Documente Academic
Documente Profesional
Documente Cultură
Cap.6 Planul de Afaceri - Indicatori Economico Financiari de Baza in Planul de Afaceri FLORIN
Cap.6 Planul de Afaceri - Indicatori Economico Financiari de Baza in Planul de Afaceri FLORIN
CAPITOLUL 6
6.1.
pozitivi. Trebuie s asimileze noi proceduri sau aciuni, altele dect cele de pn acum.
Organizarea nseamn aezarea elementelor structurale i funcionale ale unei firme n
cadrul dorit.
Avem doua segmente de organizare:
1. Organizarea structural - mprirea firmei pe structurile organizatorice cu mai multe
modaliti de organizare: organizare de tip ierarhic, de tip funcional, mixt, de tip
stat major ( la organizarea de tip ierarhic - adunarea general , consiliul
administrativ, directori, servicii n forma piramidal. Dezavantaj: procesul de decizie
greoi. Avantaj: asigur ordine desvrit. ( la organizarea de tip funcional adunare general, consiliu de administraie, directori pe fiecare specialitate n parte
i servicii pe fiecare specialitate. Dezavantaj: complic responsabilitile. Avantaj:
introduc n sistemul de organizare performanele profesionale. (la organizarea de
stat major - este un loc de unde se decide. Aprobarea comenzilor o d numai cineva
care are rolul de stat major.)
2. Organizarea funcional este mprirea firmei pe funcii. Coordonarea este unirea
eforturilor pe direciile necesare. Pentru coordonare sunt necesare n primul rnd
obiective clare, apoi trebuie cuantificate cu claritate resursele i toate trebuie
ncorporate n programe. Coordonarea presupune comunicare. Comunicarea
nseamn informaie iar informaia nseamn for. Antrenarea ( comanda )
nseamn sistemul decizional al firmei. O decizie din punct de vedere al
managementului - nelegem alegerea unei variante de urmat dintr-o multitudine de
alternative posibile. Este o relaie direct proporional ntre calitatea deciziei i
valoarea profitului. Fiecare decizie nainte de a se aplica trebuie tradusa in eforturi i
efecte. Deciziile au fost clasificate: decizii n condiiile de risc, de certitudine, de
previziune i de corecie. S nu se ia niciodat o decizie care s nu fie nsoit de un
sistem de control. nseamn c avem de-a face cu un management hazardant.
Evaluarea si controlul este funcia prin care se confirm sau se infirm realizarea
celorlalte funcii.
6.1.2. Atributele managementului financiar:
previziunea financiar face parte din aciunea de previziune general a firmei;
organizarea financiar trebuie s ndeplineasc un rol activ n preocuprile
organizaionale ale firmei;
comunicarea financiar este transmiterea de mesaje. Mesajele implic cheltuieli.
Managementul financiar are rolul de a asigura fundamentele deciziilor;
controlul financiar fundamenteaz toate celelalte funcii ale actului managerial.
Orice proiect trebuie urmrit in execuie, urmrire a ceea ce se face cu ajutorul
acelor indicatori. Controlul financiar este o component de baz a controlului
economic iar mpreun ndeplinesc funciile principale n controlul firmei.
Managementul financiar este un segment al managementul firmei, o prelungire a
acestuia n zona economic i financiar a firmei. Managementul financiar trebuie tratat
cu aceeai seriozitate ca i managementul cercetrii, resurselor umane, productivitii,
etc.
6.1.3. Conceptul de finane ale organizaiei
Se refer la:
3
MANUAL START AFACERI PENTRU TINERI NTREPRINZTORI
Servicii pentru acordarea de instruire antreprenorial beneficiarilor eligibili ai Programului naional pentru dezvoltarea abilitilor
antreprenoriale n rndul tinerilor i facilitarea accesului acestora la finanare
Activul economic cuprinde: cldiri, maini, materiale pentru investiii, stocuri de materii
prime, semifabricate, producie neterminat, produse finite, etc, iar pasivul financiar este
format din fonduri proprii i datorii din care se finaneaz elementele de activ.
Fenomenul financiar se nate din relaiile pe care organizaia le deine cu toi agenii
economici i financiari, cu statul i alte organisme. Agenii economici i financiari ce se
ntlnesc pe diferite piee i ntre care apar variate raporturi, constituie contextul social
n care funcioneaz i evolueaz organizaia.
Aceti ageni pot fi grupai n urmtoarele grupe:
furnizori, pe care organizaia i ntlnete pe piaa de materii prime i servicii;
clienii, pe care organizaia i ntlnete pe piaa de produse i servicii;
salariaii, pe care organizaia i gsete pe piaa muncii;
acionarii sau asociaii, pe care organizaia i gsete pe piaa financiar.
De asemenea organizaia are raporturi cu:
diferite organe statale, care se concretizeaz n plata impozitelor i taxelor sau
primirea de subvenii de la bugetul statului;
societile de asigurare.
Totalitatea raporturilor generate de formarea, repartizarea i utilizarea fondurilor bneti
necesare realizrii variatelor activiti economice, sociale, culturale, la nivel de
organizaie, reprezint esena finanelor acesteia.
Finanele analizeaz mecanismele i metodele de procurare i gestionare a resurselor
financiare, precum i destinaia acestor resurse, n vederea satisfacerii diferitelor nevoi
i obinerea unor profituri ct mai mari.
ntr-o organizaie se pot crea mai multe fonduri ca: fondul pentru investiii, fondul de
rulment, fondul de rezerv, fondul de cercetare tiinific, fonduri pentru aciuni sociale,
culturale i sportive, fonduri pentru recalificare. Principalele metode utilizate n
colectarea fondurilor sunt: aportul asociailor sau acionarilor, autofinanarea, creditarea
i finanarea bugetar.
Prin funcia de repartiie se formeaz i utilizeaz o gam variat de fonduri pentru
satisfacerea nevoilor proprii ale organizaiei. Funcia de repartiie se realizeaz printr-o
diversitate de mecanisme i tehnici de procurare i gestionare a fondurilor, dnd
natere la diferite raporturi financiare interne i externe.
Funcia de control - are dou laturi, una constatativ i una corectiv. Rolul acestei
funcii este de a intervenii cu aciuni corective prin care s contribuie la optimizarea
activitii. Funcia de control are o sfera larg de aciune cuprinznd toate fazele i
laturile economice i financiare ale circuitului economic. Controlul trebuie s fie
4
MANUAL START AFACERI PENTRU TINERI NTREPRINZTORI
Servicii pentru acordarea de instruire antreprenorial beneficiarilor eligibili ai Programului naional pentru dezvoltarea abilitilor
antreprenoriale n rndul tinerilor i facilitarea accesului acestora la finanare
5
MANUAL START AFACERI PENTRU TINERI NTREPRINZTORI
Servicii pentru acordarea de instruire antreprenorial beneficiarilor eligibili ai Programului naional pentru dezvoltarea abilitilor
antreprenoriale n rndul tinerilor i facilitarea accesului acestora la finanare
6
MANUAL START AFACERI PENTRU TINERI NTREPRINZTORI
Servicii pentru acordarea de instruire antreprenorial beneficiarilor eligibili ai Programului naional pentru dezvoltarea abilitilor
antreprenoriale n rndul tinerilor i facilitarea accesului acestora la finanare
Politica financiar reflect, ca ori ce politic, interesele celui care o practic. Aceste
interese trebuie ns corelate cu interesele proprietarilor, salariailor, statului, pieei
economice i de capital, bncilor etc. Toate aceste condiionri formeaz zona n
care trebuie s se mite cel care ia decizii financiare sau fundamenteaz financiar
principalele decizii economice, sociale sau de mediu la nivel de firm.
Modul concret n care se realizeaz politica financiar n organizaie este reprezentat de
nfptuirea funciilor motivaionale sau de management financiar. Odat cu
derularea procesului de repartiie financiar, managerul trebuie s asigure atragerea i
alocarea corect i profitabil a resurselor. Funciile motivaionale Redarea
performanelor posibile pentru firm, Rezolvarea de conflicte i satisfacerea intereselor
tuturor participanilor la procesele economice, Asigurarea conducerii participative sunt
beneficiare ale multiplelor procedee de politic economic.
Alegerea unora dintre ele depinde de capacitatea managerului de interpretare a
situaiei concrete n care se afl firma, de previzionarea situaiilor viitoare i de
modul n care acesta tie s-i atrag salariaii i patronatul ntr-o conducere
participativ, favorabil amplificrii performanelor organizaiei, rezolvrii
conflictelor din interior i din afar i satisfacerii intereselor majore.
Conceptul de investiii i clasificarea lor
Noiunea de investiii cuprinde totalitatea cheltuielilor sau alocrilor de fonduri de la care
se ateapt venituri viitoare. Investiiile reprezint cheltuieli ce se efectueaz pentru
obinerea de active fixe. Prin procesul de investiii moneda se transform n active fixe.
Clasificarea investiiilor:
din punct de vedere al locului investiiile pot fi: interne i externe;
din punct de vedere al naturii activitii pot fi: productive i neproductive;
din punct de vedere al influenei asupra patrimoniului: de meninere i de
expansiune;
din punct de vedere al obiectivelor urmrite: investiii strategice, umane,
sociale, de interes public, reducerea polurii;
din punct de vedere al scopului urmrit: investiii de producie, de
modernizare;
din punct de vedere al structurii: lucrri de construcii, achiziii de utilaje i
instrumente de munc, lucrri geologice;
din punct de vedere al metodei de executare: n antrepriz, n regie;
din punct de vedere al surselor de finanare: investiii finanate din fonduri
proprii i investiii finanate din fonduri mprumutate.
Eficiena investiiilor reprezint o problem de maxim nsemntate pentru organizaie,
deoarece arat dac un proiect trebuie s fie sau nu aplicat. Eficiena se reflect n
raportul rezultatelor sau efectelor obinute din exploatare i eforturile sau cheltuielile de
investiii.
Investiiile au efecte materiale, valorice i sociale.
Indicatorii de apreciere a eficienei investiiilor trebuie s permit:
- compararea cu alte proiecte din ramura respectiv;
7
MANUAL START AFACERI PENTRU TINERI NTREPRINZTORI
Servicii pentru acordarea de instruire antreprenorial beneficiarilor eligibili ai Programului naional pentru dezvoltarea abilitilor
antreprenoriale n rndul tinerilor i facilitarea accesului acestora la finanare
Indicatorii care exprim eficiena investiiilor sunt cei care se bazeaz pe calcule de
actualizare.
Aceti indicatori sunt:
1. Raportul dintre veniturile actualizate i costurile actualizate;
2. Beneficiile actualizate, calculate ca diferen ntre veniturile actualizate i
cheltuielile actualizate;
3. Valoarea actual net;
4. Rata intern de rentabilitate;
5. Cursul de revenire net actualizat;
6. Durata recuperrii, calculat ca raport ntre cheltuielile de investiii i venitul
mediu anual.
Lucrrile de investiii trebuie s aib la baz o documentaie amnunit i trebuie s
conin:
studiul tehnico-economic - se cuprind informaii economice, tehnice i financiare
cu caracter general, prin care se justific necesitatea i oportunitatea investiiilor,
proiectul - prin documentaia de proiect se stabilesc indicatorii tehnico-economici
i se soluioneaz diferite probleme tehnice,
devizele - se stabilete volumul cheltuielilor pentru realizarea investiiilor.
n realizarea unui proiect de investiii un rol important are rezolvarea unor probleme ca:
asigurarea resurselor financiare,
alegerea izvoarelor de finanare n condiiile asigurrii unui cost ct mai
redus al capitalurilor ce se vor folosi pentru realizarea investiiilor,
recuperarea fondurilor investite i reducerea duratei acestei recuperri,
rambursarea creditelor i plata dobnzii la termen.
Fluxurile materiale ale organizaiei
Esena funcionrii oricrei organizaii este transformarea unor bunuri i servicii
cumprate (achiziionate) n bunuri i servicii pe care le vinde altor ageni economici
(ntreprinderi, organizaii, persoane fizice).
Capitalurile sale tehnice (activele) reprezint o sum de bunuri n continu rennoire
ca urmare a existenei unor fluxuri materiale de intrare i de ieire.
8
MANUAL START AFACERI PENTRU TINERI NTREPRINZTORI
Servicii pentru acordarea de instruire antreprenorial beneficiarilor eligibili ai Programului naional pentru dezvoltarea abilitilor
antreprenoriale n rndul tinerilor i facilitarea accesului acestora la finanare
Fluxuri de intrare
(cumprri)
Bunuri
Bunuri
deinute
deinutede
de
organizaie
organizaie
BILAN
BILAN
Activele organizaiei
Bunuri
Bunuriii
servicii
servicii
n
n
tranzit
tranzit
Fluxuri de ieire
(vnzri)
Bunurile deinute (activele) pot fi determinate cu precizie la un moment dat
(fotografiate) - bilanul capitalului realizeaz acest lucru.
Fluxurile materiale ns nu pot fi msurate dect n timp, pe o perioad dat (filmate) contul de profit i pierdere i contabilitatea analitic realizeaz "filmarea".
ntre fluxurile materiale i active (ntre bilan i contul de profit i pierdere), relaiile pot fi
schematizate astfel:
Bunuri
Bunuriiiservicii
serviciiposedate
posedate
cumprate
cumprate
ACTIVE
Transformri
Transformri==producie
producie
Bunuri
Bunuriiiservicii
serviciiproduse
produse
vndute
vndute
9
MANUAL START AFACERI PENTRU TINERI NTREPRINZTORI
Servicii pentru acordarea de instruire antreprenorial beneficiarilor eligibili ai Programului naional pentru dezvoltarea abilitilor
antreprenoriale n rndul tinerilor i facilitarea accesului acestora la finanare
Fluxuri
bneti de
ieire
decasri
Fluxuri
materiale de
intrare
cumprri
ACTIVE
Fluxuri
bneti de
intrare
ncasri
Transformare = producie
Fluxuri
materiale de
ieire
vnzri
Stocuri excedentare de intrare, motenite din cicluri anterioare sau create prin
utilizarea unor sisteme de organizare a produciei neadecvate.
6.3.
aprovizionarea cu furnituri
plata salariilor
plata datoriilor fa de stat
plata dobnzilor la credite
rambursarea creditelor scadente
achiziionarea mijloacelor fixe necesare
remunerarea capitalului propriu etc.
6.4.
constituire
potenial
productiv
(creare
organizaie)
nlocuire
sau nnoire
cretere
de
capacitate
spor
de
productivitate
inovare
sau
adaptare
Crearea unei capaciti de producie innd seama de cererea de pia investiii iniiale;
Meninerea unei capaciti existente prin nlocuirea imobilizrilor cu durat de
via expirat - investiii de nlocuire;
Creterea capacitii pentru a sigura dezvoltarea - investiii de capacitate;
modernizare;
Realizarea sporurilor de productivitate pentru a reduce costurile, a crete
profiturile sau ameliora competitivitatea - investiii de productivitate.
Investiii reglementate - impuse de legislaie (echipamente de protecie,
antipoluante .a.)
Investiii sociale - ameliorarea condiiilor de via ale salariailor (cantine,
cmine etc.)
Investiii de prestigiu - creeaz sau mresc imaginea de marc a organizaiei
(sedii sociale, magazine de lux, automobile etc.)
14
Brevete
Brevete
ii
licene
licene
Formare
Cercetare
Formare
Cercetare
profesional
dezvoltare
dezvoltare profesional
Studii
Studii
de
de
marketing
marketing
Programe
Programe
informatice
informatice
Sinergia: valoarea a doua active grupate este mai mare dect suma activelor izolate.
16
MANUAL START AFACERI PENTRU TINERI NTREPRINZTORI
Servicii pentru acordarea de instruire antreprenorial beneficiarilor eligibili ai Programului naional pentru dezvoltarea abilitilor
antreprenoriale n rndul tinerilor i facilitarea accesului acestora la finanare