de consolidare

Perimetrul de consolidare este ansamblul constituit din societatea consolidant (societatea-mam) i societile consolidabile, respectiv societile asupra crora societatea consolidant exercit, direct sau indirect, controlul exclusiv, controlul comun i o influen semnificativ. Astfel, toate societile controlate, exclusiv sau n comun, sau asupra crora se exercit o influen semnificativ trebuie s fie consolidare de societatea-mam, eliminrile din perimetrul de consolidare fiind destul de rare. Standardele internaionale de contabilitate IAS 27 Situaiile financiare consolidate i contabilizarea participaiilor n filiale", IAS 28 Contabilizarea participaiilor n cadrul ntreprinderilor asociate" i IAS 31 Informarea financiar relativ la participaiile n cadrul ntreprinderilor de tipul

20

joint-ventures" menioneaz urmtoarele cazuri de excludere din perimetrul de consolidare: societile care sunt supuse unor restricii severe pe termen lung, restricii care afecteaz exercitarea controlului i transferul de fonduri ctre societatea-mam (societatea consolidabil este naionalizat sau aceast societate nu poate s transfere fonduri i beneficii ctre societatea-mam, datorit unui control asupra circulaiei fondurilor); societile ale cror titluri au fost achiziionate n vederea cedrii ulterioare ntr-un viitor apropiat (societile al cror control intenioneaz s fie temporar). Trebuie menionat faptul c aceast excludere din perimetrul de consolidare este permis numai atunci cnd exist un angajament fenn de revnzare a titlurilor, nc din momentul cumprrii lor. ns, dac titlurile sunt deinute de mai multe exerciii i grupul are intenia s le revnd, nu este posibil excluderea din perimetrul de consolidare, deoarece achiziionarea titlurilor nu s-a efectuat cu scopul cedrii lor ntr-un viitor apropiat. Dei standardele internaionale de contabilitate nu menioneaz explicit, mai pot s fie lsate n afara perimetrului de consolidare i acele societi care sunt considerate nesemnificative12. Analiza societilor considerate nesemnificative trebuie fcut cu mare atenie, pentru a evita excluderile nejustificate. De exemplu, chiar dac o societate luat individual prezint un caracter mai puin semnificativ, aceasta trebuie s fie consolidat, dac deine titluri la alte ntreprinderi considerate semnificative.

5.2. Legtura dintre metodele de consolidare i tipul de control exercitat de societatea consolidant asupra societilor consolidate
Alegerea metodei de consolidare este strns legat de tipul de control pe care-le
12

exercit

societatea

consolidant

asupra

societilor

consolidate.

n prefaa la standardele contabile internaionale, par. 12, se menioneaz c acestea nu sunt concepute cu intenia de a fi aplicate elementelor nesemnificative; Standardele Internaionale de Contabilitate, Editura Economic, Bucureti, 2001, pag. 47.

21

Corespondena dintre tipurile de control i metodele de consolidare este urmtoarea:

Natura controlului Control exclusiv Control comun Influen semnificativ Societatea consolidat Filial Asociere n participaie ntreprindere asociat Metoda de consolidare utilizat Integrare global Integrare proporional13 Punere n echivalen14 Punere n echivalen

Metodele de consolidare sunt aplicate n funcie de tipul de control exercitat de societatea mam: 1. control exclusiv = integrare global 2. control concomitent = integrare proporional 3. influen notabil = punerea n echivalen

CURSUL 6 : METODELE DE CONSOLIDARE

Metoda integrrii globale Integrarea global, care ilustreaz perfect principiul prevalentei realitii economice asupra aparenei juridice, este considerat o metod de consolidare prin excelen15. Utilizat pentru consolidarea societilor controlate exclusiv, din punct de vedere tehnic, metoda integrrii presupune:

13

Tratament contabil de baz prevzut de standardul IAS 31 Informarea financiar relativ la participaiile n cadrul ntreprinderilor de tipul joint-ventures (asocierilor n participaie)". 14 Tratament contabil alternativ permis de IAS 31 Informarea financiar relativ la participaiile n cadrul ntreprinderilor de tipul joint-ventures (asocierilor n participaie)". 15 De fapt, n rile anglo-saxone integrarea global este singura metod de consolidare recunoscut.

22

cumularea pentru ntreaga valoare a conturilor filialei (posturile

bilaniere i cele ale contului de profit i pierdere) la cele ale societii consolidante (societii-mam); titlurilor16. Prin preluarea n totalitate a elementelor de activ, datorii i capitaluri proprii ale filiale, bilanul consolidat, obinut n urma integrrii globale, permite cunoaterea componenei reale a activelor grupului i a modului de finanare a acestora. n plus, dac la capitalul filialei, pe lng societatea-mam, au participat i ali asociai, bilanul consolidat reflect i partea ce le revine acestora din capitalurile proprii i rezultatul filialei. De asemenea, pornindu-se de la premisa c activitatea unei filiale reprezint o continuare a activitii societii-mam, contul de profit i pierdere prezint adevrata performan realizat de grup. eliminarea operaiilor i conturilor reciproce; repartizarea capitalurilor proprii ale societii consolidate ntre

societatea-mam i ceilali asociai ai filialei (asociai minoritari) i eliminarea

Dpdv istoric, metoda integrrii globale este cea mai veche metod de consolidare. Astfel, aceast metod se utilizeaz cnd posesia titlurilor de participare permite unei societi (soc.-mam) s exercite un control exclusiv asupra unei alte societi (filial), considerndu-se c activele i pasivele filialei aparin soc.mam. Astfel, prin integrare global se realizeaz ntocmirea titlurilor de participare din bilanul soc.-mam cu activele i datoriile filialei, chiar dac soc.-mam nu deine totalitatea titlurilor. Modalitatea practic de realizare : - Integrarea (cumularea) activelor, pasivelor, cheltuielilor i veniturilor societii consolidate cu cele ale soc.-mam; - Eliminarea operaiilor reciproce;
16

Eliminarea titlurilor deinute de societatea-mam reprezint esena consolidrii. Acestea se elimin n contrapartid cu cota-parte din capitalurile proprii ale filialei ce revine societii-mam.

23

- Eliminarea titlurilor de participare deinute de soc.-mam n contrapartid cu cotaparte din capitalurile proprii ale filialei. Aceast eliminare genereaz apariia de rubrici specifice conturilor consolidate : - rezerve consolidate sunt formate din rezervele soc.-mam i cota parte ce revine soc.-mam din rezervele acumulate de filial dup creare sau achiziie ; - rezultatul consolidat este constituit din rezultatul soc.-mam i cota parte ce revine soc.-mam din rezultatul filialei ; - interesele minoritare rubric de pasiv care reprezint cota parte din capitalurile proprii ale socitii consolidate ce revine acionarilor, alii dect soc.-mam ; - diferena de achiziie (fondul comercial) reprezint diferena existent la data achiziionrii ntre preul de achiziie al titlurilor i cota parte din valoarea just a activelor nete achiziionate (capitalurile proprii ale filialei achiziionate). Prin preluarea n totalitate a elementelor de activ i pasiv ale diferitelor filiale, bilanul consolidat obinut prin metoda integrrii globale permite s se cunoasc att componenta real a activelor ntregului grup ct i modul de finanare a acestora. Totodat se cunoate i partea din capitalurile proprii i rezultat ce revine acionarilor sau asociailor minoritari. La rndul su, contul de profit i pierdere evideniaz partea de rezultat ce revine dpdv juridic intereselor minoritare. Metoda integrrii proporionale Folosit pentru consolidarea societilor aflate sub control comun, metoda integrrii proporionale presupune o integrare a conturilor individuale ale societii consolidate la conturile societii consolidante proporional cu procentajul de interes. Astfel, bilanul i contul de profit i pierdere consolidate prezint o imagine, economic i financiar mult mai redus dect n cazul integrrii globale. Deoarece n bilanul consolidat nu este evideniat partea ce revine celorlali asociai din capitalurile proprii i rezultatul filialei, aceast viziune mult mai redus privilegiaz proprietarul, respectiv societatea consolidant. Din punct de vedere tehnic, aceast metod presupune:

24

cumularea conturilor societii consolidate la conturile societii-

mam proporional cu procentajul de interes (cota de participare a societiimam la capitalul societii aflate sub control comun); eliminarea operaiilor i conturilor reciproce proporional cu procentajul de interes; eliminarea titlurilor de participare deinute de societatea consolidant n contrapartid cu cota-parte din capitalurile proprii ale societii consolidate. In cazul integrrii proporionale se consider c fiecare dintre partenerii societii controlate n comun dispune de un drept echivalent asupra elementelor patrimoniale ale acestora. Aceast metod de consolidare presupune : Integrarea activelor, pasivelor, cheltuielilor i venituriloe societii consolidate la conturile soc.-mam proporional cu procentul de interes. - Eliminarea operaiilor reciproce proporional cu cota de participare. - Eliminarea titlurilor de participare deinute de societatea mam la capitalul societii aflate sub control comun n funcie de participarea asociativ. Spre deosebire de integrarea global, integrarea proporional nu evideniaz interesele minoritare, deoarece activele, pasivele, cheltuielile i veniturile societii consolidate sunt cumulate numai pentru partea ce revine soc.-mam, fiind exclus partea ce revine celorlali asociai sau acionari.

Metoda punerii n echivalen Considerat mai degrab o metod de evaluare dect o metod de consolidare17, punerea n echivalen presupune ca titlurile de participare deinute la o ntreprindere asociat s fie contabilizate, n momentul achiziionrii, la costul lor. Ulterior, costul acestora este ajustat n funcie de evoluia capitalurilor proprii ale ntreprinderii asociate. Astfel, n bilanul consolidat, aceste titluri sunt prezentate la postul Titluri puse n echivalen" , iar n contul de profit i pierdere consolidat, partea ce revine societii consolidante din rezultatul societii aflate sub influen

25

semnificativ se reflect la Cota-parte din rezultatul societilor puse n echivalen". Se aplic ntreprinderilor asupra crora societatea mam nu exercit dect o influen notabil (semnificativ). Punerea n echivalen const n substituirea valorii contabile a titlurilor deinute de societatea consolidant (mam) cu partea ce revine din capitalurile proprii ale societii consolidate. Spre deosebire de metodele precedente aceasta presupune cumulul bilanurilor i conturile de profit i pierdere. Partea ce revine societii consolidante din rezultatele obinute de ntreprinderea asociat dup achiziionarea titlurilor este nscris n : - contul de profit i pierdere pentru partea din rezultat ; - rezerve consolidate obinut n exerciiul curent pentru beneficiile din exerciiile anterioare. La nivelul bilanului consolidat sunt evideniate urmtoarele posturi particulare : titluri puse n echivalen diferenele de achiziie (fondul comercial) rezervele consolidate rezultatul consolidat

n contul de profit i pierdere consolidat partea ce revine societii consolidante din rezultatul societii consolidate este evideniat la rubrica cota parte din rezultatul societilor puse n echivalen . Comunitatea financiar internaional consider metoda punerea n echivalen mai degrab o metod de evaluare dect o metod de consolidare fiind utilizat n unele ri i la nivelul conturilor individuale.

CURSUL 7 : RETRATRI DE OMOGENIZARE

7.1. Omogenizarea metodelor de evaluare i de prezentare a conturilor la nivelul grupului
Metodele de evaluare i de prezentare utilizate de societile din cadrul grupului pentru propriile conturi individuale pot s fie diferite de cele aplicate la 26

nivelul conturilor consolidate. Deoarece prin intermediul conturilor consolidate se urmrete o reprezentare omogen a ansamblului format din societile reinute n perimetrul de consolidare, conturile individuale ale societilor ce utilizeaz metode diferite de cele aplicate la nivelul conturilor consolidate trebuie s fie retratate (rectificate) prin intermediul nregistrrilor contabile. nregistrrile contabile de retratare a conturilor individuale vizeaz, n principal, omogenizarea metodelor de amortizare, a duratelor de amortizare, a metodelor de evaluare a stocurilor etc. Principiul omogenizrii se aplic tuturor ntreprinderilor consolidate, indiferent dac asupra acestora se exercit controlul, exclusiv sau comun, sau influena semnificativ.

7.2. Contabilizerea impozitelor amnate la nivelul conturilor consolidate

La nivelul conturilor individuale, impozitul pe profit i cheltuiala cu impozitul pe profit pot s fie determinate i contabilizate fie pe baza metodei impozitului exigibil (curent), fie pe baza metodei impozitului amnat. ns n conturile consolidate aplicarea metodei impozitului amnat este obligatorie. Omogenizarea metodelor contabile la nivelul grupului genereaz nregistrarea de impozite amnate. La nregistrarea acestor impozite amnate, n conturile consolidate, trebuie s se in cont de urmtoarele reguli: dac retratarea de omogenizare a generat o majorare a rezultatului sau rezervei, trebuie s se nregistreze un impozit amnat de pasiv (datorie de impozit amnat) n coresponden cu diminuarea rezultatului sau a rezervelor; dac retratarea de omogenizare a generat o diminuare a rezultatului sau rezervei, trebuie s se nregistreze un impozit amnat de activ (crean de impozit amnat) n coresponden cu majorarea rezultatului sau a rezervelor.

In numeroase cazuri exist diferene semnificative ntre regulile de evaluare i de prezentare utilizate de societile membre ale unui grup pentru ntocmirea situaiilor financiare individuale. Astfe, se impune o serie de retratri de omogenizare prin care se elimin diferenele dintre reguli utilizate n ntocmirea situaiilor financiare individuale i cele aplicabile conturilor consolidate.

27

In ceea ce privete retratrile care au o influen asupra rezultatului i capitalurilor proprii ale filialelor, ele pot s fie generate n sintez de : necesitatea armonizrii metodelor contabile la nivelul grupului ; eliminarea evalurilor de origine fiscal ; schimbarea referinelor contabile la nivelul conturiloe consolidate. Recunoaterea impozitelor amnate : Impozitul amnat reprezint valoarea impozitelor asupra rezultatului pltibile sau recuperabile n perioadele contabile viitoare n ceea ce privete raportul pierderilor fiscale i al creditelor de impozit neutilizabile, precum i diferenelor temporare. Diferenele temporare se determin scznd din valoarea contabil a unui activ sau a unei datorii baza fiscal a acestuia (a acesteia). Regula general este urmtoarea : * Pentru un activ : - baza contabil este mai mare dect baza fiscal = diferen temporar impozabil (impozit amnat pasiv) - baza contabil este mai mic dect baza fiscal = diferen temporar deductibil (impozit amnat activ) * Pentru un pasiv (datorie) : - baza contabil mai mare dect baza fiscal = diferen temporar deductibil (activ impozit amnat) - baza contabil mai mic dect baza fiscal = diferen temporar impozabil (pasiv impozit amnat) In cazul veniturilor n avans, baza fiscal este egal cu valoarea contabil a veniturilor n avans diminuat cu valoarea veniturilor care nu vor fi impozabile n perioadele urmtoare (IAS 12 Impozite asupra rezultatului). In ceea ce privete calculul i contabilizarea impozitelor amnate la nivelul conturilor consolidate se utilizeaz urmtoarele reguli : - nregistrarea impozitului amnat la nivel de bilan : - dac retratrile genereaz o diminuare a rezultatului sau a rezervei se va nregistra n contabilitate un impozit amnat activ n coresponden cu rezultatul sau rezerva ; 28

- dac retratrile genereaz o majorare a rezultatului sau rezervei se va nregistra n contabilitate un impozit amnat pasiv n coresponden cu rezultatul sau rezerva. - nregistrarea impozitului amnat la nivelul contului de profit i pierdere : - dac retratrile afecteaz rezerva (rezultatul exerc precedente) la nivelul contului de profit i pierdere nu va exista nici o nregistrare ; - dac retratrile genereaz o diminuare a rezultatului exerciiului la nivelul contului de profit i pierdere se va nregistra o diminuare a cheltuielilor cu impozitul pe profit ; - dac retratrile genereaz o majorare a rezultatului exerciiului la nivelul contului de profit i pierdere se va nregistra o cheltuial cu impozitul pe profit. Aplicaii : 1) La nceputul exerc. N societatea M a dat n funcie un utilaj n valoare de 20.000 u.m. n anul N amotizarea contabil a fost de 2.000 u.m., iar amotizarea fiscal de 2.800 u.m. Cota de impozit pe profit 16%. Val contabil 31.12.N 18.000

Val fiscal 31.12.N 17.200 Diferen temporar 800

impozabil 800 x 16% = 128 u.m. * nregistrarea n contabilitate: Cheltuieli cu impozite amnate = PIA 128

(pasiv impozit amnat) 2) La 31.12.N, societatea M a constituit un provision pt garanii n valoare de 10.000 u.m. Provizioanele sunt deductibile fiscal pt suma de 9.000 u.m. Cota impozit pe profit 16%.

29

Val contab Proviz pt garanii (datorie) Baza fiscal a datoriei Diferen temp deductibil 1.000 1.000 x 16% = 160

10.000 9.000

AIA = Venituri din impozite amnate (activ impozit amnat)

160

Impozitul amnat trebuie s fie contabilizat la venituri sau la cheltuieli i inclus n rezultatul exerciiului exceptnd situaia n care impozitul este generat fie de un eveniment sau tranzacie contabilizat() direct la capitalurile proprii n acelai exerciiu sau ntr-un exerc diferit, fie n contextul unei grupri de ntreprinderi sub forma unei achiziii.

3) La 31.12.N se cunosc urmtoarele informaii privind societatea M : Informaii Imoblizri corporale ( 1) Creane cleni (2) Dobnzi de ncasat (3) Amenzi de pltit (4) Dobnzi de pltit (3) Val. contab 1.500.000 300.000 30.000 33.000 15.000

1 se refer la Imob. corporale Baza de impozitare pt imob. corporale este de 1.410.000 u.m. 2 Creane clieni cu o val brut de 324.000 u.m. i exist un provizion de depreciere a creanelor de 24.000 u.m. ; provizionul nu este deductibil fiscal. 3 Dobnzi de ncasat/de pltit presupunem c dobnzile sunt recunoscute fiscal n exerc n care acestea genereaz fluxuri de trezorerie. 4 Amenzi de pltit amenzile nu sunr deductibile fiscal La nceputul exerc N, exista o datorie de impozit amnat de 6.000 u.m.

30

Informaii Imobilizri corporale Creane clieni Dobnzi de ncasat Amenzi de pltit Dobnzi de pltit Total

Valoare contabil 1.500.000 300.000 30.000 33.000 15.000

Valoare fiscal (baza fiscal) 1.410.000 324.000 33.000 -

Diferene temporare Deductibile Impozabile 24.000 15.000 39.0 00 0 90.000 30.000 120.00

Cota de impozit pe profit = 30% PIA 31.12.N PIA 1.01.N 120.000 x 30% = 36.000 6.000

De contabilizat 30.000 AIA 31.12.N Pt. PIA Pt. AIA 39.000 x 30% = 11.700 Chelt impozite amnate = PIA AIA = Venit impozite amnate 30.000 11.700

Not : IAS 12 impune unei ntreprinderi s compenseze o crean privind impozitul amnat cu o datorie privind impozitul amnat aparinnd aceleiai ntreprinderi dac i numai dac ele sunt aferente impozitelor pe profit percepute de aceeai autoritate fiscal, iar ntreprinderea dispune legal de a compensa creanele i datoriile privind impozitele

31

7.3. EXEMPLE DE RETRATRI DE OMOGENIZARE

7.3.1. Retratri privind imobilizrile corporale i necorporale
- O imobilizare corporal sau necorporal este recunoscut la active cnd ndeplinete anumite condiii i trebuie s fie iniial evaluat la costul su. Exp.: Pe data de 30.12.N, societatea F a achiziionat o imobilizare corporal n urm. condiii : - pre cumprare: 80.000.000 u.m. - chelt cu transportul/instalare facturate de furnizor: 5.000.000 u.m. Politica grupului din care face parte soc. F este de a include n costul imob corporale chelt estimate a se angaja cu demontarea lor: 15.000.000 u.m. n situaiile financiare individuale prezentate de soc. F la nceputul dec.N, imob corp este nscris la val de 85.000.000 u.m. 32

In vederea consolidrii se includ n costul imobilizrii chelt estimate (provizioane) a se angaja cu demontarea : Imob corporale = Provizioane pt dezafectare, imob corp i alte aciuni legate de acestea Valoarea imob corporale n situaiile financiare consolidate este de 100.000.000 u.m. Cota de impozit pe profit presupus : 16% Val contab imob corp n sit financ consolidate u.m. Baza fiscal (val din sit financ individuale ale soc F) Diferen temporar impozabil PIA 15.000.000 x 16% = 2.400.000 Chelt cu impozite amnate = PIA 2.400.000 85.000.000 u.m. 15.000.000 u.m. 100.000.000 15.000.000

n cazul imobilizrilor corporae create de ntreprindere costul este determinat prin utilizarea acelorai principii operaionale folosite n cazul unui active achiziionat (profiturile interne sunt eliminate), de altfel i costurile anormale. n cazul imobilizrilor necorporale generate intern (producie proprie) se procedeaz n 2 faze dpdv al analizei acestora (IAS 38 Imobilizri necorporale): - o faz de cercetare - o faz de dezvoltare Cheltuiala de cercetare trebuie recunoscut c o cheltuial atunci cnd ea este angajat. Nici un activ necorporal provenit din cercetare nu trebuie recunoscut. Un activ necorporal provenit din dezvoltare trebuie s fie recunoscut dac i numai dac o ntreprindere poate demonstra urmtoarele : - fezabilitatea tehnic disponibilitatea activului pentru utilizare sau vnzare ; - intenia de a finaliza activul necorporal fie pentru utilizare, fie pentru vnzare ;

33

- modul n care activul necorporal poate s genereze beneficii economice viitoare ; - abilitatea ntreprinderii de a evalua fiabil cheltuielile atribuibile activului necorporal n faza sa de dezvoltare. Astfel, costul unui activ necorporal este dat de cheltuiala suportat n urma procesului de producie i n funcie de criteriile de recunoatere a acestei cheltuieli. Aplicaii : 1) n cursul exerc N societatea F a capitalizat chelt de cercetare n valoare de 10.000.000 u.m. urmnd s le recupereze prin amortizare linear ncepnd cu 1.01.N+1 pe o perioad de 5 ani. Politica grupului din care face parte soc. F este de a considera chelt de cercetare chelt ale perioadei. ! n conturile individuale ale soc F chelt de cercetare sunt nscrise n bilan la val de 10.000.000 u.m. n conturile consolidate aceste cheltuieli sunt eliminate din categoria imob. necorporale : (- P) 10.000.000 Impozit profit = 16% Val contab a imob necorp n situaiile financ consolidate 0 Baza fiscal (val n bilanul soc F) Diferen temporar deductibil AIA 10.000.000 x 16% = 1.600.000 Creane impozit amnat = venit din impozit amnat 1.600.000 10.000.000 10.000.000 (- A) Venit din prod de imob necorporale = Chelt de cercetare dezvoltare

Dup contabilizarea sa iniial ca activ, o imobilizare corporal sau necorporal trebuie s fie contabilizat la costul su diminuat cu amortizrile cumulate (tratament de referin) sau la valoarea sa reevaluat (la val just la data

34

reevalurii diminuat cu amortizrile i pierderile de valoare ulterioare cumulate tratament alternativ). Atunci cnd valoarea contabil a unui activ crete ca urmare a unei reevaluri, creterea are ca efect i majorarea capitalurilor proprii, n spe a rezervelor din reevaluare. In msura n care o reevaluare pozitiv compenseaz o reevaluare negativ a aceluiai activ, anterior contabilizat la cheltuieli, reevaluarea pozitiv trebie s fie contabilizat la venituri. Atunci cnd valoarea contabil a unui activ se diminueaz ca urmare a unei reevaluri, aceast reevaluare trebuie s fie contabilizat la cheltuieli. Pentru contabilizarea reevalurilor imobilizrilor corporale i necorporale se poate utiliza unul dintre urmtoarele procedee : 1 reevaluarea simultan a valorilor brute i a amortizrilor cumulate ; 2 reevaluarea unei valori nete contabile stabilit prin deducerea amortizrilor din costul imobilizrilor. Aplicaie : Societatea F deine construcii achiziionate la un cost de 600 mld

u.m. i amortizate pentru suma de 150 mld u.m. Politica grupului din care face parte soc F este de a evalua cldirile la o valoare reevaluat. Valoarea just a construciilor determinat de experi evaluatori la 31.12.N este de 675 mld u.m. In bilanul individual al soc F prezentat la 31.12.N, val net contabil a construciilor : 450 mld In vederea consolidrii se procedeaz la reevaluarea construciilor 1) Se calculeaz raportul val just/val net contabil a construciilor = 675/450 = 1,5 Costul imob i amortiz cumulate sunt reevaluate astfel : 600 x 1,5 = 900 mld 150 x 1,5 = 225 mld 450 VNC 675 mld Operaia de reevaluare va fi contabilizat astfel :

35

Construcii =

% Amortiz construciei 75 Rezerve din reevaluare

300 225

2) Se anuleaz amortizarea n costuri istorice Amortiz construciei = Construcii Reevaluarea construciilor Construcii = Rezerve din reevaluare 225 mld 150 mld

Indiferent de procedeul de reevaluare n conturile consolidate (bilan) construcia este evaluat la 675 mld u.m. Val contab (consolid) Baza fiscal Diferen temp impozabil 225 225 x 16% = 36 mld (PIA) Rezerve din reevaluare = PIA 36 mld 675 -450

7.3.2. Retratri privind deprecierea activelor

Soc F deine un teren cumprat n exerc N-4 la un cost de 400 mil u.m. Terenul a fost reevaluat n N-2 la 550 mil u.m. Incepnd cu exerc N-2 i pn n anul N, rezerva din reevaluare contabilizat nu a suferit nici o modificare. Politica grupului este de a aplica prevederile normei IAS 36 privind Deprecierea activelor. La sfritul exerc N, terenul s-a depreciat, iar val real a terenului este considerat a fi egal cu val recuperabil : 350 mil u.m. In situaiile financiare

36

individuale ntocmite de soc F n exerc N, terenul are o valoare de 550 mil u.m. In conturile consolidate se recunoate o pierdere n val de : 550 350 = 200 mil u.m. Aceast pierdere de valoare se contabilizeaz astfel : 150 mil pe seama rezervelor 50 mil pe seama cheltuielilor Rezerve din reevaluare = Terenuri mil Recunoaterea pierderii n situaiile financiare consolidate genereaz impozite amnate. Val contab teren (sit fin consolid) 350 mil Baza fiscal (val din bilanul individ) Diferen temp deductibil AIA 200 x 16% = 32 mil 550 mil 150 mil 50

Chelt cu proviz pt deprecierea imob = Proviz pt deprecierea terenurilor

200 mil

Activul de impozit amnat se va contabiliza astfel: capitaluri proprii : 150 x 16% = 24 mil rezultat : 50 x 16% = 8 mil 32 mil nregistrarea contabil : AIA = % Venit din imp amnate 32 mil 24 mil 8 mil Rezerve din reevaluare

Atunci cnd pentru o unitate generatoare de trezorerie (UGT = cel mai mic grup identificabil de active care genereaz intrri de numerar din utilizarea continu, intrri care sunt n mare msur independente de intrrile de numerar generate de alte active sau grupuri de active) o pierdere de valoare trebuie contabilizat dac i numai dac valoarea sa recuperabil este mai mic dect valoarea contabil.

37

Pierderea de valoare trebuie s fie repartizat pentru a reduce valoarea contabil a activelor unitii n urmtoarea ordine : mai nti fondului comercial afectat UGT apoi celorlalte active ale ntreprinderii n funcie de prorata valorii contabile a fiecruia dintre activele unitii. Aceast pierdere trebuie s fie tratat ca o pierdere pentru un activ izolat. Aplicaie : Soc F deine un echipament tehnic cu o val net contabil de 40 mil u.m. Grupul aplic prevederile normei IAS 36. La 31.12.N se estimeaz c echipamentul tehnic genereaz pierderi de valoare. El nu produce fluxuri de trezorerie independente de alte active fcnd parte din aceeai UGT cu o cldire a crei val net contabil este de 120 mil u.m. i un teren cu o val contabil de 180 mil u.m. Nu exist fond comercial care s fie asociat UGT-ului. Val recuperabil presupus a UGT : 216 mil u.m. In bilanul individual al soc F cele 3 active imobilizate sunt prezentate la valorile anterioare. n vederea ntocmirii situaiilor financiare consolidate, se aplic testul de depreciere cf. IAS 36. Val contabil a UGT : 40 mil + 120 mil + 80 mil = 240 mil Pierderea de valoare : 240 mil 216 mil = 24 mil Deoarece nu exist fond comercial, pierderea se imput asupra activelor din UGT n funcie de prorata valorii contabile : Echipament Cldire Teren 24 x 40/240 = 4 mil u.m. 24 x 120/240 = 12 mil u.m. 24 x 80/240 = 8 mil u.m.

nregistrri contabile: Chelt proviz pt deprec.imob.corp. = 24 Proviz pt deprec echipam 4 Proviz pt deprec cldirilor Proviz pt deprec terenurilor 38 12 8 %

La nivelul grupului: Val contab imob.corporale (sit.financ.cons.) 216 Baza fiscal (val.sit.financ.indiv.) Diferen temporar deductibil AIA 24 mil x 16% = 3,84 mil u.m. AIA = Venit din impozite amnate 3,84 mil 240 24 mil

7.3.3. Retratri privind stocurile

Aplicaii : 1) n cursul exerc N, soc F a inclus n costul de producie al produselor finite chelt generale de administraie n val de 20 mil u.m. Se presupune c pn la nchierea exerc N, produsele finite nu au fost vndute. Politica grupului din care face parte soc F este de a considera cheltuielile administrative drept cheltuieli ale perioadei. nregistrarea contabil : obinere de produse finite Venituri din PS = PF la nivelul grupului Val contabil 0 20 mil

39

Baza fiscal Dif.temp.deductibil 20 mil AIA 20 x 16% = 3,2 mil AIA = Venit din imp.amnate 2)

20 mil

3,2 mil

Soc F i evalueaz stocurile la ieire prin metoda FIFO (primul intrat-

primul ieit). Politica grupului este de a utiliza costul mediu ponderat. La sfritul exerc N n situaiile financiare individuale ale soc F stocul de mrfuri este evaluat la 150 mil u.m. Dac s-ar fi utilizat metoda CMP, acelai stoc ar fi avut o val de 120 mil u.m. Chelt cu mrfurile = Mrfuri - la nivelul grupului : Val contabil (chelt consolidate) Baza fiscal (sit.financ.intern) Diferen temp. deductibil AIA 30 x 16% = 4,8 mil u.m. 4,8 mil 120 mil 150 mil 30 mil (150-120)

30 mil

AIA = Venit din imp.amnate

La nchiderea exerc, stocurile trebuie s fie evaluate la valoarea cea mai mic ntre costul lor i valoarea realizabil net. Eventualele deprecieri de valoare a stocurilor fac obiectul nregistrrii de provizioane pt depreciere.

40

CURSUL 8 :

CONVERSIA CONTURILOR SOCIETILOR

AFLATE N STRINTATE
Pentru ntocmirea conturilor consolidate, conturile individuale ale societilor aflate n strintate trebuie s fie convertite n moneda societii-mam. Alegerea metodei de conversie depinde de autonomia economic i financiar pe care o are societatea consolidat fa de societatea-mam. Astfel, se pot utiliza dou metode de conversie: metoda cursului istoric, pentru societile ce reprezint o continuare a activitii societii-mam n strintate (activitile din strintate care fac parte integrant din activitile ntreprinderii ce prezint situaiile financiare); metoda cursului de nchidere, pentru societile autonome din punct de economic i financiar fa de societatea-mam (entiti externe). IAS 21 Efectele variaiei cursurilor monedelor strine" prezint urmtoarele elemente care pot s stea la baza stabilirii gradului de autonomie economic i financiar a unei societi ce-i desfoar activitatea n strintate:
Societate autonom (entitate extern) Societate neautonom (activitatea din strintate ce reprezint o prelungire a

41

activitii societii-mam). Dei societatea-mam societii fa de poate din controla Activitatea societii din strintate are

activitatea autonomie

strintate, un grad de autonomie redus fa de ntreprinderea

activitatea acesteia are un grad mare de societatea-mam. raportoare. Tranzaciile efectuate cu societatea-mam Tranzaciile se efectueaz, n cea mai nu au o pondere nsemnat n cadrul mare parte, cu societatea-mam. activitilor efectuate. Activitile sunt finanate, n cea mai mare Activitatea din strintate depinde, n parte, din activitatea locale i proprie sau mai puin din principal, de finanarea furnizat de de societatea-mam. mprumuturi

societatea-mam. Cheltuielile cu fora de munc, materialele Activitatea din strintate se bazeaz, n i alte componente ale produselor i cea mai mare parte, pe produse i serviciilor activitii din strintate sunt servicii furnizate de societatea-mam. efectuate n moned local i mai puin n moneda societii-mam. Activitatea din strintate se realizeaz n Activitatea din strintate vizeaz o alte monede dect moneda societii - pia situat n ara unde se afl mam (activitatea din strintate vizeaz o societatea-mam. pia situat n exteriorul rii n care se afl societatea-mam). Fluxurile de trezorerie ale ntreprinderii Fluxurile de trezorerie ale societii raportoare nu sunt influenate de operaiile mam cotidiene ale societii din strintate. sunt influenate direct de operaiile cotidiene ale societii din strintate.

Clasificarea unei activiti din strintate se poate efectua, n principiu, pe baza elementelor prezentate mai sus, dar, n unele situaii, clasificarea unei activiti din strintate fie ca entitate extern, fie ca parte integrant a activitii ntreprinderii raportoare, poate fi neclar. n aceast situaie, se folosete raionamentul profesional pentru realizarea clasificrii.

8.1. Metoda cursului de nchidere

Utilizat pentru conversia conturilor societilor autonome, metoda cursului de nchidere presupune utilizarea urmtoarelor cursuri:

42

Bilan Active Capitaluri proprii Diferenele conversie

Cursul utilizat Cursul de nchidere (cursul de la data ntocmirii bilanului) Cursul istoric (cursul de la data intrrii n perimetrul de consolidare sau cursul de la data contabilizrii acestora) de Element bilanier care apare n categoria capitalurilor proprii; de fapt, acestea reprezint diferena dintre capitalurile proprii convertite pe baza cursului de nchidere i capitalurile proprii convertite pe baza cursului istoric Cursul mediu al perioadei; de fapt, valoarea rezultatului din bilan este preluat din contul de profit i pierdere, dup ce se

Rezultat

Datorii

efectueaz conversia cheltuielilor i veniturilor celelalte Cursul de nchidere

elemente de pasiv, mai puin capitalurile proprii Contul de profit i Cursul utilizat pierdere Venituri Cursul din momentul contabilizrii veniturilor (totui, n practic, se utilizeaz un curs mediu anual, semestrial, trimestrial sau lunar); cursul mediu cel mai des utilizat este cel Cheltuieli lunar Cursul din momentul contabilizrii cheltuielilor (totui, n practic, se utilizeaz un curs mediu anual, semestrial, trimestrial sau lunar); ca i n cazul veniturilor, cursul mediu Rezultat cel mai des utilizat este cel lunar Se calculeaz ca diferen ntre cheltuielile i veniturile convertite pe baza cursului mediu anual, semestrial, trimestrial sau lunar

Conversia situaiilor financiare ncepe cu contul de profit i pierdere i se continu cu bilanul. Deoarece n bilan capitalurile proprii sunt convertite pe baza cursului istoric i celelalte elemente (active i datorii) sunt convertite pe baza cursului de nchidere, n urma conversiei, ia capitalurilor proprii, apare o rubric intitulat Diferene (rezerve) de conversie". Diferenele de conversie reprezint diferena dintre capitalurile proprii convertite pe baza cursului de nchidere i capitalurile proprii convertite pe baza cursului istoric. Diferenele de conversie pozitive reprezint un profit latent (nerealizat) generat de diferenele de curs, n timp ce diferenele de conversie negative reprezint o pierdere latent (nerealizat) generat de diferenele de curs. 43

8.2. Metoda cursului istoric

Situaiile financiare ale societilor din strintate neautonome trebuie convertite ca i cum conversia operaiile efectuate de ctre acestea ar fi efectuate de societatea-mam. Conversia situaiilor financiare ale acestor societi se realizeaz pe baza metodei cursului istoric, metod ce presupune o delimitare a elementelor bilaniere n nemonetare (imobilizri, stocuri, capitaluri proprii etc.) i monetare (disponibiliti, creane, datorii etc). Cursurile utilizate pentru conversie sunt: cursul istoric pentru elementele nemonetare i cel istoric pentru elementele monetare. Cheltuielile i veniturile trebuie s fie convertite pe baza cursului contabilizrii lor. Totui, n practic, se utilizeaz un curs mediu al perioadei (cursul anual, semestrial, trimestrial sau lunar) pentru conversia cheltuielilor i veniturilor obinute n perioada respectiv. Excepie de la aceast regul fac cheltuielile cu amortizrile i provizioanele pentru depreciere i veniturile din provizioane pentru depreciere care sunt convertite pe baza unui curs identic cu cel al elementului care le-a generat. Aa cum se observ, metoda cursului istoric este mult mai laborioas dect metoda cursului de nchidere deoarece presupune cunoaterea datei de intrare n perimetrul de consolidare sau a datei achiziiei pentru toate elementele nemonetare. ntr-o manier mai detaliat, aplicarea acestei metode presupune utilizarea urmtoarelor cursuri:
Bilan Imobilizri necorporale (element nemonetar) Imobilizri corporale (element nemonetar) Titluri imobilizate (element nemonetar) Creane imobilizate Stocuri i producie neterminat Evaluate la cost Evaluate la valoarea realizabil net Creane Investiii financiare pe termen scurt Evaluate la cost Evaluate la valoarea de la sfritul anului Cheltuielile n avans Datorii Provizioane pentru riscuri i cheltuieli33 Cursul utilizat Cursul istoric Cursul istoric Cursul istoric Cursul de nchidere Cursul istoric Cursul de nchidere Cursul de nchidere Cursul istoric Cursul de nchidere Cursul istoric Cursul de nchidere Cursul de nchidere

44

Venituri n avans (inclusiv subveniile pentru investiii) Capitaluri proprii i rezerve Rezultat Contul de profit i pierdere Venituri monetare (venituri ce genereaz ncasri)

Cursul istoric Cursul istoric Calculat ca diferen Cursul utilizat Cursul din momentul contabilizrii veniturilor (totui, n practic, se utilizeaz un curs mediu anual, semestrial, trimestrial sau lunar); cursul mediu cel mai des utilizat este cel lunar Cursul din momentul contabilizrii cheltuielilor (totui, n practic, se utilizeaz un curs mediu anual, semestrial, trimestrial sau lunar); ca i n cazul veniturilor, cursul mediu cel mai des utilizat este cel

Cheltuieli monetare (cheltuieli ce genereaz pli)

Cheltuieli cu amortizrile i depreciere

lunar provizioanele pentru Curs Cursul

identic istoric

cu

cel

al din

elementului care le-a generat (cursul momentul relurii provizio(curs

Venituri din provizioanele pentru depreciere

Cheltuieli cu provizioanele pentru riscuri i cheltuieli

nului la venituri) Cursul de nchidere

identic cu cel al provizionu-lui Venituri din provizioanele pentru riscuri i cheltuieli pentru riscuri i cheltuieli) Cursul istoric (cursul din momentul Diferene de conversie relurii provizionului la venituri) Se calculeaz astfel nct rezultatul din contul de profit i pierdere s fie acelai cu Rezultat cel din bilan. Are o valoare identic cu cea din bilan

Atunci cnd se utilizeaz metoda cursului istoric, conversia situaiilor financiare ncepe cu bilanul i se continu cu contul de profit i pierdere. n consecin, diferenele de conversie sunt prezentate n contul de profit i pierdere. Astfel, efectul variaiei cursului de schimb este similar cu cel care ar fi fost 45

constatat dac societatea-mam ar fi fost ea nsi responsabil de operaiile efectuate de societatea din strintate (societatea consolidat).

CURSUL 9: ETAPELE CONSOLIDRII

9.1. Cumulul conturilor
Aa cum am mai menionat, n practic exist dou modaliti de realizare a consolidrii, respectiv consolidarea prin nsumarea soldurilor (metoda clasic) i consolidarea pe baza fluxurilor. Consolidarea prin nsumarea soldurilor presupune cumularea informaiilor din conturile individuale ale societii consolidante i cele ale societilor consolidate. Astfel, n cazul consolidrii prin integrare global, conturile societii consolidate (filialei) sunt cumulate cu cele ale societii-mam la ntreaga valoare, chiar dac societatea-mam nu deine o participaie de 100% n capitalul filialei. n schimb, n cazul integrrii proporionale, conturile societii consolidate se cumuleaz la conturile societii-mam proporional cu procentajul de interes deinut de aceasta. Punerea n echivalen nu presupune cumulul conturilor, ci doar o reevaluare a titlurilor deinute de societatea consolidant la societatea consolidat (ntreprindere asociat). Din punct de vedere tehnic, cumulul conturilor se poate realiza fie prin nregistrri contabile n jurnalul de consolidare, fie prin intermediul tabelelor de consolidare.

9.2. Eliminrile ce se efectueaz n consolidare

Obiectivul consolidrii este acela de a prezenta situaiile financiare ale unui ansamblu de societi ca i cum acestea ar constitui o singur entitate. In consecin, pentru obinerea conturilor consolidate (situaiilor financiare consolidate), este necesar s se elimine consecinele operaiilor interne dintre societile din cadrul grupului. Principalele eliminri care se efectueaz n consolidare sunt urmtoarele:

46

Eliminarea conturilor reciproce

Clieni-Furnizori; mprumuturi acordate- mprumuturi primite; Cumprri - Vnzri. Eliminarea dividendelor; Eliminarea profiturilor aferente stocurilor; Eliminarea rezultatului generat de

Eliminarea rezultatelor interne

cesiunile interne de active. Eliminarea provizioanelor constituite pentru Eliminarea provizioanelor societile consolidate deprecierea titlurilor; Eliminarea provizioanelor

pentru pentru

deprecierea creanelor; Eliminarea provizioanelor pentru riscuri i Eliminarea titlurilor cheltuieli. Eliminarea titlurilor n contrapartid cu capitalurile proprii.

9.3. Eliminarea conturilor reciproce

Aceasta vizeaz att creanele i datoriile reciproce (clieni-furnizori, efecte de primit-efecte de plat, mprumuturi acordate-mprumuturi primite), ct i veniturile i cheltuielile reciproce (venituri din vnzarea mrfurilor, cheltuielile privind mrfurile, venituri din dobnzi-cheltuieli privind dobnzile). La eliminarea conturilor reciproce, trebuie s se in cont de urmtoarele reguli: a) conturile reciproce generate de operaiile efectuate ntre societile consolidate prin integrare global se elimin la ntreaga valoare; b) conturile reciproce generate de operaiile efectuate ntre o ntreprindere consolidat prin metoda integrrii globale i alta consolidat prin metoda integrrii proporionale se elimin n limita procentajului de interes deinut la ntreprinderea asupra creia se exercit un control comun; c) conturile reciproce generate de operaiile efectuate ntre societile consolidate prin metoda integrrii proporionale sunt eliminate inndu-se cont de procentajul cel mai sczut dintre cele dou participaii; d) deoarece punerea n echivalen nu presupune cumulul conturilor, consolidarea pe baza acestei metode nu presupune eliminri de conturi reciproce;

47

e) eliminarea conturilor reciproce nu are nici o influen asupra rezultatului i, n consecin, aceasta nu genereaz impozite amnate.

9.4. Eliminarea rezultatelor interne

Atunci cnd nu au o valoare neglijabil (sunt semnificative), profiturile/pierderile interne generate de operaiile dintre societile din cadrul grupului trebuie s fie eliminate. Pragul de semnificaie reinut pentru eliminarea profiturilor/pierderilor interne se stabilete de fiecare grup i trebuie s fie prezentat n notele (anexele) explicative consolidate. Astfel, grupurile au posibilitatea s neglijeze, n conturile consolidate, un numr important de nregistrri de eliminare a rezultatelor interne, nregistrri care nu sunt semnificative din punctul de vedere al formrii i interpretrii rezultatului consolidat. La eliminarea rezultatelor interne, trebuie s se in cont de urmtoarele reguli: a) rezultatele interne generate de operaiile efectuate ntre societile consolidate prin integrare global se elimin la ntreaga valoare; b) rezultatele interne generate de operaiile efectuate ntre o ntreprindere consolidat prin metoda integrrii globale i alta consolidat prin metoda integrrii proporionale se elimin n limita procentajului de interes deinut la ntreprinderea asupra creia se exercit un control comun; c) rezultatele interne generate de operaiile efectuate ntre societile consolidate prin metoda integrrii proporionale sunt eliminate inndu-se cont de procentajul cel mai sczut dintre cele dou participaii; d) dac sunt semnificative, rezultatele interne generate de operaiile realizate ntre societile ale cror titluri sunt puse n echivalen i societile ale cror conturi sunt integrate global sau proporional trebuie s fie eliminate. De asemenea, rezultatele generate de operaiile efectuate ntre ntreprinderi consolidate prin punere n echivalen trebuie s fie eliminate. Eliminarea rezultatelor interne se face proporional cu procentajul de interes deinut de grup n capitalul societii puse n echivalen; e) eliminarea rezultatelor interne presupune nregistrarea de impozite amnate.

48

Eliminarea rezultatelor interne vizeaz eliminarea dividendelor, eliminarea profiturilor/pierderilor interne aferente stocurilor i eliminarea profiturilor/pierderilor interne generate de cesiunea imobilizrilor. a) Eliminarea dividendelor Dividendele ncasate de o societate-mam de la o alt societate din cadrul grupului trebuie s fie eliminate, deoarece ele corespund unor rezultate care au fost luate n calculul rezultatelor consolidate ale exerciii lor anterioare. De obicei, aceast eliminare se face prin diminuarea rezultatului i majorarea rezervei. Totui, atunci cnd dividendele reprezint o distribuire de rezultate anterioare achiziionrii titlurilor, acestea vor diminua valoarea titlurilor .

9.5. Eliminarea provizioanelor constituite pentru societile consolidate

Dac o societate consolidat a nregistrat pierderi importante, valoarea de pia a titlurilor acestei societi se diminueaz. n consecin, la nivelul conturilor individuale ale societii consolidante (societatea care deine titlurile), se nregistreaz provizioane pentru deprecierea titlurilor. Deoarece, prin consolidare, societatea consolidant preia pierderile societii consolidate, provizioanele pentru deprecierea titlurilor trebuie s fie eliminate. De asemenea, trebuie s se in cont c aceste provizioane rmn fr obiect i datorit faptului c titlurile pentru care au fost constituite se elimin n procesul de consolidare.
Eliminarea se efectueaz proporional cu procentajul de interes.

Provizioanele pentru deprecierea titlurilor sunt eliminate n totalitate, indiferent de metoda utilizat pentru consolidarea societii la care se dein titluri. In acelai timp cu eliminarea provizioanelor pentru deprecierea titlurilor trebuie s se elimine i provizioanele pentru riscuri i cheltuieli i provizioanele pentru deprecierea creanelor.

9.6. Tratamentul contabil al titlurilor de participare i partajul capitalurilor proprii (eliminarea titlurilor)

49

Consolidarea presupune nlocuirea titlurilor de participare n contrapartid cu cota-parte ce revine societii consoiidante din valoarea just a capitalurilor proprii ale societii consolidate. Dac societatea consolidat nu este deinut n totalitate de societateamam, eliminarea titlurilor este precedat de partajul capitalurilor proprii n partea ce revine grupului i partea ce revine minoritarilor. Acest partaj al capitalurilor proprii se realizeaz n funcie de cota de participare la capitalurile proprii ale societii consolidate (procentajul de interes).

9.6.1. Eliminarea titlurilor de participare atunci cnd costul de achiziie al titlurilor este egal cu cota-parte pe care o confer aceste titluri din valoarea just a capitalurilor proprii aie societii consolidate existente n momentul achiziionrii titlurilor
Atunci cnd titlurile sunt subscrise la crearea societii consoiidante, nu exist diferen ntre costul de achiziie al titlurilor i cota-parte pe care o confer aceste titluri din valoarea just a capitalurilor proprii. Eliminarea titlurilor presupune reflectarea la nivelul conturilor consolidate a rezervelor consolidate (cota-parte ce revine grupului din rezervele realizate de societatea consolidat dup data achiziionrii titlurilor), a rezultatului consolidat (cota ce revine grupului din rezultatul realizat de societatea consolidat n exerciiul n care se efectueaz consolidare) i, eventual, a intereselor minoritare.

9.6.2. Eliminarea titlurilor de participare atunci cnd costul de achiziie al titlurilor este diferit de cota-parte pe care o confer acesta din valoarea just a capitalurilor proprii existente n momentul achiziionrii titlurilor
De cele mai mute ori, ntre costul de achiziie i cota-parte ce revine societii consolidante din valoarea just a capitalurilor existente n momentul achiziionrii titlurilor exist o diferen, care mbrac forma de goodwill (fond comercial pozitiv) sau badwill (fond comercial negativ).

50

CURSUL 10: METODOLOGIA I PRACTICA NTOCMIRII CONTURILOR CONSOLIDATE

Elaborarea conturilor consolidate presupune parcurgerea mai multor etape: - determinarea perimetrului de consolidare i a metodelor de consolidare utilizate; - retratarea conturilor individuale, conturile individuale (conturi ntocmite de fiecare societate inclus n perimetrul de consolidare) trebuie s fie evaluate i prezentate pe baza principiilor i metodelor reinute de ctre grup ceea ce conduce la retratri (evaluri) i/sau reclasri (prezentri); - conversia conturilor societilor aflate n strintate n moneda de consolidare (moneda societii-mam); - cumulul conturilor individuale retratate i convertite ; - eliminarea operaiilor dintre societile din cadrul grupului (operaiile reciproce i rezultatele interne) ; - partajul capitalurilor proprii i eliminarea titlurilor; - prezentarea situaiilor financiare consolidate: bilan, contul de profit i pierdere, notele explicative, tabloul fluxurilor de trezorerie, situaia variaiei capitalurilor proprii.

10.1. Metoda integrrii globale

Dpdv istoric, metoda integrrii globale este cea mai veche metod de consolidare. Astfel, aceast metod se utilizeaz cnd posesia titlurilor de participare permite unei societi (soc.-mam) s exercite un control exclusiv asupra unei alte societi (filial), considerndu-se c activele i pasivele filialei aparin soc.mam. Astfel, prin integrare global se realizeaz ntocmirea titlurilor de participare din bilanul soc.-mam cu activele i datoriile filialei, chiar dac soc.-mam nu deine totalitatea titlurilor.

51

Modalitatea practic de realizare : - Integrarea (cumularea) activelor, pasivelor, cheltuielilor i veniturilor societii consolidate cu cele ale soc.-mam; - Eliminarea operaiilor reciproce; - Eliminarea titlurilor de participare deinute de soc.-mam n contrapartid cu cotaparte din capitalurile proprii ale filialei. Aceast eliminare genereaz apariia de rubrici specifice conturilor consolidate : - rezerve consolidate sunt formate din rezervele soc.-mam i cota parte ce revine soc.-mam din rezervele acumulate de filial dup creare sau achiziie ; - rezultatul consolidat este constituit din rezultatul soc.-mam i cota parte ce revine soc.-mam din rezultatul filialei ; - interesele minoritare rubric de pasiv care reprezint cota parte din capitalurile proprii ale socitii consolidate ce revine acionarilor, alii dect soc.-mam ; - diferena de achiziie (fondul comercial) reprezint diferena existent la data achiziionrii ntre preul de achiziie al titlurilor i cota parte din valoarea just a activelor nete achiziionate (capitalurile proprii ale filialei achiziionate). Prin preluarea n totalitate a elementelor de activ i pasiv ale diferitelor filiale, bilanul consolidat obinut prin metoda integrrii globale permite s se cunoasc att componenta real a activelor ntregului grup ct i modul de finanare a acestora. Totodat se cunoate i partea din capitalurile proprii i rezultat ce revine acionarilor sau asociailor minoritari. La rndul su, contul de profit i pierdere evideniaz partea de rezultat ce revine dpdv juridic intereselor minoritare. Aplicaie : Societatea M(mam) deine 60% din capitalul soc F. Titlurile de

participare fiind achiziionate de soc.M n momentul nfiinrii soc.F. La 31.12.N bilanurile i conturile de profit i pierdere ale celor dou societi se prezint astfel : BILAN 31.12.N ACTIV Titluri de participare F 52 Soc. M 600.000 Soc. F 0 PASIV Capital social Soc. M 1.100.000 Soc. F 1.000.000

Active diverse

3.400.000

3.000.000

Rezerve Rezultat Datorii TOTAL

600.000 300.000 2.000.000 4.000.000

300.000 200.000 1.500.000 3.000.000

TOTAL

4.000.000

3.000.000

CONT DE PROFIT I PIERDERE 31.12.N CHELTUIELI Cheltuieli Rezultat Soc. M Soc. F 15.700.000 9.8000.000 300.000 200.000 VENITURI Venituri Soc. M Soc. F 16.000.000 10.000.000

Integrarea global a soc.F de ctre soc.M presupune parcurgerea urmtoarelor etape : - Cumulul conturilor celor dou societi * cumulul bilanurilor 7.000.000 Debitm conturile 6.400.000 600.000 Active diverse Titluri de participare F % = % Creditm conturile Capital social M Capital F Rezerve M Rezerve F Rezultat M Rezultat F Datorii M Datorii F * cumulul conturilor de profit i pierdere % = Venituri Cheltuieli Rezultat M Rezultat F 26.000.000 25.500.000 300.000 200.000 7.000.000 1.100.000 1.000.000 600.000 300.000 300.000 200.000 2.000.000 1.500.000

- Partajul capitalurilor proprii ale soc.F i eliminarea titlurilor Capitaluri proprii Partea ce revine soc.M (60%) 53 Partea ce revine intereselor TOTAL

minoritare (40%) Capital social Rezerve Rezultat Total 600.000 180.000 120.000 900.000 400.000 120.000 80.000 600.000 1.000.000 300.000 200.000 1.500.000

- nregistrarea contabil Debitm 1.500.000 1.000.000 300.000 200.000 % Capital social F Rezerve F Rezultat F = Creditm % Titluri F Rezerve consolidate Rezultat consolidat Interese minoritare 1.500.000 600.000 180.000 120.000 600.000

- nregistrarea rezervelor i rezultatul soc.M la rezerve consolidate i rezultatul consolidat Debitm 900.000 600.000 300.000 % Rezerve M Rezultat M = Creditm % Rezerve consolidate Rezultat consolidat 900.000 600.000 300.000

- Prezentarea rezultatului consolidat i a contului de profit i pierdere consolidat BILAN CONSOLIDAT - 31.12.N ACTIV Active diverse Rezerve consolidate Valori 6.400.000 PASIV Capital social Rezerve consolidate Rezultat consolidat Interese minoritare Total 6.400.000 Datorii Total Valori 1.100.000 600.000 + 180.000 = 780.000 300.000 + 120.000 = 420.000 600.000 3.500.000 6.400.000

CONTUL DE PROFIT I PIERDERE CONSOLIDAT - 31.12.N CHELTUIELI Valori VENITURI Valori

54

Cheltuieli Rezultat Rezultat consolidat Rezultat interese minoritare

25.500.000 500.000 420.000 80.000

Venituri

26.000.000

Consolidarea soc.F prin metoda integrrii globale s-a realizat prin nlocuirea titlurilor de participare F ce figurau n bilanul soc.M cu activele i pasivele filialei F, ns valoarea acestor titluri este diferit dect cota parte a capitalurilor pe care o reprezint. Cota parte din capitalurile proprii ale soc.F inclusiv rezultatul = 900.000 Valoarea contabil a titlurilor de participare F = -600.000 Diferena = 300.000 . Aceast diferen este alctuirt din : Rezerve consolidate (300.000 x 60% = 180.000) Rezultat consolidat (200.000 x 60% = 120.000) Rezervele consolidate reprezint partea ce revine grupului din bogia acumulat de F dup data achiziionrii titlurilor. In ceea ce privete interesele minoritare, ele reprezint drepturile celorlali acionari n capitalurile proprii ale filialei : - partea intereselor minoritare din capital i rezerve ale soc.F : 1.000.000 + 300.000 x 40% = 520.000 - partea intereselor minoritare din rezultatul soc.F : 200.000 x 40% = 80.000 ; 520.000 + 80.000 = 600.000

10.2. Metoda integrrii proporionale

In cazul integrrii proporionale se consider c fiecare dintre partenerii societii controlate n comun dispune de un drept echivalent asupra elementelor patrimoniale ale acestora. Aceast metod de consolidare presupune : Integrarea activelor, pasivelor, cheltuielilor i venituriloe societii consolidate la conturile soc.-mam proporional cu procentul de interes. - Eliminarea operaiilor reciproce proporional cu cota de participare. - Eliminarea titlurilor de participare deinute de societatea mam la capitalul societii aflate sub control comun n funcie de participarea asociativ.

55

Spre deosebire de integrarea global, integrarea proporional nu evideniaz interesele minoritare, deoarece activele, pasivele, cheltuielile i veniturile societii consolidate sunt cumulate numai pentru partea ce revine soc.-mam, fiind exclus partea ce revine celorlali asociai sau acionari. Aplicaie : Se presupune c societatea mam M deine 40% din capitalul

societii P, societate pe care o controleaz cu ali 2 asociai. Titlurile de participare P au fost achiziionate de soc.M n momentul nfiinrii soc.P. La 31.12.N bilanurile i conturile de profit i pierdere ale celor dou sociti se prezint astfel : BILAN 31.12.N ACTIV Titluri de participare P Active diverse Rezultat Datorii TOTAL 400.000 1.700.000 3.500.000 10.000 1.200.000 2.500.000 Soc. M 400.000 3.100.000 Soc. P 2.500.000 PASIV Capital social Rezerve Soc. M 1.000.000 400.000 Soc. P 1.000.000 200.000

TOTAL

3.500.000

2.500.000

CONT DE PROFIT I PIERDERE 31.12.N CHELTUIELI Cheltuieli Rezultat Soc. M 15.600.000 400.000 Soc. P 9.900.000 100.000 VENITURI Venituri Soc. M 16.000.000 Soc. P 10.000.000

Integrarea proporional a soc. P de ctre soc. M presupune parcurgerea etapelor : - Cumulul conturilor celor dou societi (conturile societii P sunt cumulate proporional cu cota de participare la capitalul social) * cumulul bilanurilor 4.500.000 Debitm conturile % = % Creditm conturile 4.500.000

56

4.100.000 400.000

Active diverse 3.100.000+40%x2.500.000 Titluri de participare P

Capital social M Capital social P 1.000.000+40%xP Rezerve M Rezerve P Rezultat M Rezultat P Datorii 1.700.000+40%xP

1.000.000 400.000 400.000 80.000 400.000 40.000 2.180.000

* cumulul conturilor de profit i pierdere 20.000.000 19.560.000 440.000 % Cheltuieli Rezultat = Venituri 20.000.000

- Eliminarea titlurilor deinute de soc. M la soc. P 520.000 400.000 80.000 40.000 % Capital social P Rezerve P Rezultat P = % Titluri P Rezerve consolidate Rezultat consolidat 520.000 400.000 80.000 40.000

- nregistrarea rezervelor i a rezultatului soc. M la rezerve consolidate i rezultatul consolidat 800.000 400.000 400.000 % Rezerve M Rezultat M = % Rezerve consolidate Rezultat consolidat 800.000 400.000 400.000

57

- Prezentarea bilanului consolidat i a contului de profit i pierdere consolidat BILAN CONSOLIDAT - 31.12.N ACTIV Active diverse Valori 4.100.000 PASIV Capital social Rezerve consolidate Rezultat consolidat Datorii Total Valori 1.000.000 480.000 (M+P) 440.000 2.180.000 4.100.000

Total

4.100.000

CONTUL DE PROFIT I PIERDERE CONSOLIDAT - 31.12.N CHELTUIELI Cheltuieli Rezultat consolidat Valori 19.560.000 440.000 VENITURI Venituri Valori 20.000.000

CURSUL 11: METODOLOGIA I PRACTICA NTOCMIRII CONTURILOR CONSOLIDATE

11.1. Metoda punerii n echivalen

Se aplic ntreprinderilor asupra crora societatea mam nu exercit dect o influen notabil (semnificativ). Punerea n echivalen const n substituirea valorii contabile a titlurilor deinute de societatea consolidant (mam) cu partea ce revine din capitalurile proprii ale societii consolidate. Spre deosebire de metodele precedente aceasta presupune cumulul bilanurilor i conturile de profit i pierdere. Partea ce revine societii consolidante din rezultatele obinute de ntreprinderea asociat dup achiziionarea titlurilor este nscris n : - contul de profit i pierdere pentru partea din rezultat ;

58

- rezerve consolidate obinut n exerciiul curent pentru beneficiile din exerciiile anterioare. La nivelul bilanului consolidat sunt evideniate urmtoarele posturi particulare : titluri puse n echivalen diferenele de achiziie (fondul comercial) rezervele consolidate rezultatul consolidat

n contul de profit i pierdere consolidat partea ce revine societii consolidante din rezultatul societii consolidate este evideniat la rubrica cota parte din rezultatul societilor puse n echivalen . Comunitatea financiar internaional consider metoda punerea n echivalen mai degrab o metod de evaluare dect o metod de consolidare fiind utilizat n unele ri i la nivelul conturilor individuale. Aplicaie : Pornind de la exemplul anterior se presupune c soc. P este

controlat de un alt asociat care deine 55% din drepturile de vot. In aceste condiii soc. M nu exercit dect o influen notabil asupra soc. P. Consolidarea soc. P prin metoda punerii n echivalen presupune : Titluri puse n echivalen = % Tiluri P Rezerve consolidate Rezultat consolidat 520.000 400.000 80.000 40.000 nlocuirea valorii contabile a titlurilor de participare cu cota corespunztoare din capitalurile proprii (titluri puse n echivalen)

- nregistrarea rezervelor i a rezultatului soc. M la rezerve consolidate i rezultatul consolidat 800.000 400.000 400.000 % Rezerve M Rezultat M = % Rezerve consolidate Rezultat consolidat 800.000 400.000 400.000

- Prezentarea bilanului consolidat i a contului de profit i pierdere consolidat 59

BILAN CONSOLIDAT - 31.12.N ACTIV Active diverse Titluri puse n echivalen Valori 3.100.000 520.000 PASIV Capital social Rezerve consolidate Rezultat consolidat Datorii Total Valori 1.000.000 480.000 440.000 1.700.000 3.620.000

Total

3.620.000

CONTUL DE PROFIT I PIERDERE CONSOLIDAT - 31.12.N CHELTUIELI Cheltuieli Rezultat consolidat TOTAL Valori 15.600.000 440.000 16.040.000 VENITURI Venituri Cota parte din rezultatul soc. puse n echivalen 16.040.000 Valori 16.000.000 40.000

11.2. Aplicaie privind ntocmirea conturilor consolidate prin cele trei metode : (Metoda integrrii globale, Metoda integrrii proporionale, Metoda punerii n echivalen)
Fie dou societi : A soc.-mam i B soc.-filial. Capitalul soc.A este format din 10.000 aciuni a 100 u.m./ac, iar capitalul soc.B = 300 aciuni a 1000 u.m./ac. Soc.A deine 100 de titluri B, aceste titluri au fost achiziionate n momentul constituirii soc.B. Bilanurile i conturile de profit i pierdere a celor dou societi se prezint astfel : BILAN - 31.12.N ACTIV Imobilizri Titluri de participare Stocuri Clieni Disponibiliti A 700.000 100.000 600.000 450.000 200.000 B 75.000 210.000 150.000 180.000 PASIV Capital Rezerve Rezultat Furnizori Creditori diveri A 1.000.000 500.000 50.000 400.000 100.000 B 300.000 30.000 66.000 195.000 60.000

60

Debitori diveri TOTAL

2.050.000

36.000 651.000

TOTAL

2.050.000

651.000

CONT DE PROFIT I PIERDERE - 31.12.N Valori CHELTUIELI Cheltuieli Rezultat A 1.970.000 50.000 B 1.464.000 66.000 VENITURI Venituri Valori A 2.020.000 B 1.530.000

Prezentai bilanul i contul de profit i pierdere consolidate n urmtoarele ipoteze : a) soc. A exercit un control de fapt asupra soc. B ; b) soc. A mpreun cu un alt asociat C exercit asupra soc. B un control comun sau conjugat ; c) exist un asociat D care deine n cadrul soc. B mai mult de 50% din drepturile de vot i din capital. a) Metoda INTEGRRII GLOBALE 2.701.000 775.000 100.000 810.000 600.000 380.000 36.000 % Imobilizri Titluri participare Stocuri Clieni Disponibliti Debitori diveri = % Capital social A Capital social B Rezerve A Rezerve B Rezultat A Rezultat B Furnizori Creditori diveri 3.550.000 3.434.000 50.000 % Cheltuieli Rezultat A Partea ce revine intereselor minoritare 200.000 61 TOTAL 300.000 = Venituri 3.550.000 2.701.000 1.000.000 300.000 500.000 30.000 50.000 66.000 595.000 160.000

60.000 Rezultat B Capitaluri Partea ce revine proprii Capital social soc. A 100.000

Rezerve Rezultat Total

10.000 22.000 132.000

20.000 44.000 264.000

30.000 66.000 396.000

396.000 300.000 30.000 66.000

% Capital social B Rezerve B Rezultat B

% Titluri B

396.000 100.000 10.000 28.000 264.000

Rezerve consolidate Rezultat consolidat Interese minoritare

550.000 500.000 50.000

% Rezerve A Rezultat A

% Rezerve consolidate Rezultat consolidat

550.000 500.000 50.000

BILAN CONSOLIDAT - 31.12.N ACTIV Active diverse Valori 2.601.000 PASIV Capital social Rezerve consolidate Rezultat consolidat Interese minoritare Datorii Total Valori 1.000.000 510.000 72.000 264.000 755.000 2.601.000

Total

2.601.000

CONTUL DE PROFIT I PIERDERE CONSOLIDAT - 31.12.N CHELTUIELI Cheltuieli Rezultat din care - Rezultat consolidat - Rezultatul intereselor minoritare TOTAL Valori 3.434.000 116.000 72.000 44.000 3.550.000 3.550.000 VENITURI Venituri Valori 3.550.000

62

b) Metoda INTEGRRII PROPORIONALE 2.267.000 2.167.000 100.000 Active 1950.000+651.000/3 Titluri de participare % = % Capital social A Capital social B Rezerve A Rezerve B Rezultat A Rezultat B Datorii 500.000+255.000/3 * cumul cheltuieli 2.530.000 2.458.000 72.000 % Cheltuieli Rezultat = Venituri 2.530.000 2.267.000 1.000.000 100.000 500.000 10.000 50.000 22.000 585.000

* eliminarea titlurilor deinute de societatea A la B 132.000 100.000 10.000 22.000 % Capital social B Rezerve B Rezultat B = % Titluri B Rezerve consolidate Rezultat consolidat 132.000 100.000 10.000 22.000

* nregistrarea rezervelor i rezultatul soc A la rezerve consolidate i rezultat consolidat 550.000 500.000 50.000 % Rezerve A Rezultat A = % Rezerve consolidate Rezultat consolidat 550.000 500.000 50.000

BILAN CONSOLIDAT - 31.12.N ACTIV Active diverse Valori 2.167.000 PASIV Capital social Valori 1.000.000

63

Rezerve consolidate Rezultat consolidat Datorii Total

510.000 72.000 585.000 2.167.000

Total

2.167.000

CONTUL DE PROFIT I PIERDERE CONSOLIDAT - 31.12.N CHELTUIELI Cheltuieli Rezultat consolidat TOTAL Valori 2.458.000 72.000 2.580.000 VENITURI Venituri Valori 2.580.000 2.580.000

c) Metoda PUNERII N ECHIVALEN Titluri puse n echivalen = % Titluri de participare Rezerve consolidate Rezultat consolidat 132.000 100.000 10.000 22.000

* nregistrarea rezervelor i a rezultatului soc A la rezerve consolidate i rezultat consolidat 550.000 500.000 50.000 % Rezerve A Rezultat A = % Rezerve consolidate Rezultat consolidat 550.000 500.000 50.000

BILAN CONSOLIDAT - 31.12.N ACTIV Active diverse Titluri puse n echivalen Total 2.082.000 Valori 132.000 1.950.000 PASIV Capital social Rezerve consolidate Rezultat consolidat Datorii Total Valori 1.000.000 510.000 72.000 500.000 2.082.000

CONTUL DE PROFIT I PIERDERE CONSOLIDAT - 31.12.N

64

CHELTUIELI Cheltuieli Rezultat consolidat

Valori 1.970.000 72.000

VENITURI Venituri Cota parte din rezultatul societii puse n echivalen

Valori 2.020.000 22.000

TOTAL

2.042.000

2.580.000

CURSUL 12 : CURS SINTEZ

65

1. ASPECTE GENERALE PRIVIND CONTURILE CONSOLIDATE

1.1. Necesitatea grupurilor de societi

GRUPURILE

Apariia grupurilor este legat de strategia de dezvoltare a entitilor. Astfel, atunci cnd prezena pe pieele externe (strine) se intensific sau cnd producia se diversific foarte mult, entitile pot s aleag una dintre urmtoarele dou posibiliti: fie i conserv unitatea juridic i creeaz departamente sau sucursale, fie creeaz noi societi, care au propria personalitate juridic, dar care se afl sub controlul societii-mam. Complementare conturilor individuale (sociale), conturile consolidate, ntocmite de societatea-mam, innd cont de legturile capital pe care le are aceasta cu celelalte societi din cadrul grupului, prezint informaii care permit o analiz a structurii financiare i a rentabilitii grupului. ntr-un context economic concurenal, n care principalul obiectiv al grupurilor internaionale cotate l reprezint crearea de valoare pentru acionari conturile consolidate reprezint un instrument esenial de informare pentru17: creditori, deoarece permit aprecierea solvabilitii i ndatorri societilor grupului n ansamblul lor; de asemenea, pe baza informaiilor dir conturile consolidate, bncile pot s verifice dac politica stabilit la nivelu grupului este eficace i operaiile finanate sunt viabile, dei situaia financiari individual a unei filiale nu este tocmai favorabil; asociaii majoritari, care gsesc n conturile consolidate informaii care le permit o apreciere ct mai corect a valorii societii-mam; asociaii minoritari, deoarece reprezint unicul mijloc de apreciere a Cu toate c avantajele conturilor consolidate (conturilor de grup) sun de necontestat, trebuie menionat c acestea nu prezint nici o informaii despre fluxurile care intervin ntre societile din cadrul grupului, de cunoaterea fluxurilor interne poate s fie util n cunoaterea strategiei organizrii grupului.
17

modului n care le sunt gestionate interesele.

Eric Ropert, Nouvelle Pratique des comptes consolides, Montchrestien, Gualino editeu Paris, 2000

66

1.2. Legiferarea grupurilor

Dei primele grupuri au aprut nc din prima jumtate a secolului a XIX-lea 18, reglementrile cu privire la conturile consolidate au aprut mult nu trziu. Primele reglementri contabile referitoare la conturile consolidate a aprut n Statele Unite ale Americii. De fapt, n aceast ar, criza economic din perioada 1929-1933 a scos n eviden necesitatea unei proceduri mi formalizate de normalizare contabil. Astfel, Comisia Valorilor Mobiliar (SEC - Securities and Exchange Commission), organism nvestit cu puterea de a exercita controlul asupra comerului cu valori mobiliare, a cerut societilor de grup cotate la burs, ncepnd cu anul 1934, s adauge la conturile individuale i situaiile financiare consolidate. n Marea Britanie, n anul 1939, bursa de la Londra a emis primele dispoziii cu privire la conturile consolidate, dispoziii prin. intermediul crora societile cotate erau obligate s ntocmeasc conturi consolidate. n Frana, reglementrile contabile referitoare la conturile consolidate apar mult mai trziu, respectiv n anul 1968. n acest an, Comisia operaiunilor bursiere

2. RELAIA DINTRE NORMELE CONTABILE PROBLEMATICA CONTABILITII CONSOLIDATE

2.1. Noiunea de grup

Grupul este un ansamblu constituit din mai multe societi, independente din punct de vedere juridic, dar care sunt legate ntre ele prin participaii de capital ce confer uneia dintre ele, numit societatea-mam, posibilitatea de a exercita un control asupra ntregului ansamblu i de a face s prevaleze o unitate de decizie. Din punct de vedere contabil, n viziune anglo-saxon19, grupul de societi este asimilat cu societatea-mam i cu filialele sale. Societatea-mam este o societate care exercit controlul exclusiv asupra uneia sau mai multor societi.

18 2

Se pare c prima societate american de tip holding a fost constituit n anul 183: (informaie preluat din Encyclopedie de Comptabilite, Controle de Gestion et Audit, sous 1 direction de Bernard Colasse, Editura Economica, Paris, 2000, pag. 421) 19 Viziune reinut i de standardele internaionale de contabilitate i reglementrile din ara noastr

67

Filiala este o societate care se afl sub controlul altei societi (societateamam). Controlul exclusiv reprezint puterea de a conduce politicile financiare i de exploatare (operaionale) ale unei ntreprinderi astfel nct s se obin avantaje din activitatea acesteia. Standardul internaional de contabilitate IAS 27 Situaiile financiare consolidate i contabilizarea participaiilor n filiale" menioneaz c o societate exercit controlul exclusiv asupra unei alte societi dac deine, direct sau indirect, mai mult de jumtate din drepturile de vot ale acesteia. De asemenea, chiar dac deine mai puin de jumtate din drepturile de vot, o societate poate exercita controlul exclusiv asupra unei alte societi dac: posed mai mult de jumtate din drepturile de vot, ca urmare a unui conduce politicile financiare i operaionale ale ntreprinderii, n poate s numeasc sau s revoce majoritatea membrilor consiliului dispune de majoritatea drepturilor de vot n consiliul de administraie ntr-o viziune mai larg, n grupul de societi, pe lng societatea-mam i filiale, mai sunt incluse societile sub forma de asocieri n participaie i ntreprinderile asociate. Societile sub form de asocieri n participaie sunt acele societi asupra crora se exercit controlul comun. Controlul comun reprezint o nelegere contractual de mprire a puterii de decizie la o asociere n participaie, ntre un numr limitat de acionari sau asociai, n virtutea unui acord contractual ntre acetia. O ntreprindere asociat este o societate n care investitorul are o influen semnificativ (notabil). Influena semnificativ reprezint dreptul de a participa, direct sau indirect, la politicile financiare i de exploatare (operaionale) ale unei societi, dar fr a exercita controlul exclusiv sau comun asupra acestora. Se prezum c se exercit o influen semnificativ atunci cnd se dein cel puin 20% acord cu ceilali investitori; virtutea prevederilor statutare sau contractuale; de administraie sau ai unui organ echivalent; sau alt organ echivalent.

68

din drepturile de vot ale unei societi, exceptnd situaia cnd se demonstreaz, n mod clar, c aceast influen nu exist. Aceasta se manifest prin: prezena n consiliul de administraie sau ntr-un alt organ de participarea la procesul de luare a deciziilor politice; tranzacii importante cu ntreprinderea n cauz; schimbul de personal de conducere; furnizarea de informaii tehnice eseniale. conducere echivalent;

2.2. Aspecte ale contabilitii consolidate din perspectiva normelor contabile, respectiv IAS21, IAS 27, IAS 28, IAS 29, IAS 31,IFRS 3
n referenialul elaborat de IASB, exist anumite standarde contabile20 i de raportare care vizeaz direct conturile consolidate:
Norma contabil IAS 21 Efectele variaiei cursurilor Aspecte ale consolidrii vizate Conversia conturilor societilor aflate n

monedelor strine" strintate IAS 27 Situaiile financiare consolidate i Perimetrul de consolidare, consolidare prin contabilizarea participai ilor n filiale" IAS 28 Contabilizarea participaiilor n cadrul ntreprinderilor asociate" IAS 29 Prezentarea conturilor n economiile hiperinflaioniste" IAS 31 Informarea financiar relativ la participaiile n cadrul ntreprinderilor de tipul joint-ventures (asocierilor n participaie)" IFRS 3 Gruprile de ntreprinderi" Determinarea i tratamentul contabil al fondului comercial pozitiv sau negativ metoda integrrii globale Consolidare prin metoda punerii n echivalen Conversia conturilor filialelor situate n rile cu o puternic inflaie Consolidarea prin metoda integrrii proporionale

Controlul exclusiv: IAS 27 precizeaz c se prezum existena unui control dac societatea mam deine direct sau indirect mai mult de jumtate din drepturile de vot ale unei ntreprinderi fr s se poat demonstra clar n circumstane excepionale c aceast deinere nu permite controlul (IAS 27 Situaii financiare consolidate i individuale).
20

Aceste standarde au fost revizuite n 2003, versiunea cea mai nou urmnd s intre n vigoare ncepnd cu ianuarie 2005; menionm c modificrile aduse acestor standarde nu suni substaniale.

69

* Controlul comun (concomitent) IAS 31 Informarea financiar relativ la participaiile ntreprinderii de tip Joint-vantcers Aceast norm definete controlul comun prin mprirea controlului unei activiti economice n virtutea unui accord contractual. Acest contract poate s fie separat sau ncorporat n statutul entitii : activitatea, durata, conturile ntreprinderii J-v, numirea membrilor consiliului de administraie, aporutilr de capital etc. * Influena notabil (semnificativ) este definit de IAS 28 Contabilizarea participaiilor n ntreprinderile asociate ca : puterea de a participa la deciziile operaionale i financiare ale unei ntreprinderi fr a se exercita controlul asupra acestora. In practic i dpdv juridic influena notabil nu este ntotdeauna clar i necesit un raionament prodesional, astfel pt a junge la un grad satisfctor de uniformitate n aprecierea influenei notabile se prezum c se exercit o influen notabilp dac deintorul de titluri posed cel puin 20% din drepturile de vot ale unei societi exceptnd situaia n care aceast influen nu se poate demonstra c exist. In situaia contrar cnd deintorul de titluri posed direct sau indirect mai puin de 20% din drepturile de vot ale unei societi se prezum c nu se exercit o influen notabil, astfel se constat c existena sau absena unei influene notabile poate s fie stabilit independent de procentajul drepturilor de vot deinute.

3 : MSURAREA CONTROLULUI I A DEPENDENEI DINTRE SOCIETILE DIN CADRUL GRUPULUI 3.1. Aspecte teoretice cu privire la procentajul de control
Procentajul de control exprim legtura de dependen, direct sau indirect, care exist ntre societatea-mam i o alt societate. El este exprimat n procentaj al drepturilor de vot deinute de societatea-mam. Pentru determinarea procentajului de control, se nsumeaz procentajul de control deinut direct de societatea-mam i procentajele de control deinute de toate societile controlate exclusiv de societatea-mam. Procentajul de control este calculat pe baza drepturilor de vot, fr s se in cont de procentajul de capital (cota de participare la capital). Acesta se calculeaz

70

ca raport ntre drepturile de vot deinute ntr-o societate i numrul total al drepturilor de vot ale acestora. Calculul procentajului de control permite definirea perimetrului de consolidare i a metodei de consolidare utilizate.

Natura controlului 1. EXCLUSIV 2. COMUN

Societatea consolidat
FILIAL J-V ASOCIATASOC.

Metoda de consolidare reinut INTEGRARE GLOBAL INTEGRARE PROPRORIONAL PUNERE N ECHIVALEN

3. INFLUENA NOTABIL

3.2. Aspecte teoretice cu privire la procentajul de interes

Procentajul de interes exprim cota-parte de capital deinut, direct sau indirect, de societatea-mam n fiecare societate consolidat. Acesta este egal cu suma procentajelor de capital deinute, direct sau indirect, de societatea-mam n societatea consolidat. Procentajul de interes st la baza repartizrii capitalurilor proprii i rezultatelor societilor consolidate n partea ce revine grupului i partea ce revine celor care sunt din afara grupului (minoritarilor). De asemenea, procentajul de interes este st la baza efecturii nregistrrilor de consolidare, deoarece permite efectuarea unei distincii ntre elementele ce aparin grupului i cele din afara sa.

CURSUL 4 : MODALITILE I TEHNICILE DE CONSOLIDARE

Consolidarea conturilor este o tehnic al crei obiectiv este acela de a prezenta poziia financiar, performanele i evoluia poziiei financiare a unui ansamblu constituit din societatea consolidant (societatea-mam) i societile consolidate (societile asupra crora societatea-mam exercit controlul exclusiv, controlul comun sau influena semnificativ). De fapt, consolidarea permite obinerea

71

de situaii financiare unice pentru un ansamblu de societi, ca i cum acestea ar forma o singur entitate.

4.1. Modaliti de consolidare

n practic, exist dou modaliti de realizare a consolidrii, respectiv consolidarea prin nsumarea soldurilor (metoda clasic) i consolidarea pe baza fluxurilor. Consolidarea prin nsumarea soldurilor se bazeaz pe utilizarea informaiilor din conturile individuale ntocmite de societile consolidate la sfritul fiecrui exerciiu. Aceste informaii sunt cumulate, dup care sunt supuse anumitor operaii de modificare (ajustri, retratri, eliminri) att pentru exerciiul curent, ct i pentru exerciiile precedente. n final, centralizarea informaiilor va permite obinerea unei balane consolidate. Etapele acestei modaliti de consolidare pot s fie rezumate astfel: cumulul valorilor din conturile individuale (active, datorii, capitaluri nregistrarea operaiilor de consolidare (ajustri, retratri, eliminri), proprii, cheltuieli, venituri); inndu-se cont att de elementele exerciiului curent, ct i de cele ale exerciiilor precedente; centralizarea operaiilor; prezentarea situaiilor financiare consolidate. Consolidarea pe baza fluxurilor este inspirat din contabilitatea general (financiar), care prevede nchiderea conturilor la sfritul fiecrui exerciiu, preluarea soldurilor acestora la nceputul exerciiului urmtor i nregistrarea operaiilor pe msur ce se efectueaz. Etapele acestei modaliti de consolidare pot s fie rezumate astfel: preluarea soldurilor iniiale (soldurile finale din balana conturilor nregistrarea fluxurilor de valori (active, datorii, capitaluri proprii, nregistrarea operaiilor de consolidare (ajustri, retratri, eliminri), centralizarea operaiilor; 72 consolidate ntocmit la sfritul exerciiului precedent); cheltuieli i venituri); inndu-se cont numai de elementele exerciiului curent;

prezentarea situaiilor financiare consolidate.

4.2. Tehnici de consolidare

Consolidarea societilor din perimetrul de consolidare se poate realiza direct sau pe paliere. Tehnica consolidrii directe const n consolidarea de ctre societateamam a tuturor societilor reinute n perimetrul de consolidare, indiferent dac societatea-mam deine, direct sau indirect, interese de participare n cadrul acestora. Utilizarea acestei tehnici de consolidare presupune determinarea prealabil a cotei de participare a societii-mam n capitalurile proprii ale societilor consolidate. Aceast tehnic furnizeaz direct informaia financiar la nivelul grupului i permite determinarea contribuiei fiecrei societi la rezervele i rezultatul grupului. Dar totui trebuie menionat i faptul c aceast tehnic nu furnizeaz informaiile necesare pentru efectuarea de analize n interiorul grupului (analize pe subgrupuri sau anumite zone). Tehnica consolidrii pe paliere const n consolidarea succesiv a fiecrei societi de ctre societatea care-i deine titlurile. Aceast tehnic presupune efectuarea de consolidri la fiecare nivel de integrare vertical. Astfel, se obin informaii financiare pentru diferite segmente din cadrul grupului (subgrupuri). n comparaie cu tehnica consolidrii directe, consolidarea pe paliere necesit un volum mai mare de munc. De asemenea, consolidarea pe paliere este dificil de realizat atunci cnd legturile financiare dintre societi sunt complexe. Dup ce modalitile i tehnicile de consolidare au fost alese, este necesar s se stabileasc maniera de organizare a consolidrii: centralizat sau descentralizat. Organizarea centralizat a consolidrii presupune ca societatea-mam s-i asume totalitatea operaiilor de consolidare. Organizarea descentralizat a consolidrii presupune ca fiecare societate consolidat s-i retrateze conturile individuale inndu-se cont de regulile de prezentare i de evaluare utilizate de grup. Conturile retratate ale fiecrei societi sunt transmise societii-mam care efectueaz numai operaiile de consolidare propriu-zis.

4.3. Etapele consolidrii

73

Indiferent de maniera de organizare a consolidrii, principalele etape ale procesului de consolidare sunt urmtoarele: 5. determinarea perimetrului de consolidare i stabilirea metodei de consolidare utilizate pentru consolidarea fiecrei societi reinute n perimetrul de consolidare; 6. 7. cuprind: cumulul conturilor individuale; eliminarea conturilor, operaiilor i profiturilor interne; partajul capitalurilor proprii i eliminarea titlurilor. 8. ntocmirea situaiilor financiare consolidate: bilan, cont de profit, tabloul fluxurilor de trezorerie, situaia variaiei capitalurilor proprii i notele exlicative. efectuarea operaiilor de preconsolidare, operaii ce vizeaz: omogenizarea metodelor de evaluare i de prezentare a contabilizarea impozitelor amnate; conversia conturilor societilor aflate n strintate. efectuarea operaiilor de consolidare propriu-zis, operaii care conturilor la nivelul ntregului grup;

5 : PERIMETRUL DE CONSOLIDARE I METODELE DE CONSOLIDARE

5.1 Definirea perimetrului de consolidare. Excluderile din perimetrul de consolidare

Perimetrul de consolidare este ansamblul constituit din societatea consolidant (societatea-mam) i societile consolidabile, respectiv societile asupra crora societatea consolidant exercit, direct sau indirect, controlul exclusiv, controlul comun i o influen semnificativ. Astfel, toate societile controlate, exclusiv sau n comun, sau asupra crora se exercit o influen semnificativ trebuie s fie consolidare de societatea-mam, eliminrile din perimetrul de consolidare fiind destul de rare.

74

Standardele internaionale de contabilitate IAS 27 Situaiile financiare consolidate i contabilizarea participaiilor n filiale", IAS 28 Contabilizarea participaiilor n cadrul ntreprinderilor asociate" i IAS 31 Informarea financiar relativ la participaiile n cadrul ntreprinderilor de tipul joint-ventures" menioneaz urmtoarele cazuri de excludere din perimetrul de consolidare: societile care sunt supuse unor restricii severe pe termen lung, restricii care afecteaz exercitarea controlului i transferul de fonduri ctre societatea-mam (societatea consolidabil este naionalizat sau aceast societate nu poate s transfere fonduri i beneficii ctre societatea-mam, datorit unui control asupra circulaiei fondurilor); societile ale cror titluri au fost achiziionate n vederea cedrii ulterioare ntr-un viitor apropiat (societile al cror control intenioneaz s fie temporar). Trebuie menionat faptul c aceast excludere din perimetrul de consolidare este permis numai atunci cnd exist un angajament fenn de revnzare a titlurilor, nc din momentul cumprrii lor. ns, dac titlurile sunt deinute de mai multe exerciii i grupul are intenia s le revnd, nu este posibil excluderea din perimetrul de consolidare, deoarece achiziionarea titlurilor nu s-a efectuat cu scopul cedrii lor ntr-un viitor apropiat.

5.2. Legtura dintre metodele de consolidare i tipul de control exercitat de societatea consolidant asupra societilor consolidate
Alegerea metodei de consolidare este strns legat de tipul de control pe care-le exercit societatea consolidant asupra societilor consolidate. Corespondena dintre tipurile de control i metodele de consolidare este urmtoarea:
Natura controlului Control exclusiv Control comun Influen semnificativ
21

Societatea consolidat Filial Asociere n participaie ntreprindere

Metoda de consolidare utilizat Integrare global Integrare proporional21 Punere n echivalen22 Punere n echivalen

Tratament contabil de baz prevzut de standardul IAS 31 Informarea financiar relativ la participaiile n cadrul ntreprinderilor de tipul joint-ventures (asocierilor n participaie)". 22 Tratament contabil alternativ permis de IAS 31 Informarea financiar relativ la participaiile n cadrul ntreprinderilor de tipul joint-ventures (asocierilor n participaie)".

75

asociat

6 : METODELE DE CONSOLIDARE

Metoda integrrii globale Integrarea global, care ilustreaz perfect principiul prevalentei realitii economice asupra aparenei juridice, este considerat o metod de consolidare prin excelen23. Utilizat pentru consolidarea societilor controlate exclusiv, din punct de vedere tehnic, metoda integrrii presupune: cumularea pentru ntreaga valoare a conturilor filialei (posturile bilaniere i cele ale contului de profit i pierdere) la cele ale societii consolidante (societii-mam); titlurilor24. Astfel, prin integrare global se realizeaz ntocmirea titlurilor de participare din bilanul soc.-mam cu activele i datoriile filialei, chiar dac soc.-mam nu deine totalitatea titlurilor. Modalitatea practic de realizare : - Integrarea (cumularea) activelor, pasivelor, cheltuielilor i veniturilor societii consolidate cu cele ale soc.-mam; - Eliminarea operaiilor reciproce; - Eliminarea titlurilor de participare deinute de soc.-mam n contrapartid cu cotaparte din capitalurile proprii ale filialei. Aceast eliminare genereaz apariia de rubrici specifice conturilor consolidate : - rezerve consolidate sunt formate din rezervele soc.-mam i cota parte ce revine soc.-mam din rezervele acumulate de filial dup creare sau achiziie ; - rezultatul consolidat este constituit din rezultatul soc.-mam i cota parte ce revine soc.-mam din rezultatul filialei ;
23

eliminarea operaiilor i conturilor reciproce; repartizarea capitalurilor proprii ale societii consolidate ntre

societatea-mam i ceilali asociai ai filialei (asociai minoritari) i eliminarea

De fapt, n rile anglo-saxone integrarea global este singura metod de consolidare recunoscut. Eliminarea titlurilor deinute de societatea-mam reprezint esena consolidrii. Acestea se elimin n contrapartid cu cota-parte din capitalurile proprii ale filialei ce revine societii-mam.
24

76

- interesele minoritare rubric de pasiv care reprezint cota parte din capitalurile proprii ale socitii consolidate ce revine acionarilor, alii dect soc.-mam ; - diferena de achiziie (fondul comercial) reprezint diferena existent la data achiziionrii ntre preul de achiziie al titlurilor i cota parte din valoarea just a activelor nete achiziionate (capitalurile proprii ale filialei achiziionate). Prin preluarea n totalitate a elementelor de activ i pasiv ale diferitelor filiale, bilanul consolidat obinut prin metoda integrrii globale permite s se cunoasc att componenta real a activelor ntregului grup ct i modul de finanare a acestora. Totodat se cunoate i partea din capitalurile proprii i rezultat ce revine acionarilor sau asociailor minoritari. La rndul su, contul de profit i pierdere evideniaz partea de rezultat ce revine dpdv juridic intereselor minoritare. Metoda integrrii proporionale Folosit pentru consolidarea societilor aflate sub control comun, metoda integrrii proporionale presupune o integrare a conturilor individuale ale societii consolidate la conturile societii consolidante proporional cu procentajul de interes. Astfel, bilanul i contul de profit i pierdere consolidate prezint o imagine, economic i financiar mult mai redus dect n cazul integrrii globale. Deoarece n bilanul consolidat nu este evideniat partea ce revine celorlali asociai din capitalurile proprii i rezultatul filialei, aceast viziune mult mai redus privilegiaz proprietarul, respectiv societatea consolidant. Din punct de vedere tehnic, aceast metod presupune: cumularea conturilor societii consolidate la conturile societiimam proporional cu procentajul de interes (cota de participare a societiimam la capitalul societii aflate sub control comun); eliminarea operaiilor i conturilor reciproce proporional cu procentajul de interes; eliminarea titlurilor de participare deinute de societatea consolidant n contrapartid cu cota-parte din capitalurile proprii ale societii consolidate.

77

Aceast metod de consolidare presupune : Integrarea activelor, pasivelor, cheltuielilor i venituriloe societii consolidate la conturile soc.-mam proporional cu procentul de interes. - Eliminarea operaiilor reciproce proporional cu cota de participare. - Eliminarea titlurilor de participare deinute de societatea mam la capitalul societii aflate sub control comun n funcie de participarea asociativ. Spre deosebire de integrarea global, integrarea proporional nu evideniaz interesele minoritare, deoarece activele, pasivele, cheltuielile i veniturile societii consolidate sunt cumulate numai pentru partea ce revine soc.-mam, fiind exclus partea ce revine celorlali asociai sau acionari. Metoda punerii n echivalen Considerat mai degrab o metod de evaluare dect o metod de consolidare17, punerea n echivalen presupune ca titlurile de participare deinute la o ntreprindere asociat s fie contabilizate, n momentul achiziionrii, la costul lor. Ulterior, costul acestora este ajustat n funcie de evoluia capitalurilor proprii ale ntreprinderii asociate. Astfel, n bilanul consolidat, aceste titluri sunt prezentate la postul Titluri puse n echivalen" , iar n contul de profit i pierdere consolidat, partea ce revine societii consolidante din rezultatul societii aflate sub influen semnificativ se reflect la Cota-parte din rezultatul societilor puse n echivalen". Se aplic ntreprinderilor asupra crora societatea mam nu exercit dect o influen notabil (semnificativ). Punerea n echivalen const n substituirea valorii contabile a titlurilor deinute de societatea consolidant (mam) cu partea ce revine din capitalurile proprii ale societii consolidate. Spre deosebire de metodele precedente aceasta presupune cumulul bilanurilor i conturile de profit i pierdere. Partea ce revine societii consolidante din rezultatele obinute de ntreprinderea asociat dup achiziionarea titlurilor este nscris n : - contul de profit i pierdere pentru partea din rezultat ; - rezerve consolidate obinut n exerciiul curent pentru beneficiile din exerciiile anterioare. La nivelul bilanului consolidat sunt evideniate urmtoarele posturi particulare : titluri puse n echivalen diferenele de achiziie (fondul comercial) rezervele consolidate 78

rezultatul consolidat

7 : RETRATRI DE OMOGENIZARE
7.1. Omogenizarea metodelor de evaluare i de prezentare a conturilor la nivelul grupului
Metodele de evaluare i de prezentare utilizate de societile din cadrul grupului pentru propriile conturi individuale pot s fie diferite de cele aplicate la nivelul conturilor consolidate. Deoarece prin intermediul conturilor consolidate se urmrete o reprezentare omogen a ansamblului format din societile reinute n perimetrul de consolidare, conturile individuale ale societilor ce utilizeaz metode diferite de cele aplicate la nivelul conturilor consolidate trebuie s fie retratate (rectificate) prin intermediul nregistrrilor contabile. nregistrrile contabile de retratare a conturilor individuale vizeaz, n principal, omogenizarea metodelor de amortizare, a duratelor de amortizare, a metodelor de evaluare a stocurilor etc. Principiul omogenizrii se aplic tuturor ntreprinderilor consolidate, indiferent dac asupra acestora se exercit controlul, exclusiv sau comun, sau influena semnificativ.

7.2. Contabilizerea impozitelor amnate la nivelul conturilor consolidate

La nivelul conturilor individuale, impozitul pe profit i cheltuiala cu impozitul pe profit pot s fie determinate i contabilizate fie pe baza metodei impozitului exigibil (curent), fie pe baza metodei impozitului amnat. ns n conturile consolidate aplicarea metodei impozitului amnat este obligatorie. Omogenizarea metodelor contabile la nivelul grupului genereaz nregistrarea de impozite amnate. La nregistrarea acestor impozite amnate, n conturile consolidate, trebuie s se in cont de urmtoarele reguli: dac retratarea de omogenizare a generat o majorare a rezultatului sau rezervei, trebuie s se nregistreze un impozit amnat de pasiv (datorie de impozit amnat) n coresponden cu diminuarea rezultatului sau a rezervelor; dac retratarea de omogenizare a generat o diminuare a rezultatului sau rezervei, trebuie s se nregistreze un impozit amnat de activ (crean de impozit amnat) n coresponden cu majorarea rezultatului sau a rezervelor.

79

Impozitul amnat reprezint valoarea impozitelor asupra rezultatului pltibile sau recuperabile n perioadele contabile viitoare n ceea ce privete raportul pierderilor fiscale i al creditelor de impozit neutilizabile, precum i diferenelor temporare. Diferenele temporare se determin scznd din valoarea contabil a unui activ sau a unei datorii baza fiscal a acestuia (a acesteia). Regula general este urmtoarea : * Pentru un activ : - baza contabil este mai mare dect baza fiscal = diferen temporar impozabil (impozit amnat pasiv) - baza contabil este mai mic dect baza fiscal = diferen temporar deductibil (impozit amnat activ) * Pentru un pasiv (datorie) : - baza contabil mai mare dect baza fiscal = diferen temporar deductibil (activ impozit amnat) - baza contabil mai mic dect baza fiscal = diferen temporar impozabil (pasiv impozit amnat)

7.3. :

EXEMPLE DE RETRATRI DE OMOGENIZARE

7.3.1. Retratri privind imobilizrile corporale i necorporale

- O imobilizare corporal sau necorporal este recunoscut la active cnd ndeplinete anumite condiii i trebuie s fie iniial evaluat la costul su.

8:

CONVERSIA CONTURILOR SOCIETILOR AFLATE

N STRINTATE
Pentru ntocmirea conturilor consolidate, conturile individuale ale societilor aflate n strintate trebuie s fie convertite n moneda societii-mam. Alegerea metodei de conversie depinde de autonomia economic i financiar pe care o are societatea consolidat fa de societatea-mam. Astfel, se pot utiliza dou metode de conversie: 80

 metoda cursului istoric, pentru societile ce reprezint o continuare a activitii societii-mam n strintate (activitile din strintate care fac parte integrant din activitile ntreprinderii ce prezint situaiile financiare); metoda cursului de nchidere, pentru societile autonome din punct de economic i financiar fa de societatea-mam (entiti externe).

9: ETAPELE CONSOLIDRII
9.1. Cumulul conturilor
Aa cum am mai menionat, n practic exist dou modaliti de realizare a consolidrii, respectiv consolidarea prin nsumarea soldurilor (metoda clasic) i consolidarea pe baza fluxurilor. Consolidarea prin nsumarea soldurilor presupune cumularea informaiilor din conturile individuale ale societii consolidante i cele ale societilor consolidate. Astfel, n cazul consolidrii prin integrare global, conturile societii consolidate (filialei) sunt cumulate cu cele ale societii-mam la ntreaga valoare, chiar dac societatea-mam nu deine o participaie de 100% n capitalul filialei. n schimb, n cazul integrrii proporionale, conturile societii consolidate se cumuleaz la conturile societii-mam proporional cu procentajul de interes deinut de aceasta. Punerea n echivalen nu presupune cumulul conturilor, ci doar o reevaluare a titlurilor deinute de societatea consolidant la societatea consolidat (ntreprindere asociat). Din punct de vedere tehnic, cumulul conturilor se poate realiza fie prin nregistrri contabile n jurnalul de consolidare, fie prin intermediul tabelelor de consolidare.

9.2. Eliminrile ce se efectueaz n consolidare

Obiectivul consolidrii este acela de a prezenta situaiile financiare ale unui ansamblu de societi ca i cum acestea ar constitui o singur entitate. In consecin, pentru obinerea conturilor consolidate (situaiilor financiare consolidate), este necesar s se elimine consecinele operaiilor interne dintre societile din cadrul grupului. Principalele eliminri care se efectueaz n consolidare sunt urmtoarele:

81

Eliminarea conturilor reciproce

Clieni-Furnizori; mprumuturi acordate- mprumuturi primite; Cumprri - Vnzri. Eliminarea dividendelor; Eliminarea profiturilor aferente stocurilor; Eliminarea rezultatului generat de

Eliminarea rezultatelor interne

cesiunile interne de active. Eliminarea provizioanelor constituite pentru Eliminarea provizioanelor societile consolidate deprecierea titlurilor; Eliminarea provizioanelor

pentru pentru

deprecierea creanelor; Eliminarea provizioanelor pentru riscuri i Eliminarea titlurilor cheltuieli. Eliminarea titlurilor n contrapartid cu capitalurile proprii.

9.3. Eliminarea conturilor reciproce

Aceasta vizeaz att creanele i datoriile reciproce (clieni-furnizori, efecte de primit-efecte de plat, mprumuturi acordate-mprumuturi primite), ct i veniturile i cheltuielile reciproce (venituri din vnzarea mrfurilor, cheltuielile privind mrfurile, venituri din dobnzi-cheltuieli privind dobnzile). La eliminarea conturilor reciproce, trebuie s se in cont de urmtoarele reguli: a) conturile reciproce generate de operaiile efectuate ntre societile consolidate prin integrare global se elimin la ntreaga valoare; b) conturile reciproce generate de operaiile efectuate ntre o ntreprindere consolidat prin metoda integrrii globale i alta consolidat prin metoda integrrii proporionale se elimin n limita procentajului de interes deinut la ntreprinderea asupra creia se exercit un control comun; c) conturile reciproce generate de operaiile efectuate ntre societile consolidate prin metoda integrrii proporionale sunt eliminate inndu-se cont de procentajul cel mai sczut dintre cele dou participaii; d) deoarece punerea n echivalen nu presupune cumulul conturilor, consolidarea pe baza acestei metode nu presupune eliminri de conturi reciproce;

82

e) eliminarea conturilor reciproce nu are nici o influen asupra rezultatului i, n consecin, aceasta nu genereaz impozite amnate.

9.4. Eliminarea rezultatelor interne

Atunci cnd nu au o valoare neglijabil (sunt semnificative), profiturile/pierderile interne generate de operaiile dintre societile din cadrul grupului trebuie s fie eliminate. Pragul de semnificaie reinut pentru eliminarea profiturilor/pierderilor interne se stabilete de fiecare grup i trebuie s fie prezentat n notele (anexele) explicative consolidate. Astfel, grupurile au posibilitatea s neglijeze, n conturile consolidate, un numr important de nregistrri de eliminare a rezultatelor interne, nregistrri care nu sunt semnificative din punctul de vedere al formrii i interpretrii rezultatului consolidat. La eliminarea rezultatelor interne, trebuie s se in cont de urmtoarele reguli: a) rezultatele interne generate de operaiile efectuate ntre societile consolidate prin integrare global se elimin la ntreaga valoare; b) rezultatele interne generate de operaiile efectuate ntre o ntreprindere consolidat prin metoda integrrii globale i alta consolidat prin metoda integrrii proporionale se elimin n limita procentajului de interes deinut la ntreprinderea asupra creia se exercit un control comun; c) rezultatele interne generate de operaiile efectuate ntre societile consolidate prin metoda integrrii proporionale sunt eliminate inndu-se cont de procentajul cel mai sczut dintre cele dou participaii; d) dac sunt semnificative, rezultatele interne generate de operaiile realizate ntre societile ale cror titluri sunt puse n echivalen i societile ale cror conturi sunt integrate global sau proporional trebuie s fie eliminate. De asemenea, rezultatele generate de operaiile efectuate ntre ntreprinderi consolidate prin punere n echivalen trebuie s fie eliminate. Eliminarea rezultatelor interne se face proporional cu procentajul de interes deinut de grup n capitalul societii puse n echivalen; e) eliminarea rezultatelor interne presupune nregistrarea de impozite amnate.

83

9.5. Eliminarea provizioanelor constituite pentru societile consolidate

Dac o societate consolidat a nregistrat pierderi importante, valoarea de pia a titlurilor acestei societi se diminueaz. n consecin, la nivelul conturilor individuale ale societii consolidante (societatea care deine titlurile), se nregistreaz provizioane pentru deprecierea titlurilor. Deoarece, prin consolidare, societatea consolidant preia pierderile societii consolidate, provizioanele pentru deprecierea titlurilor trebuie s fie eliminate. De asemenea, trebuie s se in cont c aceste provizioane rmn fr obiect i datorit faptului c titlurile pentru care au fost constituite se elimin n procesul de consolidare.
Eliminarea se efectueaz proporional cu procentajul de interes.

9.6. Tratamentul contabil al titlurilor de participare i partajul capitalurilor proprii (eliminarea titlurilor)
Consolidarea presupune nlocuirea titlurilor de participare n contrapartid cu cota-parte ce revine societii consoiidante din valoarea just a capitalurilor proprii ale societii consolidate. Dac societatea consolidat nu este deinut n totalitate de societateamam, eliminarea titlurilor este precedat de partajul capitalurilor proprii n partea ce revine grupului i partea ce revine minoritarilor. Acest partaj al capitalurilor proprii se realizeaz n funcie de cota de participare la capitalurile proprii ale societii consolidate (procentajul de interes).

10: METODOLOGIA I PRACTICA CONTURILOR CONSOLIDATE

NTOCMIRII

Elaborarea conturilor consolidate presupune parcurgerea mai multor etape: - determinarea perimetrului de consolidare i a metodelor de consolidare utilizate; - retratarea conturilor individuale, conturile individuale (conturi ntocmite de fiecare societate inclus n perimetrul de consolidare) trebuie s fie evaluate i

84

prezentate pe baza principiilor i metodelor reinute de ctre grup ceea ce conduce la retratri (evaluri) i/sau reclasri (prezentri); - conversia conturilor societilor aflate n strintate n moneda de consolidare (moneda societii-mam); - cumulul conturilor individuale retratate i convertite ; - eliminarea operaiilor dintre societile din cadrul grupului (operaiile reciproce i rezultatele interne) ; - partajul capitalurilor proprii i eliminarea titlurilor; - prezentarea situaiilor financiare consolidate: bilan, contul de profit i pierdere, notele explicative, tabloul fluxurilor de trezorerie, situaia variaiei capitalurilor proprii.

10.1. Metoda integrrii globale

Dpdv istoric, metoda integrrii globale este cea mai veche metod de consolidare. Astfel, aceast metod se utilizeaz cnd posesia titlurilor de participare permite unei societi (soc.-mam) s exercite un control exclusiv asupra unei alte societi (filial), considerndu-se c activele i pasivele filialei aparin soc.mam. Astfel, prin integrare global se realizeaz ntocmirea titlurilor de participare din bilanul soc.-mam cu activele i datoriile filialei, chiar dac soc.-mam nu deine totalitatea titlurilor. Modalitatea practic de realizare : - Integrarea (cumularea) activelor, pasivelor, cheltuielilor i veniturilor societii consolidate cu cele ale soc.-mam; - Eliminarea operaiilor reciproce; - Eliminarea titlurilor de participare deinute de soc.-mam n contrapartid cu cotaparte din capitalurile proprii ale filialei. Aceast eliminare genereaz apariia de rubrici specifice conturilor consolidate : - rezerve consolidate sunt formate din rezervele soc.-mam i cota parte ce revine soc.-mam din rezervele acumulate de filial dup creare sau achiziie ;

85

- rezultatul consolidat este constituit din rezultatul soc.-mam i cota parte ce revine soc.-mam din rezultatul filialei ; - interesele minoritare rubric de pasiv care reprezint cota parte din capitalurile proprii ale socitii consolidate ce revine acionarilor, alii dect soc.-mam ; - diferena de achiziie (fondul comercial) reprezint diferena existent la data achiziionrii ntre preul de achiziie al titlurilor i cota parte din valoarea just a activelor nete achiziionate (capitalurile proprii ale filialei achiziionate). Prin preluarea n totalitate a elementelor de activ i pasiv ale diferitelor filiale, bilanul consolidat obinut prin metoda integrrii globale permite s se cunoasc att componenta real a activelor ntregului grup ct i modul de finanare a acestora. Totodat se cunoate i partea din capitalurile proprii i rezultat ce revine acionarilor sau asociailor minoritari. La rndul su, contul de profit i pierdere evideniaz partea de rezultat ce revine dpdv juridic intereselor minoritare.

10.2. Metoda integrrii proporionale

In cazul integrrii proporionale se consider c fiecare dintre partenerii societii controlate n comun dispune de un drept echivalent asupra elementelor patrimoniale ale acestora. Aceast metod de consolidare presupune : Integrarea activelor, pasivelor, cheltuielilor i venituriloe societii consolidate la conturile soc.-mam proporional cu procentul de interes. - Eliminarea operaiilor reciproce proporional cu cota de participare. - Eliminarea titlurilor de participare deinute de societatea mam la capitalul societii aflate sub control comun n funcie de participarea asociativ. Spre deosebire de integrarea global, integrarea proporional nu evideniaz interesele minoritare, deoarece activele, pasivele, cheltuielile i veniturile societii consolidate sunt cumulate numai pentru partea ce revine soc.-mam, fiind exclus partea ce revine celorlali asociai sau acionari.

11.1. Metoda punerii n echivalen

86

Se aplic ntreprinderilor asupra crora societatea mam nu exercit dect o influen notabil (semnificativ). Punerea n echivalen const n substituirea valorii contabile a titlurilor deinute de societatea consolidant (mam) cu partea ce revine din capitalurile proprii ale societii consolidate. Spre deosebire de metodele precedente aceasta presupune cumulul bilanurilor i conturile de profit i pierdere. Partea ce revine societii consolidante din rezultatele obinute de ntreprinderea asociat dup achiziionarea titlurilor este nscris n : - contul de profit i pierdere pentru partea din rezultat ; - rezerve consolidate obinut n exerciiul curent pentru beneficiile din exerciiile anterioare. La nivelul bilanului consolidat sunt evideniate urmtoarele posturi particulare : titluri puse n echivalen diferenele de achiziie (fondul comercial) rezervele consolidate rezultatul consolidat

n contul de profit i pierdere consolidat partea ce revine societii consolidante din rezultatul societii consolidate este evideniat la rubrica cota parte din rezultatul societilor puse n echivalen . Comunitatea financiar internaional consider metoda punerea n echivalen mai degrab o metod de evaluare dect o metod de consolidare fiind utilizat n unele ri i la nivelul conturilor individuale.

87

ANEXA NOTE CURS CONTABILITATE CONSOLIDATA Exemple practice de prezentare a metodelor de consolidare i a tehnicilor de consolidare
Exemplul consolidare) La 31.12.N se cunosc urmtoarele informaii despre societile SM, F i P: 1. Bilanurile societilor SM, F i P se prezint astfel: mii u.m.
Structuri bilaniere SM F P A. ACTIVE IMOBILIZATE Terenuri 200.000 60.000 Construcii 920.000 800.000 Amortizarea construciilor (500.000) (450.000) Utilaje 800.000 400.000 200.000 Amortizarea utilajelor (300.000) (120.000) (60.000) Titluri F 280.000 Titluri P 90.000 Titluri Z 50.000 Creane imobilizate 200.000 TOTAL ACTIVE IMOBILIZATE 1.740.000 690.000 140.000 B. ACTIVE CIRCULANTE Stocuri 500.000 160.000 60.000 Clieni 1.100.000 300.000 120.000 Debitori diveri 420.000 100.000 Casa i conturi la bnci 80.000 50.000 70.000 TOTAL ACTIVE CIRCULANTE 2.100.000 610.000 250.000 C. CHELTUIELI N AVANS D. DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD DE UN AN Furnizori 800.000 200.000 100.000 Creditori diveri 250.000 80.000 TOTAL DATORII CE TREBUIE PLTITE 1.050.000 280.000 100.000 NTR-O PERIOAD DE UN AN E. ACTIVE CIRCULANTE, RESPECTIV OBLIGAII CURENTE NETE (B+C-D-I) F. TOTAL ACTIV MINUS DATORII CURENTE (A+E) G. DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD MAI MARE DE UN AN Credite bancare pe termen lung 590.000 130.000 2.790.000 1.020.000 290.000 1.050.000 330.000 150.000

(exemplu

complex

de

prezentare

metodelor

de

88

Datorii ce privesc imobilizrile financiare Impozite amnate TOTAL DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD MAI MARE DE UN AN H. PROVIZIOANE PENTRU RISCURI I CHELTUDZLI I. VENITURI NREGISTRATE N AVANS J. CAPITAL I REZERVE Capital Rezerve Rezultatul exerciiului TOTAL CAPITALURI

200.000 790.000

200.000 100.000 300.000 130.000

500.000 1.200.000 300.000 2.000.000

100.000 500.000 120.000 720.000

100.000 50.000 10.000 160.000

2. Conturile de profit i pierdere se prezint astfel: mii u.m.

INDICATORI VENITURI DIN EXPLOATARE Venituri din vnzarea mrfurilor Alte venituri din exploatare VENITURI DIN EXPLOATARE -TOTAL CHELTUIELI DE EXPLOATARE Cheltuieli privind mrfurile Cheltuieli cu personalul Cheltuieli cu amortizarea Alte cheltuieli de exploatare CHELTUIELI DE EXPLOATARE TOTAL REZULTATUL DIN EXPLOATARE VENITURI FINANCIARE Venituri din creane imobilizate Venituri din dobnzi CHELTUIELI FINANCIARE Cheltuieli privind dobnzile REZULTATUL FINANCIAR REZULTATUL ORDINAR (CURENT) VENITURI EXTRAORDINARE CHELTUIELI EXTRAORDINARE REZULTAT EXTRAORDINAR IMPOZITUL PE PROFIT REZULTATUL EXERCIIULUI SM 5.000.000 500.000 5.500.000 3.000.000 1.200.000 500.000 300.000 5.000.000 F 1.800.000 100.000 1.900.000 1.000.000 400.000 200.000 80.000 1.680.000 P 500.000 500.000 330.000 130.000 12.000 14.000 486.000

500.000 10.000 50.000 (40.000) 460.000 50.000 50.000 160.000 300.000

220.000

14.000

20.000 10.000 10.000 230.000 30.000 (30.000) 80.000 120.000

14.000

4.000 10.000

3. Societatea SM a achiziionat 60% din titlurile F pe data de 31.12.N-3. Activul net (capitalurile proprii) al societii F, la 31.12.N-3, a fost urmtorul: capital rezerve 100.000 mii u.m.; 200.000 mii u.m.

89

n momentul achiziionrii titlurilor F, valoarea de pia a unei construcii a fost cu 120.000 mii u.m. mai mare dect cea contabil (bilantier). Durata de via rezidual (rmas de amortizat) a construciei, n momentul achiziionrii titlurilor, a fost de 12 ani. 4. Titlurile P, care reprezint 40% din capitalul emitentului, au fost achiziionate de societatea SM pe data de 31.12.N-3, dat la care capitalurile proprii ale societii P au fost urmtoarele: capital rezerve 100.000 mii u.m. 30.000 mii u.m.

n momentul achiziionrii titlurilor P, valoarea de pia a unui utilaj a fost cu 190.000 mii u.m., n timp ce valoarea contabil (bilantier) a fost de 170.000 mii u.m. Durata de via rezidual (rmas de amortizat) a utilajului, la data de 31.12.N-3, a fost de zece ani. De asemenea, trebuie menionat faptul c societatea P este controlat de societatea SM mpreun cu un alt asociat, care, la rndul su, deine 30% din aciunile societii P. 5. Titlurile Z au fost achiziionate la sfritul exerciiului N-2. n momentul achiziionrii titlurilor, capitalurile proprii ale societii Z au fost urmtoarele: emitente. La 31.12.N, capitalurile proprii ale societii Z sunt urmtoarele: i F: societatea SM a acordat un mprumut societii F n valoare de 200.000 mii u.m.; pentru mprumutul acordat, societatea F a pltit societii SM dobnzi n valoare de 10.000 mii u.m.; societatea F a achiziionat mrfuri de la societatea SM n valoare de 800.000 mii u.m.; capital: rezerve: rezultat: 200.000 mii u.m.; 150.000 mii u.m.; 100.000 mii u.m. capital: rezerve: 200.000 mii u.m.; 100.000 mii u.m.

De asemenea, menionm c titlurile Z reprezint 20% din capitalul societii

6. n cursul exerciiului N, au avut loc urmtoarele operaii ntre societile SM

90

datoria

societii

fa

de

societatea

SM,

generat

de

achiziionarea mrfurilor, este, la sfritul anului N, de 180.000 mii u.m; stocul de mrfuri al societii F, la 31.12.N, cuprinde i mrfuri achiziionate de la SM n valoare de 150.000 mii u.m.; profitul intern aferent acestui stoc de mrfuri este de 15.000 mii u.m.. 7. De asemenea, n cursul exerciiului N, au avut loc urmtoarele operaii ntre societile M i P: societatea SM a vndut mrfuri societii P n valoare de 200.000 mii u.m.; la 31.12.N, societatea P are o datorie fa de societatea SM, generat de achiziionarea mrfurilor, n valoare de 60.000 mii u.m. la sfritul anului N, societatea P deine n stoc mrfuri achiziionate de la societatea SM, mrfuri pentru care societatea SM a realizat un profit de 6.000 mii u.m. S se prezinte situaiile financiare consolidate, bilan i cont de profit i pierdere, la 31.12.N. Rezolvare Prezentarea structurii grupului i stabilirea metodelor de consolidare
Societatea F P Z Procentajul de control 60% 40% Tipul de control Control exclusiv Control comun Metoda de consolidare Integrare global Integrare proporional Punere echivalent n Procentajul de interes 60% 40% 20%

20% Influen semnificativ

Cumulul conturilor Conturile societii F se vor cumula pentru ntreaga valoare la conturile societii SM, n timp ce conturile societii P se vor cumula proporional cu procentajul de interes. Conturile societii Z nu se cumuleaz, deoarece aceasta este consolidat prin metoda punerii n echivalen. cumulul conturilor bilaniere:
6.690.000.000 260.000.000 1.720.000.000 1.280.000.000 280.000.000 90.000.000 50.000.000 200.000.000
% = %

Terenuri Construcii Utilaje Titluri F Titluri P Titluri Z Creane imobilizate

CapitaVSM Capital/F Capital /P Rezerve/SM Rezerve/F Rezerve/P Profit i

6.690.000.000 500.000.000 100.000.000 40.000.000 1.200.000.000 500.000.000 20.000.000 300.000.000

91

684.000.000 1.448.000.000 520.000.000 158.000.000

Stocuri Clieni Debitori diveri Casa i conturi la bnci

pierdere/SM Profit i pierdere/F Profit i pierdere/P Furnizori Impozite amnate Creditori Credite diveri bancare

120.000.000 4.000.000 1.040.000.000 300.000.000 330.000.000 642.000.000 200.000.000

pe termen lung Datorii ce privesc imobilizrile financiare Amortizarea construciilor Amortizarea utilajelor cumulul conturilor din contul de profit i pierdere:
% 7.680.000.000 4.132.000.000 Cheltuieli privind = %

950.000.000 444.000.000 7.680.000.000 7.000.000.000 600.000.000 10.000.000 20.000.000 50.000.000

Venituri din vnzarea mrfurilor Alte venituri din exploatare Venituri din creane imobilizate Venituri din dobnzi Venituri extraordinare

mrfurile 1.652.000.000 Cheltuieli cu personalul 704.800.000 Cheltuieli de exploatare privind amortizarea 385.600.000 Alte cheltuieli de exploatare 60.000.000 Cheltuieli privind dobnzile 80.000.000 Cheltuieli extraordinare 241.600.000 Cheltuieli cu 300.000.000 impozitul pe profit Rezultat SM 120.000.000 Rezultat F 4.000.000 Rezultat P

Eliminarea consecinelor operaiilor efectuate ntre societile SM i eliminarea mprumutului contractat de societatea F de la societatea SM:
Datorii ce privesc imobilizrile = Creane imobilizate 200.000.000

92

financiare

eliminarea dobnzii aferente mprumutului:

Venituri din creane imobilizate
=

Cheltuieli dobnzile

privind

10.000.000

eliminarea datoriei comerciale pe care o are societatea F fa de societatea SM:

Furnizori Venituri dm vnzarea mrfurilor
= =

Clieni Cheltuieli privind mrfurile

180.000.000 800.000.000

eliminarea cheltuielilor i veniturilor generate de vnzarea mrfurilor: eliminarea profitului intern aferent stocului final a) nregistrare la nivelul bilanului:
Profit i pierdere/SM Cheltuieli privind mrfurile
= =

Stocuri (Mrfuri) Rezultat SM

15.000.000 15.000.000

b) nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere: nregistrarea impozitului amnat aferent profitului intern eliminat (cota de impozit pe profit 25%) a) nregistrarea la nivelul bilanului:
Eliminarea se face pentru ntreaga valoare, deoarece societatea F este consolidat prin metoda integrrii globale. 4412 Impozit amnat Rezultat SM
= =

121 Profit i pierdere/M Venituri amnate din impozite

3.750.000 3.750.000

b) nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere:

Eliminarea consecinelor operaiilor efectuate ntre societile SM i P eliminarea cheltuielilor i veniturilor generate de vnzarea mrfurilor:
Venituri dm vnzarea mrfurilor
=

Cheltuieli privind mrfurile

80.000.000

eliminarea datoriei comerciale pe care o are societatea F fa de societatea SM:

Furnizori
=

Clieni

24.000.000

eliminarea profitului intern aferent stocului final a) nregistrare la nivelul bilanului:

Profit i pierdere/SM Cheltuieli privind mrfurile
= =

Stocuri (Mrfuri) Rezultat SM

2.400.000 2.400.000

b) nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere: nregistrarea impozitului amnat aferent profitului intern eliminat a) nregistrarea la nivelul bilanului:
4412 Impozit amnat
=

121 Profit i pierdere/M

600.000

b) nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere:

93

Rezultat SM

Venituri amnate

din

impozite

600.000

Partajul capitalurilor proprii ale societii F i eliminarea titlurilor Determinarea fondului comercial (fondul comercial reprezint diferena dintre preul de cumprare al titlurilor i cota-parte din valoarea just a capitalurilor existente n momentul achiziionrii titlurilor). u.m.
Costul de achiziie al titlurilor Capitaluri proprii existente n momentul achiziionrii titlurilor +Plusvaloare aferent construciei -Datorie de impozit amnat aferent plusvalorii construciei =Capitaluri proprii evaluate la valoarea just Cota-parte din capitalurile proprii evaluate la valoarea just (390.000.000 x 60%) Fond comercial pozitiv 120.000.000 (30.000.000) 390.000.000 280.000.000 300.000.000

234.000.00 0 46.000.000

Deoarece societatea P este consolidat prin metoda integrrii proporionale, eliminarea consecinelor operaiilor reciproce se va face proporional cu procentajul de interes.

Tabloul de partaj al capitalurilor proprii ale societii F, la 31.12.N u.m.

Elemente Total Partea ce revine Partea ce revine minoritarilor (40%) Capitaluri proprii existente n momentul achiziionrii tjtlurilor titlurilor F Rezerve constituite dup achiziionarea titlurilor Rezultat/F 120.000.000 72.000.000 48.000.000 300.000.000 -100.000.000(a) 180.000.000(b) 120.000.000 120.000.000 Eliminarea 300.000.000 -280.000.000 180.000.000 -280.000.000 120.000.000 grupului (60%)

(a) Excedentul valorii titlurilor n comparaie cu cota-parte din capitalurile proprii se explic prin existena fondului comercial i a cotei-pri ce revine grupului din plusvaloarea construciei i a datoriei de impozit amnat. (b) Aceast sum reprezint rezerva consolidat.

94

 nregistrarea contabil de eliminare a titlurilor F57:

886.000.000 100.000.000 500.000.000 120.000.000 46.000.000
% = %

Capital/F Rezerve/F Profit i pierdere/F Fond comercial pozitiv 120.000.000 Construcii % Rezultatul grupului
=

Titluri F Rezerve consolidate Rezultat consolidat Interese minoritare Impozite amnate

886.000.000 280.000.000 180.000.000 72.000.000 324.000.000 30.000.000

nregistrarea partajului rezultatului la nivelul contului de profit i pierdere:

Rezultat F 120.000.000 72.000.000

Rezultat ce revine intereselor minoritare 48.000.000 57 Activele i datoriile achiziionate sunt evaluate la valoarea just att pentru partea care revine societii-mam, ct i pentru partea care revine minoritarilor.

nregistrarea amortizrii plusului de valoare aferent construciei u.m.

Amortizarea construciei Partea ce revine grupului Partea ce revine minoritarilor Total
% =

Exerciiile precedente (N-2 i N-l) (120.000.000 x 2/12)x60% (120.000.000 x 2/12)x40% 20.000.000

Exerciiul N (120.000.000x 1/I2)x60% (120.000.000x 1/I2)x40% 10.000.000 30.000.000 6.000.000 12.000.000 12.000.000 10.000.000 6.000.000 4.000.000

a) nregistrare la nivelul bilanului:

2812 Amortizarea construciilor 121 Profit i pierdere/SM 106 Rezerve/SM Interese minoritare

b) nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere:

Cheltuieli de exploatare privind = Rezultat SM Rezultat ce revine intereselor minoritare
%

amortizarea

nregistrarea impozitului amnat aferent construciei (30.000.000 x 25%) a) nregistrare la nivelul bilanului:
Impozit amnat
= %

Rezerve/SM Profit i pierdere/SM Interese minoritare

% =

7.500.000 3.000.000 1.500.000 3.000.000 impozite 2.500.000 1.500.000

b) nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere (10.000.000 x 25%):

791 Venituri din Rezultat SM amnate

95

Rezultat ce revine intereselor minoritare

1.000.000

Partajul capitalurilor proprii ale societii P i eliminarea titlurilor Determinarea fondului comercial: u.m.
Costul de achiziie al titlurilor Capitaluri proprii existente n momentul achiziionrii titlurilor +Plusvaloare aferent construciei -Datorie de impozit amnat aferent plusvalorii construciei =Capitaluri proprii evaluate la valoarea just Cota-parte din capitalurile proprii evaluate la valoarea just (145.000.000 x 40%) Fond comercial pozitiv 58.000.000 32.000.000 90.000.000 130.000.000 20.000.000 (5.000.000) 145.000.000

Tablou de partaj al capitalurilor proprii ale societii P, la 31.12.N u.m.

Elemente Capitaluri proprii existente n momentul achiziionrii titlurilor Eliminarea titlurilor P Rezerve constituite dup achiziionarea titlurilor Rezultat/P -90.000.000 20.000.000 10.000.000 -90.000.000 -38.000.000(a) 8.000.000(b) 4.000.000 Total 130.000.000 Partea ce revine grupului (40%) 52.000.000

(a) Excedentul valorii titlurilor n comparaie cu cota-parte din capitalurile proprii se explic prin existena fondului comercial i a cotei-pri ce revine grupului din plusvaloarea utilajului i a datoriei de impozit amnat (impozitului amnat de pasiv). (b)Aceast sum reprezint rezerva consolidat. de eliminare a titlurilor P
104.000.000 40.000.000 20.000.000 4.000.000 32.000.000 8.000.000
% = %

nregistrarea contabil
104.000.000 90.000.000 8.000.000 4.000.000 2.000.000

Capital/P Rezerve/P Profit i pierdere/P Fond comercial Utilaje

Titluri P Rezerve consolidate Rezultat consolidat Impozite amnate

nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere a trecerii rezultatului P la rezultatul grupului:

96

Deoarece societatea P societii SM. Rezultatul grupului

este

consolidat prin

integrare

global,

activele

datoriile achiziionate sunt evaluate la valoarea just numai pentru partea care revine
=

Rezultat P

4.000.000

nregistrarea amortizrii plusului de valoare aferent utilajului u.m.

Exerciiile precedente Amortizarea utilajului (N-2 i N-l) 1.600.000 (8.000.000 x 2/10)
=

Exerciiul N 800.000 (8.000.000x 1/10) 2.400.000 1.600.000 800.000

a) nregistrarea la nivelul bilanului:

% 2.400.000 1.600.000 Rezerve/SM 800.000 Profit i pierdere/SM

Amortizarea utilajelor

b) nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere:

6811 Cheltuieli de exploatare privind = amortizarea Rezultat SM 800.000

nregistrarea impozitului amnat aferent amortizrii utilajului (2.400.000 x 25%) a) nregistrare la nivelul bilanului:
Impozit amnat
= %

Rezerve/SM Profit i pierdere/SM

600.000 400.000 200.000

b) nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere: Rezultat SM

=

Venituri

din

impozite

200.000

amnate Rezultat SM nregistrarea consolidrii societii Z Preul de cumprare al titlurilor Z (50.000 mii) este egal cu cota-parte din capitalurile proprii existente la data achiziionrii titlurilor (250.000 mii u.m. x 20%). n consecin, la nivelul conturilor consolidate nu se evideniaz fondul comercial. Societatea Z este consolidat prin punerea n echivalen, ceea ce nseamn c, la nivelul bilanului, titlurile Z vor fi nlocuite cu titlurile Z puse n echivalen. Titlurile Z vor fi evaluate la o valoare egal cu cota-parte ce revine societii SM din capitalurile proprii ale societii Z existente la sfritul exerciiului N, respectiv 90.000 mii u.m. (450.000 mii u.m. x 20%). nregistrarea punerii n echivalen a titlurilor Z:
Titluri Z puse n echivalen
= %

90.000.000

97

Titluri Z Rezerve consolidate (a) Rezultat consolidat (b)

50.000.000 20.000.000 20.000.000

(a) Cota-parte ce revine societii SM din rezervele constituite dup data achiziionrii titlurilor (100.000 mii u.m. x 20%); (b) Cota-parte ce revine societii SM din rezultatul societii Z existent la 31.12.N (100.000 mii u.m. x 20%). ' nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere a cotei pri din rezultatul societii Z:
Rezultatul grupului
=

Cota-parte din rezultatul societilor 20.000.000 puse n echivalen

nregistrarea rezervelor societii SM la rezerve consolidate (valoarea rezervelor SM, dup ce se ine cont de toate nregistrrile de consolidare care le-au afectat)
= Rezerve/SM Rezerve consolidate 1.189.800 nregistrarea rezultatului societii SM la rezultat consolidat (valoarea

rezultatului dup ce se ine cont de toate nregistrrile de consolidare care 1-au afectat) nregistrarea la nivelul bilanului: Profit i pierdere/SM = Rezultat consolidat nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere:
Rezultatul grupului
=

281.850.000 281.850.000

Rezultat/SM

Prezentarea situaiilor financiare consolidate Bilanul consolidat ntocmit la 31.12.N

Structuri bilaniere A.ACTIVE IMOBILIZATE Fond comercial Terenuri Construcii Amortizarea construciilor Utilaje Amortizarea utilajelor Titluri Z puse n echivalen TOTAL ACTIVE IMOBILIZATE B. ACTIVE CIRCULANTE Stocuri Clieni Debitori diveri Casa i conturi la bnci TOTAL ACTIVE CIRCULANTE C. CHELTUIELI N AVANS D. DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD mii u.m. 78.000 260.000 1.840.000 (980.000) 1.288.000 (446.400) 90.000 2.129.600 666.600 1.244.000 520.000 158.000 2.588.600

98

DE UN AN Furnizori Creditori diveri TOTAL DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD DE UN AN E. ACTIVE CIRCULANTE, RESPECTIV OBLIGAII CURENTE NETE (B+C-D-I) F. TOTAL ACTIV MINUS DATORII CURENTE (A+E) G. DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD MAI MARE DE UN AN Credite bancare pe termen lung Impozit amnat TOTAL DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD MAI MARE DE UN AN H. PROVIZIOANE PENTRU RISCURI I CHELTUIELI I. VENITURI NREGISTRATE N AVANS J. CAPITAL I REZERVE Capital (Capital SM) Rezerve (Rezerve consolidate) Rezultatul exerciiului (Rezultat consolidat) Interese minoritare TOTAL CAPITALURI

836.000 330.000 1.166.000 1.422.600 3.552.200 642.000 319.550 961.550

500.000 1.397.800 377.850 315.000 3.590.650 mii u.m. 6.120.000 600.000 6.720.000 3.269.400 1.652.000 715.600 385.600 6.022.600 697.400 20.000 50.000 (30.000) 667.400 50.000 80.000 (30.000) 234.550 402.850 20.000 422.850 377.850 45.000

Contul de profit i pierdere consolidat

INDICATORI VENITURI DIN EXPLOATARE Venituri din vnzarea mrfurilor Alte venituri din exploatare VENITURI DIN EXPLOATARE-TOTAL CHELTUIELI DE EXPLOATARE Cheltuieli privind mrfurile Cheltuieli cu personalul Cheltuieli cu amortizarea Alte cheltuieli de exploatare CHELTUIELI DE EXPLOATARE-TOTAL REZULTATUL DIN EXPLOATARE VENITURI FINANCIARE Venituri din dobnzi CHELTUIELI FINANCIARE * Cheltuieli privind dobnzile REZULTATUL FINANCIAR REZULTATUL CURENT (ORDINAR) VENITURI EXTRAORDINARE CHELTUIELI EXTRAORDINARE REZULTAT EXTRAORDINAR IMPOZITUL PE PROFITs9 REZULTATUL SOCIETILOR INTEGRATE REZULTATUL SOCIETILOR ASOCIATE REZULTATUL ANSAMBLULUI CONSOLIDAT, din care Rezultatul grupului (Rezultatul consolidat) Rezultatul ce revine participaiilor minoritare

Exemplul 2 (prezentarea tehnicilor de consolidare) 99

Presupunem un grup constituit din patru societi: SM, FI, F2 i F3. Societatea SM deine 60% din capital i drepturile de vot ale societii FI. La rndul su, FI deine 60% din capital i drepturile de vot ale societii F2, iar societatea F2 deine, de asemenea, 60% din capital i drepturile de vot ale societii F3. Bilanurile celor trei societi la, 31.12.N, se prezint astfel: mii u.m.
Elemente bilaniere A. ACTIVE IMOBILIZATE Imobilizri corporale Titluri FI Titluri F2 Titluri F3 TOTAL ACTIVE IMOBILIZATE B. ACTIVE CIRCULANTE Stocuri Clieni Casa i conturi la bnci TOTAL ACTIVE CIRCULANTE C. CHELTUIELI N AVANS D. DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD DE UN AN Furnizori Creditori diveri TOTAL DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD DE UN AN E. ACTIVE CIRCULANTE, RESPECTIV OBLIGAII CURENTE NETE (B+C-D-I) F. TOTAL ACTIV MINUS DATORII CURENTE (A+E) G. DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD MAI MARE DE UN AN Credite bancare pe termen lung H. PROVIZIOANE PENTRU RISCURI I CHELTUIELI I. VENITURI NREGISTRATE N AVANS J. CAPITAL I REZERVE Capital Rezerve Rezultatul exerciiului TOTAL CAPITALURI
impozite amnate, care s-au sczut.

SM 500.000 270.000 770.000 200.000 200.000 130.000 530.000

FI 400.000 120.000 520.000 150.000 40.000 10.000 200.000

F2 160.000 180.000 340.000 20.000 150.000 10.000 180.000

F3 350.000

350.000 50.000 130.000 20.000 200.000

40.000 60.000 100.000 430.000 1.200.000

60.000 40.000 100.000 100.000 620.000

40.000 40.000 80.000 100.000 440.000

70.000 70.000 130.000 480.000

20.000

20.000

40.000

30.000

1.000.000 80.000 100.000 1.180.000

450.000 50.000 100.000 600.000

200.000 50.000 150.000 400.000

300.000 100.000 50.000 450.000

La determinarea valorii cheltuielilor cu impozitul pe profit s-a inut cont i de veniturile din

100

S se prezinte bilanul consolidat al grupului format din cele patru societi, la 31.12.N, dac se utilizeaz: a) tehnica consolidrii directe; b) tehnica consolidrii pe paliere succesive. a) Tehnica consolidrii directe Aceast tehnic presupune consolidarea tuturor societilor din perimetrul de consolidare de ctre societatea-mam, chiar dac aceasta nu deine titlurile societilor consolidate. Pentru efectuarea consolidrii se determin procentajele de control i de interes pe care le deine societatea SM n societile Fl,F2iF3.
Societatea F1 F2 F3 Procentajul de control al Procentajul de interes al SM SM 60% 60% 60% 60% 36% (60%x60%) 21,6% (60%x60%x60%)

Deoarece procentajul de control pe care-1 exercit SM n fiecare dintre societile FI, F2 i F3 este de 60%, asupra acestor societi se exercit un control exclusiv. n consecin, aceste societi vor fi consolidate prin metoda integrrii globale. Cumulul conturilor celor patru societi (conturile societilor FI, F2 i F3 se vor cumula la ntreaga valoare la conturile societii SM)60
3.090.000.000 1.410.000.000 270.000.000 120.000.000 180.000.000 420.000.000 520.000.000 170.000.000
% = %

Imobilizri corporale Titluri FI Titluri F2 Titluri F3 Stocuri Clieni Casa i conturi la bnci

Capital/SM Capital/F1 Capital/F2 Capital/F3 Rezerve/SM Rezerve/F1 Rezerve/F2 Rezerve/F3 Profit i pierdere/SM Profit i pierdere/F1 Profit i pierdere/F2 Profit i pierdere/F3 Furnizori Creditori diveri Credite bancare termen lung

3.090.000.000 1.000.000.000 450.000.000 200.000.000 300.000.000 80.000.000 50.000.000 50.000.000 100.000.000 100.000.000 100.000.000 150.000.000 50.000.000 210.000.000 140.000.000 pe 110.000.000

Partajul capitalurilor proprii ale societii F1 i eliminarea titlurilor F1: 101

 partajul capitalurilor proprii ale societii F1: mii u.m.

Elemente Capital/Fi Rezerve/F 1 Total 450.000 50.000 Partea ce revine Partea grupului 270.000 (450.000x60%) 30.000 Eliminarea titlurilor FI Rezultat/Fi
60

ce

revine 180.000

minoritarilor (450.000x40%) 20.000 (50.000x60%) 200.000 40.000 (100.000x40%)

-270.000 100.000

(50.000x60%) -270.000 30.000 60.000 (100.000x60%)

Sumele prezentate sunt exprimate n mii u.m.

nregistrarea eliminrii titlurilor societii FI (nregistrarea la nivelul bilanului)61:

600.000.000 450.000.000 50.000.000 100.000.000
% =

Capital/F 1 Rezerve/F 1 Profit i pierdere/F 1

600.000.000 Titluri FI 270.000.000 Rezerve consolidate 30.000.000 Rezultat consolidat 60.000.000

%

Interese minoritare

240.000.000

Partajul capitalurilor proprii ale societii F2 i eliminarea titlurilor F2 partajul capitalurilor proprii ale societii F2: mii u.m.
Elemente Capital/F2 Rezerve/F2 Total 200.000 50.000 Partea grupului 72.000 (200.000x36%)62) 18.000 Eliminarea titlurilor F2 -120.000 (50.000x36%) -72.000 (-120.000x60%)M 18.000 54.000 (50.000x36%) ce revine Partea ce revine 128.000 (200.000x64%63) 32.000 (50.000x64%) -48.000 (-120.000x60%) 112.000 96.000 (150.000x64%) minoritarilor

Rezultat/F2

150.000

nregistrarea eliminrii titlurilor societii F2:

400.000.000 200.000.000 50.000.000 150.000.000
% = %

Capital/F2 Rezerve/F2 Profit i pierdere/F2

400.000.000 Titluri F2 120.000.000 Rezerve consolidate 18.000.000 Rezultat consolidat 54.000.000 Interese minoritare 208.000.000

102

Partajul capitalurilor proprii ale societii F3 i eliminarea titlurilor F3

Deoarece se urmrete numai ntocmirea bilanului, nregistrarea contabil la nivelul contului de profit i pierdere nu se efectueaz.
62 64

Procentajul de interes al grupului n societatea F2 este de 36% (60%x60%). Procentajul de interes al minoritarilor n societatea F2 este de 64% (100%-36%). Titlurile F2 sunt finanate 60% de grup i 40% de interese minoritare.

partajul capitalurilor proprii ale societii F3 mii u.m.

Elemente Capital/F3 Rezerve/F3 Total 300.000 100.000 Partea grupului 64.800 (300.000x21,6%) ) 21.600 Eliminarea titlurilor F3 180.000 (100.000x21,6%) -64.800 (-180.000x36%)67 21.600 10.800 (50.000x21,6%)
65

ce

revine Partea

ce

revine 235.200

minoritarilor (300.000x78,4%") 78.400 (100.000x78,4%) -115.200 (-180.000x64%) 198.400 39.200 (50.000x78,4%) 450.000.000 180.000.000 21.600.000 10.800.000

Rezultat/F3

50.000

nregistrarea eliminrii titlurilor societii F3

450.000.000 300.000.000 100.000.000 50.000.000
% = %

Capital/F3 Rezerve/F3 Profit i pierdere/F3

Titluri F3 Rezerve consolidate Interese minoritare

Rezultat consolidat 237.600.000

nregistrarea rezervelor i rezultatelor societii SM la rezerve consolidate i rezultat consolidat: nregistrarea rezervelor societii SM la rezerve consolidate:
= Rezerve/SM Rezerve consolidate 80.000.000 nregistrarea rezultatului societii SM la rezultat consolidat:

Profit i pierdere/SM = Rezultat consolidat 100.000.000 Prezentarea bilanului consolidat al grupului format din societile SM, Fl,F2iF3:
Elemente bilaniere A. ACTIVE IMOBILIZATE Imobilizri corporale TOTAL ACTIVE IMOBILIZATE mii u.m. 1.410.000 1.410.000

103

65

Procentajul de interes al grupului n societatea F3 este de 21,6% (60%x60%x60%). ' Procentajul de interes al minoritarilor n societatea F3 este de 78,4% (100%-21,6%). ' Titlurile F3 sunt finanate 36% de grup i 64% de interese minoritare. B. ACTIVE CIRCULANTE Stocuri Clieni Casa i conturi la bnci TOTAL ACTIVE CIRCULANTE C. CHELTUIELI N AVANS D. DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD DE UN AN Furnizori Alte datorii TOTAL DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD DE UN AN E. ACTIVE CIRCULANTE, RESPECTIV OBLIGAII CURENTE NETE (B+C-D-I) F. TOTAL ACTIV MINUS DATORII CURENTE (A+E) G. DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD MAI MARE DE UN AN Credite bancare pe termen lung H. PROVIZIOANE PENTRU RISCURI I CHELTUIELI I. VENITURI NREGISTRATE N AVANS J. CAPITAL I REZERVE Capital (Capital SM) Rezerve (Rezerve consolidate) Rezultatul exerciiului (Rezultat consolidat) Interese minoritare TOTAL CAPITALURI 420.000 520.000 170.000 1.110.000

210.000 140.000 350.000 760.000 2.170.000

110.00

1.000.000 149.600 224.800 685.600 2.060.000

b) Tehnica consolidrii pe paliere Aceast tehnic presupune ca fiecare societate s fie consolidat de societatea care-i deine titlurile. Astfel, societatea F3 este consolidat de societatea F2, n urma consolidrii rezultnd conturile consolidate ale subgrupului F2. La rndul su, subgrupul F2 este consolidat de societatea FI, rezultnd conturile consolidate ale subgrupului FI, urmnd ca, n final, subgrupul FI s fie consolidat de societatea SM, consolidare n urma creia rezult conturile consolidate ale grupului. 322

Contabilitate aprofundat
Consolidarea societii F 3 de ctre societatea F2 Cumulul conturilor (conturile societii F3 vor fi cumulate pentru ntreaga valoare la conturile societii F2).
1.070.000.000 510.000.000
% = %

Imobilizri corporale

Capital/F2

1.070.000.000 200.000.000

104

180.000.000 70.0()0.000 280.000.000 30.000.000

Titluri F3 Stocuri Clieni Casa i conturi la bnci

Capital/F3 Rezerve/F2 Rezerve/F3 Profit i pierdere/F2 Profit i pierdere/F3 Furnizori Creditori diveri termen lung

300.000.000 50.000.000 100.000.000 150.000.000 50.000.000 110.000.000 40.000.000

Credite bancare pe 70.000.000

Partajul capitalurilor proprii ale societii F3 i eliminarea titlurilor F3 a) partajul capitalurilor proprii ale societii F3: mii u.m.
Elemente Capital/F3 Rezerve/F3 Total 300.000 100.000 Partea grupului 180.000 (300.000x60%)
68

ce

revine Partea

ce

revine 120.000

minoritarilor (300.000x40%) 40.000 (100.000x40%) 160.000 20.000 (50.000x40%) 450.300.000 180.000.000 60.000.000 30.000.000 180.000.000

60.000 Eliminarea titlurilor F3 Rezultat/F3 -180.000 50.000 (100.000x60%) -180.000 60.600 30.000 (50.000x60%) b) nregistrarea eliminrii titlurilor F3: 450.000.000 300.000.000 100.000.000 50.000.000
% = %

Capital/F3 Rezerve/F3 Profit i pierdere/F3

Titluri F3 Rezerve consolidate Rezultat consolidat Interese minoritare

nregistrarea rezervei JF2 la rezerv consolidat i a rezultatului societii F2 la rezultat consolidat a) nregistrarea rezervei F2 la rezerv consolidat:
= Rezerve/F2 Rezerv consolidat b) nregistrarea rezultatului F2 la rezultat consolidat:

50.000.000 150.000.000 (subgrupul format

Profit i pierdere/F2 = Rezultat consolidat Prezentarea bilanului consolidat al subgrupului din societile F2 i F3)
Elemente bilaniere

F2

mii u.m.

105

A. ACTIVE IMOBILIZATE Imobilizri corporale TOTAL ACTIVE IMOBILIZATE B. ACTIVE CIRCULANTE Stocuri Clieni Casa i conturi la bnci Procentajul de interes al societii F2 n societatea F3 este de 60% TOTAL ACTIVE CIRCULANTE C. CHELTUIELI N AVANS D. DATORII CE TREBUIE PLTITE INTR-O PERIOADA DE UN AN Furnizori Creditori diveri TOTAL DATORII CE TREBUIE PLTITE INTR-O PERIOADA DE UN AN E. ACTIVE CniCULANTE, RESPECTIV OBLIGAII CURENTE NETE (B+C-D-I) F. TOTAL ACTIV MINUS DATORII CURENTE (A+E) G. DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD MAI MARE DE UN AN Credite bancare pe termen lung H. PROVIZIOANE PENTRU RISCURI I CHELTUIELI I. VENITURI NREGISTRATE N AVANS J. CAPITAL I REZERVE Capital (Capital F2) Rezerve (Rezerve consolidate) Rezultatul exerciiului (Rezultat consolidat) Interese minoritare TOTAL CAPITALURI

510.000 510.000 70.000 280.000 30.000 380.000

110.000 40.000 150.000 230.000 740.000

70.000

200.000 110.000 180.00 180.000 670.000

Consolidarea subgrupului F2 de ctre societatea FI Cumulul conturilor (conturile subgrupului F2 vor fi cumulate pentru ntreaga valoare la conturile societii FI):
1.610.000.000 % 910.000.000 Imobilizri corporale 120.000.000 Titluri F2 220.000.000 Stocuri 320.000.000 Clieni 40.000.000 Casa i conturi la bnci
= %

CapiUl/F 1 Capital/Subgr.F2 Rezerve/F 1 Rezerve/Subgr.F2 Profit i pierdere/F 1 Profit i pierdere/ Sbgr.F2 Furnizori Creditori diveri Credite bancare pe termen lung Interese minoritare

1.610.000.000 450.000 200.000 50.000 110.000 100.000 180.000 170.000 80.000 90.000 180.000

106

 Partajul capitalurilor proprii ale subgrupului F2 i eliminarea titlurilor F2 a) partajul capitalurilor proprii ale subgrupului F2: mii u.m.
Elemente Capital/Sugr.F2 Rezerve/Subgr.F2 Total 200.000 110.000 Partea grupului ce revine Partea ce revine minoritarilor 120.000 80.000 (200.000x40%) 66.000 Eliminarea titlurilor F2 Rezultat/Subgr.F2 -120.000 180.000 (110.000x60%) -120.000 66.000 108.000 (50.000x60%)

(200.000x60%)69) 44.000 (110.000x40%)

124.000 72.000 (50.000x40%) 490.000.000 120.000.000 66.000.000 108.000.000 196.000.000

b) nregistrarea eliminrii titlurilor F2:

490.000.000 200.000.000 110.000.000 180.000.000
% = %

Capital/Subgr.F2 Rezerve/Subgr.F2 Profit i pierdere/Subgr.F2

Titluri F2 Rezerve consolidate Rezultat consolidat Interese minoritare

nregistrarea rezervei

societii

FI

la rezerv

consolidat

rezultatului societii FI la rezultat consolidat: a) nregistrarea rezervei societii FI la rezerv consolidat:

= Rezerve/F1 Rezerv consolidat 50.000.000 b) nregistrarea rezultatului societii F1 la rezultat consolidat:

Profit i pierdere/F1 = Rezultat consolidat Prezentarea bilanului consolidat al subgrupului FI

Elemente bilaniere A. ACTIVE IMOBILIZATE Imobilizri corporale TOTAL ACTIVE IMOBILIZATE B. ACTIVE CIRCULANTE Stocuri Clieni Casa i conturi la bnci Procentajul de interes al societii FI n subgrupul F2. TOTAL ACTIVE CIRCULANTE C. CHELTUIELI IN AVANS D. DATORII CE TREBUIE PLTITE INTR-O PERIOADA DE UN AN Furnizori

100.000.000
mii u.m. 910.000 910.000 220.000 320.000 40.000 580.000

170.000

107

Alte datorii TOTAL DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOADA DE UN AN E. ACTIVE CIRCULANTE, RESPECTIV OBLIGAII CURENTE NETE (B+C-D-I) F. TOTAL ACTIV MINUS DATORII CURENTE (A+E) G. DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD MAI MARE DE UN AN Credite bancare' pe termen lung H. PROVIZIOANE PENTRU RISCURI I CHELTUIELI I. VENITURI NREGISTRATE N AVANS J. CAPITAL I REZERVE Capital (Capital FI) Rezerve (Rezerve consolidate) Rezultatul exerciiului (Rezultat consolidat) Interese minoritare TOTAL CAPITALURI

80.000 250.000 330.000 1.240.000

90.000

450.000 116.000 208.000 376.000 1.150.000

Consolidarea subgrupului FI de ctre societatea SM Cumulul conturilor (conturile subgrupului FI vor fi cumulate pentru ntreaga valoare la conturile societii SM):
2.790.000.000 % 1.410.000.000 Imobilizri corporale 270.000.000 Titluri FI 420.000.000 Stocuri 520.000.000 Clieni 170.000.000 Casa i conturi la bnci
= %

Capital/SM Capital/Subgr.Fl Rezerve/SM Rezerve/Subgr.F 1 Profit i pierdere/SM Profit i pierdere/ Sbgr.Fl Furnizori Creditori diveri Credite bancare pe termen lung Interese minoritare

2790.000.000 1.000.000.000 450.000.000 80.000.000 116.000.000 100.000.000 208.000.000 210.000.000 140.000.000 110.000.000 376.000.000

Partajul capitalurilor proprii ale subgrapului FI i eliminarea titlurilor FI; a) partajul capitalurilor proprii ale subgrapului FI: mii u.m.
Elemente Capital/Subgr.Fl Rezerve/Subgr.F 1 Total 450.000 116.000 Partea grupului 270.000 (450.000x60%)70 69.600 Eliminarea titlurilor FI -270.000 (116.000x60%) -270.000 ce revine Partea ce revine 180.000 (450.000x40%) 46.400 (116.000x40%) minoritarilor

108

Rezultat/Subgr.Fl

208.000

69.600 124.800 (208.000x60%)

226.400 83.200 (208.000x40%)

b) nregistrarea de eliminare a titlurilor F2:

774.000.000 450.000.000 116.000.000 208.000.000
% =

Capital/Subgr.F2 Rezerve/Subgr.F2 Profit i pierdere/S ubgr .F2

874.000.000 Titluri F2 270.000.000 Rezerve 69.600.000 consolidate Rezultat consolidat 124.800.000

%

Interese minoritare 309.600.000

nregistrarea rezervei societii FI la rezerv consolidat i a rezultatului societii FI la rezultat consolidat a) nregistrarea rezervei la rezerv consolidat:
= Rezerve/F1 Rezerv consolidat 80.000.000 b) nregistrarea rezultatului societii F1 la rezultat consolidat:

Profit i pierdere/F1

Rezultat consolidat

100.000.000
mii u.m. 1.410.000 1.410.000 420.000 520.000 170.000 1.110.000

Prezentarea bilanului consolidat al grupului format din societile SF, Fl,F2iF3: Elemente bilaniere A. ACTIVE IMOBILIZATE Imobilizri corporale TOTAL ACTIVE IMOBILIZATE B. ACTIVE CIRCULANTE Stocuri Clieni Casa i conturi la bnci TOTAL ACTIVE CIRCULANTE C. CHELTUIELI N AVANS D. DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD DE UN AN Furnizori Alte datorii TOTAL DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD DE UN AN E. ACTIVE CniCULANTE, RESPECTIV OBLIGAII CURENTE NETE (B+C-D-I) F. TOTAL ACTIV MINUS DATORII CURENTE (A+E) G. DATORII CE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD MAI MARE DE UN AN Credite bancare pe termen lung H. PROVIZIOANE PENTRU RISCURI I CHELTUDZLI I. VENITURI NREGISTRATE N AVANS J. FOND COMERCIAL NEGATIV K. CAPITAL I REZERVE Capital (Capital FI) Rezerve (Rezerve consolidate) Rezultatul exerciiului (Rezultat consolidat)

210.000 140.000 350.000 760.000 2.170.000

110.000

1.000.000 149.600 224.800

109

Interese minoritare TOTAL CAPITALURI

70

685.600 2.060.000

Procentajul de interes al societii SM n subgrupul FI.

Exemplul 3 (consolidarea prin metoda punerii n echivalen) Pe data de 30.06.N, societatea SM a achiziionat 30% din titlurile societii F la preul de 34.000.000 u.m. n momentul achiziionrii titlurilor, capitalurile proprii ale societii F au fost urmtoarele: capital 40.000.000 u.m.; rezerve 15.000.000 u.m.; rezultatul exerciiului 4.000.000 u.m. n momentul achiziionrii titlurilor, au fost evaluate urmtoarele elemente identificabile la societatea F: o marc creat intern a fost evaluat la 10.000.000 u.m.; durata de via util a acesteia este estimat la 20 ani; un ansamblu imobiliar a fost evaluat la valoarea just 35.000.000 u.m. (20.000.000 u.m. pentru un teren i 15.000.000 u.m. pentru o construcie), n timp ce valoarea sa de nregistrare n contabilitate este de 23.000.000 u.m. (16.000.000 u.m. pentru teren i 7.000.000 u.m. pentru construcie); durata de via util rmas a construciei este estimat la 20 ani; celelalte active i datorii au o valoare just egal cu valoarea de nregistrare n contabilitate; capitalurile proprii ale societii FI sunt, la sfritul exerciiului N, urmtoarele: capital 40.000.000 u.m.; rezerve 15.000.000 u.m.; rezultatul exerciiului 5.000.000 u.m.; cota de impozit pe profit este de 25%. Calculul fondului comercial: u.m.
Costul de achiziie al titlurilor Capitaluri proprii existente n momentul achiziionrii titlurilor Plusvaloare aferent mrcii Datorie de impozit amnat aferent mrcii (10.000.000x25%) Plusvaloare aferent terenului Datorie de impozit amnat aferent terenului (4.000.000x25%) Plusvaloarea aferent construciei 8.000.000 4.000.000 (1.000.000) 10.000.000 (2.500.000) 34.000.000 59.000.000

110

Datorie de impozit amnat aferent construciei (3.000.000x25%) Capitaluri proprii evaluate la valoarea just

(2.000.000) 75.500.000

Cota-parte ce revine grupului din capitalurile poprii evaluate la valoarea just: 75.500.000 x 30% Fond comercial

22.650.000 11.350.000

Evaluarea titlurilor Fia 31.12.N: mii u.m.

Capitaluri proprii evaluate la valoarea just (n 75.500.000 1.000.000 76.500.000 22.950.000 momentul achiziionrii titlurilor) +Rezultatul realizat dup data achiziionrii titlurilor (5.000.000 - 4.000.000) Capitaluri proprii evaluate la valoarea just (la sfritul exerciiului N) Cota-parte ce revine societii SM din capitalurile proprii evaluate la valoarea just (la sfritul exerciiului N)

Efectuarea nregistrrilor generate de punerea n echivalen a)

nregistrarea punerii n echivalen a titlurilor nregistrare la nivelul bilanului:

34.300.000 % 22.950.000 Titluri = F puse n % Titluri F Rezultat consolidat (1) 34.300.000 34.000.000 300.000

echivalen 11.350.000 Fond comercial pozitiv

(1) Cota-parte ce revine societii SM din rezultatul societii F realizat dup data achiziionrii titlurilor (1.000.000 x 30%) nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere (nregistrarea cotei-pri din rezultatul societii F ce revine societii SM - rezultatul realizat dup data achiziionrii titlurilor):
Rezultatul grupului = Cota-parte din rezultatul societilor puse n echivalen 300.000

b) nregistrarea amortizrii mrcii " nregistrarea la nivelul bilanului:

Rezultat consolidat
=

Titluri

puse

echivalen

75.000

10.000.000x30%x 1/20x6/12

nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere: 111

Cota-parte societilor echivalen

din

rezultatul n

Rezultatul grupului

75.000

puse

c) nregistrarea impozitului amnat aferent amortizrii mrcii la nivelul bilanului:

Titluri puse n echivalen = Rezultat 75.000x25% consolidat

nregistrarea
18.750

nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere:

Rezultatul grupului = Cota-parte din rezultatul societilor puse n echivalen 18.750

d) nregistrarea amortizrii construciei nregistrarea la nivelul bilanului:

Rezultat consolidat
=r

Titluri

puse

echivalen

60.000

8.000.000x30%xl/20x6/12

nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere:

Cota parte din rezultatul societilor = Rezultatul grupului puse n echivalen 60.000

(e) nregistrarea impozitului amnat aferent amortizrii construciei nregistrarea la nivelul bilanului:
Titluri puse n echivalen
= Rezultat consolidat

15.000

60.000x25%

nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere:

Rezultatul grupului = Cota-parte din rezultatul societilor puse n echivalen 15.000

Dup efectuarea acestor nregistrri, titlurile societii F puse n echivalen sunt evaluate la valoarea de 22.848.750 (22.950.000 - 75.00.000 + 18.75060.000+15.000). Aceast valoare a titlurilor societii F este explicat astfel:
Capitaluri proprii existente la sfritul anului: - capital - rezerve 40.000.000 15.000.000 21.550.000 60.000.000

- rezultatul exerciiului 5.000.000 Plusuri de valoare neamortizate: - marc: 10.000.000 - 10.000.000x1/20x6/12= 9.750.000 - teren: 4.000.0000 - construcie: 8.000.000 - 8.000.000 x 1/20x6/12 = 7.800.000 Impozite amnate existente la sfritul anului 5.500.000 - 25% x 450.00071

(5.387.500)

112

Capitaluri proprii existente la sfritul anului evaluate la valoarea just Cota-parte ce revine societii SM din capitalurile proprii existente la sfritul anului evaluate Ia valoarea just (76.162.500x30%)

76.162.500 22.848.750

Exemplul 4 (consolidarea prin metoda punerii n echivalen atunci cnd capitalurile proprii ale societii consolidate sunt negative) Societatea SM a achiziionat 30% din aciunile societii F, n momentul constituirii acesteia, la preul de 300 u.m. La 31.12.N, capitaluri proprii ale societii F sunt urmtoarele:
71

capital rezultat reportat (pierdere):

1.000 u.m. -1.000 u.m.

rezultatul exerciiului (pierdere) -400 u.m. - 400 u.m.

Total capitaluri proprii

450.00 reprezint amortizarea mrcii i a construciei.

Punerea n echivalen a titlurilor F depinde de rspunderea pe care o are SM: a) atunci cnd societatea M este rspunztoare numai pentru aportul adus n cadrul societii, pierderea care se preia n conturile consolidate este limitat la valoarea titlurilor nregistrarea la nivelul bilanului:
% =

261 Titluri F

Rezerve consolidate (rezultat reportat) Rezultatul consolidat

300 180 120 120

nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere:

Cota-parte din rezultatul societilor = Rezultatul grupului puse n echivalen

b) atunci cnd societatea M este rspunztoare dincolo de aportul adus n cadrul societii F, partea negativ din capitalurile proprii ce nu este acoperit de valoarea titlurilor se nregistreaz sub forma unui provizion pentru riscuri i cheltuieli nregistrarea la nivelul bilanului:
420 % 300 Rezerve consolidate (rezultat 120 reportat) Rezultatul consolidat
= %

Titluri F Provizioane pentru riscuri i cheltuieli

420 300 120

nregistrarea cotei-pri din rezultatul societii F ce revine grupului:

113

Cota-parte din rezultatul societilor = puse n echivalen

Rezultatul grupului

120

Bibliografie minimal obligatorie:

Niculae Feleaga, Liliana Feleaga Contabilitate consolidat o abordare european i internaional , Ed. Economic, Bucureti 2007

114