Surdu Mario, PAA2110

Credit comercial
Astăzi, creditul comercial este un instrument esențial pentru companiile care
doresc să cucerească noi piețe și să clădească o relație comercială pe termen
lung. Indispensabil în anumite sectoare, cum ar fi sectorul distribuției sau
sectorul construcțiilor, creditul comercial implică diverse riscuri, însă există
modalități de a le controla în mod eficient.

Creditul comercial a reprezentat prima forma a relatiilor de credit, iar in

prezent detine o pondere importanta in cadrul resurselor financiare ale
intreprinderilor.

El se caracterizeaza prin urmatoarele:

● se acorda reciproc intre agentii economici cu prilejul vanzarii marfurilor,

executarii de lucrari sau prestarii de servicii, urmand ca plata sa se faca ulterior, la
un termen stabilit. La acordarea creditului comercial au loc doua operatiuni:
vanzarea marfii si imprumutul de capital. Pentru beneficiarul lor (cumparatorul –
debitor), marfurile primite pe credit reprezinta datorii exigibile.

● avantajul creditului comercial consta in faptul ca producatorii isi vor

putea valorifica productia, fara sa astepte momentul cand cumparatorii vor detine
fondurile necesare. Se considera, din acest punct de vedere ca, se accelereaza
circuitul capitalului real.

● creditul comercial prezinta anumite limite, in sensul ca un intreprinzator

va putea vinde marfa pe credit numai daca detine rezerve de capital care sa ii
permita continuarea activitatii. De asemenea este limitat in functie de regularitatea
incasarii contravalorii marfurilor vandute.

● participantii la relatia de credit comercial trebuie sa apartina aceluiasi

sector de activitate, aceasta limita deriva din destinatia marfurilor vandute prin
acest tip de credit.

Creditul comercial se manifesta sub doua forme:

- creditul cumparator, se manifesta sub forma platilor in avans si apare ca o

prefinantare de catre beneficiari a produselor pe care intentioneaza sa le cumpere.
Aceste credite sunt frecvente in ramuri precum agricultura si constructia de
locuinte. Creditul vanzator, are ca obiect vanzarea marfurilor cu plata amânată.

Factorii care conduc la sporirea dimensiunilor creditului comercial

rezulta din cele trei componente care actioneaza in acest domeniu:
componenta traditionala, comerciala si cea financiara. Componenta
traditionala decurge din interesele comune ale participantilor in cresterea
 fluiditatii schimburilor si diminuarea costurilor de organizare a activitatii
comerciale. Componenta comerciala reprezinta utilizarea creditului ca un mijloc
de promovare a vanzarilor folosita de fiecare producator in conditii date,
rezultand astfel, o varietate a dimensiunilor creditului comercial. Componenta
financiara semnifica punerea la dispozitia clientului de catre furnizor a unei parti
din capitalul sau, sub forma de marfa, pentru o perioada data, a carei plata este
amanata. Creditul comercial este de fapt un credit pe marfa la diferite termene de
plata, el acordandu-se pe baza unor titluri specifice acestui credit si anume efecte
de comert, titluri de creanta (cambii, bilete la ordin etc.). Acest fapt permite
transferabilitatea creantelor, ceea ce genereaza efecte atat pentru cel care cedeaza
titlurile (fostul beneficiar) cat si pentru cel care le primeste (de regula o banca).
Operatiunea de transfer se numeste scontare si consta lichidarea creantei inainte
de scadenta, in schimbul unui pret, de catre fostul beneficiar. Capitalul
disponibilizat poate fi antrenat in activitati prin care se urmareste obtinerea de
profit fara a mai astepta scadenta. In schimb, banca isi angajeaza resursele intr-un
plasament de credit de preluare pana la scadenta, aceasta operatiune fiind similara
cu acordarea de credit pe termen scurt. Dobanda incasata pentru perioada pana la
scadenta, sub forma scontului revine bancii.

Va = Vn – S

unde:

- Va: valoarea actuala respectiv pretul de cumparare a creantei de catre

banca;

- S: scontul;

- Vn: valoarea nominala a creantei.

Prin scontare, creditul comercial se transforma in credit bancar iar prin

cedarea portofoliului de efecte de comert de catre o banca comerciala, bancii
centrale, prin operatiunea de rescontare, se antreneaza un mecanism de emisiune
de moneda centrala. In prezent, in tarile dezvoltate, creditul comercial reprezinta
intre 10 –30% din datoriile intreprinderilor si constituie un mijloc de promovare
si reducere a cheltuielilor cu plata dobanzilor. Ca urmare a creditelor comerciale
primite se pot reduce solicitarile de credite bancare sau se poate amplifica cifra de
afaceri.

Ce este creditul comercial? Iată o definiție a creditului comercial: un contract

între două companii, în care un furnizor de bunuri sau de servicii acceptă o plată
amânată de la clientul său. Acest contract nu-l costă nimic pe clientul dvs.:
clientul nu plătește niciun fel de taxă sau dobândă. Un contract de credit
comercial este un fel de împrumut cu dobândă 0% - denumit „împrumut
comercial” - pe care îl acordați clienților dvs. la facturarea unui produs. Atunci
când încheiați un astfel de contract, trebuie să stabiliți condițiile de plată a
facturii, să furnizați detalii despre plata scontată și să specificați în cât timp
trebuie să plătească clientul dvs.
Condițiile de plată a unui credit comercial. Amânările la plată acordate variază,
în general, între o săptămână și trei luni și se calculează ca număr de zile (7, 10,
30, 60 ...). Uneori, puteți stabili un discount pentru clientul dvs., în cazul în care
plătește anticipat. Exemplu. Unui client i se acordă un credit comercial în
regim  „5/10 net 30”: aceasta înseamnă că, dacă plata se face în termen de 10
zile, clientul beneficiază de un discount de 5%. În caz contrar, întreaga sumă
trebuie achitată în termen de 30 de zile. La polul opus, se pot stabili penalități
pentru nerespectarea termenelor de plată, în cazul unui client rău-platnic, de
obicei sub forma dobânzilor (în jur de 8-10%) aplicate la datoria restantă și
calculate începând cu ziua imediat următoare scadenței stabilită în contractul
dumneavoastră. În anumite cazuri, puteți pretinde și compensații pentru costurile
suportate cu recuperarea datoriei.

În multe țări, ca și în Uniunea Europeană, astfel de penalități sunt prevăzute prin

lege și beneficiază de un cadru de reglementare.  Trebuie să verificați legislația
aplicabilă contractului dvs., înainte de a stabili condițiile de plată.

Avantajele și dezavantajele creditului comercial

Creditul comercial este o potențială sursă importantă de finanțare pentru clientul
dumneavoastră. Astfel de împrumuturi se înregistrează în contul „Furnizori”, în
bilanțul clientului dumneavoastră: ele reprezintă o parte din capitalul circulant al
companiei și au un impact direct - și pozitiv - asupra fluxului de numerar al
acesteia. Pentru mai multe informații, puteți citi articolul intitulat Cum vă
asigură creditul comercial fluxul de numerar.
Creditul comercial poate, de asemenea, ajuta companiile să își finanțeze
operațiunile curente, în special în perioade lor de vârf de activitate (de exemplu,
activitatea unui comerciant, în preajma sărbătorilor). Creditul comercial este, de
asemenea, foarte util întreprinderilor noi sau start-up-urilor, care nu au chiar de
la început acces la împrumuturi bancare sau la suficiente surse de finanțare. Pe
hârtie, creditele comerciale par să fie bani dați gratuit clientului. Cu toate
acestea, nerespectarea graficelor de plată poate atrage după sine penalități
majore, conform condițiilor negociate, poate aduce prejudicii reputației
clientului și poate deteriora relația acestuia cu furnizorul.
Trebuie să verificați întotdeauna istoricul de creditare al clientului dvs., sau să
obțineți informații în acest sens, înainte de a încheia un contract cu un client nou.

Este creditul comercial benefic pentru toate sectoarele și companiile?

Avantajele menționate mai sus sunt cruciale pentru anumite sectoare, în special
pentru cele cu costuri și provocări deosebite legate de stocuri – cum ar fi sectorul
distribuției sau sectorul construcțiilor: creditul comercial ajută clientul să-și
finanțeze stocurile cu propriul său capital circulant. Toate întreprinderile,
indiferent de mărime, pot beneficia de pe urma creditului comercial,
deși întreprinderile de dimensiune medie sunt cel mai bine poziționate pentru a
putea profita din plin de avantajele creditului comercial, deoarece au o putere de
negociere mai mare decât IMM-urile, dar mai puține opțiuni de finanțare decât
întreprinderile mari. În sectorul distribuției de masă, puterea de negociere a
marilor magazine este mare. O companie precum Walmart din SUA este
recunoscută pentru condițiile de plată dure, pe care le negociază cu furnizorii săi.

Avantajele și dezavantajele creditului comercial pentru furnizor

În ceea ce vă privește, creditul comercial are multiple avantaje: este o modalitate

eficientă de a câștiga noi contracte, de a vă spori volumul afacerilor și de a vă
fideliza clienții. Totuși, creditul comercial prezintă și dezavantaje. Un împrumut
comercial este o creanță care vă împovărează capitalul circulant și fluxul de
numerar: este, la urma urmei, numerar pe care nu îl încasați la data facturării.
Mai presus de toate, creditul comercial vă expune la riscul de întârziere la plată
sau de neplată. Este o datorie neperformantă, care s-ar putea dovedi foarte dificil
de recuperat, mai ales dacă clientul dvs. intră în insolvență sau în faliment.

Nu în ultimul rând, creditul comercial necesită resurse interne semnificative,

pentru a fi gestionat eficient - mai ales în cazul când apar complicații. Cum
atenuăm riscurile asociate creditului comercial Pentru a atenua acest gen de
riscuri, o bună gestionare a fluxului de numerar este esențială. Pentru sfaturi și
sugestii privitoare la fluxul de numerar, puteți descărca cartea noastră
electronică Cum să vă protejați fluxul de numerar. O altă soluție este asigurarea
de credit comercial.  Aceasta vă oferă protecție predictivă și compensații, în
cazul unei datorii neperformante. Concret, dacă un client nu vă plătește la timp,
asigurătorul vă va rambursa un procent din creditul restant. Acest tip de
acoperire este foarte flexibil și poate cuprinde tot sau o parte din portofoliul dvs.
de clienți. Alte soluții  fac posibilă finanțarea creanțelor dvs. până la
recuperarea  lor, sau vă permit chiar să cesionați creanțele unei terțe părți.
Fiecare soluție prezintă propriile avantaje și dezavantaje.
În concluzie, creditul comercial este un instrument puternic, care vă permite să
vă accelerați ritmul de dezvoltare și să vă îmbunătăți relațiile cu clienții, cu un
grad limitat de risc, dacă este gestionat corespunzător. Soluții precum asigurare
de credit comercial  se dovedesc foarte utile și eficiente pentru gestionarea
creanțelor comerciale și pentru a profita din plin de beneficiile creditului
comercial.