1 SISTEMUL I INSTRUMENTELE DE PLATI

INTERBANCARE
Sistemul de pli i compensri reprezint o componenta importanta
a sistemului monetar i prin acesta a infrastructurii financiare a
economiei, asigurnd circulaia banilor i transferul de active monetare.
Descrcarea de obligaie pentru schimbul mrfii, serviciului sau altui activ, se
face de persoana care devine noul proprietar prin cedarea ctre fostul
proprietar a unui activ convenabil acestuia. Daca activul transmis este sub
forma de moneda, obligaia este pecuniara i se considera ndeplinita printr-
un act de plata. elaiile din cadrul sistemului de pli sunt relaii pecuniare i
acestea trebuie s se finalizeze prin plata definitiva i irevca!ila pentru ca
tranzacia s se ncheie i s nceap un nou ciclu.
1"1 E#$LUTIA PLATIL$R I A INSTRUMENTEL$R DE PLATA
Sistemul de pli este indisolubil legat de moneda iar evoluia acesteia a
determinat apariia i perfecionarea sistemului de pli ca un cadru organizat
al transferurilor monetare in scopul finalizrii tranzaciilor economice.
Sistemul de pli a aprut din cele mai vechi timpuri ca un set de reguli, la
nceput sub forma unor practici, apoi a unor reguli scrise emise de conductorii
statelor, mai trziu de bnci i n final de autoriti monetare ca instituii
specializate ale statului.
!n economiile naturale bunurile se schimbau n natur, tranzaciile
fiind cunoscute sub denumirea de trc% o form de schimb reciproc care
presupunea dubla coincidenta a necesitilor participanilor la schimb. !n
aceasta perioada nu putem vorbi de o plata care presupune e"istenta monedei i
deci a unor relaii pecuniare, ci de tranzacii care se fceau pe baza unor anumite
mrfuri acceptate de comunitate. #bstractizarea noiunii de marfa intermediara
general valabila a dus la apariia &nedei &etalice $moneda timpurie% care a
fcut ca din ce n ce mai mult tranzaciile s se efectueze n acest tip de
moneda, ntruct oferea incomparabil mai multe avanta&e dect schimbul n
natur. Din acest moment putem vorbi de pli n moned i chiar de
apariia unor elemente de sistem de pli prin practici unanim acceptate, cum
ar fi metalele de confecionare i forma monedei. 'reterea schimburilor
comerciale i cantitatea limitata a metalelor preioase au determinat apariia
n (vul )ediu a &nedei de '(rtie% la nceput sub forma recipi)ei de
dep*it eliberate de custozii $aurarii, argintarii% care primeau spre pstrare
moneda n metal preios cu promisiunea eliberrii metalului celui care aducea
recipisa. #ceasta hrtie a devenit &neda+ )e&n ntruct putea fi transmisa de
purttor n schimbul mrfurilor pe care le cumpr.
'am n aceiai perioada apar i !,ncile c&erciale care au creat un
*
cadru organizat i mai sigur pentru plata tranzaciilor. +actorul hotrtor n
generalizarea plilor n noul tip de moneda l reprezint insa i&punerea
de c(tre )tat a fl)irii &nedei+'(rtie -&neda fiduciara. pentru
stingerea tuturor obligaiilor publice i private, la nceput n #nglia $*,-.%,
+rana $*,*/% i 0rusia $*,/1% i apoi, treptat, i n celelalte state. 0ierderea
convertibilitii monedei-hrtie a fcut ca aceasta s nu mai fie absolut
necesara n tranzacii, fiind nlocuit de &neda de cnt -)criptural,."
Pl,/ile 0n &neda )criptural, sunt considerate un sir de servicii
prestate clientelei de ctre bnci pe baza schimbului de informaie intre
ordonator, bancher i beneficiar n legtur cu transferul unei sume de bani
i nscrierea acesteia n conturile a cel puin doi titulari. #ceasta
intermediere presupune calitatea de &andatar a !anc'erului pentru
transmiterea la timpul fi"at a unui bun, !anul+infr&a/ie -)u&a% valuta%
datele de identificare a partenerilr% !,ncile participante i natura
tran)ferului.. 0lile n moneda scriptural se bazeaz n primul rnd pe
fiduciaritatea 0n moneda i sistemul monetar a tuturor participanilor la
circuitul monetar $ageni economici i noneconomici, populaia i instituiile
de credit% i pe responsabilitatea asupra monedei asumata de stat prin banca
centrala care deine monopolul emisiunii monetare i a reglementarilor
privind circulaia monetara. #ceasta ncredere n moneda $o crean asupra
bncii centrale% i n banca centrala constituie baza evoluiei sistemului de
pli.
0lile n moneda scriptural necesita insa i in)tru&ente )pecifice
de plata care s cuprind instruciunea data de debitor pentru onorarea
plii n favoarea creditorului. 'ele mai vechi instrumente de plata atestate
documentar
au fost cambiile despre care e"ista informaii ca circulau n anii 1---/-- in
'hina. n &urul anului *2--, 3emplierii care se ocupau cu diverse tranzacii
internaionale au nceput semit viramente i cambii pe numele negustorilor,
monarhilor sau tezaurelor statelor feudale. n *456 la 7arcelona funciona o
banca de depozit i conturi curente, care se pare ca este cea mai veche meniune
despre o banca comerciala. 8a nceputul secolului al 9:;;-lea la #msterdam se
practicau recipisele de depozit bancar cu funcie similara cecului, iar n a
doua parte a aceluiai secol la <amburg apare biletul de banca e"primat
intr-o moneda de cont convenional $mar= banco%, dup unele opinii,
strmoul cel mai ndeprtat al euro de astzi. n continuare, istoria
instrumentelor de plata este strns legata de istoria bncilor. 0rogresul rapid n
domeniile informaticii i a comunicaiilor din ultimele decenii ale secolului
trecut a condus la apariia monedei electronice i a plilor electronice care au
>comprimat? distantele i au redus timpul de decontare pn la suprapunerea
momentului tranzaciei cu cel al plii.
2
;nstrumentele de plata monetare folosite n sistemele de pli se grupeaz
in doua mari categorii@ -a. nu&erarul )i -!. in)tru&entele de plata
)cripturale -!a*ate pe )uprt '(rtie i cele electrnice pe )uprt &a1netic
)au electrnic." ;nstrumentele de plata electronice cunosc o e"pansiune rapida
nlocuind numerarul i instrumentele pe suport hatie i n acelai timp se
realizeaz o diversificare continua n scopul asigurrii plii n timp real,
reducerii riscurilor i a costurilor de transfer al fondurilor.
:olumul tot mai mare al tranzaciilor i creterea gradului de bancarizare
au determinat trecerea de la decontarea bilaterala a tranzaciilor dintre bnci prin
sistemul conturilor de corespondent la nfiinarea ca)elr de c&pen)a/ii
cu decontare neta. 0rimele case de compensaii au aprut n #nglia la *,/-
apoi intr-un interval de 2- de ani n #merica, +rana, ;talia, Aermania. n
perioada moderna au aprut case de compensare multinaionale, iar mai
recent casele automate de compensare, care prin tehnologiile electronice au
redus drastic timpul de decontare.
In R&(nia, plile fr numerar apar la nceputul secolului al 9:;;;-lea
si primele atestri documentare vorbesc despre casele de nego de la 7ucureti la
*,-- i 7rasov i Sibiu la *,1-, unde circulau prin gir $zlog% nscrisuri sub
denumirea de polia. #ceste polie se decontau $>rfuiau? intre ele% pentru
stingerea obligaiilor dintre pari. Despre celelalte instrumente de plata
$cec, virament% documentele fac meniuni de abia la nceputul secolului al
9;9-lea. 0rin nfiinarea B,ncii Na/inale a R&(niei -BNR. 0 n *..- s-a
reglementat circulaia monetara i s-a impus semnul monetar al tarii. n *6*6
se nfiineaz >Ca))e de C&pen)a/iuni 0 n Bucureti? ca o asociaie de
bnci i bancheri, care a stat la baza organizrii decontrii intre bnci per
sold. !n *62/ se nfiineaz Serviciul Na/inalde #ira&ente la B"N"R" dup
modelul serviciilor similare e"istente la bncile centrale din Aermania, 7elgia
i +rana. #cest serviciu este strmoul activitii de decontare pe baza
bruta care se desfoar astzi la nivel naional la 7.B.. i a funcionat fr
ntrerupere de la nfiinare. n perioada economiei planificate, decontrile se
fceau n cea mai mare parte pe baza instrumentelor de credit $dispoziia de
plata%, cele de debit $cecul% fiind foarte puin folosite sau s-a renunat la
utilizarea lor $cambia, biletul la ordin%. 7ncile fiind proprietate de stat au
dobndit drepturi destul de mari de control al plilor $controlul prin leu%,
avnd drept de refuz chiar daca beneficiarul nu solicita acest lucru. n *66-,
sistemul bancar se reorganizeaz pe dua nivele% !anca centrala i !,ncile
c&erciale i un nou sistem de decontare i compensare se pune n
aplicare n *661.3otodat, se creeaz )i)te&ul na/inal de pl,/i inter!ancare
0n care 7B are rolul de conductor. Sistemul de pli intern se aliniaz,
treptat, la sistemul de pli folosit de Cniunea (uropeana $C(%, iar n
anul 2--1 s-a implementat compensarea automata a plilor de mic
valoare
4
i sistemul de plata cu decontare bruta n
5
timp real a plilor de mare valoare, un sistem electronic folosit, de asemenea,
de tarile membre ale C(.
1"2 SISTEMUL DE PLATI
Sistemul de pli a fost definit n diverse variante de ctre instituiile
de credit i cele de cercetare, fiind reconsiderat n funcie de evoluia monedei
i a tehnologiei de nregistrare i transmisie. 'ea mai reprezentativa
definiie o consideram pe cea elaborat de
'0SS $'ommittee for 0aDment SDstem Secretariat% din cadrul 7ncii
eglementelor ;nternaionale, potrivit creia )i)te&ul de pl,/i repre*int,
un )et de aran3a&ente pentru de)c,rcarea !li1a/iilr a)u&ate de
a1en/ii ecn&ici cu ca*ia prcur,rii de re)ur)e reale ri financiare%
altfel dec(t prin !arter% deci prin tran)ferul titlului de prprietate
a)upra unr active% care% 0n virtutea faptului ca )unt lar1
acceptate )unt cun)cute )u! nu&ele de !ani. #ceasta definiie este larg
acceptata, att de organismele internaionale, cat i de bncile centrale din
cadrul Cniunii (uropene. Sistemul de pli concentreaz toate tranzaciile
de schimb din economie pentru descrcarea de obligaii pecuniare i se
constituie intr-un mecanism integrat cunoscut sub numele de )i)te& de pl,/i
de intere) na/inal aflat sub supravegherea bncii centrale.
Sistemul de pli are dua func/ii complementare@
inter&edierea tranzaciilor i 1arantarea schimburilor. ;ntermedierea este
asigurata de bncile comerciale i de ali ageni nonbancari $companii de pli,
bro=eri, posta% care efectueaz servicii de transfer de fonduri i de stingere a
obligaiilor de plata. #ceti ageni desfoar activiti de interes public i
de aceea sunt supui autorizrii, supravegherii prudeniale i altor forme de
control din partea bncii centrale. Aarantarea este asigurata n final de banca
centrala prin deschiderea de conturi centralizate ale bncilor comerciale
care sunt i un mecanism de garantare a tuturor decontrilor din economie,
precum i prin sistemul de mprumuttor de ultima instana.
(lementele componente ale unui sistem de pli cuprind instituiile care
furnizeaz servicii de pli, diversele forme de creane transferate, metodele i
mi&loacele de transfer, mesa&ele i canalele de comunicaie. n general,
un sistem de pli are forma unei piramide cu mai multe trepte. 0e prima treapta
$la baza % se afla masa persoanelor fizice i &uridice care desfoar activiti ce
dau natere la obligaii de plata. 0opulaia reprezint sursa primara de
economisire n societate care face depozite i accepta serviciile bncilor pentru
activitatea cu amnuntul. 0ersoanele &uridice sunt companiile care
desfoar activiti economice, altele dect cele cu bani, precum i
instituiile publice i cele nonprofit. # doua treapta o constituie )i)te&ul
!ancar la care agenii au conturi sau unii a1en/i nn!ancari specializai
1
$bro=eri, posta%. 0referina persoanelor
/
fizice i &uridice pentru bnci este determinat de creanele asupra acestora
$depozitele% care au caracter de lichiditate iar transferurile se pot efectua imediat
si la ntreaga valoare. 3reapta a treia o constituie ca)ele de c&pen)a/ie care
pot fi de stat sau particulare, dar sub controlul bncii centrale. 3reapta a patra
este a1entul de decntare, una din bncile de prim rang din economie sau in
unele cazuri acest rol l ndeplinete chiar banca centrala. Cltima treapta
este !anca centrala care are rolul de supraveghetor, mprumuttor de
ultima instana i garantor.
Plata i tran)ferul de fnduri" 0rin plata se nelege transferul de
fonduri care are ca efect stingerea obligaiunilor financiare dintre
prile participante la o tranzacie economica i schimbul de proprietate a
activului n timp ce transferul de fonduri are un coninut mai larg i fr un
scop economic, ca de e". transferul de bani dintr-un cont n altul, transferul de
bani ctre o alta persoana n scop umanitar sau pentru studii, transferul de
bani de ctre o persoana care lucreaz n strintate ctre familia din tara de
reedin etc.
Tran)feruri inter!ancare i intra!ancare" 3ransferurile de fonduri
pentru efectuarea plilor pot avea loc intre bnci diferite i n acest caz acestea
se numesc tran)feruri inter!ancare spre deosebire de transferurile de fonduri
intre unitile aceleiai bnci care se numesc tran)feruri intra!ancare"
3ransferurile interbancare modifica situaia soldurilor din conturile de la banca
agent de decontare, deci o modificare patrimoniala, cele intrabancare
determinnd numai o micare interna, soldul de la agentul de decontare
rmnnd nemodificat.
Decntarea reprezint transferul de fonduri intre bnci si ncrcarea
- descrcarea de gestiune a bncilor participante la transfer, precum i
finalizarea plii prin descrcarea de gestiune a pltitorului $debitorul% fata de
beneficiarul plii $creditorul%. #ctivele care circula n sistemul de pli
$banii% reprezint creane asupra guvernului $moneda metalica%, asupra bncii
centrale $bancnotele sau fondurile bneti din evidentele bncii centrale% i
asupra instituiilor bancare $depozitele bancare%. #ceste active sunt
cunoscute sub denumirea generica de &i3lace de decntare% folosita mai
ales n activitatea de analiza a activitii bancare. Decontrile se mpart n
doua mari categorii@ pe !a*a !ruta i pe !a*, net,.
Decontrile pe baza bruta sunt cele care se efectueaz operaie cu
operaie i sunt specifice plilor de valori mari n timp ce decontrile pe
baza neta sunt cele supuse compensrii, cnd se pltete soldul net debitor sau
se ncaseaz soldul net creditor i sunt specifice plilor de valori mici. Boiunea
de decontare se folosete mai mult n sistemul bancar iar cea de pli n practica
agenilor economici i a populaiei n relaiile cu bncile, dar e"ista o tendina
de generalizare a noiunii de pli i n sfera activitii bancare.
,
Pl,/ile electrnice" 0rogresele deosebite realizate n informatica
i comunicaii au permis apariia plilor electronice i a sistemelor de pli
pe suport electronic. Boua tehnologie s-a folosit
mai nti in domeniul transferurilor inter-bancare de
fonduri, apoi n tranzaciile comerului electronic i n sfera serviciilor prin
pli pe baza de carduri, internet i alte sisteme tehnice de pli
$videote", multicash, telefonul mobil etc.%. #ceste sisteme tehnice au
permis plata de la distanta fr s mai fie necesara prezenta la ghieul bncii.
Din punct de vedere al sistemului de pli, schema piramidala i rolul
bncii centrale rmn aceleai, insa circuitele sistemului cunosc modificri
importante n special n sectorul bancar.
Si)te&ul de pl,/i de intere) na/inal -SPIN." Sistemele de pli de
interes naional sunt sisteme integrate care cuprind mai multe subsisteme unde
se ordoneaz relaiile pecuniare dintre parteneri i se asigura descrcarea de
gestiune i transferul de proprietate asupra activelor bani. 3oate subsistemele
trebuie s foloseasc insa numai moneda bncii centrale care este recunoscuta
de partenerii tranzaciilor i sistemul bancar prin care se asigura canalele de
circulaie a acestei monede. 0entru necesitile decontrii finale, relaiile de pli
sunt ordonate intr-o forma piramidala prin concentrarea pe bnci comerciale i
centralizarea la banca centrala unde plile se fac definitiv i irevocabil.
;n tara noastr, S0;B a fost creat n *661 i cuprinde mai
multe subsisteme@ decontarea pe baza bruta, compensarea i decontarea pe
baza neta, decontarea bruta a plilor de mare valoare, decontarea
titlurilor de stat, decontarea depozitelor constituite de bnci la banca centrala,
decontarea bruta la sfritul zilei a tranzaciilor bancare. 7anca Baional
este unicul proprietar, administrator i operator al sistemului naional de pli i
decontri interbancare, plile ctre trezoreria statului, precum i plile i
depozitarea titlurilor de stat.
;n anul 2--*activitatea de compensare a fost e"ternalizat de banca
centrala ctre 3rans+onD, o instituie cu capital bancar privat i de stat,
specializata n transferul de fonduri, iar din 2--1 3rans+onD va gestiona
i noul sistem electronic de plata cu decontare bruta n timp real.
Rlul !,ncii centrale este de definire i implementare a politicilor
n sistemele de pli, precum i de coordonare, supraveghere i garantare $in
unele tari i de agent de decontare%. n tara noastr rolul bncii centrale este
stabilit prin 8egea nr. 4*2E2--5 de aprobare a Statutului 7B care prevede
urmtoarele atribuii@ reglementarea sistemului de pli ca un ntreg, incluznd
instrumentele de plataF supravegherea sistemelor de pli individualeF
identificarea etapelor care trebuie parcurse pentru a preveni orice situaie care
ar putea pune n pericol buna funcionare a sistemelor de pliF monitorizarea
i prevenirea riscurilor ce ar putea interveni n sistemele de pli i a riscurilor
.
de credit n sistemul bancar.
6
ezulta deci rolul primordial al bncii centrale fr de care un sistem de pli nu
ar putea s funcioneze.
1"4 INSTRUMENTE DE PLATI
In)tru&entele de pl,/i sunt monedele propriu zise i anumite documente
bancare operaionale pe suport hrtie, magnetic sau electronic, care funcioneaz
pe baza unor tehnicii specifice de operare, circuite i securizare n vederea
transferului de fonduri de la ordonator la beneficiar. #ceste instrumente
sunt emise de banca centrala $moneda efectiva% i bncile comerciale
$moneda scriptural% cu aprobareabncii centrale pentru
a se asigura o forma standardizata i un
coninut economic i &uridic care s permit transferul de fonduri n deplina
sigurana i delimitarea responsabilitilor participanilor la transferul bancar.
#ceste instrumente se pot folosi i de entitile non bancare ca posta, firmele de
decontri sau cele pentru operaiuni cu titluri, autorizate e"pres
de banca centrala pentru a opera n domeniul transferurilor de fonduri.
;nstrumentele de pli se mpart n doua mari categorii@ instrumente cu
numerar i instrumente fr numerar.
In)tru&entele de plata cu nu&erar sunt reprezentate prin moneda
metalica i bancnote $moneda de hrtie% i reprezint cea mai veche forma
de circulaie monetara. 0entru a ndeplini funcia de instrument de plata,
moneda metalica i bancnotele G numerarul n termeni bancari G necesita un
comple" de tehnici i reglementari cu caracter normativ emise de banca
centrala i bncile comerciale.
In)tru&entele de plata f,r, nu&erar sunt documente standardizate
care conin instruciuni de plata date de pltitor bncii sale pentru
transferul fondurilor ctre banca beneficiarului. 0e baza instrumentului de
plata se fac nregistrri n conturile partenerilor de la bncile lor care
atesta diminuarea respectiv ma&orarea creanelor monetare asupra bncilor.
In)tru&entele de plata folosite n tranzacii sunt urmtoarele@ rdinul de
plata% ca&!ia% cecul% !iletul la rdin% cardul"
De a)e&enea% &ai )unt unele in)truc/iuni de plata care 1enerea*,
tran)feruri de fnduri ca5 de!itul direct i pl,/ile pr1ra&ate"
Hrice document de plata conine doua tipuri de informaii@ financiare i
nnfinanciare" ;nformaia financiara $monetara sau informaie bani% se refera la
suma de bani ce trebuie pltit, valuta, scadenta, bncile participante i conturile
debitoare si creditoare, numele parilor participante la tranzacie, iar
responsabilitatea pentru acurateea acesteia revine emitentului.
;nformaia
*-
nonfinanciare cuprinde elemente adiacente plii ca scopul acesteia sau anumite
instruciuni cu caracter specific. Dei instrumentele de plata difer destul de
mult unele de altele n funcie de specificul plii, totui acestea au unele
caracteristici comune care permit clasificarea acestora dup mai multe criterii.
$a% Din punct de vedere al obligaiilor &uridice create@
- instrumente de credit $din iniiativa debitorului% G ordinul de plataF
- instrumente de debit $din iniiativa creditorului% G cecul, cambia,
biletul la ordin.
$b% Dup suportul instrumentului@
- instrumente pe suport hrtie G cecul, ordinul de plata, cambia,
biletul la ordinF
- instrumente pe suport magnetic G cardulF
- instrumente pe suport electronic G ordinul electronic de plata, cecul
electronic.
$c% Dup modul de transmitere@
- letricF
- automatizat G tele", fa", telefon, reea electronica.
$d% Dup natura &uridica a iniiatorului@
- pli pentru persoane &uridice G pli profesionale, instituionaleF
- pli pentru populaie.
$e% Dup raportul de timp intre scadenta obligaiei si emiterea
instruciunii@
- instrumente de plata anticipataF
- instrumente de plata nentrziataF
- instrumente de plata ntrziata.
$f% Dup raportul de spaiu@
- plata directa $fata la fata%F
- plata la distanta.
$g% Dup valoarea plii@
- pli de valori mariF
- pli de valori mici.
(voluia n domeniul instrumentelor de plata se manifesta n trecerea de
la suportul hrtie la suportul magnetic i electronic, precum i nmagazinarea
unui volum cat mai mare de informaii care s poat fi prelucrate informatic,
astfel ca plata s se fac aproape n timp real, similara cu plata numerarului .
**
1"6 $PERATIUNI BANCARE DE PLATI
Hperaiunile bancare sunt determinate de activitile care se desfoar n
cadrul bncii privind relaiile cu clienii. 'ele mai multe operaiuni
genereaz relaii patrimoniale care determina modificri de sume n conturile
clienilor i sunt cunoscute sub denumirea de pera/iuni !ilan/iere $active
i pasive%, iar celelalte reflecta numai obligaii ale clientelei sau bncii,
potenial patrimoniale, care nu se nregistreaz n conturile bilaniere i
se numesc pera/iuni e7tra!ilan/iere $de comision, de mandat, garanii,
obligaii anticipate, credite neperformante e"pirate, sume n litigiu aflate la
instanele de &udecata etc.%.
$pera/iunile pa)ive sunt cele de constituire a resurselor i se refera la@
$a% operaiuni de trezorerie i interbancareF $b% operaiuni cu clientelaF $c%
operaiuni cu titluri de valoriF i $d% operaiuni de capital i
provizioane. 0onderea cea mai mare, /-I-.-I din pasivul bilanier, o dein
operaiunile cu clientela $depozitele%.
Dep*itele !ancare reprezint principala surs de finanare pentru o
banca i volumul acestora ar trebui s fie cel puin egal cu
volumul plasamentelor n credite i titluri de valori. Depozitele bancare sunt
de doua feluri@ la vedere i la termen. Dep*itele la vedere sunt
constituite din disponibilitile clienilor aflate n conturile curente din care se
pot face pli n orice moment. Datorita volatilitii lor, aceste depozite nu
sunt remunerate sau primesc o dobnd destul de redusa. Din punct de vedere al
bncii, depozitele la vedere sunt foarte profitabile i politicile bancare pun
accent pe atragerea clienilor, n special clieni mari care menin sume
importante n conturi, precum i pe diversificarea serviciilor pentru populaie
care presupune meninerea unor sume n conturile curente. Dep*itele la
ter&en sunt sumele atrase la diverse perioade de la , zile la *2 luni i chiar
mai mari. n practica bancara cele mai frecvente depozite sunt la 4 i / luni
i mai puin la 6 i *2 luni i foarte rar peste acest termen. 8a depozitele
la termen de pana la *2 luni se aplica, de regul, dobnda fluctuanta, dar se
poate folosi i dobnda fi"a, iar la cele peste un an se folosete mai mult
dobnda fi"a. etragerea depozitului nainte de termen duce la pierderea
dobnzii pentru depozite la termen i primirea dobnzii pentru depozite la
vedere, n acest fel bncile recuperndu-si costurile pentru resursele care
trebuie atrase imediat de pe piaa. Depozitele le termen cu formele lor
derivate reprezint cea mai importanta surs atrasa de bnci datorita stabilitii
pe perioade determinate, aspect esenial pentru trezoreria bncii.
Depozitele la termen sunt n acelai timp surse destul de profitabile
datorita ecartului dintre dobnda la depozitele plasate $dobnda activa% i
dobnda la depozitele atrase $dobnda pasiva%. n acest sens este elocventa
situaia din tara
*2
noastr din perioada *66/-2---, cnd mar&a de dobnda intre depozitele plasate
*4
si cele atrase a fost de .I - *-I i chiar peste, fata de *I - 2I n tarile
dezvoltate.
8&pru&uturi" 7ncile comerciale apeleaz pentru mprumuturi la banca
centrala pentru refinanare i la alte bnci pentru completarea resurselor, n
special a celor valutare i pentru asigurarea unor resurse pe termene mai lungi.
8&pru&uturile de refinan/are se fac, de regula, sub forma creditelor lombard
in situaiile acute de lichiditate, pe baza unor garanii ferme ca titlurile de valori
si pe perioade scurte. n general, mprumuturile de refinanare au o pondere
foarte redusa. 8&pru&uturile de la alte !,nci se regsesc sub forma
mprumuturilor n valuta pe obiect $proiecte% sau a liniilor de credite i se acorda
pentru finanarea importurilor. 8iniile de credit se deschid pe perioade de pana
la un an, dar cu posibilitatea de rennoire, astfel ca devin finanri pe
termen mi&lociu.
Titluri de valri" Hperaiunile cu titluri de valori reprezint emisiuni de
obligaiuni pe piaa intern i internaional n scopul de a atrage resurse,
n special n valuta. 3otodat, prin aceste emisiuni bncile i verifica
atractivitatea pe piaa, n mod deosebit pe cele internaionale i i menin
prezenta pe aceste piee pentru noi emisiuni n nume propriu sau al clienilor.
Capitalul prpriu este format din capitalul social i rezerve.
'apitalul social reprezint partea investita de acionari sub forma de aciuni, iar
rezervele $generala i de risc de credite% se constituie pe parcurs, din
profit, pentru asigurarea lichiditii i solvabilitii. 7anca centrala stabilete,
din timp n timp, capitalul minim pentru societile bancare care este
obligatoriu de constituit. 0entru a se preveni e"tinderea activitii fr o
capitalizare adecvata, banca centrala stabilete grade minime de capitalizare
ca raport intre capitalul propriu i activele ponderate cu gradul de risc.
$pera/iunile active sunt cele de folosire a resurselor i se refera la@
operaiuni de trezorerie $operaiuni cu numerar, depozite la banca centrala i la
alte bnci, conturi de corespondent, credite acordate bncilor%, operaiuni
cu clientela $credite curente de toate tipurile, credite restante, creane
ataate%, operaiuni cu titluri i valori imobilizate $active corporale%.
Hperaiunile cu clientela i cele cu titluri dein ponderea principala n totalul
activului bilanier.
$pera/iunile cu nu&erar reprezint ncasrile i plile n numerar, in
lei i valuta, efectuate la cererea clienilor. 'ircuitul numerarului se desfoar
prin bnci care dispun de personal specializat i spatii adecvate G casierii,
tezaure, echipamente de numrat, sortat i verificat moneda. ("cedentul sau
deficitul de numerar n moneda locala se reglementeaz prin banca central $in
*5
unele tari prin companii specializate%, iar n valuta prin bncile din strintate,
in special din (lveia.
Creditele ne1uverna&entale -!ancare. reprezint portofoliul cel mai
important de active pentru o banca comerciala i n acelai timp
forma principala de folosire a resurselor. :olumul creditelor acordate de
bnci n cursul unui an este mult mai mare dect soldul acestora la finele
anului care apare n bilan. :iteza de rotaie este de 2-4 ori, ceea ce face ca
perioada medie de creditare s fie de 5-/ luni. n structura, creditele de
tre*rerie sunt cele mai solicitate i reprezint peste 1-I din creditele
neguvernamentale. #cestea se acorda pentru activitatea curenta de e"ploatare
sub forma creditelor globale de e"ploatare, liniilor de credite i creditelor
pe obiect. Creditele pentru ec'ipa&ente dein cca. 21I din creditele
neguvernamentale i se acorda pentru retehnologizare i modernizare, importuri
de maini i utila&e, realizarea de noi capacitai de producie. Din punct de
vedere al beneficiarilor, peste 6-I din credite se acorda unitilor
corporatiste, populaia deinnd pana la *-I. Daca avem n vedere ca
populaia deine ponderea principala la crearea resurselor de creditare apare un
fenomen de subcreditare a acesteia. #ctivitatea de retail nc insuficient
dezvoltata, precum i faza incipienta n care se afla creditul ipotecar fac ca
volumul creditelor pentru populaie s se menin la un nivel redus.
#ctivitatea de creditare aduce venituri importante bncilor prin
dobnzi,
comisioane i alte speze bancare obinute din derularea creditelor, comisioane
din serviciile bancare de cont curent, operaiuni cu numerar, carduri, pli
electronice etc.
Creditele 1uverna&entale -titluri de valri. se acorda de bnci n
baza bonurilor de tezaur sau a obligaiunilor emise de entitile guvernamentale
care sunt purttoare de dobnda. #cestea sunt pe termen scurt sau mi&lociu i
se pot valorifica pe piaa secundara pentru obinerea de lichiditi.
Prtfliul de titluri al bncilor se poate constitui prin
scontarea cambiilor, primirea titlurilor n garanie pentru creditele acordate,
achiziionarea titlurilor de pe piaa de capital.3itlurile, cu e"cepia celor
guvernamentale, dein o pondere destul de sczuta n activul bncilor
comerciale.
1"9 C$NTURILE BANCARE
elaiile care se stabilesc intre bnci i clienii acestora, materializate
n operaiunile bancare, se reflecta n sistemul conturilor bancare i intr-o
forma agregata n bilanul contabil al acestor instituii. Cntul !ancar
este un mecanism de constituire a resurselor i de stingere a obligaiilor
clienilor n procesul economic, a reflectrii circuitelor n sistemele de pli i
*1
compensri, a relaiilor cu diverse entiti pe plan naional i internaional.
0rincipala utilizare
*/
a conturilor este aceea de nregistrare, la un anumit moment, prin nscrierea unei
sume intr-o parte a contului i la un alt moment n cealalt parte a
contului. #ceste operaiuni asigura circulaia informaiei cu un anumit scop,
acela de a reflecta decizia titularului de cont. Drepturile i obligaiile
pecuniare sunt evideniate n dcu&ente cu valoare legala $legal recunoscute%
n scopul de a fundamenta operaiunile din conturi. 'ele doua pari ale
conturilor bancare reflecta drepturi $creane% i obligaii $datorii% ale
titularului de cont i sunt denumite n contabilitate de!it i credit" Daca
titularii de cont sunt diferii avem
de a face cu un transfer de proprietare asupra sumei bneti $plata%, iar
informaia este denumita infr&a/ie+!ani. 3ransferul de proprietate presupune
irevca!ilitatea pl,/ii care asigura finalitatea decontrii i stingerea de
obligaii. n orice moment, sumele cumulate $totalul% din debitul i creditul
contului se pot compensa i rezulta un )ld care reflecta poziia patrimoniala,
adic volumul de creane sau obligaii ale titularului. 'ontul este organizat de un
custode al titularului, de regula o banca i de aceea se numete cnt !ancar"
'ontul bancar are unele caracteri)tici )pecifice reflectate n
contabilitatea bancara, dintrecare cele mai importante sunt@
$a% marea ma&oritate a informaiei-bani reflecta
schimburile de proprietate a activelor financiareF $b% trecerea din proprietatea
bncii n proprietatea clientului a unui credit acordat de banca i nregistrat n
contF $c% trecerea din proprietatea clientului n cea a bncii, prin
nregistrare n cont, a ratelor din credit rambursate, precum i a dobnzilor
i comisioanelor cuvenite bnciiF $d% efectuarea i de alte operaiuni dect
depozitele i creditele, cum ar fi constituirea de garanii, operaiuni n
valuta, operaiuni cu titluri de valori etc. Deci, contul bancar reflecta tipul
comerului cu bani efectuat de banca, din care rezulta drepturile i
obligaiile bncii fata de client.
'onturile care se pot deschide clienilor se pot grupa n trei mari
categorii@ conturi curente, conturi de depozite i conturi de mprumut.
Cnturile curente se deschid clienilor pentru nregistrarea operaiunilor
curente de ncasri i pli n numerar, transferul fondurilor intre
bncile clienilor care reprezint ncasri i pli, precum i alte operaiuni
generate de acordarea i derularea creditelor, constituirea i retragerea
depozitelor, diverse servicii prestate pentru populaie i agenii economici.
'ontul curent este cel mai utilizat cont bancar, ntruct prin el se
desfoar ntreg flu"ul bancar al clientului i permite o informare operativa
asupra lichiditii imediate a acestuia. 'ontul curent ncepe s func/ine*e
prin creditare, operaiunea reprezentnd depunerea unei sume n numerar la
casieria bncii de ctre titular, transferul unui fond de la alta banca,
transferul din alt cont al titularului $retragere de depozit, creditare%,
bonificare de dobnda etc. 'ontul curent funcioneaz pe !a*a a dua
*,
principii5 -a. a)i1urarea per&anenta a di)pni!ilit,/ilr, adic
*.
a soldului creditor i $b% capacitatea 3uridica a titularului de a di)pune
de pl,/i 0 n proporia n care activele din cont sunt libere de ga& sau alte
obligaii dispuse de autoritatea publica. Dei contul curent ncepe s
funcioneze prin creditare, ca un cont de pasiv, la sfritul zilei poate avea
sold debitor, ca un cont de activ, ca urmare a creditelor folosite. n cursul
zilei poate avea sold creditor sau debitor, contul funcionnd ca o
>suveica? care asigura mai nti folosirea fondurilor proprii i apoi a celor
mprumutate. #semene conturi care pot avea solduri creditoare sau
debitoare se numesc !ifunc/inale"
Disponibilitile din contul curent sunt foarte volatile i nu pot fi folosite de
banca drept resurse de creditare, din care cauza la soldurile creditoare nu se
bonifica dobnda sau daca se acorda aceasta este foarte mica. 0entru
operaiunile efectuate n contul clientului banca percepe comisioane potrivit
tarifelor anunate. 'omisioanele se pot calcula asupra rula&ului creditor al
contului curent sau operaiune cu operaiune, conform practicii bncii.
De)c'iderea cnturilr curente" 0entru a funciona, conturile curente
trebuie mai nti deschise, moment n care se stabilesc primele relaii de lucru
cu clienii. 8a deschiderea conturilor curente n lei nu sunt restricii, bncile
fiind suverane sa-si stabileasc propriile reguli de funcionare. #numite restricii
apar la deschiderea conturilor n valuta impuse de egulamentul valutar al 7B
cu privire la &ustificarea provenienei sumelor ncasate, precum i a plilor
efectuate. H astfel de restricie este prevederea ca pe teritoriul omniei plile
se fac numai n moneda locala, ceea ce nseamn ca deintorii de valuta trebuie
sa o schimbe n lei pentru plata bunurilor i serviciilor sau restricia privind
sumele n valuta care pot fi scoase din tara sub forma de numerar de ctre
persoanele fizice. Deschiderea contului curent ncepe cu ncheierea cnven/iei
intre banca i client cu privire la drepturile i obligaiile parilor i la acceptarea
regulilor de lucru ale bncii. 'onvenia are rolul unui contract, deci devine un
act &uridic intre pari, ncheiat n forma autentica $scrisa%, cu care clientul
poate face dovada pe cale &udectoreasca pentru nclcarea de ctre banca a
clauzelor convenite $e". operarea n cont fr acceptul titularului de
cont%.;n acelai timp, banca este aprata prin lege pentru riscurile asumate i
contra eventualelor abuzuri din partea clienilor. n general, la deschiderea unui
cont banca ncearc sa obin cat mai multe informaii despre noul sau client
i s le analizeze cu atenie. Bu puine sunt cazurile n care unii clieni au
datorii neachitate la alte bnci, au produs pre&udicii, au probleme cu &ustiia,
nu respecta legislaia i normele bancare, ceea ce ridica suspiciuni cu privire
la corectitudinea acestora. 7anca nu este obligata s accepte orice client i nu
este prudent s deschid un cont daca informaiile cu privire la bonitatea
clientului, natura activitii i comportamentul acestuia nu satisfac cerinele
bncii. Selectarea clien/ilr este o practica nu numai necesara dar
menine ncrederea celorlali clieni n seriozitatea bncii.
0entru deschiderea unui cont clienii trebuie s prezinte o cerere nsoit de
documentele necesare. 0ersoanele fizice trebuie s prezinte
*6
numai actul de identitate, iar persoanele &uridice depun mai multe
documente $contractul de societate, statutul societii, certificatul de
nmatriculare la egistrul 'omerului, nregistrarea la Direcia Aenerala a
+inanelor 0ublice, hotrrea &udectoreasca privind autorizarea funcionarii,
codul fiscal, amprenta tampilei, specimenele de semnturi%. 'onturile
personale $persoane fizice% se deschid pe numele unui singur titular i deci
va e"ista un singur )peci&en de )e&n,tura" 3itularul poate mandata una
sau doua persoane s aib drept de semntura n locul sau pentru toate
operaiunile de cont sau numai pentru unele din acestea. 8a conturile
persoanelor &uridice, operaiunile se dispun numai cu doua semnturi,
respectiv director i contabil sef, i sunt mandatai cate *-2 nlocuitori
pentru fiecare dintre titulari. ("cepie fac companiile strine care pot emite
instruciuni de plata cu o singura semntura. #tt persoanele fizice cat i cele
&uridice pot deschide un singur cont curent pentru operaiunile n lei i cate
unul pentru fiecare fel de valuta.
Cnturile de dep*it" ;nvestiiile financiare ale clienilor fcute la bnci
cu scop de fructificare a capitalului sunt cunoscute sub numele de depozite
bancare la termen i se nregistreaz n conturi de depozite. 'ontul de depozit
este un cont de pasiv care se crediteaz cu sumele constituite ca depozite i se
debiteaz cu cele ieite din cont la lichidarea depozitului. Depozitele pot fi n lei
si valuta i se constituie n baza unei convenii scrise intre banca i client n care
se prevd suma, perioada i dobnda, inclusiv modalitatea de plata a acesteia.
8a scadenta depozitul i dobnda se transfera n contul curent, daca nu e"ista
o clauza de renoire automata. Dobnda poate fi transferata i lunar n
contul curent, n funcie de obiunea clientului, dar aceasta este ceva mai
mica dect dobnda transferata la scadenta. 'lientul poate renun la investiia
fcut i n virtutea dreptului de proprietate poate solicita retragerea
depozitului nainte de scadenta, caz n care clientul va beneficia de tratamentul
aplicat contului curent.
Cnturile de 0&pru&ut reflecta obligaiile clienilor fata de banca i se
debiteaz cu valoarea creditelor trase, creditndu-se cu sumele rambursate.
3oate conturile de mprumut funcioneaz prin intermediul contului curent,
respectiv cu sumele trase din credit se alimenteaz contul curent din care se fac
apoi plile si invers din sumele disponibile n contul curent se ramburseaz
creditele din contul de credite i se pltesc dobnzile i comisioanele
datorate bncii. 'onturile de mprumut corespund tipurilor de credite folosite
de banca. Dobnda este de regula fluctuanta i depinde de nivelul
pieei, calitatea clientului di perioada de creditare.
8nc'iderea cnturilr se face din dispoziia clienilor, din actul de voina
la bncii sau din motive independente de voina parilor. Daca nchiderea
contului vine din ini/iativa clientului, banca solicita acestuia restituirea
2-
carnetului de cecuri, stabilete cecurile n circulaie i fondurile disponibile
2*
pentru asigurarea plii, iar soldul rmas l restituie clientului n numerar
sau prin transfer la alta banca. )otivele menionate de client trebuie
analizate cu atenie daca se refera la calitatea produselor i serviciilor bncii
pentru luarea masurilor care se impun. !nchiderea contului din actul de vin/a al
!,ncii poate avea loc n urmtoarele situaii@ cntul a devenit inactiv o
perioada mai lunga de timp $peste / luni% iar n cazul n care banca nu
poate intra n legtura cu clientul pentru a restitui soldul, suma se trece
intr-un cont intern de conturi inactive i rmne la dispoziia clientuluiF
fl)irea defectua)a a cntului de ctre client $emiterea de cecuri fr
acoperire, folosirea necorespunztoare a instruciunilor de plata, nclcarea
regulilor de etica bancara etc.% situaie n care banca ncunotineaz clientul
de decizia luata i sisteaz orice operaiune noua dnd curs numai celor n
derulareF &tive independente de vin/a par/ilr cum ar fi fali&entul unei
firme, nchiderea contului se face pe baza ntiinrii primite de la instana de
&udecata, iar soldul creditor rmas dup stingerea obligaiilor rmne la
dispoziia instaneiF ire)pn)a!ilitate p)i'ica pe baza declaraiei
autoritilor medicale contul se >nghea? i se adreseaz o cerere ctre
&udectorie pentru desemnarea unei persoane care s dispun de contF
dece)% se anuleaz mandatul mputernicitului iar contul se nchide, orice plata
aflata n circuit se respinge prin formula >trgtorul decedat?, iar sumele
din cont vor fi eliberate ulterior motenitorilor legali. !nchiderea contului
are ca unic efect nceputul perioadei de nchidere n care se condiioneaz
operaiile premergtoare nchiderii. 8a finele perioadei de nchidere se
determin soldul definitiv care, de regula, este pus la dispoziia beneficiarului.
1": C$NTUL CURENT LA BANCA CENTRALA
0entru ndeplinirea funciilor sale, banca centrala deschide
conturi curente centralizate pentru bncile comerciale i trezoreria statului n
care aceste entiti dein mi&loacele bneti rezultate din activitatea curenta
privind comerul cu bani $credite i pli amnate%. 0rin aceste conturi,
titularii efectueaz definitivarea decontrii i constituie rezervele minime
obligatorii n cotele stabilite. 7ncile comerciale dein cate un singur cont
curent centralizat la banca centrala, cu doua subconturi, unul pentru efectuarea
decontrilor i altul pentru rezerva minima obligatorie.
Din punct de vedere al decontrilor, contul curent centralizat asigura
decontarea finala i definitiva, att pentru operaiunile cu celelalte bnci, cat i
pentru cele cu banca centrala. 0entru banca centrala, scopul principal este
ca decontrile se dobndeasc caracterul de finalitate i irevca!ilitate i
cu aceasta s se ncheie ciclul financiar al tranzaciilor. De fapt, banca
centrala &oaca rolul de intermediar financiar prin care se transfera fondurile
de la un titular la altul $banca debitoare, banca centrala i banca creditoare% sau
de banca corespondenta in relaiile interbancare. !n
practic, decontarea final i
22
irevocabila devine evidenta in momentul creditrii bncii creditorului
$furnizorului%, iar aceasta a creditrii contului creditorului.
;n ce privete rezerva minima obligatorie, contul centralizat asigura
constituirea resurselor i utilizarea acestora potrivit politicii monetare a bncii
centrale@ $a% controlul masei monetareF $b% mrirea elasticitii dobnzii la
cererea de moneda F $c% reducerea amplitudinii fluctuaiei pe termen scurt a
dobnziiF $d% generarea sau creterea penuriei de fonduri pe piaa monetara.
0ractic, aceste masuri determina ma&orri sau reduceri a volumului rezervei i
ma&orri sau reduceri a dobnzii cu care este remunerata rezerva. 0entru bnci,
rezerva minima obligatorie reprezint un cost suplimentar destul de substanial,
iar pentru banca centrala un instrument de a controla dobnda pe piaa
monetara.
3recerea la efectuarea plilor pe baza bruta n timp real, ca urmare a
inovaiilor tehnologice n informatica i comunicaii, va aduce modificri i n
finalizarea decontrilor i a funciei conturilor centralizate deschise la banca
centrala, n sensul creterii operativitii, reducerii costurilor i a riscurilor i
consolidrii sistemelor de pli i compensri.
*/
: C$MPENSAREA INTERBANCARA
;n sistemul bancar au loc, zilnic, foarte multe operaiuni de pli intre bnci,
ca urmare a relaiilor financiare care se stabilesc intre clieni, de natura comerciala
sau necomerciala. #ceste operaiuni reprezint, de fapt, transferuri de fonduri intre
bnci i prin numrul i valoarea lor antreneaz valori foarte mari care intra
n circuitul bancar. 0entru a avea o imagine mai concreta, recurgem la datele
statistice
ale bncii centrale care arata ca, n ultimii ani, volumul decontrilor n tara noastr
a fost de 5-1 ori mai mare dect volumul produsului intern brut $0;7%.
0entru a reduce volumul de fonduri i a simplifica procedurile de
lucru, bncile au folosit sistemul de compensare a plilor prin nfiinarea
ca)elr de c&pen)a/ie. 'asele de compensaie au o istorie destul de veche,
primele fiind nfiinate n anii *,/- la (dimburg i *,,4 la 8ondra, ca asociaii
ale bancherilor
din aceste localiti. Clterior, case de compensaii se nfiineaz la BeJ Kor=
in
*.14, la 0aris n *.,2, n unele orae din ;talia n *..*, la 7erlin n *..4. 8a
7ucureti, >'asa de compensaiune? ncepe s funcioneze la 2- februarie *62-,
cu participarea a *5 bnci importante, ca asociaie a bncilor, condusa de
7anca Baional a omniei printr-un delegat.
:"1 C$NCEPTUL DE C$MPENSARE
'ompensarea a fost definita pe parcursul timpului n mai multe variante
cu acelai coninut. n varianta moderna acceptata de instituiile internaionale
de specialitate C&pen)area 0n)ea&n, )tin1erea !li1a/iilr de plata
c(tre !anca cu drepturile de crean/, pe care le are de 0nca)at de la aceiai
!anca i )ta!ilirea unui )ld care )e decntea*, prin ca)a de c&pen)a/ie"
(conomistul Ltefan Dumitrescu, unul din cei mai distini economiti din
perioada interbelica care a studiat sistemul de pli naional i a adus
importante contribuii la elaborarea acestuia, definete compensarea ca >un
sistem de lichidare de creane prin concentrarea tuturor debitelor pentru toi
debitorii i tuturor creanelor pentru
toi creditorii, ctre un singur debitor i creditor, unde facondu-se apoi diferena se
*,
obine, pentru fiecare participant, un simplu i un singur sold debitor sau creditor,
dup natura soldului operaiunilor compensateM $St. Dumitrescu, 0lile fr
numerar, *64*%.
'asele de compensaii sunt instituii specializate n asemenea operaiuni si
pot fi de stat sau particulare, dar sub controlul bncii centrale. De cele mai multe
*.
ori, casele de compensaii aparin asociaiilor bancare, acionarii fiind bncile din
cadrul asociaiei. (le sunt organizaii nonprofit care presteaz servicii,
reciproc utile, pentru membrii si. 'ontrolul bncii centrale se e"ercita prin contul
deschis la aceasta de casa de compensaie prin care transfera fondurile bncilor
n conturile
lor de la banca centrala. 8a sfritul compensrii soldul casei de compensaii
devine nul.
;n sistemul centralizat e"ista o singura casa de compensaii care organizeaz
decontarea n mod centralizat pe baza soldurilor nete ale bncilor participante
iar decontarea se face prin banca centrala. n sistemele descentralizate e"ista
mai multe case de compensare care calculeaz poziia neta a doua sau mai multe
bnci,
iar decontarea se face prin alte bnci, de regulabnci de prim rang agreate de
banca centrala. ;ndiferent de sistem, casele de compensaii se numesc a1en/i de
c&pen)are iar bncile care asigura decontarea, a1en/i de decntare" Deci,
compensarea reprezint numai prima etapa a decontrii derulata printr-o entitate
nonbancar, iar etapa a doua o constituie transferul de fonduri intre bncile
participante prin intermediul unei instituii bancare, alta dect bncile participante,
transfer care finalizeaz plata
:"2 TIPURI DE C$MPENSARI i DEC$NTARI
feluri@
Din punct de vedere al sistemului de operare, compensrile sunt de doua
- compensri bilateraleF
- compensri multilaterale.
C&pen),rile !ilaterale presupun relaii reciproce intre perechi de bnci si
se fac atunci cnd e"ista un volum apreciabil de operaiuni intre cele doua bnci si
cu caracter de permanenta. #gentul de compensare stabilete soldurile debitoare i
creditoare i le comunica agentului de decontare care efectueaz transferurile
de fonduri n conturile deschise de cele doua bnci la acesta. +iecare banca are
insa relaii cu mai multe bnci i atunci va avea attea compensri bilaterale cate
bnci corespondente are. s presupunem ca avem patru bnci #, 7, ', D, fiecare
banca avnd relaii cu celelalte trei bnci, o singura casa de compensaie i
un singur agent de decontare. n total, vom avea sase perechi de decontri
bilaterale@ #-7, #-
', #-D, 7-', 7-D i '-D, cu o valoare totala de 51- u.m. care n urma
compensrii se reduce la 21- u.m. $#-7 2-, #-' 5-, #-D ,-, 7-' 1-, 7-D 4-, '-D
5-%, conform schemei /.*.
*6
Schema /.* 'ompensare bilaterala
7anca #
6-
7anca 7
,-
.-
5- 4-
1- *-
7anca '
2-
7anca D
/-
Din schema de mai sus, rezulta ca sunt sase canale de transfer de fonduri.
Soldurile nete de 21- u.m. se deconteaz prin casa de compensaie care are cont la
banca centrala sau la un agent de decontare. 0e plan intern, compensarea bilaterala
se practica pe scara larga n relaiile zilnice dintre banca centrala i trezoreria
statului.
C&pen),rile &ultilaterale sunt cele mai numeroase i practic antreneaz
ntreg sistemul bancar. #vanta&ul cel mai mare al compensrilor multilaterale
consta n economia de fonduri de transfer, pltitorii ne mai fiind obligai s
dein moneda de plata in volumul necesar in vederea
descrcrii de obligaie. 'ompensrile multilaterale aduc si o
reducere a canalelor de comunicaii interbancare, a
transferurilor de fonduri i a valorii de transfer. Daca ne referim la cele patru
bnci de mai sus, compensarea multilaterala se prezint n schema /.2.
Schema /.2 'ompensare multilaterala
7anca #
2-
7anca 7
,-
5- 4-
1-
7anca ' 7anca D
5-
;n urma compensrii banca # are sold debitor de *4- u.m., banca 7 sold
creditor de *-- u.m. i banca ' un sold creditor de 4- u.m., banca D avnd sold
zero. Bumrul canalelor s-a redus la 4, cate unul pentru fiecare banca $cea de a
patra cu sold zero%, iar soldul la *4- u.m. n cadrul compensrii multilaterale,
in
final, fiecare banca se adreseaz casei de compensaii, unii n calitate de creditori
care ncaseaz creanele de la agentul de decontare i alii n poziie de debitori
care pltesc agentului de decontare sumele datorate. 'u cat numrul bncilor este
mai mare, valoarea tranzaciilor creste i implicit i eficienta acestui sistem.
;n ce privete decontrile, acestea sunt de doua feluri@
- decontri brute
- decontri neteF
Decntarea pe !a*a !ruta este plata individuala a unei instruciuni
sau pachet de instruciuni. Hrice instruciune de decontare individuala
este n fond un transfer de credit care presupune micarea efectiva a
fondurilor. Decontarea pe baza bruta a fost considerata multa vreme ca o
forma greoaie, depita, care amplifica volumul transferurilor i n condiiile
creterii numrului participanilor devenea chiar mai puin
operanta. #stzi, progresele nregistrate pe linia
automatizrii, care au oferit soluii alternative de economie de fonduri i de
timp
au repus n discuie eficienta decontrii pe baza bruta i posibilitile pe care le
ofer de pstrare a integritii i stabilitii ntregului sistem de decontare.
Decntarea pe !a*a neta. #tt compensrile bilaterale cat si cele
multilaterale folosesc sistemul de decontare pe baza neta. 'ompensarea
cu decontare pe baza neta presupune compararea sumelor debitoare i creditoare
intre bnci i stabilirea soldului final debitor sau creditor. n acesta aciune
intervin trei pari, cele doua bnci i casa de compensaie. Decontarea pe baza neta
si-a dovedit superioritatea fata de decontarea pe baza bruta i acest aspect rezulta
i din datele privind cele patru bnci din e"emplele anterioare, astfel@
Canale Tran)feruri
$numr% $uniti monetare%
Decontare bruta bilaterala 6 51-
Decontare neta bilaterala / 21-
Decontare neta multilaterala 4 *4-
0rin decontarea neta multilaterala numrul de canale s-a redus cu //I, iar
volumul transferurilor cu ,*I fata de decontarea bruta bilaterala.
;nstrumentele de plata care se folosesc n cadrul compensrii sunt de doua
feluri@ de credit i de debit. In)tru&entele de plata de credit sunt cele care circula
de la unitatea bancara a pltitorului la unitatea bancara a beneficiarului, avnd ca
efect debitarea contului pltitorului i creditarea contului beneficiarului, potrivit
schemei /.4.
Schema /.4 ;nstrumente de plata de credit
7anca pltitoare
;nstrument plata
+onduri
7anca beneficiara
;nstrumentul de plata de credit folosit este rdinul de plata" Se poate
observa ca, att instrumentul de plata de credit, cat i banii au acelai sens.
In)tru&entele de plata de de!it sunt cele care circula de la unitatea bancara
a beneficiarului la unitatea bancara a pltitorului i au ca efect debitarea contului
pltitorului i creditarea contului beneficiarului, potrivit schemei /.5.
Schema /.5 ;nstrumente de plata de debit
7anca pltitor
;nstrument de plata
+onduri
7anca beneficiar
;nstrumentele de plata de debit folosite n compensare sunt@cecul !arat%
ca&!ia i !iletul la rdin. Sensurile de circulaie a instrumentelor i banilor sunt
insa diferite.
;n practica, cele mai folosite sunt instrumentele de plata de credit care
devanseaz cu mult pe cele de debit. 0otrivit datelor statistice pe o perioada mai
mare, instrumentele de plata de credit dein .,I din volumul total al decontrilor
fr numerar iar cele de debit *4I, ceea ce reflecta preferina clienilor bancari
pentru instrumentele plata de credit care au un risc mai mic i o perioada
de decontare mai scurta.
:"4 SISTEMUL NATI$NAL DE C$MPENSARE
Sistemul naional de pli a fost creat n anul *661 de banca centrala i ca
o componenta a acestuia s-a organizat sistemul de compensare la nivel
naional. !nainte de *661 compensrile se fceau n sistem bilateral prin
intermediul conturilor de corespondent care se ineau la sediul central al bncilor.
n funcie de resursele e"istente i de posibilitile de completare a
deficitelor se efectua transmiterea plilor, unele prin intermediul sucursalelor
bacii centrale iar altele, direct, prin relaiile de corespondent dintre bnci.
Datorita lipsei unor standarde de
timp, decontrile ntrziau destul de mult, sursele atrase devenind pentru bnci o
componenta importanta a resurselor n detrimentul pieei interbancare i
a interesului pentru atragerea de depozite.
#cest sistem a creat numeroase nemulumiri clienilor care trebuiau s
atepte perioade destul de mari, i chiar bncilor care lucrau mai operativ dar intrau
in relaii cu alatele cu un sistem de operare mai lent. 'a urmare, ncepnd cu anul
*661 s-a organizat Ca)a de c&pen)a/ii 0n cadrul bncii centrale pe doua paliere@
casa de compensaii interbancare la nivel central i 5* de case de compensaii
interbancare la nivel &udeean. 'oninndu-se reforma n sistemul bancar, casa de
compensaii s-a transformat n anul 2--* dintr-o instituie publica intr-o instituie a
sistemului bancar, denumita 3rans+onD $Societatea Baional de 3ransfer de
+onduri i Decontri% la care 7anca Baional a omniei deine 44I din capital
si restul celelalte din sistem n cote egale. 3rans+onD are un sediu central in
7ucureti i 5* de sucursale n tara $in fiecare &ude cate o unitate% i funcioneaz
ca agent de compensare al bncii centrale pentru operaiunile interbancare, cu
e"cepia transferurilor de fonduri privind trezoreria statului, operaiunile
cu numerar, piaa valutara, piaa monetara i piaa secundara a titlurilor de stat.
;n perioada *66/G2--5 prin 3rans+onDs-a efectuat compensarea
multilaterala a plilor de mica valoare $sub 1-- mil. lei% bazate pe instrumente de
plata pe suport hrtie $ordinul de plata, cecul barat, cambia i biletul la
ordin%. 'ompensarea se desfura n cadrul 3rans+onD pe dua nivele5 pri&ul
la nivel 3ude/ean al 3rans+onD la care participau unitile bncilor
comerciale unde n urma compensrii se stabileau soldurile creditoare sau
debitoare pentru fiecare banca care apoi erau transmise, intr-un interval de timp
fi"at, la sediul central al casei de compensareF al dilea nivel% 0l repre*enta
c&pen)area de la )ediul central al 3rans+onD cnd, pe baza soldurilor de
la nivel &udeean, se stabilea soldul final pentru fiecare din bncile
participante. 7ncile debitoare trebuiau s vireze sumele datorate casei de
compensaii din disponibilitile aflate n contul curent de la banca centrala sau
s apeleze la piaa monetara iar n ultima instana s obin un
mprumut de la banca centrala in limita rezervelor constituite.
C&pen)area )e cn)idera 0nc'eiata atunci c(nd ttalul soldurilor
creditoare
era egal cu totalul soldurilor debitoare. Soldurile erau transmise bncii centrale,
care n calitate de agent de decontare, fcea transferurile de fonduri n conturile
bncilor participante" 0n ace)t &&ent% plata )e cn)idera finala i irevca!ila.
Sistemul era comple", deoarece la nivel &udeean, n prima parte a edinei
de compensare se procesau instrumentele de credit i de debit $schimbul de
instrumente de plata pe suport hrtie intre unitile bancare, verificarea formala a
acestora i confruntarea cu dispoziiile de plataEncasare centralizatoare%F n a
doua parte a edinei se introduceau eventualele corecturi n urma
refuzurilor de instrumente i se fcea compensarea care se ncheia cnd
totalul soldurilor creditoare era egal cu totalul sumelor debitoareF la finalul
edinei instrumentele de plata de debit erau transmise la acceptare i se
compensau a doua zi. Soldurile bncilor participante erau transmise sucursalei
bncii centrale pentru a fi operate n conturi. 0entru a se putea realiza
compensarea era necesar ca bncile ambilor parteneri s fie n acelai
&ude, n caz contrar instrumentele erau transmise intrabancar n &udeul
unde ambele bnci erau reprezentate. n acest sistem, circuitul standard al
unui ordin de plata era de 2-1 zile iar al cecului barat de 1-. zile n funcie de
cum erau plasate bncile partenerilor.
:"4"1 C$MPENSAREA AUT$MATA
3ehnologiile moderne au permis trecerea de la compensarea bazata pe doua
nivele la compensarea automata pe un singur nivel prin circuite electronice directe
ale bncilor cu casa de compensaii, ceea ce creste foarte mult operativitatea i
simplific procedurile. n acelai timp, se creaz posibilitatea realizrii mai multor
compensri pe zi urgentnd decontrile in avanta&ul ambilor parteneri.
'ompensarea automata presupune insa funcionarea unui sistem de pli n
timp real pentru a se putea efectua decontarea intre bncile participante.
Ca)a de C&pen)a/ii Aut&ate -en1l" Aut&ated Clearin1 ;u)e <
AC;. este un sistem electronic de compensare n care fiiere de volum
mare reprezentnd instruciuni de plata de valori mici $sub 1-- mil. lei%,
att transfer
credit cat i debit direct, sunt schimbate intre bnci i alte instituii de credit
dup
ce poziiile nete care vor rezulta din aceste fiiere au fost decontate prin sistemul
plilor n timp real.
=unc/iile AC;. Sistemul #'< i propune n primul rnd s
simplifice substanial sistemul de compensare i decontare prin transmisa
automata a instrumentelor de pli, s reduc la minimum timpul de
decontare i s creasc viteza de rotaie a banilor, contribuind astfel la realizarea
unei caliti superioare a serviciilor de pli. n acelai timp, pune la dispoziie
noi mi&loace de mbuntire
a managementul lichiditii i al riscului de credit, obiective principale ale politicii
monetare. n acest scop, #'< are urmtoarele func/ii5 administreaz schimbul
de instruciuni de plata intre participaniF efectueaz compensarea, adic
calcularea poziiilor nete ale participanilor n raport cu casa de
compensaieF iniiaz decontarea prin transmiterea ctre sistemul de pli n
timp real a rezultatelor compensriiF administreaz garaniile aferente
decontrii poziiilor nete ale
participanilorF informeaz participaniiF asigura monitorizarea compensrii de
ctre autoritatea de compensareF asigura un cadru eficient pentru
implementarea procedurilor de management al riscului de credit i lichiditateF
asigura calcularea comisioanelor pentru serviciile prestate participanilorF asigura
facilitai de arhivare
a datelor aferente tranzaciilor procesate i de prelucrare ulterioara a acestora.
Structura AC;" #'< este format din doua sisteme@
+ unul central de compensare care calculeaz poziiile nete ale
participanilor n timpul edinelor de compensare i apoi deconteaz poziiile nete
prin sistemul de pli electroniceF
- al dilea e)te cel al participan/ilr care ruleaz la sediile acestora i este
format din doua module@ )0+ $modul de pregtire a fiierelor% pentru procesare la
compensareF )3+ $modul de transfer fiiere% pentru trimiterea si primirea
fiierelor. )0+ da posibilitatea utilizatorului s identifice fiierele care se primesc
de la unitile bancare $create de alte sisteme interne ale participantului%, sa
verifice formatul fiierelor, s pregteasc fiierele prin sortare, control i
aplicarea semnturii electronice i s transmit fiierul ctre )3+.
;n omnia, instituia abilitata s administreze acest sistem este
Tran)=nD care dispune de o reea electronica ce asigura legtura cu toi
participan/ii5 !anca centrala% !,ncile c&erciale% tre*reria
)tatului% ca)ele centrale ale cperativelr de credit>
Tran)=nD ca prprietar i peratr al )i)te&ului" +iecare participant se
conecteaz la sistem printr-un punct unic de acces, respectiv unitatea centrala a
participantului. Spre deosebire de compensarea documentelor de plata pe suport
hrtie care avea loc mai nti la sucursalele teritoriale ale 3rans+onD i
apoi la centrala, compensarea prin #'< se realizeaz numai la nivel central,
mesa&ele de plata circulnd de la unitatea bancara pltitoare la centrala bncii
pltitoare care le introduce n compensare, fiind apoi preluate de centrala
bncii beneficiare care le retransmite unitii bancare beneficiare.
Tipuri de in)truc/iuni prce)ate" Sistemul #'< din omnia proceseaz
in vederea compensrii instrumente de plata de tip transfer-credit de mica valoare
si instrumente de plata de tip debit-direct de orice valoare. n viitor, sistemul va
permite adugarea de noi module pentru compensarea celorlalte instrumente de
plata de debit i a cardurilor. n prezent, toate plile sunt denominate n moneda
naional, dar sistemul se poate adapta pentru compensarea n euro.
Ciclul de prce)are. n sistemul #'<, instruciunile de plata se primesc de
la participani sub forma de fiiere electronice pe tot parcursul zilei i se efectueaz
trei compensri pe zi. 0rimirea fiierelor se face numai n limita garaniilor
constituite de participani. Cn fiier conine instruciuni de plata de credit i
confirmri pentru plile de debit direct. Un ciclu -edin/a. de c&pen)are
presupune parcurgerea urmtoarelor faze@
- calcularea valorii garaniilor ce se constituie de participani n favoarea
#'< $plafoane de garantare% pentru edina urmtoareF
- comunicarea plafoanelor ctre participani i deschiderea sistemului pentru
recepia fiierelorF
- primirea fiierelor pentru instruciuni de tip transfer-credit i confirmri de
plata de tip debit-directF
- validarea fiierelor pe msura primirii acestora $verificare formala,
ncadrarea valorii fiierului n garaniile constituite%F
- notificarea participanilor asupra fiierelor respinse cu precizarea
motivelorF
- nchiderea perioadei de recepie a fiierelor $notificarea participanilor%F
- compensarea prin stabilirea poziiilor neteF
- informarea participanilor asupra poziiilor nete rezultate din compensare $
in ma"imum 1 minute%F
- se acorda o perioada de timp participanilor pentru managementul
lichiditii pentru a nu se e"ecuta garaniile $se alimenteaz conturile cu lichiditi
din ncasri, mprumuturi de pe piaa, credite intradaD de la banca centrala%F
- iniierea decontrii prin transmiterea la banca centrala a balanei
compensriiF
- decontarea poziiilor nete $colectarea fondurilor pentru participanii aflai
in poziie debitoare n contul #'< de la banca centrala, iar pentru cei care nu au
fonduri suficiente se trece la e"ecutarea garaniilor, creditarea conturilor pentru cei
care se afla n poziie neta creditoare%F
- banca centrala comunica #'< efectuarea decontrii finale i irevocabileF
- #'< notifica participanii asupra decontrii finale i transmite raportul
final al edinei de compensare.
Cn)tituirea% actuali*area i e7ecutarea 1aran/iilr" Desfurarea n
bune condiii a compensrii i decontrii necesita un sistem de acoperire a
riscurilor pentru decontarea finala i irevocabila a soldurilor nete ale
participanilor bazat pe garanii unilaterale n favoarea #'<. Aaraniile
unilaterale se pot cn)titui din titluri de stat ga&ate de participant n favoarea
#'< i lichiditi transferate de participant n contul #'< de la banca centrala.
0eriodic, banca centrala comunica #'< emisiunile de titluri pe care accepta s
le ia n garanie i mar&a pe care o practica la vnzarea titlurilor respective. #'<
ia n calcul pentru garanii, titluri la valoarea comunicata mai puin mar&a
reinut de banca centrala. :aloarea garaniilor sau plafonul de garantare se
stabilete de banca centrala i se comunica
.
de #'< participanilor naintea fiecrui ciclu de compensare.
Actuali*area garaniilor $ma&orare sau diminuare% se va putea face numai la
nceputul zilei de operare sau intre edinele de compensare. ;ne"istenta
garaniilor determina participarea la edina de compensare doar n calitate
de beneficiar de pli. E7ecutarea 1aran/iilr are loc n cazul insuficientei
fondurilor i se apeleaz mai nti la lichiditile din contul #'< aferente
participantului i apoi se e"ecuta titlurile prin vnzarea lor ctre banca centrala la
valoarea luata de #'< n garanie.
0entru c&unicarea cu participanii #'< dispune de un sistem de
posta electronica securizat care s asigure criptareaEdecriptarea mesa&elor,
autentificarea iniiatorului i a destinatarului, astfel ca mesa&ele s aib valoare
legala. Sistemul
de comunicare trebuie s cuprind doua canale, unul curent i altul ca alternativa
care poate fi utilizat n orice moment.
'ircuitul transferului de credit intr-o compensare prin #'< se prezint n
schema /.1.
Schema /.1 3ransferul de credit prin compensarea #'<
Banca centrala
,3ransf ,3ransf
'ont banca
pltitoare
fonduri
'ont #'<
fonduri
'ont banca
beneficiara
, Sold net . 'onfirmare decontare finala
6 aport decontare 6 aport decontare
Centrala
!anca
pl,titr
5 3ransf
fiier
/ e&ect
mesa&
AC;
, 'ompensare
1 :alidare
. 3ransfer
fiier
Centrala
!anca
!enef"
4 emitere mesa& *- 3ransfer fond
Banca pl,titr Banca
!eneficiar
2 Debitare cont * (mitere mesa& H0 ** 'reditare cont
Pl,titr Beneficiar
* fisi
re
'ircuitul pornete de la pltitor ctre beneficiar desfurndu-se pe verticala
in cadrul celor doua bnci. 'ompensarea are loc la nivel central unde se realizeaz
mai nti validarea mesa&elor, respectiv respingerea celor eronate, dup care se face
automat soldarea pentru fiecare banca participanta. Ledina de compensare nu se
poate ncheia dect numai daca totalul soldurilor debitoare este egal cu totalul
soldurilor creditoare. n acest moment, soldul casei de compensaii deschis la
banca centrala devine zero. 7alana compensrii $situaia cu soldurile debitoare i
creditoare% se transmite bncii centrale pentru a efectua transferurile n
conturile centralizate ale bncilor participante. 3otodat, casa de compensaii
transmite
fiierele bncilor colectoare care le retransmit sucursalelorEageniilor pentru
operarea n conturile beneficiarilor.
;n ce privete procesarea transferurilor de debit, sistemul de compensare se
bazeaz pe aceleai principii de la transferul de credit, cu deosebirea ca circuitul
ncepe de la beneficiar ctre pltitor, iar compensarea se realizeaz numai
dup primirea confirmrii din partea bncii debitoare. 'ircuitul transferului de
debit intre doua bnci diferite se prezint n schema /./
Schema /./ 3ransferul de debit prin compensarea #'<
*- 3ransfer Banca centrala *- 3ransfer
'ont
'entrala
7anca
't.banc.#
#'<
't.banc 7
'entrala
'olect.
$#%
5 3ransm. fiier
6 soldare
#'<
. 'ompensare
4 3ransmite
er
7anca
'olectoare
$7%
2 **
1
SucursalaE
agenie
5N3ransm. 2 i ** 3ransm
fiier fiier
SucursalaE
agenie
/ / Debitare pltitor * 3ransmitere fiier * *2 'redit
0ltitor
7eneficiar
;n acest tip de transfer, circuitul se deruleaz de la beneficiar la pltitor prin
casa de compensaie i implica acceptarea bncii pltitoare. ;nstruciunile se emit
cu trei zile bancare nainte de data finalizrii $o zi pentru acceptare, o zi pentru
compensare i o zi pentru transmiterea n reeaua bancara% i trebuie s devina
efective cu doua zile bancare nainte de aceasta data $momentul nregistrrii in
creditul contului beneficiarului%. 7ncile pltitoare si beneficiare au
responsabiliti diferite n funcie de procedeul folosit G debit direct, cec
sau cambie $biletul la ordin%, cele mai importante revenind bncii debitorului.
;n cazul de!itului direct, procedura este diferita fata de cea aplicata la cec
sau bilet la ordin. #stfel, la primirea ordinuluiEmesa&ului de plata, sucursala bncii
beneficiarului verifica autenticitatea pe baza unei proceduri de sigurana
$confruntarea cu specimenul de semntura daca este un instrument pe suport hrtie
sau aplicarea procedurii de verificare a semnturii electronice daca este un mesa&
pe suport electronic% i transmite mesa&ul n circuit. 8a casa de
compensaie, informaiile se stocheaz intr-un fiier propriu iar fiierul
beneficiarului se transmite bncii pltitoare pentru acceptare $verificarea
disponibilului din cont i a codului clientelei%. Sucursala pltitorului debiteaz
contul acestuia i confirma fiierul sau refuza plata daca instruciunea de plata
prezint unele vicii. 'onfirmarea acordului
de plata se transmite de banca pltitoare $centrala% casei de compensaii care
confrunta cele doua fiiere i daca acestea corespund efectueaz compensarea.
0entru refuzuri, pltitorul elaboreaz fiiere separate care se transmit beneficiarului
cu motivaiile necesare prin casa de compensaii. Dup nchiderea edinei de
compensare, soldurile se transmit bncii centrale pentru efectuarea transferului de
fonduri n conturile centralizate ale bncilor.
;n ce privete cecul barat i biletul la ordin, acestea nu intra deocamdat
n compensare automata, urmnd s se aplice procedurile actuale pentru
compensarea documentelor de debit pe suport hrtie.
:"4"2 C$MPENSAREA INSTRUMENTEL$R DE DEBIT
PE SUP$RT ;ARTIE -CECUL BARAT i BILETUL
LA $RDIN.
0rocedura actuala de compensare se desfoar pe doua nivele@ &udeean i
central. 8a nivel &udeean, edinele de compensare au doua pari@ n prima
parte bncile prezint instrumentele primite n ziua precedenta i acceptate
nsoite de o banda de control i o dispoziie de ncasare centralizatoare
$documentele se introduc n plicuri pentru fiecare banca care se sigileaz%,
precum i documentele refuzate cu motivaiile respective nscrise n
formularul de refuz la plata $de asemenea n plicuri separate pentru fiecare
banca%, iar n final se completeaz formularul de compensare cu sumele de
ncasat, sumele de pltit si refuzurile,
formular care se remite conductorului de edinaF n partea a doua, se face
schimbul de instrumente pentru acceptare i care vor fi prezentate
bncilor beneficiare n ziua urmtoare. 7alana soldurilor se nainteaz sediului
central al
casei de compensare. 8a nivel central se face o centralizare a soldurilor de la nivel
&udeean i se stabilesc soldurile finale debitoare sau creditoare pentru fiecare
banca, urmnd ca bncile debitoare sa-si asigure fondurile pentru nchiderea
compensrii. Dificultatea principala consta n faptul ca la compensarea
&udeean trebuie s fie prezente ambele bnci iar n cazul n care una din
bnci nu este reprezentata, aceasta trebuie s transmit documentele intr-un
&ude unde sunt prezente ambele bnci, aa cum este cazul bncilor mai mici
care nu au o reea dezvoltata de sucursale. 3ermenele prevzute de normele
bancare sunt de minim
trei zile bancare $bncile sunt n aceiai localitate% i ma"im opt zile bancare
$bncile sunt n localiti diferite i n &udee diferite%.
#ceasta procedura are un caracter temporar pana la implementarea
compensrii automate i pentru aceste instrumente.
:"6"RE#$CABILITATE% IRE#$CABILITATE i M$NIT$RI?ARE
;nstrumentele introduse n compensare devin irevca!ile iar plile
au caracter definitiv" 0n situaia n care unele bnci cu solduri debitoare
nu au disponibiliti suficiente pentru decontare si nici nu pot obine de
pe piaa resursele necesare vor apela, n ultima instana, la banca centrala
pentru un credit lombard n limita garaniilor constituite. n situaia lipsei repetate
de lichiditi care
ar putea determina, la un anumit moment, blocarea procesului de compensare, se
poate lua msura de revocare te&prara )au definitiva, banca urmnd sa-si
efectueze decontrile n sistem bilateral n afara compensrii. 'el mai mult au
de suferit clienii bncii sancionate prin prelungirea perioadei de decontare
dar i partenerii acestora care au conturi la alte bnci. De asemenea, bncile
care au relaii cu banca e"clusa de la compensare trebuie s recurg la sistemul
conturilor corespondente i la aran&amente financiare pentru asemenea operaiuni.
3rans+onD i banca centrala care au sarcina s monitorizeze sistemul
de compensare n vederea prevenirii riscurilor specifice acestei activiti
utilizeaz o serie de indicatori care e"prima gradul de compensare, ponderea pieei
monetare n asigurarea resurselor i gradul de intervenie al bncii centrale,
precum i indicatori privind refuzurile nregistrate i cauzele acestora, frecventa
i mrimea deficitelor
si respectarea disciplinei de lucru de ctre participani. Dintre aceti indicatori, cel
mai relevant pentru analiza de ansamblu este determinarea 1radului de
c&pen)are pentru a se stabili n ce msura bncile i asigura resursele
necesare stingerii obligaiilor fr s apeleze la piaa monetara sau banca
centrala. #cest indicator se determina astfel@
sume
compensate
. *-- O PI
sume intrate n compensare
Daca totalul sumelor intrate n compensare reprezint 1--- uniti, iar
cele compensate din resursele bncilor nsumeaz 51-- uniti, diferena
reprezentnd soldurile debitoare neacoperite pentru care se apeleaz la piaa
monetara sau la banca centrala, atunci vom avea un grad de compensare
de 6-I, ceea ce este acceptabil. Daca acest grad este mai redus se
impune o monitorizare atenta a bncilor cu deficite cronice i a modului n
care piaa poate satisface aceste cerine. 0rincipiul de baza n compensare este
meninerea echilibrului intre ncasri i pli
si reducerea la minimum a riscului de incapacitate de plata. #cest principiu
este valabil mai mult pentru bncile universale care trebuie sa-si menin
zilnic o
lichiditate confortabila. n schimb, bncile specializate n credite pentru
dezvoltare, credite imobiliare sau ipotecare, aa zise bnci >cheltuitoare? au
un volum mult mai mare de pli dect de ncasri i deci sunt predispuse
la nregistrarea unor solduri debitoare n urma compensrii i la procurarea
de resurse de pe piaa.
#semene bnci i asigura resurse pe termen lung are acoper deficitul
dar evoluia zilnica a ncasrilor i plilor poate conduce la dezechilibre mai
frecvente care se rezolva prin capacitatea bncii de a procura resurse pe
termen scurt i nu
reprezint un motiv ma&or de ngri&orare. Deci, supravegherea bncii
centrale trebuie nuanat n funcie de specificul bncilor i de capacitatea
acestora de a gestiona lichiditatea i a face fata situaiilor de risc.


4*
@ INSTRUMENTE DE PLATI
IN RELATIILE EC$N$MICE INTERNATI$NALE
;n domeniul valutar-financiar, plile internaionale reprezint
componenta care asigura finalizarea tranzaciilor economice sau satisfacerea
unor cerine individuale ca urmare a relaiilor care se stabilesc intre parteneri.
#ceasta componenta folosete instrumente de plata care circula n
cadrul sistemului internaional bancar pe baza unor reglementari la nivel
internaional elaborate de instituii de specialitate $'omitetul economic
HBC, camere de comer internaional, 7anca eglementelor
;nternaionale, 7anca 'entrala (uropeana%. Re1le&ent,rile de !a*a din
acest domeniu sunt@ 'onvenia cuprinznd legea uniforma asupra
cambiilor i biletelor la ordin G Aeneva,
*64-F 'onvenia cuprinznd legea uniforma asupra cecului G Aeneva *64*F
eguli i uzane uniforme referitoare la acreditivele documentare G 0ublicaia
nr. 1-- a 'amerei ;nternaionale de 'omer de la 0arisF eguli uniforme
privind incasourile G 0ublicaia nr. 122 a 'amerei ;nternaionale de 'omer de
la 0aris. ;ntre bncile care participa la decontrile internaionale se ncheie
cnven/ii de pl,/i 0n care se prevd instrumentele de plata, regulile
care guverneaz desfurarea plilor i sistemul de drept care se aplica $in
principiu
se folosete dreptul din tara unde se afla banca pltitoare%. Deosebit de
reglementrile internaionale, n conveniile bancare de pli interbancare se
pot prevedea i unele uzane locale $restricii la plile n valuta% sau
speciale $pe piee monetare sau de capital%.
@"1 M$DALITATI DE PLATA -DEC$NTARE.
Stingerea obligaiilor dintre parteneri se realizeaz printr-o
anumita &dalitate de plata $decontare% prevzut n contract sau aleas de
persoanele fizice. )odalitile de plata sunt urmtoarele@
$a% Plata &arfa cntra &arfa -trc. + o modalitate nepecuniar
folosita n antichitate dar care a revenit odat cu criza economic din *626-*644
si criza datoriilor e"terne din *6.--*6.1F n prezent este folosita ca o tehnica de
deblocare a relaiilor comerciale cu tari sau firme ale cror disponibiliti
financiare sunt modeste sau ine"istente.
$b% Plata 0n nu&erar care se practica pe scara redusa i n anumite
situaii specifice, ca de e"emplu $i% n tarile cu restricii valutare privind
deinerile i micarea devizelor sau care practica sisteme de impozitare severa,
plata n numerar devenind o metoda de evaziune fiscala sau de evitare
42
a restriciilor valutare, $ii% n spatiile geografice izolate, fr uniti
bancare,
pentru achiziionarea de produse sau n rezervaiile naturale, n achiziionarea
de animale pe cale de dispariie sau obiecte arheologice care altfel ar deveni
44
obiecte de contrabandaF $iii% n activitatea de turism i transport internaional, n
special n tarile care nu au sisteme de carduri.
$c% Plata prin cec, care este cea mai apropiata de numerar, a luat o
amploare deosebita dup anii Q /-, fiind folosita n spaiul plilor necomerciale.
$d% Plata prin titluri de credit, cambie i bilet la ordin, se folosete in
afara de circulaia singulara i asociate cu alte tehnici de plata ca acreditivul
documentar, incasoul $cu valoare de instrument de garantare%.
$e% Plata prin rdin de plata este legata de apariia bncilor i a
dezvoltrii relaiilor internaionale intre acestea, n practica internaional fiind
cunoscuta i prin e"presia >plata direct din cont?.
$f% Plata dcu&entara pentru operaiunile n care plata se face de
bnci numai contra documente $acreditivul documentar i incasoul documentar%,
asigurnd partenerilor un grad de securitate mai ridicat.
#ceste modaliti de plat, presupun e"istenta unui cont bancar $cu
e"cepia plii n sistem troc i a plilor n numerar% i a unui circuit bancar prin
sistemul de transfer internaional al fondurilor.
@"2 INCAS$UL D$CUMENTAR
;ncasoul este cea mai simpla modalitate de plata care se bazeaz numai pe
prevederile contractului comercial i nu anga&eaz n nici un fel
bncile participante la derularea plii. 0rin inca)u se nelege tratarea de
ctre bnci, potrivit instruciunilor primite, a documentelor comerciale i
financiare n vederea acceptrii sau plii acestora. Decontarea prin incasou
este reglementata
de 0ublicaia nr. 122 a 'amerei de 'omer ;nternaional de la 0aris n vigoare
din *6//.
Documentele vehiculate de bnci sunt de doua feluri@
- c&erciale $factura, documente de transport, de proprietate%F
- financiare $cambii, bilete la ordin, cecuri, chitane%.
;n funcie de tipul documentelor, incasoul este de doua feluri@
- )i&plu + cnd se vehiculeaz numai documente financiareF
- dcu&entar < cnd se vehiculeaz documente comerciale nsoite sau
nu de documente financiare.
0entru bnci, decontarea prin incasou reprezint o simpla vehiculare
de documente, de la beneficiar la pltitor, potrivit instruciunilor primite de
la beneficiar i efectuarea operaiunilor de plata pentru un partener i de
ncasare pentru celalalt partener. 0rin transmiterea documentelor prin
intermediul bncilor se urmrete ca destinatarul acestora s nu intre n
posesia lor dect n momentul e"ecutrii obligaiei de plata sau alta asimilata
$acceptarea cambiei%. Deci plata nu se efectueaz contra marfa, ci contra
45
documente care se folosesc
41
apoi pentru intrarea n posesia mrfii. n acest fel, importatorul are certitudinea
ca e"portatorul si-a ndeplinit obligaia de a livra marfa, iar e"portatorul este
sigur ca importatorul nu poate intra n posesia mrfii nainte de a o achita.
0rile implicate n derularea unui incasou simplu sau documentar sunt@
- rdnatrul -e"portatorul% G clientul care iniiaz operaiunea de
incasouF
- !anca re&itenta -banca e"portatorului% G banca la care ordonatorul a
ncredinat operaiunea de incasouF
- !anca 0n),rcinat, cu 0nca)area G orice banca, alta dect banca
remitenta, care intervine n operaiunea de incasouF
- !anca pre*entatare $banca importatorului% G banca nsrcinata cu
prezentarea documentelor trasuluiF
- tra)ul $importatorul% G persoana la care documentele trebuie s fie
prezentate.
;ncasoul, cunoscut i sub numele de di)p*i/ia de 0nca)are, este un
document standardizat sub forma de mesa& care cuprinde@ numele i adresa
ordonatorului, numele si adresa trasului, bncile implicate, documentele
comerciale i financiare, detalii privind transportul $aerian, naval, cale
ferata, rutier% si livrarea$localitatea de destinaie%, condiiilede
plata, valuta, modalitatea de transmitere a fondurilor i contul
bancar al ordonatorului. Derularea plii prin incasou documentar se prezint n
schema *.
Schema * )ecanismul derulrii incasoului documentar
2
.
("portator
*
Hrdonator
;mportator
3ras
*-
*- 4
1 /-,
7anca e"portator
5
7anca remitenta
6
7anca importator
7anca prezentatoare
* 'ontractul comercial internaional prin care s-a convenit plata prin
incasou documentarF
4/
2 8ivrarea mrfii n concordanta cu specificaiile din contract.
("portatorul este n posesia documentelor de livrare $factura, document de
transport, polia de asigurare, certificat de calitate i o cambie%F
4 Setul de documente comerciale i financiare nsoite de ordinul de
ncasare $incasou% sunt prezentate la banca ordonatorului. n ordinul de ncasare
e"portatorul prezint documentele i condiiile n care acestea vor fi nmnate
importatorului $contra plataEacceptareEalte condiii%.
5 7anca remitenta emite n nume propriu un incasou documentar n care
preia instruciunile de la ordonator $traduse% i ataeaz documentele originale
ale e"portatorului i l remite bncii prezentatoare.
1 7anca prezentatoare avizeaz $notifica% importatorul de sosirea
documentelor.
/-, 7anca prezentatoare elibereaz importatorului documentele,
fie contra plata, fie contra acceptrii cambiei, potrivit instruciunilor primite
prin incasou i debiteaz contul acestuia.
. n posesia documentelor importatorul ridica marfa.
6 Dup ncasarea documentelor de la importator, banca prezentatoare
remite fondurile sau cambia acceptata, bncii remitentului.
*- 7anca remitentului notifica e"portatorului despre ncasarea
documentelor i crediteaz contul acestuia sau ii remite cambia acceptata.
0lile pot fi refuzate parial sau integral de ctre importator dac
are motive temeinice $erori de facturare, penalizri, comisioane%, probleme
care se rezolva direct de cei doi parteneri. 7anca prezentatoare nu poate
elibera documentele n cazul unor pli pariale, dect numai daca n incasou se
prevede acesta posibilitate. Documentele neeliberate se pstreaz la banca
prezentatoare pn la primirea de noi instruciuni de la banca remitenta, dar nu
mai trziu de
6- de zile, dup care le restituie acesteia. ;ncasoul trebuie s cuprind
instruciuni precise referitoare la procedura de urmat de banca n cazul de
neplata sau neacceptare, adic emiterea protestului de neplata sau neacceptare,
returnarea sau rediri&area documentelor, aciuni de prote&are a mrfurilor etc.
+r e"istenta acestor precizri, banca nsrcinata cu ncasarea nu are nici o
obligaie s protesteze refuzul.
7ncile ndeplinesc rolul unor prestatori de servicii pentru care
percep comisioane care, de regula, se suporta de e"portator. 7ncile nu au nici
un fel de responsabilitate n caz de neacceptare sau de neplata a incasoului
i nu au obligaia de a urmri ncasarea dect n limita instruciunilor
e"prese ale ordonatorului. 7ncile au obligaia de a gestiona n bune condiii
documentele ncredinate i s e"ecute ntocmai i fr ntrziere
instruciunile primite. n cazul n care apar unele probleme $documente
lipsa, informaii neclare sau insuficiente etc.% bncile trebuie s informeze
imediat ordonatorul.
;ncasoul documentar este un instrument de plata care
avanta&eaz importatorul. ;ncasoul nu prezint nici o
garanie pentru e"portator ca importatorul va
achita imediat marfa livrata, singura obligaie scrisa fiind contractul dintre
parteneri. !ntreaga tranzacie se desfoar din ordinul i pe rspunderea
e"portatorului. Documentele trebuie s a&ung la importator naintea
sosirii mrfurilor, n caz contrar e"portatorul va plti ta"ele de
magazina&, ntruct importatorul n lipsa conosamentului nu poate prelua
marfa de la cru. Din aceasta cauza, incasoul este utilizat numai n
proporie de *-I-*1I n relaiile de pli comerciale i numai n cazurile n
care e"ista suficienta ncredere intre parteneri.
Inca)ul )i&plu este folosit numai pentru transmiterea spre ncasare
a documentelor financiare G cambii, bilete la ordin, cecuri, chitane de plat
i alte documente analoage pentru a obine sume de bani. Sumele de ncasat
provin
din obligaii comerciale, necomerciale, financiare, cambiale etc. )ecanismul
de derulare este identic cu cel al incasoului documentar. Hrdonatorul emite
dispoziia de ncasare nsoit de documentele financiare i da instruciuni
bncii sale pentru transmiterea acestora la banca nsrcinata cu ncasarea,
preciznd banca i contul unde se vor transmite fondurile, precum i modul n
care se va proceda n caz de refuz de plata din partea trasului. Cn e"emplu
de utilizare a incasoului simplu este transmiterea la ncasare a cambiei
acceptate n cadrul incasoului documentar.
@"4 $RDINUL DE PLATA
$rdinul de plata este instrumentul prin care ordonatorul da o
instruciune bncii sale de a pune la dispoziia beneficiarului, n contul de
la banca acestuia, o anumita suma de bani n vederea stingerii unei
obligaii bneti e"istenta intre parteneri. Hrdinul de plata se
caracterizeaz prin@ e"istenta unei obligaii de plata asumata sau a unei
datorii pree"istente ce urmeaz a se stinge prin onorarea pliiF operaiunea
de plata este iniiat de ordonator $pltitor% care )ta!ilete re1ulile dup care
operaiunea se va derulaF revocabilitatea, trstur caracteristic a ordinului de
plat, adic posibilitatea ca ordonatorul s retrag sau s modifice
instruciunea de plata, numai daca ordinul de plata nu a fost e"ecutat de
banca beneficiarului, fr nici un fel de consecine pentru ordonatorF
e"istenta provizionului $depozitului% n contul ordonatorului sau n lipsa
acestuia, accesul la un credit bancar aprobat de banca
in acest scop.
Din punct de vedere al modalitilor de ncasare, ordinul de plat este de
doua feluri@
- )i&plu G atunci cnd plata nu este condiionat de prezentarea vreunui
documentF
- dcu&entar G n cazul n care plata este condiionat de prezentarea de
ctre beneficiar a anumitor documente $facturi, chitane privind speze
de transport, dovada plii unor chirii etc.% indicate de ordonator.
0rile implicate n derularea ordinului de plat sunt@
- rdnatrul G persoana $importatorul% care iniiaz operaiuneaF
- !eneficiarul G persoana $e"portatorul% n favoarea creia se face plataF
- !anca rdnatare G banca care transmite ordinul de plata i fondurileF
- !anca !eneficiara G banca care primete fondurile in numele
beneficiarului.
Hrdinul de plata se prezint sub forma unui mesa& electronic care conine@
numele i adresa ordonatoruluiF banca i contul acestuiaF numele i adresa
beneficiaruluiF banca i contul acestuiaF suma de plata i valutaF scopul
plii, indicndu-se numrul i data facturiiF documentele care trebuie s se
prezinte de beneficiar la ncasare, eventual alte instruciuni specificeF modul de
suportare a comisioanelor i spezelor $daca nu se specifica acestea sunt
suportate de ordonator%F semntura autorizata i data emiterii. )esa&ul
electronic mai conine
si un cod secret al bncii emitente i al clientului pentru securizarea transmiterii.
'ircuitul ordinului de plata se prezint n schema 2.
Schema 2 'ircuitul ordinului de plat $H0%
*
7eneficiar
Hrdonator
1-/ 5 2
6-*-
7anca
beneficiarului
,-.
4
7anca
ordonatorului
* ("portatorul a efectuat un e"port i s-a creat o obligaie de plat.
2 Hrdonatorul emite H0 i l transmite bncii sale.
4 7anca ordonatorului transmite instruciunile de plata $H0%.
5 7anca beneficiarului notifica acestuia primirea instruciunilor de plata.
1 7eneficiarul prezint documentele solicitate.
/ 7anca beneficiarului crediteaz contul acestuia.
, 7anca beneficiarului transmite bncii ordonatorului documentele pe
baza crora a efectuat plata.
. 7anca ordonatorului transmite fondurile bncii beneficiare.
6 7anca ordonatorului transmite documentele ordonatorului.
*- 7anca ordonatorului debiteaz contul ordonatorului.
Hrdinul de plata se folosete att n relaiile comerciale e"terne cat n cele
necomerciale. n relaiile comerciale, ordinul de plata ca instrument individual
se folosete mai puin din cauza revocabilitii i a posibilitii de amnare a
plii de ctre importator. 0entru a se evita aceste inconveniente, ordinul
de plata se folosete mpreun cu un alt instrument de plat ca incasoul
sau acreditivul. 'ele mai frecvente pli prin ordin de plata sunt plile de
avansuri, transport $navlu, fraht%, cheltuieli de asigurare, n schimb este
folosit pe scara larga n plile necomerciale ca ntreinerea
reprezentantelor comerciale i diplomatice, stingerea unor debite, plata
cotizaiilor la organisme internaionale, transferuri de fonduri intre bnci etc.
@"6 ACREDITI#UL D$CUMENTAR
#creditivul documentar a aprut la nceputul sec. al 9;9-lea i se regsete
in arhivele bncilor din 0aris, #msterdam, 8ondra fiind utilizat n comerul cu
tarile din ("tremul Hrient. n accepiunea moderna, acreditivul apare dup
primul rzboi mondial i ia o amploare deosebita dup al doilea rzboi mondial
odat cu importurile masive din SC# pentru reconstrucia (uropei. 0rima
reglementare internaional a acreditivului a avut loc n *644 cu
ocazia
'onferinei de la :iena a 'amerei de 'omer ;nternaional $'';% care a adoptat
documentul >eguli i uzane uniforme privitoare la acreditivul documentar?.
'u ocazia revizuirii acestor reguli n *6/2, aproape toate bncile mai importante
din lume au aderat la aceste norme internaionale. Bormele au cunoscut o serie
de revizuiri i completri, n forma actuala fiind cunoscute sub denumirea
eguli uniforme i practica acreditivelor documentare, 0ublicaia 1-- a 'amerei
de 'omer ;nternaional de la 0aris, care au intrat n vigoare la * ianuarie *665
si care au fost adoptate de peste *,- de tari, inclusiv omnia.
0otrivit 0ublicaiei 1--, acreditivul dcu&entar este definit ca orice
anga&ament de plata asumat de o banca, indiferent cum este numit sau descris.
;n practica bancara, acreditivul documentar mai este cunoscut n engleza sub
numele de 8etter of 'redit, DocumentarD 'redit, 'ommercial 8etter of 'redit si
in variantele corespunztoare din alte limbi, iar n limba romana s-a impus
termenul de acreditiv documentar.
@"6"1 TIPURI DE ACREDITI#E D$CUMENTARE
#creditivele documentare $#D% sunt de mai multe tipuri, n funcie de
anumite criterii, astfel@
Dup forma #D@
- AD revca!ile G care pot fi revocate sau anulate de banca emitenta fr
nici o avizare a beneficiarului dar nainte de efectuarea pliiF
- AD irevca!ile G care nu pot firevocatede banca emitenta,
anga&amentul de plataal acesteia ctre e"portator fiindfermF
modificarea sau anularea #D se poate face numai
cu acordul
beneficiarului, bncii confirmatoare i bncii emitenteF #D irevocabile
pot fi necnfir&ate, banca emitenta fiind singura responsabila de
efectuarea plii n cazul n care banca pltitoare sau o alta banca
desemnata nu a fcut plata i cnfir&ate 0n cazul n care o alta banca
i
asuma anga&amentul ferm de plata daca banca emitenta nu
onoreaz plata, ceea ce ofer un plus de sigurana e"portatorului privind
ncasarea contravalorii mrfurilor.
-
Dup modul de plata@
- AD cu plata la vedere% adic plata se face la prezentarea documentelor
la banca pltitoare i numai dup efectuarea controlului documentelor i
constatrii ndeplinirii tuturor condiiilor #DF
- AD cu plata diferat, -a&(nat,.% respectiv plata se va face la un
anumit termen de la primirea documentelor $importatorul i poate
ridica marfa ntruct a intrat n posesia documentelor% , ceea
ce echivaleaz cu un credit acordat de e"portator pe perioada pana
la ncasareF
- AD cu plata prin acceptare G n cazul e"porturilor nsoite de
cambii trase asupra unor bnci $emitenta, acceptanta, trasa%, banca
pltitoare accepta cambiile devenind debitor cambial si le
returneaz
e"portatorului iar documentele le trimite importatoruluiF
- AD cu plata prin ne1ciere% atunci cnd se prezint o cambie trasa
asupra bncii emitente care a autorizat o alta banca $negociatoare% sa
primeasc documentele i s accepte cambia.
Dup clauzele speciale pe care le conin@
- AD tran)fera!il G beneficiarul acreditivului poate solicita
bncii transferatoare s fac acreditivul utilizabil $pltibil%, n
totalitate sau parial, pentru unul sau mai muli beneficiari secunzi
$beneficiarul acreditivuluieste un intermediar iar
beneficiarul secund este
e"portatorul%F
- AD revlvin1Are0nni!il G valoarea acreditivului se rentregete
automat, pe msura efecturii plilor, pana la un anumit plafonF se
folosete n cazul contractelor de valori mari n care livrrile se fac
ealonat, acreditivul deschizndu-se la nivelul unei livrriF
- AD clau*a rie G banca pltitoare este autorizata s fac o plata ctre
beneficiarul acreditivului nainte de prezentarea documentelor privind
e"pedierea mrfii $e". plata unui avans% iar diferena se pltete la
livrarea mrfii i prezentarea documentelorF
- AD de c&pen)a/ie )au reciprce G utilizarea unui acreditiv de e"port
numai n corelaie cu unul de import, n cazul livrrilor n
contrapartida, acreditivul fiind utilizat numai daca una din pari nu-
si ndeplinete
obligaiile, atunci banca emitenta a parii debitoare va pli echivalentul
mrfii nelivrate n compensaie cu cea primita.
Dup folosirea combinata a #DF
- AD !acB+t+!acB < de fapt doua acreditive, unul de e"port i altul de
import al aceleiai mrfi, ambele domiciliate la aceiai banca, respectiv
banca intermediarului operaiuniiF dei cele doua acreditive sunt
total independente, ele sunt corelate valoric i n timp de firma
intermediaraF
- AD ce)inat G beneficiarul acreditivului poate cesiona, total sau parial,
suma n favoarea unei tere persoane $e". un subfurnizor%, dnd
dispoziie bncii pltitoare, printr-o declaraie de cesionare, s plteasc
cesionarului suma stabilita.
'el mai utilizat tip de acreditiv documentar este cel irevocabil cu plata la
vedere. 'elelalte tipuri sunt variante complementare pentru diverse situaii i
demonstreaz fle"ibilitatea acestui instrument de plata. #creditivul documentar
a devenit instrumentul principal prin care se deruleaz peste ,-I din plile
comerciale n relaiile de comer e"terior.
@"6"2 DESC;IDEREA ACREDITI#ULUI D$CUMENTAR
Deschiderea acreditivului este momentul cel mai important intr-o tranzacie
de pli comerciale care folosete acest instrument ntruct de tipul de acreditiv
ales i claritatea instruciunilor depinde derularea n bune condiii i la termen a
plii. Deschiderea acreditivului da e"portatorului sigurana ncasrii banilor ca
urmare a dispoziiei date de importator ctre banca s i a anga&amentului
acesteia de a pli documentele primite, iar importatorului asigurarea ca plata se
va face numai conform instruciunilor sale. #creditivul este un instrument care
se bazeaz numai pe nite documente de livrare a mrfii care au un circuit
separat de cel al bunurilorEserviciilor i orice neconcordanta din documente sau
probleme aprute pe parcursul transportului nu pot fi imputate bncii. 0entru
o uniformizare a modului de folosire a acreditivului, prile implicate
accepta prevederile din 0ublicaia nr. 1-- a '';.
pari@
;n folosirea unui acreditiv documentar $#D% sunt implicate urmtoarele
- rdnatrul G este beneficiarul bunurilor sau prestaiei, adic
importatorul, care iniiaz acreditivul prin instruciunile pe care le da
bncii sale de a pli e"portatorului sumele cuprinse n ordinul de
deschidere a #DF
- !eneficiarul G este cel care livreaz bunurile, adic e"portatorul, fata de
care banca importatorului s-a anga&at s efectueze plata i care n
final ncaseaz sumele cuveniteF
- !anca e&itenta G este banca ordonatorului, care la solicitarea acestuia
i asuma n scris anga&amentul de plata n favoarea e"portatorului,
n anumite condiii de documente si
termeneF banca emitenta este principala banca
anga&ata n acreditiv care poate efectua plata direct
ctre e"portator $ndeplinete rolul de banca emitenta i pltitoare% i
indirect printr-o banca pltitoareF
- !anca pl,titare G este banca autorizata s plteasc e"portatorului
documentele prezentate de acesta $de regula este banca e"portatorului%,
sa remit documentele bncii emitente iar aceasta sa-i ramburseze suma
pltitF
- !anca cre)pndenta - alta !anca. G este o banca intermediara care
poate fi@ !anca ntificatare -avi*atare. care anun e"portatorul de
deschiderea #D, primete documentele de la e"portator i le transmite
bncii pltitoareF !anca cnfir&atare care confirma n nume
propriu plata documentelor n cazul n care banca emitenta nu
onoreaz plataF i !anca ne1ciatare care este o banca n posesia
unei cambii trase
asupra bncii emitente i care este autorizata s primeasc documentele
de la e"portator i s i le achite, dup care s le remit bncii emitente si
sa primeasc suma plus un comision $dobnda pe perioada de la plata la
ncasare%.
Deschiderea acreditivului se face de ctre importator pe baza unui formular
standardizat sau sub forma de mesa& dar care conine aceleai elemente
din formular, adresat bncii sale, banca emitenta. +ormularul standardizat
conine mai multe elemente obligatorii n legtura cu care sunt necesare unele
precizri.
- $rdnatrul $engl. applicant%, de fapt importatorul, cu numele i adresa
sa.
- Banca e&itenta cu numele i adresa sa, respectiv banca importatorului
care primete ordinul de deschidere a acreditivului.
- Data rdinului de de)c'idere care trebuie s fie cu un anumit numr
de zile nainte de data de livrare a mrfurilor, n practica bancara fiind
minimum *1 zile i mai uzual 4--51 de zile.
- #ala!ilitatea i lcul de pre*entare a dcu&entelr" :alabilitatea este
data pana la care trebuie prezentate documentele la banca pltitoare i la
care nceteaz anga&amentul de plata al bncii. #ceasta poate fi o data fi"a
sau o perioada G o luna, sase luni care curge de la data emiterii. 8ocul
prezentrii sau domicilierea #D $engl. paDable at.., available at..% este banca,
oraul i tara la care trebuie prezentate documentele pentru plata i poate fi
tara e"portatorului,
tara importatorului sau o ter tara $in acest caz, banca ter devine pltitoare,
iar banca e"portatorului va fi banca notificatoare%. 0entru orice plata fcut de
banca pltitoare pe documente care nu corespund n ntregime instruciunilor
ordonatorului, aceasta rspunde fata de banca emitenta i ca atare poate s nu i
se mai ramburseze plata. ecomandabil este ca domicilierea #D s se fac la
banca e"portatorului, ntruct plata devine mai operativa prin economisirea de
timp cu parcursul potal i cu eventuale clarificri iar litigiile care pot apare se
supun legislaiei din tara de domiciliere.
- Beneficiarul cu numele i adresa sa, care de regula este e"portatorul, dar
poate fi i o ter persoan aflat n relaii cu e"portatorul $subfurnizor, asociat
in vnzri etc.% i care este nominalizat pentru o parte din suma.
- Mdalitatea de tran)&itere < poate fi letric $prin avion% n care caz
este precedata de o avizare prin teletransmisie prin care se anun notificatoare
ca acreditivul a fost transmis letric i urmeaz a fi deschis la banca pltitoare
sau prin teletransmisie $tele", fa", SR;+3%. #creditivul transmis letric sau prin
mesa&ul electronic devine astfel document operativ de lucru $document oficial%
prin care se permite bncii unde se deschide s plteasc, s accepte sau
s negocieze contra documente.
- AD tran)fera!il G ordonatorul face de la nceput precizarea n ordinul
de deschidere a acreditivului ca acesta este transferabil, la cererea
beneficiarului, pentru unul sau mai muli beneficiari secunzi.
- Cnfir&area deschiderii acreditivului se face de banca pltitoare ctre
beneficiar numai daca acest lucru se prevede n acreditiv.
- Su&aAvalarea AD" Suma de plata poate fi fi"a, o limita de suma $pana
laP% sau ccaP $apro"imativ%, adic cu o abatere de SE- *-I fata de suma
indicata n cifre i litere. #lturi de suma se nscrie i moneda prin simbol.
- AD pl,ti!il la !anca de)e&nata% adic la banca e"portatorului sau alta
banca din tara e"portatorului care se nominalizeaz de banca emitenta. 0lata
poate fi@ la vedere contra documente i fr cambii sau la vedere contra
documente nsoite de cambii trase asupra bncii desemnate $pltitoare%F
plata diferat $amnat% contra documente nsoite sau nu de cambii este o plata
la un
anumit termen, prevzut n acreditiv, de la prezentarea documentelor la
banca pltitoare, n cazul cambiilor fiind obligatorie prezentarea acestora
pentru stabilirea datei de vedere i respectiv a scadenteiF plata prin
acceptare contra
documente nsoite de cambii care trebuie acceptate i pltite la data scadenteiF
plata prin negociere se face de banca desemnata de ordonator ca negociatoare
contra documente nsoite de cambii sau prin #D liber negociabile n
care documentele i cambiile se pot prezenta la plata la orice banca cu
condiia ca
aceste cambii s fie trase asupra bncii emitente sau confirmatoare.
- Livr,ri par/iale" #cestea sunt permise numai daca ordonatorul a
specificat n mod e"pres acest lucru. 8ivrrile pariale pot fi urmate de pli
pariale, de asemenea menionate n #D, plata facondu-se dup fiecare livrare n
baza documentelor.
- Detalii cu privire la tran)prt% tran)!rd,ri% de)crierea
&,rfurilr% cndi/ii de livrare i a)i1urare" #ceste detalii sunt diferite
n funcie de bunurile comercializate i trebuie s prezinte informaiile
standardizate. Bu se admit instruciuni care nu pot fi verificate de banca.
- Preci*area dcu&entelr" Hrdonatorul trebuie sa specifice clar
documentele contra crora se va face plata, acceptarea negocierea. 0entru
fiecare document se va specifica titulatura, numrul de e"emplare i emitentul
$instituie, persoana fizica%. Documentele sunt de regula urmtoarele@
factura comerciala, documentul de transport $conosament G marine bill of
lading, scrisoare de trsur rutierEferoviar-freight%, documentul
de asigurare, certificatul de origine, certificatul de
calitateEanalize, lista pachetelorE de greutate, cambia sauEsi numrul de
cambii.
- Ter&enul de pre*entare a dcu&entelr" 0 n orice acreditiv trebuie sa
se prezinte termenul de prezentare a documentelor care este stabilit n funcie de
timpul necesar pentru obinerea documentelor de la diverse instituii, pregtirea
acestora pentru banca i parcursul potal pana la banca de
domiciliere. 3ermenul ma"im de prezentare a documentelor este de 2* de
zile de la e"pedierea mrfii. Daca nu se prevede un termen,
documentele trebuie
prezentate n cadrul termenului ma"im care nu trebuie s depeasc n nici
un caz termenul de valabilitate al acreditivului. 3ermenul de valabilitate este
data pana la care documentele se pot prezenta la banca pltitoare $data este
cea de
prezentare i nu de e"pediere a documentelor%. #mbele termene sunt strns
legate de termenul de livrare a mrfii prevzut n contractul comercial
care trebuie s fie cat mai clar, folosindu-se termenii din 0ublicaia 1--.
- In)truc/iuni )upli&entare care se refera la anumite elemente specifice
si la modul de suportare a comisioanelor.
- Se&n,tura" Hrice acreditiv trebuie semnat de persoana competenta i
datat. n baza acreditivului semnat, banca emitenta deschide acreditivul. n tara
noastr, acreditivul se deschide pe baza documentului 'erere de deschidere de
acreditivEDispoziie de plata valutara e"terna.
@"6"4 UTILI?AREA ACREDITI#ULUI D$CUMENTAR
Ctilizarea acreditivului documentar nseamn un ansamblu de activiti
ntreprinse de beneficiar, adic e"portatorul, pentru a incasa de la
importator valoarea mrfurilor e"pediate contra documentelor prevzute n #D.
#creditivul documentar s-a dovedit un instrument care prezint numeroase
avanta&e pentru e"portator, respectiv un risc minim de neplata avnd
anga&amentul ferm al unei bnci, independent de importator, plata nu poate
fi revocata $cu e"cepia #D revocabil%, acreditivul nu poate fi modificat
dect cu acordul e"portatorului iar derularea plii este strict reglementata prin
0ublicaia 1-- a '';. Dezavanta&ele pentru e"portator se refera la riscul de curs
valutar i la spezele i comisioanele bancare, care, n practica, se suporta de
fiecare parte pentru operaiunile derulate
in bncile din tara lui. 0entru o sigurana cat mai mare n efectuarea plii este
de preferat un #D irevocabil confirmat i o domiciliere n tara e"portatorului.
)ecanismul derulrii unei pli prin #D, domiciliat n tara e"portatorului,
se prezint n schema 4.
Schema 4 Derularea unei pli prin #D
1
*2
*
("portator
7eneficiar #D
;mportator
Hrdonator #D
, / 5 ** *- 2
6
7anca e"portatorului
7anca pltitoare
.
4
7anca importatorului
7anca emitenta
* 'onvenia dintre parteneri privind plata prin acreditiv
2 DispoziiaEordinul de deschidere a acreditivului
4 Deschiderea acreditivului
5 Botificarea beneficiarului #D $e"portatorului%
1 8ivrarea mrfii
/ Depunerea documentelor privind e"pedierea mrfii
, 0lata contra valorii documentelor de banca pltitoare
. emiterea documentelor la banca emitenta
6 ambursarea banilor de ctre banca emitenta
*- (liberarea documentelor ctre importator
** 0lata contravalorii documentelor
*2 idicarea mrfii de la cru pe baza documentelor de transport
7ncile implicate $emitenta i pltitoare% trebuie s verifice cu atenie
ndeplinirea tuturor condiiilor din acreditiv, inclusiv modificrile care au avut
loc, nainte de a efectua plata, asumndu-si responsabilitatea pentru eventuale
neconcordante. +ondurile pentru plata se asigura de importator la banca
pltitoare $a e"portatorului% printr-un depozit bancar cu cel puin 4- zile nainte
de data la care urmeaz s se prezinte documentele.
51
C RISCURI 0n SISTEMELE DE PLATI
SI C$MPENSARI
Sistemele de pli i compensri se desfoar intr-un cadru comple" i sunt
supuse unor influente obiective i subiective care determina anumite incertitudini
in finalizarea plilor. #ceste incertitudini sunt cunoscute sub denumirea de
ri)curi, care )unt eveni&ente nedrite dar cu anu&ita pr!a!ilitate de a )e
prduce% intr+un interval de ti&p i intr+un anu&it lc"
iscuri e"ista n toate tipurile de instrumente de plata i n
ansamblul sistemului de plata i decontare i sunt determinate, n principal, de
trei cauze ma&ore@ $a% nesincronizarea ndeplinirii obligaiei contractuale cu plata
acesteiaF $b% incapacitatea de plata a parteneruluiF $c% eecul n finalizarea
transferului de fonduri datorita mediului de decontare.
iscurile afecteaz pe beneficiarii instrumentelor de plata, care
acceptnd plata amnat i asum i riscul de neplat, precum i bncile care
au acordat credite, au garantat sau au achitat unele instrumente urmnd s
primeasc fondurile respective. iscurile cele mai des ntlnite n sistemele
de pli cu care se confrunta bncile sunt riscurile de lichiditate i riscurile
operaionale.
Din punct de vedere al ariei pe care o cuprinde, riscurile pot fi )i)te&ice i
)pecifice"
C"1 RISCUL SISTEMIC
Ri)cul )i)te&ic este probabilitatea ca sistemul de pli i decontri s nu
mai funcioneze ca urmare a unor factori perturbatori, cum ar fi
nendeplinirea obligaiilor de plata de ctre un participant care poate s provoace
dificulti altora, declannd o reacie n lan i apariia unei crize financiare.
'reterea deosebit de puternica a volumului de
decontri, e"tinderea acestora pe planmondial,
globalizarea i plile electronice cu decontare rapida fac ca partenerii s
se cunoasc din ce n ce mai puin i s se e"pun la decontri care depesc cu
mult fondurile lor proprii i posibilitile de a obine lichiditate imediata de valori
mari. 'ombinarea riscului dintre partenerii nonbancari cu riscurile dintre
intermediari $bnci%, poate amplifica foarte mult aspectele negative. De cele
5/
mai multe ori, datorita lipsei de informaie asupra aciunii celorlali
participani i a informaiei privind disponibilitatea bncilor de a mai
acorda credite, apare fenomenul >domino?, adic n lan. 8a aceasta se mai
poate aduga i influenta altor factori ca lipsa de lichiditate, retragerea unilaterala
din tranzacii anga&ate, vnzri rapide si
5,
solduri care declaneaz riscul sistemic. n ultimele decenii au avut loc mai
multe tendine de crize financiare sau chiar crize financiare determinate de
falimentul unor bnci, precum falimentul 7ncii <erstatt din SC# n *6,5
care a adus serioase perturbri sistemului de pli '<;0S, crahul bursier al
societii financiare Dre"el 7urnham 8ambert din *6.,, falimentele bancare din
#sia de Sud-est din anii *661-*66, ca urmare a unei supracreditri i
nerambursrii la scadenta a mprumuturilor, criza )e"icana din *661, ceea
ce a impus o noua politica internaional cu privire la sistemele de pli.
Ri)cul 0n )i)te&ele de pl,/i cu decntare neta" )a&oritatea
plilor interbancare se desfoar n sistemul de compensare multilaterala cu
decontare neta, care s-a dovedit a fi cel mai eficient. 'a urmare acestei concentrri
de pli pe
un anumit sistem i riscul, inerent oricrui sistem, are o valoare mai mare i
poate deveni un risc sistemic. iscul apare datorita lipsei de lichiditate a
unuia din participani la sfritul zilei de decontare i se poate rsfrnge
asupra celorlali
participani care nu pot sa-si primeasc fondurile pentru clienii lor. Cneori,
bncile afectate sunt intr-o poziie i mai dificila, ntruct acestea au avansat
fondurile clienilor, bazndu-se pe sumele care trebuia sa le ncaseze la
compensare. n sistemul de compensare, bncile nu cunosc soldurile debitoare
nete $sumele de plata% dect la sfritul zilei, deci este o incertitudine n ce
privete mrimea acestuia si trebuie sa-si rezerve o
lichiditate confortabila. Daca
lichiditatea este prea mare nseamn un management mai puin performant, ntruct
resursele rmn neplasate i invers, daca sumele sunt insuficiente se apeleaz
pe piaa la credite >over night? care se obin cu costuri ridicate i deci
ineficiente. Ari&a pentru evitarea riscului impune totui meninerea unei rezerve de
sigurana in
limite considerate acceptabile, adic s nu influeneze semnificativ
veniturile bncii. 0entru prevenirea riscului specific, 7B a stabilit unele
reglementari privind@ $a% ncheierea unor convenii de creditare intre bncile
participante la
compensare pentru acoperirea eventualului deficit de lichiditateF $b% constituirea de
garanii la banca centrala sub forma de titluriF $c% stabilirea unor plafoane de
creditare de ctre banca centrala ca mprumuttor de ultima instana.
0ana n *66-, masurile care se luau pentru evitarea riscului sistemic erau
de natura selectiva, adic bncile cu deficite cronice i cu probleme n
acoperirea imediata a acestora erau e"cluse din sistemul de compensare. aportul
8amfalussD
5.
din *66- stabilete pentru tarile din Cniunea (uropeana o serie de masuri, n
primul rnd pentru plile care se adreseaz tranzaciilor e"terne, menite s
ntreasc capacitatea instituiilor de compensare i s reduc riscul sistemic,
dintre
care menionm@
56
- asigurarea unei baze legale bine fundamentate pentru furnizorul de
servicii de compensare n vederea e"ecutrii poziiilor neteF
- nelegerea clara de ctre fiecare participant a impactului schemei de
decontare asupra e"punerilor la riscul de credit i riscul de
lichiditate $plile forJard care prin natura lor implica o diferena
intre cursul
stabilit naintea decontrii i cursul din momentul decontrii%F
- stabilirea unor limite de e"punere ma"ima $plafoane debitoare% a fiecrui
participantF
- asigurarea de ctre sistemele de compensare a finalizrii zilnice a
decontrilor $disponibilitatea unor resurse de credit i lichiditi la care sa
se poat apela n cazul n care participantul cu poziia net-debitoare se
gsete n imposibilitatea de a-si acoperi aceasta datorie%F
- divizarea responsabilitii privind managementul riscului intre casa de
compensaii i participani.
Deosebit de aceste masuri, unele tari au mai introdus
obligativitatea mpririi pierderilor intre participani, solicitarea de garanii,
supravegherea i alatele care au ca scop stabilitatea sistemului de compensare cu
decontare neta.
Ri)cul 0n )i)te&ele de pl,/i cu decntare !ruta este mult mai mic dect
n cele cu decontare neta datorita faptului ca procesarea i decontarea finala se
fac la intervale de timp foarte mici i numai pe baza disponibilitilor n cont
la banca centrala i a creditelor aprobate, deci riscul de lichiditate se
minimalizeaz. Sistemele de decontri pe baza bruta sunt, de regula, sisteme de
pli electronice care, utiliznd reelele de telecomunicaii, asigura plata n
>timp real?. ("istenta disponibilului n cont la banca centrala face ca
decontarea s aib caracter definitiv. Daca o banca nu are suficiente
disponibiliti la banca centrala, riscul de lichiditate care apare se poate rezolva
astfel@
- dispoziiile de transfer nu se opereaz i se returneaz bncii
pltitoare pentru a fi reintroduse dup un timp cnd se formeaz
disponibiliti n contF
- dispoziiile de transfer se pstreaz la sistem intr-un portofoliu $cartoteca%
numit >linie de ateptare? din care se transmit spre decontare pe msura
crerii de disponibiliti acoperitoareF
- deschiderea unei linii de credit pe o perioada de o zi >credit pe parcursul
zilei? n mai multe variante@ credit cu valoare fi"a, credit
pentru descoperitde cont, credit >repo? $un contract
cu vnzare si rscumprare%.
1-
Dup ce banca centrala efectueaz decontarea in contul bncii primitoare,
aceasta poate transfera fondurile clienilor si fr a mai e"ista ri)cul
revc,rii pl,/ii"
Din punct de vedere al riscului, caracteristica principala a sistemului de pli
pe baza bruta este ca acesta ofer posibilitatea eli&in,rii ri)cului )i)te&ic, ceea ce
este foarte important pentru banca centrala. #ceasta eliminare este rezultatul
reducerii substaniale pe parcursul zilei a e"punerilor interbancare, deci
dispare probabilitatea de a nu se acoperi eventualele cderi de lichiditate ca
urmare a eecului unui participant de a-si deconta obligaiile de plata.
Din punct de vedere al sistemului% lic'iditatea este factorul cheie,
aceasta trebuind s fie asigurata permanent n tot cursul zilei n conturile de
la banca centrala. 0entru bncile comerciale, lichiditatea reprezint o problema
de costuri, avnd n vedere ca banca centrala nu pltete dobnzi la
disponibiliti, precum i costurile pentru garaniile constituite pentru
creditele primite. 0entru banca centrala este o problema de volum de lichiditate
la dispoziia bncilor comerciale si
de grad $risc% de e"punere a acestora.
3arile dezvoltate practica sisteme de decontare bruta cu credit pe parcursul
zilei, cu e"cepia (lveiei care nu asigura asemenea credite. n unele tari
ca Aermania, Taponia, +rana i SC# sistemele de decontare bruta coe"ista
cu sistemele de transfer de mare valoare pe baza neta. n alte tari, sistemele de
pli cu decontare bruta n timp real sunt unicele sisteme. Cneori aceste sisteme se
folosesc
si pentru decontarea plilor de retail $detaliu%.
(venimentele care au avut loc n domeniul bancar n deceniul trecut au readus
in prim plan rlul !,ncii centrale de supraveghere i responsabilitate asupra
bunei funcionri a sistemelor de pli. )a&oritatea bncilor centrale europene si-au
modificat reglementrile care, n noile condiii prevd@ preocuparea pentru
stabilitatea sistemului financiar i monetar, implicarea directa a bncii centrale in
supravegherea sistemelor de pli, private i de stat, soluionarea prin acte de
autoritate unilaterala a problemelor circulaiei bneti, restrngerea refinanrii,
funcionarea unei piee libere a fondurilor i impunerea unor mecanisme de control
a riscurilor. 7anca centrala poarta n ultima instana responsabilitatea
pentru lichiditatea activelor financiare, pentru plile n moneda naional i
prevenirea riscului de a se folosi alta moneda, pentru asigurarea unor circuite sigure
i stabile.
1*
;n acest sens, 7anca eglementelor ;nternaionale a emis in *66-
>ecomandri privind sistemele de compensare multilaterala pe baza neta a
12
plilor n strintate?, cunoscute i sub numele de Standardele La&falu))D%
care responsabilizeaz integral banca centrala pentru promovarea criteriilor
minime de performanta. De asemenea, ;nstitutul )onetar (uropean a emis
in *662 documentul >3rsturi comune minime
pentru sisteme naionalede pli? cunoscute sub numele
de Standardele Pada+Sc'ippa prin care se prevede@ accesul la conturile
centralizate ale bncii centrale, standarde pentru decontarea pe baze nete a
sumelor mari, mbuntirea cadrului legal, perfecionri tehnice, corelarea
orelor de funcionare a sistemelor de comunicaii.
'omitetul pentru sistemele de pli i decontri de la 7asel a emis n anul
2--* conceptul de )i)te& de pl,/i de i&prtanta )i)te&ica pentru a departa&a de alte
sisteme de pli de importanta mai mica, n sensul ca orice sistem care nu
asigura o protecie suficienta mpotriva riscurilor i poate provoca perturbaii
sistemice n sfera financiara trebuie supus unei supravegheri din partea
bncii centrale n sensul prevenirii riscului sistemic. Sistemele de pli de
importanta
sistemica fac obiectul unor reglementari la nivel internaional obligatorii
pentru bncile centrale care adera la conveniile privind plile internaionale
pentru a preveni ca eventuale riscuri dintr-o tara s se transmit ctre alte tari sau
chiar zone
geografice.
C"2 RISCUL SPECI=IC
Ri)cul )pecific are o zona mai restrns i este determinat de factori
individuali, specifici unei tranzacii, instrument de plata sau activitii
bancare. iscul specific mai este denumit i ri)c individual. #cesta este
destul de diversificat n funcie de particularitile instrumentului de plata i cu
o frecventa dependenta de calitatea sistemului de securitate i a managementului
riscului.
C"2"1 RISCUL $PERATI$NAL
;n ansamblul riscurilor inerente activitii bancare, riscurile operaionale se
refera la domeniul reprezentat de pierderile prin fraude interne i
e"terne, neaplicarea corecta a procedurilor de lucru, metode inadecvate
de control, management inadecvat al riscului, distrugerea
documentelor si a bazelor informatice, greeli
umane i altele. 0ana la apariia plilor electronice, riscul operaional avea un
rol mai puin important, dar generalizarea acestor pli, viteza
14
de circulaie a informaiei-bani, posibilitile de penetrare a sistemului, pierderile
nregistrate de sistemul bancar i posibilitatea apariiei unor crize de ncredere in
sistem au fcut ca cest risc s fie reconsiderat. n noua concepie $7asel ;;% a
'omitetului pentru Supravegherea 7ancara din cadrul 7ncii eglementelor
15
;nternaionale, riscul operaional devine unul din riscurile bancare
fundamentale $credit, lichiditate, piaa i operaional% care se vor lua n
calcul la adecvarea capitalului bncilor.
;n cadrul riscului operaional, riscul privind instrumentele de plata prezint
anumite particulariti, astfel@
Ri)cul 0n activitatea de te*aur i ca)ierie" 3ranzaciile cu numerar dein
o pondere nsemnat n activitatea de decontri n ara noastr i
necesit n domeniul bancar multiple operaiuni de casierie, pstrare, transport,
prelucrare, verificri de autenticitate, din care cauza bncile sunt e"puse la
numeroase riscuri specifice, dup cum urmeaz@
- iscul de ine"actitate a sumelor primite sau eliberate n numerar care
conduc la minusuri sau plusuri de casierie. 0ractica a demonstrat ca orict de bine
ar fi pregtit un casier pot avea loc unele greeli umane la primirea sau eliberarea
numerarului mai ales n perioadele de vrf de activitate din timpul zilei.
:olumul mediu de numerar $ncasri i pli% mnuit de un casier a a&uns n
2--2 la unele bnci la cca. *,1 miliarde rolEzi, acesta fiind obligat s numere
bancnotele, s verifice integritatea fizica, autenticitatea acestora i s
efectueze unele operaiuni
de evidenta operativa. 0entru diminuarea riscului i reducerea stresului la care sunt
supui casierii, bo"ele de casierie sunt dotate cu maini de numrat bani, iar in
cazul sumelor mari bancnotele se transmit la controlorii-verificatori
pentru numrare i verificarea autenticitii. #cesta este cel mai frecvent tip
de risc n activitatea de casierie, dar, n general, sumele nregistrate ca
pierderi nu sunt de valori mari.
-iscul de ncasare a unor bancnote false, n moneda locala sau n valuta,
ca urmare a unei verificri necorespunztoare. 0e piaa apar din ce n ce mai
multe tentative de bancnote falsificate i casierii trebuie s devina foarte
ateni i sa
stpneasca tehnicile de verificare a autenticitii. #cetia sunt a&utai n munca
de verificare a autenticitii de aparatura speciala pentru detectarea falsurilor aflata
n bo"ele de casierie sau de aparatura mai performanta de la casierul sef.
Cn rol
important l au i cataloagele cu monede falsificate editate de banca centrala,
politie sau ;B3(0H8 pentru valute convertibile, care sunt difuzate bncilor
n vederea instruirii personalului n depistarea bancnotelor falsificate.
-iscul n activitatea de verificare, sortare i triere a bancnotelor care
se realizeaz in cadrul compartimentului
controlorilor verificatori. ;n aceasta
activitate e"ista riscul unor bancnote lipsa, degradate fizic, falsuri, n special
11
la gentile sigilate preluate de la comerciani care nu dispun de personal
calificat
pentru o triere i verificare corespunztoare sau, uneori, apar chiar procedee
frauduloase pentru a sustrage numerar. iscuri apar chiar n cadrul bncii cnd
1/
unele pachete nu au fost numrate corect sau conin bancnote uzate care trebuie
scoase din circulaie, din care cauza la scoaterea banilor din tezaur, pachetele
se numr i verific din nou i se aplic o noua banderola de ctre o alta
persoana dect cea iniial pentru a se depista eventuale deficiente interne i
persoanele rspunztoare. 0entru banca este foarte important ca transferurile de
numerar s se efectueze corect i s se menin ncrederea clienilor, a
bncilor corespondente cu care se fac tranzacii i a bncii centrale unde se
depune surplusul de numerar nevalorificat. 7anii care se depun la banca centrala
se verifica de ctre aceasta sub aspectul integritii fizice i autenticitii i pot fi
refuzai sau se aplica penalizri pentru nerespectarea unor norme interne.
0entru cele trei tipuri de risc de mai sus, bncile constituie un fond de risc
din care se suporta eventualele pierderi suferite sau se contracteaz asigurri pentru
riscuri operaionale.
-iscul de primire a unor documente privind eliberarea de numerar care nu
au fost emise de reprezentanii legali ai clienilor, aspect care conduce la
producerea unor fraude i deci pre&udicii pentru banca, ca urmare a neverificrii
autenticitii semnturiiF riscul de nenregistrare n evidenta bncii, de ctre casieri,
a unor operaiuni de schimb valutar n vederea sustragerii comisionului aferent.
-iscul n activitatea de transport i colectare a numerarului de la clieni
i riscul n activitatea de distribuire a numerarului intre unitile bncii. #cest
risc se refera la accidente rutiere, aciuni de &af armat, fraude. 7ncile dispun de
mi&loace
de transport special amena&ate i dotate cu aparatura de comunicaii i sunt nsoite
de personal de paza. iscul se acoper prin asigurri pentru mi&loacele de transport,
valorile transportate i personalul nsoitor.
-iscul de splare a banilor prin intermediul numerarului. Cnele persoane
pot ridica sume importante de numerar, de regula n valuta, care se presupune ca
se scot din tara pe cai ilegale. 'nd asemenea operaiuni se repeta, iar persoana
nu prezint ncredere, apar suspiciuni cu privire la folosirea numerarului n mod
legal. 0entru un astfel de risc sunt reglementari speciale. 0entru banca apare
n primul rnd riscul de imagine n sensul ca un client al sau a splat bani fr
ca banca s sesizeze i s aplice reglementrile legale pentru astfel de cazuri,
iar n al doilea rnd, banca este pasibila de sanciuni pecuniare din partea
autoritilor n domeniu.
-iscuri generate de neutilizarea corespunztoare a sistemelor electronice de
securitate. 0ractica a demonstrat ca nea&unsurile n folosirea sistemelor de
securitate $imprudenta n folosirea codurilor de acces, monitorizarea defectuoasa
a sistemelor electronice de securitate, nentreinerea corespunztoare a acestora,
lipsa unui control periodic etc.% pot favoriza producerea de infraciuni care s
afecteze financiar banca i s diminueze ncrederea n aceasta.
1,
Din totalul cheltuielilor generate de riscuri, cca. ,-I reprezint
diferene constatate la nchiderea casieriei, iar bancnotele false cca. 1I, restul
celelalte riscuri.
Ri)cul privind pera/iunile prin vira&ent" 0n cadrul operaiunilor prin
virament plata este iniiat de pltitor conform prevederilor contractuale iar
riscurile care pot apare sunt urmtoarele@
-iscul de lichiditate in sensul amnrii plii de ctre pltitor cu
consecinele ce decurg pentru beneficiar privind realizarea la timp a flu"urilor
bneti i costurile mai ridicate pentru resursele de nlocuireF acesta este cel
mai frecvent risc n operaiunile de virament i apare tendina unei anumite
practici de ntrziere ne&ustificata la plata.
-iscul de revocare a plii care decurge din nsi conceptul instrumentului
de plata $ordinul de plata%, un risc cu o anumita frecventa care reflecta unele
probleme de lichiditate a debitorului sau practici incorecte ale acestuia, ceea ce
impune o prudenta sporita fata de un asemenea partener.
-iscul nefinalizrii plii datorita lipsei de lichiditate a bncii pltitoare,
care este destul de rar datorita supravegherii e"ercitata de banca centrala i a
multiplelor posibiliti de asigurare a lichiditii pentru o banca.
-iscul finalizrii cu ntrziere a plii datorita unor greeli bancare umane
ca@ introducerea eronata de date privind transferurile de fonduri care dau loc la
refuzuri sau ntrzieri pentru remedierea erorii, neoperarea sau operarea cu
ntrziere a unor documente ca urmare rtcirii acestora sau transmiterea la adrese
eronate, acceptarea unor documente de decontare greit ntocmite sau incomplete,
nerespectarea circuitelor bancare, procesarea unor documente fr semnturile
autorizate sau procesarea de pli n condiiile lipsei de disponibiliti n
conturile clienilor pltitori, creditarea conturilor clienilor nainte ca banca
corespondenta s crediteze contul BHS3H.
-iscul unor pierderi de venituri ca urmare a unor greeli umane ca@
aplicarea incorecta a procentului de comisioane i speze bancare sau omiterea
ncasrii acestora $aspect destul de frecvent n practica bancara datorita
volumului
mare de operaiuni i a numeroaselor comisioane pentru diverse servicii prestate
care se constata cu ocazia controalelor periodice%.
Ri)cul 0n pera/iunile cu cecul" Hperaiunile cu cecurile sunt n cretere
n tara noastr si implica un anumit grad de risc
determinat de specificul instrumentului de plata, respectiv
nesincronizarea dintre emitere i plata i evenimentele care pot apare n
acest interval. iscul poate fi de mai multe feluri, astfel@
1.
- iscul de emitere a unui cec fr acoperire, adic fr a avea
disponibil suficient n cont. n momentul emiterii, pltitorul este obligat s
verifice e"istenta disponibilului n cont i apoi, n perioada de decontare, s
menin permanent acest disponibil. !ntruct banca nu este
implicata in emiterea cecului, ntreaga responsabilitate revine
emitentului care trebuie s fie sigur ca soldul creditor al contului de
disponibiliti acoper integral cecurile emise. De multe ori se emit cecuri
fr acoperire n baza unor ncasri care trebuie s soseasc, dar acestea
ntrzie i apare riscul de neplata. 0ltitorul trebuie s obin urgent resurse de
pe piaa sau din credite la costuri mai mari dect veniturile ateptate sau s
sufere sanciunile civile i eventual penale.
-iscul de lichiditate, adic pierderea de lichiditate pana la decontarea
cecului dei la emitere e"istau disponibilitile necesare. #ceasta situaie se
previne prin certificarea cecului de ctre banca pltitorului i rezervarea sumei
pentru o perioada de timp.
-iscul de fals, frauda, pierdere, distrugere, anulare, care face neoperanta
decontarea i este necesara reluarea acesteia printr-un nou cec. 'ele mai riscante
sunt cecurile la purttor care n caz de pierdere sau furt dau posibilitatea
noului posesor s beneficieze de sumele nscrise pe cec.
Ri)cul 0 n pera/iunile ca&!iale" Hperaiunile cambiale au un grad de
risc mai mare dect celelalte operaiuni de pli prin faptul ca perioada de
decontare este mai mare i intervin mai muli participani n procesul cambial.
iscurile n aceste operaiuni sunt urmtoarele@
-iscul de credit, adic probabilitatea ca plata s nu se mai efectueze datorita
situaiei dificile a partenerului i se recurge la aciunile de protest i regres.
-iscul de lichiditate n care plata se efectueaz cu ntrziere sau parial
datorita incapacitii de plata a trasului.
-iscul de fals, frauda, pierdere, distrugere sau anulare similar cu celelalte
instrumente.
Ri)cul 0n pera/iunile de tran)feruri e7terne" #cestea sunt n cea
mai mare parte similare cu cele de la transferurile interne $ordin de plata i
cec% cu unele elemente specifice ca@ introducerea eronata de date privind
transferul e"tern
cu referire la ordonatorEbeneficiar, cod ;7#B, suma, data valutei, canalul bancarF
indicarea altei valute de transfer dect cea solicitata de clientul ordonatorF
pli duble dispuse pe baza aceleai instruciuni de transferF stoparea plilor la
bncile corespondente pentru identificarea clienilor suspeci de splare de
bani, fraude, terorism prin intermediul bncilor.
16
C"4 CENTRALA INCIDENTEL$R DE PLATI
;n scopul monitorizrii incidentelor de pli i lurii de masuri de prevenire
a acestora i de sancionare a celor care produc pre&udicii participanilor la sistemul
de pli, n anul *66, a luat fiin 'entrala ;ncidentelor de 0li $';0% din cadrul
7ncii Baionale a omniei. Ptrivit nr&elr !ancare% Centrala Incidentelr
de Pl,/i e)te un centru de inter&ediere care 1e)tinea*, infr&a/ia )pecifica
incidentelr de pl,/i% pentru intere)ul pu!lic% inclu)iv pentru
)cpurile utili*atrilr"
';0 a fost conceput ca un centru naional de baze de date pentru
unele instrumente de debit, respectiv cec, cambie i bilet la ordin, organizat
dup principii moderne n vederea prestrii de servicii de informare asupra
incidentelor
de pli care au avut loc i a persoanelor fizice sau &uridice implicate i n acelai
timp ca un cazier bancar privind cei care au produs fraude cu instrumente de plata.
Ctilizatorii principali ai informaiilor sunt bncile comerciale care trebuie s
limiteze riscul de client n cazul celor ru intenionai sau aflai n situaii dificile si
nu respecta regulile de decontare.
0rin incident de plata se nelege nendeplinirea ntocmai i la timp
a obligaiilor participanilor, naintea sau n timpul procesului de
decontare a instrumentului, obligaii rezultate prin efectul legii sauEsi a
contractului. #ceasta nendeplinire se transmite ';0 de ctre per)anele
declarante pentru aprarea interesului public. 0ersoanele declarante sunt@
- centralele bncilor locale i sucursalele bncilor strine pentru toate
informaiile adresate direct ';0 i colectate de la clienii acestora titulari de contF
- unitile teritoriale ale bncilor pentru incidentele de pli de la clienii lor,
daca sunt autorizate s lucreze direct cu ';0F
-';0 pentru toate informaiile colectate de la banca centrala i de la
sistemele de transfer de fonduri.
Utili*atrii sunt persoanele declarante i autoritile publice ca )inisterul
de Tustiie, 0archetul Aeneral de pe lng 'urtea Suprema de Tustiie, )inisterul
de ;nterne, )inisterul +inanelor 0ublice.
';0 primete informaii pe baza datelor din evidente de la declarani i
clienii acestora, care sunt ocazionate de acte i fapte avnd potenial
fraudulos, litigios i care produc riscuri de neplata, inclusiv din acele care
pot afecta finalitatea decontrii. #ceste informaii sunt gestionate de =iierul
na/inal de
/-
incidente de pl,/i -=NIP.% structurat pe urmtoarele fiiere pentru instrumente de
pli@
- =iierul na/inal de cecuri -=NC.>
- =iierul na/inal de ca&!ii -=NC!.>
- =iierul na/inal de !ilete la rdin -=NB$."
Deosebit de acestea, mai e"ista =iierul na/inal al per)anelr cu
ri)c -=NPR. alimentat de +B' cu incidentele de pl,/i &a3re
nregistrate de persoanele fizice sau &uridice care au produs riscuri, inclusiv bnci.
0otrivit normelor bancare, incidentele de pli ma&ore sunt considerate
urmtoarele acte sau fapte@
- pentru cec G cec emis fr autorizarea trasului, cec refuzat din lipsa totala
sau parial de disponibil, cec cu data falsa sau lipsete una din meniunile
obligatorii, cec circular sau de cltorie emis la >purttor?, cec emis de ctre
un
trgtor aflat n interdicie bancaraF
- pentru cambie i bilet la ordin G scontarea fr e"istenta totala sau parial
a creanei cedate, refuz din lipsa de disponibil, document falsificat.
+lu"ul informaional privind incidentele de pli se prezint n schema ..*.
Schema ..* +lu"ul informaional n relaia cu ';0
3ransmiterea i in-
scrierea informaiei
-'entralele bncilor
-Cnit. teritoriale
bancare $noduri de
acces%
-7anca Baional
- Sisteme transfer fd.
- ;nstituii ';0 din
strintate
Hrganizarea i
gestionarea informaiei
'(B3#8#
;B';D(B3(8H D(
08#3;
- +B', +B'b, +B7H
- +B0
Difuzarea i valorific.
informaiei
- 'entralele bncilor
-Cniti terit. bancare
$noduri de acces%
- #utoriti publice
- #li utilizatori $7B,
mass-media, persoane
fizice i &uridice
3ransmiterea informaiei ctre ';0 se face pe cale electronica de ctre
declarant, de regula n aceiai zi sau n ziua bancara urmtoare. +iecare persoan
declarant desemneaz anumii anga&ai care difuzeaz i primesc informaiile ';0
denumii per)ane acreditate. ;nformaia colectata de la persoanele declarante se
refera la@ refuzurile la plat, interdicia bancar, declaraiile de pierdere, furt,
distrugere, anulare a instrumentelor de plata sau a interdiciei bancare. n situaia in
care se constata un incident de plata ma&or, de genul celor indicate mai sus,
instrumentul de plata se refuza i informaia se transmite la ';0 unde este introdusa
/*
in baza de date. De asemenea, se transmit la ';0 informaii despre
documentele valabil emise dar furate, distruse i care se anuleaz. +ac
e"cepie documentele falsificate care nu se remit la ';0, acestea fiind adresate
organelor de politie.
7ncile pot sanciona clienii care nu respecta disciplina decontrilor sau au
folosit n mod fraudulos cecurile prin interdic/ia !ancara de a mai folosi acest
instrument pe o perioada de un an. #ceasta sanciune se transmite la ';0 i la toate
centralele bncilor. 7anca declaranta are obligaia s retrag de la clientul n
cauza toate formularele de cec neutilizate, iar daca nu este posibil, cecurile se
anuleaz si
se comunica ';0.
;nformaiile deinute n bazele de date se pot valorifica, contra cost,
ctre utilizatori la cererea acestora sau din iniiativa ';0. 'ele mai interesate
sunt bncile care sunt obligate ca la eliberarea carnetelor de cecuri s
consulte ';0 pentru a cunoate daca solicitantul nu este n interdicie de
pli, precum i corectitudinea acestuia n folosirea instrumentelor de plata.
De asemenea, la atragerea de noi clieni astfel de informaii sunt deosebit de
utile. ';0 transmite informaii instituiilor de stat ca )inisterul de ;nterne,
0archetul Aeneral de
pe lng 'urtea Suprema de Tustiie, instanelor &udectoreti, precum i altor
instituii interesate.
;n scurta perioada de la nfiinare i pana n prezent, ';0 s-a dovedit a fi
o instituie foarte utila, n special pentru sistemul bancar, care contribuie la
ntrirea disciplinei decontrilor. (voluia incidentelor de pli se prezint n
tabelul ..2.
..2 ;ncidente de pli mld. lei
#nul CE) 'ec 'ambie 7ilet la
Hrdin
3otal
*666 Br.E:al. 4/62E*-6 5/E** **5-E2,. 5.,.E46.
2--* ;dem *5/-/E*2// *2-E, 542.4E2,/- 1.--6E5-44
2--4 ;dem 22*,1E2114 */E4 ,/6,1E5..2 66*//E,54.
2--1 ;dem */*2-E2.-- - .*4.,E/24. 6,1-,E6-4.
Sursa@ 7B
0rimul an de raportare *66,se pare ca nu este relevant, sistemul fiind
la nceput i poate unele raportri sunt incomplete, ntruct dup unele
estimaii se considera ca incidentele de pli erau mai numeroase. 'oncluzia care
se desprinde pentru perioada 2--4-2--1 este ca incidentele de pli au crescut,
ca valoare, cu
*25I, deci mai mult dect dublu fata de anul *666. 'ele mai multe incidente
se nregistreaz la biletele la ordin, intre /1,/I n 2--* i /6,-I n 2--4 din
valoarea totala pentru cele trei instrumente. )ulte din incidente se produc
din ignoranta fata de normele bancare i cele ale 'entralei ;ncidentelor de
0li, dar sunt i unii ageni economici care recurg la frauda i apoi dispar de pe
piaa. ("ista
un numr redus de ageni economici care consulta ';0, prin intermediul bncilor,
pentru a-si verifica noii parteneri de afaceri i lipsa acestei informaii poate avea
ulterior consecine negative. Cnii ageni economici accepta cecul drept
garanie, dei acesta este un instrument de plata la vedere, un instrument
de debit care depinde de corectitudinea debitorului i deci plata nu
este certa. 'ontabilii agenilor economici ar trebui s cunoasc acest lucru, s
aib pregtirea necesara si
sa manifeste e"igenta n folosirea instrumentelor de plata, n caz contrar se
e"pun
la riscuri destul de mari care pot conduce la amnarea plii sau pierderea total
sau parial a sumelor cuvenite.