Niculescu Angela-Mihaela

Petrescu Flavia-Andreea
Grupa 2203A

Tem RFAE
RATELE DE STRUCTUR ALE BILANULUI
Total active=active imobilizate+active circulante+cheltuieli in avans
1.01.2013 :

38.947.916

30.06.2013:

38.926.696

Rata activelor imobilizate:

x100

1.01.2013: 79,07 %
30.06.2013: 77,30 %

Rata activelor imobilizante se modifica cu 1,77%, inregistrand o scadere la mijlocul

anului, ceea ce nu situeaza firma intr-un sector productiv.
Indicele de crestere a activelor imobilizate
=
=

x100=97,70 %
x100=99,94%

a)Rata imobilizarilor necorporale

Rin=

x100= 0,01%

Rin=

x100=0,07%

Rata imobilizirilor necorporale scade la jumatatea anului .Se inregistreaza o valoare

scazuta ceea ce inseamna ca firma nu are o activitate de cercetare-dezvoltare
semnificativa.

b)Rata imobilizarilor corporale

Ric=

x100= 79,05%

Ric=

x100= 77,29%

Rata a scazut cu 2 procente, valoare semnificativa ceea ce inseamna ca societatea nu se

afla intr-un sector productive.

c) Rata imobilizarilor financiare

Rif=

x100=0,01%

Rif=

x100=0,003%

Rata imobilizarilor financiare a scazut in al 2-lea an, din cauza cresterii activelor totale.
Rata active circulante
Rac=

x100= 15%

Rac=

x100=16,78%

Se nregistreaz o scadere a ponderii activelor circulante n perioada curent fa de perioada

de baz ca urmare a modificrii valorii activelor circulante ntr-o proporie mai mare dect cea a
activului total. Aceast modificare este considerat favorabil deoarece deoarece indicele cifrei de
afaceri are aproximativ aceeai valoare cu indicele activelor circulante.

a) Rata stocurilor
Rs=

x100=9,65%

Rs=

x100=10,95%

Se nregistreaz creteri de unde rezult ca materiile prime i materiile consumate cresc ca

valoare (nu au fost folosite la obinerea produciei).
O cretere a stocurilor poate fi o consecin a scderii vnzrilor ceea ce genereaz costuri
suplimentare (costuri pentru depozitare) i de asemenea poate genera pierderi din cauza depirii
termenului de valabilitate.

b) Rata creantelor
Rc=

x100=0,18%

Rc=

x100=5,05%

Rata creanelor este ridicat de unde rezult ca termenele de ncasare sunt mari specifice
domeniului de activitate.

c) Rata disponibilitatilor
Rd=

x100=5,16%

Rd=

x100=0,78%

La 01.01 rata este crescuta, iar la 30.06 rata este sczut, ceea ce indic faptul c societatea nu
este n echilibru financiar, valoarea normal ncadrndu-se ntre 1,5-2%.

Rata stabilitii financiare

Capital permanent:
Rsf =

-47.925.804

-55.677.933

x100 = -123,05%

Rsf =

x100 = -143,03%

Scderea ratei reflect o situaie nefavorabil deoarece capitalul permanent scade, dei
datoriile pe termen lung rmn constante.

Rata autonomiei financiare

Raf =

x100 = -123,05%

Raf =

x100 = -143,03%

Ratele sunt negative ceea ce denot faptul c ntreprinderea nu se finaneaz din capitaluri
proprii mai mult n perioada curent dect n perioada de baz.

Rata datoriilor pe termen scurt

Rds =

x100 = 215,65%

Rds =

x100 = 235,55%

Rata ndatorrii
Datorii totale:
Ri =

x100 = 215,65%

Rds=

x100 = 235,55%

Rata ndatorrii este crescuta, ceea ce denot faptul c riscul asumat de creditori este
crescut.

RATELE DE LICHIDITATE I SOLVABILITATE

Lichiditatea general
Lg =

= 0,069

Lg =

= 0,071

Se observ o crestere n perioada curent ceea ce semnific faptul c creste capacitatea

companiei de a-i achita facturile i de a-i rambursa creditele.
Lichiditatea curent
Lc =

= 0,024

Lc =

= 0,024

Valorile obtinute exprima capacitatea firmei de a onora datoriile pe termen scurt din creante,
disponibilitati banesti si investitii financiare pe termen scurt.

Lichiditatea imediata (Rata solvabilitatii imediate)

=0

=0

Valorile obinute reflect abilitatea firmei de a achita datoriile curente pe baza

disponibiltilor.
Rata solvabilitii generale
Rsg =

= 0,46

Rsg =

Sunt supraunitare de unde rezult c activele totale pot acoperi datoriile.

= 0,42