FINANȚE 05.05.

2022
ANALIZA REZ. INTREPRINDERILOR

Veniturile si cheltuielile se imoart in:

1. ORDINARE ( curente ) ( in firma )

2. EXTRAORDINARE ( nu tin de societate )

 ORDINARE: - de exploatare si exceptionale ( activ in firma, salarii, materii

prime, etc)
- financiare: dobanzile

 EXTRAORDINARE: - amenzile,penalitatile, donatiile

- venituri care tin de firma
- in contul ‘ Alte venituri si alte cheltuieli de exploatare ‘
Venituri-Cheltuieli=Profit brut

2 PARTI IMPORTANTE !!

1. Venituri care afecteaza trezoreria

2. Venituri care NU afecteaza trezoreria

Exista venituri incasabile si venituri calculate

 Veniturile incasabile: influenteaza trezoreria

Ex: Venituri din vanzarea productiei

Venituri din servici prestate
Venituri din dobanzi

 Venituri calculate: NU genereaza incasari , NU afecteaza trezoreria

Ex: Venituri din provizioane

Venituri din cedarea activelor

 Cheltuieli platibile:influenteaza trezoreria

Ex: Cheltuieli cu materiale

Cheltuieli cu servicii prestate de terti
Cheltuieli cu salariile
Cheltuieli cu dobanziile si impozitele

 Cheltuieli calculate: nu afecteaza trezoreria deoarece nu genereaza plati

Ex: Cheltuieli cu amortizari si provizioane

Valoarea net contabila a elementelor de activ cedate

SIG- solduri intermediare de gestiune ( cascada soldurilor )

MCV- marja asupra cheltuierilor variabile
MCV= cifra de afaceri - cheltuierile valiabile in raport cu cifra de afaceri (variaza in
raport cu vanzarile)

EBITDA- profitul inainte de dobanzi, impozite

CI= cifra de afaceri - cheltuieli din exploatare ( mai putin amortizarile si

provizioanle )

EBIT- profitul inainte de dobanzi si impozit pe profit

EBIT=EBITDA-DA (DA-depreciere si amortizare)

EBT=profit inainte de taxe (profit brut)

EBT=EBIT-DOBANDA

RN-rezultat net
RN=EBT-IMPOZIT

PE (productia exercitiului)
PE=productia vanduta + productia stocata + productia imobilizata

VA- valoarea adaugata( surplus )

VA=productia exercitiului – consumul la terti = surprusul pe care il scoatem (trebuie
sa fie cu +)
Ex: salarii, credite, investitori, bani proprii)

EBE=excelentul grup de exploatare

EBE=valoarea adaugata-cheltuieli cu personalul-impozite, taxe si varsaminte
asimilate

RE- rezultat exploatare

RE=EBE-amortizari si provizioane de exploatare + alte venituri de exploatare - alte
cheltuieli de exploatare

RC=RE+VENIT FINANCIAR- CHELTUIELI FINANCIARE => REZULTAT

FINACIAR

RB=rezultatul brut
RB=RC+Rez extraordinare (unde Rez extraordinare=V extraordinare – Cheltuieli
extraordinare)

RN=rezultatul brut - Impozit

CAF
1. Metoda aditionala
Se porneste de la rezultatul net si se adauga cheltuieli calculate si se scad
veniturile calculate
 =Rez net + Amortizari si provizioane calculate + Valoarea net contabila a
activelor cedate – reluari asupra provizioanelor – subventii pt investitii virate
la venituri – venituri din cedarea activelor
2. Metoda deductiva
Se porneste de la EBE si se adauga celelalte venituri incasabile si se scad
celelalte cheltuieli platibile
=EBE + venituri financiare si extraordinare incasabile – cheltuieli financiare si
extraordinare platibile – impozit pe profit
EBITDA = VENITURI DIN EXPLOAT – CH DE EXPLOAT FARA AMORTIZARI + VENITURI FINANCIARE – CH
FINANCIARE FARA DOBANZI + VENITURI EXTRAORDINARE – CH EXTRAORDINARE
EBIT = EBITDA – AMORTIZARI SI PROVIZIOANE DE EXPLOATARE
REZ NET = ETB – IMPOZIT PE PROFIT
PE = CIFRA DE AFACERI NETA + PROD STOCATA + PROD IMOBILIZATA
VA = PRODUCTIA EX – CONSUM
EBE = VAL ADAUGATA – CH CU PERSONALUL – IMPOZITE, TAXE SI VARSAMINTE ASIMILATE
RE = EBE + ALTE VENITURI DIN EXPLOAT – ALTE CH DIN EXPLOAT – AMORTIZARI SI PROVIZIOANE
RC (CURENT) = REZ EXPLOATARII + VENITURI FINANCIARE – CH FINANCIARE
RB = REZ CURENT + VENITURI EXTRAORDINARE – CH EXTRAORDINARE
RN = RB – IMPOZIT

CAF
1 METODA DEDUCTIVA
EBE + VENITURI DE PARTICIPARE + VENITURI DIN DOBANZI + ALTE VENITURI FINANCIARE – CH
PRIVIND DOBANZILE – ALTR CH FINANCIARE – IMPOZIT

2 METODA ADITIONALA
RN + AMORTIZARI SI PROVIZIOANE DE EXPLAT + CH CU ACTIVELE CEDATE + CH PRIVIND
PROVIZIOANELE FINANCIARE – VENITURI DIN CEDAREA ACTIVELOR