Documente Academic
Documente Profesional
Documente Cultură
ECONOMICO
FINANCIARA A
INTREPRINDERII
PROIECT
LA
INTREPRINDERII
Denumirea este S.C. BIMBO S.R.L., este persoana juridica romana, are
forma juridica de societate comerciala cu raspundere limitata si are sediul in Arad str
Prieteniei,nr.4, bl 130, sc B, ap 4.
Pentru inceput, elaboram bilantul financiar, ordonand activele dupa gradul
de lichiditate iar pasivele dupa gradul lor de exigibilitate.
Eliminam din activ cheltuielile inregistrate in avans in suma de 19753 RON respectiv
84443 RON si scadem aceasi valoare din capitalurile proprii in pasiv. Totodata scadem
din pasiv veniturile inregistrate in avans in suma de 71768 RON, respectiv 81715 RON si
le adunam tot in pasiv la valoarea datoriilor pe termen scurt.
BILANT FINANCIAR
la data de 31.12.2005
Nr Perioada
.
Indicatori
Cr 2004
t 2005
TOTAL ACTIVE IMOBI 14214v2112o LIZATE, din
1 care 104889 141891
a) Imobilizari necorporale 0 0
b) Imobilizari corporale 104889 141891
c) Imobilizari financiare 0 0
2 TOTAL ACTIVE CIRCULANTE, din care 338036 460776
a) Total stocuri, din care 164527 320963
I.de marfuri
II.de materii prime, materiale
III.de produse 0 0
b) Creante 173509 130356
c) Investitii pe termen scurt 0 0
d) Disponibilati banesti 0 9457
3 TOTAL ACTIV 442925 602667
4 CAPITALURI PROPRII 55906 -6116
5 IMPRUMUTURI PE TERMEN LUNG 82486 82021
6 DATORII PE TERMEN SCURT 304533 526762
a) Credite bancare pe termen scurt 0 0
b) Altele 304533 526762
PROVIZIOANE PENTRU RISCURI SI
7 CHELTUIELI 0 0
8 TOTAL PASIV 442925 602667
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Active imobilizate nete 104889 141891
2 Total activ 442925 602667
3 Rata activelor (%) 23.68 23.54
4 Valoare maxima acceptata (%) 60 60
5 Indicele de crestere al activelor imobilizate (%) 135.28
6 Indicele de crestere al totalului activ (%) 136.07
7 Indicele de crestere a cifrei de afaceri (%) 78.36
Indicatori Perioada
Nr.
2004 2005
crt.
1 Active circulante 338036 460776
2 Total activ 442925 602667
3 Rata activelor circulante (%) 76.32 76.46
4 Valoare minima acceptata (%) 40 40
5 Indicele de crestere al activelor circulante (%) 136.31
6 Indicele de crestere al totalului activ (%) 136.07
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Imobilizari corporale 104889 141891
2 Active imobilizate nete 104889 141891
3 Rata imobilizarilor corporale (%) 100.00 100.00
4 Valoarea minim acceptata 85.00 85.00
5 Indicele de crestere al imobilizarilor corporale (%) 135.28
6 Indicele de crestere al activelor imobilizate (%) 135.28
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Stocuri 164527 320963
2 Active circulante 338036 460776
3 Rata stocurilor (%) 48.67 69.66
4 Indicele de crestere al stocurilor (%) 195.08
5 Indicele de crestere al activelor circulante (%) 136.31
6 Valoarea maxim acceptata 50 50
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Creante 173509 130356
2 Active circulante 338036 460776
3 Rata creantelor (%) 51.33 28.29
4 Indicele de crestere al creantelor (%) 75.13
5 Indicele de crestere al activelor circulante (%) 136.31
Rata creantelor inregistreaza o scadere (de la 51.33% pana la 28.29%) intre anii
analizati . Se observa o crestere mai mare al creantelor decat cel al activelor
circulante(75.13%>36.31) Daca facem comparative cu indicele de crestere al cifrei de
afaceri care este in situatia noastra de (75.13<78.36%) observam ca apare o inrautatire a
situatiei incasarilor datorata cresterii duratei in zile a unei rotatii a clientilor si poate sa
aiba un effect negative asupra lichiditatii intreprinderii.
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Disponibilitati banesti 0 9457
2 Active circulante 338036 460776
3 Rata disponibilitatilor banesti (%) 0.00 2.05
4 Indicele de crestere al disponibilitatilor banesti (%) 0
5 Indicele de crestere al activelor circulante (%) 136.31
6 Valoarea optima 10 10
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Capital permanent 138392 75905
2 Total pasiv 442925 602667
3 Rata stabilitatii financiare (%) 31.25 12.59
4 Valoare minima acceptata (%) 50 50
5 Indicele de crestere al capitalului permanent (%) 54.85
6 Indicele de crestere al totalului pasivului (%) 136.07
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Capital propriu 55906 -6116
2 Total pasiv 442925 602667
3 Rata autonomiei financiare globale (%) 12.62 -1.01
4 Valoare minima acceptata (%) 33 33
5 Indicele de crestere aL capitalului propriu (%) -10.94
6 Indicele de crestere al totalului pasivului (%) 136.07
Rata autonomiei financiare globale arata cat din patrimonial intreprinderii este finantat
din resurse proprii (capital propriu) .Pe perioada analizata se observa o scadere enorma a
ratei autonomiei financiare globale(de la 12.62% pana la -1.01%) datorat unui scadere
enorma a capitalului propriu fata de totalul pasivului (-10.94%<36.07%), astfel apare o
inrautatire alarmanta al autonopmiei financiare al firmei Sc Bimbo Srl rata ajungand cu
34.01% sub valoarea minima acceptata.
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Capital propriu 55906 -6116
2 Imprumuturi pe termen lung 82486 82021
3 Rata autonomiei financiare la termen (%) 67.78 -7.46
4 Valoare minima acceptata (%) 100 100
5 Indicele de crestere aL capitalului propriu (%) -10.94
6 Indicele de crestere al imprumuturilor pe termen lung (%) 0.00
Rata autonomiei financiare la termen (calculat ca raport intre c apital propriu si datorii
pe termen lung)
3) RATA INDATORARII
a) RATA INDATORARII GLOBALE (RATA DATORIILOR
GLOBALE)
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Datorii totale 387019 608783
2 Total pasiv 442925 602667
3 Rata indatorarii globale (%) 87.38 101.01
4 Valoare maxima acceptata (%) 66 66
5 Indicele de crestere aL datoriilor totale (%) 157.30
6 Indicele de crestere al totalului pasivului (%) 136.07
Tendinta de crestere a acestei rate este un semnal de alarma pentru intreprindere in ceea
ce priveste riscul de neplata a datoriilor .
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Datorii pe termen lung 82486 82021
2 Capital permanent 138392 75905
3 Rata indatorarii globale (%) 59.60 108.06
4 Valoare maxima acceptata (%) 50 50
5 Indicele de crestere al datoriilor pe termen lung (%) 99.44
6 Indicele de crestere al capitalului permanent (%) 54.85
Rata indatoririi la termen (calculata ca raport intre datoriile pe termen lung si capital
permanent ) inregistreaza o puternica crestere de la 59.60% pana la 108.06% datorita
cresterii inprumuturilor pe termen lung intr-un ritm munlt mai mare decat cel al
capitalului permanent (99.44%>54.85%).Nivelul in 2005 este cu mult mai mare decat
nivelul maximului acceptat de 50% ceea ce arata un grad de indatorare periculos de mare
pentru intreprinderea respectiva .
c) RATA INDATORARII LA TERMEN
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Datorii pe termen lung 82486 82021
2 Capital propriu 55906 -6116
3 Rata indatorarii la termen (%) 147.54 -1,341.09
4 Valoare maxima acceptata (%) 100 100
5 Indicele de crestere al datoriilor pe termen lung (%) 99.44
6 Indicele de crestere al capitalurilor proprii (%) -10.94
Rata indatoririi la termen (calculate ca raport intre datorii pe termen lung sii capitalul
propriu ) ,se inregistreaza o scadere foarte mare de la 47.54% la -1.34% .Datorita scaderii
enorme al capitalului propriu comparative cu datoriile pe termen lung. In 2005 rata
indatoririi este negativ reprezentand un semnal de alarma pentru intreprindere.
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Capital permanent 138392 75905
2 Active imobilizate 104889 141891
3 Fond de rulment (R1-R2) 33503 -65986
4 Active circulante 338036 460776
5 Datorii pe termen scurt 304533 526762
6 Fond de rulment (R4-R5) 33503 -65986
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Capital propriu 55906 -6116
2 Active imobilizate nete 104889 141891
3 Fond de rulment propriu (R1-R2) -48983 -148007
4 Indicele de crestere a capitalului propriu -10.94
5 Indicele de crestere a activelor imobilizate 135.28
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Stocuri 164527 320963
2 Creante 173509 130356
3 Active curente (R1 + R2) 338036 451319
4 Pasive curente 304533 526762
5 Indicele de crestere a activelor curente 133.51
6 Indicele de crestere a pasivelor curente 172.97
7 Necesarul de fond de rulment 33503 -75443
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Fondul de rulment 33503 -65986
2 Necesarul de fond de rulment 33503 -75443
3 Trezoreria neta 0 9457.00
CONCLUZII:
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Active circulante 338036 460776
2 Pasive circulante 304533 526762
3 Lichiditate generala (R1/R2) 1.11 0.87
4 Indicele de crestere a activelor circulante 136.31
5 Indicele de crestere a pasivelor circulante 172.97
6 Valoarea minima acceptata 1 1
7 Valoarea maxima acceptata 2 2
8 Indicele de crestere a lichiditatii generale 0.79
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Active circulante - Stocuri 173509 130356
2 Datorii pe termen scurt 304533 526762
3 Lichiditatea redusa (R1/R2) 0.57 0.25
4 Indicele de crestere a activelor circulante - Stocuri 75.13
5 Indicele de crestere a datoriilor pe termen scurt 172.97
6 Valoarea minima acceptata 0.6 0.6
7 Valoarea maxima acceptata 1 1
8 Indicele de crestere a lichiditatii reduse 0.43
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Disponibilitati banesti 0 9457
2 Datorii pe termen scurt 304533 526762
3 Lichiditatea imediata (R1/R2) 0.00 0.02
4 Indicele de crestere a disponibilitatilor #DIV/0!
5 Indicele de crestere a datoriilor pe termen scurt 172.97
6 Valoarea minima acceptata 0.2 0.2
7 Valoarea maxima acceptata 0.3 0.3
8 Indicele de crestere a lichiditatii immediate #DIV/0!
C O N C L U Z I I:
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Activ total 442925 602667
2 Datorii totale 387019 608783
3 Solvabilitatea patrimoniului (R1/R2) 1.14 0.99
4 Indicele de crestere al activului total 136.07
5 Indicele de crestere al datoriilor totale 157.30
6 Indicele de crestere al solvabilitatii patrimoniului 86.50
7 Valoarea minima acceptata 1.66 1.66
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Rezultatul brut al exercitiului 91702 3706
2 Cifra de afaceri 1015175 795480
3 Rata profitabilitatii comerciale 9.03 0.47
4 Indicele de crestere a rezultatului brut al exercitiului 4.04
5 Indicele de crestere a cifrei de afaceri 78.36
6 Indicele de crestere a ratei profitabilitatii comerciale 5.16
7 Valoarea recomandata 15 15
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Rezultat net 76473 2668
2 Cifra de afaceri 1015175 795480
3 Rata marjei nete 7.53 0.34
4 Indicele de crestere al rezultatului net 3.49
5 Indicele de crestere al cifrei de afaceri 78.36
6 Indicele de crestere a ratei marjei nete 4.45
Nr. Perioada
Indicatori
crt. 2004 2005
1 Rezultatul brut al exercitiului 91702 3706
2 Capitaluri investite 138392 75905
3 Rata rentabilitatii economice 66.26 4.88
4 Indicele de crestere al rezultatului brut al exercitiului 4.04
5 Indicele de crestere al capitalului investit 54.85
6 Indicele de crestere a ratei rentabilitatii economice 7.37
7 Rata medie a dobanzii 7.5 7.5
CONCLUZII:
Pe perioada de raportare rata profitabilitaii comerciale are valori sub sau in 2005 chiar
mult sub valoarea recomandata de 15% observandu-se o inrautatire in 2005. Aceasta
tendinta de scadere rezulta din faptul ca se observa scadere al rezultatului brut fata de
cifra de afaceri(4.04%<78.36%)
Rata marjei nete inregistreaza la fel o scadere enorma (de la 7.53% la 0.34%) ceea ce
arata o scadere al eficientei valorificarii produselor societatii .situatia a aparut datorata
scaderii cu ritm mai mare al rezultatului net decat cifra de afaceri inregistrat. Indicatorii
arata ca in 2004 la 100lei Cifra de afaceri s-au obtinut 7.53 lei profit net , iar in 2005
aceasi valori obtin doar 0.34 lei profit net .
Rata rentabilitatii economice a inregistrat la fel o scadere foarte mare de la 66.26% pana
la 4.88%.Datorita cresterii in ritm mult mai mult al capitalului investit decat al
rezultatului brut al exercitiului (4.04%<54.85%).In primul an se observa o rentabilitate
economica foarte buna deoarece rata rentabilitatii economice are un procentaj enorm
(66.26%) cu 58.76% mai mare decat rata medie a dobanzii (7.5%) .In urmatorul an rata
rentabilitatii economice scade la valoarea de 4.88% ajunsese sub valoarea medie fapt
doveditor pentru lipsa rentabilitatii economice.