UNIVERSITATEA VALAHIA DIN TARGOVITE FACULTATEA DE TIINE ECONOMICE MANAGEMENT FINANCIAR-BANCAR

MASTERAND:

TARGOVISTE 2011
Cuprins:

1. Introducere 2. Rolul BNR n prevenirea apariiei falimentelor bancare 2.1. Funcia de banc a bncilor 2.2. Funcia prudenial i de supraveghere 2.3. Instrumente pentru realizarea supravegherii prudeniale 3. Prudena bancar sau evitarea altei crize financiare? 4. Concluzii

1. Introducere Criza financiar a aprut pe fondul unei subestimri a riscului asociat deinerii numerarului. Acest risc a fost n mare parte determinat de evoluia costului principalelor monede liber convertibile. Aceast structur de preuri a condus la o cretere a averii (iluzorie). n momentul n care lichiditatea care alimenta aceast cretere a disprut, a urmat o ajustare puternic a preului tuturor activelor (recesiune). Criza actual a fost cauzat de banii umflai artificial de bnci, instituiile bancare americane cu probleme. n Romnia, n condiiile unui cont de capital deschis efectele exprimate prin creterea averii, a dezechilibrelor la nivel macroeconomic i ajustarea s-au simit din plin. Reluarea creterii economice este intrinsec legat de reevaluarea riscurilor din economie. Sistemul bancar din Romnia, ca intermediar financiar, trebuie s gseasc structura optim de depozite i credite, astfel nct s continue creditarea clienilor (gospodrii i corporate) viabili i s i minimizeze riscurile asumate. BNR va continua politica sa anticiclic aplicat prin intermediul tuturor instrumentelor care i stau la dispoziie. Astfel, o politic adecvat la nivel internaional ar fi trebuit s prevad i s combat prin instrumente specifice falimentul bancar. n cele ce urmeaz vom face o scurta descriere a rolului BNR n prevenirea apariiei falimentelor bancare. 2. Rolul BNR n prevenirea apariiei falimentelor bancare B.N.R. se implic n organizarea i conducerea sistemului bancar din Romnia deoarece: acioneaz n sensul stabilirii i coordonrii politicii monetare i de credit; deine monopolul emisiunii monetare; monitorizeaz cursurile valutare i administreaz rezervele valutare; supravegheaz prudenial ntregul sector bancar; susine sistemul de pli i asigur protecia mpotriva riscului sistemic; refinaneaz bncile i asigur lichiditi sistemului

bancar; ine n evidenele sale Trezoreria statului; stabilete legturi cu organizaiile financiarbancare etc. Indiferent de caracterul mai mult sau mai puin centralizat al bncilor centrale, acestea exercit funcii generale i, uneori, ocazionale, prin care se evideniaz rolul n cadrul sistemelor bancare i al economiilor contemporane. Astfel, pot fi enumerate urmtoarele funcii: funcia de emisiune; funcia de banc a statului, a administraiei i a serviciilor publice; funcia de banc a bncilor; funcia de centru valutar i de gestionare a rezervei valutare; funcia prudenial i de supraveghere; funcii economice ocazionale.

Observm c dou dintre aceste funcii (funcia de banc a bncilor, funcia prudenial i de supraveghere) sunt menite in special s previn apariia falimentului bancar. Dat fiind importanta i rolul esenial al acestor funcii in prevenirea falimentului bancar vom ncerca s le descriem in cele ce urmeaz.

2.1. Funcia de banc a bncilor Aceast funcie reunete trei activiti, strns corelate ntre ele, pe care le desfoar banca central: i. n primul rnd, fiecare banc de rang secundar (banc din sistemul bancar) are un cont la banca central, care nu poate fi debitor, i pe baza cruia pot fi realizate viramente i compensri interbancare. ii. n a doilea rnd, dac n procesul compensrilor, anumite bnci au nevoie de refinanare, atunci banca central poate, n anumite condiii s furnizeze resursele necesare, alimentnd piaa monetar. Se poate manifesta i situaia n care banca central poate absorbi lichiditi de pe pia, dac se consider c acestea sunt n surplus. iii. n al treilea rnd, banca central trebuie s utilizeze interveniile pe piaa monetar pentru a menine masa monetar i rata dobnzii n limitele fixate de ctre autoritatea monetar.

3.1. Funcia prudenial i de supraveghere

Prin funcia prudenial este neleas exercitarea controlului asupra bncilor i instituiilor de credit, n scopul asigurrii securitii depozitelor i al prevenirii falimentelor bancare. Cmpul de aplicare al acestei funcii este urmtorul: autorizarea exercitrii activitii bancare, crearea i transformarea concentrarea i divizarea riscurilor bancare; lichidarea i solvabilitatea bancar bncilor;

Referitor la controlul exercitat de banca central n domeniul nfiinrii bncilor, criteriile n adoptarea deciziilor, sunt, aproximativ, aceleai, n toate rile i anume: forma juridic (n general societi comerciale); capitalul minim (variabil de la o ar la alta); importana mijloacelor utilizate i pregtirea profesional; planul de activitate; nevoile economice ale pieei financiare.

Concentrarea riscurilor bancare. Diversificarea riscurilor bancare a fost ntotdeauna

considerat o regul prudenial esenial. ntruct numrul falimentelor bancare este determinat de o concentrare puternic a riscurilor bancare asupra unui singur client, a unui singur sector geografic, a unei singure ri sau asupra unei singure activiti, bncile caut, ntotdeauna, o specializare n domeniile n care dispun de competene profesionale i avantaje comparative.

Privit prin prisma multitudinii de responsabiliti privind activitile de gestiune a produselor i serviciilor bancare, supravegherea prudenial a operaiunilor active i pasive este dictat n special de strategiile de dezvoltare a marilor grupuri bancare care se afl mereu n cutare de sinergii creatoare de valoare. Potrivit Ordonanei de Urgen a Guvernului nr.99/2006 privind instituiile de credit i adecvarea capitalului aprobat cu modificri i completri prin Legea nr.227/2007, n scopul protejrii intereselor deponenilor i al asigurrii stabilitii i viabilitii ntregului sistem bancar, Banca Naional a Romniei asigur supravegherea prudenial a instituiilor de credit, persoane juridice romne, inclusiv a sucursalelor acestora nfiinate n alte state membre ori n state tere, prin stabilirea unor norme i indicatori de pruden bancar i urmrirea respectrii acestora i a altor cerine prevzute de lege i de reglementrile aplicabile, att la nivel individual, ct i la nivel consolidat sau subconsolidat, dup caz, n vederea prevenirii i limitrii riscurilor specifice activitii bancare. Urmrirea respectrii de ctre instituiile de credit, persoane juridice romne, a cerinelor de natur prudenial i a altor cerine prevzute de Ordonana de Urgen a Guvernului nr.99/ 2006 privind instituiile de credit i adecvarea capitalului aprobat cu

modificri i completri prin Legea nr.227/2007, precum i de reglementrile aplicabile acesteia, se realizeaz de ctre Banca Naional a Romniei pe baza raportrilor transmise de instituiile de credit i prin verificri la faa locului desfurate la sediul instituiilor de credit i al sucursalelor acestora din ar i din strintate. Pentru a pune bazele i a facilita o supraveghere eficient, Banca Naional a Romniei, n calitate de autoritate responsabil cu supravegherea pe baz consolidat i/sau individual, ncheie acorduri scrise de coordonare i cooperare cu autoritile competente din alte state. Pentru persoanele supuse supravegherii, Banca Naional a Romniei este autoritatea responsabil cu verificarea i controlul modului de aplicare a prevederilor Legii 656/2002 pentru prevenirea si sancionarea spalrii banilor, precum i pentru instituirea unor msuri de prevenire i combatere a finanrii actelor de terorism cu modificrile i completrile ulterioare i a Regulamentului de aplicare a prevederilor Legii 656/2002 aprobat prin Hotrrea 594/2008. Banca Naional a Romniei are competene privind constatarea contraveniilor i aplicarea sanciunilor prevzute de Legea 535/2004 privind prevenirea i combaterea terorismului cu modificrile i completrile ulterioare. Pentru domeniul asupra cruia ii exercit atribuiile de supraveghere, Banca Naional a Romniei este autoritatea competent s primeasc i s soluioneze ntiinri sau cereri formulate potrivit prevederilor Ordonanei de urgen 202/2008 privind punerea n aplicare a sanciunilor internaionale.

2.3. Instrumente pentru realizarea supravegherii prudeniale Potrivit articolului 144(c) din directiva 2006/48/EC (transpus prin articolul 224 (c) din Ordonana de Urgen a Guvernului nr.99/2006 privind instituiile de credit i adecvarea capitalului, aprobat cu modificri i completri prin Legea nr.227/2007) autoritile competente au obligaia s publice criteriile generale i metodologiile utilizate n cadrul procesului de verificare i evaluare (Supervisory Review and Evaluation Process). Procesul de verificare i evaluare (SREP) i procesul intern de evaluare a adecvrii capitalului la riscuri (ICAAP) sunt elemente de baz ale Pilonului al doilea al Basel II. Procesul intern de evaluare a adecvrii capitalului la riscuri este derulat de ctre instituiile supravegheate. Fiind un proces deosebit de cuprinztor, ICAAP include descrierea modului de coordonare de ctre organele de conducere , de monitorizare, raportare i control utilizate pentru identificarea i msurarea riscurilor, care trebuie s asigure un nivel adecvat al capitalului, corespunztor profilului de risc.

Procesul de verificare i evaluare este derulat de autoritatea de supraveghere. SREP este de asemenea un proces cuprinztor, fiind utilizat de supraveghetor pentru a verifica i evalua expunerea la risc precum i gradul de adecvare i conformitate a procesului intern de evaluare a adecvrii capitalului derulat de instituiile supravegheate. Mai mult, procesul presupune monitorizarea conformitii cu standardele stabilite de Directiva 2006/48/EC i identificarea de puncte slabe sau deficiene precum i msurile prudeniale care se impun n aceste situaii. Pentru transparena supravegherii prudeniale, Comitetul European al Supraveghetorilor Bancari (CEBS) a identificat patru nivele conceptuale ale activitii de supraveghere, care constituie esena SREP. Acestea sunt comune pentru toate autoritile de supraveghere: aria de aplicabilitate a SREP (inclusiv principiul proporionalitii); evaluarea riscurilor pe baz individual; verificarea i evaluarea ICAAP, evaluarea general i msurile de supraveghere.

3. Prudena bancar sau evitarea altei crize financiare? n aceast perioad de criz financiar, eficiena i profitabilitatea sectorului bancar au primit o puternic lovitur i prin urmare, prudena bancar este preocuparea permanent a tuturor entitilor ce compun sistemul bancar european. n Romania rolul major al Banci Naionale a Romniei este acela de a preveni riscul sistemic prin promovarea unei supravegheri bancare eficiente, care s asigure realizarea stabilitii ntregului sistem bancar. Rolul deosebit de important pe care il are transparenta supravegherii prudeniale a fost subliniat att de ctre Comitetul de la Basel pentru supraveghere bancara cat si de prevederile noii legislaii Europene in materie (Directiva privind accesul la activitate si desfurarea activitii de ctre instituiile de credit - 2006/48/EC si Directiva privind adecvarea capitalului firmelor de investiii si instituiilor de credit - 2006/49/EC). Articolul 144 din Directiva 2006/48/EC stipuleaz cerine explicite de publicare pentru autoritile de supraveghere din statele membre. Potrivit legislaiei n vigoare n scopul protejrii intereselor deponenilor i al asigurrii stabilitii i viabilitii ntregului sistem bancar, Banca Naional a Romniei n calitatea sa de banc a bncilor asigur supravegherea prudenial a instituiilor de credit, inclusiv a sucursalelor acestora nfiinate n alte state membre ori n state tere. Aceasta se realizeaz prin stabilirea unor norme i indicatori de pruden bancar i urmrirea respectrii acestora i a altor cerine prevzute de lege i de reglementrile aplicabile, att la nivel individual, ct i la nivel consolidat sau subconsolidat, dup caz, n vederea prevenirii i limitrii riscurilor specifice activitii bancare.

4. Concluzii Banca Naional a Romniei are un rol intrinsec n meninerea stabilitii financiare, date fiind responsabilitile ce rezult din dubla sa ipostaz de autoritate monetar i prudenial. Atribuii subsumate obiectivelor de stabilitate financiar sunt exercitate att prin reglementarea i supravegherea prudenial a instituiilor aflate sub autoritatea sa, ct i prin formularea i transmiterea eficient a msurilor de politic monetar i supravegherea funcionrii n condiii optime a sistemelor de pli i decontri de importan sistemic. Totodat, este necesar identificarea riscurilor i vulnerabilitilor ntregului sistem financiar, n ansamblul su i pe componentele sale, deoarece monitorizarea stabilitii financiare este preventiv. Apariia i dezvoltarea unor disfuncionaliti, precum evaluarea incorect a riscurilor i ineficiena alocrii capitalului, pot afecta stabilitatea sistemului financiar i stabilitatea economic.

Bibliografie

Leonardo Badea , Adela Socol , Violeta Dragoi , Imola Driga: Managementul riscului bancar, Editura Economica, 2010; OUG nr. 99/2006 privind instituiile de credit i adecvarea capitalului; OUG nr. 99/2006 - text consolidat, incluznd modificrile i adugirile aduse prin Legea nr. 227/2007, OUG nr. 215/2008 i OUG nr. 25/2009;

Legea nr. 270/2009 privind aprobarea OUG 25/2009 pentru modificarea i completarea OUG 99/2006; OUG nr. 26/2010 pentru modificarea i completarea OUG 99/2006 i a altor acte normative; Norma 1 din 30/01/2008 pentru modificarea si completarea Normei Bncii Naionale a Romniei nr. 15/2006 privind transmiterea indicatorilor primari prin intermediul Sistemului informatic de raportare ctre Banca Naional a Romniei ;

Ordonana Guvernului nr.10 din 22 ianuarie 2004 privind falimentul instituiilor de credit (Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr.84 din 30/01/2004) Legea nr.278 din 23 iunie 2004 pentru aprobarea, completarea i modificarea Ordonanei nr.10/2004 (Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr.579 din 30/06/2004);