http://www.portal-contabilitate.

ro/impozit-la-beneficiarul-de-venit-in-cadrulprogramului-sop-stock-options-plan/
In cazul veniturilor obtinute din vanzarea actiunilor obtinute in cadrul programului Stock Option
Plan de catre managementul unei societati comerciale, optiunea de cumparare fiind exercitata
direct de la societatea mama din Elvetia, iar vanzarea efectuata ulterior tot acesteia, care sunt
obligatiile declarative si de plata ce ii revin persoanei fizice (administrator, director general, etc.)?
Sunt venituri realizate din strainatate?

A. BAZA LEGALA:
CODUL FISCAL SI NORMELE METODOLOGICE
actualizate la 29 septembrie 2010

.
ART. 40
Sfera de cuprindere a impozitului
(1) Impozitul prevzut n prezentul titlu, denumit n continuare impozit pe venit, se aplic
urmtoarelor venituri:
a) n cazul persoanelor fizice rezidente romne, cu domiciliul n Romnia, veniturilor obinute din
orice surs, att din Romnia, ct i din afara Romniei;
b) n cazul persoanelor fizice rezidente, altele dect cele prevzute la lit. a), numai veniturilor
obinute din Romnia, care sunt impuse la nivelul fiecrei surse din categoriile de venituri
prevzute la art. 41;

.
ART. 66
Stabilirea venitului din investiii
(1)
Ctigul/pierderea din transferul titlurilor de valoare, altele dect titlurile de participare la
fondurile deschise de investiii i prile sociale, reprezint diferena pozitiv/negativ dintre
preul de vnzare i preul de cumprare pe tipuri de titluri de valori, diminuat, dup caz, cu
costurile aferente tranzaciei. n cazul tranzaciilor cu aciuni primite de persoanele fizice cu titlu
gratuit, n cadrul Programului de privatizare n mas, preul de cumprare la prima tranzacionare
va fi asimilat cu valoarea nominal a acestora. n cazul tranzaciilor cu aciuni cumprate la pre
preferenial, n cadrul sistemului stock options plan, ctigul se determin ca diferen ntre preul
de vnzare i preul de cumprare preferenial, diminuat cu costurile aferente tranzaciei.

(2)
NORME:
1403. Preul de cumprare al unui titlu de valoare, altul dect titlul de participare la fonduri
deschise de investiii este preul determinat i evideniat de intermediar pentru respectivul titlu,
deinut de un client, pe fiecare simbol, la care se adaug costurile aferente, conform normelor
aprobate prin ordin comun al ministrului finanelor publice i al preedintelui Comisiei Naional
a Valorilor Mobiliare, potrivit art. 67alin. (8) din Legea nr. 571/2003 privind Codul fiscal, cu
modificrile i completrile ulterioare. Preul de cumprare pentru determinarea impozitului pe
ctigul obinut din transferul titlurilor de valoare se stabilete prin aplicarea metodei preului
mediu ponderat.
Ordinea de vnzare a titlurilor de valoare, raportat la deinerile pe simbol, se nregistreaz
cronologic, n funcie de data dobndirii, de la cea mai veche deinere la cea mai nou deinere.
141. Preul de rscumprare este preul care i se cuvine investitorului la retragerea din fond i
este format din valoarea unitar a activului net din ziua anterioar depunerii cererii de
rscumprare, din care se scad comisioanele de rscumprare.
142. Preul de cumprare/subscriere este preul pltit de investitor, persoan fizic, i este format
din valoarea unitar a activului net la care se adaug comisionul de cumprare, dac este cazul.

1421. n cazul transferurilor titlurilor de valoare exprimate n valut, cursul de schimb valutar
utilizat n vederea determinrii ctigului i a impozitului aferent este cursul de schimb valutar
comunicat de Banca Naional a Romniei valabil pentru ziua determinrii ctigului.

.
ART. 67
Reinerea impozitului din veniturile din investiii
(1) Veniturile sub form de dividende, inclusiv sumele primite ca urmare a deinerii de titluri de
participare la fondurile nchise de investiii, se impun cu o cot de 16% din suma acestora.
Obligaia calculrii i reinerii impozitului pe veniturile sub form de dividende revine persoanelor
juridice, odat cu plata dividendelor ctre acionari sau asociai. Termenul de virare a impozitului
este pn la data de 25 inclusiv a lunii urmtoare celei n care se face plata. n cazul dividendelor
distribuite, dar care nu au fost pltite acionarilor sau asociailor pn la sfritul anului n care sau aprobat situaiile financiare anuale, impozitul pe dividende se pltete pn la data de 25
ianuarie inclusiv a anului urmtor.

.
(4) Pierderile rezultate din tranzaciile cu pri sociale i valori mobiliare, n cazul societilor
nchise, nu sunt recunoscute din punct de vedere fiscal, nu se compenseaz i nu se reporteaz.

.
ART. 90
Venituri obinute din strintate
(1) Persoanele fizice prevzute la art. 40 alin. (1) lit. a) i cele care ndeplinesc condiia prevzut
la art. 40 alin. (2) datoreaz impozit pentru veniturile obinute din strintate.
(2) Veniturile realizate din strintate se supun impozitrii prin aplicarea cotelor de impozit asupra
bazei de calcul determinate dup regulile proprii fiecrei categorii de venit, n funcie de natura
acestuia.
(3) Contribuabilii care obin venituri din strintate conform alin. (1) au obligaia s le declare
potrivit declaraiei de impunere, pn la data de 25 mai a anului urmtor celui de realizare a
venitului.
(4) *** Abrogat.
(5) *** Abrogat.
NORME:
Contribuabilii care obin venituri din strintate conform art. 90 alin. (1) au obligaia stabilirii
impozitului datorat.

..
CONVENIE
ntre Romnia i Confederaia Elveian privind evitarea dublei impuneri cu privire la impozitele pe
venit i pe avere

.
ART. 10
Dividende
1. Dividendele pltite de o societate rezident a unui stat contractant ctre o persoan rezident a
celuilalt stat contractant sunt impozabile n acel cellalt stat.
2. Totui aceste dividende sunt, de asemenea, impozabile n statul contractant n care este
rezident societatea pltitoare de dividende, potrivit legislaiei acestui stat; dac persoana care
primete dividendele este beneficiar efectiv a acestora, impozitul astfel stabilit nu poate depi
ns 10% din suma brut a dividendelor. Autoritile competente ale statelor contractante vor

reglementa, de comun acord, modalitile de aplicare a acestei limitri. Dispoziiile acestui

paragraf nu privesc impozitarea societii pentru profitul pe care l realizeaz i din care se pltesc
dividendele.
3. Termenul dividende folosit n prezentul articol indic veniturile provenind din aciuni, din
aciuni sau din drepturi de folosin, din pri miniere, din pri de fondator sau alte pri sociale
supuse aceluiai regim fiscal ca i veniturile din aciuni de ctre legislaia fiscal a statului n care
este rezident societatea distribuitoare a dividendelor.
4. Dispoziiile paragrafelor 1 i 2 nu se aplic cnd beneficiarul efectiv de dividende, rezident al
unui stat contractant, exercit n cellalt stat contractant, n care societatea pltitoare de
dividende este rezident, fie o activitate industrial sau comercial prin intermediul unui sediu
permanent, fie o profesiune independent prin intermediul unei baze fixe de care este legat
efectiv participarea generatoare de dividende. n aceste situaii se aplic prevederile art. 7 sau 14,
dup caz.
5. Cnd o societate rezident a unui stat contractant realizeaz profituri sau venituri din cellalt
stat contractant, acest cellalt stat nu poate percepe nici un impozit asupra dividendelor pltite de
acea societate, cu excepia cazului cnd aceste dividende sunt pltite unui rezident al celuilalt stat
sau n cazul cnd participarea generatoare de dividende se leag efectiv de sediul permanent sau
de baza fix situate n acest cellalt stat, nici s preleve vreun impozit cu titlu de impozit pe
profiturile nedistribuite, asupra profiturilor nedistribuite de societate, chiar dac dividendele
pltite sau profiturile nedistribuite constau n totalitate sau n parte n profituri sau venituri
provenind din acel cellalt stat.

.
ART. 23
Eliminarea dublei impuneri
1. n ce privete Romnia, dubla impunere se va evita n modul urmtor:
Cnd un rezident al Romniei primete venituri sau posed avere care, n conformitate cu
dispoziiile prezentei convenii, sunt impozabile n Elveia, Romnia acord asupra impozitului pe
care l percepe pe venitul sau averea acelei persoane o deducere a unei sume egale cu impozitul
pe venit sau pe avere pltite n Elveia. Aceast deducere nu poate, totui, depi cota de impozit,
calculat naintea deducerii, aferent veniturilor sau averii provenind din Elveia.
2. n ce privete Elveia, dubla impunere se va evita n modul urmtor:
a) Cnd un rezident al Elveiei primete venituri sau posed avere care, n conformitate cu
dispoziiile prezentei convenii, sunt impozabile n Romnia, Elveia excepteaz de la plata
impozitului aceste venituri sau aceast avere, sub rezerva dispoziiilor paragrafului 2, dar poate,
pentru a calcula suma impozitului asupra restului de venit sau de avere aparinnd acestui
rezident, s aplice aceeai cot ca i cum veniturile sau averea respectiv nu ar fi fost exceptate.
b) Atunci cnd un rezident al Elveiei primete dividende, dobnzi sau redevene care, n
conformitate cu dispoziiile art. 10, 11 i 12 sunt impozabile n Romnia, Elveia acord o
degrevare rezidentului, la cererea acestuia; aceast degrevare const n:
(i) creditarea impozitului pltit n Romnia, conform dispoziiilor art. 10, 11 i 12, asupra
impozitului pltit pentru veniturile acestui rezident; suma astfel creditat nu poate, cu toate
acestea, s depeasc cota de impozit elveian, calculat naintea creditrii, corespunztoare
veniturilor impozabile n Romnia; sau
(ii) reducerea forfetar a impozitului elveian; sau
(iii) scutirea parial de impozit elveian asupra dividendelor, dobnzilor sau redevenelor, dar cel
puin o deducere a impozitului pltit n Romnia din suma brut a dividendelor, dobnzilor sau
redevenelor.
Elveia va determina genul de degrevare i va reglementa procedura n conformitate cu
prevederile elveiene privind punerea n aplicare a conveniilor internaionale ncheiate de
Confederaia Elveian n vederea evitrii dublei impuneri.
c) O societate care este rezident n Elveia i primete dividende de la o societate care este
rezident n Romnia beneficiaz, n ce privete impozitarea elveian asupra dividendelor, de
aceleai avantaje ca acelea de care ar beneficia dac societatea care pltete dividendele ar fi un
rezident al Elveiei.

Norma OMFP 3483/2008

..
Art.2
5. stock option plan un program iniiat n cadrul unei societi comerciale ale crei valori
mobiliare sunt admise la tranzacionare pe o pia reglementat sau tranzacionate n cadrul unui
sistem alternativ de tranzacionare, prin care se acord angajailor acestei societi comerciale
dreptul de a achiziiona un numr determinat de aciuni emise de societatea respectiv la un pre
preferenial;

..
B. CONCLUZII:
Conform art.40 lit.a) din Codul Fiscalobligatiile declarative si de plata in cazul veniturilor obtinute
in cadrul stock option plan, daca sunt obtinute din vanzarea actiunilor in strainatate se incadreaza
la categoria venituri obtinute din afara Romaniei.
In acest caz trebuie avute in vedere si precizarile Conventiei privind evitarea dublei impuneri
pentru impozitul pe venit intre Romania si Elvetia.
1) Obligatii declarative ale beneficiarilor de venit:
- pana la 15 mai a anului fiscal urmator celui de realizare a venitului:
depunerea formularului 201 Declaratie privind veniturile din strainatate daca veniturile sunt
obtinute din strainatate.
La declaratii se anexeaza documente justificative privind tranzactiile efectuate,
eliberate de intermediari, din care sa rezulte cstigul/pierderea declarate si
cuantumul impozitului virat n cursul anului fiscal.
In cazul in care venitul este obtinut din strainatate, se va anexa si documentul
justificativ care atesta plata impozitului in strainatate.
Termen de plata - in cel mult 60 de zile de la data comunicarii deciziei de
impunere anuala, emisa ca urmare a depunerii declaratiilor de venit.
2) Calculul impozitului:
Suma impozabila este castigul net care se calculeaza ca diferenta pozitiva intre pretul de vanzare
si pretul de cumparare preferenial pentru fiecare tranzactie (pachet de actiuni vandut),
diminuata, dupa caz, cu costurile aferente tranzactiei.
Cota aplicabila este de 16% asupra castigului, la fiecare tranzactie, impozitul fiind final.
Pierderea rezultata din tranzactionarea partilor sociale si a valorilor mobiliare, in cazul societatilor
inchise, nu este recunoscuta fiscal, nu se compeneseaza si nu
se reporteaza.
3) Documente necesare:
- formularul tip 201 Declaratie privind veniturile din strainatate
- facturile de achizitie a titlurilor si drepturilor de tipul Stock Option
- dovada achitarii facturilor mai sus mentionate
- dovada platii impozitului la sursa in strainatate (daca este cazul)
- extrasele de cont sau alte documente care atesta incasarea veniturilor din exercitarea drepturilor
respective
- alte documente care atesta plata unor cheltuieli in vederea efectuarii tranzactiilor cu titlurile si
drepturile respective in vederea deducerii din baza impozabila
Eugen Cioteanu
expert contabil
www.biroucontabilitate.ro
Valabil la data de 29.11.2010