Academia de studii economice Bucuresti

PLATILE INTERNATIONALE
Acreditivul documentar

Studenti : DOBRICA RAMONA ANDREEA EFRIM ANDRA DARIA Profesor: RAMONA TARTAVULEA Grupa 922, seria A

CUPRINS

Introducere

CAPITOLUL 1 - Prile participante la acreditivul documentar i

principalele etape n derularea acestuia

CAPITOLUL 2 - Studiu de caz

Concluzie

INTRODUCERE
Ce este acreditivul documentar? Un acreditiv documentar reprezint angajamentul ferm asumat de o banc la ordinul clientului su ctre o alt banc solicitnd bncii creia i este adresat s efectueze plata sau s accept sau s negocize o cambie la sau la ordinul unei tere persoane beneficiarul contra unor documente solicitate n anumite termene i condiii. Procedura acreditivului const n emiterea unui acreditiv n favoarea exportatorului (beneficiar) de ctre banca importatorului (banca emitent) la cererea importatorului (ordonator)

CAPITOLUL 1. Prile participante la acreditivul documentar i principalele etape n derularea acestuia

Schema acreditivului documentar const n:

Principalele etape n desfurarea acreditivului documentar sunt: ncheiarea contractului de comer internaional ntre importator i exportator prin care se stipuleaz c cei doi sunt de acord ca plata s se efectueze prin acreditiv documentar. exportatorul i pregtete mrfurile pentru expediere. importatorul i solicit bncii sale deschiderea unui acreditiv documentar.
2

 banca importatorului (banca emitent) emite acreditivul documentar (n cazul n care consider c importatorul are credibilitate) incluznd n el, n mod detaliat, documentele pe care exportatorul le va prezenta. Acreditivul documentar se trimite apoi bncii exportatorului. banca exportatorului (banca notificatoare) l notific pe exportator despre faptul c acreditivul a fost primit, dupa care exportatorul livreaz documentele pentru a demonstra c marfa a fost trimis. Trimind documentele, n conformitate cu termenii acreditivului, exportatorul : exportatorul trimite marfa importatorului. exportatorul prezint documentele pentru a arta c marfa a fost expediat. banca exportatorului verific documentele i dac ele sunt corecte sau nu. dac documentele sunt corecte banca importatorului va plti bncii exportatorului aa cum s-a stabilit n acreditiv. importatorul va primi documentele i i va prelua marfa.

Partile implicate in desfasurarea acreditivului documentar : 1. Ordonatorul. Importatorul sau ordonatorul este responsabil de iniierea acreditivului. El va completa un formular de deschidere de acreditiv adresat bncii sale (vezi Anexa nr. 1, pentru un specimen romnesc, sau Anexa nr. 2 pentru unul britanic) detaliind termenii i condiiile acreditivului. n general, termenii i condiiile acreditivului constau n: - ct de mult se va plti i unde; - o descriere a mrfurilor; - o list a documentelor de transport care va fi prezentat de ctre beneficiar; - datele ntre care mrfurile vor trebui s fie expediate i documentele prezentate. 2. Banca emitent. Aceasta va fi n mod normal banca ordonatorului. Banca emitent va verifica, de asemenea dac termenii i condiiile acreditivului sunt clare i concise; 3. Banca notificatoare. Aceast banc primite detalii cu privire la acreditiv de la banca emitent. Banca notificatoare va verifica acreditivul pentru: a) autenticitate; b) fezabilitiate; c) reglementri de control valutar, nainte de a-l transmite beneficiarului. 4. Beneficiarul. Acesta este exportatorul (sau vnztorul mrfurilor). La primirea acreditivului, el trebuie s verifice dac acesta corespunde cu termenii i condiiile menionate n contract.

Tipuri de acreditive documentare Acreditivele documentare sunt clasificate n: revocabile sau irevocabile. Un acreditiv documentar revocabil poate fi anulat sau modificat oricnd fr prealabil a beneficiarului. Acest tip de acreditiv este ntlnit mai rar. Caracteristici ale acreditivului documentar revocabil: a) Un acreditiv documentar revocabil nu poate fi confirmat.
3

ntiinartea

b) Banca notificatoare ar trebui s notifice beneficiarului un astfel de acreditiv documentar revocabil prin fraza: Fr angajamentul bncii notificatoare. Un acreditiv revocabil poate fi modifocat sau anulat da ctre banca emitent n orice moment i fr o avizare prealabil a beneficiarului.

Un acreditiv documentar irevocabil reprezint angajamentul ferm al bncii notificatoare de a efectua plata fr recurs.. Acreditivele documentare irevocabile pot fi modificate sau anulate numai cu acordul prilor. Acreditivele documentare irevocabile pot fi confirmate sau neconfirmate de ctre banca notificatoare. Principalele caracteristici ale acreditivului documentar irevocabil: Un acreditiv documentar irevocabil poate fi modificat sau anulat numai cu consensul tuturor prilor participante la acreditivul documentar respectiv; Odat ce exportatorul a vzut c termenii i condiiile din acreditivul documentar corespund cu cei din contract i dup ce a supus bncii documentele solicitate, el va primi plata de la banca emitent; Alte tipuri de acreditive documentare: Acreditivul la vedere. Acesta permite efectuarea plii imediat ce documentele au fost prezentate. Acreditivul cu plata amnat. Acest tip de acreditiv a devenit foarte popular n ultima vreme. n acest caz, plata documentelor nu se face n momentul prezentrii acestora la banc de ctre bneficiar, ci la o dat ulterioar, menionat n acreditiv. Termenii unui astfel de acreditiv statueaz, de exemplu: disponibil dup prezentarea urmtoarelor documente dar pltibile numai ... zile dup data facturii / conosamentului. Data prezentrii, etc1 Publicaia 500 menioneaz, de asemenea, cteva tipuri de acreditive specializate cum ar fi: Acreditivul transferabil. Este acel tip de acreditiv n baza cruia beneficiarul poate cere bncii pltitoare s permit utilizarea n totalitate sau parial de ctre unul sau mai muli teri (beneficiari secundari). Astfel, acreditivul poate fi transferat de la beneficiarul original ctre unul sau mai muli beneficiari. Acest tip de acreditiv poate fi transferat odat, adic cel de-al doilea beneficiar nu are dreptul s-l transfere nimnui. Acest acreditiv se folosete n cazul exportului prin intermediari, atunci cnd furnizorul mrfurilor se nu trateaz direct cu cumprtorul final. Intermediarul va cere cumprtorului s deschid un acreditiv documentar irevocabil transferabil, utilizabil i pltibil la banca sa. Banca intermediarului va transfera apoi acreditivul la banca furnizorului, intermediarul putndu-i astfel ndeplini obligaiile contractuale fa de furnizor, fr a folosi propriile fonduri i fr a recurge la credite bancare. Acreditivul subsidiar sau spate n spate (engl. back to back). n baza acestui acreditiv, beneficiarul primului acreditiv poate s l ofere ca garanie bncii notificatoare pentru asigurarea celui de al doilea acreditiv. Acreditivul cu clauz roie (engl. red clause). Acest acreditiv ncorporeaz o concesie special acordat beneficiarului, n sensul c i permite bncii notificatoare s-i dea ca avans un procent din valoarea total a acreditivului naintea prezentrii documentelor de transport. La origine, aceast clauz era scris cu cerneal roie pentru a atrage atenia. Acest tip de acreditiv reprezint o modalitate de finanare a exportatorului de ctre importator, pentru care acesta din urm poate solicita o anumit garanie din partea beneficiarului pn la livrarea mrfii i depunerea actelor respective. Este utilizat n special n operaiunile de intermediere,
4

cnd exportatorul are mai muli furnizori locali, care trebuie pltii n numerar la livrare sau n cazul licitaiilor locale plata trebuie s se efectueze pe loc. Acreditivul documentar rennoibil (engl. revolving). Acreditivul este deschis pentru o anumit valoare urmnd ca banca s-l rentregeasc automat pentru fiecare nou tran; totalul sumelor rennoite trebuie s se ncadreze n valoarea global a acreditivului. Scopul acestui acreditiv este de a nlocui o serie de acreditive ctre acelai beneficiar. Acreditivul stand-by Acest tip de acreditiv poate fi emis de o banc n numele unui client i n favoarea unei pri tere din strintate. El acioneaz ca o garanie pentru banca emitent n favoarea unui beneficiar din strintate. Tipuri de acreditive documentare Tipuri de acreditive Acreditiv la vedere Modaliti de decontare Plat imediat la prezentarea documentelor. Contractul specific plata n numerar. Plata la scaden. Contractul specific efectuarea plii la o dat n viitor (fr o cambie). Dup prezentarea documentelor, suma datorat n baza acreditivului poate fi obinut sub forma unei pli n avans. Plata la scaden. Contractul specific efectuarea plii la o dat n viitor (fr o cambie). Dup prezentarea documentelor, cambia poate fi scontat n vederea obinerii imediate a sumei specificate n acreditiv. Beneficiarul poate obine valoarea documentelor de la banca nominalizat cu autoritatea de a negocia. In cazul unui acreditiv negociabil, orice banc este privit ca banc nominalizat. Un avans este pus la dispoziia beneficiarului. Beneficiarul primete plata n rate fixe pentru mrfurile livrate prin transbordri pariale. Acreditivul funcioneaz ca o garanie. Acreditivul este utilizat pentru plata furnizorilor beneficiarului.

Acreditiv cu plata amanita

Acreditv prin acceptare

Acreditiv cu negociere

Acreditiv cu clauza roie (red clause) Acreditiv rennoibil (revolving) Acreditiv stand-by Acreditiv transferabil

Documentele prezentate bncii n cazul acreditivului documentar Documentele prezentate bncii de ctre exportator sunt documentele financiare (cambia i biletul la ordin) i documentele comerciale. Cele mai importante documente comerciale sunt: Documentele interne: Factura i factura extern lista de ambalare. Documente de titlu: conosamentul ;

Documentele de transport: Scrisoarea de transport aerian/ Air Consignment note/sau Air Waybill ); Pe calea ferat (Scrisoarea de trsur feroviar/Rail waybill/sau Rail Consignment Note); Pe osea (Scrisoarea de trsur rutier).

Documentele de asigurare: Polia de asigurare; Certificatul de asigurare. Alte documente comerciale: EUR 1 (certificat de micare); Certificat de origine; Certificat de vrst;

Documentele interne Principalele documente interne utilizate n comerul internaional sunt: Factura extern (engl. Export invoice) este ntocmit, de obicei, pe un formular cu antetul exportatorului i prezint detalii cu privire la marf, plat, termene de livrare, mpreun cu detalii legate de greutate, uniti de msur etc. Factura extern este emis de ctre exportator (n Anexa nr. 3 se poate vedea specimenul unei facturi externe britanice). Cele mai importante detalii pe care le ofer o factur extern sunt: Numele i adresa exportatorului; Numele i adresa importatorului; Numr de referin, locul i data emiterii; Termene de livrare (n baza publicaiei Camerei Internaionale de Comer i Industrie de la Paris Incoterms 2000);
6

Descrierea mrfurilor; Cantitatea mrfurilor; Suma total pltibil de ctre importator; Semnatura

Funciile facturii sunt, n principal: Aceasta arat c mfurile au fost vndute; Aceasta arat c s-a efecuat transferul de proprietate de la vnztor la cumprtor; Aceasta este utilizat pentru ncasarea contravalorii mrfurilor vndute; Aceasta este utilizat pentru efectuarea formalitilor vamale. Facturi cu functii specifice: 1. Factura pro forma aceasta este emis naintea ncheierii contractului; este un document solicitat de ctre importator n vederea realizrii unor formaliti (de exemplu obinerea licenei de import). 2. Factura consular este ntocmit pe formularul solicitat de ctre ara n cauz. Aceasta este un document solicitat de ctre vama din rile importatoare pentru stabilirea taxelor vamale. Formularele se pot obine de la ambasada sau consulatul din ara importatorului. Exportatorul completeaz detaliile pe formular i apoi documentul este autentificat de ctre consulatul importatorului. Acest consulat este situat n ara exportatorului. Principalul scop al facturii consulare este de a certifica faptul c exportatorul nu face dumping la preurile mrfurilor exportate. 3. Factura vamal este un document cerut la import n anumite ri (rile membre Commonweath) pentru a determina structura preurilor i preurile nete (dup deducerea taxelor) pe piaa rii de origine. Ea servete ca element de referin pentru calculul taxelor vamale.

Documentele de transport Principalele documente de transport utilizate n comerul internaional sunt: Conosamentul (engl. Bill of lading) Acest document se emite atunci cnd mrfurile sunt transportate pe ap. Sunt emise i semnate, de obicei, dou sau trei originale n numele societii transportatoare sau al agentului acesteia. Conosamentul este eliberat, de regul, de ctre cpitanul vasului pentru a certifica c a preluat marfa spe a fi predat destinatarului ntr-un port indicat. Un conosament prezint, n mod normal, urmtoarele detalii : -numele societii de transport; -numele transportatorul care este, de obicei, exportator sau agentul exportatorului; - numele destinatarului.

Elemente generale privind acreditivul documentar Cererea de deschidere a acreditivului documentar cuprinde, n principal, urmtoarele elemente: - Numele complet al ordonatorului, adresa postal complet (inclusin codul potal); - Data la care cererea de deschidere a acreditivului a fost complet i prezentat; Data i locul expirrii acreditivului:

- Beneficiarul: acesta este adesea, nu mereu, vnztorul mrfurilor. Ordonatorul acreditivului trebuie s-i numele i ntreaga adres potal. - Confirmarea : Prile contractante au stabilit n avans dac acreditivul este irevocabil sau revocabil sau dac acreditivul irevocabil trebuie s fie confirmat de o alt banc. Transferabil: Pentru a fi transferabil, pe un astfel de acreditiv trebuie specificat, n mod expres, de ctre banca emitent transferabil. Suma acreditivului:

- Metoda de plat n baza acreditivului: acreditv la vedere, cu plata amnat, prin acceptare sau negociere. Dac sunt permise livrri pariale ale mrfii? Sunt premise numai dac se specific n mod expres. Sunt permise transbordrile? Documentele care vor prezentate n baza acreditivului. Ordonatorul acreditivului trebuie s specifice tipurile de documente care vor fi prezentate, documente care vor fi prezentate de ctre beneficiar la plat/acceptare/sau negociere. n cazul acreditivului documentar, sunt prezentate bncilor urmtoarele tipuri de documente: A. Cambii trase de beneficiar la vedere sau la termen (la 30, 60, 90 sau 180 zile de la vedere); B.

Factura comercial; C. Documentele de transport solicitate.

Aceste documente vor depinde de modalitatea de transport utilizat: Pe calea aerului (Scrisoarea de trasur aerian); Pe calea ferat (Scrisoarea de trsur feroviar/Rail waybill/sau Rail Consignment Note); Pe osea (Scrisoarea de trsur rutier); Pe ap (conosament/ bill of lading); D. Documente de asigurare. E. Alte documente prezentate bncilor: Certificat de origine; Certificat de analiz;
8

Lista de ambalare;

Avantaje i dezavantaje pentru exportator i importator n cazul acreditivului documentar Principalele avantaje pentru exportator sunt: - dependena importatorului de starea sa de solvabilitate este nlocuit de dependena de o banc. - n cazul n care acreditivul este confirmat de o banc din ara exportatorului, exportatorul nu mai este supus riscului de ar. n cazul n care acreditivul mbrac forma unuia irevocabil, acesta nu poate fi anulat fr acordul expres al exportatorului. Principalele dezavantaje pentru exportator sunt: - exportatorul trebuie s ntocmeasc documentele corect. Orice mic discrepan ntre documente poate cauza ntrzieri la plat. Principalele avantaje pentru importator sunt: ntruct exportatorul este sigur c importatorul va plti, importatorul poate s negocieze mai bine termenele de cumprare a mrfurilor. importatorul poate controla termenul expedierii mrfii i destinaia acestora. exist asigurarea c nu se va efectua nici o plat pn cnd documentele de titlu nu se primesc i sunt ntocmite corect.

CAPITOLUL II. STUDIU DE CAZ

S.C. TEROM IMPEX S.R.L. avnd ca obiect de activitate producerea de crmizi ceramice i a propus achiziionarea de material refractar de la firma Veitscher Vertribsgeselschaft din Austria. Pentru ca livrarea s aibloc n condiii de siguran pentru ambii parteneri ntre care nu existau relaii tradiionale de comer s-a czut de acord prin contractul de vnzare-cumprare ca modalitatea de plat s o constituie acreditivul irevocabil. S-a stabilit ca acreditivul s se deschid n baza urmtoarelor documente: factur comercial original

poli de asigurare- originalul care s prevad condiia de acoperire a mrfii n proporie de 110 % din valoarea contractului 1 certificat de origine n copie 1 certificat de calitate i conformitate n copie documentul de trasnport CMB 1 certificat EUR 1 n copie

Factura comercial Este documentul contabil prin care vnztorul fixeaz preul datorat de cumprtor. O factur comercial furnizeaz obinuit urmtoarele informaii: data; munele i adresa cumprtorului i a vnztorului; numrul comenzii sau al contractului, calitatea i descrierea mrfurilor, preurile unitare i precizarea oricror alte cheltuieli autorizate care nu sunt incluse n preul unitar (preurile globale); greutatea mrfurilor, numrul de colete, numerele i marcajele de expediere; cheltuielile de livrare i de plat; modaliti de expediere. Este foarte important s se verifice factura n comparaie cu condiiile stabilite n acreditivul deschis pentru a verifica urmtoarele elemente: factura a fost ntocmit de ctre beneficiar (vnztor); factura este adresat ordonatorului (cumprtorului) sau oricrei alte pri specificat n acreditiv;

Descrierea mrfii corespunde exact celei care figureaz n acreditiv; cantitatea corespunde cu cea menionat n L/C; preul total i preul unitar sunt cele specificate; factura este semnat, dac n L/C este menionat acest amnunt; mrcile de identificare, greutatea net i brut, tone, numr de colete i toate celelalte elemente corespund celor menionate n alte documente;

10

cheltuieli speciale pentru telefoane, depozitare, comisioane dac nu sunt autorizate prin L/C (acreditiv);

indicaiile din factur nu sunt incompatibile cu cele care figureaz n alte documente; factura s fie certificat, dac se cere n L/C.

Certificatul de origine Un certificat de origine este o declaraie semnat care face dovada originii mrfurilor. n numeroase ri, certificatul de origine trebuie emis sub o form standard convenit i chiar dac este completat de ctre exportator sau de ctre agentul su trebuie s fie confirmat de ctre un organism oficial independent (de exemplu, o camer de comen). Un astfel de document trebuie s conin elementele caracteristice de expediere la care se refer, indicnd originea mrfurilor i s poarte semntura i sigiliul su, tampila organismului care certific. Atunci cnd acreditivul solicit un certificat de origine, fr alte elemente particulare, cum este cazul L/C analizat, banca va accepta documentul n forma prezentat, chiar dac este scris de beneficiar (vnztor) cu condiia s nu contrazic celelalte documente de L/C.

Certificatul de asigurare Documentul de asigurare are rolul (trebuie): s acopere riscurile specificate n L/C; s fie compatibil cu celelalte documente n ceea ce privete identificarea transportului i descrierea mrfurilor; n afara stipulrii n acreditiv: s fie emis sau semnat de o companie de asigurri sau de agentul su sau de asigurtori; s fie datat cel mai trziu cu data de expediie aa cum este menionat de documentele de expediie sau de cele rezultate din text c acoperirea este efectiv de la data de expediie; s se asigure cel puin valoarea CIF sau CIP plus 10% din valoarea mrfurilor i valoarea sa s fie exprimat n moneda acreditivului.

11

Pe baza contractului de vnzare-cumprare anexa nr.5 i a facturii proforme, anexa nr. 6 societatea s-a prezentat la BCR Arad pentru deschiderea unui L/C n termenii i cndiiile menionate i stabilite de comun acord de ambii parteneri din contract. Deschiderea L/C s-a fcut pe baza completrii de ctre agentul economic a formularului tipizat CDA, prevzut de Normele Regulamentului Valutar nr. 4 din regulamentul valutar nr. 3/1997 al Bncii Naionale. Importatorul este obligat s asigure disponibilul necesar acoperirii sumei stabilite n cererea de deschidere a acreditivului, inclusiv comisioanele i spezele, sum ce vafi blocat ntr-un cont cu destinaie special din care banca va face plata acreditivului conform condiiilor stabilite prin L/C. Dup primirea cererii de deschidere a acreditivului, banca importatorului devine banc emitent i va transm,ite corespondentului su accesibil, exportatorului, cererea de deschidere a L/C sau pe baza acesteia va ntocmi scisoare de acreditv ( care va fi transmis exportatorului sub form de scrisoare de credit n cazul n care se folosete forma L/C stand by. Banca corespondent n calitate de notificatoare de regul, confirm L/C i devine banc confirmatoare. n studiul de caz prezentat L/C analizat nu este confirmat. Banca l anun pe exportator c i s-a deschis acreditivul i i trimite o copie. Exportatorul studiaz scrisoarea de a creditiv i dac constat neconcordane n raport cu nelegerea avut cu ordonatorul, l contacteaz i convin trimiterea unui document rectificator. Acreditivul a fost deschis n data de 11 octombrie 2001 i presupunea ca marfa s fie livrat cel trziu n data de 1 noiembrie 2001. Termenul de valabilitate al L/C era de 21 zile de la data emiterii documentului de transport. Condiia de livrare a mrfii este CIP, adic transport i asigurare pltit pn n ara importatorului. n acest caz, vnztorul are obligaia s: obin pe cheltuiala proprie asigurarea mrfii pe timpul transportului i s pun la dispoziia cumprtorului polia de asigurare; ncheie pe cheltuiala sa, n condiiile uzuale, un contract de transport al mrfii pe o rut obijnuit, pn n punctul convenit la locul de destinaie. Dac nici un punct nu a fost convenit sau determinat conform uzanei, vnztorul poate stabili un punct n locul de destinaie nominat care s serveasc cel mai bine scopului su. n cazul nostru, locul nominat este oraul Arad, unde se afl sediul importatorului;
12

suporte cheltuielile de ncrcare i descrcare a mrfii; livreze marfa cruului sau primului cru dac sunt stabilii i ali crui succesivi, la data sau n perioada convenit.

n ceea ce privete cumprtorul, acesta are urmtoarele obligaii: s accepte polia de asigurare primit de la vnztor prin andosare; s determine timpul de expediere i destinaia mrfii, notificnd acestea vnztorului n timp util, atunci cnd este ndreptit sp fac acest lucru. La data prezentrii documentelor de ctre exportator bncii sale n condiiile i termenii L/C, banca importatorului (BCR) primeste mesaj c documentele sun corecte i efectueaz plata L/C. Circiutul documentelor care st la baza plii L/C ajung la banca importatorului cu DHL-ul i sunt restituite clientului sub forma i numrul n care au fost solicitate prin L/C, banca pstrez copii ale acestor documente care st s fac dovada c marfa a fost expediat, L/C pltit i deci tranzacia a fost nchis. Pentru deschiderea L/C ca i pentru plata acestuia, ordonatorul pltete vmii comerciale comisionul de deschidere, respectiv plata a L/C precum i spezele bancare de transmitere a mesajelor tip MT 700, astfel c dei este un instrument de plat cu grad ridicat de siguran pentru ambii parteneri, implic costuri ridicate pentru cel care -l folosete ca modalitate de plat. Conform anexei nr. 5.

CONCLUZIE
Practica acreditivului documentar prezint dou principii fundamentale ale acestuia. Primul consta in independena acreditivului fa de contractul de baz, n sensul c, dac exportatorul i ndeplinete obligaiile din acreditiv , plata se va efectua n conformitate cu termenii acreditivului, indiferent de nenelegerile care pot aprea cu privire la contractul de baz. Este important faptul c toate prile sunt ncredinate c bncile, cea emitent sau cea confirmatoare, i vor respecta obligaiile de plat. Ultimul reprezinta cerina ca documentele prezentate bncii s fie n strict concordan cu termenii acreditivului.

13