ANALIZA TEHNICOECONOMIC A PROCESELOR

DE FABRICAIE

CAP. 1 FUNDAMENTELE ACTIVITII ECONOMICE

NEVOI UMANE

RESURSE ECONOMICE

FUNDAMENTELE ACTIVITII ECONOMICE

NEVOI UMANE
Determinate sau condiionate de factori sociali
sau economici;
Nelimitate ca numr i regenerabile;
Limitate n capacitate de consum (saturaie);
Sunt substituibile ca urmare a concurenei;
Genereaz complementaritate;
Sunt vizibile pe msura percepiei lor;

FUNDAMENTELE ACTIVITII ECONOMICE

RESURSELE ECONOMICE
Sunt rare, limitate n volum;
Sunt supuse permanent diversificrii;
Sunt invizibile temporar;

FUNDAMENTELE ACTIVITII ECONOMICE

LEGEA RARITII
Resursele sunt rare, limitate iar nevoile
sunt nelimitate
CONSECINE
1. Eficientizarea produciei
2. Economisirea resurselor

FUNDAMENTELE ACTIVITII ECONOMICE

FACTORII DE PRODUCIE (J.B. SAY)

- Resurse economice atrase;
1. MUNCA
2. NATURA
3. CAPITALUL
4. INFORMAIA

FACTORII DE PRODUCIE

MUNCA
Aciune contient de realizare de bunuri economice (bunuri
materiale sau servicii) cu scopul satisfacerii unor nevoi publice sau
private de consum i al obinerii de venituri.

NATURA
Factorul natural sub form material sau conjunctural utilizat n
activitatea economic prin consum sau ca factor determinant al
acesteia.

FACTORII DE PRODUCIE

CAPITALUL
Ansamblul bunurilor reproductibile, rezultate din activitatea
anterioar, utilizate n producerea de bunuri economice.

CAPITAL TEHNIC
o CAPITAL FIX
o CAPITAL CIRCULANT

CAPITAL VALORIC
o MONED
o TITLURI DE VALOARE

FACTORII DE PRODUCIE

COMBINAREA FACTORILOR DE PRODUCIE

FUNCIA DE PRODUCIE

Q = producia
A = constant specific economiei naionale
K = capitalul utilizat
L = munca utilizat
a,b = coeficieni ai ponderii factorilor

FACTORII DE PRODUCIE
LEGEA RANDAMENTELOR NEPROPORIONALE
dac o activitate economic necesit utilizarea a doi factori de
producie din care unul constant, factorul variabil nu poate fi crescut
constant fr a se diminua productia suplimentar

P = Producia total
X = factorul variabil
Pmg = Producia marginal; Pmg = (P1-P0)/(X1-X0)
PM = Producia medie

FACTORII DE PRODUCIE

PRODUCTIVITATE SAU RANDAMENT

(rezultatul combinrii factorilor de producie)

FACTORII PRODUCTIVITII

Naturali (clim, pmnt)

Tehnici (nivel tehnic, tehnologie)
Economici (organizarea produciei, nivelul de salarizare)
Sociali (condiii de munc, legislaie social)
Psihologici (climatul de munc, satisfacia muncii)
Managementul (tipuri de management)

COSTURILE INTREPRINDERII
Costurile ntreprinderii reprezint totalitatea cheltuielilor efectuate pentru
functionarea ei.
Costul de producie este expresia bneasc a consumului de resurse al
ntreprinderii pentru obinerea i desfacerea produciei sale.
Nivelul consumului trebuie determinat prin calcul economic, asigurndu-se
n acest fel relevana, credibilitatea i comparabilitatea lui.
Problematica analizei costurilor:

1.
2.

Determinarea consumurilor i calculul costurilor;

Eficientizarea costurilor;

DETERMINAREA CONSUMURILOR, CALCULAIA COSTURILOR

consumul de resurse este o cheltuial a ntreprinderii,

ntreprinderii
determinat de nivelul activitii desfaurate, care se
deduce n mod global din veniturile realizate din
vnzarea produselor, n procesul de formare a profitului.
Calculaia costurilor reprezint acele lucrri ce sunt
realizate pentru determinarea unui echivalent monetar al
consumului de resurse (bunuri, lucrri, servicii etc.)
realizat de ntreprindere n cursul activitii desfurate.

Tipuri de costuri
1.

Costuri directe: ataate direct obiectului de eviden i calculaie (materiile

prime i materialele directe, salariile directe i contribuiile privind asigurrile i
protecia social aferente acestora);

2.

Costuri indirecte: ataabile asupra obiectului de eviden i calculaie n urma

unui proces de repartizare (cheltuieli de producie comune: amortizare utilaje,
paz, transport, aprovizionare etc.);

3.

Costuri fixe:
fixe cheltuielile ntreprinderii independente de variaia, n anumite
limite, a volumul produciei (amortizarea capitalului fix, chiriile, salariile fixe sau
n regie);
Costuri variabile:
variabile cheltuielile ntreprinderii care se modific n functie de volumul
produciei (materii prime, materiale, salarii directe sau n acord);
Costul total:
total totalitatea cheltuielilor ntreprinderii;
Costuri medii: cheltuieli dependente, raportate la o variabil independent;
Costuri marginale:
marginale cheltuieli suplimentare determinate de realizarea unor uniti
suplimentare de producie.
Costuri relevante: susceptibile a se modifica n funcie de decizia economic;
Costuri nerelevante: independente de decizia economic.

4.
5.
6.
7.
8.
9.

Determinarea costurilor
Costuri fixe(CF): se preiau din contabilitatea financiar;
Costuri variabile(CV):
(costul variabil unitar)

CV CVu Q

Q = volumul productiei (din evidenele de gestiune a produciei)

CVu = costul variabil unitar (din fiele individuale de cost)
Costul total(CT): suma costurilor fixe i variabile;

CT CF CV
Costul mediu(CM): care poate fi fix, variabil sau total:

CF

CF
;
Q

CV

Cost marginal(Cmg):

C mg

CV
CVu ;
Q

CT

CT CF CV

CV CV
Q
Q

CT CT2 CT1

Q
Q2 Q1

Determinarea costurilor
Costuri nerelevante, exemplu:
O ntreprindere deine un stoc de materii prime fr micare de 5.000 lei,
neputnd fi folosit nici n procesul de producie, nici vndut, neexistnd
clieni interesai. Primindu-se o ofert de contract n valoare de 12.000 lei,
care ar permite utilizarea acestui stoc de materii prime, se ridic problema
acceptrii ofertei avnd n vedere cuantumul cheltuielilor de prelucrare de
10.000 lei.
La un prim calcul, costul comenzii ar fi de 15.000 lei ceea ce ar justifica
neacceptarea contractului.
n fapt, cheltuiala cu materia prim (5.000 lei) este o cheltuial nerelevant n
raport cu aceast decizie i astfel se poate justifica acceptarea contractului.

Metode de eficientizare a costurilor

Eficientizarea costurilor se refer la alocarea unor resurse limitate, distribuite n
funcie de prioritile cerinelor i competitivitatea execuiei.

EFICIENTA = MINIMIZARE COSTURI sau MAXIMIZARE EFECTE

Minimizarea costului reprezint problema de baz la nivel microeconomic fiind
considerat una din cheile maximizrii beneficiilor.
Metode de eficientizare a costurilor:
-Frontiera de producie;
-Costul de oportunitate;
-Pragul de rentabilitate;
-Optimul productorului;

METODA FRONTIERELOR DE PRODUCTIE

O tara produce doar doua produse economice: alimente (A) i

haine (H). Economia tarii poate aloca resursele de care dispune in
realizarea celor doua produse in mod egal sau diferentiat dar nu
poate depasi posibilitatile de productie (resursele) existente. Cu
resursele existente economia poate produce in conditii de maxima
eficienta 50 um alimente sau 100 um haine
Grafic, situatia se prezinta astfel:

In punctul M se pot realiza 25 um alimente i 50 um haine. Toate

punctele X aflate sub FPP reprezinta combinatii care nu utilizeaza
toate resursele disponibile sau le utilizeaza cu eficienta scazuta.
Punctele aflate deasupra FPP reprezinta depasiri de esurse.

METODA COSTULUI DE OPORTUNITATE

Costul de oportunitate sau al ansei sacrificate const n preuirea acordat

celei mai bune anse sacrificate n luarea unei decizii economice (productive,
investiionale, etc).
Se evalueaz ctigul obinut prin pierderea celei mai bune din variantele
sacrificate.

Decizia de implicare n afacere pare justificat dar calculul de profit nu

include costul de oportunitate reprezentat de cele dou renunri majore
ale decidentului: capitalul i munca sa. Pentru evaluarea acestui cost
trebuie avute n vedere cel mai bune valorificri posibile ale resurselor
la care trebuie s renune. Acestea sunt dobnda bancar pentru
capitalul depus la banc i salariul net pe care l-ar putea obine pe piaa
muncii.
n condiiile unei dobnzi anuale maxime la depozitele bancare de 12%
i a unui salariu lunar net de 1.000 lei garantat de un angajator, costul
de oportunitate al afacerii, la care trebuie s renune este:
Astfel, costul de oportunitate
este
CO 20.000
12%superior
1.000 12venitului
14.400 net obinut i o
decizie negativ este justificat.

METODA PRAGULUI DE RENTABILITATE

VT = CT;
VT = CF+CV;
PxQmin = CF + QminxCVu;
unde CVu = costuri variabile unitare
Qmin = CF : (P CVu)
Coeficientul de siguran al vnzrilor Km = Q/Qmin
(Q=volumul vanzarilor)

OPTIMUL PRODUCATORULUI
1. Optimizarea productiei: volumul de productie optim este cel la care cresterea

suplimentara a productiei conduce la o majorare minima a costului mediu,

adica cel in care costul marginal este egal cu costul mediu total iar acesta ia
valoarea minima

Cmg = CTM

2. Maximizarea profitului: producatorul urmareste realizarea acelui volum

de produse care sa-i asigure un profit maxim
Pr=VT-CT
P: Q =0; VT: Q - CT: Q =0;
VT: Q = CT: Q
Vmg = Cmg
Vmg = CT: Q = (VT1-VT0):(Qv1-Qv0)
Unde: VT1, VT0 sunt veniturile totale in perioadele 1, respectiv 0
Qv1 si Qv0 sunt cantitatile vandute in perioadele 1, respectiv 0
Daca in cele doua perioade pretul mediu PM a fost constant:
Vmg = PM

EVALUARE VENITURI, BENEFICII

Cantitatea de produse vandute: Qv
Pretul mediu de vanzare: PM
VT = Qv x PM
BENEFICIUL (B): Rezultatul activitatii economice
B = VT CT

EVALUARE RAPORT PRET - BENEFICIU

n condiiile unor diagrame de cost total constante, beneficiul variaz funcie de
preul de pia, conform graficului:

La valoarea minim a preului de pia (Pmin), beneficiul devine nul (dreapta

veniturilor este tangent la curba costurilor).
Pmin, la care producatorul paraseste piata, se dermina astfel:
VT = CT
Pmin x Qoptim = CT
Pmin = CT: Qoptim
Qoptim se determina din conditia de profit maxim

METODE I PROCEDEE DE CALCULAIE A COSTURILOR

Factori de determinare:
- obiectul calculaiei:
metode de calculaie pe purttori de costuri (produse, servicii, uniti de timp etc.);
metode de calculaie pe sectoare de cheltuieli (compartimente, birouri, activiti);
metode de calculaie cu caracter mixt (ex: pe faze tehnologice).

sfera de cuprindere a cheltuielilor n cost:

metode de calculaie absorbante (includ toate tipurile de cheltuieli: producie,
desfacere, administraie);
metode de calculaie pariale (includ doar o parte a cheltuielilor: variabile, directe
etc.).

modul de eviden i integrare a calculaiei costurilor n sistemul de urmrire i

control al activitii ntreprinderii:
metode de calculaie cu caracter previzional i de urmrire operativ a cheltuielilor;
metode de calculaie cu caracter postfaptic.

METODE I PROCEDEE DE CALCULAIE A COSTURILOR

Etape de desfurare a metodelor de calculaie de tip absorbant

identificarea cheltuielilor i delimitarea lor pe purttori i

locuri de cheltuieli;
repartizarea cheltuielilor indirecte ntre diverse centre de
responsabilitate (activitate);
separarea cheltuielilor de producie n fixe i variabile;
determinarea costului unitar.

n metodele de calculaie cu caracter postfaptic se adaug etapele:

compararea cheltuielilor i costurilor efective cu cele antecalculate i
stabilirea abaterilor;
soluionarea abaterilor potrivit cerinelor metodei de calculaie utilizat.

PROCEDEE DE CALCULAIE
1.

Procedee de calculaie i delimitare a cheltuielilor pe purttori de

costuri i pe locuri de cheltuieli

Procedeul ponderrii cantitilor cu preurile pentru separarea

cheltuielilor care au la baz consumuri specifice exprimate
cantitativ (materii prime, utiliti, salarii directe etc.);

Cj

unde: n = numrul de produse realizate cu

elementul de cheltuial j
qi = cantiti consumate; pj=preul elementului j

2.

n
qi
i 1

pj

Procedeul cotelor procentuale (amortizri, taxe i impozite etc.);

Procedee de repartizare a cheltuielilor indirecte

unde:

Procedeul suplimentrii n forma clasic (pe baza unui criteriu de

repartizare):
CR
Ks

n
bj
j 1

CR = cheltuial de reaprtizat
Ks = coeficient de suplimentare
bj = baza de reaprtizare (elementul comun produselor)
n = numrul de purttori de costuri sau sectoare de cheltuieli
Ci = cota de cheltuial indirect ce revine purttorului i

Ci b j K s

PROCEDEE DE CALCULAIE
3. Procedee de separare a cheltuielilor de producie n fixe i variabile
Metoda direct-costing: cheltuielile variabile directe i indirecte se identific direct
pe purttorii de cheltuieli. Cheltuielile fixe, care se realizeaz indiferent de volumul
produciei i privesc n ansamblu capacitatea entitii de a produce i a vinde, nu se
repartizeaz pe purttori de cheltuieli.
Etape:
1. Delimitarea cheltuielilor se face prin metoda analitic lundu-se n considerare doar
cheltuielile variabile fr echivoc (materiale, utiliti, salarii directe etc.)
2. Determinarea costului variabil unitar Cvu
CV
cvu
Q
3. Determinarea marjei costului variabil unitar

mcv pvu cvu

4. Determinarea rezultatului financiar al produciei

n
qi
i 1

mcvi CF

PROCEDEE DE CALCULAIE
4. Procedee de calcul a costului unitar de producie
Diviziunea simpl: n cazul produciei omogene
unde: Ch = cheltuieli de producie n produsul j
Q = cantitatea total de produse omogene fabricate

Cj

n
Chi
i 1

Qj

Procedeul cantitativ: pentru produse colaterale (cuplate, simultane, asociate)

unde:

c j = costul mediu al unitii de produs

q j = cantitatea realizat din fiecare produs

q1j = cantitatea utilizat din fiecare produs

Cj

n
Chi
i 1
m
qj
j 1

cj

cj qj
q1j

Procedeul coeficienilor de echivalen: pentru produse neomogene

Metoda presupune omogenizarea costurilor prin intermediul coeficienilor de
echivalen: simpli sau agregai;
m
Chi
n
ej
i
c j ce k j
Qe q k
kj
ce 1
eb
Q
j 1
e
Kj=coeficientul de echivalen; ej=mrimea parametrului ce determin neomogenitatea;
eb= mrimea parametrului unitii de baz; q= cantitatea realizat din fiecare produs;
Qe= cantitatea total de produse echivalente; ce= costul unitar echivalent;
cj= costul unitar

Analiza economic
INTRODUCERE
Analiza economic: metod de cercetare tiinific bazat pe
descompunerea fenomenului n pri componente i stabilirea factorilor
cale l determin prin utilizarea logicii de tip cauz-efect.

Tipuri de anliz economic:

Pilotajul (monitorizare indicatori strategici: cifra de afaceri, profit, cot de
pia)
Auditul (control abatere indicatori fa de un model int)
Analiza diagnostic (modalitate de cunoatere i valorificare superioar a
potenialului ntreprinderilor)

OBIECTIVELE ANALIZELOR DIAGNOSTIC

METODE, INSTRUMENTE I TEHNICI DE ANALIZ

Selectarea i gruparea

Calculul indicatorilor i indicilor

Valoarea medie
Valoarea marginal
Ritmul de variaie

Q
X

Ymg

Q
X

RQ / X

Q Q1 Q0
IQ 1
Q
Q0
0

X
X1 X 0 X1 X 0

Elasticitatea variaiei indicatorului

RQ / X

Q1 Q0
Q
IQ 1
Q
Q0
0

X
X1 X 0 I X 1
X0
X0

METODE, INSTRUMENTE I TEHNICI DE ANALIZ

Diviziunea i descompunerea rezultatelor

Comparaia

In timp (perioade de referin)

In spaiu (sectoare, ntreprinderi similare)
Mixt
Benchmarkingul (intern, competitiv, funcional)
Normativ (limite minime sau maxime de performan i risc, proprii sau impuse)

METODE, INSTRUMENTE I TEHNICI DE ANALIZ

Metode ale analizei calitative

Metoda concordanei
Metoda diferenei

Metode ale analizei cantitative

Metoda substituiilor n lan

Ex: Cazul produsului de factori :

A=axbxc

A0 = a0 x b0 x c0
A1 = a1 x b1 x c1
A = A1 A0 = a1 x b1 x c1 a0 x b0 x c0
Aa = a1 x b0 x c0 a0 x b0 x c0 = (a1 a0) x b0 x c0
Ab = a1 x b1 x c0 a1 x b0 x c0 = (b1 b0) x a1 x c0
Ac = a1 x b1 x c1 a1 x b1 x c0 = (c1 c0) x a1 x b1
A = Aa + Ab + Ac

METODE, INSTRUMENTE I TEHNICI DE ANALIZ

Metoda ratelor
de structur (rata activelor imobilizate, rata activelor circulante, rata
veniturilor din vnzarea mrfurilor etc.);
de gestiune (rata de rotaie a stocurilor, rata ncasrilor, rata plilor
etc.);
de rentabilitate (rata rentabilitii comerciale, rata rentabilitii financiare
etc.);
ale echilibrului financiar (rata solvabilitii, rata lichiditii, rata de
ndatorare etc.).

Metoda scorurilor (scoring)

Z a g i Ri
a = constant;
gi = coeficientul de semnificaie al ratelor;
Ri = rata;

ETAPE DE ANALIZ
Etape pregtitoare:
- delimitarea ariei studiului, constituirea echipei de analiz;
- stabilirea metodelor de culegere a datelor;
- stabilirea reperelor de analiz: rezultatele concurenei, situaia din ramur,
situaia mediului extern etc.
Etape de investigare i analiz:
- culegerea datelor;
- efectuarea calculelor;
- evidenierea simptomelor semnificative;
- stabilirea punctelor slabe i forte, a oportunitilor i ameninrilor (SWOT);
Etape de concluzionare:
- justificarea alegerii ipotezelor, metodelor, coeficienilor;
- justificarea punctajelor de analiz i a concluziilor;
- stabilirea recomandrilor i evaluarea rezultatelor (SWOT optimizat);
- redactarea raportului.

TIPURI DE ANALIZE
Dup orizontul de timp:

1.

2.

post - factum
previzionale

Dup modul de urmrire al indicatorilor:

3.

statice
dinamice

Funcie de poziia analistului:

4.

interne
externe

Funcie de natura problemelor abordate:

5.

economice
financiare
economico-financiare

Dup destinaia lor:

6.

tactice
strategice

Dup nivelul de extindere

globale
de proces

ANALIZA DIAGNOSTIC GLOBAL STRATEGIC

-

permite evaluarea activitii ntreprinderii sub toate aspectele sale

(tehnic, economic, financiar, strategic, social etc.) n cadrul mediului
extern n care i desfoar activitatea.
genereaz o imagine de ansamblu a situaiei ntreprinderii, pe funciuni
(marketing, producie, management, personal etc.), ce rezult din
interaciunea cu mediul nconjurtor;
faciliteaz gsirea unor justificri logice ale situaiei ntreprinderii;
permite trasarea unor recomandri viabile, n conformitate cu obiectivele
analizelor.
Diagnostic strategic
Diagnostic
global strategic
Diagnostic financiar

CAP. 4 ANALIZA DIAGNOSTIC DE PROCES

- permite evaluarea proceselor desfurate de ntreprindere

n cadrul mediului lor intern;
- genereaz o imagine detaliat, pe funcii ale ntreprinderii
( aprovizionare, producie, investiii, control, comercializare
etc.);
- permite gsirea unor justificri logice a strii proceselor;
- permite trasarea unor recomandri viabile, n conformitate
cu obiectivele analizelor;
- vizeaz aspecte legate de potenialul economic al resurselor
i proceselor i de performana utilizrii lor.

MODEL STRUCTURAL DE ANALIZ DIAGNOSTIC DE PROCES

4.1 DIAGNOSTICUL DE POTENIAL

Diagnosticul resurselor tehnice
Resursele tehnice sunt reprezentate de activele corporale i necorporale aflate n
patrimoniul ntreprinderii.
Activele corporale sunt cele deinute de societate pentru utilizarea n procesele de
producie, comercializare etc. Ele au o structur material i, cu unele excepii,
sunt epuizabile i supuse amortizrii.
Activele necorporale (mrci, brevete, licene, francize, vad comercial, drepturi de
copyright etc.) asigur ntreprinderii, prin posesia lor, perspectivele realizrii unor
beneficii economice viitoare.

Analiza resurselor tehnice n cadrul proceselor cuprinde urmtoarele

determinri:
Analiza mijloacelor fixe;
Analiza capacitii de producie;
Analiza activelor necorporale.

Analiza mijloacelor fixe

Modelul de analiz diagnostic se concentrez asupra urmtoarelor aspecte:
starea de funcionare (uzura fizic) i structura mijloacelor fixe;
performanele lor n raport cu cele pe plan mondial (uzura moral);
dinamica mijloacelor fixe;
eficiena utilizrii mijloacelor fixe.

Indicatori
Mijloace fixe la valoare net

Indicele mijloacelor fixe

Coeficient de structur
Coeficient de uzur (depreciere)
Producia realizat la 1000 lei
mijloace fixe
Beneficiul la 1000 lei mijloace fixe

Mod de calcul
MF Vi A

I MF

MFn

100
MFn1

K
i

MF
i
100
MFi

Explicaii
Vi = valoare de
intrare a MF
A= amortizare
MFn= mijloace fixe
nete n anul n
MFi= mijloace fixe
nete din grupa i

A
K
100
u V
i
EQ
f

MF

1000

P
E r 1000
P
MF

Qf= producia
fabricat
Pr= profitul brut al
procesului

Analiza capacitii de producie

Capacitatea de producie este un indicator de potenial economic ce poate fi definit i calculat pentru
toate tipurile de activiti, inclusiv pentru cele din sfera comercial (capacitatea de desfacere, de
stocare etc) sau a serviciilor (capacitatea de lucru, capacitatea de cazare etc.). Aspecte vizate:
analiza utilizrii extensive a mijloacelor fixe i a fondului de timp;
analiza utilizrii intensive a mijloacelor fixe .

Indicatori

Mod de calcul

Nr total de mijloace fixe (N) din care:

n funciune (Nf)

Conform inventar

Capacitatea maxim de fabricaie

[buc]
Fondul de timp lucrat (Tl)
Grad de utilizare fond de timp (Gt)
Grad de funcionare (Gf)
Grad de utilizare ca capacitii de
producie (GuCP)
Randamentul mediu

Cmax N i Ti max Pi max

Tl Tmax Tn
Gt
Gf

Explicaii

i=tipul de mijlc fix

Pimax = productivitatea maxim
Tmax=timp de lucru max
Tn=timp de neutilizare

Tl
Tmax

Nf
N

100

GuCP

Q
e 100
C max

Qe
100
Nf

Qe=nr. produse realizate

Analiza activelor necorporale

Metoda const n determinarea valorii de utilizare ca parte din valoarea afacerii i ca flux de numerar (venituri).
Se analizeaz astfel rezultatele economice nainte i dup cumprarea activelor
Modelul de analiz diagnostic se concentrez asupra urmtoarelor aspecte:
evaluarea potenialului lor competiional;
evaluarea eficienei utilizrii lor (raportul cost/beneficiu);
evaluarea plus valorii de aport la patrimoniu (goodwill)

Indicatori
Activul net corijat (ANC)
Profitul net (Pn)
Capacitatea beneficiar (CB)

Superprofitul (Sp)
Goodwill (Gw)
Termenul de recuperare al
investiiei cu activul (ani)

Mod de calcul

Explicaii

ANC At Ot

At=active totale
Ot=obligaii totale

Conform bilan contabil

CB = Rnet + Cham

i=rata de capitalizare a
profitului (ex: dobnda medie
la depozite)

Sp CB ANC i

Gw Sp 1 i
Tn

Vi
Sp

Rnet=rezultat net
Cham = cheltuieli cu amortizrile
i provizioanele

n = durata de funcionare
Vi=valoarea investiiei (costul
de achiziie)

Model de evaluare al resurselor tehnice

Punctaj

Calificativ

Semnificaie

Inadaptare
total

Mijloacele fixe sunt uzate (Ku>70%) i necompetitive (EQf, Ep scad).

Structur concentrat pe un tip (Ki >90%), lipsa investiiilor (IMF < 100).
Capacitatea de producie este foarte mic (Gf, GuCP < 30%), Tn>Tl.
Activele necorporale lipsesc sau nu au potenial competitiv .

Adaptare
insuficient

Mijloacele fixe sunt uzate (Ku>70%) i necompetitive (EQf, Ep scad).

Structur echilibrat pe toate tipurile ( K i K i ), lips investiii.
i
Capacitatea de producie este redus (Gf, GuCP < 50%),
randament n
scdere. Activele necorporale lipsesc sau au potenial foarte sczut.

Adaptare la
limit

Mijloacele fixe sunt utilizate la capacitate maxim (Gf, GuCP >90%) dar
sunt neperformante (EQf, Ep scad) i uzate (Ku>70%).
Capacitatea de producie este medie (Gf, GuCP < 70%), randament n
cretere. Imobilizrile necorporale nu ofer prghii de progres (Sp,Gw0).

Adaptare
bun

Mijloacele fixe corespund ca performane (EQf, Ep , n cretere), uzura

este medie (Ku = 50-70%) Capacitatea de producie este mare (Gf, GuCP >
80%). Activele necorporale au potenial ridicat (Sp,Gw >0).

Adaptare
foarte bun

Mijloacele fixe sunt performante (EQf, Ep , n cretere), noi (Ku < 50%) i
folosite la capacitatea maxim (Gf, GuCP >90%).
Activele necorporale au potenial foarte ridicat (Sp,Gw n cretere) i sunt
eficiente (Tn< durata de amortizare).

DIAGNOSTICUL DE POTENIAL
Diagnosticul resurselor umane
Analiza diagnostic a resurselor umane vizeaz situaia acestei resurse interne,
modul n care utilizarea ei se conjug necesitilor de proces.
Scopurile analizei diagnostic sunt:

stabilirea apropierii dintre necesarul de resurs uman, determinat prin

tehnologia de proces i situaia existent la momentul analizei;

stabilirea perspectivelor resurselor umane prin prisma programului de

dezvoltare al proceselor.
Analiza resurselor umane n cadrul proceselor cuprinde:
Analiza structural :
Cantitativ: nivelul de coresponden al efectivului de personal cu
nevoile de personal determinate pe considerente tehnologice
(exemplu: necesarul de personal planificat);
Calitativ: competenele individuale ale personalului, modul n care
acestea se armonizeaz cu cerinele posturilor ocupate.
Analiza de eficien prin raportarea rezultatelor obinute n proces la
consumul de for de munc.

Analiza structural cantitativ

Indicatori

Mod de calcul

Explicaii

Personal direct productiv

Compartiment resurse umane

Pdp

Personal auxiliar

Compartiment resurse umane

Paux

Total personal productiv

Personal administrativ (TESA)
Total personal programat
Numr anual de zile lucrate de personal

P P
dp
aux

Compartiment resurse umane

N

Pp Padm
p

Compartiment resurse umane

Rata personalului direct productiv

RPdp

Numrul mediu de personal

Pdp
Np

N Z
i i
N

Np
Zi

100

Diferena de personal

Padm

NN

Ni=nr de lucrtori
care au lucrat Zi
ore in an
Z = nr anual de
zile lucrtoare

Analiza structural calitativ

Etape de analiz a competenelor individuale:
Gruparea competenelor (conform fielor de post):
competene banalizate (minime);
competene difereniate (concureniale);
competene emergente (de perspectiv).
Culegerea informaiilor:
Informaiile se culeg prin intermediul chestionarelor aplicate att persoanelor evaluate ct
i persoanelor responsabile (directori, efi de compartimente etc.).
Evaluarea competenelor:
n urma analizei chestionarelor se puncteaz pentru fiecare persoan evaluat valoarea
competenelor pe cele trei categorii de mai sus, astfel:
5 pentru nivelul excelent;
2 pentru nivelul suficient;
1 pentru nivelul insuficient.
Pentru evaluarea grupului de salariai se calculeaz punctajul mediu (Pmed) al competenelor
pe cele trei categorii.
Interpretarea rezultatelor finale se face prin ncadrarea n una din cele cinci zone, astfel:
Evaluare

Comp. banalizate

Comp. difereniate

Suficient (Pmed >2)

Supravieuire

Excelen

Insuficient (Pmed<2)

Risc maxim

Avantaje neexploatate

Comp. emergente
Inovare

Analiza eficienei pentru procese de producie

Indicatori
Producia fabricat
Numrul mediu de personal

Mod de calcul

Explicaii

Compartiment producie

Qf

N Z
i i
N

Salar tarifar mediu

Productivitatea muncii pe salariat

Productivitatea muncii la salariul

tarifar

S ti N i
St
Ni

WN

Qf
N

Qf
W
st
St

N
Sti=salariul tarifar al
personalului i
Ni=numrul de salariai cu
salariul Sti

Analiza eficienei pentru activiti comerciale

Indicatori
Cifra de afaceri
Valoarea adugat
Numrul mediu de personal

Mod de calcul

Explicaii

Cont de profit i pierdere

CA

VA = Rex + Chp + Cham + Chimp

VA

N Z
i i
N

Salar tarifar mediu

Productivitatea exerciiului la
numrul de salariai
Productivitatea VA la numrul de
salariai
Productivitatea exerciiului la
salariul tarifar
Productivitatea VA la salariul
tarifar

St

S ti N i
Ni

CA
N

VA
W
v
N
CA
W
st
St

Wva

VA
St

Sti=salariul tarifar al
personalului i
Ni=numrul de salariai
cu salariul Sti

Model de evaluare al resurselor umane

Punctaj

Calificativ

Semnificaie

Inadaptare
total

Structur inadecvat: RPdp < 40%, Dp < 0. N n cretere sau stagnare.

Personalul nu deine competenele banale, minime necesare; Pmed < 2
Wn, St i WtS scad n ultimii doi ani

Adaptare
insuficient

Structur inadecvat: RPdp < 50%, Dp < 0. N n scdere.

Personalul nu deine competene difereniate; Pmed < 2
Wn crete iar St i WtS scad n ultimii doi ani

Adaptare la
limit

Necorelare proces tehnologic, structur personal: RPdp < 60%, Dp > 0.

Personalul deine competene banale dar nu difereniate; Pmed > 2
Wn i WtS cresc iar St scade sau se menine constant n ultimii doi ani.

Adaptare
bun

Adaptare
foarte bun

Structur bun: RPdp > 60%, Dp = 0.

Personalul deine competene banale i difereniate; Pmed > 2
Wn i WtS cresc iar St crete mai puin n ultimul an.
Structur foarte bun: RPdp > 70%, Dp = 0.
Personalul deine toate tipurile de competene; Pmed > 2
Wn i WtS cresc iar St crete mai puin n ultimii doi ani.

DIAGNOSTICUL DE POTENIAL

Diagnosticul resurselor financiare

Resursele financiare asigur diferenierea de concuren prin
rezultatele pe care le genereaz, capacitatea de finanare a
programului de dezvoltare i nivelul de satisfacie al investitorilor.
Scopul analizei este evaluarea echilibrului securitate-risc, care
determin capacitatea ntreprinderii de a finana programul
investiional din surse proprii (n ce condiii ntreprinderea poate
capacita resursele financiare necesare programului strategic de
dezvoltare ?);

Domenii de interes:
Echilibrul securitate-risc este important prin prisma nevoii de
co-finanare a proceselor din surse externe (credite, parteneriate etc.),
rezultatele analizelor interesnd att investitorii ct i finanatorii.

Analiza resurselor financiare

Indicatori

Mod de calcul

Excedentul brut din exploatare

EBE R Cham
ex

Capacitatea de autofinanare

CAF R
Cham
net

Rata solvabilitii patrimoniale

Rata ndatorrii globale

Rata general a ndatorrii

Rata datoriilor financiare (ndatorrii
pe termen lung)
Rata capacitii de rambursare a
creditelor

Rsp

K pr
K pr I t

D
t
Rig
100
K
D
pr
t
R gi

Rdf

Rcr

It
K

EBE

Kpr=capital propriu
It=mprumuturi totale
Dt=datorii totale

100

pr

I tl
K

Explicaii

100

pr

It
CAF

100

Itl=mprumuturi pe
termen lung

Model de evaluare al resurselor financiare

Punctaj

Calificativ

Semnificaie

Inadaptare
total

Rsp scade continuu cu peste 10% pe an sau ajunge la valori sub 40%;
Rig, Rgi, Rif n cretere cu peste 10% pe an;
Rcr n cretere cu peste 10% pe an.

Adaptare
insuficient

Rsp scade continuu sub 10% pe an sau are valori ntre 40% i 50%;
Rig, Rgi, Rif n cretere sub 10% pe an sau au oscilaii semestriale mari;
Rcr n cretere sub 10% pe an.

Adaptare la
limit

Rsp i menine doi ani variaia n limitele +/-10% pe an sau are valori ntre
50% i 60%;
Rig, Rgi, Rif se menin constante +/-10% n ultimii doi ani;
Rcr constant sau scade uor n ultimul an.

Adaptare
bun

Rsp crete continuu cu peste 5% pe an sau ajunge la valori peste 60%;

Rig, Rgi, Rif n scdere cu maxim 10% pe an;
Rcr n scdere cu max 10% pe an.

Adaptare
foarte bun

Rsp crete continuu cu peste 1% pe an sau ajunge la valori peste 70%;

Rig, Rgi, Rif n scdere cu minim 10% pe an;
Rcr n scdere cu min 10% pe an.

DIAGNOSTICUL DE POTENIAL

Diagnosticul fabricaiei
Analiza vizeaz structura i calitatea proceselor de fabricaie,
gradul n care mijloacele de producie pot asigura funcionarea
ntreprinderii n orizontul de timp previzionat.
Obiectivele principale ale analizelor sunt: evaluarea strii
proceselor tehnologice, a imobilizrilor i modului de ntreinere al
acestora dar i necesitile investiionale sau dinamica mijloacelor
fixe.
Diagnosticul fabricaiei cuprinde urmtoarele determinri:
Structura i calitatea proceselor de fabricaie (este
fabricaia complet i de calitate ?);
Starea echipamentelor de fabricaie (sunt echipamentele
suficiente i adecvate procesului de fabricaie ?);

Analiza structurii i calitii fabricaiei

Indicatori

Mod de calcul

Explicaii

Producia planificat pe sortimente

Compartiment producie

qoi

Producia realizat pe sortimente

Compartiment producie

qri

Producia medie individual pe

unitate de timp
Coeficientul mediu pe sortiment

Coeficientul ritmicitii pe unitate

de timp
Coeficientul deprecierilor

Coeficientul coreciilor

q ti

Ks

Kr 1

Kc

t = unitatea de timp (or, zi,

lun, an)

qri cui

Cui = costul unitar pe sortiment

qoi cui

1
2q ti

Kd

q
ri
t

( qri

q ti ) 2

cui
qri cui

qdi = cantitatea rebutului pe

cci
qri cui

nci = numrul de intervenii de

qdi

nci

sortiment

corecie pe sortiment
cci = costul interveniei

Analiza strii echipamentelor

Indicatori
Grad de utilizare ca capacitii de
producie
Productivitatea mijloacelor fixe
Rata de echilibru a mijloacelor fixe
la numrul de salariai
Coeficient de uzur (depreciere)

Mod de calcul
GuCP

Q
e 100
C max

MF

Qf
Vi

V
Es i
Ns
K

A
100
Vi

Explicaii
Qe=nr. produse realizate

Qf= producia fabricat

Vi = valoare de intrare a MF

numrul mediu de salariai

A= amortizare

Model de evaluare a fabricaiei

Punctaj

Calificativ

Semnificaie

Inadaptare
total

Carene mari n planificarea produciei (Ks < 0,4 ). Producia este n

salturi mari (Kr<0,2) cu ntreruperi frecvente. Calitate foarte redus a
proceselor (Kd, Kc, creteri anuale > 10%). MF insuficiente i inadecvate
proceselor de fabricaie (GuCP < 30%, Ku >70%) MF n scdere).

Adaptare
insuficient

Planificare defectuoas a produciei (Ks = 0,4..0,5). Producia este n

salturi (Kr<0,2..0,5). Calitate redus a proceselor (Kd, Kc, cresc anual <
10%). MF insuficiente sau inadecvate proceselor de fabricaie (GuCP <
50%, MF , Es n scdere).

Adaptare la
limit

Planificare acceptabil a produciei (Ks = 0,5..0,7). Ritm de producie

mediu (Kr<0,5..0,7). Calitate redus a proceselor (Kd, Kc, oscileaz +/5%). MF insuficiente (GuCP < 70%, Es scade) dar adecvate proceselor
de fabricaie (productivitate n cretere).

Adaptare
bun

Planificare bun a produciei (Ks = 0,7..0,9). Ritm de producie bun

(Kr<0,7..0,9). Calitate n cretere (Kd, Kc, scad 0..5% anual). MF
suficiente (GuCP > 80%, Es se menine constant) i adecvate proceselor
de fabricaie (Ku se menine, productivitate n cretere).

Adaptare
foarte bun

Planificare foarte bun a produciei (Ks 1). Ritm de producie foarte bun
(Kr 1). Calitate n cretere (Kd, Kc, scad > 5% anual). MF perfect
adaptate i intens utilizate (GuCP > 90%, Es scade uor, Ku n scdere,
productivitate n cretere).

DIAGNOSTICUL DE POTENIAL
Diagnosticul funciei comerciale
Obiectivul principal al diagnosticului potenialului comercial l constituie evaluarea structurii i
necesarului de resurse alocate funciei comerciale i a modului de utilizare a acestora (eficien).
Diagnosticul funciei comerciale cuprinde urmtoarele analize:
Nivelul resurselor interne alocate funciei comerciale;
Eficiena activitii comerciale;

Analiza resurselor interne alocate funciei comerciale

Indicatori

Surs informaii

Planificat

Realizat

Numr de salariai n proces, din care:

- cu pregtire comercial
- specialiti

Depart. RU

Punctaj (Ppl)
Ppl = 1..5

Punctaj (Pre)
Pre = 1..5

Nivel tehnic spaii comerciale:

- suprafa util
- utiliti
- accesibilitate
- protecie produse

Depart. Tehnic
Depart. Tehnic
Raport evaluare
Raport evaluare

Ppl = 1..5
Ppl = 1..5
Ppl = 1..5
Ppl = 1..5

Pre = 1..5
Pre = 1..5
Pre = 1..5
Pre = 1..5

Nivel tehnic echipamente:

- numr
- productivitate
- stare tehnic

Depart. Tehnic
Depart. Tehnic
Raport evaluare

Ppl = 1..5
Ppl = 1..5
Ppl = 1..5

Pre = 1..5
Pre = 1..5
Pre = 1..5

Analiza resurselor interne alocate funciei comerciale

(continuare)
Indicatori

Surs informaii

Planificat

Realizat

Nivel tehnic active necorporale:

- durat de valabilitate
- nivel tehnic

Contract
Raport evaluare

Ppl = 1..5
Ppl = 1..5

Pre = 1..5
Pre = 1..5

Nivel resurse financiare alocate:

- buget alocat marketing
- salarii specialiti

Depart. Financiar
Depart. RU

Ppl = 1..5
Ppl = 1..5

Pre = 1..5
Pre = 1..5

Conducere executiv
Conducere executiv
Conducere executiv

Ppl = 1..5
Ppl = 1..5
Ppl = 1..5

Pre = 1..5
Pre = 1..5
Pre = 1..5

Nivel management proces:

- marketing intern sau serviciu externalizat
- transport intern sau serviciu externalizat
- consultan montaj, service, interne sau
servicii externalizate

Pe baza evalurilor indicatorilor se calculeaz un punctaj mediu ponderat al criteriului

Ppl / re f i
planificat i realizat, P respectiv P cu relaia:
i
pl
re
Ppl / re
unde fi = coeficienii de poderare a importanei :
fi
Gradul de importan

Consecinele nendeplinirii criteriului

fi

Foarte important

Extren de grave la nivel de ntreprindere

Major

Grave, cu efect sectorial

Secundar

Izolate, la nivel compartimental

Analiza eficienei activitii comerciale

Indicatori
Indicele CA
Indicele clienilor
Cota de pia a produsului a
Eficiena activelor comerciale

Eficiena comercial a
vnzrilor
Rata general a costurilor la CA

Fora de vnzare

Mod de calcul
I CA

I Nc

CAn
100
CAn1

CAn=CA in anul curent

CAn-1=CA in anul anterior

Ncn

Ncn=nr. clieni n anul curent

Ncn-1=nr. clieni n anul anterior

N c n1

100

CA
CPa
100
VTP

E Ac

VTP= volumul total al vnzrilor

pe pia ale produsului a

CA

ATc

ATc = active totale utilizate n

activitatea comercial

CA

Nc

Nc = numrul de clieni activi

E Nc
Rcg

Explicaii

C
com
CA

Fv

CA
Ns

Ccom = costuri comerciale totale

Ns = numrul de salariai n
proces

Model de evaluare a funciei comerciale

Punctaj

Calificativ

Semnificaie

Inadaptare
total

Resurse interne principale insuficient alocate ( Ppl < 2 i Ppl Pre ).

Eficien foarte sczut a funciei ( ICA, INc, CPa , EAc n scdere ultimii
2 ani, Rcg n cretere).

Adaptare
insuficient

Potenialul resurselor interne este redus ( Pre < 2 pentru principalele

resurse implicate n proces).
Eficien sczut a funciei (ICA, INc, CPa n scdere ultimul an).

Adaptare la
limit

Potenial mediu al resurselor comerciale (Pre < Ppl i Pre 3)

Eficien la limit (ICA < 1,05, INc i CPa se menin constani, Rcg scade
uor)

Adaptare
bun

Adaptare
foarte bun

Exist resurse cu potenial ridicat ( Pre 4) nevalorificate n totalitate.

Eficien bun (ICA > 1,1, INc i CPa cresc n ultimii doi ani, Rcg n
scdere, Fv n cretere)
Exist resurse cu potenial ridicat ( Pre 5), bine valorificate Ppl Pre
Eficien bun (ICA > 1,2, INc i CPa cresc n ultimii doi ani, Rcg n
scdere, Fv i EAc n cretere)

4.2 DIAGNOSTICUL CRETERII ECONOMICE

Metod de analiz a cifrei de afaceri
Cifra de afaceri rezult prin nsumarea veniturilor din vnzarea produselor
(bunuri materiale i servicii) cu cele din vnzarea mrfurilor. Ea nu include
veniturile din vnzarea sau transferul activelor i nici cele din subvenii.

CArecalculat a CAN t I pN / N t

Indicatori de volum;
Indicatori de structur;
Indicatori de dinamic;
Indicatori factoriali.

Metod de analiz a cifrei de afaceri

Indicatori de volum
Cifra de afaceri net
Cifra de afaceri medie
Cifra de afaceri critic

Mod de calcul
Cont de profit i
pierdere (CPP)
CA

CAcr
rcv

Rata preurilor

Rp

CA
Q

CF
1 rcv
c pm
p vm

Pn
100
Pn 1

Explicaii
CA
Q=cantitatea total de produse vndute
CF=costurile fixe
rcv = rata costurilor variabile
cpm = costul de producie mediu
pvm = preul de vnzare mediu
Pn=preul mediu n anul n
Pn-1=preul mediu n anul anterior

Metod de evaluare a cifrei de afaceri

Indicatori de structur
Coeficientul Herfindhal

Mod de calcul

gi

Explicaii
gi= structura pe sortimente
Q
gi i
Q
Qi= cantitate din sortiment i

Coeficientul Gini-Struck

n gi 1
2

G
Coeficientul clienilor mari

n 1

K CM

N
CM 100
N

NCM=numr clieni mari

NCm=numr clieni mici

K Cm

N
Cm 100
N

Coeficientul clienilor mici

Rata clienilor mari n CA

n= numrul de sortimente

RCM

CACM

100
CA

N= numr total clieni

CACM = cifra de afaceri a

clienilor mari

Metod de evaluare a cifrei de afaceri

Indicatori de dinamic
Indicele creterii anuale

Ritmul mediu de cretere pe

ultimii 3 ani

Indicele preurilor de
vnzare

Mod de calcul
I CA

CAn

100
CAn1

Explicaii
CAn=CA in anul curent
CAn-1=CA in anul anterior
CAn-2=CA cu doi ani nainte

R(

CAn
1) 100
CAn 2

Ip

Pn
100
Pn 1

Pn= preul n anul curent

Pn-1= peul n anul anterior

Metod de evaluare a cifrei de afaceri

Indicatori factoriali
Indicele produselor
fabricate
Productivitatea
fabricaiei
Productivitatea
vnzrilor

Mod de calcul

I PF

CAPF

100
CA

ws

Qf
Ns

wCA

CA
Ns

Explicaii
CAPF=CA din produse fabricate

Qf = cantitatea de produse
fabricate
N s = numrul mediu de salariai

Model de evaluare a cifrei de afaceri

Punctaj

Calificativ

Semnificaie

Inadaptare

Descretere sistematic a volumului vnzrilor cu peste 10% pe an.

Cifra de afaceri sub valoarea critic ( coeficient de siguran <1).
Rate subunitare de cretere a preurilor.
Structur deficitar consemnnd o dependen mare de clienii mari
sau de cei mici (KCM sau KCm, RCA sau RCM >95%); numr redus de
produse cu contribuie semnificativ n cifra de afaceri (G 1).
Activitate n recul, indicii fabricaiei i productivitii scad n ultimii doi ani.

total

Adaptare
Descretere sistematic a vnzrilor sub 10% pe an sau oscilaii
insuficient mari semestriale.
Cifra de afaceri este la valoarea critic ( coeficient de siguran <1,05).
Rata de cretere a preurilor sub rata inflaiei.
Structur inadecvat de produse; numr redus de produse, cu mare
sezonalitate; exist produse/servicii alternative ns greu de
implementat (G , H >0,8).
Indicii fabricaiei i productivitii scad n ultimul an.

Model de evaluare a cifrei de afaceri

Punctaj

Calificativ

Semnificaie

Adaptare la
limit

Meninere constant, n limitele ratei de inflaie, n ultimii trei ani.

Cifra de afaceri peste valoarea critic ( coeficient de siguran <1,5).
Rata de cretere a preurilor peste rata inflaiei.
Structur adecvat a produselor vndute (G>0,5) dar repartizat
inadecvat pe clieni (KCM sau KCm, RCA sau RCM >80%);
Probleme de fabricaie i marketing (indicele fabricaiei scade).
Indicii productivitii se menin la valori constante.

Adaptare
bun

Cretere sistematic sub 10% pe an, n ultimii doi ani.

Cifra de afaceri peste valoarea critic ( coeficient de siguran >1,5).
Structur bun a vnzrilor (G < 0,5), curba Paretto aproape de ideal
(KCM =10% i RCM=60%).
Indicele fabricaiei se menine constant.
Sunt necesare aciuni de intensificare a promovrii.
Indicii productivitii n cretere continu.

Adaptare
foarte bun

Cretere sistematic peste 10% pe an, n ultimii doi ani.

Cifra de afaceri peste valoarea critic ( coeficient de siguran >2).
Rata de cretere a preurilor la nivelul ratei inflaiei.
Structur ideal a vnzrilor (G 0, H1/n).
Indicii fabricaiei i productivitii cresc n ultimii doi ani.

Metod de analiz a valorii adugate

Valoarea adugat (VA) este plusul de bogie creat de ntreprindere ca

urmare a activitii economice desfurate. Ea este expresia eficienei
consumului de factori de producie.
VA = (Qe + Mc) M
unde: Qe= producia exerciiului; Mc=marja comercial (Mc=Vmf - Chmf)

Metod analitic de calcul (dup CPP)

VA = Rex + Chp + Cham + Chimp (pe baz de bilan)

Indicatori de structur;
Indicatori de dinamic;
Indicatori de eficien;
Indicatori factoriali.

Metod de evaluare a valorii adugate

Indicatori de structur

Mod de calcul

Rata medie a cheltuielilor

materiale
Rata medie a cheltuielilor cu
personalul
Rata medie a cheltuielilor cu
dobnzile
Indicatori de dinamic
Indicele VA

Rata medie aferent CA

RChm

C
hmat 100
VA

RChp
RChd

C hp
VA

100

C hd
100
VA

Mod de calcul
IVA

VAn
100
VAn1

RVA

VA
100
CA

Explicaii
Chmat= cheltuielile materiale

Chp= cheltuieli cu personalul

(salarii i taxe)
Chd= cheltuieli cu dobnzile
Explicaii
VAn=valoarea adugat n
anul curent
VAn-1=valoarea adugat n
anul precedent

Metod de evaluare a valorii adugate

Indicatori de eficien

Mod de calcul

Valoarea adugat la 100 lei

mijloace fixe

VAMF

Valoarea adugat la 100 lei

capital angajat

VAKp

Valoarea adugat medie pe

salariat

Indicatori factoriali

Explicaii

VA

100
MF

VA= VAn - VAn-1

(variaia VA de la o perioad la
alta)

VA
100
Kp

Kp= Kpn Kpn-1

(variaia capitalului propriu de
la o perioad la alta)

VA Ns

VA
Ns

N s = Nsn Nsn-1 (variaia

numrului mediu de salariai de
la o perioad la alta)

Mod de calcul

Modelul factorial
Qf

VA
VA Ns

Ns Q f

Explicaii
Qf

= productivitatea fabricaiei

Ns
VA
Qf

= productivitatea VA

Model de evaluare a valorii adugate

Punctaj

Calificativ

Semnificaie

Inadaptare
total

Adaptare
Descretere sistematic a valorii adugate sub 10% pe an.
insuficient Rata aferent CA n scdere dar cu valori > 0,2
Structur deficitar pe principalele grupe de cheltuieli.
Eficiena n scdere a principalilor factori de producie.
Productivitate VA sczut.
Necesitate de restructurare a activitii.

Adaptare la
limit

Descretere sistematic a valorii adugate cu peste 10% pe an.

Rata aferent CA n scdere i cu valori reduse (< 0,1)
Structur deficitar, cu pondere mare a unor categorii de cheltuieli.
Eficiena n scdere a tuturor factorilor determinani de producie.
Lipsa perspectivelor de mbuntire.

Meninere sau cretere sub limitele ratei de inflaie, n ultimii trei ani.
Rata aferent CA se menine n limitele ratei de inflaie.
Structur echilibrat la principalele grupe de cheltuieli.
Eficiena factorilor de producie, dei sczut, este n cretere la
principalele grupe.
Productivitate VA sczut dar n cretere.
Probleme de fabricaie i gestiune a costurilor.

Model de evaluare a valorii adugate

Punctaj

Calificativ

Semnificaie

Adaptare
bun

Cretere sistematic a valorii adugate, sub 10% pe an, n ultimii doi ani.
Rata aferent CA n cretere sau valori >0,5 n ultimii doi ani.
Structur echilibrat a principalelor grupe de cheltuieli.
Eficien n cretere la principalii factori de producie utilizai.
Productivitatea VA n cretere uoar (sub 10%)
Se impune gestionarea la un nivel superior a costurilor.

Adaptare
foarte bun

Cretere sistematic a valorii adugate, peste 10% pe an, n ultimii trei

ani.
Rata aferent CA n cretere i valori >0,5 n ultimii trei ani.
Cheltuielile sunt gestionate cu maxim eficien.
Eficien n cretere a utilizrii tuturor factorilor de producie.
Productivitatea VA n cretere, peste 10% n ultimii trei ani.

Metod de analiz a lichiditii i solvabilitii

Lichiditate: capacitatea ntreprinderii de a-i onora la scaden obligaiile de plat pe
seama activelor curente.
Solvabilitate: capacitatea ntreprinderii de a-i onora n totalitate obligaiile de plat.
Indicatori

Mod de calcul

Rata lichiditii curente

Rata lichiditii pariale

Rata lichiditii imediate

Rlc

A S
Rlp c
Dts

A S Cr
Rli c
Dts

Rata solvabilitii generale

Rata solvabilitii patrimoniale

Ac
Dts

Rsg
Rsp

A
t
Dt
K pr

K pr Credite

Explicaii
Dts= datorii pe termen
scurt
Ac=active curente
S = stocuri

Cr = creane

Dt= datorii totale

Kpr=capital propriu

Model de evaluare al lichiditii i solvabilitii

Punctaj

Calificativ

Inadaptare
total

Capacitate foarte sczut de plat; insolvabilitate patrimonial.

Rlc <1; Rlr <0,5; Rli < 0,1
RSg < 1; RSp < 0,3

Adaptare
insuficient

Capacitate redus de plat a datoriilor; solvabilitate foarte redus.

Rlc >1; Rlr <0,5; Rli < 0,1
Rsg < 1,2; Rsp < 0,3

Adaptare la Pot exista probleme de lichiditate; solvabilitate limitat.

limit
Rlc =1..1,5; Rlr = 0,5..0,8; Rli = 0,1..0,3
Rsg < 1,2..1,4; Rsp = 0,3..0,5

Adaptare
bun

Semnificaie

ntreprinderea este lichid; solvabilitatea este bun.

Rlc =1,5..2; Rlr = 0,8..1; Rli > 0,3
Rsg >1,4; Rsp > 0,5

Adaptare ntreprinderea are o excelent lichiditate i solvabilitate.

foarte bun Rlc > 2; Rlr >1; Rli > 0,5
Rsg > 2; Rsp > 1

4.3 DIAGNOSTICUL RENTABILITII

Rentabilitatea ntreprinderii se apreciaz att prin valoarea sa absolut (rezultatul) ct i prin
eficiena utilizrii factorilor de producie (ratele de rentabilitate).

Metod de analiz a rezultatului

.
Indicatori
de structur
Rezultatul operaional
(marja brut)

Mod de calcul

Ro CA Vs Cho
Cho Chmat Chut Chmf Ch p

Rezultatul din exploatare

(Rex)

Cont de profit i pierdere (CPP)

Rezultat financiar (Rf)

Cont de profit i pierdere (CPP)

Rezultat extraordinar
(Rextr)

Cont de profit i pierdere (CPP)

Rezultat brut (Rbr)

Rbr = Rex +Rf +Rextr

Rezultat net (Rnet)

Rnet = Rbr - Ipr

Explicaii
Vs=variaia stocurilor
Cho=cheltuieli de operare
Chmat=cheltuieli materiale
Chut=cheltuieli cu utilitile
Chmf=cheltuieli cu mrfurile
Chp=cheltuieli cu personalul

Ipr = impozitul pe profit

Metod de evaluare a rezultatului

Indicatori de dinamic
Indicele mediu al preurilor
de vnzare
Indicele costului de
producie mediu

Rata marjei brute

Mod de calcul
Ip
I C pm

Explicaii

Pn
100
Pn1

Pn=preul mediu n anul n

Pn-1=preul mediu n anul anterior

C pmn

Cpmn = costul de producie mediu

n anul n
Cpmn-1 = costul de producie
mediu n anul anterior

C pmn 1

Rmbr

100

Ro
Ro = rezultatul operaional
100
CA

Model de evaluare al rezultatului

Punctaj

Calificativ

Semnificaie

Inadaptare
total

Descretere sistematic a Ro n ultimii trei ani cu peste 10% pe an

chiar dac Rbr >0, Rex < 0 (pierdere), Rf < 0.
Costurile de producie cresc mai rapid ca preurile de vnzare (Ic pm >Ip).
Rata marjei brute scade n fiecare din anii analizai

Adaptare
insuficient

Descretere sistematic a Ro, sub 10% pe an, Rex < 0, Rf <>0.

Costurile de producie cresc n acelai ritm cu preurile de vnzare.
(Icpm Ip) iar rata marjei brute scade n ultimul an.

Adaptare la
limit

Cretere uoar a Ro, sub 10% n ultimul an, Rex > 0, Rbr < 0 (pierdere
mai mic de 10% din capitalul social).
Costurile de producie cresc sub nivelul preurilor de vnzare(Ic < Ip).
Marja brut se menine la nivelul anului anterior sau crete uor.

Adaptare
bun

Cretere a Ro, peste 10% pe an, n ultimii doi ani, Rex >0 n toat
perioada analizat, Rbr > 0 n ultimul an (Rnet poate fi negativ).
Marja brut crete n fiecare an.

Adaptare
foarte bun

Ro crete peste 20% n ultimii doi ani, Rnet > 0 (profit peste nivelul
maxim al randamentului capitalului pe piaa monetar).
Rbr > Rex

Metod de analiz a rentabilitii

Indicatori
.
Rata rentabilitii
comerciale
Rata rentabilitii
economice
Rata rentabilitii
economice

Mod de calcul

R
net 100
CA

R rc

Rre

R
ex 100
Aex

EBE
Rre
100
At
EBE = Rex + Cham

Rata rentabilitii
economice
Viteza de rotaie a
activelor n CA sau Vt
Rata rentabilitii
financiare a capitalului
sau veniturilor
Braul prghiei
financiare

R
Rre br 100
At
VrAt

Rrf

CA, Vt
At

Explicaii
Rnet = rezultatul net
La ntreprinderi dependente de politica fiscal, fluxurile
financiare i extraordinare, pentru eliminarea influenei lor;

Aex = active de exploatare

La ntreprinderi dependente de politica de amortizare a
capitalului tehnic.
EBE = excedentul brut din exploatare
Cham = cheltuieli cu amortizarea capitalului tehnic

At = Active totale
La ntreprinderi n care toate activitile aduc profit.

Rbr = rezultat brut

Vt = venituri totale (Vex + Vf + Vextr)

Kp = capitalul propriu
Rnet

100
K p , Vt

B pf

At
Kp

Model de evaluare al rentabilitii comerciale

Punctaj

Calificativ

Semnificaie

Inadaptare
total

Descretere sistematic cu peste 10% pe an sau valori actuale < 1%

Adaptare
insuficient

Descretere sistematic sub 10% pe an sau valori actuale < 5%

Adaptare la
limit

Meninere constant sau uoar scdere, n ultimii trei ani

Adaptare
bun

Adaptare
foarte bun

Cretere sistematic sub 10% pe an, n ultimii doi ani

Cretere sistematic peste 10% pe an, n ultimii doi ani sau valori
actuale >20%

Model de evaluare al rentabilitii economice

Punctaj

Calificativ

Semnificaie

Inadaptare
total

Descretere sistematic cu peste 20% pe an, valori actuale Rre < 5 %

Descretere simultan a VrAt i Rrc

Adaptare
insuficient

Descretere sistematic sub 20% pe an, valori actuale Rre < 10%
Descretere VrAt sau Rrc

Adaptare la
limit

Meninere constant sau uoar scdere, n ultimii trei ani.

Cretere VrAt sau Rrc

Adaptare
bun

Adaptare
foarte bun

Cretere sistematic sub 10% pe an, n ultimii doi ani

Valori actuale Rre >20%
Cretere sistematic peste 10% pe an, n ultimii doi ani.
Valori actuale Rre > 40%

Model de evaluare al rentabilitii financiare

Punctaj

Calificativ

Semnificaie

Inadaptare
total

Descretere sistematic cu peste 10% pe an pentru Rrf i VrAt

Adaptare
insuficient

Descretere sistematic sub 10% pe an pentru Rrf

Adaptare la
limit

Meninere constant sau uoar scdere, n ultimii trei ani a Rrf

Adaptare
bun

Adaptare
foarte bun

Cretere sistematic a Rrf, sub 10% pe an n ultimii doi ani

Cretere sistematic a Rrf, peste 10% pe an n ultimii trei ani, cretere
n ultimii doi ani a VrAt i Bpf

4.4 MODEL MATEMATIC DE ANALIZ DIAGNOSTIC

DF =Nota medie ponderat a diagnosticului financiar

DF

n
Pdf i
i 1
n
fi
i 1

fi

n = criterii de analiz diagnostic luate n calcul

Pdfi = 1..5 (punctaje convenionale de analiz pe criterii)
fi = coeficieni de ponderare a importanei criteriilor

Gradul de importan

Consecinele nendeplinirii criteriului

fi

Foarte important

Extren de grave la nivel de ntreprindere

Major

Grave, cu efect sectorial

Secundar

Izolate, la nivel compartimental

Evaluare general proces

Clasificare
1
2

Recomandri

Inadaptare total Renunare la proces sau externalizare.

Adaptare
insuficient

Restructurare radical: reorganizare

structural i retehnologizare prin aport de
capital sau externalizare proces.

Adaptare la limit Restructurare important: investiii tehnice i

tehnologice, control cheltuieli, perfecionare
personal operativ, injecie de capital.

Adaptare bun

Pilotaj proces, automatizare operaii,

planificare resurse, perfecionare personal
specializat, asigurare capital.

Adaptare foarte
bun

Dezvoltare proces: elasticitate fabricaie,

automatizare i informatizare faze, protecie
intelectual. Stimulare creativitate personal.