Documente Academic
Documente Profesional
Documente Cultură
-2010
Cuprins :
I. REZUMAT...............................................................................................................................................3 II. CERTIFICAREA VALORII..................................................................................................................4 1. DATE GENERALE.............................................................................................................................5 2. ETAPELE NTOCMIRII RAPORTULUI I SURSE DE INFORMARE.......................................7 3. IPOTEZE I CONDIII LIMITATIVE............................................................................................8 IV. ANALIZA PRELIMINAR A PIEEI IMO ILIARE .....................................................................11 1. DEFINIREA PIEEI IMO ILIARE................................................................................................11 2. IDENTIFICAREA I STUDIUL PIEEI IMO ILIARE SPECIFICE ..........................................12 3. OFERTA PUIN COMPETITIV..................................................................................................13 4. CEREREA........................................................................................................................................13 5. EC!ILI RUL PIEEI "#$#%&'( )& *+(,&'&-$&..................................................................................15 V. DESCRIEREA PROPRIETII.........................................................................................................17 1. AMPLASAREA PROPRIETII...................................................................................................17 2. DESCRIEREA GENERAL A CONSTRUCIEI DE AZ . LOCUL/....................................17 3. DESCRIEREA APARTAMENTULUI............................................................................................18 4. FINISA0E .........................................................................................................................................18 5. AMENA0RI I UTILITI AFERENTE.....................................................................................18 VI. CEA MAI UN UTILIZARE......................................................................................................11 VII. EVALUAREA "#23+45+& )& 6(734(..................................................................................................22 VII.1. METODA COMPARAIILOR DE PIA.............................................................................22 VII.2. METODA CAPITALIZRII VENITURILOR........................................................................27 VIII. RECONCILIEREA REZULTATELOR ..........................................................................................38 I PROPUNEREA VALORII...................................................................................................................38
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
RAPORT DE EVALUARE
-2010
I. REZUMAT
Prezentul raport de e#aluare a $ost ntocmit de c%tre e#aluator &olde' (onstantin )arius 'i e*prim% o opinie impar+ial% a acesteia cu pri#ire la #aloarea imobilului subiect, determinat% prin aplicarea unei proceduri sistematice 'i respect,ndu-se .tandardele /nterna+ionale de E#aluare, Ediia a opta, 2007 . Apartamentul cu 2 camere supus e#alu%rii este situat n municipiul Abrud, strada Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" PARTER 'i este n proprietatea .(. PO (OLA .RL.. Raportul de e#aluare a $ost ntocmit la solicitarea proprietarilor care doresc contractarea unui mprumut 'i 0arantarea acestuia prin 0re#area imobilului cu un drept de ipotec% constituit n $a#oarea b%ncii 1anca Rom,n% de Dez#oltare 2.ucursala (,mpeni. Ast$el, #aloarea determinat% are ca utilitate in$ormarea proprietarului 'i a b%ncii asupra #alorii care s-ar putea ob+ine n cazul n care imobilul ar $i tranzac+ionat, respecti# posibilitatea ca pre+ul ob+inut s% acopere at,t #aloarea mprumutului, c,t 'i dob,nzile a$erente. inalitatea lucr%rii a $ost propunerea unei #alori c,t mai apropiate de pre+ul la care imobilul ar putea $i tranzac+ionat la momentul e$ectu%rii prezentului raport. (a urmare, e#aluatorul a cercetat personal pia+a imobiliar% din zon%, caracteristicile propriet%+ilor asem%n%toare #,ndute n ultima perioad% 'i a e$ectuat inspec+ia propriet%+ii subiect la data de 34 martie 2454 , #eri$ic,nd localizarea amplasamentului n zon%, #ecin%t%+ile ni#elul $inisa"elor. .itua+ia "uridic% a imobilului este descris% n baza declara+ie proprietarilor 'i a actelor puse la dispozi+ie de ace'tia. Raportul prezint% abord%rile, metodele 'i pa'ii care au condus la propunerea #alorii $inale. 6n con$ormitate cu cerin+ele interna+ionale pri#ind e#aluarea propriet%+iilor imobiliare au $ost $olosite ca metode de e#aluare metoda compara+iei directe, prin cercetarea 'i compararea a trei propriet%+i similare celei e#aluate 'i metoda capitaliz%rii directe. Tipul de #aloare estimat este #aloarea de pia+% a propriet%+ii, a'a cum este de$init% prin .tandardului /nterna+ional de E#aluare /V. 57 8Valoarea de pia este suma estimat pentru care o proprietate va fi schimbat, la data evalurii, ntre un cumprtor decis i un v n!tor hotr t, ntr"o tran!acie cu pre determinat obiectiv, dup o activitate de mar#etin$ corespun!toare, n care prile implicate au acionat n cunotin de cau!, prudent i fr constr n$ere9. (oncluziile e#aluatorului, n urma aplic%rii metodelor de e#aluare ar%tate, raportate la datele prezentate n lucrare 'i la scopul n care a $ost ntocmit% acesta sunt concretizate prin ale0erea unei valori a proprietii de %&'(&0 lei, respectiv 2)'&00 E*+,, e-clusiv .V/'
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
RAPORT DE EVALUARE
-2010
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
RAPORT DE EVALUARE
-2010
RAPORT DE EVALUARE
-2010
Proprietatea, con$orm celei mai bune utiliz%ri ale sale, este $%r% 8restric+ii deosebite impuse de $orm% 'i dimensiune, de calitatea imobilelor #ecine sau a locuitorilor, put,ndu-se proceda la estimarea unei 8#alori de pia+%9, utilizabile pentru scopul e*primat D0aran+ie bancar%E. Ast$el, proprietatea imobiliara subiect se preteaz% ca 'i 0aran+ie bancar%. 6n aceast% ipostaz%, s-a putut apela la estimarea unor 8#alori de pia+%9 a'a cum este ea de$init% n standardul interna+ional de e#aluare /V. 57 Valoarea de pia+% este suma estimat% pentru care o proprietate #a $i sc?imbat%, la data e#alu%rii, ntre un cump%r%tor decis 'i un #,nz%tor ?ot%r,t, ntr-o tranzac+ie cu pre+ determinat obiecti#, dup% o acti#itate de marGetin0 corespunz%toare, n care p%r+ile implicate au ac+ionat n cuno'tin+% de cauz%, prudent 'i $%r% constr,n0ere. 6n $apt s-a estimat valoarea de $arantare a creditului ipotecar . Valoarea proprietaii, determinat% printr-o estimare prudent% a #andabilitaii #iitoare a proprietaii, pe baza aspectelor mentenabile pe termen lun0 ale proprietaii, condiiilor normale i locale ale pieei, utiliz%rii curente i utiliz%rilor alternati#e adec#ate ale proprietaii. 6n estimarea #alorii de 0arantare a creditului ipotecar nu se iau n considerare elemente speculati#e. Valoarea de 0arantare a creditului ipotecar $undamentat% ntr-o manier% clar% i transparent%. DAceast% de$iniie este preluat% din Directi#a 244A;<=;E( a Parlamentului EuropeanE. )etodolo0ia de e#aluare aplicat% include abordarea pe baza de #enit, precum 'i cea a compara+iilor de pia+%. )etodele aplicate sunt metoda compara+iilor de pia+% 'i metoda de randament Dcapitalizarea #eniturilor din nc?iriereE . abordarea prin compara+ii de pia+% se bazeaz% pe estimarea #alorii propriet%+ii imobiliare de
e#aluat prin compara+ie cu tranzac+ii de propriet%+i similare consemnate pe pia+a speci$ic%. abordarea pe baza de #enit DrandamentE se bazeaz% pe principiul estim%rii #alorii propriet%+ii n 0copul evalurii l reprezint% estimarea #alorii de pia+%, n #ederea 0arant%rii unui credit bancar. 3ata evalurii 734 martie 2454 Cursul valutar anun+at de 1anca :a+ional% a Rom,niei #alabil la data e#alu%rii este de7 5 EURO H <4>4< lei 'i 5 U.D H 3,424< leiF
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
RAPORT DE EVALUARE
-2010
1nspecia proprietii a $ost e$ectuat% personal de c%tre e#aluator, n prezen+a proprietarilor n data de 34 martie 2454. 3reptul de proprietate luat n considerare de c%tre e#aluator n stabilirea #aloriilor este dreptul de proprietate deplin asupra amplasamentului. Aceasta presupune c% toate prero0ati#ele drepului de proprietate sunt e*ercitate n mod liber, e*clusi# 'i absolut, ns% cu bun% credin+% 'i n limitele determinate de le0e. (on$orm (onstitu+iei Rom,niei, dreptul de proprietate obli0% la respectarea sarcinilor pri#ind protec+ia mediului 'i asi0urarea bunei #ecin%t%+i, precum 'i la respectarea celorlalte sarcini care, potri#it le0ii sau obiceiului, re#in proprietarului. Dreptul de proprietate asupra propriet%+ii imobiliare e#aluate este atestat de e*trasul C: nr' 700;2"C2"*) provenit din conversia pe h rtie a C: 5r' 2;02 a oraului /brud , cu urm%torul numr topo: 2877<)<V' Acesta a $ost dob,ndit prin contractul de #,nzare- cump%rare autenti$icat prin 6nc?eierea nr 54>2;5@@@. (on$orm in$orma+iilor puse la dispozi+ia e#aluatorului de c%tre client nu e*ist% impedimente de ordin "uridic sau de alt% natur% care s% a$ecteze dreptul de proprietate aupra imobilului sau posibilitatea trans$er%rii acestui drept. 6n e*trasul ( sunt prev!ute sarcini asupra proprietii,const,nd n ipotec% n $a#oarea 1anci (omerciale Rom,ne care urmeaz% s% $ie radiat% pna la data contract%rii nprumutului de la 1anca Rom,na de Dez#oltare.
-2010
men+ionarea n raport a tuturor $aptelor cunoscute, rele#ante n determinarea #alorii ale0erea unor imobile comparabile cu proprietatea subiect, precum 'i a criteriilor de realizarea unei analize comparati#e care s% conduc% la ale0erea #alorii optime, ca studiul pie+ei n #ederea determin%rii ratei de capitalizare speci$ice imobilelor de tipul $undamentarea analizelor e$ectuate 'i a concluziilor prezentate n raportF reconcilierea rezultatelor 'i propunerea #alorii. in$orma+ii preluate de pe internet 'i de pe a$i'e lipite la scara blocului. Aceste in$orma+ii
compara+ie rele#ante, n scopul determin%rii unei #alori, aplic,ndu-se abordarea prin compara+ieF #aloare de pia+% a imobilului subiectF celui supus e#alu%riiF
0ursele de informare care au stat la baza ntocmirii prezentului raport7 nu sunt e*acte deoarece reprezint% a'tept%rile #,nz%torului. 6n plus, prin aceste pre+uri se dore'te de cele mai multe ori 'i acoperirea c?eltuielilor de #,nzare, inclusi# comisionul a0en+iei, ceea ce e*cede #alorii de pia+% de$init% prin .tandardele /nterna+ionale de E#aluare, E#aluatorul a inspectat pe e*terior comparabilele utilizate n prezentul raport de e#aluare, dup% discu+ia tele$onic% cu proprietarii apartamentelorF in$orma+ii $urnizate de proprietar n mod #erbal, o parte din acestea $iind 'i con$irmate prin documente, cu pri#ire la situa+ia "uridic% a imobilului, la istoricul propriet%+ii, la trans$orm%rile sau lucr%rile la care au $ost supuse construc+iileF in$orma+iile din mica publicitate,'i de pe internet, asemeni celor de la a0en+ii re$lect% a'tept%rile #,nz%torului. Pre+urile anun+ate sunt mai mari cu un procent la care #,nz%torul este pre0%tit s% renun+e n urma ne0ocierilor. Valorile de tranzac+ionare ale comparabilelor 5 'i 2 au $ost preluate de pe internet. Pre+ul anun+at al comparabilei 2 include 'i mobilierul 'i aparatura electrocasnic%, iar pre+ul luat n calcul este $ar% mobilier . (omparabila 3 a $ost a$i'at% la scara blocului printr-un anun+F Veridicitatea 'i corectitudinea in$orma+iilor con+inute de aceste rapoarte sunt n e*lusi#itate responsabilitatea celor care le-au $urnizat.
RAPORT DE EVALUARE
-2010
proprietatea este e#aluat% la solicitarea proprietarului .(. PO (OLA .RL.F descrierea situa+iei "uridice sau a considera+iilor pri#ind dreptul de proprietate de c%tre
client reprezint% declara+ii pe proprie r%spundere a acestuia. De asemenea, #alabilitatea actelor puse la dispozi+ia e#aluatorului sau omisiunea de a prezenta documente re$eritoare la proprietate, n scopul inducerii n eroare a acestuia cad sub inciden+a responsabilit%+ii clientuluiF e#aluatorul a ntocmit prezentul raport numai n baza datelor care i-au $ost puse la dispozi+ie 'i a in$orma+iilor accesibile, depun,nd toate dili0en+ele n #ederea men+ion%rii tuturor $aptelor rele#ante despre proprietate, ns% e*ist% posibilitatea e*isten+ei 'i a altor in$orma+ii despre care, e#aluatorul nu are cuno'tin+%F se presupune c% dreptul de proprietate este #alabil 'i proprietatea poate $i nstr%inat% sau ipotecat%,dup% ridicarea interdic+iei de c%tre 1anca (omercial% Rom,n%,ntruc,t creditul acordat de c%tre acesta a $ost restituit inte0ralF sau datoriiF se presupune c% imobilul este de+inut cu responsabilitate 'i c% se aplic% un mana0ement se presupune c% proprietatea este n concordan+% cu toate re0lement%rile locale 'i corespunz%tor al propriet%+iiF 'i utilizareF toate documenta+iile te?nice care au stat la baza ntocmirii prezentului raport se presupun a $i corecte. oto0ra$iile imobilului, sunt incluse numai pentru a a"uta bene$iciarul lucr%rii s%-'i $ac% o ima0ine re$eritoare la proprietateF nu a $ost e$ectuat% o e*pertiz% detaliat% a locuin+ei. Orice sc?i+% din raportul de e#aluare prezint% dimensiunile apro*imati#e ale propriet%+ii 'i este realizat% pentru a a"uta cititorul raportului s% #izualizeze proprietatea. 6n cazul n care e*ist% documente rele#ante Dm%sur%tori de cadastru, e*pertizeE acestea #or a#ea prioritateF pre#iziunile sau estim%rile de e*ploatare con+inute n acest raport sunt bazate pe condi+iile actuale ale pie+ei, pe $actorii anticipa+i ai o$ertei 'i cererii pe termen scurt 'i o economie stabil% n continuare. Prin urmare aceste pre#iziuni se pot sc?imba $unc+ie de condi+iile #iitoareF republicane pri#ind mediul ncon"ur%tor 'i cu toate re0lement%rile 'i restric+iile urbanistice, de zonare raportul de e#aluare este ntocmit lu,ndu-se n considerare proprietatea liber% de sarcini
Clau!e de nepublicare7
posesia acestui raport sau a unei copii a acestuia nu d% dreptul de a-l $ace publicF
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
RAPORT DE EVALUARE
-2010
con+inutul acestui raport n totalitate sau n parte, n special concluziile 'i identitatea e#aluatorului, nu #a $i di$uzat n public prin reclame, rela+ii publice, 'tiri sau alte medii de in$ormare $%r% aprobarea scris% a e#aluatorului. Publicarea par+ial% sau inte0ral%, precum 'i utilizarea lui de c%tre alte persoane dec,t cele men+ionate n prezentul raport atra0e dup% sine ncetarea obli0a+iilor contractualeF 6imitele acceptrii responsabilitii evaluatorului sunt n condi+iile n care 7 bene$iciarul accept% #aloarea estimat% n condi+iile men+ionate mai susF raportul de e#aluare este $olosit n scopul declarat de c%tre client 'i prezentat n con+inutul lucr%riiF e#aluarea a $ost e$ecuat% raportat la situa+ia actual% a propriet%+ii imobiliare, sc?imbarea acesteia determin,nd o #aloare de pia+% a propriet%+ii di$erit% de cea estimat%F #aloarea estimat% este #alabil% doar la data e#alu%riiF au $ost prezentate toate aspectele accesibile care ar putea spri"ini bene$iciarulF e#aluatorul nu este obli0at s% o$ere n continuare consultan+% sau s% depun% m%rturie n instan+% cu pri#ire la proprietatea e#aluat% sau la #aloarea estimat% pentru aceasta, prin contractul de prest%ri ser#icii ne$iind nc?eiate n prealabil asemenea clauze.
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
18
RAPORT DE EVALUARE
-2010
11
RAPORT DE EVALUARE
-2010
in$luen+at% de atitudinile, moti#a+iile 'i interac+iunile #,nz%torilor 'i cump%r%torilor, ns% ac?izi+ionarea imobilelor, pri#ite ca in#esti+ii de durat% depind de un num%r mare de $actori, ncep,nd cu #aloarea medie 'i stabilitatea #eniturilor popula+ie, p,n% la rata dob,nzilor sau m%rimea a#ansului de plat%. Aceast% serie de $actori economici, sociali, demo0ra$ici, 0eo0ra$ici, care2'i pun amprenta asupra pie+ei, ac+ioneaz% n mod direct asupra cererii 'i o$ertei, ca elemente de$initorii ale acesteia. De'i cererea 'i o$erta sunt elemente esen+iale n stabilirea pre+urilor, pia+a imobiliar%, ne$iind una e$icient%, nu se autore0leaz%, deseori $iind in$luen+at% de re0lement%ri 0u#ernamentale sau locale.
12
RAPORT DE EVALUARE
-2010
trebuie totu'i s% $ie accesibile, #eniturile mici nepermi+,nd o aliniere a pre+urilor pe pia+a imobiliar% din Rom,nia cu pia+a imobiliar% european%. /partamentul supus evalurii este amplasat n centrul oraului /brud, la cca' &0 m de 7ot i la cca' 200 m de spitalul orenesc i de hotelul Cuprumin, ntr"un cartier de blocuri reali!at dup anul 2%80' ,raul /brud se afl la (; Dm fa de municipiul reedin de Cude /lba 1ulia, pe 35 7&, ce l lea$ de municipiul .urda i de municipiul ,radea' =n imediata vecintate se afl piaa a$roalimentar i blocuri de locuine cu spaii comerciale la parter'
;' CE+E+E/
Printr-un studiu lar0 al pie+ei imobiliare din Rom,nia pot $i identi$icate 'i conturate c,te#a cate0orii de cump%r%tori. 6n condi+iile economice actuale, n special instabilitatea locurilor de munc% 'i a #eniturilor ori sc%derea puterii de cunp%rare a leului, ideea de a economisi din #eniturile salariale o sum% su$icient% ac?izi+ion%rii unui imobil este aproape utopic%. (a urmare, cump%rarea de propriet%+i imobiliare, n condi+ii de plat% inte0ral% cas?, este accesibil% unui num%r restr,ns de persoane, care $ie pro#in din $amilii cu a#eri considerabile, $ie conduc a$aceri pro$itabile. Pia+a 2+int% a acestor persoane este cea a
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
13
RAPORT DE EVALUARE
-2010
terenurilor situate n cariere noi 'i destinate construirii de locuin+e tip #il%, contribuind la dez#oltarea se0mentului reziden+ial de lu*. O putere de cump%rare mai ridicat% o au persoanele str%ine sau rom,nii care lucreaz% n str%in%tate. (et%+enii str%ini pot n$iin+a n Rom,nia societ%+i 2persoane "uridice rom,ne, n numele c%rora s% ac?izi+ioneze propriet%+i imobiliare, de orice $el, n special $iind #izate propriet%+i industriale. 6n ceea ce pri#e'te cet%+enii rom,ni, salariza+i n str%in%tate, ace'tia pre$er% in#esti+iile n propriet%+i imobiliare tip apartamente 'i terenuri Ei reprezint% un se0ment important pe pia+%, cu at,t mai mult cu c,t banii pe care-i introduc sau trimit n +ar% sunt nedeclara+i 'i neimpozabili. O parte din cump%r%torii unor propriet%+i imobiliare ob+in $inan+area necesar% prin #,nzarea altor imobile pe care le-au a#ut n patrimoniu. 6n aceast% situa+ie, obiectul contractelor de #,nzare cump%rare, sunt de obicei case de locuit. O cate0orie important%, n ceea ce pri#e'te dorin+a de ac?izi+ionare a imobilelor o reprezint% tinerii c%s%tori+i, ns% n multe cazuri condi+iile de $inan+are 'i posibilit%+ile de plat% ale acestora sunt ne$a#orabile. amiliile tinere reprezint% o mare parte din cei care apeleaz% la contractarea unor credite pentru locuin+e. 6n acest caz, deciziile de cump%rare a propriet%+ilor imobiliare sunt in$luen+ate de tipul de $inan+are o$erit, m%rimea a#ansului de plat%, durata de rambursare a creditului, #olumul acestuia, rata dob,nzii, 0aran+iile necesare 'i alte elemente speci$ice unui contract de mprumut. (ererea potentiala este reprezentata de catre persoanele care doresc si au puterea de cumparare necesara sa cumpere proprietatea e#aluata. Aceste persoane pro#in in 0eneral din randul locuitorilor ora'ului si al zonelor rurale in#ecinate. 6n ceea ce pri#e'te cererea de locuin+e, cea mai mare este aceea a apartamentelor, cerere $ormat% n principal de tineri c%s%tori+i. Actualmente, pe piata imobiliara, se $ace simtita la ni#elul intre0ii tari o oarecare restran0ere a politicii de creditare a bancilor,iar tendin+a cererii de propriet%+i reziden+iale n mediul urban pe termen scurt 'i lun0 este de sc%dere.6n ora'ul Abrud aceast% tendin+% este de asemenea n sc%dere ns% ntr-o propor+ie mult mai mic% dec,t n celelalte ora'e sau municipii ale "ude+ului Alba. 6n condi+iile actuale putem a$irma, $%r% teama de a 0re'i c% terenurile libere sunt imobilele cele mai c%utate pe pia+a imobiliar%, urmate ndeaproape de locuin+ele tip apartament' (erere ridicat% pentru aceste tipuri de imobile este $ireasc%, deoarece un teren liber o$er% posibilitatea proprietarului de a-'i ridica o construc+ie care s% se potri#easc% ne#oilor sau dorin+elor sale, dar 'i posibilit%+ilor $inanciare, iar aprtamentele au un cost mai redus 'i sunt mai accesibile dec,t alte tipuri de propriet%+i imobiliare.
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
14
RAPORT DE EVALUARE
-2010
Apartament cu 2 camere
24.444--3!.444
(E:TRU
6n apartamentele din ora', locuiesc proprietarii acestora sau c?iria'ii care sunt numero'i n special n perioada 'colar% .:i#elul c?iriilor n zon%, pentru apartamente cu 2 camere se situeaz% ntre A4 25!4 Euro. Ec?ilibrul pe pia+a imobiliar% este un punct teoretic, rareori atins, aproape utopic. 6n prezent, pia+a imobiliar% a ora'ului Abrud pentru propriet%+i reziden+iale tip apartamnte se a$l% n u'oar% sc%dere datorit% cererii mai mici dec t oferta,fiind usor de!echilibrat..
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
15
RAPORT DE EVALUARE
-2010
Pe baza elementelor analizate se poate a$irma c% n momentul de $a+% n ora'ul Abrud e*ist% o u'oar% sc%dere a pre+urilor, tinz,nd spre sta0nare, cu mici $luctua+ii, a#,nd n #edere recesiunea economic% la ni#elul Europei 'i dezec?ilibrul din sectorul bancar. 0e preconi!ea! c n cursul anului 2022 s fie un echilibru ntre cerere i ofert, deoarece se are n vedere faptul c 0C' C*7+* >15 0/' i"a reluat activitatea ncepnd cu luna noiembrie 200% c a nceput s absoarb for de munc calificat care este e-cedentar n !on, iar nivelul salariilor este destul de ridicat, de peste 2;00 lei<salariat' /ceasta presupune o cretere a cererii de apartamente i case de locuit, n special de ctre familiile tinere, av nd n vedere c ponderea personalului an$aCat i care urmea! a se an$aCa la 0C' C*7+* >15 0/' o repre!int persoane cu v rsta ntre 20")& ani i care n pre!ent nu dispun de locuine proprii' .rebuie menionat faptul c n pre!ent se caut de catre tinerele familii tot mai multe apartamente pentru nchiriere, p na cnd vor reui sa"i achi!iione!e locuine proprii.
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
1:
RAPORT DE EVALUARE
-2010
V. $ESCRIEREA PROPRIET#II
5. A)PLA.AREA PROPR/ETKB//
/mobilul supus e#alu%rii este amplasat n centrul ora'ului Abrud, la cca. !4 m $a+% de Po't% 'i la cca. 244 m $a+% de spitalul or%'enesc 'i de ?otelul (uprumin, ntr-un cartier de blocuri realizat dup% anul 5@=4. Ora'ul Abrud se a$l% la A< Lm de municipiul re'edin+% de "ude+ Alba /ulia, pe D: >!, ce l lea0% de municipiul Turda 'i de municipiul Oradea. 6n limita #ecin%t%+ii se a$l% pia+a a0roalimentar% 'i blocuri de locuin+e cu spa+ii comerciale la parter. Amplasamentul din centrul ora'ului Abrud , respecti# str. Aleea Rozelor , nr. bl. , apt. !, eta" Parter , "ud. Alba, constituie un a#anta" pentru proprietar, $iind o !on central, pentru care e*ist% o cere mai mare pe pia+a imobiliar% dec,t pentru locuin+ele indi#iduae, pentru cump%rarea n scopul locuirii c,t , 'i pentru cump%rarea n scopul nc?irierii. 6n ceea ce pri#e'te a'ezarea, imobilul este amplasat ntr-unul din cele mai importante cartiere de blocuri de locuine din cadrul ora'ului Abrud. 6n apropiere se a$l% , Liceul Teoretic M((, blocuri de locuit, 0r%dini+e, biserica de cartier 'i numeroase spa+ii comerciale 'i de prest%ri ser#icii la parter blocuri . /mobilul se a$l% la cca.!4 m $a+% de Po't% 'i la cca.244 m $a'% de spitalul or%'enesc 'i de ?otelul (uprumin ntr-un cartier de blocuri realuzat dup% anul 5@=4.. /mobilul este situat la apro*imati# !4 metri de sta+ia de autobuz. Jona 'i strada nu pre!int elemente poluante 'i;sau poten+ial poluante $iind linitite 'i corespunz%tor ntre+inute. 6n concluzie, apartamentul care $ace obiectul prezentului raport de e#aluare este situat ntr-o zon% central% din ora'ul Abrud, ntr-un ambient ci#ilizat, dispun,nd de toate dot%rile 'i re+elele edilitare necesare.
17
RAPORT DE EVALUARE
-2010
>. Acoperi' 7'arpant% lemn cu n#elitoare din azbociment.. =. Aspect interiror 'i e*terior7 n0ri"it.
;' :1510/IE
$inisa"e interioare7 normale, medii, zu0r%#eli n culori la#abile.. pere+ii din baie placa+i inte0ral cu $aian+%. pardoseli reci- spa+ii umede 2 0resie inte0ral n baie. pardoseli calde 2parc?et laminat n camere, buc%t%rie 'i ?ol. t,mpl%ria e*terioar% din lemn. t,mpl%ria interioar% din lemn. nc%lzirea se relizeaz% cu central% termic% proprie pe lemn. cl%direa este dotat% cu instala+ii electrice, sanitare,canalizare, cablu TV 'i tele$on.
instala+ii sanitare 'i electriceF apa curent% 'i canalizareF. . tele$onie, cablu TV 'i pentru internet colectarea 0unoiuluiDs%pt%m,nal%E iluminat stradal strada 'i trotuarele as$altate.
18
RAPORT DE EVALUARE
-2010
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
11
RAPORT DE EVALUARE
-2010
(?eltuielile care trebuie suportate de c%tre proprietar sunt 7 3.(?eltuieli cu impozitul H 5!5 Euro <(?eltuieli cu asi0urarea H 244 Euro !. (?eltuieli de e*ploatare 2 c?eltuieli de ntre+inere 'i repara+ii, estimate la cca ! N din V1E H O >! EURO;an A.(?eltuieli cu recon#ersia din apartament n spa+iu comercial H244 EURO. ('.otal cheltuieli de e-ploatare: (2( E*+,<an >.Venit net din e*ploatare D2-!E7 =>3 EURO;an V5E L 87) E*+,<an >. Rata capitalizare DcE H V:E ; Val. Proprietate Estimarea ratei de capitali!are Rata de capitalizare reprezint% rela+ia dintre c,'ti0 'i #aloare, rela+ie acceptat% de pia+% 'i rezultat% dint-o analiz% a propriet%+ilor comparabile tranzac+ionate care au $ost 'i nc?iriate p,n% la momentul e$ectu%rii tranzac+iei sau unul apropiat acestuia.
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
28
RAPORT DE EVALUARE
-2010
SELEC#IA RATEI $E CAPITALI"ARE Comparabila 2 este situat% pe str.Republicii, #is2a 2#is de Po't% eta"ul/V;ParterI<eta"e . Dispune de sobe pe lemne , pardoseli din ciment n toate camerele cu e*cep+ia unei camere unde parc?etul este de0radat. T,mpl%ria este #ec?e din lemn. 1alconul este inc?is cu lemn 'i sticl%, iar zu0ra#elile sunt cu #ar simplu, deteriorate. Tel.4>2<-<=<52=, 4><>-<A@455. Pre+ul de #,nzare al unui ast$el de spa+iu este de 2>.444 Euro Comparabila 2 2;ParterI<eta"e. Dispune de ct proprie, 0resie n baie , ?ol, buc%t%rie, parc?et n camere, t,mplarie din PV( cu 0eam termopan, $aian+% inte0ral n baie 'i par+ial buc%t%rie, balcon nc?is cu PV( 'i 0eam termopan . Tel. 443@3==555<><3, proprietarul a$l,ndu-se n /talia. Pre+ul de #,nzare al unui ast$el de spa+iu este de 34.444 Euro Comparabila ) este situat% pe str. Plopului et./V;ParterI<eta"e. Dispune de teracote pe lemne. Pardoselile din dou% camere sunt din podea de lemn, n alte dou% din ciment, dispune de 0resie n ?ol, baie 'i buc%t%rie. 1alconul este desc?is. Dispune de t,mplarie #ec?e din lemn. Tel. 4><4-2!><3>, 4><3-4AA245. Pre+ul de #,nzare al unui ast$el de spa+iu este de 3!.444 Euro. (omparabil a 5 2 3 Pre+ de tranzac+ionare DEuroE 2>.444 34.444 3!.444 (?iria;lun% ; mp DEuroE 2 2,! 2 Venit net din e*ploatare DEuroE @>2 5.3!4 5.!!! Rata de capitalizare V:E;Valoarea propriet%+ii DNE 3,A <,!4 <,<< este situat% pe str. Republicii, n apropierea imobilului de e#aluat, la eta"ul
Rata de capitalizare la spatii comerciale n ora'ul Abrud se situeaz% ntre 3,A4 N -<,!4 N. E#aluatorul a ales o rat% de capitalizare de <,<< N deoarece aceast% rat% este a$erent% comparabilei ( , care este situat% cel mai aproape de imobilul supus e#alu%rii. (alculul #alorii propriet%+ii Valoarea propriet%+ii de e#aluat se estimeaz% prin metoda capitaliz%rii directe. (on$orm acestei metode, #aloarea propriet%+ii este 7 V H V:E ; rata de capitalizare D c E
21
RAPORT DE EVALUARE
-2010
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
22
RAPORT DE EVALUARE
-2010
E#aluatorul a analizat caracteristicile a 3 propriet%+i similare celei supuse e#alu%rii 'i a aplicat corec+iile necesar. Pentru e$ectuarea corec+iilor s-a $olosit 0rila de pia+%, ane*at% prezentului raport de e#aluare, n care sunt prezentate pe linii elementele de compara+ie, iar pe coloane imobilul supus e#alu%rii 'i propriet%+ile comparabile. Analiza caracteristicilor $iec%rei comparabile, a datelor pe criterii de pia+% 'i e$ectuarea corec+iilor de compara+ie sunt prezentate n documenta+ie. Comparabila 2 este un apartament n supra$a+% util% de <! mp situat pe str.Republicii, #is2a 2#is de Po't% eta"ul/V;ParterI<eta"e . Dispune de sobe pe lemne , pardoseli din ciment n toate camerele cu e*cep+ia unei camere unde parc?etul este de0radat. T,mpl%ria este #ec?e din lemn. 1alconul este inc?is cu lemn 'i sticl%, iar zu0ra#elile sunt cu #ar simplu, deteriorate. Tel.4>2<-<=<52=, 4><>-<A@455. Pre+ul de #,nzare al unui ast$el de spa+iu este de 2>.444 Euro Comparabila 2 este un apartament n supra$a+% util% de !4 mp situat pe str. Republicii, n apropierea imobilului de e#aluat, la eta"ul 2;ParterI<eta"e. Dispune de ct proprie, 0resie n baie , ?ol, buc%t%rie, parc?et n camere, t,mplarie din PV( cu 0eam termopan, $aian+% inte0ral n baie 'i par+ial buc%t%rie, balcon nc?is cu PV( 'i 0eam termopan . Tel. 443@3==555<><3, proprietarul a$l,ndu-se n /talia. Pre+ul de #,nzare al unui ast$el de spa+iu este de 34.444 Euro Comparabila ) este un apartament n supra$a+% util% de >2 mp situat pe str. Plopului et./V;ParterI<eta"e. Dispune de teracote pe lemne. Pardoselile din dou% camere sunt din podea de lemn, n alte dou% din ciment, dispune de 0resie n ?ol, baie 'i buc%t%rie. 1alconul este desc?is. Dispune de t,mplarie #ec?e din lemn. Tel. 4><4-2!><3>, 4><3-4AA245. Pre+ul de #,nzare al unui ast$el de spa+iu este de 3!.444 Euro.
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
23
RAPORT DE EVALUARE
-2010
4(*%&$
C#9?
I$4(*($4($7
P#+7(+ C P=4
G+(9&( E$ 2#&(B P#+;?(7 P#+439(%& 4&$ ;&6($7 G+(9&( &$ 2#&(B ?3% )& %#6&$#7 E$ ;#6(+( )& E$ ?3% E$ ;#6(+(B 2#&( )& E$ 2-;575+&( F#&#$@5 &$7(F+#% E$ 2#&( ?3%B 1 ;#6(+5 *#+;?(7 P#+;?(7 E$ ;#6(+(
P#+439(%&%( &$ ;#6(+( F#&#$7# &$7(F+#% E$ 9-$7 4&$ *34(# 4( 2#&( )& E$ 2-;575+&( %(6$ )& ;&6($7 F#&#$@5 *#+@&#% E$ *#+@&#% F#&#$7# *#+7&#% E$ 2#&( 2-;575+&( )& 2#&( )& 2-;575+&( TG6*%5+&( &$7(+&3#+5 TG6*%5+&( 4&$ PVC TG6*%5+&( &$7(+&3#+5 )& (H7(+&3#+5 4&$ %(6$ ;- F(#6 7(+63*#$ )& (H7(+&3#+5 4&$ %(6$
4(F+#4#7
3A .=817/ >7A>.>1.852/ 28.84: 24.:88 D#B E$;?&9 ;- 7G6*%5+&( D#B E$;?&9 ;%(6$ )& 97&;%5 7G6*%5+&( *,; ;-
F(#6 7(+63*#$
;3+(;7&& (-+3 *+(7 ;3+(;7#7 C3+(;7&& 737#%( $(7( .#293%-7/ C3+(;7&& 737#%( $(7(.A/ C3+(;7&& 737#%( 2+-7( .#293%-7/ C3+(;7&& 737#%( 2+-7(.A/ >2A .>5:1/ 27.485 =485 =1B88A 7.247 2:B84A >3A .>738/ 23.878 >:.138 > 28B43 A :.138 28B43 A > 1A .>221/ 22.725 >12.275 > 35B87 A 15.343 43B84 A
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
24
RAPORT DE EVALUARE
-2010
E-plicarea coreciilor E-plicaii privind calculul coreciilor, alte considerente specifice, etc' Corecii: Conditii ale pietei7 Toate comparabilele au $ost corectate cu minus 54 N, deoarece n cazul unei #nz%ri, pre+ul acestora s-ar putea s% scad%. 6ocali!are7 (omparabila 3 a $ost corectat% cu plus, deoarece pozi+ia acesteia este mai pu+in central% dec,t aceea a imobilului e#aluat. 0ituare in imobil7 (omparabilele 5 'i 3 au $ost corectate cu plus deoarece sunt n deza#anta" $a+% de imobilul subiect. /menaCari 7 (omparabilelor 5 'i 3 li s-au aplicat corec+ii poziti#e, pentru c% dispun de $inisa"e in$erioare imobilului de e#aluat, iar comparabilei 2 i s-a aplicat o corec+ie ne0ati#% deoarece dispune de $inisa"e superioare imobilului subiect. Balcon7 Tuturor comparabilelor li s-au aplicat corectii ne0ati#e deoarece dispun de balcoane desc?ise, sau inc?ise, c,t% #reme imobilul subiect nu dispune de balcon. /nspec+ia imobilului a $ost e$ectuat% la data de 34 martie 2454.
0uprafaa util a construciilor' (omparabilele 2 ' i3 au o supra$a+% util% mai mare dec,t cea a locuin+ei subiect, moti# pentru care acestea au $ost corectate prin sc%derea unei #alori propor+ional% cu di$eren+a dintre supra$e+ele utile. (omparabilei 5 i s-a adus corec+i poziti#e deoarece aceasta are supra$a+a mai mica decit aceea a imobilului e#aluat. =n ceea ce privete dreptul de proprietate transmis, condiiile de finanare i de v n!are, a imobilelor nu s"au efectuat corecii. 3reptul de proprietate transmis. Raportat la acest element de compara+ie nu au $ost $%cute corec+ii deoarece toate propriet%+ile comparabile #or $i #,ndute libere de sarcini 'i datorii, $iind transmis un drept deplin de proprietate. Condiii de finanare. :u au $ost e$ectuate corec+ii deoarece toate comparabilele #or $i cump%rate cu bani 80?ea+%9 'i pl%tite inte0ral p,n% la transmiterea #alabil% a dreptului de proprietate, p,n% n momentul autenti$ic%rii contractelor de #,nzare cump%rare, c?iar dac% o parte din bani au $ost da+i anticipat, cu titlu de a#ans.
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
25
RAPORT DE EVALUARE
-2010
Condiii de v n!are. :iciunul din imobilele comparabile nu #or $i #,ndute sub condi+ie 'i, din declara+iile proprietarilor nu se cunoa'te #reo cauz% de constr,n0ere a acestora sau a #,nz%torilor e*istent% n momentul nc?eierii raporturilor "uridice. 3in anali!a datelor de pia reiese c imobilul de evaluat se apropie cel mai mult ca i caracteristici de imobilul 2 i de aceea vom considera valoarea proprietii ca fiind e$al cu preul de v n!are solicitat al imobilului 2 la care se adau$ coreciile'
Valoarea de pia estimat prin metoda comparaiilor de pia pentru proprietate este de 2)'870 Euro, rotunCit 2)'%00 Euro respectiv %7'28) 6E1 ,rotunCit %7')00 6E1' Valoarea nu conine .V/'
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
2:
RAPORT DE EVALUARE
-2010
V
unde
cap
27
RAPORT DE EVALUARE
-2010
- 0radul de ocupare mediu a locuin+eiF - ni#elul c?iriei lunare F - c?eltuielile cu impozitul 'i asi0urareaF -c?eltuielile de e*ploatare 'i de ntre+inere ce re#in proprietarului imobilului - rata de capitalizare. 6n urma analizei pie+ei, s-a estimat nc?irierea imobilului la pre+ul 5<4 EURO;lun%. 5.Venit brut poten+ial D V1P E V1P H 5<4 EURO * 52 luni H 5.A=4 EURO;an VB7 L 2'(80 E*+, 2.Venitul brut e$ecti# DV1E E Estimez un 0rad de ocupare de @4 %. V1E H V1P * 4,@ H 5.!52 EURO VBE L 2'&22 E*+, (?eltuielile care trebuie suportate de c%tre proprietar sunt 7 3.(?eltuieli cu impozitul H5@>Euro <(?eltuieli cu asi0urarea H 244 Euro !. (?eltuieli de e*ploatare 2c?eltuieli de ntre+inere 'i repara+ii, estimate la cca ! N din V1E H O >!EURO;an ('.otal cheltuieli de e-ploatare: ;72 E*+,<an >.Venit net din e*ploatare D2-!E7 5.4<4EURO;an V5E L 2'0;0 E*+,<an =. Rata capitalizare DcE H V:E ; Val. Proprietate Estimarea ratei de capitali!are Rata de capitalizare reprezint% rela+ia dintre c,'ti0 'i #aloare, rela+ie acceptat% de pia+% 'i rezultat% dint-o analiz% a propriet%+ilor comparabile tranzac+ionate care au $ost 'i nc?iriate p,n% la momentul e$ectu%rii tranzac+iei sau unul apropiat acestuia. SELEC#IA RATEI $E CAPITALI"ARE Comparabila 2 este un apartament situat pe str.Republicii, #is2a 2#is de Po't% eta"ul/V;ParterI<eta"e . Dispune de sobe pe lemne , pardoseli din ciment n toate camerele cu e*cep+ia unei camere unde
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
28
RAPORT DE EVALUARE
-2010
parc?etul este de0radat. T,mpl%ria este #ec?e din lemn. 1alconul este inc?is cu lemn 'i sticl%, iar zu0ra#elile sunt cu #ar simplu, deteriorate. Tel.4>2<-<=<52=, 4><>-<A@455. Pre+ul de #,nzare al unui ast$el de spa+iu este de 2>.444 Euro 'i are o supra$a+% util% de <! mp. Comparabila 2 este un apartament situat pe str. Republicii, n apropierea imobilului de e#aluat, la eta"ul 2;ParterI<eta"e. Dispune de central% termic% proprie, 0resie n baie , ?ol, buc%t%rie, parc?et n camere, t,mplarie din PV( cu 0eam termopan, $aian+% inte0ral n baie 'i par+ial buc%t%rie, balcon nc?is cu PV( 'i 0eam termopan . Tel. 443@3==555<><3, proprietarul a$l,ndu-se n /talia. Pre+ul de #,nzare al unui ast$el de spa+iu este de 34.444 Euro 'i are o supra$a+% util% de !4 mp. Comparabila ) este un apartament situat pe str. Plopului et./V;ParterI<eta"e. Dispune de teracote pe lemne. Pardoselile din dou% camere sunt din podea de lemn, n alte dou% din ciment, dispune de 0resie n ?ol, baie 'i buc%t%rie. 1alconul este desc?is. Dispune de t,mplarie #ec?e din lemn. Tel. 4><4-2!><3>, 4><3-4AA245. Pre+ul de #,nzare al unui ast$el de spa+iu este de 3!.444 Euro,are patru camere 'i o supra$a+% util% de >2 mp. (omparabil a 5 2 3 Pre+ de tranzac+ionare DEuroE 2>.444 34.444 3!.444 (?iria;lun% ; mp DEuroE 2 2,! 2 Venit net din e*ploatare DEuroE @>2 5.3!4 5.!!! Rata de capitalizare V:E;Valoarea propriet%+ii DNE 3,A4 <,!4 <,<<
Din analiza celor trei comparabile se obser#% c% rata de capitalizare se situeaz% ntre 3,A4 N<,!4 N. E#aluatorul a ales o rat% de capitalizare de <,<< N deoarece aceast% rat% este a$erent% comparabilei 3(, al c%rei pre+ de tranzac+ionare este cel mai apropiat cu pre+ul ob+inut pentru imobilul supus e#alu%rii, prin metoda compara+iei de pia+% 'i +in,nd cont de zona n care este amplasat imobilul subiect. (alculul #alorii propriet%+ii Valoarea propriet%+ii de e#aluat se estimeaz% prin metoda capitaliz%rii directe. (on$orm acestei metode, #aloarea propriet%+ii este 7 V H V:E ; rata de capitalizare D c E
Valoare proprietate rotunCit L 2)'&00 E*+,, respectiv %&'(&; 6E1, rotunCit %&'(&0 6E1'
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
21
RAPORT DE EVALUARE
-2010
Valoarea de pia propus de evaluator este cea obinut prin metoda capitali!arii veniturilor, aceast metod fiind considerat cea mai adecvat, av nd n vedere c anali!a se ba!ea! pe informaii reale din pia in determinarea ratei de capitali!are si confera in ca!ul $arantarii unui imprumut o marCa de si$uranta mai mare pentru banca' .recerea leu<*03, leu<E*+, s"a fcut in nd cont de cursul valutar valabil pentru data raportului de evaluare' ,pinia evaluatorului n ce privete si$urana serviciului datoriei pentru mprumut, adic posibilitatea ca proprietatea s fac fa plilor de dob nd i rambursrii creditului pe toat perioada de acordare a acestuia obli$ la pstrarea unei marCe de si$uran prin ale$erea valorii propuse' Valorile estimate repre!ent nd opinia evaluatorului poate constitui o ba! in anali!a pentru acordarea creditului solicitat de 0C' 7, C,6/' 0+6' 1n aceast situaie i in nd seama de ar$umentele pre!entate mai sus, in opinia evaluatorului, valoarea de pia pentru proprietatea imobiliar evaluat J/partament cu 2 camereK este situat in Curul valorii obinute prin metoda capitali!arii veniturilor, respectiv:
38
RAPORT DE EVALUARE
-2010
/r$umentele care au stat la ba!a elaborrii acestei opinii precum i considerentele privind valoarea sunt: > > > > > > > valoarea a fost e-primat in nd seama e-clusiv de ipote!ele, condiiile limitative i aprecierile e-primate n pre!entul raportN valoarea se refer la plata inte$ral cash la data v n!riiN valoarea este o predicieN valoarea este subiectivN evaluarea este o opinie asupra unei valoriN valorile nu conin .'V'/' structura funcional a spaiilor se consider c nu va fi modificat GrecompartimentatH nefavorabil creterii $radului i potenialului de nchiriere' +aportul de evaluare a fost ntocmit pe ba!a standardelor, recomandrilor i metodolo$iei de lucru recomandate de ctre /5EV/+ G/sociaia 5aional a Evaluatorilor din +om niaH'
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
31
RAPORT DE EVALUARE
-2010
RAPORT DE EVALUARE apartament cu 2 camere, situat n Abrud, str Aleea Rozelor, bl. , apt.!, eta" Parter, "ud. Alba
32