Documente Academic
Documente Profesional
Documente Cultură
FACULTATEA DE MANAGEMENT
MASTER MANAGEMENTUL AFACERILOR MICI I MIJLOCII
PROF. COORDONATOR:
Prof. univ. dr. Claudiu CICEA
MASTERAND:
Diana RADU
Bucureti
2014
Cuprins
Page |3
Page |4
Obiectul de activitate
S.C. Insta Electric S.A., este un productor i distribuitor de echipament i
aparataj de joas tensiune, fiind de asemenea i specializat n prelucrri i tratamente de
cable, cuple, injecie fise, plcue electronice, testoare de tensiune, generatoare electrice
i n fabricarea de cordoane electrice.
Fabricarea produselor mai sus menionare are la baz o serie de rigori, norme de
calitate, directive impune de comisiile europene menite s satisfac ntocmai exigenele i
doleanele clienilor, beneficiarilor sau partenerilor.
Page |5
B. Analiza diagnostic
b1. Diagnosticul juridic
b1.1.Dreptul civil
Aspecte
Titlu de proprietate asupra terenului i
asupra cldirii
Brevete i licene achiziionate
Avize necesare pentru desfurarea
activitii(respectiv de la Electrica,
Apanova,PSI, Distrigaz, Agenia de
Protecie a Mediului)
Autorizaie de funcionare de la Ministerul
Industriei
Observaii
Da
Da
Da
Da
Tabel nr. 1 Aspecte ale dreptului civil
Observaii
Da
Nu
S.C. Insta Electric S.A respect
reglementrile n vigoare
Tabel nr. 2 Aspecte ale dreptului fiscal
Page |6
Observaii
Da
Da
Nu
Tabel nr. 3 Aspecte ale dreptului muncii
Observaii
Da
Da
Nu
Tabel nr. 4 Aspecte ale dreptului mediului
Observaii
Da
Societate privat pe aciuni
Clar
91%
8%
1%
Page |7
Portofoliul
de produse
Aparate de lipit
Testoare de tensiune
Generatoare
Prize
Aparataj antigron
Plcue electronice
Cablaje electrice
Cordoane electrice
Conductori
Secia
Secia II
(produse finite)
Secia I
(subansamble)
Vnzri
7%
16%
4%
1%
2%
15%
20%
17%
18%
Page |8
Nr.
Crt.
FURNIZOR
Zona de
provenie
Produse/servicii
furnizate
Valoarea
contractual
1
2
3
4
5
6
7
ROLAND MEIER AG
AMAGER AG
AREVA T&D AG
ASETRONICS AG
ELECTRO MATIC
ELECTRIC START
SCHRACK TECHNIK
Elveia
Elveia
Elveia
Elveia
Romnia-Braov
Romnia-Botoani
Romnia-Bucureti
Repere electrice
Li electric
Plcue
Material cablaje
Diode, tranzistori
condensatori
Srm conductoare
15,5%
5%
28,9%
2%
3%
11%
2,3%
VONA SERVICE
Romnia-Buzu
Reperaii i service
3%
Page |9
Nr.
Crt.
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
CLIENI
Sector economic
DELPHI
SEWS ROMNIA
ELBA
APRILIA MOTO GUZZI
PIAGGIO
KTC HELLA
VAELO
ARTIC ARCELIK
VESTFROST
ELECTROARGE
ELECTROMURE
ELECTROAPARATAJ
GOMAR LUX
ELECTRO DANIELLA
TOBIMAR
EURO VIAL LIGHTING
PROENERG
MARIA PRODCOMIMPEX
ROMBAL
Industria
auto
20
21
22
ENEL
ELECTROPUTERE
PRAKTIKER
23
METRO
Industria
electric i
electrotehnic
Distribuitori
Infrastructur
Supermarket
Total
cifra de afaceri
3,2%
2,5%
5%
8,7%
2,3%
1,1%
7%
6,5%
9,8%
5,9%
2,7%
6,1%
3,6%
6,2%
1,5%
4,3%
4,1%
0,8%
3,6%
3,1%
6,8%
3,2%
2%
P a g e | 10
S.C. Umeb S.A. are o cifr de afaceri de peste 158.235.200 Ron i frabric o gam
complex de echipemente electrice, repere, materii, prime electrice, senzori cu IR,
lie electrice etc.;
S.C. Electroprecizia S.A. atinge un nivel impresionat al cifrei de afaceri
221.548.258 Ron, dar se axeaz i pe alte sectoare economice, producnd doar
aparate de lipit, generatoare i prize.
S.C. Xiamen S.R.L. produce cabluri i condutori electrici i are o cifr de afaceri
de 2.050.547 Ron, ne fiind un adversar puternic.
S.C.EnergoBit S.R.L., S.C. Raptonic S.R.L. i S.C. Electroserv 96 S.A. au cifre de
afaceri n jurul nivelului de 15.000.000-20.000.000 Ron producnd cam aceleai
produse: conductori, cablaje, plcue electronice, prize, aparate de lipit.
P a g e | 11
b4.Diagnosticul de personal
Nr.
Crt.
Funcia
1
2
3
4
5
6
7
8
Studii
Vechime
n firm
Experien
total
Management Economist
5 ani
8 ani
Inginer
9 ani
9 ani
Economist
4 ani
7 ani
Inginer
3 ani
10 ani
Inginer
Economist
10 ani
15 ani
Economist
8 ani
10 ani
Economist
4 ani
7 ani
Ingineri
6 ani
11 ani
Departamentul
condus
Director
General
Coordonator
Financiar
Director
Vnzri
Director
Producie
Director
Tehnic i
Calitate
Manager
Logistic
Specialist
resurse umane
Financiar
Contabilitate
Vnzri i
Achiziii
Producie
Proiectare
Tehnic i
Managementul
Calitii
Depozitare i
Logistic
Resurse
Umane
efi de secie
SectiaI/II
Nr.
Crt.
1
INDICATOR
UM
2010
2011
2012
Cifra de afaceri
RON
2,766,086
3,788,476
6,124,573
Salariai
pers.
49
45
48
Productivitatea
ron/salariat
muncii
56,450.73
84,188.36
127,595.27
P a g e | 12
direct productiv, dar i cea a factorilor decizionali, prima entitate fiind efectul msurilor
adopate i implementate de ctre cea de-a doua.
Pentru anul 2010 productivitatea muncii a avut valoarea de 56 450,73 Ron, adui
de un salariat ntr-un an. n anul urmtor, cifra de afaceri a firmei a crescut chiar daca
numarul de salariati a scazut cu 4 unitati, iar productivitatea muncii a crescut cu
32,94%.n anul 2012 productivitatea a atins nivelul maxim,
de 127595,27
Ron/salariat/an, crescnd cu 34,01% fa de 20111, dup ce firma a fost cumprat de
Elbet Holding AG.
b5.Diagnosticul de management
b5.1. Subsistemul decizional
Subsistemul decizional al unei organizaii este constituit din totalitatea deciziilor
adoptate i aplicate n cadrul su, structurate corespunztor sistemului de obiective
urmrit i configuraiei ierarhiei manageriale.
Creionm o structur judicios care s ncorporeze cteva dintre deciziile
fundamentate, aplicate i adoptate de ctre managementul firmei S.C. Insta Electric S.A.
n decursul perioadei 2010-2012.
P a g e | 13
Lista deciziilor
Nr.
crt.
Tipul deciziei
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7
Decident
Managementul
Calitii+efii de
secii
Aprobarea fiecrui bilan contabil n decursul perioadei analizate Director general
efii de secii+
Organizarea raional a posturilor de munc n cadrul celor dou departamentul de
secii de producie n scopul eliminrii timpilor mori
producie i
proiectare
Decizia cu privire la nivelul remunerrii muncitorilor direct
productivi i a personalului de management
Director general
Departamentul
de producie i
proiectare+
director general+
calitate
Resurse Umane
Depozitare i
logistic
Departamenul de
Vnzri i
Achiziii
P a g e | 14
Nr.
Crt.
1
2
3
Document
Emitent
Beneficiar
Numr
exemplare
Durata de
Pstrare
Importan
decizional
Aviz de
nsoire a
mrfii
Borderoul de
fabricaie
ntreinere i
reparaii maini
Depozitare i
logistic
Clientul
2
ani
Nu
Producie i
Proiectare
Managementu
l calitii
Seciile de
producie
Seciie de
producie
la fiecare
flux tehnologic
3
ani
1
an
Schem de
montaj
eful de
secie
Muncitorii
direct
productivi
1/zi
1/om
2
ani
Da
Nu
Nu
Tabelul nr. 12 Lista documentelor din cadrul firme S.C. Insta Electric S.A.
P a g e | 15
o
o
o
o
P a g e | 16
n cadrul S.C. Insta Electric S.A. identificm toate cele cinci tipuri clasice de
funciuni, dar subscrise unei alte forme astfel:
o Funciunea comercial asigurat de departamentele:
- Vnzri i Achiziii;
- Depozitare i Logistic.
o Funciunea de producie asigurat de departamentele:
- Producie i Proiectare;
- Managementul Calitii;
- Tehnic.
o Funciunea de Cerctare-Dezvoltare asigurat de o parte a personalului din:
- Departamenul Producie i Proiectare;
o Funciunea Financiar-Contabil asigurat de departamentul:
- Financiar;
o Funciunea de Personal asigurat de departamentul:
- Resurse Umane.
P a g e | 17
U.M.
2010
2011
RON 1,372,572.00 1,414,231.00
2012
1,791,792.00
4,176,857.00
RON
RON
RON
RON
RON
RON
RON
RON
RON
RON
RON
RON
770,429.00
205,012.00
2,307,908.00
1,766,739.00
1,216,515.00
2,845,667.00
2,766,086.00
3,764,484.00
3,791,043.00
1,040,959.00
166,553.44
874,405.56
Pers.
49.00
Ron/salariat
56,450.73
972,136.00
413,242.00
2,594,083.00
1,746,768.00
1,216,515.00
3,646,924.00
3,788,476.00
4,312,620.00
4,332,590.00
37,656.00
6,024.96
31,631.04
45.00
84,188.36
1,236,415.00
437,093.00
2,503,349.00
N/A
1,216,515.00
3,739,767.00
6,124,573.00
6,807,972.00
6,673,547.00
-1,948,054.00
-311,688.64
-1,636,365.36
48.00
127,595.27
P a g e | 18
20,732.00
25,787.00
20,872.00
31.61%
0.83%
-26.72%
49.49%
1.81%
75.84%
2.66%
-108.72%
0.19
61.12
0.22
67.61
62.66
Pentru firma aleas spre analiz, S.C. Insta Electric S.A. observm o fluctuaie
interesant a profitului net, dup cum evoc i figura de mai jos, plecnd de la nivelul de
874 405,56 Ron n anul 2010, scznd cu 63,82% n anul 2011 (31 631,04), continund
scderea n 2012, cnd firma a nregistrat o pierdere consistent de -1.636 365,36 Ron,
urmnd ca apoi, n 2013, odat ce a fost cumprat de grupul elveian ELBET HOLDING
AG, implementndu-se anumite msurie manageriale eficiente (reducerea numrului de
personal neproductiv, valorificarea creanelor, reducerea stocurilor), societatea s fie din
nou rentabil.
P a g e | 19
Centralizarea diagnosticelor
Nr.
Crt.
1.
2.
3.
Puncte Forte
Cauze
Efecte
Creterea eficienei
actelor decizionale i
operaionale.
Desfurarea
activitilor n condiii
propice.
Funcionalitate la nivel
financiar
Nr.
Crt.
Puncte Forte
Cauze
Efecte
1.
Ineficien n gestionarea
proceselor de aprovizionare
Proces de producie
ineficient
2.
Nereguli n respectarea
termenelor de livrare a
materiilor prime
Nerespectarea principiilor
managementului
operaional al produciei
Neaplicarea unor metode
i tehnici adecvate n
acest sens
Neaplicarea unor metode
i tehnici adecvate n
acest sens
Aplicarea incorect a
funciei de previziune
Proces de producie
ineficient
Organizare defectuoas a
Costuri mari
3.
4.
Gestionarea ineficicace a
loturilor de fabricaie
5.
Existena fenomenului de
suprastocarea sau
subdimensionare a stocurilor
Idenficarea unui procent al
6.
Proces de producie
ineficient
Proces de producie
ineficient
Proces de producie
ineficient
P a g e | 20
7.
8.
aciunilor de producie
Organizare defectuoas a
aciunilor de producie
Costuri mari
Organizare strucural i
funcional defectuas
Nereguli n demersul
de producie
P a g e | 21
P a g e | 22
Varianta 1 de investiii
c1.1. Cheltuielile necesare pentru investiie
Nr.
Crt.
Element al investiiei
Valoarea
(RON)
40 000
3.1
76 500
3.2
2 maini WERTHEIM
90 000
3.3
3.4
3.5
8 000
2 000
20 000
196 500
10 000
5 000
TOTAL INVESTIIE
348 500
2
2.1
2.2
2.3
2.4
2.5
4
5
Observaii
40 000
25 000
5 000
20 000
7 000
97 000
Furnizor
SC BOSTITCH SRL
Fortec Binding
Solutions
Adelaida Impex SRL
Adelaida Impex SRL
SSI SCHAEFER
Societatea dispune de hala necesara pentru anplasarea sectiei de mase plastic, cu o suprafata de 1200 mp,
obtinuta in urma desfiintarii unei sectii dupa privatizare, hala dispune de toate utilitatile necesare ( apa,
incalzire, energie) si are toate aprobarile necesare
2
Transportul este gratuit
P a g e | 23
Produs
Produs
Grad de
Producie
Capacitate
utilizare
Coeficient
exprimat n de producie a
de
produs
n produs
capacitai
Produs
echivalare
reprezentativ reprezentativ de
reprezentativ
producie
Plcuele
electronice
307 200
0,33
0,33
307 200
Cablaje
eletrice
460800
0,27
0.33
1,22
562 176
869 376
86,93%
2014
Capacitate de
producie
1000000
Producie
efectiv
Grad de
utilizare a
capacitii de
producie(%)
2015
2016
-
2017
-
2018
-
2019
-
2020
-
2021
-
2022
-
2023
-
869376 878070 886851 895720 904677 913724 922861 932090 941411 950825
86,93
87,8
88,68
89,57
90,46
91,37
92,28
93,20
94,14
95,08
P a g e | 24
debitare cabluri;
dezizolare capete;
sertizarea capse/fie (papuci), pe mainile BOSTITCH i WERTEIM;
lipire pe maina KESTER;
fixare protecie pe mainile WERTEIM i BOSTITCH;
control tehnico-funcional i de calitate;
ambalare i livrare.
P a g e | 25
Seciile actuale de
producie
Noua secie de
producie
Observaii
57 380
31 457
Scad cu 46%
4 350
2 150
Scad cu 51%
6 425
2 737
Scad cu 57%
68 155
36 344
Scad cu 43%
Numr angajai
Salariu mediu
lunar
Cuantum anual
ef secie
Tehnicieni
Maitri
Muncitori direct
productivi
Muncitori indirect
productivi
TOTAL
1 600
19 200
3
3
1 400
1 200
50 400
43 200
20
1 000
240 000
1 000
48 000
31
33 400
400 800
P a g e | 26
CAS
Total cheltuieli cu
salariile
137 074
537 874
Tabelul nr. 20 Cheltuieli cu salariile personalului direct si indirect productive
Valoare (Ron)
15 000
54 000
24 000
18 000
4 000
115 000
P a g e | 27
P a g e | 28
Indicator
Investiia
anual
Producie
anual
Cheltuieli
anuale
Venituri
anuale
Profit
anual
Rata
anual a
profitului
U.M.
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
RON
348 500
Buc.
869 376
878 070
886 851
895 720
904 677
913724
922861
932090
941411
950825
RON
654 013
659 403
664 848
670 346
675 900
681509
687174
692896
698675
704511
RON 11319275,5 11432471,4 11546800 11662274,4 11778894,5 11896686,5 12015650,2 12135811,8 12257171,2 12379741,5
RON 10665262,5 10773068,4 10881952 10991928,4 11102994,5 11215177,5 11328476,2 11442915,8 11558496,2 11675230,5
%
94
94
94
94
94
94
94
94
94
94
P a g e | 29
Varianta 2 de investiii
c2.1. Cheltuielile necesare pentru investiie
Nr.
Crt.
Element al investiiei
Valoarea
(RON)
40 000
3.1
76 500
3.2
2 maini WERTHEIM
90 000
3.3
3.4
3.5
9 000
6 000
25 000
206 500
10 000
5 000
TOTAL INVESTITIE
358 500
2
2.1
2.2
2.3
2.4
2.5
4
5
Observaii
40 000
25 000
5 000
20 000
7 000
97 000
Furnizor
SC BOSTITCH SRL
Fortec Binding
Solutions
Elettrograf SRL
Adelaida Impex SRL
SSI SCHAEFER
Societatea dispune de hala necesara pentru anplasarea sectiei de mase plastic, cu o suprafata de 1200 mp,
obtinuta in urma desfiintarii unei sectii dupa privatizare, hala dispune de toate utilitatile necesare ( apa,
incalzire, energie) si are toate aprobarile necesare
4
Transportul este gratuit
P a g e | 30
Produs
Producie
fizic
Norma
de timp(ore)
Produs
Grad de
Producie
Capacitate
Coeficient
utilizare a
exprimat n de producie
de
capacitii
produs
n produs
Produs
echivalare
de
reprezentativ reprezentativ
reprezentativ
producie
Plcuele
electronice
332200
0,33
0,33
332200
Cablaje
eletrice
485800
0,27
0.33
1,22
592676
924876
84,07%
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
Capacitate
de 1100000
producie
991593 1001509
1011524
Producie
efectiv
924876
934125
943466
952901
962430
972504
981775
Grad de
utilizare a
Cap de
prod
(%)
84,07
84,92
85,76
86,62
87,49
88,36
89,25
90,14
91,04
91,95
P a g e | 31
P a g e | 32
Noua secie de
producie
Observaii
57380
35764
Scad cu 38%
4350
2543
Scad cu 42%
Energia electric
direct
6425
3124
Scad cu 52%
Total
68155
41431
Scad cu 40%
Cheltuieli
Materii prime si
materiale
Alte materiale
Numr angajai
ef secie
Tehnicieni
Maitri
Muncitori direct
productivi
Muncitori indirect
productivi
TOTAL
CAS
Total cheltuieli cu
salariile
1
3
3
Salariu mediu
lunar
1600
1400
1200
25
1000
300000
1000
48000
31
34400
460800
157225
Cuantum anual
19200
50400
43200
618025
Tabel nr. 27 Cheltuieli cu salariile personalului direct si indirect productive
P a g e | 33
P a g e | 34
P a g e | 35
Indicator U.M.
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
Investiia
RON
358500
anual
Producie
Bucati
924876
934125
943466
952901
962430
972504
981775
anual
Cheltuieli
RON
725418
731523
737688
743915
750204
756853
762972
anuale
Venituri
RON 12041885,5 12162307,5 12283927,3 12406771 12530838,6 12662002,1 12782710,5
anuale
Profit
RON 11316467,5 11430784,5 11546239,3 11662856 11780634,6 11905149,1 12019738,5
anual
Rata
%
94
94
94
94
94
94
94
anual a
profitului
2021
2022
2023
991593
1001509
1011524
769451
775996
782606
12910540,
9
12141089,
9
13039647,
2
12263651,
2
94
94
13170042,5
12387436,5
94
P a g e | 36
Vact V
C act C
Rv / cI
1
(1 0,09)
118424777
85320445
1,388
6789275
4891409
1,388
1
(1 0,09)
VactI 85320445
actualizate.
Varianta de investiii este acceptabil ntruct Re / v 1 , ceea ce nseamn c suma
veniturilor obinute permite acoperirea cheltuielilor efectuate i nregistrarea unui profit.
Indicatorul relev eficiena ridicat, la nivelul analizei economice, a variantei I de
investiii.
2. Venitul net actualizat
Rata de discontare 9%
P a g e | 37
80429036
31,48%
80429036 190365254
Analiza economic
1.Raportul dintre venituri actualizate i cheltuieli actualizate6
Vact V
C act C
Rv / cII
1
(1 0,09)
1
(1 0,09)
125990673
90771378
1,388
7536626
5429846
1,388
VactII 90771378
actualizate
Varianta a II-a de investiii este posibil ntruct Rc/v>1, ceea ce nseamn c
suma veniturilor obinute permite acoperirea cheltuielilor efectuate i nregistrarea unui
Rata de discontare 9%
P a g e | 38
85341532
31,47%
85341532 201234532
P a g e | 39
E.Analiza de senzitivitate
Variatia VAN si RIR
10
11
12
-8.0%
a = 1%
-8.00%
-5.0%
a = 4%
-5.00%
-1.0%
a = 8%
-1.00%
1.0%
a = 10%
1.00%
5.0%
a = 14%
5.00%
10.0%
a = 19%
10.00%
VAN =
58879484
RIR = 31,48%
26.80%
0.00%
VAN =
67657880
RIR = 31,48%
15.88%
0.00%
VAN =
78121415
RIR = 31,48%
2.87%
0.00%
VAN =
82692964
RIR = 31,48%
-2.81%
0.00%
VAN =
91881071
RIR = 31,48%
-14.23%
0.00%
VAN =
98357271
RIR = 31,48%
-22.29%
0.00%
P a g e | 40
VactI 85320445
17,44
C actI
4891409
lei venituri totale actualizate /1 RON cheltuieli
totale actualizate.
Rv / cI
80429036
31,48%
80429036 190365254
Aceste valori rezultate din calculul indicatorilor arat c investiia analizat este
rentabil.
P a g e | 41
Bibliografie
1. Dragota Victor, coord. Evaluarea i finanarea investiiilor directe: Culegere de
studii, Editura ASE, Bucureti 2010
2. Vasilescu I., Cicea C. Managementul Investiiilor, Editura EfiCon Press Bucureti,
2009
3. Stancu Ion, coord. Finane, Editura Economica, Bucureti 2007
4. Stoica Maricica Conceperea, managementul i auditul performanei proiectelor de
investiii, Editura C.H. Beck, Bucureti 2011
P a g e | 42
ANEXE
ANEXA NR. 1: INDEXUL TABELELOR
Denumire tabel
Tabelul nr. 1
Tabelul nr. 2
Tabelul nr. 3
Tabelul nr. 4
Tabelul nr. 5
Tabelul nr. 6
Tabelul nr. 7
Tabelul nr. 8
Tabelul nr. 9
Tabelul nr. 10
Tabelul nr. 11
Tabelul nr. 12
Tabelul nr. 13
Tabelul nr. 14
Tabelul nr. 15
Tabelul nr. 16
Tabelul nr. 17
Tabelul nr. 18
Tabelul nr. 19
Tabelul nr. 20
Tabelul nr. 21
Tabelul nr. 22
Tabelul nr. 23
Tabelul nr. 24
Tabelul nr. 25
Tabelul nr. 26
Tabelul nr. 27
Tabelul nr. 28
Tabelul nr. 29
Tabelul nr. 30
P a g e | 43