ACADEMIA DE STUDII ECONOMICE A MOLDOVEI

FACULTATEA „FINANŢE”
DEPARTAMENTUL „INVESTIȚII ŞI ACTIVITATE BANCARĂ”

Sanda MITU

GESTIUNEA CREDITELOR INTERBANCARE

TEZĂ ANUALĂ

Аutоr:
studеntul gr. FB 172,
: învăţământ cu frеcvеnţă la zi
MITU Sanda
____________________

Cоnducătоr ştiinţific:
cоnf. univ., dr. GOROBEȚ Ilinca
____________________

Chişinău – 2020
 CUPRINS

Introducere.......................................................................................................................... 3
....

Capitolul I. ABORDĂRI TEORETICE PRIVIND CREDITELE

INTERBANCARE......………………………………………………. 5
……….
5
1.1. Resursele bancare procurate prin intermediul creditelor
interbancare........ 10

1.2. Politica băncii în domeniul atragerea

resurselor………………………..........

Capitolul II. EVOLUȚIA CREDITELOR INTERBANCARE LA BĂNCILE DIN

REPUBLICA 15
MOLDOVA............................................................................

2.1. Analiza factorilor determinanți și evoluția creditelor interbancare în 15

Republica
Moldova……….................................................................................. 19

2.2. Eficientizarea gestiunii resurselor atrase de către

bănci…………………….

Încheiere.............................................................................. 23
…................................................

Bibliografie......................................... 25
….................................................................................

2
 INTRODUCERE

Actualitatea temei de cercetare. O caracteristică esențială a activității băncii este, în

principal, bazată pe resurse atrase. Banca este direct dependentă de resursele atrase,
caracteristicile lor cantitative și calitative determină potențialul de creditare a băncii, afectează
lichiditatea și stabilitatea ei. Politica competentă și echilibrată în domeniul managementului
resurselor atrase este nu numai un atribut de calitate al managementului bancar, dar și o condiție
sine qua non a competitivității ei. În acest sens, o actualitate deosebită capătă metode de gestiune
utilizate în activitatea bancară, în special, metodele de gestionare a resurselor atrase, și de a găsi
modalități de dezvoltare a acestora. Din punct de vedere istoric, rolul resurselor atrase este
subevaluat. Resursele atrase întotdeauna se „pierdeau” în umbră importanței capitalului și a
activelor. Această situație se păstrează și astăzi: printre resurselor bancare principalul obiect de
studiu rămâne capitalul propriu.
În literatura de specialitate străină nu se întâlnește noțiunea de „resurse atrase”. Autorii
străini utilizează, pentru a descrie resursele atrase de banca, noțiunea de „obligațiuni”, „pasive”
(în baza aceleiași teorii, managementul pasivelor, de fapt, și este managementul resurselor
atrase). Cu toate acestea, acest concept este cel care reflectă cu exactitate esența acestei categorii
de resurse.
Trebuie să subliniem lipsa convențională a definiției de „resurse atrase” și o abordare
unitară privind clasificarea și tipurile de resurse atrase. În literatura de specialitate bancară, pot fi
urmărite două puncte de vedere. Conform primei dintre ele, resurse atrase ar trebui să fie
considerare toate cele ce nu aparțin băncii, adică resursele atrase în folosință temporară. Al
doilea punct de vedere, sunt cele aflate în folosința băncii, resursele de la persoanele fizice și
juridice și se împart în două grupe: resurse atrase și împrumutate.
Lipsa teoretică și practică a problemelor de management al resurselor atrase a băncilor
moderne, nevoia de clarificare a conceptelor de „resurse atrase”, „managementul resurselor
atrase”, generalizarea și sistematizarea metodelor de gestionare a resurselor atrase, evaluarea
tendințelor, perspectivelor de dezvoltare și perfecționare, a determinat alegerea temei, scopului,
obiectivelor și direcțiilor principale de cercetare.
Scopul cercetării constă în elaborarea recomandărilor teoretice și practice privind
perfecționarea metodelor de gestionare a creditelor interbancare.
Pentru realizarea acestui scop au fost trasate următoarele obiective:
- analiza teoriei existente de clasificare a creditelor interbancare;

3
 - analiza tehnicilor de management al resurselor atrase;
- explorarea rolului creditelor interbancare în asigurarea lichidității băncii și elaborarea
recomandărilor privind dezvoltarea metodei de gestiune a resurselor atrase.
Obiectul cercetării îl reprezintă relațiile economice cu privire la formarea resurselor
atrase de bănci.
Subiectul cercetării îl reprezintă băncile, în special, cele autohtone.
Semnificația teoretică și baza de cercetare. În cadrul cercetării teoretice studiate de
dezvoltare a autorilor autohtoni și străini în domeniul economiei.
Structura lucrării. Teza constă din introducere, două capitole, încheiere și bibliografie.
În introducere este argumentată actualitatea temei, scopul cercetării, sarcinile studiului de
caz, obiectul investigat, subiectul cercetării, metodologia cercetării, baza informațională,
structura tezei.
În capitolul I „Abordări teoretice privind creditele interbancare” se conţin aspectele
teoretice privind conceptul de credite interbancare și tipologia lor.
În capitolul II „Evoluția resurselor bancare atrase la băncile din Republica Moldova”
se conţine analiza datelor statistice ce pun în evidenţă evoluţia creditelor interbancare în perioada
anilor 2017-2019.
În încheiere se conţin concluziile formate în urma desfăşurării studiului dat, rezultatele ce
țin de evoluția dinamicii creditelor interbancare.
În bibliografie sunt expuse 27 surse bibliografice, ce cuprind: acte normative, lucrări
științifice, surse statistice și date, și care au fost utilizate în cercetarea dată.
Volumul tezei este de 28 pagini.

4
 Capitolul I. ABORDĂRI TEORETICE PRIVIND CREDITELE
INTERBANCARE

1.1. Resursele bancare procurate prin intermediul creditelor

interbancare

Creditele interbancare sunt un transfer de fonduri sub formă de împrumut de la o alta

bancă având scop menținerea pe termen scurt a lichidității debitorului, executarea obligațiilor
curente față de deponenți și rambursarea curentă a datoriilor. Creditorul în așa mod confirmă
stabilitatea și fiabilitatea sa financiară a debitorului. Funcția de bază a creditorului îndeplinește
banca Centrală, dar pot acorda împrumuturi și alte bănci atât din țară cât și de peste hotare 1.
Creditul interbancar – este o afacere între două instituții financiare bancare privind
transferul de capital dat în folosință altei bănci, care este reglementat de legislația bancară,
precum și o serie de alte documentelor ce confirmă drepturile și obligațiile asupra acestui
capital – acorduri de credit, statutele băncilor, Codul Civil, etc.
Tipuri de creditele interbancare
Actualmente se pot distinge mai multe tipuri principale de credite interbancare:
- la termen - se acordă pentru o varietate de nevoi. Termenele de creditare de la o zi
până la trei luni. Mijloacele pot fi garantate, în funcție de care este stabilită rata dobânzii
băncii-creditoare;
- overdraft – deschiderea contului corespondent. Evidența soldului neacoperit în cont se
efectuează la sfârșitul fiecărei zile de lucru;
- intraday-overnight – credit pe termen scurt. Presupune eliberarea sumei necesare
debitorului de către creditor peste zi/noapte. Astfel de împrumuturi ajută băncii-debitoare de a
finaliza operațiunile începute și de a efectua operațiunile curente. Creditul intraday se acordă
băncii debitoare de către banca centrală în cazul în care soldul din contul corespondent de la
banca centrală este insuficient pentru desfășurarea operațiunilor curente. Creditul overnight se
acordă băncii de către creditor la sfârșitul zilei operaționale în caz de nereușită de rambursare a
celui intraday. Astfel, la sfârșitul zilei operaționale soldul în contul corespondent să fie „zero”"
pentru diferența dintre activ-pasiv a instituției bancare. Rata creditelor la acest tip de împrumut
este similară ratei de bază sau de refinanțare a băncii centrale;
- operațiunile REPO – implică efectuarea operațiunilor cu valori mobiliare (cumpărare,
vânzare).
1
Межбанковский кредит. [online]. [citat 12 februarie 2020]. Disponibil: https://utmagazine.ru/posts/7450-
mezhbankovskiy-kredit.

5
 - creditul de lombard – împrumut acordat de banca centrală altor bănci, după depunerea
cererii respective. Un astfel de împrumut poate fi transferat în orice cont bancar, deschis în
instituțiile băncii centrale sau în alte instituții de credit non-bancare.

1.2. Politica băncii în domeniul atragerea resurselor

Politica atragerii resurselor bancare este politica băncii în domeniul eficienței gestiunii
procesului de atragere a resurselor clienților. Această politică este orientată spre formarea bazei
de resurse a băncii fie cu plată, fie gratis2.
Politica băncii în domeniul atragerii resurselor include următoarele elemente examinate
în figura 1.1.

Elementele politicii de atragere Organizarea controlului și

a resurselor bancare managementul procesul de
Stabilirea și definirea implementare a politicii de
obiectivelor politicii atragere a resurselor
bancare

Elaborarea procedurilor tehnice de efectuare a Stabilirea subdiviziunilor băncii cu funcții

operațiunilor bancare care necesită implicarea de implementare a politicii; stabilirea
resurse atrase (definirea instrumentelor politicii de competențelor angajaților acestor
atragere a resurselor și regulile de aplicare) subdiviziuni

Sursa: reprodus de autor după КУЛИКОВ, Н.И.; НАЗАРЧУК, Н.П. Банковские ресурсы, их
формирование и эффективное использование. Тамбов Издательство ФГБОУ ВПО «ТГТУ»,
2014, c. 18. ISBN 978-5-8265-1246-3. [online]. [citat 10 martie 2020]. Disponibil:
http://www.tstu.ru/book/elib/pdf/2014/nazarchuk1.pdf.

Figura 1.1. Elementele componente ale politicii de atragere a resurselor bancare

Scopul principal al politicii de atragere a resurselor băncii, este de a atrage optimal

volumul de resurse financiare necesare și suficiente pentru activitatea băncii, în condițiile
asigurării unui nivel minim de cheltuieli.

2
КУЛИКОВ, Н.И.; НАЗАРЧУК, Н.П. Банковские ресурсы, их формирование и эффективное использование.
Тамбов Издательство ФГБОУ ВПО «ТГТУ», 2014, c. 15. ISBN 978-5-8265-1246-3. [online]. [citat 10 martie
2020]. Disponibil: http://www.tstu.ru/book/elib/pdf/2014/nazarchuk1.pdf.

6
 Capitolul II. EVOLUȚIA CREDITELOR INTERBANCARE LA BĂNCILE
DIN REPUBLICA MOLDOVA

2.1. Analiza factorilor determinanți și evoluția creditelor interbancare

în Republica Moldova

O sursă importantă, utilizată de banca pentru menţinerea lichidităţii şi completarea

resurselor financiare necesare, reprezintă creditele interbancare.
Banca Naţională a Moldovei pune la dispoziţia băncilor licenţiate două facilităţi
permanente:
 facilitatea de depozit overnight;
 facilitatea de credit overnight3.
Tabelul 2.1.
Situația facilităților permanente acordate băncilor de către BNM
2017, decembrie 2018, decembrie 2019, decembrie
Valoarea, Valoarea, Valoarea,
mil.lei mil.lei mil.lei
Credite
overnight
3,6 0 0
Depozite
overnight
693,1 421,7 374,6
Sursa: elaborat de autor în baza Raportului BNM „Facilităţile permanente acordate băncilor de către
BNM” [online]. [citat 13 aprilie 2020]. Disponibil:
http://www.bnm.org/bdi/pages/reports/dop/DOP1.xhtml?id=0&lang=ro.

Facilităţile permanente acordate de BNM băncilor au drept scop sterilizarea şi, respectiv,
furnizarea de lichiditate pe termen foarte scurt (cu scadenţa overnight) şi micşorarea fluctuaţiilor
ratelor dobânzilor pe termen scurt de pe piaţa monetară interbancară, prin coridorul stabilit de
BNM la ratele dobânzilor aferente celor două facilităţi. Băncile licenţiate pot accesa din proprie
iniţiativă cele două facilităţi permanente oferite de BNM:
 facilitatea de depozit, care permite băncii plasarea la BNM a unui depozit overnight
(cu scadenţa peste noapte), cu o rată de dobândă predeterminată (rata dobânzii la
facilitatea de depozit reprezintă, de regulă, pragul ratei dobânzii overnight pe piaţa
monetară interbancară);
 facilitatea de creditare, care permite băncii obţinerea de la BNM a unui credit
overnight (cu scadenţa peste noapte), pentru acoperirea descoperitului de cont
3
Regulament privind facilităţile permanente de creditare acordate băncilor de către Banca Naţionala a Moldovei: nr.
70 din 23.03.2006. În: Monitorul Oficial [online]. 2006, nr.51-54. [citat 21 martie 2020]. Disponibil:
http://bnm.md/ro/content/regulament-privind-facilitatile-permanente-de-creditare-acordate-bancilor-de-catre-banca.

7
 neachitat la sfârșitul zilei operaţionale, precum şi în scopul completării lichidităţilor,
în baza gajului valorilor mobiliare amanetate la BNM, cu o rată a dobânzii
prestabilită (această rată de dobândă constituie, de regulă, un plafon al ratei dobânzii
overnight pe piaţa monetară interbancară).

2.2. Eficientizarea gestiunii resurselor atrase de către bănci

Situația creată pe piața bancară modernă, se caracterizează prin înăsprirea cerințelor de

supraveghere înaintate instituțiilor bancare, dar cât prin posibilități tot mai reduse de atragere
depozitelor pe piețele naționale.
Eficiența gestiunii resurselor atrase de bancă, poate fi definită ca eficiența operațiunilor
active ale băncii ce au surse externe de finanțare. Aflate în posesia băncii și utilizându-le pentru
efectuarea operațiunilor bancare sau altor operațiuni, aceste resurse permit băncii, cu condiția
respectării normativelor obligatorii de reglementare ale băncii centrale, să atingă nivelul maxim
de rentabilitate a operațiunilor active și, în același timp, să asigure un nivel acceptabil al
riscurilor de lichiditate și solvabilitate financiară a băncii4.
În general, eficiența gestiunii resurselor atrase de către bănci, este bazată pe gestiunea
activă a operațiunilor de atragere și formare a fluxurilor de numerar a pasivelor, cu scopul
obținerii de profit, în condiții de reglementare externă.
În continuare, vom precăuta metodele de asigurare a eficienței utilizării resurselor atrase
ale băncii. Pot fi identificate trei tipuri principale de hedjing:
 eficiență de protecție;
 eficiență operațională;
 eficiența cadrului de reglementare.
Eficiența de protecție contă în eficiența utilizării capitalului; presupune posibilitatea de
achitare a compensațiilor deponenților în caz de lichidare a băncii, precum păstrarea
solvabilității, prin crearea de rezerve pentru acele operațiuni active, care vor permite băncii să
funcționeze, în pofida apariției unor pierderi.

4
ПАРЕНКИН, Д.П.; ЗАМЯТИНА, М.С. Современные особенности управления привлеченными ресурсами
коммерческих банков. В: Журнал Актуальные проблемы гуманитарных и естественных наук. [online]. [citat
13 martie 2020]. Nr. 6-2, 2016 г. сс. 86-89. ISSN (печатный вариант): 2073-0071. Disponibil:
http://publikacia.net/archive/2016/6/2/23.

8
 Eficiența operațională prevede alocarea fondurilor proprii în constituirea de rezerve
pentru pierderi neprevăzute.
Eficiența de reglementare a capitalului băncii se referă la utilizarea acestuia în scopul de
limitare a operațiunilor de creditare și de investiții în proporția resurselor proprii existente. Se
poate menționa principiul conformității capitalului băncii cerințelor de reglementare a activității
bancare după principiile Acordului Basel.

9
 ÎNCHEIERE

În cadrul studiului a fost făcută o serie de generalizări teoretice, au fost identificate și

analizate tendințele și perspectivele de dezvoltare a metodelor de gestionare a resurselor atrase a
băncii și făcute recomandări practice orientate spre perfecționarea metodelor de management.
1). Studiul de față a permis de a marca și de a clarifica aspectele teoretice legate de
conceptul de „credite interbancare” și procesul de formare a lor.
2). Spre deosebire de abordarea tradițională, principalele tipuri de resurse atrase au fost
abordate în două aspecte: pe de poziții importante ale cotelor-părți în structura resurselor atrase
și cu poziții de importanță pentru lichiditatea băncii. Studiile au arătat că până în prezent, cele
mai semnificative sunt depozite.
3). Clasificarea stă la baza metodologiei de analiză în vederea perfecționării metodei de
analiză structurală a resurselor atrase de către o bancă. Clasificarea se face pe diverse criterii:
modul calcula a dobânzii, conținut economic, surse de formare, termenului de atragere, rata
dobânzii, categoria de client, zona geografică a clientului, natura operațiunilor de atragere, tipul
de cont deschis, gradul de risc, sensibilitate la modificarea ratelor dobânzii, stabilitate,
complexitatea gestiunii, valuta contului.
4). Studiul gestiunii resurselor atrase în managementul bancar a permis definirea
„managementul resurselor atrase ale băncii”, pentru a defini scopul, sarcinile de bază și funcțiile
gestiunii resurselor atrase, de a argumenta ideea despre gestionarea resurselor atrase de banca ca
unitate a trei aspecte: sistem, proces și mecanism de control.
5). Pentru clasificarea metodelor de gestionare a resurselor atrase de asemenea, se utilizat
pe scară largă, metodele ce se împart în administrative și economice. Analiza metodelor de
gestionare a resurselor atrase se efectuează la nivel macro și micro.
6). Cel mai adesea, stabilitatea băncii se leagă de riscul operațiunilor active efectuate și
valoarea capitalului propriu. Cu toate acestea, după cum arată practica, funcționarea eficientă și
stabilă a băncii este determinată nu atât de mărimea operațiunilor active și suficienta capitalului,
cât de concordanța operațiunilor active cu resursele atrase.
7). În scopul perfecționării metodei de analiză structurale a resurselor atrase băncii îi este
propusă o metodă de analiză, care acoperă fiecare tip de resurse atrase, caracteristici specifice și
trăsături cantitative și calitative. În structura lor, a fost propusă metoda de analiză a resurselor
atrase ce include: un sistem de indicatori pentru fiecare aspect al analizei; algoritmi de calcul al
indicatorilor; tabel pentru fiecare aspect al analizei.

10
 8). Pe baza cercetării sunt evidențiate principalele perspective de dezvoltare a metodelor
de gestionare a resurselor atrase ale băncii:
– extinderea gamei de produse propuse deponenților și creditorilor, ținând cont de
tendințele pieței și dorințele clienților (în legătură cu creșterea interesului clienților
pe termen lung, investind fondurile sale de dezvoltare pe termen lung a produselor de
depozit, care asigură investitorului un venit ridicat);
– dezvoltarea flexibilă de conturi, care prevede posibilitatea completării / retragerii
parțiale a depozitului și posibilitatea de capitalizare / plata dobânzii la cererea
clientului;
– dezvoltarea depozitelor la termen cu rate progresive, care permit clienților, în caz de
retragere să ia plasamentul sută la sută);
– dezvoltarea pieței securitizare;
– dezvoltarea retail-ului, care să acorde clienților o gamă largă de servicii bancare;
– îmbunătățirea calității serviciilor prestate;
– perfecționarea organizării procesului de formare a resurselor atrase și construirea
relațiilor durabile cu clienții;
– dezvoltarea sistemului de monitorizare a pieței serviciilor bancare, în primul rând,
pentru evitarea riscul de inițiere a proiectului, care la sfârșitul anului de punere în
aplicare nu va fi revendicat de piață, în al doilea rând, în timp util pentru cunoașterea
nevoilor stringente de produse noi;
– dezvoltarea de metode de „compactare” a serviciilor;
– perfecționarea metoda de gestionare a resurselor atrase prin formarea de portofolii;
– dezvoltarea tehnologiilor on-line, care permit de a transfera serviciile bancare la un
nou nivel de calitate;
– formarea politicii tarifare flexibile;
– dezvoltarea abordării individuale a clienților (personificarea relațiilor cu clientul
până la fixarea pentru fiecare client a unui manager personal).
Se pare că rezultatele cercetării și recomandările privind perfecționarea unor tehnici de
gestionare, permite băncilor de a îmbunătăți eficiența gestionării resurselor atrase.

11
 BIBLIOGRAFIE
I. Acte normative:

1. Lеgеа cu privirе lа Bаncа Nаţiоnаlă а Mоldоvеi: nr. 548-XIII din 21.07.95. În:
Mоnitоrul Оficiаl аl Rеpublicii Mоldоvа [оnlinе]. 1995, nr. 56-57, аrt. 624. [citаt 12
аpriliе 2020]. Dispоnibil: http://www.bnm.org/ro/content/lege-cu-privire-la-banca-
nationala-moldovei-nr-548-xiii-din-21071995.

2. Regulament privind facilităţile permanente de creditare acordate băncilor de către

Banca Naţionala a Moldovei: nr. 70 din 23.03.2006. În: Monitorul Oficial [online].
2006, nr.51-54. [citat 21 martie 2020]. Disponibil:
http://bnm.md/ro/content/regulament-privind-facilitatile-permanente-de-creditare-
acordate-bancilor-de-catre-banca.

3. Regulament privind ratele de referinţă CHIBOR şi CHIBID: nr.110 din 30.05.2013.

În: Monitorul Oficial [online]. 2013, nr.110-112/386. [citat 21 martie 2020].
Disponibil: http://bnm.md/ro/content/regulament-privind-ratele-de-referinta-chibor-
si-chibid-aprobat-prin-hca-al-bnm-nr110-din.

4. Regulament cu privire la funcţionarea pieţei monetare interbancare în moneda

naţională: nr.222 din 21.11.2013. În: Monitorul Oficial [online]. 2013, nr.276-280.
[citat 21 martie 2020]. Disponibil: http://bnm.md/ro/content/regulament-cu-privire-
la-functionarea-pietei-monetare-interbancare-moneda-nationala-aprobat.

5. Regulament cu privire la operațiunile de piață monetară ale Băncii Naționale a

Moldovei: nr.188 din 25.09.2014. În: Monitorul Oficial [online]. 2014, nr.293-296.
[citat 21 martie 2020]. Disponibil: http://bnm.md/ro/content/regulament-cu-privire-
la-operatiunile-de-piata-monetara-ale-bancii-nationale-moldovei.

6. Extras din regulamentul privind creditul de urgență: nr.110 din 28.05.2012. [citat 21 martie
2020]. Disponibil: http://bnm.md/ro/content/extras-din-regulamentul-cu-privire-la-creditul-
de-urgenta-aprobat-prin-hca-al-bnm-nr130-din.

II. Lucrări ştiinţifice:

7. АРТАМОНОВА, Ю.С. Повышение эффективности формирования ресурсов

коммерческих банков России. B: Современные научные исследования и
инновации. 2016. № 9 [Электронный ресурс]. [online]. [citat 10 martie 2020].
Disponibil: http://web.snauka.ru/issues/2016/09/70921.

8. Банковские ресурсы. [online]. [citat 13 februarie 2020]. Disponibil: http://www.e-

xecutive.ru/wiki/index.php=Банковские_ресурсы?title=Банковские_ресурсы.

9. БЕЛОГЛАЗОВОЙ, Г., Банковское дело. Учебное пособие для вузов. Санкт-

Петербург: Питер, 2002. 150 c.

10. Facilitățile permanente din 29.09.2014. [оnlinе]. [citat 30 aprilie 2020]. Disponibil:
http://www.bnm.org/ro/content/facilitatile-permanente.

12
11. GOROBEŢ Ilinca. Activitate bancară. Resurse atrase [online]. [citat 12 aprilie
2020]. Disponibil: http://www.ilincagorobet.ase.md.

12. Instrumentele de politică monetară. din 3.10.2014. [оnlinе]. [citat 30 aprilie 2020].
Disponibil: http://www.bnm.org/ro/content/instrumentele-de-politica-monetara.

13. ИСАЕВА, П.Г.; ОМАРОВА, Х.М. Пассивные операции коммерческих банков.

B: Управление экономическими системами: электронный научный журнал,
раздел „Финансы и кредит”. 9/2015, Nr. (81), [Электронный ресурс]. [online].
[citat 25 martie 2020]. Disponibil: http://uecs.ru/uecs-81-812015/item/3711-2015-09-
23-08-47-06.

14. КУЛИКОВ, Н.И.; НАЗАРЧУК, Н.П. Банковские ресурсы, их формирование и

эффективное использование. Тамбов Издательство ФГБОУ ВПО «ТГТУ»,
2014, c. 63. ISBN 978-5-8265-1246-3. [online]. [citat 10 martie 2020]. Disponibil:
http://www.tstu.ru/book/elib/pdf/2014/nazarchuk1.pdf.

15. ЛАВРУШИН, О.И. Управление деятельностью коммерческого банка. Москва:

«Юристь», 2003. 350 c.

16. MIHAI, Ilie. Tehnica şi managementul operaţiunilor bancare. Bucureşti: Editura

Expert, 2003. ISBN: 978-973-817-791-X.

17. Межбанковский кредит. [online]. [citat 12 februarie 2020]. Disponibil:

https://utmagazine.ru/posts/7450-mezhbankovskiy-kredit.

18. Межбанковские кредиты. [online]. [citat 10 martie 2020]. Disponibil:

http://www.grandars.ru/student/bankovskoe-delo/mezhbankovskiy-kredit.html.

19. Operațiunile de piață monetară. din 29.09.2014. [оnlinе]. [citat 30 aprilie 2020].
Disponibil: http://www.bnm.org/ro/content/operatiuni-de-piata-monetara.

20. ПАРЕНКИН, Д.П.; ЗАМЯТИНА, М.С. Современные особенности управления

привлеченными ресурсами коммерческих банков. В: Журнал Актуальные
проблемы гуманитарных и естественных наук. [online]. [citat 13 martie 2020].
Nr. 6-2, 2016 г. сс. 86-89. ISSN (печатный вариант): 2073-0071. Disponibil:
http://publikacia.net/archive/2016/6/2/23.

21. Привлеченные ресурсы банка. [online]. [citat 12 februarie 2020]. Disponibil:

http://www.banksession.ru/golds-83-1.html.

22. Ресурсы коммерческого банка. [online]. [citat 13 februarie 2020]. Disponibil:

http://www.banki.ru/wikibank/resursyi_banka/.

23. Состав ресурсов банка. [online]. [citat 11 februarie 2020]. Disponibil:

http://dividendy.com/o-biznese/bankovskoe-delo/privlechenie-resursi-banka/82-
sostav-resursa-banka.html.

24. Управление привлеченными средствами. B:Электронная онлайн библиотека.

[online]. [citat 12 martie 2020]. Disponibil: http://banauka.ru/5200.html.

III. Surse statistice și de date:

13
25. Raportul BNM „Facilităţile permanente acordate băncilor de către BNM” [online].
[citat 13 aprilie 2020]. Disponibil:
http://www.bnm.org/bdi/pages/reports/dop/DOP1.xhtml?id=0&lang=ro.

26. Raportul BNM „Operaţiunile BNM pe piaţă monetară” [online]. [citat 18 aprilie
2020]. Disponibil: http://www.bnm.org/bdi/pages/reports/dop/DOP8.xhtml?
id=0&lang=ro.

27. Raportul BNM „Ratele dobânzilor de referință pe piața interbancară” [online].

[citat 12 mai 2020]. Disponibil:
http://bnm.md/bdi/pages/reports/dop/DOP6DisclaimerAgree.xhtml?

14