Câți bani trebuie să pui deoparte lunar pentru a avea o pensie de 1.

000 de
euro pe lună
Bineînțeles, primul pas, în cazul în care îți dorești o pensie mai mare, este să
economisești, dacă nu ai fost parlamentar, de exemplu. Așadar, dacă nu ai
parte de o pensie specială, trebuie să îți faci un plan de economisire cât mai
devreme. În funcție de vârsta pe care o ai, trebuie să economisești mai mult
sau mai puțin în fiecare lună. Când vorbim de economisire, nu ne referim la
strângerea banilor într-un cont curent, ci în diverse alte instrumente, precum
acțiuni, aur, obligațiuni etc. Economisirea nu înseamnă doar cont curent și
depozite bancare, așa cum învață unele manuale de economie, mare parte
dintre acestea fiind realizate chiar de sectorul bancar. Universul investițional
este mare.

De la început menționăm că acest text nu reprezintă o recomandare de

investiții, fiind vorba de calcule pe baza randamentelor trecute, astfel că nu
reprezintă o garanție pentru viitor.

Investitorii recomandă întotdeauna diversificarea, adică nu investiția într-un singur

instrument/produs, ci în mai multe, pe diferite clase de risc. Fiecare persoană este
diferită, așa că unele sunt mai dispuse spre risc, altele mai puțin.

Să spunem că ai 20 de ani și intri acum în câmpul muncii. Știi că, în teorie, te
pensionezi la 65 sau 67 de ani, dacă ești fată sau băiat. Asta dacă nu se va mări
vârsta de pensionare. Te gândești, poate, că îți dorești o pensie de 1000 euro/lună
pentru încă 15 ani după ce ai devenit pensionar. 

În primul rând, trebuie să nu îți consumi tot salariul. Dacă economisești 22

euro/lună pe care îi plasezi în acțiuni americane (circa 25 de dolari), atunci vei
putea avea 1000 euro/lună la bătrânețe. A fost calculat luând în considerare că, în
ultimii 33 de ani, randamentul anual al acestor acțiuni (S&P 500) fost de circa 9%. 

Dacă mergi pe acțiuni internaționale (MSCI EAFE Index), acestea au avut

randamente anuale de 6,8%. Astfel, trebuie să economisești 46 euro/lună (circa 52
dolari).

Aurul a avut un randament de 4,7%, astfel că vei avea nevoie de 88 euro/lună

investiți.

Dacă decizia este de a investi pe bursa românească (BVB), randamentul anualizat

pe ultimii 10 ani ar fi de circa 11,7%, pe indicele principal (în euro). Astfel, circa
8-9 euro lunar ar fi de ajuns. Nu am inclus dividendele. Bineînțeles, dacă te
pensionezi în an de criză, vei scoate mai puțin decât ai anticipat, la fel și în ceea ce
privește bursele externe.

Un depozit la bancă te va chinui mult dacă ai o dobândă, să spunem, de 2% anual.

Ei bine, 194 de euro pe lună ar fi nevoie să pui deoparte. 

Avem administratori de fonduri de investiții în România care oferă acces pe piețele

de obligațiuni în euro. Astfel, la unii dintre aceștia randamentul anual pe ultimii 10
ani a fost de 6-7%. Astfel, ar fi nevoie de circa 46 euro/lună.

Dacă alegi să pun banii „la ciorap”, atunci 319 euro pe lună ar fi de ajuns.

Un mix pe mai multe dintre aceste opțiuni este recomandat de mulți investitori și
specialiști.

Dacă ai 30 de ani

- 53-54 euro/lună pentru acțiuni americane

- 93 euro/lună pentru acțiuni internaționale
- 159 euro/lună pentru aur
- 27,3 euro/lună pentru bursa românească în indicele principal
- 278 euro/lună la depozite bancare
- 88 euro/lună pentru obligațiuni în euro
- 405 euro/lună dacă vrei să ții banii la ciorap

Dacă ai 40 de ani

- 137 euro/lună pentru acțiuni americane

- 194 euro/lună pentru acțiuni internaționale
- 283 euro/lună pentru aur
- 84 euro/lună pentru bursa românească în indicele principal
- 425 euro/lună la depozite bancare
- 194 euro/lună pentru obligațiuni în euro
- 555 euro/lună dacă vrei să ții banii la ciorap

Am testat 3 calculatoare de investiții de pe internet, toate având rezultate

asemănătoare, fiind mici diferențe între ele (în ceea ce privește suma finală), iar
randamentele anualizate luate în calcul sunt pe ultimii 33 de ani sunt calculate ca
medie, în ceea ce privește acțiunile internaționale și aurul. Pentru bursa
românească randamentul a fost calculat pe indicele principal, în euro, pe ultimii 10
ani. Tot pe ultimii 10 ani și la obligațiunile europene. Bineînțeles, sunt clicluri
economice dar, per total, acestea sunt randamentele. În funcție de calculatorul
folosit, poate fi vorba de câțiva euro în plus sau în minus.

Alt model de calcul, pentru cei interesați să-și calculeze singuri randamentele în
alegerea economisii și investirii, ar mai fi regula lui 72, prin care se poate
aproxima de cât timp este nevoie pentru a dubla investiția. Astfel, se împarte 72 la
randamentul anual. 1 euro investit la o un randament de 10% anual ar dura 7,2 ani
pentru a se transforma în 2 euro. Așadar 10.000 euro investiți la 10%, s-ar
transforma în circa 7 ani în 20.000 euro.

Repetăm ce am spus și la începutul articolului: toate exemplele de mai sus nu

reprezintă o recomandare de investiții, iar evoluția trecută nu reprezintă o
garanție pentru viitor.