Universitatea Danubius

Facultatea de tiine Economice

Specializare : MFPP

PROIECT

MANAGEMENTUL PORTOFOLIILOR PUBLICE I

PRIVATE

Masterand: Georgiana Vizinteanu

Coordonator: Lect. Univ. Dr. Viorica Pucaciu

Galai

2017
 Universitatea Danubius

Facultatea de tiine Economice

Specializare : MFPP

GESTIUNEA RISCULUI DE LICHIDITATE

Masterand: Georgiana Vizinteanu

Coordonator: Lect. Univ. Dr. Viorica Pucaciu

Galai

2017
 Cuprins

CAPITOLUL 1 : DELIMITRI CONCEPTUALE ................................................................................ 4

1.1. DEFINIREA RISCULUI BANCAR ............................................................................................ 4
1.2. CLASIFICAREA RISCURILOR CU CARE SE CONFRUNT BNCILE ............................. 5
1.3 RISCUL DE LICHIDITATE ........................................................................................................ 7
CONCLUZII : ......................................................................................................................................... 9
BIBLIOGRAFIE ................................................................................................................................... 10
 CAPITOLUL 1 : DELIMITRI CONCEPTUALE

1.1. DEFINIREA RISCULUI BANCAR

Problemele legate de risc i lichiditate sunt permanent existente n cadrul societilor

comerciale, bncilor, nstituiilor private, fiind ele adresate fie persoanelor fizice sau juridice.

Riscurile care predomin n cadrul instituiilor bancare sunt determinate de elemente specifice
domeniului bancar.

Riscul, prezentat n mod general, este definit ca o ntmplare a crei producere are la
finalizare o consecin nefavorabil asupra instituiei. Introdus n contextul financiar, riscul se
poate defini ca: expunerea conditiilor financiare ale bncii la micri adverse ale variabilelor
pieei sau a celor interne, proprii. 1

Riscul bancar este definit de Ion Niu ca probabilitatea ca nttr-o tranzacie s nu se obin
profitul ateptat i s existe chiar i o pierdere. 2

Potrivit mai multor scriitori3, riscul bancar prezint dou component majore:

- Incertitudinea privind un eveniment viitor;

- Expunerea ctre pierderi.

Riscul bancar apare de obicei n cadrul efecturii operaiunilor bancare, fiind un fenomen ce
provoac numeroaseefecte negative asupra activitii bncii, acest lucru conducnd la
deteriorarea calitii afacerii, micorrii profitului, lucruri care, ntr-un final, afecteaz buna
funcionare a bncii.

1
Mic Dicionar Enciclopedic Comitetul de la Basel.
2
Niu Ion, Managementul riscului bancar, Editura Expert, Bucureti, 2000.
3
Costic Ionela, Lzrescu Sorin Adrian, Politici i tehnici bancare, Editura ASE.
1.2. CLASIFICAREA RISCURILOR CU CARE SE CONFRUNT BNCILE

Riscurile prezente n activitile bancare sunt diverse, precum i activitile care provoac
apariia acestora sunt variate.

Cele mai semnificative riscuri bancare sunt clasificate astfel:

A. n funcie de piaa ce determin apariia riscului:

1.Determinate de piaa produsului:

- risc de creditare;

- risc de strategie;

- risc datorat reglementrilor bancare;

- risc de operare;

- riscul resurselor umane;

- riscul legal;

- riscul de produs.

2. Determinate de piaa de capital:

- riscul rate dobnzii;

- riscul de lichiditate, fiind unul dintre cele mai importante,producnd falimentul;

- riscul valutar;

- riscul de decontare.

B. n funcie de expunerea la risc:

1. Riscuri pure;

2. Riscuri lucrative.

C. n funcie de caracteristicile bancare:

1. Riscuri financiare: fiind printre cele mai importante, deoarece pot duce la faliment.

2. Riscuri de prestare a serviciilor:

- risc operaional;

- risc tehnologic;

- risc strategic;

- risc generat de introducerea noilor produse financiare.

3. Riscuri ambientale: (genereaz un impact negativ asupra performanei bancare)

- risc de fraud;

- risc economic;

- risc legal;

- risc de concuren.

D. n funcie de elementele afectate:

1. Riscuri financiare, de lichiditi: risc de credit, riscul titlurilor guvernamentale, riscul

cursului de schimb, riscul ratei dobnzii, riscul de pre, riscul de lichiditate, riscuri tehnice.

2. Riscul tranzacional.

E. n funcie de reflexia riscurilor n bilanul contabil:

1. Riscuri referitoare la poziiile bilaniere: riscul de lichiditate, riscul ratei dobnzii, riscul
de schimb valutar, riscul de instrumente financiare folosite, riscul de portofoliu, riscul pieei,
riscul de ar, riscul de partener, riscul decontrii, riscul profitabilitii, riscul indicilor de
solvabilitate, riscul structurii bilanului;

2. Riscuri n afara bilanului: contracte la termen, acreditive, futures, options, fraptions,

caps, flors, collars, swaps.

3. Alte tipuri de risc: riscul de tendin, riscul de strategie, riscul de producie, riscul de
investiie, riscul concurenei.
1.3 RISCUL DE LICHIDITATE

Lichiditatea bancar este una dintre principalele probleme cu care instituiile bancare se
confrunt. Managementul unei bnci are n permanen n vedere asigurarea unei lichiditi
adecvate. Aceasta este necesar deoarece asigur existena unor conexiuni ntre operaiile
pasive si operaiile active realizate de banca n cauz.

Teodor Roca definete lichiditatea bancar ca fiind capacitatea bncilor comerciale de a

face fa, n orice moment, preteniilor clienilor lor privind restituirea depozitelor efectuate
anterior de ctre acetia.4

Lichiditatea reprezint capacitatea unei bnci de a face fa n mod eficient retragerii de

depozite i scadenei altor datorii i de a acoperi necesarul de finanare suplimentar pentru
portofoliul de credite i investiii. O banc dispune de un potenial de lichiditi adecvat atunci
cnd este n msur s obin fondurile necesare imediat i la un cost rezonabil. Activitatea
bancar este influenat n mare parte de potenialul bncii de a asigura lichiditi clienilor
si. Majoritatea angajamenelor sau tranzaciilor financiare au implicaii asupra lichiditii unei
instituii de credit.5

Riscul de lichiditate este cel mai important risc al pieei de capital i el const n faptul c o
banc nu deine lichiditi corespunztoare pentru a-i onora obligaiile financiare la un
moment dat. Riscul lichiditii este cel mai ridicat cnd o banc nu poate s anticipeze cererea
de noi mprumuturi sau retrageri de depozite i cnd nu are acces la noi surse de numerar.
Pentru asigurarea nevoilor de lichiditate, se pot folosi att active ct i passive. Sursa
tradiional de lichiditate o reprezint activele lichide. Pasivele bncilor pot fi i ele
transformate n lichiditate deoarece se pot emite titluri de mprumut cu uurin n scopul
obinerii de numerar la costuri acceptabile. Monitorizarea riscului de lichiditate presupune
asigurarea unui nivel al lichiditii globalw ntre 2-2,5 iar pentru lichiditatea imediat peste
20%.6

Riscul de lichiditate reprezint aadar riscul nendeplinirii obligaiilor de plat de ctre banc
i poate fi generat de mai muli factori:7

-Dependena finanrii bncii de finanarea pe termen scurt (de exemplu, depozite atrase de
la clieni pe termen de sub ase luni);

- Dependena bncii fa de un debitor sau un grup de debitori;

- Creditarea excesiv de ctre banc pe termen lung, n condiiile existenei depozitelor

deponenilor pe termen scurt;

4
Roca Teodor, Moned i credit, Casa de Editur Sarmis, Cluj-Napoca, 1996.
5
Gestiunea trezoreriei bancare i lichiditatea bancar. (2009/2010). Bucureti: Universitatea Spiru Haret.
6
Niu Ion, Managementul riscului bancar, Ed. Expert, Bucureti, 2000.
7
Dedu Vasile, Bistriceanu Gabriel, Gestiune bancar, Ed. Economic, Bucureti, 2010.
- Lipsa de ncredere sau diminuarea ncrederii n banc din partea altor bnci din sistem
i/sau din partea clienilor;

- nrutirea conjuncturii economice, rezultnd cretere creditelor restante i, prin urmare,

banca are dificulti la unele retrageri posibile de depozite;

- Influena mass-media poate genera panic n rndul deponenilor.

Reglementarea lichiditii bancare n ara noastr se realizeaz prin norma 1/2001 a BNR
cu modificrile i completrile ulterioare (norma 1/2002 i norma 7/2003). Obiectivul
principal al managementului lichiditii bancare este asigurarea fondurilor lichide necesare
pentru acoperirea obligaiilor financiare pe care le nregistreaz la un moment dat.

Principalele surse de lichiditate sunt: numerarul, depozitele la banca central, depozite la

bnci corespondent, portofoliul de bonuri de tezaur, certificate de trezorerie i alte titluri
negociabile, mprumuturi de la alte bnci, mprumuturi de la banca central. n ceea ce
privete principalele destinaii ale lichiditii se pot enumera: rezerva minim obligatorie,
mprumututurile i nevoile de bani lichizi ale clienilor precum i acoperirea eventualelor
cereri are clienilor personae fizice/juridice de retragere de fonduri.

Riscul de lichiditate se poate manifesta sub dou forme:8

1. Riscul de lichiditate imediat cnd banca nu poate satisface cerinele de retrageri

masive, chiar nainte de scaden, ceea ce determin banca s apeleze la resurse de mprumut
marginale sau de ultim instan, cu costuri foarte mari i cu consecine pe msura

2. Riscul de conversie apare n situaia n care banca, dei are resurse pe termene mai
scurte, a efectuat pe seama lor plasamente pe termene mai lungi, pe care nu le poate
transforma rapid n lichiditi.

8
Ilie Mihai, Tehnica i managementul operaiunilor bancare, Ed. Expert, Bucureti, 2003.
CONCLUZII :

n cadrul procesului de gestiune a riscului de lichiditate, bncile afectate de acesta trebuie

s-si propun s urmreasc continuu atragerea de lichiditi din diverse modaliti, printre
care: pieele de capital, operaiuni de trezorerie, finanri externe. Totodat, bncile trebuie s
mai urmreasc s existe o proporionalitate ntre resurse i plasamente, s se diversifice
instrumentele utilizate, care trebuie s fie n corelaie cu riscurile totale asumate i cu
modaitile de adecvare ale capitalului.

n concluzie putem spune c riscul de lichiditate reprezint unul dintre cele mai importante
riscuri care necesit o atenie sporit din partea conducerii bncilor i care trebuie gestionat
corespunztor pentru a evita orice deficit de lichiditate sau chiar i un surplus prea mare care
pot avea efecte negative asupra activitii bncii.
 BIBLIOGRAFIE

Gestiunea trezoreriei bancare i lichiditatea bancar. (2009/2010). Bucureti: Universitatea Spiru

Haret.

Barna, F. (fr an). Gestiunea portofoliilor de titluri financiare.

Dedu Vasile, B. G. (2010). Gestiune bancar. Bucureti: Economic.

Ion, N. (2000). Managementul riscului bancar. Bucureti: Expert.

Mihai, I. (2003). Tehnica si managementul operatiunilor bancare. Bucureti: Expert.