Sistemul bancar din Italia

Profesor coordonator: Realizat de:

Bogdan Căpraru +++++++++++++

Cuprins
 1. Scurt istoric

Unicredito Italiano s-a format în anul 1998 în urma fuziunii între Credito Italiano,
Rolo Banca şi o serie de bănci de economii regionale.
UniCredit este o institutie financiara internationala, cu rădăcini puternice în 22 de
țări europene și o rețea globală de față internațional în aproximativ 50 de piete, cu aproximativ
160.000 de angajați și 9.518 filiali.UniCredit se caracterizează printr-o identitate europeană
puternică, prezență internațională și o "poziție strategică clientela.La amplă, atât în Europa de
Vest și în Europa Centrală și de Est (ECE), care permite grupului să aibă una din cea mai mare
cotă de piață în zona.
În anul 1999 principalele obiective ale băncii au fost consolidarea sistemelor de
informare şi back office, începera procesului de extindere în Europa Centrală si de Est cu
achiziţionarea băncii poloneze Pekao Bank, expansiunea pe pieţele din ECE în curs de dezvoltare
etc. În anul următor s-au făcut noi achizitii: achiziţionarea de fonduri de management American
Pioneer Investments (Boston) şi crearea de Pioneer Global Asset Management, crearea diviziei
Investement Management Global, achiziţionarea de Bulbank (Bulgaria). Anul 2001 a adus la
crearea “Proiectului S3“, însemnând reorganizarea de piaţă prin crearea unui multi-specialist cu 3
divizi de afaceri: retail, corporate, private banking şi managementul activelor. În următorul an
banca Unicredit a achiziţionat Zagrebacka Banka (Croaţia), Demirbank România, Zivnostenska
Banka (Republica Cehă).
În anul 2007 grupul consolidează prezenţa şi în Europa Centrală şi de Est, cu extindere
în Ucraina, ajungând în Asia Centrală cu achiziţii în Kazahstan, Tadjikistan şi Kârgâstan.
Datorită crizei, în perioada 2008-2009, credibilitatea sistemului bancar a fost lovit
puternic. Banca Unicredit, a decis pentru a reveni la performanţele anterioare, să reflecte la rolul
lor şi de a define mai bine misiunea pe care o au de îndeplinit, concetrându-se pe durabilitate şi
dedicându-se mai mult clienţilor.
 1.2 Acţionariat

Mai mulți acționari UniCredit, deținătorii de participații importante ca pe informațiile primite în

conformitate cu legislația în vigoare.

Nume acţionari Acţ

iuni ordinare
1.Delfin S.A.R.L. 2%
2.Grupo Allianz 2.02%
3.Cercetarea de capital şi 2.73%
manamementul companiei
4.Cazimonte Holdin S.P.A 3.01%
5.Blackrock INC 3.11%
6.Fondazione Cassa di Risparmio di Verona, 3.53%
Vicenza, Belluno e Ancona
7. Fondazione Cassa di Risparmino Di Torino 3.86%
8. Gruppo Central Bank of Libza 4.99%
9. PGFF Luxemburg S.A.R.L. 5.01%
10. AABAR Luxemburg S.A.R.L. 6.5%
11. Alţi acţionari 72.91%

Grafic.1.1 Structura acţionariatului

3.1
2.02 2.73 3.0 1
2 1
3.53 3.86

4.99 1
2
3
4
5.01
5
6
7
8
6.5 9
72.91 10
11

Sursa: http://www.borsaitaliana.it/borsa/azioni/profilo-societa-dettaglio.html?
isin=IT0004781412&lang=it
 1.3 Structura organizatorică

Organ de control Preşedintele Audit intern

Consiliului de
administraţie

Comitetul de Management
Executiv Alte Comitete de
Management

Planificare Finanţe Grupul

& Administraţie Managementului de
risc

HR Strategic Comunicaţii de
identitatte de grup

Afacerile Publice Conformitatea juridică

Diviziunea

CIB
Preşedintele Ţării
Preşedintele Diviziunea
Austriei
ţării
Germaniei CEE
Managementul Directorii
activ
Generali

Preşedintele tării
Poloniei
 SUMA (milioane €)
Posturi de activ/pasiv
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
ACTIVE
Numerar 26 4,027 33 5,914 2,152 5,753 2,214
Activele financiare deținute pentru
5,243 11,157 9,005 6,352 10,128 11,480 10,536
tranzacționare
Împrumuturi și creanțe la bănci 112,176 162,820 208,439 203,963 33,806 29,634 27,936

Împrumuturi și creanțe către clienți 11,876 21,716 36,519 51,665 253,102 256,251 260,850
Investiții financiare 41,168 78,469 80,078 83,833 87,451 89,950 94,647
Instrumente de acoperire 659 568 2,110 4,411 5,089 7,158 10,840
Proprietăți și echipamente 12 24 38 33 281 246 2,755

Fond comercial - 3,544 8,739 8,739 7,707 2,812 2,815

Alte active necorporale 1 106 33 31 33 29 26

Active privind impozitul 1,266 4,113 6,077 5,563 6,954 8,048 12,243
Active deținute în vederea vânzării - 712 - - 22 7 -
Alte active 1,862 2,281 5,019 2,452 8,655 5,654 6,417
TOTAL ACTIVE 174,289 289,537 356,090 372,956 415,380 417,022 431,279
PASIVE
Depozite de la bănci 63,548 97,941 157,703 159,607 49,024 63,335 56,446
Depozite de la clienți și titluri de
73,571 118,738 131,527 147,007 281,694 273,166 279,347
creanțe emise
Datorii financiare deținute pentru
1,864 7,726 3,893 2,939 6,875 10,292 10,078
tranzacționare
Datorii financiare desemnate la
- 6,016 - - 51 - -
valoarea justă
Instrumente de acoperire 988 1,886 3,929 5,045 4,946 7,759 11,936
Provizioane pentru riscuri și
497 1,105 1,490 1,258 1,782 1,882 1,767
cheltuieli

Obligații fiscale 1,342 1,884 2,665 615 495 626 2,644

Activele deținute spre vanzare - 371 - - - - -

Alte pasive 1,045 3,250 3,893 2,393 12,743 10,313 11,072
Capitaluri proprii: 31,434 50,620 50,990 54,092 57,770 49,649 57,989
-capital și rezerve 27,540 48,581 47,818 53,958 56,909 56,869 58,085
-active disponibile pentru vânzare
879 173 -109 83 78 -871 124
la valoarea justă
-profit net(pierdere) 3,015 1,866 3,281 51 783 -6,349 -220
TOTAL PASIVE 174,289 289,537 356,090 372,956 415,380 417,022 431,279
2.1 Calcularea indicatorilor din
 UniCredit este o institutie financiara internationala, cu rădăcini puternice în 22 de țări
europene și o rețea globală de față internațional în aproximativ 50 de piete, cu aproximativ
160.000 de angajați și 9.518 filiali.UniCredit se caracterizează printr-o identitate europeană
puternică, prezență internațională și o "poziție strategică clientela.La amplă, atât în Europa de
Vest și în Europa Centrală și de Est (ECE), care permite grupului să aibă una din cea mai mare
cotă de piață în zona.

În acest subcapitol, încercăm să evidențiem performanța băncii UniCredit prin intermediul

unor indicatori specifici, iar perioada de analiză pe care am ales-o reprezintă perioada 2006-2012.
Pentru a calcula indicatorii băncii UniCredit am folosit următoarele elemente ale bilanțului
contabil: profitul net, capitalul propriu, total active și total venituri.

Un prim indicator analizat este rata rentabilității financiare, semnificând expresia profitului, ce
pune în valoare rezultatele conducerii bancare în ansamblul său și le oferă acționarilor informații
cu privire la eficiența investițiilor pe care le-au făcut în activitatea bancară.

Tabel 2.1 Rata rentabilității financiare (RRF) - mil. euro

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012

Profit 3.015 1.866 3.281 51 783 -6.324 -220
net(PN)
Capital 31.434 50.620 50.990 54.092 57.770 49.833 57.989
propriu(CP
)
RRF(%) 9,59 3,67 6,43 0,09 1,35 -12,69 -0,38

Sursa: https://www.unicreditgroup.eu/it/pressandmedia/general-archive. , Raport Bilancio Unicredit spa;

PN
Formula de calcul: RRF= *100;
CP

Grafic nr 2.1 Rata renatabilității financiare

Rata rentabilității financiare

10
Rata rentabilității financiare
5 (%)
0
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
-5
-10
-15
 După cum se poate observa în graficul 2.1, evoluția ratei rentabilității financiare în
perioada analizată, este una fluctuantă, procentul cel mai ridicat fiind înregistrat în anul 2006
(9,59%) , iar în anul 2011 acest indicator a atins un procent foarte scăzut, chiar unul negativ de -
12,69%.

Aceste modificări sunt datorate atât gradului de generare a profitului cât și a eficienței
operaționale.

Potrivit indicatorului ratei rentabilității economice, acesta exprimă efortul activității

manageriale de a folosi pe deplin resursele reale și financiare ale băncii pentru a obține profit.

Tabel 2.2 Rata rentabilității economice (RRE) mil. euro

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012

Profit 3.015 1.866 3.281 51 783 -6.324 -220
net(PN)
Total 174.289 289.537 356.090 372.956 415.380 417.389 431.279
active(A)
RRE(%) 1,73 0,64 0,92 0,013 0,19 -1,1 -0,05
Sursa: https://www.unicreditgroup.eu/it/pressandmedia/general-archive. , Raport Bilancio Unicredit spa;

PN
Relație de calcul: RRE = *100
A

Grafic 2.2 Rata rentabilității economice

Rata rentabilității economice

2

1.5

1
Rata rentabilității
0.5 economice (%)

0
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
-0.5

-1

-1.5
 În graficul 2.2 se observă că în perioada analizată 2006-2012 rata rentabilității economice a avut
o evoluție oscilantă, înregistrând în anul 2006 cel mai ridicat procent (1,73%), iar în anul 2011
cel mai scăzut(-1,1%).

Al treilea indicator analizat, efectul de pârghie, ne arată gradul de utilizare a unor resurse
supimentare ce pot avea ca efect creșterea rentabilității financiare a capitalului propriu.

Tabel nr 2.3 Efectul de pârghie (EP) mil.euro

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012

Total active 174.289 289.537 356.090 372.956 415.380 417.389 431.279
(A)
Capital 31.434 50.620 50.990 54.092 57.770 49.833 57.989
propriu(CP)
EP(%) 554,46 572,05 698,35 689,48 719,02 837,57 743,72
Sursa: https://www.unicreditgroup.eu/it/pressandmedia/general-archive. , Raport Bilancio Unicredit spa;

A
Relația de calcul: EP= *100
CP

Graficul 2.3 Efectul de pârghie

Efectul de pârghie
900
800
700
600
Efectul de pârghie (%)
500
400
300
200
100
0
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012

Potrivit graficului 2.3, în perioada luată în calcul se observă o evoluție variabilă al acestui
indicator, anul 2011 idicând procentul cel mai ridicat de 837,57%, iar la polul opus situându-se
anul 2006 cu un procent de 554,46.

Următorul indicator, rata profitului(RP), se calculează ca raport între profitul net(PN) și total
venituri(V).
 PN
Formula de calcul: RP= *100
V

Tabel nr. 2.4 Rata profitului mil.euro

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012

Profitul 3.015 1.866 3.281 51 783 -6.324 -220
net (PN)
Venitul 5,009 6,147 19,268 7,042 10,012 10,772 10,658
total(V)
Rata 60,19 30,36 17,03 0,72 7,82 -58,71 -2,06
profitului
(RP)
Sursa: https://www.unicreditgroup.eu/it/pressandmedia/general-archive. , Raport Bilancio Unicredit spa;

Grafic 2.4 Rata profitului

Rata profitului
80
60
40
Rata profitului (%)
20
0
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
-20
-40
-60

În graficul 2.4. se poate observa că în perioada analizată, 2006-2012, s-au înregistrat

valori fluctuante, cea mai mare valoare fiind în anul 2006 de 60,19 puncte procentuale, iar în anul
2011 s-a înregistrat o scădere a ratei profitului, până la 58,71%.

Ultimul indicator analizat este rata utilizătii activelor (RUA), ce este o expresie a
raportului între venituri (V) și total active(A).

V
Formula de calcul: RUA= *100
A

Tabel nr. 2.5 Rata utilizării activelor

 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Venituri totale 5,009 6,147 19,268 7,042 10,012 10,772 10,658
Total active(A) 174.289 289.537 356.090 372.956 415.380 417.389 431.279
Rata utilizarii 2,87 2,12 5,41 1,89 2,41 2,58 2,47
activelor(RUA
)
Sursa: https://www.unicreditgroup.eu/it/pressandmedia/general-archive. , Raport Bilancio Unicredit spa;

Grafic nr. 2.5. Rata utilizării activelor

Rata utilizării activelor

6

4
Rata utilizării activelor (%)
3

0
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012

În graficul 2.5, se poate observa o evoluție fluctuantă, în perioada analizată, cea mai mare
valoare fiind înregistrată în anul 2008 (5,41%), iar la polul opus situându-se anul 2009 cu o
valoare procentuală de 1,89%.

2. Compararea băncii Unicredit cu întreg sistem bancar

 Sistemul bancar este ansamblul diverselor categorii de bănci cu capital
autohton sau privat, precum și combinații mixte ale acestora, ce își desfășoară activitatea pe
teritoriuunei
Sistemul bancar este reprezentat de ansamblul coerent al diferitelor categorii de
instituții financiar-bancare și sub conducerea băncii centrale în vederea coordonării
operațiilor de scont și rescont de credite, de plasamente și de administrare a depozitelor, care
funcționează într-o țară răspunzând necesităților unei etape a dezvoltării social-economice.
Pentru a putea face o comparaţie dintre banca Unicredit şi sistemul bancar italian,
vom analiza următorii indicatori, pentru a observa performanţa băncii noastre în raport cu
celelalte bănci din sistem.

Tabel nr.3.1. Indicatorii

An 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Capital
propriu
Venit total
Profit net
Total active
Rata
rentabilităţii
financiare
(RRF)
Rentabilităţi
economice
(RRE)
Efectul de
pârghie (EP)
Rata
profitlui(RP
)
Rata
utilizării
activelor
(RUA)