UNIVERSITATEA SPIRU HARET

FACULTATEA DE FINANE I BNCI BUCURETI

LUCRARE DE LICEN

Coordonator tiinific: Asist.univ.drd. Angela Ogarc Absolvent: Burcioiu Robert

Bucureti

2013

UNIVERSITATEA SPIRU HARET

FACULTATEA DE FINANE I BNCI BUCURETI

CREDITELE ACORDATE PERSOANELOR JURIDICE DE BNCILE DIN ROMNIA

Coordonator tiinific: Asist.univ.drd. Angela Ogarc Absolvent: Burcioiu Robert

Bucureti, 2013

CUPRINS
INTRODUCERE ...... 4 CAPITOLUL I - CREDITUL CONCEPT, TRSTURI I FUNCII
1.1. Definirea creditului . 5 1.2. Funciile i rolul creditului ..... 7 1.3. Elementele componente ale creditului .. 9

CAPITOLUL II CREDITAREA PERSOANELOR JURIDICE

2.1. Tipurile de credite bancare acordate persoanelor juridice 14 2.2. Analiza financiar i documentaia de creditare a persoanelor juridice . 20 2.3. Garantarea creditelor destinate persoanelor juridice ... 23 2.4. Riscurile activitii de creditare .. 27

CAPITOLUL III - ANALIZA CREDITELOR ACORDATE PERSOANELOR JURIDICE N CADRUL RAIFFEISEN BANK
3.1. Prezentarea Raiffeisen Bank ... 30 3.2. Etapele procesului de creditare n cadrul Raiffeisen Bank .. 36 3.3. Procedura de acordare a creditelor de ctre Raiffeisen Bank . 40 3.4. Produse de credit acordate corporaiilor 51 3.5. Program de finanare destinat ntreprinderilor mici i mijlocii 58

CONCLUZII

. 63

BIBLIOGRAFIE . 65

INTRODUCERE
Activitatea de creditare prezint un rol deosebit n economia contemporan. Se poate afirma c dezechilibrele majore n procesele specifice acestui gen de activitate stau la baza producerii unor perturbaii majore n economia mondial, un exemplu practic concludent n acest sens fiind criza din sistemul bancar, cu prelungiri n ntreg sistemul financiar-economic, cauzata de lipsa lichiditilor ce a decurs n primul rnd din existena creditelor neperformante, cu mult peste capacitatea bncilor de acoperire a riscurilor asumate. Prezenta lucrare reprezint o sintez a elementelor fundamentale ce caracterizeaz creditul bancar i n mod particular, creditele acordate de Raiffeisen Bank persoanelor juridice. Lucrarea de fa cuprinde trei capitole n care sunt prezentate elementele determinante ale creditului, creditarea bancar a persoanelor juridice, specificul creditrii n cadrul Raiffeisen Bank, astfel: Capitolul I, intitulat Creditul Concept, trsturi i funcii, analizeaz noiunea de credit n ansamblul su, funciile, rolul creditului, precum i elementele sale componente. Cel de-al doilea capitol, Creditarea persoanelor juridice, cuprinde prezentarea principalelor categorii de credite pentru persoanele juridice, a aspectelor legate de analiza i documentaia de creditare, a formelor de garantare a creditelor, precum i a riscurilor ce apar n activitatea de creditare. n cel de-al treilea capitol, Analiza creditelor acordate persoanelor juridice n cadrul RAIFFEISEN BANK, sunt prezentate aspectele specifice creditrii persoanelor juridice de ctre aceast banc, urmate de detalierea principalelor tipuri de credite acordate. Lucrarea de licen se ncheie cu o serie de concluzii, formulate n urma studiului realizat, prin consultarea unor lucrri de specialitate i a legislaiei n vigoare existente n Romnia. Pentru elaborarea prezentei lucrri am beneficiat de sprijinul coordonatorului tiinific, doamna asist.univ.drd. Angela Ogarc, creia a dori s-i mulumesc. De asemenea, le sunt recunosctor i le mulumesc i tuturor cadrelor didactice ale Facultii de Finane i Bnci, pentru c ne-au mprtit din cunotinele i experiena lor, ne-au ascultat i ne-au sprijinit pe parcursul anilor de studiu.

CAPITOLUL I CREDITUL CONCEPT, TRSTURI I FUNCII

1.1. Definirea creditului Creditul, ca i moned este o categorie economico-financiar creat pentru a servi la rezolvarea unor probleme economice, sociale sau legate de procesul de schimb. Printre primele operaiuni, cu caracter economic nfptuite de indivizi care au trecut de la viaa izolat, individual, la o form de via social a fost schimbul n natur i ca o consecin imediat a lui a aprut creditul, dup cum explic profesorul universitar Victor Manole de la Academia de tiinte Economice Bucureti Manole1: Creditul a aprut ca un schimb n natur i ca o consecin imediat a acestuia. Creditul este tot un schimb ns are particularitatea c ntre momentele de schimb se intercaleaz factorul timp. Altfel spus, creditul este o activitate de schimb nceput n prezent i care are o finalitate viitoare. n orice tranzacie de schimb, n mod obinuit, fiecare din pri ofer celeilalte un echivalent. Atunci cnd una din pri convine s primeasc echivalentul la care are dreptul la o dat viitoare, se spune c este vorba de un schimb pe credit. Indiferent de modul n care s-a nscut i a evoluat activitatea economic a omenirii, creditul a aprut naintea oricrui sistem i instrument de schimb. Aadar, operaiunea de creditare este o operaiune de schimb, de transfer a unui bun dintr-un patrimoniu n altul, n care plata nu se face n momentul schimbului, ci ulterior, adic cu un decalaj de timp. De aici reiese principala caracteristic a creditului, i anume nlocuirea unei pri imediate cu o promisiune de plat la o dat ulterioar. Etimologic, creditul i are originea n cuvntul latin creditum credere, care nseamn a crede, a se ncrede sau a avea ncredere. Aceast origine a noiunii de credit scoate n eviden un element psihologic absolut necesar n existena unei operaiuni de mprumut, adic ncredere. Creditul, fiind o categorie de natur economico-financiar a format obiectul unor ample cercetri n literatura de specialitate. Analiznd unele definiii cu privire la credit, vom constata o diversitate de opinii, diferena dintre ele fiind determinat de punctul de vedere din care este privit creditul. O definiie cuprinztoare este dat de Cezar Basno n lucrarea Moned, credit i bnci n care autorul i colaboratorii si identific creditul drept operaiunea prin care se iau n stpnire imediat resurse, n schimbul unei promisiuni de
1

V. Mrgineanu, ed. All., Firma i Banca,Tribuna Economic, Bucureti, 1999

rambursare viitoare, de regul nsoit de plata unei dobnzi ce remunereaz pe mprumutator. O nou definiie care se axeaz att pe caracterul viitor al finalizrii operaiunii, ct i pe schimbul de resurse este cea a conf. univ. dr. Sabin Iliei. Conform acestuia, creditul reprezint noiunea ce definete o relaie cu caracter special, ce apare ntre un vnztor i partenerul su cumprtor, n cazul n care transferul de valoare, respectiv de mijloace bneti, are loc dup ce s-a realizat transferul material de utiliti, aceste dou tipuri de transferuri fiind, de fapt, decalate n timp. Pentru a fi mai clar noiunea de credit, este necesar prezentarea a trei opinii care sau conturat cu privire la acest concept, respectiv: creditul ca ncredere; creditul ca expresie a relaiilor de redistribuire; creditul ca form a relaiilor de schimb.

Definirea complet a creditului poate fi realizat prin luarea n considerare i corelarea acestor trei abordri, ceea ce poate duce la urmtoarea formulare: creditul reprezint o categorie economic, ce exprim relaii de repartiie a unei pri din P.I.B. sau din venitul naional, prin care se mobilizeaz i se distribuie disponibilitile din economie i se creaz noi mijloace de plat, n scopul satisfacerii unor nevoi de capital i al realizrii unor obiective ale politicii economice. Activitatea de creditare este supus observaiei din dou puncte de vedere, respectiv sub dou aspecte, unul economic i unul juridic. Astfel, din punct de vedere juridic, creditul reprezint o convenie ntre un creditor i debitorul su, de regul materializat ntr-un nscris (contract), referitoare la producerea, livrarea i plata contravalorii unor utiliti. Sub aspect economic, creditul se refer la relaiile ce se manifest n cadrul mecanismului economic al unei ri prin intermediul crora sunt mobilizate i apoi distribuite, dup reguli bine definite, resurse de capital temporar disponibile, pentru a se satisface nevoile de finanare ale ntreprinztorilor, generate de actele de comer pe care acetia le deruleaz, potrivit interselor lor, fie ele cu caracter productiv sau neproductiv2.

Trenca I., Tehnic Bancar, Casa Crii de tiin, Cluj-Napoca, 2004

1.2. Funciile i rolul creditului Funciile pe care le ndeplinete creditul n economia rii au constituit subiectul unor dispute ntre specialiti, neajungndu-se pn n prezent la un consens. Dintre multitudinea de argumente i opinii se disting patru grupe relevante3: a) prima grup de opinii abordeaz funciile creditului n acelai mod ca i funciile finanelor, respectiv funciile de repartiie i control. Potrivit acestei idei, relaiile de credit fac parte din relaiile financiare n sens larg; b) a doua grup de opinii consider drept funcii ale creditului funcia de repartiie i de control adugnd n plus i funcia de emisiune; c) a treia grup de opinii precizeaz drept funcii ale creditului funcia de mobilizare i funcia de redistribuire, cu precizarea c prin credit se redistribuie un volum mai mare de resurse dect cel mobilizat; d) n fine, ultima grup de opinii apreciaz creditul prin prisma dobnzii i i atribuie funcia de purttor de dobnd. Cu toate aceste diferene de opinii, literatura de specialitate a conturat trei funcii ale creditului, astfel4: 1. Funcia de repartiie caracterizat prin prisma mobilizrii i redistribuirii a trei tipuri de resurse: capitaluri disponibile degajate temporar din circuitul economic i care sunt pstrate n conturi bancare, depunerile agenilor economici i economiile populaiei pstrate la bnci sub forma depozitelor; 2. Funcia de control a creditului se refer la faptul c bncile sunt direct interesate ca sursele mprumutate s fie rambursate la scaden, urmrind modalitatea de utilizare a mprumutului de ctre solicitani; 3. Funcia de emisiune se refer la capacitatea creditului de a crea noi mijloace de plat n economie, pe lng cele mobilizate i redistribuite prin ndeplinirea funciei de repartiie, capacitate ce izvorte din caracteristica monedei de a se multiplica. Pentru ca rolul creditului s se exercite n mod efectiv i eficient, manifestndu-i la maximum avantajele i diminund la maximum pericolele i dezavantajele, este necesar ntrunirea mai multor condiii obiective i subiective care pot fi grupate n urmtoarele categorii:
3 4

Dardac N., Vascu T., Moned i credit, Editura ASE, Bucureti, 2002 Roca T., Moned i credit, Editura Altip, Alba Iulia, 2001

a) Condiii de ordin juridic sau legal, referitoare la existena unui cadru juridic, a unor legi care s reglementeze cu precizie, fr echivoc, msurile de protecie acordate contractelor ncheiate dintre creditor i debitor, procedurile de coerciie fa de debitorii recalcitrani, modul de lichidare a operaiunilor de credit ajunse n litigiu, astfel nct s creasc ncrederea agenilor economici i s se limiteze riscurile. b) Condiii de ordin instituional, infrastructural constnd n existena unui sistem de instituii i organisme solide, bine concepute, cu atribuii clare n efectuarea operaiunilor de credit, dar i n exercitarea controlului asupra modului cum sunt respectate aceste atribuii. c) Condiii de ordin social i politic, referitoare la existena cadrului general de linite i pace social i politic, de stabilitate i continuitate macroeconomic, ct i la regimul politic existent i atitudinea lui fa de economie, fa de libera initiativ, fa de pia. Este evident c un climat social caracterizat prin convulsii ntre diferite categorii sociale, un regim politic ubred i contestat, o politic economic oscilant sau opiuni i atitudini nesigure, fr perspective clare, vor afecta elementul esenial creditului, ncrederea, descurajnd att economisirea prin intermediul instituiilor specializate, ct i apelul la credite sau acordarea lor. d) Condiii de ordin economic, legate de situaia de ansamblu a economiei naionale, de perspectivele ei, dar i de conjunctura economic a momentului pe plan intern i internaional are importan situaia resurselor existente n economie la dispoziia agenilor economici, accesul la acestea, structura economiei naionale, situaia pieei de mrfuri, a pieei capitalurilor. e) Condiii de ordin psihologic referitoare nu numai la ncredere ca suport hotrtor al profitului, ci i la comportamentul agenilor economici, a ntreprinztorilor, dar i a populaiei n ansamblul ei. Nu putem face abstracie de nclinaiile diferitelor grupuri sociale despre economisire, consum, spre investiii sau tezaurizare, de atitudinile populaiei n raport cu libera initiativ, care depinde, de religie, de nivelul de cultur i de educaie, de profesiunea i poziia social a fiecruia. ntrunirea condiiilor de ordin juridic, instituional, politic, economic i psihologic reliefeaz rolul creditului ca efectele obinute n economie prin manifestarea relaiilor de credit sau n contribuia acestuia la realizarea anumitor obiective de politic economic i se poate manifesta n urmtoarele direcii5:
5

Beju D., Mecanisme monetare i instituii bancare, Casa Crii de tiin, Cluj Napoca, 2005

1. Fiind un mijloc de redistribuire ntre ramuri ale capitalurilor disponibile din economie, contribuie la egalizarea ratei profitului; 2. Contribuie la concentrarea capitalului, ntruct creditele pot fi folosite pentru obiective de investiii favoriznd astfel procesul de acumulare a capitalului (sporirea capitalului real); 3. Contribuie la intensificarea procesului de centralizare a capitalului, ntruct accesul la credite este mai facil pentru firmele mari i puternice comparativ cu cele mici; 4. Contribuie la creterea nivelului de trai al populaiei, n msura n care aceasta are acces la credite pentru satisfacerea diverselor nevoi. 1.3. Elementele componente ale creditului Din coninutul lor, rolul i funciile creditului se desprind drept elemente ale creditului: participanii la raportul de credit, promisiunea de rambursare, scadena i dobnda, iar n ceea ce privete trsturile creditului, se remarc o difereniere ntre trsturile general valabile stabilite de-a lungul anilor i trsturile noi, generate de modificrile aprute n economia contemporan. 1. Participanii la raportul de creditare, respectiv creditorul i debitorul, sunt denumii subieci ai raportului de credit de ctre literatura de specialitate6. Analiza participanilor la raportul de credite evideniaz marea diversitate a acestora i dimensiunile ample ale creditrii. Dac se procedeaz la gruparea n trei categorii principale a creditorilor i debitorilor, se disting: populaia, statul i agenii economici. Agenii economici dein o important poziie n rndul creditorilor, n cazul n care obin rezultate financiare pozitive, pentru care caut cele mai eficiente modaliti de plasare pe piaa monetar sau de capital. Disponibilitile monetare degajate de ntreprinderi se constituie n resurse de creditare a activitilor unitilor deficitare, fie n mod direct, fie prin intermediul bncilor i al altor instituii financiare. Potenialul de economisire, implicit de creditare al ntreprinderilor poate fi evideniat prin analiza disponibilitilor n depozite la termen i ale portofoliilor de titluri deinute ca participaii la capitalul social al altor ageni economici i ca subscriptori la titlurile emise de stat.
6

Dardac N., Vascu T., Moned i credit, Editura ASE, Bucureti, 2002

10

Populaia particip la procesul de creditare n dubl calitate, de creditor i debitor, remarcndu-se prin rolul important n asigurarea resurselor de creditare. Participarea statului n calitate de creditor nu poate fi analizat dect n situaia nregistrrii de excedente bugetare i a disponibilizrii n economie a unor importante sume dirijate ctre sistemul asigurrilor i proteciei sociale ori ctre alte destinaii. n schimb, calitatea de debitor a statului este bine definit n toate economiile contemporane, ca urmare a nregistrrii de deficite bugetare. 2. Promisiunea de rambursare reprezint angajamentul debitorului de a rambursa, la scaden, valoarea capitalului mprumutat, plus dobnda, ca pre al creditului. Datorit unei conjuncturi nefavorabile, interne sau externe, debitorul se poate afla n incapacitate de plat, sau poate ntrzia plata sumelor ajunse la scaden. Din acest motiv, este necesar, ca la nivelul creditorului s se adopte msurile pentru prevenirea i eliminarea riscului de nerambursare, printr-o analiz temeinic a solicitantului de credite, din mai multe puncte de vedere: poziia pe piaa intern i n cadrul ramurii, situaia financiar, gradul de ndatorare, forma juridic i raportul cu ceilali participani pe pia. Strns legat, i decurgnd din promisiunea de rambursare apare garantarea creditului. Garantarea creditelor constituie o caracteristic legat de rambursabilitatea acestora. n funcie de natura elementelor care constituie obiectul garaniei, se poate face distincie ntre garania real i garania personal. Garania real are la baz garantarea sau ,,gajarea creditului cu valori materiale, prin a cror valorificare se pot obine sumele necesare achitrii creditului. O form distinct de garantare real o constituie ipoteca, actul prin care debitorul acord creditorului dreptul asupra unui imobil, fr deposedare. Garantarea personal reprezint angajamentul luat de o ter persoan de a plti suma ajuns la scaden, n cazul incapacitii de plat a debitorului. Cea mai adecvat form de garantare a creditelor o constituie garantarea financiar, fapt care este posibil prin asigurarea n viitor a unor fluxuri de venituri suficiente pentru acoperirea cheltuielilor legate de rambursarea creditului i dobnda aferent. n acest scop, se procedeaz la garantarea creditului cu elementele patrimoniale ale debitorului (active fixe i circulante). n practic se utilizeaz metoda garantrii creditelor pe seama portofoliului de efecte comerciale deinute de agentul economic solicitant de credite.

11

3. Scadena sau termenul de rambursare stabilit n contract este diferit n funcie de particularitile sectorului de activitate i de nivelul eficienei activitii beneficiarilor de credite. Astfel, exist o diversitate a termenelor scadente, de la 24 ore (n cazul pieei interbancare) pn la durate medii (20 sau 30 ani) n cazul mprumuturilor obligatare. ntre scaden i modul de rambursare al creditului se poate stabili o corelaie, astfel: creditele pe termen scurt sunt rambursabile integral la scaden, n timp ce creditele pe termen mijlociu i lung implic rambursarea ealonat. 4. Dobnda reprezint o caracteristic a creditului i constituie, dup cum se desprinde din literatura de specialitate, preul capitalului utilizat, sau ,,chiria, pe care o pltete debitorul pentru dreptul care i se acord de a folosi capitalul mprumutat. n general, nivelul dobnzii se coreleaz cu rata profitului obinut de ntreprinztor. Cuantificarea dobnzii se realizeaz prin utilizarea ratei dobnzii, care se constituie ntr-un instrument de influenare a cererii i ofertei de credite. Un nivel redus al ratei dobnzii antreneaz o cerere sporit de credite, ceea ce determin efecte favorabile asupra produciei i economiei, dup cum un cost ridicat al creditelor, respectiv o rat a dobnzii ridicat, genereaz diminuarea cererii de credite. Luarea n considerare rata inflaiei, comparativ cu rata dobnzii utilizat n contractul de credit, conduce la constatarea faptului c, n perioadele cu inflaie sporit, creditele constituie pentru debitori o modalitate perfect de finanare. n funcie de acelai element, inflaia, se utilizeaz n raporturile de credit, dou tipuri de dobnd: fix i variabil. Dobnda fix este stabilit n contractul de credit i este valabil pe ntreaga durat a creditului. Dobnda sensibil (variabil) se modific periodic n funcie de presiunile inflaioniste i de evoluia nivelului dobnzii pe pia. Pentru conturile curente ale clienilor se calculeaz att dobnda debitoare, ct i dobnda creditoare, ca pre pltit de client sau de banc, pentru utilizarea unei anumite sume. Pe lng participanii la raportul de creditare, promisiunea de rambursare, scadena i dobnda, unii economiti adaug consimirea tranzaciei, consumarea tranzaciei i transferabilitatea ca i principale trsturi ale creditului7. 5. Astfel, consimirea tranzaciei, adic devenirea efectiv a creditului, ceea ce nseamn c sume de bani reprezentnd creditul au intrat n posesia debitorului: creditul a fost nregistrat n contul debitorului ca disponibilitate bneasc a acestuia, emitentul unei
7

Stroe R., Finane, Editura ASE, Bucureti, 2004

12

obligaiuni a vndut-o i a ncasat contravaloarea ei de pia, un debitor a depus banii n depozitul pe care i l-a deschis la o banc etc. Consimirea tranzaciei poate fi de tip unic, atunci cnd, n raportul de credit ea intervine o singur dat, sau de tip credit deschis, atunci cnd creditorul ofer un credit de un volum convenit cu debitorul, iar acesta ia n folosin pri ale acestui credit la diferite intervale de timp, n funcie de nevoile sale. 6. Consemnarea este acea trstur a raportului de credit conform creia respectivul raport este obiect al unui nscris care atest elementele eseniale, ca de exemplu identificarea creditorului i debitorului, suma creditat, data emiterii, scadena sau condiii de rambursare. Emiterea nscrisului (titlul de credit) poate fi fcut de ctre debitor sau de ctre creditor. Cele mai cunoscute nscrisuri sunt cambia, biletul la ordin, polia, cecul, certificatele de depozit, respectiv bonul de tezaur i obligaiunea cnd debitorul este statul sau o instituie public a s. 7. Transferabilitatea este acea trstur a raportului de credit potrivit creia un creditor transfer sau vinde drepturile sale aferente raportului de credit n care este angajat. Aceast caracteristic genereaz operaiuni bancare specifice cum sunt scontul pentru titlurile de credit n care statul nu este debitor, respectiv lombardarea, atunci cnd se face referire la titlurile de credit n care administraia public este debitor.

13

CAPITOLUL II CREDITAREA PERSOANELOR JURIDICE

Creditul bancar cuprinde o sfer larg de raporturi angajnd modaliti diferite, pe termen scurt i pe termen mijlociu i lung, privind operaii bazate pe nscrisuri sau fr, garantate, sau negarantate, n fiecare caz n parte sau n cadrul unui acord general. n raporturile de credit cu banca se pot angaja i persoane care n acest cadru nu au calitatea de ageni economici. Noi ne vom referi n continuare la raporturile de credit n care sunt angajate ntreprinderile. Raporturile de credit ale ntreprinderilor cu bncile sunt de regul reciproce. Pe de o parte, ntreprinderile avnd conturi deschise la bnci formeaz depozite care pot fi folosite de ctre acestea , ca resurse. Pe de alt parte, bncile acord credite ntreprinderilor pentru nevoile lor de producie curente sau cu recuperare ulterioar, pentru investiii. Esenial n aceste raporturi este faptul ca unul din parteneri este banca, iar relaiile ntre banc i partener se desfoar pe terenul valorificrii capitalurilor disponibile i realizarea de profituri, n principal sub forma de dobnzi. Pentru conturarea trsturilor creditului bancar am pornit de la trsturile creditului, n general avnd n vedere faptul c, ntotdeauna, creditorul este reprezentat de o banc, obiectul creditului l reprezint banul, iar operaiunea de acordare a creditului comer de banc. a) n orice operaiune de creditare, intervin doi subieci: cel care acord creditul (banca), numit creditor i cel care primete creditul numit debitor; b) Promisiunea de rambursare este elementul esenial i necesar al raportului de credit. Acesta presupune riscuri i necesit angajarea unei garanii; c) Un element esenial al creditului l reprezint schimbul n timp, adic separarea printr-un interval de timp a momentului cedrii unei sume de bani de cel al rambursrii acesteia. Aceast caracteristic implic necesitatea existenei unui angajament de rambursare din partea debitorului; d) Termenul de rambursare reprezint o caracteristic specific a creditului bancar i prezint o mare varietate: de la termene foarte scurte (24 de ore - termen practicat ntre bnci pe pieele monetare) i pn la termene de 30-50 de ani pentru mprumuturi privind construcii de locuine;

14

e) Pentru timpul care va trece ntre primirea sumei de bani i rambursarea s, beneficiarul (debitorul) va suporta un cost, sub forma dobnzii. Dobnda este pltit de ctre debitor creditorului sau pentru creditul acordat pentru un timp determinat, se stabilete n convenia de credit i este negociabil. Rata dobnzii este n strns corelaie cu rata inflaiei i cea a profitului. f) Perioada de graie este reprezentat de intervalul de timp ntre momentul angajrii creditului i nceperea rambursrii sale; 2.1. Tipurile de credite bancare acordate persoanelor juridice Principalele categorii de credite acordate de bnci agenilor economici sunt: 1. Credite pe termen scurt: credite globale de exploatare - acordate pentru acoperirea necesarului de fonduri n vederea utilizri din deschideri de credite permanente - linii de credit - care funcioneaz dup realizrii produciei programate care are desfacere asigurat prin contracte i comenzi ferme; sistemul revolving, fiind acordate n vederea unei utilizri de fonduri n mod fracionat, n funcie de nevoile clientului; credite pentru finanarea cheltuielilor i stocurilor temporare - acordate n condiiile existenei credite pentru finanarea cheltuielilor i stocurilor sezoniere - acordate pentru stocurile unor cauze economice care au determinat formarea cheltuielilor i stocurilor temporare; de provenien agricol i agroalimentar ce se consum ntr-o perioad cuprins ntre un trimestru i un an pentru crea exist contracte i comenzi ferme; credite pentru prefinanarea exporturilor - acordate pentru satisfacerea necesitilor curente sau excepionale ale clienilor ocazionate de fabricarea produselor destinate exportului n cazul unor contracte sau comenzi de export ferme; credite pentru exportul de produse garantate cu creane asupra strintii acordate exportatorilor pentru desfurarea corespunztoare a activitii curente pe perioada de la livrarea produselor i pn la ncasarea contravalorii lor de la partenerii externi; credite de trezorerie pentru produse cu ciclu lung de fabricaie - acordate pentru produsele a cror cicluri tehnologice de execuie, de la lansarea n fabricaie i pn la obinerea produsului finit, dureaz mai mult de 12 luni;

15

credite de scont - acordate pentru finanarea activitilor comerciale prin cumprarea de credite pe documente de plat aflate n curs de ncasare - acordate prestate, lucrrile factoringul - contractul ncheiat ntre o parte denumit "aderent", furnizoare de mrfuri sau

ctre banc a efectelor de comer, cu reinerea din valoarea nominal a taxei scontului; executate, n baza contractelor existente ntre pri; prestatoare de servicii, i o banc sau instituie financiar specializat, denumit "factor", prin care aceasta din urm asigur finanarea, urmrirea creanelor i protecia riscului de credit, iar aderentul cedeaz factorului, cu titlu de vnzare/gaj, creanele nscute din vnzarea de bunuri sau prestarea de servicii pentru teri; 8 credite pentru faciliti de cont - acordate pe perioade scurte (maxim 30 de zile) agenilor economici cu situaii economico-financiare foarte bune, atunci cnd acetia, din anumite cauze justificate economic, nu pot face temporar fa plilor; credite pe descoperit de cont - overdraft - acordate pe perioade foarte scurte (maxim 7 zile) pentru achitarea unor obligaii stringente privind aprovizionarea cu materii prime, combustibil, energie, impozite, taxe i alte obligaii curente. 2. Credite pe termen mediu i lung: credite pentru echipament n completarea surselor proprii - acordate n completarea surselor proprii, a surselor din bugetul de stat i/sau bugetele locale i din fonduri speciale, necesare acoperirii cheltuielilor prevzute n proiectele de investiii aprobate; credite pentru cumprarea de aciuni i active - acordate pentru investiii financiare n credite promotori - acordate persoanelor juridice specializate i autorizate n mobiliare emise de societi comerciale la care statul este acionar; construcia i vnzarea de locuine, ce poart denumirea de promotori imobiliar, n scopul facilitrii construirii de locuine; credite ipotecare - acordate persoanelor juridice romne care au ca obiect de activitate construirea, reabilitarea, consolidarea sau extinderea imobilelor cu destinaie locativ, industrial sau comercial, precum i persoanelor juridice romne care doresc s construiasc locuine de serviciu sau de intervenie salariailor lor;

Basno, Cezar, Dardac, Nicolae, Floricel C-tin, Moned, credit, bnci, EDP, Bucureti, 1997

16

credite pentru activitatea de leasing - acordate n scopul achiziionrii de maini, utilaje,

mijloace de transport i alte bunuri, n vederea nchirierii lor pe o perioad determinat contra unei chirii dinainte determinate; credite de forfetare - forfetarea este operaiunea derulat ntre banc i clientul su, prin care aceasta vinde bncii creanele n valut pe care le are fa de un cumprtor sau beneficiar, n vederea recuperrii sumelor nainte de scaden, contra unei taxe de forfetare. Creditele globale de exploatare funcioneaz dup sistemul revolving i se acord n limita unui nivel global de credit , care acoper ansamblul nevoilor de exploatare ale clienilor: aprovizionri cu materii prime i materiale , mrfuri , piese de schimb, combustibili , impozite i taxe i alte cheltuieli aferente perioadei curente . Creditele globale de exploatare se acorda pe o perioada de 180 de zile sau de 365 de zile , cu excepia creditelor pentru produse cu ciclu lung de fabricaie . Dac din analiza efectuat cu ocazia revizuirii rezult c sunt ndeplinite condiiile avute n vedere la acordarea creditului global de exploatare, respectiv clientul i-a meninut indicatorii de performan, banca va putea menine sau chiar majora, la cererea agentului economic, nivelul plafonului de creditare, dac din analiza fluxului de lichiditi ntocmit n perioada urmtoare rezult aceast necesitate, cu condiia ca rulajul creditor ( rambursri din credite) al contului separat de mprumut credite globale de exploatare nregistrat pe parcursul perioadei de creditare s fi fost de cel puin din plafonul aprobat n cazul creditelor acordate pe 180 de zile, sau 1/1 din plafonul aprobat n cazul celor acordate pe o perioada de 365 de zile. Utilizrile din deschideri de credite permanente (linii de credite) reprezint o modalitate de creditare a agenilor economici , care funcioneaz dup sistemul revolving , n baza unui contract de credit prin care banca se angajeaz ca pe o anumit perioad de timp s mprumute clientelei fonduri utilizabile n mod fracionat, n funcie de nevoile acesteia, n limita unui nivel global de credit, cu condiia ca soldul zilnic al angajamentelor s nu depeasc volumul liniei de credite aprobat, cu posibilitatea prelungirii n mod repetat pe noi perioade de creditare dac sunt ndeplinite condiiile stabilite . Liniile de credite se pot acord , de regul , pe termen de 180 de zile, iar n cazul agenilor economici cu un standing financiar bun se pot acorda pe termen de 365 de zile. Creditele pentru finanarea cheltuielilor i stocurilor temporare se acord clientelei pentru finanarea operaiunilor cu caracter temporar, pe baza documentaiei prezentate, din

17

care s rezulte situaia stocurilor i cheltuielilor care fac obiectul creditrii i cauzele economice care au determinat formarea stocurilor respective . Fac obiectul acestei categorii de credite stocurile care au fost aprovizionate deja n perioada precedent fr a fi achitate, stocurile care urmeaz a fi aprovizionate de agenii economici pe baza de contracte ferme cu desfacere asigurat, ct i cheltuielile temporare aferente acestor stocuri . Creditele pentru finanarea cheltuielilor i stocurilor temporare constituite din cauze justificate economic se acord pe termen de maxim 12 luni . Creditele pentru finanarea cheltuielilor i stocurilor sezoniere de materii prime i produse se acord agenilor economici care constituie astfel de stocuri pe baza cererilor i documentaiilor prezentate de acetia. Bncile nu crediteaz stocurile sezoniere pe perioade care s depeasc intervalul dintre dou sezoane de producie naturale . Creditele de trezorerie pentru produse cu ciclu lung de fabricaie sunt cele ale cror cicluri tehnologice de execuie, de la lansarea n fabricaie pn la obinerea produsului finit, dureaz mai mult de 12 luni. n aceast categorie de produse se ncadreaz construcia i reparaiile de nave maritime i fluviale, aeronave, elicoptere. Creditele de trezorerie pentru produse cu ciclu lung de fabricaie se acord agenilor economici care execut astfel de produse, pe baza de comenzi i contracte ce necesit finanarea i urmrirea distinct, n situaia agenilor economici a cror activitate curent o reprezint execuia de produse cu ciclu lung de fabricaie. Creditele de trezorerie pentru produse cu ciclu lung de fabricaie se pot acorda pe termene mai mari de 12 luni, fr a depi ns ciclurile tehnologice stabilite prin documentaia tehnic . Creditele pentru prefinanarea exporturilor au ca destinaie satisfacerea necesitilor curente sau excepionale ale clienilor, ocazionate de fabricarea produselor destinate exportului i se aprob pe baza documentaiei prezentate de agenii economici, cu condiia existentei contractelor de export sau comenzilor ferme ncheiate direct cu partenerii externi sau prin intermediul unor comisionari, ce fac obiectul creditului solicitat , din care s rezulte : cantitatea i felul mrfii, condiiile i graficul de livrare, modalitatea i termenele de plat, preul mrfii n valuta. Creditele pentru export se acord pentru aprovizionri din producia intern (n lei) dau din import (n valut) cu materii prime i materiale, semifabricate, combustibili, energie.

18

Creditele pentru exportul de produse garantate cu creane asupra strintii se acord exportatorilor pentru desfurarea corespunztoare a activitii curente pe perioada de la livrarea produselor i pn la ncasarea contravalorii lor de la partenerii externi, fr a depi 12 luni de la acordarea creditului . Creditele pentru exportul de produse garantate cu creane asupra strintii se acord numai dup prezentarea comunicrii de la o societate bancar din ar sau strintate, agreat de banc, a deschiderii acreditivului de export irevocabil, n favoarea beneficiarului de credit sau alte forme de plat garantate bancar (scrisoare de garanie bancar, efecte de comer avalizate de alte societi bancare agreate de banc) . Creditele de scont. Scontul reprezint operaiunea prin care, n schimbul unui efect de comer (cambie sau bilet la ordin), banca pune la dispoziia posesorului creanei valoarea efectului, mai puin agio (dobnda i comisioanele aferente), nainte de scadena efectului respectiv . Cambia i biletul la ordin , ca titlul de credit , cuprind ca elemente definitorii obligaia trasului de a plti beneficiarului o anumit sum de bani la o dat stabilit (scaden). n cazul n care posesorul legal ai unei cambii sau bilet la ordin (beneficiarul sau ultimul giratar ntr-un ir nentrerupt de giruri) dorete ncasarea sumei nscrise n titlul de credit mai nainte de scaden, acesta poate gira titlul ctre o societate bancar , operaiune ce poart denumirea de scontare . Taxa scontului care se calculeaza astfel : Ds = Vn*Dc*Nz n care : 360 *100 Ds = dobnda cuvenita bncii ; Vn = valoarea nominal a titlului nscris la rubrica special rezervat pe faa titlului ; Dc = nivelul dobnzii aferente creditelor pe termen scurt ; Nz = numrul de zile calendaristice dintre data scontrii i ziua scadenei, inclusiv . Factoringul este un contract ncheiat ntre o parte furnizoare de mrfuri sau prestatoare de servicii i o societate bancar sau instituie financiar specializat, denumit factor, prin care aceasta din urm asigur finanarea, urmrirea creanelor i protecia riscurilor de credit, iar aderentul cedeaz factorului, cu titlu de vnzare sau de gaj, creanele nscute din vnzarea de bunuri sau prestarea de servicii pentru teri .

19

Creditele pentru faciliti de cont reprezint credite pe perioade scurte i foarte scurte de timp, pn la 30 de zile calendaristice, acordate agenilor economici care, din anumite cauze justificate economic, nu pot face temporar fa plailor . Aceast categorie de credite se poate acorda agenilor economici cu standing financiar ridicat i serviciul datoriei bun . Creditele pentru faciliti de cont se acord pentru acoperirea decalajului intervenit n fluxul de lichiditi ca urmare a ntrzierilor n ncasarea mrfurilor livrate, a lucrrilor executate sau serviciilor prestate. Creditele promotorii se acord de ctre bnci persoanelor juridice specializate i autorizate n construcia i vnzarea de locuine, ce poart denumirea de promotori imobiliari , n scopul facilitrii construirii de locuine . Promotorii imobiliari de construcii de locuine sunt ageni economici specializai, avnd ca obiect de activitate, definit prin statutul propriu de organizare i funcionare, construcia de locuine i vnzarea acestora direct ctre persoane fizice. Categoriile de locuine se pot clasifica astfel: sociale, de serviciu, de intervenie, de necesitate, de protocol, convenabile, case de vacan. Bncile acord acest tip de credite n completarea surselor proprii ale agenilor economici, pe obiectiv de investiii sau lista de utilaje i alte dotri, precum i pe grupuri de obiective de investiii similare. Creditul promotori pentru construcii de locuine se poate contracta numai de ctre persoane juridice, ageni economici specializai n atragerea i administrarea de resurse pentru construirea , cumprarea/vnzarea , reabilitarea, consolidarea i extinderea locuinelor, inclusiv pentru cele exploatate n regim de nchiriere, n scopul valorificrii acestora . Creditele ipotecare se pot acorda persoanelor juridice romne, care au ca obiect de activitate construirea, reabilitarea, consolidarea sau extinderea imobilelor cu destinaie locativ, industrial sau comercial, precum i persoanelor juridice romne care doresc s construiasc locuine de serviciu sau de intervenie pentru salariaii lor, cat i persoanelor fizice care doresc s-i dobndeasc o locuin. Creditele pentru activitatea de leasing . Leasingul este forma speciala de nchiriere a bunurilor imobile sau mobile de ctre societi financiare specializate, care ndeplinesc condiiile prevzute de lege pentru desfurarea acestei activiti ctre agenii economici care, n general, nu dispun de suficiente fonduri proprii sau mprumutate pentru a-i achiziiona astfel de bunuri cu plata integral sau nu doresc s-i achiziioneze aceste bunuri ntruct le sunt necesare numai pentru perioade scurte de timp .

20

Pentru efectuarea unei operaiuni de leasing, orice persoan fizic sau juridic va formula unei societi de leasing o ofert ferm , nsoit de lista de bunuri care vor constitui obiectul contractului de leasing, precum i de acte din care s rezulte situaia s financiar. Creditele de forfetare. Forfetarea este operaiunea prin care un vnztor sau un prestator de servicii i vinde creanele n valuta, rezultate dintr-un contract de vnzarecumprare, pe care le are fa de un cumprtor sau beneficiar, unei societi bancare sau instituii financiare specializate, contra unui cost de forfetare, nainte de ajungerea acestora la scaden , dar nu cu mai puin de 30 de zile nainte de termen . Operaiunea este negociabil i se deruleaz ntre banc i clientul su, creana valutar fiind cumprat cu renunarea la dreptul de regres asupra vnztorului creanei, cu excepia cazurilor de frauda. Forfetarea permite exportatorului recuperarea sumelor nainte de scaden sau transformarea unei vnzri pe credit ntr-o vnzare la vedere, cu plata taxelor respectiv . 2.2. Analiza financiar i documentaia de creditare a persoanelor juridice Decizia bancar de a acorda un credit trebuie s fie susinut de capacitatea de rambursare, prezent i viitoare, a clientului. Ca atare, este foarte important pentru banc s obin ct mai multe informaii despre evaluarea unui agent economic. Principalele caracteristici ale analizei bancare a creditului sunt: este o analiz cantitativ i calitativ a firmei, care permite s se determine capacitatea vizeaz identificarea, evaluarea i diminuarea acelor riscuri care pot mpiedica firma implic examinarea legturii dintre capacitatea i performanele managementului, a acesteia de a rambursa datoria, principalul i dobnda; s-i onoreze obligaiile contractuale; relaiei funcionale a activelor, datoriilor i capitalului firmei, evideniate n bilan, cu rezultatele activitii, aa cum ele sunt reflectate n situaia fluxurilor i a contului de venit; evalueaz situaia financiar i ratele care evideniaz eficiena performanelor firmei, posibilitatea acesteia de a acoperi serviciul datoriei. Cadrul general al analizei de credit este urmtorul: firmei); descrierea mprumutului (scop, sum, rambursare, scadene, garantare); descrierea firmei (informaii de baz, raportul anual i situaia consolidat, analiza

21

 numerar);

descrierea financiar a clientului, analiz istoric (creterea general a firmei,

analiza dimensiune-comunitate, analiza contului de venit, analiza bilanului, analiza fluxului de analiza activitii viitoare (cantiti, preuri, lichiditi proiecte); structura tranzaciei (colaterale, aranjamente); analiza SWOT (puncte tari, puncte slabe, oportuniti, ameninri); sumar i recomandri.

Dou direcii sunt definitorii n analiza i evaluarea unui agent economic implicat n relaia de creditare; analiza economico-financiar; analiza aspectelor nefinanciare. Analiza economico-financiar vizeaz att perioadele anterioare (de regul, ultimii doi ani), ct i proieciile financiare pentru perioadele viitoare i are ca suport documentele contabile de sintez (bilanul contabil, contul de rezultate, raportrile contabile periodice etc.) i situaiile financiare, un loc important revenind situaiei fluxurilor de lichiditi (cash-flow). 9 ntotdeauna, analiza financiar a unui agent economic are ca punct de plecare bilanul contabil. Acest document contabil de sintez ofer o imagine concludent asupra patrimoniului, situaiei financiare i rezultatelor obinute de agentul economic la un moment dat. Mai mult, n urma prelucrrii datelor din bilan se pot obine noi informaii, care s corespund mai bine necesitilor de analiz realizat de ctre banc, respectiv, de diagnostic i evaluare. n esen, investigarea datelor din bilanul contabil presupune parcurgerea urmtoarelor etape: analiza imobilizrilor i surselor de acoperire a acestora; analiza decontrilor, prelevrilor, vrsmintelor, datoriilor i obligaiilor fa de teri; analiza stocurilor i a celorlalte elemente de active circulante. Ca un prim obiectiv, pe baza datelor de bilan, se urmresc determinarea activului net i stabilirea ct mai corect posibil a riscului asumat de client n comparaie cu cel al bncii. Contul de rezultate, un alt document de sintez, pune n eviden evoluia fluxurilor din venituri i cheltuieli i raportul dintre acestea pe perioada ntregului exerciiu financiar. n baza datelor pe care le ofer contul de rezultate se poate realiza o analiz asupra: veniturilor, cheltuielilor i profitului obinute pe segmente de activitate (exploatare, financiar i extraordinar); repartizrii profitului net; pierderilor nregistrate i modului de recuperare a lor. Totodat, contul de rezultate ne ofer posibilitatea stabilirii unor solduri intermediare de gestiune (marja brut, valoarea adugat, excedentul brut din exploatare, capacitatea de autofinanare etc.), indicatori foarte importani n procesul de evaluare a situaiei economico9

Gheorghe Manolescu, Bnci i credit, Editura Fundaiei Romnia de Mine, Bucureti , 2006

22

financiare a clienilor. n baza datelor furnizate de bilanul contabil i contul de rezultate, bncile vor stabili situaia bonitii clienilor, folosind n acest sens un sistem de indicatori de structur i performan viznd: cifra de afaceri, capitalurile proprii, rezultatul exerciiului, lichiditatea, rentabilitatea, solvabilitatea etc. Prin coroborarea rezultatelor indicatorilor de bonitate, banca poate s pun n eviden situaia financiar a agentului economic, marcat prin puncte tari" i puncte slabe", ceea ce va face ca decizia de creditare s fie bine argumentat. Analiza aspectelor nefinanciare este, de asemenea, foarte important n evaluarea poziiei agenilor economici, viznd credibilitatea clienilor, marcat, n primul rnd, de calitile morale i profesionale ale managerilor agenilor economici solicitani de credite, ale principalilor asociai i colaboratori. n al doilea rnd, se au n vedere calitatea activitii desfurate de agenii economici i, n principal, ndeplinirea obligaiilor generate de relaiile cu partenerii de afaceri. n analiza aspectelor nefinanciare se va ine seama de o serie de factori specifici care opereaz att n mediul intern al afacerii, ct i n exteriorul acesteia. Factorii interni se structureaz astfel: o Managementul; o Activitatea agentului economic; o Strategia. Factorii externi cei mai importani sunt: o Caracteristicile domeniului de activitate, competitivitatea; o Nivelul profitabilitii, gradul de tehnologizare, cheltuielile de capital, marja brut etc.; o Strategiile viitoare n cadrul domeniului de activitate: o Impactul cadrului legislativ asupra agentului economic, incidena factorilor macroeconomici; o Dependena i poziia geografic fa de: sursele de aprovizionare; piaa de desfacere; mijloacele de transport etc. o Aspecte sociale ale pieei de desfacere: obiceiuri, tendina spre un anumit tip de consum, motive religioase etc. 10 Investigarea factorilor nefinanciari opereaz att n cazul noilor clieni ai bncii, ct i
10

Gheorghe Manolescu, Bnci i credit, Editura Fundaiei Romnia de Mine, Bucureti , 2006

23

pentru cei care beneficiaz deja de credite. Evaluarea performanelor agenilor economici, n calitate de mprumutai, prezint o deosebit importan pentru banc n analiza i clasificarea portofoliului de credite. Prin aceasta se pune n eviden capacitatea agenilor economici de a-i onora datoriile la scaden. Stabilirea performanelor agenilor economici se fac difereniat de la o banc la alta, n funcie de o anumit strategie avut n vedere. Paralel cu analiza i evaluarea performanelor clienilor, bncile vor face aprecieri i asupra serviciului datoriei, care poate fi: bun, atunci cnd rambursarea ratelor scadente i plata dobnzilor se fac la scaden sau cu o ntrziere de maximum 7 zile; slab, n situaia n care rambursarea ntrzie pn la 30 de zile; necorespunztor, atunci cnd ratele i dobnzile sunt pltite cu o ntrziere mai mare de 30 de zile. 2.3. Garantarea creditelor destinate persoanelor juridice Posibilitile de rambursare sunt determinate pe baza analizei financiare i economice, a altor indicatori, date, studii, avizri. Se pune accent pe indicatorii economico-financiari i pe proiecte de investiii prezentate la banc i pentru care se solicita credite. Studiul de fezabilitate trebuie s constituie i de data aceasta (a stabilirii operaiilor) documentului principal. Se deduce din afirmaia de mai sus, c existena i determinarea exact a garaniilor este mai important n cazul creditelor pe termen lung. Este firesc s fie aa, ntruct imobilizarea fondurilor n credite este mai mare i mai de lung durat n cazul creditrii obiectivelor este normal c garaniile imobiliare nu pot fi puse de regul n cazul creditelor pe termen scurt, ntruct patrimoniul agentului economic ar fi n permanent pericol de a se frmia i diminu. Se poate afirma c garaniile reprezint acoperirea material a datoriilor legate de creditele solicitate sau acordate. n practic internaional i cea romanesca exist trei tipuri principale de garanii pentru credite i anume:

garanii reale garanii personale alte garanii.

24

Garaniile constituie deci un privilegiu pentru banca n raport cu ali creditori. Garaniile pentru credite sunt asiguratorii i sunt oferite, att de agenii economici care mprumuta, ct i de alte persoane juridice sau fizice, care devin n acest fel garani. Garania este aa de important nct exist i o clasificare a creditelor acordate de bncile comerciale. Astfel, exist creditul garantat sau acoperit i creditul negarantat cu valori materiale. Creditul negarantat poate fi individual, cnd se acorda unei persoane fizice fr nici o obligaie sau formalitate, creditul cu gir personal, pentru fiecare operaiune i creditul prin scont de polie. n acest din urm caz, mai multe persoane prin obligaii luate anterior, garanteaz rambursarea la scaden. Garania real reprezint un activ acordat de ctre un debitor unui creditor (n cazul nostru banc ce a acordat mprumutul), astfel nct datoria s fie nsoit de o anumit siguran. Deci o garanie real este ntotdeauna un element de activ mobiliar sau imobiliar. Garania real const n rezervarea unor bunuri individualizate n scopul garantrii creditului. Garaniile reale cuprind ipotecile i gajurile. Pentru a nu fi contestate, garaniile reale trebuie s ndeplineasc anumite condiii:

renunarea debitorului i punerea gajului n posesia creditorului (bncii) sau a unei

tere persoane convenite de cele dou pri; este necesar s se ncheie un contract, care s expliciteze creditul i s precizeze

garaniile consimite; garaniile reale impun o responsabilitate din partea celor care le pstreaz; ei

rspund de conservarea bunurilor ipotecate sau luate n gaj; bunurile ce constituie garanii, nu se pot elibera dect cu acordul creditorului; garaniile s nu fie luate n perioadele periculoase ale unei ri (criz economic,

inflaie galopanta, rzboi); banca trebuie s fie contient de faptul c gajul sau poate fi preluat de ctre un alt

creditor privilegiat (bugetul statului). Banc mai poate fi afectat i de grij puterii politice de a ajuta s supravieuiasc ageni economici cu dificulti. Este clar c n acest caz se micoreaz drepturile creditorilor beneficiari de ipoteci sau gaj. Este cazul cu ceea ce se ntmpl n ara noastr n aceast perioad.

25

Din aceast cauz, banca trebuie s acorde credite nu numai n funcie de valoarea gajului, ci s se aib n vedere i justificrile economice i financiare. Acestea din urm pot descoperi riscuri serioase, care atrag dup ele dificulti majore. Ca urmare, nu este eficient ca o banc s acorde credite pe gaj, cu unele excepii, cum ar fi avansul pe mrfuri, credite acordate societilor de comer exterior, credite pe perioade foarte scurte. Creditele care cer o garanie real necesita o depunere n gaj a unor active. Vorbind de creditele pe termen scurt, gajul cuprinde active circulante (avansurile pe titluri, avansuri pe marfa i avansul pe pia). Avansul pe titluri este mai puin folosit, ntruct agenii economici nu au interesul s dein n portofoliul lor, titluri cu negociere curent. Totui unii ageni economici ptrund pe pia i procura titluri de valoare n scopul realizrii unui profit maxim. Aceste titluri pot constitui garanie pentru creditele acordate n scopul satisfacerii nevoilor de fonduri de rulment ale agentului economic. Avansul pe marfa este un credit ce se acorda pentru industrie i comer. Pentru acest credit sunt luate n consideraie mrfuri, care sunt constituite n gaj la banc. Avansul pe piaa este o alt form de creditare a produciei i are n vedere un activ circulant (producia neterminat, produse finite). Bncile manifest o oarecare pruden pentru astfel de creditri. Se apeleaz la adjudecri i licitaii i pentru ele se elibereaz cauiuni i garanii. Gajul este un accesoriu al contractului de credite. Prin el se remite bncii un bun mobil pentru garantarea creditului. Aceste bunuri trebuie s fac obiectul vanzarii-cumpararii, deci s fie cuprinse n circuitul civil. Gajul este de dou feluri i anume: cu deposedare i fr deposedare. Gajul cu deposedare se mai numete i amanet i presupune depunerea bunului mobil la banc. Obiectele gajului cu deposedare pot fi reprezentate de bunuri de volum mic i valoare mare (metale preioase, opere de art, bijuterii). Gajul fr deposedare se aplica numai asupra produselor solului, materiilor prime industriale, produselor n curs de fabricaie sau deja fabricate i aflate n depozit. Pentru c aceste produse s poat fi luate n garanie, se cere ndeplinirea urmtoarelor condiii:

s existe posibilitatea real de obinere a lor; s se afle la agenii economici sau n depozit; s existe o pia sigur de valorificare a produselor.

Ipoteca reprezint o garanie, care nu presupune deposedarea celui ce o prezint n vederea obinerii creditului. Cel care constituie ipoteca poate fi debitorul sau un garant. Drept

26

obiect al ipotecii se pot lua n consideraie numai bunurile imobile actuale, nu i cele viitoare. Aceste bunuri trebuie s fie incluse n circuitul civil i sunt formate din terenuri i cldiri de orice fel. Bunurile ipotecate pot fi luate n garanie numai la valoarea de asigurare, cnd ele aparin persoanelor fizice, sau numai la valoarea de nregistrare n contabilitate dac aparin agenilor economici. Persoanele fizice pot cere reevaluarea bunurilor ipotecate, dac considera c valoarea real a acestora este mai mare dect cea de asigurare. Bunurile imobile trebuie s ndeplineasc urmtoarele condiii pentru a putea fi luate n consideraie la garanie:

ipotecat.

s poate fi vndute-cumprate; s permit amenajri i adaptri; s fie asigurate; s existe un nscris la notariat prin care s se specifice valoarea bunului garantat; cel ce constituie ipoteca s aib deplin capacitate de exerciiu asupra bunului

Ipoteca trebuie nscris n registrul special de transcripiuni i inscripiuni sau n cartea funciara de la Judectorie. Stingerea ipotecii are loc, n general odat cu plata ultimei rate scadente la creditul garantat din ea. Garaniile personale reprezint aranjamentele agenilor economici i persoane fizice prin care acetia se obliga s suporte datoriile debitorilor ctre banc pentru creditele acordate. Acest tip de garanie mai poart denumirea de cauiune sau fidejusiune i este valabil dac sunt ndeplinite urmtoarele condiii:

s existe un contract separat prin care o persoan fizic sau juridic se obliga s

garanteze obligaiile agentului economic mprumutat cu ntregul su patrimoniu; cel ce garanteaz s aib deplin capacitate (s aib 18 ani dac este persoana

fizic, sau s fie legal constituit n cazul persoanei juridice); garantul s fie solvabil; garantul s domicilieze sau s aib sediul n judeul unde funcioneaz banc ce

acord creditul; patrimoniul ce se constituie garanie s nu fie afectat de alte datorii sau obligaii.

27

Cauiunea sau garania personal poate fi materializata i prin scrisoarea de garanie bancar. Aceasta este garania dat de o banc n favoarea unui agent economic sau persoane fizice care contracteaz un credit bancar. Scrisoarea de garanie bancar poate avea o diversitate de forme, dar trebuie s cuprind urmtoarele elemente obligatorii:

s precizeze clar suma creditului pentru care se emite garania; titularul creditului; beneficiarul garaniei; termenul de valabilitate a garaniei (care nu poate fi mai mic dect termenul de

rambursare a creditului); s fie datat i semnat de banc ce emite scrisoarea (de persoanele ce angajeaz

i reprezint, patrimonial, banc). Gajul general este un gaj comun la dispoziia tuturor creditorilor, acetia avnd o poziie egal fa de bunurile debitorului mpotriva cruia se deruleaz executarea silit. De acest gaj nu confer bncii privilegiu de a-i recupera singura datoriile (ca n cazul garaniilor reale), ceea ce nseamn c riscurile ei sunt mult mai mari. 2.4. Riscurile activitii de creditare Acordarea unui credit poate fi n general descris ca fiind procesul prin care o anumit valoare este mprumutat unei anumite entiti sau persoane, acceptndu-se un risc financiar asupra posibilitii ca acea entitate/persoan s nu fie capabil n viitor s-i achite obligaiile. Creditul bancar se refer la procesul de acceptare a unui risc asupra unui potenial debitor care desfoar o anumit activitate. Riscul asumat este influenat de capacitatea real a debitorului de a-i ndeplini obligaiile n viitor. n luarea deciziei de asumare a unui risc acceptabil precum i a unei datorii acceptabile, este foarte important s se neleag modul n care acel risc poate fi micorat la maximum. Acest lucru necesit utilizarea unui sistem de investigare a tuturor componentelor de risc, a riscului global, care pot fi mprite n trei categorii: a) riscul tranzaciei se refer la diferite aspecte funcionale ale riscului afacerii; b) riscul clientului capacitatea clientului de a-i achita datoriile fa de banc;

28

c) riscul garaniei posibilitatea bncii de a recupera creanele din ultima surs pe care o are la dispoziie. a) Riscul tranzaciei Acest risc necesit identificarea, nelegerea i acceptarea tuturor aspectelor funcionale i operaionale ale riscului implicit. Riscul tranzaciei cuprinde natura i structura afacerii; implicaiile juridice, politice, economice i practice, vis--vis de persoana juridic precum i orice alte circumstane care pot afecta sau schimba riscul n sine. Foarte important n riscul tranzaciei este cunoaterea naturii i a structurii afacerii propuse de persoana juridic i anume: tipul de produs de credit; scopul pentru care este solicitat produsul de credit (activiti legale); termenul pe care se acord (scurt, mediu sau lung); sursa de rambursare a creditului (identificabil sau neidentificabil); mecanismul prin care se face plata din sursa de rambursare; calitatea sursei de rambursare. Indiferent de tranzacia pe care dorete s o desfoare banca i care implic risc de credit, trebuiesc identificate n prealabil, folosindu-se metoda investigaiei, toate componentele care determin riscul. Astfel, trebuie investigate, analizate i cunoscute sursele i modalitatea de rambursare, drepturile i obligaiile contractuale ale persoanei juridice i debitorilor acesteia, natura, valoarea i gradul de lichiditate a fiecrei garanii oferite de ctre ea. Calitatea sursei de rambursare este o component de mare importan n cunoaterea i comensurarea riscului. Este preferabil ca banca s ncheie tranzacii n care sursa de rambursare s fie identificabil deoarece poate fi analizat calitatea acesteia i urmrit mecanismul prin care debitorii persoanei juridice efectueaz plile. b) Riscul clientului Riscul clientului presupune asumarea de ctre banc a riscului c, la data scadenei, clientul nu va putea s-i achite obligaiile pe care le are fa de banc. Creditul constituie, din perspectiva bncii, un plasament cu un risc cunoscut i asumat n vederea obinerii unui profit, iar din punct de vedere al clientului o surs de finanare necesar desfurrii, continurii, dezvoltrii sau restructurrii activitii acesteia. Banca trebuie s fie convins, n urma analizei pe care o efectueaz asupra datelor istorice i a prognozelor financiare, c debitorul are posibiliti s-i achite obligaiile n viitor. Este necesar nelegerea i evaluarea tuturor componentelor vis-a-vis de client, precum i a activitii desfurate de acesta n vederea stabilirii unei opinii prudente viznd

29

posibilitile de rambursare. Aceast opinie va trebui s ia n considerare nu numai o prim surs de rambursare pentru plata datoriei, ci i o posibil surs secundar de plat. c) Riscul garaniei Riscul garaniei rezult din incertitudinea bncii asupra posibilitii de a-i recupera creanele din ultima surs pe care o are la dispoziie dup epuizarea tuturor celorlalte ci. Gestiunea riscului garaniei presupune dou nivele de analiz: - primul nivel este cel al cuantificrii valorii garaniei nainte de acordarea creditului, n procesul de elaborare a deciziei de creditare. n prezent, n banc exist metoda proprie de evaluare a garaniei prin care se identific tipuri, condiii, localizarea, valoarea potenial a garaniei. Modul n care se constituie garania, direct de la client sau indirect de la altul care garanteaz pentru acesta, implic forme diferite de identificare i cunoatere a riscului. Pentru societatea bancar, calitatea girantului este la fel de important ca i calitatea clientului garantat, banca asumndu-i n felul acesta un risc egal cu acela fa de clientul care beneficiaz n mod direct de credit. - al doilea nivel de analiz a riscului garaniei se refer la momentul lichidrii garaniei, n cazul n care banca va trebui s procedeze la executarea acesteia. Procesul de preluare a controlului asupra garaniei necesit timp, iar la sfritul acestui proces, dac nu va fi posibil ca aceast garanie s fie vndut la un pre care s acopere datoria, banca va obine foarte puin sau chiar nimic din executarea ei. n momentul n care banca ia n garanie active i consider c s-ar putea s nu fie capabil s le realizeze la un pre care s acopere datoria ntr-un timp scurt dup ncheierea procesului legal (sau nu vor putea fi vndute deloc) atunci riscul trebuie identificat i evaluat ct mai corect nainte de aprobarea creditului. Garaniile trebuie s reprezinte ultima surs de rambursare a creditului care s se utilizeze numai n cazul n care nu mai exist alte posibiliti de rambursare a acestuia i plata dobnzii. Este necesar ca la baza analizei s stea un proces de investigare, analitic i interpretativ, care s utilizeze o varietate de proceduri i tehnici, deoarece numai n acest fel se poate obine nelegerea necesar formrii unei opinii legate de decizia de creditare.

30

31

CAPITOLUL III ANALIZA CREDITELOR ACORDATE PERSOANELOR JURIDICE N CADRUL RAIFFEISEN BANK
3.1. Prezentarea bncii Raiffeisen Bank este o banc universal, oferind o gam complet de produse i servicii de cea mai bun calitate persoanelor juridice (IMM-urilor i corporaiilor medii i mari) i persoanelor fizice, prin multiple canale de distribuie: uniti bancare (peste 500 n ntreaga ar), reele de ATM i EPOS, phone-banking (Raiffeisen Direct), mobile banking (myBanking) i internet banking (Raiffeisen Online). Banca are peste 2 milioane de clieni de retail (dintre care peste 130.000 IMM-uri) i peste 5.000 de clieni companii mari i medii. Prezena Raiffeisen Zentralbank Oesterreich (RZB) n Romnia a nceput n anul 1994 prin deschiderea unei reprezentane la Bucureti. n 1998, reprezentana a fost transformat ntr-o subsidiar a RZB, oferind servicii i produse pentru companii. n acelai timp, una dintre cele mai mari bnci deinute de statul romn - Banca Agricol - se afla ntr-o situaie financiar dificil. Datorit msurilor luate de autoritile romne - precum preluarea creditelor neperformante de ctre stat - banca a fost pregtit pentru privatizare n anul 2000. n februarie 2001, RZB, mpreun cu Romanian-American Enterprise Fund (RAEF), i-a exprimat interesul de a achiziiona pachetul majoritar de aciuni ale Bncii Agricole. Contractul de achiziie a fost semnat la sfritul lunii iulie 2002. Astfel, Raiffeisen Bank Romnia a rezultat prin fuziunea, ncheiat n iunie 2002, a celor dou entiti deinute de Raiffeisen Zentralbank Oesterreich AG (RZB) n Romnia Raiffeisenbank (Romnia), nfiinat n anul 1998 ca subsidiar a Grupului RZB i Banca Agricol, achiziionat n anul 2001. Activitatea Raiffeisen Bank a fost recunoscut de prestigioase publicaii de-a lungul anilor, astfel: n anul 2006, Raiffeisen Bank a fost desemnat Cea mai bun banc n anul 2006 n cadrul Galei premiilor Tribuna Economic i Cea mai eficient Banc a anului 2006 de ctre Business Press.

32

 n anul 2007, Raiffeisen Bank a primit trofeul "Banca Anului" pentru segmentul de activitate Corporate, n cadrul Galei Premiilor Piaa Financiar. n anul 2008, Raiffeisen Bank a fost desemnat Cea mai bun banc n Europa Central i de Est de ctre Euromoney. n anul 2009, Raiffeisen Bank a fost desemnat Cea mai bun banc n Europa Central i de Est de ctre Global Finance. Raiffeisen Bank ocup poziia a treia n sistemul bancar romnesc dup activele totale i are una dintre cele mai extinse reele de agenii, POS-uri i ATM-uri din Romnia. Banca ofer o gam complet de produse i servicii financiar-bancare pentru peste 2,2 milioane de clieni de retail (dintre care 130.000 sunt I.M.M.-uri) i pentru 5.000 de companii mari i medii. Raiffeisen Bank ofer o palet complet de produse bancare corporative i de investiii n domeniile de venit fix, structurare de credit, produse structurate i tranzacii bancare, structurate pe sectoare astfel: Personal banking Business banking Corporate and Institutional banking Private banking

Personal banking Contul Curent Raiffeisen Bank ofer posibilitatea deschiderii de conturi curente n urmtoarele monede: LEI, EURO, USD sau n monede ale Europei Centrale i de Sud-Est. n calitate de posesori ai unui cont curent Raiffeisen exist urmtoarele avantaje: Cardul de debit emis de banca Raiffeisen care se gsete sub trei forme :Visa Electron, Maestro i Master Card n LEI, USD i EURO asigur un mod de plat sigur, rapid i confortabil. Poate fi folosit n Romnia i n strintate, la orice comerciant care afieaz sigla MasterCard i Visa Electron. Cu acest card se poate retrage numerar 24 de ore din 24 att de la bancomatele Raiffeisen, ct i ale altor bnci. Schimbul valutar din valuta tranzaciei n valuta de cont se efectueaz automat. Cardul Raiffeisen MasterCard este acceptat n peste 27 milioane de spaii comerciale i la 900.000 de bancomate, iar n Romnia la peste 17.000 puncte de vnzare i la mai mult de 2.900 de bancomate. La deschiderea contului curent se poate opta pentru obinerea unui card de debit Raiffeisen n LEI, EURO sau USD valabil

33

oriunde n lume, la orice bancomat i n orice spaiu comercial care are afiat simbolul MasterCard sau Visa Electron. Comision 0% la retragere de numerar de la bancomat. n cazul retragerii de numerar din contul curent de la un bancomat al Raiffeisen, banca nu percepe nici un comision pentru respectiva tranzacie. Cardurile de credit Raiffeisen Bank ofer posibilitatea de a avea pn la 2 carduri Facilitatea de descoperire de cont (overdraft). Facilitatea de "descoperire de cont" suplimentare de credit Standard ,Vodafone i Gold. ofer posibilitatea de a avea acces n plus ntre unu i trei salarii nete. Iar dobnda se aplic numai la suma cheltuit, nu la ntreaga valoare a creditului aprobat de banc. Banca nu percepe taxe sau comisioane pentru neutilizarea descoperitului de cont, overdraft-ul nu are o dat fix de rambursare integral, dobnda se aplic numai pentru suma utilizat iar n cazul mbuntirii situaiei financiare, poi beneficia de majorarea sumei acordate. Pli directe furnizori. Un alt avantaj al contului curent Raiffeisen este c se pot efectua pli directe ctre furnizorii de utiliti, fr a fi necesar deplasarea la banc, datorit contului curent ataat cardului tu, avnd utilizare domestic i internaional. Ordine de plat. Prin intermediul ordinelor de plat se creeaz posibilitatea de a transfera sume de bani att n ar ct i n strintate din contul curent. Acest lucru nlesnete efectuarea tranzaciilor financiare n mod rapid, eficient i sigur fr a mai fi nevoie s se utilizeze numerar. Schimburi valutare. Clienii Raiffeisen au posibilitatea de a efectua tranzacii comerciale directe i extrageri de numerar nu numai n ar, dar i n strintate (cardul este alimentat cu lei, n strintate realizndu-se conversia automat n moneda rii respective). Creditele a. Pentru persoane fizice - FLEXICREDIT, creditul de nevoi personale, pn la 10.000 euro; - FLEXICREDIT INTEGRAL, de refinanare, pn la 150.000 euro; - FLEXICREDIT PLUS, credit ipotecar, pn la 150.000 euro; - CASA TA, ipotec de rang I, pn la 200.000 euro; - PRIMA TA CASA, ipotec n favoarea statului, pn la 57.000 euro; - CREDITUL PENTRU BUNURI DE CONSUM, pn la 10.000 lei; - MAINA TA, gaj pe auto i CASCO, pn la 75.000 euro;

34

- OVERDRAFT, pn la 6 salarii sau 3 pensii. b. Pentru I.M.M.-uri - FLEXI I.M.M. Micro - societi cu cifra de afaceri pe ultimul an de activitate pn la 1.000.000 EUR (echivalent LEI), indiferent de numrul de angajai; - FLEXI I.M.M. Medii - societi cu cifra de afaceri pe ultimul an de activitate ntre 1.000.000 i 5.000.000 EUR (echivalent LEI), indiferent de numrul de angajai; - Credit imobiliar pentru I.M.M., la care societatea beneficiar contribuie cu 15% din valoarea proiectului. Carduri Carduri de credit. Prin intermediul cardului de credit Cardului de cumprturi, Raiffeisen ofer un instrument modern, sigur i confortabil de plat, care confer posibilitatea de a beneficia de o linie de credit n orice moment. Cardul de cumprturi, disponibil n variantele Gold, Standard i Vodafone, ofer o serie de faciliti precum acceptare internaional, acces la reeaua de ATM-uri, sau emiterea de carduri suplimentare. Cardurile de credit Raiffeisen Bank ofer o limit de credit de pn la 20.000 lei (40.000 lei pentru cardul Gold) i pot fi folosite oriunde n lume, cu o perioad de graie de pn la 56 de zile. Carduri de debit. Cardurile de debit (Visa Business LEI National i International, Visa Business USD i Visa Business EURO) sunt un mod de plat sigur, rapid i confortabil. Pot fi folosite n Romnia i n strintate, la orice comerciant care afieaz sigla MasterCard i Visa Electron. De asemenea, cu acesta se poate retrage numerar 24 de ore din 24 att de la bancomatele Raiffeisen, ct i ale altor bnci. Schimbul valutar din valuta tranzaciei n valuta de cont se efectueaz automat. Banca deine i o reea extins de ATM-uri i POS-uri: 860 de ATM-uri i peste 6.700 de POS-uri. Raiffeisen Bank ofer o gam complet de servicii i produse de calitate pentru persoane fizice, I.M.M.-uri i companii mari. Economii i depozite Conturile de economii oferite de Raiffeisen sunt o alternativ de investiie n LEI sau EURO pentru cei care au acumulat deja sume de bani pe care vor s le plaseze n condiii de risc mediu. Se ofer acces la pieele financiare internaionale, iar investiiile vor avea un grad de risc mediu i o rentabilitate adecvat. Sumele sunt investite n obligaiuni

35

guvernamentale i corporatiste cu risc sczut i aciuni ale unora dintre cele mai prestigioase companii din lume. Contul de economii Acces Plus se poate constitui pe o perioad nelimitat cu o sum minim la deschidere cont de 500 lei, respectiv 500 Euro. Dobnda se calculeaz zilnic i se capitalizeaz lunar n contul Acces Plus iar rata dobnzii este variabil, n funcie de sold. Conturile de depozit la termen permit acumularea dobnzii n funcie de sumele existente n cont i de perioada de timp pentru care se opteaz s se economiseasc. n vederea constituirii unui depozit la termen, trebuie depus un nivel minim convenit n funcie de moneda n care se face economisirea. Business banking (ntreprinderi mici i mijlocii) Raiffeisen Business Banking este un concept bancar complet nou, construit pe principiile parteneriatului, accesibilitii i inovrii. Un element cheie al ofertei Business Banking este portalul online. Dezvoltat iniial pentru a servi mari corporaii multinaionale, portalul aduce pe biroul clienilor o gestionare sofisticat i inovatoare a fluxurilor de numerar, a finanrii ciclului comercial, a schimbului valutar i a tranzaciilor pe piaa monetar. Business Banking nu este doar o soluie bancar online. Business Banking ofer acces rapid la o serie de soluii de finanare flexibile, de la mprumuturi de investiii la finanarea capitalului circulant. Business Banking ofer o experien superioar clienilor si, ncepnd cu un Relationship Manager dedicat care lucreaz strns cu clientul pentru a nelege ce dorete i pentru a oferi ceea ce acesta ateapt, mpreun cu un Centru de Relaii cu Clienii foarte bine pregtit pentru a sprijini cererile zilnice. Corporate & institutional banking n cei aproape douzeci de ani de activitate n Romnia, Raiffeisen Bank are deja o istorie impresionant n dezvoltarea unor relaii de afaceri solide cu companii multinaionale, companii internaionale de talie medie implicate n operaiuni de comer cu Romnia, ct i companii locale cu potenial de cretere. Raiffeisen se numr cu mndrie printre primele bnci cu capital strin care a investit n Romnia i a rmas dedicat acestei zone geografice,

36

meninndu-i cooperarea cu partenerii si i dezvoltndu-se odat cu mediul de afaceri din ara noastr. Divizia Corporate are reprezentani corporatiti n toate centrele regionale corporatiste, oferind marele avantaj de a putea desfura activitatea bancar n orice zon a rii i de a beneficia de soluii bancare adaptate cerinelor clienilor. Prin reeaua de peste 430 de uniti teritoriale, prin calitatea produselor i serviciilor oferite, Raiffeisen Bank este unul din participanii majori n mediul bancar romnesc. Raiffeisen Bank i-a creat expertiz n sectoare precum: Sectoare industriale i Industria Auto, Industria bunurilor de larg consum, Sectorul Energetic, Telecomunicaii, Media, Tehnologia Informaiei i Sntate. nelegerea profund a dinamicii acestor sectoare combinat cu prezena local pune banca n poziia ideal pentru a consilia clienii i a le oferi cele mai bune servicii bancare. Raiffeisen are o tradiie ndelungat n a oferi suport clienilor si cu o larg varietate de produse de creditare printre care: descoperire n cont curent, facilitate general de credit, credite pe termen mediu i lung etc. Echipa de profesioniti ai bncii este pregtit pentru a oferi servicii de creditare pentru corporaii cu un accent deosebit pe structuri inovative, oferind soluii specifice pentru fiecare tranzacie i cu multiple opiuni pentru a acoperi cerinele particulare ale clienilor. Private banking Serviciul Private Banking este un serviciu bancar de prima clas, personalizat i adaptat pentru clienii din clubul Raiffeisen Exclusive cu disponibil de investiii de peste 40.000 de euro. Prin Raiffeisen Exclusive clientului i este alocat un bancher personal ale crui calificri i studii se potrivesc perfect nevoilor sale. Membrii clubului beneficiaz de servicii la cele mai nalte standarde, de flexibilitate i confidenialitate pentru a se bucura cu adevrat de fondurile lor. Prin Raiffeisen Exclusive, banca a amenajat spaii moderne i elegante n municipiile Bucureti, Braov, Constana, Timioara, Iai, Cluj i Ploieti. Apartenena la clubul clienilor Raiffeisen Exclusive are urmtoarele privilegii: Bancher personal; Acces n locaii dedicate Raiffeisen Exclusive; Cotaii negociate pentru plasamente;

37

 pieelor;

Tarife reduse la principalele operaiuni bancare; Informare activ i constant despre noi produse de investiii i despre evoluia Invitaii la evenimente sociale i culturale. Produsele oferite sunt cele de economisire i investiii, n funcie de suma Depozite clasice sau negociate n lei sau valut; Depozite structurate (oportuniti de plasament pe termen scurt cu un grad de risc Instrumente financiare cu venit fix; Plasamente n fonduri deschise de investiii n lei sau valut; Investiii pe pieele de capital; Oportuniti de investiii private pe piaa extern.

disponibil i de apetitul pentru risc al fiecrui client:

mai ridicat i cu randamente mai mari dect depozitele bancare uzuale);

3.2. Etapele procesului de creditare n cadrul Raiffeisen Bank a. Documentarea asupra solicitantului de credit n aceast prim etapa a procesului de creditare, moderatorul de credite poart o discuie cu clientul din care trebuie s reias rspunsul la anumite ntrebri pentru ca moderatorul s-i fac o imagine de ansamblu i s-i poat oferi acestuia soluia financiar de care acesta are nevoie. Informaiile despre I.M.M. de care este neaprat nevoie n aceast etap sunt: Prezentarea de documente ale societii comerciale; Prezentarea de date despre situaia financiar a societii comerciale (bilan Garaniile ce pot fi constituite i sursele proprii de finanare; Justificarea necesitii creditului.

contabil i buget);

Dup ce acestea au fost clarificate i moderatorul de credite are format imaginea de ansamblu precizat mai sus i se va solicita clientului completarea cererii de credit i documentaia necesar susinerii acesteia.

38

b. Documentarea creditului Pentru ca analiza dosarului de credit s poat fi nceput, solicitantul de credit este nevoit s depun alturi de o cerere de acordare a creditului o serie de documente prin care s justifice cele declarate moderatorului n etapa de informare, documente necesare s probeze necesitatea i oportunitatea contractrii mprumutului n vederea cumprrii unui spaiu comercial. Coninutul documentaiei difer n funcie de categoria de clieni, dar i de tipul creditului solicitat. Salariailor pentru creditul de nevoi personale i cardul de credit li se solicit: a. Formularul Cerere pentru acordarea unui mprumut pentru Nevoi Personale sau Cerere pentru acordarea unui Card de Credit; b. Buletin/carte de identitate copie; c. Adeverina de salariu tip Raiffeisen n original, cu semnturi i tampila societii; d. Factur de utiliti cea mai recent, nu mai veche de 45 de zile, n original sau copie. Persoanelor fizice autorizate, pentru creditul de nevoi personale i cardul de credit li se solicit: a. Certificat de nregistrare - copie; b. Autorizaie de funcionare i Licena de libera practic copie; c. Registrul de pli i ncasri pentru 12 luni copie; d. Declaraia de venituri pentru anul anterior (februarie - mai); e. Decizia de impunere fiscal (iunie - ianuarie); f. Alte documente pentru dovada veniturilor suplimentare. Microcompaniilor, pentru creditul de nevoi personale i cardul de credit li se solicit: a. Cod fiscal b. 2 Bilanuri c. Jurnal de banc / Registru de cas / extras de cont (pe ulimele 6 luni) d. Copii contracte pe microcompanie cu companii din Preferred i/sau Private e. Copie facturi fiscale aferente contractelor (nu mai vechi de 60 de zile) f. Act constitutiv microcompanie g. Certificat de nregistrare Micro

39

h. Un act care s ateste sediul/adresa micro (contract de nchiriere sau act de proprietate). Pentru creditele cu garanii imobiliare pe lng aceste documente mai este nevoie i de documentaia asupra imobilului: a. Antecontract de vnzare-cumprare autentificat (doar pentru creditul ipotecar); b. Titlul / Actul de proprietate; c. Documentaia cadastral (releveu, fi corp proprietate, plan amplasament); d. ncheiere de nscriere a dreptului de proprietate (ntabulare); e. Extras de carte funciar de informare n original se obine de ctre notar sau proprietar de la Oficiul de Cadastru i Publicitate Imobiliar; f. Copie B.I./C.I. a vnztorului (pentru ipotecar). c. Analiza dosarului de credit Analiza dosarului de credit este realizat n sediul central. Procesarea dosarului este efectuat printr-un sistem electronic. Politica de creditare a Bncii nu va fi prezentat clientului, acesta putnd afla statusul i decizia asupra dosarului de credit. Statusul unui dosar de credit pn la decizie asupra dosarului este disponibil ctre clieni prin apelarea telefonic a Departamentului de Relaii cu Clienii. Necesitatea analizrii situaiei economico-financiare a clientului decurge din nevoia bncii de a cunoate toate elementele necesare fundamentrii deciziei de creditare. Un rol important n aceast etap a creditrii l are stabilirea bonitii persoanei juridice. Pentru a putea obine o informare ct mai complet despre situaia economicofinanciar a acesteia i diagnosticarea este necesar a se defini un pachet de indicatori. Aceti indicatori trebuie s exprime capacitatea de a-i onora obligaiile legate de creditul solicitat, de a rambursa creditul la scaden i de a-i plti dobnzile aferente, precum i de a face dovada existenei garaniilor asiguratorii. Capacitatea de rambursare se stabilete n funcie de veniturile lunare cumulate ale societii. Dovada realizrii veniturilor se face dup caz prin: prezentarea bilanurilor contabile, decizia de impunere emis de administraia financiar pentru venituri, etc. Alte elemente de care se ine seama n analizarea dosarului i luarea deciziei de aprobare sunt: statutul social, evoluia financiar a societii de la nfiinare i pn n prezent, condiia locativ, sectorul de activitate, proprieti deinute etc.

40

Decizia de aprobare/refuz a solicitrii de credit se face pe baza analizei documentelor furnizate de ctre persoana juridic. Creditele se aprob de comitetele de credite organizate la nivelul unitilor teritoriale. d. Utilizarea sumelor din credit Odat ce fondurile sunt disponibile n contul persoanei juridice, aceasta poate utiliza fondurile prin retragere n numerar de la casierie: n acest caz trebuie s completeze formularul de retragere; retragerile se pot efectua n orice valut indiferent de valuta creditului; daca valuta retras este diferit fa de valuta creditului trebuie completat i formularul de schimb valutar de vnzare valutar i semnat de client. Cursul de schimb utilizat este cel pentru schimb valutar la casierie. e. Evenimentele din perioada post-vnzare Rambursare anticipat (plata n avans) Rambursrile anticipate pot fi de urmtoarele tipuri: ratelor; Solicitrile de rambursare parial trebuie prezentate cu cel puin 2 zilelucrtoare naintea urmtoarei scadente. Condiiile pentru rambursri totale de credit: creditului; Rambursrile totale vor fi nregistrate doar la urmtoarea dat de scaden a pariale; totale (sau integrale). Clientul nu are rate n ntrziere; Valoarea rambursrii trebuie s reprezinte minimum 3 rate lunare; Rambursrile pariale vor fi nregistrate doar la urmtoarea dat de scaden a Toate fondurile trebuie s fie n valut de plat a ratelor; Clientul trebuie s asigure fonduri pentru plata comisioanelor n valuta de plat a

Condiiile pentru rambursri pariale de credit:

creditului (deci, rambursrile pariale nu pot fi efectuate nainte de data de plat a primei rate);

41

Clientul trebuie s asigure fonduri pentru: Valoarea Urmtoarei Rate + Comision Solicitrile de rambursare total trebuie prezentate cu cel puin 3 zile lucrtoare

de Rambursare + Sold Credit dup Urmtoarea Rat; naintea urmtoarei scadene. Renunarea la credit Dac dosarul de credit al clientului nu a fost nc soluionat de ctre departamentul de analiz al RAIFFEISEN BANK, atunci clientul poate renuna la credit rapid i fr nici un cost. n cazul n care dosarul de credit a fost aprobat, renunarea la credit este considerat o rambursare total. Iar clientul trebuie ntiinat c se vor aplica toate comisioanele deja precizate (de acordare credit etc.). 3.3. Procedura de acordare a creditelor de ctre Raiffeisen Bank n ntreaga activitate de creditare, banca va respecta ntocmai prevederile Legii privind activitatea bancar, a Legii privind statutul B.N.R. n calitatea s de banc central cu atribuii de reglementare n domeniul monetar, de credit, valutar i de pli precum i propriile norme i instruciuni de lucru. Operaiunile de aprobare i acordare a creditelor au la baz prudena bancar ca principiu fundamental ce caracterizeaz ntreaga activitate a bncii. RAIFFEISEN BANK i bazeaz activitatea de creditare pe anumite principii generale care se regsesc n normele bncii: 5 ani. Pot beneficia de credite persoanele juridice i fizice care au deschise conturi la Banca verific mprumutaii de la acordarea creditului i pn la rambursarea rezultatele economico - financiare, capacitatea managerial, unitile bncii. integral a acestuia. Ca urmare, activitatea de creditare implic n permanen analize privind situaia patrimonial, credibilitatea fiecrui client i alte elemente care s permit evaluarea potenialului economic i financiar prezent i n perspectiv. Prin unitile sale, acord credite pe termen scurt pe o durat ce nu depete 12 luni, credite pe termen mediu de pn la 5 ani, i credite pe termen lung cu durat mai mare de

42

Creditele solicitate, indiferent de valoare i durat, se acord cu destinaii precise

pe baz de contracte din care rezult clar toi termenii i toate condiiile i dac solicitanii prezint credibilitate privind rambursarea creditului i a dobnzilor la termenele stabilite. Volumul creditelor, destinaia, duratele de creditare, garaniile necesare, dobnzile, condiiile de rambursare a creditelor, precum i alte clauze, se stabilesc prin contractele de credite ncheiate pe baza negocierii directe ntre banc i clienii si. Volumul total al angajamentelor bncii (credite i scrisori de garanie) fa de un Dup aprobare, creditele se pun la dispoziia clienilor n condiiile negociate prin singur debitor nu poate depi 20% din fondurile proprii ale bncii. contractele de credit ncheiate, nregistrnd concomitent angajamentul n evidena extrabilanier a bncii, la data i pe durata i valoarea prevzut n contract. Dup aprobarea unui credit, banca nu poate anula sau reduce cuantumul acestuia dect n cazuri justificate, determinate de constatarea furnizrii de ctre client a unor date nereale i numai dup expirarea unui termen de preaviz de minimum 5 zile calendaristice, care va fi comunicat n scris acestuia. Banca poate ntrerupe imediat, fr preaviz, utilizarea de ctre client a unui credit aprobat, n cazul n care situaia economic i financiar a acestuia nu mai asigur condiii de garanie i rambursare. Mecanismul de creditare a persoanelor juridice cuprinde mai multe etape i reprezint concretizarea principiilor de creditare. 1. Etapa preliminar; 2. Etapa depunerii dosarului; 3. Etapa analizei documentaiei depuse i determinarea indicatorilor de apreciere; 4. Etapa constituirii garaniilor; 5. Etapa negocierii i aprobrii creditului; 6. Etapa ncheierii contractului. Dosarul ce trebuie depus cuprinde n principal dou tipuri de documente: unele de ordin juridic, legate de statutul societii, nregistrarea acesteia la Registrul Comerului, autorizaii specifice funcionrii normale, angajarea legal a creditului, componena echipei manageriale, etc., i altele de natur economic, legate de prezentarea situaiei economicofinanciare a societii (bilan, situaia contului de profit i pierdere, situaia fluxului de fonduri), balana de verificare a lunii precedente solicitrii creditului, planul afacerii,

43

contracte, comenzi ferme la intern i/sau extern, situaia obligaiilor de plat, garaniile materiale oferite. Creditarea agenilor economici se efectueaz avnd la baz att analiza elementelor nonfinanciare, ct i a activitii economico-financiare realizate i prognozate. Analiza nonfinanciar Analiza nonfinanciar vizeaz credibilitatea clientului, ca element psihologic esenial cu privire la formarea de ctre banc a convingerilor referitoare la calitile morale i profesionale ale conductorilor agenilor economici solicitani de credite, a principalilor asociai i colaboratori, precum i a reputaiei privit prin calitatea produselor, serviciilor i a modului de ndeplinire a obligaiilor asumate n relaiile cu partenerii de afaceri. Factorii nonfinanciari care influeneaz activitatea clientului pot fi: 1. Forma juridic i structura acionariatului 2. Capacitatea managerial 3. Relaiile i reputaia pe pia 4. Implicarea financiar sau angajarea acionarilor sau asociailor 1. Forma juridic i structura acionariatului Cunoaterea structurii acionariatului unei societi, sau grup de firme, permite bncii stabilirea nivelului de competen decizional. 2. Capacitatea managerial Banca este interesat s cunoasc urmtoarele aspecte: a. caracterul, integritatea i comportamentul conducerii; b. pregtirea, experiena n domeniul de activitate i n funcii de conducere; c. existena n echipa de conducere a cel puin unei persoane calificate pe probleme financiar-contabile care s asigure organizarea i desfurarea corespunztoare a acestor activiti; d. dac conducerea face parte din asociaii profesionale i este cunoscut i apreciat de oficialiti importante. 3. Relaiile i reputaia de pia Banca analizeaz urmtoarele aspecte: a. Sectorul economic n care activeaz clientul: perspectiva de dezvoltare pe termen scurt i lung a sectorului; problemele majore cu care se confrunt sectorul;

44

avantaje/oportuniti oferite de sectorul economic; uurina/dificultatea de a ptrunde pe pia; existena produselor de substituie; poziia actual a BRD n finanarea sectorului respectiv. reputaia clientului n cadrul ramurii, subramurii i cota de pia deinut pe plan dac clientul are rezerve pentru reducerea preului de vnzare ca urmare dac clientul poate impune o reducere a preurilor i la furnizorii si; dac exist bariere tehnologice, legislative, ecologice fa de concuren; dac activitatea clientului este ciclic sau sezonier. dac produsele sunt de strict necesitate sau sunt produse de lux; de ct timp clientul desface pe pia produsele sale, respectiv presteaz servicii dac produsele/serviciile pot fi vndute/prestate separat sau depind i de alte ponderea valoric a produselor i/sau serviciilor n totalul veniturilor clientului. clienii interni i externi importani, ponderea vnzrilor efectuate la intern sau

b. Poziia clientului pe pia: internaional, naional i/sau local; concurenei;

c. Produsele oferite de client:

i cum sunt acestea primite de cumprtori; produse sau servicii; d. Portofoliul clienilor: extern n totalul vnzrilor societii, dependena fa de principalii clieni i repartiia lor geografic; perioada de ncasare a clienilor; reglementarea relaiilor contractuale; dac exist pli ntrziate, valoarea, ponderea, frecvena lor. dac clientul depinde de un singur furnizor; cum se realizeaz plata (OP, acreditiv, cec, BO, cambie); dac aprovizionarea se face necondiionat i furnizorii ofer garanii; dac aprovizionarea este ritmic sau sezonier;

e. Portofoliul furnizorilor:

45

dac sunt pli ntrziate fa de furnizori, valoarea, ponderea, frecvena lor.

Analiza bonitii clienilor Bonitatea clientului se stabilete cu ajutorul indicatorilor ce o definesc i exprim capacitatea acestuia da a-i achita obligaiile care urmeaz s i le asume prin semnarea contractului de credite. Elementele de baz utilizate n determinarea i cuantificarea indicatorilor bonitii se regsesc n principalele situaii financiar-contabile ntocmite periodic de agenii economici: bilanul, contul de profit i pierderi, balana de verificare, situaia patrimoniului, rezultatele financiare, ncasri i pli n valut. Indicatorii utilizai pentru aprecierea bonitii clienilor sunt : 1. Solvabilitatea patrimonial arat gradul n care capitalul propriu al clientului asigur acoperirea creditului i mprumuturilor. O solvabilitate bun este atunci cnd indicatorul este cuprins ntre 40% i 60%, limita minim fiind de 30%. 2. Gradul de ndatorare arat ct din volumul total al activelor clientului este acoperit de creditele bancare i datoriile ctre teri. Indicatorul este optim cnd rezultatele obinute sunt pn la 50%. O valoare relativ apropiat de 0 a indicatorului arat c agentul economic are datorii minime sau acestea sunt inexistente i activele patrimoniale sunt acoperite cu sursele sale. 3. Lichiditatea total arat capacitatea clientului de a acoperi obligaiile de plat exigibile pe termen scurt (pasive curente) prin activele curente (disponibiliti, clieni, stocuri, etc.) care se pot transforma n scurt timp, de regul pn la 12 luni, n mijloace bneti. Nivelul optim al indicatorului este atunci cnd acesta este mai mare de 100%. 4. Lichiditatea imediat reflect posibilitatea clienilor de a-i achita imediat datoriile, creditele i mprumuturile n termen scurt. Pentru clienii care nregistreaz pierderi, valoarea activelor luate n calcul se va diminua cu valoarea pierderilor nregistrate. Nivelul optim al indicatorului este atunci cnd tinde spre 100%. 5. Rentabilitatea n funcie de cifra de afaceri exprim capacitatea clientului n funcie de condiiile concrete de producie, tehnologie, organizare, management s obin un anumit

46

nivel de profit la un anumit volum de vnzri (cifra de afaceri). Indicatorul se mai numete i marj de profit la vnzri. Nivelul diferit al rentabilitii clienilor din cadrul aceleiai ramuri impune cunoaterea poziiei acestuia n cadrul ramurii, ceea ce face util compararea rezultatelor obinute cu indicatorul mediu pe ramur, dac acesta se cunoate. 6. Gradul de acoperire a cheltuielilor din venituri exprim gradul n care veniturile realizate acoper cheltuielile aferente acestora. Se determin ca raport ntre veniturile medii lunare i cheltuielile medii lunare. Nivelul bun al indicatorului este peste 120%. Garaniile practicate de RAIFFEISEN BANK se mpart n : 1. garanii reale: afectarea special a unui bun material (mobil sau imobil) pentru garantarea obligaiei. Principalele forme sunt ipoteca i gajul. 2. garanii personale: ce reprezint angajamentul altor debitori de a onora datoria n caz de insolvabilitate a debitorului principal. Are ca form principal (fidejusiunea); Garania real rezult din afectarea special a unuia sau mai multor bunuri, de a servi la asigurarea plii creanei unui anumit creditor. Bunul grevat de garanie constituie gajul special al creditorului, care este narmat cu un drept de preferin i de urmrire fa de ceilali creditori. Cele mai importante garanii reale sunt gajul (amanetul) i ipoteca. Avnd ca efect dreptul de urmrire i de preferin, garaniile reale prezint un grad ridicat de siguran n garantarea creditului. a) Garanii reale mobiliare n sensul legii, bunurile ce pot fi afectate unei garanii reale mobiliare pot fi: 1. corporale, inclusiv bunurile mobile accesorii unui bun imobil, sau necorporale ; 2. individualizate ori determinate generic; 3. prezente sau viitoare. n ceea ce privete garania real asupra bunurilor viitoare, trebuie acordat o atenie deosebit acestui tip de garanie, ntruct aceasta produce efecte n momentul n care debitorul sau garantul obine proprietatea asupra bunurilor care corespund descrierii din contractul de garanie, iar creditul se pune la dispoziia clientului anterior acestei date. n scopul asigurrii gradului de prioritate agreat de banc, se vor verifica sarcinile ce ar putea afecta bunul. Garania real mobiliar poate fi constituit fr deposedarea bunului afectat garaniei. cauiunea

47

Gajul sau amanetul este contractul n puterea cruia debitorul remite bncii un bun mobil drept garanie a datoriei, acesta avnd dreptul s rein lucrul sau posesiunea s pn la plata integral a datoriei, iar n caz de neplat, s se despgubeasc din preul bunului cu preferin fa de ceilali creditori ai debitorului. Imobilele nu se gajeaz. Nici imobilele prin destinaie nu se gajeaz. Bunurile sunt mobile prin natura lor sau prin determinarea legii. Se pot gaja mrfuri, bani, obligaiuni, aciuni, titluri de credit, etc. Pentru a gaja un bun, constitutorul trebuie s fie proprietar al acestuia i s fie capabil a-l nstrina. Altfel banca se expune la posibilitatea revendicrii bunului de ctre adevratul proprietar. Prile care ncheie contractul de gaj trebuie s realizeze un act scris ce poate fi sub semntur privat sau sub form autentic. n actul de gaj se nscrie i suma datorat precum i descrierea obiectelor gajate. Predarea gajului n posesia bncii i confer acesteia un drept real asupra lucrului amanetat. Banca deine astfel un drept de preferin i un drept de urmrire asupra bunurilor dac au ieit din posesia ei prin pierdere sau furt. Banca are obligaia ca n momentul plii datoriei s restituie bunul gajat. Totodat ea are obligaia pe perioada ct deine bunul s-l conserve. Dac la scaden debitorul nu pltete, banca se adreseaz justiiei care va ordona vnzarea gajului prin licitaie public. Gajul se stinge prin plat, renunarea creditorului sau pierderea bunului. Contractul de garanie real mobiliar va putea s cuprind clauze care confer bncii dreptul de a culege n contul creanei, fructele i productele bunului afectat garaniei, n aceast situaie fiind obligatorie stipularea condiiilor i a proporiei n care urmeaz a se reduce obligaia garantat. nscrierea unui aviz de garanie real este valabil pentru o perioad de 5 ani. nainte de expirarea acestei perioade, se va urmri rennoirea nscrierii pentru o perioad de nc 5 ani sau pentru o alt perioad pentru care banca este interesat. n cel mult 40 de zile de la ncetarea obligaiei garantate, banca, pe cheltuiala clientului, va solicita operatorilor efectuarea meniunii referitoare la stingerea garaniei n Arhiva Electronic de Garanii Reale Mobiliare.

48

b) Garanii reale imobiliare Ipoteca este o garanie real i accesorie care nu l deposedeaz pe clientul proprietar al bunului ipotecat i care d dreptul RAIFFEISEN BANK s urmreasc i s execute bunul n minile oricrui deintor, n scopul de a recupera creana s, cu preferin fa de ceilali creditori. Ipoteca practicat de banc este o ipotec convenional, care pentru a produce efecte se ncheie printr-un act autentic. Nerespectarea formei autentice atrage dup sine nulitatea. Ipoteca nu trebuie s fie constituit prin nsi contractul de credit, fiind preferabil s fie constituit printr-un contract de garanie imobiliar separat, autentificat de orice notariat, dar nscris n mod obligatoriu la notariatul de la locul imobilului ipotecat. Rangul ipotecii este dat de data transcrierii ipotecii. Preferina ntre creditorii ipotecari fa de acelai imobil este dat de data nscrierii ipotecii. Inscripiile luate n aceeai zi au rang egal. Inscripia actului de ipotec confer i dobnzilor acelai rang cu al capitalului, dar numai pe trei ani, diferit de rangul capitalului meninut pe 15 ani. Pentru perioada ce depete 3 ani banca trebuie s fac o nou inscripie. Valabilitatea ipotecii este condiionat de indicarea n cuprinsul actului a bunului ce constituie obiectul garaniei, ce va trebui individualizat dup natur (teren cu sau fr construcie), precizndu-se vecintile, adresa, numrul cadastral, numrul de carte funciar. n cuprinsul contractului de ipotec se va preciza numrul contractului de credit/angajament, suma pentru care aceasta va fi constituit prin indicarea valorii creditului i a procentului de dobnd. Bunurile ipotecate trebuie s fie imobile i s se afle n circuitul civil. Bunurile imobile din domeniul public nu se ipotecheaz. Bunurile imobile prin destinaie sau obiectul la care se aplic se ipotecheaz numai odat cu fondul. Bunurile viitoare nu se ipotecheaz. Atunci cnd creana garantat ct i dobnzile aferente sunt pltite, ipoteca se stinge dar este necesar i radierea acesteia. Ipoteca se mai poate stinge prin renunarea creditorului la privilegiu, purga, prescripie sau anularea actului constitutiv. Purga este un beneficiu legal conferit dobnditorului unui imobil ipotecat, care i permite s elibereze imobilul de toate privilegiile i ipotecile ce-l greveaz, oferind creditorilor preul imobilului i aceasta doar dac creanele privilegiate sau ipotecare n-au ajuns la scaden. Orice dobnditor al unui imobil ipotecat poate recurge la procedura purgei cu condiia de a nu fi inut personal la plata datoriei ipotecare. Noul proprietar trebuie s-i

49

transcrie dreptul, iar n termen de o lun de la transcriere trebuie s se adreseze creditorilor nscrii asupra imobilelor. Creditorii pot alege ntre dou alternative: - acceptarea ofertei; - refuzarea ofertei i scoaterea la vnzare prin licitaie public a imobilului. n cazul n care creditorii nu accept una din cele dou variante n termen de 40 de zile de la notificare, deintorul poate plti i stinge ipoteca . 2. Garanii personale Garaniile personale sunt cele procurate de una sau mai multe persoane, care se oblig s plteasc n cazul n care debitorul i respect obligaiile asumate prin contract. Aceast obligaie a garantului se numete fidejusiune sau cauiune i se constituie un accesoriu al obligaiei principale. La analiza i propunerea de aprobare a creditului, se vor negocia cu clientul tipurile de garanii ce urmeaz s garanteze creditul, funcie de natura creditului, situaia financiar a clientului, durata de creditare, riscul afacerii, etc. a) Credite n lei i valut, acordate pentru finanarea activitii curente 1. Linia de credit n cazul tuturor clienilor, se vor solicita garanii care s acopere 100% valoarea creditului i a dobnzii aferente pe trei luni, din care: La clienii din categoria A i B, minim 50% s fie reprezentat, separat sau cumulativ, de: scrisori de garanie bancar, garanii reale mobiliare constituite asupra bunurilor mobile corporale individualizate sau pe sume de bani prezentate, titluri de valoare, ipoteci, garanii emise de fondurile de garantare agreate de banc, asigurarea riscului de neplat a ratelor creditului i/sau a dobnzilor la o societate de asigurare agreat de banc. La clienii din categoria C, 100% s fie reprezentat, separat sau cumulativ, de: scrisori de garanie bancar, garanii reale mobiliare constituite asupra bunurilor mobile corporale individualizate sau pe sume de bani prezente, titluri de valoare, ipoteci, garanii emise de fondurile de garantare agreate de banc, asigurarea riscului de neplat a ratelor creditului i/sau a dobnzilor la o societate agreat de banc. 2. Credite pentru nevoi temporare sau stocuri sezoniere n cazul clienilor din categoriile A, B i C se vor solicita garanii care s acopere 100% valoarea creditului i a dobnzilor aferente pe un an, separat sau cumulativ, constituite

50

de regul asupra stocurilor procurate din credit, precum i asupra bunurilor viitoare rezultate din prelucrarea acestora. 3. Credite pentru export n cazul clienilor din categoriile A, B i C se vor solicita garanii care s acopere 100% valoarea creditului i a dobnzilor aferente pe perioada creditrii, separat sau cumulativ, astfel: - Cesiunea drepturilor de ncasare rezultate din acreditive irevocabile i necondiionate deschise la RAIFFEISEN BANK sau prin alte bnci n favoarea beneficiarului de credit sau intermediarului exportului. - Cesiunea n favoarea RAIFFEISEN BANK, a poliei de asigurare eliberat de asigurator la cererea beneficiarului de credit. n cazul clienilor care efectueaz exportul prin intermediari care au contul la RAIFFEISEN BANK, se va solicita acordul scris al intermediarului, prin care acesta se angajeaz ca n termen de 5 zile lucrtoare de la ncasarea contravalorii exportului, s vireze necondiionat, suma cuvenit productorului, n contul acestuia la RAIFFEISEN BANK, autoriznd totodat s dispun blocarea sau debitarea contului intermediarului, dup expirarea termenului de mai sus. - Alte tipuri de garanii. 4. Credite pentru descoperire de cont Creditul pentru descoperire de cont acordat pentru ordine de vnzare valut sau ordine de plat pentru ncasarea contravalorii mrfurilor livrate sau lucrrilor executate, vizate ca pltit de ctre Trezorerie sau alte bnci comerciale pltitoare, agreate de RAIFFEISEN BANK sau pentru ordine de plat primite prin SWIFT vor fi garantate prin ncheierea contractelor de garanie real mobiliar pe sume de bani existente n conturile curente sau n tranzit, fr a fi nregistrate la Arhiva Electronic de Garanii Reale Mobiliare. Creditul pentru descoperire de cont pentru acoperirea decalajului intervenit n execuia fluxului de venituri i cheltuieli ca urmare a ntrzierii n ncasarea contravalorii unor facturi, va fi garantat prin contracte de garanie real mobiliar pe sume de bani viitoare provenite din ncasrile facturilor cu termene de plat scadente n cadrul perioadei de creditare i care au menionate contul curent al clientului deschis la RAIFFEISEN BANK, urmnd s fie nscrise la Arhiva Electronic de Garanii Reale Mobiliare garaniile constituite pentru creditele aprobate ce depesc 15 zile.

51

b) Credite n lei i valut pentru investiii Creditele de investiii, se garanteaz prin constituirea de garanii care s acopere integral valoarea creditului i a dobnzii aferente pe un an. Creditul se garanteaz cu scrisori de garanie bancar sau emise de fondurile de garantare, garanii reale mobiliare constituite asupra bunurilor mobile corporale existente sau cumprate din creditul acordat, sau pe sume de bani prezente, ipoteci, indiferent de ordinea de prioritate, care la acordare s acopere minimum 50% din valoarea creditului i a dobnzilor pe un an, iar diferena pn la 100% o va constitui garania asupra investiiei realizate din credit. c) Credite n lei sau valut pentru investiii, acordate societilor de leasing Garania poate fi constituit i pe sumele de bani viitoare, reprezentnd n principal redevenele aferente bunurilor comercializate n sistem leasing sau asupra bunurilor ce urmeaz a se comercializa n sistem leasing i se vor cesiona n favoarea bncii drepturile de ncasat care decurg din polia de asigurare a bunurilor comercializate n sistem leasing. Dup efectuarea analizei economico-financiare a activitii agentului economic, a portofoliului acestuia, a garaniilor oferite, etc., banca negociaz cu solicitantul de credit urmtoarele: destinaia, mrimea, perioada de acordare, modalitatea de acordare (prin cont curent sau prin cont separat de mprumut), sumele i termenele de efectuare a plilor din credit, termenele de rambursare, nivelul dobnzilor i comisioanelor i garaniile materiale. n ceea ce privete competenele de aprobare a creditelor, acestea se stabilesc conform Statului bncii de ctre Consiliul de Administraie, n funcie de urmtoarele criterii: gradul de risc pe care i-l poate asuma banca pe fiecare client; nivelul maxim de creditare admis de prevederile legale pentru un singur client; durata de creditare; volumul creditului solicitat; categorii de clieni, corespunztor formei de organizare i proprietate; nivelele organizatorice ale bncii; pregtirea i experiena profesional a personalului bncii i rezultatele activitii

de creditare. Documentaia de credit, mpreun cu referatul de acordare ntocmit de ofierul de credite i nsuite de eful serviciului credite, sunt prezentate spre aprobare Comitetului de credite al unitii bancare teritoriale. Acesta analizeaz documentele i decide acordarea sau

52

neacordarea creditului. n cazul n care decizia e favorabil, se procedeaz la completarea documentaiei i semnarea contractului de credit. n caz contrar conducerea unitii bancare comunic solicitantului motivul refuzului. Dac sunt depite competenele unitii teritoriale, documentaia este naintat Direciei de credite pentru analiz i promovare n Comitetul de credite i, dac e cazul, n Consiliul de Administraie al bncii. Contractul de credit va stipula condiiile n care a fost aprobat (sum, obiect, durat, graficul de rambursare, rata dobnzii, comisioane), obligaiile i drepturile prilor i garaniile materiale. Contractul de credit este actul ncheiat ntre banc i mprumutat, prin care se materializeaz acordul de voin ntre cele dou pri. Dup aprobarea creditelor potrivit competenelor, banca mpreun cu solicitantul vor proceda la ncheierea contractului de credit. Aceasta este etapa final pe baza creia societatea comercial va primi mprumutul. Contractul va fi ntocmit n 3 exemplare, fiecare dintre acestea fiind semnate de reprezentanii bncii, ai mprumutatului i giranilor. n fiecare unitate a bncii exist un registru unic de eviden a contractelor de credite care cuprinde: numrul curent, care va fi numrul contractului de credit, data ncheierii contractului de credit, perioada de creditare, dobnda, comisioanele privind acordarea i gestionarea creditului. n contractele de credite care se ncheie de banc cu clienii si, pe lng clauzele general valabile, se vor putea introduce i alte clauze negociate cu mprumutatul, din care s rezulte clar toi termenii i toate condiiile respectivelor tranzacii, i care s conduc la diminuarea riscului n activitatea de creditare. Este interzis acordarea efectiv a unor sume de bani din creditul aprobat, fr ncheierea prealabil a contractului de credit ntre banc i mprumutat i constituirea garaniilor potrivit aprobrii. 3.4. Produse de credit acordate corporaiilor Raiffensen Bank acord solicitanilor n completarea fondurilor proprii credite pentru: acoperirea cheltuielilor de producie i desfacere ;

53

achiziionarea de produse i mrfuri n vederea comercializrii ; efectuarea cheltuielilor aferente produciei din perioada urmtoare (producia unele nevoi temporare de fonduri n aprovizionarea i desfacerea produselor; realizarea unor obiective de investiii. credite pe termen scurt a cror durat de rambursare nu poate depi 12 luni ; credite pe termen mediu, cu durata de rambursare ntre 1 an i 5 ani ; credite pe termen lung, cu durata de rambursare de peste 5 ani.

neterminat);

Banca acord urmtoarele categorii de credite :

n categoria creditelor pe termen scurt sunt cuprinse : 1. Credite aferente activitii curente, pentru: a) efectuarea aprovizionrii necesare realizrii produciei destinate a fi livrate la intern sau export ; b) efectuarea celorlalte cheltuieli de producie i de ntreinere (salarii si asimilate , relaii etc.) ; c) rentregirea fondurilor ncorporate n produse livrate, lucrri executate i servicii prestate aflate n curs de ncasare ; d) efectuarea cheltuielilor privind achiziionarea, depozitarea, condiionarea, prelucrarea i desfacerea produselor la fondul de consum sau la fondul pieii ; e) cheltuieli pentru producia anului urmtor (producia neterminata) ; f) efectuarea cheltuielilor pentru prestarea de servicii la teri ; 2. Credite pentru realizarea (finalizarea) unor investiii Credite pe termen mediu si lung pentru investiii, sunt acordate pentru: a) realizarea de noi capaciti i tehnologii industriale, comerciale, prestri servicii, construcii, cercetare, precum i n alte domenii, ndeosebi cu caracter productiv ; b) modernizarea capacitilor i tehnologiilor existente n scopul creterii produciei, calitii acesteia i a productivitii muncii ; c) achiziionarea de maini, utilaje, agregate, mijloace de transport i altele, inclusiv pentru efectuarea lucrrilor de montaj (daca este cazul) ;

54

Overdraft:

- Facilitatea este destinat finanrii capitalului circulant. - Reprezint un credit acordat unui client n contul su curent, pn la o limit aprobat. - Are o structur foarte flexibil. - Rambursarea se poate face oricnd pe durata facilitii, prin intermediul sumelor ncasate n contul curent al clientului. - Piaa int: ntreprinderi mici i mijlocii, care prezint ncasri i pli cu frecvena mare. - Moneda: RON, EUR, USD, CHF - Se aplic o serie de pre-condiii de eligibilitate - Poate susine i faciliti documentare - Finanarea necesarului de capital circulant. Perioada maxima de acordare este de 12 luni cu posibilitatea de rennoire pentru nc 12 luni. - Caracter revolving - Dobnda se pltete lunar din contul curent sau se capitalizeaz - Dobnda se calculeaz prin acumulare zilnic - Utilizeaz contul curent pentru nregistrarea soldului debitor - Realizeaz compensarea permanent ntre ncasri i soldul debitor Avantaje: - Utilizeaz un singur cont i uureaz administrarea facilitii - Maxima libertate de utilizare a fondurilor - Extras de cont unic - Rata dobnzii = Rata de baz + marja negociabil. Rata de baz este calculat de departamentul de trezorerie i poate fi modificat n funcie de evoluia pieei fr constituirea unui amendament la contract. Dobnda este calculat pe baza sumei zilnice aflate n sold pe parcursul periaodei de credit i pltibil la sfritul fiecrei luni. Avansul n cont curent

- Este destinat finanrii unei anumite pri a capitalului circulant. - Similar overdraft-ului, cu singura diferena c banca monitorizeaz utilizarea mprumutului.

55

- Suma mprumutat este pus la dispoziia clientului n alt cont dect contul curent. Tragerea nu trebuie s fie notificat n avans bncii, dar trebuie s se justifice c este n conformitate cu scopul mprumutului. - Valoarea mprumutului este pus la dispoziia clientului ntr-un cont diferit de contul curent. Banca nu trebuie s fie notificat anticipat de fiecare tragere dar acesta trebuie justificat astfel nct acestea s fie n concordan cu scopul mprumutului. - Acest produs pe termen scurt are caracter rennoibil, putnd fi rambursat n orice moment n decursul perioadei de valabilitate a facilitii. La maturitate clientul trebuie s ramburseze valoarea rezidual a mprumutului acordat de banc. Linia de credit revolving pe termen scurt

- Este destinat finanrii unor tranzacii specifice de comer. - Se utilizeaz n mod curent n situaiile n care ieirile i intrrile de numerar sunt previzibile (de exemplu pentru a acoperi perioada dintre momentul livrrii i momentul ncasrii creanelor). - Clientul poate trage sume fixe, pn la o limit de sum i o scaden , pentru perioade fixe de timp, la rate de dobnd fixe. Odat rambursat, suma respectiv poate fi tras din nou. Credite la termen

- Este destinat finanrii unei nevoi specifice a clientului, cum ar fi constituirea de stocuri, finanarea produciei de bunuri cu ciclu de producie ndelungat sau finanarea unui proiect de investiii(achiziionarea unor mijloace fixe , a unor echipamente sau finanarea unor proiecte complexe). - Aceast facilitate de creditare la termen poate fi acordat pe termen scurt sau mediu. - Se acord pe termen scurt sau mediu. - De regul suma total a creditului trebuie s fie tras integral, ntr-o singur tran, dar, n cazuri speciale, ea poate fi tras i n mai multe trane, de-a lungul unei perioade specifice de disponibilitate. - Rambursarea se va efectua de ctre client n rate, conform cu un grafic de rambursare agreat. Produsul are un caracter non-revolving (o rat pltit nu poate fi tras din nou).

56

Creditul de prefinanare a exportului este un produs cu ajutorul cruia compania

pe care o reprezentati poate beneficia, n calitate de exportator, de finanarea capitalului de lucru necesar pentru a ndeplini obligaiile de livrare asumate prin contractele comerciale ncheiate cu partenerii externi.. Avantaje:

Riscuri mai reduse; Costuri de finanare mai reduse; Flexibilitate - produsul poate fi utilizat n baza unor contracte pltibile prin:

acreditiv, incasso documentar sau n cont deschis. Creditul de post-finantare a exportului ofer posibilitatea de a ncasa la vedere

creanele externe pltibile la termen, n baza unui acord ncheiat cu banca RAIB. Dac este necesar, se poate solicita o poli de asigurare a riscului de nencasare a creanei. Factoring este un produs utilizat pe scar larg n rile dezvoltate, este o soluie

facil de eliberare a capitalului de lucru blocat n facturi pltibile la o anumit dat scadent, asigurnd o utilizare productiv a resurselor financiare. Din aceste raiuni, factoring-ul este o modalitate de finanare din ce n ce mai solicitat i de societile comerciale din Romnia. Mecanismul factoring-ului este simplu: n urma ncheierii unui contract de factoring cu Raiffeisen Bank, creanele companiei beneficiind astfel de finanare imediat. Avantaje:

ctre clienii eligibili sunt transferate bncii,

Accelerarea ciclului de plat; Obinerea unui volum mai mare de numerar, pe baza creanelor, dect prin alte Acces nelimitat la capitalul de lucru, fr alte garanii materiale, ci doar n baza Asigurare mpotriva riscului de neplat (pentru factoring-ul fr recurs). Finanarea comerului cu bunuri fungibile (Commodities financing")

faciliti de credit;

creanelor emise ctre clienii acceptai de banca;

Raiffeisen Bank ofer acest gen de finanare pentru achiziionarea, procesarea i vnzarea de bunuri cotate sau necotate la burs. Prin oferirea acestui gen de produs,

57

Raiffeisen Bank urmrete ca garantarea creditului s se fac cu tranzacia comercial n sine, cu un control atent al fluxului de mrfuri i fluxurilor de numerar rezultate din vnzarea mrfurilor. Domeniile de excelen n care se poate beneficia de experiena noastra n acest gen de finanare cuprind:

iei si produse petroliere; cereale i produse agricole; metale feroase i neferoase; altele (chimicale, minereuri etc.). Forfetarea (forfaiting-ul) reprezint unul dintre domeniile de excelen ale

Raiffeisen Bank. Dezvoltarea i implementarea acestui produs au fost generate de creditul furnizor, perfectat ntre un furnizor i un cumprtor - prin care furnizorul accept ca pentru bunurile livrate sau serviciile prestate s fie pltit de cumprtor ulterior, de regul ntr-o perioada de timp de pna la 5 ani. Forfetarea se refer la cumprarea/ vnzarea creanelor materializate n bilete la ordin sau cambii, rezultate din livrarea de bunuri i servicii, cu scadene la date fixe. Cumprarea acestor creane se efectueaz de ctre banc, de regul fr recurs ctre vnztor, contra reinerii unei taxe de forfetare i perceperii unui comision. In prezent, Raiffeisen Bank forfeteaz (cumpr) bilete la ordin:

garantate de ctre stat; garantate sau avalizate de ctre o banc comercial (al crei risc trebuie s fie emise de municipaliti; emise de companii/entiti acceptate de ctre banc.

acceptat de ctre Raiffeisen Bank);

Raiffeisen Bank S.A. cumpr aceste efecte de comer de la furnizor sau deintorul lor, conferind importante avantaje vnztorului efectelor de comer:

crearea de lichiditi - respectiv mbuntirea cashflow-ului prin ncasarea eliminarea riscului de neplat la scaden efectelor de comer - acest risc fiind

imediat a valorii rezultate din vnzarea efectelor de comer;

preluat de banc.

58

Credite cumprtor pe termen mediu. finanarea exporturilor romneti pe termen mediu finanarea/garantarea importurilor romneti pe termen mediu, prin intermediul n finanarea/garantarea importurilor de echipamente i tehnologie n Romnia,

Raiffeisen Bank ofer acest gen de finanare structurat ntr-o palet larga ce include:

structurilor de tip "credit cumprtor" n care sunt implicate Agenii de Export Credit E.C.A.). Raiffeisen Bank emite scrisori de garanie pentru creditele externe acordate corporaiei cu asigurarea Ageniei de Export Credit din ara furnizorului. Acreditivul documentar este cel mai folosit instrument de plat n comerul

internaional. Acest instrument ofer vnztorului un angajament irevocabil de plat din partea bncii i, n acelai timp, i ofer cumprtorului sigurana c plata se va efectua numai contra prezentrii de documente care atest livrarea mrfurilor. Acreditivele documentare sunt autonome faa de contractele comerciale care stau la baza lor; bncile negociaz documente i pltesc contra prezentrii documentelor stipulate. Acreditivul Standby ndeplinete funciile unei garanii bancare. Scontarea Produsul este utilizat n cazul contractelor de export care prevd plata la termen. Scontarea se va efectua la primirea confirmrii de plat de la banca emitent. Avantajele companiei n cazul scontrii documentelor n cadrul acreditivelor:

Imediat dup efectuarea livrrii, compania exportatoare primete contravaloarea n

numerar a mrfurilor sau serviciilor furnizate, diminuate cu cheltuielile de scontare, astfel nct, prin creterea lichiditii, i poate asigura continuitatea procesului de producie;

Se elibereaz resurse financiare n vederea abordrii de noi tranzacii; Compania nu mai este nevoit sa apeleze la mprumuturi bancare; Riscurile care apar ca urmare a fluctuaiei ratei de schimb valutar sunt asumate de Compania va economisi timpul necesar administrrii i ncasrii debitelor. Garania bancara este un instrument de garantare emis de o banc sub forma unui

banc;

angajament irevocabil i necondiionat de a plti o sum de bani la cererea beneficiarului

59

garaniei. Tipuri de garanii utilizate:

garanii de participare la licitaie garanii pentru buna execuie a contractului garanii pentru restituirea avansului garanii de plat Finanarea proiectelor de investiii este o structur de finanare a unei activiti

economice, a crei rambursare depinde de fluxurile de lichiditi generate de proiectul finanat i care este garantat cu activele acestuia. n marea majoritate a cazurilor, acest tip de finanare este caracterizat printr-un recurs limitat asupra investitorilor, limita fiind definit n timp i valoric. n acest fel, banca are un drept limitat de regres asupra altor surse de lichiditi sau asupra altor active deinute de investitori. n mod uzual, recursul asupra investitorilor se manifest n situaia n care proiectul finanat nu poate fi finalizat sau n care nu genereaz suficiente lichiditi pentru rambursarea finanrii. Avantaje majore ale acestui tip de credit :

Asigur identificarea corect a riscurilor aferente unui proiect, alocarea acestor

riscuri ntre participani pe principiul competenelor specifice fiecruia, prin urmare, creterea anselor de reuit a proiectului;

Permite finanarea pe termen lung a unor investiii de mare valoare n diferite

sectoare industriale, n infrastructura i n dezvoltarea serviciilor publice; 3.5. Program de finanare destinat ntreprinderilor mici i mijlocii Obiectivele programului: Creterea accesului IMM la finanri pentru dezvoltarea activitii lor; Dezvoltarea de produse orientate spre nevoile specifice ale segmentului IMM; Creterea operativitii n satisfacerea cerinelor clienilor IMM; Stabilitatea relaiilor de colaborare pe termen lung bazate pe principiul de respect reciproc. Principalele produse IMM: Credit capital;

60

 EUR

Credit invest; Standard overdraft; Credit comercial. Credit capital

Piaa int: ntreprinderi mici i mijlocii avnd o cifra de afaceri de pn la 2.000.000 Moneda: RON, EUR, USD, CHF Utilizare: Finanarea nevoii de capital circulant Caracteristici: - Suma maxim nu va depasi 30% din ultima cifr de afaceri anual raportat - Durata maxim - 12 luni - Rambursarea se face lunar n rate egale plus dobnda calculata la sold - Nu se acord perioad de graie - Facilitatea folosete un cont de credit separat - Tragerile din credit se vor aproba n baza unei cereri a clientului i a documentelor care certific utilizarea fondurilor conform nelegerii contractuale (trageri controlate) - Garaniile trebuie sa acopere cel puin 100% din valoarea expunerii (principal plus dobnda pe o lun). Garaniile pot fi de mai multe tipuri conform politicii de garantare i a metodei de evaluare n vigoare. Costuri: - Rata dobnzii este calculat ca sum ntre Rata de Referin i Marja. Dobnda se pltete lunar - Comisionul de administrare este calculat ad valorem, aplicat la limita aprobat, ncasat la momentul semnrii contractului de credit - Comisionul de modificare este calculat ad valorem, aplicat la expunerea existent la momentul modificrii i ncasat la semnarea actului adiional - Pentru datoria acumulat i restana dobnda penalizatoare aplicat este calculat ca suma ntre dobnda curent i o marja suplimentar - Penalizarea pentru plata n avans este calculat ad valorem i aplicat expunerii - Comision de administrare cont curent - se pltete n ultima zi lucrtoare a fiecrei luni

61

Avantaje:- finanarea proiectelor pe termen scurt Condiii: - Debitorul (clientul) va derula prin Raiffeisen Bank cel puin 50% din cifra de afaceri anual - Asigurarea garaniilor sau/i a terului garant i cesionarea poliei n favoarea bncii este obligatorie - Clientul va emite dou bilete la ordin pentru principal i dobnda, avalizate de ctre proprietarii IMM i cu meniunea " Fr protest " EUR Moneda: RON, EUR, USD, CHF Utilizare: finanarea proiectelor de investiii Caracteristici: - Durata maxim - 24 luni (poate fi extins pn la maxim 36 de luni n cazuri excepionale) - Rambursarea se face lunar n rate egale plus dobnda calculat la sold - Se poate acorda o perioad de graie de maximum 3 luni - Facilitatea folosete un cont de credit separat - Tragerile din credit se vor aproba n baza unei cereri a clientului i a documentelor care certific utilizarea fondurilor conform nelegerii contractuale (trageri controlate) - Garaniile trebuie sa acopere cel puin 100% din valoarea expunerii (principal plus dobnda pe o lun). Garaniile pot fi de mai multe tipuri conform politicii de garantare i a metodei de evaluare n vigoare Costuri: - Rata dobnzii este calculat ca sum ntre Rata de Referin i Marja. Dobnda se pltete lunar - Comisionul de administrare - calculat ad valorem, aplicat iniial la limita aprobat, ncasat la momentul primei trageri i apoi la fiecare aniversare anual, aplicat la valoarea expunerii Creditul de investiii

Piaa int: ntreprinderi mici i mijlocii avnd o cifr de afaceri de pn la 2.000.000

62

- Comisionul de modificare - calculat ad valorem, aplicat la expunerea existent la momentul modificrii i ncasat la semnarea actului adiional - Pentru datoria acumulat i restana dobnda penalizatoare aplicat este calculat ca sum ntre dobnda curent i o marj suplimentar - Penalizarea pentru plata n avans este calculat ad valorem i aplicat expunerii - Comision de administrare cont curent - se pltete n ultima zi lucrtoare a fiecrei luni Condiii: - Debitorul (clientul) va derula prin Raiffeisen Bank cel puin 20% din cifra de afaceri anual - Clientul are obligaia s acopere cel putin 30% din valoarea total a investiiei din fonduri proprii (numerar sau alt form) - Asigurarea garaniilor acoperind minim 100% din expunerea creditului (principal + dobnda) este obligatorie - Rate lunare egale principal/dobnda - Plile se vor aproba pe baza unei cereri prealabile i a documentelor ce demonstreaz utilizarea fondurilor conform obiectivului iniial. Standard overdraft

Piaa int: ntreprinderi mici i mijlocii (cifra de afaceri de pn la 2.000.000 EUR) cu un bun renume care, totodat, prezint o nevoie momentan/accidental de fonduri Moneda: RON, EUR, USD, CHF Utilizare: Acoper nevoia pe termen scurt, temporar i accidental de capital circulant Caracteristici: - Contractul de credit nu este necesar. Simpla prezentare de ctre client a unui ordin de plat care depeste soldul disponibil al contului are valoarea legal a unei acceptri a condiiilor de acordare a produsului descoperit de cont temporar, dac banca va decide astfel. Condiiile Generale sunt cele care guverneaz aceast relaie - Se aprob selectiv - Toate plile se efectueaz din contul curent al clientului Avantaje: - Soluie rapid pentru acoperirea lipsei accidentale de fonduri

63

- Documentaie minim i rapiditate n aprobare Factoring intern

Piaa int: Furnizori ai ntreprinderilor mici i mijlocii (cifra de afaceri anual pn la 2.000.000 EUR), cu reputaie bun. Moneda: RON Utilizare: Acoperirea nevoii de capital circulant (termen scurt), avnd la baz cesiunea de creane, dovedite contractual i prin facturi Caracteristici: - Facilitatea poate fi acordat cu sau fr recurs - Se finaneaz maximum 80% din valoarea facturii Avantaje: - Refinanarea creditului comercial - Gestiunea mai bun a fondurilor - mbuntirea imaginii bilanului

64

CONCLUZII
n urma studiului realizat, prin consultarea unor lucrri de specialitate i a legislaiei n vigoare existente n Romnia, am ajuns la o serie de concluzii, pe care le voi prezenta n continuare. O prim concluzie se refer la faptul c o component de baz a plasamentelor bancare este creditul bancar, acesta constituindu-se n cea mai important surs de venituri, dar se constat i cteva dificulti ntmpinate de bnci n cadrul activitii de creditare, care se datoreaz, printre altele: reducerii tot mai mari a investiiilor productive n Romnia, fapt ce a deprecierii progresive a calitii indicatorilor economici la multe din diminuat substanial nivelul cererii n domeniul creditrii; ntreprinderile romneti, cauzate de condiii n general independente: reducerea cererii solvabile pe pia, politica fiscal agresiv, deprecierea monedei naionale fa de valutele strine, deprecierea valorii activelor proprii ca efect al inflaiei i reevaluarea trzie i insuficient a acestora; apariiei instituiilor financiare nonbancare care au preluat o parte din resursele temporar disponibile din economie, oferind n schimb chiar i produse asimilate creditului. O a doua concluzie este c strategiile adoptate de bnci ar trebui s vizeze, n primul rnd, concentrarea unui volum important al creditului bancar pe acoperirea solicitrilor justificate ale economiei reale, venind astfel n ntmpinarea cererilor de finanare a produciei materiale i a serviciilor din toate domeniile de activitate i n principal din industrie. Prin politica proprie de creditare, concretizat n norme i proceduri de analiz, acordare i urmrire a creditelor, fiecare banc i impune o anumit exigen cu privire la acordarea creditelor n sensul neonorrii acelor cereri care nu prezint o serioas motivaie economic, garanii suficiente i o bun cunoatere a societii comerciale n cauz. n aceste condiii, analiza financiar a clienilor care apeleaz la credite bancare capt o nou dimensiune, iar bncile pot lua msurile corespunztoare pentru perfecionarea acestui sistem de lucru folosit n fundamentarea deciziilor n procesul creditrii.

65

n acelai context, o alt concluzie ar fi aceea c, n condiiile climatului economic actual, nici o banc nu ar trebui s abdice de la politica prudenial i ar trebui s formuleze norme stricte cu privire la garantarea creditelor i la cuantificarea riscurilor de credit. Pe viitor se urmrete promovarea de noi produse bancare: leasingul, factoringul,; realizarea unei corelaii perfecte ntre acordarea de credite i operaiunile la termen (options, futures, forward) i stabilirea unor tehnici de evaluare a riscului de management foarte eficiente. Pentru mbuntirea activitii de creditare, considerm c bncile comerciale trebuie s acioneze n diferite direcii precum: - oferirea unor pachete de produse i servicii la costuri reduse i n condiii de confort pentru clienii si; - adaptarea rapid la nevoile i cerinele clienilor; - eficien nalt n administrarea afacerilor; - programe eficiente n domeniul sistemelor informaionale care s permit clienilor o informare ct mai rapid; - monitorizarea rezultatelor obinute prin noile adaptri i modernizri din activitatea bancar; - s fac posibil mbuntirea portofoliului de produse i servicii furnizate persoanelor juridice.

66

BIBLIOGRAFIE
1. Basno C. i colaboratorii, Moned, credit, bnci, Editura Didactic i Pedagogic, Bucureti 2001 2. Beju D., Mecanisme monetare i instituii bancare, Casa Crii de tiin, Cluj Napoca 2004 3. Dardac Nicolae, Teodora Barbu, Moned, bnci i Politici monetare, Ed. Editura ASE, Didactic i Pedagogic, Bucureti 2005. 4. Dardac Nicolae; Vascu Teodora, Moneda i credit: vol. 1., Bucureti, 2002 5. Deaconu Petre, Creditare bancar, Editura Fundaiei Romnia de Mine, Bucureti, 2008 6. Ionescu L., Economia i rolul bncilor, Editura Economic, Bucureti 2004 7. Manolescu Gheorghe, Politica monetar, piaa financiar i sistemul bancar, Editura Fundaiei Romnia de Mine, Bucureti 2010 8. Manolescu Gheorghe, Bnci i credit, Editura Fundaiei Romnia de Mine, Bucureti, 2006; 9. Mihai I., Operaiuni de ncasri i pli. Instrumente, modaliti, tehnici, Editura Fundaiei Romnia de Mine, Bucureti, 2004 10. Mihai I., Managementul activitilor bancare, Editura Fundaiei Romnia de Mine, Bucureti, 2009 11. Opriescu M., Popescu J., Manta A., Moned, Credit, Bnci, Editura Sitech, Craiova, 2009 12. Roca T., Moned i credit, Editura Altip, Alba Iulia, 2001 13. Stroe R., Finane, Editura ASE, Bucureti, 2004 14. Trenca I., Tehnic Bancar, Casa Crii de tiin, Cluj-Napoca, 2004

67

15. Turliuc Vasile; Cocris Vasile, Moned i credit, Editura Economic, Bucureti, 2004

68