I)Bugetul de vanzari:

Societatea S.C. Dulcinel S.A. isi desfasoara activitatea in sectorul alimentar cu specializare in productia de dulceata. Inca din momentul inceperii activitatii, sau hotarat sa produca 2 sortimente, respectiv unul de visine si unul de prune. Dulceata este simpla, iar avantajul fata de celelalte produse de pe piata este ca prezinta o concentratie mult mai ridicata de fructe in continut, iar produsele utilizate in producerea ei o desemneaza una dintre cele mai ECO de pe piata. Piata de distributie este impartita in 2 zone geografice, respectiv zona de Est si zona de Vest. Bilantul la sfarsitul anului N este prezentat in Anexa 1, in Anexa 2 fiind prezentate previziunile de vanzari pentru anul N+1. Pentru fiecare borcan de gem, continutul valoareaza 3 u.m. de materie prima. Aprovizionarile fiind in flux continu nu exista stocuri, iar pentru fiecare produs se utilizeaza un recipient din sticla cu capac si eticheta cumparate de la o societate specializata la valoarea de 0,2 u.m. Pentru a evita intreruperile s-au hotarat, s-au hotarat sa nu se lucreze in flux continuu, ci intr-o maniera clasica, cu un stoc sistemati de o luna in avans. Se mentioneaza ca din luna August societatea care fabrica borcanele este inchisa pentru concediile de odihna, iar S.C. Dulcinel S.A. va trebui sa anticipeze aprovizionarile cu o luna in avans Materialul de productie achizitionat este in valoare de 4.200.000 u.m., si este amortizabil in 5 ani. Un contract de intretinere a fost incheiat pentru suma lunara de 13.000 u.m. Unitatea de productie este condusa de un sef de productie cu un salariu brut lunar este de 22.000 u.m.. In unitatea de productie lucreaza 5 muncitori cu norma intreaga, care sunt platiti cu un salariu brut de 7000 u.m. pe luna. Aceasta echipa este suficienta pentru un nivel de productie de 50.000 borcane pe luna ( pentru ambele tipuri ). In afara de acestea , trebuie recurs la servicii suplimentare, temporare pentru prelucari de manipulare pentru transe de 30.000 borcane. Societatea care asigura aceste lucrari cu caracter temporar factureaza prestatiile sale pe o baza de 20.000 ( fara taxe ) pentru un om/ luna. Capacitatea de productie a uzinei este de 100.000 de borcane pe luna ( pentru toate produsele . In cazul in care vanzarile lunare depasesc acest plafon, societatea trebuie sa anticipeze productia si sa stocheze produsele finite excedentare vanzarilor sezoniere. Altfel, in timp normal, productia este livrata imediat. Pretul de vanzare al unui borcan de dulceata este de 6 u.m. per borcan ( fara taxe). Directorul comercial are un salariu brut de 22.000 u.m. pe luna. Pe langa director isi desfasoara activitatea o secretare care primeste un salariu lunar de 9.000 u.m. Imobilizarile corporale au o valoarea de achizitie de 3.000.000 u.m. si este amortizabil in 5 ani de zile. Serviciile externe diverse sunt angajate lunar pentru 11.000 u.m. ( fara taxe ). Societatea angajeaza un reprezentant zonal, remunerat cu un salariu fix de 12.000 u.m. plus un procent e 5% din cifra de afaceri fara taxe. Aceste remuneratii sunt considerate ca salarii brute. Clienti platesc la interval de 30 de zile ( decalaj de o luna). Costurile de achitizitie cuprind pretul de cumparare, iar cheltuelile administrative sunt asimilate celor de distributie.

Contractul de intretinere a materialului este reevaluat cu 10% incepand din octombrie N+1. Vanzarile, cumpararile si serviciile externe au un TVA la rata normala de 20%. Cheltuielile sociale pentru salariile brute sunt de 50% pentru partea patronala, si de 20% pentru partea suportata de salariati. Cotizatiile sunt platite cu o luna in avans. Serviciile externe sunt platite in aceiasi luna. Calculele vor fi rotunjite. Pentru luna Aprilie N+1, societatea va face un aport in numerar de 300.000 u.m. Pentru o mai buna gestiune, in continuare se vor face previziunile bugetare pentru anul N+1 prin urmatorii pasi: 1) Bugetul anual al vanzarilor fara taxe, impartit pe luni; 2) Programul anual de productie detaliat pe luni; 3) Bugetul anual al cumpararilor fara taxe, detaliat pe luni; 4) Bugetul anual al cheltuielilor de fabricatie detaliat pe luni ( fara taxe ); incluzand amortizarile si permitand calculul cheltuielilor previzionale unitare lunare de fabricatie; 5) Bugetul anual al cheltuielilor de administratie si comercializare fara taxe ( regrupare prin simplificare), detaliat pe luni, incluzand amortizarile si permitand callculul costurilor previzionale unitare lunare administrative si comerciale; 6) Evolutia previzionata a costurilor de productie si a costurilor complete unitare lunare; 7) Costurile de rezultat previzionate lunare, semestriale si anuale ( prezentarea in lista in optica contabilitatii generale ); 8) Bugetul lunar al TVA de platit; 9) Bugetul lunar de trezorerie ( numai pentru primul semstru al anului N + 1 ); 10) Bilantul previzionat la sfarsitul primului semestru; 11) Bilantul previzionat la sfarsitul semestrului 2.

Prezentarea bilantului la sfarsitului lui N :

Anexa 1

Bilantul la sfarsitul lui N ( in u.m.)

Activ
Material (-) Amortizarea materialului Stocul de sticle goale Clienti Banca 6000000 1440000 3200 207600 20000

Capitaluri proprii
Capital (-) Rezultat Cont curent al societatii-mama Statul, TVA de platit De plata la securitatea sociala Furnizori > Scadenta Ianuarie > Scadenta Februarie Total 5500000 1300000 301200 15000 70000 84000 56900 63700 4790800

Total Activ

4790800

Previziunea vanzarilor pentru perioada N+1

Anexa 2 Previziunile vanzarilor pentru anul N+1 Zona Est Luna Ianuarie(N+1) Februarie Martie Aprilie Mai Iunie Iulie August Septembrie Octombrie Noiembrie Decembrie Ianuarie(N+2) Cirese 8 8 10 12 16 24 28 32 24 16 8 8 8 Prune 6 6 7 9 13 12 20 20 15 7 6 6 6 Zona Vest Cirese 9 9 10 14 21 24 32 36 32 24 16 9 9 Prune 4 4 5 6 10 10 27 23 14 10 6 4 4

Rezolvare
3

1) Bugetul anual al vanzarilor fara taxe, impartit pe luni;

Tabel 1 Vanzari previzionale (in mii de u.m.) (fara taxe) Cirese Prune 102 60 102 60 120 72 156 90 222 138 288 132 360 282 408 258 336 174 240 102 144 72 102 60 2580 1500 Cifra de afaceri previzional 162 162 192 246 360 420 642 666 510 342 216 162 4080 C.A. in mii 162000 162000 192000 246000 360000 420000 642000 666000 510000 342000 216000 162000 4080000

Luna Ianuarie Februarie Martie Aprilie Mai Iunie Iulie August Septembrie Octombrie Noiembrie Decembrie Total

Program vanzari (in mii de borcane) Cirese Prune 17 17 20 26 37 48 60 68 56 40 24 17 430

10 10 12 15 23 22 47 43 29 17 12 10 250

2Programul anual de productie detaliat pe luni;

Tabel 2 Luna Ianuarie Februarie Martie Aprilie Mai Iunie Iulie August Septembrie Octombrie Noiembrie Decembrie Program de productie (mii de borcane) Productie Test de dorita capacitate(<) 27 100 27 100 32 100 41 100 60 100 70 100 107 100 111 100 85 100 57 100 36 100 27 100 Reporturi necesare pentru luna precedenta Program efectiv 27 27 32 41 60 88 100 100 85 57 36 27 Total Program efectiv in mii buc 27000 27000 32000 41000 60000 88000 100000 100000 85000 57000 36000 27000 680000

18 11

3) Bugetul anual al cumpararilor fara taxe, detaliat pe luni;

Tabel 3 Luna Decembrie N Ianuarie N+1 Februarie Martie Aprilie Mai Iunie Iulie August Septembrie Octombrie Noiembrie Decembrie Total N+1 Bugetul de cumparaturi (in mii de borcane si mi de u.m.) Cump de Program de productie extract Cump de borcane goale 5,4 27 81 5,4 27 81 6,4 32 96 8,2 41 123 12 60 180 17,6 88 264 20 100 300 37 100 300 0 85 255 11,4 57 171 7,2 36 108 5,4 27 81 680 2040 136 Cumparari totale 5,4 86,4 87,4 104,2 135 197,6 284 337 300 266,4 178,2 113,4 81 2176 Cumparari totale in mii 5400 86400 87400 104200 135000 197600 284000 337000 300000 266400 178200 113400 81000 2176000

4) Bugetul anual al cheltuielilor de fabricatie detaliat pe luni ( fara taxe ); incluzand amortizarile si permitand calculul cheltuielilor previzionale unitare lunare de fabricatie;
Tabel 4 Luna Ianuarie Februarie Martie Aprilie Mai Iunie Iulie August Septembrie Octombrie Noiembrie Decembrie Buget de cheltuieli de fabricatie Parte fixa Revalorizarea intretinerii 168500 168500 168500 168500 168500 168500 168500 168500 168500 168500 1300 168500 1300 168500 1300 cheltuieli temporare Bugetul total 168500 168500 168500 168500 188500 188500 208500 208500 188500 169800 169800 169800 Cheltuieli de fabricatie unitare 6,24 6,24 5,27 4,11 3,14 2,14 2,09 2,09 2,22 2,98 4,72 6,29

20000 20000 40000 40000 20000

Buget lunar de cheltuieli fixe pana in Decembrie ( in u.m. ) Amortizarea materialului Contract intretinere Salariu personal conducere Salariu personal productie Cheltuieli sociale patronale

70000 13000 22000 35000 28500 168500 1300

b c

Revalorizaera intretinerii in ultimul trimestru Cheltuieli temporare mai / iunie / septembrie iulie/august

20000 40000

5) Bugetul anual al cheltuielilor de administratie si comercializare fara taxe ( regrupare prin simplificare), detaliat pe luni, incluzand amortizarile si permitand callculul costurilor previzionale unitare lunare administrative si comerciale;
a Bugetul lunar al cheltuielilor fixe Amortizarea materialului Servicii externe Salariu director Salariu secretare Salariu reprez zonal Cheltuieli social patronale Bugetul recapitulativ si calculul costului unitar 50000 11000 22000 9000 24000 27500 143500

b Tabel 5

Bugetul cheltuielilor de administratie si comercializare

Luna Ianuarie Februarie Martie Aprilie Mai Iunie Iulie August Septembrie Octombrie Noiembrie Decembrie

Parte fixa 143500 143500 143500 143500 143500 143500 143500 143500 143500 143500 143500 143500

Partea variabila a salariatilor reprezentantilor 8100 8100 9600 12300 18000 21000 32100 33300 25500 17100 10800 8100

Cheltuieli sociale 4050 4050 4800 6150 9000 10500 16050 16650 12750 8550 5400 4050

Bugetul total 155650 155650 157900 161950 170500 175000 191650 193450 181750 169150 159700 155650

Costul unitar 5,76 5,76 4,93 3,95 2,84 1,99 1,92 1,93 2,14 2,97 4,44 5,76

6) Evolutia previzionata a costurilor de productie si a costurilor complete unitare lunare; 7

Tabelul 6 Luna Ianuarie Februarie Martie Aprilie Mai Iunie Iulie August Septembrie Octombrie Noiembrie Decembrie

Costurile de productie si costurile complete unitare previzionate Cheltuieli de Consumuri Costul de fabricatie materiale productie 6,24 3,2 6,24 3,2 5,27 3,2 4,11 3,2 3,14 3,2 2,14 3,2 2,09 3,2 2,09 3,2 2,22 3,2 2,98 3,2 4,72 3,2 6,29 3,2

9,44 9,44 8,47 7,31 6,34 5,34 5,29 5,29 5,42 6,18 7,92 9,49

Cheltuieli administrative si comercializare 5,76 5,76 4,93 3,95 2,84 1,99 1,92 1,93 2,14 2,97 4,44 5,76

Cost complet 15,21 15,21 13,40 11,26 9,18 7,33 7,20 7,22 7,56 9,15 12,35 15,25

7) Costurile de rezultat previzionate lunare, semestriale si anuale ( prezentarea in lista in optica contabilitatii generale );
Calcul rezultatelor previzionate 1. Primul semestru Tabel 7 Luna Vanzari Productia stocata Total venituri Cumparari Variatii de stoc sticle Servicii exterioare Salarii brute fixe Salarii brute variabile Cheltuieli patronale Chelt cu amortizarea Total cheltuieli Rezultat 1. Semestrul doi Luna Vanzari Productia stocata Total venituri Cumparari Variatii de stoc sticle Servicii exterioare Salarii brute fixe Salarii brute variabile Cheltuieli patronale Chelt cu amortizarea Total cheltuieli Rezultat Tabel 8 Iulie 642000 -38022 603978 337000 -17000 64000 112000 32100 72050 120000 720150 116172 August 666000 -58135 607865 300000 20000 64000 112000 33300 72650 120000 721950 -114085 Septembrie 510000 510000 266400 5600 44000 112000 25500 68750 120000 642250 -132250 Octombrie 342000 342000 178200 4200 24000 112000 17100 64550 120000 520050 -178050 Noiembrie 216000 216000 113400 1800 24000 112000 10800 61400 120000 443400 -227400 Decembrie 162000 162000 81000 0 24000 112000 8100 60050 120000 405150 -243150 Total semestru 2538000 -96157 2441843 1276000 14600 244000 672000 126900 399450 720000 3452950 -1011107 Primul semestru 1542000 96157 1638157 894600 -14600 184000 672000 77100 374550 720000 2907650 -1269493 Total annual 4080000 0 4080000 2170600 0 428000 1344000 204000 774000 1440000 6360600 -2280600 Ianuarie 162000 162000 86400 0 24000 112000 8100 60050 120000 410550 -248550 Februarie 162000 162000 87400 -1000 24000 112000 8100 60050 120000 410550 -248550 Martie 192000 192000 104200 -1800 24000 112000 9600 60800 120000 428800 -236800 Aprilie 246000 246000 135000 -3800 24000 112000 12300 62150 120000 461650 -215650 Mai 360000 360000 197600 -5600 44000 112000 18000 65000 120000 551000 -191000 Iunie 420000 96157 516157 284000 -2400 44000 112000 21000 66500 120000 645100 -128943 Total semestru 1542000 96157 1638157 894600 -14600 184000 672000 77100 374550 720000 2907650 -1269493

8) Bugetul lunar al TVA de platit;

Tabel 9 Calculul bugetului lunar de TVA

Luna Ianuarie Februarie Martie Aprilie Mai Iunie Iulie August Septembrie Octombrie Noiembrie Decembrie Ianuarie N+1

TVA colectata 32400 32400 38400 50676 72000 84000 128400 133200 102000 68400 43200 32400

TVA deductibila 22080 22280 25640 31800 48320 65600 80200 72800 62080 40440 27480 21000

TVA de plata 10320 10120 12760 18876 23680 18400 48200 60400 39920 27960 15720 11400

TVA de platit in luna curenta 10320 10120 12760 18876 23680 18400 48200 60400 39920 27960 15720 11400

9) Bugetul lunar de trezorerie ( numai pentru primul semstru al anului N + 1 );

10

Tabel 10 Bilant previzional la sf lui iunie N+1 504000

Luna Incasari Vanzari TTI* Aport in cont curent Total incasari Plati Cumparatori TTI ( furnizori ) Servicii TTI (externe ) Salarii Nete Cheltuieli Sociale TVA de platit Total Plati Variatia lunara a trezoreriei Trezoreria la sfarsitul lunii

Ianuarie 207600

Februarie 194400

Martie 194400

Aprilie 230400 300000 530400 104880 28800 99440 85120 12760 331000 199400 -77900

Mai 295200

Iunie 432000

207600 56900 28800 96080 70000 15000 266780 -59180 -39180

194400 63700 28800 96080 84070 10320 282970 -88570 -147750

194400 103680 28800 97280 84070 10120 323950 -129550 -277300

295200 125040 52800 104000 87010 18876 387726 -92526 -170426

432000 162000 52800 106400 91000 23680 435880 -3880 -174306 237120 76800 93100 340800

-174306

Tabel 11

11

Luna Incasari Vanzari TTI* Aport in cont curent Total incasari Plati Cumparatori TTI ( furnizori ) Servicii TTI (externe ) Salarii Nete Cheltuieli Sociale TVA de platit Total Plati Variatia lunara a trezoreriei Trezoreria la sfarsitul lunii

Iulie 504000

August 770400

Septembrie 799200

Octombrie 612000

Noiembrie 410400

Decembrie 259200

Bilant previzional la sf lui decembrie N+1 194400

504000 237120 76800 115280 93100 18400 540700 -36700 211006

770400 340800 76800 116240 100870 48200 682910 87490 -123516

799200 404400 52800 110000 101710 60400 729310 69890 -53626

612000 360000 28800 103280 96250 39920 628250 -16250 -69876

410400 319680 28800 98240 90370 27960 565050 -154650 -224526

259200 213840 28800 96080 85960 15720 440400 -181200 -405726 136080 97200

84070 11400

-405726

10) Bilantul previzionat la sfarsitul primului semestru;

Bilant previzional la sfarsitul lui Iunie N+1 Tabel 12

Activ
Material (-) Amortizarea materialului Stocul de sticle goale Stocuri de produs Clienti 6000000 2160000 17800 96157 504000

Capitaluri proprii
Capital (-) Rezultat reportat (-)Rezultat semestrial Cont curent Furnizori Stat, TVA de platit Asigurari sociale, cheltuieli de plati Trezorerie Total 5500000 1300000 1269493 601200 577920 18400 93100 174306 4395433

Total

4457957

12

12) Bilantul previzionat la sfarsitul semestrului 2.

Bilant previzional la sfarsitul lui Decembrie N+1 Tabel 13

Activ
Material (-) Amortizarea materialului Stocul de sticle goale Stocuri de produs Clienti 6000000 2880000 3200 0 194400

Capitaluri proprii
Capital (-) Rezultat reportat (-)Rezultat semestrial Cont curent Furnizori Stat, TVA de platit Asigurari sociale, cheltuieli de plati Trezorerie Total 5500000 2569493 1011107 601200 233280 11400 84070 405726 3255076

Total

3317600

*Intrucat am ales sa efectuam calculele automat in Excel prin functii, am avut mai multe rezultatele care prezentau peste 2 zecimale dupa virgula (ex. 1,3325676886889). Desi am setat din optiunea de Format sa rezulte doar 2 zecimale dupa virgula (ex. 1,33) , la calculele efectuate este luata in considerare valoarea initiala respectiv 1,3325676886889. Acest lucru a avut un impact puternic asupra balantei prin diferentele aparute.

II) Buget de productie

13

Societatea Dulcimex isi desfasoara activitatea in sectorul de alimentatie, cu activitatea de baza in transformarea materiei prime ( prunele ). Initial se achizitioneaza prune care se spala si se elibereaza de samburi si alte impuritati ( codite, frunze, crengute, insecte, praf, etc..) in sectia de Salubrizare (S). O parte din productie este revanduta pe piata ca materie prima pentru cofetarii, fabrici de compot, gem, etc, diferenta este vanduta catre sectia Fabrica (F) unde este procesata dulceata bruta. O parte din dulceata se vinde pe piata in varianta vrac pentru cofetarii, restaurante, etc..., diferenta se va trimite catre sectia de Ambalare (A) unde va fi prelucrata in starea finala. Unitatile S, F, A, sunt centre de profit, iar pentru urmatoarea perioada se dispune de urmatoarele date contabile. Datele pentru unitatea de Ambalare au fost preluate din bugetul de vanzari.
1) Unitatea de Salubrizare S: Cumparari de prune Cheltuieli variabile Cheltuieli fixe Rezultat Total 2500000 500000 300000 300000 3600000 Vanzari de prune pregatite in exterior Livrari interne de Prune pregatite 400000 3200000

3600000

Unitatea de Fabrica F: Cumparari de Prune pregatite Cheltuieli variabile Cheltuieli fixe Rezultat Total

3200000 600000 300000 70600 4170600

Vanzari de dulceata vrac in exterior Livrari interne de dulceata vrac

2000000 2170600

4170600

Unitatea de Ambalare A: Cumparari de dulceata vrac Cheltuieli variabile Cheltuieli fixe Rezultat Total

2170600 1406000 2784000 2280600 4080000

Vanzari de dulceata ambalata Pierderi

4080000

4080000

Pentru anul N+2, societatea Dulcimex face previziuni bugetare, plecand de la elementele urmatoare: 14

Vanzarile in exterior de materie bruta, de dulceata vrac, si dulceata amblata vor creste in volum cu respectiv 60% , 40 %, 30 %; Preturile medii unitare la prune, materie prima, dulceata vrac, dulceata ambalata vor creste respectiv cu 6%, 2%, 4%, 3%; Cheltuielile fixe sunt , info volum, independente de nivelul de activitate, dar sunt formate din elemente al caror pret va creste in medie cu 7%; Cheltuielile variabile vor creste in medie cu 4%;

Cerinte: 1) Realizati o reprezentare schematica a procesului; 2) Calculati cifra de afaceri previzionata a societatii 3) Calculati suma previzionata a cumpararilor de prune; 4) Stabiliti bugetul unitatii de ambalare A, sub forma de cont rezultat; 5) Stabiliti bugetul unitatii de ambalare F, sub forma de cont rezultat; 6) Stabiliti bugetul unitatii de ambalare S, sub forma de cont rezultat; 7) Integrati toate datele contabile ale perioadei N in Tabelul matriceal intrari-iesiri din Anexa 1; 8) Stabiliti un Tabel Matriceala intrari- iesiri previzionat pentru N+ 1 cu preturi stabile; 9) Stabiliti Tabelul matriceal intrari-iesiri previzionat, reflectand in linie variatiile prevazute ale preturilor. Aratati ca Tabelul matriceal intrari-iesiri contine toate informatiile care permit editarea bugetelor diferitelor unitati, ca si contul de rezultate previzionat al Dulcimex.

15

1) Realizati o reprezentare schematica a procesului;

Unitate de Salubrizare

Unitare de procesare

Unitate de ambalare

Vanzari in exterior de prune procesate Vanzari in exterior de Dulceata ambalata Vanzari in exterior de dulceata vrac

16

2) Calculati cifra de afaceri previzionata a societatii

2) Cifra de afaceri previzionala Produse prune pregatite Dulceata Vrac Dulceata ambalata Totale Calcule de efectuat 400000*1,6*1,02 2000000*1,4*1,04 4080000*1,3*1,03 Cifra de afaceri 652800 2912000 5463120 9027920

3) Calculati suma previzionata a cumpararilor de prune;

3) Suma previzionata a cumpararilor de Prune Cresterea nivelului de productie a dulcetei Vrac X (2170600*0,3)+(2000000*0,3) 2170600+2000000

>

1451180 4170600

>

0,348

1,348

Cresterea nivelului de productie ea prune pregatite X (3200000*0,348)+(400000*0,6) 3200000+400000

>

1353455 3600000

>

0,38

1,376

Bugetul de crestere a Materiei prime

3646293

4) Stabiliti bugetul unitatii de ambalare A, sub forma de cont rezultat;

Buget unitatea de ambalare A: Cumparari interne previzionale de dulceata V 2170600*1,3*1,04 Cheltuieli variabile previzionale 1406000*1,3*1,04 Cheltuieli fixe previzionale 2784000*1,07 Rezultat previzional Total

2934651 1900912 2978880 2351323 5463320

Vanzari de dulceata ambalata externe previzionala 4080000*1,3*1,03

5463120

5463120

5) Stabiliti bugetul unitatii de ambalare F, sub forma de cont rezultat; 17

Buget unitatea de Fabricare F: Cumparari interne previzionale de Prune P 3200000*1,348*1,03 Cheltuieli variabile previzionale 600000*1,348*1,04 Cheltuieli fixe previzionale 300000*1,07 Rezultat previzional Total

4399499 843124 321000 283028 5846651

Vanzari de dulceata V externe previzionala 2000000*1,04*1,4 Vanzari previzionale interne

2912000 2934651

5846651

6) Stabiliti bugetul unitatii de ambalare S, sub forma de cont rezultat;

Buget unitatea de Salubrizare S: Cumparari interne previzionale de prune 2500000*1,376*1,05 Cheltuieli variabile previzionale 400000*1,376*1,04 Cheltuieli fixe previzionale 200000*1,07 Rezultat previzional Total

3646293 715499 321000 369507 5052299

Vanzari de prune P externe previzionala 400000*1,6*1,02 Vanzari previzionale interne

652800 4399499

5052299

7) Integrati toate datele contabile ale perioadei N in Tabelul matriceal intrari-iesiri din Anexa1;
Tabelul matriceal intrari-iesiri Fabrica (F) 3200000 0 Total utilizari 3600000 4170600

Resurse\Utilizari Salubrizare(S) Fabrica (F)

Salubrizare(S) 0 0

Ambalare (A) 0 2170600

Total 3200000 2170600

Vanzari externe 400000 2000000

18

Ambalare (A) Total Cump Grau Chelt variabile Chelt fixe Rezultat Total resurse

0 0 2500000 500000 300000 300000 3600000

0 3200000 0 600000 300000 70600 4170600

0 2170600 0 1406000 2784000 -2280600 4080000

0 5370600 2500000 2506000 3384000 -1910000 11850600

4080000 6480000

4080000 11850600

8) Stabiliti un Tabel Matriceala intrari- iesiri previzionat pentru N+ 1 cu preturi stabile;

Tabelul matriceal intrari-iesiri (*1,376) Resurse\Utilizari Salubrizare(S) Fabrica (F) Ambalare (A) Total Cump Grau Chelt variabile Chelt fixe Rezultat Total resurse Salubrizare(S) 0 0 0 0 3439899 687980 300000 525576 4953455 (*1,376) Fabrica (F) 4313455 0 0 4313455 0 808773 300000 199552 5621780 (*1,1) Ambalare (A) 0 2821780 0 2821780 0 1827800 2784000 -2129580 5304000 Total utilizari 4953455 5621780 5304000 15879235

Total 4313455 2821780 0 7135235 3439899 3324553 3384000 -1404452 15879235

Vanzari externe 640000 2800000 5304000 8744000

9) Stabiliti Tabelul matriceal intrari-iesiri previzionat, reflectand in linie variatiile prevazute ale preturilor. Aratati ca Tabelul matriceal intrari-iesiri contine toate informatiile care permit editarea bugetelor diferitelor unitati, ca si contul de rezultate previzionat al Dulcimex.
Tabelul matriceal intrari-iesiri (*1,02) Resurse\Utilizari Salubrizare(S) Fabrica (F) Ambalare (A) Salubrizare(S) 0 0 0

(*1,04) Fabrica (F) 4399724 0 0

(*1,03) Ambalare (A) 0 2934651 0

Total 4399724 2934651 0

Vanzari externe 652800 2912000 5463120

Total utilizari 5052524 5846651 5463120

19

Total Cump Grau Chelt variabile Chelt fixe Rezultat Total resurse

0 3646293 715499 321000 369507 5052299

4399724 0 841124 321000 284803 5846651

2934651 0 1900912 2978880 -2351123 5463320

7334375 3646293 3457535 3620880 -1696813 16362270

9027920

16362295

Bugetul sectiei de Salubrizare Cumparari previzionate Chelt var previzioante Chelt fixe previzionate Rezultat Total Vanzari previzionate

3646293 715499 321000 369507 5052299

5052299

5052299

Contul previzionat de rezultate global Cumparari previzionate Chetuieli variabile previzionate cheltuieli fixe previzionate Rezultat previzionat Total 10980669 3457535 3620880 -1696813 16362270 Vanzari previzionate Pierderi previzionate 16362270

16362270

III)Buget de aprovizionari
Societatea S.C. Dulcinel S.A., dupa cum am specificat in bugetele de mai sus are ca activitate principala productia de dulceata de prune si de cirese. Consumurile normate de fructe pentru cele 12 luni ale anului N+1 sunt urmatoarele ( in mii buc ). *Datele sunt preluate din programul de productie din bugetul de vanzari.
Cantitatea (mii buc) 27 27 Cantitatea (mii buc) 100 100

Luna Ianuarie Februarie

Luna Iulie August

20

Martie Aprilie Mai Iunie

32 41 60 88

Septembrie Octombrie Noiembrie Decembrie Total consum

85 57 36 27 680

Termenul de livrare este de 10 zile si societatea Dulcinel doreste sa se pastreze un stoc minim de 20 mii buc. La sfarsitul anului N, stocul de materie prima este 80 mi buc. Pretul de cumparare este de 6 u.m. bucata, cheltuielie variabile sunt de 50 u.m. si intretinerea materialului determina o cheltuiala variabila de 6% si o cheltuiala fixa de 4% . Determinati cantitatea optima pentru a fi comandata si stabiliti bugetul cumparaturilor adoptand principiul cantitatii constante. Pentru simplificarea calculelor, vom considera ca fiecare luna are 30 zile.

Cantitatea optima de comandat ( in conceptia lui wilson ) CT= CT= Optimul este atins daca : CT'(X)= de unde X= 0 - 34000/X + 0,3 + 0 = 0 34000/X = 0,75 > X = CF + (680/x * 50) + [(x/2 + 20)*6*10/100] CF + 34000/x + 0,3X + 30

Calcul:

-34000

/X +

0,30

X= Tabel Iesiri Prevazute 27 27 32 41 60 88 100 100

34000/0,3

337

Luna Ianuarie Februarie Martie Aprilie Mai Iunie Iulie August

Iesiri cumulate + Stoc securitate 47 74 106 147 207 295 395 495

Stoc initial + Cumparari Cumparaturi Cumulate 80 80 80 417 417 417 417 417 necesare NU NU DA NU NU NU NU DA

Data prevazut a de livrare 6.3 6.8

Data prevazuta de comanda 25.2 27.7

21

Septembrie Octombrie Noiembrie Decembrie

85 57 36 27

580 637 673 700

753 753 753 753

NU NU NU NU

Data prevazuta de livrare Martie x 30 x 30 = 6 32 22 100 x= 6 Martie

August

x=

August

IV) Buget de investitii:

Societatea S.C. Dulcinel S.A. este specializata in productia de dulceata de Cirese si Prune. Intrucat in ultima perioada rezultatele financiare nu au fost satisfacatoare, s-au hotarat asupra unei investitii pentru urmatorii 3 ani. Este o incercare de a profita de potentialul de lucru al angajatilor , dar si de capacitatea de productie a intreprinderii. Astfel, daca pentru perioada in care activitatea muncitorilor nu acopera maximul de potential, respectiv 50.000 buc pe luna, diferenta va fi orientata spre un nou tip de produs, respectiv productia de marmelada de prune.
Luna Program

22

efectiv Ianuarie Februarie Martie Aprilie Mai Iunie Iulie August Septembrie Octombrie Noiembrie Decembrie 27 27 32 41 60 88 100 100 85 57 36 27

Potentialul maxim pentru perioada noiembrie decembrie este de 50*6= 300 mii buc Calculand valoarea obtinuta pentru perioada respectiva rezulta 27+27+32+41+36+27=190 mii buc. In conditiile unor timpi asemanatori productiei de dulceata, acest produs ar putea incearca o noua piata cu o productie lunara de 18 mi buc. La pretul de 5 u.m/buc, asta ar insemna un venit lunar de ~ 90 mii u.m. Investitia initial se ridicat la 250 mii u.m. , cheltuielile de intretinere se impart prin serviciile externalizare contractate de firma, cota parte fiind de 10 mii u.m./an. Proiectul are o durata de viata de 5 ani de zile. Implementarea proiectului se poate face inca din prima luna si se poate trece la productia de marmelada, iar acest lucru ne cost in jur de 150 mii u.m.

1) Calculati fluxurile lichiditatii previzionate legate de proiect; 2) Daca rata de actualizare este de 5%, calculati Valoarea actualizata neta asociata proiectului si trageti concluzii asupra oportunitatii semnarii contractului; 3) Determinati pentru valori crescatoare ale ratei de actualizare de 20%, 30 % si 40 %, VAN. 4) Reprezentati grafic, trasand curva Van in functie de ratele de actualizare.

Rezolvare: 1) Calculati fluxurile lichiditatii previzionate legate de proiect;

Calcularea fluxurilor de lichiditati previzionate Perioade Venituri Subventii Facturare Total venituri: Cheltuieli: punere la punct N+1 250 90 340 150 N+2 0 90 90 N+3 0 90 90 0 N+4 0 90 90 0 N+5 0 90 90 0

23

intretinere Total cheltuieli Flux net de trezorerie (cash-flow)

0 150

20 20

20 20

20 20

20 20

190

70

70

70

70

2) Daca rata de actualizare este de 5%, calculati Valoarea actualizata neta asociata proiectului si trageti concluzii asupra oportunitatii semnarii contractului;
Calcularea Valorii actualizate nete (VAN) Flux de lichiditati (Cashflow) 190 70 70 70 70

Perioada 1 2 3 4 5

Coeficient de actualizare 0,952 0,907 0,864 0,823 0,784 Total VAN

Flux de lichiditati actualizat 181 63 60 58 55 417

3) Determinati pentru valori crescatoare ale ratei de actualizare de 20%, 30 % si 40 %, VAN.

Calculul RIR Flux de lichiditati (Cash-flow) 1 2 3 4 5 190 70 70 70 70

Perioada

Coeficient de actualizare r=20% r=30% r=40% 0,833 0,769 0,714 0,694 0,592 0,510 0,579 0,455 0,364 0,482 0,350 0,260 0,402 0,269 0,186 Total VAN

Flux de lichiditati actualizat r=20% r=30% r=40% 158 146 136 49 41 36 41 32 26 34 25 18 28 19 13 309 263 228

4) Reprezentati grafic fluxul de lichiditati, trasand curba VAN in functie de ratele de actualizare.

24

F.L. 450 400 350 300 250 200 150 100 50 0 0 5 10 15 20 25 30 35 40 45

F.L.

25