Documente Academic
Documente Profesional
Documente Cultură
Analiza Economica Financiara
Analiza Economica Financiara
n cadrul analizei prospective pot fi studiate i este util acest lucru, mai multe
variante i apar frecvent legturi de tip stochastic.
b). Din punct de vedere al urmririi nsuirilor eseniale sau al determinrilor
cantitative ale fenomenelor se disting dou tipuri de analiz:
- analiz calitativ
- analiz cantitativ
Analiza calitativ urmrete esena fenomenului, nsuirile sale eseniale,
factorii care sunt de aceeai natur cu fenomenul ce l determin.
Potrivit principiului descompunerii n trepte, n procesul de analiz se trece de
la o esen mai puin profund ctre alta mai profund.
Cu alte cuvinte se petrece un proces de purificare trecnd de la factori
calitativi mai puin puri ctre factori mai puri. Rolul analizei calitative l constituie
elaborarea de modele n care sunt prinse elementele eseniale ale fenomenului.
Analiza calitativ presupune cercetarea fenomenului prin determinri
cantitative exprimate prin greutate, suprafa, volum, numr, durat etc. Cu alte
cuvinte se poate spune c analiza cantitativ asigur cuantificarea aciunii
diferiilor factori asupra rezultatului. n analiza cantitativ i gsesc un cmp tot
mai larg aplicaiile metodelor matematice moderne. Succesul aplicrii acestora n
cuantificarea fenomenelor economice, este condiionat de modelarea proceselor
economice pe baza analizei calitative, care trebuie s devanseze analiza cantitativ.
c). Dup nivelul la care se desfoar analiza:
- analiza microeconomic
- analiza macroeconomic
Analiza microeconomic este acea care se desfoar la nivelul individului
sau la scara ntreprinderii. Analiza microeconomic studiaz comportamentul
individual sau cel al ntreprinderilor n activitatea economic i rezultatele obinute
(cifra de afaceri, valoarea adugat, rentabilitatea etc).
Analiza macroeconomic studiaz fenomenele la nivelul ramurii economiei
naionale, sau ale economiei mondiale, opernd preponderent cu mrimi globale
(P.I.B).
d). Dup modul de urmrire n timp a fenomenelor se disting:
- analiza static
- analiza dinamic
Analiza static studiaz fenomenele la un moment dat, relevnd relaiile
dintre elementele i factorii care deternin o anumit poziie a fenomenului cercetat
(analiza productivitii muncii la un moment dat).
Noiunea de static nu este legat de natura fenomenului; fenomenele prin
natura lor nu pot fi statice.
Analiza dinamic cerceteaz fenomenele economice n schimbare relevnd
poziia lor ntr-un ir de momente (analiza productivitii muncii n ultimii 5 ani).
Aceast analiza scoate n eviden legtura dintre poziiile care s-au succedat
sau se vor succeda, ale fenomenului, pe baza cercetrii factorilor care determin
schimbrile poziionale.
e). Dup criteriile de studiere
- analiza tehnico-economic n care se mbin caracterul tehnic cu cel
economic (analiza costurilor unui produs)
fenomenuluiSchema atrage atenia asupra a dou modaliti principale de a explica fenomenele: prin poziia structural, adic prin factori.
Evoluia
1
2
3
Elemente
Factori de
gradul I (direci)
Factori de gradul
II (indireci)
Cauze
Finale
Ordinea de analiz
Fenomenul X
care
explic
rezultatele
activitii
p = preul de vnzare;
c = costul produsului;
Profitul unitar (p-c) este factorul calitativ, iar q este factorul cantitativ. Pentru
nsumarea produciei aceasta trebuie s fie omogena deci se folosete evaluarea n
aceiai unitate natural. Profitul mediu unitar va crete sau scdea, dup cum se
modific ponderea produselor cu un profit unitar mai mare sau mai mic dect cel
mediu.
n relaiile:
qxc ;
P qxp 1
qxp
unde:
paranteza reprezint profitul la un leu venituri fiind factor calitativ;
qxp reprezint suma veniturilor i este factor cantitativ;
Producia se va evalua n preul de vnzare;
P qxc
qxp qxc
qxc
unde:
paranteza reprezint profitul la un leu costuri constituie factor calitativ;
qxc reprezint suma costurilor i este factor cantitativ.
10
13
-a
-a
-a
-a
--
14
(1) A B C
(2) A D E
(3) A F G
(1) B C
(2) D E
(3) F G
Deci A
a
a
a
15
16
17
y1 max
ym
y1 min
y2
y1
18
y2 max
y2 min
yn max
yn min
x1
x2
xm
x1
x2
xn
R0 f a0 b0 c0 ;
R1 f a1 b1 c1 ;
R1 R0 R .
i1 i2 i3....... in
100 n 1
n care:
I este indicele rezultatului supus analizei:
i1,2n - indicele factorului respectiv
a1
i1 i2 i3
, iar aciunea factorilor rezult pe baza calculelor:
100 2
i1= i1-100;
i1 i2
i1 i2 - 100
i1 sau
;
100
100
i1
i1
i1 i2 i3 i1 i2
i1 i2 i3 - 100
sau
;
2
100
100
100 2
Un exemplu tipic pentru relaia de mai sus cu trei factori l poate oferi
modificarea volumului produciei prin influenele:
- modificrii numrului mediu scriptic al muncitorilor;
- modificrii numrului mediu de ore lucrate de un muncitor ntr-un an;
- modificrii produciei medii orare.
n cazul n care relaia determinist se exprim sub form de raport, modelul
de analiz, n situaia n care este determinat de doi factori, se noteaz astfel:
a0
;
b0
Ro
a1
;
b1
R1
R1 - R0 = R
Separarea aciunii celor doi factori, atunci cnd factorul cantitativ reprezint
numrtorul raportului, se face pe baza formulelor:
a1 a0
;
b0 b0
R a
a1 a1
;
b1 b0
R b
20
R1-R0=R.
Dac relaia se exprim prin indici, atunci:
I
i1
a1
b1
100, iar i1 100 i i2
100
i2
a0
b0
100 - i1
i2
i2
a0 a0
R b
100 100
, respectiv pe baza indicilor
b1
b1 b0
b0
100
-
100 100 ;
i2
a1
a
1
a
0
R a
100
, respectiv pe baza indicilor a0 100
b1
b1
b1
b1
b0
b0
i
1
100
-
100
100 .
i2
i2
R a a1b0c0 a0b0c0 ;
R a a1b0c0 a0b0c0 ;
R c a0b0c1 a0b0c0 .
Al. Gheorghiu, Analiza rentabilitii intreprinderilor industriale, Editura tiinific Bucureti, 1964, p. 178 i urm.
21
b
;
x
2
parabolic: Yx a bx cx ;
x
exponenial: Yx a b .
hiperbolic: Yx a
22
analizat cu ajutorul
yx x y
dyx= n
2
y
b
n
-
care:
n este numrul unitilor economice analizate;
b coeficientul de regresie;
y2 - dispersia lui y.
m csi pi ,
i 1
n care:
- csi reprezint consumul specific din materialul i pe unitate de producie
- pi preul de aprovizionare unitar, pe unitatea de msur a meterialului.
Formm matricea A care conine pe prima linie norma de consum a
materialelor (a11, a12), iar pe a doua linie consumurile specifice efective (a21, a22)
a11
a21
A=
a12
a22
23
b11
b21
B=
b12
c11
c21
C=
b22
c12
c22
24
25
26
27
1.9.
Corelaia
Analizei
activitii
economico-financiarea
intreprinderilor cu alte discipline tiinifice
Fiind o disciplin de sintez care contribuie la realizarea unor funcii
eseniale ale conducerii, analiza activitii economice are corelaie cu ntregul sistem
de discipline economice. De asemenea, avnd n vedere cerinele comensurrii
aciunii factorilor extraeconomici (tehnici, sociali, psihologici, etc.) asupra
rezultatelor economice, analiza economic are relaii i cu disciplinele tehnice,
sociale, psihologice, etc.
Ca urmare, legturile ei cu principalele grupe de discipline se pot sistemetiza
astfel:
- grupa disciplinelor economice teoretice (n primul rnd economia politic),
care ofer posibilitatea nelegerii raportului dintre analiza cantitativ i
calitativ a fenomenelor i modelarea fenomenelor, introducerea parametrilor
multipli de investigaie i decizie;
- grupa disciplinelor ce se refer la organizarea i obinerea informaiei
economice (contabilitate, statistic); analiza economic se ntemeiaz pe
sistemul unitar al informaiei economice, cu ale crui principii de organizare
i reflectare se ocup disciplinele menionate;
- grupa disciplinelor ce trateaz metodologii de cuantificare a fenomenelor
(matematici, statistic, cercetri operaionale .a.); pentru msurarea aciunii
exercitate de diferii factori, n analiza economic se utilizeaz o seam de
metode a cror baz de calcul este dezvoltat de ctre disciplinele menionate;
- grupa disciplinelor tehnice care se ocup de metodele, mijloacele i procesele
folosite pentru realizarea unui produs; convertirea efectelor tehnice n efecte
economice presupune elaborarea unor metode specifice bazate pe o analiz
tehnico-economic.
n mod similar se pune problema i pentru alte discipline care se ocup de
domenii extraeconomice.
Tot odat analiza, prin metodele sale de investigare a fenomenelor, ajut la
studierea celorlalte discipline.
28
CAPITOLUL II
ANALIZA ACTIVITII DE PRODUCIE I COMERCIALIZARE
a)
b)
c)
d)
31
33
2.2.1.
Unde :
ICA=Indicele de realizare a cifrei de afaceri
IQf=Indicele de realizare a produciei marf
IQe=Indicele de realizare a produciei exerciiului
IQa=Indicele de realizare a valorii adugate
nseamn c, fa de baza de raportare, se menin aceleai proporionaliti
ntre elementele care difereniaz indicatorii respectivi. Acest fapt nu poate fi ntlnit
n activitatea unei firme i nici nu este de dorit, deoarece de la o perioad la alta, pe
lng schimburile cantitative, trebuie s intervin i schimbri de ordin calitativ.
Se consider ca situaii normale urmtoarele:
a) ICA IQf n cazul egalitii nseamn c se menine proporia imobilizrilor de
stocuri, ori tendina fiind de reducere;
b) IQf IQe - inegalitatea nseamn reducerea stocurilor de producie neterminat
i a consumului intern dar pn la limita la care se asigur o desfurare
normal a procesului de producie;
c) IQa IQe - inegalitatea marcheaz reducerea ponderii cheltuielilor cu materiale
i serviciile prestate de teri n implicaii directe asupra costurilor i profitul
intreprinderii. O asemenea situaie se apreciaz favorabil, cu condiia ca
reducerea ponderii cheltuielilor cu materialele i serviciile prestate de teri s
nu fie n detrimentul calitii produselor, respectiv a serviciilor.
Pentru exemplificare se folosesc datele din tabelul 2.1.
Tabelul 2.1 (mil. lei )
Nr.
crt.
0
1
2
3
Indicatori
1
Cifra de afaceri
Producia marf
fabricat
Producia
exerciiului
Valoarea
adugat
Producia
precedent
2
7000
Perioada curent
Prevzut
Realizat
3
4
7500
7600
Col 3/4
5
107,1
Indici %
Col 4/2 Col 4/3
6
7
108,5
101,3
8000
8400
8500
105,0
106,2
101,2
8700
8800
9000
101,1
103,1
102,2
4100
4200
4300
102,4
104,8
102,4
Unde:
q
q
p1
p0
100
Ip -
indicele preurilor
q1 - producia n perioada curent
p1 - preul n perioada curent
p 0 - preul n perioada de baz
35
CA
Qt
Qe
caracterizeaz
evoluia
stocurilor,
precum
consumului intern.
- Raportul dintre valoarea adugat i valoarea produciei exerciiului,
evideniaz creterea ponderii cheltuielilor privind cumprrile.
Situaia raportului static este redat n tabelul 2.2. (calculele au fost fcute pe
baza datelor din tabelul 2.1.).
36
Nr.
Crt.
1
2
3
Perioada
Precedent
Specificare
Cifra de afaceri
Prod.marf fabricat
Prod.marf fabricat
Producia exerciiului
Valoarea adugat
Producia exerciiului
Tabelul 2.2.
Perioada Curent
Prevzut
Realizat
0.8750
0,8928
0,8941
0,9195
0,9545
0,9444
0,4712
0,4772
0,4777
prod. exerciiului
IQ
e
1,0385
1,0270
exerciiului
IQe
1,0128
1,0135
37
38
0
1.
2.
3.
4.
5.
Specificaie
1
Venituri din act.
de baz
Venituri din alte
activiti
Venituri din act.
neindustriale i
comerciale
Venituri din
prestaiile de
servicii
Total venituri
(CA)
Perioada
precedent
Perioada
curent
Indici
Structuri %
Prev
Real
R
Pn 1
R
Pr ev
Prev
Real
2900
2800
2700
93.1
96.4
35.9
34.2
900
1200
1500
166.6 125.0
15.5
19.0
1600
1900
2300
143.7 121.0
24.3
29.1
1700
1900
1400
24.3
17.7
7100
7800
7900
82.3
73.7
100
q p
Qt CA
CA = N N Q
f
CA = N
Mf Mf ' Qf CA
Mf
Mf ' Qf
N
CA = T x CA h
CA= Ae
CA
Ac
sau
CA
Mf
Mf '
Indicatori
Nr. mediu salariai
Producia marf fabricat
Cifra de afaceri
Productivitatea muncii (2 1)
Grad de valorificare a produciei
fabricate (3/2)
Valoarea medie a activelor fixe, din
care: productive
Simbol
Prevzut
Realizat
N
Qf
CA
W
810
7500
7800
9,26
825
8200
7900
9,94
CA
Qf
1,0400
0,9634
Mf
Mf
700
500
725
520
7.
Mf '
Mf
71
72
8.
Mf
N
0,87
0,88
9.
Qf
Mf '
15,0
15,7
Modificarea cifrei de afaceri (7900 7800) cu 100 milioane lei este influenat
de urmtorii factori:
1.) Numrul mediu de salariai:
( N 1 No)
Qfo CAo
41
N1 (
)
825(9,94 9,26) 1,040 584mil.lei
N1 No
Qfo
N1
Qf1
N1
CA1 CAo
q p
i 1
i 1
i 1
preurile de vnzare :
n
i 1
i 1
qi1 pi1 qi 0 pi 0
n activitatea practic, cunoaterea mrimii i sensului influenei celor doi
factori prezint deosebit importan n formularea strategiei vnzrilor vizavi de
firmele concurente. Totodata, mrimea cifrei de afaceri, prin sporirea cantitilor de
produse, poate constitui un aspect important n actul decizional al unor viitori
parteneri de afaceri.
Din punct de vedere metodologic, trebuie menionat faptul c factorul
cantitile vndute conine i influena structurii fizice a produciei vndute care
prin intermediul preului difereniat pe produse acioneaza asupra cifrei de afaceri.
Dar aceast influen de structur poate fi determinat doar n cazul produselor
omogene (exprimate n aceeai unitate de msur).
n consecin relaiile sunt:
-
i 1
i 1
qi1 p0 qi 0 pi 0
-
q
i 1
i1
pi 0 qi1 p0
i 1
i 1
i 1
Denumirea
U.M.
Cantitate
43
Pre unitar
Valoare mil.lei
Crt.
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
produsului
Produs A
Produs B
Produs C
Total grupa I
Grupa II
Grupa III
TOTAL
buc
buc
buc
buc
to
mii lei
X
q0
q1
p0
p1
q0 p0
q1 p1
5500
2000
1200
8700
11000
1300
X
6000
1800
1000
8800
10000
1500
X
30000
9000
13000
22828
26000
330000
X
35000
10000
12000
27272
27000
310000
X
165
18
15,6
198,6
286
429
913,6
210
18
12
240
270
465
975
i 1
i 1
( 240 198,6 ), se
q
i 1
i1
pio qi1 p0 6000 30000 1800 9000 1000 13000 8800 22828 209,2 200,8 8,4mil.lei
i 01
i 1
i 1
Grupa de
produse
Grupa I
Grupa II
Grupa III
TOTAL
Modificarea cifrei
de afaceri
( mil. Lei)
+ 41,4
- 16
+ 36
61,4
Structurii
Preului
+ 2,2
- 26
+ 66
42,2
8,4
8,4
30,8
10
-30
10,8
44
VP
V
47
Tabelul 2.9
Nr.
crt.
Piaa de
desfacere
1
2
3
4
5
Zona I
Zona II
Zona III
Zona IV
Zona V
Total pia
intern
Vnzri proprii
(mil. lei)
Prev
Real
5300
5500
12000 14000
2900
3200
23000 21000
15000 21000
58200
291000
64700
319000
Cota de
%
Prev
12,0
15,6
11,6
22,3
35,7
20
pia
Real
10,7
15,5
14,5
20,2
40,3
20,28
Structura
vnzrilor
Prev
Real
15
16
27
28
9
7
35
33
14
16
100
100
Indicele
cotei de
pia
0,91
0,94
1,36
0,91
1,14
5,26
20
5600mil.lei
100
unde:
V1 (CP 'CPo)
(20,17 20,0)
319000
542,3mil.lei
100
100
N
CP ' g i1cio
I 1
unde:
1
100
V1
(CP1 CP ' )
(20,28 20,17)
319000
351mil.lei
100
100
CAmin qcv F
qcv
1
CA
49
140
120
800mil.lei
1275 1 0,85
1
1500
costuri fixe
TOTAL
1275
680mil.lei
1500
= 120 mil.lei
= 800 mil.lei
CAmin
800
365
365 195 zile
CA
1500
Deci cifra de afaceri minime ( 800 mil.lei) se va realiza n a 195 - a zi din an.
n cazul unei intreprinderi care produce i comercializeaz un singur produs,
cantitatea minim care trebuie fabricat din produsul respectiv se calculeaz pe
baza relaiei:
unde:
f
p cv
Exemplu:
- pretul de vanzare = 10000 lei/ buc;
- costul variabil unitar = 4000 lei/ buc;
- cheltuieli fixe totale = 4800 mii lei.
q
48000000
48000000
8000bucati
10000 4000
6000
50
51
Tabelul 2.10
Nr.
Crt.
1.
2.
3.
4.
Produs
Cantit.
kg
Structura
%
A
B
C
TOTAL
900
2000
2100
5000
18
40
42
100
Pret de
vanzare
lei / kg
3000
6000
2000
3402
Cost variabil
lei / kg
Cheltuieli
fixe
2000
3500
1500
2390
X
X
X
4500000
3237,41kg
p v 3780 2390
Produs
Cantitate
Kg
1.
2.
3.
4.
A
B
C
TOTAL
582,73
1294,96
1359,71
3237,41
Pre de
vnzare
mii lei
3000
6000
2000
x
Total vnzri
mii lei
1748
7770
2719
12237
52
Cost
variabil
lei
2000
3500
1500
x
Tabelul 2.11
Total cost Total
variabil
chelt.
mii lei
fixe
1165
X
4532
X
2040
X
7737
4500
Orice intreprindere trebuie s realizeze un anumit profit, care poate s fie mai
mare dect cel realizat n perioada precedent, sau fa de procentul mediu de
dobnd.
n acelai timp nivelul profitului distribuit ca dividende asociailor este diferit
fa de perioada precedent, sau a crescut ntr-un ritm superior sau cel puin egal
cu ritmul inflaiei, i rata dividendelor este diferit de rata dobanzilor practicat pe
piaa bancar. De aici rezult necesitatea determinrii unei cifre de afaceri minime
cu luarea n considerare a unor restricii, respectiv rata dividendelor s fie egal cu
rata dobnzii la un nivel dat al ratei costurilor.
Exemplu:
O societate pe aciuni are un capital de 2000 mil.lei, iar rata medie a dobnzii
este de 20%, rentabilitatea costurilor din perioada curent este de 15%. Care este
mrimea minim a cifrei de afaceri care s asigure un dividend egal cu dobnda?
Pentru a determina cifra de afaceri minim se parcurg urmatoarele etape:
a. stabilirea sumei dividendelor care trebuie platit acionarilor:
D k s * d 2000 * 0,2 400mil.lei
cf
100
cf
Pn D
62
D 400
ci
38
Pn 1052
1052 1698mil.lei
100 ci
100 38
Pb Pn
Pb
100
qc
qc R
1698
11320 mil.lei
0,15
53
qp P qc , deci
b
A1
c.) rata rentabilitii financiare a capitalului permanent:
CA1
CA0
54
Ac1
unde: Ac- active de exploatare
g.) eficienta muncii caracterizate pe baza profitului pe un salariat:
CA1 CAo 0
unde: 0 - valoarea adugat la un leu cifr de afaceri.
56
Nr.
crt.
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
Indicatorii
%
%
Perioada
curent
Prevzut
Realizat
Prevzut
Realizt
Cheltuieli cu salariile
400
450
26,6
28,1
+ 50
112,5
C.A.S.
92
104
6,2
3,5
+ 12
113,0
40
45
2,6
2,8
+5
112,5
532
599
35,4
37,4
+ 67
112,5
Amortizarea
250
271
16,6
16,9
21
108,4
38
40
2,6
2,5
105,2
Rezultatul exploatrii
680
690
45,4
43,2
10
101,5
Valoarea adugat
1500
1600
100
100
100
106,7
Qa
Rs = Qe x 100
Valoarea indicatorului este ntodeauna mai mic decat 100. Cu ct raportul
static are valori care se apropie de nivelul maxim (100%) cu att se va aprecia mai
favorabil activitatea desfaurat. Aceasta nseamn obinerea unei valori mai mari
57
Rd = IQe 100
n care:
IQa = Indicele de realizare a valorii adugate.
IQe = Indicele de ndeplinire a produciei exerciiului.
Raportul dinamic poate nregistra n practic una din urmatoarele valori:
a) Rd >100 ceea ce reprezint o cretere mai rapid a valorii adugate
comparativ cu producia exerciiului. Acest lucru arat cum se reduc, n mod relativ
cheltuielile materiale de producie ceea ce reprezint o activitate eficient a
ntreprinderii.
b) Rd = 100. n aceast situaie ritmul de cretere al valorii adugate este
identic cu cel al produciei exerciiului. Fenomenul reflect un oarecare
conservatorism pe linia reducerii cheltuielilor materiale. Aceste cheltuieli cresc sau
scad n mod direct proporional cu modificarea valorii adugate.
c) Rd < 100 - fapt ce evideniaza n general, o situaie negativ. Ritmul de
cretere a produciei exerciiului, este mai mare dect cel al valorii adugate;
cheltuielile materiale de producie cresc, eficiena ntregii activitai economice este
n scdere. Cnd se constat o asemenea stare de fapt se cere adoptarea de msuri
urgente menite a schimba raportul ntre ritmurile modificrilor indicatorilor valorii
adugate i a produciei exerciiului.
Pe baza valorii adugate i a elementelor sale structurale pot fi construii
anumii indicatori, cum ar fi:
gradul de integrare pe vertical =
-
Valoarea adugat
Cifra de afaceri
Salarii + cheltuieli aferente
Valoarea adugat
Dac primul indicator are o valoare care tinde spre unitate, nseamn c n
ntreprindere exist un grad ridicat de integrare.
Pentru a aprecia eficiena integrrii, indicatorul trebuie corelat cu rata
cheltuielilor totale, cu rata rentabilitii i cu profitul.
n acest context se poate aprecia dac este eficient sau nu s se acioneze n
direcia sporirii gradului de integrare pe vertical.
Mrimea i evoluia celorlali indicatori furnizeaz informaii cu privire la
situaia rentabilitaii poteniale proprii, element important n strategiile de
58
M
Qe
Qe
unde:
Qe = valoarea produciei exerciiului.
M = cheltuielile cu materialele aferente produciei exerciiului.
t
Wh
Qa
gi
59
crt.
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
9.
3400
3600
105,8
1900
2000
105,3
750
745
99,3
1.365.500
1.345.470
98,5
1818
1806
99,3
2490
2675
107,4
0,470
0,458
97,4
0,444
1600
1650
103,1
Qe1 Qe0
din care:
1.1.1.numrului mediu de salariai
N1 N 0 t 0 Wh0 0
T1 Wh1 Wh 0
1.345.470
Qa 50 mil
lei
lei
gi 94 mil
44 mil
lei
lei
i 50 mil lei
61
Qe Qa
T wh
T
Qe
Mf Qe Qa
Mf g R
Mf Mf Qe
Ac Qe Qa
Qa Ae
Ae Ac Qe
Qa Mf
unde:
62
Q a
Qa 0 Pr0 ;
unde Pr0
P0
Qa 0
1000
100
d) eficiena muncii
1000
Ks
g iq g
0
100
Ks 1
100
gp
q p
0
unde:
q min p
sau
valoarea
65
Valoarea
produciei
Denumirea
produsului
(sortimentului)
Prev.
2
1900
1500
1400
1300
6100
1
A
B
C
D
TOTAL
1). Ks
q
q p
min
2). Ks
Real.
3
2000
1300
2100
1000
6400
100
4
105,2
86,6
150,0
76,9
104,9
Producia
necalculat
n limita prev
5
X
-200
X
-300
-500
6
1900
1300
1400
1000
5600
Structura
produciei
Prev
7
31,1
24,6
23,0
21,3
100
Real.
8
31,3
20,3
32,8
15,6
100
5600
0,918sau 91,80%
6100
g iq g
0
Iq %
Abateri
neg.
-
100
0,3768 0,5410
100
100
qp
q p
0
5600
0,918sau 91,80%
6100
66
unde:
n 2
0,5sau 50%
N 4
Ph
;
Qe
n care:
N-reprezint coeficientul strii de noutate al produciei
Ph -valoarea produciei aferente produselor ce nu depesc vrsta critic
(avnd n vedere durata de via economic a produselor)
Qe-valoarea produciei exerciiului.
Qnr
;
Qe
n care:
Gn- reprezint ponderea produselor noi i reproiectate
67
n care:
68
69
Denumirea
produsului
(sortimentului)
1
A
B
C
D
TOTAL
Valoarea
produciei
(mil. lei)
Prev.
2
1900
1500
1400
1300
6100
Real.
3
2000
1300
2100
1000
6400
Structura
produciei
%
Prev.
4
31,1
24,6
23,0
21,3
100
Real.
5
31,3
20,3
32,8
15,6
100
Diferene
(g)
Valoarea
produciei
recalculat
Prod. executat
n contul
stucturii
prevzute
6
X
4,3
X
5,7
10,0
7
1990
1574
1472
1363
6399
8
1990
1300
1472
1000
5762
5762
100 90%
6399
70
qt1 qf 0 p0
b) Valoarea produciei vndute
q1 q0 p0
c) Costul pe produs( prin intermediul cheltuielilor fixe)
cf 0
cf 0
iq
d) Profitul pe produs
q1 q0 p0 c0
e) Nivelul cheltuielilor fixe la 1000 lei producie marf fabricat
F0
F0
1000
1000
q1 p0
q0 p0
q c
q p
1 0
1000
q c
0 0
q0 p0
1000
q p P r
1
P0
unde:
Pr- profitul la 1 leu venituri din exploatare la 1 leu producie vndut
Pr- profitul recalculat n funcie de structur efectiv a produciei respective
c) Rata rentabilitii resurselor consumate
71
q p
q c
1 0
1 100
q p
q c
0
0 0
1 100
Volum
Producia marf
fabricat
Producia marf
vndut
Calitate
Productivitatea muncii
Indicatori ai
utilizrii factorilor
procesului de
producie
Modificare
structurii
produciei
Randamentul mediu
pe utilaj
Norma medie de
consum
Nivelul cheltuielilor
la 1000 lei producie
marf fabricat
Profitul
Indicatori ai
costurilor
Reducerea procentual a
costului producie marf
Suma economiilor din
reducerea costurilor
Indicatorii ai
rentabilitii
Profitul brut
Rata rentabilitii
72
Fig. 5
73
2) Kr 1
1
2 x
xj x
n care:
x - reprezint producia medie pe subdiviziuni de timp;
x - reprezint valorile efective pe diviziuni de timp;
j - reprezint diviziunea de timp;
3) Kr 1 pr
n care:
- reprezint suma abaterilor negative( a nerealizrilor fa de plan);
4)
Kr
Valoarea produciei
marf fabricat
(mii lei)
Program
Q
pr
Trimestrul I
180 000
Trimestrul al
II-lea
168 000
Trimestrul
al-III-lea
Efectiv
Qe
188 100
Abateri
fa de
program
Structura
produciei
Program
g
pr
Efectiv
g1
28,5
Modificarea
produciei
Valoarea
produciei
(recalculat)
la ritmicitate
programat
Valoarea
produciei
executate
n contul
ritmului
programat
1,5
198 000
188 100
171 600
104,5
30
171600
102,1
28
26,0
2,0
184 800
118 800
90,0
22
18,0
4,0
145 000
132000
-13 200
118 800
Trimestrul
al-IV-lea
120 000
181500
151,2
5
20
27,5
7,5
132 000
132 000
Total an
600
000
660 000
110,0
-13 200
100
100,0
15,0
660 000
610 500
74
efective fiind mai mici dect cele programate), n timp ce n trimestrul IV s-a realizat
o modificare sensibil( 27,5 > 20%), reflectnd o activitate neritmic, n asalt.
Aceleai aspecte ale ritmicitii produciei sunt evideniate i de valoarea
coeficienilor sintetici, aa cum rezult din calcule:
1) Kr 100 g 100 15 85%
2)
Kr 1
1
2x
x x
j
2 165000
0,835
respectiv 83,5%
13200
610500
0,925;92,5%
660000
produciei
implicaiile
economico-
g ;
100
n care:
g- ponderea fiecrei nsuiri calitative;
- nsuirea calitativ (numrul de puncte).
c. coeficientul calitii medii, n cazul produselor difereniate pe calitate, care se
determin dup urmtoarea relaie:
K
n care:
q k sauK g k ;
100
q
77
Nr
Crt
Clasa de
calitatea
1.
2.
3.
Calitatea I
Calitatea II
CalitateaIII
TOTAL
K0
Prev
Real
25000
15000
10000
50000
30000
24000
6000
60000
Structura
produciei
Prev
Real
50
30
20
100
Pret de
vnz lei/
buc
Indice
de echiv.
5000
4000
3000
X
1
0,8
0,6
X
50
40
10
100
Ie
Cantitate
echivalent
Prev
25000
12000
6000
43000
Real
30000
19200
3600
52800
Real
150000
96000
18000
264000
1,7
50000
50000
sau
50 1 30 2 20 3 170 1,7
100
K1
100
1,6
60000
60000
sau
50 1 40 2 10 3 160 1,6
100
100
1,7
100 100
100 100 6,25% ;
1,6
K1
78
q I
q
i
ci
sau
I ci
100
K1 K 0
K0
43000
0,860 ;
50000
K1
52,8
0,880 ;
60000
0,88
100 102,3%
0,86
g k,
n care:
g- reprezint structura populaiei;
k- coeficientul mediu de calitate pe produs.
Pentru ilustrarea metodologiei se prezint exemplul din tabelul 2.18:
K 1 K pl 1,47 1,62 0,15
79
Tabelul 2.18
Denumirea
produsului
Structura
productiei
(g)
Coeficient
mediu de
calitate pe
produs (k)
Plan
Efectiv
Plan
Efectiv
40
50
1,8
1,5
30
30
1,6
1,2
30
20
1,4
1,8
Total
100
100
Efectiv
Recalculat
30 1,6
0,48
100
30 1,4
0,42
100
50 1,5
0,75
100
30 1,2
0,36
100
20 1,8
0,36
100
50 1,8
0,90
100
30 1,6
0,48
100
20 1,4
0,28
100
1,62
1,47
1,66
q p
Q
i
n care:
g- reprezint ponderea produselor pe caliti n totalul produciei;
p- pre de producie pe clasa de calitate.
q- cantitatea de producie pe clase de calitate folosind datele din tabelul 2.17,
obinem:
p0
195000
3900lei / bucata
50000
p1
264000
4400lei / bucata
60000
Ip
p1
112,8%
p0
80
Pk
;
Pt
n care:
N= coeficientul strii de noutate;
Pk = valoarea produciei aferente produselor ce nu depete vrsta critic
(avnd n vedere durata de via economic a produselor);
Pt = valoarea produciei totale;
b) Ponderea produselor noi i reproiectate n totalul produciei (valoric sau n
uniti fizice), care se determin conform modelului:
Gn
Vn
100 ;
Qf
n care:
Gn -ponderea produselor noi i reproiectate;
Vn - valoarea produselor noi i reproiectate (respectiv numr de uniti fizice
ale acestora);
Q f - valoarea total a produciei marf.
c) Gradul de disponibilitate a produsului, determinat dup modelul:
D
1
;
1
timp de nefuncionare
timp normal de funcionare
q (p
1
p0 )
q c
q p
1 0
1000
q c
q p
1 0
1000
q p q p 1 q c
q p
0 0
q c
q p
1 0
q c q p
q p
1 0
F0
1000
q1 p0
p1 q1 p 0
p1 q1 p 0
Kp1
1000
q1 p1 q1 p0
p1 q1 p 0
Mf1
1000
q (p
1
p0 )
N1
83
q (p
1
p 0 )k d
Na1
n care:
k d = coeficientul de profit acordat ca dividende;
Na= numrul aciunilor n societatea respectiv.
84
85
CAPITOLUL III
86
cu fore de
munc
Indicatori
privind
ASIGURAREA
cu fora de
munc
Indicatori ai
STRUCTURII
forei de
munc
Indicatori ai
CIRCULAIEI
I
FLUCTUAIEI
forei de
munc
Indicatori
folosii n
analiza
forei de
munc
Indicatori
privind
UTILIZAREA
EXTENSIV a
forei de
munc
Indicatori
privind
UTILIZAREA
forei de
munc
Indicatori
privind
UTILIZAREA
INTENSIV
a forei de
munc
87
88
N =
N pl IQn
100
Modificarea relativ poate fi realizat sub forma unei economii sau depiri,
economia relativ de muncitori fiind determinat de creterea pruductivitii muncii
comparativ cu programul.
La celelalte categorii de personal se compar numrul mediu scriptic efectiv
cu cel planificat i se stabilesc cauzele care au dus la nerespectarea programului.
Anliza asigurrii cu fora de munc necesar ndeplinirii programului de
producie trebuie s in seama de caracterul produciei, de complexitatea sa
tehnic i organizatoric. Depirea numrului de personal tehnic-ingineresc este
justificat numai n cazul creterii gradului de mecanizare i automatizare a
procesului de producie sau n urma nfiinrii unor servicii de cercetare i
proiectare.
Analiza structurii personalului muncitor i a evoluiei sale evideniaz
proporia n care particip fiecare categorie de oameni ai muncii la obinerea
produciei. Modoficrile structurale intervenite n componena personalului
muncitor pot fi urmrite prin compararea greutii specifice efective cu cea
programat a fiecrei categorii.
Analiza structurii personalului poate pune n eviden aspecte ce
caracterizeaz creterea gradului de mecanizare i automatizare a procesului de
producie a muncii auxiliare, de deservire i care produc modificri ale ponderii
muncitorilor direct i indirect productivi i ale celor de deservire general.
Folosirea raional a forei de munc prsupune i asigurarea unor raporturi
optime ntre diferite categorii de personal. n acest sens, studierea raportului
specific (numrul de personal ce revine la 100 de muncitori direct productivi)
permite descoperirea posibilitilor de reducere a personalului administrativfuncionresc i deplasarea principalelor fore n producie i n activitatea de
cercetare i proiectare, acolo unde se hotrete soarta produciei.
n tabelul 3.1 se prezint un model de analiz a asigurrii ntreprinderii cu
fora de munc din punct de vedere cantitativ. Dup cum se constat,
Tabelul 3.1.
Categoria
Program
Efec-tiv
Modificare
absolut
89
Indice de
ndeplinire a
programului
5
Structura
Raport
specific
Program
Efectiv
Program
Efectiv
Total
personal
muncitor, din
care:
I. Muncitori
1.directproductivi
2.indirect
productivi
3. deservire
general
II. T.E.S.A.
1.
Ingineri,
the- nicieni,
maitri
2.Economiti
i
ali
specialiti cu
studii
superioare
3. Funcionri
economici,
personal
administrativ
e, paz, P.S.I.
Valoarea
adugat
(mii lei)
Producia
exerciiului
(mii lei)
2578
2386
2578
2386
100
100
100
92,0
100
92,55
X
X
X
X
1640
1713
+173
104,4
63,61
66,44
540
532
-8
98,5
20,94
20,63
33
31
206
192
141
192
- 65
-
68,4
100
7,45
8,00
5,48
7,45
12
11,7
8
11,2
102
123
+ 21
120,58
3,95
4,77
6,2
7,2
31
36
+5
116,13
1,20
1,39
1,89
2,10
59
33
- 26
55,93
2,85
1,29
3,59
1,92
259.400
279.840
+20.440
107,8
597.000
617.923
+20.293
103,5
90
91
m=
N k .
N
V K
V
Categori
a de
calificare
(k)
I
II
III
IV
V
VI
Special
Total
Repartizarea
muncitorilor pe categorii
Numr
muncitori
acord
Procent fa
de total
511
400
528
471
99
59
8
2.076
24,7
19,2
25,4
22,7
4,8
2,8
0,4
100,0
Repartizarea lucrrilor
pe categorii
Numr de
ore-norm
Procent fa
de total
164.200
24,9
214.300
32,6
174.100
26,4
64.040
9,8
28.260
4,4
9.540
1,4
3.400
0,5
657.840
100,0
1.593.600
= 2,42
K=
657.840
5.684
= 2,73
2.076
Tabelul 3.2.
Modificarea
ponderii
muncitorilor
fa de
ponderea
lucrrilor
- 0,2
+ 13,4
- 1,0
- 12,9
+ 0,4
+ 1,4
- 0,1
+ 0,31
V kc .
V
93
94
Tabelul 3.3.
Volum
lucrri
pe categorii
II
III
IV
VI
Catego
rii de
calificare
I
II
III
IV
V
VI
Special
Total:
KcI =
Kc=
114.200
13.000
127.200
41.000
116.000
14.100
171.100
114 .200
= 0,69;
164.200
9.000
84.000
140.000
3.000
236.000
KcVI =
1.300
20.000
60.000
10.260
91.560
1.040
18.000
600
8940
19.640
8940
Special
3.400
3.400
Total
volum
lucrri n
ore
normate
Kc
164.200
214.300
174.000
64.040
28.260
9.540
3.400
637.840
0,69
0,54
0,80
0,93
0,63
0,93
1,00
0,69
8.940
=0,93
9.540
164.200 0.69 214.300 0.54 174.100 0.80 64.040 0.93 2.826 0.63
657.840
457.933
=0,69.
657.840
95
En
100.
N
IE
100.
N
96
t .
T
N t .
N
T = T 1- T 0 =
N t
N
11
n care:
Tg =
N t
N
N t
N
1 0
1
i
Tt =
11
1
N t
N
0 0
= Tg + Tt ,
N t
N
0 0
0
N t
N
1 0
97
Tl
100.
Tmd
98
n care:
N - reprezint numrul mediu scriptic de muncitori;
Z - reprezint numrul mediu de zie lucrate anual de un muncitor;
h - reprezint numrul mediu de ore lucrate zilnic de un muncitor.
Prin metoda substituiei n lan se stabilesc influenele respective.
Durata medie a anului n zile (Z) se obine ca raport ntre timpul efectiv lucrat
n om-zile i numrul mediu scriptic de muncitori.
Durata medie a zilei de munc (h) n ore se obine raportnd timpul efectiv n
om-ore la timpul efectiv n om-zile.
Analiza folosirii timpului de munc ar fi lipsit de finalitate dac nu s-ar
stabili legtura acesteia cu ndeplinirea programului de producie. n acest sens,
cunoscnd productivitatea muncii orare planificate (Whpl), se poate determina
producia aferent (Q) timpului nelucrat (Tn) :
Q = Tn Whpl .
n mod analog se poate stabili pierderea de producie determinat de nvoiri i
concedii fr plat, precum i absene nemotivate.
Structura fondului de timp calendaristic este prezentat n figura 8
- z ile lib e r e
- s rb to r i le g a le
- z ile d e c o n c e d iu
d e o d ih n a
99
LEGEND:
TIMP NEUTILIZAT
1- nejustificat
2- justificat
3- absene nemotivate
4- absene aprobate de lege
5- nvoiri, concedii fr plat
6- concedii medicale, program redus
7- concedii de maternitate
8- ntreruperi de o zi ntreag
Fig.8 Structura fondului de timp calendaristic
Modul de analiz a timpului de munc se exemplific cu ajutorul datelor din
tabelul 3.4.
Constatm c indicele ndeplinirii planului de timp efectiv lucrat a fost de
numai 92,44%, ceea ce echivaleaz cu o pierdere de timp de munc de 407.770 omore. n acelai timp, ponderea timpului efectiv utilizat n structura timpului maxim
disponibil a sczut de la 97% la 89,7%, timpul neutilizat crescnd de la 3 la 10,3%,
din care 9,8% constituie absenele motivate, iar 0,5% absene nemotivate.
n cadrul absenelor motivate, ponderea cea mai nsemnat o dein concediile
de boal i de maternitate.
n privina indicatorilor folosirii timpului de munc pe muncitor se constat
nendepliniri de program, care se reflect n pierderea de timp de munc de 407.770
om-ore. Reducerea numrului mediu de zile lucrate de un muncitor cu 16,71 zile pe
an are ca efect o pierdere de 318.769 om-ore, iar reducerea duratei medii a zilei de
lucru cu 0,14 ore are ca efect o pierdere de timp de munc de 89.001 om-ore.
100
Tabelul 3.4.
Nr.
Crt
0
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
9.
10
Denumirea
indicatorilor
1
Om-ore
Fond
timp
calendaristic
Fond
de
timp
maxim disponibil
Timpul
efectiv
lucrat
Timpul neutilizat
din fondul maxim
disponibil,
din
care:
a) justificat:
- ntreruperi de o
zi ntreag
concedii
maternitate
- concedii boal
- nvoiri, concedii
fr plat
obligaii
ceteneti
b) nejustificat
absene
nemotivate
Timp efectiv lucrat
n om-zile
Durata zilei de
lucru (ore)
Numr
mediu
muncitori
Numr
zile
/
muncitor
Producia (mil lei).
Productivitatea /
orar(mii lei/omh)
Plan actualizat
Absolut
%
2
3
Efectiv
Absolut
4
%
5
Abateri
6.967.120
9.967.120
100,00
5.562.212
100,0
5.562.212
100,0
100,00
5.395.223
97,0
4.987.453
89,7
-407.770
92,44
166.989
166.989
3,0
3,0
574.759
545.449
10,3
9,8
+407.770
+378.460
344,44
326,,6
182.676
320.276
3,2
5,7
+182.676
+320.276
38.077
0,7
+38.077
4.420
29.310
0,2
0,5
+4.420
+29.310
29.310
0,5
+29310
674.403
634.533
-39.870
94,03
7,86
0,14
98,25
2.386
2.386
100,00
282,65
259.400
265,95
279.840
-16,7
+20.440
94,08
107,8
48,08
56,11
+8,03
116,7
102
Q
;
N
Q
;
T omzile
Q
.
T omore
103
W z = h W h.
Creterea productivitii zilnice i, respectiv, orare n proporii mai mari dect
productivitatea anual indic pierderi de zile i ore din timpul total de munc.
determinani
cilor
de
cretere
104
Mf Q
Q
=
= G e,
N Mf
N
n care:
e=
Q
i reprezint eficiena folosirii mijloacelor fixe;
Mf
W productivitatea muncii
N numrul salariai
Q producia obinut
Mf - valoarea medie anual a mijloacelor fixe.
Odat cu introducerea progresului tehnic, gradul de tehnicitate mai ridicat
determin o valoare mai mare a mijloacelor fixe introduse n producie. Pentru
realizarea creterii productivitii muncii este necesar ca eficiena mijloacelor fixe s
creasc mai rapid, ceea ce presupune satisfacerea inegalitilor, i Q ie ig, ntre
indicii de cretere a factorilor menionai.
Dependena productivitii muncii (W) de gradul de nzestrare a muncii cu
mijloacele fixe (G) i eficiena (e) folosirii acestora sunt caracterizate de ecuaia
105
n care:
a, b, c sunt parametrii obinui dup rezolvarea sistemului de ecuaii
normale
Pentru determinarea parametrilor ecuaiei de regresie se utilizeaz, n mod
obinuit metoda celor mai mici ptrate
Analiza cilor de cretere a productivitii muncii legate de folosirea
mijloacelor de munc ale ntreprinderii urmrete n special modul n care se
introduce progresul tehnic n ntreprindere i efectele economice rezultate, precum
i msurile de folosire raional a utilajului existent.
O cale de cretere a productivitii muncii o constuie mecanizaaarea i
automatizarea procesului de producie. Acestea urmresc, n principal, nlocuirea
muncii manuale la operaiile grele i cu volum mare de munc cu maini,
mecanisme, agregate i instalaii sau vizeaz nturaea parial sau total a
participrii nemijlocite a omului n procesul de producie.
Analiza introducerii progresului tehnic se poate efectua fie global, inndu-se
seama de aciunea combinat a mai multor factori (mecanizare, automatizare) pe
ntreg utilajul, fie pe fiecare operaie n parte.
Dup stabilirea gradului de mecanizare a procesului (Cm) n funcie de gradul
de mecanizare a operaiilor componente (mi) i structura pe operaii (gi) a
gi mi
procesului, Gm =
, se urmrete efectul integral al acestuia asupra creterii
100
productivitii muncii. n acest sens se compar urmtorii indicatori realizai
nainte i dup introducerea mecanizrii:
-
106
W1 W0
100,
W0
Tn
100;
T1
107
Ii Ni .
Ni
Calificare
mbuntirea
calitii
nvare
Deprinderi
ndemnare
Instruire
colar
108
General
Special
Creterea
volumului
produciei
Reducerea
Costurilor
Creterea
venitului
W = W -
W
.
Kr
Fti
Ni
n mod analog se poate determina sporul valorii nou create ( Qa) obinut pe
Qa
seama muncii calificate: Qa = Qa , Qa fiind valoarea adugat.
Kr
109
Qa1
Qa1
,
W0 Iw1
W0
n care:
Qa1 este valoarea efectiv a valorii adugate n anul analizat;
W0 este productivitatea muncii n anul de baz (100%);
Iw1 este indicele productivitii muncii pe total muncitori n urma ridicrii
calificrii unor muncitori.
Calculul indicelui Iw1 se bazeaz pe relaia:
gn 100 grc Iw
Iw1 =
100
n care:
gn reprezint ponderea muncitorilor ce nu i-au ridicat calificarea;
grc reprezint ponderea muncitorilor ce i-au ridicat calificarea;
Iw reprezint indicele productivitii muncii atins de muncitorii ce i-au
ridicat calificarea.
Corelaia liniar ntre productivitate (W) i ponderea muncitorilor ce i-au
ridicat calificarea (grc) este exprimat prin ecuaia: W = a + b grc.
Un alt factor de cretere a productivitii muncii este organizarea produciei
Organizarea produciei presupune mbinarea diviziunii muncii cu cooperarea,
n funcie de particularitile i natura procesului de producie. Principalele forme
de organizare a produciei, n funcie de caracterul acesteia, sunt: producia
individual de unicat , producia n serie (mic, mijlocie, mare) i producia de
mas.
Producia de mas permite divizarea procesului de producie n operaiile cele
mai simple i d posibilitatea unei largi mecanizri sau automatizri prin care se
asigur un ritm uniform produciei, lichidndu-se timpii de neutilizare a mainilor
i a forei de munc.
n practic exist posibilitatea cuantificrii influenei pe care o exercit modul
de organizare a produciei asupra productivitii muncii. n acest cadru trebuie
evideniate cteva aspecte:
- dac n ntreprindere a fost adoptat forma cea mai adecvat specificului
produciei;
- gradul de extindere a lucului dup grafic;
- efectele introducerii acolo unde este posibil a lucrului pe band, a
cooperrii i specializrii, asupra productivitii muncii.
n acest caz se compar productivitatea realizat n urma introducerii msurii
respective cu productivitatea anterioar.
110
specificul factorului uman, fiind de natur psihosocial. n acest scop este necesar
s se evidenieze dimensiunile multiple ale forei de munc, activitatea diferitelor
grupuri care o alctuiesc, modalitatea constituirii lor, participarea omului ca fiin
total la procesul de producie.
n cadrul analizei se va avea n vedere faptul c omul, n procesul de
producie, nu se manifest ca un simplu element al forelor de producie, ci
intervine ca fiin raional, cu necesitile, dorinele, aspiraiile i idealurile
proprii, urmrind s realizeze att un rezultat material, ct i depline satisfacii
morale.
Locul de munc, n accepiune sistemic, este considerat ca un sistem ommain-mediu (fizic i social), fiind format din cele trei sisteme pariale menionate.
Factorul uman reprezentat prin unul sau mai muli muncitori constitue, n
cadrul sistemului, elementul principal al produciei.
Optimizarea sistemului om-main.mediu necesit, n primul rnd, msuri n
vederea adaptrii omului la cerinele muncii, ceea ce presupune realizarea acordului
ntre om i profesiune i se obine prin aciuni ca: orientarea, selecia, pregtirea i
integrarea profesional. n al doilea rnd, este necesar opiunea unei optimizri a
relaiei om-main, ceea ce presupune organizarea juducioas a schimburilor, n
vederea alternrii optime a regimului de munc cu cel de odihn i a diminurii
oboselii cronice. n acest sens, deosebit de utile sunt metodele matamatice de
stabilire a zonei optime de deservire n vederea realizrii unui anumit grad de
ncrcare a muncitorului (modelele ce folosesc programarea liniar, teoria firelor de
ateptare etc.).
n al treilea rnd, este necesar optimizarea relaiei om-mediu fizic , cunoscut
fiind faptul c aciunea factorilor mediului fizic (zgomotul, iluminatul, umiditatea,
temperatura) produce asupra omului efecte fiziologice i psihologice care pot deveni
stresante, n anumite condiii. n acest direcie, o deosebit contribuie o poate
aduce amenajarea ergonomic a locurilor de munc, realizarea unui microclimat i
a unei cromatici optime, menite s reduc efortul fizic i s sporeasc confortul n
munc.
n al patrulea rnd, se impune optimizarea relaiei om-mediu social, deoarece
ntre productivitatea munciii factorii psihosociali (intregrarea n munc, relaiile
formale i neformale, climatul de munc, satisfacia muncii, coeziunea grupului de
munc, fluctuaia potenial) exist o legtur de la cauz la efect. Dei ntre aceti
factori i productivitatea muncii exist o legtur cauzal, cuantifiarea influenei lor
este dificil de realizat. n acest sens, urmrirea efectelor factorilor psihosociali
asupra productivitii muncii se poate realiza pri metodele corelaiei statistice.
Integrarea n munca industrial reprezint un proces de natur socioeconomic care se refer la asimilarea culturii profesionale necesare muncii,
precum i la adaptarea individului la exigenele profesionale ale muncii i la viaa n
colectivul de munc. Integrarea n munc exercit o retroaciune asupra factorilor
ce o condiioneaz, avn rolul de mediator ntre cauz (caracteristicile
socioprofesionale) i efect (productivitatea muncii)2.
Principalii indicatori ai integrrii profesionale sunt: ndeplinirea sarcinilor de
producie i randamentul profesional al muncitorilor; gradul de stabilitate n
2
H. Cazacu, O. Hoffman, Factorii sociali ai productivitii muncii, Editura Academiei, Bucureti, 1970.
112
Crt
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
9.
107,1
106,2
X
X
98,2
94,8
100,8
102,6
107,9
productivitii orare
Wa1 Nz1 Nh1 Wh0
7.058,8 6.350,4 = +708,4
Concluzii:
- utilizarea incomplet timpului de lucru n cadrul zilei, a dus la o scdere a
productivitii muncii anuale cu 529,4 mii lei;
- de asemenea scderea numrului mediu de zile lucrate a fcut s se
reduc productivitatea muncii anual cu 120,4 mii lei;
- o cretere substanial a productivitii anuale a muncii a avut loc pe
seama creterii productivitii orare (708,4 mii lei);
114
Wm =
Q
.
T
economico
financiare
ale
modificrii
- Pp este profitul potenial la 1.000 lei, iar productivitatea este exprimat prin
producia marf.
e. Utiliznd productivitatea muncii, calculat prin producia marf vndut i
ncasat, se poate stabili modelul factorial al profitului brut din activitatea de baz
(P):
P = N W r ,
n care:
r reprezint rata rentabilitii.
f. Creterea productivitii muncii constituie factorul hotrtor al ridicrii
eficienei folosirii mijloacelor fixe. Indicatorul valoare adugat la 1.000 lei mijloace
fixe (Qr(1000 M)) poate fi exprimat n funcie de productivitatea muncii (W) i gradul de
nzestrare tehnic a muncii (G):
Qr
Qr
W
N
Qa(1000 M) =
1000 = Mf 1000 =
1000 .
Mf
G
N
Pentru realizarea unei eficiene sporite a utilizrii mijloacelor fixe este necesar
ca indicele productivitii muncii s devanseze indicele gradului de nzestrare
tehnic (Iw IG).
g. valoarea produciei exerciiului: T1(Wh1 Wh0)
h. valoarea adugat: T1(Wh1 Wh0).
i. Cifra de afaceri: T1(Wh1 Wh0)
CA0
ac0
Chso
- Chso,
IW
P0 C0 C0
100 - 0,
C0 C0
unde:
116
CAPITOLUL 4
117
m v
i 1
n
i i
m
i 1
unde:
m
v
118
119
E
1
E
g
Mf 100
Mfa
n care:
g
E
Mf
Mfa
In
Is
Ia
sau
In
Is Ia
100
120
Tabelul 4.2.
Nr.
Crt
Indicatori
Producia fabricat
(mil.lei)
Valoarea medie a activelor fixe
(mil.lei)
din care productive:
(mil.lei)
Ponderea activelor fixe
productive %
Producia fabricat la 1.000
lei active fixe (lei)1/2
Randamentul activelor fixe
active 5/4
1
2
3
4
5
6
Perioada
precedent
0
Perioada
curent
1
2.000.000
2.550.000
+ 550.000
127,5
400.000
500.000
+ 100.000
125,0
320.000
420.000
+ 100.000
131,25
80
84
+4
105
5.000
5.100
+ 100.000
102
6.250
6074,1
- 175,9
97,14
Qf 0
Mfa0 Qf 0
100
100
Mf 0
Mf 0 Mfa0
320.000 2.000.000
0,84 0,80
0,04 6250 250lei
Mf 0 Mfa0
320.000
Mf1
-
100
100
Mfa0
Mfa1
Mf1
In
Is Ia
modificarea eficienei activelor fixe se explic astfel:
100
105 97,14
2%
100
din care:
-
122
Gp
Tmax
Tc
An baz
Anul curent
Plan
Efectiv
Plan
baz
Efectiv
baz
Efectiv
plan
7 323 360
7 708 800
7 612 440
2 540 102
2 006 400
1 921 942
4 783 258
5 702 400
5 690 498
4 448 430
5 531 328
5 405 973
65,0
74,0
74,7
1,14
1,15
1,69
60,7
71,8
71,0
1,18
1,17
0,99
93
97
95
1,04
1,02
0,98
6. Gradul de folosire a
fondului de timp
calendaristic (%)
Gc
Tl
Tc
7. Gradul de folosire a
fondului de timp maxim
disponibil (%)
Gmax
Tl
Tmax
Din situaia dat rezult cteva inegaliti care atest diferite stri ale folosirii
extensive a fondurilor fixe.
Astfel, Gmax1>Gmax0 denot o situaie pozitiv sau cel puin o ameliorare, n
sensul nlturrii unor cauze ale folosirii incomplete a fondului de timp maxim
disponibil.
123
N
t
r
numrul de utilaje
nr.de ore/utilaj
randamentul mediu orar
Qa0
Qt0
N1 t1 - t0 rho
CA0
Qt0
N1 t1 - t0 rho
unde:
r0
CA0
r0
Qt0
Pb0
100
CA0
124
Ap
A0
1000 1000
N1 t1 rh0
N1 t0 rh0
Analiznd folosirea extensiv a utilajelor este necesar s examinm i
respectarea regimului schimburilor n stabilirea creia trebuie s se aib n vedere
restricii de desfacerea produciei, de randament, de economicitate n consumul de
energie.
Totodat, nu pot fi omise problemele ce privesc gradul de folosire a parcului
inventar, dat fiind existena unor utilaje neinstalate datorit unor defeciuni
tehnice sau datorit faptului c sunt incomplete sau chiar neutilizabile n cadrul
unitilor respective.
Cp K Td Iu, unde Iu
Q
;
K T
Cp 1 Td Iu sau Td Iu
(Iu n cazul dat are semnificaie de producie orar a utilajului conductor n
perioada de vrf);
d) n mod similar se determin capacitatea cnd este vorba de aceleai condiii, dar
de mai multe utilaje ce formeaz veriga conductoare:
n
Cp ts q,
i 1
unde:
i - este numrul de sortimente;
Volumul produciei este planificat n funcie i de alte restricii. De aceea, pot
aprea situaii de natur: CpPpP, unde Pp este producia posibil (innd seama
de aciunea unor factori obiectivi, cum ar fi locurile nguste), iar P este volumul
produciei planificate.
Indicele de utilizare a capacitii rezult din raportul volumului produciei
planificate sau efective la volumul maxim al produciei conform capacitii.
Aceasta nseamn c rezervele folosirii complete a capacitilor se por referii
la:
- folosirea parial a capacitii noi intrate n funciune;
- existena unor locuri nguste;
- existena unor defeciuni n aprovizionarea cu materiale;
- lipsa forei de munc, etc.
126
Iu
Q
.
KT
Q
sau pe unitatea
N
Q
.
T
Q - valoarea produciei;
N - numrul de utilaje;
T - timpul de funcionare a utilajelor.
127
Nr.
crt
1.
2.
3.
4.
5.
Indicatori
Numrul de utilaje
Total ore utilaj
Valoarea produciei obinute (mil.lei)
Numrul mediu ore/utilaj
Randamentul mediu orar lei
Perioada
precedent
100
600 000
300 000
6 000
500 000
Tabelul 4.4.
Perioada
curent
92
544 640
271 230,72
5 920
498 000
Utiliznd relaia:
(N1 - N0)t0 r0
(92 - 100) 6000 500000 -24000 mil.lei
-
N1(t1 - t0) r0
92(5920 - 6000) 500000 -3680 mil.lei
-
N1 t1(r1 - r0)
92 5920(498000 - 500000) -1089,28 mil.lei
Se constat c sunt rezerve nefolosite att din punct de vedere al utilizrii
intensive ct i extensive.
Cauzele care pot determina asemenea situaii pot fi:
- nemontarea utilajelor existente i respectiv nefuncionarea celor instalate;
128
Q Ntr
S
S
Conform acestei relaii, modelul factorial se prezint astfel:
Q
S
N
Q
t
r
b)
Q N T Q N
tr
S S N T S
unde:
N
= gradul de ncrcare a suprafeelor de producie (numrul de utilaje ce revin la
S
100 sau 100m2)
t numrul de ore pe utilaj
r randamentul mediu orar
129
N
S
Q
S
t
r
Qa 0
Qf 0
CA0
Qf 0
d) Profitul potenial
1) prin valoarea produciei marf:
n care:
Pr 0 1
q0c0
q0p0
A0
A0
T1r1 T1r0
q p
1
A0
A0
1000
T1r1 T1r0
130
CA0
Qf 0
q c q
0
T1 r1
n care:
r
c0
T1 r1
q p
1 1
qp
T
A0
CA0
A0
Qf0
Qf0
T1r1 T1r0
4.4. Analiza eficienei utilizrii fondurilor (activelor) fixe
4.4.1. Sistemul de indicatori sintetici ai eficienei utilizrii fondurilor
fixe
Pentru caracterizarea eficienei utilizrii fondurilor fixe se consider necesar
folosirea unui sistem de indicatori n cadrul cruia fiecare are o anumit capacitate
de reflectare i ca atare, n mod complementar, contribuie la asigurarea unei baze
mai largi analizei si deciziei de reglare.
Ca indicatori ai sistemului se pot utiliza urmtorii:
a) valoarea produciei marf la 1000 lei fonduri fixe, care reprezint indicatorul ce se
coreleaz cu capacitile de producie:
Qf
modelul: Mf 1000
sau
qf p 1000 ;
Mf
131
Pr
sau Mf 1000 ,
unde:
Pp - reprezint profitul brut potenial, respectiv profitul aferent produciei
marf fabricat;
Pr - reprezint profitul brut din realizarea (vnzarea i ncasarea)
produciei
NOT: Prin profitul brut se nelege diferena dintre preul de producie i cost sau
dintre venituri i cheltuieli;
d) valoarea cifrei de afaceri ce revine la 1000 lei active fixe
CA
model: Mf 1000
e) valoarea produciei marf vndut i ncasat ce revine la 1000 lei active fixe
Qr
model: Mf 1000
sau
qrp 1000 ;
Mf
Qf
M
Qf
T
r
Qf
p
T
reprezint timpul de lucru al utilajelor
r
reprezint randamentul mediu pe unitatea de timp
Influenele factorilor menionai n sistem se stabilesc dup cum urmeaz:
a) influena modificrii valorii medii a fondurilor fixe;
Qf 0 Qf 0
1000 sau
M1 M 0
q p
Qf 1 Qf 0
1000 sau
M1 M1
q p
M1
q0p0
1000;
M0
M1
q0p0
1000;
M1
din care:
- influena modificrii volumului producie-marf:
q p
M1
q0p0
1000;
M1
T1 r0 T 0 r0
1000 ;
M
1
M
1
M M 1000,
1
1
unde:
r1
-
q p
1
T1
q p q p
1 1
M1
M1
1000
Tabelul 4.5.
Nr.
crt.
Indicatori
Nivel de
comparaie
Nivel efectiv
425.330
413.280
133
2
3
4
5
6
872.400
886.800
X
5.531.328
157,72
2.051
880.800
5.405.973
164,04
2.146
1000 60lei ;
413.280 425.330
b) influena modificrii valorii produciei-marf fabricat:
886.800 872.400
1000 35lei ,
413.280 413.280
din care:
- influena modificrii volumului produciei:
880.800 872.400
1000 20lei ,
413.280 413.280
din care:
influena modificrii timpului de lucru:
1000 48lei ;
413.280.000
413.280.000
1000 68lei ;
413.280.000
413.280.000
886800 880800
1000 15 lei.
413280 413280
-
134
Variabile
dependente
(y)
Corelaia 1
Corelaia 2
Corelaia 3
Variabile
independente
(x)
Volumul produciei
industriale
Q
Valoarea medie a
fondurilor fixe
Mf
Volumul produciei la
1000 lei fonduri
Gradul de folosire a
capacitii de producie
Q
Mf
Q
Q max
Volumul produciei la
1000 lei fonduri fixe
P
Mf
y=a+bx
y=a+bx
Ponderea fondurilor
fixe active
Q
Mf
Tipul funciei
de regresie
Ma
Mf
y=a+bx+cx2
Productivitatea muncii
W
135
y=a+bx
Corelaia 4
Volumul produciei la
1000 lei fonduri fixe
P
Mf
Q
Mf
Producia net la
1000 lei fonduri fixe
y=a+bx
Producia industrial la
1000 lei ch.materiale
Qn
Mf
Qe
M
Corelaia 6
y=a+bx
CAPITOLUL 5
ANALIZA GESTIUNII RESURSELOR MATERIALE
Nt n
i a crui valoare, n mod normal, trebuie s fie egal cu 1.
Nt
Necesar
lunar
Necesar
zilnic
Stoc
iniial
Data
intrrii
Cantitatea
intrat
Asigurarea
necesarului
zilnic
Asigurarea
necesarului
cantitativ
Stoc
final
A
Partida I
Partida a II-a
Partida a III-a
Total:
30 000
-
1 000
-
3 000
-
X
5
15
25
X
10 000
8 000
12 000
3
10
8
5
3 000
10 000
8 000
5 000
X
X
X
7 000
30 000
21 000
21 000
1 000
700
700
3 000
2 800
2 800
X
X
6
17
x
30 000
X
7 000
12 000
19 000
26
4
10
13
27
26 000
2 800
7 000
9 100
18 900
7 000
X
X
2 900
2 900
B
Partida I
Partida a II-a
Total:
137
Modelul Wilson pornete de la ideea c cererea de consum ntr-o unitate de timp este o mrime constant, executarea
comenzii se face imediat, cheltuielile cu efectuarea comenzii se consider constante fa de mrimea partizii. Acelai
caracter se atribuie cheltuielilor privind pstrarea unei uniti fizice ntr-o unitate de timp. (Sub redactia AL. Gheorghiu, D.
Mrgulescu si A.I.tefnescu, Analiza activitii economice a ntreprinderilor industriale, Editura didactic i pedagogic,
Bucureti,1977, p. 163-165).
138
Anii
0
N4
N3
N2
N1
N
Cifra de
afaceri
1
4500
4600
4450
4650
4800
Stocuri de
materiale
2
1600
1700
1900
1800
1650
Indici
Cifra de afaceri
3
100
102,2
9,67
104,5
1032
Stocuri
4
100
106,25
111,7
94,7
91,6
Tabelul 5.2
Stoc iniial
Rotaia
Ind. CA
stocurilor
5
6
1
2,8
1,04
2,7
1,15
2,3
0,90
2,6
0,88
2,9
S 360
E
n care:
S = stocul mediu anual
E= ieirile din magazie
De exemplu dac durata medie de stocare este de 30 de zile, materialele care
au un timp de stocare mai mic dect aceasta durata intr n grupa stocurilor
normale, ntre 30-60 zile reprezint micare lent, iar peste 60 de zile fr micare.
n ceea ce privete stocurile disponibile acestea se identific dup alte criterii,
respectiv posibilitile de utilizare n cadrul firmei.
139
140
Tabelul 5.3.
Nr.
Crt.
1
2
3
Materialul
A
B
C
TOTAL
Normale
30.000
15.000
150.000
45.000
10.000
30.000
10.000
20.000
S1 Z C z
;
Cz
141
S max
S max
S max
Stoc de siguran
Intervale ntre partizi
Fig.11. Modelul procesului de formare i micare a stocurilor curente
cs1
cs1
, respectiv
cs pl
cs pl
Exemplu:
q cs
q cs
1
pl
.
Tabelul 5.4.
Denumirea
materialului
Indicele consumului
A (font)
B (cocs metalurgic)
700 t
140 t
690 t
137 t
0,986
0,978
Influena modificrii
Influena modificrii
intrrilor
stocurilor
I1 I 0
Initiale
Si1 Si0
cs0
cs0
Tabelul 5.5
Influena modificrii
consumurilor specifice
q1 cs1 q1 cs1
cs
q1 1 1
cs1
cs 0
cs 0
finale
Sf 1 Sf 0
cs 0
n care:
I - reprezint intrri de materiale ( fizic sau valoric),
S - stocuri iniiale sau finale ( fizic sau valoric),
Cs - consum specific pe unitate de produs sau la 1000 lei producie.
De exemplu, modificarea volumului fizic al unui produs se poate explica
folosind datele din tabelul 5.6.
Tabelul 5.6.
Indicatori
Baza de
Situaia
143
comparaie
1.
2.
3.
4.
de fapt
305
30000
300
25000
-5
-5000
3000
2500
100
3000
1000
90
-1500
-10
Si
Stocul de materiale initial
Ct
Consumul total de
materiale
I
Intrare de materiale
Sf
Stocul de materiale final
Cs
Consumul specific
de materiale
b) influena stocurilor;
iniiale
finale
3000 3000 0
100
uniti fizice;
2500 1000
15 uniti fizice;
100
30 uniti fizice.
90
100
Suma algebric a celor trei influene (-50+15+30) explic minusul de 5 uniti
fizice ale volumului produciei.
144
p 1)
Ff 1 F01
I j
p 1)
cs
j 1
0
sau
Ff 1 Fc1
cs 0
F1 Fc1
Si1
p
j 1 cs 0
n
sau
F1 Fc1
F1 Fc1
Sf 1
p
j 1 cs 0
n
sau
F1 Fc1
145
sau
cs
cs
1
0
cs j qi1
csj 0
F1 F c1
j 1 i 1
M
n
j 1
j Mc j 0 Cf " T
1000,
q1 p1
c 1
1000
100 2
m
qi
pi
1
1
i i
qi csj
j 1 i 1
csj 0 pj
1000
qi p
i 1
unde:
j- reprezint feluri de materiale,
p- preul de producie pe produs,
Mc- soldul mediu valoric al mijloacelor circulante,
k- cota de participare a mprumuturilor la acoperirea soldului mediu al
mijloacelor circulante,
d 0 - procentul mediu al dobnzilor pltite,
Cf- costuri de stocare pe unitate de material zi,
T- timpul de stocare.
146
p 1 qc
F1 Fc1
qp
qi csj
i 1 j 1
csj 0 pj
qi ci
1
1000
qp , q p c ,
Sm
qp
unde:
respectiv Nr pr
Sm
- reprezint influena modificrii intrrilor de materiale asupra volumului
fizic al unui produs,
- influena modificrii stocurilor asupra volumului fizic al unui produs,
- influena modificrii consumurilor specifice asupra volumului fizic al unui
produs,
Nr- numrul de rotaii ale fondurilor circulante i de circulaie,
pr- profitul pe o rotaie.
147
CAPITOLUL VI
ANALIZA GESTIUNII COSTURILOR DE PRODUCIE
148
finite, prin localizarea consumurilor din cadrul unei perioade date pe produsele
respective.
ntre cheltuielile de producie i cost exist o asemnare de ordin formal:
cheltuielile de producie se localizeaz pe cantitate iar, costul este rezultatul
localizrii lor pe unitatea de produs.
Este tiut c costul unui produs este o parte a valorii produsului. Legtura
dintre costul unitar este identic cu legtura dintre parte i ntreg. Costul unitar
este o voce, iar valoarea, sufragiul tuturor.4
n ceea ce privete activitatea practicat de analiz a cheltuielilor, aceasta
trebuie s fie o component major a managementului ntreprinderii care s asigure
realizarea unor costuri competitive.
Modalitile de analiz a acestei problematici, sunt diferite n raport de scop i
subiectul care o realizeaz.
Problemele principale ale analizei gestiunii costurilor de producie sunt
urmtoarele:
analiza cheltuielilor aferente veniturilor ntreprinderii;
analiza cheltuielilor de exploatare ;
analiza cheltuielilor la 1.000 lei cifr de afaceri;
analiza cheltuielilor fixe;
analiza cheltuielilor salariale;
analiza cheltuielilor cu rebuturile;
analiza cheltuielilor indirecte;
analiza cheltuielilor cu dobnzile;
analiza cheltuielilor cu remedierile n perioada de garanie;
analiza costurilor pe produs.
-
149
C=
chi
i 1
n
Vi
100 sau C =
gi ci
100
i 1
unde:
chi
i 1
n
Vi
i 1
- cheltuieli totale;
- venituri totale;
Perioada
precedent
Pn-1
6.000
500
300
6.800
7.362 (92)
320
(4)
320
(4)
8.000
Nr.
crt.
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
9.
10.
a) de exploatere
b) financiare
c) excepionale
TOTAL (4/9) 1.000
815,22
1.562,50
937,50
850,00
829,77
914,63
1.205,67
847,00
820,73
1.428,57
1.818,18
864,97
Vi
, V (TOTAL VENITURI)
V
din care:
1. influena structurii veniturilor
g0 Ci (n-1)
0,90 815,22 = 733,70 lei
0,07 1562,50 = 109,38 lei
0,03 937,50 = 28,12 lei
871,20 lei
871,20 850 = +21,20 lei
g1 C0
0,94 829,77 = 779,98 lei
0,04 914,63 = 36,59 lei
0,02 1205,67 = 24,11 lei
840,68 lei
840,68 847 = -6,32 lei
1.
I Ci = 115
IVi = 105
atunci baza de comparaie va fi:
C0
I ci
IVi
= 847
115
= 927,6 lei
105
1.000
= -(864,57 847)
9.850
= -173,0 mil. lei
1.000
Cheltuielile de exploatare dein ponderea cea mai mare, ele fiind n legtur
direct cu obiectul de activivtate al ntreprinderii, constituind astfel domeniul
principal n care se pot realiza cele mai importante msuri de sporire a eficiennei
economice.
Cheltuielile de exploatare, cuprind potrivit prevederilor Regulamentului de
aplicare a Legii contabilitii urmtorele elemente:
cheltuieli privind consumurile de materii prime, combustibil, energie i
elemente asimilate;
cheltuieli cu lucrrile i serviciile prestate de teri, chirii, locaii de
gestiune, alte cheltuieli:
cheltuieli cu impozitele i taxele suportate de unitatea patrimonial;
cheltuieli cu personalul;
alte cheltuieli de exploatare.
n analiza cheltuielilor de exploatare se folosete nivelul lor la 1.000 lei
venituri din exploatare, ca parte a ntregului folosit anterior, urmrindu-se
dinamica i modificrile intervenite n structura cheltuielilor. Acest lucru este
important att pentru formarea imaginii asupra modului n care s-a realizat
programul stabilit ct i n special pentru identificarea categoriilor de cheltuieli care
necesit atenie deosebit din partea factorilor de decizie.
ntruct dinamica eficienei cheltuielilor de exploatare a fost analizat n
paragraful anterior, se va prezenta analiza structural, n funcie de natura
cheltuielilor aferente produciei exerciiului financiar, inclusiv costul mrfurilor
vndute n corelaie cu valoarea lor.
n acest scop, pe baza datelor din contul de profit i pierdere i alte surse se
ntocmete tabelul 6.2.
153
Specificaie
1
Costul mrfurilo vndute
Materii prime i materiale
consumabile (ct 600+601)
Combustibil, energie i ap
(ct 605)
Alte cheltuieli (ct 602, 603,
604, 606, 608)
Lucrri i servicii executate la
teri (ct 611-614 i 621-628)
Impozite, taxe i vrsminte
asimilate (ct 631, 635)
Salarii personal (ct 641)
Asigurri i protecie social
(ct 645)
Alte cheltuieli de exploatare
(ct 654, 658)
Amortizri i provizioane (ct
681)
TOTAL
Modificri
Col.4
Col.2
5
-
Col.4
Col.3
6
-
427,49
449,87
444,55
+17,06
-5,32
86,82
86,54
85,37
-1,45
-1,17
28,86
28,63
27,58
-1,28
-1,05
11,7
8,30
12,48
+1,41
+4,18
8,09
8,80
11,90
+3,81
+3,10
178,76
181,20
165,40
-13,36
-15,80
55,41
43,15
51,22
-4,19
+8,07
1,10
1,23
+0,13
+1,23
17,62
23,23
21,00
+3,38
-2,23
815,22
829,72
820,73
+5,51
-8,99
9.
10.
11.
815,22
829,72
820,73
799,17
820,81
810,28
1.000
1.000
1.000
q cantitatea vndut;
c costul produselor;
p preul mediu de vnzare (exclusiv TVA).
sau:
C=
c
1.000 ,
p
qp
;
qp
c
1.000 - este nivelul cheltuielilor la 1.000 lei pe produse.
p
P
Preurile de producie
C
Costurile pe produse
156
Fig. 13. Schema factorilor care influeneaz cheltuielile la 1.000 lei cifr de afaceri.
Exemplificarea netodologiei de analiz necesit urmtoarele date (tabelul 6.4.):
Tabel 6.4. (mil. lei)
Nr.
Crt.
Indicatori
qp
1.
Cifra de afaceri
2.
3.
4.
q p
1
qc
Prevzut
Realizat
8.014
8.750
6.578
7.090
9.000
7.344
q c
q p
1 0
1000 -
q c
q p
0 0
1000 sau C - C0
7.344
6.578
1000 1000 = 816 820,81 = -4,81 lei
9.000
8.014
Rezult c structura produciei a exercitat o influen favorabil, ceea ce se
explic prin aceea c a crescut ponderea produselor care au un nivel planificat al
cheltuielilor la 1.000 lei producie mai mic dect cel mediu prognozat pe
ntreprindere. Aa dup cum s-a mai precizat structura produciei vndute poate fi
considerat att ca factor de explicare a rezultatului ct i de realizare a unui
obiectiv prevzut. n consecin n activitatea practic este absolut necesar s se
precizeze condiiile n care s-au produs modificrile n structura produciei vndute,
avndu-se n vedere efectele multiple directe i indirecte pe care le determin.
2. Preurilor medii de vnzare
q c
q p
1 0
1 1
1000 -
q c
q p
0 0
sau C - C0
7.344
7.344
1000 = 839,31 816 = +23,31 lei
8.750
9.000
157
q c
1 0
q p P
1000 -
1 1
q c
q p
1 0
1000
q c
q p
1 1
1 1
1000 -
q c
q p
1 0
1000
1 1
7.090
7.344
1000 1000 = 810,28 839,31 = -29,03
8.750
8.750
Reducerea costurilor pe produse a determinat sporirea eficienei cheltuielilor
la 1.000 lei cifr de afaceri.
Din punct de vedere metodologic, pentru edificarea complet asupra situaiei,
este necesar analiza elementelor de cheltuieli i a cauzelor care au determinat
modificarea acestora. Este cunoscut faptul c preul tuturor categoriilor de resurse
este o component a cheltuielilor, care se poate modifica independent de activitatea
unitii, ori, n aceste condiii, se impune o separare a acestei influene de
contribuia proprie la rezultatul obinut.
Metodologic, aceasta presupune:
158
independente
de
ch
1000
q1 p1
corectarea influenei costurilor de produse cu efectul modificrilor de
cheltuieli independente.
Informaiile obinute n urma acestei modaliti de analiz pot fi valorficate n
situaii multiple din care nu se exclud studiile de fezabilitate i de evaluare n care
partea de diagnostic are o importan deosebit.
Dat fiind poziia cheltuielilor n sistemul indicatorilor de analiz economicofinanciar, se recomand cuantificarea efectelor modificrii nivelului la 1.000 lei.
Astfel principalii indicatori sintetici n care se regsete influena cheltuielilor la
1.000 lei cifr de afaceri sunt:
a) suma profitului net nainte de impozitare
-
(C1 - C0)
q p
1 1
1000
C1 C0 q1 p1
Ac1
C1 C0 q1 p1
Mf1
C1 C0 q1 p1
K1
C1 C0
q1 p1
100
N1
unde:
N1 numrul mediu de salariai.
159
Indicatori
Cheltuieli de exploatare variabile
Cheltuieli variabile afe-rente cifrei
de afaceri
Cheltuieli variabile afe-rente cifrei
de afaceri cecalculate
Perioada
precedent
Pn-1
3.974
Perioada curent
Realizat
Prevzut P0
P1
4.772
5.092
P1
%
P0
106,70
3.792
4.648
5.032
108,26
3.808
4.990
160
4.
5.
6.
7.
8.
7.360
6.770
6.600
8.436
8.014
X
9.260
8.750
9.000
109,77
109,18
X
540,00
565,67
550,00
97,22
560,00
580,00
575,00
99,14
Cv =
n care:
100
qcv
qp
1000,
q cv
q p
1
1000 - Cv0,,
161
4.990
1000 580 = 554,4 - 580 = -25,6 lei
9.000
Se observ c structura produciei a avut o influen favorabil, ceea ce
presupune c s-au realizat produse cu o rentabilitate ridicat.
2. Preul mediu de vnzare (exclusiv TVA)
q cv
q p
1
1000 -
1 1
q cv
q p
1
1000,
4.990
4.990
1000 1000 = 570,299-554,40 = +15,89 lei
8.750
9.000
Deci preurile de vnzare au influenat nefavorabil cheltuiala la 1.000 lei.
3. Costul variabil pe unitatea de produs
cv1 -
q cv
q p
1
1000
1 1
575 -
4.990
1000 = 575 570,29 = +4,71 lei
8.750
162
Analiza acestor date ne ajut s gsim att punctele tari (rezultate pozitive),
ct i cele slabe (rezultate negative).
Ca puncte tari (forte) pot fi menionate:
reducerea cheltuielilor la 1.000 lei cifr de afaceri, att pe seama
cheltuielilor variabile (5 lei) ct i fixe;
creterea vnzrilor la produsele cu rentabilitate potenial superioar,
fapt rezultat din reducerea cheltuielilor totale i a cheltuielilor variabile
datorit structurii produciei vndute (4,81 lei, respectiv 25,6 lei);
reducerea fa de nivelul prevzut al costului pe produs cu 29,03 lei.
Ca puncte slabe se remarc:
creterea cheltuielilor la 1.000 lei datorit reducerii preului de vnzare. n
acest caz trebuie prevzute cauzele i luate msuri urgente;
creterea cheltuielilor variabile pe unitatea de produs cu 4,71 lei. De
asemenea trebuie analizate cauzele, pentru a evita aceast situaie pe
viitor.
n ceea ce privete suma absolut a cheltuielilor variabile aferente cifrei de
afaceri sau produciei fabricate, poate fi analizat pe baza mai multor niveluri n
funcie de condiiile concrete din ntreprindere. Astfel la nivelul ntregii producii:
chv = Qf cv
n care:
-
1
,
1000
cv0
1000
163
Qf1
(c v0 - c v0)
1000
2.3.
qcv
q producia fabricat;
cv costul variabli pe produs.
Potrivit acestui model, factorii direci de influen sunt: cantitatea produciei,
structura fizic i costul variabil pe unitatea de produs.
Pentru exemplificare folosim datele din tabelul 6.7.
Tabelul 6.7.
-
Nr.
Crt
1.
2.
3.
Produs
U.M.
A
B
C
TOTAL
to
to
to
to
Cantitatea
PrevRealizut
zat
2.000
2.400
4.000
3.800
5.000
5.000
11.000
11.200
Cheltuieli variabile
Pe produs
Total mii lei
Prevzut
Realizat Prevzut Realizat
8.000
9.000
16.000
21.600
20.000
18.000
80.000
68.400
10.000
10.000
50.000
50.000
13.272
12.500
146.000 140.000
cv0 ;
q cv
1
Q1 Cv0 ;
q cv q cv
1
1
;
1000
165
Suma astfel stabilit este aferent cifrei de afaceri, care este diferit de
Qf
producia fabricat. n consecin, se face corectarea cu raportul
. Dac acest
CA
raport este de 0,95 atunci, cheltuielile variabile aferente produciei fabricate vor fi
5.595 mil. lei (5.890 0,95).
Dar sporirea produciei nu se va realiza proporional la toate produsele ceea
ce conduce la modificri n structura acesteia, fapt ce influeneaz cheltuielile
variabile. n consecin, este necesar recalcularea cheltuielilor variabile la 1.000 lei
producie n funcie de structura previzionat (g) i cheltuielile la 1.000 lei pe
produse realizate n perioada precedent (Ci0).
Cv =
Ci0
1
100
x na b x
xy ax b x
de unde:
y x x xy
n x x
2
a=
=
352.608.306 351.207.205
1.401.101
=
= 0,00638;
219.444.29
219.444.29
b=
n xy x y
n x x
2
166
Rezultatul exploatrii
(Cv1 Cv0)
Ve1
;
1000
Eficiena capitalului
Cv1 Cv0
Ve1
1000 ;
K1
-
Cv1 Cv0
Ve1
1000 ;
N1
167
F
;
CA
qp );
Tabelul 6.10.
Nr.
crt
.
1.
2.
3.
4.
Indicatori
Suma cheltuielilor fixe
Cifra de afaceri
Cifra de afaceri recalculat
Cheltuieli fixe la 1.000 lei cifr de
afaceri lei
Prevzut
Realizat
1.930
8.014
x
2.280
8.750
9.000
240,83
260,57
1.2.
169
F1
F
1000 0 1000 ;
CA1
CA1
2.280
1.930
1000
1000 ;
8.750
8.750
260,57 220,57 = +40 lei.
n cazul exemplului, considerat se observ c, majorarea cheltuielilor fixe la
1.000 lei cifr de afaceri este determinat n primul rnd de suma cheltuielilor lor (o
cretere de 40 lei), la care au contribuit i preurile de vnzare.
Din punct de vedere metodologic trebuie identificate cauzele care au
determinat amplificarea sumei cheltuielilor fixe.
1
;
Iq
Exemplu:
1. cifra de afaceri (mil.lei) .............. 8.750
2. cheltuieli fixe (mil.lei)................. 2.280
170
1
= 217,142 lei;
1,20
Y lei
X
mild.lei
X2
1
x
1
x2
1
2
3
4
5
N
370
380
380
250
260
1640
1
2
2
3
4
12,0
1
4
4
9
16
34
1,00
0,50
0,50
0,33
0,25
2,58
1,00
0,25
0,25
0,11
0,062
1,972
Tabelul 6.11.
x
b
Y=a+
y
x
370
190
190
83,33
65
898,33
y n a b x ;
y
1
;
x2
x a x b
de unde:
y x x x
2
a=
b=
n
n
n
x2
x
1
x
y
x
1
x2
deci: a = 250,06
b = 153,20.
171
403,26
326,66
326,66
301,13
288,36
x
Dac pentru perioada urmtoare se prevede o cifr de afaceri (x) de 6.000 mil.
lei atunci cheltuielile fixe la 1.000 lei (y) va fi:
y=a+
b
;
x
y = 250,06 +
153,2
= 275,59 lei;
6
1 + 1;
Ic = g
I CA
C = C Ic;
ICA =
unde:
unde:
CA
;
CA
C = - C Ic.
Exemplu:
1. Cifra de afaceri din perioada curent ...................... 8.750 mil.lei.
172
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
Se cere:
Determinarea nivelului cheltuielilor la 1.000 lei cifr de afaceri, realiznd o
cifr de afaceri de 10.000 mil.lei.
Rezolvare:
1
unde:
CA = ICA CA
IC =
C
,
C
n care:
IC - indicele cheltuielii la 1.000 lei cifr de afaceri .
C - nivelul cheltuielilor la 1.000 lei cifr de afaceri propus ca obiectiv.
C cheltuiala la 1.000 lei cifr de afaceri n perioada curent.
CA - cifra de afaceri care trebuie realiyat n condiiile realiyrii obiectivului
propus.
Exemplu:
Pe baza datelor din exemplul precedent, presupunem c se stabilete ca
obiectiv un nivel al cheltuielilor la 1.000 lei cifr de afaceri de 800 lei. Se cere deci
s se afle care va fi cifra de afaceri care trebuie realizat pentru a atinge nivelul
cheltuielilor propus ca obiectiv.
Rezolvare:
800
IC =
= 0,95741
835,59
173
0,3118
0,3118
1,1582
0,95741 0,3118 1 0,2692
ICA =
gt ct , n care:
100
= 843,33 lei.
gII
0,6
de unde:
CA ( CA Cv +F) = CA ( - Cv ) F = O;
CA =
unde:
F
;
1 Cv
CA
;
Q max .
1 Cv Q max .
Q max .
La acest nivel al gradului de folosire a capacitii de producie, profitul
(RE) = O.
175
Se cere:
a). cheltuiala variabil la 1.000 lei cifr de afaceri
b). gradul de folosire a capacitii de producie n condiii de profit = 0.
c). cifra de afaceri minim n condiiile de profit = 0.
d). profitul n condiiile date de problem.
e). gradul de folosire a capacitii de producie n condiiile n care se
dorete un profit de 400 milioane lei.
f). rezultatul exploatrii n condiiile n care se dorete un grad de utilizare a
capacitii de producie de 90%.
Rezolvare:
a). Cv =
b). K =
Chv
1.000 = 575 lei/ 1.000 lei cifr de afaceri.;
CA
F
2280
2.280
=
1 Cv Q max . 1 0,575 12.000 5.100 =0,45 sau 45%;
max.
F RE
2.280 400
2.680
176
RE CA
x
RE CA
RE rezultatul exploatrii;
CA cifra de afaceri;
Exemplu (n mil.lei)
Societatea comercial
A
8.414
8.750
8.400
8.600
1.580
1.660
1.584
1.600
5.064
5.220
4.430
4.400
1.770
1.770
2.386
2.600
790
914
600
610
1.660 1.580
8.414
x
1,27
1.580
8.750 8.414
177
K1B =
1.600 1.584
8.400
x
0,42
1.584
8.600 8.400
CA chv
Marja bruta
.
F
Cheltuieli fixe
A
B
8.414 5064
8.400 4.430
1,89 ;
1,66 ;
1.770
2.386
8.750 5.320
4.660 4.400
1,94 ;
1,62 .
1.770
2.600
Evoluia coeficientului confirm cele menionate anterior, n ambele cazuri,
marja brut (CA-chv) acoper cheltueilile fixe, dar n proporie diferit, cu
semnificaia corespunztoare n ceea ce privete riscul de exploatare. Situia devine
critic pe msur ce valoarea coeficientului se apropie de 1, nivel la care firma se
afl la pragul de rentabilitate. Continuarea activitii n aceste condiii la societatea
comercial B nu permite recuperarea factorilor de producie consumai, i n
consecin, sunt necesare surse externe de finanare. Nerestituirea acestora la
termenele stabilite va avea efect falimentul firmei.
Pentru activitatea practic este important dimensionarea raional a
cheltuielilor fixe, ntruct o majorare a acestora implic un coeficient al crui nivel
s fie suficient de acoperitor n ceea ce privete sigurana exploatrii.
- curent:
179
3
4
5
6
7
8
9
Specificaie
Cheltuieli materiale la 1000 lei venituri din care:
Variabile, din care:
- rezultat al cooperrii
- proprii ale ntreprinderii
Convenional-constante (fixe)
Cheltuieli materiale directe la 1000 lei venituri
Cheltuieli materiale indirecte la 1000 lei venituri
Materii prime, materiale de baz i auxiliare la 1000
lei venituri
Combustibil i energie la 1000 lei
Amortizarea fondurilor fixe
Alte cheltuieli materiale
Plan
Efectiv
Diferen
606,48
181,05
425,43
143,52
588
162
598,65
195,88
402,77
149,35
579,48
168,52
-2
-7,83
+14,83
-22,66
-5,83
-8,52
+6,52
694,62
18,48
29,40
7,50
691,42
19,18
29,17
8,23
-3,20
+0,70
-0,23
-0,73
giCmi ;
100
gi = structura veniturilor
Cmi = cheltuielile la 1000 lei pe categorii de venituri, care reprezint i factori
direci de influen.
Evidenierea modificrilor intervenite n structura veniturilor este necesar
pentru aprecierea corect a situaiei, dat fiind modul de formare a veniturilor din
producia stocat i imobilizat.
Metodologia de determinare a celor dou influene este similar cu cea
prezentat n paragrafele anterioare.
180
Cheltuielile materiale la 1000 lei cifr de afaceri (Cm), care constituie partea
preponderent a veniturilor din exploatare, se analizeaz cu ajutorul modelului:
Cm
unde:
q.cm 1000 ;
qp
Prevzut
Realizat
4688
5092
4900
8014
x
585
8750
9000
582
q cm
1
q cm
1
Ip Ics
q1cm0
q 0 cm0
4900
4688
1000
1000
1000
1000 544,4 585 40,6
q
q
9000
8014
1 p0
1 p0
2) preurilor medii de vnzare
181
lei
q1cm0
q 0 cm0
4900
1000
1000
1000 544,4 560 544,4 15,6
8750
q1 p1
q1 p0
lei
q1cm0
q 0 cm0
1000
1000 582 560 22,0
q1 p0
q1 p0
lei
ct
q
respectiv Ics =
cs1
cs0 , unde:
Gn
,unde:
Gb
183
' - p ' ).
0
1
Trebuie remarcat faptul c preul mediu de includere n costuri difer n
funcie de metoda de evaluare folosit, respectiv costul mediu ponderat, metoda
primei intrri-primei ieiri sau a metodei ultimei intrri-primei ieiri.
n cazul materialelor omogene, valoarea total a consumului
-
unde:
chm
(Ct x p ),
Ct Ct
1
x p0'
( Ct1 x p0 )
Ct
1
p0'
preul materialelor
( Ct1 x p1 ) -
( Ct1 x p0 )
184
cantitatea consumat
(440-400) x 55500 = + 2220 mii lei
structurii materialelor consumate
24330 (440 x 55500) = - 90 mii lei
preul materialelor
24400 12170 = + 70 mii lei
i
m
csi pi ,
n care:
Cim - reprezint cheltuielile cu materialele pe produsul i;
cs - consumul specific al materialului j ,
p - preul pe unitatea fizic a materialului.
Aprofundarea analizei cheltuielilor cu materialele prin prisma consumurilor
specifice i preurilor privete nu numai materialele directe, ci i celelalte materiale
cuprinse n diferite poziii de cheltuieli comune ale seciilor i generale ale
ntreprinderii, cum ar fi: materialele pentru ntreinere, revizii tehnice, reparaii
curente, reparaii capitale ale utilajelor i altor fonduri fixe, materialele consumate
pentruprotecia muncii, a mediului nconjurtor, pentru cercetri, probe, ncercri
etc.
N c'
Knf = 1 ;
Nc
n care:
N`c - reprezint numrul normelor
experimentale);
Nc - numrul total al normelor.
fr fundamentare
186
tiinific
(statistico-
unde:
Ke = Kg Kt Kf,
Kg =
t`
Kf `
G0
; Kt = - ; Kf =
t0
Nf 0
G`
n care:
Ke - reprezint coeficientul de eficien;
Kg - coeficientul greutii;
Kt - coeficientul duratei de funcionare;
Kf - coeficientul de folosin sau randament;
G - greutatea subansamblului sau produsului (o n condiiile anterioare,
n condiiile folosirii nlocuitorului ) ;
t - timpul de funcionare n condiiile de comparaie menionate.
Tot n sensul mai larg, problema nlocuitorilor se pune i n contextul
substituirii sau conomisirii resurselor deficitare, ceea ce nseamn i extinderea
ariei efectelor.
e.) Reducerea cheltuielilor de aprovizionare i stocare. Problema reducerii
cheltuielilor cu materialele implic i analiza formrii preului pe baza cruia
materialele se includ n costurile produselor. Practica dovedete c intervin o serie
de cheltuieli legate de procesul aprovizionrii a cror raionalitate trebuie cercetat.
O atenie deosebit trebuie acordat formrii stocurilor de materii prim i materiale,
asigurrii mrimii optime a acestora i, implicit, costului stocrii.
f.) Utilizarea materilelor refolosibile. Refolosirea materialelor constituie n prezent
o problem central a ntregii economii5.
n ceea ce privete valorificarea materialelor, pieselor, subansamblurilor (prin
dezmembrarea utilajelor ce se scot din funciune) n cadrul ntreprinderii este
necesar s se analizeze programele elaborate n acest sens, ndeplinirea msurilor
propuse, realizarea efectelor preconizate, efecte ce privesc, n mod special, costurile
produciei.
188
A
100
CA
Ca cheltuieli cu amortizarea
A - suma total a amortizrii incluse n costuri
CA cifr de afaceri
Dar
A
A
Mf
1000 =
x
1000
Mf
CA
CA
Raportul
Mf
, caracterizeaz eficiena utilizrii activelor fixe
CA
A
= cota medie de amortizare (ca) n care se sintetizeaz structura pe categorii de
Mf
active fixe, cotele de amortizare pe fiecare categorie, influenate i d sistemul de
amortizare practicat.
n consecin, modificarea cheltuielilor cu maortizarea la 1000 lei cifr de
afaceri
(Ca) este determinat de:
- randamentul activelor fixe
Mf 1 Mf 0
ca 1000
CA
CA
1
0
unde:
189
190
Cs
1000
Ve1 Ve 0
sau
Cs 0
Cs 0 , unde:
Ive
Cs
N = numrul de salariai
n consecin Cs , se explic prin influena:
- numrului de salariai la 1 leu venituri (form invers de exprimare a
productivitii muncii)
N1 Fs 0
*
1000 Cs 0
Ve1 N 0
191
N1 Fs 0
*
1000
Ve1 N 0
Cs1
a) Kr
Is
1 ;
Iw
b) Kr
unde:
Is 100
Iw 100
Is
Iw
Indicele cheltuielilor cu
salariile la 1000 lei
venituri din exploatare
P0
Pn 1
Pn
Pn 1
Pn
P0
100
105
100,96
106
105,7
99,72
0,6667
0,8772
0,9811
0,9934
98,11
99,34
101,24
193
Exemplu:
La societatea comercial S.C. X S.A. Satu Mare a avut loc un conflict
demunc, pentru creterea salariilor cu 20%.Menionm c se cunosc urmtoarele
date:
1) cifra de afaceri
8000 mil. lei
2) cheltuieli aferente
6400 mil. lei
3) din cap. salarii i elementele aferente
1800 mil. lei
4) restul cheltuielilor (M)
4600 mil. lei
5) rezultatul exploatrii (RE)
1600 mil. lei
6) capital propriu
5000 mil. lei
7) profit net
750 mil. lei
Se cere:
a) limita maxim de majorare a salariilor.
b) cu ct se va diminua rezultatul exploatrii dac salariile se vor majora cu 20%
pentru satisfacerea doleanelor salariailor.
c) n condiiile n care patronatul dorete s-i pstreze rezultatul exploatrii i s
creasc salariile cu 20%, s se calculeze cu ct se va majora cifra de afaceri.
Rezolvare:
a) Limita maxim de majorare a salariilor =
RE
1600
* 100
* 100 88,89%
Fs
1800
M Fs 1
1
CA
8000
b) Fs x creterea salariilor
1800 x 0,2 = 360 mil. Lei
Deci dac salariile se majoreaz cu 20% rezultatul exploatrii se va diminua cu
360 milioane lei.
c) procent de majorare a CA = procent de majorare a salariilor x ponderea salariilor
n CA
= 0,20 x 0,225 = 0,045 sau 4,5%
Deci cifra de afaceri va trebui s se majoreze cu 4,5% (360 milioane lei).
Iar
195
Tabelul 6.16.
Nr.
Crt.
0
1
3
4
5
6
Indicatori
1
Fondul de salarii mil lei
- total personal
- muncitori
Numr mediu scriptic al personalului
muncitor, din care:
- muncitori
Salariul mediu annual mil lei
- pe un om al muncii
- pe un muncitor
Fond de timp de munc (ore-om) din
care aferent muncitorilor
Numrul mediu annual de ore lucrate:
- de un om al muncii
- de un muncitor
Salariul mediu orar mil lei, din care:
- pentru muncitori
Plan
Efectiv
136800
124977
4000
140125
128333
410
3720
3740
34200
33596
9120000
8444400
34944
34311
8982400
8332720
2280
2270
15,00
14,80
2240
2228
15,60
15,40
196
Fs 0 Iq
100
Iq =
Fv0 Iq
Fc1 , unde
100
5774
197
4700
774
5158
4460
90800
97880
107,8
2780
-43
2791
-54
Ki d
100
unde:
Ki = capitalul mprumutat;
198
unde:
Sm K d
100 2
1
Dz K d
T 10
unde:
T = perioada (360 zile);
Dz = viteza de rotaie a activelor circulante;
Formula anterioar rezult din:
1 CA
Dz K d
100 2 T
1000
CA
1
Dz1 Dz 0 K 0 d 0
T *10
q c q c
1 1
N1
200
Perioada raportata
Nr.
crt.
Categoria
de operatii
1
2
Simbol
Reparatii
curente
Revizii
periodice
Total
Plan
Npl
Costul
unei
operatii
Cpl
40
152,5
60
X
18,0
X
Numar
operatii
Efectiv
Cheltu
ieli
totale
Chpl
6100
1080
7180
Nl
Costul
unei
operatii
Cl
Cheltu
ieli
totale
Chl
34
140,0
60
X
17,0
X
Numar
operati
Cheltuielilor
totale
Numarului
de operatii
Costului
unitar
4760
-6
-12,5
-1340
1020
5780
-1,0
X
-60
-1400
1400 mil.lei. Pe categorii de operaii, se constat c cea mai mare scdere s-a
nregistrat la cheltuielile cu reparaiile curente.
Analiznd factorii care au influenat micorarea cheltuielilor cu reparaiile i
reviziile pe total, constatm:
- La reparaiile curente, cheltuielile efective s-au redus fa de plan cu 1340
mil.lei, ca urmare a micorrii numrilui de reparaii (DN) i a costului complet
al unei reparaii (DC) astfel:
DN N 1 N pl C pl 6 152,5 915mil.lei;
DC N 1 C1 C pl 34 12,5 425mil.lei
Tabelul 6.18.
Efectiv n perioada
Nr.
crt.
1
2
3
4
5
6
Indicatori
Simbol
Producia
rebutat
definitiv
Remanieri
Rebuturi
recuperate la
pre de
valorificare
Rebuturi
imputate
Pierderi din
rebuturi
Cifra de afaceri
la cost de
producie
Simbol
Precedent
Raportat
Modificri fa
de perioada
precedent
mil.lei
%
mil.lei
0
%
S0
mil.lei
1
%
S1
Rd
58,75
2,50
58,80
2,40
0,05
-0,10
Cr
23,50
1,00
19,60
0,50
-3,90
-0,20
Rv
28,20
1,20
24,50
1,00
-3,70
-0,20
Ri
18,80
0,80
19,36
0,80
+0,56
35,25
1,50
34,54
1,41
-0,71
-0,09
Pg
2350
100
2450
100
100
cs1 cs 0 p ' 0
b) Influna preului materialelor p ' .
cs1 p1 p 0
205
a) - timpului de munc
t1 t 0 sh0
sau
Chs 0
Chs 0
Iw
unde:
Iw = indicele productivitii muncii este calculat pe baza relaiei
t0
t1
Chs 0
Iw
unde: Iq
q1
q0
Chi 0
Iq
NOT: n cazul cnd comparaia se face cu costul normat, n toate relaiile, costul
antecalculat se va nlocui cu nivelul normat.
Identificarea unor noi rezerve de reducere a costurilor trebuie fcut n
legtur cu ponderea diferitelor categorii de cheltuieli i de dependena lor fa de
volumul produciei. Astfel, pentru cheltuielile fixe pe unitate de produs (deci
variabile n sum absolut), materii prime, salarii directe, este necesar o analiz
tehnico economic a tuturor categoriilor de consumuri. n ceea ce privete
cheltuielile indirecte, care n general sunt variabile pe unitate de produs, pot fi
micorate prin optimizarea volumului de producie (evident trebuie s se in
seama de: existena resurselor materiale, capacitatea de producie i posibilitile de
desfacre).
n teoria i practica economic, poate fi pus problema influenei variaiei
volumului de activitate (grad de folosire a capacitii) asupra costului unitar. Pentru
a nelege acest mecanism, se are n vedere urmtoarea situaie:
Exemplu:
206
45000
38571 lei
5250
M p%
c p c0
c0
100
sau
cp
1 100
c0
207
M1%
c1 c0
100
c0
sau
c1
1 100
c0
Astfel:
produsul A s-a prevzut o majorare a costului fa de perioada precedent i sa realizat o cretere mai mare
produsul B s-a prevzut o reducere , i o diminuare mai mare
Tabelul 6.19.
Nr.
Crt.
Produs
1
2
A
B
80000
9600
83000
9000
Modificarea
absolut (lei)
Prev. CpCo
Real
C1-Co
Prev.
Real
Cp
1 100
C0
C1
1 100
C0
+5000
-400
+8000
-1000
+6,66
-0,40
+10,66
-1,00
Produsul A:
- modificarea absolut = 8000-5000 = +3000 lei
C1-Cp = 83000 80000 = 3000 lei
-
modificarea procentual
C1 C p
C0
100
83000 80000
100 4%
75000
Produsul B
- modificarea absolut = [- 1000 (- 400)] = - 600 lei
C1 Cp = 9000 9600 = - 600 lei
-
100
9000 9600
100 0.6%
10000
Din punct de vedere practic este necesar s fie stabilit efectul modificrii
costurilor pentru ntreaga producie comparabil pentru a fi corelat cu venitul
aferent acesteia, att n faza de elaborare a bugetului de venituri i cheltuieli ct i
cea de execuie.
208
Deci:
M
M
q p c p c0
q1 c1 c0
M p%
M1%
q c
q c
p 0
q c
q c
1 1
1 0
1 100
1 100
q
-
cost prevzut
q c
1 0
cost prevzut
q c
1
cost realizat
q c
1 1
M
-
209
20000
1 100 6.66%
18750
Mp%
23240
1 100 10,66%
21000
M p%
Deci n situaia dat s-a prevzut o cretere a costurilor cu 1250 mil.lei, ceea
ce procentual nseamn 6,6% i s-a realizat o cretere de 2240 mil.lei.
1. Analiza modificrii procentuale medii a costului produselor comparabile
Fiind o mrime medie, modificarea procentual este efectul a doi factori,
respectiv, structura produciei (g) i modificarea procentual pe fiecare produs (m
%).
Deci:
M p%
M 1%
m% p
100
1
, iar
m%1
100
q c
q c
1 p
1 0
22400
1 100
1 100 3,61%
23240
n consecin:
M % 10,66 6,66 4,66
din care:
- influena structurii 3,61 - 6,66 = -10,27%
- influena costurilor pe produse 10,66 3,61 = +7,05%
210
din care:
-
q c q
q c
1 0
p
c p q p c0 q p c p q p c0
21000
20000 18750 20000 18750 1400 1250 150mil.lei
18750
Influena structurii
q c q c q c q
q c
1 0
1 0
p 0
Influena costului
q c q c
1 1
211
p preul de vnzare
R rata rentabilitii
x nivelul costului pe produs care va fi notat n continuare cu C
Pe baza relaiei:
P
1 R
Exemplu:
Presupunem un produs cu urmtoarea situaie:
- preul de vnzare 500000 lei/buc
- cost de producie 450000 lei/buc
- profit 50000 lei/buc
- rentabilitate 15%
Se
a)
b)
c)
d)
cere:
estimarea costului produsului
indicele costului
reducerea costului n vederea obinerii unei rentabiliti de 15%
preul de vnzare n condiiile creterii costului cu 5% i a meninerii
rentabilitii de 15%
Rezolvare
a)
P
500000
434783 lei/buc
1 R
1.15
213
b)
P
P
500000
Ic 1 R
100
0.9662 sau 96.62%
C0
1 R C 0
1 0.15 450000
c)
100 I c 3.38%
214
CAPITOLUL VII
ANALIZA RENTABILITII
Ridicarea eficienei economice - problem de o permanent actualitate
economic
este strns legat de creterea rentabilitii intreprinderilor,
ntrirea contnu a rolului profitului .
La nivelul intreprinderilor din orice domeniu de activitate economic, profitul
i rentabilitatea constituie criterii de baz pentru aprecierea eficienei economice.
Rentabilitatea presupune obinerea unor venituri mai mari dect cheltuielile
n urma vinderii i ncasrii produciei fabricate. Rentabilitatea poate fi definit deci
ca fiind capacitatea intreprinderii de a crea profit, necesar att dezvoltrii ct i
renumerrii capitalurilor. Rentabilitatea oglindete ntr-o form sintentic eficiena
ntregii activiti economice a intreprinderii .
n general, cheltuielile i veniturile sunt structurate pe domenii de activitate
respectiv:
- de exploatare
- financiare
- excepionale
n consecin, pe baza structurii veniturilor i cheltuielilor se poate opera cu
urmtorii indicatori:
- Rezultatul exploatrii (RE) care se obine ca diferena dintre veniturile i
cheltuielile de exploatare.
- Rezultatul curent al exerciiului (RC) reprezint diferena dintre veniturile
curente (venituri din exploatare + venituri financiare) i cheltuieli curente (cheltuieli
de exploatare + cheltuieli financiare).
- Rezultatul exerciiului nnaitea impozitrii format din rezulttul curent la
care se adaug rezulttul excepional.
- Profitul impozabil care reprezint rezultatul exerciiului naintea impozitrii la
care se adaug depirile fa de nivelurile legale la unele categorii de
cheltuieli i se scad reducerile fiscale prevzute (reducerea impozitului pe
profit n cazul reinvestirii).
- Profitul net sau rezultatul exerciiului, respectiv profitului impozabil, mai puin
impozitul pe profit.
n literatura de specialitate i practica economic se folosete i noiunea de
marj, i anume:
- marja costurilor de producie ca fiind diferena ntre preul de vnzare al
bunurilor i costul de producie al acestora.
- marja comerciala calculat ca diferen ntre preul de vnzare al mrfurilor i
costul de cumprare.
- marja brut sau marja costurilor variabile care se determin ca diferen ntre
preul de vnzare i costul variabil.
215
Indicatori
1
Vnzri
Subvenii
Alte venituri
Total venituri (1+2+3)
Cheltuieli de producie variabile
Marja brut de exploatare (4-5)
Cheltuieli de producie fixe
Cheltuieli de administraie
Cheltuieli de distribuie i
desfacere
Total cheltuieli fixe (7+8+9)
Rezultat din exploatare (6-10)
Rezultat financiar
Rezultat excepional
Profit naite de impozitare
(11+12+13)
Impozit pe profit
Profit net (14-15)
N-2
N-1
2
4900
976
5876
3
5042
1016
6058
4
5348
1078
6426
4114
1762
992
152
3938
2120
1280
194
3984
2442
1440
216
96
100
144
1240
+ 522
+30
-
1574
+ 546
-8
-
1800
+ 642
+ 38
+2
+ 552
+ 538
682
210
342
204
334
260
422
1)
v(1 Ch)
v
Ch0
V1 1
V0
Ch0
V0 1
V0
5512
5512
6426 1
6058 1
6058
6058
217
Ch0
Ch
V1 1 1 V1 1
V1
V0
5784
5512
6426 1
6426 1
6426
6058
Mf Qe V P
N Mf Qe V
n care:
N = numrul de personal;
Mf = valoarea medie anuala de inventar a activelor fixe;
Qe = producia exerciiului.
Potrivit acestui model, factorii de influen sunt:
- numrul de personal (N);
Mf
;
N
nzestrarea tehnic
rentabilitatea veniturilor
P
;
V
7
8
Rentabilitatea veniturilor
2095
2155
1,205
1,194
9,00
10,00
Mf 0 Q0 V0 P0
RE 0 RE1 RE 0 ;
N 0 Mf 0 Q0 V0
RE I
(3600 0,5853 2095 1,205 0,09 ) 546 = 478 546 = -68 mil lei
b) influena gradului de nzestrare tehnic:
N1
Mf 1 Q0 V0 P0
RE II RE II RE I ;
N 1 Mf 0 Q0 V0
RE II
(3600 0,6944 2095 1,205 0,09 ) 478 = 568 478 = +90 mil lei
c) influena randamentului activelor fixe:
N1
Mf 1 Q1 V0 P0
RE II RE III RE II ;
N 1 Mf 1 Q0 V0
RE III
(3600 0,6944 2155 1,205 0,09) 568 = 584 568 = 16 mil lei
d) influena gradului de valorificare a produciei exerciiului :
N1
Mf 1 Q1 V1 P0
RE III RE IV RE III ;
N 1 Mf 1 Q1 V0
RE IV
219
(3600 0,6944 2155 1,194 0,09) 584 = 578 584 = - 6 mil lei
e) influena rentabilitii veniturilor :
RE I RE IV 642 578 64 ;
Analiznd datele de mai sus se pot formula unele concluzii pentru utilitatea
practic astfel :
- investiiile realizate i puse n funciune n anul 1, au avut ca efect creterea
productivitii muncii, ceea ce a permis reducerea necesarului la personal;
- prin sporirea randamentului activelor fixe s-a asigurat o diminuare a
costurilor, reflectate n nivelul rentabilitii veniturilor;
- efectele pozitive obinute prin utilizarea potenialului tehnic, au fost
valorificate ntr-o proporie inferioara celei din anul precedent.
n consecin, este necesar ca n previzionarea veniturilor, n corelaie cu
capacitatea de producie, trebuie s fie luat n considerare o asemenea situaie,
respectiv, sporirea profitului prin creterea vnzrilor pe seama diminurii
stocurilor i a produciei imobilizate.
3) n condiiile unei informaii analitice asupra vnzrilor i costurilor pe produse,
se poate utiliza modelul urmtor:
RE = qp - qc
n care :
q = cantitate vndut;
c = costul produselor;
p = preul de vnzare.
220
2
3
4
5
Cheltuieli aferente
Venituri recalculate
Cheltuieli recalculate
Profit aferent exploatrii
5512
X
X
546
5782
5354
4942
642
Iq
Vcalculate
V0
5354
546 64 mil lei
6058
546
q P q C RE Iq
100
0
d) Preurilor de vnzare
q P q P
1
Pb = Vt R
Unde:
Pb = profit brut;
Vt = venituri totale;
R = rentabilitatea medie a veniturilor;
Sau
Pb = (Vi ri);
Vi = veniturile pe categorii pe activiti;
ri = rentabilitatea veniturilor pe categorii de activiti;
Pentru efectuarea unei asemenea analize prezentam urmtoarele date :
Tabelul 7.4.
Nr
Crt
1
2
3
4
5
Categorii de
activiti
Vnzri de
mrfuri
Vnzri de
produse
Vnzri de
servicii
Total
Financiare
Excepionale
Total
N-1
Venituri
0
N
Cheltuieli
N-1
N
0
1
mil
mil lei
lei
Mil lei
Mil lei
1512
24,75
1872
28,76
908
3530
57,77
3476
53,42
1016
16,58
1078
6058
52
6110
99,1
0,90
100
6426
60
22
6508
Rezultat
N-1
mil lei
mil lei
1086
604
39,95
786
41,99
3944
3922
-414
-11,73
-446
-12,83
16,56
660
776
356
35,04
302
28,01
98,74
0,92
0,34
100
5512
60
5572
5784
22
20
5826
546
-8
538
9,01
15,38
8,80
642
38
2
682
9,99
6,33
9,09
10,48
222
Vt1 R Vt1 R0
R 0,1 R0
riscului de
223
RE =
Q PR =
CF
pv
n care
Q PR =
224
Rezult c:
Q PR =
CF
mcv
Costuri i CA
Profit
CA p Q
Pierderi
CT = CF+CV
CV = v Q
CF
QPR
225
54000000
= 15000 bucati
6000 2400
CF
x p ;
mcv
dar
mcv
x 100 = Rmcv (rata marjei asupra costului
p
sau
CAPR =
CF
Rmcv
sau
CAPR =
54000000
= 90 mil lei
3600 : 6000
CF ( absolute)
MCV %
n care :
226
Unde :
CF
qcv
V CA
CA = cifra de afaceri
V = venituri
a)
b)
CAPR =
CF ( absolute)
;
MCV %
Valori
2000
1600
%
100
80
Pct. a
500
400
400
20
100
440
450
450
100
300
100
0
100
340
100
350
150
300
CAPR =
100
=500 mil lei
20%
340 300
x 100 = 13,3 %
300
c)
CA =
d)
MCV (abs )
MCV %
450
= 2250 mil lei
20%
450
= 2250 mil lei
20%
cv
CA
obinem
CAPR
100
100
= 1 1600 = 0,2 = 500 mil lei;
2000
CApr
x 360
CArealizat a
500
x 360 = 90 zile
2000
CApr
x 100
CAreala
Cu ct aceast rat este mai mare, cu att riscul va fi mai mare i invers.
228
CAreala CApr
CAreala
= CA reala =
CAPR
CAreala CApr
CApr
Indicatorii
Cifra de afaceri (CA)
Cheltuieli variabile (CV)
Marja asupra ch.variabile (MCV)
Marja asupra ch. Variabile %
Cheltuieli fixe (CF)
229
Intrep.1
Intrep.2
3500
1750
1750
50 %
350
3500
1050
2450
70 %
1050
6
7
8
9
10
11
Rezultatul exploatrii
Pragul de rentabilitate (CApr)
Rata riscului de exploatare (Rpr)
Indicele de securitate (Is)
Poziia absolut fa de CApr ()
Pozitia relativa fata de Capr ()
1400
700
20 %
0,8
2800
4,0
1400
1500
42,85 %
0,57
2000
1,3
230
EBE
CA
profit.
Rata marjei nete de exploatare sau rata privind rentabilitatea exploatrii, pune
n eviden eficiena ntregii activiti a firmei n cursul exerciiului. Ea se
calculeaz prin raportul:
Rata marjei nete de exploatare (Rv) =
Rezultatul exploatrii
Cifra de afaceri(venituri)
gvr
100
unde:
- g v = structura veniturilor
- r = rata rentabilitii pe categorii de venituri
Reiese deci din formula c factorii care influeneaz rata rentabilitii sunt:
- structura veniturilor
- rentabilitatea pe categorii de venituri
b) Rata rentabilitii economice.
Rata rentabilitii economice are o accepiune mai larg viznd, n esen
eficiena capitalului economic alocat activitii productoare a intreprinderii. Ea ne
exprim prin raportul:
Re =
Rezultatul economic
Activ total (sau o parte din activul total)
P
100
A
Re
unde: P profitul
A - totalul activului, respctiv active imobilizate (Ai) i active circulante (Ac).
V P
100
A V
Re
P
V
Indicatori
P0
P1
Active imobilizate ( Ai )
2346
1994
Active circulante ( Ac )
1546
3120
TOTAL ACTIVE
3892
5114
VENITURI TOTALE
6110
6508
538
682
1.5699
1.2776
8.80
10.84
13.82
13.34
100 Re 0
A
1 V0
232
Re
n care, raportul
P
V
Ai Ac
V
V
100
Ai
1
semnific
n care :
V
R
V
n
Unde:
Ca atare:
Rv
1
1
Re =
R n
R1 no
3,2638 3,9521
R1 n1 R1 no
3,2638 2,0859
Rvo
13,34 11,20 2,14%
1
1
R1 n1
233
RE
qc x 100 =
qp qc x100
qc
Rci
q1 po q1co x100 Rco 5354 4942 x100 9,91 8,34 9,91 1,57%
4942
q1co
-
costurile pe produse
q1 po q1 p1
q1c1
x100
234
Rc1=
Pn
Kp
Pb
Kperm
Unde:
Rp = rentabilitatea financiar a capitalului permanent;
Pb = profitul brut;
Kperm = capitalul permanent;
Legatura dintre cele dou rate de rentabilitate financiar se explic prin
relaia:
Rt Rp ( Rp d ) x
Ki
Kp
Sau:
Rt Rp ( Rp d ) x
Ki
(1 ci )
Kp
Nr.
Crt.
1
2
3
4
5
6
7
8
Indicatori
Capital propriu (Kp)
Capital mprumutat (Ki)
Capital permanent
Profit net + dobnda
Rentabilitate financiar a
capitalului permanent % (4/3)
Dobnda
%
Mil lei
Profitul net (4 6)
Rentabilitatea financiar a
capitalului propriu % (7/1)
Varianta
1
2562
424
2986
682
2
2562
424
2986
682
3
2562
424
2986
682
4
1493
1493
2986
682
22,84
22,84
22,84
22,84
72,49
308
374
24,84
96,84
585,16
15,0
63,6
618,4
15,0
224
458
14,60
22,84
24,14
30,67
236
CAPITOLUL VIII
237
Cele mai exigibile elemente ale pasivului sunt datoriile pe termen scurt
(credite, furnizori, decontri) i din aceast cauz ele mai sunt numite i surse
ciclice temporare.
n teoria i practica economic se remarc mai multe abordri conceptuale ale
bilanului, i anume:
- bilanul patrimonial;
- bilanul financiar;
- bilanul funcional.
239
240
241
creane;
disponibiliti i plasamente.
b1). Stocuri de materii prime, materiale consumabile, obiecte de inventar,
baracamente.
Stocurile reprezint acea parte a activelor circulante afalte la ncheierea
exerciiului sub forma activelor fizice: mrfuri, materii prime, materiale
consumabile, producie neterminat, produse finite, ambalaje, obiecte de inventar.
Avnd n vedere c stocurile de la nceputul perioadei sunt identice cu
stocurile la sfritul perioadei precedente modificarea stocurilor n cursul perioadei
reflect variaia stocurilor n perioada curent comparativ cu perioada precedent.
b2). Producia n curs de execuie
n bilanul contabil se consemneaz valoarea, la cost de producie, a
produselor, lucrrilor i serviciilor aflate n curs de execuie la sfritul perioadei,
diminuat cu provizioanele aferente.
Factorii de care depinde nivelul i evoluia produciei neterminate sunt:
1. Volumul fizic al produciei, influeneaz direct nivelul produciei
neterminate. Modificarea volumului fizic influeneaz n acelai sens nivelul
produciei n curs.
2. Durata ciclului de fabricaie este un alt factor direct de care depind nivelul i
evoluia produciei neterminate.
Mrimea produciei neterminate evolueaz n acelai sens cu modificarea
duratei ciclului de fabricie. Cu ct este mai mare durata ciclului de fabricaie cu
att volumul produciei n curs este mai mare.
Mrimea sau scurtarea duratei ciclului de fabricie va influena n acelai
sens nivelul produciei neterminate, dar nu, neaprat, i n aceleai mrimi relative.
3. Structura produciei influeneaz nivelul i evoluia produciei n curs,
nivelul i evoluia costului de producie, sensul influenei fiind:
dac sporete ponderea produselor cu un cost unitar mai mare dect costul
mediu crete costul mediu unitar i valoarea produciei n curs de execuie.
dac scade ponderea produselor cu un cost unitar mai mare i sporete
ponderea produselor cu un cost unitar mai mic dect costul mediu unitar, se
diminueaz costul mediu pe unitatea de produs i valoarea total a produciei
neterminate.
4. Costul de producie
Producia n curs de execuie se evaluez la costuri de producie.
Nivelul costurilor de producie aferente produciei n curs de execuie
(neterminate) depinde, n principal de:
nivelul i evoluia consumurilor de resurse materiale, umane i financiare;
nivelul i evoluia instrumentelor de evaluae a consumurilor de resurse
(preul materiilor prime, materialelor, combustibililor, tarifede transport, de energie,
pentru servicii, tarife de salarizare, etc.);
242
243
244
245
PASIV
Capitaluri proprii
Provizioane pentru riscuri i capital
Datorii
Imobilizri
Stocuri
Creane
Disponibiliti
Conturi de regularizare
Prime de rambursare a obligaiunilor
Conturi de regularizare
Principalele corelaii din bilanul patrimonial pot fi sintetizate astfel:
activul unui bilan este ntotdeauna egal cu pasivul su. Drept consecin a
acestei egaliti rezult c modificrile ce intervin n n sursele de proveniein a
capitalurilor trebuie s fie egale (ca valoare) cu modificrile survenite n utilizarea
acestor capitaluri.
egalitatea se poate formula i prin suma posturilor de activ care este egal
cu suma posturilor de pasiv, de aici rezult c:
o variaia oricrui post din activ este suma algebric a variaiilor
tuturor celorlalte poziii din bilan (active i pasive);
o variaia oricrui post din pasiv este suma algebric a tuturor
celorlalte poziii din bilan
modificarea posturilor din bilan nseamn:
- folosirea de capital pentru:
o orice cretere a unei poziii din activ;
o orice diminuare a unei poziii din pasiv;
- surs de capital pentru:
o orice diminuare a unei poziii de activ;
o orice cretere a unei poziii de pasiv.
247
Imobilizri
Nete
Active
Circulante
ACTIV-CORECTAT
248
Capitaluri proprii
Provizioane pentru riscuri i
cheltuieli
din care mai puin de un an
Datorii
din care pe termen scurt
Conturi de regularizare
Din care mai puin de un an
PASIV
Capitaluri proprii
Datorii pe termen
mediu i lung
Datorii pe termen scurt
PASIV-CORECTAT
249
Capital propriu
Datorii pe termen
Mediu i lung
Active
Circulante
ACTIV
STOCURI DE UTILIZRI
Active aciclice stabile
Active ciclice
- de exploatare
- n afara exploatri
PASIV
STOCURI DE RESURSE
Resurse aciclice stabile
Resurse ciclice
- de exploatare
- n afara exploatrii
250
Trezorerie de activ
Trezorerie de pasiv
251
Nr.
crt.
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
9.
Specificaie
Active imobilizate
Active circulante din care:
Stocuri
Creane
Disponibiliti
TOTAL ACTIV
Capital social
Rezerve
Fonduri
proprii
i
provizioane
Capital propriu
Creditori
mprumuturi pe temen
scurt
mprumuturi pe temen
lung
TOTAL PASIV
P0
Tabelul 8.2.
P1
Mil.lei
%
1994
39,0
3.120
61,0
1.666
32,6
986
19,4
468
9,0
5.114
100,0
1.966
38,4
94
1,8
Mil.lei
2.346
1.546
1.546
472
470
3.892
1.966
64
%
60,3
39,7
15,5
12,1
12,1
100,0
50,6
1,6
138
3,5
530
10,4
2.168
1.138
55,7
29,3
2.590
2004
50,6
39,2
292
7,5
96
1,9
294
7,5
424
8,3
3.892
100,0
5.114
100,0
252
254
Tabelul 8.3.
Factorii de cretere a FR
1.Diminuarea activului imobilizat,
prin:
amortizare;
vnzri de active fixe;
256
ACTIV
- Stocuri de materii prime i
materiale;
- Producie n curs de execuie i
produse;
258
Tabelul 8.4.
PASIV
Furnizori i conturi asimilate;
Clieni-creditori;
Datorii fiscale i sociale;
Datorii asupra imobilizrilor;
- Mrfuri;
- Avansuri acordate furnizorilor;
- Clieni i conturi asimilate;
- Alte creane;
- Cheltuieli efectuate n avans.
Total I
Total II
NFR = I II.
Analiza necesarului de fond de rulment poate evidenia urmtoarele situaii:
a) NFR > 0 ; Ac > Pc.
Necesarul de fond de rulment pozitiv semnific c exist un surplus de
active circulante (nevoi temporare) posibil de mobilizat.
Este o situaie normal dac este determinat de:
- politica de investiii care atrage creterea nevoii de finanare a ciclului de
exploatre;
- creterea vnzrilor;
- mrimea duratei ciclului de fabricaie datorit creterii coplexitii
produselor.
Este o situaie nefavorabil dac este determinat de:
- existena unui decalaj nefavorabil dintre lichiditatea activelor circulante i
exigibilitatea datoriilor din exploatare (s-a ncetinit ncasarea i s-a
urgentat plata obligaiilor);
- existena unor stocuri fr micare sau micare lent;
b) NFR < 0 ; Ac < Pc.
Necesarul de fond de rulment este negativ ceea ce marchez un surplus de
surse temporare (ciclice) n raport cu activele ciclice (nevoi temporare).
- accelerarea vitezei de rotaie a stocutilor i creanelor;
- angajarea unor datorii de exploatare cu termene de plat mai relaxate.
Evoluia necesarului de fond de rulment este influenat de aciunea
urmtorilor factori:
1. Cifra de afaceri
ntre cifra de afaceri i necesarul de fond de rulment este o relaie direct:
NFR =
Caxdz
,
T
NFR =
Ca
.
nr
Sau
259
de rulment trebuie s fie inferior, cel mult egal cu ritmul modificrii cifrei de afaceri
(INFR ICa).
Modificarea vitezei de rotaie a necesarului de fond de rulment determin
modificarea n sens invers a necesarului de fond de rulment. Accelerarea vitezei de
rotaie a necesarului de fond de rulment conduce la diminuarea absolut i/sau
relativ a necesarului de fond de rulment.
2. Durata ciclului de exploatare
Modificarea duratei ciclului de exploatare influeneaz n acelai sens
necesarul de fond de rulment i poate avea loc prin:
schimbarea tehnologiilor de fabricaie;
modificarea structurii de producie n favoarea unor produse cu durat a
ciclului de fabricaie mai mare sau mai mic dect durata medie;
msuri de natur organizatoric care conduc la diminuarea timpilor de
prelucrare pe operaii, reducerea timpilor auxiliari i de servire i eliminarea
sau micorarea pierderilor de timp n fluxul tehnologic.
3. Costurile de producie
Modificarea necesarului de fond de rulment este determinat de:
reducerea costurilor de producie prin diminuarea consumurilor specicifice
de resurse materiale i umane cnd are loc scderea necesarului de fond de
rulment.
depirea costurilor de producie prin nencadrarea n consumurile specifice
de resurse sau creterea preurilor i tarifelor de evaluarea a acestor
consumuri atrage cnd are loc mrirea necesarului de fond de rulment.
4. Gestiunea stocurilor
Reducerea necesarului de fond de rulment se realizeaz prin:
reducerea duratei medii a aprovizionrii cu materiale i a vnzrii
produselor finite;
dimensionarea optim a stocurilor de materiale i produse finite;
micorarea duratei medii de stocare;
reducerea cheltuielilor de aprovizionare i desfacere;
5. Modificarea preurilor la materii prime, materiale, combustibil i a tarifelor
pentru energie, transport, etc.
Creterea preurilor i a tarifelor determin mrirea necesarului de resuse de
finanare a activelor circulante.
6. Nivelul datoriilor ciclice
Sunt finanate de:
volumul aprovizionrilor datorii fa de furnizori;
volumul serviciilor i lucrrilor contractate datorii fa de prestatori;
baza de calcul a obligaiilor fa de buget (fondul de salarii, valoarea
cldirilor i terenurilor, profitul brut, etc.);
venituri ncasate n avans, etc.
260
Concluzii:
1. Necesarul de fond de rulment permite urmrirea echilibrului curent prin
compararea necesitilor de finanare a ciclului de exploatare cu datoriile aferente
exploatrii;
2. Mrimea optim a necesarului de fond de rulment stabilit n practic, pe
baza raportului dintre necesarul de fond de rulment i cifra de afaceri nu trebuie s
depeasc o rat de 10- 15%;
3. Ca i influen asupra modificrii nevoii de fond de rulment ponderea cea
mai mare o are modificarea nevoii de fond de rulment din exploatare;
4. Dei pot fi identificai mai muli factori de influen asupra necesarului de
fond de rulment, influena cea mai mare o are modul de gestionare a stocurilor. Nu
trebuie ns neglijat nici viteza de rotaie a furnizorilor, respectiv clienilor.
262
Concluzii:
- n fiecare dintre cele dou perioade (FR>0) ceea ce indic un excedent de
lichiditi poteniale (active circulante) asupra exigibilitilor poteniale pe
termen scurt ( datorii pe termen scurt).
- ntreprinderea dispune de o marj de securitate care o poate proteja
parial sau integral, de efectele perturbrii ciclului de ncasri sau pli.
c) NFR0 = Active circulante Resurse ciclice
(fr disponibiliti)
(n perioada precedent)
= 604 + 472 1.138 292 = -354 mil.lei
NFR1 = Active circulante Resurse ciclice
(perioada curent)
= 1.666 + 986 2.004 96 = 552 mil. lei
Concluzii: comparativ cu prevederile, n perioada curent, ntreprinderea a realizat
un excedent de fond de rulment, ceea ce i-a permis finanarea activitii de
exploatare.
Dac se au n vedere realizrile celor dou perioade, situaia este diferit.
Astfel n anul precedent societatea are un fond de rulment mult inferior celui
realizat n perioada curent n condiiile n care nevoia de fond de rulment este
negativ.
Privit la un moment dat, o asemenea stare financiar nu este alarmant, dar
n perspectiv trebuie avut n vedere, faptul c datoriile trebuie achitate n perioada
urmtoare, ceea ce implic disponibiliti bneti suplimentare.
La finele perioadei curente, situaia este mai bun.
d) T0 = FR NFR (n perioada precedent) = 116 (-354) = 470 mil.lei
T1 = FR NFR = 1.020 552 = 468 mil.lei
Concluzii:
- ntreprinderea se gsete ntr-o situaie favorabil, fondul de rulment fiind
superior necesarului de fond de rulment.
- aceast stare asigur posibilitatea efecturii de plasamente i a deinerii de
disponibiliti bneti.
263
FR
100
ST
Acest indicator arat proporia n care fondul de rulment finaneaz stocurile,
considerndu-se normal ca circa 2/3 din stocuri s fie acoperite prin fondul de
rulment.
GS =
Capital propriu
.
Capital propriu ]mprumutat
Capital propriu
.
Activa fixe circulante
5. Rata datoriilor
Rata datoriilor = 1+ Rata de autofinanare a activelor.
La societatea comercial analizat rezultatele sunt urmtoarele:
Tabelul 8.9.
Nr.
crt.
1.
Indicatori
GF
2.
GS
3.
4.
5.
Rata datoriilor
Perioada
Precedent
116
0.32
354
116
0,19
604
2.168
0,88
2.462
2.168
0,56
3.892
0,44
Curent
1.020
1,85
552
1.020
0,61
1.666
2.590
0,86
3.014
2.590
0,51
5.114
0,49
100 3 5%
Disponibilitati
100 =1,5-2%.
Activ
- LP (Lichiditate patrimonial) =
Active circulante
.
Datori curente
Nr.
Tabelul 8.10.
Perioada
Indicatori
265
crt.
1.
Solvabilitate general
2.
Solvabilitate imediat
3.
Solvabilitate global
Precedent
1.546
1,08
1.430
942
0,82
1.138
1.946
1,13
1.724
Curent
3.120
1,48
2.100
1.454
0,72
2.004
2.557
1,01
2.524
1.
2.
3.
4.
Cifra de afaceri
Creane
Obligaii
Raportul creane obligaii
Mil.lei
5.042
472
1.138
0,41
%
100,0
100,0
100,0
x
Mil.lei
5.438
986
2.006
0,49
%
106,1
208,9
176,3
X
Sd 360
,
CA sau Rd
Unde:
Sd - soldul mediu al creanelor;
Rd rulajul debitor al cuantumului de creane;
b) Durata de folosire a resurselor atrase (Df)
Df =
Sc x 360
,
CA sau Rc
Unde:
Sc soldul mediu al obligaiilor;
Rc rulajul creditor al conturilor respective;
n cazul dat situaia se prezint astfel:
Nr.
crt.
1.
2.
Indicatori
Durata de imobilizare a
creanelor
Durata de imobilizare a
resurselor atrase
Tabelul 8.12.
Prioada precedent
Perioada curent
472 360
33,7
5.042
1.138 360
81,2
5.042
986 360
66,4
5.348
2.006 360
134,6
5.348
Concluzie:
Dei creanele nregistreaz creteri substaniale, imobilizarea fondului de
rulment este suplinit de creditori (surse atrase suplimentar).
Din punct de vedere al vechimii lor situaia firmei n perioada curent se
prezint astfel:
Tabelul 8.13.
Creane
Obligaii
Nr.
Specificaie
crt.
Mil.lei
%
Mil.lei
%
267
1.
2.
3.
Pn la 90 zile
ntre 90 i un an
Peste un an
TOTAL
826
114
50
990
83,4
11,5
5,1
100,0
1.406
434
166
2.006
70,1
21,6
8,3
100,0
Concluzie:
Rezult c ponderea principal o reprezint creanele i obligaiile de pn la
90 de zile, ceea ce nseamn o frecvencorespunztoare a ncasrilor i plilor.
360
,
Kr
n care:
Vr viteza de rotaie global;
268
n scopul identificrii aspectelor favorabile dar mai ales celor nefavorabile ale
gestiunii resurselor, se recomand determinarea viteyei de rotaie pe fiecare
categorie de stoc, astfel:
Vr marfuri
Vr produse finite
Vr materii prime
2.
3.
4.
320
870
812
5.220
1,75
200,0
640
736
992
5.334
1,67
215,7
CA 5.220
Kr =
CA 5.334
Dz =
Ac T 2.900 360
Dz =
Ac T 3.200 360
Din date din tabel rezult c, fa de anul precedent, s-a prevzut o accelerare
a vitezei de rotaie a activelor circulante.
Factorii care influeneaz modificarea vitezei de rotaie sunt:
a) modificarea cifrei de afaceri
AC1 360 AC 0 360 3200 360 2900 360
= -3,4 zile
CA1
CA1
5334
5220
20,0 zile
CA1
CA1
5334
5334
270
De ce vindem?, iar rspunsul este la fel de simplu Pentru a face bani sau pentru
a genera un surplus de numerar.
Se poate astfel deduce c fluxul de numerar eate practic indicatorul cel mai
profitabil atunci cnd este vorba de aprecierea performanelor unei afaceri, deoarece
investitorul face un calcul simplu ci bani am bgat n aceast afacere i ci am
obinut n mod efectiv de pe urma ei?, pe el l intereseaz mai puin un rezultat
potenial, fr acoperire n lichiditi.
O societate comercial poate s fie rentabil s realizeze profit, dar s nu fie
solvabil, din cauza lipsei de lichiditi, ca urmare a decalajului dintre ncasrile i
plile pe care le face n cadrul ciclului financiar.
n consecin analiza Cash-flow-ului presupune stabilirea rezultatului
acestuia (plus de disponibiliti sau deficit) i evoluia sa fa de perioada
precedent. Din punct de vederemetodologic datele se pot prezenta astfel:
Tabelul 8.15.
Perioada
Nr.
Indicatori
crt.
Precedent
Curent
1.
Profit net
334
422
2.
Amortizare aferent perioadei
1.368
1.680
3.
TOTAL
1.702
2.102
Modificarea activelor circulante (exclusiv
4.
-280
+1.576
disponibiliti)
Modificarea soldurilor conturilor de obligaii
5.
-240
+ 670
(exclusiv creditele pe termen mediu i lung)
Investiii efectuate n cursul perioadei (Inclusiv
6.
840
1.100
rambursarea ratelor pe termen mediu i lung)
7.
Fluxul de disponibiliti (rd 3-4+5-6)
+902
+ 96
Rezult c n perioada analizat societatea comercial are un flux de
disponibiliti pozitiv, dar soldul acestora s-a redus substanial la finele exerciiului
datorit ncetinirii vitezei de rotaie a activelor circulante. n consecin n estimarea
fluxului de diponibiliti trebuie avute n vedere msuri care s diminueze aceste
mobilizri.
271
Datorii totale
Pasiv total
X 100
Indicatori
1.
2.
3.
4.
Concluzii:
272
Perioada 0
Perioada 1
586
0,27
2.186
294
0,14
2.168
292
0,27
1.076
294
0,20
1.430
520
0,20
2.590
424
0,16
2.590
96
0,03
2.652
424
0,20
2.100
273
CUPRINS
CUVNT NAINTE
CAPITOLUL 1.
Bazele teoretico-metodologice ale analizei activitii economico financiare
ale intreprinderilor .........
1.1. Obiectul analizei activitii economico-financiare ...
1.2. Necesitatea analizei ca metod a cunoaterii i tipurile de analiz economic .. ..
1.3. Coninutul procesului de analiz economico-financiar ...
1.4. Poziia, rolul i funciile analizei economico-financiaren mecanismul
conducerii microeconomice ...
1.5. Studiul factorilor care explic rezultatele activitii economico-financiare .
1.6. Metode i tehnici ale analizei economico-financiare
1.6.1. Metode ale analizei calitative .
1.6.1.1. Metode de stabilire a relaiilor cauzale ntre fenomene ..
1.6.1.2. Alte metode de analiz calitativ
1.6.2. Metode ale analizei cantitative ...
1.6.2.1. Metoda substituirilor n lan ...
1.6.2.2. Metoda balanier ...
1.6.2.3. Metoda corelaiei ....
1.6.2.4. Metoda calculului matricial
1.6.2.5. Cercetrile operaionale .
1.7. Sistemul de informaii, premiz a efectuarii analizei activitii economico
financiare ...
1.8. Etapele activitii practice de analiz economic
1.9. Corelaia Analizei activitii economico-financiare a intreprinderilor cu
alte discipline ale tiinei .
CAPITOLUL 2.
Analiza activitii de producie i comercializare ..
2.1. Coninutul principalilor indicatori ai rezultatelor activitiieconomice
2.1.1. Indicatorii fizici pentru msurarea rezultatelor ...
2.1.2. Indicatorii valorici pentru cuantificarea volumului activitii
2.2. Analiza situaiei generale a activitii de producie i comercializare pe baza
indicatorilor valorici ..
2.2.1. Analiza dinamicii pe baza indicatorilor valorici .
2.2.2. Analiza raportului static i dinamic dintre indicatorii valorici
2.3. Analiza cifrei de afaceri .
2.3.1. Analiza dinamicii i structurii cifrei de afaceri
2.3.2. Analiza factorial a cifrei de afaceri
2.3.3. Analiza cifrei de afaceri n corelaie cu capacitatea de producie i cererea .......
2.3.4. Metode de determinare a cifrei de afaceri minime probabile cu restricii date ...
2.3.5. Reflectarea cifrei de afaceri n principalii indicatori economico financiari
ai intreprinderilor
2.4. Analiza valorii adugate
2.4.1. Analiza static i dinamic a valorii adugate .
2.4.2. Analiza factorial a valorii adugate ..............................................................................
2.4.3. Reflectarea modificrii valorii adugate n principalii indicatori economico
financiari ai intreprinderii ......
2.5. Analiza produciei fizice
2.5.1. Analiza realizrii programului de producie pe total i sortimente .
2.5.2. Analiza structurii produciei
274
1
1
2
4
6
6
10
11
11
12
14
15
18
19
20
20
21
22
24
25
25
26
27
29
30
31
33
33
35
39
43
47
48
49
50
54
55
55
59
76
76
78
81
83
87
87
89
89
91
95
97
98
CAPITOLUL 4.
Analiza gestiunii activelor fixe ..... 100
4.1. Analiza dinamicii structurii i strii funcionale a fondurilor fixe 100
4.2. Analiza utilizrii extensive a potenialului tehnic (a activelor fixe) i a reflectrii
n performanele economico - financiare ale intreprinderii 104
4.3. Analiza utilizrii intensive a potenialului tehnic (a activelor fixe) i a reflectrii
n performanele economico-financiare ale intreprinderii .. 107
4.3.1. Gradul de utilizare a capacitilor de producie .. 107
4.3.2. Indici de utilizare intensiv . 108
4.3.3. Randamentul mediu al utilajelor . 109
4.4. Analiza eficienei utilizrii fondurilor (activelor) fixe .. 112
4.4.1. Sistemul de indicatori sintetici ai eficienei utilizrii fondurilor fixe . 112
4.4.2. Analiza factorial a eficienei utilizrii fondurilor fixe .. 113
CAPITOLUL 5.
Analiza gestiunii resurselor materiale. 117
5.1. Asigurarea intreprinderii cu materii prime i materiale ..
5.2. Analiza stocurilor de materiale
5.3. Analiza consumurilor specifice
5.4. Analiza reflectrii utilizrii resurselor materiale n principalii indicatori
economico-financiari .
117
118
121
122
CAPITOLUL 6.
Analiza gestiunii costurilor de producie 127
6.1. Analiza cheltuielilor aferente veniturilor din ntreprindere ..
6.2. Analiza cheltuielilor de exploatare ...
6.3. Analiza cheltuielilor la 1000 lei cifr de afaceri ..
6.4. Analiza cheltuielilor variabile ..
6.4.1. Analiza dinamicii i structurii cheltuielilor variabile .
275
128
131
133
137
138
187
188
192
193
200
CAPITOLUL 8.
Analiza situaiei financiar patrimoniale .. 206
8.1. Bilanul contabil surs de informaie a analizei financiare 206
8.1.1. Bilan patrimonial 207
8.1.1.1. Caracterizarea general a structurii patrimoniale a intreprinderii ... 207
8.1.2. Bilanul financiar . 215
8.1.3. Bilanul funcional ... 217
8.2. Analiza echilibrului financiar 219
8.2.1. Analiza activului net contabil .. 220
8.2.2. Analiza fondului de rulment 221
8.2.3. Analiza necesarului de fond de rulment .. 224
8.2.4. Analiza trezoreriei 227
276
277
Bibliografie
N. Btrncea
N. Cristea
- Finanele intreprinderii
- Tipografia Unniversitii Timioara 1992
E. Dinu
- Strategia firmei
- Analiza contabilitii Finane Gestiune Marketing
- Ed. Economic Bucureti 1999
N. Dobrot
- Dicionar de economie
- Ed. Economic Bucureti 1999
Al. Gheorghiu
- Diagnostic economic
- Ed. Economic Bucureti 2003
M. Niculescu
N. Oprea, Pleoianu
- Analiza diagnostic al unitilor economice
278
G. Vintil
G. Vintil, M. Vuta
- Gestiunea financiar a intreprinderii lucrri aplicative
- Ed. Rolcris Bucureti 2000
279