Românii învaţă regulile economisirii în funcţie de venit

Autor: Aurel Dragan

Publicat: 17 Septembrie 2008
Vizionari: 217;

Persoanele cu venituri lunare brute de până la 2.000 de lei ar trebui să investească, conform modelelor
teoretice de economisire, 145 de lei lunar în produse de genul celor oferite de băncile pentru locuinţe
şi asigurători.

Creşterea economică din ultimii ani se reflectă şi în majorarea nivelului de trai, în special prin avansul
veniturilor familiale. Odată cu creşterea salariilor, astfel încât angajaţii să îşi permită mai mult decât
asigurarea nevoilor zilnice, se măreşte şi posibilitatea de a economisi lunar o sumă destinată asigurărilor,
pensiilor sau unor investiţii din viitor, cum ar fi achiziţionarea unei locuinţe mai mari. Din păcate, însă,
programele de acest tip investiţional sunt abia la început în sistemul financiar-bancar autohton, iar posibilităţile
de alegere ale potenţialilor clienţi sunt limitate.

Persoanele care utilizează deja programe investiţionale sunt clienţii de private banking. În cadrul Băncii
Comerciale Române (BCR), cea mai mare bancă din sistem după mărimea activelor, clienţii de private
banking reprezintă mai puţin de 5% din totalul clienţilor, însă deţinerile acestora însumează 21% din totalul
activelor persoanelor fizice. Mai mult, din totalul depunerilor, un procent de 65% este reprezentat de depozite
la termen, 32% sunt depozite la vedere, în timp ce sumele depuse în fonduri de investiţii, conturi discreţionare
şi alte investiţii reprezintă doar 3%. „Numărul conturilor de private banking se ridică la aproximativ 5.000,
foarte redus faţă de numărul total al clienţilor BCR, însă mult mai mare decât numărul conturilor discreţionare
de asset management, de circa 100“, spune Sorin Mititelu, director executiv al Direcţiei de Dezvoltare Afaceri
şi Produse Retail.

Discuţiile pe tema investiţiilor care ar trebui făcute de fiecare salariat pentru a-şi asigura o bătrâneţe liniştită,
pentru a acoperi riscurile de accidente sau pentru a economisi în vederea unor achiziţii în viitor, a ajuns la
momentul calculelor exacte şi al programelor specializate. Băncile pentru locuinţe, adică instituţiile unde se
poate economisi lunar o sumă, pentru a putea accesa ulterior un credit pentru apartament sau casă, sunt deja
prezente la mai multe grupuri financiare, cum ar fi Raiffeisen Bank sau BCR.

Portofolii extinse pentru cei cu venituri mari

La acestea, se adaugă posibilitatea investirii economiilor în fondurile specializate, cu grade de risc diferite, iar
în planul lunar al clienţilor bancari mai intră şi sumele destinate pensiei private obligatorii. Recent, BCR a
lansat conceptul de Wealth Creation, prin care banca intenţionează să lanseze lunar câte un produs nou,
destinat tuturor clienţilor, atât de retail cât şi de private banking. Scopul noului concept este echilibrarea
produselor de economisire cu cele de investiţii. Primul produs lansat, în luna septembrie, este un depozit pe
şase luni, constituit în euro, cu o dobândă de 8%, dar care este supus riscului valutar.

Pornind de la conceptul Wealth Creation, am cerut oficialilor BCR crearea unui model cât mai realist de
economisire pentru salariaţii din România. „Plecând de la premisa că modul de a investi este diferit de la o
persoană la alta, am creat trei profiluri de clienţi. Singurul numitor comun al tuturor clienţilor sub 35 de ani
este pilonul II de pensii private“, spune Sorin Mititelu. Cele trei categorii de clienţi sunt împărţite pe baza
veniturilor lunare brute. Astfel, în prima categorie intră cei cu venituri brute mai mici de 2.000 de lei, persoane
care se presupune că economisesc maximum 15% din salariul net. În categoria a doua intră cei cu venituri
brute între 2.000 şi 5.000 de lei, investiţiile acestora ridicându-se până la aproximativ 25% din salariul net, în
special în produse cu grad scăzut de risc.

A treia categorie, cu venituri de peste 5.000 de lei lunar, investeşte circa 25% în produse Wealth
Management, cu portofolii extinse, care cuprind depozite, pensii private facultative, fonduri de investiţii şi
brokeraj. Bineînţeles, modalităţile de investire a economiilor variază de la o persoană la alta, nefiind
obligatoriu ca toate cele 3,5 milioane de persoane care se înscriu teoretic în aceste trei categorii să utilizeze
aceleaşi produse.
Interesante sunt, însă, sumele acumulate după cinci ani. Astfel, la 145 de lei investiţi lunar în banca pentru
locuinţe şi în asigurarea casei, la care se adaugă pilonul II de pensii, suma rezultată în cinci ani este de
11.664 lei. În categoria a doua, unde investiţiile se ridică la 533 lei, suma ajunge la aproape 35.000 de lei, iar
în ultima categorie, cu investiţii de 1.775 lei, se pot aduna circa 140.000 de lei în cinci ani.

«Am creat trei profiluri de clienţi, întrucât nu putem porni de la premisa că fiecare client investeşte la fel.
Numitorul comun al celor sub 35 de ani este pilonul II de pensii private.»
Sorin Mititelu, director departament BCR