1.

Definirea creditului

Creditul a aprut pe baza dezvoltrii produciei de mrfuri. Apariia creditului se leag de un

anumit stadiu de dezvoltare al schimbului, cnd vnztorul preda valori de ntrebuinare n schimbul
unor promisiuni c va primi cndva o valoare.

Teoriile economice atest apariia iniial a noiunii de credit nc n antichitate, n Orientul

Mijlociu, unde constituia monopolul marilor proprietari funciari i al preoilor. Dovezi privind
activitatea de acordare a mprumuturilor au fost gsite nc n Codul de legi a lui Hammurabi n
Babylonul Antic n sec.XVIII .Hr. Negustoria de bani a existat probabil la egipteni i fenicieni,
dar n mod sigur la greci i romani.

Aadar,conform Wikipedia creditul este o relaie bneasc ce se stabilete ntre o persoan

fizic sau juridic (creditor), care acord un mprumut de bani sau care vinde mrfuri sau servicii
pe datorie, i o alt persoan fizic sau juridic (debitor), care primete mprumutul sau cumpr
pe datorie, mprumutul acordat (cu titlu rambursabil i condiionat de obicei de plata unei
dobnzi).

O alt definiie a creditului este cuprins n art. 3 lit. g) alin.1 al Legii bancare nr.58/1998,
conform creia : ,,Creditul bancar reprezinta orice angajament de plata a unei sume de bani in
schimbul dreptului la rambursarea sumei platite,precum si la plata unei dobanzi sau a altor
cheltuieli legate de aceasta suma sau orice prelungire a scadentei unei datorii si orice angajament
de achizitionare a unui titlu care incorporeaza o creanta sau a altui drept la plata unei sume de
bani".

Exista mai multe concepii privind elementele fundamentale n definirea creditului, dintre
care 3 sunt cele mai importante:

1. Creditul ca ncredere

2. Creditul ca forma a relaiilor de schimb

3. Creditul ca expresie a relaiilor de distribuire

2
 1. Creditul ca ncredere:

Potrivit acestei concepii, idea de ncredere reprezint principalul coninut al creditului. n

aceasta concepie creditul este o categorie subiectiv,psihologic. nsi notiunea de credit ii are
originea n latinescul credita care semnific : a avea ncredere. ncrederea este necesar n relaia
de mprumut deoarece fr aceasta nici vnzarea mrfii cu plata amnat nu ar avea loc.

Pentru acordarea imprumuturilor creditorul trebuie s fie convins de bonitatea debitorului, de

solvabilitatea acestuia i de capacitatea debitorului de a face plata la scaden.

2. Creditul ca forma a relatiilor de schimb:

Unii autori consider creditul ca fiind o form particular a schimbului. Particularitatea ar fi

ca exist un interval de timp apreciabil care separ efecuarea prestaiei de efectuarea
contraprestaiei. n aceeai accepiune, creditul este definit ca: un schimb care ncepe n prezent i
se termin n viitor, sau un accord prin care forme ale valorii (bunuri, servicii, moneda) sunt create
n schimbul unei promisiuni de plat viitoare.

ns unii specialiti consider c creditul nu este o form a schimbului, pentru c nu modific

coninutul material al valorii i este legat de schimb, adic mprumuturile sunt de obicei contractate
cu scopul de a face plai pentru livrri de bunuri i servicii, pli de salarii etc.

3. Creditul ca expresie a relaiilor de distribuire

Ceea ce deosebete esenial creditul de schimbul de marfuri este mobilul creditrii care
depaft nseamn redistribuirea valorii, adic transportul unei pri din produsul social de la unii
participani la circuitul economic ctre ali participani cu un transfer cu caracter temporar.

n principal creditul este expresia relailor de redistribuire a disponibilitilor bneti latente

i pasive existente n economie, att la agenii nefinanciari ct i la cei financiari prin nlocuirea
monedei temporar pasive cu moneda activ, dar i prin creterea disponibilitilor de capitalul
banesc i creterea masei monetare n circulaie.

3
 1. Trsturile i funciile creditului
a) Trsturile creditului

Operaiunea de creditare privete dou pari. O parte acord creditul, cealalt parte l primete.
Operaiunile de creditare pot interveni ntr-o gam ampl de relaii ntre indivizi att sub forma
unor acorduri personale simple, ct i sub form de tranzacii formalizate i formulate n cadrul
unor contracte complexe.

Prile implicate, tipul de instrumente utilizate i condiiile n care creditul este consimit, sunt
extrem de diverse. n amplitudinea sa, esena raportului de credit se dezvaluie prin analiza
trsturilor caracteristice:

a) Subiectii raportului de credit, creditorul i debitorul, prezint o mare diversitate n ceea ce

privete apartenena la structurile social-economice, motivele angajrii n raport de credit i durata
angajrii sale etc.

n calitate de creditori se afirm ntreprinderile, care manevreaz importante disponibilitai

monetare. Pe de alt parte ntreprinderile prin repartizarea profitului, constituie fonduri de rezerv,
remunereaz acionarii, ceea ce majoreaz global capacitatea de creditare a economiei naionale.
n acelai timp creterea venitului populaiei, prin angajarea masiv n procesele economice, prin
nivelul nalt de productivitate a muncii i prin economisire, a fcut din populaie un factor major
n operaiuni de creditare, n primul rnd n rol de creditor.

n calitate de debitori alturi de ntreprinderi i populaie se afirm i statul, ca unul din

principalii debitori. n rile dezvoltate att ntreprinderile i populatia sunt debitori majori, ct i
statul este un debitor major. ndatoririle sale se pot compara n volum cu cele ale populaiei i
nterprinderilor.

4
 b) Promisiunea de rambursare, element esenial al raportului de credit, presupune riscuri, i
necesit, n consecina, adesea, angajarea unei garanii. n raporturile de credit, riscurile probabile
sunt:

1. riscul de nerambursare const n probabilitatea ntirzierii plii sau a incapacitaii de plat

datorit conjuncturii, dificultilor sectoriale, sau dificienelor mprumutatului.
2. riscul de imobilizare survine la banc, sau la deintorul de depozite, care nu este n msur
s satisfac cererile titularului de depozite, din cauza unei gestiuni nereuite a creditelor
acordate.
3. garania personal este angajamentul luat de o tera persoan de a plti, n cazul n care
debitorul este n incapacitate. n cazul garaniei simple, garantul are dreptul de a discuta
asupra ndeplinirii obligaiei sale, de a cere executarea primordiala a debitorului i, n cazul
n care exist mai muli garani, s rspund numai pentru partea sa. n cazul garaniei
solidare garantul poate fi tras la rspundere pentru a plti, concomitent, sau chiar naintea
debitorului, dac aparent prezint condiii preferabile de solvabilitate.
4.
c) Termenul de rambursare ca trstur specific a creditului are o mare varietate. De la
termene foarte scurte, 24 ore, termen practicat ntre bnci pe pieele mondiale, i ncheindu-se cu
termene de la 30 la 50 de ani i chiar 100, n cazul mprumuturilor pentru construcia de locuine.

Pentru creditele pe termen scurt, creditele acordate ntreprinderilor, sau credite de consum, este
caracteristic rambursarea integral la scaden. Creditele pe termen mijlociu i lung implic
adesea rambursarea ealonata.

d) Dobnda, este o caracteristic esenial a creditului. n acordurile de credit s-a ncetaenit

clauza dobnzii fixe. ns n anii 70 a aprut noiunea de dobnd variabil, ce variaz n
dependena de inflaie.

e) Tranzacia (acordarea creditului). Creditul poate fi consimit n cadrul unei tranzacii

unice; acordarea unui mprumut, vnzarea unei obligaiuni, angajarea unui depozit. n ultimul timp
s-a dezvoltat sistemul de credit deschis, n cadrul cruia mprumuturile efective intervin la
intervale liber alese de debitor.

5
 b) Funciile creditului

Pe msura dezvoltarii economico-sociale rolul i importana creditului n economi

fiecrei ri au marcat o cretere considerabil, avnd loc totodat diversificarea funciilor
ndeplinite de acestea.

Locul i importana creditului n economie sunt evideniate prin funciile pe care le ndeplinete:

I. Funcia distributiv

Prin credit sunt mobilizate resursele bneti disponibile la un moment dat n economie,
aflate ca surplus la nivelul populaiei, agenilor economici i statului i apoi sunt redistribuite prin
acordarea de mprumuturi ctre acei clieni care au nevoie de mijloace financiare.

Pe de o parte n economie se formeaz numeroase disponibiliti bneti, care temporar

depesc necesitile i cheltuielile curente ale intreprinderilor i populaiei, iar pe de alta parte la
numeroi ageni economici exist nevoi a cror acoperire nu poate fi realizat cu resursele
economice proprii existente, ele putnd fi satisfcute prin atragerea de mijloace suplimentare sub
form de credite.

Funcia distributiv const tocmai n mobilizarea acestor resurse baneti disponibile la un

moment dat n economie i redistribuirea lor prin acordarea de credite spre anumite ramuri,
sectoare de activitate.

II. Funcia de emisiune monetar

Consolidarea ideii de credit bazat pe ncredere ntre participanii la actul economic a determinat
crearea monedei fiduciare (cu valoare fictiv, ntemeiat pe ncredere) la biletele la banc i
apariia a diverse instrumente i tehnici de plat prin care s-a realizat o important reducere a
cheltuielilor cu circulaia monetar, asigurnd o cretere a volumului i valorii tranzaciilor
economice.

Instrumentele i tehnicile de plat precum viramentul, cecul, trata, cambia au dus la diminuarea
numerarului din circulaie i la creterea n mari proporii a monedei scripturale.

- functia de asigurare a stabilitii pretului - se realizeaz prin reglarea dimensiunilor

cererii i ofertei de mrfuri i servicii, creditndu-se consumul, pe de o parte i stocurile
pe de alt parte.

6
 Prin finanarea produciei i consumului, precum i prin crearea unor instrumente i tehnici
foarte flexibile, creditul a devenit o prezen n viaa social i economic din orice ar civilizat.
De asemenea, prezena sistemului de credit i a formelor sale n societile avansate, ofer
numeroase faciliti, inclusiv protecia participanilor la actul economic.

Creditul are un rol deosebit i n promovarea relaiilor economice internaionale, stimulnd

exporturile i importurile, asigurnd o desfurare normal, rapid i n deplin siguran a
operaiunilor de export-import. Trebuie avut n vedere i rolul creditului n acoperirea deficitului
bugetar al statului sub forma creditului public.

III. Funcia de transformare a economiilor n investiii

Economisirea care nu este urmat de Investiii constituie o tezaurizare i reprezint un

factor de dezechilibru pentru viaa economic. Nu orice individ poate fi intreprinztor, nu oricine
i poate asuma riscurile unei investiii, nu toi indivizii au calitile necesare spre a se lansa n
afaceri, iar dac le au este posibil s nu se poat valorifica din cauza lipsei de capital.

Creditul este cel care pune la dispoziia intreprinztorului capitalul necesar, asigurnd astfel
transformarea economiilor inactive n investiii. Sub acest aspect creditul este un important factor
al creterii economice, contribuind la proliferarea intreprinderilor mici i mijlocii, promotoare ale
noului, ceea ce favorizeaz concurena cu efectele sale pozitive asupra echilibrului economic.

IV. Funcia de asigurare a stabilitii preurilor

Aceast funcie se realizeaz prin reglarea dimensiunilor cererii i ofertei de mrfuri i

servicii, creditndu-se att consumul ct i stocurile. Prin fmantarea productiei si a consumului
precum i prin crearea unor instrumente de plat flexibile, creditul a devenit o prezen
incontestabil n viaa social i economic din orice ar civilizat.

Creditul are un rol deosebit n promovarea relaiilor economice internaionale, stimulnd

exporturile i importurile, asigurnd o demarare normal, rapid i n deplin siguran a acestor
operaiuni.

7
 2. Formele Creditului

Formele creditului. Criterii de clasificare

Diversitatea formelor sub care se manifesta creditul n economie a impus utilizarea mai
multor criterii semnificative de clasificare, n funcie de care se disting urmatoarele:

1. dup natur economic i participanii la relaia de creditare, distingem: creditul comercial;

creditul bancar; creditul de consum; creditul obligatar i creditul ipotecar;
2. dup calitatea debitorului se delimiteaz: creditul acordat persoanelor fizice; creditul
acordat persoanelor juridice;
3. dup calitatea debitorului i a creditorului se disting: creditul privat i creditul public;
4. dup scopul acordrii creditului: credite de producie; credite de circulaie; credite de
consum;
5. dup natura garaniilor: credite reale; credite personale;
6. dup ntinderea drepturilor creditorului: credite denuntabile; credite nedenuntabile; credite
legate;
7. dup modul de stingere al obligaiilor de plat: credite amortizabile; credite neamortizabile;
8. dup termenul la care trebuie rambursat creditul: credite pe termen scurt; credite pe termen
mijlociu; credite pe termen lung.

1. Reprezint cel mai important criteriu de clasificare i n raport de care creditul mbrac
urmtoarele forme:

-credit comercial;

-credit bancar;

-credit de consum;

-credit obligatar;

-credit ipotecar.

Creditul comercial se caracterizeaz prin urmatoarele:

-reprezint creditul pe care i-l acorda agenii economici la vnzarea mrfurilor sub forma amnrii
plilor;
8
-avantajul acestei forme de credit const n faptul c intreprinztorii i pot desface producia fr
s atepte momentul n care cumprtorii vor deine bani. Se apreciaza, astfel, c se accelereaz
circuitul capitalului real;

-creditul comercial prezint unele limite, n sensul c orice intreprinztor va putea vinde marfa pe
credit n masura n care acesta deine rezerve de capital care s i permit continuarea activitii.
De asemenea, creditul comercial este limitat n funcie i de regularitatea ncasrii contravalorii
mrfurilor;

-o alta limit a creditului comercial deriv din destinaia mrfurilor vndute prin acest tip de credit,
respectiv cei doi participani la raportul de credit trebuie s aparin aceluiai sector de activitate.

Creditul comercial se manifest sub doua forme:

-creditul cumprtor;

-creditul vnztor.

Creditul cumprtor:

-se manifest sub forma plilor n avans;

-acest credit apare ca o prefinanare de ctre beneficiari a produselor pe care intenioneaza s le

achiziioneze;

-sunt frecvente n ramuri precum: agricultura i construciile de locuine.

Creditul vnztor:

-are ca obiect vnzarea mrfurilor cu plat amnat.

Factorii care converg la sporirea dimensiunilor creditului comercial decurg din cele trei
componente ale sale, respectiv cea tradiional, comercial i financiar.

Componena tradiional reprezint interesele comune ale participanilor n sporirea

fluiditii schimburilor i diminuarea costurilor de organizare a activittii comerciale. Se reduc
costurile de depozitare ale stocurilor de mrfuri (pentru producator) i costurile aferente
mijloacelor de plat (n cazul cumprtorilor).

9
 Componena comercial semnific utilizarea creditului ca mijloc de promovare a
vnzrilor.

Componena financiar reprezint o alta motivaie a creditului comercial i semnific

punerea la dispoziia clientului, pentru o perioad dat, a unei pri din capital sub form de marf,
pentru care plata este amnat.

Creditul comercial antreneaz emisiunea de titluri specifice acestuia (cambii, bilete de

ordin) ca titluri de creant, care prezint avantajul scontrii la bnci. n acest mod, creditul
comercial se transform n credit bancar, iar prin cedarea portofoliului de efecte comerciale de
ctre o banca comercial, bncii centrale prin rescontare, se antreneaz un mecanism de emisiune
de moned central.

Creditul bancar

-participanii la creditul bancar sunt reprezentai, la modul general, de un agent economic, pe de o

parte, i banca, pe de alt parte.

-creditul bancar prezint avantajul unei mai mari flexibiliti comparativ cu cel comercial, ntruct
sumele disponibile pot fi orientate ctre diferite forme de activitate economic.

-ntre creditul comercial i cel bancar exist o puternic legatur,n sensul c n anumite situaii
creditul comercial se poate transforma n credit bancar, sau acesta din urm poate constitui suport
al acordrii unui credit comercial.

Creditul bancar mbraca, n principal, urmatoarele forme:

a. avansuri n cont curent;

b. linia de credit simpl;
c. linia de credit confirmat;
d. linia de credit revolving;
e. credite cu destinaie special.

a. Avansuri n cont curent:

-sunt utilizate pentru acoperirea unor goluri de cas;

-nu au destinaie prestabilit i din acest motiv sunt denumite credite de trezorerie;

10
 -aceste credite nu sunt garantate prin anumite garanii, ci prin starea de bonitate a clientului.

b. Linia de credit simpl

-reprezint nivelul maxim al creditului care se poate acorda unui client,ntr-un cadru prestabilit.

c. Linia de credit confirmat

-semnific suma ce poate fi acordat sub form de credit i care este consemnat ntr-un
document scris, convenit cu banca finanatoare.

d. Linia de credit revolving

-este un mecanism de creditare care presupune c pe masur ce au fost rambursate creditele

anterioare, se acord noi credite, fr ntocmirea de noi documente.

e. Credite cu destinaie special

-sunt cele pentru constituirea de stocuri sezoniere privind materiile prime agricole, creditele
pentru producia de conserve, ori pentru stocarea unor materiale de construcii.

Creditul de consum

-reprezint vnzarea cu plat n rate a unor bunuri de consum personal, de folosin ndelungat i
de mare valoare (mobil, autoturisme, articole de uz casnic etc.).

-ntre creditul de consum i creditul bancar exist strnse legturi, n sensul unor raporturi de
determinare.

-pentru plata n rate, comercianii recurg la credite bancare.

-n condiii de insolvabilitate, cumprtorul este obligat s restituie bunurile, iar uneori, n funcie
de clauzele contractuale, nu se mai pot recupera nici ratele achitate.

Creditul obligatar. Reprezint resursele mobilizate de participanii la relaiile de credit

prin emisiunea de obligaiuni (titluri de valoare cu scaden mai mare de 1 an) i plasarea acestora
pe pia primar de capital.

11
 n calitate de debitori apar o diversitate de participani, astfel:

a. Statul emite obligaiuni pe piaa interna sau internaional,n vederea finanrii

deficitelor bugetare sau a unor obiective de investiii de interes naional, aceste titluri fiind o
modalitate tradiional de procurare a resurselor de ctre trezoreria statului.

Asemenea obligaiuni nu sunt garantate propriu-zis, statul emitent garantnd cu ncasrile

i calitatea sa de putere suveran. n cazul obligaiunilor lansate pe piaa internaional, garantarea
este dat de situaia economico-financiar a rii respective, stabilitatea legislativ i politic,
criterii care sunt luate n considerare n notaiile acordate de ctre ageniile de rating (Standard and
Poors, Moodys etc.).

b. Unitile administrativ teritoriale ale statului, respectiv primariile oraselor si

municipiilor, emit obligatiuni municipale, pentru acoperirea necesitilor de fonduri destinate
finanrii unor obiective locale. Obligaiunile municipale sunt garantate cu veniturile din
impozitele i taxele locale pe care administraia local le va colecta n perioada viitoare.

c. Societile comerciale de mare dimensiune i cu un anumit impact pe pia i n rndul

populaiei recurg la emisiunea de obligaiuni, ca alternativ la creditul bancar, acestea fiind
desemnate cu termenul obligaiuni corporative. Garantarea mprumutului obligatar este realizat
cu starea de bonitate a emitentului si cu veniturile viitoare ce vor fi obinute n urma realizrii
investiiilor pe seama resurselor atrase.

d. Evoluiile din ultimele decenii n materie de obligaiuni vizeaz i pe cele realizate de

persoane fizice, staruri de muzica rock sau de cinema (Rod Stewart a emis in anul 1997 obligaiuni
n valoare de 10 milioane de dolari, la o dobnda de 10%, garantate cu veniturile viitoare care
urmau a fi obinute din vnzarea discurilor).

Aceasta din urm categorie de obligaiuni este desemnat cu termenul de obligaiuni

exotice, incluznd i titlurile emise de marile companii productoare i distribuitoare de filme
(Twenty Century Fox-Hollywood, Polygram etc.) a cror rambursare este garantat cu veniturile
din ncasrile viitoare.

Creditul ipotecar

-reprezint un credit garantat cu proprieti imobiliare (cldiri, terenuri etc.).

12
-cunoate mai multe forme i are o amploare deosebit, att n trile dezvoltate, ct i n economiile
emergente.

-creditul ipotecar cu dobnda variabil;

-credit ipotecar cu rambursare progresiv (cu reduceri ale anuitilor, mai mari la nceputul
perioadei de rambursare);

-credit ipotecar inversat, purttor de anuiti (caz n care mprumutul aduce proprietarului un venit
regulat), prin care se valorific capitalul investit i se beneficiaz de dreptul de proprietate i de
uzufruct.

-n calitate de participani, pe aceast pia apar societile de asigurri, bncile comerciale, bncile
mutuale, ceea ce dovedete un interes sporit al investitorilor, ca urmare a importanei pe care o
acord autoritile acestui tip de credite.

Ca i n cazul altor forme ale creditului, bonitatea clientului ocupa un loc important.n cazul
persoanelor fizice, este necesar ca nivelul ratelor de rambursat i al dobnzilor s nu depeasc
un anumit procent din veniturile nete ale debitorului i ale familiei acestuia.

n cazul persoanelor juridice, creditul ipotecar se acord n funcie de situaia ultimului

bilan contabil, a balanei de verificare lunar i a indicatorilor: lichiditate curent, solvabilitate
patrimonial, rata profitului, grad de acoperire a dobnzii i viteza de rotaie a activelor circulante
etc.

3. Dobnda i scontul

Creditul este inseparabil de dobnda. Dobnda este forma de remunerare a creditorului de

ctre debitor pentru folosirea capitalului de mprumut, este preul capitalului de mprumut, al
valorii de ntrebuinare a acestuia.

Dobnda poate fi privit att ca mrime absolut, ca suma pe care debitorul trebuie s o
plateasc creditorului, ct i ca marime relativ, ca rata procentual. Rata dobnzii este determinat
raportnd suma anual a dobnzii achitate (de achitat) la capitalul mprumutat.

Din punctul de vedere al bncii, putem deosebi dou categorii de dobnzi: dobnda bonificat
i dobnda perceput.

13
 Dobnda bonificat reprezint remunerarea disponibilitilor bneti ale titularilor de conturi
constituite ca depozite la banc. Capitalul mobilizat la dispoziia bncilor este fructificat n
procesul creditrii. Nivelul dobnzilor bonificate este dependent de rata inflaiei, rata dobnzii de
refinantare (taxa oficial a scontului, n cazul reescontrii) i de ratele dobnzilor practicate de
celelalte bnci comerciale.

Dobnda perceput este dobanda pe care o ncaseaza bncile de la clienii lor n calitate de
debitori, corespunztor creditelor acordate. La rndul su, dobnda percepu este dependent de o
serie de factori, printre care enumerm: erodarea monetar, nivelul cheltuielilor cu operaiunile
bancare, gradul de risc, profitul bancar, rezerva minim obligatorie.

Cele doua categorii de dobnzi sunt interdependente, se afla ntr-o strns corelaie, n sensul
ca dobanda perceput se stabilete pornind de la nivelul dobnzii bonificate, innd cont de nivelul
marjei dobnzii i de rezerva minim obligatorie depus la banca central.

O forma particular a dobnzii care opereaz n legatur cu inscrisurile cambiale este scontul.
Totodata scontul este una dintre principalele operaiuni active ale bncilor comerciale. Prin
mijlocirea scontului, intreprinztorul care a vndut mrfuri pe credit i care din lipsa de
disponibiliti nu mai poate atepta scadena pentru a ncasa de la debitor suma ce i se datoreaz,
cedeaz bncii comerciale cambia, aceasta pltind pe loc suma nscris pe cambie, mai puin
dobnda pentru perioada cuprins ntre momentul scontrii i scadena.

Bncile comerciale nu accept la scont orice titlu de credit, ci numai acelea semnate de debitori
care prezint ncredere prin situaia lor financiar, ca i prin probitatea de care au dat dovad n a
onora obligaiile asumate. De regul, bncile comerciale nu sconteaz dect titluri de credit
prevzute cu cel puin dou semnturi i cu scadente apropiate.

Scontul este o operaiune de creditare, de transformare a creditului comercial n credit bancar,

deoarece banca comercial avanseaz prezentatorului titlului de credit, nainte de scaden, suma
nscris n titlu diminuat cu o dobnda aferent. Aceast dobnda care poart denumirea de scont se
calculeaz dupa urmatoarea relaie:

n care:

14
S = scontul

V = valoarea nominal a titlului de credit

T = timpul de la scontare pna la scaden, care poate fi exprimat n luni sau zile, funcie de care
divizorul este 12 sau 360.

P = procentul dobnzii sau taxa scontului

In mod obinuit, bncile comerciale nu ateapt nici ele scadena titlurilor de credit scontate, ci
le prezint spre reescontare marilor bnci sau bncii de emisiune.n condiii normale rata dobnzii
perceput de banc de emisiune numit taxa oficial a scontului este mai mic dect rata dobnzii
ncasat de bncile comerciale,numit taxa scontului privat.

n concluzie, ncrederea n relaiile individuale creditor-debitor, dar i cu caracter mai

generalizator, ntre bnci i agerni economici, att la intern ct i n relaiile internaionale este
important pentru derularea activitii economice.

Relaiile de credit se coreleaz cu plile pentru tranzacii i reprerzint un suport principal al

derulrii fluente a plilor n relaiile interne i n circuitul internaional, al creterii economice n
general.

15
 Bibliografie:
1. Basno C., Dardac N., Floricel C., Moned, credit, bnci, Editura Didactic i Pedagogic,

Bucureti, 2003

2. Cocrri V., Turliuc V., .a, Moneda i credit, Editura Economic, Bucureti, 2005

4.Vasile Turliuc, Vasile Cocri, Valeriu Dornescu, Dan Chirlean Moneda i credit, Ediia a
XIII-a, Iai, 2017

3. . Dardac N., Barbu T., Moned, bnci i politici monetare, Editura Didactic i Pedagogic,

Bucureti, 2005

16