Documente Academic
Documente Profesional
Documente Cultură
Cuprins
GESTIUNEA RISCULUI
SUSANA IOSOF
TEODOR GAVRI
GESTIUNEA RISCULUI
EDITURA UNIVERSITAR
Bucureti, 2013
3
Colecia FILOLOGIE
Colecia TIINE ECONOMICE Cuprins
Redactor: Gheorghe Iovan
Tehnoredactor: Amelua Vian
Coperta: Angelica Mlescu
Toate drepturile asupra acestei lucrri sunt rezervate, nicio parte din
aceast lucrare nu poate fi copiat fr acordul Editurii Universitare
Copyright 2013
Editura Universitar
Director: Vasile Muscalu
B-dul. N. Blcescu nr. 27-33, Sector 1, Bucureti
Tel.: 021 315.32.47 / 319.67.27
www.editurauniversitara.ro
e-mail: redactia@editurauniversitara.ro
GESTIUNEA RISCULUI
CUPRINS
CAPITOLUL 1. NOIUNI GENERALE PRIVIND RISCURILE ..
1.1. Definirea riscului ................................................................
1.2. Teorii ale riscului ...............................................................
11
11
14
19
19
21
24
30
35
35
63
63
68
68
71
75
75
77
84
85
36
48
50
56
60
Cuprins
CAPITOLUL 6. RISCUL DE RAT A DOBNZII ......................
6.1. Conceptul de risc de rat a dobnzii ..................................
6.2. Gestiunea riscului de rat a dobnzii .................................
6.3. Indicatorii riscului ratei dobnzii .........................................
87
87
90
98
101
101
102
104
107
107
111
111
115
115
115
118
121
121
122
125
126
129
129
130
132
GESTIUNEA RISCULUI
146
148
153
153
157
159
163
163
166
167
171
171
176
179
201
Cuprins
GESTIUNEA RISCULUI
Motto:
"Cel mai important lucru n afaceri este s
cunoti riscul, pentru c doar cunoscndu-l poi s-i
iei msurile de protecie necesare".
Bogdan Baltazar
10
GESTIUNEA RISCULUI
CAPITOLUL 1
NOIUNI GENERALE PRIVIND RISCURILE
1.1. DEFINIREA RISCULUI
Riscul este un cuvnt care se regsete din ce n
ce mai des n vocabularul nostru. Orice activitate
economic este nsoit ntr-o msur mai mic sau mai
mare i de risc. De altfel, dup majoritatea specialitilor
din domeniu, progresul societii actuale a fost posibil, n
special, datorit asumrii unor riscuri. ns, cum putem
totui definii riscul.
n conformitate cu Dicionarul explicativ al limbii
romne1, cuvntul risc provine din cuvntul francez
"risque" i reprezint pericol posibil, inconvenient posibil
sau probabilitatea de a suporta o pagub. i Dictionary of
Finance and Banking2 definete riscul ca posibilitatea de
a suferi ceva pierdere sau pagub n tranzacii.
Riscul reprezint prejudiciul potenial, la care sunt
expuse patrimoniul, interesele i activitatea agentului
economic.3 ntr-o accepie sintetic, riscul este definit i
ca probabilitatea de producere a unui eveniment cu
1
11
12
GESTIUNEA RISCULUI
13
14
GESTIUNEA RISCULUI
1
1 lira = 0,50 lire
2
15
- la a doua aruncare:
2
1
2 lire = 0,50 lire
2
- la a treia aruncare:
3
1
4 lire = 0,50 lire
2
- la n aruncare:
n
1
2n 1 lire = 0,50 lire
2
16
GESTIUNEA RISCULUI
17
18
GESTIUNEA RISCULUI
CAPITOLUL 2
GESTIUNEA RISCULUI N ACTIVITATEA
BANCAR
2.1. NOIUNEA DE RISC BANCAR
Riscul bancar nu are o definiie unanim acceptat.
Astfel, n lucrarea ampl dedicat riscului bancar13, i
intitulat Gestiunea riscului bancar, autoarea sugereaz
c cei mai muli specialiti se axeaz n definirea riscului
i gestiunea riscului asupra funciei clasice a bncilor, de
intermediere n sfera riscurilor financiare prin diviziunea
acestorafiind tratat n special problema unor pierderi
neprevzute la active bancare, pierderi cauzate de riscuri
de pia, de credit sau de lichiditate.
ns n opinia altor autori,14 noiunea de risc
bancar, este definit strict prin intermediul costurilor i se
refer la valoarea actual a tuturor pierderilor sau
cheltuielilor suplimentare pe care le suport sau pe care
le-ar suporta o instituie bancar.
i Iuliana Predescu15 spune despre riscul bancar
c este un fenomen prezent n ansamblu sferei de
13
19
activitate a societilor bancare i reprezint incertitudinea realizrii unui anumit nivel al profitului sau chiar
probabilitatea apariiei unor pierderi.
n literatura de specialitate16 riscurile bancare sunt
caracterizate a avea efecte adverse asupra profitabilitii
datorit mai multor cauze.
n opinia noastr, riscurile bancare reprezint
variabile de incertitudine care pot afecta activitatea unei
instituii de credit. Ele sunt asociate cu pierderi care se
datoreaz unor evoluii contrare a rezultatelor. Pierderile
din riscuri se nregistreaz n contabilitatea bancar sub
forma provizioanelor care practic diminueaz rezultatele.
Dup 1990, s-a constatat o tendin de amplificare
a riscurilor n activitatea bancar datorit, mediului
economic complex n care acioneaz instituiile de credit,
intensitii concurenei, diversificrii produselor i serviciilor. n Romnia, datorit economiei n dezvoltare i a
proceselor structurale i de reform existente riscurile
poteniale, sunt mai pregnante, ns de cele mai multe ori
asumarea lor poate conduce la profit. De aceea, riscurile
n general, trebuie analizate prin prisma corelaiei risc
profit n sensul existenei a dou alternative:
asumarea unor riscuri mari atunci cnd i profitul este la un nivel ridicat;
concentrarea pe riscuri minime avnd ca efecte
un profit minim dar sigur.
Predilecia bncilor ctre anumite plasamente
(riscante) amplific riscul, ns prudena bancar, trebuie
16
20
GESTIUNEA RISCULUI
2. resursele umane;
3. produsele bancare etc.
Structura organizatoric a bncii
I N S T IT U II L E D E CR E D I T
Produsele bancare
Resursele umane
Figura 2.1.
Factorii de natur endogen generatori de riscuri bancare
GESTIUNEA RISCULUI
Mediul legislativ
Mediul social
Mediul economic
I N S T IT U II L E D E CR E D I T
Piaa bancar
Mediul tehnologic
Mediul politic
Figura 2.2.
Factorii de natur exogen generatori de riscuri bancare
23
GESTIUNEA RISCULUI
25
GESTIUNEA RISCULUI
Conducerea executiv
Riscurilor
Operaiunile bancare
18
27
GESTIUNEA RISCULUI
bancare. Acest comitet ne ofer n urma analizei concluzii despre trecut permind pe viitor eficientizarea
activitii.
Comitetul de Credite vizeaz latura de creditare
a bncii care const n aprobarea documentaiilor de
creditare, suplimentarea creditelor, garantarea, rambursarea precum i cile de soluionare a creditelor neperformante.
n activitatea de conducere i supraveghere a
riscului se urmrete realizarea urmtoarelor etape:
1. identificarea i analiza riscului;
2. gestionarea sau administrarea riscului;
3. asumarea riscului;
4. transferul riscului.
n acest context, gestiunea riscurilor bancare se
identific cu managementul riscurilor bancare i reprezint ansamblul instrumentelor i compartimentelor organizatorice necesare bncii n scopul obinerii unui profit
superior.
Obiectivele urmrite n vederea gestionrii riscurilor sunt:
asigurarea continuitii activitii instituiei
bancare tiut fiind faptul c mai devreme sau mai trziu
unele riscuri se materializeaz n costuri;
extinderea controlului intern n scopul urmrii
performanelor i supravegherea riscului;
realizarea unui portofoliu de activiti astfel nct
activitile cu pierderi s se justifice n msura n care se
reduce riscul de ansamblu.
29
19
30
GESTIUNEA RISCULUI
31
32
GESTIUNEA RISCULUI
33
34