SOCIETATEA DE ASIGURARI ARDAF

Profesor Coordonator : Student:

Bențe Corneliu-Cristian Doroftei Gabriel

Oradea,2022

1
 Prezentarea societății de asigurări ARDAF

Ardaf a fost o societate de asigurare din România, cu sediul central în București,

înființată la 13 noiembrie 1992 și desființată în anul 2012.

Generali, o companie de top zece din piaţa asigurărilor, va renunţa să mai vândă poliţe
sub brand-ul Ardaf şi va opera prin intermediul unei singure reţele sub sigla Generali, iar mai
multe sucursale şi agenţii vor fi închise.

Generali şi Ardaf au fuzionat în toamna anului trecut sub numele de Generali România,
dar italienii au păstrat ambele brand-uri şi reţeaua teritorială, care ajungea la aproape 230 de
sucursale şi agenţii la finalul lui 2011. Decizia de a renunţa la brand-ul Ardaf vine în contextul în
care Generali încearcă să se repoziţioneze pe piaţă după pierderi de 20 mil. euro în 2011 şi să
revină pe profit începând de anul viitor. Strategia vizează subscrieri mai mari din asigurări de
viaţă, Casco şi asigurări de locuinţe şi renunţarea la contractele de răspundere civilă auto cu
daunalitate ridicată.

Ardaf avea o istorie de 20 de ani pe piaţa românească, fiind înfiinţată în 1992 de fosta
bancă Dacia Felix, intrată în faliment la sfârşitul anilor '90.

CATEGORII DE ASIGURARI PRACTICATE DE COMPANIE

Prezentarea claselor de asigurari practicate si informatii generale
privind produsele de asigurare
ARDAF Asigurare si Reasigurare activeaza in domeniul asigurarilor
generale si ofera clientilor sai persoane fizice si juridice:
B. Asigurari generale
Clasa 1 Asigurari de accidente (inclusiv accidentele de munca si bolile
profesionale):
- Asigurarea de accidente persoane
- Asigurarea de accidente a elevilor si studentilor si a cadrelor dactice
- Asigurarea de accidente a calatorilor
- Asigurarea de accidente a persoanelor din autovehicule
Clasa 3 Asigurari de mijloace de transport terestru (altele decat
feroviare):
- Asigurare facultativa a autovehiculelor pentru avarii si furt – CASCO
Clasa 5 Asigurari de mijloace de transport aeriene:
- Asigurarea facultativa a aeronavelor;
Clasa 6 Asigurari de mijloace de trasport navale ( maritime, fluviale,
lacustre, canale navigabile):

2
- Asigurarea navalor maritime si fluviale;
- Asigurarea navalor in constructie;

Clasa 7 Asigurari de bunuri in transit:

- Asigurarea bunurilor pe timpul transportului - CARGO
- Asigurarea banilor si/sau valorilor
Clasa 8 Asigurari de incendiu si alte calamitati natural:
3
- Asigurarea locuintelor si a bunurilor casnice
- Asigurarea cladirilor si a continutului
- Asigurarea lucrarilor de constructii montaj
Clasa 9 Alte asigurari de bunuri;
Clasa 11 Asigurari de raspundere civila a mijloacelor de trasport
aerian;
- Asigurarea de raspundere civila a aeronavelor;
Clasa 12 Asigurari de raspundere civila a mijloacelor de transport
naval;
- Asigurarea de raspundere civila a mijloacelor de transport naval si fluvial;
Clasa 13 Asigurari de raspundere civila generala:
Asigurarea de raspundere civila legala
- fata de terti
- a producatorului
- a proprietarului de imobile fata de chiriasii sai
- a antreprenorului lucrarilor de constructii - montaj
- a prestatorului de servicii
- a societatilor specializate in servicii de paza si securitate
- a unitatilor turistice si hoteliere
- a unitatilor de ser vice auto
- a transportatorului in calitate de caraus, pentru marfurile transportate cu
autovehicule (CMR)
Asigurarea de raspundere civila profesionala
- a avocatilor
- a notarilor publici
- a expertilor contabili, a contabililor autorizati, a evaluatorilor si expertilor
tehnici
- a functionarilor publici
- decurgand din practica medicala
- a agentiilor de turism
- a agentilor de asigurare
- operatorilor de trans port rutier
3
Asigurarea de raspundere a operatorului portuar;
Asigurare de raspundere civila a reparatorului de nave;

Clasa 14 Asigurari de credite:

- Asigurarea creditelor
Clasa 15 Asigurari de garantii:
- Asigurarea garantiilor
- Asig. de neplata salarii pers. navigant
Clasa 18 Asigurari de asistenta a persoanelor aflate in dificultate in
cursul deplasarilor sau absentelor de la domiciliu ori de la locul de
resedinta permanenta.
- Asigurarea medicala pentru calatorii in strainatate
- Asistenta medicala pentru cetatenii straini rezidenti in Romania

1. Estimarea rezervelor totale .

Pentru estimarea rezervelor totale care se vor efectua pentru tot portofoliu de
daune nelichidate se utilizeaza urmatoarele metode statistice:
a.Metoda Chain- Ladder de baza.
b.Metoda costului mediu per dauna.
c.Metoda ratei daunei.

a.Metoda Chain – Ladder de baza – metoda de estimare a rezervelor pentru

daunele nelichidate.

Pentru aplicarea metodei datele sunt prezentate sub forma de tabele

dezvoltare de genul celui de mai jos.

Daunele platite necumulate in perioada 2005-2009 pentru societatea

asigurari ARDAF se afla in tabelul de dezvoltare:

Tabel de dezvoltare : Mii LEI

4
 An de Anul de dezvoltare
origine 0 1 2 3 4
2005 91.151,45 41.325,56 35.230,48 29.555,63 25.788,41
2006 66.443,75 113.562,44 78.122,00 55.672,88
2007 104.065,76 53.223,70 38.541,36
2008 37.829,78 51.125,64
2009 376.942,10

In prima etapa se calculeaza daunele in fiecare an de origine , datele

cumulate fiind prezentate in tabelul de mai jos:

An de Anul de dezvoltare
origine 4
0 1 2 3
2005 91.151,45 132.477,01 167.707,49 197.263,12 223.051,53
2006 66.443,75 180.006,19 258.128,19 313.801,07 C06,4
2007 104.065,76 157.289,46 195.830,82 C07,3 C08,4
2008 37.829,78 88.955,42 C08,2 C08,3 C08,4
2009 376.942,10 C09,1 C09,2 C09,3 C09,4
Tabel de dezvoltare : Mii LEI

A doua etapa presupune determinarea factorilor de dezvoltare prin

impartirea sumelor cumulate pe fiecare coloana cu cele din coloana
precedenta fara ultimul termen:
r 0,1= 132477,01+ 180006,19+157289,46+88955,42 = 558728,08 = 1.8655
91151,45+66443,75+104065,76+37829,78 299490,74
r 1,2= 167707,49+258128,19+195830,82= 621666,5 = 1.2735
132477,01+180006,19+157289,46 469772,66
r 2,3=197263,12+313801,07 = 511064,19 =1.2001
167707,49+258128,19 425835,68
r 3,4=223051,53 = 1.1307
197263,12

In continuare folosind factorii de dezvoltare estimam daunele utilizate

cumulate prin inmultirea ultimei celule din fiecare an cu factorii de dezvoltare
aferenti pentru fiecare celula necompletata:
C 09.1=376.942,10* r 0.1= 703 185,488
C 09.2=376.942,10* r 0.1* r 1,2= 899 506,719
C 09.3=376.942,10* r 0.1* r 1.2* r 2.3= 1 074 697,61
C 09.4=376.942,10* r 0.1 *r 1.2 *r 2.3 *r 3.4 = 1 215 160,59
5
C 08.2=88.955,42* r 1.2= 113 284,727
C 08.3=88.955,42* r 1.2* r 2.3= 135 953,001
C 08.4=88.955,42* r 1.2* r 2.3 *r 3.4 = 153 722,058
C 07.3=195.830,82* r 2.3= 235 016,567
C 07.4=195.830,82* r 2.3 r 3.4= 265 733,232
C 06.4=313.801,07* r 3.4= 354 814,87

Tabelul de dezvoltare ce contine daunele nelichidate cumulate initiale si

estimate este urmatorul :
An de Anul de dezvoltare
origine 0 1 2 3 4
2005 91.151,45 132.477,01 167.707,49 197.263,12 223.051,53
2006 66.443,75 180.006,19 258.128,19 313.801,07 354814,87
2007 104.065,76 157.289,46 195.830,82 235016,567 265733,232
2008 37.829,78 88.955,42 113284,727 135953,001 153722,058
2009 376.942,10 703185,488 899506,719 1074697,61 1215160,59

Rezerva pentru daunele nelichidate RDN la sfarsitul anului 2009 se obtine

prin insumarea diferentelor dintre ultima celula a fiecarui an si ultima celula
cunoscuta a anului respectiv:
RDN2009=(1215160,59-376942,10)+(153722,058-88955,42)+(265733,232-
195830,82)+(354814,87-313801,07) = 838218,49+64766,638+69902,412+41013,8
=1013901,34

Aceasta valoare inregistrata pentru rezerva pentru daune nelichidate este

calculata fara a se tine cont de inflatie.
a.1.Metoda Chain Ladder cu inflatie
Aceata metoda presupune luarea in considerare a indicelui inflatiei aplicat
daunelor din anii anteriori precum si indicele prognozat aplicat daunelor
estimate.
Daunele platite necumulate pentru societatea de asigurare sunt prezentate in
tabelul de mai jos:

Tabel de dezvoltare : Mii LEI

6
 An de Anul de dezvoltare
origine 0 1 2 3 4
2005 91.151,45 41.325,56 35.230,48 29.555,63 25.788,41
2006 66.443,75 113.562,44 78.122,00 55.672,88
2007 104.065,76 53.223,70 38.541,36
2008 37.829,78 51.125,64
2009 376.942,10

Rata anuala a inflatiei la mijlocul fiecarui an in perioada analizata a fost:

Rata anuala a inflatiei:

2005 9,0%
2006 6,56%
2007 4,84%
2008 7,85%

Matricea inflatiei:

2005 2006 2007 2008 2009

0.090 0.0656 0.0484 0.0785 0.000
1.090 1.0656 1.0484 1.0785 1.000
1.313 1.204 1.130 1.0785 1.000

Celulele respective au fost calculate astfel:

1.313=1.090*1.0656*1.0484*1.0785
1.204=1.0656*1.0484*1.0785
1.130=1.0484*1.0785
Tabelul de dezvoltare pentru inflatie este prezentat mai jos:

Tabel de dezvoltare : Mii LEI

An de Anul de dezvoltare j
origine 0 1 2 3 4
2005 1.313 1.204 1.130 1.0785 1.000
7
 2006 1.204 1.130 1.0785 1.000
2007 1.130 1.0785 1.000
2008 1.0785 1.000
2009 1.000

Daunele ajustate prin inflatie se calculeaza prin inmultirea celula cu celula a

datelor din tabelele de dezvolatare care contin daunele initiale si inflatia .
Tabelul nou obtinut contine daunele exprimate in preturi actuale.
Tabel de dezvoltare: Mii LEI

An de Anul de dezvoltare j
origine 0 1 2 3 4
2005 119 682 49 756 39 810 31 876 25 788
2006 79 998 128 326 84 255 55 673
2007 117 594 57 402 38 541
2008 40 799 51 126
2009 376 942 49 756

In continuare se aplica metoda Chain Ladder de baza avand ca intrare

ultimul tabel de dezvoltare. Astfel se cumuleaza daunele obtinandu-se urmatorul
tabel de dezvoltare: Tabel de dezvoltare: MII LEI

An de Anul de dezvoltare j
origine 4
0 1 2 3
2005 119 682 169 438 209 248 241 124 266 912
2006 79 998 208 324 292 579 348 252
2007 117 594 174 996 213 537
2008 40 799 91 925
2009 376 942
Calculam factorii de dezvoltare aferenti fiecarei perioade :
r 0.1= 169438+208324+174996+91925 =644 683 = 1.8004
119682+79998+117594+40799 358 073
r 1.2=209248+292579+213537 = 715 364 = 1.2941
169438+208324+174996 552 758
r 2.3= 241124+348252= 589 376 = 1.1744
209248+292579 501 827
8
r 3.4 = 266912= 1.1069
241124

Estimam daunele nelichidate cumulate utilizand factorii de dezvoltare

calculati anterior.Tabel de dezvoltare: Mii LEI

An de Anul de dezvoltare j
origine 0 1 2 3 4
2005 119 682 169 438 209 248 241 124 266 912
2006 79 998 208 324 292 579 348 252 385480.139
2007 117 594 174 996 213 537 250777.853 277586.005
2008 40 799 91 925 118960.14 139706.792 154641.448

Pentru anul 2009

C2009.1=376 942*r 0.1= 678 646.377
C 2009.2= 376 942* r0.1* r 1.2= 878 236.276
C 2009.3=376 942*r 0.1*r 1.2* r 2.3= 1 031 400.68
C 2009.4=376 942*r 0.1*r 1.2*r 2.3*r 3.4= 1 141 657.41

Pentru anul 2008

C 2008.2=91 925*r 1.2= 118 960.143
C 2008.3=91 925*r 1.2 * r 2.3= 139 706.792
C 2008.4=91 925*r 1.2*r 2.3*r 3.4= 154 641.448

Pentru anul 2007

C 2007.3=213 537*r 2.3= 250 777.853
C 2007.4=213 537*r 2.3*r 3.4= 277 586.005

Pentru anul 2006

C2006.4= 348 252*r 3.4= 385 480.139
Pentru a determina daunele estimate in valori simple se scad daunele
cumulate din tabelul anterior coloana cu coloana si se obtine: Tabel de dezvoltare:
Mii LEI

An de Anul de dezvoltare j
origine 0 1 2 3 4
9
 2005 119 682 49 756 39 810 31 876 25 788
2006 79 998 128 326 84 255 55 673 37228.139
2007 117 594 57 402 38 541 37 240.853 26808.152
2008 40 799 51 126 27035.143 20 746.649 14934.656
2009 376 942 301704.377 199589.89 153164.404 110256.73

Inflatia in perioada analizata se situeaza intre 4.84% si 9% iar cea

prognozata pentru perioada 2010-2012 este prezentata in tabelul de mai jos:

Rata anuala a inflatiei:

2009 5,59%
2010 3.6%
2011 3.2%
2012 2.8%

Matricea inflatiei:
2009 2010 2011 2012 2013
0 0.036 0.032 0.028 0.024
1 1.035 1.032 1.028 1.024
1 1.035 1.0681 1.0980 1.1243

Datele din tabel au fost obtinute astfel:

1.035*1.032*1.028*1.024= 1.1243
1.035*1.032*1.028= 1.0980
1.035*1.032= 1.0681

Tabelul de dezvoltare pt inflatia viitoare se constituie pe baza datelor .

An de Anul de dezvoltare j
origine 4
0 1 2 3
2005 1.000
2006 1.000 1.035
2007 1.000 1.035 1.0681
2008 1.000 1.035 1.0681 1.0980
2009 1.000 1.035 1.0681 1.0980 1.1243

10
 Se ajusteaza daunele necumulate cu inflatia viitoare prin inmultirea datelor
celula cu celula din tabelul de dezvoltare pentru inflatia viitoare si daunele
estimate in valori simple. Tabel de dezvoltare. Mii LEI

An de Anul de dezvoltare j
origine 0 1 2 3 4
2005 119 682 49 756 39 810 31 876 25 788
38
2006 79 998 128 326 84 255 55 673
531.123
28
2007 117 594 57 402 38 541 38 544.282
633.787
16
2008 40 799 51 126 27 981.373 22 159.495
398.252
123961.
2009 376 942 312264.03 213181.971 168174.516
642

1.035*37 228.139= 38 531.123

1.0681*26 808.152= 28 633.787

Pe baza tabelului anterior se determina daunele cumulate prin insumarea

datelor coloana cu coloana:

An de Anul de dezvoltare j
origine 0 1 2 3 4
2005 119682 169 438 209 248 241 124 266 912
2006 79 998 208 324 292579 348 252 386 783.123
2007 117594 174 996 213 537 252081.282 280 715.069
2008 40 799 91 925 119906.373 142065.868 158 464.12

11
 Rezerva pentru daune nelichidate la 31.12.2009 este:
RDN=(1194524.16-376942)+(158464.12-91925)+(280715.069-
213537)+(386783.123-348252)
=817 582.16+66 539.12+67 178.069+38 531.123= 989 830.472

Daunele nelichidate estimate a se plati in perioada 2007-2009 se calculeaza

astfel:
2010: 312 264.03+27 981.373+38 544.282+38 531.123= 417 320.808
2011: 213 181.971 +22 159.495+28 633.787= 263 975.253
2012: 168 174.516 +16 398.252= 184 572.768
2013: 123 961.642

b.Metoda costului mediu per dauna.

Aceasta metoda o vom aplica pentru compania de asiguari ARDAF pornind

de la urmatorele date de dezvoltare:

An de Anul de dezvoltare
origine 0 1 2 3 4
2005 91.151,45 132.477,01 167.707,49 197.263,12 223.051,53
180.006,1
2006 66.443,75 258.128,19 313.801,07 C06,4
9
104.065,7
2007 157.289,46 195.830,82 C07,3 C07,4
6
2008 37.829,78 88.955,42 C08,2 C08,3 C08,4
2009 376.942,10 C09,1 C09,2 C09,3 C09,4

Numarul cumulat al daunelor raportate este prezentat in tabelul de mai jos:

An de Anul de dezvoltare
origine 4
0 1 2 3
2005 644 680 755 820 915
2006 538 587 609 726
2007 728 584 661
2008 882 947
2009 763

12
 Primul pas in aplicarea acestei metode consta in determinarea daunei medii
prin impartirea datelor din primul tabel la datele din cel de-al doilea celula cu
celula,rezultatele fiind cuprinse in tabelul de mai jos:

An de Anul de dezvoltare
origine 0 1 2 3 4
2005 141.539 194.819 222.129 240.564 243.772
2006 123.501 306.654 423.855 432.232
2007 142.947 269.331 296.264
2008 42.890 93.933
2009 494.026

Urmatorul pas presupune aplicarea metodei Chain -Ladder de baza pentru

ultimele doua tabele de dezvoltare .

An de Anul de dezvoltare
origin
0 1 2 3 4
e
2005 644 680 755 820 915
2006 538 587 609 726 810.070
2007 728 584 661 749.177 835.932
2008 882 947 1036.018 1174.222 1310.197
764.
2009 763 836.474 948.060 1057.846
602

Factorii de dezvoltare sunt:

r 0, 1= 680+587+584+947 =2798= 1.0021
644+538+728+882 2792

r 1.2=755+609+661 = 2025 = 1.0940

680+587+584 1851

r 2.3= 820+726 =1546 = 1.1334

755+609 1364

r 3.4= 915= 1.1158

13
 820

Utilizand factorii de dezvoltare calculam numarul cumulat al daunelor.

2009
C09.1=763*r 0.1= 764.602
C09.2=763*r 0.1 *r 1.2= 836.474
C09.3=763*r01.*r1.2*r2.3= 948.060
C09.4=763*r0.1*r1.2*r2.3*r3.4= 1 057.846
2008
C08.2=947*r1.2= 1036.018
C08.3=947*r 1.2*r2.3= 1174.222
C08.4=947*r1.2*r2.3*r3.4= 1310.197
2007
16
C07.3=661*r2.3= 749.177
C07.4=661*r2.3*r3.4= 835.932
2006
C06.4=726*r3.4= 810.070

An Anul de dezvoltare
de 4
origi 0 1 2 3
ne
2005 141.539 194.819 222.129 240.564 243.772
2006 123.501 306.654 423.855 432.232 437980.68
2007 142.947 269.331 296.264 308558.95 312662.78
2008 42.890 93.933 1148236.69 119588.87 121 179.4
2009 494.026 947492.46 1158214.7 1 206 280.6 1 222 324.1

Daunele nelichidate cumulate estimate se obtin prin inmultirea coloana cu

coloana a datelor din tabelul de dezvoltare obtinut in urma aplicarii metodei
de baza si sunt prezentate in tabelul de mai jos:

An de Anul de dezvoltare
origine 0 1 2 3 4
2005 91 151 13 247 16 770 19 726 223 052
2006 66 443 18 000 25 812 31 380 354 795
2007 10 406 15 728 18 583 231 165 261 364
2008 37 828 88 954 118 959 140 423 158 768

14
 2009 37 694 724 454 968 816 114 362 129 303

Inmultim datele din tabelul anterior cu datele din tab 4

437 980.68*810.07= 354 795

Daunele nelichidate estimate produse in urma riscurilor care au avut loc in

perioada 2005-2009 sunt :
Daune nelichidate= 223 052+354 795+261 364+158 768+ 129 303= 1 127
282 mii LEI

Daunele platite conform datelor furnizate de rapoartele anuale ale societatii

de asigurare sunt de 113 380 mii LEI.
Rezerva pentru daune nelichidate:
RDN = 1 127 282- 113 380= 1 013 902 mii LEI
Aceasta metoda nu a luat in calcul inflatia se observa ca s-a obtinut
aproximativ aceiasi valoare ca si in cazul in care s-a aplicat metoda Chain –Ladder
de baza.
c.Metoda ratei daunei
Aceasta metoda presupune estimarea ratei daunei pentru o anumita categorie
de asigurari si inmultirea acesteia cu primele incasate obtinandu-se daunele
aferente anilor respectivi.Din valorile obtinute se scad daunele platite iar
rezultatul reprezinta daunele nelichidate.

Rd = D/P ;
unde RD – rata daunei
P D- despagubirile sau sumele asigurate platite de asigurator
P = primele incasate

Primele si despagubirile mii LEI

2005 2006 2007 2008 2009

prime 691 326.5 466 685.82 386 632.55 589 633.87
despagubiri 544 287.8 356 499.1 198 552.7 441 883.43

Rata Daunei pentru cei patru ani ia valorile:

Rd 2005= 15.42%
Rd 2006= 8.86%
15
Rd 2007= 29.37%
Rd 2008= 9.03%

Media inregistrata de rata daunei ptr perioada luata in calcul este de

15.67%.Cu cat rata daunei este mai mica cu atat situatia asiguratorului este
mai buna.

3.Rezerva de daune neavizate.

In tabelul de mai jos sunt prezentate primele incasate si daunele aparute
necumulate.

An de Prime Anul de dezvoltare

origine incasate 1 2 3 4
2005 691 326.5 547243.8 487166.54 335672.14 214556.1
2006 466 685.82 223177.65 267 82.45 244 123.7
2007 386 632.55 299165.42 173653.31 335672.14
2008 589 633.87 384 533.9
2009 534 934.06

Se calculeza rata daunei pentru fiecare an si rata medie a daunei pe perioada

analizata:

Anul de dezvoltare
An de
origine
1 2 3 4
2005 0.7915 0.7046 0.4855 0.3103
2006 0.4782 0.5725 0.5231
2007 0.7737 0.4491
2008 0.6521
2009
Rata
medie a 0.6738 0.5754 0.5043 0.3103
daunei

16
 547 243.8=0.7915
691 326.5

0.7915+0.4782+0.7737+0.6521=0.6738
Se aduna ratele medii ale daunelor si se inmultesc cu primele incasate.

Rezerva ptr daune neavizate:

Rata cumulate a Rez ptr daune

Anul de origine Prime incasate
daunei neavizate
2005 0 691 326.5 0
2006 0.3103 466 685.82 144 812.61
2007 0.8146 386 632.55 314 950.875
2008 1.39 589 633.87 819 591.079
2009 2.0638 534 934.06 1 103 996.91

0+0.3103=0.3103
0.3103+0.5043=0.8146
0.8146+0.5754=1.39
1.39+0.6738=2.0638

4.Rezerva de egalizare
Pentru perioada 2006-2007 datele necesare calcularii rezervei de egalizare
sunt prezentate in tabelul urmator:

Mii lei 2003 2004

Daunele platite nete de
reasigurare (DPnr) - 3 209 146 302
Rezerva neta de dauna(RND) 305 465 143 985 439 106
Prime nete subscrise(PNS) - 5 789 233 522
Rezerva de prime(RP) 1 555 780 433 2.227 743 108

Se calculeaza variatia rezervei nete de dauna si rezervei de prima:

D RND =679 973 963 mii lei
D RP=671 962 675 mii lei
Rata daunei va fi:
17
RD = 3 209 146 302-679 973 963 = 2 532 172 339 = 49.48%
5 789 233 522- 671 962 675 5 117 270 847

18