Documente Academic
Documente Profesional
Documente Cultură
ncepnd
!
100 RON
New photo
Datorit investiiilor n fonduri de investiii, am reuit s ne ndeplinim dorina de a ne muta n noua noastr cas.
04
05
Semnele ncrederii
n ultimii opt ani, numrul investitorilor i numrul
fondurilor de investiii aproape s-au triplat. Averea
romnilor n fondurile deschise de investiii a crescut de
peste 30 de ori.
Evoluia pieei fondurilor deschise de investiii
20052013:
An
Investitori
Fonduri
Active (mil.lei)
de investiii
2005
71.021
23
339
2006
78.380
32
633
2007
82.458
41
954
2008
90.694
52
940
2009
164.446
51
3.350
2010
221.862
57
5.488
2011
233.777
61
6.781
2012
241.368
63
8.811
2013*
256.878
66
10.711
Sursa: Rapoartele Asociaiei Administratorilor de Fonduri
*Date la 31 august 2013
nelepciunea de a investi
Cei peste 105.000 de romni care au venit la ERSTE
Bond Flexible RON (fost BCR Obligaiuni) cu sute de
06
07
ponderate scurte;
b) Fonduri de investiii monetare, cu scadene medii
ponderate i durate de via medii ponderate mai lungi.
Scadena medie ponderat (WAM - Weighted Average
Maturity) reprezint perioada medie de timp rmas
pn la scaden a tuturor titlurilor de valoare din
portofoliul Fondului, ponderate pentru a reflecta
deinerile relative n fiecare instrument. Scadena unui
instrument cu rat flotant / variabil este perioada de
timp rmas pn la urmtoarea revizuire a ratei
dobnzii n funcie de rata dobnzii pe piaa monetar i
nu perioada de timp rmas pn la data la care
principalul titlului de valoare trebuie rambursat.
intele
orizont de timp
monetare
de obligaiuni
de aciuni
Conservarea veniturilor
12 ani
20%
60%
Creterea veniturilor
24 ani
15%
45%
47 ani
10%
30%
711 ani
5%
20%
Cretere agresiv
> 11 ani
5%
5%
Capcanele
Fr termene i constrngeri.
Investeti doar atunci cnd poi!
08
09
Depozite bancare
59,71%
Obligaiuni de stat 39,87%
Certificate de trezorerie
0,25%
Altele 0,15%
Cash
0,04%
Randament i mobilitate
mai mari
ERSTE Money Market RON (fost ERSTE Monetar) i
propune randamente mai mari dect media dobnzilor la
depozitele bancare la 1 lun. Termenele recomandate
sunt de 3 pn la 12 luni. Fondul de investiii ofer i o
administrare a numerarului mai eficient dect cea la
care ai acces prin contul de economii.
ERSTE Money Market RON (fost ERSTE Monetar) poate fi
utilizat ca i instrument de cash management de ctre
companiile cu excendent de numerar.
16.09.2013
RON
10,6587
40 137 204
Lansare
04.07.2012
Perioada recomandat
3-12 luni
3 luni
1,44%
6 luni
2,80%
1 an
5,72%
De la nceputul
anului 3,93%
De la lansare
pn n prezent
10
11
6,58%
Datele furnizate de SAI ERSTE Asset Management S.A. sunt valabile n data de
16 septembrie 2013 i sunt n conformitate cu calculele efectuate de depozitar.
Comisioane
16.09.2013
Moneda
RON
VUAN
17,3890
Gustul diversitii
ntlneti pe drum peisaje de o diversitate mai mare
dect cea a depozitelor de la mai multe bnci. Singur
nici nu te-ai putea gndi s cumperi obligaiuni de stat
sau muncipale, ale unor mari companii (inclusiv bnci).
Administratorii ERSTE Bond Flexible RON (fost BCR
Obligaiuni) au capacitatea i competena de a tranzaciona
astfel de instrumente, n siguran i pe ndelete.
Rbdarea ta i va arta roadele. Te vei bucura n tihn
de stabilitatea alegerilor nelepte.
Lansare
09.10.2007
Perioada recomandat
1-3 ani
2 ani
15,87%
3 ani
25,45%
5 ani
59,83%
De la nceputul
anului 5,71%
De la lansare
pn n prezent
73,89%
17,00
16,00
15,00
14,00
13,00
12,00
11,00
10,00
Noi. 07
Iul. 08 Dec. 08 Apr. 09 Sep. 09 Mar. 10 Noi. 10 Oct.11 Dec. 12 Sep. 13
Apr. 08
Oct. 08 Mar 08 Iul. 09 Dec. 09 Mai 10 Feb. 11 Ian. 12 Mar. 13
Datele furnizate de SAI ERSTE Asset Management S.A. sunt valabile n data de
16 septembrie 2013 i sunt n conformitate cu calculele efectuate de depozitar.
Comisioane
Politica de comisionare este menionat n prospectul de
emisiune al fondului de investiii valabil la data
operaiunii. Citii prospectul de emisiune i documentul
privind informaiile cheie destinate investitorilor (DICI)
nainte de a investi n acest fond de investiii! Prospectul de
emisiune i documentul privind informaiile cheie destinate
investitorilor (DICI) sunt disponibile n limba romn pe
Premii
Rezultatele SAI ERSTE Asset
Management au fost recunoscute n
cadrul Galei de premiere a principalilor juctori pe piaa fondurilor de
investiii, eveniment organizat de Finmedia.
Fondul de investiii ERSTE Bond Flexible RON (fost BCR
Obligaiuni) a fost desemnat ca fiind Fondul de obligaiuni al anului 2009, iar n anul 2011 a fost premiat la
categoria de fonduri de investiii de obligaiuni, fiind
considerat reprezentativ din punct de vedere al dimensiunii activelor, al numrului de investitori ct i al performanei obinute. Ca urmare a performanei obinute n
anul 2012, fondul de investiii ERSTE Bond Flexible RON
(fost BCR Obligaiuni) a fost premiat la Gala Fondurilor
Mutuale, eveniment organizat de Finmedia n data de 14
martie 2013.
Informaii juridice:
Fond deschis de investiii de obligaiuni n lei, autorizat
prin Decizia nr.1872/9.10.2007, nregistrat la numrul
CSC06FDIR/400039 din Registrul Public al Autoritii.
Fondul de investiii ERSTE Bond Flexible RON (fost BCR
Obligaiuni) (fond absorbant) a absorbit fondul de
investiii BCR Monetar n data de 29.06.2012.
Rezervele financiare i dau siguran. Mai ales atunci cnd ai acces permanent la banii ti.
12
13
16.09.2013
EUR
10,0408
4 864 917
25.04.2013
1-3 ani
3 luni 0,63%
De la lansare
0,48%
Comisioane
10,06
14
15
10,04
10,02
10,00
9,98
9,96
9,94
9,92
Mai 13 Iun. 13 Iul. 13 Iul. 13 Aug. 13 Sep. 13
Datele furnizate de SAI ERSTE Asset Management S.A. sunt valabile n data de
16 septembrie 2013 i sunt n conformitate cu calculele efectuate de depozitar.
Informaii juridice:
Fond deschis de investiii de obligaiuni n euro, autorizat
prin Decizia nr. 371/25.04.2013, nregistrat la numrul
CSC06FDIR/400081 din Registrul Public al Autoritii.
New Photo
Atunci cnd conduci o afacere de familie, trebuie s tii importana accesului la lichiditi.
Secretul diversificrii
ERSTE Balanced RON (fost BCR Dinamic) este un fond de
investiii diversificat i echilibrat.
Adic: are de toate i profit mai ales de combinarea
diferitelor avantaje ale unor produse din cele mai diferite.
Exemplu: dobnzile depozitelor bancare i randamentele
obligaiunilor mblnzesc riscurile fluctuaiei cotaiilor
aciunilor. Eventualele pierderi datorate fluctuaiilor
bursiere ale aciunilor pot fi compensate de dobnzile
depozitelor bancare i obligaiunilor.
16.09.2013
RON
24,8924
33 116 669
Lansare
14.07.2003
Perioada recomandat
3-5 ani
Comisioane
Politica de comisionare este menionat n prospectul de
emisiune al fondului de investiii valabil la data
operaiunii. Citii prospectul de emisiune i documentul
privind informaiile cheie destinate investitorilor (DICI)
nainte de a investi n acest fond de investiii! Prospectul de
emisiune i documentul privind informaiile cheie destinate
investitorilor (DICI) sunt disponibile n limba romn pe
site-ul www.erste-am.ro i pot fi obinute gratuit de la
unitile teritoriale ale BCR i de la sediul SAI ERSTE Asset
Management S.A.
1 an
10,70%
2 ani
25,46%
3 ani
24,03%
5 ani
De la nceputul
anului
De la lansare
pn n prezent
28,25%
7,97%
16
17
148,92%
Datele furnizate de SAI ERSTE Asset Management S.A. sunt valabile n data de
16 septembrie 2013 i sunt n conformitate cu calculele efectuate de depozitar.
Data
16.09.2013
Moneda
RON
VUAN
73,6474
11 615 714
Lansare
14.12.2005
Perioada recomandat
5-7 ani
1 an
10,60%
2 ani
29,77%
3 ani
22,64%
5 ani
De la nceputul
anului
De la lansare
pn n prezent
12,32%
7,14%
-26,35%
Comisioane
140,00
130,00
120,00
110,00
100,00
90,00
80,00
70,00
60,00
50,00
40,00
30,00
20,00
Dec. 05
Oct. 06 Iul. 07 Apr. 08 Oct. 08 Noi. 09 Mai 11 Mai 12 Sep. 13
Apr. 06
Feb. 07 Dec. 07 Aug. 08 Mai 09 Iul. 10 Ian. 12 Mar. 13
Datele furnizate de SAI ERSTE Asset Management S.A. sunt valabile n data de
16 septembrie 2013 i sunt n conformitate cu calculele efectuate de depozitar.
Premii
Informaii juridice:
Fond deschis de investiii de aciuni, autorizat prin
Decizia nr. 3215/29.11.2005, nregistrat la numrul
CSC06FDIR/400024 din Registrul Public al Autoritii.
18
19
i-ai construit un portofoliu de fonduri de investiii pe gustul tu, care pare complet, dar mai lipsete ceva. Un fond
cu investiii pe toate pieele lumii, pe care le credeai
inaccesibile. Un fond de investiii care s-i aduc randamentele marilor piee externe n portofoliul tu,
ctignd chiar i cnd cotaiile scad pe acestea. ERSTE
Absolute Return 25 RON (fost BCR Europa Avansat) tie
s-o fac n lei.
Necunoscutul familiar
Alocarea pe regiuni
Flexibiliate i cretere
Romnia
29%
Europa
(ex Romnia)
30%
America de
Nord
26%
Global
9%
Asia - Pacific
5%
16.09.2013
RON
12 990,9221
11 967 627
Lansare
09.10.2007
Perioada recomandat
5 ani
Evoluie ERSTE
Absolute Return 25 RON
1 an 8,95%
2 ani
21,55%
3 ani 23,12%
5 ani
De la nceputul anului
De la lansare
37,40%
7,85%
29,91%
20
21
Datele furnizate de SAI ERSTE Asset Management S.A. sunt valabile n data de
16 septembrie 2013 i sunt n conformitate cu calculele efectuate de depozitar.
Comisioane
Performan n ntmpinarea
cererii
Fonduri de investiii
de obligaiuni
47,22%
Fonduri de investiii
de aciuni 21,84%
Active n curs de decontare 18,86%
Obligaiuni de stat 11,72%
Cash 0,37%
16.09.2013
EUR
2 418,0998
967 240
25.04.2013
5 ani
3 luni -0,28%
De la lansare
pn n prezent -3,27%
Mai 13
Iun. 13
Iul. 13
Aug. 13
Aug. 13
Sep. 13
Datele furnizate de SAI ERSTE Asset Management S.A. sunt valabile n data de
16 septembrie 2013 i sunt n conformitate cu calculele efectuate de depozitar.
New Photo
0,11%
1 lun
Comisioane
22
23
Reperele flexibilitii
Spectacolul discret al
performanei
Fonduri de investiii
de obligaiuni
46,25%
Fonduri de investiii
de aciuni 33,35%
Active n curs de decontare 12,00%
Obligaiuni de stat 7,90%
Cash 0,51%
16.09.2013
EUR
2 410,3196
1 565 141
25.04.2013
7 ani
3 luni -0,47%
De la lansare -3,58%
Mai 13
Iun. 13
Iul. 13
Aug. 13
Aug. 13
Sep. 13
Datele furnizate de SAI ERSTE Asset Management S.A. sunt valabile n data de
16 septembrie 2013 i sunt n conformitate cu calculele efectuate de depozitar.
Comisioane
Politica de comisionare este menionat n prospectul de
emisiune al fondului de investiii valabil la data operaiunii. Citii prospectul de emisiune i documentul privind
informaiile cheie destinate investitorilor (DICI) nainte de a
investi n acest fond de investiii! Prospectul de emisiune i
documentul privind informaiile cheie destinate investitorilor
(DICI) sunt disponibile n limba romn pe site-ul www.
erste-am.ro i pot fi obinute gratuit de la unitile teritoriale
ale BCR i de la sediul SAI ERSTE Asset Management S.A.
New Photo
Pentru orice i dorete Mihnea s devin cnd va crete mare, poi ncepe de acum s investeti n educaia lui.
24
25
Premiile noaste
Performana obinut n administrarea
fondurilor de investiii n Romnia
n 2012, ERSTE Asset Management a fost
premiat al 3-lea an consecutiv pentru
Performan n administrarea de fonduri, n
cadrul Galei revistei Piaa Financiar, eveniment
organizat anual de Finmedia .
Folosete-i smartphone-ul
pentru a ne vizita.
Depozitar
Banca Comercial Romn
Bulevardul Regina Elisabeta nr. 5, Bucureti,
Sector 3, autorizat de A.S.F. prin Avizul nr.
27/04.05.2006 i nregistrat cu nr. PJR10/
DEPR/400010 din Registrul Public al A.S.F.
Distribuitor
Banca Comercial Romn S.A., prin unitile
sale din toat ara.
www.erste-am.ro
Persoane fizice/juridice
SAI ERSTE Asset Management S.A.