Seminar 2 – Noțiuni introductive privind cursul de schimb

1:
Astăzi deţineţi suma de 2.000 RON şi doriţi să păstraţi aceste resurse în altă valută.

Pe piaţa valutară, în acest moment sunt afişate următoarele cotaţii:

EUR/4,45 RON; USD/4,25 RON; GBP/5,75 RON

Peste o lună, cotaţiile practicate pe piaţa valutară sunt:

EUR/4,39 RON; USD/4,32 RON; GBP/5,50 RON.

Care valuta va aduce cel mai mare câştig?

Determinați fluctuația (sensul și mărimea) cursului RON față de valutele implicate în cursul
de schimb.

2.
Se dau cotațiile EUR/RON:
To: 4,4409
T1: 4,4396

Determinați gradul de apreciere/depreciere pentru cele 2 monede.

3.
Se cunosc cotațiile:
Valute Curs la To Curs la T1
EUR/RON 4,5672 4,5018
USD/RON 4,1061 4,0965
CHF/RON 4,0968 4,0882

Determinați evoluția cursului de schimb efectiv al RON față de principalii săi parteneri
comerciali ce dețin în comerțul internațional al României o pondere de 70% (EUR), 25%
(USD), 5% (CHF).

4.
Se cunosc cotațiile:
Valute Curs la To Evolutie curs la T1
EUR/USD 1,1654 Apreciere USD cu 14 pips
EUR/CHF 1,1307 Depreciere CHF cu 10 pips
EUR/DKK 7,4602 Apreciere EUR cu 27 pips

Comerțul internațional al Franței are următoarea structură: 40% (USD), 35% (CHF), 25%
(DKK).

Determinați evoluția cursului de schimb efectiv pentru moneda Franței în raport cu

principalii săi parteneri comerciali.
5.
Se consideră următoarele cotații BID:
0,8743 EUR/GBP
1,1600 EUR/USD
4,3115 EUR/PLN

Marja intermdiarului pe piața valutară pentru cotația indirectă a EUR este de 14 pips pentru
GBP, 16 pips pentru USD si 18 pips pentru PLN.

Determinați cotațiile ASK.

Calculați cotațiile în cazul în care EUR cotează direct față de valutele respective.

6.
Cotație: 3,1287/311 CAD/RON

Determinați cursurile BID și ASK pentru cotația indirectă a RON.

Calculați spread-ul aboslut și relativ în cazul cotației CAD/RON.