UNIVERSITATEA STEFAN CEL MARE- SUCEAVA

Facultatea de Stiinte Economice si Administratie Publica

MASTER

APLICATIA
DE
ANALIZA FINANCIARA

Disciplina,
Informatica pentru profesionistul contabil
Prof. dr. Lupu Valeriu

Student,
Smetaniuc Liliana
CAFEC anul 1

2017
UCEAVA
tie Publica

metaniuc Liliana
AFEC anul 1
APLICATIA DE ANALIZA FINANCIARA

REZULTATE APLICATIE
SC EXPERT SRL

CUPRINS

INTRODUCERE
CONT DE PROFIT SI PIERDERE
NOTE CONT DE PROFIT SI PIERDERE
BILANT CONTABIL
NOTE BILANT CONTABIL
SITUATIA FLUXURILOR DE NUMERAR
INDICATORI FINANCIARI
GRAFICE DE EVOLUTIE
ANALIZA VERTICALA SI ORIZONTALA
 1
2
3
7
8
14
16
23
29
INTRODUCERE

Analiza situatiilor financiare este arta de a analiza si interpreta situatiile financiare. Unul dintre obiectivele majore ale
situatiilor financiare este de "a intelege cifrele" sau de a "descifra sensul cifrelor" adica de a angaja instrumentele de a
financiara ca un ajutor in intelegerea datelor financiare raportate si de a folosi ulterior aceasta putere de a intelegere p
a conduce mai bine o afacere. Se pot dezvolta diverse masuri analitice pentru a descrie relatiile semnificative si a extr
informatia din sutuatiile financiare.

In concluzie, luarea de decizii n cunostinta de cauza este adevaratul scop al analizei situatiilor financiare.

Indiferent de utilizatorul informatiei, fie persoana respectiva este un potential investitor, fie un potential creditor, sau
dintre angajatii analisti ai corporatiei supuse analizei, obiectivul final este acelasi - furnizarea/asigurarea unei baze ca
sa ajute la luarea de decizii in mod rational.

Decizii precum cea de a aproviziona sau de a lichida un stoc, a acorda sau nu un mpumut sau a alege intre a continua
aceleasi metode sau a trece la noi proceduri depind de rezultatul unei analize financiare competente. Tipul deciziei av
in vedere va fi principalul scop determinant al obiectului analizei.

Un alt obiectiv comun al analizei situatiior financiare este formarea unei baze rezonabile pentru a putea prognoza viit
Numeroase instrumente si tehnici ale analizei financiare pot fi utilizate pentru a realiza o apreciere corecta a conditiilo
viitoare ale firmei, bazata pe analiza conditiilor sale financiare prezente si din trecut si pe cea mai buna estimare posib
viitoarelor situatii economice ce ar putea interveni
APLICATIA DE ANALIZA FINANCIARA
SC EXPERT SRL

Note cont de profit si pierdere 2013 2014

Cifra de afaceri neta 37,674,547 32,014,287
Alte venituri din exploatare 396,868 420,062
0 0
Venituri aferente costului productiei in curs de executie 0 0
Productia realizata de entitate pentru scopurile sale proprii si capitalizata 0 0
Cheltuieli cu materiile prime si materialele consumabile -26,800,703 -22,932,023
Cheltuieli cu personalul -1,793,158 -1,821,377
Cheltuieli cu amortizarea -3,097,339 -3,292,660
Alte cheltuieli de exploatare -3,749,908 -3,099,724
EBITDA 5,727,646 4,581,225
Profitul sau pierderea din exploatare 2,630,306 1,288,565
Profitul sau pierderea financiara -1,940,910 -1,070,810
Profitul sau pierderea din activitatea extraordinara 0 -72,745

Profitul sau pierderea bruta 689,396 145,011

Impozitul pe profit -149,072 -65,970
Profitul sau pierderea net(a) 540,326 79,041
 2015 2016
32,794,923 32,933,220 -15.02409571
479,323 467,824
0 0
0 0
0 0
-23,299,851 -21,881,607
-1,836,183 -1,944,776
-4,156,884 -3,725,996
-2,956,478 -2,800,774
5,181,734 6,773,887 -20.0155701
1,024,850 3,047,891 -51.01083296
-732,693 -488,452 -44.8294872
-12,146 -757

280,012 2,558,681 -78.96550023

-156,890 -581,617 -55.74621659
123,121 1,977,064
APLICATIA DE ANALIZA FINANCIARA
SC DANY SRL
Note cont de profit si pierdere

RON 2013
Cifra de afaceri neta 37,674,549
Venituri din vanzarea produselor finite si semifabricatelor 0
Venituri din vanzarea marfurilor 26,360
Venituri din servicii prestate 37,579,490
Reduceri comerciale acordate 0
Venituri din vanzarea produselor reziduale 2,269
Venituri din studii, cercetari si activitati diverse 65,740
Venituri din redevente, locatii de gestiune si chirii 690
Venituri din subventii de exploatare aferente cifrei de afaceri 0

RON 2013
Alte venituri din exploatare 396,868
Venituri din donatii primate 350
Venituri din vanzarea activelor si alte operatii de capital 35687
Venituri din subventii pentru investitii 179364
Venituri din despagubiri, amenzi si penalitati 4841
Venituri diverse 176626

RON 2013
Venituri aferente costului productiei in curs de executie 0
Venituri aferente costului productiei in curs de executie 0

RON 2013
Productia realizata de entitate pentru scopurile sale proprii si capitalizata 0
Venituri din productia de imobilizari corporale 0
Venituri din productia de imobilizari necorporale 0
RON 2013
Cheltuieli cu materiile prime si materialele consumabile -26,800,703
Cheltuieli cu materiile prime 0
Cheltuieli cu materialele consumabile -95,915
Venituri din subventii de exploatare pentru materii prime si materiale consumabile
Cheltuieli privind materialele de natura obiectelor de inventar si materiale nestocate -26,494,368
Cheltuieli privind marfurile, animalele si pasarile -18,793
Cheltuieli privind ambalajele -97
Cheltuieli privind energia si apa -191,530
Venituri din subventii de exploatare pentru alte costuri externe -
Reduceri comerciale primite -

RON 2013
Cheltuieli cu personalul -1,793,157
Cheltuieli cu salariile personalului si tichetele de masa acordate salariatilor -1,415,161
Cheltuieli privind asigurarile si protectia sociala -377,996
Cheltuieli cu primele reprezentand participarea personalului la profit -
Cheltuieli cu remunerarea in instrumente de capitaluri proprii -
Venituri din subventii de exploatare pentru plata personalului, asigurari si protectie sociala -

RON 2013
Cheltuieli cu amortizarea -3,097,341
Cheltuieli de exploatare privind amortizarea imobilizarilor -3,086,665
Cheltuieli de exploatare privind ajustarile pentru deprecierea imobilizarilor -
Venituri din ajustari pentru deprecierea imobilizarilor -
Pierderi din creante si debitori diversi -2,868
Cheltuieli de exploatare privind ajustarile pentru deprecierea activelor circulante -8,790
Venituri din creante reactivate si debitori diversi 55
Venituri din ajustari pentru deprecierea activelor circulante 927
RON 2013
Alte cheltuieli de exploatare -3,749,911
Cheltuieli cu intretinerea si reparatiile -2,303,395
Cheltuieli cu redeventele, locatiile de gestiune si chiriile -65,056
Cheltuieli cu primele de asigurare -4,154
Cheltuieli cu studiile si cercetarile -58,696
Cheltuieli cu colaboratorii -16,248
Cheltuieli privind comisioanele si onorariile -334
Cheltuieli de protocol, reclama si publicitate -5,580
Cheltuieli cu transportul de bunuri si personal -10,455
Cheltuieli cu deplasari, detasari si transferari -130,211
Cheltuieli postale si taxe de telecomunicatii -71,062
Cheltuieli cu serviciile bancare si asimilate -6,699
Alte cheltuieli cu serviciile executate de terti -668,975
Venituri din subventii de exploatare pentru alte cheltuieli operationale -
Cheltuieli cu alte impozite, taxe si varsaminte asimilate -171,888
Cheltuieli privind activele cedate si alte operatii de capital -32,648
Despagubiri, amenzi si penalitati -10,716
Cheltuieli cu protectia mediului inconjurator -
Cheltuieli diverse -112,061
Cheltuieli de exploatare privind provizioanele -130,668
Venituri din provizioane 48,935
RON 2013
Profitul sau pierderea financiara -2,237,038
Venituri din imobilizari financiare 36,550
Venituri din dobanzi 388,902
Venituri din diferente de curs valutar 118,277
Venituri din investitii financiare cedate -
Venituri din sconturi obtinute 5
Alte venituri financiare 7,552
Cheltuieli financiare privind amortizarile si ajustarile pentru pierdere de valoare -
Venituri financiare din ajustari pentru pierdere de valoare -
Cheltuieli privind dobanzile -746,198
Venituri din subventii de exploatare pentru dobanda datorata -
Cheltuieli din diferente de curs valutar -1,743,761
Cheltuieli privind investitiile financiare cedate -
Cheltuieli privind sconturile acordate -
Alte cheltuieli financiare -2,234

RON 2013
Impozitul pe profit -149,072
Cheltuieli cu impozitul pe profit -149,072
Cheltuieli cu impozitul pe venit si cu alte impozite care nu apar in elementele de mai sus -

RON 2013
Profitul sau pierderea din activitatea extraordinara 0
Venituri din subventii pentru evenimente extraordinare si altele similare -
Cheltuieli privind calamitatile si alte evenimente extraordinare -
 2014 2015 2016
32,014,288 32,794,922 32,933,220
0 0 0
26,798 10,961 33,706
31,931,125 32,738,628 32,863,070
0 0 0
1,088 589 26
54,314 43,249 34,712
963 1,495 1,706
0 0 0

2014 2015 2016

420,062 479,323 467,823
363 308 248
15601 216 58531
180830 202738 233034
4650 2306 2396
218618 273755 173614

2014 2015 2016

0 0 0
0 0 0

2014 2015 2016

0 0 0
0 0 0
0 0 0
 2014 2015 2016
-22,932,023 -23,299,851 -21,881,607
0 0 0
-80,627 -80,791 -82,923

-22,624,577 -23,005,582 -21,574,548

-22,236 -11,734 -34,424
-49 -20 -6
-204,534 -201,724 -189,721
- - -
- 0 15

2014 2015 2016

-1,821,377 -1,836,183 -1,944,776
-1,439,246 -1,436,990 -1,474,193
-382,131 -399,193 -470,583
- - -
- - -
- - -

2014 2015 2016

-3,292,658 -4,156,885 -3,725,996
-3,224,440 -3,490,330 -3,805,182
- -6,514 -
- - -
- -1,144 -
-70,047 -666,642 -
- - -
1,829 7,745 79,186
 2014 2015 2016
-3,099,723 -2,956,476 -2,800,774
-1,955,719 -1,688,529 -1,492,219
-46,194 -98,179 -112,958
-6,935 -6,492 -5,640
-39,795 -20,279 -7,867
-7,138 -2,508 -2,854
-400 -100 -84
-6,705 -2,542 -3,993
-10,007 -12,509 -13,831
-65,329 -62,743 -77,829
-79,667 -86,519 -76,586
-9,652 -12,439 -4,953
-641,300 -670,684 -662,596
- - -
-122,520 -110,795 -170,986
-33,035 -31,819 -21,042
-46,381 -48,142 -75,347
- - -
-148,229 -149,550 -72,000
-21,643 -10,910 0
140,926 58,263 11
 2014 2015 2016
-1,200,735 -1,044,457 -1,649,671
40,839 45,962 112,847
211,240 57,169 125,918
58,979 1,144,766 1,424,597
- - -
28 113 146
3 - 0
- - -
- - -
-519,023 -399,055 -444,541
- - -
-860,963 -1,581,642 -1,707,420
- - -
- - -
-1,912 -5 -

2014 2015 2016

-65,970 -156,890 -581,617
-65,970 -156,890 -581,617
- - -

2014 2015 2016

-72,745 -12,146 -757
- - -
-72,745 -12,146 -757
APLICATIA DE ANALIZA FINANCIARA
Bilant contabil
SC DANY SRL
BILANT LA FINALUL PERIOADEI (RON) 2013 2014
ACTIVE
Active imobilizate 42,613,104 43,920,846
Imobilizari corporale 41,471,988 42,796,159
Imobilizari necorporale 507,708 491,121
Imobilizari financiare 633,408 633,566
Active circulante 7,728,342 7,359,571
Stocuri 59,027 53,508
Creante 4,986,846 5,304,151
Investitii pe termen scurt
Cheltuieli inregistrate in avans 22,207 47,679
Casa si conturi la banci 2,660,262 1,954,233
TOTAL ACTIVE 50,341,446 51,280,417

CAPITAL SI DATORII
Capital si rezerve 30,557,454 30,707,382
Capital 9,498,971 9,934,960
Prime de capital si actiuni proprii 0 0
Rezerve din reevaluare 16,004,568 15,940,491
Rezerve 4,513,589 4,831,852
Profitul sau pierderea exercitiului financiar 540,326 79
Datorii: Sumele care trebuie platite intr-o perioada mai mare de un an 12,548,790 13,410,024
Imprumuturi si alte datorii care trebuie platite intr-o perioada mai mare de un an 10,783,387 10,618,035
Subventii pentru investitii 1,765,403 2,791,989
Datorii: Sumele care trebuie platite intr-o perioada de pana la un an 7,235,202 7,163,011
Datorii comerciale si alte datorii pe termen scurt 2,783,833 3,375,476
Imprumuturi pe termen scurt 342
Partea curenta de imprumuturi si datorii pe termen lung 4,263,414 3,718,512
Provizioane 187955 68681
TOTAL CAPITAL SI DATORII 50,341,446 51,280,417

RON 2013 2014

Imobilizari corporale 41,471,990 42,796,158
Terenuri si constructii 28,040,341 28,242,286
Instalatii tehnice si masini 30,150,268 31,909,717
Alte instalatii, utilaje si mobilier 365,233 626,968
Imobilizari corporale in curs de executie 4,287,669 6,173,837
Avansuri acordate pentru imobilizari corporale 710,444 759,736
Amortizare cumulata imobilizari corporale -22,081,965 -24,916,386
Ajustari de valoare pentru deprecierea imobilizarilor corporale - -

RON 2013 2014

Imobilizari necorporale 935,161 875,097
Concesiuni, brevete, licente, marci comerciale, drepturi si active similare 44,567 50,390
Cheltuieli de dezvoltare - -
Cheltuieli de constituire 63,685 63,685
Alte imobilizari necorporale 791,226 848,585
Imobilizari necorporale in curs de executie 427,453 383,974
Avansuri acordate pentru imobilizari necorporale - -
Fond comercial - -
Amortizare cumulata imobilizari necorporale -391,770 -471,537
Ajustari pentru deprecierea imobilizarilor necorporale - -

RON 2013 2014

Imobilizari financiare 633,407 633,566
Actiuni detinute la entitatile afiliate 632,640 632,640
Interese de particicipare 258 258
Alte titluri imobilizate - -
Sume datorate de entitatile afiliate - -
Obligatiuni emise de terti - -
Creante legate de interesele de participare - -
Imprumuturi acordate pe termen lung - -
Alte creante imobilizate 509 668
Ajustari pentru pierderea de valoare a imobilizarilor financiare - -

RON 2013 2014

STOCURI 59,027 53,510
Materii prime si materiale consumabile 68,315 60,776
Productia in curs de executie - -
Semifabricate - -
Produse finite - -
Marfuri - -
Avansuri pentru cumprri de stocuri 2 253
Ajustari pentru deprecierea stocurilor -9,290 -7,519

RON 2013 2014

Creante 4,986,846 5,304,153
Creante comerciale 4,158,489 4,701,820
Ajustari pentru deprecierea creantelor - clienti -2,303 -72,295
Sume de incasat de la entitati legate 18,451 5,568
Decontari cu actionarii privind capitalul - -
Ajustari pentru deprecierea creantelor in cadrul grupului si actionari - -
Creante in legatura cu personalul 281 360
Impozit pe profit de incasat 319,928 331,228
Alte creante in legatura cu bugetul de stat 133,728 92,613
Debitori diversi 224,486 197,480
Ajustari pentru deprecierea creantelor - debitori diversi -12,094 -12,083
Dobanzi de incasat 28,417 1,142
Furnizori - debitori pentru prestari de servicii 28,526 16,190
Subventii de incasat - -
Operatii in curs de clarificare 88,937 42,130

RON 2013 2014

Investitii pe termen scurt 0 0
Investitii pe termen scurt - -
Ajustari pentru pierderea de valoare a investitiilor pe termen scurt - -

RON 2013 2014

Cheltuieli inregistrate in avans 22,207 47,679
Cheltuieli inregistrate in avans 22,207 47,679

RON 2013 2014

Casa si conturi la banci 2,660,262 1,954,232
Conturi curente la banci 2,650,762 1,946,554
Casa si echivalente numerar 9,495 7,657
Avansuri de trezorerie 5 21

RON 2013 2014

Capital 9,498,971 9,513,946
Capital subscris varsat 9,443,170 9,443,170
Capital subscris nevarsat - -
Patrimoniul regiei 55,801 70,776

RON 2013 2014

Prime de capital si actiuni proprii 0 0
Prime de capital - -
Actiuni proprii - -
Ctiguri legate de instrumentele de capitaluri proprii - -
Pierderi legate de instrumentele de capitaluri proprii - -

RON 2013 2014

Rezerve din reevaluare 16,004,568 15,940,491
Rezerve din reevaluare 16,004,568 15,940,491

RON 2013 2014

Rezerve 4,513,588 4,831,852
Rezerve legale 477,080 482,289
Repartizarea profitului -540,326 -5,209
Rezerve statutare sau contractuale - -
Rezultat reportat 507,684 -
Rezerve reprezentand surplusul realizat din rezerve din reevaluare 294,357 354,172
Alte rezerve 3,774,793 4,000,600

RON 2013 2014

Profit sau pierderea exercitiului financiar 540,326 79,041
Profit sau pierdere 540,326 79,041

RON 2013 2014

Imprumuturi si alte datorii care trebuie platite intr-o perioada mai mare de un an 10,783,388 10,618,036
Credite bancare pe termen lung 10,742,882 10,579,737
Dobanzi aferente creditelor bancare pe termen lung - -
Imprumuturi din emisiuni de obligatiuni - -
Dobanzi aferente imprumuturilor din emisiuni de obligatiuni - -
Imprumuturi din cadrul grupului - -
Dobanzi aferente imprumuturilor din cadrul grupului - -
Alte imprumuturi si datorii asimilate (leasing financiar) 40,506 38,299
Dobanzi aferente altor imprumuturi si datorii aismilate - -

RON 2013 2014

Subventii pentru investitii 136,082 -333,986
Subventii guvernamentale pentru investitii 556,425 472,474
Imprumuturi nerambursabile cu caracter de subventii pentru investitii -147,348 -156,744
Donatii pentru investitii -3,492 -3,224
Plusuri de inventar de natura imobilizarilor -11 -9
Alte sume primite cu caracter de subventii pentru investitii -269,492 -646,483

RON 2013 2014

Datorii comerciale si alte datorii pe termen scurt 2,783,833 3,375,476
Datorii comerciale 1,363,883 1,808,411
Furnizori de imobilizari 1,112,736 1,354,781
Sume de platit catre entitati legate - -
Dividende de plata 16,317 20,190
Decontari cu actionarii privind capitalul - -
Clienti-creditori 728 104
Datorii in legatura cu personalul 70,639 56,750
Impozit pe profit de plata - -
Alte datorii in legatura cu bugetul de stat 91,584 78,502
Venituri inregistrate in avans 109,781 41,883
Creditori diversi 18,165 14,855
Operatii in curs de clarificare - -
Dobanzi de plata - -
Alte datorii - -

RON 2013 2014

Imprumuturi pe termen scurt 0 342,394
Credite bancare pe termen scurt 0 342,394

RON 2013 2014

Partea curenta de imprumuturi si datorii pe termen lung 4,263,413 3,718,512
Credite bancare 4,048,397 3,646,378
Dobanzi aferente creditelor bancare 215,016 72,134
Imprumuturi din emisiuni de obligatiuni - -
Dobanzi aferente imprumuturilor din emisiuni de obligatiuni - -
Imprumuturi din cadrul grupului - -
Dobanzi aferente imprumuturilor din cadrul grupului - -
Alte imprumuturi si datorii asimilate - -
Dobanzi aferente altor imprumuturi si datorii asimilate - -

RON 2013 2014

Provizioane 187,955 68,682
Provizioane pentru litigii 78,135 53,551
Provizioane pentru garantii acordate clientilor - -
Provizioane pentru restructurare - -
Provizioane pentru dezafectare imobilizari corporale - -
Alte provizoane 109,820 15,131
 2015 2016

46,443,323 45,723,022
45,328,625 44,488,638
439,847 552,141
674,851 682,243
7,874,917 9,431,564
39,279 44,434
5,987,768 3,915,369
612,296 3,738,884
7,092 22,624
1,228,482 1,710,253
54,318,240 55,154,586

30,357,119 32,235,482
9,579,657 9,951,273
0 0
15,859,248 15,834,464
4,918,091 4,472,681
123 1,977,064
13,906,194 13,339,520
10,010,810 9,106,580
3,895,384 4,232,940
10,054,927 9,579,584
5,099,319 3,448,974

4,933,660 6,119,572
21948 11038
54,318,240 55,154,586

2015 2016
45,328,626 44,488,637
29,147,490 29,466,730
36,247,356 38,224,907
1,466,797 1,818,665
6,040,917 5,123,907
355,276 353,235
-27,929,210 -30,498,807
- -

2015 2016
439,849 552,142
702 702
- -
63,685 63,685
631,972 742,619
268,674 348,092
- -
- -
-525,184 -602,956
- -

2015 2016
674,852 682,243
670,249 676,025
258 258
- -
- -
- -
- -
- -
 4,345 5,960
- -

2015 2016
39,279 44,432
47,609 50,788
- -
- -
- -
- -
253 253
-8,583 -6,609

2015 2016
5,956,248 3,873,062
6,086,655 4,163,783
-599,860 -672,023
5,568 63,871
- -
- -
185 3,630
174,245 116,913
72,818 7,827
285,448 115,814
-141,732 -12,215
533 353
449 455
59,134 79,368
12,805 5,286

2015 2016
61,230 3,738,884
 61,230 3,738,884
- -

2015 2016
7,092 22,624
7,092 22,624

2015 2016
1,228,481 1,710,253
1,221,261 1,706,994
7,205 1,921
15 1,338

2015 2016
9,456,656 9,951,274
9,443,170 9,443,170
- -
13,486 508,104

2015 2016
0 0
- -
- -
- -
- -

2015 2016
15,859,248 15,834,464
15,859,248 15,834,464

2015 2016
4,918,090 4,472,680
494,619 -
-12,330 -
- -
- -
408,788 431,608
4,027,013 4,041,072

2015 2016
123,121 1,977,064
123,121 1,977,064

2015 2016
10,010,812 9,106,581
9,970,410 8,979,144
- 95,767
- -
- -
- -
- -
40,402 31,670
- -

2015 2016
3,895,384 4,232,940
3,895,384 4,232,940
 - -
- -
- -
- -

2015 2016
5,099,319 3,448,976
2,145,938 364,002
2,159,273 946,698
- -
18,658 20,608
- -
3,662 6,649
71,193 49,398
- -
470,887 324,288
139,316 103,891
90,392 1,633,442
- -
- -
- -

2015 2016
0 0
0 0

2015 2016
4,933,660 6,119,572
4,845,298 6,119,572
88,362
 - -
- -
- -
- -
- -
- -

2015 2016
21,948 11,038
4,072 4,072
- -
- -
- -
17,876 6,966
APLICATIA DE ANALIZA FINANCIARA

SITUATIA FLUXURILOR DE NUMERAR [RON]

SC DANY SRL
FLUXURI DE NUMERAR DIN ACTIVITATEA DE EXPLOATARE 2013
Profitul sau pierderea bruta 137,760
Ajustari pentru:
Cheltuieli cu amortizarea 3,128,027
Pierdere/(Profit) din cedarea activelor imobilizate 16,561
Pierdere/(Profit) din cedarea investitiilor financiare 0
Venituri din subventii pentru investitii -171,789
Majorarea/(Reducerea) provizioanelor -113,310
Venituri din investitiii financiare 1,812
Pierdere/profit din diferente de curs de schimb in perioada 762
Venituri financiare -200,704
Cheltuieli financiare 493,072
Rezultat extraordinar 69,108
Profit din activitatea de exploatare inainte de modificarea capitalului circulant 4,122,424
Reducerea/(Majorarea) creantelor comerciale si altor creante din exploatare -340,813
Reducerea/(Majorarea) stocurilor 5,241
Majorarea/(Reducerea) datoriilor comerciale si altor datorii din exploatare 562,088
Flux de numerar din activitatea de exploatare 4,348,940
Dobanzi platite -628,810
Impozit pe profit platit 0
Flux de numerar inainte de evenimente extraordinare 3,646,724
Rezultat extraordinar -69,108
Numerar net din activitatea de exploatare 3,577,615
FLUXURI DE NUMERAR DIN ACTIVITATEA DE INVESTITII 2010
Plati pentru achizitionarea de imobilizari corporale si necorporale -4,407,762
(Plati)/Incasari referitoare la active financiare si investitii pe termen scurt -151
Venituri din investitii financiare -1,812
Incasari din vanzarea de imobilizari corporale si necorporale 14,821
Incasari din imobilizari financiare cedate 0
Dobanzi incasate 226,589
NUMERAR NET DIN ACTIVITATEA DE INVESTITII -4,168,314
FLUXURI DE NUMERAR DIN ACTIVITATEA DE FINANTARE 2010
Incasari din majorarea capitalului social
Variatia subventiilor pentru investitii 1,147,044
Variatia imprumuturilor pe termen scurt 325,274
Variatia creditelor bancare pe termen lung -536,905
Variatia imprumuturilor din emisiunea de obligatiuni
Variatia altor datorii pe termen lung
Plata datoriilor aferente leasing-ului financiar
Dividende platite si alte (iesiri)/intrari de numerar cu privire la capital -253,556
(Pierdere)/Profit din diferente de curs de schimb in perioada - net -761,885
NUMERAR NET DIN ACTIVITATEA DE FINANTARE -80,028

CRESTERE/(REDUCERE) NETA A NUMERARULUI SI ECHIVALENTELOR DE NUMERAR -670,727

NUMERAR SI ECHIVALENTE NUMERAR LA INCEPUTUL PERIOADEI 2,527,249
NUMERAR SI ECHIVALENTE NUMERAR LA SFARSITUL PERIOADEI 1,856,521
 2014 2015 2016
145,011 280,012 2,558,681

3,292,660 4,156,884 3,725,996

17,433 31,603 -37,490
0 0 0
-180,830 -202,738 -233,034
-119,274 46,735 10,910
1,907 5 0
802 436,876 282,823
-211,267 -57,281 -126,063
519,023 399,055 444,541
72,745 12,146 757
4,339,394 5,009,829 6,605,300
-358,751 -800,528 1,999,354
5,517 14,229 -5,155
591,672 1,723,957 -1,650,201
4,577,832 5,947,488 6,949,297
-661,905 -382,827 -437,136
-77,271 0 524,284
3,838,657 5,564,661 5,987,878
-72,745 -12,146 -757
3,765,911 5,552,514 5,987,121
 2011 2012 2013
-4,639,749 -6,694,418 -3,030,042
-159 -653,581 -3,133,979
-1,907 -5 0
15,601 216 58,531
0 0 0
238,515 57,776 126
-4,387,699 -7,290,011 -5,979,393
2011 2012 2013

1,207,415 1,306,133 570,592

342,394 -342,394 0
-565,163 589,592 283,007

-266,901 -104,710 -96,732

-801,984 -436,876 -282,823
-84,240 1,011,745 474,043

-706,028 -725,751 481,771

2,660,262 1,954,233 1,228,482
1,954,233 1,228,482 1,710,253
SC DANY SRL

INDICATORI DE LICHIDITATE 2010 2011 2012

Lichiditate curenta 1.07 1.03 0.78
A/B
Active circulante (A)[RON] 7,728,342 7,359,571 7,874,917
Datorii pe termen scurt (B)[RON] 7,235,202 7,163,011 10,054,927
Lichiditate imediata 1.06 1.02 0.78
(A-B)/C
Active circulante (A)[RON] 7,728,342.00 7,359,571.00 7,874,917.00
Stocuri (B)[RON] 59,027.00 53,510.00 39,279.00
Datorii pe termen scurt (C)[RON] 7,235,202.00 7,163,011.00 10,054,927.00
Lichiditate de numerar 0.37 0.27 0.12
A/B
Numerar si echivalente numerar (A)[RON] 2,660,262 1,954,233 1,228,482
Datorii pe termen scurt (B)[RON] 7,235,202 7,163,011 10,054,927
INDICATORI DE CAPITAL CIRCULANT 2010 2011 2012
Capital circulant net [RON] 493140 196560 -2180010
A-B
Active circulante (A)[RON] 7728342 7359571 7874917
Datorii pe termen scurt (B)[RON] 7235202 7163011 10054927
Durata de rotatie a stocurilor [zile] 0.804 0.852 0.615
A/B*nr. zile perioada
Stocuri (A)[RON] 59027 53510 39279
Cheltuieli cu materiile prime si materialele consumabile (B)[RON] 26800703 22932023 23299851
Perioada de colectare a creantelor comerciale [zile] 40.29 53.61 67.74
A/B*nr. zile perioada
Creante comerciale (A)[RON] 4,158,489 4,701,820 6,086,655
Cifra de afaceri neta (B)[RON] 37,674,549 32,014,288 32,794,922
Perioada de plata a datoriilor comerciale[zile] 11.35 41,867.00 41,658.00
A/B*nr. zile perioada
Datorii comerciale (A)[RON] 1363883 1808411 2145938
Achizitii (B)[RON] 43854762 39323963 41098467
Ciclul operational [zile] 30.00 38.00 50.00
A+B-C
Durata de rotatie a stocurilor (A) 1 1 1
Perioada de colectare a creantelor comerciale (B) 40 54 68
Perioada de plata a datoriilor comerciale (C) 11 17 19
INDICATORI DE PROFITABILITATE SI EFICIENTA 2010 2011 2012
Rata profitului din exploatare 7.0% 4.0% 3.1%
A/B*100%
Profitul sau pierderea din exploatare (A)[RON] 2,630,306 1,288,565 1,024,850
Cifra de afaceri neta (B)[RON] 37,674,547 32,014,287 32,794,923
Rata profitului brut 1.8% 0.5% 0.9%
A/B*100%
Profitul sau pierderea bruta (B)[RON] 689,396 145,011 280,012
Cifra de afaceri neta (B)[RON] 37,674,547 32,014,287 32,794,923
Rata profitului net 1.43% 0.25% 0.38%
A/B*100%
Profitul sau pierderea neta (A)[RON] 540,326 79,041 123,121
Cifra de afaceri neta (B)[RON] 37,674,547 32,014,287 32,794,923
Rentabilitatea activelor 1.1% 0.2% 0.2%
A/B*100% - anualizata
Profitul sau pierderea neta (A)[RON] 540,326 79,041 123,121
Total active (B)[RON] 50,341,443 51,280,418 54,318,239
Viteza de rotatie a activelor imobilizate 0.908 0.748 0.723
(A/B) - anualizata
Cifra de afaceri neta (A)[RON] 37,674,547 32,014,287 32,794,923
Imobilizari corporale (B)[RON] 41,471,988 42,796,159 45,328,625
Rentabilitatea capitalurilor proprii 1.8% 0.3% 0.4%
A/B*100% - anualizata
Profitul sau pierderea neta (A)[RON] 540,326 79,041 123,121
Capitaluri proprii (B)[RON] 30,557,451 30,365,330 30,357,116
Rentabilitatea capitalurilor angajate 1.3% 0.2% 0.3%
A/B*100% - anualizata
Profitul sau pierderea neta (A)[RON] 540,326 79,041 123,121
Capitaluri proprii + Datorii pe termen lung (B)[RON] 43,106,243 43,775,355 44,263,312
INDICATORI DE PROFITABILITATE SI EFICIENTA 2010 2011 2012
Rata de impozitare efectiva 21.62% 45.49% 56.03%
A/B*100%
Impozitul pe profit (A)[RON] 149,072 65,970 156,890
Profitul sau pierderea bruta (B)[RON] 689,396 145,011 280,012
Cifra de afaceri neta/Angajat[RON] 1,506,982 1,455,195 1,171,247
A/B
Cifra de afaceri neta (A)[RON] 37674547 32014287 32794923
Numar de angajati (B) 25 22 28
Cheltuiala medie cu personalul per angajat [RON] 71,726 82,790 65,578
A/B
Cheltuieli cu personalul (A)[RON] 1793158 1821377 1836183
Numar de angajati (B) 25 22 28
INDICATORI DE INDATORARE 2010 2011 2012
Rata de indatorare 0.393 0.408 0.441
A/B
Total datorii (A)[RON] 19,783,992 20,915,088 23,961,123
Total active (B)[RON] 50,341,443 51,280,418 54,318,239
Total datorii/Capitaluri proprii 0.647 0.689 0.789
A/B
Total datorii (A)[RON] 19,783,992 20,915,088 23,961,123
Capitaluri proprii (B)[RON] 30,557,451 30,365,330 30,357,116
Rata de capitalizare 3.863 0.306 0.314
A/B
Datorii pe termen lung (A)[RON] 12,548,790 13,410,025 13,906,194
Datorii pe termen lung + Capitaluri proprii (B)[RON] 3,248,243 43,775,355 44,263,312
Rata de acoperire a cheltuielilor cu dobanzile 3.525 2.483 2.568
A/B
Profitul sau pierderea din exploatare (A)[RON] 2,630,306 1,288,565 1,024,850
Cheltuieli privind dobanzile (B)[RON] 746,198 519,023 399,055
Datorie neta[RON] 17,123,730 18,960,855 22,732,641
A-B
Total datorii (A)[RON] 19,783,992 20,915,088 23,961,123
Casa si conturi la banci (B)[RON] 2,660,262 1,954,233 1,228,482
INDICATORI FLUXURI DE NUMERAR 2011 2012 2013
Flux de numerar de exploatare/Total datorii 0.180 0.232 0.261
A/B
Flux de numerar de exploatare (A)[RON] 3765911 5552514 5987121
Total datorii (A)[RON] 20915088 23961123 22919103
Flux de numerar de exploatare/Datorii pe termen scurt 0.502 0.552 0.625
A/B
Flux de numerar de exploatare (A)[RON] 3765911 5552514 5987121
Datorii pe termen scurt (B)[RON] 7505064 10054929 9579582
Flux de numerar de exploatare/Total datorii 0.281 0.399 0.449
A/B
Flux de numerar de exploatare (A)[RON] 3765911 5552514 5987121
Datorii pe termen lung (B)[RON] 13410025 13906194 13339521
Flux de numerar de exploatare/Cifra de afaceri neta 0.118 0.169 0.182
A/B
Flux de numerarde exploatare (A)[RON] 3765911 5552514 5987121
Cifra de afaceri neta (B)[RON] 32014287 32794923 32933220
Flux de numerar de finantare/Flux de numerar de investitii 0.019 -0.139 -0.079
A/B
Flux de numerar de finantare (A)[RON] -84240 1011745 474043
Flux de numerar de investitii (B)[RON] -4387699 -7290011 -5979393
EVOLUTIA PRINCIPALILOR INDICATORI[RON] 2010 2011 2012
Cifra de afaceri neta[RON] 37,674,547 32,014,287 32,794,923
Profitul sau pierderea din exploatare[RON] 2,630,306 1,288,565 1,024,850
Profitul sau pierderea neta[RON] 540,326 79,041 123,121
Crestere/(Reducere) neta a numerarului [RON] - -706,028 -725,751
Active circulante[RON] 7,728,340 7,359,571 7,874,915
Active imobilizate[RON] 42,613,103 43,920,847 46,443,323
Datorii pe termen scurt [RON] 7,235,202 7,505,064 10,054,929
Datorii pe termen lung [RON] 12,548,790 13,410,025 13,906,194
 2013 2010 2011
0.98 Lichiditate curenta 1.07 1.03
Lichiditate imediata 1.06 1.02
9,431,564 Lichiditate de numerar 0.37 0.27
9,579,584
0.98

9,431,564.00
44,432.00
9,579,584.00
0.18

1,710,253
9,579,584
 2013 2010 2011
-148020 Capital circulant net [RON] 493,140 196,560

9431564
9579584
0.741

44432
21881607
46.15

4,163,783
32,933,220
41,732.00

364002
38665790
44.00 2010 2011
Ciclul operational [zile] 30 38
1 Durata de rotatie a stocurilor (A) 1 1
46 Perioada de colectare a creantelor comerciale (B) 40 54
3 Perioada de plata a datoriilor comerciale (C) 11 17
 2013 2010 2011
9.3% Rata profitului din exploatare 7.0% 4.0%
Rata profitului brut 1.8% 0.5%
3,047,891 Rata profitului net 1.4% 0.2%
32,933,220
7.8%

2,558,681
32,933,220
6.00%

1,977,064
32,933,220
3.6%

1,977,064
55,154,587
0.740

32,933,220
44,488,638
6.1%

1,977,064
32,235,482
4.3%

1,977,064
45,575,003
 2013 2010 2011
22.73% Cifra de afaceri neta/Angajat[RON] 1,506,982 1,455,195
Cheltuiala medie cu personalul per angajat [RON] 71,726 82,790
581,617
2,558,681
940,949

32933220
35
55,565

1944776
35
 2013 2010 2011
0.416 Rata de indatorare 0.393 0.408
Total datorii/Capitaluri proprii 0.647 0.689
22,919,103 Rata de capitalizare 3.863 0.306
55,154,587 Rata de acoperire a cheltuielilor cu dobanzile 3.525 2.483
0.711

22,919,103
32,235,482
0.293

13,339,521
45,575,003
6.856

3,047,891
444,541 2010 2011
21,208,850 Datorie neta[RON] 17,123,730 18,960,855

22,919,103
1,710,253
 2011 2012
Flux de numerar de exploatare (A)[RON] 3,765,911 5,552,514
Flux de numerar de investitii (B)[RON] -4,387,699 -7,290,011
Flux de numerar de finantare (A)[RON] -84,240 1,011,745
Crestere/(Reducere) neta a numerarului [RON] -706,028 -725,751
 2013 2010 2011
32,933,220 Cifra de afaceri neta[RON] 37,674,547 32,014,287
3,047,891 Profitul sau pierderea din exploatare[RON] 2,630,306 1,288,565
1,977,064 Profitul sau pierderea neta[RON] 540,326 79,041
481,771
9,431,563
45,723,023 2010 2011
9,579,582 Active circulante[RON] 7,728,340 7,359,571
13,339,521 Active imobilizate[RON] 42,613,103 43,920,847

2010 2011
Datorii pe termen scurt [RON] 7,235,202 7,505,064
Datorii pe termen lung [RON] 12,548,790 13,410,025
2012 2013
0.78 0.98
0.78 0.98
0.12 0.18
 2012 2013
-2,180,010 -148,020

2012 2013
50 44
1 1
68 46
19 3
2012 2013
3.1% 9.3%
0.9% 7.8%
0.4% 6.0%
 2012 2013
1,171,247 940,949
65,578 55,565
 2012 2013
0.441 0.416
0.789 0.711
0.314 0.293
2.568 6.856

2012 2013
22,732,641 21,208,850
 2013
5,987,121
-5,979,393
474,043
481,771
 2012 2013
32,794,923 32,933,220
1,024,850 3,047,891
123,121 1,977,064

2012 2013
7,874,915 9,431,563
46,443,323 45,723,023

2012 2013
10,054,929 9,579,582
13,906,194 13,339,521
 1.20 1.07 1.06
1.03 1.02
1.00
0.80 0.98
0.78 0.98
0.60 0.78
0.37
0.40
0.20 0.27
0.00
0.12
2011 0.18
2012
2013
2014

Lichiditate curenta Lichiditate imediata Lichiditate de numerar

68
70

60 54
50
44 46
50
40 38
40
30
30
17 19
20 11
10 1 1 1 1 3

0
2011 2012 2013 2014

Ciclul operational [zile] Durata de rotatie a stocurilor (A)

Perioada de colectare a creantelor comerciale (B) Perioada de plata a datoriilor comerciale (C)
 9.3%
10.0%
9.0% 7.8%
8.0% 7.0%
6.0%
7.0%
6.0%
4.0%
5.0%
3.1%
4.0%
3.0% 1.8%
1.4%
2.0% 0.9%
0.5% 0.2% 0.4%
1.0%
0.0%
2011 2012 2013 2014
Rata profitului din exploatare Rata profitului brut Rata profitului net

1,506,982 1,455,195
1,600,000
1,400,000 1,171,247
1,200,000 940,949
1,000,000
800,000
600,000
400,000
71,726 82,790 65,578 55,565
200,000
0
2011 2012 2013 2014

Cifra de afaceri neta/Angajat[RON] Cheltuiala medie cu personalul per angajat [RON]

1,000,000

500,000 493,140
196,560
0
2010 2011 2012 -148,020
2013
-500,000

-1,000,000

-1,500,000

-2,000,000
-2,180,010
-2,500,000

Capital circulant net [RON]

25,000,000
22,732,641
21,208,850
20,000,000
18,960,855
17,123,730
15,000,000

10,000,000

5,000,000

0
2011 2012 2013 2014

Datorie neta[RON]
 0
2011 2012 2013 2014

Datorie neta[RON]

6.856
7.000
6.000
5.000 3.863
3.525
4.000
2.483 2.568
3.000
2.000 0.789
0.3930.647 0.4080.6890.306 0.441 0.314 0.4160.7110.293
1.000
0.000
2011 2012 2013 2014

Rata de indatorare Total datorii/Capitaluri proprii Rata de capitalizare

Rata de acoperire a cheltuielilor cu dobanzile

5,552,514 5,987,121
6,000,000 3,765,911
4,000,000
1,011,745
2,000,000 474,043481,771

0
2011
-84,240 2012 2013
-2,000,000 -706,028 -725,751

-4,000,000

-6,000,000

-8,000,000

Flux de numerar de exploatare (A)[RON] Flux de numerar de investitii (B)[RON]

Flux de numerar de finantare (A)[RON] Crestere/(Reducere) neta a numerarului [RON]
 -4,000,000

-6,000,000

-8,000,000

Flux de numerar de exploatare (A)[RON] Flux de numerar de investitii (B)[RON]

Flux de numerar de finantare (A)[RON] Crestere/(Reducere) neta a numerarului [RON]

37,674,547
40,000,000
32,014,287 32,794,923 32,933,220
35,000,000
30,000,000
25,000,000
20,000,000
15,000,000
10,000,000
2,630,306 3,047,891
1,977,064
5,000,000 540,326 1,288,56579,041 1,024,850
123,121
0
2011 2012 2013 2014

Cifra de afaceri neta[RON] Profitul sau pierderea din exploatare[RON] Profitul sau pierderea neta[RON]

46,443,323 45,723,023
50,000,000 42,613,103 43,920,847
45,000,000
40,000,000
35,000,000
30,000,000
25,000,000
20,000,000
15,000,000 7,728,340 7,874,915 9,431,563
7,359,571
10,000,000
5,000,000
0
2011 2012 2013 2014
Active circulante[RON] Active imobilizate[RON]
15,000,000 7,728,340 7,874,915 9,431,563
7,359,571
10,000,000
5,000,000
0
2011 2012 2013 2014

Active circulante[RON] Active imobilizate[RON]

13,906,194
13,410,025 13,339,521
12,548,790
14,000,000

12,000,000 10,054,929 9,579,582

10,000,000
7,235,202 7,505,064
8,000,000

6,000,000

4,000,000

2,000,000

0
2011 2012 2013 2014

Datorii pe termen scurt [RON] Datorii pe termen lung [RON]

 2011
2012
2013
2014

0.18

46

C)
 6.0%

5,565
 -148,020
2013

21,208,850

2014
 2014

6.856

293

pitalizare

474,043481,771

RON]
RON]

20

3,047,891
1,977,064

2014

eta[RON]

45,723,023

563

014
563

014

13,339,521

82

014
APLICATIA DE ANALIZA FINANCIARA
Analiza verticala si orizontala
SC DANY SRL
BILANT LA FINALUL PERIOADEI [RON] % 2010
ACTIVE
Active imobilizate 84.65%
Imobilizari corporale 97.32%
Imobilizari necorporale 1.19%
Imobilizari financiare 1.49%
Active circulante 15.35%
Stocuri 0.76%
Creante 64.5%
Investitii pe termen scurt 0.00%
Cheltuieli inregistrate in avans 0.29%
Casa si conturi la banci 34.4%
TOTAL ACTIVE 100.00%

CAPITAL SI DATORII 2010

Capital si rezerve 61%
Capital 31.09%
Prime de capital si actiuni proprii 0.00%
Rezerve din reevaluare 52.38%
Rezerve 14.77%
Profitul sau pierderea exercitiului financiar 1.77%
Datorii: Sumele care trebuie platite intr-o perioada mai mare de un an 24.93%
Imprumuturi si alte datorii care trebuie platite intr-o perioada mai mare de un an 85.93%
Subventii pentru investitii 14.07%
Datorii: Sumele care trebuie platite intr-o perioada de pana la un an 14.37%
Datorii comerciale si alte datorii pe termen scurt 38.48%
Imprumuturi pe termen scurt 0.00%
Partea curenta de imprumuturi si datorii pe termen lung 58.93%
Provizioane 2.60%
TOTAL CAPITAL SI DATORII 100.00%

ANALIZA VERTICALA
CONT DE PROFIT SI PIERDERE [RON] % 2010
Cifra de afaceri neta 100.00%
Alte venituri din exploatare 1.05%
Venituri aferente costului productiei tn curs de executie 0.00%
Productia realizata de entitate pentru scopurile sale proprii si capitalizata 0.00%

Cheltuieli cu materiile prime si materialele consumabile -71.14%

Cheltuieli cu personalul -5%
Cheltuieli cu amortizarea -8%
Alte cheltuieli de exploatare -10%
EBITDA 15%
Profitul sau pierderea din exploatare 6.98%
Profitul sau pierderea financiara -5%
Profitul sau pierderea din activitatea extraordinara 0%

Profitul sau pierderea bruta 1.83%

Impozitul pe profit -0.40%
Profitul sau pierderea net(a) 1.43%
CONT DE PROFIT SI PIERDERE [RON] %
ANALIZA ORIZONTALA - DOAR PENTRU EVOLUTIE ANUALA

2014
Cifra de afaceri neta -15.02%

Alte venituri din exploatare 5.84%

Venituri aferente costului productiei in curs de executie -129.70%

Productia realizata de entitate pentru scopurile sale proprii si capitalizata n/a

Cheltuieli cu materiile prime si materialele consumabile -14.43%

Cheltuieli cu personalul 1.57%
Cheltuieli cu amortizarea 6.31%
Alte cheltuieli de exploatare -17.34%
EBITDA -20.02%
Profitul sau pierderea din exploatare -51.01%
Profitul sau pierderea financiara -44.83%
Profitul sau pierderea din activitatea extraordinara n/a

Profitul sau pierderea bruta -78.97%

Impozitul pe profit -55.75%
Profitul sau pierderea net(a) -85.37%
 2011 2012 2013

85.65% 85.50% 82.90%

97.44% 97.60% 97.30%
1.12% 0.95% 1.21%
1.44% 1.45% 1.49%
14.35% 14.50% 17.10%
0.73% 0.50% 0.47%
72.1% 76.0% 41.5%
0.00% 7.78% 39.64%
0.65% 0.09% 0.24%
26.6% 15.6% 18.1%
100.00% 100.00% 100.00%

2011 2012 2013

60% 56% 58%
32.35% 31.56% 30.87%
0.00% 0.00% 0.00%
48.63% 51.34% 44.95%
0.00% 0.00% 19.87%
134.98% 145.16% 134.05%
26.15% 25.60% 24.19%
79.18% 71.99% 68.27%
20.82% 28.01% 31.73%
13.97% 18.51% 17.37%
47.12% 50.71% 36.00%
0.00% 0.00% 0.00%
51.91% 49.07% 63.88%
 0.96% 0.22% 0.12%
100.00% 100.00% 100.00%

2011 2012 2013

100.00% 100.00% 100.00%
1.31% 1.46% 1.42%
0.00% 0.00% 0.00%
0.00% 0.00% 0.00%

-71.63% -71.05% -66.44%

-6% -6% -6%
-10% -13% -11%
-10% -9% -9%
14% 16% 21%
4.02% 3.13% 9.25%
-3% -2% -1%
0% 0% 0%

0.45% 0.85% 7.77%

-0.21% -0.48% -1.77%
0.25% 0.38% 6.00%
 2015 2016
2.44% 0.42%

14.11% -2.40%

390.19% -537.54%
n/a n/a

1.60% -6.09%
0.81% 5.91%
26.25% -10.37%
-4.62% -5.27%
13.11% 30.73%
-20.47% 197.40%
-31.58% -33.33%
-83.30% -93.77%

93.10% 813.78%
137.82% 270.72%
55.77% 1505.78%