Cap.

1 Introducere in studiul organizarii procesului de consolidare

Grupurile de societi: definiie i tipologie
Grupul = un ansamblu construit din mai multe societi, avnd fiecare existen proprie, dar unite prin legturi diverse , n virtutea crora una dintre ele, numit Societate mam, exercit un control asupra ansamblului, constituind, n acelai timp, o unitate de decizie. Celelalte societi sunt dependente fa de societatea-mam.1. Grupul de societati reprezinta, din punct de vedere economic, o entitate care, pentru a-si putea indeplini obiectivele propuse, trebuie sa-si construiasca un sistem informational pe structura INTRARI- PRELUCRARI IESIRI. Pentru ca sistemul sa fie eficient si sa-si justifice costurile, este necesar ca iesirile sa corespunda obiectivelor propuse, sa fie conforme cu strategia pe termen scurt si pe termen lung a grupului, toate armonizate, la randul lor, cu reglementarile in domeniu. n nelesul Standardului Internaional de Contabilitate IAS 27 grupul este reprezentat de o societate-mam mpreun cu toate filialele ei, iar n nelesul Normelor contabile din Romnia2) grupul este un ansamblu de societi format din societatea care consolideaz persoan juridic romn (consolidant) i filialele acesteia societi romne i strine. Controlul semnific autoritatea societii-mam de a conduce politicile financiare i operaionale ale unei ntreprinderi (filiale) pentru a obine beneficii din activitatea ei sau, cu alte cuvinte, controlul este dat de puterea de a conduce politicile privind finanarea i exploatarea unei
ntreprinderi, astfel nct s obin avantaje din activitile sale.

Apariia grupurilor de societi Din punct de vedere juridic, fiecare societate din grup are propria personalitate juridic, are denumire, sediu social, domiciliu fiscal, naionalitate i organisme proprii de conducere. Dintre cauzele care au generat apariia grupurilor de societi se detaeaz ca dominante: Pe de o parte, dezvoltarea economic n rile industrializate a dus la apariia i expansiunea ntreprinderilor puternice, ntreprinderi care domin piaa i depesc prin cmpul lor de aciune, frontierele rii lor de origine. Pe de alt parte, existena i dezvoltarea pieei financiare au permis cumprarea titlurilor de participare de ctre diverse societi, fapt ce le-a asigurat un anumit control sau

1
2

Niculae Feleag, coordonator, Contabilitate aprofundat, Ed.Economic, Bucureti, 1996,pag 224

Ordinul ministrului finanelor nr.772/02.06.2000 de aprobare a Normelor privind consolidarea conturilor publicat n Monitorul Oficial al Romniei, partea I, Nr.374/2000

influen asupra societilor emitenete i a fcut s se dezvolte o veritabil gestiune a acestor titluri.3 Societatea mam este cea care asigur controlul, centraliznd deciziile strategice, n scopul optimizrii rentabilitii capitalului investit. Poate avea propria activitatea industrial sau comercial, coordonnd i controlnd n aceelai timp societile din cadrul grupului, sau nu are activiti operaionale ci doar gestioneaz activitatea diverselor ntreprinderi din grup i satisfacnd nevoile de finanare de ansamblu. Tipologia grupurilor. Tipologia grupurilor de societi4 Grupurile de societi pot fi clasificate n funcie de urmtoarele criterii: Structura juridic; Natura activitii; Localizarea geografic; Dimensiune; Tipul legturilor existente ntre societile componente i societatea mam.

Natura activitii Grupurile de societi mai pot fi caracterizate i n funcie de activitatea desfurat. n funcie de activitile pe care le desfoar societatea-mam pentru gestiunea grupului i de instrumentele de control utilizate, grupul se poate comporta diferit, astfel: grup patrimonial grup financiar grup industrial grup strategic Localizarea geografic

Anumite grupuri pot s aib o implantare geografic concentrat i s i limiteze propriile activiti la nivelul unei ri sau la o anumit regiune din acea ar. Alte grupuri n schimb sunt prezente n mai multe ri i chiar n lumea ntreg. n ciuda caracterului multinaional, aceste grupuri au o ar de origine unde se afl sediul i unde sunt luate deciziile pentru toate societile. Aceast activitate desfurat de grupuri pe zone geografice poate fi structurat sub form de : Filiale care sunt dependente de un subholding
3 4

Niculae Feleag, coordonator, Contabilitate aprofundat, Ed.Economic, Bucureti, 1996,pag 224 Marian Scrin, Contabilitatea grupurilor multinaionale, ,Editura Economic,2001,pag 12

 Filiale ce se afl n interiorul aceleiai zone geografice, dar care sunt dependente de societatea mam. Dimensiune5 Grupurile se disting ca fiind: De dimensiuni mici, mbrcnd adesea forma unor afaceri de familie De dimensiuni mari Grupurile de dimensiuni mari sunt de dou tipuri: Naionale, caracterizate prin extinderea exclusiv pe teritoriul rii de origine; Internaionale, caracterizate printr o reea de filiale, ntreprinderi sociate aflate n strintate;

Tipul legturilor existente ntre societile grupului Societile din cadrul unui grup pot fi dependente una de cealalt prin trei tipuri de legturi: 1. Legturi financiare Sunt generate de deinerea de instrumente de capital propriu ale unei ntreprinderi ntre societile unui grup se pot regsi urmtoarele legturi financiare: (a) Legturi directe (b) Legturi indirecte(piramidale) (c) Legturi radiale (d) Legturi circulare (e) Legturi reciproce 2. Legturi personale

3. Legturi contractuale6

Cap.2. Situaiile financiare consolidate: utilitate i reglementri

Pitulice Cosmina, Teorie i practic privind grupurile de societi i situaiile financiare consolidate,Ploieti 2007, pag. 18-20
6

2.1. Necesitatea i rolul normalizrii contabilitii consolidate

Pionerii consolidrii conturilor sunt anglo saxonii, n practica american anumite societi procedau la consolidarea conturilor nc de la nceputul secolului XX.7Informaiile utilizate de contabilitatea financiar, la nivelul unei ntreprinderi individuale care face parte dintr-un grup, se dovedesc a fi insuficiente, att pentru utilizatorii interni (conducere, acionari/asociai) ct i pentru cei externi (furnizori, clieni, bnci, administraie).8 ntreprinderile care compun grupul in fiecare contabilitatea proprie i prezint propriile conturi anuale, ns din analizarea individual a acestora nu se poate aprecia corect situaia economic i financiar de ansamblu. Obiectivul consolidrii situaiilor financiare este acela de a prezenta patrimoniul, situaia financiar i rezultatul ntreprinderilor cuprinse n perimetrul de consolidare, ca i cum ar fi vorba despre o singur ntreprindere. Prin urmare, situaiile financiare consolidate trebuie s furnizeze o imagine fidel i corect a activelor, datoriilor, poziiei financiare, profitului sau pierderii aferente societilor incluse n consolidare, luate ca un tot unitar.

2.2. Procesul de consolidare

Scopul ntocmirii conturilor consolidate este obinerea unei imagini fidele a patrimoniului, situaiei financiare i a rezultatelor societilor supuse controlului sau influenei notabile, reinute n consolidare ca i cum ar fi vorba despre o singur entitate. La baza ntocmirii conturilor consolidate stau conturile individuale ale societilor cuprinse n consolidare, care n acest scop sunt supuse etapelor specifice procesului de consolidare ce privesc retratri, ajustri, eliminri, cumulri. Pentru formarea unei baze unitare de pornire n consolidare, toate conturile individuale ale societilor cuprinse n perimetru trebuie s respecte aceleai principii contabile. Unele dintre aceste principii contabile sunt valabile i n cazul conturilor individuale, iar altele sunt specifice consolidrii. Se poate face uz, n condiii legale, de reguli de evaluare fixate i destinate s in cont de variaiile de preuri i de valoarea de nlocuire, destinate s evalueze bunurile fungibile, considernd c primul bun ieit este ultimul intrat; s permit luarea n considerare a unor reguli neconforme celor fixate9.

7 8

Niculae Feleag, coordonator, Contabilitate aprofundat, Ed.Economic, Bucureti, 1996,pag 232

Pitulice Cosmina, Teorie i practic privind grupurile de societi i situaiile financiare consolidate,Ploieti 2007, pag. 27 9 Tabr N. Conturile consolidate i principiie contabile fundamentale, Revista Expertiza contabil nr. 1-2, 1995, pag. 56

Principiile contabile respectate n cazul societilor sunt valabile i la nivelul grupurilor de societi, unele dintre ele dobndind noi valene. Pe lng principiile fundamentale recunoscute. Prudena, permanena metodelor, continuitatea activitii, independena exerciiului, intangibilitatea bilanului de deschidere, necompensarea, mai intr n categoria principiilor fundamentale i: importana relativ, preeminena realitii economice asupra formei juridice, principiul entitii, principiul bunei informri.

2.3. Principii de stabilire a conturilor consolidate

Conturile consolidate au ca punct de pornire conturile sociale ale ntreprinderilor reinute n perimetrul de consolidare dar pentru ca ele s ofere o imagine fidel a patrimoniului, a situaiei financiare i a rezultatului ansamblului consolidat n elaborarea lor vor trebui aplicate i respectate o serie de principii i reguli. Ca i n contabilitatea financiar, n contabilitatea consolidat vor opera principiile:
1. Principiul prudenei: cu aceeai semnificaie ca i n cazul conturilor individuale, potrivit

cruia nu este admis supraevaluarea elementelor de activ i a veniturilor, respectiv subevaluarea elementelor de pasiv i a cheltuielilor, innd cont de deprecierile, riscurile i pierderile posibile generate de desfurarea exerciiului.
2. Principiul permanenei metodelor: se refer la continuitatea aplicrii regulilor i

normelor privind evaluarea, nregistrarea n contabilitate i prezentarea elementelor patrimoniale i a rezultatelor, asigurnd compatibilitatea n timp a informaiei contabile. n privina conturilor consolidate acest principiu vizeaz n primul rnd metodele de evaluare. Schimbarea metodelor de evaluare de la un exerciiu la altul poate interveni numai n cazul unor modificri excepionale n situaia grupului, modificri care trebuie descrise i justificate n anex.
3. Principiul intangibilitii bilanului de deschidere : a unui exerciiu care trebuie s

corespund cu bilanul de nchidere a exerciiului precedent. n consolidare, aplicarea acestui principiu prezint aspecte specifice legate de faptul c perimetrul de consolidare este n continu schimbare, nefiind identic de la un exerciiu la altul, prin includerea sau excluderea anumitor societi, ceea ce determin i modificarea datelor cuprinse n contul consolidat.
4. Principiul continuitii activitii: potrivit cruia se presupune c societatea, respectiv

grupul, i continu activitatea n mod normal ntr-un viitor previzibil, fr a intra n stare de lichiditate sau reducere sensibil a activitii. Dac grupul sau anumite societi din cadrul grupului se afl n imposibilitatea de a desfura toate sau una din activitile sale, evaluarea n costuri istorice va fi nlocuit cu evaluarea n valori lichidative, lundu-se n considerare i ansamblul cheltuielilor ce rezult din ncetarea activitii.

5. Principiul independenei exerciiului: se aplic la fel ca i n cazul conturilor individuale

i presupune delimitarea n timp a veniturilor i cheltuielilor aferente activitii pe msura angajrii acestora i trecerii lor la rezultatul exerciiului la care se refer.
6. Principiul necompensrii: potrivit cruia elementele de activ i de pasiv trebuie s fie

evaluate i nregistrate n contabilitate separat, nefiind admis compensarea ntre posturile de activ i cele de pasiv ale bilanului, precum i ntre veniturile i cheltuielile din conturile de rezerve.

Cap.3. Determinarea perimetrului de consolidare

Aspecte privind determinarea perimetrului de consolidare n scopul consolidrii situaiilor financiare este necesar, mai nti s se delimiteze ansamblul ntreprinderilor care aparin grupului sau, cu alte cuvinte, s se determine perimetrul de consolidare. Perimetrul de consolidare cuprinde un ansamblu format din societatea - mam (societatea consolidant) i filiale sale (societile consolidabile), respectiv societile asupra crora societatea-mam deine, n mod direct sau indirect: a). un control exclusiv, b). un control comun, sau c). - o influen semnificativ. Controlul exclusiv Se presupune c exist un control exclusiv de drept dac societatea - mam deine, direct sau indirect, prin intermediul filialelor sale, mai mult de 50 % din drepturile de vot ntr-o alt ntreprindere.10 Standardul Internaional de Contabilitate IAS 27 Situaii financiare consolidate i contabilitatea investiiilor n filiale nu se limiteaz numai la controlul de drept. Potrivit acestuia trebuie s fie incluse, de asemenea, n perimetrul de consolidare, toate ntreprinderile al cror control rezult din circumstane de fapt. Norma la care facem referire enun patru situaii n care opereaz controlul de fapt: societatea-mam ajunge s posede mai mult de jumtate (50 %) din drepturile de vot, ca urmare a unui acord cu ali investitori;

10

Niculae Feleag, coordonator, Contabilitate aprofundat, Ed.Economic, Bucureti, 1996,pag 237

 ea are autoritatea s conduc politicile financiare i operaionale (de exploatare) ale intreprinderii prin lege sau printr-un acord (contract); ea are puterea s numeasc sau s nlocuiasc majoritatea membrilor consiliului de administraie sau ai unui alt organ de conducere echivalent; sau ea are autoritatea de a transmite majoritatea voturilor la adunrile consiliului de administraie sau la cele ale unui alt organ de conducere echivalent . Aceeai norm (IAS 27) menioneaz dou cazuri de excludere din perimetrul de consolidare. Controlul comun

Controlul comun sau controlul concomitent rezult din mprirea controlului unei ntreprinderi exploatate n comun de dou sau mai multe societi. Deciziile se vor lua prin acordul comun al asociailor, i nici una dintre societi nu este capabil, n mod singular, s exercite un control exclusiv. Societile care controleaz mpreun o alt societate se numesc societi controlante. Controlul comun are dou caracteristici eseniale: -

Un numr limitat de acionari i mpart controlul Un acord contractual Influena semnificativ

Influena notabil este definit ca puterea de a participa la deciziile care se refer la politicile financirare i de exploatare ale unei ntreprinderi fr ca totui s se exercite un control asupra acestor decizii.Se apreciaz c o societate exercit o influen semnificativ asupra unei alte societi n cazul n care deine un procentaj de 20 % - 50 % din drepturile de vot ale acionarilor sau ale asociailor din acea societate.

Procentajul de control, procentajul de interes i stabilirea metodei de consolidare

Utilizatorii situaiilor financiare consolidate sunt cei externi ( acionarii actuali sau poteniali , angajaii, creditorii financiari, partenerii de afaceri, autoritile statului i publicul larg) i cei interni ( managerii de la toate nivelurile de conducere ale grupului i componentele sale). Obiectivul situaiilor financiare este atins dac intrrile i prelucrrile sistemului respect o serie de condiii:

a) intrrile 11 stabilirea corect a perimetrului de consolidare; determinarea naturii controlului sau a influenei prin luarea n consolidare a

principiului

prevalenei economicului n faa juridicului; obinerea n timp real a situaiilor financiare individuale; Intrarea unei ntreprinderi n perimetrul de consolidare este efectiv: fie la data achiziiei titlurilor de ctre ntreprinderea consolidant fie la data preluarii controlului sau a influenei notabile,dac achiziia a avut loc n mai multe trane, fie la data prevazut prin contract,dac acesta prevede transferul controlului la o dat diferit de cea la care a avut loc transferul titlurilor

b) prelucrrile

aplicarea n mod corect a proceselor de ajustare,conversie i retratare a situaiilor financiare individuale; utilizarea raionamentului profesional n alegerea metodelor de consolidare acolo unde exist mai multe opiuni; Efectuarea prelucrrilor n mod real; astfel inct situaiile financiare s ndeplineasc condiia de oportunitate pentru utilizatori.

Consolidarea conturilor este un proces care dezvolt o serie de avantaje, printre care se numr:12

asigurarae unui instrument util de gestiune pentru administrarea grupului de societi; stabilirea unor obiective i efectuarea unor analize previzionale ale grupului pe baza unui circuit informational normalizat i controlabil. utilizarea n cadrul procesului de control intern al gestiunii filialelor; eficientizarea analizei performanei societilor din cadrul grupului, permind astfel, cunoaterea rezultatelor pe zone geografice i pe sectoare de activitate.

Procentul de control se stabilete pornindu-se de la drepturile de vot i este dat de raportul dintre drepturile de vot deinute ntr-o societate i numrul total al drepturilor de vot ale acesteia. n funcie de mrimea procentului de control apreciem modul n care este exercitat controlul, adic: -control exclusiv; -control comun (control concomitent); -influen semnificativ.

11

Pitulice Cosmina, Teorie i practic privind grupurile de societi i situaiile financiare consolidate,Ploieti 2007, pag. 70 12 Pitulice Cosmina, Teorie i practic privind grupurile de societi i situaiile financiare consolidate,Ploieti 2007, pag. 71

Cap.4. Organizarea procesului de consolidare

Etapele efective ale procesului de consolidare a conturilor sunt: Pasul 1 - Cumularea valorilor din conturi Pasul 2 - Eliminarea conturilor sau valorilor reciproce care apar n interiorul grupului Pasul 3 - Eliminarea rezultatelor interne grupului Pasul 4 - Se elimin capitalurile proprii ale filialei Se elimin participaia mamei, Se calculeaz rezervele consolidate i rezultatele consolidate, Se calculeaz prile minoritare. Pasul 5 - ntocmirea situaiilor financiare consolidate

4.1. Prelucrri specifice procesului de consolidare

Pentru ntocmirea i prezentarea conturilor consolidate simpla nsumare a posturilor din situaiile financiare individuale ale entitilor incluse n perimetrul de consolidare nu ofer acea imagine fidel att de necesar utilizatorilor pentru luarea unor decizii corecte , argumetele sunt reprezentate de : o existena unor reguli neomogene de evaluare la nivelul societilor; o exprimarea unora din situaiile financiare supuse consolidrii n moned strin; o recunoaterea unor elemente n scopuri exclusiv fiscale de ctre societile incluse n perimetru; o prezena unor tranzacii reciproce care prin nsumare determin creterea artificial a rezultatelor i a altor indicatori ai performanei i poziiei financiare a grupului. n acest context elementele existente n coninutul situaiilor financiare individuale sunt supuse unor procese de prelucrare pentru ca informaiile oferite prin intermediul lor s fie relevante , credibile i comparabile.13

13

Pitulice Cosmina, Teorie i practic privind grupurile de societi i situaiile financiare consolidate,Ploieti 2007, pag. 110

Consolidarea conturilor este o tehnic care are obiectivul de a prezenta poziia financiar, performanele financiare i evoluia financiar a unui ansamblu de societi format din societate mam i filial. Consolidarea de fapt permite obinerea unor situaii financiare pentru un ansamblu de societi ca i cum aceasta ar forma o singur unitate. 4.2. Modaliti de consolidare n practica consolidrii conturilor exist dou modaliti: consolidare prin nsumarea soldurilor i consolidarea pe baza fluxurilor. Consolidare prin nsumarea soldurilor se bazeaz pe utilizarea informailor din conturile individuale ntocmite de societile consolidate la sfritul exerciiului. Aceste informaii sunt cumulate, dup care sunt supuse unor operaii de ajustri, retratri i eliminri pentru exerciiul curent i exerciiul precedent. Etapele acestei modaliti de consolidare sunt: Cumulul valorilor din conturile individuale: active, datorii, capitaluri, cheltuieli, venituri nregistrarea operaiilor de consolidare (ajustri, retratri, eliminri) pentru exerciiul curent i exerciiul precedent. Centralizarea operailor Prezentarea situailor financiare consolidate

Aceast modalitate este avantajoas deoarece conturile individuale ale fiecrei societi consolidate sunt uor obinute. Consolidare pe baza fluxurilor este inspirat din contabilitatea financiar care prevede nchiderea conturilor la sfritul fiecrei exerciiu. Etapele acestei modaliti de consolidare sunt: Preluarea soldurilor iniiale nregistrarea fluxurilor de valori nregistrarea operaiilor de consolidare Centralizarea operaiilor Prezentarea situailor financiare consolidate Aceast modalitate de consolidare nu necesit efectuarea anumitor operaii de consolidare pentru exerciiile precedente, dar presupune o bun cunoatere a fluxurilor societiilor consolidate. Tehnici de consolidare Consolidarea societilor din perimetrul de consolidare se poate realiza direct sau pe paliere.

Consolidarea direct Acest procedeu presupune determinarea pentru fiecare societate inclus n perimetrul de consolidare, a drepturilor grupului n capitalurile proprii ale acesteia. Tehnica consolidrii directe const n consolidarea de ctre societatea mam a tuturor societilor reinute n perimetrul de consolidare, indiferent dac societatea mam deine direct sau indirect interese de participare. Pentru partajul capitalurilor proprii ale fiecrei societi se aplic: o pe de o parte, procentajul de interes al societii mam n societatea respectiv; o pe de alt parte, procentajul de interes complementar care corespunde intereselor minoritare. Eliminarea titlurilor de participare este partajat ntre societatea mam i interesele minoritare. Partajul se efectueaz aplicnd titlurilor de participare procentajele de interes ale societii mam i ale minoritarilor n societatea care deine titluri de participare. Consolidarea pe paliere Tehnica consolidrii pe paliere const n consolidarea succesiv a fiecrei societi de ctre societatea care deine titlurile. Aceast tehnic presupune efectuarea de consolidri la fiecare nivel de integrare vertical, astfel se obin informaii financiare pentru diferite segmente din cadrul grupului. La nivelul fiecrui palier, capitalurile proprii ale unui subgrup sunt partajate ntre grupul de nivel superior i interesele minoritare. Consolidarea pe paliere are urmtoarele consecine: 1.pentru ntreprinderile consolidate proporional, se evideniaz, dup caz, n bilanul consolidat, interesele minoritare n acestea; 2.pentru participaiile puse n echivalen, se pun n echivalen subgrupurile consolidate i se constat interesele minoritare asupra participaiilor de la nivelul secund. Organizarea centralizat a consolidrii presupune ca societatea mam s-i asume totalitatea operaiilor de consolidare. Organizarea descentralizat a consolidrii presupune ca fiecare societate consolidat s retrateze conturile individuale inndu-se cont de regulile de prezentare i evaluare utilizate de grup, iar conturile retratate sunt transmise societii mam care efectueaz numai operaiile de consolidare propriu zis.

4.3. Reclasificri, omogenizri i retratri ale situaiilor financiare supuse consolidrii

ntocmirea situaiilor financiare consolidate se face pe baza situaiilor financiare individuale ale societilor din cadrul grupului. n acest sens sunt necesare retratri i ajustri ale conturilor individuale care se efectueaz naintea declanrii operaiilor propriu-zise de consolidare. Retratrile i ajustrile prealabile vizeaz, n principal urmtoarele: a). retratrile de omogenizare; b). conversia conturilor societilor strine. a). Retratrile de omogenizare Omogenizarea vizeaz datele de nchidere i metodele contabile folosite. Situaiile financiare consolidate se elaboreaz la aceeai dat cu cea a conturilor anuale ale societii-mam. n cazul n care exerciiul financiar al unei societi de consolidat nu se ncheie la aceeai dat cu exerciiul financiar al societii-mam se procedeaz astfel:
o dac nu exist o diferen mai mare de 3 luni ntre cele dou date de ncheiere,

situaiile financiare consolidate se vor elabora pe baza situaiilor financiare ale societii de consolidat pentru exerciiul su financiar anterior, ncheiat naintea exerciiului financiar al societii-mam, cu condiia s fie luate n consideraie operaiunile semnificative aprute ntre cele dou date; sau o dac ntre cele dou date de nchiderea exerciiului financiar exist o diferen mai mare de 3 luni, situaiile financiare consolidate se vor elabora pe baza uni bilan i a contului de profit i pierdere intermediare ntocmite de societatea de consolidat la data de nchidere a bilanului consolidat. b). Conversia conturilor societilor strine Situaiile financiare individuale ale societilor nerezidente cuprinse n perimetrul de consolidare trebuie s fie convertite n moned naional. Metoda de conversie agreat este metoda cursului de nchidere care presupune urmtoarele: pentru consolidarea bilanului:
-posturile din bilan, cu excepia capitalurilor proprii, se exprim la cursul de nchidere

(cursul constatat la nchiderea exerciiului). -capitalurile proprii sunt exprimate la cursul istoric. innd seama de faptul c elementele de capitaluri proprii sunt exprimate la cursul istoric, care poate fi diferit de cursul de nchidere luat n calcul pentru conversia celorlalte posturi din bilan, este necesar punerea n eviden a unei diferene din conversie. Diferena din conversie se nscrie, ca element distinct al capitalurilor proprii i se determin ca diferen ntre capitalurile proprii la cursul de nchidere (cursul constatat la nchiderea exerciiului) i capitalurile proprii la cursul istoric, realizndu-se astfel echilibrul bilanier.

Diferenele de conversie rezultate se repartizeaz ntre grup i interesele minoritare.

pentru consolidarea contului de profit i pierderi veniturile i cheltuielile sunt exprimate la cursul mediu.

Ajustrile generate de recunoaterea unor elemente Ajustrile generate de recunoatere, se refer la elemente care, conform politicilor elaborate de societatea-mam, trebuie evideniate n situaiile financiare consolidate ntr-o manier specific. Ajustrile de derecunoatere a unor elemente De recunoaterea unor elemente, poate fi necesar pentru omogenizarea strii financiare a grupului. De exemplu, cheltuielile de constituire care sunt obiect al recunoaterii n bilanul individual conform prevederilor legale din ara de domiciliu a entitii de consolidat, dar la nivelul situaiilor financiare de grup capitalizarea nu este permis. Retratrile privind eliminarea incidenelor fiscale Exist situaii n care societile membre ale unui grup realizeaz nregistrri n contabilitatea individual pentru a respecta anumite reglementri fiscale din ara de domiciliu sau pentru a beneficia de o serie de faciliti fiscale. Maniera de realizare practic a retratrilor specifice consolidrii Din punct de vedere practic retratrile prealabile consolidrii se realizeaz diferit, n funcie de maniera de consolidare utilizat: a) pe baz de solduri; b) pe baz de fluxuri. Abordarea consolidrii pe baz de solduri utilizeaz datele din situaiile financiare individuale ale societilor consolidate de la sfritul fiecrui exerciiu. Aceste date sunt cumulate, retratate i ajustate innd cont de elementele exerciiului curent i de cele ale exerciiilor viitoare. Abordarea consolidrii pe baz de fluxuri presupune ntocmirea situaiilor financiare consolidate la nivelul fiecrui exerciiu, preluarea soldurilor la deschiderea exerciiului urmtor i constatarea operaiilor contabile din cursul exerciiului. n acest caz, incidena retratrii asupra exerciiilor precedente este deja constatat n soldurile de la deschiderea exerciiului, motiv pentru care trebuie nregistrat doar incidena retratrilor aferente exerciiului curent. Reguli contabile privind retratrile conturilor individuale Dac modificarea are o inciden asupra capitalurilor proprii ale unei societi se ajusteaz:
a) Rezervele pentru fluxurile contabile aferente exerciiilor anterioare exerciiului ale crei

situaii financiare consolidate se ntocmesc. Pentru contabilizarea modificrii nu este

necesar dect o singur nregistrare contabil prin care este modificat coninutul bilanului; b) Rezultatul exerciiului, dac fluxul contabil a luat natere n cursul exerciiului pentru care se ntocmesc situaiile consolidate. Cnd este afectat rezultatul exerciiului pentru contabilizarea modificrii sunt necesare dou nregistrri contabile prin care s fie modificat att rezultatul din bilan, ct i cel din contul de profit i pierdere. Dac modificarea nu are nicio inciden asupra capitalurilor proprii se corijeaz fie dou elemente bilaniere, fie dou elemente din contul de profit i pierdere.

4.4. Metode de consolidare

Pentru consolidarea situaiilor financiare se utilizeaz mai multe metode de consolidare, metoda utilizat fiind impus de tipul de control pe care-l exercit societatea-mam asupra filialelor sale: - Conturile ntreprinderilor aflate sub controlul exclusiv al societii mam sunt consolidate prin metoda integrrii globale; - Conturile ntreprinderilor controlate de societatea consolidant mpreun cu ali asociai sau acionari sunt consolidate prin metoda integrrii proporionate;
- Conturile ntreprinderilor asupra crora societatea consolidant exercit influen notabil

sunt consolidate prin punere n echivalen.14

Metoda integrrii globale Metoda integrrii globale este o metod consolidare prevzut de toate textele contabile care fac referire la consolidare. Din punct de vedere istoric integrarea global este cea mai veche metod de consolidare. Aplicarea metodei integrrii globale presupune efectuarea urmtoarelor operaiuni: a). Integrarea n situaiile financiare ale ntreprinderii consolidante a elementelor bilanului i a contului de profit i pierderi ale ntreprinderii consolidate, dup eventualele retratri i ajustri prealabile. Integrarea se realizeaz prin adunarea, linie cu linie a elementelor bilanului i ale contului de profit i pierderi ale societii consolidate cu cele ale societii consolidante. Prin aceast operaiune se procedeaz, de fapt, la cumularea situaiilor financiare individuale. b). Eliminarea operaiunilor reciproce, precum i a titlurilor societii consolidate, deinute de societile din grup.
14

Marian Scrin, Contabilitatea grupurilor multinaionale,Editura Economic,2001 pag.38

n cadrul procesului de consolidare se impune eliminarea operaiilor interne dintre societile din cadrul grupului cum ar fi: cumprri/vnzri; clieni/furnizori; mprumuturi acordate/mprumuturi primite, precum i a rezultatelor aferente acestor operaii. n principal, eliminarea operaiilor interne const n soldarea creanelor i datoriilor reciproce, pe de o parte, a cheltuielilor i veniturilor reciproce, pe de alt parte15. c). Eliminarea participaiilor deinute de societatea-mam i repartizarea capitalurilor proprii ntre societatea-mam i minoritari Prin aceast operaiune se realizeaz nlocuirea titlurilor de participare deinute de societatea-mam de capitalurile proprii ale societii consolidate, precum i repartizarea capitalurilor proprii i a rezultatului societii consolidate ntre societatea-mam (consolidant) i interesele altor asociai i acionari. n integrarea global apar dou rubrici specifice situaiilor financiare consolidate: rezerve consolidate i interese minoritare.
Rezervele consolidate reprezint cota-parte a societii-mam n rezervele acumulate de

la constituirea sau de la achiziia societii consolidate;

Interesele minoritare reprezint cote-pri din capitalurile proprii ale societii

consolidate care se cuvin acionarilor/asociailor, alii dect societatea-mam. Dac rezultatele societii consolidate prin integrare global se soldeaz cu pierderi, pot fi ntlnite urmtoarele dou cazuri: 1). - partea care revine intereselor minoritare din pierderile societii consolidate este inferioar prii ce revine acestora din capitalurile proprii ale acesteia.n acest caz pierderea care revine minoritarilor este acoperit integral din capitalurile proprii care revin acestora. 2). - partea care revine intereselor minoritare din pierderile societii consolidate este superioar prii ce revine acestora din capitalurile proprii. n acest caz pierderea care revine minoritarilor se limiteaz la partea ce revine acestora din capitalurile proprii societii consolidate. Diferena de pierdere este suportat de societatea-mam (interesele majoritare). n condiiile n care societatea consolidat (filial) realizeaz ulterior beneficii, partea din aceste beneficii care se cuvin intereselor minoritare vor fi atribuite societii-mam, pn cnd ntreaga pierdere absorbit anterior de aceasta va fi acoperit. n vederea eliminrii titlurilor de participare deinute de societatea-mam trebuie s avem n vedere modalitatea de dobndire a acestora. Astfel, distingem urmtoarele dou cazuri:

15

Niculae Feleag, Sisteme contabile comparate, Ediia a II-a, vol.III, Editura Economic, Bucureti, 1999, pag.118

1). - subscrierea titlurilor la constituirea unei societi i preluarea controlului de la acea dat; 2). achiziia aciunilor sau prilor sociale ale altei societi, la o dat ulterioar constituirii acesteia. Cazul 1: Subscrierea titlurilor la constituirea unei societi De regul titlurile de participare dobndite prin subscrierea lor la constituirea societii, sunt echivalentul valorii nominale a aciunilor sau prilor sociale subscrise. n acest caz costul de achiziie al titlurilor este egal cu nsi valoarea nominal a acestora, iar eliminarea participaiilor presupune eliminarea cotei-pri corespunztoare acestora n capitalul societii consolidate. Precizare: Prin aplicarea metodei integrrii globale n formatul situaiilor financiare consolidate este necesar s fie realizate urmtoarele ajustri: a). n bilan: * adugarea unui post, dup Capital i rezerve, minoritare , care va evidenia activele nete aferente minoritarilor; denumit Participaii Rezultatul

* evidenierea Rezultatului aferent participaiilor minoritare distinct de grupului. b). n contul de profit i pierderi:

* adugarea unui element denumit Rezultatul aferent participaiilor minoritare dup Rezultatul ansamblului consolidat. Elementul adugat va reflecta rezultatul aferent minoritarilor. Cazul 2: Achiziia aciunilor sau prilor sociale ale altei societi, la o dat ulterioar constituirii acesteia. De cele mai multe ori, exist o diferen ntre preul pltit pentru obinerea controlului asupra unei societi i valoarea real a titlurilor dobndite. n cazul prelurii prin achiziie a unei societi, activele i datoriile identificabile ale societii achiziionate vor fi incluse n bilanul consolidat la valorile lor juste de la data achiziiei. Participaia societii-mam i a filialelor sale n valoarea just a capitalurilor proprii ale societii achiziionate va fi comparat cu costul de achiziie al participaiei respective. Atunci cnd diferena dintre costul de achiziie al participaiei i valoarea just a acesteia este pozitiv, ea va fi considerat fond comercial, iar n cazul n care este negativ, va fi considerat fond comercial negativ.

Metoda integrrii proporionale Integrarea proporional este folosit pentru consolidarea societilor controlate n comun i ea presupune parcurgerea acelorai etape de lucru utilizate i n cazul metodei de consolidare prin integrare global, cu precizarea c valorile din situaiile financiare ale ntreprinderii controlate n comun sunt preluate la nivelul cotei-pri corespunztoare participaiei societii consolidante. Integrarea proporional este o form atenuat a integrrii globale deoarece aa cum precizez i denumirea acesteia , integrarea conturilor individuale ale societilor consolidate este redus la procentajul de interes deinut de societatea consolindant. Aceast viziune privilegiaz proprietarii deoarece se limiteaz la reprezentarea economic a averii acestora. Intagrarea proporional nu este prevazut de reglementrile contabile din toate rile. De exemplu textele contabile americane nu prevd integrarea proporional, participaiile deinute la entitile controlate n comun , n care niciun participant nu dispune de majoritatea drepturilor de vot fiind contabilizate prin metoda punerii n echivalen. Aceast metod de consolidare presupune: - Integrarea activelor,pasivelor,cheltuielilor i veniturilor societii consolidate, la conturile societii mam, proporional cu procentajul de interes(cota de participare a societii mam la capitalul societii aflate sub control comun). - Eliminarea operaiilor reciproce proporional cu cota de participare
- Eliminarea titlurilor de participare deinute de societatea mam n contrapartid cu cota

parte din capitalurile proprii ale societii aflate sub control comun.16 Eliminarea titlurilor genereaz apariia rubricilor specifice conturilor consolidate: rezerve consolidate ,rezultatul consolidat i diferene de achiziie (fond comercial). Spre deosebire de integrarea global, integrarea proporional nu evideniaz interesele minoritare deoarece activele,pasivele ,cheltuielile i veniturile societii consolidate sunt cumulate numai pentru partea ce revine societii mam fiind exclus partea ce revine celorlali asociai sau acionari. IAS 31 prezint trei tipuri de asocieri n participaie:
1. Activiti aflate sub control conjunctiv presupune utilizarea n comun a activelor i a

altor resurse, dar nu necesit nfiinarea unei entiti separate.

2. Active aflate sub control conjunctiv presupune controlul conjunctiv, i deseori i

proprietatea comun, asupra unor active utilizate ntr-o asociere n participaie. 3. Entiti aflate sub control conjunctiv este o corporaie, un parteneriat sau orice alt entitate unde doi sau mai muli asociai dein un interes reglementat printr-o nelegere contractual care stabilete controlul conjunctiv asupra entitii.
16

Marian Scrin, Contabilitatea grupurilor multinaionale,Editura Economic,2001 pag.43

Mecanismul de integrare proporional a bilanului presupune: 1. cumularea elementelor bilaniere ale societii consolidante cu cota parte a elementelor bilaniere ale societii consolidate, conform procentului de interes deinut de societatea consolidant; 2. eliminarea conturilor reciproce ntre cele dou societi; 3. determinarea rezervelor consolidate i a rezultatului consolidat; 4. eliminarea titlurilor societii consolidate deinute de societatea consolidant, reducnd cu aceeai valoare i capitalurile proprii consolidate; 5. stabilirea bilanului consolidat. Eliminarea titlurilor genereaz apariia rubricilor specifice conturilor consolidate: rezerve consolidate, rezultat consolidat i diferene de achiziie ( fond comercial ). Spre deosebire de integrarea global, integrarea proporional nu evideniaz interesele minoritare, deoarece activele, pasivele, cheltuielile i veniturile societii consolidate sunt cumulate numai pentru partea ce revine societii mam, fiind exclus partea ce revine celorlali asociai sau acionari. Aceast metod conduce la a se identifica ca o entitate economic, ca parte a unui ntreg. Viziunea aceasta, destul de redus, privilegiaz proprietarii, deoarece ea se limiteaz la reprezentarea economic a patrimoniului lor, concept cunoscut n literatura de specialitate drept conceptul de proprietate. Se poate spune c aceast metod, deconectnd valoarea participaiilor deinute de puterea real exercitat, este destul de neltoare. Metoda I.P. se aplic n cazul intereselor n asocierile n participaie: O asociere n participaie (a joint venture) este un acord contractual n virtutea cruia dou sau mai multe pri convin s exercite o activitate economic plasat sub un control conjunctiv (concomitent); Consolidarea prin metoda integrrii proporionale., n cazul asocierii n participaie, este n contextul aplicrii IAS 31, prelucrarea de referin. Diferena fa de metoda integrrii globale se refer la faptul c valorile din situaiile financiare ale asocierii n participaie sunt luate la nivelul proratei participaiei antreprenorului. Metoda punerii n echivalen Punerea n echivalen este folosit pentru consolidarea societilor n care societatea consolidant exercit o influen semnificativ. Metoda const n substituirea costului de achiziie al titlurilor deinute de societatea consolidant cu cota-parte a capitalurilor proprii ale societii consolidate. Spre deosebire de integrarea global i integrarea proporional, n bilanul consolidat prin punerea n echivalen se preiau numai posturile de activ i de pasiv ale societii consolidante. Titlurile de participare sunt eliminate, la nivelul valorii lor bilaniere. n activ apare postul Titluri puse n echivalen, care evideniaz titlurile deinute de societatea consolidant la o valoare reevaluat corespunztoare cotei-pri din capitalurile proprii ale societii consolidate.

Dac o societate se afl sub influena notabil a altei societi din grup, fiind deci o societate asociat grupului, consolidarea se va realiza prin punere n echivalen, metod care const n a substitui, la valoarea contabil, titlurile deinute de societatea dominant cu valoarea care le corespunde din situaia net a societii consolidate. Influena notabil asupra gestiunii i politicii financiare a unei societi este presupus c exist atunci cnd o societate dispune direct sau indirect de o fraciune cel puin egal cu 20% din drepturile de vot ale acelei societi. Deinerea a 20% din drepturile de vot constituie doar prezumia influenei notabile, pentru a i exista, este necesar manifestarea efectiv a puterii prin participarea la luarea deciziilor. Aceast metod poate fi aplicat i n cazul n care structura conturilor societilor aflate sub control exclusiv sau concomitent, face imposibil aplicarea metodelor de consolidare global sau proporional. n literatura de specialitate punerea n echivalen face obiectul a dou definiri, antrennd i dou modaliti diferite de nregistrri:
a. metoda de substituie, prin care se substituie titlurile din bilanul societii

dominante, la nivelul costului de achiziie, cu cota parte din capitalurile proprii ( ce cuprind i rezultatul ) ale societii emitente care-i revin societii dominante. Diferena dintre cota parte din capitalurile proprii i costul de achiziie este reflectat n rezervele i rezultatul consolidat. b. metoda de echilibrare, care const n cumularea la valoarea titlurilor reflectate n bilanul societii dominante la cost de achiziie a eventualei pri din profitul nedistribuit ce revine dominantei sau diminuarea valorii titlurilor cu eventuala parte din pierdere ce revine dominantei, precum i diminuarea cu partea din rezultat distribuit societii dominante. n ambele metode, cota parte din rezultatul exerciiului societii pus n echivalen este menionat pe o linie separat a contului de rezultate. Indiferent de metoda utilizat, rezultatul, valoarea reestimat a titlurilor de participare deinute n societatea consolidat este aceeai. Spre deosebire de metodele precedente, aceasta nu presupune cumulul bilanurilor i conturilor de profit i pierdere. Principalele etape care au loc n vederea punerii n echivalen a bilanului sunt: 1. nlocuirea n activul societii consolidante a valorii contabile a titlurilor de participare deinute n societatea consolidat cu partea ce-i revine societii consolidante din capitalurile proprii ale societii consolidate prin punere n echivalen. 2. n contrapartid, diferena dintre partea cuvenit din capitalul i rezervele societii puse n echivalen n raport cu valoarea contabil a titlurilor este trecut asupra rezervelor consolidate, iar partea societii consolidante din rezultatul societii puse n echivalen este reflectat cu ajutorul rezultatului consolidat. Prin utilizarea acestei metode, la nivelul bilanului consolidat sunt evideniate urmtoarele posturi particulare: titluri puse n echivalen, diferenele de achiziie, rezervele consolidate, rezultatul consolidat. Punerea n echivalen a contului de rezultate const n parcurgerea etapelor:

la rezultatele societii consolidante se adaug partea cuvenit acesteia din rezultatele societii consolidate; rezultatul consolidat va fi defalcat n rezultatul societii consolidante i partea din rezultatul societii consolidate ce revine consolidantei. n contul de profit i pierdere consolidat, partea ce revine societii consolidante din rezultatul societii consolidate este evideniat la rubrica Cota parte din rezultatul societilor puse n echivalen. Deoarece punerea n echivalen const n evaluarea sau reevaluarea titlurilor de participare, ea rspunde, n special, preocuprile proprietarului acionar. De aceea, comunitatea financiar internaional consider punerea n echivalen mai degrab o metod de evaluare dect o metod de consolidare, aceasta fiind utilizat, n unele ri, i la nivelul conturilor individuale. Putem considera c punerea n echivalen este un rezumat al integrrii globale. n timp ce integrarea global ofer o detaliere patrimonial a participaiilor, punerea n echivalen se limiteaz la a indica cota parte din capitalurile proprii i din rezultatul scoietii consolidate filiala ce revine societii consolidante. Metoda rspunde n special preocuprilor proprietarilor acionari, deoarece ea const n evaluarea i reevaluarea titlurilor de participaie.

CONCLUZII

Consolidarea conturilor debuteaza cu stabilirea perimetrului de consolidare, prin intermediul caruia grupul se identifica si se localizeaza in teritoriul economic national sau international, perimetru care se stabileste in urama calculelor effectuate cu privire la procentul de control al societatii mama asupra entitatilor de consolidate. Procesul de prelucare a situatiilor financiare individuale transmise de entitatile din perimetru se realizeaza organizat, in functie de structura aleasa de conducerea grupului, respective centralizat sau descentralizat. Alegerea modului de organizare interna a perimetrului de consolidare si ierarhizarea functiilor in cadrul acestuia reflecta optiunile strategice ale grupului pe termen scurt si pe termen lung. Pentru stabilirea perimetrului de consolidare in mod prioritar avem in vedere controlul sau influenta exercitata de societataea mama asupra entitatilor. Controlul, in viziunea Standardelor Internationale de Contabilitate reprezinta autoritatea de a conduce politicile financiare si operationale ale unei intreprinderi, in scopul de a obtine beneficii din activitatea ei. In cadrul procesului de organizare a conturilor se calculeaza doua tipuri de procentaje:procentajul de control si procentajul de interes

BIBLIOGRAFIE

http://www.e-contabilitate.ro/norme.htm http://www.contabilul.ro/a/612/1-Reglementari-legale-privind-consolidarea-conturilor.html http://www.contabilul.ro/a/355/4-tehnica-operatiunilor-de-consolidare.html http://www.contabilul.ro/a/2806/aspecte-privind-consolidarea-conturilor.html http://www.blogulspecialistului.ro/a/Important/Contabilitate-si-fiscalitate/2350/Aspecte-privindconsolidarea-conturilor.html http://www.contabilul.ro/index.php?pag=pages&id=31&login=1 http://www.scribd.com/doc/8079606/Revista-conta-nr-2 http://www.scribd.com/doc/9734694/Sinteze-an-32005

Marian Scrin, Contabilitatea grupurilor multinaionale,Editura Economic,2001

Niculae Feleag, Sisteme contabile comparate, Ediia a II-a, vol.III, Editura Economic, Bucureti, 1999 Niculae Feleag, coordonator, Contabilitate aprofundat, Ed.Economic, Bucureti, 1996 Niculae Feleag, Ion Ionacu Tratat de contabilitate financiar, vol.II,Ed. Economic, Bucureti, 1998 Ordinul ministrului finanelor nr.772/02.06.2000 de aprobare a Normelor privind consolidarea conturilor publicat n Monitorul Oficial al Romniei, partea I, Nr.374/2000 Luminia IONESCU, CONTABILITATE APROFUNDAT, Editura Fundaiei Romnia de Mine, Bucureti, 2002.
Pitulice Cosmina, Teorie i practic privind grupurile de societi i situaiile financiare consolidate,Ploieti 2007

Tabr N. Conturile consolidate i principiie contabile fundamentale, Revista Expertiza contabil nr. 12, 1995