Documente Academic
Documente Profesional
Documente Cultură
Raportul Stagiului de Practica La Intreprinderea de Profil Sa Supraten
Raportul Stagiului de Practica La Intreprinderea de Profil Sa Supraten
RAPORTUL
stagiului de practic
la ntreprinderea de profil S.A. SUPRATEN
a studentei anului III,
specializarea Merceologie i Comer
grupa MerC -
numele, prenumele
CUPRINS
INTRODUCERE..3
CAPITOLUL I. CARACTERISTICA STRUCTURAL A NTREPRINDERII
COMERCIALE S.A. SUPRATEN.4
1.1. Istoria ntreprinderii S.A. SUPRATEN.4
1.2. Statutul i structura organizatoric a S.A. SUPRATEN..5
CAPITOLUL II. COMERUL CU AMNUNTUL AL MRFURILOR
NEALIMENTARE LA S.A. SUPRATEN7
2.1. Esena, rolul i sarcinile lucrului comercial.7
2.2. Studierea cererii de mrfuri ca parte component a lucrului
comercial...13
CAPITOLUL III. ANALIZA ACTIVITII ECONOMICO-FINANCIARE A
S.A. SUPRATEN15
CONCLUZII I PROPUNERI.26
INTRODUCERE
Sectorul de construcii are un loc deosebit de important n cadrul economiei oricrui stat,
revenindu-i un rol deosebit n refacerea, renovarea i modernizarea continu a societii.
Deasemenea construciile prin complexa structur a tipurilor de lucrri abordate, ct i prin modul de
orientare sectorial, constituie o ramur hotrtoare n promovarea progresului tehnic i n
dezvoltarea tiinific, fenomene care i ele poteneaz dinamica modernizrii i dezvoltrii
economico-social a fiecrei ri.
Producerea i comercializarea materialelor de construcii are o mare nsemntate n structura
macroeconomic a Republicii Moldova, reeind din faptul perioadei de trecere la economia de pia.
Apreciat ca una din ramurile principale, sectorul de construcii se dezvolt cu pai rapizi
manifestnd o cretere esenial. Modul n care se realizeaz diversele construcii prezint
importan, ntruct contribuie la structurarea cerinelor de materiale, servicii i for de munc, la
orientarea i specializarea ofertei firmelor de consrtucii. Deasemenea acelai aspect i pune
amprenta i asupra dezvoltrii orizontale a diferitelor ramuri.
In ultimii ani s-a observat o cretere virtiginoas a construirii noilor blocuri locative i diferite
uniti economice. Aici putem meniona creterea numrului de apartamente construite n Republica
Moldova conform Anuarului Statistic.
Din acest motiv cererea materialelor de construcii a crescut considerabil. Totodat putem
constata c aceste materiale de construcie pot fi produse i la noi n ar sau pot fi importate din
diferite ri. Statistica demonstreaz c n comparaie cu ali ani importul i exportul nu a suferit
modificri considerabile, observndu-se o meninere echilibrat a acestora.
Sortimentul materialelor de construcii pentru finisare interioar este foarte variat, din acaeast
cauz, lucrarea se axeaz anume pe cercetarea plcilor ceramice pentru finisare interioar.
Patrimoniul societii se constituie ca rezultat al plasrii aciunilor, al activitii sale economicofinanciare i n alte temeiuri prevzute de legislaie. Societatea este n drept s acorde i s atrag
mprumuturi n conformitate cu Legea Republicii Moldova "Privind societile pe aciuni", legislaia
n vigoare.
Societatea rspunde pentru obligaiile sale cu ntregul patrimoniu ce i aparine cu drept de
proprietate, dar nu rspunde pentru obligaiile acionarilor ei.
Scopul principal al Societii este obinerea venitului de pe urma activitii de antreprenoriat.
Obiectul de activitate a SUPRATEN:
fabricare lacurilor i vopselelor;
fabricarea articolelor din lemn;
comerul cu ridicata al materialului lemnos;
comerul cu amnuntul a plcilor ceramice, al articolelor de fierrie, vopselelor i sticlei;
comerul cu ridicata al materialelor lemnoase, al materialelor de construcie i
echipamentului sanitar.
Capitalul social al Societii constituie 5889856 lei, divizat n 420704 aciuni ordinare
nominative cu valoarea nominal de 14 lei fiecare de aceeai clas cu drept de vot. Capitalul social
al societii determin valoarea minim a activelor nete ale societii, care asigur interesele
patrimoniale ale creditorilor i acionarilor.
Capitalul social se constituie din valoarea aporturilor primite n contul achitrii aciunilor i este
egal cu suma valorii nominale a aciunilor plasate. Mrimea capitalului social se indic n statut,
bilan, registrul acionarilor.
Organizarea i funcionarea ntreprinderii este orientat spre realizarea obiectivelor sale, n
sensul, c fiecare component organizatoric sau aciune trebuie s corespund unor cerine clar
definite, reieind din obiectivele acesteia.
Sistemele de conducere a unei ntreprinderi reprezint totalitatea elementelor componente i a
relaiilor structurale dintre acestea ntr-un anumit cadru n, care se desfoar procesele de
conducere ale activitii n ansamblul su.
Structura organizatoric a ntreprinderii este definit ca ansamblul persoanelor, subdiviziunilor
i
relaiilor dintre acestea astfel, nct s asigure premisele adecvate realizrii obiectivelor
prestabilite.
publicitatea mrfurilor;
S.A. SUPRATEN este participanta la diverse expozitii tematice organizate de Centrul de Expozitii
MoldExpo.
O importan deosebit n perfecionarea activitii comerciale o are computerizarea lucrului
comercial care, de fapt, asigur automatizarea selectrii informaiei despre cererea de mrfuri,
furnizori, numrul contractelor ncheiate, evidena i controlul achiziiilor i vnzrilor de mrfuri cu
ridicata .a.
n concepia de tehnologie comercial este cuprins i reclama de interior care asigur o
bun informare a clienilor care viziteaz unitatea. Este incontestabil faptul c influenarea
consumatorului este cu att mai puternic cu ct acesta este mai nehotrt. Publicitatea realizat n
magazin are mari posibiliti ntruct acesta este locul de etalare, prezentare i desfacere a
mrfurilor, a contactului direct cu produsele i cu personalului magazinului.
Astfel, plcile ceramice sunt expuse n magazin pe diferite tipuri de echipamente: produsele
ce nu fac parte din colecii sunt etalate cte una pe stand cu rafturi n form de priramid, (fig. 11.),
sau n form dreptunghiular (fig. 12). Plcile de colecie sunt expuse pe standuri n form de carte
(fig. 13).
Fig. 13 stand
form de priramid
form dreptunghiular
n form carte
Locul de munc ofer condiii optime pentru pstrarea i prezentarea marfurilor, condiii
bune pentru vnztor, comoditate i uurin pentru cumprtori n alegerea mrfurilor dorite.
Etapele vnzrii cu amnuntul
-
n cazul achitrii prin transfer: se emite un cont de plat, o dat ajuni banii pe
contul de decontare, se elibereaz factur fiscal;
ntreprinderea deasemenea practic comer cu ridicata. Managerii pe vnzri angro sunt cei
care se ocup cu cutarea clienilor n vederea oferirii mrfii la realizare.
Documentaia necesar n organizarea comerului:
1. Lista de preuri
2. Contractul
3. dispozitia de livrare in baza creia se intocmete factura
4. Factura fiscal
Lista de preuri este ntocmit n urma stabilirii preului de ctre administraie.
Astfel preul cu ridicata include n structura sa: preul extern al mrfii i cheltuielile de transport.
Prin nsumarea celor dou elemente se obine baza de calcul pentru determinarea preului. Pentru
acestea la cele dou elemente se adaug: taxele vamale, TVA i adaosul comercial ce constituie 2025 %.
Preul cu amnuntul este format din preul cu ridicata plus 20 %.
Pentru a stimula vnzrile conducerea firmei poate s acorde cumprtorilor detailiti rabatul
pentru plata n numerar n cazul n care se depete cantitatea de produse stabilit; se mai acord
rabaturi sezoniere mai ales n perioada srbtorilor; i bonificaii care au drept scop promovarea
produselor.
Contractul include termenul i ordinea livrrii, condiiile de pre, ordinea de achitare a mrfii,
responsabilitile prilor, primirea-predarea mrfii i alte condiii. Astfel livrarea mrfii se
efectueaz de ctre Furnizor n termen de 1-2 zile din momentul primirii de la cumprtor a
comenzii n volumul indicat n comand, conform preurilor curente. Transportarea mrfii se
efectueaz la cerina cumprtorului conform tarifelor medii stabilite pe pia R.M. la momentul
solicitrii. Achitarea mrfurilor furnizate se efectueaz n msura realizrii lor. Cumprtorul
efectueaz plata pentru marfa realizat prin transferul mijloacelor bneti pe contul de decontare n
termen de 5 zile bancare, n caz contrar se calculeaz penalitate n mrime de 0,1 % din valoarea
marfii realizate pentru fiecare zi de ntrziere.
Dispoziia de livrare i factura cuprind urmtoarele elemente:
9
cantitatea
Preul
Factura fiscal mai conine pe lng aceste elemente i cele ale furnizorului, urmtoarele:
adresa juridic
numele delegatului, care ridic marfa (dup caz, dac nu este cu tampila)
Exist o eviden strict a facturilor, care se intomesc n patru exemplare: 1 exemplar la client, 1
exemplar la serviciul contabilitate, 1 exemplar la magazie (la gestionarul care elibereaz marfa), 1
exemplar la transportator. Facturile sunt evideniate intr-un registru, unde se inregistreaz:
clientul;
10
S.A. Supraten are ca obiectiv lrgirea reelelor de distribuie a mrfii, prin deschiderea mai
multor magazine proprii in mai multe raioane ale rii, n acest scop ea se va face cunoscut prin
promovarea produselor pe ntreg teritoriul Republicii Moldova.
Studierea condiiilor de pstrare i depozitare a plcilor ceramice
Mrfurile recepionate conform cantitii i calitii sunt plasate n spaiu de depozitare.
Depozitul include: o sal pentru depozitare a plcilor ceramice, i un vestiar pentru personal. Este o
ncpere curat i uscat, ventilarea este natural, iluminarea e artificial, grupul sanitar este
racordat la reele de apeduct i canalizare n ncperile alturate. Astfel marfa depozitat este
protejat mpotriva deteriorrii mecanice, impactului de nghe, temperaturilor ridicate si mediilor
agresive.
Stocarea n depozit se face n funcie de viteza de circulaie a produselor depozitate. Produsele
depozitate pentru un timp scurt sunt stocate n apropierea culoarului principal de circulaie, cele care
sunt stocate pentru mult timp sunt aezate n zonele mai ndeprtate.
Zona I - se stocheaz mrfuri care au o vitez mare de circulaie.
Zona II - se stocheaz mrfuri care au o circulaie lent.
Zona III - se pstreaz stocurile de rezerv.
n depozit se respect o serie de reguli:
a) meninerea ordinei i siguranei de pstrare a mrfurilor;
b) identificarea cu uurin a fiecrui articol;
c) accesul facil la fiecare articol fr a deplasa alte produse;
d) preluarea mrfurilor din depozit dup principiul primul intrat, primul ieit.
Ca tehnici de depozitare pot fi: depozitarea pe sol sau pe rafturi. Cutiile cu plci ceramice
sunt aranjate pe sol n stive de maximum 1,5 m nlime, pe platform cu suprafaa plan sau pe
rafturi n locuri ferite de lovituri i umiditate.
nltimea stivelor difer n funcie de modul de ambalare a plcilor:
Plcile de acelai tip, culoare, model sunt ambalate n cutii de lemn sau carton, ori n palei de
lemn. Cutiile sunt fabricate n conformitate cu specificaiile i documentaia tehnic, aprobat n
mod corespunztor. Astfel n cutii, plcile sunt aranjate vertical, adiacente una de alta. n palei sunt
stivuite ordonat n poziie culcat unele peste altele, cu latura vopsit una ctre cealalt, adunate n
11
grmezi, nvelite cu hrtie (cu masa de 80g la 1m2) i legate cu sfoar sau band din polipropilen (cu
o lime minim de 9mm, o grosime de cel puin 0,5mm, rezistena la traciune de cel puin
100N/mp.(10 kg/m). ntre fiecare rnd de plci este pus un strat intermediar de carton care asigur
protecie mpotriva deteriorrilor. Pachetele de transportare sunt invelite cu pelicul de polietilen,
care la rndul lor sunt legate cu band sintetic sau de oel.
Munca n depozit este mecanizat i chiar informatizat. Mecanizarea este necesar pentru c
se ridic i se manipuleaz cantiti mari de produse. Acest lucru nu depinde numai de dotarea
depozitului, ci de ntreg sistemul logistic (modul cum productorul trimite mrfurile, modul cum
clienii doresc mrfurile). Folosirea de palei i de containere uureaz mecanizarea muncii.
Informatizarea este necesar pentru evidena produselor, regsirea lor, optimizarea stocurilor i a
transportului.
Astfel sunt asigurate condiii depozitare i de pstrare a calitii plcilor ceramice. Ele fiind
protejate n modul corespunzator, care asigur integritatea ambalajului. Sunt ferite de contaminare
cu materiale, care le pot pta la depozitare ct i la manipulare Etichetele de marcaj nu sunt
deteriorate, ceia ce asigur o informaie clar despre sortiment.
13
14
La finele anului
2010
2011
2
3
1
Volumul vnzrii total,
421253,567
351999,979
inclusiv:
Volumul vnzrii
261166,123
186559,953
produselor finite
Volumul vnzrii
158990,029
164660,574
mrfurilor
Sursa: Anexa la Raportul de Profit i Pierderi al S.A. Supraten
Abaterea
absolut ()
4=3-2
Ritmul
creterii, %
5=3/2*100%
-69253,588
83,56
-74606,170
71,43
5670,545
103,57
Din calculele efectuate n tabelul de mai sus, rezult n dinamic o tendin negativ de cretere
a veniturilor obinute de ntreprindere.
La finele anului 2011 s-a nregistrat o scdere a volumului total al vnzrilor ntreprinderii n
mrime de 69253,588 mii lei sau 16,44% fa de anul 2010. Aceasta se datoreaz scderii volumului
vnzrii produselor finite de la 261166,123 mii lei n 2010 la 186559,953 mii lei n 2011, vnzrile
scznd cu 28,57%.
Analiznd venitul din vnzarea mrfurilor
+5670,545 mii lei fa de 2010 sau cu 3,57%, nregistrnd o cretere nesemnificativ, care nu a putut
diminua scderea volumului total al vnzrilor n 2011.
15
Indicatorii
2010
2
2011
3
Abaterea
absolut ()
1
4=3-2
Stocul mediu de
87346,400 112023,061
24676,661
mrfuri
Volumul vnzrii
158990,02
164660,574
5670,545
mrfurilor
9
Volumul vnzrii
441,639
457,390
15,752
mrfurilor mediu
zilnic (VVM/360)
Durata de rotaie a
197,778
244,918
47,140
mrfurilor, zile
Sursa: Anexa la Raportul de Profit i Pierderi i Bilanul Contabil
Ritmul
creterii, %
5=3/2*100%
128,25
103,57
103,57
123,83
Tabelul 2.5.
Calculul influenei factorilor asupra modificrii stocului mediu de mrfuri (mii lei)
Inclusiv din cauza:
VVM
D
5
6
Indicatorii
2010
2011
Abaterea
absolut ()
4=3-2
1. Stocul mediu de
mrfuri
87346,400
112023,060
24676,661
3115,200
21561,365
2. Volumul vnzrii
mrfurilor mediu
zilnic
441,639
457,390
15,751
3. Durata de rotaie
a mrfurilor, zile
197,778
244,918
47,140
Sursa: Tabelul 4
Din calculele efectuate observm, c valoarea stocurilor medii de mrfuri n anul 2011 s-a
majorat fa de 2010 cu 24676,661 mii lei.
Acest fapt se explic prin influena asupra valorii stocurilor medii a doi indicatori: volumul
mediu zilnic al vnzrii mrfurilor i durata de rotaie a mrfurilor. Scderea duratei de rotaie
a mrfurilor cu 47 zile a contribuit la majorarea stocului mediu de mrfuri cu 21561,365 mii lei.
Se observ, c volumul vnzrii de mrfuri mediu zilnic n 2011 fa de 2010 s-a majorat cu
15,751 mii lei, ceea ce a dus la o sporire a stocului mediu de mrfuri cu 3115,200 mii lei.
16
Aceast cretere a stocurilor medii de mrfuri nu poate sa fie acceptat, deoarece, cauza ei este
existena unui ritm mai lent de vnzare dect cel de aprovizionare, genernd un ritm de cretere a
stocurilor cu 28,25% n 2011 la un ritm de cretere a volumului vnzrii mrfurilor doar de 3,57% n
anul 2011 fa de 2010.
3. Analiza situaiei generale a cheltuielilor perioadei
Tabelul 6.
Analiza structurii cheltuielilor operaionale n dinamic (mii lei)
Indicatorii
2010
2011
cota, %
1
2
3
4
1. Costul
342898,954
85,93
290726,805
vnzrilor
1.1. Costul
120504,197
30,20
106634,052
mrfurilor
vndute
1.2. Costul
221332,005
55,47
183341,069
produselor
finite vndute
2. Chel-tuielile
56126,837
14,07
48922,565
perioadei
(2.1+2.2+2.3)
2.1. Cheltuieli
29952,041
7,51
25446,498
comerciale
2.2.Cheltuieli
18344,764
4,60
16503,547
generale i
administrative
2.3. Alte
7830,032
1,96
6972,520
cheltuieli
operaionale
3. Totalul
399025,791
100
339649,370
cheltuielilor
operaionale
(1+2)
Sursa: Anexa la Raportul de Profit i Pierderi (2010-2011)
Abaterea absolut ()
cota, %
cota, %
5
85,60
6=4-2
-52172,149
7=5-3
-0,34
31,40
-13870,145
1,20
53,98
-37990,936
-1,49
14,40
-7204,272
0,34
7,49
-4505,543
-0,01
4,86
-1841,217
0,26
2,05
-857,512
0,09
100
-59376,421
Din calculele efectuate n tabelul de mai sus se observ, c cheltuielile operaionale n anul 2011
constituie 339649,37 mii lei, cu 59376,421 mii lei mai puin fa de anul 2010.
17
Abaterea absolut
()
2011
cota,
%
3
1
2
4
1. Cheltuieli
29952,041
53,36
25446,498
comerciale
2. Cheltuieli
generale i
18344,764
32,68
16503,547
administrative
3. Alte cheltuieli
7830,032
13,95
6972,520
operaionale
4. Cheltuielile
56126,837
100
48922,565
perioadei (1+2+3)
5. Volumul
vnzrii
158990,029
x
164660,574
mrfurilor
6. Cheltuielile
perioadei la 1 leu
volum de vnzre
35,30
x
29,71
a mr-furilor, bani
(4/5*100)
Sursa: Anexa la Raportul de Profit i Pierderi (2010-20011).
cota,
%
5
cota, %
6=4-2
7=5-3
52,01
-4505,543
-1,35
33,73
-1841,217
1,05
14,25
-857,512
0,30
100
-7204,272
5670,545
-5,59
18
Din calculele efectuate n tabelul de mai sus rezult, c la ntreprinderea analizat pe parcursul
anului 2011 s-a nregistrat o micorare a cheltuielilor perioadei comparativ cu anul 2010 cu
7204,272 mii lei.
Aceast micorare a fost determinat de scderea cheltuielilor comerciale cu 4505,543 mii lei, a
cheltuielilor general administrative cu 1841,217 mii lei i a altor cheltuieli operaionale - cu 857,512
mii lei n 2011 fa de perioada de gestiune anterioar.
Examinnd structura cheltuielilor perioadei observm, c ponderea cea mai mare o ocup
cheltuielile comerciale, nregistrnd n 2011 valoarea de 52,01% i n 2010 - 53,36%. Astfel,
cheltuielile perioadei la ntreprinderea S.A. Supraten se micoreaz n condiiile majorri volumului
vnzrii mrfurilor cu 5670,545 mii lei.
Acest fapt se apreciaz pozitiv i contribuie la creterea profitului activitii operaionale.
Cheltuielile perioadei la 1 leu venituri din vnzarea mrfurilor n anul 2011 constituie 29,71 bani,
cu 5,59 bani mai puin comparativ cu anul 2010.
4. Analiza marjei comerciale
Tabelul 2.8.
Calculul influenei factorilor asupra modificrii marjei comerciale prin metoda diferenelor
absolute (mii lei)
Indicatorii
2010
2011
Abaterea
absolut ()
4=3-2
Rmarj.com
6
1. Marja
comercial
38494,832
58026,522
19531,690
1372,958
18158,732
2. Volumul
vnzrii
158990,029
164660,574
5670,545
mrfurilor
3. Rata marjei
comerciale, %
24,21
35,24
11,03
(1/2*100%)
Sursa: Anexa la Raportul de Profit i Pierderi (2010-2011 )
VVM
Din calculele efectuate n tabelul de mai sus observm, c marja comercial n anul 2011 fa de
anul 2010 s-a majorat cu 19531,690 mii lei.
Aceast cretere se datoreaz n exclusivitate creterii volumului vnzrii mrfurilor, care,
majorndu-se n anul 2011 fa de anul 2010 cu 5670,545 mii lei, a dus la majorarea comerciale
19
2010
2011
1
2
3
1. Volumul vnzrii mrfurilor
421253,567 351999,979
2. Profitul brut
342898,954 290726,805
3. Profitul din activitatea operaional
28174,994
17184,607
4. Profitul pn la impozitare
35929,683
4021,301
5. Profitul net
36194,074
4021,301
6. Rentabilitatea volumului vnzrilor mrfurilor, %, n baza:
Abaterea
absolut ()
4=3-2
-69253,588
-52172,149
-10990,387
-31908,382
-32172,773
81,40
82,59
1,19
6,69
4,88
-1,81
8,53
1,14
-7,39
8,59
1,14
-7,45
acestui indicator ne arat, c ntreprinderea analizat a obinut 1,14 bani profit pn la impozitare la
1 leu venituri din vnzarea mrfurilor.
Rentabilitatea volumului vnzrilor, calculata n baza profitul net n 2011 constituie 1,14%, cu
7,45% mai puin dect n anul precedent. Deci ntreprinderea a obinut la fiecare 1 leu venit din
vnzarea mrfurilor cite 1,14 bani profit net.
6. Analiza rentabilitii activelor
Tabelul 2.10.
Calculul datelor iniiale pentru analiza rentabilitii activelor (mii lei)
Indicatorii
2010
2011
1. Profitul pn la impozitare
35929,683
4021,301
174464,079
210596,127
421253,567
351999,979
20,59
1,91
1,14
1,671
Tabelul 2.11.
Calculul influenei factorilor asupra devierii rentabilitii activelor
prin metoda diferenelor absolute
Indicatorii
2010
2011
Abaterea
absolut ()
4=3-2
Nr. de
rot
6
1.Rentabilitatea
activelor, %
20,59
1,91
-18,68
-17,84
-0,85
8,53
1,14
-7,39
2,41
1,67
-0,74
2.Rentabilitatea
volumului vnzrilor,
%
3. Numrul de rotaii
a activelor, rotaii
RVV
Sursa: Tabelul 10
21
Din calculele efectuate n tabelul de mai sus observm, c rentabilitatea activelor n anul 2011 a
sczut foarte brusc fa de valoarea anului precedent i constituie 1,91%. Aceasta nseamn c la
fiecare leu active, ntreprinderea obine cite 1,91 bani din profitul pn la impozitare.
n dinamic se observ, c rentabilitatea activelor a sczut cu 18,68 puncte procentuale, aceasta
se explic prin ncetinirea rotaiei activelor cu 0,74 rotaii. Sub influena acestui factor rentabilitatea
activelor s-a micorat cu 0,85 puncte procentuale.
Totodat se observ, c rentabilitatea activelor a sczut cu 17,84 puncte procentuale din cauza
micorrii rentabilitii volumului vnzrilor cu 7,39 puncte procentuale.
ntreprinderea analizat va dispune de reserve interne de sporire a rentabilitii activelor dac va
menine numrul de rotaii a activelor la nivelul anului 2010. n acest scop, propun utilizarea mai
eficient a patrimoniului ntreprinderii n perioadele ulterioare.
7. Analiza structurii patrimoniului
Tabelul 12
Calculul influenei factorilor asupra modificrii patrimoniului net (mii lei)
Indicatorii
2010
2011
Abaterea
absolut
()
Mrimea
influenei
factorilor
4=3-2
1. Total active
194501,580
226690,675
32189,095
32189,095
2. Datorii pe
termen lung
73471,585
85391,370
11919,785
-11919,785
3. Datorii pe
termen scurt
39454,427
53915,031
14460,604
-14460,604
5808,706
4. Patrimoniul net
81575,568
87384,274
(1-2-3)
*Sursa: Bilanul Contabil (2010-2011)
Din calculele efectuate n tabelul de mai sus se observ c att n anul 2011, ct i n anul 2010,
ntreprinderea analizat dispune de patrimoniu net pozitiv.
n dinamic se observ tendina pozitiv de cretere a patrimoniului net cu 5808,706 mii lei.
Majorarea menionat s-a produs din cauza creterii totalului activelor, sub influena acestui factor,
patrimonial net a crescut cu 32189,095 mii lei n anul de 2011 fa de anul precedent.
Totodat majorarea valorii datoriilor pe termen lung i a datoriilor pe termen scurt au diminuat
patrimonial net cu 11919,785 i respectiv cu 14460,604 mii lei n anul 2011 fa de anul 2010.
22
Influena negativ a majorrii valorii datoriilor ntreprinderii totui nu a diminuat tendina pozitiv
de cretere a acestui patrimoniului net.
8. Analiza surselor de finanare a activelor utiliznd metoda ratelor
Tabelul 13
Calculul datelor iniiale pentru analiza surselor de finanare a activelor (mii lei)
Indicatori
2008
2009
2010
2011
1. Capital Propriu
27217,209
45060,295
81575,568
87384,274
18989,059
70028,005
73471,585
85391,370
36523,050
39338,279
39454,427
53815,031
55512,109
109366,284
112926,012
139206,401
194501,580
226590,675
5. Total Pasive
82729,318 154426,579
(1+4)
* Sursa: Bilanul Contabil anii 2009, 2010 i 2011
Tabelul 14
Aprecierea general a surselor de finanare a activelor
Denumirea coeficientului
2008
2009
2010
2011
1. Coeficientul de
autonomie
0,329
0,292
0,419
0,386
2. Coeficientul de atragere a
surselor mprumutate
0,671
0,708
0,581
0,614
3. Coeficientul corelaiei
dintre sursele mprumutate
i proprii
2,040
2,427
1,384
1,593
4. Rata solvabilitii
generale
1,490
1,412
1,722
1,628
3,040
3,427
2,384
2,593
5. Rata general de
acoperire a capitalului
propriu
Sursa: Tabelul 13
Datele tabelului 14 atest nivelul critic al independenei financiare a S.A. Supraten de sursele
mprumutate atrase. Aceast concluzie rezult din faptul c n structura pasivelor absolut prevaleaz
sursele imprumutate de finanare.
23
Astfel, n anul 2010 capitalul propriu a constituit 41,9 %, iar n anul 2011 acest indicator a scazut
la 38,6% din totalul surselor de formare a patrimoniului. n dinamic se observ modificarea
proporiei n direcia majorrii cotei surselor mprumutate.
Rezultatele coeficientului de autonomie sunt sub nivelul de siguran (50%), ceea ce inseamna
creterea riscului creditorilor i investitorilor n aceasta ntreprindere. Cu toate ca fa de 2010
valoarea acestui indicator a scazut, se observa ca ea este mai mare dect valorile inregistrate n 2008
(32,9%) i 2009 (29,2%).
Dac la ntreprinderea analizat n urmatoarele perioade de gestiune nu va avea loc o cretere a
capitalului propriu i o depire a nivelului de siguran, atunci ntreprinderea risc s piard
posibilitatea de a primi credite i investiii noi, iar dac le va obine, atunci condiiile vor fi foarte
dure (rata dobnzii mare, mrimea gajului foarte mare, credit pe termen scurt, garaniile terilor).
Aceeai concluzie se desprinde i din analiza restului indicatorilor prezentai n tabelul 14.
9. Analiza lichiditii n cadrul analizei exprese
Tabelul 15
Calculul coeficienilor lichiditi n cadrul analizei exprese
Nr.
Denumirea coeficientului
Calculul coeficientului
2010
2011
3
4
1.
Lichiditatea curent
3,10
2,75
2.
Lichiditatea intermediar
0,61
0,41
3.
Lichiditatea absolut
0,099
0,029
La cel mai sczut nivel, n comparaie cu interval optim (0,2-0,25), se situeaz coeficientul
lichiditii absolute (mijloace bneti / datorii pe termen scurt). Este de menionat c acest coeficient
nu corespunde cerinelor att n 2010 (0,099), ct i n anul 2011 (0,029), demonstrnd evoluia
negativ n urma reducerii sumei mijloacelor bneti disponibile n condiiile creterii datoriilor pe
termen scurt.
10. Analiza fluxurilor mijloacelor bneti prin metoda ratelor
Tabelul 16
Analiza ratelor fluxului mijloacelor bneti
Nr.
crt
1
1.
Denumirea ratei
2010
2011
2
Rata suficienei mijloacelor bneti,
coeficient
0,32
-0,19
0,11
-0,04
2.
1,29
Rezultatele analizei atest faptul, c la S.A. Supraten a sczut rata suficienei mijloacelor
bneti. Dac n anul 2010 ntreprinderea a generat n urma activitii operaionale un flux pozitiv de
lichiditi care a depit cu 32 % necesitatea ntreprinderii n mijloace bneti pentru majorarea
stocurilor de mrfuri i materiale, atunci n anul 2011 se evideniaz insuficiena de 19 % a fluxului
mijloacelor bneti.
Calculul ratei de acoperire a datoriilor cu fluxul mijloacelor bneti arat, c n cursul anului
2010 ntreprinderea prin disponibilul bnesc obinut n urma activitii operaionale a recuperat 11 %
din sumele datorate la sfritul anului. Situaia n anul 2011 se caracterizeaz prin incapacitatea de
recuperare a datoriilor fr finanare din exterior. La un nivel sczut se situeaz rata suficienei
activelor perfect lichide i n dinamic se observ diminuarea acestui coeficient. La sfritul anului
2011 ntreprinderea S.A Supraten dispune de active perfect lichide ce i-ar permite efectuarea plilor
bneti operaionale n decurs de 1,29 de zi.
Examinarea fluxului mijloacelor bneti prin metoda ratelor permite formularea unei concluzii
generale despre agravarea situaiei financiare a ntreprinderii n anul 2011 n comparaie cu perioada
precedent.
25
CONCLUZII I PROPUNERI
n baza prezentei lucrri formulm urmtoarele concluzii:
- Principalele sarcini ale S.A. SUPRATEN sunt: asigurarea populaiei R.M. cu materiale de
construcii de nalt calitate i sortiment bogat, organizarea nivelului nalt de deservire comercial a
cumprtorilor; studierea cerinelor consumatorilor asupra produciei comercializate, relevarea
atitudinii cumprtorului fa de felurile noi de producie n scopul satisfacerii mai complete a
cerinelor populaiei; implimentarea proceselor progresive tehnologice de comer; amplasarea
exemplar a reclamei mrfurilor.
-
Magazinul stabilete relaii comerciale cu ntreprinderile de frunte din Italia, Finlanda, Frana,
Polonia, Germania, Rusia, care permit importul mrfurilor de o calitate nalt la preurile accesibile
pentru toate categoriile populaiei.
+5670,545 mii lei fa de 2010 sau cu 3,57%, nregistrnd o cretere nesemnificativ, care nu a putut
diminua scderea volumului total al vnzrilor n 2011. Mrirea valorii profitului n fiecare an, este
rezultatul unei activiti manageriale bune, n urma creea snt folosite raional att activele materiale
a ntreprinderii, ct i activele umane i financiare. Datorit activitii eficiente a ntreprinderii,
desfurate n ultimii trei ani, coeficienii rentabilitii calculai n partea a doua a prezentei lucrri
sunt pozitivi i se afl n cretere.
Propunerile pentru S.A. SUPRATEN:
1. Extinderea gamei de produse prin diversificarea sortimentului comercial a acestuia.
2. Otimizarea canalelor de distribuie a produselor.
3. De meninut calitatea produselor comercializate, prin acordarea unei atenii deosebite la
recepionarea, pstrarea acesteia.
26
27