Tema 10.

CREDITELE INTERBANCARE

1. Definirea și rolul creditelor interbancare

2. Creditele contractate de bănci de la banca
centală.
3. Creditele contractate de bănci de la alte
bănci.
.
1. Regulament cu privire la facilitățile permanente de
creditare acordate băncilor de către Banca Națională a
Moldovei, aprobat prin HCE al BNM nr.171 din 19.07.2018
2. Norme cu privire la evaluarea activelor acceptate de
Banca Naţională a Moldovei ca garanţii la acordarea
creditelor băncilor, aprobate prin Hotărârea Comitetului
executiv al BNM nr.211/2019
3. Regulament cu privire la operațiunile de piață monetară
ale Băncii Naționale a Moldovei, aprobat prin Hotărârea
Consiliului de administraţie al Băncii Naţionale a Moldovei
nr.188/2014
4. Regulamentul cu privire la sistemul automatizat de plăţi
interbancare, aprobat prin HCE al BNM nr.179 din 27.06.
2019
5. Regulament privind supravegherea Depozitarului central
unic al valorilor mobiliare, aprobat prin HCE al BNM nr.158
din 11 iulie 2018
Credit interbancar –

credit acordat de către o bancă

unei alte bănci în baza unei
convenții speciale.
Piața de creditare interbancară este o
piață în care băncile își împrumută fonduri
reciproce pentru un termen specificat.

Majoritatea împrumuturilor interbancare sunt

pentru scadențe de o săptămână sau mai
puțin, majoritatea fiind peste zi. Astfel de
împrumuturi se fac la rata interbancară (numită
și rata overnight dacă termenul împrumutului
este overnight).
Băncile trebuie să dețină o cantitate adecvată
de active lichide , cum ar fi numerar , pentru a
gestiona orice bancă potențială administrată
de clienți.

Dacă o bancă nu poate îndeplini aceste cerințe

de lichiditate, va împrumuta bani pe piața
interbancară pentru a acoperi deficitul.

Unele bănci, pe de altă parte, au active lichide

în exces peste cerințele de lichiditate și vor
împrumuta bani pe piața interbancară, primind
dobânzi pentru astfel de împrumuturi.
Băncile împrumută bani pe piața de creditare
interbancară pentru:

a satisface
a gestiona reglementări
lichiditatea precum cerințele
de rezervă
Rolul creditelor interbancare în
sistemul financiar
 pentru a susține modelul bancar de
rezervă
• Crearea creditului și transferul fondurilor create către o altă
bancă creează necesitatea ca banca „creditoare netă” să
împrumute pentru a acoperi cerințele de retragere pe termen
scurt (de către deponenți).
O sursă de fonduri pentru bănci
• Împrumuturile interbancare sunt importante pentru un sistem
bancar funcțional și eficient. Întrucât băncile sunt supuse unor
reglementări precum cerințele privind rezervele, la sfârșitul
zilei se pot confrunta cu lipsuri de lichidități. Piața interbancară
permite băncilor să aplaneze astfel de lipsuri temporare de
lichidități și să reducă „riscul de finanțare a lichidității”.
Riscul de finanțare a lichidității
• Riscul de lichiditate de finanțare surprinde incapacitatea unui
intermediar financiar de a-și deservi datoriile pe măsură ce
acestea sunt scadente. Acest tip de risc este deosebit de
relevant pentru bănci, deoarece modelul lor de afaceri implică
finanțarea împrumuturilor pe termen lung prin depozite pe
termen scurt și alte datorii. Funcționarea sănătoasă a piețelor de
credite interbancare poate contribui la reducerea riscului de
lichiditate a finanțării, deoarece băncile pot obține împrumuturi
pe această piață rapid și la un cost redus.
Transmiterea politicii monetare
• Băncile centrale din multe economii pun în aplicare politica
monetară prin manipularea instrumentelor pentru a atinge o
valoare specificată a unei ținte operaționale. Instrumentele se
referă la variabilele pe care băncile centrale le controlează
direct; exemplele includ cerințele de rezervă , rata dobânzii
plătite pentru fondurile împrumutate de la banca centrală și
compoziția bilanțului. Obiectivele operaționale sunt de obicei
măsurători ale rezervelor bancare sau ale ratelor dobânzii pe
termen scurt, cum ar fi rata interbancară overnight.
Banca Națională acordă acces
la facilitățile permanente de
creditare în conformitate
cu obiectivele sale de politică
monetară și este în drept să
stabilească limita creditelor
intraday/overnight, inclusiv
pentru fiecare bancă.
 Credite interbancare de la BNM
Credit intraday Credit overnight

credit acordat pe o
credit în formă de
perioadă overnight, la o rată
descoperit de cont, acordat
a dobânzii prestabilită.
pe parcursul zilei
Creditul overnight se
operaționale pentru
acordă cu data decontării în
efectuarea în termen a
aceeași zi cu data
plăților curente
tranzacției şi scadența în
următoarea zi lucrătoare
Caracteristicile creditului intraday:
se acordă în cazul insuficienţei mijloacelor bănești în
contul de decontare al băncii deschis în SAPI;

pe parcursul zilei operaționale banca poate beneficia de

mai multe credite intraday, în limita stabilită de Banca
Națională şi a garanțiilor disponibile;

pentru creditul intraday acordat băncii nu se percep

dobânzi, comisioane sau alte plăti;

se rambursează din contul mijloacelor băneşti disponibile

în contul de decontare al băncii în SAPI.
Creditul overnight poate fi acordat în cazul:

insuficienței
nerambursării
mijloacelor bănești în
creditului intraday
contul de decontare
până la sfârșitul zilei
al băncii în SAPI
Caracteristicile creditului overnight:
creditul overnight se acordă în mod automat sau în baza
unei solicitări a băncii;

Banca Națională percepe plata dobânzii pentru termenul

de facto de utilizare a creditului, inclusiv pentru zilele de
odihnă sau de sărbătoare, la rata dobânzii creditului
overnight, stabilită de Comitetul executiv al BNM;

creditul overnight şi dobânzile aferente trebuie să fie

rambursate în SAPI până la ora 12:00 a zilei
operaționale următoare zilei acordării creditului;

termenul de rambursare a creditului overnight nu poate

fi prelungit și rambursarea parțială a creditului
overnight nu se admite.
 Principalele riscuri care pot cauza
pierderi financiare BNM sunt:

risc manifestat ca
urmare a incapacității
riscul de băncii de a-și îndeplini
credit integral obligațiile;

risc manifestat prin

modificarea defavorabilă a
valorii unui activ eligibil
riscul de pe perioada desfășurării
piață operațiunilor BNM, cu
posibilitatea înregistrării
de pierderi financiare
 Principalele riscuri care pot cauza
pierderi financiare BNM sunt:
riscul ca un activ
eligibil să nu poată fi
riscul de tranzacționat în timp
util în scopul evitării
lichiditate diminuării valorii
acestuia;
risc cu implicații negative
financiare și/sau reputaționale,
determinat fie de guvernarea
riscul de internă defectă, de utilizarea
unor procese, sisteme şi resurse
operațional umane inadecvate sau care nu şi-
au îndeplinit funcţia în mod
corespunzător, fie de factori
externi
 Principalele riscuri care pot cauza
pierderi financiare BNM sunt:
riscul ca un activ
eligibil să nu poată fi
riscul de tranzacționat în timp
util în scopul evitării
lichiditate diminuării valorii
acestuia;
risc cu implicații negative
financiare și/sau reputaționale,
determinat fie de guvernarea
riscul de internă defectă, de utilizarea
unor procese, sisteme şi resurse
operațional umane inadecvate sau care nu şi-
au îndeplinit funcţia în mod
corespunzător, fie de factori
externi