CURSUL 4: ATRAGEREA RESURSELOR FINANCAIRE IN BANCA

Coninutul cursului:
1. Structura resurselor atrase, importana lor pentru desfurarea activitii bncii.
2. Rolul depozitelor n formarea cuantumului de resurse atrase.
3. Resurse bancare nedepozirtare: resursele nedepozitare, procurate de la Banca Central; resurse
procurate pe piaa interbancar.
4. Resursele bancare, formate prin emisiunea certificatelor de depozit i de economii.
5. Resursele bancare procurate prin intermediului cambiei bancare.
6. Emisiunea de obligaiuni ca mod de procurare a resurselor pe termen lung.
4.1.Structura resurselor atrase, importana lor pentru desfurarea activitii bncii.

Rolul resurselor atrase:

formeaz volumul de mijloace bneti necesare pentru finanarea plasamentelor

bncii;

determin capacitatea bncii de a i realiza funciile sale;

reprezint gradul de ncredere a investitorilor n banc.

I.

Clasificarea resurselor atrase:

Dupa sursa de provinien:

resurse depozit, pe care banca le poate avea n portofoliul ei.

Dintre acestea fac parte:
- conturile de disponibiliti ale agenilor economici, ale persoanelor fizice, ale instituiilor
financiare i publice, ale bncilor i Trezoreriei statului;

depozitele la vedere i la termen ale persoanelor fizice i juridice;

certificatele de depozit;

depozite ale instituiilor financiare internaionale;

depozitele corespondente ale altor bnci;

sumele n tranzit ntre unitile bncii;

resurse nondepozit sunt acele resurse pe care banca le poate procura n situaii
dificile, cum ar fi lipsa de lichiditi.
Dintre acestea fac parte:
- mprumuturi de la Banca Naional a Moldovei;
- mprumuturile de pe piaa interbancar de la alte bnci;

- vnzarea temporar a bonurilor de trezorerie i a altor titluri de stat sau a valorilor mobiliare
corporative pe care le are n portofoliul ei;
- emiterea obligaiunilor, cambiilor bancare.
II. Dup termen

resurse la termen pentru care se cunoate termenul de rambursare.

resurse la vedere- nu se cunoate termenul de rambursare.

III. Dup cost

Resurse pltibile- pentru care banca achit dobnda.

Resurse gratuite- nu se pltete dobnda (conturile de decontare).

4.2. Rolul depozitelor n formarea cuantumului de resurse atrase.

Depozit sum de bani depus care:

- urmeaz s fie rambursat fie la vedere, fie la termen, cu sau fr dobnd ori cu
orice alt beneficiu, fie n condiiile convenite n comun de ctre deponent sau de mputernicitul
acestuia i de depozitar;

- nu se raport la datorii subordonate la dreptul de proprietate ori la servicii,

inclusiv la serviciile de asigurare;

- este atestat sau nu de orice eviden scris ori de orice chitan, certificat, not
sau de un alt document al depozitarului.

Conform modului de retragere i scopului plasrii mijloacelor depozitate

deosebim:

depozite la vedere, care sunt mijloacele depuse n contul de depozit de ctre

persoana fizic sau juridic fr a specifica termenul de retragere a acestora.

depozite la termen sunt mijloacele bneti depuse de persoanele fizice sau

juridice pe o perioad fixat n contractul de depozit. Depuntorul are dreptul de a-i retrage
mijloacele depuse n acest cont numai n termenul indicat n contract.

n funcie de categoria de depuntori:

depozite personale depozite ale persoanelor fizice;

depozitele persoanelor juridice;

depozite ale bncilor i a altor instituii financiare - reprezint principala modalitate

de completare a resurselor unei bnci pe termen scurt.

n funcie de valuta n care se depune depozitul deosebim:

- depozite n moneda naional;
- depozite n valut.

Conform modului de calcul i de achitare a dobnzii depozitele se clasific

n:

- depozite la vedere i conturi curente fr dobnzi;

- depozite cu dobnzi.

Dobnda:
D

S T Rd
360(365) 100

unde: D- este suma dobnzii;

S - soldul contului de depozit;
T - timpul pentru care se calculeaz dobnda (n zile);
Rd - rata procentual a dobnzii.

Instrumentele de baz privind atragerea resurselor sunt:

- deschiderea conturilor la vedere persoanelor fizice i juridice;

- deschiderea conturilor la termen persoanelor fizice i juridice;

- emiterea certificatelor de depozit, obligaiunilor Bncii, cambiilor etc.

- atragerea depozitelor interbancare, .a.;

Principiile politicii de atragere a depozitelor:

- principiul stabilirii nivelului optimal al cheltuielilor (lund n consideraie veniturile

obinute de la investirea resurselor atrase);

- principiul minimizrii riscurilor de la efectuarea operaiunilor de atragere a

depozitelor i meninerea stabilitii Bncii.

- principiul corelrii eficiente a scadenelor ntre activele i pasivele Bncii.

- principiul competitivitii produselor de economisire.

Principiul de baz este asigurarea volumului necesar de resurse pentru activitatea eficient a
Bncii cu condiia stabilirii unui nivel optimal al cheltuielilor aferente dobnzilor

ETAPELE DE ATRAGERE A DEPOZITELOR

1. determinarea obiectivului Politicii de atragere a depozitelor;
2. examinarea necesitilor i solicitrilor deponenilor reali i ai celor poteniali n vederea
optimizrii produselor bancare;
3. elaborarea condiiilor privind lansarea depozitelor noi, modificarea condiiilor, de atragere a
depozitelor, n vigoare, sistarea depozitelor, n vederea ajustrii gamei depozitelor, obiectivelor
Bncii;

5. examinarea i adoptarea condiiilor privind atragerea/sistarea depozitelor la edina ALCO a

BC;
6. informarea filialelor privind lansarea depozitelor de tip nou (modificarea condiiilor, sistarea
atragerii depozitelor) i asigurarea lor cu acte normative respective;
7. publicitatea depozitelor;
8. lucrul individual cu Clienii, att la ghieele Bncii ct i la distan (consultan prin telefon,
e-mail, s.a.) n vederea propunerii produselor bancare de plasare a resurselor bneti temporar
libere, ce ar corespunde ntocmai intereselor lor;
9. dirijarea operaiunilor bancare i organizarea controlului vis--vis de procesul de atragere al
resurselor, n scopul optimizrii dirijrii portofoliului de depozite al Bncii pentru meninerea nivelului
necesar de lichiditate.

Tema 4. COMPONENA I FUNCIONALITATEA RESURSELOR ATRASE ALE

BNCII
4.3.Resurse bancare nedepozirtare:
4.1. resursele nedepozitare, procurate de la Banca Central;
4.2. Resurse procurate pe piaa interbancar.
Resurse nedepozitare procurate de la Banca Central.

Resurse nedepozitare procurate de la Banca Central se mpart n:

1. Creditele interbancare centralizate,
2. creditele interbancare descentralizate.

Creditele interbancare centralizate sunt:

1. credite directe;.
2. faciliti permanente de creditare (credite overnight, Intraday);
3. facilitate de lombard;
4. credite sub forma acordurilor REPO.

1. Creditele directe:
Creditele directe sunt acordate de Banca Naional a Moldovei bncilor
comerciale pentru cooperativele de construct a locuinelor, pentru complexul agroindustrial si in alte
scopuri.
2. Credite intraday i overnight:
REGULAMENT privind facilitatile permanente de creditare acordate bancilor de catre Banca
Nationala a Moldovei.
Facilitati permanente de creditare acordate bancilor in lei moldovenesti:
- credite intraday,
- credite overnight.

Definitii:

Credit intraday este un credit sub forma de trageri in descoperit de cont

(overdraft) pe conturile de decontare ale bancilor, acordat de BNM pe parcursul zilei operationale
pentru asigurarea efectuarii platilor curente in termen, garantat cu valori mobiliare amanetate BNM.

Credit overnight este o forma de credit acordat de BNM peste noapte bancilor,
pentru acoperirea descoperitului de cont neachitat la sfarsitul zilei operationale, precum si in scopul
mentinerii rezervelor obligatorii, garantat cu valori mobiliare amanetate BNM.

Gaj eligibil se constituie din valori mobiliare de stat si din Certificatele Bancii
Nationale (in continuare VM):
- cu termenul de la 5 pana la 91 de zile pana la scadenta,
- inregistrate in sistemul de inscrieri in conturi (SIC) la BNM, aflate

in proprietatea Bancilor,

- si care sunt acceptate ca obiect al gajului amanet in cadrul acordarii facilitatilor permanente de
creditare.

Acordarea creditelor overnight este determinata de urmatoarele necesitati:

a) neachitarea creditului intraday;
b) insuficienta mijloacelor banesti in contul LORO al bancii pentru mentinerea rezervelor
obligatorii.

Termenul de rambursare a creditului overnight nu poate fi prelungit.

Dobanda la creditul overnight se calculeaza pentru termenul de o zi.

SxRd
xN
100 x365

Dobanda pentru creditul overnight la termen se

calculeaza pentru fiecare zi de utilizare dupa formula:

D suma dobanzii pentru utilizarea creditului overnight,

S suma creditului overnight,

Rd rata dobanzii pentru utilizarea creditului overnight exprimata in procente,

N numarul zilelor utilizarii creditului overnight (N nu poate fi mai mic de 1).

Creditul intraday:
Acordarea creditului intraday pe parcursul zilei operationale se efectueaza in cazul lipsei mijloacelor
banesti sau insuficientei acestora in contul de decontare deschis bancii participante in SAPI.
Creditul intraday se acorda pe parcursul zilei operationale a SAPI, cu scadenta in aceeasi zi.
Creditul intraday este un descoperit de cont pe parcursul zilei operationale in scopul efectuarii
platilor in baza documentelor de plata, peste sumele disponibile in cont.

Pe parcursul zilei operationale banca poate beneficia de mai multe credite intraday, in limita de
politica monetara stabilita de BNM si a gajului disponibil.
Pentru creditul intraday acordat bancii nu se percep dobanzi, comisioane sau alte plati.
Creditul intraday nu poate fi acordat pentru achitarea creditului overnight.

3. Facilitatea de lombard:
Regulament cu privire la facilitatea de lombard - facilitatea de lombard are ca scop
implementarea unui mecanism pentru administrarea lichiditatii bancii licentiate.

Definire:
Facilitatea de lombard: O cumparare de catre BNM a activelor eligibile vindute de o banca la un
pret determinat care este urmata de recumpararea acelorasi active de catre banca de la BNM la un
pret determinat de recumparare timp de cinci zile (5) maximum.

4. Operaiuni REPO:

Regulament cu privire la operatiunile de piata deschisa ale Bancii Nationale a

Moldovei cu valori mobiliare de stat.

Operatiunile REPO reprezinta operatiuni de vinzare a VMS cu rascumpararea

ulterioara a acelorasi valori mobiliare la o data anumita sau la vedere si la un pret anumit, stabilit la
data vinzarii.

Resurse procurate pe piaa interbancara.

Pe lng creditele interbancare centralizate, bncile comerciale pot obine credite interbancare
decentralizate de la bncile comerciale.

Creditul interbancar reprezint atragerea i repartizarea de ctre bnci ntre ele

a resurselor bneti temporar disponibile pentru administrarea lichiditii i obinerea de profit.

Tipologia:
credite pentru acoperirea necesitilor temporare n mijloace bneti de obicei pe
termen scurt si ultra scurt inclusiv overnight.

credite pe termen lung care stau la baza relaiilor coresponden ntre 2 bnci.

Particulariti:

Sunt asigurate asigurarea poate fi n funcie de nelegerea comun ntre

2 bnci sub forma de VMS sau depozite depuse de banca mprumuttoare.

Toate creditele sunt temporare i vor fi rambursate.

Creditele sunt pltibile cu dobnd care este mai mare dect dobnda la
creditele centralizate.

Se acord de bnci n baza analizei structurii financiare a bncii debitoare

deoarece pentru banca creditoare ea este identificat ca oricare alt client ce implica anumite riscuri.

4.4. Resursele bancare, formate prin emisiunea certificatelor de depozit i de

economii.

Regulament cu privire la conditiile, modul de emisiune si circulatie a certificatelor

bancare de depozit si a cambiilor bancare.

Definire:
Certificat bancar de depozit este o valoare mobiliara care atesta depunerea
mijloacelor banesti intr-o banca si dreptul detinatorului certificatului de primire, la expirarea
termenului stabilit, a sumei depunerii si a dobinzii aferente.

Tipologie:

Certificat bancar de depozit cu scont este un certificat bancar de depozit in

care nu este stipulata conditia de calculare a dobinzii, care se vinde initial la un pret mai mic decit
valoarea nominala si se rascumpara la scadenta la valoarea nominala.

Certificat bancar de depozit cu dobinda este un certificat bancar de depozit in

care este stipulata conditia de calculare a dobinzii la valoarea nominala.

Certificatele de depozit si cambiile se tranzactioneaza pe piata secundara.

Certificatele de depozit nu pot servi ca mijloc de plata pentru marfurile vindute sau
serviciile prestate.

Bancile sunt in drept sa emita certificate de depozit/cambii de diferite tipuri,

reiesind din:
- necesitatea de atragere a resurselor,
- conditiile pietei,
- cerintele investitorilor.

Valoarea nominala minima a unui certificat bancar de depozit/cambie bancara se

stabileste in marime de 100 lei, sau alta divizibil la 100.

Certificatele de depozit se emit numai la termen. Termenul de circulatie a

certificatelor de depozit poate fi maximum 5 ani.

Certificatele de depozit se emit cu dobinda si cu scont.

Sunt in drept sa emita certificate de depozit/cambii bancile care:

a) desfasoara activitate financiara nu mai putin de un an;
b) fata de care nu sunt aplicate de catre Banca Nationala a Moldovei masuri de remediere prin care
se interzice atragerea depozitelor.

4.5. Resursele bancare procurate prin intermediului cambiei bancare.

Regulament cu privire la conditiile, modul de emisiune si circulatie a

certificatelor bancare de depozit si a cambiilor bancare.

Cambie bancara este o valoare mobiliara emisa de banca, continind obligatia

bancii de a plati o suma anumita prezentatorului cambiei, persoanei indicate in cambie, ori aceluia
pe care ea il va indica, dupa o perioada stabilita sau la cerere.

Cambie bancara cu dobinda este o cambie bancara in care este stipulata

conditia de calculare a dobinzii la valoarea nominala.

Cambie bancara cu scont este o cambie bancara in care nu este stipulata

conditia de calculare a dobinzii la valoarea nominala, care se vinde initial la un pret mai mic decit
valoarea nominala si se rascumpara la scadenta la valoarea nominala.

Emisiune:

Cambiile bancare se emit numai in forma materializata cu mentiunea cambie

bancara.

Cambiile cu dobinda se emit cu urmatoarele scadente:

- la vedere;
- la un anumit termen de la vedere.

Cambiile bancare cu scont se emit pe un termen de pina la un an, cu urmatoarele

scadente:
- la un anumit termen de la data emisiunii;
la o zi fixa.

Cambia cu scadenta la vedere este platibila la prezentare. Ea trebuie sa fie

prezentata spre plata in termen de un an de la data emisiunii sau in alt termen mai mic sau mai
mare stabilit de banca.

Cambiile cu scadentele la un anumit termen de la vedere sau la un anumit

termen de la data emisiunii sau la o zi fixa trebuie sa fie prezentate spre plata fie in ziua
scadentei, fie in urmatoarele doua zile lucratoare.

La scadenta cambiei cu dobinda, banca achita valoarea nominala si dobinda

aferenta la prezentarea cambiei de catre detinatorul acesteia.

4.6. Emisiunea de obligaiuni ca mod de procurare a resurselor pe termen

lung.

Obligaiunile sunt valori mobiliare ce atest existena unei creane a deintorului

asupra emitentului, respectiva creana fiind rezultat n urma unui mprumut lansat pe pia de ctre
un emitent, care i asum obligaia de a plti o anumit dobnd i de a rscumpra titlul emis la o
dat ulterioar stabilit.

n conformitate cu Legea privind SA n Republica Moldova, numai SA au dreptul

de a emite obligaiuni, care reprezint creane a emitentului fa de titularul obligaiunii.

Valoarea nominal a obligaiunii urmeaz a fi divizibil la 100 lei.

Obligaia nu poate fi emis pe o perioad mai mic de un an.

Caracteristici ale obligaiunilor:

sunt instrumente financiare negociabile;

exprim existena unei creane a deintorului asupra patrimoniului emitentului;

exprim calitatea de debitor a emitentului fa de deintorul obligaiunii, care a

pus la dispoziia respectivului emitent resursele sale financiare disponibile.

Diferene dintre aciuni ordinare i obligaiuni:

Din punctul de vedere Actiuni ordinare

al:

Obligaiuni

1) modului de definire

reprezint fraciuni egale ale capitalului social reprezint fraciuni egale dintrun mprumut

2) raporturilor dintre
deintor i emitent

confer calitatea de coproprietar al afacerii;

aciunile confer drept de vot n A.G.A.

confer calitatea de creditor

asupra emitentului i nu
confer nici un drept n luare de
decizii

3) veniturilor obinute

fructific prin dividend, care este direct

dependent de existena i valoarea profitului
emitentului

fructific prin dobnd, care nu

este influenat de existena
sau nivelul profitului emitentului

4) duratei de via

este practic nelimitat, pn la dispariia

emitentului

este limitat pna la scaden

5) riscurilor asumate de riscurile sunt mai ridicate, datorit calitii de

posesori
coproprietar al unei afaceri

riscurile sunt mai reduse, fiind

specific doar riscul de neplat
(care este eliminat la
obligaiunile garantate)

Avantajele i dezavantajele fiecrei modalitii de finanare pot fi sintetizate astfel:

Finanare

Avantaje

Dezavantaje

Finanare prin
se obin capitaluri nerambursabile pentru o creterea numrului de aciuni aflate
emisiunea de aciuni perioad nelimitat de timp,
n circulaie, cu implicaii n primul
rnd asupra sumelor ce vor fi
distribuite drept dividende.
Finanare prin
emisiunea de
obligaiuni

este o modalitate mai facil de finanare

dect prin credit bancar i practic face apel
la resurse financiare mult mai consistente
dect ale unei instituii bancare,

DATORII:

se obin capitaluri ce vor trebui

rambursate, oblignd emitentul la o
atent planificare a resurselor
financiare ce vor fi generate n viitor,
astfel nct s poat fi pltite
dobnzile i rscumprarea la
scaden.

Sectiunea 3. Datorii

19. Datorii financiare detinute n vederea tranzactionarii includ instrumentele

derivate, care nu sunt desemnate ca si instrumente de acoperire, pozitiile scurte (vnzarea de
active financiare pe care entitatea le-a mprumutat).

20. Datorii financiare desemnate ca fiind evaluate la valoarea justa prin profit sau
pierdere includ instrumentele desemnate initial la recunoastere la valoarea justa prin profit si
pierdere.

21. Datorii financiare evaluate la cost amortizat include depozitele clientilor,

obligatiunile emise de catre banca, alte mprumuturi, datorii subordonate, mprumuturi overnight,
valori mobiliare vndute cu rascumparare ulterioara (REPO).

22. Instrumente derivate - contabilitatea de acoperire includ instrumente derivate

desemnate ca si instrumente de acoperire.

23. Modificarile de valoare justa aferente elementelor acoperite n cadrul unei

operatiuni de acoperire a valorii juste a unui portofoliu mpotriva riscului de rata a dobnzii.

24. Provizioane includ provizioanele pentru restructurarea afacerii, datoriile

aferente beneficiilor angajatilor, provizioanele aferente cheltuielilor cu daunele care pot rezulta din
procese intentate bancii comerciale, angajamentele de finantare, alte provizioane.

25. Datorii privind impozitele includ datoriile bancilor att privind impozitul pe
venitul urent ct si pe cel amnat. La ntocmirea acestei pozitii se va tine cont de prevederile IAS
1.54 lit.n-o).

26. Angajamente n cadrul contractelor de asigurare si de reasigurare n

prezent nu este aplicabila sistemului bancar din Republica Moldova, deoarece legislatia n vigoare
nu permite bancilor licentiate sa desfasoare activitati de asigurare.

27. Alte datorii toate celelalte datorii care nu au intrat n alte categorii.

28. Capital social rambursabil la cerere include partile sociale ale organizatiilor
cooperatiste care nu ndeplinesc criteriile IFRIC 2 pentru a fi clasificate drept capitaluri proprii. Nu
este aplicabil cadrului curent existent.

29. Angajamentele incluse n grupurile destinate cedarii, clasificate drept

detinute pentru vnzare include datoriile bancilor privind activele imobilizate destinate vnzarii care
se contabilizeaza conform IFRS 5.