Academia de Studii Economice din București

Facultatea de Contabilitate și Informatică de Gestiune

Prevenirea și detectarea fraudelor în raportarea

financiară din perspectiva auditorilor

Coordonator științific: Absolvent:

Conf. Univ. Dr. Dobroțeanu David Petru-Cătălin
Camelia

București
2012
Cuprins
I. Introducere în temă
II. Despre conceptul “frauda în raportarea
financiară”
III. Factori de risc asociați raportării financiare
frauduloase: detectare şi prevenire
IV. Studiu de caz: Frauda WorldCom
V. Concluzii și întrebări
Cuprins
I. Introducere în temă
II. Despre conceptul “frauda în raportarea
financiară”
III. Factori de risc asociați raportării financiare
frauduloase
IV. Studiu de caz: Frauda WorldCom
V. Concluzii și întrebări
Motive pentru care am ales tratarea subiectului
fraudei în raportarea financiară

Viitoarea carieră
în audit financiar

Semne de întrebare
ridicate de prezența
unor factori de risc
semnificativi la
companiile românești
Interesul pentru listate pe BVB
piețele financiare

4
Cuprins
I. Introducere în temă
II. Despre conceptul “frauda în raportarea
financiară”
III. Factori de risc asociați raportării financiare
frauduloase: detectare şi prevenire
IV. Studiu de caz: Frauda WorldCom
V. Concluzii și întrebări
 Definirea conceptului de “fraudă în
raportarea financiară”
 ”Comiterea deliberat a unor acte care au scopul de a
induce în eroare utilizatorii situațiilor financiare.
Actele pot consta în prezentarea eronată sau în
omiterea unor elemente de materialitate din cadrul
situațiilor financiare ale entității economice.”
(ACFE)

 ”Un act intenționat și nesăbuit caracterizat prin fapt

sau omisiune care conduce la întocmirea unor situații
financiare ce induc în eroare utilizatorii informației
contabile.”
(COSO)
6
 Gradul cunoașterii în domeniu
 Committee of Sponsoring Organizations of the
Treadway Commission (COSO)
 Sarbanes-Oxley Act of 2002
 European Anti-fraud Office
 Association of Certified Fraud Examiners (ACFE)
 Standardele asociaţiilor profesionale:
IIA 1210.A2
ISA 240
SAS No.99

7
 Apariţia fraudei în cadrul organizaţiilor
Indeplinirea
Previziuni
condiţiilor de
PRESIUNE nerealiste
creditare

TRIUNGHIUL
Controale FRAUDEI
Condiţii tranzitorii
ineficiente

OPORTUNITATE JUSTIFICARE

Guvernanţă Concurenţa
Abuz de autoritate Valoare
defectuoasă procedează la
neglijabilă
fel 8
 Propagarea fraudei în interiorul organizaţiilor
Niv. 1 Niv. 2 Niv. 3 Niv. 4 Niv. 5
Mecanisme de CI şi Audit Audit Extern
prevenire Utilizatori Utilizatori
Intern
Audit Extern Reglementatori

Frauda este Opinie Situații financiare Utilizatorii iau

prevenită favorabilă relevante decizii bine
fundamentate
Frauda în
raportare
financiară
Frauda este
detectată și se
Frauda nu fac corecturi
este
prevenită La un moment dat
Frauda nu este Situații financiare fie utilizatorii fie
detectată la cu erori materiale reglementatorii se
acest nivel vor sesiza
9
Consecinţele fraudelor în raportarea
financiară
• Reputaţia, prestigiul şi statutul companiei au de suferit
• Persoanele vinovate răspund în faţa legii

• Percepţia asupra integrităţii şi obiectivităţii auditorilor

devine negativă
• Investitorii vor îndura pierderi semnificative în portofolii

• Finanţarea pe pieţele de capital se îngreunează din cauza

credibilităţii diminuate faţă de emitenţi
• Creşterea economică globală are se diminuează

10
Cuprins
I. Introducere în temă
II. Despre conceptul “frauda în raportarea
financiară”
III. Factori de risc asociați raportării financiare
frauduloase: detectare şi prevenire
IV. Studiu de caz: Frauda WorldCom
V. Concluzii și întrebări
 Clasificarea factorilor de risc

1.Deficienţe de guvernanţă corporativă

2.Natura activităţii companiei şi poziţia sa

pe piaţă

3.Presiuni exercitate asupra

managementului

12
 1.Deficienţe de guvernanţă
corporativă
 Lipsa implementării şi promovării unor
standarde de etică şi de conduită profesională
 Întocmirea unui plan de remunerare ce leagă
în mod excesiv bonusurile managementului de
performanţele pe termen scurt
 Existenţa unor antecedente de încălcare a
regulamentelor care au fost muşamalizate
 Implicarea managementului în constituirea
comitetelor de audit,nominalizare,remunerare
13
2.Natura activităţii companiei şi poziţia sa
pe piaţă
 Activarea într-o industrie complexă care
presupune multe estimări pentru realizarea
situaţiilor financiare
 Deţinerea unei poziţii de piaţă dominante care
permite dictarea termenilor şi condiţiilor
tranzacţiilor cu clienţii şi furnizorii
 Existenţa unor segmente operaţionale în
jurisdicţii cu un mediu de afaceri netransparent şi
slab regulat
 Dificultatea identificării situaţiei financiare reale a
companiei din cauza existenţei unor vehicule de
finanţare neincluse în bilanţ
14
 3. Presiuni exercitate asupra
managementului
 Raportarea unor rezultate inferioare celor ale
competitorilor
 Întocmirea unor bugete optimiste la începutul
exerciţiului financiar pentru a mulţumi investitorii
şi creditorii
 Desfăşurarea unei oferte publice iniţiale sau a
unei majorări de capital, ceea ce presupune
întocmirea unor previziuni în prospectul de
emisiune
 Dependenţa dintre averea conducerii şi valoarea
de piaţă a companiei
15
 Materializarea factorilor de risc
 Nedetectarea riscurilor asociate raportării
financiare frauduloase

 Ivirea oportunităţii
de comitere a
fraudelor

 Denaturarea situaţiilor
financiare prin diferite tehnici

Tranzacţii de tip Leasing Venituri Capitalizări de

Venituri timpurii operaţional nemonetare cheltuieli 16
barter
 Detectarea denaturărilor situaţiilor
financiare
 Alcătuirea unui index reprezentând raportul
dintre fluxul de trezorerie operaţional şi profit
 Compararea structurii situaţiilor financiare cu
media sectorului de activitate
 Chestionarea managementului pentru justificarea
informaţiilor din notele contabile
 Obţinerea de confirmări din mai multe surse în
cazul unor tranzacţii neobişnuite
 Retratarea situaţiilor financiare şi punctarea unor
aspecte ce ar putea creşte riscul de apariţie a
fraudelor 17
Cuprins
I. Introducere în temă
II. Despre conceptul “frauda în raportarea
financiară”
III. Factori de risc asociați raportării financiare
frauduloase: detectare şi prevenire
IV. Studiu de caz: Frauda WorldCom
V. Concluzii și întrebări
 Aspecte de luat în considerare
privind operaţiunile companiei

Al doilea jucător de pe piaţa telecomunicaţiilor din Statele Unite

Creştere a companiei determinată în principal de achiziţii ale unor

companii similare: peste 70 de achiziţii

Necesitatea finanţării continue datorate concurenţei şi nevoilor de

expansiune din industria telecom: 41 de mld. USD datorii în 2002 la 107
mld. USD active totale

Ocupantă a primului din punct de vedere al plângerilor depuse de clienţi

pentru nerespectarea obligaţiilor contractuale

19
 Aspecte de luat în considerare
privind guvernanţa corporativă

Influenţă notabilă a CEO-ului în faţa consiliului de administraţie

Remunerarea mangementului strâns legată de valoarea de piaţă a

companiei

Limitarea auditului intern la misiuni de audit operaţional şi statutar;

comunicare limitată între auditul intern şi cel extern

Cultură organizaţională bazată pe o puternică delimitare a ierarhiilor

20
 Tehnici de denaturare a situaţiilor
financiare descoperite în acest caz
Cauza Efect
 Costurile perioadei diminuate,
EBITDA inflatat indirect
Capitalizări frauduloase ale  Cheltuieli cu amortizarea pe
costurilor aferente parcursul a mai multor exerciţii
serviciilor prestate financiare
 Fluxul de trezorerie operaţional
crescut

TOTAL: 7,3 mld USD

 EBITDA inflatat direct

Inversarea unor  O rată a costurilor la venituri
elemente nemonetare diminuată
de cheltuieli înregistrate
TOTAL: 2 mld USD
anterior
21
Efectele fraudei asupra situaţiilor
financiare

22
Efectele fraudei asupra situaţiilor
financiare

23
Rolul auditorilor în cazul WorldCom
Auditul intern:
A condus la descoperirea fraudei după ce a observat
semnele unor capitalizări înregistrate
necorespunzător
A dat dovadă de integritate deşi a fost supus la
presiuni ale conducerii, ducându-şi misiunea până la
final
Auditul extern:
A aprobat politicile contabile folosite de
companie deşi acestea nu reflectau
realitatea economică
A refuzat în mod repetat să răspundă
anumitor cerinţe informaţionale ale
auditorilor interni
S-a bazat în mod exlusiv pe proceduri
analitice în detrimentul testelor de detalii
şi a raţionamentului profesional 24
Consecinţele fraudei WorldCom

Retrogradarea
rating-ului de credit

Insolvenţa şi reorganizarea

Vânzarea companiei către Verizon

25
Cuprins
I. Introducere în temă
II. Despre conceptul “frauda în raportarea
financiară”
III. Factori de risc asociați raportării financiare
frauduloase: detectare şi prevenire
IV. Studiu de caz: Frauda WorldCom
V. Concluzii și întrebări
 Concluzii

Guvernanţa corporativă este un factor deosebit de

important de luat în considerare de către auditorii
financiari

Auditarea situaţiilor financiare trebuie făcută în mod

continuu, nu numai anual

Raţionamentul profesional şi bunul simţ pot da rezultate

mai bune decât metodele statistice de detectare a
denaturărilor
27
Vă mulţumesc pentru atenţie!

28