Decizii nelepte

pentru viitorul tu financiar

www.baniIQ.ro

Ediie revizuit i adugit 2013

Junior Achievement (JA) mulumete companiei Visa Europe

i bncilor membre din Romnia pentru susinerea financiar
i implicarea lor n dezvoltarea programului BaniIQ.
Programul este implementat n Romnia n parteneriat
cu Ministerul Educaiei, Cercetrii, Tineretului i Sportului
i al Autoritii Naionale pentru Protecia Consumatorilor.

Junior Achievement Young Enterprise Romnia, organizaie nonprofit (f. 1993), parte a Junior Achievement
Worldwide SUA (f. 1918) i a Junior Achievement Young Enterprise Europe (f. 1967), deruleaz n colile
din Romnia programe de educaie economic, antreprenorial, financiar i de orientare profesional, ntr-una dintre
formele: curriculum la decizia colii, auxiliar la o disciplin de trunchi comun, dirigenie/consiliere, extracurricular/cerc,
coal dup coal. Programele sunt implementate n parteneriat cu Ministerul Educaiei, Cercetrii, Tineretului i
Sportului, n baza Protocolului 10184/2003.

Misiunea Junior Achievement Young Enterprise este s inspire

i s pregteasc noua generaie pentru a reui n economia de pia.
n parteneriat cu mediul educaional i cu sprijinul comunitii de afaceri,
JA i aduce pe tineri mai aproape de lumea real,
ajutndu-i s-i descopere i s-i valorifice potenialul.

Copyright 2012, 2013 Junior Achievement Romnia, pentru versiunea n limba romn

2010 JA Worldwide. All rights reserved.
Niciun paragraf din aceast publicaie i nicio parte din acest text nu pot fi reproduse sau transmise n nicio alt form,
prin niciun alt mijloc, electronic sau mecanic, incluznd fotocopierea, nregistrarea, pstrarea ntr-o baz de date sau n
alt mod, cu excepia cursurilor desfurate n cadrul unei sesiuni organizate, parte a programelor JA, sau cu permisiunea
editorului.
Tipar 2013
ISBN 978-606-8347-20-2

Cuprins
I. PLANIFICAREA FINANCIAR .................................. 4
II. BUGETUL PERSONAL ............................................ 21
III. ECONOMISIREA I INVESTIIILE .......................... 26
IV. BNCI I SERVICII BANCARE ................................ 34
Glosar........................................................................... 55

I. PLANIFICAREA FINANCIAR
Stabilirea obiectivelor reprezint baza unei planificri financiare personale. Plani
ficarea financiar este un proces de gndire, nu doar un produs. Un plan finan
ciar este bazat pe ceea ce fiecare dintre noi consider c este cel mai important n
via:
Ce vrei s obii n via?
Ce vrei s fii, s faci i s ai?
Obiectivele te vor ajuta s trasezi direcia ctre planurile i aciunile tale.
Pentru a-i putea stabili obiectivele corect, trebuie s nvei s le prioritizezi,
contientiznd c resursele sunt ntotdeauna limitate, i s nelegi diferenele din
tre nevoi i dorine. Este n regul s ai nevoi. Adesea nevoile ne dau dorina de a
reui. Cel mai important este s fii capabil s faci diferena dintre o dorin i o ne
voie i s foloseti aceast nelegere cnd iei deciziile importante. Luarea deciziilor
joac un rol important n procesul de planificare financiar. A face alegeri nseamn
a folosi resursele limitate, n modul cel mai bun cu putin, pentru a ndeplini obiec
tivele.
O valoare este o convingere sau o idee pe care tu o consideri important sau
dezirabil. Nu toat lumea acord valoare acelorai lucruri n via i este foarte po
sibil ca valorile tale s se schimbe de-a lungul vieii. Oamenii sunt diferii i, cel mai
important, au idei diferite. Valorile influeneaz obiectivele tale i luarea deciziilor.
Obiectivele sunt ndeplinite prin aplicarea de fiecare dat a procesului de planifi
care financiar n cinci pai. Cei cinci pai sunt:
1. Stabilirea obiectivelor.
2. Analizarea informaiilor.
3. ntocmirea unui plan.
4. Implementarea planului.
5. Monitorizarea i modificarea planului.
Este important s nelegem c multe decizii personale i financiare luate astzi ne
vor afecta deciziile viitoare. Mai mult, fiecare decizie are consecine care te afecteaz
pe tine, pe ali oameni i mediul tu.
Un element esenial n ndeplinirea obiectivelor financiare este practica economi
sirii continue i consecvente, lucru posibil prin efectuarea de cheltuieli mai mici
dect veniturile. Cu ct aceast practic ncepe mai devreme, cu att mai bine. Noi o
numim PTP (Pltete-te pe Tine Primul). Exist un schimb ntre satisfacerea nevoilor
i dorinelor de azi i satisfacerea nevoilor i dorinelor de mine. PTP nseamn c,
nainte de a cheltui venitul, s pui ceva din el deoparte, pentru viitor. Economiile

pot crete prin intermediul unei investiii n cadrul creia banii lucreaz n favoarea
ta prin dobnda ctigat; apoi economiile i dobnda ctigat vor fi disponibile
pentru a-i ndeplini obiectivele.

Stabilirea obiectivelor
Nevoi versus dorine
Primul pas pe care l faci atunci cnd vrei s preiei controlul asupra situaiei tale
financiare este acela de a ti ce cheltuieti. Majoritatea dintre noi nu tim, de fapt,
unde se duc banii, dect dac facem un efort de concentrare ca s ne amintim. n
acelai timp cu evidena cheltuielilor, ine i o eviden a tuturor surselor de venit.
O modalitate de a gndi cea mai bun soluie pentru a-i administra banii este s
foloseti o abordare analitic. Abordarea este bazat pe teoria psihologic a lui
Maslow ilustrat prin Piramida nevoilor.
Maslow a identificat cinci niveluri ale nevoilor umane:

De autorealizare
nevoi abstracte (dorina
de a ne realiza n conformitate cu potenialul nostru)
De respect recunoaterea statutului,
stima, dorina de a fi apreciai de ali indivizi (de
exemplu, dorina de independen, de statut).
De apartenen necesitatea de apartenen la un grup
(exemplu: nevoia de prietenie).
De siguran nevoia de a fi protejai mpotriva oricror ameninri.
Fiziologice (necesarul elementar al vieii) hran, ap, adpost etc.

Obiective
SMART este un acronim al caracteristicilor unui obiectiv corect formulat.
Aceste caracteristici sunt urmtoarele:
S = specific
M = msurabil
A = posibil de atins
R = realist, relevant
T = delimitat n timp
Specific nseamn c un obiectiv indic exact ceea ce se dorete a se obine, este
un obiectiv foarte clar exprimat. Acesta urmrete rezultate concrete.

Exemplu: Obiectiv general: S mi cumpr main.

Obiectiv specific: S mi cumpr o main marca X.
Pentru a verifica dac un obiectiv este sau nu specific, acesta trebuie s rspund la
ntrebri precum: cine?, ce?, cnd?, cum?, care este grupul int?
Msurabil nseamn c un obiectiv poate fi msurat, fie cantitativ, fie calitativ.
Aceasta permite stabilirea cu exactitate a faptului c a fost atins sau nu i n ce m
sur a fost atins. De asemenea, un obiectiv msurabil permite monitorizarea evo
luiei lui.

Exemplu: Obiectiv general: S mi cumpr main.

Obiectiv specific: S mi cumpr n 6 luni o main marca X.
n exemplul de mai sus se poate vedea c, prin compararea situaiei de la un mo
ment dat cu obiectivul, se poate msura dac a fost atins sau nu i n ce interval de
timp. Acesta trebuie s rspund la ntrebri de genul: ct de mult?, n ct timp?
Posibil de atins nseamn c un obiectiv poate fi realizat, ndeplinit. Astfel, prin
definirea obiectivului nu se propune realizarea a ceva imposibil de atins n condiiile
date (exemplu: nu se poate construi o cldire de birouri cu 14 etaje n 24 de ore).
Realist, relevant: relevana unui obiectiv se evalueaz n raport cu obiectivul
general al acelui proiect. De exemplu, n proiectul de realizare a cldirii de birouri,
recepia structurii de rezisten se va face de ctre un inginer constructor, i nu de
ctre un inginer electrician.
Delimitat n timp nseamn c obiectivul conine i data pn la care este prevzut
a se realiza. Pentru a verifica dac un obiectiv este sau nu ncadrat n timp, acesta
trebuie s rspund la ntrebri de tipul: cnd?, pn cnd?, n ce perioad?

Activitate: Bugetul personal

Timp de o sptmn, nregistreaz-i veniturile i cheltuielile. Poi folosi un carneel

sau chiar telefonul mobil.
Peste o sptmn, cnd vei avea destul de multe informaii despre ct cheltuieti
i din ce resurse, ncearc s faci un buget care s-i permit s i planifici chel
tuielile.
Combin acest lucru cu ideile tale despre ceea ce vrei s cumperi. Apoi elaboreaz
un buget personal pentru urmtoarele trei luni.

Activitate: Deciziile financiare

Educaia cost bani i timp. n unele ri, oamenii nva pn la vrsta de 20 de ani,
dup care lucreaz pn la 65 de ani, se pensioneaz i nceteaz din via la 70-80
de ani. Care sunt limitele acestor trei etape (educaie, munc, pensionare) n ara
noastr?
Lucreaz mpreun cu colegii pentru a face un sondaj n cadrul populaiei din co
munitatea voastr, pentru a afla rspunsul la aceste ntrebri. Acest studiu te va
ajuta s identifici vrstele la care majoritatea oamenilor iau cele mai importante
decizii financiare. ntreab-i prinii i prietenii aduli despre deciziile pe care le iau
atunci cnd cumpr ceva.
Identific ase persoane pe care s le supui unui sondaj:
Dou persoane care au puin peste 20 de ani.
Dou persoane care au peste 40 de ani.
Dou persoane care s-au pensionat.
Cnd ai terminat studiul, clasific rspunsurile i vezi dac exist diferene n funcie
de vrsta persoanei chestionate.
Ai reuit s observi vreo sugestie potrivit propriei planificri financiare?

Sondaj (chestionar)
Identific ase persoane pe care s le chestionezi. Asigur-te c aparin unor grupe
de vrst variate. Realizeaz sondajul pentru fiecare persoan chestionat.
Grupa de vrst: 20-29 ani ____; 30-39 ____; 40-59 ____; 60 i peste 60 ____
1. La ce vrst ai terminat studiile? _ _____________________________________
2. Ai pltit pentru studii?

p DA
p NU
3. Ai cumprat sau intenionai s cumprai:
p O cas sau un apartament;
p O main, un calculator;
p Un televizor?
4. Care sunt cele mai valoroase 3 cumprturi / achiziii pe care le-ai fcut sau ai
intenionat s le facei?
___________________________________________________________________
5. Ce vrst aveai cnd ai luat aceste decizii?______________________________
6. Credei c ai luat aceste decizii la vrsta potrivit?________________________
7. De la ce vrst muncii?______________________________________________
8. Cnd ai nceput planificrile pentru vrsta pensionrii?____________________
9. Care sunt elementele care au influenat decizia pensionrii? ________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
10. Cnd plnuii s v pensionai?/ La ce vrst v-ai pensionat? ______________
11. Exist decizii financiare pe care le-ai luat i pe care le regretai?
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
12. Exist decizii financiare despre care credei c ar fi trebuit s le luai, dar pe
care nu le-ai luat? Care?
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
13. Ce sfat mi-ai da mie n privina planificrii financiare?
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

Activitate: Cheltuieli
Obiectiv: Vei identifica tipuri de cheltuieli zilnice i le vei corela cu piramida Maslow.
Aciune: Noteaz n foaia de lucru de mai jos cheltuielile din ziua curent (ziua 1).
Folosete aceast foaie de lucru pentru a ine evidena cheltuielilor timp de una
sau dou sptmni sau pn n momentul n care vei avea o idee clar asupra
destinaiei banilor, unde se duc i pe ce. Dac nu i plteti tu toate cheltuielile
de ntreinere, afl care sunt costurile medii de ntreinere n zona n care locuieti,
pentru a avea o sum de pornire n bugetarea ulterioar.
Lund n considerare cele cinci niveluri ale piramidei lui Maslow, clasific cheltuieli
le din ziua curent:

CHELTUIELI

Ziua
1

NIVEL
MASLOW

Hran
Adpost
(chirie/rate)
Transport
Telefon
Utiliti
Haine
Recreere
Calculator
Internet
TOTAL

Activitate. 4 coluri
Obiectiv: Vei identifica domeniile n care simi c ai succes. n cele 4 coluri ale
ncperii sunt plasate 4 cuvinte: Sport, Academic, Cultur, Relaii.
Aciune: Mergi n colul care arat domeniul n care simi c ai cel mai mult suc
ces. Apoi mprtete-i gndurile i ideile i spune de ce crezi c sunt de suc
ces, ce prere ai despre succes, cum este s ai succes. Cnd este timpul, mut-te
ctre colul pe care l consideri ca fiind al doilea tu domeniu de succes i repet
discuia.

Activitate: Stabilete obiective

Obiectiv: Vei stabili obiective.
Aciune: Scrie trei obiective (din orice aspect al vieii) i d-i rspunsurile trainerului/
consultantului vostru. Rspunde la ntrebrile CRI adresate de trainer/consultant.

Tabelul CRI
C (Cunoate)
Ce tii despre stabilirea obiectivelor?

R (Realizeaz)
Ce faci n momentul n care
doreti s i stabileti
obiectivele?

I (nva)
Ce ai nvat despre obiective i
despre modul n care acestea se
stabilesc?

Activitate. Obiective financiare

Obiectiv: Vei crea trei obiective financiare.
Aciune: Scrie trei obiective financiare. Unul trebuie s fie pe termen scurt (pn n 3
luni), unul pe termen mediu (ntre 3 luni i 1 an) i unul pe termen lung (peste 1 an).

Obiectivele mele
1. Obiectiv
specific

2. Data la care va
fi atins

3. Termen (scurt,
mediu, lung)

4. Costuri
estimate

Total:

10

5. Suma
care poate fi
economisit pe
sptmn

Total:

Analiza resurselor
Surse de venit i cheltuieli
Principalele surse de venit sunt:
Venitul din munc.
Venitul din active i investiii.
Pentru a face o analiz a resurselor, este necesar s cunoatem trei concepte de
baz n analiza i planificarea financiar: activele, pasivele i cash flow-ul (flux fi
nanciar).
Ce sunt activele? Activele sunt cele care i bag bani n buzunar, cu alte cuvinte,
genereaz venituri, iar Pasivele sunt cele care i scot bani din buzunar, cu alte
cuvinte, genereaz cheltuieli. ntr-o reprezentare grafic, aceste definiii ar arta n
felul urmtor:

Modelul unui activ

Modelul unui pasiv

Venit

Venit

Cheltuieli

Cheltuieli

Active

Pasive

Active

Pasive

Dac vrei s avei bani, cumprai active. Cei sraci cumpr pasive. Activele
sunt cele care genereaz venituri, pasivele sunt cele care genereaz cheltuieli.
Necunoaterea acestor diferene duce la problemele financiare ale tuturora.
Ca adult, este posibil ca o mare parte din veniturile pe care le vei ctiga s provin
din munca prestat pentru alii sau, dac vei fi propriul ef, din munca pe care o
prestezi pentru tine nsui.

Activele sau acumulrile sunt reprezentate de toate bunurile pe care le deii:

toate bunurile palpabile i nepalpabile (drepturi de autor, brevete), conturile
bancare, economiile, investiiile pe care le ai n portofoliu.
Pentru cei mai muli oameni, principalul activ este casa. Dar, atenie, dac toi banii
se vor duce ctre cumprarea unei case, pe coloana de cheltuieli (pasive) se vor
aduna sume mai mari, n loc s se adune n coloana de active. Cel mai adesea, casa

11

folosete drept asigurare pentru un mprumut contractat pentru a face fa chel

tuielilor crescnde. Asta nu nseamn c nu trebuie s v cumprai o cas. Atunci
cnd ne dorim o cas, mai nti cumprm active care s genereze un cash flow cu
care s pltim casa. De cele mai multe ori nu se ntmpl aa, i acesta este unul
dintre motivele pentru care, n general, pasivele, cum ar fi creditul ipotecar i cardul
de credit, sunt mai mari dect activele.
Valoarea net a averii se refer la tot ceea ce deine o persoan dup ce au fost
achitate datoriile i plile aferente persoanei i bunurilor deinute (chirii, utiliti,
rate, impozite). Folosite n diferite moduri, proprietile sau activele pot aduce veni
turi. De exemplu, dac deii un echipament, i poi lsa pe alii s l foloseasc, con
tra cost. n acest caz, economitii spun c i foloseti proprietatea pentru a obine
o chirie.
Proprietatea sub forma banilor, mprumutai sau depozitai ntr-un cont, produce
dobnd. Dobnda reprezint venitul care se obine lsndu-i pe alii s-i uti
lizeze capitalul. Chiria i dobnda sunt dou tipuri de venit obinute din averea
deinut.
Cum poi acumula avere? Destul de simplu: trebuie s economiseti i s investeti.
Dup cum rezult din unele studii, consumatorii economisesc mai puin de 1%
din venituri, iar restul acoper cheltuieli. Bineneles, unii oameni economisesc mai
mult de 1%, dar exist oameni care economisesc mai puin sau deloc.
Suma pe care oamenii o pot economisi depinde de numeroi factori, cum ar fi:
mrimea venitului, anticiprile cu privire la evoluia venitului, dobnzile oferite de
bnci i nivelul impozitelor, spiritul de investitor al unor persoane.
Venitul: Pe msur ce nivelul venitului crete, economiile i investiiile cresc, dac
nu cresc i cheltuielile n aceeai msur. Relaia dintre modificarea venitului i
modificarea consumului (i implicit, modificarea economiilor) este explicat i prin
legea psihologic fundamental formulat de J. M. Keynes, care susine c odat cu
creterea venitului oamenii nclin, de regul, s-i mreasc consumul, dar ntr-o
proporie mai redus. Se pare totui c n ultimele decenii aceast lege nu mai este
valabil, deoarece, muli oameni din statele civilizate i mresc consumul ntr-o
proporie cel puin egal cu creterea veniturilor.
Anticiprile privind evoluia venitului pot fi o for puternic ntr-o economie.
Atunci cnd oamenii au ncredere n situaia financiar actual i viitoare, cheltu
iesc fr restricii. Economiile pot scdea, dar cheltuielile contribuie la creterea
economiei. Dar dac sigurana locului de munc sau a salariului este afectat, oa
menii economisesc mai mult i cheltuiesc mai puin. Anii 1980 i 1990 sunt exemple
foarte bune. n timpul anilor 80, cnd oamenii erau mai preocupai de bunstarea
lor material, rata anual a economiilor a fluctuat ntre 5 i 10%. n schimb, n anii
90, cnd sigurana financiar a sczut, rata economiilor a crescut. La fel i n urma
crizei financiare recente.

12

Dobnzile practicate de bnci: Dobnzile mai mari pot ncuraja economisirea ba

nilor. Fiind atrai de dobnzi, muli consumatori pot economisi mai mult pentru a
beneficia de dobnzile mari. n acelai timp, costul ridicat al lurii unui mprumut
descurajeaz ntreprinztorii sau cumprtorii, acetia amnnd achiziionarea de
lucruri mai scumpe, cum ar fi automobilele, locuinele sau investiia ntr-o afacere.
Nivelul impozitelor: Taxele impuse de guvern pot ncuraja sau descuraja economi
ile. Impozitele mari pe venitul din investiii i descurajeaz pe oameni s fac
economii. Impozitele mici i ncurajeaz s acumuleze bani i s-i investeasc.
Bncile, companiile de asigurri, societile de investiii financiare acioneaz astfel
nct s te stimuleze s investeti bani. n schimb, unele companii, cum ar fi com
paniile de telefonie, posturile de radio, fabricile de mbrcminte, cinematografele,
barurile, vnztorii de cosmetice, te ncurajeaz s cheltuieti.
Aadar, nu numai c faci alegeri cu privire la ceea ce cumperi, dar decizi i ct s
cheltuieti i ct s economiseti i s investeti!

Activitate. Venituri i cheltuieli

Obiectiv: Vei nva s identifici tipuri de venituri i de cheltuieli.

Aciune: Noteaz n tabel veniturile i cheltuielile tale de sptmna trecut.

Venituri (+) A

Cheltuieli (-) B

Luni
Mari
Miercuri
Joi
Vineri
Smbt
Duminic
Total
Diferena (A-B)

13

ntocmirea planului financiar personal

a. Evaluarea resurselor
Pentru a te ajuta n deciziile tale, va trebui s tii ci bani ai ca venit i ci cheltuieti.
Muli oameni utilizeaz planuri financiare sau bugete pentru a compara veniturile
i cheltuielile pe parcursul unei perioade de timp.
Bugetul este echilibrat atunci cnd veniturile i cheltuielile sunt egale. Deficitul
apare atunci cnd cheltuielile depesc venitul, iar excedentul apare cnd venitul
depete cheltuielile.
Dei sunt multe modaliti de a realiza un buget, procesul se compune de obicei
din trei etape: stabilirea obiectivelor financiare, estimarea veniturilor i planificarea
cheltuielilor.
n calitate de consumator, persoan care economisete i investitor, iei multe de
cizii. Deciziile inteligente necesit cunoaterea unor informaii pe care le poi afla
prin interpretarea cu atenie a ofertelor. Pe acestea le gsim pe internet (pe paginile
bncilor, sau ale altor instituii, n ziare, reviste etc.

Activitate. Cnd plteti ce cheltuieti

Obiectiv: Vei identifica tipuri de cheltuieli pe care mai trziu vei fi nevoit s le faci.
Aciune: Rspunde la ntrebrile de mai jos. Ele se refer la cheltuieli obinuite.
Unele dintre aceste cheltuieli pot fi acoperite de ctre familia ta, ns n cele din
urm va trebui s le plteti chiar tu.
Pentru fiecare ntrebare, bifeaz toate rspunsurile care sunt valabile n cazul tu:
1. Unde locuieti?
___ Acas, cu prinii.
___ Cu alte rude.
___ Prinii locuiesc separat i stau cnd la unul, cnd la altul.
___ La cmin.
2. Ai vreo slujb? Prinii te ajut? Contribui la bugetul familiei tale?
___ Prinii mi dau bani.
___ Ctig eu bani.
3. Cum te deplasezi?
___ Pe jos.
___ Cu autobuzul sau cu tramvaiul.
___ Cu bicicleta.

14

___ Cu motocicleta sau cu scuterul.

___ Cu o main mai veche.
___ Cu o main nou.
4. Cel mai des mnnci:
___ La coal.
___ Acas.
___ Cu prietenii, n ora.
5. Ai telefon?
___ Acas (fix).
___ Mobil.
6. Contribui la plata telefonului, plteti pentru ntreinere, curent electric,
ap, cldur etc.?
___ Da.
___ Nu.
7. Ce faci ca s te distrezi (dintre lucrurile care cost bani)?
___ M duc la concerte.
___ Ies la un club.
___ Fac sport.
___ Cumpr muzic (CD-uri, DVD-uri).
___ nchiriez filme.
___ Merg la cinema.
___ Joc jocuri pe calculator.
___ Cumpr cri.
___ Altele ___________?
8. Pentru mine, mbrcmintea...
___ Este foarte important.
___ Este doar necesar.

15

b. Etapele planului (GANTT)

Pentru planificarea corect a resurselor ntr-un interval de timp, poi folosi planul
GANTT.
Planul GANTT este un tabel care conine referiri la activiti desfurate ntr-un anu
mit interval de timp. Activitile sunt situate, mpreun cu alte informaii, n partea
stng a tabelului, n timp ce durata de execuie este trecut, pe orizontal, deasu
pra activitilor.

c. Analiza SWOT
Un alt instrument de management de proiect care poate fi aplicat cu succes n pro
iectele personale financiare este analiza SWOT.
Analiza SWOT (engl.: acronim pentru Strengths, Weaknesses, Opportunities,
Threats) este un instrument de management strategic. Analiza SWOT ncepe prin
efectuarea unui inventar al calitilor i slbiciunilor interne ale proiectului tu.
Noteaz apoi oportunitile i ameninrile externe care pot afecta proiectul.
Noteaz factorii care i se par relevani n fiecare dintre cele patru categorii. Princi
palul scop al analizei SWOT este de a identifica i de a atribui fiecare factor, pozitiv
sau negativ, uneia dintre cele patru categorii.

Puncte tari (Strenghts)

Puncte slabe (Weaknesses)

Oportuniti (Opportunities)

Ameninri (Threats)

d. Luarea deciziilor
O decizie bun este deseori punctul culminant al mai multor factori. Cu toii putem
recunoate o decizie bun, dar i una proast. Cu toate acestea, pentru c procesul
de luare a deciziilor este un concept abstract, uneori este destul de dificil s de
scriem n cuvinte un proces prin care lum decizii bune.
Factorii care influeneaz stabilirea obiectivelor i procesul de luare a deciziilor sunt:
familia, societatea, nevoile, vrsta, motivaia, timpul, educaia, cultura, prietenii, obi
ceiurile, atitudinile, banii, valorile.

16

Comparaie ntre procesul de planificare financiar i procesul de luare

a deciziilor
Procesul de planificare financiar Procesul de luare a deciziilor

Stabilirea obiectivelor

Identificarea obiectivelor

Analizarea informaiilor

Adunarea informaiilor

ntocmirea unui plan

Analiza rezultatelor

Examinarea alternativelor

Implementarea planului

Luarea unei decizii

Monitorizarea
i modificarea planului

Evaluarea rezultatelor

Obiective + Decizii + Aciuni = Rezultate

17

Implementarea
unui plan financiar personal
Activitate. Planul meu financiar
Obiectiv: i vei crea propriul plan financiar.
Aciune: ntocmete un plan financiar personal, bazat pe o nevoie sau pe o dorin.
Planul trebuie s includ cel puin cte dou obiective SMART pentru fiecare cate
gorie de termene scurt, mediu i lung (pot fi legate de obiecte, activiti, economii
personale). Dup ce ai ase obiective SMART, trebuie s le dai unui trainer pentru
feedback, cernd n acelai timp i rspunsuri la ntrebrile de mai sus din indicaiile
instructorului. Noteaz rspunsurile date de traineri.
Exemple:
Cumprarea unui obiect mare, cum ar fi o biciclet, un calculator sau o
main.
Economisirea banilor pentru facultate.
O vacan.
Economii pe termen lung pentru investiii.

Monitorizarea i modificarea
planului financiar
Activitate. Planul tu financiar modificat
Obiectiv: Vei crea, evalua i revizui propriul plan financiar.
Aciune: ntocmete un plan financiar personal, bazat pe o nevoie sau pe o dorin.
Planul trebuie s includ cel puin cte dou obiective SMART pentru fiecare cate
gorie de termene scurt, mediu i lung (pot fi legate de obiecte, activiti, economii
personale). Trainerul/consultantul va schimba condiiile n care unul dintre obiec
tive este programat spre realizare, iar tu trebuie s revizuieti planul financiar, dup
schimbarea obiectivului.

Planul meu financiar

Obiectiv 1:
Obiectiv 2:

18

Obiectiv 3:
Plan GANTT, obiectiv 1
Etape

Durata

Plan GANTT, obiectiv 2

Etape

Durata

Plan GANTT, obiectiv 3

Etape

Durata

Revizuire plan financiar dup modificare obiectiv

Obiectiv 1:
Obiectiv 2:
Obiectiv 3:
Plan GANTT, obiectiv 1
Etape

Durata

19

Plan GANTT, obiectiv 2

Etape

Durata

Plan GANTT, obiectiv 3

Etape

20

Durata

II. BUGETUL PERSONAL

Bugetul personal este unul dintre cele mai importante concepte ale finanelor per
sonale . ntr-un buget personal sunt identificate toate sursele de venit i de cheltuieli
i este dezvoltat un plan pentru veniturile n exces, care trebuie cheltuite sau econo
misite. Un buget personal este de folos numai atunci cnd este administrat cu grij.

Administrarea bugetului
Realismul este una dintre cele mai importante caliti ale unui buget. Pericolul cel
mai mare este s estimezi venituri nesigure sau iluzorii, cheltuieli subdimensionate
sau, mai ru, i una, i alta. Bugetul nu nseamn zgrcenie, ci control. Stabilete-i
n mod realist prioritile i observ periodic (mcar trimestrial, dac nu o dat pe
lun) cheltuielile, ca s-i poi da seama la timp cnd apar excesele sau deficitele i
cum pot fi acestea corectate.
n primul rnd, trebuie s tii c n ntocmirea unui buget personal trebuie parcurse
patru etape:
1. Calcularea venitului lunar. Determin care este ctigul tu lunar: ia
n considerare toate sumele de bani de care beneficiezi n fiecare lun, sub
diferite forme: salariu, sporuri salariale, venituri realizate din activiti auxi
liare, diverse beneficii primite de la serviciu sau de la stat, alocaii, chirii,
dobnzi etc. Apoi calculeaz i afl la ct se ridic suma ctigurilor lunare.
2. Calcularea cheltuielilor lunare. F o list cu toate cheltuielile fixe i
variabile. Cheltuieli fixe sunt: chirie, facturi, rate etc. Acestea sunt uor
de identificat. Cheltuieli variabile: alimente, mbrcminte, transport,
excursii, distracii (mers la film sau ieit n ora), reparaii etc.
Atenie! Nu uita de cheltuielile periodice (trimestriale, semestriale sau
anuale impozite, asigurri) i pune deoparte n fiecare lun o anumit
sum care s fie disponibil n momentul n care apar astfel de cheltuieli.
Dac te vei gndi din timp la acestea, nu vei ntmpina dificulti atunci
cnd va trebui s le plteti.
3. Urmrirea evoluiei situaiei financiare i revizuirea bugetului dac
este cazul.
Calculeaz diferena dintre venituri i cheltuieli. Afl care este suma
rmas disponibil dup ce scazi totalul cheltuielilor lunare din totalul
ctigurilor lunare. Dac rezultatul este cu plus, nseamn c bugetul
are un excedent, dac este cu minus, atunci are un deficit. n cazul unui
deficit, trebuie revzute primele dou etape. Fie ncerci s obii un venit
mai mare, fie reduci din cheltuieli.

21

Nu uita! Flexibilitate! Bugetul este doar un instrument. Folosete-l, nu-l

lsa s te foloseasc. Dac ai cheltuit mai puin la un capitol, aloc sur
plusul la alt capitol sau pstreaz-l, astfel nct excedentul s fie mai
mare. Dac ai un excedent, atunci poi trece la ultima etap.
4. Stabilirea obiectivelor financiare
Acestea trebuie s fie realiste, specifice, msurabile i bine definite n timp.
Acum este momentul s-i stabileti obiective pe termen scurt i pe ter
men lung. F o list cu tot ceea ce i-ai propus.
Iat o list orientativ:
1. obiective pe termen lung: achiziionarea unei locuine, urmarea unor
cursuri de specializare, retragerea din serviciu peste civa ani etc.
2. obiective pe termen scurt: mbuntiri ale locuinei, achiziionarea de
aparate electrocasnice, a unei maini noi, o vacan n strintate etc.
3. alte investiii pe care le doreti: depozite la banc, investiii la burs
sau n fonduri de investiii, achiziii de valoare (tablouri, bijuterii etc.).
Dup ce i-ai fcut aceast list, afl care este suma lunar pe care ar
trebui s o rezervi pentru a-i atinge aceste obiective.
n cazul n care nu ai un scop precis, alege planificarea economiilor i
nmulirea banilor.

Activitate. Veniturile tale

Obiectiv: Vei identifica veniturile tale.

Aciune: Rspunde la urmtoarele ntrebri adresate de trainer/consultant:

Cum arat echilibrul bugetului tu?
Care sunt resursele cele mai ntlnite ale unui adolescent din comuni
tatea ta? Dar cele financiare?
Poi conferi o valoare resurselor tale?
Tu sau prietenii ti avei datorii?
Poi da o valoare abilitilor tale, cu ajutorul crora vei nva s ctigi
bani n viitor?
Ct va costa educaia ta mai departe? Cine va plti pentru ea?
Costurile pentru viitoarea educaie sunt o datorie ascuns pentru fa
milia ta? (Va lua un mprumut pentru a le acoperi?)

22

Activitate. Bugetul lunar

Obiectiv: Vei ntocmi un buget lunar de venituri i cheltuieli.
Aciune: nregistreaz n tabel informaiile cerute, pentru a discuta cu ceilali valoa
rea economiilor. Folosete acest tabel pentru a ine evidena cheltuielilor timp de
una sau dou sptmni sau pn n momentul n care vei avea o idee clar asu
pra destinaiei banilor, unde se duc i pe ce. Dac nu i plteti tu cheltuielile de
ntreinere, afl care sunt costurile medii de ntreinere n zona n care locuieti,
pentru a avea o sum de pornire n bugetarea ulterioar.
Formular de buget pentru luna: __________________
Venitul Cheltuielilunii pre le lunii pre
cedente cedente

Diferene ntre
Diferene ntre venit
Chel- venit i cheltuieli:
i cheltuieli: suma Venit
tuieli suma economisit
economisit (sau anual
anuale (sau cheltuit n
cheltuit n exces)
exces)

Venit (surse)
Slujb
Familie
Investiii
Altele
Total
Cheltuieli
Hran
ntreinere
Transport
Telefon
Utiliti
Haine
Educaie
Recreere
Hobby
Total
Surplus
Economii

23

Activitate: Proiect de buget lunar

Instruciuni:
1. Scrie venitul tu lunar posibil, dup terminarea colii.
2. Planific mai nti cheltuielile necesare.
3. F o list cu obiectele de lux i obiectele necesare. Decide cum s
mpari banii ntre ele.
4. Noteaz cheltuielile care pot fi eliminate sau reduse, dac se ivesc situaii
de urgen sau cheltuieli neateptate.
5. Analizeaz nc o dat bugetul, pentru a vedea dac poi crete economi
ile sau dac i poi folosi mai bine veniturile.
Nume ......................................................................................
Cheltuieli lunare
Venitul lunar (fr impozit)
Taxe, impozite
Economii*
Cheltuielile lunare
- Mncare
- Chirie/rat
- Utiliti (gaz, electricitate, ap)
- Telefon
- Asigurri
- Maina (plata ratei, benzina, asigurarea)
- Folosete transportul public (nu are main)
Cheltuieli diverse
- Medicale
- mbrcminte
- Donaii caritabile
- Recreere/distracie
- Altele
Total cheltuieli
(Adun toate cheltuielile i scade-le din suma lunar
disponibil)
Surplus (sau lips)

............ lei
............ lei

Total
............ lei
............ lei

............ lei
............ lei
............ lei
............ lei
............ lei
............ lei
............ lei
............ lei
............ lei
............ lei
............ lei
............ lei

............ lei
............ lei
............ lei

* Observ c economiile sunt planificate dinainte n buget. Este aceasta cea mai bun
cale de a realiza economii? De ce da, sau de ce nu?

24

Opional
Urmtoarele procente tipice s-ar putea s te ajute la planificarea bugetului lunar:

Impozite
30%
Economii
5%
Mncare
11%
Chirie/rat
16%
Utiliti
3%
Transport
7%
Probleme medicale 9%
Haine
4%
Altele*
15%
* n aceast categorie intr contribuiile caritabile, distraciile, asigurrile i orice altceva ce nu este specificat

25

III. ECONOMISIREA I INVESTIIILE

De citit. Un bnu pus deoparte
Nu-i trebuie cine tie ce formule pentru investiii, pentru a te bucura de dobnzile
adunate. Uit-te la aceste exemple simple despre cum se pot acumula uor mari
sume de bani.

Dac investeti banii pe care-i foloseti s-i cumperi un suc pe zi:

0,5 /zi x 5 zile sptmn = 10 pe lun

ani
10
20
30
40
50
60
70

5%
1.559
4.127
8.357
15.323
26.797
45.695
76.820

10%
2.065
7.656
22.793
63.767
174.687
474.952
1.287.781

ani

Dac economiseti un euro n fiecare zi:

1 /zi timp de 30 de zile = 30 pe lun

ani
10
20
30
40
50
60
70

ani

26

5%
4.677
12.677
25.381
45.969
80.391
137.085
230.460

10%
6.195
22.968
68.379
191.301
524.061
1.424.856
3.863.340

Cum se nmulesc banii

n funcie de planurile pe care le ai pentru viitor cu banii, pe care fie i economiseti,
fie i investeti, trebuie s tii cam pe ce perioad doreti s faci acest lucru i care ar
fi cea mai bun metod.
i poi depune banii la banc, iar banca i va da nite bani, sub form de dobnd.
Dobnda este una dintre cile prin care banii ti se pot nmuli. Dac bugetul i per
mite s economiseti pentru a acumula o sum pe care s o foloseti mai trziu, exist
mai multe metode de a-i investi banii pentru a-i crete veniturile.
Factorii de luat n seam sunt n acest caz sigurana, randamentul i lichiditatea.

Sigurana
Potrivit specialitilor, cele mai sigure soluii pentru pstrarea economiilor sunt, n
general: depozitele bancare, titlurile de stat i obligaiunile. Sunt plasamente cu
grad redus de risc, care, dei nu aduc ctiguri foarte mari, v protejeaz banii de
turbulenele din economie. Mai recent s-a adugat un nou produs la aceste soluii
sigure. Aurul. Fie c este vorba de aur fizic, fie c este vorba despre certificate sau
titluri de valoare cu echivalent n aur, investiia n aur este o modalitate sigur de
protecie mpotriva inflaiei sau a turbulenelor din economie.
Alte posibiliti de a economisi banii pot fi riscante, dar pot aduce i profit mai mare
dect pstrarea banilor ntr-o banc. Aa cum se tie, cu ct ctigul este mai mare,
cu att investiia este mai riscant. Dac, de exemplu, cumperi aciuni, nu te vei n
griji att de mult s le fereti de foc sau furt, ct vei fi interesat de valoarea lor.
Aciunea este un titlu de valoare care dovedete deinerea de ctre posesorul ei a
unei pri din capitalul social al unei firme.
Preul unei aciuni de la o companie poate s scad i astfel poi pierde mare parte
din banii investii n cumprarea aciunilor. Sau invers, poate s creasc, iar atunci
investiia ta se mrete. Indiferent ce variant vei alege, trebuie s ii cont i de ran
dament.

Randamentul
Atunci cnd alegi o variant de a economisi sau de a investi, trebuie s mai faci un
pas, i anume s calculezi randamentul.
Cnd vorbim despre depozite, titluri de stat sau obligaiuni, calcularea randamentu
lui acestora este relativ simpl, deoarece avem toate detaliile necesare unui calcul.

Exemplu:
Depunem la o banc suma de 10.000 lei. Alegem perioada de 1
an. Banca ne ofer o dobnd de 5% pe an. Vom avea, n acest
caz, 10.000 lei x 5% = 500 lei dobnd. Aceasta este dobnda

27

pe care o obinem de la banc pentru suma depus. La sfritul

unui an vom avea 10.500 lei.
Dac am ales o variant de investiie n alte mijloace, cum ar fi: fonduri de investiii,
aciuni sau altele de acest tip, atunci randamentul nostru este variabil. Putem face
plasamentul banilor unde dorim i putem s ne alegem tot un termen de 1 an. Din
pcate, randamentul nostru nu poate fi calculat la nceputul perioadei deoarece
nu tim ce valoare pot avea aciunile sau fondurile de investiii pe parcursul acelui
an. Asta nseamn c i valoarea lor este variabil. Prin urmare, putem ctiga, dar
putem i pierde. Dac termenul de 1 an este prea mare pentru planurile pe care ni
le-am fcut, nseamn c avem nevoie de lichiditi.

Lichiditatea
Lichiditatea msoar ct de uor i poi transforma economiile i investiiile n bani
lichizi. Cu ct i este mai uor s i retragi fondurile, cu att este mai mare lichidi
tatea. Dar i lichiditatea are un cost. Cu ct i este mai uor s retragi banii de la o
banc sau dintr-un alt loc, cu att dobnda sau ctigul pe care le-ai fi putut primi
sunt mai mici.

Riscurile
Exist riscuri asociate cu orice tip de investiie. Riscul pieei te poate face s pierzi o
parte sau chiar toi banii investii din cauza eecului unei companii. Riscul de inflaie
se refer la efectul inflaiei (creterea preurilor) asupra investiiei. Investitorii nelepi
adun informaii i iau decizii cu mare atenie, pentru ca riscul s se reduc.
Cum pot ei s obin informaii pentru a lua decizii cu privire la investiii? Pe inter
net, n standuri sau n librrii se gsesc cri de specialitate i publicaii cum ar fi
conso.ro, Financial Times, Ziarul financiar, care ofer informaii importante cu privire
la afaceri sau la piaa financiar, informaii lunare, sptmnale, zilnice.

Exemplu
Diana i Robert au economisit bani. Amndoi i-au pstrat economiile ntr-un cont
cu dobnd de 6% pe an. Diana a depus cte 2.000 lei pe an vreme de 9 ani, dar, la
vrsta de 30 de ani, a ncetat s mai investeasc. De la 31 de ani pn la 65, Robert
a investit constant cte 2.000 lei pe an.
Care dintre ei credei c a avut mai muli bani la vrsta de 65 de ani?
Persoana

28

Investiie RON/an Suma total investit

Valoarea la 65 de ani

Diana

2.000

18.000

579.471

Robert

2.000

70.000

470.249

Dei Robert a investit cu 52.000 lei mai mult dect Diana, ea a avut la 65 de ani mai
muli bani. Deoarece Diana a nceput s economiseasc din timp, ea a ctigat mai
mult datorit dobnzilor, chiar i dup ce a ncetat s mai investeasc bani.
S analizm exemplul de mai sus.
Suma cu care a nceput Robert se numete valoare actual (VA).
Suma pe care o va avea la 65 de ani numete valoare viitoare (VV).
Dobnda pe care o primete se numete rat a dobnzii (r).
Perioada de timp pentru care las banii n banc este numit numr de perioade
de compunere sau termen (t).
i, astfel, formula pe care o poate utiliza Robert ca s afle valoarea viitoare a oricrei
economii este:

VV = VA x (1+r)t
Unde

VV este valoarea viitoare

VA este valoarea prezent
r este rata dobnzii pentru o perioad de timp
t este numrul de perioade de timp.

Activitate practic: Calculul dobnzii

Care este valoarea viitoare pentru 50 lei n 5 ani, la o dobnd de 5%?
VV = VA x (1+r)t
Deci VV = 50 x (1 + 0,05)5 = 50 x (1,05 x 1,05 x 1,05 x 1,05 x 1,05)
VV= 50 x (1,2763)
VV = ?
Caut pe www.conso.ro informaii despre ratele dobnzii i caut pe site-urile a
dou bnci dobnzile pe care le ofer.

29

Activitate practic: Tipuri de investiii

Cerceteaz tipurile de investiii disponibile n Romnia.
Fii atent i la oportunitile de a te altura unei afaceri nu numai la investiiile n
aciuni.
Pregtete pentru a prezenta n faa celorlali informaii despre cel puin dou idei
de investiie.
Completeaz tabelul de mai jos, n care vei gsi trei exemple de investiie care s i
dea o idee despre modul n care poi s-i caracterizezi ideile de investiie.
Numrul 1: un cont de economii, un tip de investiie disponibil n ma
joritatea rilor. Riscul real depinde de soliditatea bncii i de pragul
maximal de inflaie de 4,23% pe an.
Numrul 2: obligaiuni (sau mprumut oferit unei companii) emise de o
companie cunoscut i de prestigiu.
Numrul 3: obligaiuni emise de o companie nou, despre care nu poi
s tii cum se va descurca n viitor. Dac totul merge bine, vei avea bene
ficii mari; dac merge prost, pierzi totul.

Tipul de investiie

30

Beneficii
anuale
ateptate

Termen

Riscuri prognozate

Inflaie, falimentul
bncii

1. Depozit bancar

4,23%

5 ani

2. Companie de
automobile, 7%,
obligaiune pe 20
de ani (companie
mare, de prestigiu)

6,5%

1.000 lei
n 20 de
ani 35 lei
la fiecare 6
luni

Riscuri mici, dar com

pania poate decide s
plteasc investitorii
nainte de termen

3. Companie
aerian, 12,5%, 20
de ani (companie
nou, puin sau
deloc cunoscut)

15%

1.000 lei n
20 de ani
62,50 lei la
fiecare 6
luni

Risc ridicat, este o

companie nou i
puin cunoscut.
Plile se pot sista
nainte de termenul
de 20 de ani.

Ce fel de oportuniti de investiii poi identifica?

ncearc s le clasifici n funcie de beneficiile ateptate, de termen i de riscuri.
Tip de investiie

Beneficii anuale ateptate

Riscuri prognozate

Regul
Investiiile de succes depind de ct de bine te cunoti pe tine i obiectivele tale.
Orice vei alege s faci, diversific:
nu investi niciodat banii ntr-un singur fel de aciuni;
nu investi toi banii n valori imobiliare;
asigur-te c investiia ta va fi lichid n momentul n care vei avea
nevoie de bani.

Activitate: Economii i investiii

Factorii de care trebuie s ii cont cnd faci o investiie:
Siguran:

Ce anse sunt s-mi pierd banii? ________________________________

Lichiditate:

Ct de repede pot s-mi retrag banii, atunci cnd am nevoie de ei?

___________________________________________________________

___________________________________________________________

Ctig:

Ct de mult ctig investindu-mi banii? Ce procent primesc ca dobnd

sau dividende?_ _____________________________________________

31

 Impozite:

n ce mod mi vor afecta impozitele (taxele) venitul?

___________________________________________________________

___________________________________________________________

Control:

Ct control am asupra modului n care sunt folosii banii mei?

___________________________________________________________

___________________________________________________________

Claritate:

Este uor de neles investiia i modul n care funcioneaz?

___________________________________________________________

___________________________________________________________

Factori externi:

n ce msur cderea (sau explozia) bursei mi poate afecta investiia? Cum

mi va fi afectat investiia de o recesiune sau de o criz economic? Va
anihila inflaia ctigurile mele? M va afecta o schimbare a impozitrii?

___________________________________________________________

___________________________________________________________

Activitate. Problemele investiiilor

1. Ioana vrea s depun 10.000 de euro n cea mai sigur investiie. Ea poate s
atepte civa ani pn s-i retrag banii i nu o deranjeaz dac dobnda este
mai mic dect n cazul altor investiii. n ce ar trebui s investeasc?
Sfat: _ ______________________________________________________________
___________________________________________________________________
2. Mircea vrea s nceap s adune bani pentru educaia fetiei lui, care este nc
bebelu. Poate economisi cte 100 de euro n fiecare lun. El este dispus s-i
asume unele riscuri pentru a ctiga ct mai mult posibil din economiile lui. Ce
sfat i dai lui Mircea?
Sfat: _ ______________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

32

3. Diana are 5.000 de euro de investit. Ea vrea s pun jumtate din bani ntr-un
loc sigur, de unde s-i poat retrage n cteva zile, dac dorete. Vrea ca economi
ile ei s fie asigurate de o agenie de stat. Cu restul sumei, Diana vrea s fac o
investiie pe termen lung. Ce sfat i dai Dianei?
Sfat: _ ______________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
4. Ana vrea s investeasc 10.000 de euro n titluri de proprietate ale unei companii,
dar nu vrea s-i asume riscuri. Ea vrea s fie aproape sigur c o s primeasc
napoi banii pe care-i investete i vrea s primeasc regulat pli. Cum ar trebui
s investeasc?
Sfat: _ ______________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
5. Bogdan crede c aciunile corporaiilor sunt investiii bune. Totui, nu vrea s rite
i s-i depun toate economiile lui ntr-o singur companie, sau dou-trei, i nu
are nici timp s studieze rapoartele anuale furnizate de companii. Ce l sftuieti
pe Bogdan s fac cu cei 200 de euro pe care i economisete lunar?
Sfat: _ ______________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
6. Doamna Popescu vrea s-i investeasc banii timp de 6 luni sau un an. Ea vrea
ca investiia ei s fie asigurat de guvern, dar n acelai timp nu este dispus s
primeasc dobnda cea mai mic oferit de bnci pentru depozitele de economii.
n ce ar trebui s investeasc?
Sfat: _ ______________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

33

IV. BNCI I SERVICII BANCARE

Una dintre cele mai simple modaliti de a investi banii este de a-i mprumuta i de
a ncasa, astfel, o dobnd. Poi nchiria astfel banii ti unei bnci, unei companii
sau unei alte persoane.

mprumutarea banilor ctre o banc

Atunci cnd depui banii ntr-un cont de economii, de fapt acorzi un mprumut
bncii. Banca i va plti o dobnd pentru c ea mprumut bani de la tine cu o rat
convenit dinainte. n anumite cazuri, rata dobnzii va fi aceeai pe toat perioada
n care banii ti vor fi n banc; n alte cazuri, rata va varia n funcie de evoluia
pieii.
nainte de a investi la o banc, verific-i reputaia i istoricul.
Citete regulile cu privire la cont nainte de a depune banii n el.
Ce rate ale dobnzilor ai gsit la bncile i instituiile financiare din
Romnia?
Crezi c aceste rate vor fi mai mari dect inflaia preconizat? Dac da,
vei ctiga bani de pe urma unui cont de economii la banc. Dac nu,
suma pe care o vei ctiga va fi depit de inflaia leului.

mprumutul de bani ctre o companie sau ctre

guvern
Acest lucru se face prin cumprarea de obligaiuni.
nainte de a cumpra o obligaiune, trebuie s cercetezi organizaia. Guvernele emit
deseori obligaiuni, ns astfel i poi bloca banii pentru civa ani. Aa c trebuie
s te asiguri de faptul c oricare ar fi obligaiunea cumprat, ea va fi lichid atunci
cnd i vrei banii napoi.

mprumutul banilor ctre un prieten

Majoritatea oamenilor se simt mult mai siguri s mprumute bani unei bnci dect
unui prieten. i asta pentru c mprumutul banilor ctre un prieten comport anu
mite riscuri, incluznd aici pierderea relaiei de prietenie. Ce alte riscuri crezi c mai
sunt legate de mprumutarea banilor ctre un prieten? Ce ai face dac prietenul
cruia i-ai mprumutat banii are un motiv foarte ntemeiat pentru care nu i poate
napoia suma mprumutat?

34

Numerarul
Peste tot n lume, numerarul este forma de plat preferat n cazul sumelor mici. Ea
este convenabil att pentru cumprtor, ct i pentru vnztor.
Este rapid: portofelul se deschide, casa marcheaz i gata!
ns a purta la tine bani numerar, n bancnote sau n monede, poate fi o problem.
i poi pierde, i pot fi furai. Iar dac vei cltori n afara granielor, atunci trebuie s
i schimbi n moneda rii pe care urmeaz s o vizitezi.

Instrumente de plat ce nlocuiesc numerarul

n multe ri cel care accept cardul bancar drept mijloc de plat tie c va fi pltit de
ctre banca ce i-a eliberat ie acel card. ns pentru aceast siguran, el pltete o
anumit sum de bani bancii emitente de card. Exist mai multe tipuri de carduri
Pe de o parte, avem cardurile de debit i cele prepltite, care acceseaz fie sumele
din contul curent, fie banii depui ntr-un cont special nainte de a plti cu cardul. Pe
de alt parte, exist carduri pe care le foloseti pentru a cumpra bunuri sau servicii,
fr a folosi banii ti depui ntr-un cont, mprumutndu-te astfel de la emitentul de
card, urmnd s plteti ulterior sume mici, o anumit perioad de timp. Acesta se
numete card de credit.

Principalele tipuri de carduri sunt:

Cardurile prepltite. Ele au debutat ca mijloace de plat a convorbirilor telefonice
de la cabinele publice, iar n prezent tind s devin modalitatea de plat principal
n anumite domenii. Aceste carduri permit bncii s transfere o parte din sumele
din contul tu ctre contul de card prepltit, urmnd ca tu s l foloseti pentru a
cumpra diferite bunuri.
Cardurile de debit implic autorizarea prealabil a tranzaciei (sau nu, n cazul car
durilor CONTACTLESS), urmat de transferul de fonduri ctre comerciant n mod
direct imediat sau n cteva zile de la efectuarea tranzaciei. De obicei, cel care dis
pune transferul se identific la magazin n baza unui cod personal de identificare
(PIN), pe care l introduce n aparatul care citete cardul (POS). La fel se indentific i
la ATM (bancomat) pentru retragerile de bani.
Cardurile de credit sunt cele prin care poi mprumuta banii cu care s i plteti
cumprturile. Apoi vei primi un extras de cont prin care i se cere s plteti o
parte din debit i o dobnd pentru sumele nc datorate. Ca i n cazul cardurilor
de debit, te vei identifica n baza semnturii sau a unui cod personal de identificare,
codul PIN. Pentru a evita plata dobnzii, poi plti ntreaga sum folosit n luna
respectiv, pn la expirarea perioadei de graie.

35

Carduri de credit existente n Romnia: Visa, Visa Electron, MasterCard, Maestro,

American Express.

CURIOZITI
Pli inovatoare
Mai nou exist carduri contactless, pe care nu mai trebuie s le introduci n banco
mat sau n POS. Nici PIN-ul nu mai este necesar pentru sume mai mici de 100 RON.
De asemenea, poi muta cardul i pe telefonul mobil. Telefonul va funciona exact
ca un card contactless.

Cteva lucuri la care trebuie sa fim ateni:

Comisionul de plat cu cardul direct la magazin este 0. ns la bancomat (ATM) cel
mai probabil retragerea va fi taxat printr-un comision.
Cardurile de credit percep i o dobnd aplicat la suma rmas restant din m
prumutul tu. Cel mai bine este s achii datoria integral pn la sfritul perioadei
de graie.
Cardurile de credit pot crea mari necazuri celor care le vor utiliza excesiv i irespon
sabil, acumulnd datorii pe care nu le mai pot plti. Cu toate acestea, ele sunt utile
pentru cheltuielile neprevzute i pentru a-i ine o eviden lunar a tuturor chel
tuielilor.

Care sunt avantajele utilizrii cardurilor de credit?

___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

36

Banii electronici
Poi opera pli i prin internet. Serviciul de Internet Banking presupune un cont
via internet. n loc s primeti o factur pe hrtie, primeti un mesaj on-line. i poi
gestiona chiar tu tranzaciile bancare, transfernd on-line bani din fondurile tale
ctre conturile unui comerciant sau furnizor. Sau poi permite anumitor furnizori s
obin transferuri electronice automate din contul tu ctre contul lor.
n plus, trebuie s fii atent la tot ceea ce comunici, pentru a fi sigur c nimeni nu a in
trat n posesia informaiilor tale, astfel nct s i poat fura banii. Trebuie, de aseme
nea, s fii atent la informaiile nscrise pe carduri, pentru c exist tot felul de escroci
care pot fura numrul cardului de credit.

CREDITUL
n funcie de utilitatea sa, creditul (mprumutarea de bani de ctre tine de la o banc)
poate fi o sabie cu dou tiuri: n cazurile fericite, creditul poate ajuta la construirea
unei averi, fiind parte dintr-un plan financiar, iar n cazuri mai puin fericite, creditul
poate duce la ndatorare excesiv, care poate consuma rapid resursele financiare.
Ca orice alt instrument financiar, creditul trebuie folosit cu precauie.
n zilele noastre, mai mult dect oricnd, suntem cu siguran tentai de credit i de
ispita banilor ctigai uor.
Exist numeroase modaliti de creditare disponibile pentru tineri. Cu ct crete
numrul celor care folosesc creditul ntr-un mod nelept, cu att cresc ansele ca
acesta s fie un instrument financiar ajuttor, nu o capcan.
Care sunt noiunile elementare n ceea ce privete creditul? O strategie simpl
const n evitarea plii dobnzii, prin lichidarea datoriilor n ntregime lunar, la
timp. O alta este pltirea facturilor i a datoriilor la timp, lucru care construiete o
reputaie solid.
Exist cteva ntrebri pe care trebuie s i le pui nainte de a semna un contract
pentru obinerea unui credit:
Care e costul total al creditului? (Ct trebuie s pltesc pentru banii
mprumutai?)
Cum se calculeaz dobnda la credit?
Ce bunuri sunt necesare drept garanie? (Dac se solicit o garanie.)
Care va fi valoarea bunului finanat (din credit) la terminarea plii?
Ce alte obligaii financiare mai sunt ataate creditului? (Taxe, comisioa
ne etc.)
Atunci cnd creditul este folosit n mod abuziv, poate duce la un grad mare de nda
torare i chiar la faliment. Este mai uor s intri n datorii dect s iei, dar faptul c

37

nvei noiunile minime necesare i mrete ansele de a evita pe viitor o potenial

capcan.

Ce este un credit?
Discuie
S presupunem c ai nevoie de o main anul viitor, pentru a ajunge la noua ta slujb,
ns i-ar trebui vreo cinci ani ca s economiseti ndeajuns de muli bani pentru a
cumpra una acum; ce poi face?
Poi mprumuta o parte din costul mainii i s returnezi mprumutul mai trziu,
dar s ai maina n posesie. Poi face acest lucru dnd celui care te-a mprumu
tat dreptul de a lua maina napoi, dac nu reueti s achii banii. Acest lucru se
numete privilegiu al vnztorului asupra mainii. Vei folosi maina colateral cu
mprumutul. Aceasta nseamn c vei pune maina ca garanie a mprumutului.
Un gaj sau o garanie este un bun pe care creditorul (cel care i d banii cu mpru
mut) l poate lua napoi dac nu faci plile pe care le-ai promis. Pentru majoritatea
mprumuturilor, trebuie s te angajezi cu maina sau un alt bun ca garanie a m
prumutului.
Dac ai vrea s cumperi un apartament, procedura este aceeai. Poi mprumuta o
parte din cost, iar banca i va oferi o ipotec, similar unui privilegiu al vnztorului,
dar asupra casei. Apartamentul va fi garania mprumutului ipotecar, iar dac nu
reueti s faci lunar plile la care te-ai angajat, banca i poate pune sechestru pe
acesta.
Acest sistem de mprumuturi i garanii le permite oamenilor s achiziioneze lu
cruri scumpe cu mult timp nainte s fie capabili de a economisi banii necesari.
Aceasta este una dintre modalitile prin care bncile i alte structuri financiare de
mprumut i faciliteaz contractarea unui mprumut.
Un alt cuvnt pentru mprumuturi este debit. Cel care ia banii cu mprumut m
prumutatul se numete debitor, atta vreme ct el are o datorie fa de cel care
i-a dat banii. Cel care a oferit banii cu mprumut se numete creditor, pentru c el
acord creditul i el este cel fa de care debitorul trebuie s i achite obligaia.
IMPORTANT: Suma de bani care face obiectul mprumutului este un credit (adic
un mprumut) din momentul n care debitorul primete banii de la creditor i este
un debit (adic o datorie) pn n momentul n care creditorul (banca sau instituia
care acord mprumutul) primete banii de la debitor (de la tine).
O instituie sau o persoan care ofer bani cu mprumut, de obicei, procedeaz n
felul urmtor:

38

 i comunic rata dobnzii pe care o vei plti pentru ca s foloseti banii

mprumutai
i comunic perioada de timp pentru care poi folosi banii
i comunic ci bani i la ce intervale trebuie s plteti (de obicei,
lunar).
mprumutul va avea dou pri: dobnda i suma principal (adic suma propriuzis cu care te-ai mprumutat).
Valoarea dobnzii pe care trebuie s o plteti depinde de ct de mare este riscul pe
care mprumuttorul i imagineaz c i-l asum mprumutndu-i banii. Bncile i
instituiile financiare au un fel de sistem de punctare a creditelor, iar persoanele pri
mesc un anumit punctaj. Acestea sunt simple expresii numerice ale modului n care
o companie sau o persoan care solicit un credit se compar cu celelalte companii
sau persoane care cer bani mprumut.
Dac banca va considera c prezini un risc mai mare dect o alt persoan, i va impune o rat a dobnzii mai mare sau nu i va aproba cererea de credit.
Termenul unui mprumut este perioada de timp pentru care poi folosi banii.
Termenul mprumutului tu va fi deseori legat de scopul mprumutului. Pentru o
main, de exemplu, poi avea un termen de trei sau patru ani din cauz c este de
ateptat ca o main s i conserve valoarea pentru aceast perioad. mprumutul
pentru o cas poate avea un termen mai lung, chiar i de 30 de ani.
Cei mai muli creditori vor solicita la nceput plata parial a costului mainii sau a
bunului pe care l cumperi. Aceast sum este numit avans. Mrimea avansului
variaz de la o banc la alta sau n funcie de situaia personal.
Dac nu plteti, i poi pierde i maina, i reputaia. Unul dintre cele mai impor
tante lucruri atunci cnd contractezi un mprumut este o bun reputaie n ceea ce
privete onorarea plii datoriilor i a altor obligaii.

Activitate: Pro i contra creditului

Obiectiv: Vei examina motive pro i contra creditrii.

Aciune: Vei fi repartizat ntr-una dintre cele 3 echipe i vei avea 10 minute pentru
a discuta cazul n cadrul grupei. Fiecare echip trebuie s aib cel puin 2 vorbitori.
Fiecare echip va avea la dispoziie fia de lucru Creditul: Pro i contra pentru a-i
susine punctul de vedere.
La sfrit, judectorii au 5 minute pentru a declara un ctigtor. Vei decide doar n
funcie de informaiile prezentate, fr a lua n calcul preferinele personale.

39

Creditul Pro i contra

n prezent, tinerii (n spe, elevii i studenii) vd creditul ca pe o posibilitate foarte
uoar de a ctiga o sum mare de bani, cu costuri reduse, ns nu reuesc s-i
defineasc foarte bine ce nseamn creditul, care sunt costurile reale ale acestuia,
ce riscuri exist, cte tipuri de credite exist i la ce este bun fiecare.
O prim ntrebare esenial pe care ar trebui s o adreseze tinerii ar fi: Ce este creditul?
Creditul este orice angajament de punere la dispoziie sau acordare a unei sume
de bani ori prelungire a scadenei unei datorii, n schimbul obligaiei debitorului la
rambursarea sumei respective, precum i la plata unei dobnzi sau a altor cheltuieli
legate de aceast sum.
Aadar, dup cum putem vedea din definiia de mai sus, creditul presupune att
drepturi, ct i obligaii din partea ambilor participani n procesul de creditare
(persoana care are nevoie de bani i persoana care are posibilitatea de a acorda
aceti bani).
Creditul poate mbrca forme variate, att n funcie de destinaia sa, ct i n funcie
de garaniile aduse n creditare. n funcie de destinaia sa, creditul poate fi:
cu destinaie foarte bine precizat: creditele pentru cumprarea de
bunuri, pentru cumprarea de autovehicule, pentru achiziionarea de
locuine sau terenuri, pentru construcia de locuine, pentru finanarea
excursiilor, a studiilor sau a interveniilor medicale;
fr destinaie bine precizat, pentru acordarea unor sume de bani cu
care s se poat satisface nevoile aprute la un moment dat.
n funcie de garaniile aduse la creditare, pot exista:
credite garantate: n acest caz, pentru contractarea creditului este
necesar aducerea unor garanii suplimentare, n afara dovezii veni
turilor;
credite negarantate: n acest caz, pentru contractarea creditului nu
este necesar o alt garanie dect dovada veniturilor realizate.
O alt ntrebare ce apare n momentul n care ne gndim la creditare este: Ce
condiii trebuie s ndeplinesc?
Rspunsul la aceast ntrebare este foarte complex, fiecare instituie de credit
(instituia care poate acorda legal un credit) avnd propriile reguli n ceea ce privete
acordarea de credite.
Printre condiiile comune pe care le pun instituiile de credit se afl:
Reputaia participanilor la credit referitoare la creditele anterioare dei
nute. Trebuie subliniat c pentru fiecare instituie de credit istoricul sau
reputaia clientului sunt foarte importante, existnd cazuri n care clieni

40

cu venituri mari i stabile sunt respini la creditare pentru c au o reputaie

proast n ceea ce privete rambursarea unor credite anterioare.
Existena unor venituri care s permit participanilor la credit s bene
ficieze de un credit. n acest moment, n procesul de creditare sunt ac
ceptate mai multe tipuri de venituri, nu doar cele salariale, nsa una
dintre condiiile cele mai importante o constituie vechimea, de cnd se
realizeaz aceste venituri, precum i continuitatea acestora. n funcie de
fiecare tip de credit, tip de venit i instituie de credit n parte, se accept
venituri care se realizeaz de minimum un an, iar n calculul volumului
de creditare se ia un cuantum al veniturilor pe 3 sau 6 luni.
Garaniile aferente tipului de credit solicitat trebuie s acopere creditul
acordat, sau, uneori, chiar o valoare mai mare.
Din cte se vede, una dintre cele mai importante condiii este reputaia clientului,
reputaie n ceea ce privete istoricul acestuia de a-i plti ratele deinute anterior.
n acest scop, bncile consult cele dou organisme n care sunt nscrii clienii cu
datorii i istoricul acestora la rambursare: Biroul de Credit i Centrala Riscucului de
Credit (vezi detalii pe www.bnr.ro i www.birouldecredit.ro).
n momentul n care se rspunde i la aceast ntrebare, cele care vin aproape in
voluntar sunt: Cum tiu cnd un credit este potrivit pentru mine? Ce trebuie s
urmresc eu la un credit?
Astfel, dei tiu c doresc un credit pentru a-mi acoperi diverse cheltuieli, nu tiu ce
trebuie s urmresc pentru a fi sigur c este creditul cel mai potrivit pentru mine.
Cteva dintre elementele care trebuie urmrite sunt:
moneda n care se va acorda creditul. ntre moneda n care se ncaseaz
venitul i moneda creditului trebuie s fie o corelaie destul de strns,
deoarece este mult mai uor s se in o eviden clar a costurilor pe
care le implic creditul.

Activitate. Un debitor bun

Obiectiv: Vei afla cum poi fi un bun debitor.

Aciune: Rspunde la urmtoarele ntrebri:

Dac ai fi bancher, la ce caracteristici ai fi atent, la cei care i solicit bani
cu mprumut?
Care sunt caracteristicile unui bun debitor (beneficiarul mprumutului)?

41

Cei 3 C ai creditului: capacitate, caracter, capital

Istoricul de creditare este foarte important pentru capacitatea unui individ de a
obine un credit. Istoricul de creditare al unei persoane este echivalentul reputaiei
sale n lumea financiar. O reputaie ptat poate urmri individul respectiv pn la
5 ani nainte de a fi tears.
Multe persoane cred c accesul la creditare este un drept. Este, de fapt, un privi
legiu i o oportunitate pentru cei considerai eligibili. Determinarea celor care se
calific pentru a obine un credit variaz n funcie de instituie. Totui, anumite
caracteristici sunt constante n procesul de calificare. Pentru a-i fi aprobat creditul,
o persoan trebuie: s aib posibilitatea i disponibilitatea de a plti mprumutul
sau suma creditat, s dovedeasc prin documente calitatea sa de proprietar al bu
nurilor utilizate drept garanie, s aib un istoric de creditare bine stabilit i, ntr-o
mai mic msur, s aib: un caracter, un comportament i o imagine acceptabile.
Aceste caracteristici sunt uneori denumite cei 3 C ai creditrii: Capacitate, Caracter
i Capital.
Percepiile tinerilor n ceea ce privete creditarea variaz. Majoritatea dintre ei sunt
oarecum familiarizai cu cardurile i muli dintre ei au auzit de ipoteci (datorit p
rinilor). Una dintre concepiile greite cel mai des ntlnite este faptul c un creditul
este gratis i relativ nelimitat. Tinerii trag deseori aceste concluzii vzndu-i prinii
utiliznd cardurile n magazine, supermarketuri, staii de benzin etc.

Activitate. Ce atepi de la un credit

Obiectiv: Vei descoperi ce tii i ce ar trebui s tii despre credit.

Aciune: mprtete cu colegii ceea ce tii i ceea ce ai dori s afli despre credite.

tiu

Vreau s tiu

Am nvat

Ce tii despre credite?

Ce vrei s tii
despre credite?

Ce ai nvat
despre credite?

Beneficiile creditului
Ca i n cazul creditului, poi avea foarte multe preri preconcepute n ceea ce
privete ndatorarea. n multe cazuri, tinerii nu sunt contieni de greutatea pe care
o datorie o adaug asupra veniturilor viitoare. n ceea ce privete impactul dato
riei asupra bugetului, tinerii pot vedea cum plile obligatorii pot restriciona grav
utilizrile alternative ale venitului. Necesitatea de a plti datoriile poate mpiedica
un angajat s i reduc numrul de ore de lucru pentru a avea mai mult timp liber.

42

Tipuri de credite
Credite de consum, credite imobiliare, carduri de credit, credite
specializate
Creditele de consum sunt destinate persoanelor fizice care lucreaz pe baza unui
contract de munc i a cror principal surs de venit o reprezint salariul. Sunt
acceptate i alte tipuri de venituri: dividende, chirii etc., pentru mrirea sumei care
poate fi mprumutat. Cel mai des acordate credite de consum sunt:
pentru nevoi personale cu i fr ipotec;
pentru achiziionarea de bunuri de folosin ndelungat;
pentru cumprarea unei maini;
pentru vacan;
pentru studii;
pentru efectuarea unor tratamente medicale.
Creditele fr niciun fel de garanii sunt nsoite de obicei de comisioane de acordare
importante, necesare creditorului pentru acoperirea asigurrii de risc financiar.

Credite imobiliare
Pot fi folosite pentru:
cumprarea sau construcia unei locuine;
modernizarea sau extinderea unui imobil;
achiziia unui teren;
refinanarea unor mprumuturi similare.
Deoarece acest tip de credit este acordat pe termen lung, trebuie s luai n conside
rare foarte atent moneda n care se acord creditul.
Fluctuaiile cursurilor de schimb pot provoca creteri/scderi semnificative ale rate
lor i ale datoriei totale la creditele n valut, prin raportare la moneda naional
RON. De aceea, este important de analizat de ce tipuri de venituri dispunei pentru
rambursarea ratelor, la ce moned se raporteaz ele, pentru a evita asumarea aces
tui risc suplimentar. Deoarece, n cazul creditelor n valut, unde rambursarea se
face n RON, un cost adiional este cel de schimb valutar, trebuie s aflai dinainte la
ce curs se calculeaz schimbul valutar aferent fiecrei rate.

Carduri de credit
Sunt cardurile bancare prin intermediul crora deintorul cardului dispune de fon
durile bncii emitente, oferite sub forma unei linii de credit, care i permit efectua
rea de operaiuni (pli la comerciani i retrageri de numerar) n limita unui plafon
stabilit n prealabil, de banca emitent.

43

Ce trebuie s cunoatei n plus despre cardurile de credit:

pot fi utilizate doar n Romnia sau i internaional;
care este taxa lunar/taxa anual de administrare;
ce parte din limita de credit poate fi folosit n numerar (pentru cardurile
de credit) i care este limita zilnic de extragere din bancomat;
care sunt comisioanele percepute la retragerea de la ATM-uri n ar i n
strintate.
care sunt dobnzile

Credite pentru persoane juridice

Aceste credite, destinate companiilor, persoanelor fizice autorizate, asociaiilor fa
miliale, celor care exercit profesii liberale, pot avea ca destinaie capitalul de lucru,
investiii sau acoperirea altor nevoi financiare i pot fi acordate cu diverse tipuri de
garanii. Se pot acorda pe termen scurt, mediu sau lung.
Creditele rambursabile n rate lunare sunt cel mai des ntlnite n finanarea
investiiilor, n timp ce overdrafturile (suma acordat peste valoarea sumei exis
tente n cont) i liniile de credit au o pondere important n finanarea capitalului
de lucru.
Unele bnci solicit un plan de investiii sau studii de fezabilitate pentru acorda
rea creditelor de investiii de anvergur mai mare, n timp ce alte bnci au propriul
sistem de evaluare a afacerii. Cele mai multe bnci cer un aport propriu din partea
clientului sau garanii (condiie a finanrii).

Credite specializate
Aceste credite sunt oferite de ctre bnci persoanelor fizice i juridice dintr-un anu
mit domeniu de activitate, de exemplu: personal medical, notari, avocai, militari,
studeni etc.
Leasingul financiar pentru achiziionarea unui echipament, a unei maini sau a unei
case este oferit de companii de leasing specializate, multe dintre ele subsidiare ale
unor bnci, clienii putnd fi att persoane fizice, ct i juridice. Principala diferen
dintre achiziionarea unui echipament/vehicul/imobil prin credit i cea fcut prin
leasing const n faptul c n al doilea caz, pn la terminarea contractului, firma de
leasing este proprietara legal a bunului respectiv. Transferul proprietii se va face
ctre mprumutat la sfritul contractului de leasing, dup plata valorii reziduale.
Creditele fr destinaie pot mbrca, n practica de zi cu zi, mai multe forme:
credit acordat de o instituie de credit pe baza unui contract semnat
cu participanii la credit, credit evideniat ntr-un cont distinct deschis
pe numele titularului;

44

 card de credit. Cardul de credit este o alt form a creditului fr

destinaie, mult mai uor de utilizat, cu un acces mult mai rapid la bani i
cu o utilizare mult mai rapid (att la retragerea de numerar, ct i plata
direct la comerciani).
descoperit de cont (overdraft). Este o alt facilitate acordat de ctre
bnci pentru clienii fideli, care deruleaz operaiuni prin intermediul
lor. De obicei, n urma unui contract semnat cu banca, clienilor care i
ncaseaz veniturile prin banc li se pune la dispoziie n contul de salarii
o sum suplimentar de care acetia se pot folosi, contra unei dobnzi i
care va fi rambursat n momentul urmtoarei ncasri de salariu.
De cele mai multe ori, creditele cu destinaie sunt nsoite de o asigurare de via
pentru titularii acestora, asigurare care de cele mai multe ori intr n costul creditu
lui i este fcut de ctre banc.
Creditele cu destinaie pot fi:
credit ipotecar, folosit pentru cumprarea de terenuri sau locuine ori
pentru construirea, modernizarea sau reamenajarea unei locuine. Den
umirea acestui credit vine de la faptul c garania o constituie IPOTECA,
contractul semnat ntre banc i solicitant, prin care bunul cumprat
prin credit este cedat n favoarea bncii, pn la achitarea final a dato
riei solicitantului fa de aceasta;
credit pentru achiziionarea de bunuri sau autovehicule, caz n care
garania o constituie nsui bunul sau vehiculul achiziionat;
leasingul. Leasingul este o form special de creditare, prin care se pot
achiziiona bunuri sau vehicule de la un furnizor, ns proprietarul bunu
lui rmne, pn la lichidarea datoriilor, furnizorul.
Bunurile cumprate cu ajutorul creditelor garantate trebuie obligatoriu asigurate,
beneficiarul asigurrii fiind banca.

Cum obin un credit?

Compararea ofertelor de credit i dosarul de creditare
n cadrul acestei activiti vei nva s diseci brourile care fac obiectul prezentrii
acestora i vei nva s caui variabilele-cheie n orice situaie n care vei mpru
muta o sum de bani.

Dosarul de creditare
Dac ai primit vreodat aprobarea contractrii unui mprumut, este foarte probabil
c ai fost supus unui proces de acordare a unui punctaj de creditare. Acesta este

45

un instrument statistic din ce n ce mai obinuit utilizat de ctre creditori pentru a

decide cui doresc s mprumute bani i la ce pre.
Dezvoltat n anii 60, instrumentul a fost utilizat n SUA i n Marea Britanie i apoi, cu
mici variaiuni ale conceptelor, n multe alte ri.
Punctajul de creditare ncearc, practic, s prezic viitorul comportament al celui
care se mprumut, prin compararea cu ali indivizi despre care se tie c au pltit
sau care au utilizat mprumutul n acelai fel.
Cu alte cuvinte, punctajul permite creditorilor s tie c debitorul se va comporta
aproximativ similar cu ali indivizi cu acelai profil financiar.
Elementele care intr n componena acestui punctaj includ informaii despre: ct
de mult timp ai administrat alte mprumuturi (cu ct mai mult, cu att mai bine);
cte datorii ai. Prea multe, e ru; prea puine, iar nu e bine, pentru c se dorete s
ai cteva datorii, pentru a-i putea fi urmrit comportamentul fa de obligaiile pe
care le ai. Deseori vor fi ntreprinse cercetri privind modul n care i achii facturile
la telefon, electricitate etc. Este mai puin important ct ctigi, pentru c muli
oameni cu venituri mari au totui probleme. Mai important este dac i onorezi
obligaiile i dac o faci la timp, fr s ai datorii vechi, de vreme ce existena lor ar
putea indica faptul c nu te ii de cuvnt.
Punctajul de creditare permite creditorilor s acorde mprumuturi mai repede i
mai sigur. ns tehnica aceasta se poate dovedi nefamiliar pentru pentru tineri,
pentru c nu au istoric (nc nu au avut timp pentru a-i crea un profil financiar
comparabil cu al altora).

Costul creditului
Cte tipuri de dobnzi exist?
Dobnda reprezint suma de bani pe care trebuie s o plteasc beneficiarul m
prumutului celui care acord mprumutul, pentru folosirea disponibilitilor bneti
ale celui din urm, pn la restituirea acestora.
Dobnda poate s fie simpl sau compus.
Dobnda simpl este cea care se calculeaz n cazul creditelor care nu depesc
un an de zile, fiind calculat ca produs ntre suma iniial a creditului, rata dobnzii
i numrul de zile pentru care se acord mprumutul.
Dobnda compus, folosit n cazul creditelor pe perioade mai mari de 1 an,
nseamn c dobnda din fiecare an se adaug la soldul iniial al creditului, iar n
anul urmtor aceasta va fi considerat ca sum iniial.
De asemenea, dobnda unui credit poate s fie fix sau variabil.

46

Dobnda fix este acea dobnd stipulat n contractul de credit care se menine
constant pe o anumit perioad sau pe ntreaga durat a creditului.
Dobnda variabil este dobnda care se modific periodic, ca urmare a evoluiei
dobnzilor pe pia, acest tip de dobnd fiind format de cele mai multe ori din
indicele de referin aferent monedei n care se face creditul (EURIBOR pentru
EUR, LIBOR pentru USD si ROBOR pentru RON, calculat la 1, 3, 6, 9 sau 12 luni) i
o marj a bncii. Modalitatea de calcul a fiecrei dobnzi variabile este stipulat n
contractul de credit. Aa cum am vzut mai sus, creditele pot fi de mai multe tipuri,
n funcie de destinaia lor. Cum putem ti la ce folosete fiecare?

Dobnda, DAE, alte costuri

nainte de a face un credit, intereseaz-te atent care sunt costurile acestuia. Pentru
compararea a dou oferte de la bnci diferite, cel mai simplu este s verifici costul a
dou credite acordate pentru aceeai sum i pentru aceeai perioad de timp.
Rata dobnzii anuale efective (DAE) arat care este costul real al unui credit lund
n calcul nu numai cheltuielile cu rata dobnzii, dar i celelalte taxe, comisioane i
unele asigurri care trebuie pltite de ctre client. Cnd se calculeaz aceast rat a
dobnzii trebuie luat n considerare i perioada n care sunt efectuate aceste chel
tuieli, precum i valoarea banilor n timp!

Ce este DAE?
Dobnda anual efectiv exprim sub form procentual costul total al unui credit,
fiind implementat pentru a permite consumatorilor s compare uor costul cre
ditelor. n general, instituiile de credit includ n DAE costul cu dobnda, comisioa
nele pltite la acordare, precum i cele lunare sau anuale, asigurri de via (dar nu
i asigurrile garaniilor, dac este cazul), DAE innd cont i de perioada de rambur
sare a creditului (comparaii se pot face pe www.conso.ro sau www.finzoom.ro).
Rata dobnzii este costul principal al creditului. Ea se aplic la soldul creditului
(partea nerambursat din suma mprumutat iniial), fiind calculat la perioade de
timp clar stipulate n contractul de credit. Exist nc instituii financiare nebancare
care anun o anumit rat a dobnzii, dar o aplic la suma iniial mprumutat, nu
la soldul creditului. Acest calcul mrete artificial dobnda de plat i rata real a
dobnzii este mult mai mare dect cea comunicat clienilor.
Primele de plat aferente asigurrilor solicitate de banc pot fi: asigurri de via,
asigurarea imobilului ipotecat, asigurarea autovehiculului gajat, a echipamentelor
sau a stocului pus ca garanie, n cazul persoanelor juridice.
Comisionul de rambursare anticipat este ntlnit n cazul n care se dorete achi
tarea creditului n avans fa de perioada din contractul de credit. Legislaia curent
restricioneaz folosirea lui.

47

Costurile de schimb valutar apar n cazul creditelor n valut care sunt folosite/
rambursate n moneda naional.
Comision de retragere a dosarului sau de renunare la creditul aprobat.
Evaluarea garaniilor, n cazul garaniilor imobiliare.
Onorarii notariale pltite pentru nregistrarea ipotecii.
Costul radierii garaniilor dup terminarea creditului.
Comisioane pentru renegociere/modificare a condiiilor creditului.
Ce alte costuri/condiii suplimentare pot aprea n momentul n care apelai la un
credit?
1. Taxa de deschidere, care se pltete o singur dat, la deschiderea con
tului curent.
2. Comisionul lunar/anual pentru administrarea contului curent.
3. Comisioanele de retragere numerar i pli prin virament.
4. Soldul minim al contului permanent necesar.
5. Comisionul de depunere numerar ncasare prin virament (rambursare
credit).
6. Comisionul de eliberare extras de cont.

Activitate: Analizeaz ofertele de creditare

Obiectiv: Vei nva s analizezi ofertele reale de creditare.

Aciune: mprii-v n grupe de cte 4-5. Fiecare grup va primi un cartona cu

un anumit scenariu i trebuie s ia o decizie n ceea ce privete cea mai bun ofert
i s i explice decizia n faa celorlali. Vei avea nevoie de calculatoare financiare
(calculatoare de buzunar sau acces la website-uri care ofer asemenea servicii).
Prezentrile trebuie s conin cel puin urmtoarele comparaii:
taxele financiare totale i comisioanele percepute;
plile lunare;
durata mprumutului;
condiiile de acordare.

48

Cartonae cu scenarii
Un camion nou. Putei cumpra un camion nou cu 25.000 EUR de la dealerul
din localitate, care v ofer urmtoarele modaliti de plat:
Opiunea A: Un avans de 1.500 EUR, iar Opiunea B: 0 EUR avans, suma plti
restul pltibil n rate cu o dobnd de bil n rate cu o dobnd de 0,9% timp
2,9% timp de 48 de luni.
de 36 de luni.
O main nou. Putei cumpra una dintre urmtoarele maini de la dealerul din
localitate:
Maina A: cost 20.000 EUR pltibili n Maina B: cost 23.000 EUR pltibili n
rate, cu o dobnd de 7% timp de 60 rate, cu o dobnd de 3,9% timp de 30
de luni.
de luni.
Un televizor LCD. Putei cumpra un televizor n valoare de 1.900 EUR, avnd
urmtoarele posibiliti de plat:
Rate direct din magazin: Dup 90 Credit prin banc: 12 pli lunare, cu o
de zile de la achiziie, vei achita m dobnd de 11%.
prumutul n rate timp de 6 luni, cu o
dobnd de 10%.
Un calculator nou. Putei cumpra un calculator n valoare de 1.400 EUR avnd
urmtoarele posibiliti de plat:
Rate direct din magazin: 24 de pli Card de credit: 36 de pli lunare cu o
lunare cu o dobnd de 11,9%.
dobnd de 15,9%.
O combin muzical. Putei cumpra o combin muzical n valoare de 800
EUR cu urmtoarele modaliti de a plti:
Rate direct din magazin: 12 pli luna Card de credit: 24 de pli lunare cu o
re cu o dobnd de 13,5%.
dobnd de 18%.

49

Consumatorul de servicii financiare

Drepturi i responsabiliti, asigurri, falimentul financiar
Drepturile i responsabilitile tale n calitate de consumator:
S identifici nainte de cumprarea unui credit toate tipurile de dobnzi
i comisioane pe care trebuie s le plteti: rata dobnzii, comisionul de
analiz, comisionul de acordare, primele de plat aferente asigurrilor,
comisioane de rambursare anticipat, costurile de schimb valutar, comi
sioane de retragere a dosarului sau de renunare la creditul aprobat,
comisioane pentru renegocierea/modificarea condiiilor creditului.
S compari ratele dobnzilor de tipuri diferite:
Rata dobnzii fix nivelul procentual al dobnzii i rata lunar vor rmne
aceleai pe toat durata derulrii creditului. Poi avea astfel o estimare clar a cos
turilor creditului.
Rata dobnzii variabil rata lunar a dobnzii este calculat n funcie de o
dobnd de referin (de exemplu, ROBOR sau EURIBOR), la care se adaug o marj
fix stipulat clar n contracte. Acest tip de dobnd ofer posibilitatea ca n mo
mentul n care dobnzile pe piaa interbancar scad, rata lunar s se ajusteze. De
asemenea, trebuie avut n vedere c, n cazul n care dobnzile cresc, atunci rata
lunar va crete i ea. Aceasta este o modalitate transparent de calcul al dobnzii,
factorii care conduc la modificarea dobnzii fiind uor de identificat.

Asigurarea
Costurile asociate unei polie de asigurare trebuie incluse n calculul ratei de do
bnd anuale doar dac asigurarea este obligatorie pentru obinerea creditului sau
respectiv a ratei de dobnd din ofert. n cazul n care ncheierea unei asigurri
este obligatorie, dar costul acesteia nu poate fi determinat n avans, banca sau
intermediarul trebuie s menioneze explicit, concis i vizibil costul suplimentar.
Banca nu te poate obliga la cine s faci asigurarea.

Falimentul personal
Falimentul individual permite unui debitor insolvabil (aflat n imposibilitate de
plat a datoriilor) s fie scutit de majoritatea datoriilor n urma depunerii unei
cereri n acest sens. Falimentul personal este n curs de reglementare legislativ n
Romnia.

50

Activitate. Aplicaia pentru credit

Obiectiv: Vei analiza un formular de aplicare pentru un credit, completat de un

membru al familiei.
Aciune: Cere unui membru al familiei documente vechi de creditare. Din acestea
extrage urmtoarele date:
DAE;
termenul de creditare;
rata lunar;
suma total mprumutat;
taxele financiare totale;
costul total al creditului.
Deseneaz apoi o diagram care s arate dobnda total pltit raportat la costul
total al creditului. La final caut rate de dobnd practicate acum pentru mprumu
turi similare.
Folosete materialul ajuttor pentru adunarea datelor.
Numele membrului de familie
DAE
Termenul de creditare
Rata lunar
Suma total mprumutat
Taxele financiare totale
Costul total al creditului
Rata dobnzii (pentru un mprumut similar)

51

Tranzacii bancare.
Carduri i modaliti moderne de plat
Cardul bancar este un instrument de plat ataat unui cont bancar. Prin interme
diul acestuia, poi efectua pli direct la comercianii care dispun de terminale POS
(Electronic Point of Sale) , poi face cumprturi pe internet sau poi retrage nu
merar de la bancomate / ATM-uri (Automated Teller Machine). Folosind n loc de
numerar, cardul bancar, banii ti sunt n siguran i ai acces la ei 24 de ore din 24,
7 zile din 7.
Locaiile n care plata cu cardul este permis sunt marcate prin sigla a cel puin
unuia dintre principalii emiteni. Ex: Visa, MasterCard.
Exist mai multe tipuri de carduri bancare:
cardul de debit
cardul de credit
Cardurile de debit sunt ataate contului curent pe care l avei deschis la banc. Cu
un card de debit se pot efectua pli n acelai mod n care ai folosi bani lichizi, i
cu 0% comision. Atunci cnd utilizezi un card de debit cumperi acum i plteti n
momentul respectiv. De regul, cardurile de debit v permit s cheltuii doar suma
de bani pe care o avei n contul bancar curent.
Cardurile de debit sunt acceptate de foarte multe firme, cum ar fi magazine ali
mentare, supermarketuri, benzinrii, restaurante, alte magazine. Poi utiliza cardul
n orice magazin n care comercianii au afiat numele de brand al cardului pe care
l deii. Cardul reprezint o alternativ la cash. Este posibil ca unele magazine s ac
cepte mai degrab plata cu un card de debit, dect plata cu cash, deoarece plata
este virat imediat n contul comerciantului.
Ce ar trebui s tii despre cardurile de debit:
Obinerea unui card de debit este adeseori mai uoar dect cea a unui
card de credit;
Utilizarea unui card de debit te scutete de necesitatea de a purta cu
tine bani lichizi;
Unii comerciani accept mai degrab un card de debit dect cash;
Cardul de debit este un produs de tipul pltete acum, care nu ofer
perioade de graie pentru pli;
Returnarea bunurilor sau anularea serviciilor cumprate cu un card de
debit este tratat n acelai mod ca n situaia n care plata s-a fcut cu
bani lichizi;
Utiliznd un card de debit, i foloseti banii personali;
Cardul de debit este ataat unui cont curent deschis la o banc;

52

Nu exist comision pentru tranzacia de plat;

Pentru a putea obine un card de debit trebuie s ai peste 18 ani;
Exist i carduri de debit pentru minori (14-18 ani);
O persoan minor care solicit deschiderea unui cont curent i emi
terea unui card de debit trebuie s fie nsoit de unul dintre prini sau
de tutorele legal.

Cardul de credit este un card bancar ataat unui credit pe care i-l d banca pen
tru o perioad limitat de timp. Creditul reprezint banii care i sunt oferii de o
banc sau alt instituie financiar; este un mprumut. Poi utiliza cardul de credit cu
condiia c vei plti napoi banii utilizai la termenul stabilit n contractul cu banca,
la care se adaug o dobnd i alte taxe financiare (penalizri) dac nu plteti da
toria n ratele lunare stabilite, la data stabilit.

Pli online cu cardul m siguran

Plile pe internet cu cardul de debit sau de credit pot fi fcute n condiii sporite
de securitate. Pasul iniial cel mai important este nrolarea cardului n sistemul 3D
Secure i folosirea lui pentru cumprturi numai pe sit-uri securizate.
Paii pentru a te asigura c plteti online cu cardul n siguran:
1. Verific dac site-ul pe care faci cumprturi este securizat. Adresa siteului trebuie s nceap cu "https://" (s de la secure)
2. nroleaz cardul n sitemul 3D Secure (gseti detalii pe site-ul bncii).
3. Verific toate tranzaciile n extrasul tu de cont.

Activitate: Am nevoie de un card de credit?

Discut mpreun cu colegii din grupul tu de lucru despre plata cu cardul i plata cu
numerar (cash). Compar cele dou modaliti de plat, scond n eviden avanta
jele i dezavantajele fiecreia. mprtii ntregii clase i listai pe tabl avantajele i
dezavantajele.
Poi folosi pentru plat i cardul de credit. Prin cardul de credit, banca i acord
dreptul de a-i utiliza banii, n limita unei anumite sume i fr s plteti dobnd,
n cazul n care returnezi banii la sfritul perioadei de graie (data de plat a ratelor
lunare se stabilete de ctre banc. De obicei, bncile stabilesc o sum minim care
este de regul un anumit procent din suma cheltuit de pe card. n cazul n care nu
achii toat datoria acumulat, ci doar o sum minim agreat cu banca, la suma
rmas nepltit dobnda este mare. ntreab operatorul bancar despre valoarea ei
(de obicei ntre 20-30 % din suma mprumutat, nainte de a ncepe s faci datorii).
De asemenea, nu uita c orice ntrziere la plat atrage penalizri.

53

Dac plteti direct cu cardul de credit, beneficiezi de perioada de graie fr

dobnd. n plus, plata cu cardul este mai sigur dect plata n numerar i, nu n
ultimul rnd, te poi bucura mai repede de un bun achiziionat fa de situaia n
care ar trebui s atepti pn la salariu pentru a cumpra ceea ce i doreti sau i
este necesar.
n acelai timp. condiia este c trebuie returnai banii utilizai, la care se adaug
o dobnd i alte taxe financiare (penalizri) dac datoria nu este platit n ratele
lunare stabilite.

Activitate: Servicii moderne de plat

Te-ai ntrebat vreodat ct timp se pierde stnd la coad pentru a plti o factur sau
mergnd pn la casieria companiei de utiliti? Ai mai mult timp pentru treburile
tale personale utiliznd canalele alternative de plat: internet banking, mobile ban
king, phone banking, transferuri automate din contul tu (debit direct) i binen
teles plata online cu cardul.
Discutai n grup i completai tabelul de mai jos.

Tip factur

Electricitate
Telefon mobil/fix
Cablu TV + internet
Gaze
Poli de asigurare
Total timp (minute)

54

Timp consumat (minute)

pentru plata ta
la compania de utiliti

Timp consumat (minute)

prin canale de plat
alternative

Glosar
Active

ATM

Toate bunurile pe care le deii: toate bu

nurile palpabile i nepalpabile (drepturi
de autor, brevete), conturile bancare,
economiile, investiiile pe care le ai n
portofoliu.

Automat bancar ce permite clienilor s

fac retrageri i depuneri de numerar,
pli i alte tranzactii, cu ajutorul unui
card bancar.

Aciuni
Mod de a investi n afacerea altcuiva.
Un investitor ntr-o companie primete,
de obicei, un certificat de acionar, care
reprezint o parte din dreptul de propri
etate asupra companiei respective. Poi
primi, astfel, pli anuale, ns aceste
pli vor fi fcute doar n cazul n care
compania realizeaz profit i decide dis
tribuirea lui. Aceste pli poart numele
de dividende.

Asigurare
Instrument care i permite unui indi
vid s nlocuiasc riscul unei pagube
mari cu certitudinea unei pagube mici.
Cumprarea unei asigurri prin plata
unei prime de asigurare distribuie n
tre mai muli indivizi riscul legat de un
accident specificat.

Asigurare de via
Contract ntre societatea de asigurri i
client, avnd ca obiect suma asigurat,
pltibil la producerea evenimentului
asigurat ctre beneficiarul poliei (fami
liei, celor care depind de asigurat) sau
instrument de economisire pentru re
tragerea din activitate sau pentru alte
evenimente importante din via i in
vestiii.

Barter
Metod de schimb de mrfuri i servicii
n mod direct, contra altor bunuri i ser
vicii, fr a se folosi un anumit mijloc de
plat.

Buget
Bilan al veniturilor i cheltuielilor unui
stat, ale unei ntreprinderi etc. pe o pe
rioad determinat. Totalitatea prevede
rilor de venituri i cheltuieli ale unei
familii sau ale unei persoane pentru o
anumit perioad.

Cont de economii
Produs care permite depunerea i re
tragerea de numerar.

Covertibilitate
Schimbul monedelor naionale ntre ele
pe pia.

Credit
Angajament de punere la dispoziie sau
acordare a unei sume de bani ori prelun
gire a scadenei unei datorii, n schimbul
obligaiei debitorului la rambursarea
sumei respective, precum i la plata unei
dobnzi sau a altor cheltuieli legate de
aceast sum.

55

DAE
Exprim sub forma procentual costul
total al creditului, incluznd atat dobn
da ct i comisioanele. Acest indicator
este folosit pentru a compara costul
creditelor.

Datorii
Ceea ce ai de dat altora.

Direct Debit
Serviciu prin care clientul mandateaza
banca se efectueze n numele lui di
verse pli periodice, prin debitarea
automata a contului curent. Procedura
este folosit, de regula, pentru plata fac
turilor la utiliti.

Descoperit de cont (overdraft)

mprumut ataat unui cont curent, care
se funcioneaze ca o linie de credit.
Creditul este folosit in momentul n ca
re disponibilitile proprii s-au epuizat.
Rambursarea mprumutului se face au
tomat la alimentarea contului curent, o
cazie cu care linia de credit disponibil
se rentregete.

EURIBOR
Rata dobnzii la care bncile europene
se mprumuta ntre ele in euro. Aceasta
se calculeaza zilnic ca medie a dobn
zilor practicate de cele mai importante
bnci din zona euro.

Garanie (gaj)
Bun pe care creditorul, cel care i d banii
cu mprumut, l poate lua napoi dac tu
nu faci plile pe care le-ai promis.

Grad de indatorare
Exprim sub form procentual rapor
tul dintre ratele lunare la mprumuturile
contractate i venitul disponibil.

Hiperinflaie
Form de inflaie caracterizat prin rate
nalte i cresctoare. Este nsoit de de
zordine social crescnd.

Inflaie

Plat ctre acionarii unei companii, sub

form de numerar sau aciuni. Dividen
dele n numerar se pltesc din profituri,
dup ce au fost achitate impozitul i do
bnda ctre deintorii de obligaiuni/
titluri de crean.

Fenomen specific perioadelor de criz

economic, constnd n deprecierea ba
nilor aflai n circulaie ca urmare fie a
emiterii unei mase bneti peste nevoile
reale ale circulaiei, fie a reducerii volu
mului produciei i circulaiei mrfurilor,
fapt care duce la scderea puterii de
cumprare a banilor.

Dobnd

Ipotec

Suma de bani pe care trebuie s o pl

teasc beneficiarul mprumutului celui
care acord mprumutul, pentru folo
sirea disponibilitilor bneti ale celui

Convenie legal prin care o form de

proprietate asupra unui activ este trans
ferat sau transmis creditorului de ctre
debitor drept gaj sau garanie pentru

Dividende

56

din urm, pn la restituirea acestora.

Dobnda poate s fie simpl sau com
pus, fix sau variabil.

creditul acordat. La rambursarea mpru

mutului, proprietatea revine napoi la
debitor. Debitorul menine n limitele
stabilite prin convenie controlul asupra
activului respectiv, putnd de exem
plu s-l vnd n scopul restituirii credi
tului. Aceast form de convenie este
foarte uzual n domeniul cumprrii de
locuine i n sectorul agricol.

LIBOR
Rata dobnzii la care bncile de pe piaa
londonez se mprumuta ntre ele. Se
calculeaz ca medie artimetic a ratelor
de dobnd practicate de principalele
bnci pentru diverse valute (lire ster
line euro, dolari, franci elveieni, yeni
japonezi).

Lichiditate
Msoar ct de uor i poi transforma
economiile i investiiile n bani lichizi.

Limit de credit
Suma maxim pe care deintorul o
poate cheltui cu un card de credit sau
charge card. Limitele sunt stabilite de
ctre emitent, n funcie de bonitatea
clientului i istoricul de plat.

Linie de credit
mprumut care se rennoiete au
tomat, pe msura ce sumele utilizate se
ramburseaz, astfel nct clientul poate
apela din nou la credit fr a mai solicita
o nou aprobare la banca.

Obligaiuni
Acorduri de mprumut ncheiate ntre
organizaia emitent i cumprtori.

Pensie privat
Suma pltit periodic, n mod supli
mentar i distinct. Pensiile private pot fi
obligatorii sau facultative.

Perioad de graie
n cazul cardurilor de credit, reprezint
o perioad pe parcursul creia pen
tru plile efectuate nu se percepe do
bnd.

PIN
Prescurtare pentru "personal identifica
tion number"; cod secret, cunoscut doar
de deinatorul cardului, care permite
emitentului s verifice ca persoana care
folosete cardul este deinatorul.

POS (terminal POS)

Prescurtare de la Point of Sale. Repre
zint locaiile unde sunt acceptate car
durile pentru plata cumprturilor.
Orice dispozitiv instalat la comerciani
care permite plata cu cardul pentru bu
nurile i serviciile cumprate. (eng. Point
of Sale Terminal).

Posesiuni
Bunurile aflate n proprietatea unei per
soane sau organizaii i care pot fi evalu
ate n bani.

Putere de cumprare
Cantitatea de bunuri i servicii care poate
fi cumprat la un moment dat, cu o
anumit sum de bani. Este dependent
de nivelul preurilor, fa de care se afl n
raport invers proporional. n condiii de
inflaie, puterea de cumprare a banilor
scade, afectnd puterea de cumprare a
populaiei.

57

Rat de schimb
Valoarea la care o valut poate fi schim
bat cu o alt valut.

Riscul lichiditii
Ct de lichizi sau de disponibili sunt
banii ti.

ROBOR
Rata medie a dobnzii la care bncile
romneti se mprumut ntre ele n lei.
Aceasta se stabileste zilnic de BNR, ca
medie aritmetic a cotaiilor practicate
de 10 bnci selectate de banca central.

Scaden
Perioada de constituire a unui depozit
sau durata de rambursare a unui credit.

Sold
Suma detinut ntr-un cont curent, de
depozit sau de economii, respectiv suma

58

care mai este datorat n cazul unui im

prumut.

Termen
n cazul unui mprumut, perioada de
timp pentru care poi folosi banii. Ter
menul mprumutului tu va fi deseori
legat de scopul mprumutului.

Valoarea net a averii

Tot ceea ce deine o persoan dup ce
au fost achitate datoriile i plile afe
rente persoanei i bunurilor deinute
(chirii, utiliti, rate, impozite).

Venit disponibil
Venitul luat n calcul de ctre bnci la
evaluarea capacitii de rambursare a
solicitanilor de credite. Se calculeaz ca
diferena ntre venitul net i cheltuielile
de subzisten.

Note
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

59

Note
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

60