Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor

Specializarea Finante Banci

Analiza evoluiei indicatorilor din

bilanul contabil pentru Bank of
America

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci

1. Istoric

Istoria Bank of America ncepe n anul 1904, cnd Amadeo Giannini a nfiinat Bank of
Italy1 n San Francisco pentru a veni n ajutorul imigranilor crora li se refuzau serviciile
bancare.
n anul 1922 Giannini a stabilit Bank of America i Italia n Italia prin cumprarea bncii ,,Banca
dell Italia Meridionale care era abia nfiinat.
n anul 1927, cnd Bank of Italy avea deja 101 sucursale, Giannini reuete o fuziunie cu
Liberty Bank of America (175 sucursale), iar rezultatul a fost Bank of Italy National Trust &
Savings Association cu un capital de 30.000.000 $ i resurse de 115.000.000 $.
n anul 1928 Giannini reuete o nou fuziune cu Bank of America din Los Angeles,
realiznd astfel cea mai mare instituie bancar din ar, iar n anul 1930 redenumete Banca
Italiei n Bank of America.
Giannini a urmrit construirea unei bnci naionale i extinderea ei n majoritatea statelor
occidentale, precum i diversificarea activitilor n industria asigurrilor prin crearea Corporaiei
Transamerica care se afla tot sub egida holdingului su. n 1953 autorit ile foreaz separarea
Transamerica Corporation de Bank of America, prin interzicerea bncilor s dein filiale nonbancare.
n 1983 Bank of America se extinde i n afara Californiei prin achizi ionarea Corpora iei
Seafirst din Seatle, Washington i toate subsidiarele devenind cea mai mare fuziune bancar
interstatal de pn atunci. ns n perioada 1986-1987 nregistreaz pierderi uriae datorit
plasrii unor serii de mprumuturi neperformante n America Latin.

1http://en.wikipedia.org/wiki/Bank_of_America, accesat 22.10.11, ora: 14.35

2

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci
n anul 1992 Bank of America achiziioneaz rivalul su din California, Security Pacific
Corporation, realiznd astfel cea mai mare achiziie din istoria bncii.
n 1992 Bank of America a achiziionat Continental Illinois National Bank i Trust Co din
Chicago, astfel Bank of America reuete sa ajung din nou cel mai mare holding bancar din
SUA din punct de vedere al depozitelor, urmnd apoi o scdere pan pe locul 3 n anul 1998.
n urma acestei scaderi, NationsBank Corporation achiziioneaz Bank of America
Corporation i adopt oficial denumirea de Bank of America Corporation, dei se dorea vederea
acestui lucru ca o fuziune dintre cele 2 bnci.
Dup anul 2001 Bank of America continu procesul de achiziii: n 2004 cumpr Fleet
Boston Financial, n 2006 Banco Itau, 2007 La Salle Bank Corporation din rile de Jos, n 2008
Countrywide specializat n creditele ipotecare, iar n septembrie 2008 Bank of America ajunge
la un acord cu grupul financiar Merrill Lynch, ajungnd astfel cea mai mare institu ie de brokeraj
din SUA.
Pe parcursul anului 2011, Bank of America a nceput un proces de reduceri de personal,
dorindu-se realizarea unei economii de 5 miliarde $ pn n anul 2014, acest lucru va nsemna
concedierea a peste 360 000 angajai.

2. Acionariat
Acionari majoritari
Tabel 1: Acionari majoritari persoane fizice
Persoane fizice
Brian T. Moynihan (President and CEO)
Thomas K. Montag (President, Global

Aciuni deinute
481,806
351,952

Banking and Markets)

Bruce R. Thompson (CFO)
Terrence (Terry) P. Laughlin (Legacy Asset

267,804
106,309

Servicing Executive)
Robert Scully (Independent Director)

90,716
3

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci
Sursa:http://en.wikipedia.org/wiki/Bank_of_America, accesat 28.03.2013, ora: 14.50

Tabel 2: Acionarii principali persoane juridice

Instituii
State Street Corp
Vanguard Group
BlackRock Institutional Trust

Aciuni deinute
460,496,575
375,365,877
256,552,573

% deinut
4,54
3,70
2,53

Company N.A
JP Morgan Chase & Co
Wellington Management Co
Capital Research Global

204,909,812
161,691,214
131,327,985

2,02
1,60
1,30

Investors
Bank of New York Mellon

116,396,174

1,15

Corp
Capital World Investors
112,200,000
1,11
Northern Trust Corp.
111,873,089
1,10
Franklin Resources Inc
111,852,815
1,10
Sursa:http://en.wikipedia.org/wiki/Bank_of_America, accesat 28.03.2013, ora: 15.00,

3. Structura
Bank of America este una dintre cele mai mari bnci comerciale din Statele Unite care
ofer produse i servicii financiare dar i nefinanciare. Este format din analiti financiari,
contabili, observatori i multi alii. Clienii acestei bnci au garan ia de a fi ntmpina i cu o
gam complex de produse i servicii pe care le pot obine cu u urin i ntr-un ambient foarte
plcut.
Cu sloganul Bankof Opportunity Bank of America are cea mai extins reea de agenii
din ar, cu peste 5700 de sucursale i 17000 de bancomate, n aproximativ 30 de state.
Am putea enumera cteva dintre serviciile de baz oferite de banca americii, ATM-uri,
carduri de credit, servicii de brokeraj etc.
4

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci
ncepnd din august 2009, Bank of America deine 12,2% din totalul depozitelor din SUA
i este una dintre cele 4 mari banci din Statele Unite, mpreun cu Citigroup, JPMorgan si
Wells Fargo, fiind totodat i principalii si competitori.
Bank of America i desfoar activitatea prin intermediul a trei diviziuni financiare,
enumerate dup cum urmeaz:
1. Global Consumer and Small Business Banking (G.C. & S.B.B.)
Reprezint cea mai mare diviune a companiei, fiind ntr-o continu concuren pe piaa
produselor de retail cu bncile Citigroup i JPMorgan, orientndu-se n principal ctre
persoanele fizice.
Prin aceast diviune, Bank of America lanseaz un instrument de plat denumit bank
americard, n prezent sub denumirea de VISA International. La nceput a fost utilizat de foarte
puini consumatori, ca mai apoi s depeasc 170 de miloane de utilizatori.
2. Global Corporate and Investment Banking (G.C.I.B.)
Aceasta mai este cunoscut i sub denumirea de bank of america securities. Ea i
concentreaz activitatea pe companii ce au venituri anuale mai mari de 2,5 milioane USD,
corporaii mari i mijlocii, investitori, instituii financiare i entit i guvernamentale, punnd
la dispoziie servicii inovatoare n ceea ce privete creterea de capital, opera iunile de
creditare, de gestionare a riscului sau n domeniul cercetrii i ofer totodat consultan n
domeniul achiziiilor i fuziunilor.
3. Global Wealth and Investment Management (G.W.I.M.)
Priveste activitatea de gestionare a activelor persoanelor fizice i a altor institu ii, fiind
printre cei mai mari 10 manageri de avere, clienii si constituind 98% din Topul Fortune 500
din USA.

4. Nouti legate de activitatea bncii

5

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci

Marile bnci din SUA sfideaz criza cu profituri substantiale 2 cam asa suna un articol
recent de pe prima pagina a ziarului Wall-Street.
Daca ne raportm la ce spune presa am putea observa c toate marile bnci americane au
raportat profituri substaniale n trimestrul al treilea, n ciuda condiiilor economice dificile. Cu
toate aceste JPMorgan devine lider dup ce a devansat Bank of America, aplicand un program de
reduceri de locuri de munc i de vnzri de operaiuni. Aadar, activele JPMorgan cresc cu 1,9%
la finele lunii septembrie, n timp ce Bank of America este n scdere cu 1,8%. Ac iunile Bank of
America au nregistrat n acest an cea mai slab evoluie din componena indicelui Dow Jones
Industrial Average3, cu un declin de 55%. Bank of America a trecut pe profit n trimestrul al
treilea, cu un rezultat de 6,23 miliarde de dolari, iar n primele noua luni ale anului a nregistrat o
pierdere de 545 milioane de dolari.
Ea a devenit cea mai mare banc dup active n primul trimestru al anului 2009, sub
conducerea fostului director general Kenneth D. Lewis, n urma achiziiilor, precum emitentul de
carduri MBNA i creditorul ipotecar Countrywide Financial.
Potrivit presei internaionale, la nceputul acestei sptmni, Wells Fargo era cea mai
mare banc din SUA dup valoarea de pia.
Ceea ce este foarte important este faptul c turbulenele de pe pieele de capital au
determinat o scdere puternic a aciunilor tuturor marilor bnci americane, chiar la jumtate n
unele cazuri.

2http://www.wall-street.ro/articol/International/111182/Ce-profituri-uriase-fac-marile-banci-din-SUA.html
3Dow Jones Industrial Averageesteunuldintreceimaicunoscuiindicibursieri din lume. Indicele, calculatpentru
prima oarpe26 mai1896, urmreteevoluiacelormaiimportante 30 de blue chip-uri (companii stabile, de
dimensiunimari, iprofitabile) din Statele Unite. Indicele a fostcreat de Charles Dow, co-fondator al Dow Jones &
Companyi editor al revisteiThe Wall Street Journal.

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci
O alt afirmaie interesant a fost cea din ziarul financiar, ea suna cam asa: Uitai de anul
2012. n SUA, 2022 a devenit noul termen pentru apocalipsa financiara4
n condiiile unei ameninri din ce in ce mai ridicate a recesiunii financiare,
guvernul american se lupt s echilibreze balana bugetar, ns grija cea mai mare ar trebui
sa se ndrepte spre anul 2022 cnd vor iei la pensie peste 4 milioane de americani care s-au
nscut n 1957, anul de vrf al aceste generaii. Aceast cifr este foarte important pentru
bugetul Statelor Unite deoarece vor angaja costuri uriae de asigurare medical, care vor avea
repercusiuni majore asupra balanei bugetare.

4http://www.zf.ro/business-international/uitati-de-anul-2012-in-sua-2022-a-devenit-noul-termen-pentru-apocalipsa-financiara-8872845
7

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci
5.Analiza evoluiei bilanului n perioada 2006-2012

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci
ncepand cu 2006 totalul activelor a crescut de la 1,449,211milioane USD la 2,166,162milioane
USD n 2012 datorit creterii investiiilor financiare. nanul 2008, compania a
cumpratbanca Merrill Lynch, ceamai mare companie de brokeraj din lume, pentrusuma de 44
miliarde USDasaexplicandu-se decalajulimensdintreanii 2008 si 2009 (atat al fluxurilor de
numerar cat si din punctul de vedere al activelor in general).
In 2009, asa cum am precizat, banca a ajuns la apogeu in ceeacepriveste numerarul si soldurile,
152,412 milioane de USD .Dupa aceasta perioada Bank of America inregistreaza o scadere
treptata pana in anul 2012 canda junge la valoarea de 106,415 milioane de USD.
In ceea ce priveste depozitele plasate si alte investitii, valoarea maxima este atinsa tot in anul
2009 aceasta scazand ulterior pana in ziua de astazi.
Compania detinea in august 2009, 12.2% din totalitatea depozitelor din Statele Unite si este una
din cele mai mari 4 banci, impreuna cu Citigroup, J.P. Morgan Chase si Wells Fargo,
acestiafiindsiceimaimaricompetitori. In prezent, Bank of America opereaza in toatecele 50 de
state ale SUA, in Districutul Columbia darsi in alte 40 de state. Politicabanciisi-a pus
amprentapeaproximativ 80% din populatia SUA siservesteaproximativ 57 de milioane de
consumatorisi 5600 de IMM. Detine de asemenea 16200 de ATM-uri. Este a 3-a
companienepetroliera din Statele Unite dupaWalmartsi General. In anul 2010 revista Forbes
aseaza Bank ok America a 3-a pelistacelormaimaricompanii din lume.
Anul 2010 este marcat de o usoara scadere a aproximativ tuturor elementelor bilantului cu
exceptia fondurilor imprumutate, a activelor necesare tranzactionarii si a titlurilor de creanta
totala, acestea trei inregistrand valori peste cele anterioare, nu foarte semnificative insa
simtitoare la acele momente de criza.
2011 coincide din punctual de vedere al cresterilorsiscaderilor cu anul 2010,
exceptiefacandactivelefinanciare derivate sitotalultitlurilor de creanta.

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci

Referitor la Pasive, acestea sunt structurate in bilantul contabilatat din perspectiva depozitelor cat
si fondurilor federale sau a datoriilor pe termen lung.
Anul 2009 este din noudeciziv, datorita fuziunii dintre cele 2 mari companii, se observa o
crestere substantiala a unor elemente ale bilantului, mai ales in cazul depozitelor situate in
birourile nationale. Din perspectiva datoriilor pe termen scurt, identificam o crestere intre anii
2008 si 2009 dar si intre 2009 si 2010 urmate de o scadere vertiginoasa a valorilor. (478858 >
398965).

10

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci

Totalul capitalurilor proprii conduce spre acceasi concluzie si anume ca fuziunea a prins extrem
de bine bancii, capitaluri care au crescut cu aproximativ 100000 milioane de dolati intre anii
2008 si 2009 urmata de o scadere treptata pana la valoarea de 230252 urmata de o alta crestere
intre 2011 si 2012 de pana la 238606.
In cazul rubricii alocate altor pierderi acumulate observam ca intre anii 2009 si 2010 intalnim
o datorie pe care banca o are de primit de la clienti, suma fiind pozitiva, spredeosebire de ceilalti
ani in care datoriile trebuiesc platite

11

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci

Indicatori de reflectare a performanelor Bank of

America

A. Rata rentabilitii financiare (RRF). Este un indicator care prin coninutul su exprim o
serie de aspecte cu privire la gradul de generare a profitului, eficiena opera ional,
efectul de prghie. Rata rentabilitii financiare pune n valoare rezultatele
managementului bancar, oferindu-le posibilitatea acionarilor de a cunoate eficiena
investiiilor pe care le-au fcut n activitatea bancar.

Acest indicator se determin potrivit relaiei:

12

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci
PN
CP

RRF =

2006: RRF=

PN
CP

x 100 =

2007: RRF=

PN
CP

49892
x 100= 138510

x 100= 36,02 %

2008: RRF=

PN
CP

x 100=

53105
161039

x 100= 32,97 %

2009: RRF=

PN
CP

x 100=

87948
257683

x 100= 34,13 %

2010: RRF=

PN
CP

x 100=

81675
230495

x 100= 35,43 %

2011: RRF=

PN
CP

63767
x 100= 230252

x 100= 27,69 %

2012: RRF=

PN
CP

x 100=

60147
238606

x 100=25,20 %

x 100 , unde: PN = profit net;CP = capital propriu

50739
133597

x 100= 37,97 %

B.Rata rentabilitii economice (RRE) se refer la efortul

de a utiliza resursele

financiare i reale ale bncii de ctre activitatea managerial cu scopul de a genera profit.
Rata rentabilitii economice este indicatorul care exprim cel mai bine eficciena
bancar, deoarece rezultatele sunt evideniate direct, n funcie de managementul specific
al intermedierii bancare, de optimizarea operaiunilor active, n raport cu nivelul
determinat al resurselor.
Ca relaie de calcul acest indicator se exprim astfel:

RRE =

PN
A

2006: RRE=

x 100, unde A= total active

PN
A

x 100=

50739
1449211

x 100= 3,50 %

13

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci

2007: RRE=

PN
A

x 100=

49892
1578763

x 100=3,16 %

2008: RRE=

PN
A

x 100=

53105
1831177

x 100= 2,90 %

2009: RRE=

PN
A

x 100=

87948
2251043

x 100= 3,90%

2010: RRE=

PN
A

x 100=

81675
2327811

x 100= 3,50 %

2011: RRE=

PN
A

x 100=

63767
2219628

x 100= 2,87 %

2012: RRE=

PN
A

x 100=

60147
2166162

x 100= 2,77 %

C.Efectul de parghie (EP), arat gradul de utilizare a resurselor suplimentare ce pot avea
efect creterea rentabilitii financiare a capitalului propriu.
Atunci cnd angajarea unor resurse noi este avantajoas, ori cnd costul resurselor
suplimentare este mai mic sau egal cu rentabilitatea economic, efectul de prghie este
pozitiv i negativ n situaia invers.

EP =

A
CP

x 100

2006: EP=

A
CP

x 100=

14492011
133597

2007: EP=

A
CP

x 100=

1578763
138510

x 100= 1139,81%

2008: EP=

A
CP

x 100=

1831177
161039

x 100=1137,10%

2009: EP=

A
CP

x 100=

2251043
257683

x 100=873,57%

x 100=1084,76 %

14

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci

2010: EP=

A
CP

x 100=

2327811
230495

x 100= 1009,91 %

2011: EP=

A
CP

x 100=

2219628
230252

x 100=963,99 %

2012: EP=

A
CP

x 100=

2166162
238606

x 100=907,84%

D. Rata profitului (RP), se determin ca raport ntre profitul net (PN) i total venituri (V).

RP =

PN
V

x 100

PN
2006: RP= V

x 100=

50739
54558

x 100=93,00 %

2007: RP=

PN
V

x 100=

49892
53647

x 100=93,00 %

2008: RP=

PN
V

x 100=

53105
57102

x 100=93,00 %

2009: RP=

PN
V

x 100=

87948
94567

x 100=93,00 %

2010: RP=

PN
V

x 100=

81675
87822

x 100=93,00 %

2011: RP=

PN
V

x 100=

63767
68566

x 100=93,00 %

2012: RP=

PN
V

x 100=

60147
64674

x 100=93,00 %

E. Rata utilizrii activelor (RUA), se calculeaz ca un raport ntre venituri i total active.

RUA =

V
A

x 100

15

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci

2006: RUA=

V
A

x 100=

54558
1449211

x 100=3,76 %

2007: RUA=

V
A

x 100=

53647
1578763

x 100=3,39 %

2008: RUA=

V
A

x 100=

57102
1831177

x 100=3,11 %

2009: RUA=

V
A

x 100=

94567
2251043

x 100=4,20 %

2010: RUA=

V
A

x 100=

87822
2327811

x 100=3,77 %

2011: RUA=

V
A

x 100=

68566
2219628

x 100=3,08 %

2012: RUA=

V
A

x 100=

64674
2166162

x 100=2,98 %

Sintetiznd calculele fcute obinem tabelul nr. 4ce reflect valoarea indicatorilor de performan
n perioada 2006 2012.

Bank of America indicatori de performanta

16

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci
Evoluia indicatorilor de performanan la nivelul ntregului sistem bancar american
An
2006

2007

Valoare indicator (n %)
2008
2009
2010

Indicator
RRF

39,0

38,62

35,51

42,59

36,23

29,84

28,26

RRE
EP

8
3,91
184,

3,73
123,2

3,82
121,0

4,87
90,68

4,12
110,0

3,52
99,12

3,13
91,73

3
97

1
112,2

4
165,3

213,0

5
101,0

179,3

99,16

4,01

0
3,71

1
3,63

3
5,00

2
4,08

5
4,97

3,56

RP
RUA

2011

2012

Sistemulbancaramerican a stat la bazaactualeicrizemondiale, materializareariscurilorasumate de

bancheri in anii de dinainte de crizagenerandpierderiuriaseeconomiilordezvoltatesideterminand o
cresteresemnificativa a datoriilorpublice. Mai josgasiticatevacifre care arataevolutia in
ultimiizeci de ani a bancilor din SUA in ceprivesteprofiturile, numarulangajatilor, creditele
restante sialtiindicatori.
Numarulbancilorsievolutiaactivelor
La sfarsitulprimuluitrimestru din acest an, numarulinstitutiilorbancareamericaneparticipante
la Fondul de Garantare al Depozitelor (FDIC) era de 7.574, in scadere cu 1.075 fata de 2007, si
cu aproximativ 10.000 fata de 1984.
Pe de alta parte, valoareaactivelordetinute de acesteinstitutii a crescut de la $3,3 mii miliarde in
1984 (85% din PIB), la $13,4 mii miliarde in T1.11 (~90% din PIB). In Romania,
pondereaactivelorbancare in PIB este de 67%.
Depozitesicredite
Totaluldepozitelor a ajuns in T1.11 la $9,6 mii miliardedolari, respectiv 65% din PIB, in crestere
de la $8,5 mii miliarde in T1.08. Pentrucomparatie, totaluldepozitelor in bancile din Romania
este de 171 miliarde lei, respectiv 31% din PIB.
In ceprivestecreditele, totalulacestora este de 7,2 mii miliardedolari, in scadere de la aproape 8
mii miliardedolari in T1.08 (aici nu intra instrumente de tipul mortgage-backed securities). Din
totalulcreditelor, $4,16 mii miliardereprezintaimprumuturileaferentepieteiimobiliare, iar $1,27
mii miliardereprezintacreditecatrepopulatie (alteledecatcelepentrucumpararea de locuinte), dintre
care $663 miliardereprezintaimprumuturilepecarduri de credit.
Evolutiaprofiturilor
17

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci
Celmai mare nivel al profituluitrimestrialinregistrat de sistemulbancaramerican a totalizat 38

miliardedolarisi a fostrealizat la mijlocullui 2006, an in care totalulprofiturilor a ajuns la aproape

150 miliardedolari.
Pe de alta parte, celemaimaripierderi au fostmarcate in ultimultrimestru din 2008,
acesteatotalizand 37,8miliardedolari, detalii in graficulalaturat, click pe imagine pentrumarire.
Incepand cu primultrimestru din 2010, bancile au revenitpe profit, iar in T1.11, profitul a fost cu
doar 19% maimicdecatcelinregistrat in T1.07, respectivinainte de criza.
Provizioanesi restante
In anul 2010, bancile au constituitprovizioane in valoare de 159 miliardedolari, in scadere fata
decele $254 miliarde pusedepoarte in 2009, si $210 miliarde din 2008, iar in T1.11,
valoareaprovizioanelor a totalizat $20,7 miliarde, celmaimicnivel din T3.2007.
In acelasitimp, totalulcreditelor cu probleme a ajuns la 452 miliardedolari, respectiv 6,2% din
totalulsoldului de credite. Pentrucomparatie, in T1.07, totalulcreditelor cu probleme era de $132
miliardedolari, sau 1,8% din soldul de credite.
Pesegmentulcrediteloripotecare, pondereacreditelor cu probleme in totalulsoldului de
crediteipotecare era in T1.11 de 8,9% ($370 mld. restante la un sold de $4,16 mii mld.),
pesegmentulcardurilor de credit ponderea era de 3,8%, iarpesegmentulcreditelor auto, ponderea
era de 1,7%.
Trebuieremarcatinsacanivelulrelativredus al restantelor se datoreazasifaptuluicaacesteanu se
acumuleaza, in sensulcabancile ii executafaraproblemepecei care nu isimaiplatescratele, si in
plus, datornicii se pot declara in faliment. Cu altecuvinte, o parte dintrepierderi au
fostdejamarcate.

18

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci

Numarulangajatilorsifondul de salarii
In cele 7.574 institutiibancarelucreaza 2,1milioanepersoane, in scadere cu aproximativ 100.000
fata de 2007, in timpcefondul total de salarii a fost de $45 miliarde in T1.11, celmaiinaltnivel din
istorie. Pentrucomparatie, in T1.07, fondul de salarii a totalizat 41,3miliardedolari.
In ultimii 20 de ani, numarulsalariatilor a ramasrelativ constant, insafondul de salarii s-a triplat,
astfelincat, venitulmediupeangajat a crescut de la $33.000 in 1990, la $83.000 in 2010. Luand in
considerate inflatia, $33.000 in 1990 inseamna $55.000 in 2010, de underezulta o cresterereala a
veniturilor de 51%.

19

Universitatea Alexandru Ioan Cuza

Facultatea de Economie si Administrarea Afacerilor
Specializarea Finante Banci

BIBLIOGRAFIE

https://www.bankofamerica.com/
http://financials.morningstar.com/balance-sheet/bs.html?t=BAC&region=usa

www.zf.ro
www.business-magazin.ro
www.wall-street.ro

20