Finante Publice

ACADEMIA DE STUDII ECONOMICE DIN BUCURETI
Facultatea de finane, asigurri, bnci i burse de valori

(F.A.B.B.V.)

Daniela Lidia ROMAN

FINANE PUBLICE

Finane publice II

Editura ASE
Bucureti
2011
Copyright 2011, Daniela Lidia Roman
Toate drepturile asupra acestei ediii sunt rezervate autorului

Editura ASE
Piaa Roman nr. 6, sector 1, Bucureti, Romnia
cod 010374
www.ase.ro
www.editura.ase.ro
editura@ase.ro

Refereni:

Prof. univ. dr. Victor DRAGOT
Prof. univ. dr. Radu STROE

ISBN 978-606-505-427-1 gen.
978-606-505-447-9 vol. II

I

FINANE PUBLICE II

INTRODUCERE

Stimate cursant,

Bine ai venit n marea familie a studenilor din Academia
de Studii Economice!

Cursul de FINANE PUBLICE II se adreseaz studenilor
nscrii la programul de studiu ID, organizat de Facultatea de
Finane, Asigurri, Bnci, Burse de Valori i face parte din planul
de nvmnt aferent anului II, semestrul I.
i propun, stimate student, s cunoti obiectivele
principale ale acestor cursuri:
cunoaterea sistemului resurselor financiare publice, a
componenei acestuia;
cunoaterea sistemului impozitelor directe i indirecte,
a componenei acestuia;
cunoaterea problematicii dublei impuneri juridice
internaionale;
cunoaterea problematicii evaziunii fiscale;
cunoaterea elementelor specifice mprumuturilor de
stat, ale datoriei publice, a componenei acesteia;
cunoaterea sistemului bugetar, a componentelor sale,
principiile bugetare i procesul bugetar;
cunoaterea problemelor legate de echilibrul financiar-
bugetar.
II

CUM I SE PAR ACESTE OBIECTIVE?

Sper c ele corespund n mare msur cu ateptrile tale
despre acest curs. Dac nu, te rog s m informezi cu ocazia
transmiterii lucrrii de verificare tutorelui la care ai fost
repartizat.
Aceste obiective se vor concretiza n competenele pe care
tu le vei dobndi dup parcurgerea i asimilarea acestora:
vei dobndi capacitatea de a identifica, a clasifica,
a determina, a cuantifica impozitele directe i indirecte,
situaii de dubl impunere juridic internaional,
evaziunea fiscal intern i internaional, nivelul i
componena datoriei publice, dinamica acesteia, precum
i capacitatea de interpretare a rezultatelor;
vei dobndi capacitatea de a stabili legturile dintre
diferitele categorii de impozite, dubla impunere juridic
internaional, evaziunea fiscal, datoria public i
echilibrul bugetar, impactul acestora asupra societii,
respectiv, a populaiei.

SUGESTII
III
1. Parcurgnd cuprinsul cursului identificai unitile de
nvare i competenele specifice ce urmeaz a fi
achiziionate dup studiul acestora.
Considerai c aceste competene sunt suficiente pentru a
acoperi n mare msur Obiectivele Cursului?
Folosete spaiul liber de mai jos pentru rspuns.

La prima ntlnire cu tutorele discutai despre
Obiectivele Unitilor de nvare, precum i despre
competenele pe care trebuie s le dobndii dvs.

IV

MODUL DE ABORDARE AL CURSULUI
Dac ai rsfoit cursul, ai remarcat faptul c el are o
structur i un mod de aezare n pagin diferit de modul de
organizare a unor cursuri universitare tradiionale.
Conceptul care st la baza acestei abordri a cursurilor
destinate nvmntului la Distan este

STUDIUL INDIVIDUAL ACTIV,
COMPLETAT CU UN
DIALOG LA DISTAN CU TUTORELE,
o DIALOG MEDIAT ATT DE

CURSUL SCRIS, CT I DE
MIJLOACE DE COMUNICARE
BIDIRECIONALE.

nc de la nceput ai observat maneta alb de 6 cm
lsat deliberat n stnga paginii.

NU, NU ESTE UN SPAIU INUTIL!

ACEST SPAIU ALB DIN STNGA CURSULUI scris
TE AJUT astfel:
ADNOTRILE nscrise aici (text sau grafic) i
atrag atenia i te ajut la identificarea sau
consolidarea unor informaii importante.
Spaiul alb l poi folosi pentru notie, completri,
observaii care vor constitui un suport pentru
discuiile tale cu tutorele care i-a fost alocat.
MODUL DE
ABORDARE
AL CURSULUI
V
FIECARE UNITATE DE NVARE (CURS) ARE N
CONINUTUL SU DIFERITE SARCINI DE NVARE
CUPRINSE N TESTELE DE AUTOEVALUARE.
Dup ce ai scris rspunsul dvs. n spaiul special constituit
la fiecare test de autoevaluare v vei confrunta propriile
rspunsuri cu cele nscrise de autorul cursului la sfritul
fiecrei uniti de nvare.
Pentru a fi n msur s rspundei corect este necesar ca,
n cadrul activitii dvs. de studiu individual, respectiv,
de o or pentru fiecare unitate de nvare,
pe lng coninutul acestui curs s parcurgei i
bibliografia menionat la sfritul fiecrei uniti de
nvare.
Aceste resurse bibliografice te vor ajuta, de asemenea, s fii
n msur s rspunzi i la ntrebrile cuprinse n Lucrrile
de verificare de la sfritul fiecrei uniti de nvare.

REINE!!!
Lucrrile de verificare de la sfritul fiecrei uniti de
nvare, rezolvate individual, vor fi transmise tutorelui
n modul i la datele anunate.
Cursul FINANE PUBLICE II este structurat pe zece uniti
de nvare-capitole:
(1) 11,
(2) 12,
(3) 13
(4) 14
(5) 15
(6) 16
(7) 17
(8) 18
(9) 19
(10) 20,
fiecare dintre acestea cuprinznd cte o lucrare de verificare, pe
care tu o vei transmite tutorelui care i-a fost alocat.
VI
Pentru ca procesul tu de instruire s se desfoare ntr-un
mod riguros, dar i atractiv, vei utiliza un set de resurse
suplimentare, material bibliografic ce va fi menionat la fiecare
unitate de nvare, material din care vor fi selectate i
subiectele de verificare/examinare pentru evaluarea continu
i pentru evaluarea final.

Evaluarea cunotinelor se va realiza sub dou forme:
evaluare continu, pe baza lucrrilor de verificare
regsite la sfritul fiecrei uniti de nvare;
evaluare final, realizat prin examenul susinut n
perioada de sesiune.

Criteriile de evaluare constau n:

1. Punctajul obinut la cele zece lucrri de verificare menionate.
2. Gradul de implicare n discuiile tematice organizate prin
opiunea FORUM a platformei electronice.
3. Punctajul obinut la examenul susinut n sesiune.

Ponderile asociate fiecrui criteriu precizat sunt urmtoarele:

Criteriul 1 (C1) 0,4 puncte pentru fiecare dintre cele
zece lucrri de verificare (total C1= 4 puncte);
Criteriul 2 (C2) 1 punct pentru grad de implicare de 100%;
Criteriul 3 (C3) 5 puncte pentru examenul susinut
n sesiune.

3

CUPRINSUL CURSULUI

FINANE PUBLICE II

Introducere

UNITATEA DE NVARE 1 (11)
Teoria general a impozitelor

11.1. Obiectivele unitii de nvare 1(11) ................................ pag 6
11.2. Impozitele noiuni generale .......................................... pag 6
11.3. Principiile impunerii ....................................................... pag 7
11.4. Presiunea fiscal .............................................................. pag 9
11.5. Clasificarea impozitelor ................................................ pag 13
11.6 Elementele impozitului .................................................... pag 14
11.7. Aezarea i perceperea impozitelor ................................. pag 19
Rspunsuri i comentarii la testele de autoevaluare ................. pag 22
Bibliografia unitii de nvare 1 (11) ..................................... pag 23
Lucrare de verificare nr. 1 (11) ................................................. pag 23


Impozitele directe

12.1. Obiectivele unitii de nvare 2 (12) ............................. pag 26
12.2. Impozitele directe prezentare general ........................ pag 26
12.3. Clasificarea impozitelor directe ...................................... pag 27
12.4. Principalele impozite directe .......................................... pag 28

Impozitele indirecte

13.1 Obiectivele unitii de nvare 3 (13) ............................ pag 46
13.2. Impozitele indirecte prezentare general ..................... pag 46
13.3. Clasificarea impozitelor indirecte ................................... pag 50
13.4. Principalele impozite indirecte ....................................... pag 50

4

Dubla impunere juridic internaional

14.2. Dubla impunere juridic internaional definire,
concepii ........................................................................ pag 66
14.3. Modaliti i metode de evitare a dublei impuneri
juridice internaionale ...................................................... pag 71
14.4. Impunerea unor categorii de venituri i bunuri ................ pag 79
Bibliografia unitii de nvare 4(14) ...................................... pag 84
Lucrare de verificare nr. 4 (14) ................................................ pag 85

Evaziunea fiscal-definire, manifestare, indicatori

15.1. Obiectivele unitii de nvare 5 (15) .......................... pag 87
15.2. Evaziunea fiscal definire, forme, efecte ................... pag 87
15.3. Evaziunea fiscal n Romnia ....................................... pag 98
Rspunsuri i comentarii la testele de autoevaluare ............... pag 103
Bibliografia unitii de nvare 5 (15) ................................... pag 103
Lucrare de verificare nr. 5 (15) .............................................. pag 103

mprumuturile de stat. Creditul public

16.1. Obiectivele unitii de nvare 6 (16) ......................... pag 106
16.2 mprumuturile de stat creditul public prezentare
general ........................................................................ pag 106
16.3 Elementele tehnice ale mprumuturilor de stat ............. pag 112
16.4. Operaiunile legate de mprumuturile de stat ................ pag 118
Lucrare de verificare nr. 6 (16) ............................................... pag 127

Datoria public, datoria public intern

17.1. Obiectivele unitii de nvare 7 (17) ....................... pag 130
17.2. Datoria public definire, trsturi, indicatori ........... pag 130
17.3. Datoria public intern definire, trsturi, indicatori . pag 138
17.4. Datoria public local ................................................. pag 142
Bibliografia unitii de nvare 7 (17) .................................. pag 145
5

Datoria public extern

18.1 Obiectivele unitii de nvare 8 (18) ........................ pag 148
18.2 Datoria public extern ............................................... pag 148
18.3 Indicatori ai datoriei publice externe .......................... pag 154

Sistemul de bugete, bugetul de stat, bugetul general consolidat

19.1 Obiectivele unitii de nvare 9 (19) ....................... pag 159
19.2 Sistemul de bugete. Bugetul general consolidat ....... pag 159
19.3 Bugetul de stat ............................................................. pag 161

Bugetele locale; echilibrul financiar public

20.1 Obiectivele unitii de nvare 10 (20) ..................... pag 180
20.2 Bugetele locale ........................................................... pag 180
20.3 Echilibrul financiar ..................................................... pag 195
Bibliografia unitii de nvare 10 (20) ................................. pag 202
Lucrare de verificare nr. 10 (20) ............................................. pag 202

Bibliografie ............................................................................. pag 203

6




11.1. Obiectivele unitii de nvare 1(11) ................................ pag 6
11.6. Impozitele noiuni generale .......................................... pag 6
11.7. Principiile impunerii ....................................................... pag 7
11.8. Presiunea fiscal .............................................................. pag 9
11.9. Clasificarea impozitelor ................................................ pag 13
11.6 Elementele impozitului .................................................... pag 14
11.7. Aezarea i perceperea impozitelor ................................. pag 19
Lucrare de verificare nr. 1 (11)................................................. pag 23

11.1. Obiectivele unitii de nvare 1 (11)

Dup studiul acestei uniti de nvare vei dobndi cunotine
despre:

conceptul de impozit;
principiile impunerii;
presiunea fiscal;
clasificarea impozitelor;
elementele impozitului;
aezarea i perceperea impozitelor.


transmiterii lucrrii de verificare tutorelui la care ai fost repartizat.

11.2. Impozitele-noiuni generale

Dintre toate formele de prelevri impozitele sunt cele care, dup
cotizaiile sociale, aduc cele mai mari venituri la bugetul general
consolidat.
Impozitele-
noiuni
generale

SUGESTII
7

Coninutul impozitelor
Impozitele sunt:
o form de prelevare a unei pri din veniturile i / sau
averea persoanelor fizice i juridice la dispoziia statului,
n scopul acoperirii cheltuielilor publice;
pli cu titlu obigatoriu, definitiv i, de regul, fr
contraprestaie direct din partea statului.

Rolul impozitului este:
financiar: principalul mijloc de procurare a resurselor
financiare publice pentru acoperirea cheltuielilor publice;
social: redistribuirea veniturilor persoanelor fizice i
juridice ntre diferitele categorii de beneficiari;
economic: asigurarea interveniei sale n viaa social-
economic, influennd comportamentul ntreprinztorilor
i consumatorilor n sensul dorit de stat
(ncurajarea/descurajarea anumitor activiti, descurajarea
consumului unor produse duntoare sntii .a.).

11.3 Principiile impunerii

Principiile impunerii au fost formulate pentru prima dat de
ctre economistul englez Adam Smith sub forma unor principii
fundamentale, respectiv:
principiul justeei impunerii, conform cruia cetenii
fiecrui stat trebuie s contribuie la acoperirea
cheltuielilor publice att ct le permit veniturile obinute
sau averea deinut;
principiul certitudinii impunerii ce vizeaz legalitatea
impunerii i presupune ca mrimea impozitelor datorate
s fie cert iar termenele, modalitatea i locul de plat s
fie bine stabilite i cunoscute;
principiul comoditii impunerii perceperea
impozitelor trebuie s aib loc la termenele i n
modalitile cele mai convenabile pentru contribuabil;
principiul randamentului impozitelor instituirea
impozitelor s fie ct mai puin apstoare pentru
contribuabil i ncasarea s presupun un minim de
cheltuieli.
Principiile
impunerii
Coninutul
impozitelor
8

Principiile care stau la baza impunerii n prezent sunt de:
4 Echitate fiscal, care presupune:
* impunerea s fie general;
* stabilirea unui mimim neimpozabil;
* echitate fiscal orizontal: pentru contribuabilii cu
situaii personale asemntoare s se aplice tratament
fiscal egal;
* echitate fiscal vertical: stabilirea sarcinii fiscale
n legtur cu puterea contributiv a fiecruia.

4 Politic financiar, ce se refer la
* randamentul impozitului, care presupune urmtoarele:
universalitatea impozitului s fie pltit de toate
persoanele fizice i juridice care obin venituri din
aceeai surs sau dein acelai gen de avere sau i
apropie, prin cumprare, aceeai categorie de bunuri;
universalitatea impozitului presupune, totodat, ca
ntreag materie impozabila s fie supus impunerii;
cheltuielile aferente asietei impozitului s fie ct mai
reduse;
s nu existe posibiliti, legale sau nelegale, de
sustragere de la impunere a unei pri din materia
impozabila.
* stabilitatea impozitului, care presupune ca randamentul
acestuia s rmn constant pe parcursul ciclului
economic, fr variaii n perioadele de cretere
economic sau de criz.
* elasticitatea acestuia, care presupune adaptarea
permanent la necesitile de resurse financiare ale
statului.

4 Politic economic, care presupune folosirea de ctre stat
a impozitelor ca prghii de influen asupra dezvoltrii
unor ramuri economice, pentru a stimula sporirea
produciei i/sau a consumului unor bunuri sau servicii,
pentru extinderea sau limitarea relaiilor comerciale
externe.

4 Politic social, ceea ce presupune c guvernele ncearc
s menin ncrederea populaiei n politica fiscal pe care
o promoveaz (reducerea/creterea consumului anumitor
bunuri i servicii), ca i influena ce o au n rndul
anumitor categorii sociale.
9

Principiile fiscalitii n Romnia conform Codului fiscal

Legea nr.571 din 22 decembrie 2003 n capitolul II la art. 3
bazeaz fiscalitatea pe urmtoarele principii:

a) neutralitatea msurilor fiscale n raport cu diferitele
categorii de investitori i capitaluri, cu forma de proprietate,
asigurnd condiii egale investitorilor, capitalului romn i
strin;

b) certitudinea impunerii prin elaborarea de norme juridice
clare, care s nu conduc la interpretri arbitrare, iar ter-
menele, modalitatea i sumele de plat s fie precis stabilite
pentru fiecare pltitor, respectiv acetia s poat urmri i n-
elege sarcina fiscal ce le revine, precum i s poat
determina influena deciziilor lor de management financiar
asupra sarcinii lor fiscale;
c) echitatea fiscal la nivelul persoanelor fizice, prin impunerea
diferit a veniturilor, n funcie de mrimea acestora;
d) eficiena impunerii prin asigurarea stabilitii pe termen lung
a prevederilor Codului fiscal, astfel nct aceste prevederi s
nu conduc la efecte retroactive defavorabile pentru persoane
fizice i juridice, n raport cu impozitarea n vigoare la data
adoptrii de ctre acestea a unor decizii investiionale majore.

11.4. Presiunea fiscal

Presiunea fiscal este gradul de fiscalitate, adic
O msura n care contribuabilii n ansamblul lor,
societatea, economia,
O suport, pe seama rezultatelor obinute din activitatea
lor, impozitele i taxele, ca prelevri obligatorii instituite
i percepute prin constrngere legal de ctre stat.
Presiunea fiscal este raportul dintre suma tuturor
impozitelor, taxelor, cotizaiilor sociale i altor prelevri cu coninut
fiscal, percepute la nivel central sau local, i un indicator
macroeconomic agregat (P.I.B., P.N.B., venitul naional).
Presiunea fiscal sau gradul de fiscalitate sau rata fis-
calitii (Pf) este raportul dintre veniturile fiscale (Vf=impozite +
taxe) i produsul intern brut (PIB), relaia de calcul fiind:

Pf=Vf/PIBx100

Presiunea
fiscal
10

Presiunea fiscal general (Pfg) cuprinde la numrtor
alturi de veniturile fiscale (Vf), i cotizaiile sociale (Cs), relaia de
calcul fiind:

Pfg=(Vf+Cs)/PIB x 100
sau
Pfg=(Impozite+taxe+Cs)/PIB x 100.

n practica fiscal internaional sunt utilizai o serie de
indicatori derivai pentru aprecierea presiunii fiscale:
Rata fiscalitii consolidate se obine n urma eliminrii
unor prelevri cu caracter redundant (cotizaii i impozite
pltite de autoriti), ct i a prelevrilor obligatorii
autofinanate, oferind o imagine pertinent asupra
veniturilor utilizate n finanarea activitii autoritilor
publice.
Rata fiscalitii nete se obine prin eliminarea prii
redistribuite direct agenilor economici din suma prele-
vrilor obligatorii.
Rata fiscalitii lrgite rezult din luarea n calcul a altor
surse de finanare a cheltuielilor publice, altele dect
prelevrile cu caracter obligatoriu.

Impozitul poate modifica comportamentul economic i social
al contribuabilului, persoan fizic sau juridic, prin influena
exercitat asupra gradului de economisire i asupra consumului
acestuia.

La nivel de agent economic, rata fiscalitii poate fi calculat
astfel:

R
fa
= Impozite pltite de agentul economic / Valoarea adugat brut
x 100

respectiv,

R
fa
= (Impozit pe profit + CAS + alte impozite i taxe) / Valoarea
adugat
brut x 100

Presiunea fiscal se poate determina la
O nivelul fiecrui impozit, la
O nivelul fiecrui ntreprinztor, la
O nivelul gospodriilor populaiei n funcie de scopul ana-
lizei ntreprinse.
11

n msura n care presiunea fiscal crete, trebuie ca impo-
zitul s nu creeze distorsiuni grave i s fie just. Justificarea
prelevrii fiscale se afl n utilitatea economic a cheltuielilor
publice pe care le finaneaz.

Rata fiscalitii n Romnia n perioada 2005-2009

Tabel 11.1
Indicatori Ani/ Valori realizate n milioane RON
2005 2006 2007 2008 2009
Produsul
intern brut
287115 335900 390800 513989 491300

Venituri
fiscale
87283 106975 127108 164467 151086
Rata
fiscalitii
30,40 % 31,85 % 32,53 % 32,00 % 30,76 %
Sursa: Ministerul Finanelor, Bugetul General Consolidat, anii 2005-2009.

12

1. Ce presupune principiul certitudinii impunerii?

Rspunsuri i comentarii la ntrebrile din testul de
autoevaluare vei gsi la sfritul acestei uniti de nvare.

TEST DE AUTOEVALUARE

Test de
autoevaluare

13

11. 5. Clasificarea impozitelor

Clasificarea impozitelor este urmtoarea:

1. Dup trsturile de fond i form:
+ IMPOZITE DIRECTE
Reale
Impozitul funciar
Impozitul pe cldiri
Impozit pe activiti industriale
Impozit pe activiti comerciale i profesii libere
Impozitul pe capitalul mobiliar

Personale
4 pe venit
al persoanelor fizice
al persoanelor juridice
4 contribuii privind securitatea social
datorate de angajatori
datorate de angajai
4 pe avere
pe averea propriu zis
pe circulaia averii
O Impozit pe
succesiuni
O Impozit pe donaiuni
O Impozit pe actele de
vnzare-cumprare
a unor bunuri
pe sporul de avere

+ IMPOZITE INDIRECTE
Taxe de consumaie
Taxe vamale
Monopoluri fiscale
Taxe de timbru i de nregistrare

2. Dup obiectul impozabil:
+ impozite pe venit;
+ impozite pe avere;
+ impozite pe cheltuieli (pe consum).

3. Dup scopul urmrit:
+ impozite financiare
+ impozite de ordine
Clasificarea
impozitelor
14

4. Dup frecvena realizrii:
+ impozite permanente sau ordinare
+ impozite incidentale sau extraordinare

5. Dup instituia care le administreaz:
O n statele de tip federal:
+ impozite federale
+ impozite ale statelor, provinciilor, regiunilor
+ impozite locale
O n statele de tip unitar:
+ impozite ale administraiei centrale de stat
+ impozite locale

11.6 Elementele impozitului

Tehnica aezrii i perceperii impozitelor presupune preci-
zarea unui anumit numr de elemente definitorii, astfel:
Subiectul impozabil numit contribuabil este persoana fizic
sau juridic obligat la plata unui impozit ctre stat ca urmare a
faptului c posed bunuri sau realizeaz venituri pentru care
legea prevede obligaia plii unui impozit.
Pltitorul impozitului este persoana fizic sau juridic
obligat prin lege la plata i calcularea acestuia.
Suportatorul impozitului este persoana care suport
efectiv impozitul din veniturile sale. La impozitele directe,
de regul, pltitorul i suportatorul sunt aceeai persoan.
La impozitele indirecte (TVA, accize, taxe vamale)
suportatorul difer de pltitor, acesta transmind presiunea
fiscal consumatorului final, iar acest fenomen este
cunoscut sub denumirea de repercursiunea impozitelor.
Obiectul impozabil reprezint materia supus impozitrii,
care, la impozitele directe o constituie: averea, veniturile.
La impozitele indirecte obiectul impozabil este preul
produsului vndut, tariful serviciului prestat, preul bunului
exportat/importat.
Sursa impozitului arat din ce anume se pltete impo-
zitul. La impozitele pe venit sursa coincide, de regul, cu
venitul. La impozitele pe avere, impozitul se pltete din
veniturile dobndite pe seama averii sau, dup caz, din
veniturile contribuabilului.
Unitatea de impunere este unitatea de msur a materiei
impozabile exprimat n uniti valorice (unitatea monetar
leul) sau n uniti naturale (hectar, m.p., ton, capacitate
cilindric).
Elementele
impozitului
15

Cota de impunere reprezint impozitul ce revine pe
unitatea de msur a materiei impozabile, respectiv,
impozitul aferent a 100 de uniti de impunere. Se poate
stabili impozitul cu ajutorul
* sumelor fixe, al
* cotelor procentuale, care sunt:
proporionale,
progresive (simple sau compuse),
regresive.
Cota de impunere poate fi:
4 aparent (cea prevzut de lege) sau
4 real (care poate fi mai mic sau mai mare dect cea
aparent, datorit unui sistem de scutiri sau penalizri).

n funcie de gradul de cuprindere a subiecilor impozitului i
a materiei impozabile, impunerea poate fi general, cnd se extinde
asupra tuturor persoanelor care realizeaz un venit dintr-o anumit
surs sau dein un anumit gen de avere, sau parial, cnd unele
persoane beneficiaz de anumite scutiri sau reduceri de impozite.
Impunerea n cote (sume) fixe nu are n vedere venitul sau
averea contribuabilului i situaia personal a acestuia. Aceast
form de impunere a aprut ca o dare pe locuitor i s-a utilizat n
ornduirea feudal i n primele stadii de dezvoltare a capitalismului.
Impunerea n cote procentuale poate fi ntlnit sub forma
impunerii n: cote proporionale; cote progresive; n cote
regresive.
Impunerea n cote proporionale
+ este o manifestare direct a principiului egalitii n faa
impozitelor;
+ se aplic aceeai cot de impunere indiferent de mrimea
obiectului impozabil, pstrndu-se n permanen aceeai
proporie ntre impozit i volumul venitului (valoarea
averii);
+ acest mod de impunere a fost un pas nainte fa de
impunerea n cote (sume) fixe;
+ acest mod de impunere nu respect principiul echitii
fiscale pentru c nu ine cont de puterea contributiv a
diferitelor categorii sociale;
+ n prezent impunerea n cote proporionale se folosete i
n cazul impozitelor directe (de exemplu, n unele ri
pentru calculul impozitului pe profitul societilor de
capital), i n cazul impozitelor indirecte (de exemplu, la
taxa pe valoarea adugat, la taxele vamale, la taxele de
timbru etc.).
16

Impunerea n cote progresive

+ const n aceea c, odat cu creterea venitului (averii),
are loc i creterea cotei impozitului, astfel nct
impozitul crete mai repede dect obiectul impozabil.
+ cotele progresiei pot crete ntr-un ritm constant sau ntr-
unul variabil.

Impunerea progresiv are dou variante i anume:

impunerea n cote progresive simple
impunerea n cote progresive compuse.

Impunerea n cote progresive simple

+ se aplic aceeai cot de impozit asupra ntregii materii
impozabile aparinnd unui contribuabil.

Fiind vorba de o impunere progresiv,
+ cota de impozit va fi cu att mai mare, n limitele
progresivitii stabilite prin lege, cu ct venitul sau
averea respectiv va fi mai mare.
+ impozitul datorat statului se obine calculnd produsul
dintre mrimea obiectului impozabil (venitul, averea) i
cota de impozit aferent nivelului acestuia.

Impunerea n cote progresive compuse
+ este folosit mai mult pentru impunerea veniturilor
obinute de persoanele fizice i uneori i la unele impozite
pe avere;
+ etapele n calcularea impozitului sunt:
e1) materia impozabil se imparte n mai multe trane (de
venit sau de avere) i pentru fiecare tran se stabilete
o cot de impunere care crete pe msur ce crete
valoarea materiei impozabile;
e2) impozitul se calculeaz prin nsumarea impozitelor
tranelor anterioare la care se adaug produsul dintre
a) diferena dintre valoarea efectiv a materiei
impozabile i minimul tranei n care se regsete va-
loarea materiei impozabile i
b) cota de impunere aferent tranei n care se regsete
valoarea materiei impozabile.

La impunerea n cote regresive
+ materia impozabil se mparte n mai multe trane, iar
+ cotele de impunere aferente fiecrei trane scad pe msur
ce mrimea materiei impozabile crete.
17

+ acest mod de impunere se folosete mai rar, de regul la
unele servicii publice (spre exemplu, la notariate taxe
succesorale, taxe asupra actelor de vnzare-cumprare a
anumitor bunuri, care, dei se numesc taxe, totui ele
reprezint impozite pe avere, i anume, pe circulaia averii).
Sistemul de impunere care se bazeaz pe cotele progresive
compuse rspunde n mai mare msur cerinelor echitii fiscale.
Sistemul progresivitii impunerii poate s nu modifice prea mult
puterea de cumprare a anumitor persoane, dac, pe calea evaziunii
fiscale (legale i/sau frauduloase), acestea au posibilitatea s sustrag
de la impunere o parte din materia impozabil.

Termenul de plat este reprezentat de data pn la care
este datorat impozitul, nerespectarea acestuia fiind sanc-
ionat cu amenzi, majorri i penaliti de ntrziere.

Asieta (modul de aezare al impozitului)

+ reprezint un grup de operaiuni care se iau de
organele fiscale n legtur cu fiecare subiect
impozabil, pentru

4 identificarea obiectului impozabil,
4 stabilirea mrimii materiei impozabile i
4 determinarea impozitului datorat statului.

18

2. Cine este suportatorul impozitului la impozitele directe i
la cele indirecte?

Test de
autoevaluare
19

11.7. Aezarea i perceperea impozitelor

Aezarea unui impozit presupune:
4 (1) constatarea i evaluarea materiei impozabile;
4 (2) stabilirea cuantumului impozitului datorat de
ctre contribuabil;
4 (3) perceperea/ncasarea impozitului;
4 (4) urmrirea impozitului.

1. Constatarea i evaluarea materiei impozabile
Evaluarea bazei de calcul se poate efectua utiliznd principiul
realitii i principiul personalizrii impozitului.
* Principiul realitii nu ine cont de interesele individuale,
familiale, sociale i de situaia personal a fiecrui
contribuabil.
* Principiul personalizrii are n vedere natura i importana
bunurilor economice, veniturile realizate de contribuabil,
obligaiile legate de asigurarea reconstituirii venitului i a
patrimoniului, obligaia de ntreinere a membrilor familiei ,
cheltuielile personale.
Se folosesc mai multe metode de evaluare:
metoda evalurii directe, bazate pe probe (evaluarea pe
baza declaraiilor contribuabililor; evaluarea pe baza
declaraiilor terilor);
metoda evalurii indirecte, bazate pe prezumie
(evaluarea pe baza semnelor exterioare, evaluarea
forfetar, evaluarea administrativ).

Evaluarea direct are dou variante:

V1 Evaluarea bazei de calcul prin intermediul declaraiei
de impunere a contribuabilului are ca scop ntocmirea
declaraiei de impunere n urma unei evidene stricte a
pltitorului cu privire la veniturile i cheltuielile sale.

V2 Evaluarea pe baza declaraiilor fiscale ale unor
tere persoane const n aceea c mrimea obiectului
impozabil se stabilete pe baza declaraiei scrise pe care o
ter persoan, care cunoate aceast mrime, este obligat
prin lege s o depun la organele fiscale.

Tera persoan poate fi:
+ agentul economic, pentru salariile pltite angajailor;
+ locatarii pentru chiriile pltite proprietarului;
+ debitorii, pentru sumele pltite creditorilor.

Aezarea i
perceperea
impozitelor
20

Evaluarea indirect
V1 Evaluarea indirect pe baza semnelor exterioare
+ specific impozitelor de tip real;
+ permite stabilirea cu aproximaie a mrimii obiectului
impozabil;
+ nu se ia n considerare situaia persoanei care deine
obiectul respectiv;
+ se folosesc anumii indici care nu sunt suficient de
relevani pentru a determina valoarea real a materiei
impozabile (numrul animalelor din gospodrie, suprafaa
de teren, arenda, preul pmntului).

V2 Evaluarea indirect forfetar
+ aplicabil n situaiile n care sunt foarte muli pltitori
care au obligaia conducerii unei evidene sumare a
veniturilor sau care nu sunt obligai s conduc aceste
evidene;
+ organele fiscale atribuie o anumit valoare obiectului
impozabil, cu acordul subiectului impozabil.

V3 Evaluarea indirect administrativ
+ are caracteristic faptul c organele fiscale stabilesc
valoarea materiei impozabile pe baza documentelor
(datelor) pe care le au la dispoziie;
+ dac subiectul impozitului nu este de acord cu evaluarea
fcut de organul fiscal el are dreptul s o conteste
prezentnd documentele justificative.

2. Determinarea cuantumului impozitului

Dup modul de stabilire a impozitelor, principalele tipuri de
impozite sunt: impozitele de repartiie i impozitele de cotitate.

Impozitele de repartiie
+ statul stabilete o sum global a impozitelor ce urmeaz
s se ncaseze ntr-o anumit perioad;
+ aceast sum se repartizeaz pe uniti administrativ-
teritoriale;
+ la unitatea de baz (teritorial) are loc defalcarea sumei
atribuite pe obiecte sau subiecte impozabile.

Impozitele de cotitate
+ se stabilesc de jos n sus
+ se aplic anumite cote procentuale asupra obiectului
impozabil pentru fiecare pltitor n parte.
21

3. Perceperea impozitelor

ncasarea impozitelor se poate realiza astfel:

direct de ctre organele fiscale. Metoda este utilizat cnd
contribuabilul (persoan fizic sau juridic) are obligaia de a
vrsa impozitele datorate din proprie iniiativ, la termenele
legale.
ncasarea impozitelor de ctre organele fiscale direct de la
pltitori are dou variante, existnd dou tipuri de impozite:
+ portabile, cnd pltitorul este obligat s se deplaseze la
sediul organelor fiscale pentru a-i plti impozitul datorat i
+ cherabile, cnd organul fiscal are obligaia s se deplaseze la
domiciliul pltitorului pentru a le solicita s achite impozitul.

prin stopaj la surs impozitul se reine i se vars de ctre o
ter persoan (angajatorii, persoane fizice i/sau juridice au
obligaia reinerii i vrsrii la bugetul statului a impozitului pe
salariu);

prin aplicarea de timbre (se percepe pentru aciunile iniiate n
justiie, pentru acte, certificate i alte documente eliberate de
anumite organe ale administraiei de stat) impozitarea sub
aceast form fcndu-se nainte ca prestaiile respective s fie
efectuate de organele de drept.

4. Urmrirea impozitului.

Gradul de colectare (ncasare) a impozitelor

Gradul de colectare (Gc) a impozitelor se calculeaz ca un
raport ntre suma impozitelor ncasate (IMP
) i suma impozitelor
planificate/ programate (IMP
pl
) a se ncasa. Cu ajutorul acestui
indicator se analizeaz eficacitatea activitii de colectare a
impozitelor, taxelor, contribuiilor de ctre administraia public.
Relaia de calcul este:

Gc=(IMP
)/ (IMP
pl
) x 100
22

EVOLUIA NCASRILOR LA PRINCIPALELE IMPOZITE
I TAXE LA BUGETUL DE STAT AL ROMNIEI
N PERIOADA 2008-2009
ncasrile la principalele impozite i taxe au sczut n anul 2009 cu valori
semnificative, doar impozitul pe venituri i salarii nregistrnd o cretere, pstrnd
o valoare apropiat (18.551 mil. lei) anului precedent (18.414 mil.lei) fapt
evideniat n tabelul urmtor.
Evoluia ncasrilor la principalele impozite i taxe ale bugetului
de stat n perioada 2008-2009
Tabelul nr. 11.2.
Impozit
pe profit
(mil. lei)
Impozit
pe venit
i salarii
Taxa pe
valoare
adugat
Accize
Taxe
vamale
2008 13.040 18.414 40.874 12.383 971
2009 10.617 18.551 34.322 14.272 679
Sursa: Raport de performan A.N.A.F. pentru anul 2009

Rspunsuri i comentarii la testele de autoevaluare

ntrebarea 1
RSPUNS:
Este necesar elaborarea de norme juridice clare, care s nu
conduc la interpretri arbitrare. Termenele, modalitatea i sumele de
plat trebuie s fie precis stabilite pentru fiecare pltitor, astfel nct
acetia s poat urmri i nelege sarcina fiscal ce le revine i s
poat determina influena deciziilor lor de management financiar
asupra sarcinii lor fiscale.

ntrebarea 2
RSPUNS:
Suportatorul impozitului este persoana care suport efectiv
impozitul din veniturile sale. La impozitele directe pltitorul i
suportatorul sunt aceeai persoan. La impozitele indirecte TVA,
accize, taxe vamale suportatorul difer de pltitor, acesta
transmind presiunea fiscal consumatorului final.

Rspunsuri
i comentarii
la testele de
autoevaluare
23

Bibliografia unitii de nvare 11

1. VCREL, Iulian i colectivul, Finane publice,
ediia a VI-a, Editura Didactic i Pedagogic, Bucureti, 2007.
2. MOTEANU, Tatiana i colectivul, Finane publice,
Editura Universitar, Bucureti, 2008.
3. ROMAN, Daniela Lidia, Finane aplicate, vol. 1, Editura
Economic, Bucureti, 2001.

Lucrare de verificare nr. 1 (11)

11.1. Impozitele:
a) sunt datorate n valoare absolut n cuantum egal de ctre toi
contribuabilii;
b) reprezint cheltuieli pentru stat;
c) au un caracter facultativ pentru toi contribuabilii;
d) sunt achitate numai de ctre persoanele juridice;
e) au un caracter nerambursabil.

11.2. Care principiu al impunerii urmrea ca sistemul fiscal s
asigure ncasarea impozitelor cu minimum de cheltuieli i s
fie ct mai puin apstor pentru contribuabili:
a) principiul justeei impunerii;
b) principiul comoditii impunerii;
c) principiul certitudinii impunerii;
d) principiul randamentului financiar;
e) principiul administrativ.

11.3. Numai una din afirmaiile de mai jos este cea adevrat:
a) majorarea impozitelor este ntotdeauna o msur popular;
b) mprumuturile nu antreneaz cheltuieli suplimentare;
c) mprumuturile publice afecteaz nsui capitalul naiunii, iar
impozitele diminueaz numai veniturile acesteia;
d) mprumuturile de stat ofer deintorilor de resurse bneti un
plasament nesigur i costisitor;
e) prin mprumuturile de stat se pot procura resurse mai greu dect
pe calea impozitelor directe.
Bibliografia
unitii
de
nvare 11
Lucrare
de
verificare
nr. 11
24

11.4. La nivelul unui stat, rata fiscalitii (presiunea fiscal) este
dat de:
a) ponderea veniturilor fiscale n P.I.B.;
b) ponderea veniturilor fiscale n totalul veniturilor bugetare;
c) ponderea veniturilor publice n P.I.B.;
d) cota medie a impozitelor directe;
e) ponderea veniturilor fiscale n cheltuielile publice.

11.5. Rolul impozitelor pe plan financiar se refer la:
a) folosirea impozitelor ca instrumente, ca mijloc de intervenie n
activitatea economic;
b) sistemul fiscal trebuie s asigure prelevarea impozitelor cu
minimum de cheltuieli;
c) procurarea resurselor financiare publice necesare acoperirii
cheltuielilor publice;
d) redistribuirea unei pri importante din PIB ntre grupuri sociale i
indivizi, ntre persoane fizice i juridice;
e) dreptatea social n materie de impozite.

11.6. Randamentul fiscal al impozitelor presupune:
a) stabilirea sarcinii fiscale n funcie de puterea contributiv;
b) mrimea impozitelor datorate s fie cert i, termenele, moda-
litatea i locul de plat, clar stabilite;
c) impozitele s fie percepute la termene convenabile pentru con-
tribuabili;
d) s nu existe posibilitatea de sustragere de la impunere a unei
pri de materie impozabil;
e) impunerea s fie general s cuprind toate categoriile sociale.

11.7. Presiunea fiscal este:
a) un impozit direct;
b) un impozit indirect;
c) un indicator de dinamic a cheltuiellilor publice;
d) un indicator de nivel;
e) un indicator de dinamic a datoriei publice.

11.8. Care dintre urmtoarele afirmaii referitoare la cotele
procentuale progresive este fals:
a) cresc pe msur ce crete mrimea obiectului impozabil;
b) pot fi cote progresive simple;
c) pot fi cote regresive;
d) pot fi cote progresive compuse;
e) cotele progresive simple sunt mai costisitoare pentru contribua-
bil dect cotele progresive compuse.
25

11.9. Care dintre urmtoarele afirmaii nu este adevrat:
a) impozitele i taxele reprezint venituri bugetare;
b) impozitele i taxele reprezint prelevri cu titlu definitiv i
nerambursabil;
c) pe baza impozitelor i a taxelor percepute, statul poate efectua
cheltuielile sale;
d) impozitele i taxele pot fi introduse numai de organele de stat
centrale;
e) impozitele i taxele sunt reglementate prin lege.

11.10. Printre elementele impozitului nu se numr:
a) obiectul impozabil;
b) subiectul impunerii;
c) ncasatorul;
d) unitatea de impunere;
e) asieta.

26


Impozitele directe

12.2. Impozitele directe prezentare general ........................ pag 26
12.3. Clasificarea impozitelor directe ...................................... pag 27
12.4. Principalele impozite directe .......................................... pag 28

12.1. Obiectivele unitii de nvare 2(12)

despre:

caracteristicile impozitelor directe ;
clasificarea impozitelor directe;
principalele impozite directe.



12.2. Impozitele directe prezentare general

Caracteristicile impozitelor directe

Impozitele directe au caracteristic faptul c:
se stabilesc nominal n sarcina unor persoane fizice sau
juridice, n funcie de veniturile sau averea acestora, pe
baza cotelor de impozit prevzute de lege;
se ncaseaz direct de la subiectul impozitului;
au un cuantum i termen de plata ce pot fi precizate n
prealabil;
pot fi cunoscute din timp de ctre contribuabil;
subiectul i suportatorul impozitului sunt, n intenia
legiuitorului, una i aceeai persoan, dei, practic,
uneori acestea nu coincid.

SUGESTII
Impozitele
directe-
prezentare
general
27

Deosebiri ntre impozitele directe i cele indirecte

dac n cazul impozitelor directe obiectul acestora l
reprezint existena venitului/averii, n cazul celor
indirecte obiectul impunerii l constituie
cheltuirea/consumul venitului/ averii.
incidena i repercusiunea lor, adic a modului n care
impozitele afecteaz pe cineva i ceva.
Impozitele directe au o inciden direct, adic pltitorul este
aceeai persoan cu suportatorul i nu pot fi repercutate (de regul)
asupra altor persoane.
n cazul impozitelor indirecte, incidena (sarcina fiscal) este
indirect, acest lucru fiind prevzut prin lege.
n cazul impozitrii directe a venitului sau averii exist din
punct de vedere juridic-administrativ rolul nominativ (o
poziie, un fiier n evidena electronic); orice pltitor are
o poziie deschis la fisc.
la impozitele indirecte nu exist un sistem de evideniere
la organele ncasatoare deoarece nu se cunoate dinainte
contribuabilul.

Avantajele impozitelor directe
+ echitatea fiscal;
+ asigur statului venituri relativ stabile.
Dezavantajele impozitelor directe
+ perceperea lent, la mari intervale de timp a impozitului;
+ vizibil (iritabil pentru contribuabili);
+ randament destul de sczut.

12.3 Clasificarea impozitelor directe

Impozitele directe pot fi grupate n:
- impozite reale;
- impozite personale.

Impozitele reale
se stabilesc n legtur cu anumite obiecte materiale
(pmntul, cldirile, fabricile, magazinele etc.),
fac abstracie de situaia personal a subiectului
impozitului.
cunoscute i sub denumirea de impozite obiective sau pe
produs, deoarece se aeaz asupra obiectului impozabil.
obiectul impunerii se definete n mod cantitativ.

Clasificarea
impozitelor
directe
28

Din categoria acestor impozite fac parte impozitele pe cldiri,
pe terenuri etc.
se stabilesc pe baza unor indici exteriori i de aceea, de
multe ori, sarcina suportat de pltitor nu este echitabil,
neinndu-se seama de capacitatea pltitorului de a realiza
venit i de a plti impozite.
Impozitele reale sunt:
4 Impozitul funciar (terenuri)
4 Impozitul pe cldiri
4 Impozit pe activiti industriale
4 Impozit pe activiti comerciale i profesii libere
4 Impozitul pe capitalul mobiliar
Impozitele personale se aeaz asupra veniturilor sau averii,
n strns legtur cu situaia personal a subiectului impozitului,
motiv pentru care sunt cunoscute i sub denumirea de impozite
subiective.
Impozitele personale directe sunt:
4 pe venit
+ al persoanelor fizice
+ al persoanelor juridice
4 contribuii privind securitatea social
+ datorate de angajatori
+ datorate de angajai
4 pe avere
+ pe averea propriu zis
+ pe circulaia averii
O Impozit pe succesiuni
O Impozit pe donaiuni
O Impozit pe actele de vnzare-
cumprare a unor bunuri
+ pe sporul de avere

12.4. Principalele impozite directe

IMPOZITUL PE PROFIT

Impozitul pe profit:
4 este un impozit direct care se aplic venitului obinut din
desfurarea unei activiti economice;
4 reprezint unul din principalele venituri ale bugetului de
stat cu frecven trimestrial n ceea ce privesc operaiile
de plat i decontrile cu bugetul statului;
4 ca prghie economic, impozitul pe venit, mai ales pe
profitul societilor comerciale, este folosit pentru
stimularea investiiilor ntreprinderilor, a cercetrii
Principalele
impozite
directe
29

tiinifice, progresului tehnic, lrgirea exportului sau
dezvoltarea economic;
4 este un impozit care are un rol important:
+ prin prisma contribuiei sale la formarea veniturilor
bugetare;
+ prin influenarea activitilor generatoare de profit.

Persoane impozabile

Contribuabilii n cazul impozitului pe profit sunt:
O persoanele juridice romne, pentru profitul impozabil
obinut din orice surs att din Romnia, ct i din
strintate;
O persoanele juridice strine care desfoar activitate prin
intermediul unui sediu permanent n Romnia, asupra
profitului impozabil atribuibil sediului permanent ;
O persoanele juridice strine i persoanele fizice nerezi-
dente care desfoar activitate n Romnia ntr-o asociere
fr personalitate juridic, asupra prii din profitul
impozabil al asocierii atribuibile fiecrei persoane;
O persoanele juridice strine care realizeaz venituri din
sau n legtur cu proprieti imobiliare situate n
Romnia sau din vnzarea/cesionarea titlurilor de
participare deinute la o persoan juridic romn, asupra
profitului impozabil aferent acestor venituri ;
O persoanele fizice rezidente asociate cu persoane juridice
romne, pentru veniturile realizate att n Romnia ct i
n strintate, din asocieri fr personalitate juridic,
asupra prii din profitul impozabil al asocierii atribuibile
persoanei fizice rezidente. n acest caz impozitul datorat
de persoana fizic se calculeaz, se reine i se vars de
ctre persoana juridic romn.

Scutiri de la plata impozitului pe profit

Pentru ncurajarea diferitelor activiti sau instituii sunt
scutii de la plata impozitului pe profit:
O trezoreria statului;
O instituiile publice, pentru fondurile publice, inclusiv
pentru veniturile proprii ;
O fundaiile romne constituite ca urmare a unui legat;
O cultele religioase, pentru veniturile obinute din
producerea i valorificarea obiectelor i produselor
necesare activitii de cult, i pentru veniturile obinute
Persoane
impozabile
Scutiri
de la plata
impozitului
pe profit
30

din chirii, cu condiia ca acestea s fie folosite pentru
ntreinerea i funcionarea unitilor de cult;
O asociaiile de proprietari constituite ca persoane juridice i
asociaiile de locatari recunoscute ca asociaii de
proprietari pentru veniturile obinute din activitile
economice i care sunt sau urmeaz a fi utilizate pentru
mbuntirea utilitilor i a eficienei cldirii, pentru
ntreinerea i repararea proprietii comune.

Calculul profitului impozabil

Profitul impozabil se calculeaz ca

= diferen ntre veniturile realizate din orice surs i
cheltuielile efectuate n scopul realizrii de venituri, dintr-
un an fiscal,
= din care se scad veniturile neimpozabile i
= la care se adaug cheltuielile nedeductibile.

La stabilirea profitului impozabil se iau n calcul i alte
elemente similare veniturilor i cheltuielilor prevzute prin lege.

Veniturile neimpozabile la determinarea impozitului pe profit

Venituri neimpozabile considerate la calculul profitului impozabil
sunt:
+ dividendele primite de la o persoan juridic romn;
+ diferenele favorabile de valoare a titlurilor de participare,
nregistrate ca urmare a ncorporrii rezervelor, beneficiilor sau
primelor de emisiune la persoanele juridice la care se dein titluri
de participare;
+ veniturile din anularea cheltuielilor pentru care nu s-a acordat
deducere;
+ veniturile din reducerea sau anularea provizioanelor pentru care
nu s-a acordat deducere;
+ veniturile din recuperarea cheltuielilor nedeductibile,
+ veniturile din restituirea sau anularea unor dobnzi i/sau
penaliti de ntrziere pentru care nu s-a acordat deducere.

Calculul
profitului
impozabil
Veniturile
neimpozabile la
impozitarea
profitului
31

Impozitul pe profit este folosit i ca prghie economico-
financiar, ncurajndu-se cheltuielile de cercetare-dezvoltare
prin acordarea de stimulente fiscale, astfel:
+ deducerea suplimentar la calculul profitului impozabil n
proporie de 20% a cheltuielilor eligibile pentru aceste
activiti; deducerea suplimentar se calculeaz
trimestrial/anual.
+ aplicarea metodei de amortizare accelerat i n cazul
aparaturii i echipamentelor destinate activitilor de cerce-
tare-dezvoltare.

Pentru ncurajarea investitorilor, printre alte msuri se
regsete i aceea ce privete scutirea de impozit a profitului
reinvestit, astfel:
+ Este scutit de impozit profitul investit n producia i/sau
achiziia de echipamente tehnologice (maini, utilaje i
instalaii de lucru), folosite n scopul obinerii de venituri
impozabile.
+ Pentru contribuabilii care au obligaia de a plti impozit pe
profit trimestrial, n situaia n care se efectueaz investiii n
trimestrele anterioare, din profitul contabil cumulat de la
nceputul anului se scade suma profitului investit anterior
pentru care s-a aplicat facilitatea.

Pentru a nu favoriza unele activiti de evaziune fiscal, i
anume creterea nejustificat a cheltuielilor i diminuarea astfel a
mrimii profitului impozabil, cheltuielile deductibile se stabilesc
prin lege.

Cheltuielile deductibile la determinarea impozitului pe profit

Astfel, sunt considerate cheltuieli deductibile numai cheltuie-
lile efectuate n scopul realizrii de venituri impozabile, inclusiv
cele reglementate prin acte normative. Prin lege mai sunt considerate
i alte cheltuieli care pot fi deductibile:

O cheltuielile cu achiziionarea ambalajelor pe durata de via
stabilit de ctre contribuabil;
O cheltuielile efectuate pentru protecia muncii i cheltuielile
efectuate pentru prevenirea accidentelor de munc i a bolilor
profesionale;
O cheltuielile reprezentnd contribuiile pentru asigurarea de
accidente de munc i boli profesionale ;
Cheltuielile
deductibile la
impozitarea
profitului
32

O cheltuielile de reclam i publicitate efectuate n scopul
popularizrii firmei;
O cheltuielile de transport i de cazare n ar i n strintate,
efectuate pentru salariai i administratori;
O contribuia la rezerva mutual de garantare a casei centrale a
cooperativelor de credit;
O cheltuielile pentru formarea i perfecionarea profesional a
personalului angajat.

O alt msur luat de stat pentru stimularea mediului de
afaceri este posibilitatea acordat prin lege de a deduce la
calcularea impozitului pe profit i cheltuielile pentru
marketing, studiul pieei, promovarea pe pieele existente sau
noi, participarea la trguri i expoziii, la misiuni de afaceri,
editarea de materiale informative proprii.

Cheltuieli care nu sunt deductibile la determinarea impozitului
pe profit

Pentru a nu diminua baza de impozitare a profitului i pentru a
nu reduce astfel resursele financiare ale statului constituite pe
seama profitului obinut de agenii economici, prin lege se
stabilesc i acele cheltuieli care nu sunt deductibile:
= cheltuielile proprii ale contribuabilului cu impozitul pe profit
datorat, inclusiv cele reprezentnd diferene din anii
precedeni sau din anul curent.
= dobnzile/majorrile de ntrziere, amenzile, confiscrile i
penalitile de ntrziere datorate ctre autoritile
romne/strine, potrivit prevederilor legale;
= cheltuielile privind bunurile de natura stocurilor sau a
activelor corporale constatate lips din gestiune ori degradate,
neimputabile, pentru care nu au fost ncheiate contracte de
asigurare, precum i taxa pe valoarea adugat aferent, dac
aceasta este datorat conform legii.
= cheltuielile cu taxa pe valoarea adugat aferent bunurilor
acordate salariailor sub forma unor avantaje n natur, dac
valoarea acestora nu a fost impozitat prin reinerea la surs.
= cheltuielile aferente veniturilor neimpozabile.
= cheltuielile de sponsorizare i/sau mecenat i cheltuielile
privind bursele private, acordate potrivit legii.

Contribuabilii care efectueaz sponsorizri i/sau acte de
mecenat, precum i cei care acord burse private, scad din impozitul
pe profit datorat sumele aferente n limita minim precizat mai jos:
O 3 la mie din cifra de afaceri;
O 20% din impozitul pe profit datorat.
Cheltuieli
care nu sunt
deductibile la
imp. profitului
33

n limitele respective se ncadreaz i cheltuielile de
sponsorizare a bibliotecilor de drept public, n scopul

4 construciei de localuri,
4 al dotrilor,
4 al achiziiilor de tehnologie a informaiei i de documente
specifice,
4 finanrii programelor de formare continu a bibliotecarilor,
4 schimburilor de specialiti,
4 a burselor de specializare,
4 a participrii la congrese internaionale.

Plata impozitului pe profit

Plata impozitului se face astfel:

contribuabilii, societi comerciale bancare, persoane ju-
ridice romne, i sucursalele din Romnia ale bncilor,
persoane juridice strine, au obligaia de a plti impozit
pe profit anual, cu pli anticipate efectuate trimestrial,
actualizate cu indicele de inflaie (decembrie fa de
luna decembrie a anului anterior), estimat cu ocazia
elaborrii bugetului iniial al anului pentru care se
efectueaz plile anticipate. Termenul pn la care se
efectueaz plata impozitului anual este termenul de
depunere a declaraiei privind impozitul pe profit.
contribuabilii (alii dect societile bancare) au obligaia
de a declara i plti impozitul pe profit trimestrial pn
la data de 25 inclusiv a primei luni urmtoare
trimestrului pentru care se calculeaz impozitul, dac
legea nu se prevede altfel. ncepnd cu anul 2012, aceti
contribuabili urmeaz s aplice sistemul plilor
anticipate prevzut pentru contribuabilii societi
comerciale bancare.

Impozitul pe profit a fost impozitat n mod diferit n
ultimii 20 de ani. Astfel, n anul 1991 s-au stabilit prin legea nr.
12/1991 peste 70 de trane de venit cu cote peste 60%, dar s-a
renunat la aceast impunere n cote progresive compuse deoarece
era deosebit de greoaie, necesita un volum mare de munc pentru
determinarea efectiv a profitului impozabil.
Plata
impozitului
pe profit
34

Apoi s-au practicat dou trane, respectiv dou cote de
impunere de 30 % i 45 % (1992-1994), dup care s-au practicat
succesiv n timp cote proporionale de 38 %, 25 %, iar din 2005 se
practic o cot unic de 16 %.

Conform prevederilor Codului fiscal, cota de impunere este
de 16%, iar contribuabilii au sarcina depunerii declaraiei de
impozit pe profit anual pn la data de 25 aprilie inclusiv a anului
urmtor.

35

1. Cum apreciai impunerea profitului n cote progresive
compuse?



Test de
autoevaluare

36

Impozitul pe venit

Categorii de venituri supuse impozitului pe venit

Categoriile de venituri supuse impozitului pe venit n Romnia
sunt urmtoarele:
= venituri din activiti independente;
= venituri din salarii,
= venituri din cedarea folosinei bunurilor;
= venituri din investiii,;
= venituri din pensii;
= venituri din activiti agricole;
= venituri din premii i din jocuri de noroc;
= venituri din transferul proprietilor imobiliare;
= venituri din alte surse.

Contribuabilii impozitului pe venit

n cazul impozitului pe venit contribuabilii sunt:
= persoanele fizice rezidente;
= persoanele fizice nerezidente care desfoar o activitate
independent prin intermediul unui sediu permanent n
Romnia;
= persoanele fizice nerezidente care desfoar activiti
dependente n Romnia;
= persoanele fizice nerezidente care obin venituri din
pensii.

Venituri neimpozabile la impozitul pe venit

Nu sunt impozabile urmtoarele venituri:
ajutoarele, indemnizaiile i alte forme de sprijin cu
destinaie special, acordate din bugetul de stat, bugetul
asigurrilor sociale de stat, bugetele fondurilor speciale,
bugetele locale i din alte fonduri publice;
sumele ncasate din asigurri de orice fel reprezentnd
despgubiri, sume asigurate, precum i orice alte drepturi;
Impozitul
pe venit
Categorii
de venituri
supuse
impozitului
pe venit
Contribuabilii
impozitului
pe venit
Venituri
neimpozabile
la impozitul
pe venitla
37

sumele primite ca urmare a exproprierii pentru cauz de
utilitate public;
sumele primite drept despgubiri pentru pagube suportate
ca urmare a calamitilor naturale, precum i pentru
cazurile de invaliditate sau deces;
pensiile pentru invalizii de rzboi, orfanii, vduvele/vduvii
de rzboi;
sumele sau bunurile primite sub form de sponsorizare sau
mecenat;
veniturile primite ca urmare a transferului dreptului de
proprietate asupra bunurilor imobile i mobile din
patrimoniul personal, altele dect ctigurile din transferul
titlurilor de valoare;
drepturile n bani i n natur primite de militarii n termen,
militarii cu termen redus, studenii i elevii unitilor de
nvmnt din sectorul de aprare naional, ordine
public i siguran naional i persoanele civile,
precum i cele ale gradailor i soldailor concentrai sau
mobilizai;
bursele primite de persoanele care urmeaz orice form
de colarizare sau perfecionare n cadru
instituionalizat;
sumele sau bunurile primite cu titlu de motenire ori
donaie;
veniturile din agricultur i silvicultur;
subveniile primite pentru achiziionarea de bunuri;
premiile obinute de sportivii medaliai la campionatele
mondiale, europene i la jocurile olimpice;
premiile i alte drepturi sub form de cazare, mas,
transport i altele asemenea, obinute de elevi i studeni n
cadrul competiiilor interne i internaionale.

Cota de impozit la impozitul pe venit

Cota de impozit este de 16% i se aplic asupra venitului
impozabil corespunztor fiecrei surse din fiecare categorie pentru
determinarea impozitului pe veniturile din:
+ activiti independente;
+ salarii;
+ investiii;
+ cedarea folosinei bunurilor;
+ activiti agricole;
+ pensii;
+ premii;
+ alte surse.
Cota de
impozit la
impozitul pe
venit
38

Impozitul pe venitul din salarii

Venituri din salarii

Sunt considerate venituri din salarii
4 toate veniturile n bani i/sau n natur obinute de o
persoan fizic ce desfoar o activitate n baza unui
contract individual de munc sau a unui statut special
prevzut de lege,
4 indiferent de perioada la care se refer, de denumirea
veniturilor ori de forma sub care ele se acord, inclusiv
indemnizaiile pentru incapacitate temporar de munc.

Venituri asimilate salariilor

4 indemnizaiile din activiti desfurate ca urmare a unei
funcii de demnitate public, stabilite potrivit legii;
4 indemnizaii din activiti desfurate ca urmare a unei
funcii alese n cadrul persoanelor juridice fr scop
patrimonial;
4 drepturile de sold lunar, indemnizaiile, primele, premiile,
sporurile i alte drepturi ale personalului militar, acordate
potrivit legii;
4 indemnizaia lunar brut, precum i suma din profitul net,
cuvenite administratorilor la companii/societi naionale,
societi comerciale la care statul sau o autoritate a
administraiei publice locale este acionar majoritar, precum
i la regiile autonome;
4 remuneraia obinut de directori n baza unui contract de
mandat conform prevederilor legii societilor comerciale;
4 remuneraia primit de preedintele asociaiei de proprietari
sau de alte persoane, n baza contractului de mandat,
potrivit legii privind nfiinarea, organizarea i funcionarea
asociaiilor de proprietari;
4 sumele primite de membrii fondatori ai societilor
comerciale constituite prin subscripie public;
4 sumele primite de reprezentanii n adunarea general a
acionarilor, n consiliul de administraie, membrii
directoratului i ai consiliului de supraveghere, precum i n
comisia de cenzori;
4 sumele primite de reprezentanii n organisme tripartite,
potrivit legii;
Impozitul
pe venitul
din salarii
Venituri
din
salarii
Venituri
asimilate
salariilor
39

4 indemnizaia lunar a asociatului unic, la nivelul valorii
nscrise n declaraia de asigurri sociale;
4 sumele acordate de organizaii nonprofit i de alte entiti
nepltitoare de impozit pe profit, peste limita de 2,5 ori
nivelul legal stabilit pentru indemnizaia primit pe
perioada delegrii i detarii n alt localitate, n ar i n
strintate, n interesul serviciului, pentru salariaii din
instituiile publice;
4 indemnizaia administratorilor, precum i suma din profitul
net cuvenite administratorilor societilor comerciale
potrivit actului constitutiv sau stabilite de adunarea
general a acionarilor;
4 sume reprezentnd salarii sau diferene de salarii stabilite n
baza unor hotrri judectoreti rmase definitive i
irevocabile, precum i actualizarea acestora cu indicele de
inflaie;
4 orice alte sume sau avantaje de natur salarial ori asimilate
salariilor n vederea impunerii.

Venituri neimpozabile la impozitarea veniturilor din salarii

Nu sunt incluse n veniturile salariale i nu sunt impozabile
urmtoarele venituri:
4 urmtoarele categorii de ajutoare sau venituri:
O ajutoarele de nmormntare,
O ajutoarele pentru pierderi produse n gospodriile proprii
ca urmare a calamitilor naturale,
O ajutoarele pentru bolile grave i incurabile,
O ajutoarele pentru natere,
O veniturile reprezentnd cadouri pentru copiii minori ai
salariailor,
O cadourile oferite salariatelor,
O contravaloarea transportului la i de la locul de munc al
salariatului,
O costul prestaiilor pentru tratament i odihn, inclusiv
transportul pentru salariaii proprii i membrii de
familie ai acestora, acordate de angajator pentru
salariaii proprii;
O cadourile oferite de angajatori n beneficiul copiilor
minori ai angajailor, cu ocazia Patelui, zilei de 1
iunie, Crciunului i a srbtorilor similare ale altor
culte religioase,
O cadourile oferite angajatelor cu ocazia zilei de 8 martie
(valoarea cadoului oferit fiecrei persoane, cu orice
ocazie din cele de mai sus, s nu depeasc 150 lei).
4 drepturile de hran acordate de angajatori angajailor;
4 cazarea i contravaloarea chiriei pentru locuinele puse la
dispoziia oficialitilor publice, a angajailor consulari i
Venituri
neimpozabile
la impozitarea
salariilor
40

diplomatici care lucreaz n afara rii, n conformitate cu
legislaia n vigoare;
4 contravaloarea echipamentelor tehnice, a echipamentului
individual de protecie i de lucru, a alimentaiei de protec-
ie, a medicamentelor i materialelor igienico-sanitare, a
altor drepturi de protecie a muncii;
4 contravaloarea cheltuielilor de deplasare pentru transportul
ntre localitatea n care angajaii i au domiciliul i
localitatea unde se afl locul de munc al acestora, la
nivelul unui abonament lunar, pentru situaiile n care nu
se asigur locuin sau nu se suport contravaloarea
chiriei;
4 sumele primite de angajai pentru acoperirea cheltuielilor
de transport i cazare a indemnizaiei primite pe perioada
delegrii i detarii n alt localitate, n ar i n
strintate, n interesul serviciului;
4 veniturile din salarii realizate de ctre persoanele fizice cu
handicap grav sau accentuat;
4 cheltuielile efectuate de angajator pentru pregtirea pro-
fesional i perfecionarea angajatului legat de activitatea
desfurat de acesta pentru angajator;
4 costul abonamentelor telefonice i al convorbirilor tele-
fonice, inclusiv cartelele telefonice, efectuate n vederea
ndeplinirii sarcinilor de serviciu.

Veniturile din salarii

+ se determin lunar;
+ salariaii datoreaz un impozit final;
+ impozitul se calculeaz i se reine la surs;
+ se aplic cota de impunere de 16% asupra bazei de calcul,
determinate ca diferen ntre venitul net din salarii,
obinut ca diferen ntre venitul brut i contribuiile
obligatorii, i deducerea personal acordat n luna
respectiv contribuia sindical lunar,contribuiile la
fondurile de pensii facultative.
+ deducerea personal se acord pentru fiecare lun a
perioadei impozabile numai pentru veniturile din salarii la
locul unde se afl funcia de baz.
+ deducerea se acord pentru persoanele fizice care au un
venit lunar brut de pn la 1.000 lei. + Pentru veniturile
brute lunare situate ntre 1.000 lei i 3.000 lei deducerile
personale sunt degresive. + Pentru veniturile brute lunare
ce depesc 3.000 lei nu se acord deduceri.
41

Plata impozitului pe veniturile din salarii

Plata impozitului pe veniturile din salarii

se face de ctre pltitorii de salarii i de venituri
asimilate salariilor
prin virare la bugetul de stat
pn la data de 25 inclusiv a lunii urmtoare celei
pentru care se pltesc aceste venituri.
.

Cotizaiile sociale

dein un rol important n formarea veniturilor bugetului
general consolidat, avnd ponderea cea mai mare,
respectiv ntre 9 i 10% din aceste venituri;
categoria impozitelor directe (pe venit) cuprinde i contri-
buiile pentru securitate social, deoarece acestea au
+ caracter obligatoriu i
+ se stabilesc n sarcina angajatorilor
i a salariailor.
De menionat c ncasrile pentru securitate social
+ au o destinaie dinainte stabilit, spre deosebire de
impozite, i
+ se regsesc sub urmtoarele forme :
4 contribuii pentru asigurri de omaj,
4 contribuii pentru asigurri de sntate,
4 contribuii pentru asigurri de pensii,
4 contribuii pentru asigurri pentru accidente
de munc i boli profesionale, acestea din
urm revin doar n sarcina angajatorului.
Baza de calcul a contribuiilor pentru securitate
social o reprezint veniturile salariale:
contribuiile pltite de salariai se calculeaz prin
aplicarea cotelor de contribuie asupra veniturilor salariale
brute;
contribuiile pltite de angajator se calculeaz prin aplica-
rea cotelor de contribuie prevzute de lege asupra
totalului veniturilor salariale brute lunare ale angajailor.

Plata
impozitului
pe veniturile
din salarii
Cotizaiile
sociale
42

2. Prin ce se difereniaz contribuiile sociale de impozite?



Test de
autoevaluare
43


ntrebarea 1
RSPUNS:
Impunerea profitului n cote progresive compuse ndeplinea
condiiile unei impuneri echitabile, dar era o metod foarte greoaie
de lucru. Divizarea materiei impozabile n mai multe trane conduce
la o apropiere echitabil ntre impozit i baza de calcul. Cu ct
numrul cotelor de impozitare, respectiv al tranelor de venit este
mai mic sau este o singur cot (proporional), cu att impozitul
tinde spre neutralitate.

ntrebarea 2
RSPUNS:
a) Contribuiile pltite de salariai se calculeaz prin aplicarea
cotelor de contribuie asupra veniturilor salariale brute,
contribuiile pltite de angajator se calculeaz prin
aplicarea cotelor de contribuie prevzute de lege asupra
totalului veniturilor salariale brute lunare ale angajailor,
pe cnd impozitele directe se instituie i asupra altor
venituri: din profit, din dividende sau asupra unor bunuri:
terenuri, cldiri, mijloace de transport auto.
b) ncasrile din cotizaiile sociale au o destinaie precis,
prestabilit, pe cnd ncasrile din impozite respect
principiul bugetar al neafectrii veniturilor.


1. VCREL, Iulian i colectivul, Finane publice, ediia a VI-a,
Editura Didactic i Pedagogic, Bucureti, 2007.
2. MOTEANU, Tatiana i colectivul, Finane publice, Editura
Universitar, Bucureti, 2008.
3. Lege privind Codul fiscal nr. 571 / 2003, publicat n M.O.,
partea I, nr. 927/2003, cu modificrile i completrile
ulterioare.


12.1. Precizai care din urmtoarele afirmaii referitoare la
impozitele directe este fals:
a) sunt impozite nominative;
b) la stabilirea lor se au n vedere i o serie de factori de natur
social;
c) suportatorul este consumatorul final;
d) sunt impozite reale i personale;
e) sunt impozite pe venit i pe avere.
Rspunsuri
i comentarii
la testele de
autoevaluare
Bibliografia
unitii
de
nvare 12
Lucrare
de
verificare
nr. 12
44

12.2. Una din afirmaiile de mai jos nu este corect:
a) impozitele reale sunt impozite pe cheltuieli;
b) impozitele directe sunt venituri fiscale;
c) impozitul pe venit este un venit fiscal;
d) impozitul pe cldiri este un impozit direct;
e) taxa asupra mijloacelor de transport auto este un impozit
direct.

12. 3. n ultimii 20 de ani impozitarea profitului n Romnia nu
s-a efectuat:
a) n sume fixe;
b) cu o cot proporional de 38%;
c) cu o cot proporional de 25%;
d) cu cotele de 30% i 45%;
e) cu cota unic de 16%.

12.4 Referitor la impozitele reale este adevrat c:
a) in cont de situaia contribuabilului
b) sunt nominative i au caracter regresiv
c) asieta este asemntoare cu cea utilizat la impozitul pe veni-
turile din pensii
d) au termene de plat aleatorii
e) se determin pe baza venitului net.

12.5 Pentru impozitarea veniturilor persoanelor fizice se consider:
a) suprafaa desfurat a locuinei;
b) veniturile unor membri ai familiei;
c) vrsta i preocuprile sociale;
d) veniturile realizate de fiecare persoan fizic;
e) numrul de autoturisme deinut.

12.6 n legtur cu impozitele personale nu este adevrat c ele:
a) cuprind impozite pe avere;
b) au n vedere situaia personal a contribuabilului;
c) cuprind impozite pe venit;
d) cuprind impozitul pe dividende;
e) se stabilesc numai n legtur cu bunurile.

12.7 n legtur cu impozitele directe nu este adevrat c:
a) au, de regul, caracter regresiv;
b) termenele de plat sunt prestabilite;
c) au aprut naintea taxelor vamale;
d) au caracter nominativ;
e) respect echitatea fiscal n mai mare msur dect impozitele
indirecte.

45

12.8 Referitor la impozitul pe profit nu este adevrat c:
a) este un impozit pe venitul unor categorii de ntreprinztori;
b) este un impozit pe cheltuieli;
c) este un venit fiscal;
d) este un impozit cuvenit bugetului de stat;
e) se calculeaz, de regul, n cote proporionale.

12.9. La impozitarea salariului se au n vedere:
a) situaia personal a salariatului;
b) numrul de proprieti;
c) obligatoriu sporul de toxicitate;
d) numrul de luni lucrate ntr-un an;
e) numrul anilor de colarizare.

12.10 Referitor la impozitul pe profit nu este adevrat c:
a) cheltuielile deductibile se adaug la baza de calcul;
b) cheltuielile nedeductibile sunt prevzute de lege;
c) este permis deducerea cheltuielilor aferente veniturilor
realizate;
d) este permis deducerea unor sponsorizri n limitele legii;
e) se pltete la termene stabilite prin lege.

46


Impozitele indirecte

13.1 Obiectivele unitii de nvare 3 (13) ............................ pag 46
13.2. Impozitele indirecte prezentare general ..................... pag 46
13.3. Clasificarea impozitelor indirecte ................................... pag 50
13.4. Principalele impozite indirecte ....................................... pag 50


despre:
caracteristicile impozitelor indirecte ;
clasificarea impozitelor indirecte;
principalele impozite indirecte.



13.2. Impozitele indirecte prezentare general

Impozitele indirecte, impozite pe consum sau impozite pe
cheltuieli au trsturi specifice care le difereniaz de impozitele
directe.
Impozitele indirecte se percep cu ocazia vnzrii unor bunuri
i al prestrii unor servicii, fiind vrsate la bugetul public de ctre
productori, comerciani sau prestatori de servicii i suportate de
ctre consumatorii bunurilor i serviciilor impozabile. n cazul
acestor impozite, prin lege, se atribuie calitatea de subiect al
impozitului altei persoane fizice sau juridice dect suportatorului
acestora.

SUGESTII
Impozitele
indirecte-
prezentare
general
47

Rolul impozitelor indirecte

n funcie de nivelul de dezvoltare economic a fiecrui stat
aportul impozitelor la formarea veniturilor fiscale este diferit. Astfel:
n rile dezvoltate, aportul impozitelor indirecte este mai
mic dect cel al impozitelor directe, iar ponderea impozitelor
indirecte n totalul ncasrilor fiscale cunoate diferene de la o ara la
alta;
n rile n curs de dezvoltare, de regul, ponderea
impozitelor indirecte o devanseaz pe cea a impozitelor directe,
datorit nivelului mediu sczut al veniturilor i averii realizate i
deinute de majoritatea populaiei n aceste ri.
n Romnia impozitele indirecte procur cea mai mare parte a
veniturilor bugetului de stat, astfel:
+ pentru anul 2009 sumele aferente TVA, accizelor i taxelor
vamale au fost de 61.670 mil. lei comparativ cu 75.689
mil.lei total venituri ale bugetului de stat, ceea ce
reprezint 81,47 %;
+ pentru anul 2010 sumele aferente TVA, accizelor i taxelor
vamale au fost de 53.144 mil. lei comparativ cu 66.654
mil.lei total venituri ale bugetului de stat, ceea ce
reprezint 79,73 %.
Se constat c ele depesc dou treimi din veniturile
asigurate la bugetul de stat, dar sunt n scdere n anul 2010
comparativ cu anul precedent cu 1,74 puncte procentuale.
Taxa pe valoarea adugat n Romnia are, pe lng funcia
fiscal, ncepnd din anul 2001, i o funcie social, n sensul c
aprox. 35-50 % din ncasrile de TVA reprezint sume defalcate care
se transmit bugetelor locale. Aceste sume sunt destinate, n principal,
finanrii nvmntului preuniversitar de stat, dar i altor aciuni
economice i sociale.

Impozitele indirecte caracteristici

Impozitele indirecte prezint urmtoarele caracteristici:

se stabilesc n cote proporionale asupra preului
mrfurilor supuse vnzrii i serviciilor sau n sum fix
pe unitatea de msur a acestora;

se percep la vnzarea mrfurilor i serviciilor prin
adugarea unor cote de impunere la preurile i tarifele
acestora;

se ncaseaz de la toate persoanele care cumpr
mrfurile i serviciile, supuse impunerii indirecte,
indiferent de veniturile, averea sau situaia personal a
acestora;
Rolul
impozitelor
indirecte
Impozitele
indirecte-
caracteristici
48

se vireaz la bugetul public de ctre productori,
comerciani, ns sunt suportate de ctre consumatori,
fiind incluse n preurile mrfurilor sau tarifele serviciilor;
n acest sens exist o neconcordan ntre pltitorul
acestora la buget i suportatorul lor real;

mrimea acestora este necunoscut de consumatori,
fiind inclus n preuri sau tarife;

fiind cuprinse n preul de vnzare al produselor sau n
tarifele prestrilor de servicii, sunt mai ascunse, iar
nemulumirea cumprtorilor (beneficiarilor) se
ndreapt mpotriv agenilor economici care practic
preuri (tarife) majorate, i nu a statului, care de fapt a
dispus creterea impozitelor ce a dus la scumpirea
produselor i serviciilor. Cumprtorul, consumatorul
final, nu tie ct din preul pltit pentru produs (serviciu)
revine agentului economic i ct ajunge la dispoziia
statului.

au un pronunat caracter regresiv, datorit discrepanei
dintre mrimea veniturilor diferitelor categorii sociale
(la impozitele directe contribuabilii cu venituri situate sub
minimul neimpozabil sunt scutii de impozit, dar la
impozitele indirecte nu se acord nici un fel de reducere).

au un caracter inechitabil, deoarece nu prevd venit
minim neimpozabil, nu cuprind anumite faciliti n
cazul celor care au copii sau alte persoane n ntreinere;

utilizarea lor, ca i n cazul impozitelor directe, conduce la
scderea nivelului de trai al populaiei, deoarece, prin
reducerea veniturilor reale, se diminueaz puterea de
cumprare a populaiei;

manifest o sensibilitate sporit fa de conjunctura
economic. n perioadele cnd o economie nregistreaz
un curs ascendent impozitele indirecte pot avea un
randament fiscal ridicat; n schimb, n perioadele de criz
i depresiune, cnd producia i consumul nregistreaz
un regres, ncasrile din impozitele indirecte urmeaz
aceeai evoluie, periclitnd realizarea echilibrului
bugetar sau conducnd la adncirea
deficitului bugetar.
necesit o perioad scurt de timp din momentul lurii
deciziei de instituire a impozitelor printr-un act
normativ i pn devin operaionale;
reclam cheltuieli modice de aezare, percepere i
ncasare;
perceperea lor este comod i reclam un cost relativ
redus.
49

1. Sunt impozitele indirecte legate de conjunctura
economic?



Test de
autoevaluare
50

13.3. Clasificarea impozitelor indirecte

Impozitele indirecte sunt:

Taxe de consumatie
Pe obiecte de lux
Pe alte bunuri
Impozit pe cifra de afaceri
Monopoluri fiscale
Asupra produciei
Asupra vnzarii
Asupra produciei i vnzrii
Taxe vamale
De import
De export
De tranzit
Alte taxe
De timbru
De nregistrare
Alte taxe

13.4. Principalele impozite indirecte

Taxele de consumaie

Taxele de consumaie reprezint, n cazul rilor dezvoltate,
cel mai important impozit indirect, iar n rile n curs de dezvoltare
dein o pondere nsemnat n totalul ncasrilor provenite din
impozitele indirecte.
Taxele de consumaie sunt impozite indirecte care se includ
n preul de vnzare al mrfurilor produse.
Se numesc taxe impropriu, dar n esena lor acestea sunt
impozite, adic sunt obligatorii, nu presupun o contraprestaie i
sunt fr o destinaie special.
Se percep taxe de consumaie, de regul, asupra mrfurilor
de larg consum.
Taxele de consumatie pot fi:
1. taxe generale pe vnzri, cnd se percep la vnzarea unor
mrfuri, indiferent dac acestea sunt bunuri de consum sau
mijloace de producie;
2. taxe speciale de consumaie, care se aplic numai asupra
unor categorii de mrfuri sau servicii.

Clasificarea
impozitelor
indirecte
Principalele
impozite
indirecte
51

Taxele generale pe vnzri
Taxele generale pe vnzri sunt sub forma impozitului pe
cifra de afaceri (valorii desfacerilor) a unitilor industriale,
comerciale i prestatoare de servicii.
n funcie de unitatea economic la care se ncaseaz,
impozitul pe cifr de afaceri apare sub form de:
impozit cumulativ;
impozit pe cifr de afaceri.
Impozitul cumulativ se aplic mrfurilor la toate verigile prin
care trec din momentul ieirii lor din producie i pn ajung la
consumator.
Cu ct o marf trece prin mai multe verigi, cu att se pltete
statului un impozit mai mare.
Impozitul pe cifra de afaceri unic se ncaseaz o singur
dat (indiferent de numrul verigilor prin care trece o marf pn
ajunge la consumator).
+ n momentul vnzarii marfii ctre producator (i se
numete tax de producie),
+ n stadiul comerului cu ridicata sau cu amnuntul (i se
numete impozit pe circulaie sau impozit pe vnzare).
n funcie de baza de calcul, impozitul pe cifra de afaceri
apare sub forma de:
impozit pe cifra de afaceri brut;
impozit pe cifra de afaceri net.
Impozitul pe cifr de afaceri brut se determin prin
aplicarea cotei de impunere asupra ntregii valori a mrfurilor
vndute, care include i impozitul pltit la verigile precedente.
Impozitul pe cifra de afaceri net se aplic numai asupra
diferenei dintre preul de vnzare i preul de cumprare, adic
numai asupra valorii adugate de ctre fiecare participant la procesul
de producie i circulaie al mrfii respective. Acest impozit este
cunoscut i sub denumirea de taxa pe valoarea adugat (TVA).
Taxa pe valoarea adugat reprezint un impozit indirect care se
datoreaz bugetului de stat.
Spre deosebire de impozitul pe cifra de afaceri brut, acest
impozit prezint urmtoarele avantaje principale:
prin modul de aezare i percepere a acestuia se ajunge ca
suma datorat statului s fie aceeai, indiferent de numrul
verigilor prin care trece o marf;
permite calcularea, cu uurin, a compensaiilor de
export.

52

TAXA PE VALOAREA ADUGAT

Caracteristicile TVA

4 este un impozit indirect, un impozit general pe consum
care se stabilete asupra operaiilor privind transferul de
bunuri i prestrile de servicii;

4 reprezint diferena dintre ncasrile obinute din
vnzarea bunurilor sau prestarea serviciilor i plile
efectuate pentru achiziionarea de bunuri i servicii
aferente aceluiai stadiu al circuitului economic;

4 taxa pe valoarea adugat impozit unic ncasat fracionat,
cum mai este denumit se calculeaz asupra creterii de
valoare, valoare adugat de fiecare agent economic care
particip la ciclul realizrii unui produs sau la executarea
unei lucrri care intr sub inciden acestui impozit.

Taxa pe valoarea adugat n Romnia

n ceea ce privete impunerea TVA n Romnia, prezentm n
continuare, selectiv, unele dintre cele mai importante prevederi
aplicabile n prezent.

TVA Persoane impozabile

Persoane impozabile i activitatea economic

+ Persoan impozabil este orice persoan care desfoar,
de o manier independent i indiferent de loc, activiti
economice care cuprind:
activitile productorilor comercianilor sau
prestatorilor de servicii, inclusiv
activitile extractive, agricole i
activitile profesiilor libere sau asimilate acestora,
exploatarea bunurilor corporale sau necorporale n
scopul obinerii de venituri cu caracter de continuitate.
+ Nu acioneaz de o manier independent angajaii sau
oricare alte persoane legate de angajator printr-un contract
individual de munc sau prin orice alte instrumente juridice
care creeaz un raport angajator/angajat n ceea ce privete
TAXA PE
VALOAREA
ADUGAT
Taxa pe
valoarea
adugat n
Romnia
Taxa pe
valoarea
adugat-
persoane
impozabile
53

condiiile de munc, remunerarea sau alte obligaii ale
angajatorului.
+ Instituiile publice nu sunt persoane impozabile pentru
activitile care sunt desfurate n calitate de autoriti
publice.
Instituiile publice sunt persoane impozabile pentru
urmtoarele activiti:
4 telecomunicaii;
4 furnizarea de ap, gaze, energie electric, energie termic,
agent frigorific i altele de aceeai natur;
4 transport de bunuri i de persoane;
4 servicii prestate n porturi i aeroporturi;
4 activitatea trgurilor i expoziiilor comerciale;
4 operaiunile posturilor publice de radio i televiziune.

TVA Operaiuni impozabile

Sunt operaiuni impozabile n Romnia cele care ndeplinesc
cumulativ urmtoarele condiii:
4 operaiunile care constituie sau sunt asimilate cu o livrare de
bunuri sau o prestare de servicii, n sfera taxei, efectuate cu
plat;
4 locul de livrare a bunurilor sau de prestare a serviciilor este
considerat a fi n Romnia;
4 livrarea bunurilor sau prestarea serviciilor este realizat de
o persoan impozabil;
4 livrarea bunurilor sau prestarea serviciilor s rezulte din
una dintre activitile economice prevzute de lege.

Operaiunile impozabile pot fi:
4 operaiuni taxabile, pentru care se aplic cotele prevzute
de lege;
4 operaiuni scutite de tax cu drept de deducere, pentru
care nu se datoreaz taxa, dar este permis deducerea taxei
datorate sau achitate pentru achiziii;
4 operaiuni scutite de tax fr drept de deducere, pentru
care nu se datoreaz taxa i nu este permis deducerea taxei
datorate sau achitate pentru achiziii;
4 importuri i achiziii intracomunitare, scutite de tax,
conform legii.

Baza de impozitare a TVA

Baza de impozitare cuprinde urmtoarele:
4 impozitele i taxele, dac prin lege nu se prevede altfel, cu
excepia taxei pe valoarea adugat;
TVA
operaiuni
impozabile
TVA
Baza de
impozitare
54

4 cheltuielile accesorii, cum sunt:
+ comisioanele,
+ cheltuielile de ambalare, transport i asigurare,
solicitate de ctre furnizor/prestator cumprtorului sau
beneficiarului.
+ cheltuielile facturate de furnizorul de bunuri sau de
prestatorul de servicii cumprtorului, care fac obiectul
unui contract separat i care sunt legate de livrrile de
bunuri sau de prestrile de servicii n cauz.

Baza de impozitare nu cuprinde urmtoarele:

4 rabaturile, remizele, sconturile i alte reduceri de pre,
acordate de furnizori direct clienilor la data exigibilitii
taxei;
4 sumele reprezentnd daune-interese, stabilite prin hotrre
judectoreasc definitiv i irevocabil, penalizrile i
orice alte sume solicitate pentru nendeplinirea total sau
parial a obligaiilor contractuale, dac sunt percepute
peste preurile i/sau tarifele negociate;
4 valoarea ambalajelor care circul ntre furnizorii de
marf i clieni, prin schimb, fr facturare.

T VA cotele de impozitare
4 Cota standard este de 24% i se aplic asupra bazei de
impozitare pentru operaiunile impozabile care nu sunt scutite de tax
sau care nu sunt supuse cotelor reduse.
4 Cota redus de 9% se aplic asupra bazei de impozitare
pentru urmtoarele prestri de servicii i/sau livrri de bunuri:
+ serviciile constnd n permiterea accesului la castele,
muzee, case memoriale, monumente istorice,
monumente de arhitectur i arheologice, grdini
zoologice i botanice, trguri, expoziii i evenimente
culturale, cinematografe;
+ livrarea de manuale colare, cri, ziare i reviste, cu
excepia celor destinate exclusiv sau n principal
publicitii;
+ livrarea de proteze i accesorii ale acestora, cu excepia
protezelor dentare;
+ livrarea de produse ortopedice;
+ livrarea de medicamente de uz uman i veterinar;
+ cazarea n cadrul sectorului hotelier sau al sectoarelor cu
funcie similar, inclusiv nchirierea terenurilor
amenajate pentru camping.
TVA
cotele de
impozitare
55

4 Cota redus de 5% se aplic asupra bazei de impozitare
pentru livrarea locuinelor ca parte a politicii sociale,
inclusiv a terenului pe care sunt construite.
Cota aplicabil pentru importul de bunuri este cota aplicabil
pe teritoriul Romniei pentru livrarea aceluiai bun.
Cota aplicabil pentru achiziii intracomunitare de bunuri
este cota aplicat pe teritoriul Romniei pentru livrarea aceluiai
bun i care este n vigoare la data la care intervine exigibilitatea
taxei.

SCUTIRILE DE TVA

Sunt scutite de tax:
4 spitalizarea, ngrijirile medicale i operaiunile strns
legate de acestea(spitale, sanatorii, centre de sntate rurale sau
urbane, dispensare, cabinete i laboratoare medicale, centre de
ngrijire medical i de diagnostic, baze de tratament i recuperare,
staii de salvare i alte uniti autorizate s desfoare astfel de
activiti);
4 prestrile de servicii efectuate n cadrul profesiunii lor de
ctre stomatologi i tehnicieni dentari, precum i livrarea de proteze
dentare efectuat de stomatologi i de tehnicieni dentari;
4 prestrile de ngrijire i supraveghere efectuate de
personal medical i paramedical, conform prevederilor legale
aplicabile n materie;
4 transportul bolnavilor i al persoanelor accidentate, n
vehicule special amenajate n acest scop, de ctre entiti autorizate
n acest sens;
4 activitatea de nvmnt prevzut n Legea
nvmntului nr. 84/1995, republicat, cu modificrile i
completrile ulterioare, formarea profesional a adulilor.
n ceea ce privete sfera de aplicare a dreptului de
deducere a TVA legea prevede c dreptul de deducere ia natere la
momentul exigibilitii taxei.
Orice persoan impozabil are dreptul s deduc taxa aferent
achiziiilor, dac acestea sunt destinate utilizrii n folosul operaiuni
taxabile.

Rambursrile de tax

n situaia n care taxa aferent achiziiilor efectuate de o
persoan impozabil nregistrat n scopuri de TVA, care este
deductibil ntr-o perioad fiscal, este mai mare dect taxa colectat
pentru operaiuni taxabile, rezult un excedent n perioada de
raportare, denumit sum negativ a taxei.
Scutirile
de TVA
56

2 Care sunt caracteristicile TVA?



Test de
autoevaluare
57

Accizele

Criteriile de alegere a bunurilor care cad sub incidena acci-
zelor sunt:
S se produc i s se consume n cantiti mari,
S aib cererea inelastic n raport cu preul,
S fie protejate de specul sau contraband.
Accizele trebuie s aib un randament ridicat.
Fiecare stat nominalizeaz prin liste bunurile accizate.
Accizele ajut la reglarea raporturilor dintre preuri.
Accizele sunt:
4 taxe speciale de consum;
4 se datoreaz bugetului de stat pentru o serie de produse
provenite din producia intern sau din import;
4 reprezint un impozit indirect;
4 se aplic, de regul, o singur dat, la comercializarea de
ctre productori sau importatori a anumitor produse (bere,
vinuri, buturi fermentate, alcool etilic, produse din tutun i
uleiuri minerale).
Accizele armonizate sunt taxe speciale de consum care se
datoreaz bugetului de stat pentru urmtoarele produse
provenite din producia intern sau din import: bere,
vinuri, buturi fermentate, altele dect bere i vinuri,
produse intermediare, alcool etilic, tutun prelucrat,
produse energetice, energie electric.
Produsele prevzute sunt supuse accizelor n momentul
producerii lor pe teritoriul comunitar sau la momentul
importului lor n acest teritoriu.
Acciza este exigibil n momentul eliberrii pentru
consum sau cnd se constat pierderi sau lipsuri de
produse accizabile.
Pentru motorina destinat utilizrii n agricultur se
aplica o acciz redus.

Taxele vamale

Taxele vamale sunt sunt un impozit indirect cu urmtoarele
caracteristici
sunt sume percepute de ctre stat,
n momentul n care mrfurile trec graniele vamale n
scopul importului, exportului sau tranzitului,
se instituie asupra bunurilor i produselor care intr i ies
n/din ar sau/i asupra celor care tranziteaz teritoriul
naional.
deoarece taxele vamale sunt cuprinse n preul produselor
cel care le suport n final este cumprtorul.
Accizele
Taxele
vamale
58

Funciile taxelor vamale

Principalele funcii ndeplinite de taxele vamale sunt:
Instrument fiscal
Taxa vamal apare ca un important instrument al politicii
fiscale, dei astzi acest caracter este mult atenuat. Ea se constituie n
special n calitatea sa de impozit prelevat asupra tranzaciilor cu produse
ce trec frontiera astfel nct perceperea sa este avantajoas pentru stat
deoarece, taxa vamal majoreaz veniturile bugetului de stat.

Instrument de politic comercial
Politica comercial reprezint ansamblul msurilor cu
caracter administrativ, politic, juridic, fiscal, valutar i de alt natur
cu ajutorul crora se promoveaz relaiile comerciale internaionale.
Prin utilizarea taxelor vamale ntr-o economie de pia, se
produc anumite efecte asupra funcionrii economiei. Motivaiile de
percepere a taxelor vamale sunt difereniate. Dintre acestea,
amintim:
- protecia tarifar susine ramuri importante din punct de
vedere social, strategic sau economic;
- prin taxe vamale se protejeaz fora de munc i locurile de
munc din anumite ramuri;
- prin reducerea importurilor se stimuleaz producia
intern i se majoreaz veniturile productorilor.
Taxele vamale se constituie ca instrument de coordonare
statal a activitii de comer exterior. Prin intermediul resorturilor
de politic vamal se pot promova sau nu relaii comerciale cu
anumite piee.
innd seama de poziia sa geografic i de interesele pentru
dezvoltarea exportului, Romnia utilizeaz numai taxe vamale de
import. Acestea sunt stabilite i percepute conform Tarifului
vamal integrat comunitar, comun tuturor statelor membre ale
Uniunii Europene, fiind exprimate n procente, difereniat pe
mrfuri sau grupe de mrfuri.
De la 1 ianuarie 2007 Romnia nu mai percepe taxe vamale
n operaiunile comerciale cu rile membre ale Uniunii Europene,
iar n operaiunile comerciale cu rile nemembre practic tariful
vamal comun.
Urmarea, din punct de vedere fiscal, este c s-au redus
simitor ncasrile pe seama acestui impozit indirect.
Taxa vamal de import, exprimat n procente, se aplic la
valoarea n vam a mrfii, exprimat n lei. Transformarea n lei se
face la cursul de schimb comunicat de Banca Naional a Romniei.
Funciile
taxelor
vamale
59

Principalul instrument de aplicare a politicii vamale este
taxarea (impunerea).
Impunerea, ca instrument de baz al politicii vamale,
ndeplinete trei funcii principale:
Funcia fiscal surs de venituri la bugetul de stat;
Funcia protecionist mijloc de aprare mpotriva
concurenei strine;
Funcia de negociere prin care se negociaz concesiile
vamale, n sensul stimulrii schimburilor comerciale.

Clasificarea taxelor vamale

n funcie de criteriul folosit, taxele vamale se pot clasifica
astfel:
1. Dup scopul urmrit de ctre stat:
- taxe vamale fiscale;
- taxe vamale protecioniste.
+ Taxele vamale fiscale au ca singur obiectiv procurarea de
venituri la bugetul de stat.
+ Taxele vamale protecioniste vizeaz crearea unei bariere
pentru mrfurile strine urmrindu-se anihilarea
concurenei strine pe piaa intern.
2. Dup obiectul impunerii:
- taxe vamale de import;
- taxe vamale de export;
- taxe vamale de tranzit.
+ Taxele vamale de import se pltesc de importatori pentru
toate produsele care fac obiectul tranzaciei i se regsesc n preurile
de desfacere pe piaa intern. Sunt cele mai frecvente i au rolul
de a alimenta bugetul statului cu venituri
de a limita importul,
de a proteja productorii interni.
Taxa vamal de import poate conduce la scumpirea mrfii
importate n raport cu marfa indigen, deci ea acioneaz restrictiv
pentru importator.
Natura economic a taxei vamale de import este similar
cu aceea a taxelor de consumaie percepute asupra mrfurilor din
producia autohton. Perceperea taxelor vamale de import conduce la
majorarea preului produsului importat, care astfel ajunge la un nivel
ce depete frecvent preul acestuia din ara exportatoare. n general,
nivelul taxelor vamale de import este determinat de raportul cerere-
ofert din ara importatoare i de coordonatele politicii economice i
ale celei fiscale pe care aceasta o promoveaz.
Clasificarea
taxelor
vamale
60

+ Taxele vamale de export se percep asupra mrfurilor de
pe piaa intern, la exportul acestora, se aplic, de regul, la materii
prime sau semifabricate.
Exist ri care i procur principalele resurse valutare din
exportul de produse agricole sau ale industriei extractive i pentru
care se folosesc taxele vamale de export. n general, taxele vamale de
export sunt folosite ca mijloc de procurare a veniturilor
bugetare, ca mijloc de mpiedicare a exportului de materii
prime, n vederea prelucrrii lor n ar i apoi valorificarea la
export ca produse finite.
+ Taxele vamale de tranzit se percep asupra mrfurilor aflate
n trecere pe teritoriul vamal al statului n cauz. Avnd n vedere c
statele obin avantaje mai mari din transportul mrfurilor n tranzit,
aceste taxe sunt destul de rar ntlnite.
3. Dup modul de taxare:
- taxe vamale autonome;
- taxe vamale convenionale;
- taxe vamale prefereniale;
- taxe vamale de retorsiune.
+ Taxe vamale autonome sau generale sunt stabilite de stat
n mod independent. Ele se ncaseaz pentru importurile pe care o
ar le efectueaz din statele cu care nu a ncheiat convenii i nu se
aplic clauza naiunii celei mai favorizate. Sunt taxele vamale cu
nivelul cel mai ridicat.
+ Taxele vamale convenionale sunt acelea al cror nivel
vamal a fost convenit prin nelegeri cu alte state, pe baza acordurilor
comerciale ncheiate. Sunt, n general, mai reduse dect cele
autonome.
+ Taxele vamale prefereniale se aplic n cazul importurilor
din statele care se bucur de un regim comercial preferenial, mai
favorabil dect cel aplicat n cazul clauzei naiunii celei mai
favorizate. Se pot folosi n relaiile dintre ri cu niveluri diferite de
dezvoltare i pot fi unilaterale sau reciproce.
Taxele vamale n condiia aplicrii clauzei naiunii celei
mai favorizate pot avea urmtoarele niveluri:
Nivel consolidat stabilit n cadrul unor negocieri
comerciale multilaterale i nu poate fi schimbat fr acor-
dul celorlalte state participante la negocieri (n cadrul
Organizaiei Mondiale a Comerului OMC);
Nivel neconsolidat se practic pentru produsele care nu
au fcut obiectul unor negocieri comerciale
multilaterale.
+ Taxele vamale de retorsiune sunt aplicate ca rspuns la
utilizarea de ctre statele partenere a unor politici discriminatorii fa
de produsele exportate pe pieele respective. Ele sunt reprezentate de
61

taxele vamale antidumping (au rolul de a neutraliza dumping-ul
practicat de unele ri) i de taxele vamale compensatorii (se
ntlnesc n cazul produselor pentru care se acord subvenii n rile
din care provin).
4. Dup modul de percepere: taxe vamale ad-valorem;
taxe vamale specifice; taxe vamale mixte.
+ Taxele vamale ad-valorem se stabilesc prin prelevarea unui
procent determinat asupra valorii mrfii ce face obiectul
operaiunii de comer exterior. Ele nu necesit un tarif
vamal detaliat. Deoarece acestea se percep pe baza facturii
prezentate de importator, exist tendina de declarare a
unor preuri ct mai mici, pentru ca i taxa vamal s fie ct
mai mic.
+ Taxele vamale specifice presupun existena unui tarif vamal
care s descrie detaliat mrfurile.
+ Taxele vamale mixte sunt percepute n special ca adaos la
taxele vamale ad-valorem sau specifice.

62

3. Cum apreciai influena accizelor asupra bugetului public
n economia de pia?


Test de
autoevaluare
63


ntrebarea 1
RSPUNS:
Impozitele indirecte manifest o sensibilitate sporit fa de
conjunctura economic, lucru explicabil astfel:
n perioadele cnd o economie nregistreaz un curs
ascendent impozitele indirecte pot avea un randament fiscal ridicat.
n perioadele de criz i depresiune, cnd producia i
consumul nregistreaz un regres, ncasrile din impozitele indirecte
urmeaz aceeai evoluie, de scdere, periclitnd realizarea
echilibrului bugetar sau conducnd la adncirea deficitului bugetar.

ntrebarea 2
RSPUNS:
Taxa pe valoarea adugat este un impozit unic ncasat
fracionat i se calculeaz asupra creterii de valoare, valoare
adugat de fiecare agent economic care particip la ciclul realizrii
unui produs sau la executarea unei lucrri care intr sub incidena
acestui impozit.
TVA este un impozit indirect, un impozit general pe consum
care se stabilete asupra operaiilor privind transferul de bunuri i
prestrile de servicii.
TVA reprezint diferena dintre ncasrile obinute din
vnzarea bunurilor sau prestarea serviciilor i plile efectuate pentru
achiziionarea de bunuri i servicii aferente aceluiai stadiu al
circuitului economic.

ntrebarea 3
RSPUNS:
Accizele reprezint o important resurs bugetar, prin inter-
mediul acestora urmrindu-se o serie de obiective ale politicii
bugetare, respectiv de acoperire ntr-o msur ct mai mare a
cheltuielilor publice. Accizele constituie o surs important de
venituri, cu cheltuieli minime din partea statului.
Cotele cele mai mari afecteaz preurile pentru buturi
alcoolice, igri i carburani.
Creterea accizelor pentru carburani determin majorarea
cheltuielilor de transport aprovizionare pentru toate categoriile de
bunuri sau a tarifelor pentru servicii, crescnd astfel preul bunurilor
de strict necesitate (pine, lapte, medicamente), al energiei electrice,
al transportului colectiv etc. O cretere necontrolat a accizelor
pentru anumite categorii de produse poate genera scderea nivelului
de trai al populaiei.
Rspunsuri
i comentarii
la testele de
autoevaluare
64

Creterea preurilor pentru aceste bunuri de consum afecteaz
din punct de vedere financiar i bugetul fiecrui cumprtor, care va
lua decizii tot mai stricte cu privire la cumprarea bunurilor
respective supuse accizelor.
Tendina general este reducerea nivelului de trai al popu-
laiei i accentuarea nemulumirii generale, cu implicaii pe plan
social i demografic.


1.VCREL, Iulian i colectivul, Finane publice,
ediia a VI-a, Editura Didactic i Pedagogic, Bucureti, 2007.
2.MOTEANU, Tatiana i colectivul, Finane publice, Editura
3.Lege privind Codul fiscal nr. 571 / 2003, publicat n M.O.,
partea I, nr. 927/2003, cu modificrile i completrile
ulterioare.


13.1. Preferina pentru impozitele indirecte, ca alternativ de
finanare a cheltuielilor publice, se poate explica prin:
a) perioada lung de timp din momentul instituirii i aplicrii;
b) perioada scurt de timp din momentul instituirii i aplicrii,
inexistena cheltuielilor de aezare, percepere i urmrire;
c) perioada scurt de timp din momentul instituirii i aplicrii,
cheltuieli modice de aezare, percepere i urmrire;
d) caracterul global;
e) mbuntirea colectrii veniturilor bugetare din impozite directe.

13.2. n cadrul impozitelor indirecte nu se includ:
a) taxa pe valoarea adugat;
b) impozitul pe spectacole;
c) taxa asupra mijloacelor de transport;
d) accizele;
e) taxele vamale.

13.3. Taxele speciale de consumaie sunt aezate asupra:
a) unor produse cu cerere neelastic;
b) unor produse ce se consum n cantiti mici;
c) deverului total al ntreprinderilor industriale;
d) livrrilor de mrfuri ctre teri;
e) importului i exportului de mrfuri.

Bibliografia
unitii
de
nvare 13
Lucrare
de
verificare
nr. 13

65

13.4. Taxa pe valoarea adugat:
a) este o tax parafiscal;
b) este un impozit direct;
c) este un impozit indirect;
d) se aplic asupra profitului brut;
e) este un impozit facultativ.

13.5. Suportatorul efectiv al taxei pe valoarea adugat este:
a) intermediarul;
b) consumatorul final;
c) statul;
d) importatorul;
e) ranul, pentru bunurile din producie proprie.

13.6. Accizele se stabilesc numai pentru:
a) produse din tutun
b) buturi fermentate
c) carburani
d) alcool etilic
e) toate produsele de mai sus.

13.7. Produsele energetice pentru care nu se datoreaz accize
sunt:
a) benzin cu plumb;
b) benzin fr plumb;
c) gazul de min;
d) motorin;
e) petrol lampant (kerosen).

13.8. Printre alte produse accizabile nu se regsesc:
a) articole din cristal;
b) cafea verde;
c) bijuterii din aur sub forma verighetelor;
d) cafea solubil, inclusiv amestecuri cu cafea solubil;
e) produse de parfumerie.

13.9. Taxele vamale sunt:
a) impozite pe cifra de afaceri;
b) taxe de timbru;
c) taxe de mediu;
d) impozite indirecte;
e) impozite directe.

13.10. n calitatea sa de stat membru al UE, Romnia percepe:
a) taxe vamale majorate n relaiile comerciale cu statele membre;
b) taxe vamale mai mici n relaiile comerciale cu statele membre;
c) taxe vamale de retorsiune n relaiile comerciale cu statele membre;
d) taxe vamale sezoniere n relaiile comerciale cu statele membre;
e) nu percepe taxe vamale n relaiile comerciale cu statele membre.

66


Dubla impunere juridic internaional

14.2. Dubla impunere juridic internaional definire,
concepii ........................................................................... pag 66
14.3. Modaliti i metode de evitare a dublei impuneri
juridice internaionale ...................................................... pag 71
14.4. Impunerea unor categorii de venituri i bunuri ................ pag 79
Bibliografia unitii de nvare 4(14) ...................................... pag 84
Lucrare de verificare nr. 4 (14) ................................................ pag 85

privind:
Dubla impunere juridic internaional-definire,
concepii
Modaliti i metode de evitare a dublei impuneri
juridice internaionale
Impunerea unor categorii de venituri i bunuri.



14.2. Dubla impunere juridic internaional - definire,
concepii

Contextul apariiei dublei impuneri juridice internaionale este
dat de:
+ procesul ireversibil de internaionalizare, globalizare,
mondializare a economiilor statelor lumii;
+ revoluia tehnico-stiinific;
+ dispariia distanelor geografice;
+ aciuni complexe de cooperare economic i industrial
care depesc graniele naionale;
+ intens proces de internaionalizare a pieei mrfurilor.

SUGESTII
Dubla
impunere
juridic
internaional -
generaliti
67

Apariia dublei impuneri juridice internaionale trebuie
privit n strans legatur cu:
a) particularitile politicii fiscale i ale sistemelor de
impozite ntlnite ntr-o ar sau alta,
b) interesele unor state de a utiliza impozitele pentru
stimularea activitilor productoare de venituri
impozabile sau, dimpotriv, pentru frnarea acestora.
Consecinele negative pe care le are dubla impunere juridic
internaional asupra dezvoltarii relaiilor economice i financiare dintre
diferite ri au facut necesar gsirea unor soluii pentru nlturarea sau
diminuarea acesteia. Dubla impunere juridic internaional poate fi
evitat prin diverse modaliti i metode de calcul.
Dubla impunere juridic internaional, prin impozitarea
repetat a veniturilor realizate, constituie un obstacol, o barier n
dezvoltarea relaiilor economice dintre state deoarece diminueaz
veniturile operatorilor internaionali i interesul acestora pentru
efectuarea de investiii n strintate.
Dubla impunere se poate manifesta sub dou forme:
intenionat, dorit de legiuitor i
neintenionat, nedorit, de legiuitor.

Dubla impunere intenionat. Statele interesate n pro-
tejarea excesiv a economiei naionale ncearc prin aceasta
metod s ngreuneze concurena capitalului extern ntr-o
ramur economic naional.

Dubla impunere neintenionat, ntmpltoare, se
ntlnete n cazurile n care nu se urmrete, dar se realizeaz,
prin coincidena diferitelor impozite din aceeai ar i din
strintate, afectarea, respectiv impozitarea aceluiai venit sau
bun de dou ori.

Exist dou concepii privind impunerea:
- concepia teritorial, care are la baz criteriul sursei sau ori-
ginea veniturilor. Elementul hotrator l constituie sursa veni-
turilor i nu destinatarul acestora;
- concepia mondial, care are la baz criteriul rezidenei sau al
naionalitii contribuabilului, interesnd persoana creia i sunt
destinate veniturile i nu sursa acestora.

Definirea dublei impuneri juridice internaionale
Dubla impunere juridic internaionala reprezint:
+ supunerea la impunere a aceleiai materii impozabile,
+ la impozite de aceeai natur,
+ pentru aceeai perioad de timp,
+ de ctre dou suveraniti/entiti fiscale din ri diferite.
Definirea
dublei
impuneri
juridice
internaionale
68

Dubla impunere poate aprea n cazul realizrii de ctre
rezidenii unui stat a unor venituri pe teritoriul altui stat. n cadrul
unui stat supunerea aceluiai venit sau a aceleiai averi la mai multe
impozite reprezint o dubl impunere economic. n relaiile dintre
state intereseaz nu dubla impunere economic, ci dubla impunere
juridic internaional.
Dubla impunere juridic internaional poate aprea numai n
cazul impozitelor directe, respectiv al impozitelor pe venit i al celor
pe avere.
n cazul impozitelor indirecte, nu se pune problema dublei
impuneri juridice internaionale, deoarece cetenii unui stat, atunci
cnd se afl pe teritoriul altui stat, suport, n calitate de cumprtori,
aceleai impozite cuprinse n preurile mrfurilor cumprate sau n
tarifele serviciilor ca i cetenii statului respectiv. Pentru mrfurile
sau serviciile cumprate de cetenii unui stat din alt ar, ei nu mai
pltesc n ara lor impozite indirecte similare cu cele incluse n preul
de cumprare al mrfurilor sau serviciilor respective.

Efectele dublei impuneri juridice internaionale
Avantaje
- completarea i perfecionarea mijloacelor de contracarare a
evaziunii fiscale;
- mbuntirea legislaiei interne;
- adncirea relaiilor dintre state n ceea ce privete prevenirea i
eliminarea evaziunii fiscale.

Dezavantaje
- impozitarea repetat a veniturilor constituie un obstacol n
dezvoltarea relaiilor economice dintre state (diminund veniturile
persoanelor fizice i juridice interesate);
- nivelul crescut al impozitelor poate influena deciziile persoanelor
fizice sau juridice care vor s investeasc n strintate;
- impunerea veniturilor conform concepiei mondiale, adic a tuturor
veniturilor n statul de reziden, indiferent de statul de origine al
acestora, poate diminua interesul pentru dezvoltarea relaiilor
economice dintre state;
- sustragerea de la impunere a unei pri nsemnate din veniturile
externe genernd apariia evaziunii fiscale.

Criterii conform crora statele i atribuie dreptul de a impune

Statele lumii utilizeaz anumite criterii care stau la baza
impunerii veniturilor sau a averii, astfel:
+ C1. criteriul rezidenei (domiciliului fiscal) ,
+ C2. criteriul naionalitii i
+ C3. criteriul originii veniturilor (teritorialitii).

Efectele
dublei
impuneri
juridice
internaionale
Criterii de
atribuire
a dreptului
de a impune
69

C1) Conform criteriului rezidenei, impunerea veniturilor
se efectueaz de autoritatea fiscal din ara creia aparine rezidentul,
indiferent dac veniturile ori averea care fac obiectul impunerii, sunt
obinute, respectiv, se afl pe teritoriul acelui stat sau n afara
acestuia.
Problema rezidenei unui contribuabil trebuie soluionat pe
baza dreptului intern al fiecrui stat.
Este posibil ca, n conformitate cu legislaia unui stat
contractant, o persoan s fie rezident a acelui stat, n timp ce dup
legislaia celuilalt stat s nu i se recunoasc aceast calitate, sau
ambele state s o considere ca fiind rezident a lor.
n aceste situaii se apeleaz la criteriile subsidiare (css)
prevzute n convenie ntr-o anumit ordine ierarhic, distinct
pentru persoanele fizice, respectiv pentru persoanele juridice, pn la
gsirea unei soluii acceptabile pentru ambele pri.
Persoana fizic este considerat ca fiind rezident n statul n
care ea are
+ o locuin permanent = css 1=, indiferent dac aceasta
este o cas, un apartament, n proprietate personal sau
nchiriat. Condiia cerut este ca aceast locuin s fie
utilizat n cea mai mare parte a anului, deci s nu aib
caracter temporar.
Dac persoana dispune de cte o locuin cu caracter per-
manent n fiecare din cele dou state semnatare ale con-
veniei, atunci ea este considerat ca fiind rezident a
statului cu care are legturi personale i economice cele
mai strnse, respectiv
+ centrul intereselor vitale = css 2=. La determinarea
acestui stat se ine cont de unii factori(relaiile familiale i
sociale, ocupaia etc.).
Dac statul cu care persoana fizic are legturile cele mai
strnse nu poate fi determinat sau dac ea nu dispune de o
locuin cu caracter permanent n nici unul din cele dou
state, atunci persoana fizic este considerat rezident a
statului n care locuiete n mod obinuit, respectiv
+ locul ederii obinuite =css 3=.
Dac persoana n cauz locuiete n mod obinuit n ambele
state sau dac nu locuiete n mod obinuit n nici unul din
ele, atunci ea este considerat rezident al statului al
crei
+ cetean sau naional =css 4= este.
Dac are cetenia ambelor state ori a nici unuia dintre ele,
atunci problema domiciliului fiscal va fi rezolvat prin
+ acordul comun al celor dou pri interesate =css5=.
n cazul unei persoane juridice, aceasta se consider ca
fiind rezident a statului n care se afl situat sediul
conducerii sale efective.
70

Principalele criterii de stabilire a rezidenei fiscale a
societilor sunt: a) criteriul constituirii; b) criteriul conducerii
centrale i puterii de control; c) criteriul sediului social; d) criteriul
conducerii societaii i conducerii efective; e) biroul principal de
conducere; f) activitatea principal; g) controlul; h) domiciliul.
Potrivit legii romne, societiile comerciale cu sediul n
Romnia sunt persoane juridice romne.
Dubla reziden fiscal poate rezulta:
- din alegerea unui criteriu a crei aplicare poate conduce la
admiterea unei duble rezidene;
- din faptul c dou state dau o interpretare diferit aceluiai
criteriu;
- din faptul ca dou state rein criterii diferite.

Conceptul de rezident al unui stat contractant
este important pentru:
- stabilirea sferei de aplicare a conveniei cu privire la
persoane ;
- rezolvarea cazurilor n care dubla impunere decurge din
dubla reziden ;
- rezolvarea cazurilor n care dubla impunere decurge, pe de o
parte, din impunerea n statul de reziden, iar pe de alt
parte, din impunerea n statul surs sau al sediului.

C2) Criteriul naionalitii
Termenul de naionalitate este utilizat n forme diferite dar cu
nelesuri asemntoare: naional, cetean, naionalitate, cetenie.
Acestui termen i se atribuie urmtorul neles:
- toate persoanele fizice avnd cetenia unui stat contractant;
- toate persoanele juridice sau alte entiti constituite n
conformitate cu legislaia n vigoare.

Codul fiscal definete persoana fizic rezident astfel:
+ orice persoan fizic ce ndeplinete cel puin una dintre
urmtoarele condiii:
+ are domiciliul n Romnia;
+ centrul intereselor vitale ale persoanei este amplasat n
Romnia;
+ este prezent n Romnia pentru o perioad sau mai
multe perioade ce depesc n total 183 de zile, pe
parcursul oricrui interval de 12 luni consecutive, care
se ncheie n anul calendaristic vizat;
+ este cetean romn care lucreaz n strintate, ca
funcionar sau angajat al Romniei ntr-un stat strin.
71

C3) Criteriul originii veniturilor (teritorialitii)
sau sediului permanent

Impunerea de ctre un stat a profiturilor unei ntreprinderi a
altui stat este una dintre problemele cele mai importante de rezolvat
din domeniul evitrii dublei impuneri juridice internaionale.
4 Sediul permanent este:
+ un loc prin care se desfoar integral sau parial
activitatea unui nerezident, fie direct, fie printr-un agent
dependent;
+ un loc de conducere, sucursal, birou, fabric, magazin,
atelier, precum i o min, un pu de iei sau gaze, o
carier sau alte locuri de extracie a resurselor naturale;
+ un antier de construcii, un proiect de construcie,
ansamblu sau montaj sau activiti de supervizare legate
de acestea, numai dac antierul, proiectul sau activitile
dureaz mai mult de 6 luni.
Existena i funcionarea unui sediu permanent sunt
condiionate de ndeplinirea cumulativ a trei condiii:
+ existena unui loc de afaceri;
+ statutul (calitatea) de permanent/permanen care trebuie
s fie fix, adresa s fie precis i identificabil;
+ exercitarea efectiv a activitii ntreprinderii prin acest
loc de afaceri.

14.3. Modaliti i metode de evitare
a dublei impuneri juridice internaionale

Modaliti de evitare
a dublei impuneri juridice internaionale

Modalitatea 1. Msuri unilaterale pentru evitarea dublei
impuneri.
Evitarea dublei impuneri prin msuri legislative unilaterale
este mai dificil de realizat deoarece fiecare stat este interesat s
realizeze venituri fiscale ct mai mari.
Msurile unilaterale de evitare a dublei impuneri juridice in-
ternaionale sunt promovate de statele de domiciliu ale societilor care
posed filiale n strintate sau care realizeaz venituri din surse externe.
Statele implicate apreciaz c prioritatea n aplicarea im-
pozitelor revine statului unde se realizeaz veniturile iar reducerile
fiscale trebuie s fie acordate de statul de reziden a contribuabililor.
Printre statele care prevd scutiri i reduceri ale impozitelor
se numr i Romnia, care, prin msurile luate n domeniul
reformei fiscale (prevederi n Codul fiscal) a avut ca principal scop
atragerea investiiilor i capitalurilor din strintate.
Modaliti
i metode
de evitare
72

Modalitatea 2. Evitarea dublei impuneri prin ncheierea de
convenii ntre state este o alt modalitate de evitate a dublei
impuneri juridice internaionale.
Scopul conveniilor ncheiate este de a diminua sau nltura
fenomenul de evaziune fiscal:
- introducerea n legislaiile interne a unor prevederi menite
s mpiedice impunerea repetat de ctre dou sau mai
multe suveraniti fiscale diferite;
- mbuntirea legislaiei interne;
- acordarea de scutiri i reduceri;
- deducerea impozitului pltit n strintate.
- aplicarea unor msuri convenionale pentru evitarea dublei
impuneri internaionale reglementate de regul prin dou
categorii de instrumente:
a) convenii propriu-zise;
b) acorduri internaionale care conin dispoziii fiscale fr
ca aplicarea acestora s constituie obiectul lor principal;
Conveniile fiscale sunt acorduri internaionale care au un
obiect exclusiv sau esenial fiscal. n raport cu numrul prilor
contractante, conveniile se pot grupa n:
- convenii bilaterale
- convenii multilaterale.

Conveniile au la baz MODELE date publicitii n anii
1963 i 1977 de ctre Organizaia de Cooperare i Dezvoltare
Economic; separat de acestea exist convenii model ONU.

Convenia pentru evitarea dublei impuneri se aplic
impozitelor pe venit i pe avere, instituite de fiecare din statele
contractante i subdiviziunile lor politice i unitile administrative
teritoriale. Sub incidena conveniei intr persoanele care sunt
rezidente ale unui stat contractant sau ale fiecruia dintre cele dou
state, fiind vorba att de persoane fizice, ct i de persoane juridice
(societi de persoane i de capital, fundaii).
Conveniile fiscale pot conine referiri la una sau mai multe
categorii de impozite directe.
Dei, de regul, sunt enumerate impozitele n vigoare n
momentul semnrii conveniei, lista are un caracter declarativ i nu
restrictiv.
Sfera de aplicabilitate teritorial a conveniilor fiscale este de
obicei reprezentat de spaiul geografic asupra cruia fiecare stat
semnatar i exercit suveranitatea.
Sfera de aplicare a conveniilor fiscale referitoare la persoane este
limitat la persoanele care sunt rezidente ale unui stat contractant sau
al ambelor state contractante i care pot fi persoane fizice, societi i
orice alte grupuri de persoane definite ca atare n contextul
conveniilor.
73

Singurul mod de reglementare a diferendelor de natur
fiscal este recursul la procedura amiabil prevzut n cea mai
mare parte a conveniilor.
Procedura amiabil poate fi angajat la iniiativa unui
contribuabil, atunci cnd el estimeaz c msurile luate de unul
dintre statele contractante pot antrena o impozitare neconform cu
dispoziiile conveniei.
Conform articolelor conveniilor fiscale veniturile obinute
de subiecii impozabili sunt clasificate astfel: *venituri obinute din
proprietai imobiliare; *venituri obinute din activiti de transport
internaional; *profiturile realizate din afaceri; *veniturile obinute
din activiti independente; *dividendele; *dobnzile; *redevenele;
*comisioanele; *veniturile realizate din exploatarea dreptului de pro-
prietate intelectual .a.
Legislaia fiscal din Romnia cuprinde termeni i definiii
care servesc la evitarea dublei impuneri juridice internaionale, cum
sunt:
4 Rezident orice persoan fizic care este domiciliat sau
are domiciliul stabil n Romnia pentru o perioada sau perioade care
depesc n total 183 zile n orice perioad de 12 luni, ncepnd sau
sfrind n anul calendaristic vizat, precum i persoanele juridice
romne.
Cnd nu se face dovada rezidenei potrivit legii romne, sau
contribuabilul aparine unui stat cu care Romnia nu are ncheiat
convenie pentru evitarea dublei impuneri, veniturile impozabile n
Romnia sunt supuse impunerii potrivit legislaiei fiscale interne.
4 Credit fiscal o diminuare a impozitului pe venit sau a
impozitului pe profit cu suma impozitului achitat n strintate,
conform conveniilor de evitare a dublei impuneri.
4 Naionalitatea n cazul persoanelor fizice este
considerat legea statului a crei cetenie o are persoana fizic n
cauz, iar n cazul persoanelor juridice este cea a statului pe al crui
teritoriu i-au stabilit sediul social conform actului constitutiv.
Modalitatea 3. Cutuma o regul potrivit creia atunci
cnd nu exist reglementri precise cu privire la aplicarea
conveniilor fiscale, interpretarea prevederilor acestora conform
obiceiului locului trebuie s uureze obligaiile contribuabilului i nu
s le agraveze.
Modalitatea 4. Jurisprudena se prezint sub form de
situaii care au mai fcut obiectul judecii unor instane naionale
sau internaionale, hotrrile adoptate fiind preluate ca atare i avnd
autoritatea lucrului judecat.
Modalitatea 5. Doctrina reprezint opinii, preri ale
spacialitilor importante n domeniul impunerii ce pot fi avute n
vedere pentru soluionarea problemelor fiscale aprute n relaiile
dintre state, urmare a studiilor efectuate de specialiti consacrai sub
egida unor organisme internaionale.

74

1. De ce este necesar evitarea dublei impuneri juridice
internaionale?


Test de
autoevaluare
75

Metode de evitare a dublei impuneri juridice internaionale

Metodele de evitare a dublei impuneri juridice internaionale
sunt prevzute n conveniile fiscale, n acestea rezidnd criteriile i
procedeele primare prin care urmeaz a se elimina sau diminua, dup
caz, fenomenul de dubl impunere juridic internaional.
Sunt dou metode de evitare a dublei impuneri juridice
internaionale, metoda scutirii i metoda creditrii, fiecare din ele
avnd cte dou variate, deci, n total sunt patru metode de utilizat.

1. Metoda scutirii

Metoda scutirii se refer doar la venit.
Aceasta se poate aplica n cazuri concrete sub form dual:
persoana poate fi scutit de la plata impozitului n mod total sau,
dac legea prevede, n mod progresiv.
Statul de reziden al beneficiarului unui anume venit nu va
impozita veniturile acestuia, care au fost deja impozitate, conform
prevederilor conveniilor fiscale, de ctre statul surs, originar al
veniturilor respective.

Aceast metod fiscal de limitare, diminuare a dublei
impuneri internaionale este utilizat n dou variante distincte ca
form i coninut: metoda scutirii progresive i metoda scutirii totale.

SCUTIREA PROGRESIV
n conformitate cu aceast variant a metodei scutirii,
venitul impozabil n statul surs, cel n care se afl sediul permanent
sau baza fix de afaceri, nu se impune n statul de reziden al
beneficiarului venitului. Esena metodei scutirii progresive o
reprezint faptul c statul de reziden are totui dreptul de a lua n
considerare venitul realizat n statul de origine atunci cnd
determin impozitul aferent statului de reziden, dar numai pentru
stabilirea cotei de impunere, cot care este cea afererent venitului
cumulat, respectiv venitului mondial.
Pentru calcularea impozitului n statul de reziden (ISR)
conform metodei scutirii progresive (MSP), se poate utiliza
urmtoarea relaie de calcul:

ISR
MSP
= VSR x CI
SR(VSR +VSO)
(1),
unde
VSR - venitul realizat n statul de reziden;
CI
SR(VSR +VSO)
-cota de impunere n statul de reziden pentru
venitul cumulat.
Metode
de evitare
a dublei
impuneri
76

Unicitatea acestei metode rezid n faptul c ea micoreaz
baza de impozitare nelund n calcul i venitul realizat n statul de
origine.
n cazul n care nu este ncheiat o convenie pentru evitarea
dublei impuneri, atunci impozitul datorat n statul de reziden
(ISR
DI
) se poate calcula astfel:

ISR
DI
= (VSR+VSO) x CI
SR(VSR+VSO)
(2)

ISR
DI
= VSRxCI
SR(VSR+VSO)
+ VSOxCI
SR(VSR+VSO
(3)

Produsul matematic VSOxCI
SR(VSR+VSO)
reprezint acel
impozit pe care contribuabilul nu l mai datoreaz conform aplicrii
metodei scutirii progresive.
Aceast sum reprezint degrevarea fiscal - Df
MSP.
Relaia de calcul pentru degrevarea fiscal n cazul metodei
scutirii progresive este urmtoarea:

Df
MSP
= VSO x CI
SR (VSR +VSO)
(4)

Degrevarea fiscal se poate calcula i prin diferen, scznd
din impozitul datorat n statul de reziden cnd exist dubl
impunere (ISR
DI
) , impozitul n statul de reziden calculat prin
aplicarea metodei scutirii progresive (ISR
MSP
). n acest caz, relaia
de calcul este urmtoarea:

Df
MSP
= ISR
DI
- ISR
MSP
(4)

SCUTIREA TOTAL

n acord cu prevederile acestei metode conform conveniilor
fiscale, statul de reziden al beneficiarului, n momentul n care
determin impozitul pe avere sau venit, nu va lua n considerare
venitul impozabil n statul de origine i nici cel obinut ca urmare a
deinerii unui sediu permanent ori a unei baze fixe din acest stat
contractant.
Relaia de calcul este:

ISR
MST
= VSR x CI
SR VSR
(6)
unde
ISR
MST
impozitul n statul de reziden, determinat conform
metodei scutirii totale;
VSR venitul n statul de reziden;
CI
SR VSR
cota de impunere n statul de reziden pentru venitul
realizat n statul de reziden.
77

Degrevarea fiscal se determin prin diferen, scznd din
impozitul datorat n statul de reziden cnd exist dubl impunere ,
impozitul n statul de reziden calculat prin aplicarea metodei
scutirii totale.

Df
MST
= ISR
DI
- ISR
MST
(7)

2. Metoda creditrii

n cazul acestei metode de evitare a dublei impuneri juridice
internaionale, ara de reziden a beneficiarului va trata impozitele
strine innd cont de anumite comparaii realizate ntre cuantumurile
impozitelor din statele contractante, deci ea privete impozitele i nu
veniturile.

Aceast metod are dou variante: metoda creditrii
obinuite i metoda creditrii totale,fiecare stat avnd posibilitatea de
a alege metoda cea mai adecvat pentru politica sa fiscal intern.

CREDITAREA OBINUIT

Aceast metod indic faptul c statul de reziden deduce, cu
titlu de impozit pltit n statul de origine a venitului, o sum egal
sau mai mic dect cea pltit efectiv n statul de surs a venitului.
n situaia n care cotele aplicate de statul de reziden sunt
mai mici dect cele practicate de statul de origine, atunci cel dinti va
reduce din impozitul datorat de contribuabil o sum mai mic dect
cea a impozitului efectiv pltit n statul surs.
Aceast metoda a creditrii obinuite nu conduce la o
evitare total a dublei impuneri, ci la o evitare parial.

Relaiile de calcul sunt:

ISR
MCO
= I
TSV/SA
- VSR x CI
SRVSR

(8)
unde
ISR
MCO
= impozit datorat n statul de reziden n cazul creditrii
obinuite;
I
TSV/SA
= impozit total stabilit pentru ntregul venit sau ntreaga
avere impozabil/impozabil datorat de un rezident dac exist dubl
impunere juridic internaional;
VSR = venitul din statul de reziden egal cu venitul din statul surs;
CI
SRVSR
= cota de impunere n statul de reziden pentru un venit din
statul de reziden egal cu cel din statul surs;
VSR x CI
SRVSR
= impozitul permis a se deduce n statul de
reziden pentru un venit egal cu cel din statul surs.
78

Degrevarea fiscal se determin scznd din impozitul
datorat cnd nu este ncheiat convenie fiscal i exist dubl im-
punere juridic internaional, impozitul calculat conform aplicrii
metodei creditrii obinuite.
Df
Mco
= ISR
DI
- ISR
Mco
(9)

CREDITAREA TOTAL

n conformitate cu aceast metod, statul de reziden deduce
din impozitul total aferent averii/venitului impozabil al beneficiarului
acel impozit care a fost datorat i pltit n statul de origine al
venitului sau averii.
Relaia de calcul este urmtoarea:

ISR
MCT
= I
TSV/SA
I
SO
(10)
unde
ISR
MCT
= impozit datorat n statul de reziden n cazul creditrii
totale;
I
TSV/SA
= impozit total stabilit pentru ntregul venit sau ntreaga
avere impozabil/impozabil datorat de un rezident;
I
SO
= impozit datorat i pltit n statul de surs, de origine, care se
admite integral la deducea din impozitul intern datorat.

Degrevarea fiscal va fi dat de urmtoarea relaie de calcul:

Df = CF
e
= ISO

(11)

Df = degrevarea fiscal
CF
e =
credit fiscal extern
ISO = impozit datorat i pltit n statul de surs, care se admite
integral la
deducerea din impozitul intern datorat.
n conveniile fiscale ncheiate statul poate prevedea o
anumit metod pentru evitarea dublei impuneri pentru o anumit
categorie de venituri i alte metode pentru alte categorii de venituri.
n cadrul unei convenii fiscale se pot regsi una sau mai multe
metode de evitare a dublei impuneri juridice internaionale. Fiecare
stat poate s prevad n reglementrile interne modaliti de calcul
care presupun o determinare facil a acestor impozite.

79

14.4. Impunerea unor categorii de venituri i bunuri

Impunerea veniturilor imobiliare i a ctigurilor din capital
Veniturile imobiliare vizate de convenii se refer la
exploatarea direct, nchirierea, arendarea, precum i la folosirea n
orice alt forma a proprietii imobiliare.
Venitul obinut de un rezident al unui stat contractant de la
bunurile imobile situate n cellalt stat contractant va fi impus n
acel cellalt stat contractant.
n cazul cstigurilor din capital, respectiv a celor provenite
din nstrinri de bunuri imobile i mobile prin vnzare sau schimb,
expropriere, aport de capital, donaie, n cazul n care aceste bunuri
sunt situate n alt stat contractant sunt impozabile n statul n care
sunt situate bunurile.
Dac bunurile imobile nstrinate sunt parte din activul unei
societi veniturile sunt impozabile n statul n care se afl situat
sediul permanent.

Impunerea profiturilor societii

Ca regul general, profitul unei ntreprinderi a unui stat
contractant se impoziteaz numai n statul n care se afl
societatea.
n cazul n care societatea i desfoar activitatea prin
intermediul unui sediu permanent situat n cellalt stat contractant,
atunci profitul aferent acelui sediu permanent va fi impus n
cellalt stat contractant n care se afl sediul permanent respectiv.

Impunerea profiturilor societilor de transport internaional

Conveniile fiscale trateaz separat impunerea profiturilor
societilor de transport.
Profiturile acestor societi se impun exclusiv n statul
contractant n care este situat sediul conducerii efective a societii
de transport.
n situaia n care sediul conducerii efective se afl la bordul
unei nave, acesta se va considera c se afl n statul contractant n
care este situat portul de nregistrare sau de baz al navei sau dac
nu exist un asemenea port, n statul contractant n care cel care
exploateaz nava este rezident.

Impunerea dividendelor

Conform conveniei O.C.D.E., dividendele pltite de o
societate rezident a unui stat contractant unei persoane rezidente a
celuilalt stat contractant se impun n acest din urm stat, adic n
statul de destinaie al venitului respectiv. Conform modelului ONU,
Impunerea
unor
categorii
de venituri
i bunuri
80

statele au prevzut n conveniile fiscale ncheiate i un drept limitat
de impunere pentru statul de origine a venitului, cotele de impunere
variind ntre 3,5% i 13,5 %, cota de aplicat fiind stabilit de ambele
pri contractante de comun acord.
n conveniile ncheiate de Romnia se prevede c
dividendele pltite de ctre o societate rezident a unuia dintre statele
contractante unui rezident al celuilalt stat contractant, pot fi impuse
n ambele state contractante; cota de impozit aplicat de ara de
surs este ns limitat.

Impunerea veniturilor din dobnzi

Conform conveniei O.C.D.E., dobnzile pltite de o societate
rezident a unui stat contractant unei persoane rezidente a celuilalt
stat contractant se impun n acest din urm stat, adic n statul de
destinaie al acestora, care este statul creditor. Conform modelului
ONU, statele au prevzut n conveniile fiscale ncheiate i un drept
limitat de impunere pentru statul de origine a venitului, cotele de
impunere variind ntre 3,5% i 13,5 %, cota de aplicat fiind stabilit
de ambele pri contractante de comun acord.
n conveniile ncheiate de Romnia se prevede c dobnzile
la creditele comerciale obinute de ctre un rezident al unuia dintre
statele contractante din surse aparinnd celuilalt stat contractant pot
fi impuse n ambele state. Cota este limitat, spre exemplu, la 10%
din suma dobnzilor(n conveniile Romniei cu Danemarca, Cipru,
Frana) sau la 15% n conveniile cu Canada, Egipt, Malaiezia.

Impunerea veniturilor din comisioane

Impunerea comisioanelor se face n statul de reziden al
beneficiarului acestora.
Conform modelului ONU, statele au prevzut n conveniile
fiscale ncheiate i un drept limitat de impunere pentru statul de
origine a venitului, cotele de impunere variind ntre 3,5% i 13,5 %,
cota de aplicat fiind stabilit de ambele pri contractante de comun
acord.
n conveniile ncheiate de Romnia se prevede c
comisioanele provenind dintr-un stat contractant i pltite unui
rezident al celuilalt stat contractant pot fi impuse n acel cellalt stat
contractant. Ele pot fi impuse i n ara de surs, dar impozitul astfel
stabilit nu poate depi o anumit cot din suma comisioanelor.

81

Impunerea redevenelor

Redevenele provenind dintr-un stat contractant i pltite unui
rezident al celuilalt stat contractant pot fi impuse numai n acest din
urm stat, adic n statul de reziden al beneficiarului redevenei.
Ca urmare, statul de unde provine redevena nu are nici un
drept de impozitare. Totui, conform modelului ONU, statele au pre-
vzut n conventiile fiscale ncheiate i un drept limitat de impunere
pentru statul de origine a venitului, cotele de impunere variind ntre
3,5% i 13,5 %, cota de aplicat fiind stabilit de ambele pri
contractante de comun acord.

Impunerea veniturilor din profesii independente

Venitul realizat de un rezident al unui stat contractant este
impozabil numai n acel stat, adic n statul de reziden al
beneficiarului acelui venit.
Dac rezidentul n cauz dispune n cellalt stat contractant de
o baz fix pentru desfurarea activitii, venitul poate fi impus n
acest din urm stat, adic n statul de surs, dar numai n msura n
care este atribuibil acelei baze fixe permanente.
Impunerea veniturilor din profesii dependente

Salariile, retribuiile i alte remuneraii similare pe care un
rezident al unui stat contractant le primete, sunt impozabile numai n
acest stat, adic n statul de reziden, dac acea activitate nu se
desfoar n cellalt stat contractant.
Dac activitatea se desfoar n cellalt stat contractant,
remuneraia aferent poate fi impus n acest stat, care este statul
de surs de venit.
Rezult c, de regul, dreptul de impunere a salariilor se
atribuie statului pe teritoriul cruia se desfoar activitatea salariat
adic statul de surs.

Impunerea veniturilor din pensii

Pensiile pltite de ctre un stat contractant unei persoane
fizice pentru serviciile prestate n acel stat sunt impozabile numai n
acel stat adic n statul de surs al pensiilor.
Impunerea remuneraiilor
pentru ndeplinirea unei funcii publice

Remuneraiile pltite de un stat contractant unei persoane
fizice pentru serviciile prestate acelui stat n exercitarea funciilor cu
caracter public, sunt impozabile numai n acel stat, adic n statul de
surs a veniturilor.
82

Impunerea altor venituri

Elementele de venit ale rezidentului unui stat contractant,
indiferent de provenien, care nu sunt tratate n articolele
conveniilor, sunt impozabile numai n acest stat, adic n statul de
reziden al contribuabilului.

Impozitarea capitalurilor

De regul, statul care deine dreptul de impozitare a
veniturilor din exploatarea capitalurilor va impozita i capitalul
productor de venituri (proprieti imobiliare, mijloace de transport
pe ci ferate, ap i aeriene).
83

2. S se determine impozitul total n statul de reziden
prin (a) metoda scutirii progresive i (b) metoda scutirii
totale cunoscndu-se urmtoarele date:
Un rezident din Italia realizeaz n Austria un venit de
14.000 euro pentru care cota de impunere este de 15 %.
n aceeai perioad mai realizeaz venituri i n propriul
stat n sum de 26.000 euro. Cotele de impunere n Italia
pentru veniturile respective sunt:
- pentru 14.000 euro.......20 %
- pentru 26.000 euro.......30 %
- pentru 40.000 euro.......40 %


Test de
autoevaluare
84


ntrebarea 1
RSPUNS:
Dubla impunere afecteaz eficiena exportului i compe-
titivitatea extern a mrfurilor, deoarece sarcina fiscal este mai mare
dect dac venitul sau averea ar fi supuse numai legislaiei fiscale
dintr-un singur stat.
n aceste condiii, dubla impunere devine un obstacol n calea
dezvoltrii comerului exterior i a cooperrii economice i tehnico-
tiinifice, dac nu se creeaz instrumente juridice prin care statele
interesate s se oblige reciproc la msuri corespunztoare pentru
nlturarea sau micorarea efectelor duntoare ale acestui fenomen.
Eliminarea dublei impuneri internaionale reprezint o
necesitate pentru a asigura dezvoltarea nestnjenit a relaiilor
economice internaionale.
Este necesar clarificarea i garantarea situaiei fiscale a
contribuabililor (persoane fizice i juridice) care sunt principalii
participani ai activitii economice, financiare etc.
Limitarea i combaterea fenomenului de dubl impunere
internaional este o problem destul de important. n acest scop
sunt utilizate instrumente juridice interne (unilaterale) ct i
instrumente juridice externe (internaionale), constnd n convenii
pentru evitarea dublei impuneri, prevederi de natur fiscal incluse n
acorduri internaionale.

ntrebarea 2
RSPUNS:
a) ISR= 26.000 euro x 40 % = 10.400 euro
ISO= 14.000 euro x 15 % = 2.100 euro
IT =10.400 euro + 2.100 euro = 12.500 euro

b) ISR= 26.000 euro x 30 % = 7.800 euro
ISO= 14.000 euro x 15 % = 2.100 euro
IT = 7.800 euro + 2.100 euro = 9.900 euro

1.VCREL, Iulian i colectivul, Finane publice, ediia a VI-a,
3.ROMAN, Daniela Lidia, Finane publice internaionale, Editura
Economic, Bucureti, 2006, Capitolul 2.
Rspunsuri
i comentarii
la testele de
autoevaluare
Bibliografia
unitii
de
nvare 14
85


14.1. Care din metodele de evitare a dublei impuneri internaionale
asigur contribuabilului cea mai mare degrevare fiscal?
a) metoda scutirii progresive;
b) metoda creditrii ordinare;
c) neexistenta unei convenii fiscale;
d) metoda creditrii totale;
e) metoda scutirii totale.

14.2. Convenia pentru evitarea dublei impuneri juridice inter-
naionale se aplic:
a) impozitelor pe venit, avere, consum, instituite de fiecare dintre
statele contractante;
b) numai impozitelor pe venit instituite de fiecare dintre statele
contractante;
c) numai impozitelor pe avere instituite de fiecare dintre statele
contractante;
d) TVA-ului i accizelor;
e) impozitelor pe venit i pe avere, instituite de fiecare dintre
statele contractante.

14.3 Nu este o modalitate de evitare a dublei impuneri juridice
internaionale:
a) utilizarea conveniilor fiscale;
b) reglementrile interne n materie;
c) doctrina fiscal intern i internaional;
d) calculul regresiv al impozitelor;
e) jurisprudena.

14.4. Nu este o metod de evitare a dublei impuneri juridice inter-
naionale:
a) creditarea total;
b) scutirea progresiv;
c) creditarea obinuit;
d) impunerea global a veniturilor;
e) scutirea total.
14.5. Impunerea profitului aferent sediului permanent situat n alt
stat se realizeaz n:
a) statul de provenien a materiilor prime;
b) statul de destinaie a dividendelor;
c) statul n care se desfoar activitatea prin sediul permanent;
d) statul de destinaie a comisioanelor;
e) statul n care se afl sediul central al ntreprinztorului.
Lucrare
de
verificare
nr. 14
86

14.6. n conveniile fiscale nu sunt precizate urmtoarele:
a) impozitele vizate;
b) metodele de evitare;
c) sfera de aplicare;
d) cotele de impunere a profitului;
e) criteriul rezidenei.

14.7. Concepiile care se au n vedere la evitarea dublei impuneri
juridice internaionale sunt:
a) teritorial i mondial;
b) impunere global i impunere separat;
c) cetenia i acordul comun al prilor;
d) impunerea global i acordul comun al prilor;
e) teritorial i impunerea separat.

14.8. Numai una din afirmaiile de mai jos este adevrat:
a) dividendele se impun majoritar n statul de origine a veniturilor;
b) comisioanele se impun peste 20% n statul de origine a venitu-
rilor;
c) dobnzile se impun peste 20% n statul de origine a veniturilor;
d) dividendele se impun numai n statul de origine a veniturilor;
e) comisioanele se impun sub 15% n statul de origine a veniturilor.

a) degrevarea fiscal este o sum de impozite indirecte;
b) impozitul n statul de origine nu este obligatoriu;
c) impozitul n statul de reziden se determin numai prin
impunere separat a veniturilor;
d) conveniile fiscale se refer numai la impozitele directe;
e) impozitul n statul de reziden se determin cumulativ i prin
impunerea separat a veniturilor i prin impunerea global a acestora.

14.10. Evitarea dublei impuneri juridice internaionale nu se
realizeaz prin:
a) conveniile fiscale ncheiate;
b) metoda creditrii obinuite;
c) definirea termenilor specifici;
d) metoda surplusului imobiliar;
e) metoda scutirii progresive.

87


Evaziunea fiscal definire, manifestare, indicatori

15.1. Obiectivele unitii de nvare 5 (15) .......................... pag 87
15.2. Evaziunea fiscal definire, forme, efecte ................... pag 87
15.3. Evaziunea fiscal n Romnia ....................................... pag 98


privind:
Evaziunea fiscal, definire, forme, efecte
Evaziunea fiscal n Romnia.



15.2. Evaziunea fiscal definire, forme, efecte

Evaziunea fiscal este definit drept
O sustragerea prin orice mijloace,
O n ntregime sau n parte,
O de la plata impozitelor, taxelor i altor sume
O datorate bugetului de stat, bugetelor locale, bugetului
asigurrilor sociale de stat i fondurilor speciale
extrabugetare
O de ctre persoanele fizice i persoanele juridice
romne sau strine.

Evaziunea fiscal
+ este unul din fenomenele economico-sociale
importante cu care se confrunt toate statele,
+ eradicarea sa este practic imposibil, ncercndu-se
limitarea la maximum a acestui fenomen.

n funcie de modul cum poate fi svrit, evaziunea fiscal
cunoate dou forme de manifestare:
evaziunea legal (realizat la adpostul legii);
evaziune frauduloas (ilicit) sau fraud fiscal.

SUGESTII
Evaziunea
fiscal
definire,
forme,
efecte
88

Delimitarea evaziunii fiscale licite de cea ilicit
+ este necesar i util,
+ pentru estimarea mrimii fenomenului de evaziune
fiscal pe cele dou forme de manifestare i
+ contribuie la sensibilizarea factorilor de decizie politic
i a celor administrativi pentru mijloace adecvate de li-
mitare i combatere a fenomenului n cauz.
+ este foarte greu de delimitat evaziunea fiscal licit de cea
frauduloas, pentru c, ntre legal i ilegal este o continui-
tate, ncercrile succesive de a profita de lacunele legii
conducnd contribuabilul de la legal la ilegal.

Frauda fiscal desemneaz, de regul, o infraciune la lege, o
nclcare voit a legii fiscale n vigoare i se distinge de evaziunea
fiscal licit, care reprezint o utilizare abil a posibilitilor i
alternativelor oferite de lege.
Se pot identifica trei zone n care contribuabilii pot aciona n
vederea nendeplinirii sarcinilor fiscale (a se vedea tabelul nr. 15.1.).

Frauda i evaziunea fiscal grade de ilegalitate
Tabelul nr.15.1.
ZONA ILEGAL FRAUDA
ZONA GRI
ABUZUL DE DREPT
ABILITATEA FISCAL
ZONA LEGAL
ABSTINENA
APLICAREA REGIMURILOR
FISCALE DE FAVOARE
RESPECTAREA LEGII

innd cont de gradele de ilegalitate, singura form a eva-
ziunii fiscale care, n funcie de gravitate, nu constituie contravenie
ci infraciune, fiind pedepsit ca atare, este cea situat n zona ilegal
i anume evaziunea fiscal frauduloas sau frauda fiscal.
Zona gri este situat la grania dintre legal i ilegal, deli-
mitarea acesteia fiind greu de efectuat.

Forme i caracteristici ale evaziunii fiscale

Din punct de vedere al modului cum poate fi svrit, al
raportului care exist ntre fenomenul n cauz i legislaia n vi-
goare, evaziunea fiscal cunoate urmtoarele forme de manifestare:
evaziunea fiscal licit i evaziunea fiscal ilicit.

Forme i
caracteristici
ale evaziunii
fiscale
89

Evaziunea fiscal licit

Evaziunea fiscal licit
reprezint sustragerea unei pri din materia impozabil,
fr ca acest lucru s fie considerat contravenie sau
infraciune.
presupune exploatarea cadrului normativ existent,
+ n sensul valorificrii inteligente a
inconsecvenelor,
contradiciilor sau
echivocitii unor prevederi legale,
+ n scopul evitrii obligaiilor legale ctre stat.
evitarea obligaiilor fiscale, n limitele legii, necesit, de
obicei, asisten din partea unor persoane specializate n
domeniul fiscal.
costurile de evitare sunt suportate i justificabile doar pentru
contribuabilii cu venituri mai modeste deoarece nu presupune
costurile unei consultane specializate.

Faptele de evaziune fiscal licit, bazate pe interpretarea
favorabil a legii, sunt foarte diversificate, n funcie de
+ inventivitatea contribuabilului i
+ gradul de permisivitate a legii.

Evaziunea fiscal licit este favorizat de:
+ acordarea unor faciliti fiscale sub forma unor exonerri,
scutiri pariale, reduceri, deduceri;
+ acordarea unor scutiri delimitate temporar, n cazul
nfiinrii de noi societi comerciale;
+ scoaterea de sub incidena impozitului a unor categorii
de venituri;
+ impunerea veniturilor realizate de anumite categorii de
persoane fizice, pe baza unor norme medii de venit,
ceea ce creeaz condiii pentru contribuabili care
realizeaz venituri mai mari dect media, s nu plteasc
impozit pentru diferena respectiv;
+ exploatarea unor lacune, neconcordane ale legii.

n Romnia, evaziunea fiscal licit s-a realizat pe baza:
+ facilitilor fiscale acordate de guvern: ealonri,
amnri sau scutiri la plata impozitelor i taxelor, a
majorrilor i penalitilor aferente acestora. Astfel, au fost
avantajai contribuabilii ru-platnici n defavoarea celor
de bun credin.
+ omisiuni n reglementarea unor impozite i taxe.
Evaziunea
fiscal
licit
90

Evaziunea fiscal licit acioneaz de cte ori prin legile
fiscale sunt lsate:
+ posibiliti de opiune;
+ de excepie de la regul;
+ de omisiune;
+ de interpretare n mai multe modaliti a legii, acolo unde
exist exprimate facilitile fiscale.

Evaziunea fiscal ilicit (frauda fiscal)

Evaziunea fiscal frauduloas (frauda fiscal):
constituie o form de eludare agravant, fiind studiat,
analizat, legiferat i sancionat prin msuri pecuniare
i privative de libertate, ori de cte ori este depistat;
const n ascunderea ilegal, total sau parial, a
materiei impozabile de ctre contribuabili;
scopul este reducerea sau eliminarea obligaiilor fiscale
ce le revin contribuabililor;
presupune un anumit comportament al contribuabilului,
sustragerea de la impunere fiind intenionat, cu rea
credin.

Evaziunea fiscal frauduloas se prezint sub urmtoarele
forme:
a) evaziunea tradiional (prin disimulare):

const n sustragerea, parial sau total, de la plata
obligaiilor fiscale,
ntocmirea i depunerea de documente incorecte,
nentocmirea documentelor cerute de legislaia n vigoare
presupune o serie de procedee cum sunt:
+ ntocmirea unor declaraii fiscale false sau nentocmirea
acestora;
+ reducerea intenionat a ncasrilor, n scopul reducerii
T.V.A i a profitului impozabil, prin ncasri n numerar
fr chitane i vnzri fr factur;
+ creterea cu intenie a cheltuielilor pentru a diminua
profitul impozabil;
+ producerea i comercializarea de bunuri i servicii n
mod clandestin;

b) evaziunea juridic:
O ascunde adevrata natur a unei activiti
(contract)
O evit anumite consecine fiscale.
Evaziunea
fiscal
ilicit
91

c) evaziunea contabil:
O greu de identificat n practic,
O creeaz impresia unei evidene contabile
corecte,
O utilizeaz documente false,
O scopuri:
- creterea cheltuielilor,
- diminuarea veniturilor,
- reducerea profitului impozabil,
- reducerea obligaiilor fiscale datorate
statului.
d) evaziunea prin evaluare are specific:
O diminuarea valorii stocurilor,
O supraestimarea amortismentelor i provizioanelor
O scopul deplasarea profitului n viitor.
O domeniile cele mai propice fraudei fiscale sunt
activitile teriare (comerul i serviciile)
construciile.
- Comerul deine primul loc n cadrul activitilor
generatoare de economie subteran.
- Frauda este extins i n cazul veniturilor declarate de
contribuabili, cum este cazul impozitului pe venitul global
(pentru situaiile n care se mai aplic) i a impozitului pe
societate (pe profit).
- n cazul impozitelor reinute prin stopaj la surs, precum i
n cazul impozitelor locale, cnd administraia stabilete
bazele de impozitare, posibilitile de fraud sunt reduse.

Pe categorii de contribuabili, cele mai mari posibiliti de
fraudare sunt n:
activiti industriale i comerciale;
activiti liberale (avocai, medici, arhiteci).

Actele de evaziune frauduloas se refer la:
= sustragerea de la plata impozitelor printr-o nregistrare
incorect a operaiunilor economice n actele contabile;
= nfiinarea companiilor fantom i conducerea de activiti
evazioniste n numele acestora;
= distrugerea documentelor importante i a evidenelor
contabile;
= nedeclararea anumitor activiti comerciale sau a unor
surse de impozitare;
= subzistena unor activiti economice fr declararea
subsidiarelor, punctelor de lucru i antrepozitelor;
= prezentarea de documente false privind operaiunile de
import-export.
92

Cele mai utilizate tehnici de fraudare fiscal constatate n
urma aciunilor de control efectuate n Romnia grupate pe categorii
de obligaii fiscale sunt:

a) n cazul impozitului pe profit:
- reducerea bazei de impozitare, prin includerea pe
costuri a unor cheltuieli, fr documente justificative
sau baz legal (amenzi, penaliti);
- nregistrarea unor cheltuieli supradimensionate sau
peste limita admis de lege;
- deducerea unor cheltuieli personale ale asociailor;
- determinarea impozitului pe profit prin aplicarea ne-
corespunztoare a prevederilor legale, n special n ceea
ce privete reducerea impozitului aferent profitului
reinvestit;
- necalcularea de ctre unele organizaii nonprofit a
impozitului aferent veniturilor realizate din activiti
economice;
- nenregistrarea n contabilitate a diferenelor stabilite
prin actele de control sau chiar a obligaiilor privind
impozitul pe profit datorat.
b) n cazul taxei pe valoarea adugat:
Motivul evaziunii n materie de T.V.A este:
= tendina nsuirii unor sume mari i foarte mari,
= impactul acestui impozit asupra trezoreriei i
lichiditilor agenilor economici.

Modaliti de sustragere :
O majorarea fictiv a T.V.A. deductibil, prin intrri
scriptice de bunuri;
O micorarea T.V.A. colectat, prin subevaluarea valorilor
ieirii de produse, mrfuri i servicii.

n practic, organele de inspecie fiscal au constatat:
- aplicarea eronat a sistemului deducerilor,
- emiterea de chitane fiscale i facturi cu tax pe valoare
adugat fr ca agentul economic s fie pltitor i fr s
nregistreze i s vireze taxa pe valoare adugat;
- sustragerea de la plata taxei pe valoare adugat aferent
importurilor de bunuri prin prezentarea n vam a unor
acte fictive de donaie, de la parteneri externi, n loc de acte
de cumprare, precum i neincluderea n deconturi a taxei
pe valoare adugat de plat n vam;
- cereri de rambursare nejustificate;
- erori de calcul, de adiie, de scriere sau transcriere.
93

c) n privina impozitului pe salarii:
- neimpozitarea tuturor sumelor pltite salariailor cu titlu
de venituri salariale;
- aplicarea incorect a tabelelor de impozitare a drepturilor
salariale;
- nereinerea i nevirarea impozitului pe salariu datorat
pentru persoanele angajate pe baz de convenii civile sau
pentru zilieri.

d) n ceea ce privete accizele:
- necuprinderea n baza de impozitare a tuturor sumelor
impozabile;
- micorarea bazei de impozitare prin subevaluarea produselor
importate n vam prin folosirea de documente duble;
- necalcularea accizelor aferente modificrii concentraiei
alcoolice;
- neincluderea accizelor n preul de vnzare al produselor
pentru care se datoreaz accize;
- neevidenierea n contabilitate a obligaiei de plat a
accizelor;
- sustragerea de la plata accizelor prin schimbarea
denumirii produselor accizate i trecerea lor la produse
neaccizabile sau accizabile cu cote reduse (pentru uleiuri
minerale, alcool).

e) n ceea ce privete celelalte impozite i taxe datorate
bugetului de stat sau bugetelor locale:
- evidenierea n contabilitate a unor cldiri la valori
inferioare celor reale;
- nedepunerea la organele fiscale a declaraiilor privind:
bunurile aflate n patrimoniu cldirile,
mijloacele de transport aflate n posesie
terenurile deinute sau aflate n administrarea agenilor
economici;
- declararea unor suprafee mai mici (referitor la majorrile
datorate pentru ce depete 150 mp);
- declararea unor date eronate, neactualizate i nesincere,
n ce privete impozitul pe cldiri, taxa asupra mijloacelor
de transport, taxa pentru folosirea terenurilor proprietate de
stat;
- nedeclararea lucrrilor de modernizare, consolidare a
cldirilor vechi pentru a beneficia n continuare de reduceri
de impozite.
94

Potrivit statisticilor, cele mai noi i mai utilizate
modaliti de fraudare a bugetului statului sunt:

+ simularea unor exporturi,
+ trecerea scriptic a operaiunilor prin mai multe firme,
+ organizarea n asociere a aciunilor frauduloase, prin
implicarea mai multor firme dispersate n teritoriu,
aparent fr legtur ntre ele,
+ ntocmirea de documente care ndeplinesc doar formal
cerinele legale, urmate de transferuri bancare prin care
se simuleaz stingerea obligaiilor fictive ntre parteneri.

Efectele evaziunii fiscale

Fenomenul de evaziune/fraud fiscal provoac mai multe
tipuri de efecte, i anume:
- efecte economice;
- efecte sociale.

Efectele economice

Efectele economice ale fenomenului de evaziune fiscal pot
fi mprite n dou categorii:
- efectele asupra contribuabililor ce i respect obligaiile
fiscale;
- efectele asupra contribuabililor ce nu i respect obliga-
iile fiscale.

Se apreciaz c este necesar
O reducerea presiunii fiscale globale, a sarcinii fiscale
asupra factorului munc.

Se maximizeaz efectele pozitive dac se ine cont de
O conexiunea dintre impozit i sistemul de cheltuieli publice.

Efectele
evaziunii
fiscale
95

Efectele pe termen lung ale reducerii impozitelor cu 1% din PIB
Tabelul nr.15.2.
Nr
crt.
Indicatori PIB
Factorul
munc
Factorul
investiii
1.
Reducerea impozitelor pe
salarii, profit, TVA
0,54 0,54 1,28
2.
Reducerea numai a impozitelor
pe profit i salarii
0,65 0,57 1,88
3.
Reducerea numai a impozitului
pe salarii
0,81 0,97 1,24
4.
Transferul sarcinii fiscale de la
impozitele pe munc la TVA
fr compensarea ncasrilor din
transfer
0,66 0,82 0,73
5.
Transferul sarcinii fiscale de la
impozitele pe munc la TVA cu
compensarea ncasrilor din
transfer
0,37 0,48 0,32
Sursa: Serviciile Comisiei Europene

Efectele reducerii impozitelor depind de faptul dac sunt sau
nu sunt nsoite de reduceri ale cheltuielilor.
n funcie de tipul impozitului modificat, o reducere a
impozitului cu 1% din PIB ar putea determina o cretere a PIB-ului
cu 0,5-0,8% n decurs de 10 ani i o cretere a gradului de ocupare a
forei de munc cu 0,5-1%.
Astfel s-ar determina o reducere a deficitelor bugetare cu
0,5% n aceeai perioad de timp. O reducere a impozitelor, fr
scderea corespunztoare a cheltuielilor, va conduce la o
deteriorare a echilibrului bugetar: reducerea impozitelor cu 1%
din PIB fr reducerea corespunztoare a cheltuielilor va conduce la
creterea deficitului bugetar cu 0,75% din PIB, ceea ce nseamn c
reformele fiscale se autofinaneaz numai n proporie de 25%.
Reducerea impozitelor poate avea efecte deosebite asupra
produciei, investiiilor i ocuprii forei de munc. Dac nu este
urmat de reduceri ale cheltuielilor de protecie social, micorarea
impozitelor poate s nu fie sustenabil pe termen lung. Necesitatea
ncadrrii impozitelor n reforme economice de ansamblu este
important pentru a mri efectele benefice ale transferului sarcinii
fiscale de la impozitele asupra muncii la alte baze fiscale.

Efectele sociale

Echitatea social este foarte important deoarece fisca-
litatea, respectiv impozitele i taxele i afecteaz pe contribuabili
ntr-unul din cele mai mari interese ale lor: interesul bnesc.
96

n condiiile n care un contribuabil cinstit constat care sunt
consecinele unor cote mari de impozitare asupra activitilor sale
economice i asupra veniturilor pe care le obine n final, dup
achitarea obligaiilor bugetare i observnd c situaia economic a
unui alt contribuabil e cu mult mai bun doar pentru c nu i
pltete obligaiile fa de bugetul de stat, iar autoritatea fiscal nu
i sancioneaz pe aceti contribuabili i nu recupereaz creanele
bugetare, sau recupereaz cu mare ntrziere, atunci contribuabilul
cinstit poate ajunge la concluzia c este mai profitabil din punct de
vedere economic s aplice i el metoda evaziunii fiscale, chiar dac
la un moment dat ar fi obligat s plteasc anumite penalizri.

97

3. Care sunt cele mai noi i utilizate modaliti de
fraudare a bugetului de stat?


Test de
autoevaluare
98

15.3. Evaziunea fiscal n Romnia

Disciplina fiscal la nivel naional i atitudinea organelor
abilitate n descoperirea i sancionarea evaziunii fiscale frauduloase
sunt relevate de urmtoarele din tabelul 15.3. care privesc numrul
verificrilor acestora n Romnia pentru perioada 1995-2007.

Dinamica evaziunii fiscale identificate n Romnia
n perioada 1995-2007 (ani selecionai)

Tabelul nr.15.3.
Nr.
crt.
Denumire indicator 1995 2000 2007
1
Numr de verificri 668.543 494.209 298.636
2
Nr. cazuri evaziune fiscal
identificate
273.482 199.139 130.651
3
Frecvena evaziunii fiscale
(%) (2/1*100)
40,9 40,3 43,7
4
Val.total a evaziunii
fiscale identificate (mii lei)
87.597 360.512 1.559.500
5
Val.total a sanciunilor
aplicate (mii lei)
- 1.147.679 1.104.500
6
Total sume atrase
suplimentar (mii lei) (4+5)
87.597 1.508.191 2.664.000
Sursa: Agenia Naional de Administrare Fiscal

Numrul verificrilor efectuate de organele de control i
numrul contribuabililor depistai c au nclcat legislaia fiscal, a
sczut cu aproximativ 57%, frecvena cazurilor de evaziune fiscal
s-a meninut aproximativ constant, aprox. 40% din numrul
verificrilor efectuate. Meninerea aproximativ constant a
frecvenei evaziunii fiscale, ca indicator care descrie disciplina
fiscal, poate fi apreciat prin faptul c, n aceast perioad,
conformarea fiscal a contribuabilului romn nu a cunoscut
mbuntiri. Scderile s-ar putea datora legiferrii i practicrii
cotei unice de impozitare.

Evaziunea
fiscal n
Romnia
99

Rezultatele inspeciei fiscale efectuate de ANAF la
semestrul I al anului 2010 sunt prezentate n tabelul nr. 15.4.

Rezultatele inspeciei fiscale efectuate de ANAF la sem. I 2010
Tabelul nr.15.4.
Denumire
indicator
Sem I
2008
Sem I
2009
Sem I
2010
Sem I 2010 -
Sem I 2008
Sem I 2010-
Sem I 2009
Numr de inspecii
(controale)
53.969 59.850 55.844 +3.5 -6,7
Obligaii
suplimentare
stabilite-mil. lei,
din care:
2.741,3 2.841,5 4.353,1 +58,8 +53,2
ncasat 548,6 342,7 529,0 -3,6 +54,4
msuri asigurtorii,
mil. lei
- 682,6 1.744,0 - +155,6
confiscri, mil. lei 35,5 58,6 63,2 +78,0 +7,8
Sursa: Agenia Naional de Administrare Fiscal, Raport de
activitate, sem I 2010

Se constat c n semestrul I 2010, dei a sczut numrul de
controale, au crescut valorile la toi ceilai indicatori, cea mai mare
cretere fiind la msurile asigurtorii, +155,6 %.
Reducerea numrului de verificri efectuate i, deci, a
probabilitii ca un contribuabil evazionist s fie descoperit, n
afara faptului c determin o reducere a costurilor actului de
control fiscal, nu poate avea un impact favorabil asupra gradului
de conformare fiscal a contribuabilului.
Pentru semestrul II al anului 2010, ANAF se va preocupa
pentru:
- implementarea metodelor de control indirect pentru
reconstituirea veniturilor i cheltuielilor;
- nfiinarea unei structuri specializate pentru impozitarea
persoanelor fizice cu venituri foarte mari;
- asigurarea unor servicii de asisten i a unui dialog bazat
pe transparen n relaiile cu aceti contribuabili.

Preocuprile instituiilor publice cu atribuiuni de control,
respectiv ANAF, pentru combaterea evaziunii fiscale sunt reflectate
n datele din tabelul 15.5.

100

Combaterea evaziunii fiscale n Romnia
(nr. controale i sume constatate)

Tabelul nr.15.5.
Sem I 2008 Sem I 2009 Sem I 2010
Denumire
indicator nr.
contr.
mil. lei
nr.
contr.
mil. lei
nr.
contr.
mil. lei
TOTAL,
din care:
2.798 2413,3 3.803 2551,3 4.718 3365,2
Garda
Financiar
2.128 1.367,9 2.600 1288,0 2.902 1154,5
Inspecie
fiscal i
control
financiar
670 1.044,4 1.065 1.315,2 1.617 1.980,6
Autoritatea
Naional a
Vmilor
- - 138 235,8 199 230,2
Sursa: Agenia Naional de Administrare Fiscal, Raport de
activitate, sem I 2010

Numrul cel mai mare de controale l-a efectuat Garda
Financiar, iar sumele cele mai mari depistate i atrase la buget au
fost constatate de Inspecia fiscal i control financiar.
Prejudiciile stabilite de ANAF n semestrul I 2010 au fost de
3,4 miliarde lei, respectiv aprox. 800 mil. euro.
n ceea ce privete structura evaziunii fiscale identificate
dup natura juridic a contribuabilului Raportul ANAF arat c:
- n cazul persoanelor fizice este o degradare a conformrii
fiscale a acestei categorii de contribuabili, tot mai multe
persoane fizice recurgnd la evaziune ca modalitate de
majorare a veniturilor disponibile.
- n cazul persoanelor juridice, reducerea uoar a frecvenei
evaziunii fiscale i a valorii medii a evaziunii fiscale identi-
ficate la acestea indic o oarecare mbuntire a gradului
de conformare fiscal.
Concluzia: mai puine persoane fizice care evazioneaz
dar cu sume mai mari.

Analiza evaziunii fiscale pe categorii de venituri arat c
partea cea mai consistent a evaziunii fiscale s-a produs la im-
pozitul pe profit i la taxa pe valoare adugat, impozitul cel mai
101

fraudat. Avnd n vedere faptul c taxa pe valoarea adugat are o
contribuie important la formarea veniturilor bugetare, se poate
aprecia c frauda la acest impozit a avut un rol semnificativ n
reducerea capacitii de finanare a cheltuielilor bugetare pe
seama veniturilor bugetare ordinare.

Modificarea structurii categoriilor de venituri fiscale care
sunt evazionate de la o perioad la alta este n legtur cu aciunea
unui complex de factori, cum ar fi:
- orientarea controalelor spre zone de risc: T.V.A, impozit pe
profit;
- nivelul cotelor de impunere i modificarea acestor cote;
- acordarea unor faciliti fiscale, care, de regul, conduc la
sustragerea de la plata impozitelor trecnd de la zona
evaziunii licite spre frauda fiscal;
- msuri de ordin financiar - n perioadele n care creditul
bancar este mai scump dect dobnzile i penalitile
percepute pentru neplata la timp a obligaiilor fiscale
contribuabilii prefer s nu plteasc obligaiile fiscale,
beneficiind astfel de credit fiscal.

Structura evaziunii fiscale pe categorii de venituri fiscale
ofer informaii importante cu privire la orientarea eforturilor
organelor fiscale pentru reducerea infracionalitii la acele
categorii de impozite. Astfel, anticiparea zonelor cu risc mare de
fraud fiscal contribuie ntr-o msur semnificativ la combaterea
eficient a fenomenului, constituind, totodat, una dintre msurile
importante de previziune i prevenire.

102

2. Care au fost sarcinile ANAF pentru semestrul II al anului
2010?


Test de
autoevaluare
103


ntrebarea 1
RSPUNS:
Cele mai noi i mai utilizate modaliti de fraudare a
bugetului statului sunt: trecerea scriptic a operaiunilor prin mai
multe firme, simularea unor exporturi, organizarea n asociere a
aciunilor frauduloase, prin implicarea mai multor firme dispersate n
teritoriu, aparent fr legtur ntre ele, ntocmirea de documente
care ndeplinesc doar formal cerinele legale, urmate de transferuri
bancare prin care simuleaz stingerea obligaiilor fictive ntre
parteneri.

ntrebarea 2
RSPUNS:
Sarcinile ANAF pentru semestrul II 2010 au fost: implemen-
tarea metodelor de control indirect pentru reconstituirea veniturilor i
cheltuielilor, nfiinarea unei structuri specializate pentru impozitarea
persoanelor fizice cu venituri foarte mari, asigurarea unor servicii de
asisten i a unui dialog bazat pe transparen n relaiile cu aceti
contribuabili.


3.ROMAN, Daniela Lidia, Finane publice internaionale, Editura
4.Lege pentru prevenirea i combaterea evaziunii fiscale nr.
241/15.07.2005 publicat n M.O., partea I, nr. 672/27.07.2005


15.1. Evaziunea fiscal este o metod de:
a) stabilire a impozitelor directe;
b) evitare a dublei impuneri juridice internaionale;
c) stabilire a impozitelor indirecte;
d) cretere a accizelor;
e) sustragere de la impunere.

Rspunsuri
i comentarii
la testele de
autoevaluare
Bibliografia
unitii
de
nvare 15
Lucrare
de
verificare
nr. 15
104

15.2. Printre practicile agenilor economici de sustragere de la im-
punere nu se regsete:
a) evidenierea unor venituri diminuate artificial;
b) evidenierea unor cheltuieli majorate artificial ;
c) dubla nregistrare a facturilor aferente achiziiilor;
d) nregistrri contabile nsoite de documente justificative;
e) calcule greite, tersturi, documente deteriorate.

15.3. Se apreciaz c evaziunea fiscal nu poate fi:
a) la adpostul legii;
b) frauduloas;
c) intenionat;
d) n scdere accelerat;
e) neintenionat.

15.4. Nu se regseste printre cele mai noi modaliti de fraudare a
statului:
a) trecerea scriptic a operaiunilor prin mai multe firme;
b) metoda simulrii unor exporturi;
c) organizarea n asociere a aciunilor frauduloase;
d) neimplicarea mai multor firme care s se disperseze n teritoriu;
e) ntocmirea de documente care ndeplinesc doar formal cerinele
legale.

15.5. Nu este factor de influen a modificrii structurii catego-
riilor de venituri fiscale care sunt evazionate de la o perioad
la alta:
a) nivelul cotelor de impunere i modificarea acestor cote;
b) acordarea unor faciliti fiscale i alte msuri financiare;
c) orientarea controalelor spre zone de risc: T.V.A, impozit pe
profit;
d) modificarea lunar a taxelor consulare;
e) facilitile acordate conduc la sustragerea de la plata
impozitelor din zona evaziunii licite nspre frauda fiscal.

15.6. Care din activitile urmtoare nu conduc la evaziune fis-
cal?
a) omiterea nregistrrii unor documente justificative;
b) schimbare de bunuri fr plat, fr factur;
c) deduceri false pe baza unor facturi false;
d) utilizarea regimului facilitilor n limitele legii;
e) aplicarea scutirilor ntr-o msur mai favorabil dect permite
legea.

105

15.7. Este cel mai evazionat impozit n ara noastr:
a) impozitul pe mijloacele de transport;
b) accizele;
c) taxele vamale;
d) taxa pe valoarea adugat;
e) impozitul pe profit.

15.8. Nu este o modalitate de limitare a evaziunii fiscale:
a) eliminarea unor paralelisme n exercitarea activitilor de
control;
b) eliminarea din legislaie a prevederilor favorizante evaziunii
fiscale;
c) strns corelaie ntre cadrul legislativ i realitatea economic;
d) modificarea trimestrial a asietei TVA-ului;
e) nfiinarea unor instituii publice cu atribuii n creterea
conformrii voluntare a cetenilor.

15.9. Nu este o cauz a evaziunii fiscale:
a) activiti desfurate fr aprobare legal;
b) nclcarea deliberat a legislaiei fiscale;
c) tergiversarea obligaiilor fiscale corect determinate;
d) evidena contabil condus conform legii contabilitii;
e) incoerene i inconsecvene legislative utilizate pentru a
evaziona.

15.10. Numai un rspuns este corect:
a) cheltuielile aferente veniturilor se deduc conform legii;
b) este corect evidenierea facturilor cu valori reduse fa de cele
reale;
c) de regul, sumele ncasate n timpul inspeciei fiscale scad n
ritm mai mare dect ritmul ncasrilor de TVA;
d) frecvena mare a erorilor de nregistrare nu influeneaz nivelul
TVA-ului datorat;
e) este corect evidenierea facturilor referitoare la servicii
inexistente.

106


mprumuturile de stat. Creditul public

16.1. Obiectivele unitii de nvare 6 (16) ......................... pag 106
16.4 mprumuturile de stat creditul public prezentare
general ........................................................................ pag 106
16.5 Elementele tehnice ale mprumuturilor de stat ............. pag 112
16.4. Operaiunile legate de mprumuturile de stat ................ pag 118

privind:
mprumuturile de stat-creditul public
elementele tehnice ale mprumuturilor de stat
operaiunile legate de mprumuturile de stat.


16.2. mprumuturile de stat creditul public,
prezentare general

Coninutul economic al creditului public
Apariia creditului public este determinat de insuficiena
resurselor financiare ale unei autoriti publice centrale sau locale, n
raport cu cheltuielile acesteia.
mprumutul de stat apare n legtur cu execuia bugetului
de stat care se poate confrunta cu insuficiena veniturilor n raport cu
cheltuielile prevzute a se efectua, aprnd astfel necesiti de
trezorerie (acoperirea unor cheltuieli pe termen scurt), sau necesiti
de echilibrare a bugetului (acoperirea deficitului anual).
Creditul public este o form de credit acordat statului sau
altei entiti dependente de acesta. Pot fi creditori ai statului persoane
fizice i juridice, rezidente sau nerezidente care dein resurse bneti
temporar disponibile i care accept s le pun la dispoziia statului
sub form de mprumut.

SUGESTII
Coninutul
economic
al creditului
public
107

Deoarece n societate au nevoie de resurse bneti:
autoritile publice, ntreprinztorii privai, organizaiile
cooperatiste, unele categorii sociale, pentru + asigurarea
desfurrii normale a activitilor lor economice (creditul pe termen
scurt), + efectuarea de investiii (credite pe termen mijlociu sau
lung), + satisfacerea unor nevoi ale populaiei (credite de consum) i
oferta de capital este limitat, atunci creditul public intr n
competiie cu creditul privat.
mprumutul contractat de un agent economic la o banc i utilizat
de acesta n calitate de capital, contribuie la creterea masei profitului
realizat. Cu toate c mprumuturile de stat folosite n scop de consum
nu produc valoare, ele sunt totui purttoare de dobnzi. Plata dobnzii
i restituirea mprumutului se fac pe seama veniturilor bugetare.
Comparaia dintre creditul public i cel privat este prezentat
n tabelul nr 16.1.

Comparaia dintre creditul public i cel privat
Tabelul nr. 16.1.
Creditul public Creditul privat
este contractat de ctre stat; este contractat de agenii economici,
populaie;
debitorul este reprezentat de
autoritile publice centrale i
locale, iar creditorii sunt cei de la
care provin resursele de mprumut;
debitorii sunt agenii economici,
populaia;
cererea vine din partea autoritilor
publice centrale i locale;
cererea vine din partea persoanelor
fizice sau juridice;
oferta vine din partea bncilor,
altor instituii financiare, agenilor
economici, populaiei;
oferta vine din partea statului,
bncilor, altor instituii financiare,
agenilor economici, populaiei;
este utilizat pentru funcionarea
serviciilor publice, finanarea
cheltuielilor militare, meninerea
ordinii publice, rambursarea la
scaden a datoriei publice, plata
dobnzilor aferente;
este utilizat att n scopuri
productive, caz n care contribuie la
creterea profitului realizat din care
se cedeaz bncii o parte sub form
de dobnd, ct i neproductive,
cnd se percepe, de asemenea,
dobnd chiar dac nu produc
valoare adugat;
rambursarea i plata dobnzilor i
comisioanelor aferente se
realizeaz pe seama veniturilor
bugetare (impozite, taxe, etc);
rambursarea i plata dobnzilor i
comisioanelor aferente se realizeaz
pe seama resurselor private;
dobnda platit de stat, la
mprumuturile contractate, exprim
relaii de redistribuire a venitului
naional; se redistribuie, n
principal, veniturile persoanelor
fizice i juridice, mobilizate la
fondurile de resurse financiare
publice, pe calea impozitelor i a
taxelor, n favoarea celor care au
mprumutat statul i pentru care
ncaseaz dobnzi.
dobnda pltit de debitori exprim
relaii de distribuire a valorii
adugate ntre participanii la
activitatea economic financiar prin
credit, precum i a profitului realizat
de agentul economic, mprumutat i
banca mprumuttoare.
Sursa: Moteanu T. i colectivul, Finane publice, Editura
Universitar, Bucureti, 2008, p.237.
Creditul
public
i creditul
privat
108

Deosebirile dintre creditul public i cel privat conduc la
deosebiri i ntre aciunile i obligaiunile emise de societile de
capital i obligaiunile mprumuturilor de stat. n tabelul urmtor sunt
prezentate comparativ aciunile i obligaiunile menionate mai sus.

Aciuni i obligaiuni-comparaii
Tabelul nr. 16.2.
Aciunile emise de
societi de capital
Obligaiunile emise
de societi de
capital
Obligaiunile
mprumuturilor
de stat
nscrisuri care cer-
tific deintorului
lor calitatea de
coproprietar al
acesteia.
Caracteristici:
dau dreptul deinto-
rului lor la o parte
din profitul realizat
sub form de divi-
dend;
nu au valoare proprie
(capital fictiv sau
iluzoriu);
reprezint o anumit
valoare, respectiv ca-
pitalul real
concretizat n
mijloace de munc,
obiective, procurate
cu bani de la acio-
nari;
circul independent
de capitalul real, se
cumpr, se vnd i
se gajeaz ca i cum
ar avea o valoare
proprie.
certific
deintorului lor
calitatea de creditor
i-i dau dreptul s
primeasc o do-
bnd la sumele
mprumutate,
indiferent de
rezultatele obinute
de societatea care a
emis obligaiunile.
Caracteristici:
dau dreptul la un
venit fix;
nu au valoare
proprie (capital fictiv
sau iluzoriu);
reprezint o anumit
valoare, respectiv
capitalul real concre-
tizat n mijloace de
munc, obiective,
procurate cu bani de
la diverse categorii
de creditori pe baz
de obligaiuni sau
alte nscrisuri;
circul independent
de capitalul real, se
cumpr, se vnd i
se gajeaz ca i cum
ar avea o valoare
proprie.
titluri care atest
deintorilor lor
calitatea de creditor
al statului.
Caracteristici:
nu au o valoare
proprie;
circul ca i cum ar
avea o valoare pro-
prie;
pot fi utilizate att n
scopuri productive,
ct i pentru consum,
caz n care nu gene-
reaz valoare adu-
gat;
dau deintorului
dreptul de a primi o
dobnd din partea
statului care se su-
port din resursele
bugetare;
reprezint un dublu
capital fictiv.
Sursa: Moteanu T. i colectivul, Finane publice, Editura
Universitar, Bucureti, 2008, p.238.

Aciuni
i
obligaiuni-
comparaii
109

Din punct de vedere juridic, mprumutul de stat este o
nelegere ntre o persoan fizic sau juridic, pe de o parte, i stat, pe
de alt parte, prin care prima consimte s pun la dispoziia statului o
sum de bani, sub form de mprumut, iar acesta din urm se
angajeaz s o ramburseze la termenul stabilit i s achite dobnd i
alte costuri aferente stabilite.

Trsturile mprumutului de stat

1. Caracter contractual. Spre deosebire de impozit care
constituie o prelevare obligatorie, mprumutul exprim acordul de
voin al prilor.
De regul, mprumuturile de stat au la baz principiul
facultativitii. Exist i cazuri de mprumuturi forate, cnd
subscrierea nu este lsat la latitudinea subscriitorilor, ci are un
caracter obligatoriu.
2. Caracter rambursabil. mprumutul se restituie la ter-
menul fixat persoanelor fizice i juridice care l-au acordat, spre deo-
sebire de impozit care constituie o prelevare la dispoziia statului
definitiv, fr contraprestaie i nerambursabil.
3. Contraprestaia. mprumuturile de stat asigur deintorilor
de nscrisuri publice pe lng rambursarea sumei mprumutate i o
anumit contraprestaie, de regul dobnd sau alte forme de ctig.

Concluzii ale specialitilor privind mprumuturile de stat:

mpumuturile de stat genereaz cheltuieli bugetare supli-
mentare sub form de dobnzi, comisioane, prime de ram-
bursare etc., care necesit, n final, majorarea impozitelor;
mprumuturile uureaz sarcina fiscal a generaiei
prezente, dar afecteaz generaiile viitoare cu cheltuielile
necesare rambursrii ratelor scadente i plata dobnzilor;
mprumuturile publice afecteaz nsui capitalul naiunii,
n timp ce impozitele diminueaz numai veniturile
acesteia;
echilibrarea bugetului de stat trebuie s se asigure exclu-
siv pe seama veniturilor ordinare.

Acoperirea golului temporar de trezorerie sau a deficitului
bugetar anual prin mprumuturi n loc de impozite prezint unele
avantaje:
+ operativitatea (deoarece evit un proces legislativ, de
regul, de lung durat, strict obligatoriu n cazul
impozitelor),
+ evitarea nemulumirii sociale (deoarece, fr excepie,
Trsturile
mprumuturilor
de stat
110

creterea fisclitii este o decizie guvernamentala
neagreat nici de populaie, nici de ntreprinzatori) i
+diminuarea relativ n timp a efortului fiscal,deoarece
acioneaz efectele inflaiei, n masura n care dobnda
angajat ajunge n timp s nu mai acopere integral rata
inflaiei.
Aceste avantaje au ns un cost reprezentand dezavantajul
apelului la mprumut, cost format din:
+ cheltuielile de lansare (publicitate, comisioane),
+ vnzarea sub pari,
+ dobnda,
+ prima de rambursare .a.
n cazul n care mprumutul (include i cheltuielile aferente
lui) are ca destinaie aciuni de tip investiii economice,
rambursarea se poate face din venitul net adus de acestea, ceea ce
nu genereaz cheltuieli bugetare suplimentare la datele de scaden.
Cnd destinaia mprumutului nu este de natura inves-
tiiilor, astfel nct rambursarea lui determin cheltuieli care sunt
acoperite din sursele fiscale curente ale anilor de rambursare,
atunci mprumuturile bugetare de echilibrare sunt impozite
anticipate.
n calitatea lor de impozite anticipate, mprumuturile de stat
se deosebesc de impozitele curente prin urmtoarele caracteristici:
O au caracter contractual aceasta exclude caracterul
obligatoriu al impozitelor curente, nlocuit cu alternativa
facultativitii, deoarece posibilii creditori pot s nu
accepte condiiile de preluare a mprumutului. Statul nu
acord garanii materiale.
O au caracter rambursabil, similar oricrui mprumut, dar
nespecific pentru impozite; acest caracter se pstreaz
inclusiv n cazul mprumuturilor zise perpetue, deoarece
rambursarea acestora se face totui, chiar dac discret i
fr o scaden anterior anunat;
O asigur contraprestaie, care nu este o trstur a im-
pozitelor; aceast contraprestaie este, de regul,
dobnda, prima de rambursare i emiterea sub valoarea
nominal (sub pari).

111

1. Avnd n vedere faptul c mprumuturile bugetare de
echilibrare sunt apreciate ca impozite amnate cum apreciai
dvs. echitatea sarcinii fiscale astfel constituite pentru
generaiile viitoare?


Test de
autoevaluare
112

16.3. Elemente tehnice ale mprumuturilor de stat

nainte de lansarea unui mprumut de stat este necesar
stabilirea unor elemente tehnice care l definesc din punct de vedere
juridic:
Denumirea mprumutului
Valoarea nominal
Valoarea real
Cursul
Termenul de rambursare
Dobnda
Avantaje i faciliti.

Denumirea mprumutului poate s fie legat de destinaia
acestuia.

Valoarea nominal (Vn) pentru fiecare mprumut contractat
statul emite nscrisuri de o anumit valoare trecut pe nscris
(valoarea nominal) exprimnd mrimea creanei pe care deintorul
o are de ncasat. La scaden statul achit deintorului valoarea
nominal a titlului.
Valoarea real (Vr) este valoarea la care se vinde i se
cumpr la burs anticipat un titlu deinut, valoare care poate fi mai
mare sau mai mic dect valoarea nominal. Mrimea valorii reale
depinde de cursul cu care se coteaz titlurile publice la burs.
Cursul (C) exprim preul cu care se cumpr i se vnd 100
de uniti monetare de valoare nominal i acesta poate fi: al pari,
adic egal cu 100, sub pari, adic mai mic dect 100, sau supra pari,
adic mai mare dect 100. La lansarea unui mprumut, cursul
obligaiunii unui mprumut de stat este, de regul, sub pari i foarte
rar, al pari sau supra pari.
Cursul depinde de raportul dintre cererea i oferta de
capital de mprumut, de nivelul dobnzii la mprumutul respectiv, ca
i de alte avantaje oferite de stat deintorilor nscrisurilor acelui
mprumut.
Sensibilitatea pune n eviden corelaia dintre rata
dobnzii i curs. Aceast corelaie este invers proporional.
Sensibilitatea arat cu ct se modific cursul obligaiunii la
modificarea ratei dobnzii cu 1%.

Termenul de rambursare
mprumuturile pot fi :
O cu termene (precise) de rambursare i
O fr termene precise de rambursare.
Elementele
tehnice ale
mprumuturilor
de stat
113

n funcie de termenul pentru care se contracteaz
mprumuturile, titlurile emise au denumiri diferite.

a) mprumuturi pe termen scurt.
+ certificatele de depozit titluri pe 3 sau 6 luni, emise la
hotrrea guvernului pentru a acoperi deficitul bugetar al anului n
curs. Au dobnda fix, valoarea de emisiune este egal cu valoarea
nominal.
+ certificate de trezorerie nscrisuri pe 1, 3 sau 6 luni
emise de ctre trezoreria statului pentru a acoperi nevoia temporar
de resurse care apare din cauza necolectarii corespunztoare i la
timp a veniturilor publice.Au rata dobnzii fix i o valoare nominal
predefinit.
+ certificate de impozit titluri care apar pe pieele dez-
voltate i sunt folosite de populaie pentru plat impozitelor datorate
statului. Suma mprumutat nu este rambursabil dar se face o
compensare ntre datoria statului fa de creditor, care este de-
intorul nscrisului i datoria creditorului fa de stat reprezentat de
impozitul pe profit.

b) mprumuturi pe termen mediu i lung.
+ obligaiuni valori mobiliare care dau posesorului
calitatea de creditor dar i dreptul de a ncasa la un anumit termen
dobnda cuvenit i suma de rambursat. Aceasta se face fie la
maturitatea mprumutului (scadena final), fie n rate anuale. Statul
emite obligaiuni publice, iar colectivitile locale (judee, municipii,
orae) emit obligaiuni municipale.

c) mprumuturi fr termen.
+ titluri de rent perpetu. Statul se oblig s plteasc
dobnda anual, dar nu face nici o precizare cu privire la momentul
rambursrii creditului. Rambursarea poate avea loc oricnd n viitor
atunci cnd statul va dispune de resurse. Statul rscumpr titlurile
de rent perpetu prin tragere la sori.
Dobnda (Dob) reprezint o form a preului pe care statul
l pltete creditorilor si pentru folosirea sumei mprumutate. Este
un venit fix de care beneficiaz toi deintorii de nscrisuri,
proporional cu valoarea nominal a sumelor mprumutate.
De regul, rata dobnzii la mprumuturile de stat se menine
la un nivel mai mic dect cel de la creditele bancare, diferind de la o
ar la alta i de la o perioad la alta.

114

Rata nominala a dobnzii (Rn) este acea rata de dobnd
care aplicat la valoarea mprumutului permite calcularea mrimii
dobnzii. Aceast rata a dobnzii poate fi fix (nu se modific pe
toata durata de via), sau poate fi variabil (se aliniaz la dobnda
pieei).
Rata real a dobnzii (Rr) reprezint o rat a dobnzii
corelat cu indicele de pre al PIB (deflator) fa de anul precedent
luat ca baz, din ara creditorului.
Venitul sub forma dobnzii poate fi acordat n trei modaliti:
plata n numerar la scaden, pe baza detarii
cupoanelor aferente respectivei scadene;
atribuirea dobnzii doar unora din obligaiunile emi-
se, prin tragerea la sori a seriilor titlurilor ctigatoare;
n acest caz, dobnda aferent mprumutului, la data unei
scadene de plat a acesteia, se divide ntr-un numr de
ctiguri; titlurile ctigatoare sunt retrase din circulaie
odat cu nmnarea ctigului;
mixt, cnd o parte din dobnd se pltete n numerar, iar
o alt parte sub form de ctiguri.

Relaii de calcul:

Dob = V
n
x R
n

V
r
= V
n
x C
R
r
= Dob/Vr x 100
R
r
= (100 + R
n
)/(100 + I
PIB1/0
) x 100 100

unde:
Dob dobnda ,
V
n
valoarea nominal,
V
r
valoarea real,
R
n
rata nominal a dobnzii,
R
r
rata real a dobnzii,
C cursul,
I
PIB1/0
indicele de pre al PIB(deflator) fa de anul
precedent luat ca baz, din ara creditorului.

Cuponul este un nscris cu elemente de securizare, pe care este
menionat scadena la care este ncasabil dobnda aferent titlului
respectiv pentru o perioad determinat. La fiecare scaden de
dobnd, posesorul detaeaz cuponul, l prezint casieriei pltitoare
i ncaseaz n schimbul su dobnda aferent. Avnd valoare
reprezentat prin dobnda de ncasat, cuponul este i el un titlu de
valoare i poate circula separat de titlul de care a fost ataat.
115

Cele mai uzuale nscrisuri sunt prezentate n continuare:
Bonurile de tezaur pot avea sau nu putere circulatorie.
n primul caz ele circul ca i banii de hrtie. n al doilea caz pot fi
negociabile la burs n msura n care piaa este suficient de
susinut; de asemenea, pot fi lombardate (n toate cazurile n care nu
se pot negocia la burs), adic vndute nainte de termen acelor bnci
care fac astfel de operaiuni i care i rein o parte din dobnda
aferent respectivelor bonuri de tezaur sub forma taxei de lombard
(similar taxei de scont).
Poliele de tezaur sunt supuse dreptului cambial, adic pot fi
scontate nainte de termen acelor bnci ce fac astfel de operaiuni i
care i rein o parte din dobnda aferent polielor de tezaur sub
forma taxei de scont.
Certificatele de trezorerie nu au putere circulatorie. Ele sunt
preschimbate n numerar la scaden, plus dobnda aferent.
Certificatele sau bonurile de impozite sunt nscrisuri cu care
statul i pltete furnizorii, nu sunt purttoare de dobnd i pot fi
utilizate de posesori pentru plata impozitelor ctre stat.
Obligaiunile sunt nscrisuri cu pia secundar, adic
negociabile la burs. Similar, titlurile cu rent perpetu, care sunt
retrase din circuitul economic de ctre stat prin achiziionarea lor la
burs, la preul pieei.

Avantaje i faciliti
Pentru a face mai atractive mprumuturile de stat acesta
poate proceda la:
+ nlocuirea dobnzii cu ctiguri Suma care ar fi revenit
tuturor deintorilor de nscrisuri sub form de dobnd se
repartizeaz deintorilor nscrisurilor ieite ctigtoare la
tragerile la sori.
+ Plasarea mprumuturilor la un curs sub valoarea nomi-
nal i acordarea unei prime de rambursare la un curs al
pari sau plasarea la un curs al pari i rambursarea la un curs
suprapari. Se acord o prim care reprezint diferena
dintre valoarea nominal a unui titlu de stat, la care se
ramburseaz mprumutul i valoarea real la care acesta a
fost plasat.
+ Scutirea de impozite i taxe a veniturilor provenind de la
anumite mprumuturi i/sau tranzaciilor la burs cu efecte
publice;
+ Acceptarea de ctre stat a unor nscrisuri ale mprumu-
turilor sale, la valorea nominal, drept plat n contul
impozitelor datorate de ctre deintorul lor nainte de
expirarea termenului de rambursare;

116

+ Garantarea mpotriva variaiilor puterii de cumprare a
monedei naionale prin:
+ stabilirea unei dobnzi nominale care s fie real
pozitiv pe tot parcursul mprumutului,
+ exprimarea mprumutului ntr-o unitate monetar mai
stabil sau ntr-o unitate de calcul,
+ indexarea mprumutului pe baza unui indice de pre.

117

2. Cum apreciai plasarea mprumuturilor pe pia la un curs
sub valoarea nominal?


Test de
autoevaluare
118

16.4. Operaiunile specifice
ale mprumuturilor de stat

Aceste operaiuni sunt legate de:
+ plasarea mprumuturilor,
+ rambursarea acestora i
+ modificarea unora din elementele tehnice ale mprumu-
tului ulterior lansrii lui.

Plasarea mprumuturilor publice
Plasarea mprumuturilor presupune vnzarea titlurilor i
ncasarea contravalorii vnzrii care va reprezenta suma colectat ca
mprumut de ctre emitent. Plasarea este operaiunea prin care
statul intr n posesia sumei mprumutate.
Forme de plasare:
A) Plasarea direct de ctre stat a titlurilor prin interme-
diul instituiilor ce aparin Ministerului Finanelor,
de regul, trezorerii publice.
Subscripia public este forma de plasare organizat i gestio-
nat de Ministerul Finanelor.
Acoperirea cheltuielilor ocazionate de vnzarea titlurilor i
colectarea sumelor se face printr-un comision acordat instituiei
organizatoare a plasrii. Plata valorii titlurilor subscrise i intrarea n
posesia lor se face ulterior, cu un decalaj n timp, necesar pentru
corelarea volumului subscrierii cu volumul mprumutului lansat.
n practica plasrii mprumuturilor prin subscripie pu-
blic se ntlnesc dou situaii :
a) cnd nu se limiteaz cuantumul mprumutului ce poate fi
contractat. n acest caz, fiecare subscriitor efectueaz
vrsminte pentru ntreaga sum subscris, fr nici o
restricie;
b) cnd cuantumul mprumutului se limiteaz.
n aceast situaie sunt urmtoarele variante:
= subscrierile se desfoar pn la expirarea termenului de
subscriere, urmnd ca n caz de depire, pe ansamblu a
plafonului stabilit, s se limiteze fiecrui subscriitor suma
ce poate s se verse (proporional cu cea subscris),
= stabilirea de limite de subscriere de la nceput, pe fiecare
ghieu sau plasator.

EFECTELE plasrii directe:
- statul intr treptat n posesia sumei mprumutate, pe msur
ce reuete s vnd nscrisurile emise;
- operaiunea de vnzare impune un cost generat de cheltuielile
instituiilor publice ce se ocup cu vnzarea nscrisurilor.
Operaiunile
legate
de
mprumuturile
de stat
119

Acest cost reduce randamentul mprumutului, deoarece din
suma obinut din vnzarea nscrisurilor se scad cheltuielile
de plasare.

Exist i practica atribuirii ctre fiecare agent plasator al
instituiei organizatoare a unui anumit plafon de mprumut
(un anumit numr de obligaiuni), urmnd ca el s le vnd
n ordinea cronologic a solicitrilor.

B) Plasarea prin intermediul bncilor sau a consoriilor
bancare.
Banca, n calitate de intermediar, fie preia n comision nscri-
surile emise de stat, fie le cumpr efectiv.

Plasarea n comision banca i asum responsabilitatea
s vnd titlurile emise de stat la valoarea nominal.
Pe baza contractului, statul pune la dispoziia bncii un
anumit numr de nscrisuri pe care aceasta, ntr-un anumit
interval de timp numit perioad de plasament vinde aceste
nscrisuri posesorilor de capital. Pe msura vnzrii
inscrisurilor, banca pune la dispoziia statului banii
ncasai reinnd comisionul prevzut n contract.

EFECTELE plasrii n comision:
- statul intr treptat n posesia banilor;
- riscul plasrii din punct de vedere al vnzrii nscrisurilor
revine statului;
- randamentul mprumutului depinde de comisionul pe care
l percepe banca.

Cumprarea nscrisurilor emise de stat de ctre
intermediari banca cumpr toate titlurile emise de stat
la un pre de emisiune prevzut n contractul de
intermediere, nscrisuri pe care ulterior le vinde la un pre
mai mare dect preul de emisiune. Exist cazuri n care
banca nu poate vinde nscrisurile la un pre mai mare dect
preul de emisiune i atunci le vinde la un pre mai mic
acceptnd pierderea, sau rmne unicul creditor al statului
ateptnd data scadenei mprumutului.

EFECTELE plasrii prin intermediari:
- statul intr dintr-o dat n posesia sumei mprumutate;
- riscul plasamentului se transfer ctre banc.

120

C) Plasarea prin intermediul bursei de valori
Prin vnzare la burs sunt plasate nscrisurile unui mprumut
nou, atunci cnd statul dorete ca acesta s treac neobservat.
Aceast modalitate prezint avantajul c este discret, comod i
foarte puin costisitoare. Dezavantajul este c aceast metod nu
poate fi aplicat pe scar larg, deoarece oferta mare de nscrisuri ar
atrage dup sine reducerea cursului acestora, ceea ce ar micora
randamentul financiar al mprumutului.

EFECTELE plasrii prin bursa de valori:
- nregistrarea variaiilor de curs face imposibil
cunoaterea sumei rezultate din vnzarea titlurilor;
- cheltuielile de plasament sunt reduse deoarece nscrierea
titlurilor la burs se face automat ceea ce face ca randa-
mentul mprumutului s nu depind de eventuale
comisioane sau cheltuieli de cotare.

Rambursarea mprumuturilor publice

Rambursarea mprumuturilor publice este operaiunea prin
care se retrag din circulaie titlurile emise de stat.

Modaliti de rambursare:

4 Rambursarea pe calea anuitilor. Prin anuitate se
nelege plata anual de ctre debitor a unei pri din
valoarea mprumutat la care se adaug dobnda aferent
anului respectiv.
Anuitatea presupune o rambursare ealonat a sumei m-
prumutate. Ratele anuale de rambursat pot fi egale, mai
mari sau mai mici. Cel mai frecvent se folosete
rambursarea n rate egale.
4 Rambursarea prin intermediul bursei de valori
mobiliare. Ori de cte ori pe pia sunt cotate titluri de
stat acestea pot fi retrase din circulaie n orice moment
prin rscumprarea la burs.
Se urmresc momentele cnd cursul bursier are tendina s
scad ceea ce face ca efortul bugetului de stat privind rscumprarea
s scad.
Aceast modalitate prezint avantajul c este simpl i nu
comport cheltuieli foarte mari de rscumprare.

4 Rambursarea prin trageri la sori, se folosete atunci
cnd numrul creditorilor statului este foarte mare i cnd
obligaiunile au fost emise fr o scaden ferm.
121

n scopul retragerii lor din circulaie se organizeaz periodic
trageri la sori. n acest caz sunt restituite doar sumele aferente
obligaiunilor care au ieit ctigatoare la tragerile la sori. Aceste
trageri se vor repeta astfel nct s poat fi realizat rscumprarea
integral ntr-un anumit interval de timp.

Nerambursarea datoriei

n cazuri de excepie, statul nu mai are n vedere rambursarea
datoriei, ci amnarea sau stingerea ei forat. Sunt cunoscute n acest
sens urmtoarele modaliti:
arieratele financiare, adic amnarea sine die a rambur-
srii datorit unor mprejurri excepionale (conflict armat,
criz economic prelungit, catastrofe naturale);
reealonarea, adic reaezarea termenelor de plat i a
cuantumului rambursrilor, uneori inclusiv a dobnzilor, ca
rezultat al consecinelor unor situaii de excepie;
stingerea prin inflaie, adic diminuarea relativ a plilor
angajate anterior unui proces inflaionist puternic i de
durat sau unei hiperinflaii; diminuarea ar putea fi att de
puternic, n contextul unei masive creteri a masei
monetare, nct plata datoriei s se poat face n termenii ei
nominali fr nici un fel de efort;
repudierea, adic negarea/nerecunoaterea unui mprumut
angajat de stat anterior i care intervine, de regul, n cazul
schimbrilor de regim politic.

MODIFICRI ALE ELEMENTELOR TEHNICE
ALE MPRUMUTURILOR N TIMPUL DERULRII
MPRUMUTURILOR DE STAT

Pe parcursul derulrii mprumuturilor de stat pot s apar
modificri ale nivelului dobnzii sau modificarea termenului de
rambursare.

Modificarea nivelului dobnzii

Dobnda titlurilor de stat poate fi modificat de ctre stat
atunci cnd pe piaa capitalurilor de mprumut se nregistreaz
fluctuaii nsemnate ale ratei dobnzii datorit modificrii raportului
dintre cererea i oferta de capital de mprumut.
Dac rata dobnzii scade statul poate proceda la o
operaiune numit CONVERSIUNE.

122

EFECTELE scderii ratei dobnzii:
- scade costul mprumutului;
- se reduce gradul de fructificare a investiiei n titluri de stat.

CONVERSIUNEA modificarea ratei dobnzii la un mpru-
mut public, datorat diminurii dobnzii curente sub nivelul celei
practicate la respectivul mprumut. Statul gsete pe pia surse de
creditare mai ieftine dect cele pe care le-a gsit la momentul plasrii
mprumutului. Conversiunea presupune nlocuirea titlurilor emise
n trecut (titluri vechi) cu alte titluri pentru care dobnd este
corelat cu cea a pieei, adic mai mic (titluri noi).
Conversiunea forat presupune nlocuirea titlurilor vechi cu
altele noi, ntr-un interval de timp anunat. Dup ncheierea
acestuia, titlurile vechi i pierd valabilitatea.
Conversiunea facultativ presupune nlocuirea titlurilor
vechi cu altele noi prin preschimbare benevol de ctre posesorii
titlurilor vechi; titlurile vechi nu-i pierd valabilitatea; titlurile noi pot
fi procurate fie la schimb cu cele vechi, fie prin cumprare.
Conversiunea prin rambursare anticipat presupune
nlocuirea titlurilor vechi cu unele noi cu opiunea pentru posesorii de
titluri vechi de a i le preschimba sau de a solicita rscumprarea lor.
Conversiunea afecteaz negativ imaginea de debitor a
statului i i nrutete piaa pentru eventuale viitoare lansri de
mprumuturi.
Conversiunea este posibil dac att pe piaa monetar ct i
pe piaa obligaiunilor private se nregistreaz o scdere a ratei
dobnzii.
Creditorii nu sunt obligai s accepte conversia datoriei
publice. n acest caz ei au dreptul s solicite statului rambursarea
mprumutului.
Dac rata dobnzii crete, statul poate modifica, tot n
sensul creterii, nivelul ratei dobnzii la titlurile deja emise. Aceast
operaiune se numete AROZARE.
AROZAREA este operaiunea invers conversiunii i este
practicat atunci cnd, datorit creterii ratei dobnzii pe pieele
monetare i de capital sau altor fenomene conjuncturale, cursul
bursier al titlurilor de stat scade dramatic, genernd repercusiuni
negative pentru debitorul-stat. Pentru a reface aceast imagine se pot
lansa noi nscrisuri cu dobnd majorat, care s le nlocuiasc pe
cele vechi.
n msura n care statul dispune de resurse financiare i nu
dorete s contracteze noi mprumuturi n viitorul apropiat, atunci,
profitnd de scderea cursului, poate cumpra la burs la un curs
avantajos nscrisurile respective. Aceast operaiune nu este o arozare, ci
o rscumprare a mprumutului nainte de termenul de rambursare.
123

EFECTELE creterii ratei dobnzii:
- crete costul mprumutului deoarece cheltuielile cu
dobnda vor fi mai ridicate;
- se menine la acelai nivel cursul obligaiunilor pe pia.

Modificarea termenului de rambursare

Dac statul debitor se confrunt cu dificulti n rambursarea
mprumuturilor se apeleaz la o operaiune numit
CONSOLIDARE.

CONSOLIDAREA este o operaiune viznd:
+ modificarea termenului de rambursare a unui mprumut i
se practic n legtur cu: 4 mprumuturile pe termen scurt sau
mediu care sunt transformate n mprumuturi pe termen lung sau fr
termen; 4 atunci cnd titlurile pe termen scurt se apropie de scaden
i 4 statul nu dispune de resurse financiare pentru a rscumpra
respectivele titluri.
La scaden statul va oferi titluri de rent sau titluri de rent
perpetu cu aceeai valoare ca i cele pe termen scurt, dar cu o
majorare de dobnd, majorare determinat de faptul c, pentru
termene mai lungi, dobnda este mai mare, fenomen normal al
pieelor monetare i de capital.
Efectul consolidrii pentru stat vizeaz dou aspecte:
- anim rambursarea datoriei pentru un buget viitor n
care se presupune c vor exista resurse provenite din
venituri curente care s permit rambursarea;
- se vor plti dobnzi suplimentare aferente anilor n care
s-a prelungit plata mprumuturilor.

n cazul consolidrii, creditorii pot opta pentru:
* acceptarea unei noi scadene impuse de stat,
* vnzarea pe pia a titlurilor deinute.

n cazul vnzrii titlurilor apare un efect negativ referitor la
scderea cursului titlurilor, din cauza ofertelor mari de vnzare.
Pentru a se evita aceste efecte negative care fac ca deintorii
de capital s i piard ncrederea n titlurile de stat, statul poate
efectua o CONSOLIDARE DEGHIZAT. Atunci cnd se apropie
scadena unui mprumut se procedeaz la contractarea unui nou
mprumut n scopul rambursrii mprumutului vechi ajuns la
scaden. O asemenea soluie este fezabil atunci cnd
mprumuturile pe termen scurt nu dein o pondere prea mare n
totalul datoriei publice, dezechilibrul bugetar pare s fie de scurt
124

durat, iar deintorii de bonuri de tezaur i alte nscrisuri similare
consimt s-i plaseze n continuare disponibilitile lor bneti n
astfel de nscrisuri.
Consolidarea este avantajoas pentru bnci, deoarece ele n-
caseaz importante comisioane pentru operaiunea de preschim-
bare a inscrisurilor mprumuturilor.

Rambursarea mprumuturilor se efectueaz din urmtoa-
rele fonduri:
a) fondul special de amortizare La dispoziia unei instituii
specializate se constituie un fond cu afectaie special, din
care se achit cheltuielile cu plata dobnzilor i rambursarea
mprumuturilor. Acest fond se alimenteaz din anumite
venituri publice date n administrarea instituiei respective.
b) resursele prevzute n buget cu aceast destinaie chel-
tuielile legate de datoria public se nscriu n bugetul de stat
i se acoper din veniturile bugetare ordinare, fr s se
creeze un fond special de amortizare;
c) excedentele bugetare la folosirea excedentelor bugetare
se apeleaz pentru rambursarea mprumuturilor fr termen,
atunci cnd acestea exist i operaiunea respectiv prezint
interese financiare pentru stat.

125

3.De ce statul recurge la consolidarea deghizat?


Test de
autoevaluare
126


ntrebarea 1
RSPUNS:
Pentru a fi echitabile sarcinile fiscale ce vor reveni
generaiilor viitoare datorate recurgerii de ctre stat la mprumuturi,
destinaia mprumuturilor contractate curent trebuie s fie
preponderent pentru consum productiv i nu pentru consum ne-
productiv. Nu ne pronunm mpotriva creditului deoarece apreciem
c este un motor al dezvoltrii alturi de investiii, favorizndu-le.

ntrebarea 2
RSPUNS:
Dac la rambursare cursul va fi al pari sau suprapari atunci
creditorii statului vor fi n ctig, dar statul va mri cheltuielile
bugetare ocazionate de rambursarea mprumuturilor.

ntrebarea 3
RSPUNS:
Dac la vnzarea titlurilor apare un efect negativ referitor la
scderea cursului titlurilor din cauza ofertelor mari de vnzare,
atunci, pentru ca deintorii de capital s nu i piard ncrederea n
titlurile de stat, statul poate recurge la o consolidare deghizat. Cnd
se apropie scadena unui mprumut se procedeaz la contractarea
unui nou mprumut n scopul rambursrii mprumutului vechi ajuns
la scaden. Se poate utiliza o asemenea soluie cnd mprumuturile
pe termen scurt nu dein o pondere prea mare n totalul datoriei
publice, dezechilibrul bugetar s nu fie de durat ndelungat, iar
deintorii de bonuri de tezaur i alte nscrisuri similare consimt s-i
plaseze n continuare disponibilitile lor bneti n astfel de
nscrisuri.



Rspunsuri
i comentarii
la testele de
autoevaluare
Bibliografia
unitii
de
nvare 16
127


16.1. Operaiunea de conversiune a mprumuturilor de stat
presupune:
a) modificarea termenului de rambursare i nlocuirea vechiului m-
prumut cu un mprumut nou a crui scaden este pe termen
mediu sau lung;
b) modificarea nivelului dobnzii i preschimbarea nscrisurilor
vechiului mprumut cu nscrisuri ale unui mprumut nou a crui
dobnd este mai redus;
c) modificarea nivelului dobnzii i preschimbarea nscrisurilor
dobnd este mai ridicat;
d) acordarea unor faciliti creditorilor, care constau n garanii
contra variaiilor monetare;
e) modificarea modalitii de rambursare a mprumutului contractat
de stat.

16.2. Statul apeleaz la mprumuturi din necesiti de echilibru
bugetar:
a) pentru finanarea proiectelor de investiii de mediu;
b) pentru echilibrarea bugetului n cazul insuficienei resurselor;
c) pentru a asigura excedente bugetare pentru anii urmtori;
d) pentru asigurarea echilibrului bugetar nu se apeleaz la
mprumuturi;
e) pentru finanarea proiectelor de investiii rurale.

16.3. Finanarea deficitului bugetului de stat se asigur prin:
1) contribuia benevol a populaiei;
2) donaii primite din partea Fondului Monetar Internaional;
3) mprumuturi de stat;
4) disponibiliti aflate temporar n contul general al
trezoreriei statului;
5) transferuri din bugetele locale.
a) 5; b) 2,3; c) 2,3,4; d) 1,4; e) 3,4.

16.4. Cnd un consoriu bancar cumpr efectiv titluri de stat,
ctigul bancar este dat de:
a) valoarea bursier a inscrisurilor plasate pe pia;
b) comisionul bancar aplicat asupra valorii nominale;
c) mrimea sumelor ce alimenteaz bugetul prin subscripie
public;
d) diferena dintre cursul la care obligaiunile sunt vndute ctre
populaie i cursul la care au fost cumprate de la stat;
e) valoarea comisionului corectat cu procentul n care titlurile sunt
plasate pe pia.

Lucrare
de
verificare
nr. 16
128

16.5. Spre deosebire de impozite, mprumuturile de stat:
1) au caracter obligatoriu;
2) presupun o contraprestaie;
3) nu sunt rambursabile;
4) sunt facultative;
5) nu sunt purttoare de dobnd.
a) 1,3,4; b) 1,3; c) 2,4; d) 3,4,5; e) 1,2,4.

a) termenul de rambursare este data la care se ramburseaz numai
dobnda;
b) dobnda este mrimea creanei pe care creditorul o are de ncasat
de la stat;
c) valoarea nominal este preul pe care statul l pltete
creditorilor si pentru folosirea sumei mprumutate;
d) obligaiunile sau titlurile de rent sunt nscrisuri specifice
mprumuturilor pe termen mediu i lung;
e) valoarea real este suma nscris pe titlul unui mprumut de stat.

16.7. Operaiunea de consolidare a mprumuturilor de stat
presupune:
a) modificarea termenului de rambursare i nlocuirea vechiului
mprumut cu un mprumut nou a crui scaden este pe termen
mediu sau lung;
b) modificarea nivelului dobnzii i preschimbarea nscrisurilor
dobnd este mai redus;
c) modificarea nivelului dobnzii i preschimbarea nscrisurilor
dobnd este mai ridicat;
d) acordarea creditorilor unor faciliti care constau n garanii con-
tra variaiilor monetare;
e) modificarea modalitii de rambursare a mprumutului contractat
de stat.

16.8. mprumuturile externe sunt:
a) venituri ale bncilor externe creditoare;
b) metode de colectare a excedentelor bugetare;
c) garanii acordate de stat pentru mprumuturi interne;
d) suma total a datoriilor unui stat;
e) o form a exportului de capital pentru instituiile creditoare.

16.9. mprumuturile de stat se deosebesc de impozite deoarece:
a) mprumuturile presupun contraprestaie pentru sumele colectate,
n timp ce impozitele sunt fr contraprestaie direct;
129

b) impozitele au un caracter rambursabil, prin intermediul serviciilor
publice;
c) mprumuturile de stat nu au caracter rambursabil, ci sunt
obligatorii ca n cazul impozitelor;
d) mprumuturile de stat nu au caracter rambursabil, ci sunt
perpetue, n timp ce impozitele se ramburseaz prin intermediul
serviciilor publice furnizate;
e) sumele obinute n urma mprumuturilor emise nu au o destinaie
cu caracter productiv, spre deosebire de impozite.

16.10. Nu este element al unui mprumut de stat:
a) valoarea real;
b) cursul;
c) valoarea nominal;
d) denumirea mprumutului;
e) denumirea creditorului.

130


Datoria public, datoria public intern

17.1. Obiectivele unitii de nvare 7 (17) ....................... pag 130
17.2. Datoria public definire, trsturi, indicatori ........... pag 130
17.5. Datoria public intern definire, trsturi, indicatori . pag 138
17.6. Datoria public local ................................................. pag 142
Bibliografia unitii de nvare 7 (17) .................................. pag 145


privind:
Datoria public, trsturile acesteia, indicatorii de
analiz
Datoria public intern, trsturile acesteia, indicatorii
de analiz
Datoria public local.



17.2. Datoria public - definire, trsturi, indicatori

Datoria public reprezint:
= totalitatea sumelor mprumutate
= de ctre autoritile publice centrale i locale
= de la persoane fizice i juridice, rezidente i nerezidente
i
= existente n sarcina acestora la un moment dat.
Datoria public reprezint totalitatea obligaiilor financiare
interne i externe ale statului, la un moment dat, provenind din
mprumuturi contractate direct sau garantate de Guvern, prin Mi-
nisterul Finanelor Publice, sau de autoritile administraiei
publice locale de la diveri creditori, persoane fizice sau juridice
rezidente sau nerezidente n Romnia.

SUGESTII
Datoria
public -
definire,
trsturi,
indicatori
131

Obligaiile reprezint angajamentele care decurg din con-
tractarea mprumuturilor, i anume:

= rambursarea mprumutului,
= plata dobnzilor,
= a comisioanelor,
= a unor avantaje speciale acordate creditorilor.

RAMBURSAREA datoriei publice guvernamentale este o
obligaie a statului necondiionat i irevocabil de plat a
capitalului, dobnzilor comisioanelor, a altor costuri aferente
finanrilor rambursabile angajate sau garantate.
Cheltuielile privind serviciile prestate de ageniile de rating
pentru evaluarea riscului de ar, comisioanele, dobnzile, valoarea
discontului i alte cheltuieli legate de angajarea finanrilor
rambursabile n numele i contul statului sunt pltite din bugetul
de stat.
Pentru acoperirea riscurilor financiare care decurg din
garaniile de stat s-a constituit fondul de risc.

Sursele fondului de risc sunt:

4 sumele ncasate sub form de comisioane de la garantai de stat;
4 sumele ncasate sub form de comisioane de la garantai de
stat, reprezentnd rate de capital, dobnzi, comisioane i
alte costuri aferente finanrilor rambursabile garantate de
stat, pltite de Ministerul Finanelor Publice n numele
garantatului;
4 dobnzi la disponibilitile aflate n contul fondului de risc;
4 majorri de ntrziere;
4 sume recuperate conform legii;
4 fonduri alocate de la bugetul de stat pentru acest scop.

Scopul datoriei publice

Scopul contractrii datoriei publice este:
= finanarea deficitului bugetar de stat;
= finanarea unor obiective de investiii de interes
naional;
= refinanarea datoriei publice interne;
= alte obiective aprobate prin legi speciale.
Scopul
datoriei
publice

132

Clasificarea datoriei publice

Dup apartenena geografic a creditorului, datoria pu-
blic poate fi intern sau extern.
Datoria public intern este reprezentat de mprumuturi
la care subscriu creditori de pe pia intern.
Datoria public extern este format din mprumuturi
contractate de stat la bnci cu sediul n alte ri i instituii
financiar-bancare regionale i internaionale, de la
guvernele altor state precum i pe piaa internaional de
capital.
Din punct de vedere al naturii creditorilor statului:
Datoria public brut const n totalitatea datoriilor con-
tractate de stat pe piaa intern i extern indiferent de
natura creditorilor, indiferent dac acetia sunt publici sau
privai;
Datoria public net reprezint totalitatea mprumuturilor
contractate de stat de la persoane fizice i persoane juridice
altele dect instituiile de drept public.
n raport cu perioada pentru care se contracteaz
mprumutul:
Datoria flotant se refer la mprumuturile pe termen
scurt;
Datoria consolidat include mprumuturi contractate pe
scadene mijlocii i lungi.

n funcie de nivelele de administrare:
Datoria public guvernamental;
Datoria public local.

Datoria public i finanarea deficitului bugetar
n Romnia n anul 2009

Gradul de ndatorare public a fost sub 30% din produsul
intern brut, nivel inferior plafonului de 60% stabilit prin Tratatul de
la Maastricht.
Clasificarea
datoriei
publice

133

Evoluia datoriei publice n PIB n perioada 2006-2009
Tabelul nr. 17.1
2006 2007 2008 2009
Datorie public total 18,4 19,9 21,7 29,9
Datorie public guvernamental 17,4 18,4 19,9 27,7
Datorie public local 1,0 1,5 1,8 2,2
Sursa: www.mfinante.ro

n valoare absolut, creterea datoriei publice s-a datorat att
volumului contractat de datorie pentru acoperirea necesitilor de
finanare a deficitului bugetar, ct i aprecierii datoriei publice n
valut ca urmare a fluctuaiei monedei naionale fa de principala
valut (EUR) n care este denominat datoria public n valut.

Datoria public guvernamental

Datoria public guvernamental n 2009 a fost n cretere cu
27.045,6 milioane lei fa de sfritul anului 2008, n principal ca
urmare a finanrii deficitului bugetar i refinanrii datoriei publice
preponderent n lei, prin emiterea de titluri de stat pe piaa intern.
Comparativ cu randamentul titlurilor de stat emise n luna
decembrie 2008, randamentul titlurilor de stat emise n 2009 s-a
redus n medie cu 4,2% n funcie de scadena titlurilor de stat pn
la nivelul de 10,0% pe an, iar urmare deciziei BNR de a reduce rata
dobnzii de politic monetar la 8,0% i a intei de inflaie medie
stabilit pentru acest an, se ateapt ca nivelul acestor randamente s
se reduc n continuare.

Emisiunile de titluri de stat n lei perioada ianuarie-noiembrie
2009
Tabelul nr. 17.2

mil. lei %
Total emisiuni de titluri de stat, din care: 59.759,9 100,0
certificate de trezorerie (1, 3, 6 i 12 luni) 52.884,4 88,5
obligaiuni de stat de tip benchmark cu
scaden la 3 ani (11,25% cupon)
4.115,9 6,9
obligaiuni de stat de tip benchmark cu
scaden la 5 ani (11,0% cupon)
2.759,6 4,6

134

Structura datoriei publice guvernamentale dup tipul datoriei
arat c datoria public guvernamental contractat direct de stat a
reprezentat 92,5% din total datoria public guvernamental, n timp
ce datoria guvernamental garantat n aceeai perioad
a reprezentat 7,5%.
Structura datoriei publice guvernamentale dup tipul ratei de
dobnd evideniaz o cretere cu 5,7% a ponderii mprumuturilor
contractate cu rat fixa a dobnzii de la 31,3% la 37,0%.
Structura pe durata iniial a mprumuturilor arat c
ponderea cea mai mare de 59,4% este deinut de mprumuturile
contractate pe termen mediu i lung (peste 1 an). Ponderea
ridicat de 40,7% a datoriei pe termen scurt evideniaz un risc de
refinanare a portofoliului de datorie public guvernamental, urmare
a finanrii temporare din disponibilitile contului curent general al
trezoreriei statului n anii anteriori, dar i a emisiunilor
preponderente de certificate de trezorerie n anul 2009.

Finanarea deficitului bugetar

Finanarea deficitului bugetului general consolidat n anul
2009 (estimat la 7,3% din PIB) se va realiza, n principal din surse
interne i n completare din surse externe.

Finanarea deficitului bugetului general consolidat n anul 2009

Tabelul nr. 17.3
mil. lei % n total
Deficit buget general consolidat -36.697,3
- % n PIB -7,3
Finanare deficit bugetar 36.697,3 100,0
Finanare intern 23.796,2 64,8
Finanare extern 12.513,6 34,1
Alte surse (sume recuperate AVAS) 387,5 1,1

135

Finanarea deficitului bugetar se realizeaz prin:

- emisiuni de titluri de stat n lei, respectiv certificate de tre-
zorerie cu discont, cu scadene la 1, 3, 6 i 12 luni i
- obligaiuni de stat de tip benchmark pe piaa intern, cu
scadene pe termen mediu, la 3 i 5 ani;
- emisiuni de titluri de stat sub form de subscripie public,
n valut pe termen mediu;
- mprumuturi deja contractate (n derulare) destinate
finanrii de proiecte;
- contractarea unor finanri externe noi n cadrul pachetului
financiar extern ncheiat cu FMI, UE i Banca Mondial;
- mprumuturi contractate de autoritile administraiei
publice locale;
- sume recuperate de ctre Autoritatea pentru Valorificarea
Activelor Statului din activele bancare ne performante.

Avnd n vedere efectele crizei financiare globale asupra
accesului i termenilor i condiiilor de mprumut pentru companiile
care implementeaz proiecte de interes strategic n Romnia, cu efect
multiplicator n economie, Ministerul Finanelor Publice are n
vedere acordarea de garanii de stat pentru atragerea de resurse
financiare pentru astfel de proiecte.

Serviciul datoriei publice guvernamentale
(milioane Euro) *

Tabelul nr. 17.4

2008 2009
Serviciul datoriei publice
guvernamentale
3.901,1 13.365,4
rate de capital 2.947,4 12.009,4
pli de dobnzi i comisioane 953,7 1.356,0

*) Include serviciul datoriei pentru datoria contractat (intern
i extern inclusiv pachetul financiar extern de la FMI, CE i BIRD),
precum i pentru cea care urmeaz a fi contractat pentru finanarea
deficitelor din anii viitori i pentru refinanarea datoriei publice.

136

Finanarea deficitului bugetar n anul 2010

Finanarea deficitului bugetului general consolidat n anul
2010 (estimat la 5,9% din PIB) se va realiza, n proporie echilibrat
din surse interne i surse externe.

Finanarea deficitului bugetar n anul 2010
Tabelul nr. 17.5
Finanarea deficitului bugetar n anul 2010 2010
mil. lei % n total
Deficit buget general consolidat
5,9
Finanare deficit bugetar 31.906,9 100,0
Finanare intern 14.109,7 44,2
Finanare extern 17.397,2 54,5
Alte surse (sume recuperate AVAS) 400,0 1,3

Finanarea deficitului bugetar se estimeaz a se realiza prin:

emisiuni de titluri de stat n lei, respectiv certificate de trezorerie cu
discont, cu scadene la 1, 3, 6 i 12 luni, i obligaiuni de stat de tip
benchmark pe piaa intern, cu scadene pe termen mediu, la 3, 5
ani i 10 ani;
emisiuni de euroobligaiuni pe pieele externe de capital;
contractarea unor finanri externe noi;
mprumuturi contractate de autoritile administraiei publice
locale;
sume recuperate de ctre Autoritatea pentru Valorificarea Activelor
Statului din activele bancare ne performante.

Plafonul de garanii guvernamentale agreat cu FMI, aferent perioadei
2009-2010 este de 8,6 miliarde lei, n cadrul cruia se vor acorda
garanii att pentru proiecte de interes naional, cu efect multiplicator
n economie, dar i pentru asigurarea co-finanrii proiectelor
finanate de Uniunea European i alte instituii multilaterale.
137

Indicatori ai datoriei publice

Datoria public este un indicator care arat totalitatea obligaiilor
asumate de stat fa de creditorii externi i interni.
Cuantificarea ndatorrii statului pe piaa intern i extern se
realizeaz prin indicatorul grad de ndatorare care se calculeaz ca raport
ntre soldul datoriei publice i produsul intern brut.

G
= SdDP / PIB x 100.

Principalii indicatori de evaluare a efortului financiar realizat de stat
privind datoria public sunt:
Mrimea absolut a datoriei publice exprimat n unitate mone-
tar naional (u.m.n.) sau ntr-o unitate monetar internaional
(u.m.i.)

DP u.m.n. sau DP u.m.i.

Serviciul datoriei publice exprimat n mrime medie pe locuitor
S
DP
/nr.loc. = (Ra
DP
+ DOB
DP
+ A
c
) / nr.loc.
unde,
S
DP
/nr.loc. = serviciul datoriei publice exprimat n
mrime medie pe locuitor;
Ra
DP
= rambursrile anuale aferente datoriei publice;
DOB
DP
= dobnzile aferente datoriei publice;
A
c
= alte cheltuieli ocazionate de datoria public;
nr.loc. = populaia rii.

Raportul dintre serviciul datoriei i totalul cheltuielilor
publice
S
DP
/ CP x 100
Raportul dintre serviciul datoriei i PIB (gradul de
ndatorare menionat mai sus)
SDP/PIB x 100

Raportul dintre dobnzile aferente datoriei publice i
totalul cheltuielilor publice

DOB / CP x 100
Ponderea dobnzilor aferente datoriei publice n PIB

DOB / PIB x 100

Indicatori
ai datoriei
publice
138

17.3 Datoria public intern -
definire, trsturi, indicatori

Datoria public guvernamental intern este partea din datoria
public guvernamental care reprezint:
4 totalitatea obligaiilor financiare ale statului,
4 provenind din mprumuturi contractate direct sau
garantate de stat,
4 de la persoane fizice sau juridice rezidente din
Romnia,
4 n lei sau n valut,
4 inclusiv sumele temporar disponibile din contul general al
Trezoreriei Statului pentru finanarea temporar a deficitelor bugetare.

Plile legate de datoria public sunt realizate pe baza autorizrii
bugetare permanente pentru efectuarea acestor cheltuieli.
Ministerul Finanelor Publice este contractantul i ad-
ministratorul datoriei publice guvernamentale, avnd totodat i
autoritatea de a stabili:
+ viitoarele cerine de lichiditate;
+ scadena datoriei publice guvernamentale;
+ costurile cu dobnda corespunztoare;
+ refinanarea/diminuarea datoriei publice guvernamentale.
Datoria public intern ca parte din datoria public total este
generat de:
+ deficitul bugetar consolidat i
+ activele neperformante preluate de stat la datoria public pe
baz de legi speciale.
Datoria public intern este structurat conform urmtoarelor
criterii:
pe destinaii:
= mprumuturi de stat de pe pia intern, pentru finanarea i
refinanarea deficitului bugetar,
= mprumuturi de stat pe baz de legi speciale pentru
recapitalizare, acordare de despgubiri i alte msuri.
pe tipuri de instrumente:
= certificate de trezorerie denominate n lei
= certificate de trezorerie denominate n valut
= obligaiuni de stat denominate n lei
= obligaiuni de stat denominate n valut
= alte titluri de stat
pe tipuri de scadene:
= titluri de stat pe termen scurt (T < 1an)
= titluri de stat pe termen mediu (1 < T < 5)
= titluri de stat pe termen lung (T > 5 ani)
Datoria public
intern -
definire,
trsturi,
indicatori
139

pe tipuri de detinatori:
= sectorul bancar
= sectorul nonbancar
= ali deintori (conturi guvernamentale).

pe tipuri de moneda de emisiune:
= titluri de stat exprimate n lei
= titluri de stat exprimate n valut.

Indicatori ai datoriei publice interne

Principalii indicatori privind datoria publica intern sunt:

4 Mrimea absolut a datoriei publice interne exprimat n
moneda naional

DPI u.m.n.

4 Datoria public intern ntr-un an

DPI = DPI
d
+ DPI
g

unde
DPI
d
= datoria public intern direct a statului
DPI
g
= datoria public intern garantat de stat

4 Datoria public intern raportat la PIB

DPI/PIB x 100

4 Dobnzile aferente datoriei publice interne raportate la PIB

DOB DPI /PIB x 100

4 Raportul dintre dobnzile aferente datoriei publice interne i
totalul cheltuielilor publice

DOB DPI/CP x 100

4 Serviciul datoriei publice interne

S
DPI
= Ra
DPI
+ DOB
DPI
+ A
c

unde
Ra
DPI
= rambursrile anuale aferente datoriei publice interne
DOB
DPI
=dobnzile aferente datoriei publice interne
A
c
= alte cheltuieli ocazionate de datoria public intern
Indicatori
ai datoriei
publice
140

4 Serviciul datoriei publice interne exprimat n mrime medie pe
locuitor

S
DPI
/nr.loc. = (Ra
DPI
+ DOB
DPI
+ A
c
)/nr.loc.
unde
S
DPI
/nr.loc. = serviciul datoriei publice interne exprimat n
mrime medie pe locuitor
RaDPI = rambursrile anuale aferente datoriei publice interne
DOB.DPI = dobnzile aferente datoriei publice interne
Ac = alte cheltuieli ocazionate de datoria public intern
nr.loc. = populaia rii

4 Raportul dintre serviciul datoriei publice interne i totalul
cheltuielilor publice

SDPI/CP x 100

4 Raportul dintre serviciul datoriei publice interne i PIB

SDPI/PIB x 100

141

1. Care este scopul contractrii datoriei publice?


Test de
autoevaluare
142

17.4 Datoria public local

Pentru realizarea de investiii publice de interes local,
Pentru refinanarea datoriei publice locale,
Consiliile locale, judeene i Consiliul General al Municipiului
Bucureti
pot aproba contractarea sau garantarea de mprumuturi interne
ori externe pe termen scurt, mediu i lung.

Autoritile administraiei publice locale pot contracta sau garanta
mprumuturi numai cu avizul comisiei de autorizare a mprumuturilor
locale.

Datoria public local reprezint o obligaie general care
trebuie rambursat conform acordurilor ncheiate
4 din veniturile proprii ale unitii administrativ-teritoriale
mprumutate,
4 din veniturile beneficiarilor de mprumuturi garantate de
autoritile administratiei publice locale.

Instrumentele datoriei publice locale sunt:

+ titluri de valoare;
+ mprumuturi de la bncile comerciale
sau de la alte instituii de credit;
+ credite furnizor;
+ leasing financiar;
+ garanie local.

Lansarea titlurilor de valoare se poate face
+ direct de ctre autoritile administraiei publice locale
+ prin intermediul unor agenii
altor institutii specializate.

Valoarea total a datoriei contractate de autoritatea administraiei
publice locale este nscris n registrul de eviden al datoriei publice totale
al acestei autoriti i se raporteaz anual prin situaiile financiare.
i valoarea total a garaniilor emise de autoritatea administraiei
publice locale se evideniaz, respectiv se nscrie n registrul de eviden a
garaniilor locale al acestei autoriti i se raporteaz anual prin situaiile
financiare.

Datoria
public
local
143

Serviciul datoriei publice locale

4 nu reprezint obligaii sau rspunderi ale Guvernului
4 se pltete + din bugetele locale i
+din bugetele beneficiarilor de mprumuturi garantate
de autoritile administraiei publice locale, i
+din sumele obinute din contractarea de m-
prumuturi pentru refinanarea datoriei publice
locale directe.

Rambursarea datoriei, respectiv plile de
O rate scadente aferente mprumuturilor,
O dobnzi i comisioane datorate de unitile administrativ-
teritoriale

se efectueaz pe baza

O sumelor prevzute n bugetul local sau
O contractrii de noi imprumuturi pentru achitarea ratelor scadente.

i la nivel local, se constituie un fond de risc pentru acoperirea
riscurilor financiare care decurg din garantarea de ctre unitile
administrativ-teritoriale a mprumuturilor contractate de operatorii
economici i serviciile publice de subordonare local.

Sursele fondului de risc sunt:
= sumele ncasate sub form de comisioane de la beneficiarii
mprumuturilor garantate;
= dobnzile acordate de unitile Trezoreriei Statului la
disponibilitile fondului;
= majorri de ntrziere la nivelul celor existente pentru veniturile
bugetare, aplicate pentru neplata n termen de ctre beneficiarii
mprumuturilor garantate a comisioanelor i, respectiv, a ratelor
scadente, dobnzilor i comisioanelor aferente i, n completare,
din bugetul local.

Dac se efectueaz pli din fondul de risc, aferente unor scadene
neonorate de garantat, veniturile fondului de risc se rentregesc cu sumele
recuperate de la acesta.

144

2. Se constituie i la bugetele locale un fond de risc ?
Dac da, menionai sursele acestuia.


Test de
autoevaluare

145


ntrebarea 1
RSPUNS:
Scopul contractrii datoriei publice este finanarea deficitului
bugetar, refinanarea datoriei publice interne, finanarea unor obiective de
investiii de interes naional, alte obiective aprobate prin legi speciale.

ntrebarea 2
RSPUNS:
Se constituie un fond de risc i la nivel local pentru acoperirea
riscurilor financiare care decurg din garantarea de ctre unitile
administrativ-teritoriale a mprumuturilor contractate de operatorii
economici i serviciile publice de subordonare local.
Sursele fondului de risc sunt: sumele ncasate sub form de comisioane
de la beneficiarii mprumuturilor garantate; dobnzile acordate de unitile
Trezoreriei Statului la disponibilitile fondului; majorri de ntrziere la
nivelul celor existente pentru veniturile bugetare, aplicate pentru neplata n
termen de ctre beneficiarii mprumuturilor garantate a comisioanelor i,
respectiv, a ratelor scadente, dobnzilor i comisioanelor aferente i, n
completare, din bugetul local.


1. VCREL, Iulian i colectivul, Finane publice, ediia a VI-a,
3. Ordonana de urgen nr. 64/2007 privind datoria public, publicat
n M.O., partea I, nr. 439/2007.
www.mfinante.ro
www.insse.ro
www.bnro.ro

Rspunsuri
i comentarii
la testele de
autoevaluare
Bibliografia
unitii
de
nvare 17
146


17.1. Se msoar gradul de ndatorare prin raportarea:
a) datoriei publice la produsul intern brut;
b) datoriei externe la datoria intern;
c) datoriei externe la serviciul datoriei publice totale;
d) serviciului datoriei publice la cheltuielile bugetului consolidat;
e) serviciului datoriei publice externe la ncasrile din exportul de mrfuri i
servicii.

17.2. Se poate defini datoria public astfel:
a) datoria statului fa de alte guverne;
b) datoriile totale ale unei naiuni;
c) datoriile totale ale unei naiuni n strintate;
d) toate mprumuturile entitilor publice;
e) datoria statului fa de gospodriile populaiei.

17.3. Este datorie public intern:
a) datoria statului fa de gospodriile populaiei;
b) datoria care se ramburseaz din mprumuturile externe;
c) datoria fa de creditorii externi;
d) datoria fa de creditorii interni;
e) datoria scadent n anul negocierii.

17.4. Datoria public guvernamental cuprinde:
a) toate obligaiile consiliilor locale la un moment dat;
b) obligaiile provenind din finanrile rambursabile angajate numai pe
baze contractuale;
c) toate obligaiile privind protecia mediului;
d) obligaiile provenind numai din finanrile rambursabile garantate de
Guvern;
e) toate obligaiile statului la un moment dat, angajate pe baz de contract
sau garantate.

17.5. Datoria public local cuprinde:
a) toate obligaiile statului la un moment dat;
b) toate obligaiile privind protecia copilului;
c) obligaiile provenind din finanrile rambursabile garantate de Guvern;
d) obligaiile guvernamentale provenind din finanrile rambursabile
angajate numai pe baze contractuale;
e) toate obligaiile unitilor administrativ teritoriale la un moment dat,
angajate pe baz de contract sau garantate.
Lucrare
de
verificare
nr. 17

147

17.6. Fondul de risc este constituit la:
a) unitile administrativ teritoriale i Ministerul Finanelor Publice;
b) consiliile comunale i Ministerul Educaiei;
c) Ministerul Transporturilor i consiliile judeene;
d) consiliile municipale i Ministerul Culturii;
e) consiliile oreneti i Ministerul de Externe.

17.7. Serviciul datoriei publice nu cuprinde:
a) dobnzi;
b) comisioane;
c) rate de capital;
d) rente viagere;
e) diverse costuri aferente datoriei publice.

17.8. Nu constituie surs a fondului de risc pentru datoria public
guvernamental:
a) majorri de ntrziere aplicate garantailor de stat pentru neplata n
termen a comisioanelor la fondul de risc;
b) dobnzi la disponibilitile aflate n contul fondului de risc;
c) sumele ncasate sub form de comisioane de la garantai de stat;
d) sumele ncasate de la garantai de stat reprezentnd rate de capital,
dobnzi, comisioane aferente finanrilor rambursabile garantate;
e) sume ncasate de la populaie sub form de garanii.

17.9. Instrumentele datoriei publice locale nu cuprind:
a) credite furnizor;
b) leasing financiar;
c) mprumuturi de la bncile comerciale;
d) titluri de valoare;
e) garanie guvernamental.

17.10. Nu constituie surs a fondului de risc pentru datoria public local:
a) majorri de ntrziere aplicate garantailor de administraia public
local pentru neplata n termen a comisioanelor la fondul de risc;
b) dobnzi la disponibilitile aflate n contul fondului de risc;
c) sumele ncasate sub form de comisioane de la garantai de
administraia public local;
d) sumele ncasate de la garantai de administraia public local re-
prezentnd rate de capital, dobnzi, comisioane aferente finanrilor
rambursabile garantate;
e) sume ncasate de la colectivitatea local sub form de garanii.

148


Datoria public extern

18.1 Obiectivele unitii de nvare 8 (18) ........................ pag 148
18.2 Datoria public extern .............................................. pag 148
18.3 Indicatori ai datoriei publice externe .......................... pag 154

18.1 Obiectivele unitii de nvare 8 (18)

privind:

datoria public extern, prezentare general
indicatori ai datoriei publice externe.


Sper c ele corespund n mare msur cu ateptrile tale despre acest
curs. Dac nu, te rog s m informezi cu ocazia transmiterii lucrrii de
verificare tutorelui la care ai fost repartizat.

18.2 Datoria public extern

Pentru a decide necesitatea contractrii i/sau garantrii unor
mprumuturi externe generatoare de datorie public guvernamental
extern, guvernul trebuie s fac o analiz n mai multe etape, care
presupune un ir de opiuni de politic economic.

SUGESTII
Datoria
public -
extern
149

Dac un guvern nu dispune de surse de autofinanare, atunci pentru
reducerea deficitului bugetar poate opta pentru:
4 reducerea cheltuielilor bugetare sau
4 creterea datoriei guvernamentale.

Dac sunt bine gestionate, mprumuturile externe pot fi un factor
important de dezvoltare economic.
Investind pentru consum productiv,
+ dezvoltnd anumite activiti,
+ moderniznd unele domenii, se vor obine, n viitor
sumele investite iniial,
un profit care s depeasc cheltuielile aferente datoriei
(capaciti de producie noi sau modernizate, venit naional,
cretere economic, producie naional, locuri de munc,
venituri, bunstare: la fiecare leu investit, trebuie s se
obin, pe termen lung, mai mult dect s-a investit iniial.

Datoria extern este:

suma n valut datorat,
la un moment dat,
de o ar altor ri i/sau instituii financiare internaionale
n baza creditelor primite de stat (guvern) i
de ntreprinderi private, dar cu garania statului (datoria publica
extern) precum i
de firme sau persoane private i care
urmeaz a fi achitat ntr-o perioad mai mare de un an (datoria
extern privat, negarantat public).

Datoria guvernamental extern
este parte component a datoriei externe,
are o sfer de cuprindere mai restrns
are ponderea cea mai mare n valoarea total a datoriei externe.

Datoria extern cuprinde datoria extern brut n sens larg = toate
obligaiile unui stat fa de strintate. Cuprinde:

sumele datorate
- de stat,
- de uniti administrativ-teritoriale
- de alte entiti de drept public,
- de ageni economici crora statul le garanteaz datoria.

150

Datoria extern brut n sens restrns reprezint datoria extern
brut n sens larg, mai puin:
mprumuturile pe termen scurt (sub un an);
invesiile strine directe care nu au termene de rambursare sau
de lichidare;
ajutoare nerambursabile primite n cadrul programelor de
asisten financiar bilateral i multilateral;
mprumuturi externe cu o perioad de graie de 10-15 ani;
mprumuturi acordate de unii creditori externi sucursalelor,
filialelor sau reprezentanilor lor n condiii mai avantajoase;
mprumuturi contractate de persoane fizice sau juridice
negarantate de autoritile publice.

Datoria extern n interpretarea Bncii Mondiale i a instituiilor
din sistemul su are urmtoarele componente:
+ sume datorate de stat unor creditori publici i privai n valut,
bunuri sau servicii, cu o perioad de rambursare de peste un an;
+ sume datorate de persoane private garantate de autoriti
publice.

Exclude:
- datoriile persoanelor private ctre strintate negarantate
de autoritatea public;
- datoria din tranzaciile cu F.M.I.;
- datoria care poate fi achitat n moneda debitorului;
- sume datorate unor creditori rezideni n strintate,
pentru care nu au fost stabilite termene de plat.

Datoria extern net cuprinde :

O diferena dintre activele publice i private ale rezidenilor unei ri
n strintate (disponibiliti valutare, mprumuturi acordate,
investiii directe, titluri, alte creane i valori)
O i activele deinute de rezidenii strini n ara considerat
(mprumuturi primite de la guverne, agenii guvernamentale i alte
entiti publice, credite primite de la bnci private, organisme
financiare i ali creditori, investiii de capital, titluri, dis-
ponibiliti valutare i alte valori aparinnd unor persoane publice
sau private strine).

De cele mai multe ori, n datoria extern net se cuprind numai
creanele lichide sau uor realizabile fa de strintate.

151

Credite externe pentru finanarea investiiilor
n Romnia n anul 2010

Alocarea unor sume importante pentru cheltuielile de investiii re-
prezint principalul mijloc de limitare a ritmului de scdere economic i
de compensare parial a reducerii activitii din sectorul privat i pentru
asigurarea nivelului programat de venituri publice.

Tabelul 18.1

A. Investiii publice 2010
mld. lei %PIB
Total, din care: 35,20 6,5%
Resurse interne
(sectorul guvernamental)
21,18 3,9%
Fonduri de preaderare 3,40 0,6%
Fonduri de postaderare 6,67 1,2%
Credite externe 3,95 0,7%
Sursa: Raport la proiectul legii bugetului de stat pe anul 2010

Principalul suport pentru prevenirea declinului economic
l va reprezenta investiia public.

Datoria public n perioada 2011-2013

n perioada 2011-2013, Guvernul va urmri realizarea obiectivului
principal privind

meninerea n limite sustenabile a nivelului datoriei publice
guvernamentale i
asigurarea surselor necesare finanrii deficitelor bugetare
asigurarea resurselor de plat a serviciului datoriei la un cost
ct mai redus i un nivel al riscului acceptabil,
n condiiile dezvoltrii pieei interne a titlurilor de stat i
n condiiile accesrii pieelor internaionale de capital.

n acest interval, serviciul datoriei publice guvernamentale se
estimeaz c va scdea de la 13,6 miliarde euro ct este prevzut pentru
2011 la 13,2 miliarde euro n anul 2013. Important de menionat c n anul
2012 urmeaz a fi rscumprat emisiunea de euroobligaiuni n valoare de
700 milioane euro lansat n anul 2002.
152

Finanarea deficitului bugetar se va realiza n principal din surse
interne i n completare din surse externe, ncercndu-se, n funcie i de
evoluiile pieelor financiare interne i externe, ncadrarea n obiectivele
privind administrarea datoriei publice guvernamentale, respectiv:
creterea controlat a datoriei publice guvernamentale;
reducerea costurilor cu datoria public guvernamental pe
termen mediu i lung;
limitarea riscurilor aferente portofoliului de datorie public
guvernamental;
dezvoltarea pieei titlurilor de stat.

Sursa: Raport la proiectul legii bugetului de stat pe anul 2010.

153

1. Care este justificarea economic a datoriei externe?


Test de
autoevaluare
154

18.3. Indicatori ai datoriei publice externe

Datoria extern total(DE) cuprinde datoria public extern
(DPE) i datoria extern comercial negarantat (DENg).

DE = DPE + DENg

Datoria extern exprimat ntr-o moned de circulaie
internaional sau regional

DE u.m.i. ($ SUA)
sau
DE u.m.i. (EURO)

Datoria extern raportat la populaie

DE/nr.loc = DE / populaie

Datoria extern raportat la ncasrile din exportul de bunuri
i servicii
DE / EXP b.s. x 100

Ponderea datoriei externe n produsul intern brut

DE/PIB x 100

Acest indicator contribuie la msurarea prezenei resurselor
financiare strine n economie, deoarece nivelul datoriei externe
reprezint recurgerea, la o data anterioar, la intrri de capitaluri strine.
Pentru a putea aprecia capacitatea pe termen lung a unei ri de a
suporta datoria extern, trebuie avut n vedere c nu numai exporturile, ci
ntreaga economie susine plata serviciului.

Serviciul datoriei externe constituie un consum final de PIB.
Intrarea de capital care a produs datoria extern a contribuit la
creterea avuiei naionale, att n mod direct (s-a adugat la avuia
naional), ct i n mod indirect (a favorizat creterea venitului naional).
Posibilitatea unei ri de a onora serviciul datoriei externe depinde i
de eficiena cu care lucreaz economia rii respective, de capacitatea ei
de a realiza beneficii corespunztoare la nivelul fiecrei uniti productive,
pe baza crora s fie posibil acumularea fondurilor necesare att
dezvoltrii, ct i rambursrii capitalului extern mprumutat.
Indicatori
ai datoriei
publice
externe
155

Datoria extern este rambursat din partea de venit naional
acumulat, care trebuie s fie suficient de mare pentru a acoperi att
necesitile interne, ct i obligaiile externe scadente.
Serviciul datoriei externe (SDE) cuprinde rambursarea m-
prumuturilor externe exigibile n anul considerat (Ra), dobnzile (Dob DE),
comisioanele (Cm) i alte cheltuieli aferente datoriei externe exigibile n
anul considerat(Ac).

SDE = Ra + Dob DE + Cm + Ac

Serviciul datoriei externe exprimat n mrime medie pe
locuitor

SDE /Nr. Loc

Serviciul datoriei externe raportat la ncasrile din exportul
de mrfuri i servicii

SDE/ EXP b.s. x 100

Acest indicator arat proporia n care exporturile anuale ale
bunurilor i serviciilor unei ri ar absorbi plile n contul serviciului
datoriei, ea msurnd sarcina impus datoriei. Este un indicator orientativ
dar i un indicator de lichiditate.
Capacitatea unei ri de a asigura serviciul datoriei externe scade
atunci cnd acest indicator crete.
Importana acestui indicator rezult din faptul c el constituie un
indice al rigiditii balanei de pli externe a unei ri pe o perioad scurt.

Serviciul datoriei externe raportat la PIB

SDE/ PIB x 100

Prin raportarea serviciului datoriei externe la PIB se poate calcula
un indicator util al capacitii unei ri de a suporta pe termen lung serviciul
datoriei externe.

Dobnzile aferente datoriei externe raportate la ncasrile
din exportul de mrfuri i servicii

Dob DE/ EXP b.s. x 100

156

Gradul de ndatorare al unei ri se msoar cu ajutorul
urmtorilor indicatori

a) Datoria extern raportat la exportul de bunuri i servicii

DE/EXP b.s. x 100

b) Ponderea datoriei externe n produsul intern brut

DE/PIB x 100

c) Serviciul datoriei externe raportat la ncasrile din exportul de
mrfuri i servicii

SDE/ EXP b.s. x 100

d) Dobnzile aferente datoriei externe raportate la ncasrile din
exportul de mrfuri i servicii

Dob DE/ EXP b.s. x 100


ntrebarea 1
RSPUNS:
n situaia n care veniturile publice nu sunt suficiente pentru
acoperirea cheltuielilor publice statul poate reduce cheltuielile pentru ca
acestea s poat fi acoperite prin venituri sau poate recurge la mprumuturi
de pe piaa intern sau extern. Dac sunt bine gestionate, mprumuturile
externe pot fi un factor important de dezvoltare economic, deoarece dac se
investete pentru consum productiv, dezvoltnd anumite activiti,
moderniznd unele domenii, atunci se vor obine, n viitor, pe lng sumele
investite iniial i un profit care s depaeasc cheltuielile aferente datoriei
(capaciti de producie noi sau modernizate, ceea ce conduce la creterea
de venit naional, la cretere economic, la crearea de locuri de munc, la
creterea veniturilor populaiei i, n final, la bunstare). Obiectivul
principal care trebuie urmrit este ca la fiecare leu investit s se obin, pe
termen lung, pe lng ceea ce s-a investit iniial i un profit.

Rspunsuri
i comentarii
la testele de
autoevaluare
157


1.VCREL, Iulian i colectivul, Finane publice, ediia a VI-a, Editura
Didactic i Pedagogic, Bucureti, 2007.
3.Ordonana de urgen nr. 64/2007 privind datoria public, publicat n
M.O., partea I, nr. 439/2007.


18.1. mprumuturile externe sunt: a) venituri ale bncilor externe
creditoare; b) metode de colectare a excedentelor bugetare; c) garanii
acordate de stat pentru mprumuturi interne; d) suma total a datoriilor unui
stat; e) o form a exportului de capital pentru instituiile creditoare.

18.2. Raportul dintre datoria extern i ncasrile din exportul de mrfuri
i servicii arat : a) proporia serviciului datoriei publice n cuantumul
ncasrilor din exportul de mrfuri i servicii; b) n ct timp se pot rambursa
dobnzile aferente datoriei externe prin ncasrile din exportul de mrfuri i
servicii; c) n ct timp se poate rambursa datoria unei ri ctre strintate
prin ncasrile din exportul de mrfuri i servicii; d) proporia datoriei
externe garantate n cuantumul ncasrilor din exportul de mrfuri i
servicii; e) proporia datoriei externe negarantate n cuantumul ncasrilor
din exportul de mrfuri i servicii.

18.3. Referitor la datoria guvernamental extern nu este adevrat:
a) are o sfer de cuprindere mai restrns;
b) este parte component a datoriei externe;
c) se contracteaz de Guvern prin Ministerul Finanelor;
d) reprezint 14% din totalul datoriei externe;
e) are ponderea cea mai mare din totalul datoriei externe.

18.4. Plafonul de ndatorare public extern:
a) este stabilit prin ordin al ministrului finanelor;
b) reprezint datoria pe termen scurt;
c) reprezint datoria flotant;
d) anual este stabilit prin lege;
e) reflect datoria consolidat.

18.5. Serviciul datoriei publice externe nu cuprinde:
a) ratele de capital devenite exigibile;
b) dobnzile aferente datoriei publice externe;
c) ratele de capital ale debitorilor privai;
d) comisioanele aferente datoriei publice externe;
e) alte cheltuieli ocazionate de datoria public extern.
Bibliografia
unitii
de
nvare 18
Lucrare
de
verificare
nr. 18

158

18.6. Nu este un indicator al datoriei externe:
a) ponderea dobnzilor aferente datoriei externe n PIB;
b) ponderea serviciului datoriei externe n PIB;
c) ponderea serviciului datoriei externe n ncasrile din exportul de
mrfuri i servicii;
d) ponderea dobnzilor aferente datoriei externe n ncasrile din exportul
de mrfuri i servicii;
e) nivelul datoriei publice n PIB.

18.7. Numai una din afirmaii este adevrat:
a) Curtea de Conturi este autorizat s contracteze mprumuturi de stat
externe;
b) Parlamentul este autorizat s contracteze mprumuturi de stat externe;
c) Parlamentul este autorizat s garanteze mprumuturi de stat externe;
d) Guvernul este autorizat s contracteze mprumuturi de stat externe;
e) Guvernul prin Ministerul Finanelor Publice este autorizat s
contracteze mprumuturi de stat externe.

18.8. Care instituie public este autorizat s emit titluri de stat?
a) Guvernul i Monetria Statului;
b) Banca Naional i Monitorul Oficial;
c) Trezoreria i Prefectura Capitalei;
d) Ministerul Finanelor Publice;
e) Agenia Naional pentru Administrare Fiscal.

18.9 Datoria extern n concepia Bncii Mondiale cuprinde:
a) datoriile persoanelor private ctre strintate negarantate de autoritatea
public;
b) datoria din tranzaciile cu F.M.I.;
c) sume datorate de persoane private garantate de autoriti publice;
d) sume datorate unor creditori rezideni n strintate, pentru care nu au
fost stabilite termene de plat ;
e) datoria care poate fi achitat n moneda debitorului.

18.10. Serviciul datoriei externe:
a) este un indicator de analiz a activitii Curii de Conturi;
b) este un indicator de analiz a activitii Ageniei Naionale de
Administrare Fiscal;
c) constituie o avansare de PIB;
d) constituie un consum final de PIB;
e) este un indicator de analiz specific Bncii Mondiale.

159


Sistemul de bugete, bugetul de stat,
Bugetul general consolidat

19.1 Obiectivele unitii de nvare 9 (19) ................................... pag 159
19.2 Sistemul de bugete. Bugetul general consolidat ................... pag 159
19.3 Bugetul de stat ........................................................................ pag 161
Rspunsuri i comentarii la testele de autoevaluare ........................... pag 177
Bibliografia unitii de nvare 9 (19) ............................................... pag 177
Lucrare de verificare nr. 9 (19) .......................................................... pag 177

19.1 Obiectivele unitii de nvare 9 (19)

despre:
Sistemul de bugete.
Bugetul de stat.



19.2. Sistemul de bugete. Bugetul general consolidat

Sistemul de bugete

n conformitate cu prevederile Legii finanelor publice

n Romania
funcioneaz un sistem unitar de bugete care cuprinde:
+ bugetul de stat;
+ bugetele locale;
+ bugetul asigurrilor sociale de stat;
+ bugetele fondurilor speciale;

SUGESTII
Sistemul de
bugete.
Bugetul
general
consolidat
Sistemul de
bugete
160

+ bugetul trezoreriei statului;
+ bugetele instituiilor publice autonome;
+ bugetele instituiilor publice, finanate integral sau parial din
bugetul de stat, bugetul asigurrilor sociale de stat i bugetul
fondurilor speciale, dup caz;
+ bugetele instituiilor publice, finanate integral din venituri proprii;
+ bugetul fondurilor provenite din credite externe contractate sau
garantate de stat i ale cror rambursare, dobnzi i alte costuri se
asigur din fonduri publice;
+ bugetul fondurilor externe nerambursabile.

Bugetul public naional

Bugetul public naional cuprinde cele mai importante trei bugete
din sistemul unitar de bugete: bugetul de stat, bugetele locale i bugetul
asigurrilor sociale de stat.
Bugetul de stat este documentul elaborat i administrat de ctre
Guvern, aprobat de ctre Parlament prin lege i cuprinde veniturile i
cheltuielile aprobate prin legea bugetar anual.
Bugetele locale sunt bugete de venituri i cheltuieli ale unitilor
administrativ-teritoriale, elaborate autonom, ceea ce conduce la stimularea
iniiativei locale pentru realizarea veniturilor i satisfacerea cerinelor locale.
Bugetul asigurrilor sociale de stat este documentul ce se
ntocmete distinct de bugetul de stat i se aprob de Parlament prin lege
separat. Este administrat i gestionat de Ministerul Muncii.


Bugetul general consolidat cuprinde ansamblul bugetelor
componente ale sistemului unitar de bugete, agregate i consolidate
pentru a forma un ntreg.

Consolidarea bugetar reprezint procesul de eliminare a
transferurilor dintre bugetele ce compun sistemul unitar de bugete,
pentru evitarea dublei evidenieri a acestora. Pe baza procesului de
consolidare bugetar se determin efortul financiar public, precum i
identificarea situaiilor de echilibru sau dezechilibru ntre resurse i
cheltuieli, respectiv dimensionarea datoriei publice.
Rolul bugetului general consolidat:

alocativ la partea de cheltuieli este evideniat modul de alocare a
resurselor fiecrui an bugetar;
redistributiv bugetul este un instrument prin care se redistribuie
o parte a produsului intern brut prin intermediul impozitelor i
taxelor, precum i prin intermediul cheltuielilor;
Bugetul
public
naional
Bugetul
general
consolidat
161

de reglare a vieii economice cu ajutorul bugetului ca
instrument cu putere de lege se poate aciona asupra economiei,
stimulnd sau reducnd o anumit activitate.

19. 3 Bugetul de stat

Evoluia bugetului general consolidat n Romnia
n perioada 2006-2009
Tabel nr. 19.1
-milioane lei-
An
buge-
tar
PIB
Venituri
bugetare
consolidate
totale
%
din
PIB
Cheltuieli
bugetare
consolida-
te totale
%
din
PIB
Excedent
(+)/
Deficit
(-)
%
din
PIB
2006 335900 106957,3 31,8 112626,3 33,5 -5651 -1,68
2007 390800 127108,2 32,5 136556,5 34,9 -9448,4 -2,4
2008 503959 164466,8 32 189121,7 36,9 -24654,9 -4,8
2009 505303 156624,9 31 193025,4 38,2 -36400,6 -7,2
Sursa : Ministerul Finanelor Publice

n anul 2009, deficitul (diferen ntre cheltuielile bugetare
consolidate i veniturile bugetare consolidate) a crescut cu aproximativ
47,6 % fa de anul precedent, iar n anul 2008 deficitul a crescut fa de
anul 2007 cu 160,9 %.
Ca pondere n PIB, deficitul bugetului general consolidat n Romnia
a crescut n perioada analizat ( anii 2006-2009 ) cu 5,52 %.

Bugetul de stat reflect fluxurile financiare care se manifest la
constituirea, mobilizarea resurselor financiare publice i la repartizarea,
utilizarea acestora, n procesul distribuirii i redistribuirii PIB, n scopul
realizrii obiectivelor politicii economice, sociale.

Din punct de vedere juridic, bugetul reprezint un act prin care
sunt prevzute i autorizate veniturile i cheltuielile anuale ale
statului.
Bugetul de stat prevede i autorizeaz n form legislativ
cheltuielile i resursele statului, avnd caracter obligatoriu fiind
supus aprobrii Parlamentului.
Bugetul
de stat
162

Reprezint un act de previziune pe termen scurt i mediu a
resurselor publice i a modului de utilizare a acestora.
Se elaboreaz pe o perioad de un an.
Legea bugetului de stat este influenat de concepiile politice,
economice i sociale specifice fiecrei perioade.
Ca document oficial, bugetul de stat evideniaz nivelul aprobat
al cheltuielilor ce se vor efectua n viitor i mrimea veniturilor
ce pot fi mobilizate la dispoziia statului.

Abordarea economic se refer la corelaiile macroeconomice i n
special legtura cu nivelul i evoluia produsului intern brut. Un anumit
nivel al PIB i msura n care acesta este repartizat pentru formarea brut de
capital i consum determin nivelul indicatorilor bugetari i constituie baza
evoluiei favorabile a resurselor n viitor.

BUGETUL DE STAT
Servicii publice
generale
Aprare, ordine
public i
siguran
naional
Cheltuieli social
culturale
Servicii de
dezvoltare
public, locuine,
mediu i ape
Aciuni
economice
Alte aciuni
Transferuri din
bugetul de stat

mprumuturi
acordate
VENITURILE
STATULUI
DESTINAIA
VENITURILOR
STATULUI
Ageni
economici
Instituii publice
Populaie
Nerezideni

Figura 19.1. Mobilizarea i repartizarea resurselor financiare publice

163

Principiile bugetare

Principiile bugetare sunt norme orientative ce guverneaz
realizarea procesului bugetar. Scopul lor este acela de a preciza condiiile
n care se face elaborarea i execuia bugetului de stat.
Principiile bugetare sunt urmtoarele:
principiul universalitii bugetului;
principiul neafectrii veniturilor bugetare;
principiul unitii bugetului;
principiul anualitii bugetului;
principiul echilibrului bugetar;
principiul specializrii;
principiul publicitii bugetului;
principiul unitii monetare.

Tabel nr. 19.2
Principiile bugetare

Principiu Coninut Derogri
1. Principiul
anualitii
Se refer, pe de o parte,
la perioada de timp
pentru care se
ntocmete i se aprob
bugetul, iar pe de alt
parte, la perioada de
timp n care se
ncaseaz veniturile i
se efectueaz
cheltuielile nscrise n
autorizaia dat Guver-
nului de ctre
Parlament.
sistemul de gestiune: la finele anului
bugetar, bugetul se nchide n mod au-
tomat n contul de ncheiere
exerciiului bugetar fiind nscrise doar
veniturile ncasate i cheltuielile
efectuate, n timp ce veniturile nenca-
sate i cheltuielile angajate dar
neefectuate umeaz a se reflecta n
bugetul anului n care se vor realiza.
Dezavantajul sistemului const n faptul
c nu pot fi cunoscute cu exactitate
veniturile i cheltuielile anului bugetar
ncheiat.
sistemul de exerciiu: presupune
existena unei perioade de 3-6 luni din
momentul expirrii anului bugetar pn
la ncheierea contului de exerciiu bu-
getar, timp n care se continu
ncasarea veniturilor i efectuarea
cheltuielilor; dezavantajul const n
existena, n paralel, a doua bugete,
cel al anului expirat i cel al anului n
curs, ceea ce creeaz dificulti n
sistemul de eviden i control. n
Romnia, conform legii finanelor
publice, exerciiul bugetar este anual,
coincide cu anul calendaristic i cu cel
financiar, execuia bugetar se ncheie
Principiile
bugetare
164

la data de 31 decembrie a fiecrui an
iar orice venit nencasat i orice
cheltuial neefectuat pn la aceast
dat se va ncasa sau se va plti n contul
bugetului pe anul urmtor, creditele
bugetare neutilizate pn la nchiderea
anului sunt anulate de drept.
2. Principiul
universalitii
Presupune nscrierea
veniturilor i a
cheltuielilor n bugetul
de stat n sumele lor
globale (totale, brute),
fr omisiuni i
compensri reciproce.
resursele provenind din donaii carenu
majoreaz resursele publice, ci au o
afectaie special n conformitate cu
voina celui care efectueaz donaia;
fondurile de sprijin care reprezint
resurse ale particularilor puse la dispo-
ziia administraiilor publice cu condiia
realizrii unor lucrri publice sau
prestaii determinate;
reconstituirea creditelor bugetare prin
restituirea ctre buget a sumelor necu-
venite sau acordate cu titlu provizoriu.
3.Principiul
unitii
bugetare
Presupune nscrierea
tuturor veniturilor i a
cheltuielilor, n sumele
lor globale, ntr-un
singur document.
bugetele anexe: bugete distincte de
bugetul general al statului, votate
separat de Parlament, supuse controlului
puterii legislative;
conturile speciale de trezorerie: sunt
evideniate ncasrile ce nu reprezint
un venit propriu-zis i cheltuielile care
nu au caracter definitiv;
bugetele extraordinare: bugete
distincte de cele ordinare n care se
nscriu cheltuielile excepionale (crize
economice, calamiti naturale,
situaiide rzboi etc.) i veniturile
necesare acoperirii acestora, ncasate
din impozite special instituite, din
mprumuturi sau surse cu caracter
inflaionist;
bugetele autonome: sunt elaborate de
ntreprinderile publice cu personalitate
juridic i cu larg autonomie funcio-
nal care realizeaz venituri proprii i
acoper cheltuielile pe seama acestora;
legea rectificativ a bugetului i
modalitile de repartizare a creditelor
bugetare aprobate .
4. Principiul
neafectrii
veniturilor
bugetare
Depersonalizarea
veniturilor, astfel nct
totalitatea lor este
utilizat pentru
acoperirea tuturor
cheltuielilor.
Nerespectarea principiului unitii sau al
universalitii conduce i la nclcarea
principiului neafectrii veniturilor.
165

5. Principiul
specializrii
bugetare
Veniturile bugetare tre-
buie nscrise n buget i
aprobate de Parlament
pe surse de
provenien, iar
cheltuielile n funcie
de destinaia lor i de
coninutul economic.

6. Principiul
echilibrului
bugetar
Veniturile publice
trebuie s acopere
cheltuielile publice, n
scopul asigurrii
echilibrului dintre
nevoile colective i
resursele financiare
publice.

Acest principiu se respect n procesul
elaborrii bugetelor locale.
7. Principiul
publicitii
Dezbaterea public a
proiectelor de buget, a
conturilor generale
anuale de execuie a
acestora. Publicarea n
Monitorul Oficial a
bugetelor i conturilor
anuale de execuie

8. Principiul
unitii
monetare
Toate operaiunile
bugetare se exprim n
moneda naional.

Sursa: Moteanu T. i colectivul, Finane publice, Editura Universitar,
Bucureti, 2008, p.291.

Tipuri de bugete

buget de mijloace forma tradiional a bugetului n care sunt
prezentate i detaliate mijloacele financiare repartizate diferitelor
categorii de servicii publice, cu finalizare anual a activitii.
buget funcional acel buget care cuprinde cheltuielile publice
ce pot fi finanate la un anumit moment, dup ce, datorit
insuficienei resurselor, au fost selectate opiunile n funcie de
costul i de randamentul serviciilor publice.
bugete program n funcie de obiectivele propuse sunt
elaborate pentru o perioad de 3-5 ani. Ele constituie instrumente
moderne n gestiunea finanelor publice.

Tipuri
de bugete
166

Metode de dimensionare a veniturilor
i cheltuielilor bugetare

Bugetul de stat trebuie s reflecte
+ necesitile de resurse financiare ale statului ce decurg din
nfptuirea programului guvernamental propus pentru perioada
imediat urmtoare i
+ posibilitile de acoperire a acestor resurse, n condiii
considerate normale din punct de vedere economico-financiar. Se
pune astfel problema dimensionrii corecte a nivelului veniturilor
i cheltuielilor publice.

Dimensionarea veniturilor si cheltuielilor bugetare este o operaiune
de predicie.

Printre premisele unei predicii realiste se regsesc:
posibilitatea de msurare a caracteristicilor cantitative ale
fenomenelor i proceselor economice, posibilitate creat de teoria
economic i de tiina finanelor;
existena unor informaii de referin sub forma seriilor dinamice,
rezultat n general al statisticii i n particular al statisticii
financiare;
fundamentarea unor metode i tehnici de calcul i analiz,
specifice matematicii, statisticii teoretice, analizei economico-
financiare, teoriei financiare i practicii bugetare.

Schema prediciei bugetare include:

o formularea obiectivelor urmrite;
o pregtirea informaiilor pentru determinarea tendinelor
ce caracterizeaz cheltuielile si veniturile bugetare, dar si evoluia
economiei i in primul rnd a surselor de venituri;
o analiza cantitativ a acestor tendine, a consistenei si coerenei
lor, precum i a ansei de producere a lor;
o elaborarea propunerilor de venituri i cheltuieli bugetare,
mai precis a variantelor pe care se va fundamenta propunerea de
proiect de buget.

Metode de
dimensionare a
veniturilor i
cheltuielilor
167

Metode clasice de dimensionare a veniturilor

Metodele clasice de dimensionare a veniturilor i cheltuielilor
bugetare sunt:
a) Metoda automat sau a penultimei;
b) Metoda majorrii sau a diminurii;
c) Metoda evalurii directe.

Metoda automat
+ Se iau drept baz pentru ntocmirea bugetului pentru anul urmtor
(n+1) veniturile si cheltuielile din anul precedent (n-1), al crui
exerciiu a fost incheiat. Aceast metod pornete de la datele din
anul n-1, deoarece la momentul realizrii analizei nu se cunosc cu
exactitate datele aferente anului curent (n).
+ Dezavantajul este c, adesea, bugetul obinut este departe de
realitate, deoarece condiiile economice, sociale i politice
existente cu doi ani n urm nu se pot menine ca atare i n anul
pentru care se elaboreaz bugetul.

Metoda majorrii (diminurii)
+ Se iau n considerare rezultatele exerciiilor bugetare pe un
interval de cinci sau mai muli ani consecutivi din perioada
premergtoare anului pentru care se elaboreaz proiectul de
buget. Pe baza acestor date se determin ritmul mediu anual de
cretere (sau descretere) a veniturilor si cheltuielilor bugetare
+ Ofer date aproximative, deoarece asupra indicatorilor luai n
calcul acioneaz, n fiecare an, diveri factori.

Metoda evalurii directe
+ aceast metod presupune efctuarea unor calcule pentru fiecare
surs de venit i pe fiecare categorie de cheltuieli, avndu-se n
vedere
execuia preliminar a bugetului pe anul n curs i
previziunile n domeniul economic i social pentru anul
bugetar urmtor.
+ pentru estimarea veniturilor aferente bugetului pentru anul viitor
se va ine seama de nivelul acestora prevzut pentru anul n curs,
care se ajusteaz n funcie de eventualele modificri care vor
interveni n mediul economico-social.
+ metoda este cea mai aproape de realitate dintre metodele clasice
dar nu asigur o dimensionare riguroas a indicatorilor bugetari.

Metode
clasice de
dimensionare
168

Metode moderne de dimensionare a veniturilor

Toate metodele moderne de dimensionare a cheltuielilor i
veniturilor bugetare se bazeaz pe analiza cost-avantaje.

Analiza cost-avantaje
+ Este o metod n care beneficiul reprezint avantajul obinut pe
seama furnizrii serviciului public pentru care s-au elaborat
variantele de proiect.
+ Se apeleaz la raportul cost-beneficiu, al crui nivel optim este
folosit ca un criteriu de exprimare a eficacitii deciziilor publice,
n cadrul unui proiect actualizat.
+ Condiia de a nu respinge un proiect este: cost-beneficiu = minim
sau, invers, beneficiu-cost = maxim.

M 1 Planificarea, Programarea i Bugetizarea (P.P.B.S.)

Metoda Planificare, programare i bugetizare este definit astfel:
se bazeaz mai mult pe obiective, scopuri i alternative de realizare
a acestora pe termen lung;
asigur unificarea planificrii i bugetizrii prin intermediul
programelor ce urmresc o distribuire echitabil a resurselor
disponibile ntre diveri beneficiari.

Aceast metod presupune parcurgerea a cinci etape:
1. formularea obiectivelor generale ale programelor i a scopurilor
instituiilor i departamentelor publice; stabilirea prioritilor n
realizarea acestor obiective;
2. compararea alternativelor de programe care ar putea duce la
obinerea acelorai rezultate, folosind eficacitatea lor drept criteriu
de comparaie;
3. determinarea eficienei fiecrui program prin compararea
costurilor specifice cu beneficiile obinute prin aplicarea acestora;
4. selectarea programelor adecvate din punct de vedere al
eficienei i eficacitii, integrarea ntr-un program coerent i
implementarea acestora;
5. determinarea rezultatelor obinute n urma aplicrii programelor
i evaluarea acestora pe baza criteriilor de performan. Scopul
acestei etape este verificarea modului de implementare a
programelor i colectarea informaiilor necesare pentru adoptarea
n viitor a unor decizii.

Metode
moderne de
dimensionare
169

M 2 Managementul prin Obiective (M.B.O.)

Managementul prin Obiective (M.B.O.)
+ este o metod de fundamentare a bugetului n cadrul creia se
identific n ce msur alocarea resurselor asigur realizarea
obiectivelor fixate prin program.
+ cuantificarea este dificil de realizat deoarece presupune
msurarea calitii (cu referire la satisfacia oferit de
consumul bunurilor/serviciilor publice, estimarea
productivitii, a raportului cost-avantaje i
sancionarea nerealizrii obiectivelor incluse n program.

M 3 Baz Buget Zero (Z.B.B.)

+ const n alegerea acelei combinaii de programe care mi-
nimizeaz costurile determinate de realizarea unui anumit
obiectiv.
+ Parlamentul reexamineaz bugetul la anumite perioade de timp
ca i cum s-ar porni de la zero, la fiecare 5 ani rediscutndu-se i
reevalundu-se fiecare aciune.
+ Metoda se bazeaz pe identificarea valorii prezente a programelor
alternative i ierarhizarea acestora n funcie de beneficiul net i
raportul avantaj-cost.

M 4 Metoda Raionalizrii Opiunilor Bugetare (R.C.B.)

Metoda raionalizrii opiunilor bugetare
+ const n identificarea i studierea obiectivelor, compararea
soluiilor alternative, adoptarea deciziei pe baza analizei cost-
avantaje i controlul permanent al cheltuirii resurselor.
+ originalitatea metodei const n capacitatea de adaptabilitate i
de reformulare a opiunilor, avnd caracter iterativ,
+ metoda permite analiza obiectivelor i translarea acestora prin
intermediul aa-numitului plan-revolving.
Iteraiile, n cazul analizei sistematice, pot urma succesiunea
urmtoare:4 formularea problemei; 4 selecia obiectivelor; 4 pro-
punerea alternativelor; 4 colectarea de date; 4 construcia meto-
delor; 4 comparaia metodelor; 4 testul de sensibilitate; 4 exami-
narea ipotezelor; 4 reexaminarea obiectivelor; 4 propunerea de
noi alternative; 4 noua formulare a problemei.
+ este considerat ca fiind o metod coerent de elaboare a
bugetului (definirea obiectivelor), de alegere a mijloacelor
posibile de utilizat, de execuie a acestuia (programe i gestiune)
i de control (compararea rezultatelor obinute cu cele scontate i
formularea previziunilor).
+ principalele etape ale metodei RCB sunt: studiul, decizia, execuia
i controlul.
170

Elaborarea unor criterii de performan concrete este un proces
extrem de laborios care permite aprecierea corect a eficienei, eficacitii-
i-economicitii-cu-care-sunt-utilizate-fondurile-publice.
4 eficienta (Ef) exprim rezultatele care se obin dintr-o activitate
economico-social prin utilizarea anumitor resurse economice
(materiale, financiare i umane).
Ef= R/M
n-care:
Ef-=-eficiena;
R-=-rezultate-(efecte)-obinute;
M-=-mijloace-(eforturi)-consumate.
4 eficacitatea (Efc) constituie calitatea pe care o are o aciune de
a produce rezultatele scontate. Cuantificarea eficacitii este dat
de raportul dintre rezultatul (sau efortul) efectiv nregistrat i
rezultatul (sau efortul) planificat la proiectarea unui anumit
program economico-social.
Eficacitatea reflect raporturile ori numai ntre efectele realizate
fa de cele scontate, ori numai ntre mijloacele (eforturile)
consumate comparativ cu cele programate. Determinarea efi-
cacitii prin luarea n considerare a rezultatelor (efectelor) se
face utiliznd urmtoarea expresie:

Efc = Rr / Rp

n-care:
Efc-=-eficacitatea;
Rr-=-rezultatul-efectiv-realizat-(nregistrat);
Rp = rezultatul planificat.
n acest caz, valoarea supraunitar a raportului reflect o situaie
favorabil.
Determinarea eficacitii prin luarea n considerare a mijloacelor
consumate (eforturilor) se face astfel:

Efc = M r/ Mp

n-care:
Mr-=-mijloace-efectiv-utilizate-(consumate);
Mp-=-mijloace-programate-a-fi-consumate.

171

Un rezultat subunitar al acestui raport confer fenomenului
examinat-caracteristici-pozitive.
4 economicitatea bugetar (Ecm) se materializeaz n surprinderea
fenomenului de reducere a volumului mijloacelor consumate
efectiv pentru realizarea unui anumit cuantum al rezultatelor
proiectate.
Msurarea economicitii se poate efectua utiliznd urmtoarea-
relaie:
Ecm = Mr / Rr x Mp / Rp

Un rezultat subunitar al expresiei de mai sus conduce la aprecieri
favorabile pentru evoluia-fenomenului-analizat.

Optimizarea indicatorilor bugetari. Risc i incertitudine

Deoarece
4 se nregistraz diferene ntre mrimea previzionat i cea real a
indicatorilor considerai,
4 efectele unei politici bugetare sunt greu de cuantificat,
4 decidentul trebuie s evidenieze toate rezultatele posibile i s
atribuie probabiliti de realizare pentru fiecare dintre ele,
4 este necesar gsirea unor modaliti de ncorporare a riscului
(MR) i incertitudinii n procesul decizional de investire n
sectorul public.

MR 1 - calcularea valorii ateptate a rezultatelor

+ prin aceast metod fiecare rezultat posibil prezint o anumit
importan n funcie de probabilitatea de realizare atribuit iniial,
+ valoarea ateptat a avantajelor proiectului este suma rezultatelor
estimate n funcie de probabilitatea de realizare a lor,
+ valorile ateptate sunt ierarhizate i comparate cu valoarea
prezent a beneficiului avantajului net pe fiecare proiect.

MR 2 - analiza sensibiltii

+ folosit n cazurile n care rezultatele sunt puin previzibile sau
posibilitile de ierarhizare a rezultatelor sunt mai greu de estimat,
+ se procedeaz la calcularea valorii prezente a beneficiului net n
funcie de cele mai pesimiste, cele mai optimiste i de nivelurile
medii ale rezultatelor ateptate,
+ ierarhizarea proiectelor i gradul lor de acceptabilitate sunt
considerate n raport de sensibilitatea acestora la variaiile
valorilor presupuse i la parametrii sistemului,
Risc i
incertitudine n
optimizarea
indicatorilor
172

+ calcularea valorii ateptate i analiza sensibilitii sunt considerate
singurele elemente de decizie.

MR 3 - Criteriul maxim

+ ia n considerare aversiunea fa de risc, respectiv, decidentul va
opta pentru cea mai nefavorabil alternativ,
+ decidentul reine proiectul care ofer cele mai mari avantaje dintre
avantajele minime previzibile (maximin),
+ concentrndu-se asupra celor mai slabe rezultate, decidentul
minimizeaz riscul, dar i avantajele sunt minime,
+ decidentul face abstracie de orice alte rezultate mai bune generate
de alte situaii, dar adopt o atitudine ultra-conservatoare cu
privire la risc i incertitudine.

MR 4 - Criteriul minimax

+ se urmrete penalizarea deciziilor greite,
+ se calculeaz diferena dintre cel mai mare avantaj generat de un
proiect i avantajele fiecruia dintre celelalte proiecte, considerate
n cadrul fiecrei valori presupuse a beneficiului net,
+ se pun in eviden pierderile sau avantajele la care se renun prin
alegerea oricrui alt proiect n locul celui care ofer cele mai bune
rezultate.

173

1. Cum apreciai modalitatea de ncorporare a riscului
i incertitudinii n procesul decizional prin analiza sensi-
bilitaii?


Test de
autoevaluare

174

Procesul bugetar caracteristici

Procesul bugetar are urmtoarele caracteristici:

* proces decizional se aloc resurse bugetare limitate n raport
cu nevoile societii pentru bunuri i servicii publice. Stabilirea
destinaiilor de alocare a resurselor bugetare presupune realizarea
unui proces complex de inventariere a nevoilor societii,
urmat de ierarhizarea prioritilor acesteia i, n final, de
selectare a categoriilor de bunuri i servicii publice care satisfac
ntr-o msur ct mai ridicat obiectivele economic-sociale ale
rii la un moment dat;

* proces democratic n cursul derulrii etapelor procesului
bugetar se manifest atributele statului de drept i posibilitatea
impunerii intereselor economico-sociale ale diferitelor grupuri
de ceteni care dein majoritatea politic de decizie;

* proces preponderent politic opiunea pentru un anumit tip de
politic economic, de politic financiar i monetar reprezint
un act specific deciziei politice a forelor majoritare n Parlament.

proces cu continuitate ciclic etapele procesului bugetar
sunt stabilite prin legi specifice, cu precizarea termenelor
concrete de derulare i finalizare a fiecrei faze, n baza
principiilor anualitii i publicitii bugetare;

de larg impact public, cu implicaii la nivel macro i
microeconomic, care se manifest att n plan economic, ct i
social.

Fundamentarea bugetului este o component esenial a procesului
de stabilizare macroeconomic durabil, prin faptul c soldul
bugetului infIueneaz, direct i indirect, evoluia creterii economice, a
nivelului preurilor, a omajului, dinamica ratei dobnzii i a soldului
contului curent al balanei de pli.

Prin consecinele unei anumite opiuni de politic financiar,
reflectat i n coninutul bugetului, la nivel microeconomic, operatorii
resimt influene pozitive sau negative n activitatea lor curent.

Procesul
Bugetar -
caracteristici
175

Coninutul procesului bugetar

Tabel nr. 19.3

Etape Coninut
Instituii
abilitate
1.Elaborarea
proietului de
buget
n vederea armonizrii alocrii i utilizrii eficiente a
resurselor, este deosebit de important elaborarea
proiectului de buget, n raport cu rezultatele obinute n
domeniile economico-sociale finanate de la buget. n
acest sens, este necesar formularea unor criterii de
performan (eficien, eficacitate economicitate).
Guvern,
ordonatori
de credite
bugetare
2. Aprobarea
bugetului
Caracterul preponderent politic, democratic i de larg
impact economico- social al deciziilor financiare care se
reflect n proiectul de buget determin ca aprobarea
prevederilor bugetare s se realizeze de ctre forul
legislativ.

Parlament
3. Execuia
bugetului
Execuia bugetar: activitatea de ncasare a veniturilor
bugetare i de efectuare a cheltuielilor aprobate prin
buget.
Execuie de cas a bugetului: complex de operaiuni
care se refer la ncasarea, pstrarea i eliberarea de
resurse financiare pentru efectuarea cheltuielilor publice
locale.
Situaii privind rezultatele execuiei bugetare:
dri de seam trimestriale;
sinteza anual a veniturilor i cheltuielilor publice
locale;
conturi anuale ale execuiei bugetare.

Faze ale execuiei bugetare
Venituri bugetare Cheltuieli bugetare
aezarea impozitului:
identificarea i dimensio-
narea materiei impozabile
a unei persoane fizice sau
juridice;
lichidarea impozitului:
determinarea
cuantumului impozitului
aferent materiei
impozabile, n raport cu
cotele de impozitare i
alte condiii prevzute de
lege i care conduce la
deschiderea rolului fiscal
al persoanei n cauz n
care se nserje suma
datorat de aceasta:
emiterea titlului de
percepere a impozitului:
nscrierea cuantumului
impozitului respectiv ntr-
un document (titlu de
ncasare, ordin de nca-
sare) pe baza cruia se
autorizeaz perceperea
unui anumit venit buge-
tar;
perceperea impozitului:
ncasarea efectiv a sumei
datorate de debitor.
angajarea: decizia care
genereaz obligaia unei
institu ii bugetare de a
plti o sum de bani ctre
furnizorii diferitelor bu-
nuri i servicii publice;
lichidarea: instituia
public constat i
recepioneaz, furnizarea
bunurilor i/sau a servi-
ciilor contractate i
stabileste suma datorat
furnizorilor;
ordonanarea: actul
de emitere a unei
dispoziii sau ordin de
plat a unei sume din alo-
caia bugetar n favoarea
unui ter;
plata: achitarea efectiv
de ctre instituia public
a sumei datorate.

Guvern,
ordonatori
de credite
bugetare
Coninutul
procesului
bugetar
176

4. ncheierea
exerciiului
bugetar
Concretizarea modului de gestionare a bugetului se
efectueaz prin ntocmirea la finele anului bugetar a
contului de execuie bugetar.
Contul de execuie bugetar reflect finalitatea)
operaiunilor de executare a veniturilor i cheltuielilor
bugetare i conduce la determinarea modului n care
Executivul, prin instituiile publice din structura i sub-
ordinea sa, a respectat ncadrarea n venituri a cheltuielilor
i a soldului bugetar aprobat de Parlament (echilibru,
deficit sau excedent).
Ministerul
Finanelor
Publice,
Guvern,
Parlament
5. Controlul
execuiei
bugetului
Curtea de Conturi efectueaz, la fiecare instituie public
controlul ulterior, viznd legalitatea i realitatea datelor
cuprinse n contul de execuie a bugetului i, totodat,
verific i eficienta, eficacitatea i economicitatea
execuiei bugetare, pronunndu-se asupra calitii
gestionrii banului public la fiecare instituie n parte.
Curtea de
Conturi
6. Aprobarea
execuiei
bugetului
Pe baza raportului privind contul de execnje bugetar,
Parlamentul declaneaz procedura de dezbatere si
aprobare a acestuia.
Parlament
Sursa: Moteanu T. i colectivul, Finane publice, Editura Universitar,
Bucureti, 2008, p.297.

Calendarul bugetar
Tabel nr. 19.4
DATA
SCADENEI
ACTIVITI
31 martie
Prognoza indicatorilor macroeconomici i sociali pentru anul bugetar pentru
care se ntocmete bugetul, precum i pentru urmtorii 3 ani, este realizat
de organismele abilitate. Aceti indicatori vor fi actualizai pe tot parcursul
procesului bugetar.
1 mai
Ministerul Finanelor Publice transmite Guvernului obiectivele politicii
fiscale i bugetare pentru anul bugetar pentru care se ntocmete bugetul i
pentru urmtorii 3 ani, mpreun cu limitele de cheltuieli stabilite pentru
ordonatorii principali de credite.
15 mai
Guvernul informeaz Parlamentul n legtur cu principalele direcii ale
politicilor sale macroeconomice i de finane publice.
1 iunie
Ministrul Finanelor Publice transmite principalilor ordonatori de credite o
scrisoare-cadru n care se precizeaz contextul macroeconomic ce st la baza
proiectelor de buget i a metodologiilor de elaborare a acestora, precum i
limitele de cheltuieli aprobate de Guvern.
15 iunie
Modificarea limitelor de cheltuieli va fi fcut de Guvern, la propunerea
Ministerului Finanelor Publice, pe baza propunerilor primite de la ordo-
natorii principali de credite
15 iulie
Ordonatorii principali de credite au obligaia de a transmite la Ministerul
Finanelor Publice propunerile pentru proiectul de buget pentru anul bugetar
urmtor, cu respectarea limitelor de cheltuieli i estimrile pe urmtorii 3 ani.
1 august
Depunerea proiectele de buget i a anexele definitivate la Ministerul
Finanelor Publice
30 septembrie
Ministerul Finanelor Publice, pe baza proiectelor de buget de la ordonatorii
principali de credite i a propriului buget, elaboreaz proiectul de lege a
bugetului i proiectele de bugete. Aceste proiecte sunt transmise Guvernului.
15 octombrie
Dup ce Guvernul accept proiectul de lege anual a bugetului i proiectele
de buget prevzute n paragraful (1), acesta le va trimite spre adoptare
Parlamentului.
31 decembrie Parlamentul adopt proiectul de buget.
1 ianuarie
(anul
urmtor)
Iniierea bugetului aprobat de Parlament.

Calendarul
bugetar
177


ntrebarea 1
RSPUNS:
Modalitatea de ncorporare a riscului i incertitudinii n procesul
decizional prin analiza sensibilitii este folosit n cazurile n care
rezultatele sunt puin previzibile sau posibilitile de ierarhizare a
rezultatelor sunt mai greu de estimat. Se procedeaz la calcularea valorii
prezente a beneficiului net n funcie de cele mai pesimiste, cele mai
optimiste i de nivelurile medii ale rezultatelor ateptate. Ierarhizarea
proiectelor i gradul lor de acceptabilitate sunt considerate n raport de
sensibilitatea acestora la variaiile valorilor presupuse i la parametrii
sistemului. n cadrul acestei metode calcularea valorii ateptate i analiza
sensibilitii sunt considerate singurele elemente de decizie.


2.MOTEANU, Tatiana i colectivul, Finane publice, Editura Universitar,
Bucureti, 2008.
3.Legea finanelor publice nr. 500/2002, publicat n M.O., partea I,
nr. 597/2002.
4.Legile bugetare anuale.


19.1. Aprobarea bugetului de stat se face: a) de ctre consiliile judeene;
b) de ctre Guvern; c) de ctre organele instituiilor financiare; d) prin lege;
e) de ctre Ministerul Finanelor Publice.

19.2. Nu este o metod modern de dimensionare a veniturilor i
cheltuielilor bugetare: a) metoda de reevaluare a opiunilor bugetare;
b) metoda de planificare, programare, bugetizare; c) metoda bazei bugetare
zero; d) metoda raionalizrii opiunilor bugetare; e) metoda
managementului prin obiective.

19.3. Ordonanarea unei cheltuieli bugetare nseamn:
a) emiterea de ctre o instituie public a unei dispoziii sau ordin de plat
pentru o sum din cheltuiala prevzut, ctre un ter;
Rspunsuri
i comentarii
la testele de
autoevaluare
Bibliografia
unitii
de
nvare 19
Lucrare
de
verificare
nr. 19

178

b) emiterea unei Ordonane de Urgen de ctre Guvern care s justifice
efectuarea cheltuielii bugetare respective;
c) ordonarea de ctre ordonatorul principal de credite de deschidere a
cheltuielii bugetare ctre ordonatorul secundar de credite;
d) ealonarea n timp a plilor fcute din cheltuiala bugetar respectiv;
e) emiterea unei Ordonane de Urgen de ctre Guvern care s prevad
anularea cheltuielii bugetare respective.

19.4. Bugetul Preediniei se aprob de:
a) Guvern;
b) Parlament;
c) Organul ierarhic superior;
d) Preedinte;
e) Primria Municipiului Bucureti.

19.5. Numai un rspuns este adevrat:
a) conturile speciale de trezorerie au caracterul de conturi n ateptare;
b) bugetele extraordinare sunt o component intrinsec a celor ordinare;
c) bugetele autonome sunt specifice instituiilor publice care au caracter
industrial i comercial;
d) bugetele locale nu funcioneaz ca bugete autonome;
e) rectificrile bugetare sunt propuse de Ministerul Muncii i de Ministerul
Finanelor Publice i aprobate de Senat.

19. 6. Numai un rspuns este adevrat:
a) repartiia produsului intern brut apare n sfera consumului;
b) bugetul este un simplu document n care se evideniaz veniturile i
cheltuielile previzionate ale statului;
c) bugetul public naional cuprinde bugetul de stat i bugetele locale;
d) veniturile bugetului de stat cuprind venituri fiscale, venituri curente,
venituri din capital i venituri din trezoreria statului;
e) veniturile i cheltuielile publice dein rolul de prghii economico-
financiare.

19.7. Care dintre urmtoarele afirmaii este fals?
a) finanele publice sunt folosite pentru satisfacerea nevoilor generale ale
societii;
b) cheltuielile reale reprezint un consum definitiv de produs intern brut;
c) funcia de control are o sfer de manifestare mai larg dect funcia de
repartiie;
d) cheltuielile sunt nscrise n buget la limite minime;
e) non-excluderea i non-rivalitatea sunt caracteristici ale bunurilor
publice.

179

19.8. Prin ce se caracterizeaz sistemul de gestiune specific execuiei
bugetare?
1) prin existena unei perioade de 3-6 luni de la expirarea anului bugetar
pn la ncheierea contului de exerciiu bugetar;
2) prin nchiderea automat a bugetului;
3) presupune reflectarea n ntregime a veniturilor i cheltuielilor anului
bugetar n bugetul respectiv, chiar dac ele nu se realizeaz integral n
cadrul anului bugetar;
4) interzice reportul veniturilor i al cheltuielilor de la un an la altul;
5) interzice reportul creditelor bugetare de la un exercitiu la altul.
a) 1,2; b) 1,3; c) 2,3; d) 1,5; e) 2,4,5.

19.9. Numai una din afirmatiile de mai jos este adevarat:
a) anualitatea bugetar este un principiu care este specific bugetelor pe
programe multianuale;
b) n bugetul bazat pe sistemul de exerciiu nu continu ncasrile i plile
n anul urmtor;
c) unitatea bugetar presupune nscrierea veniturilor i cheltuielilor, n
sumele lor globale, ntr-un singur document;
d) bugetele anexe nu sunt controlate de puterea legislativ;
e) n conturile speciale de trezorerie se evideniaz numai cheltuieli
definitive.

19.10. Parlamentul aprob bugetele astfel: a) la fiecare comisie de
specialitate; b) pe fiecare capitol, articol, ordonator principal de credite n
parte; c) pe fiecare buget n parte; d) pe ansamblu, pe capitole, pe articole i
pe ordonatori principali de credite; e) n funcie de clasificaia bugetar.

180


Bugetele locale; echilibrul financiar public

20.1 Obiectivele unitii de nvare 10 (20) ................................. pag 180
20.2 Bugetele locale ...................................................................... pag 180
20.3 Echilibrul financiar ................................................................. pag 195
Rspunsuri i comentarii la testele de autoevaluare ........................... pag 199
Bibliografia unitii de nvare 10 (20) ............................................. pag 202
Lucrare de verificare nr. 10 (20) ........................................................ pag 202


Dup studiul acestei uniti de nvare vei dobndi cunotine despre:

Bugetele locale.
Echilibrul financiar.



20.2. Bugetele locale

Bugetele locale
reprezint instrumente de planificare i de conducere a
activitii economico-financiare a unitilor administrativ-terito-
riale. Ele sunt planuri financiare aprobate de consiliile judeene
sau locale.
structura lor reflect gradul de autonomie a administraiei locale
fa de puterea central i legturile existente ntre diferitele
administraii teritoriale.
bugetele locale reflect fluxurile veniturilor i cheltuielilor
administraiei locale, modalitatea de finanare a cheltuielilor pe
destinaii i de acoperire a deficitelor bugetare.

SUGESTII
Bugetele
locale
181

asigur dimensionarea cheltuielilor n limitele veniturilor,
fundamentarea resurselor financiare, stimularea iniiativei locale,
afirmarea autonomiei locale i exercitarea controlului asupra
utilizrii fondurilor locale.
reprezint o component distinct i autonom n cadrul
bugetului consolidat,
au o serie de raporturi cu bugetul administraiei centrale de stat.
reflect cerinele de resurse financiare pentru aciunile social
culturale, economice, serviciile publice din competena
autoritilor administraiei publice locale i modul de procurare
a resurselor financiare din cursul unui exerciiu financiar.

Bugetul general centralizat al unitilor
administrativ-teritoriale

Bugetul general centralizat al unitilor administrativ-teritoriale
(BGCUAT-estimat pe anul 2010) este rezultat din cumularea:
veniturilor i cheltuielilor bugetelor locale ale comunelor,
oraelor, municipiilor, sectoarelor municipiului Bucureti,
judeelor i municipiului Bucureti,
bugetelor instituiilor publice finanate din venituri proprii i
subvenii din bugetele locale,
bugetelor instituiilor publice finanate integral din venituri
proprii,
bugetului mprumuturilor externe i interne,
bugetului fondurilor externe nerambursabile,
a celorlalte venituri i cheltuieli evideniate n afara
bugetului local,
i reflect dimensiunea efortului financiar public al
unitilor administrative-teritoriale pe anul 2010.

DESCENTRALIZAREA BUGETELOR LOCALE

Constituia Romniei prevede c administraia public din
unitile administrativ-teritoriale se ntemeiaz pe principiul autonomiei
locale i pe cel al descentralizrii serviciilor publice (art.119).
Descentralizarea financiar este o problem important pentru
actualul context al politicilor publice din Romnia.
Descentralizarea financiar trebuie s fie corelat cu politica n
domeniul descentralizrii serviciilor publice astfel nct politica de
echilibrare s se poat constitui ntr-un instrument util pentru guvernarea
local.
BGCUAT
AN 2010
Descentralizare
- bugete
locale
182

Descentralizarea financiar a veniturilor se realizeaz prin n-
casarea direct de ctre autoritile locale nu numai a impozitelor i taxelor
locale, ci i a unor cote pri din unele venituri cuvenite statului sau prin
transferarea unor sume alocate direct de la bugetul statului. Autonomia
local permite administraiei publice locale s obin mprumuturi publice.

PRINCIPIILE BUGETELOR LOCALE

Principiul universalitii presupune nscrierea veniturilor i a
cheltuielilor n bugetul de stat, n sumele lor globale, fr omisiuni i
compensri reciproce;
Principiul transparenei i publicitii se refer la dezbaterea
public a proiectelor de buget, a conturilor generale anuale de
execuie a acestora, precum i n Monitorul Oficial a bugetelor i
conturilor anuale de execuie;
Principiul unitii bugetare presupune nscrierea tuturor veniturilor
i a cheltuielilor, n sumele lor globale, ntr-un singur document;
Principiul unitii monetare toate operaiunile bugetare se exprim
n moned naional;
Principiul anualitii se refer, pe de o parte la perioada de timp
pentru care se ntocmete i se aprob bugetul, iar pe de alt parte, la
perioada de timp n care se ncaseaz veniturile i se efectueaz
cheltuielile nscrise n autorizaia dat Guvernului de ctre Parlament;
Principiul specializrii bugetare veniturile bugetare trebuie
nscrise n buget i aprobate de Parlament pe surse de proveniena, iar
cheltuielile n funcie de destinaia lor i de coninutul economic;
Principiul echilibrului veniturile publice trebuie s acopere chel-
tuielile publice, n scopul asigurrii echilibrului dintre nevoile
colective i resursele financiare publice.

Alte principii :
Principiul solidaritii prin politicile bugetare locale se poate
realiza ajutorarea unitilor administrativ-teritoriale i a
persoanelor fizice aflate n situaie de extrem dificultate
prin alocarea de sume din fondul de rezerv bugetar constituit n bu-
getul local;
Principiul autonomiei locale unitile administrativ-teritoriale au
dreptul la resurse financiare suficiente pe care le pot utiliza conform
atribuiunilor, au competena stabilirii nivelurilor impozitelor i
taxelor locale;
Principiul proporionalitii resursele financiare ale unitilor
administrativ-teritoriale trebuie s fie proporionale cu
responsabilitile lor;
Principiul consultrii prin structurile lor asociative, autoritile
administraiilor publice locale trebuie s fie consultate asupra
procesului de alocare a resurselor financiare de la bugetul de stat.
Principiile
bugetelor
locale
183

Proiecie bugetar pentru anul 2010

Veniturile bugetului general centralizat al unitilor
administrativ-teritoriale pentru anul 2010

Veniturile bugetului general centralizat al unitilor administrativ-
teritoriale pentru anul 2010 se estimeaz la 46.904,4 milioane lei, repre-
zentnd 8,7% din produsul intern brut, iar n cadrul acestora, veniturile
totale ale bugetelor locale se estimeaz la 43.789,1 milioane lei,
reprezentnd 8,1% din produsul intern brut, n timp ce veniturile celorlalte
bugete reprezint 0,6% din produsul intern brut.
Veniturile proprii ale bugetelor locale (formate din impozite,
taxe,contribuii, alte vrsminte, alte venituri) estimate la 7.209,1 milioane
lei, reprezint 16,5% din totalul veniturilor acestor bugete, iar nivelul
acestora crete cu 17,8% fa de anul 2009.
Cotele defalcate din impozitul pe venit reprezint 14.665,2 milioane
lei, respectiv 33,5% din total, n scdere comparativ cu anul 2009 cu 2,9%.
Sume defalcate din TVA la nivelul judeelor sunt de 2.053,4
milioane lei, pentru:
4 sistemul de protecie a copilului i centrele de asisten social a
persoanelor cu handicap;
4 drepturile privind acordarea de produse lactate i de panificaie
pentru elevii din clasele I-VIII din nvmntul de stat i privat i
pentru copiii precolari din grdiniele de stat i private cu
program normal de 4 ore;
4 cheltuielile aferente nvmntului special i centrelor judeene de
resurse i asisten educaional;
4 instituii de cultur descentralizate ncepnd cu anul 2002;
4 plata contribuiilor pentru personalul neclerical angajat n unitile
de cult din ar;
4 serviciilor publice comunitare de eviden a persoanelor de sub
autoritatea consiliilor judeene.
Proiecie
bugetar
pentru
anul
2010
184

Sume defalcate din TVA la nivelul comunelor, oraelor i
municipiilor sunt de 11.580,5 milioane lei destinate finanrii:
4 cheltuielilor cu salariile, sporurile, indemnizaiilor i altor drepturi
salariale n bani, stabilite prin lege, precum i contribuiile
aferente acestora i obiectelor de inventar ale instituiilor sau ale
unitilor de nvmnt preuniversitar de stat;
4 drepturilor asistenilor personali ai persoanelor cu handicap grav;
4 ajutorului social i al ajutorului pentru nclzirea locuinei cu
lemne, crbuni i combustibili petrolieri;
autoritatea consiliilor locale ale comunelor, oraelor, municipiilor,
sectoarelor i Consiliului General al Municipiului Bucureti;
4 ajutoarelor de stat regionale acordate n temeiul Legii nr.84/1992,
cu modificrile i completrile ulterioare, pentru administraiile
zonelor libere aflate sub autoritatea consiliilor locale.
Sumele destinate finanrii drumurilor judeene i comunale sunt
de 551,8 milioane lei iar cele pentru echilibrarea bugetelor locale sunt de
2.001,0 milioane lei.
Sumele prevzute pentru programul de dezvoltare a infrastructurii
i a unor baze sportive din spaiul rural sunt de 813,5 milioane lei.
n ceea ce privete subveniile de la bugetul de stat, acestea sunt
de 4.569,4 milioane lei, din care, n principal, pentru:
4 finanarea programului de pietruire a drumurilor comunale i
alimentare cu ap a satelor (420,8 milioane lei);
4 finanarea programelor multianuale prioritare de mediu i
gospodrire a apelor (230,5 milioane lei);
4 finanarea drepturilor acordate persoanelor cu handicap (1.843,2
milioane lei);
4 compensarea creterilor neprevizionate ale preurilor la
combustibili (354,3 milioane lei);
4 retehnologizarea centralelor termice i electrice de termoficare
(55,2 milioane lei);
4 acordarea ajutorului pentru nclzirea locuinei cu lemne, crbuni,
combustibili petrolieri (532,0 milioane lei);
4 realizarea obiectivelor de investiii n turism (170,5 milioane lei).
185

4 reabilitarea termic a cldirilor (108,8 milioane lei)
4 finanarea cheltuielilor de sntate (233,5 milioane lei)
Sumele prevzute pentru subvenii de la bugetul asigurrilor de
omaj sunt de 44,8 milioane lei n vederea finanrii programelor pentru
ocuparea temporar a forei de munc.
(Sursa: Raport la proiectul legii bugetului de stat pentru anul 2010 i
proiecia acestuia pentru anii 2011-2013, p. 39-41)

186

1. Avnd n vedere politica statului de finanare a unor
activiti de la nivel local pe seama ncasrilor de TVA la
bugetul de stat menionai cteva dintre cele mai importante
domenii finanate.


Test de
autoevaluare
187

Veniturile bugetelor locale

Bugetele locale conin urmtoarele:
- veniturile care alimenteaz bugetele locale cu resurse financiare;
- cheltuielile care se repartizeaz din bugetele locale cu defalcarea
aferent pe destinaii;
- fondul de rezerv, excedentul (dac este cazul).

Veniturile bugetare reprezint resursele bneti care se cuvin
4 bugetelor locale ale comunelor, oraelor, municipiilor sectoarelor
municipiului Bucureti, judeelor i municipiului Bucureti i 4 bugetelor
instituiilor publice finanate integral din venituri proprii, 4 formate din:
impozite, taxe, contribuii, alte vrsminte, alte venituri;
cote defalcate din unele venituri ale bugetului de stat, precum;
sume defalcate din unele venituri ale bugetului de stat;
donaii;
sponsorizri.

Veniturile proprii prevzute n bugetele locale (municipii, orae,
comune) sunt:
+ Impozit pe profit de la regiile autonome i societile comerciale de
sub autoritatea consiliilor locale
+ Cote defalcate din impozitul pe venit:
a) cote defalcate din impozitul pe venit;
b) sume alocate de consiliul judeean din cotele defalcate din impozitul
pe venit pentru echilibrarea bugetelor locale.
+ Impozite i taxe pe proprietate:
a) impozit pe cldiri;
b) impozit pe terenuri;
c) taxe juridice din timbru, taxe de timbru pentru activitatea notarial
i alte taxe de timbru.
+ Alte impozite i taxe generale pe bunuri i servicii:
- taxe hoteliere.
+ Taxe pe servicii specifice:
- impozit pe spectacole;
+ Taxe pe utilizarea bunurilor, autorizarea utilizrii bunurilor sau
pe desfurarea de activiti:
a) taxe asupra mijloacelor de transport;
b) taxe i tarife pentru eliberarea de licene i autorizaii de
funcionare.
+ Venituri din proprietate:
a) vrsminte din profitul net al regiilor autonome de sub autoritatea
consiliilor locale;
b) restituiri de fonduri din finanarea bugetar a anilor precedeni;
c) venituri din concesiuni i nchirieri;
d) venituri din dividende.

Veniturile
bugetelor
locale
188

+ Venituri din dobnzi.
+ Venituri din prestri de servicii i alte activiti:
a) venituri din prestri de servicii;
b) contribuia prinilor sau susintorilor legali pentru ntreinerea
copiilor n cree;
c) contribuia persoanelor beneficiare ale cantinelor de ajutor social;
d) taxe din activiti cadastrale i agricultur;
e) contribuia lunar a prinilor pentru ntreinerea copiilor n
unitile de protecie social;
f) venituri din recuperarea cheltuielilor de judecat, imputaii i
despgubiri.
+ Venituri din taxe administrative, eliberri de permise:
a) taxe extrajudiciare de timbru;
b) eliberri de permise.
+ Amenzi, penaliti i confiscri:
+ Venituri din valorificarea unor bunuri:
a) venituri din valorificarea unor bunuri ale instituiilor publice;
b) venituri din vnzarea locuinelor construite din fondurile statului;
c) venituri din privatizare;
d) venituri din vnzarea unor bunuri aparinnd domeniului privat.

COTE I SUME DEFALCATE DIN VENITURI
ALE BUGETULUI DE STAT

COTELE DEFALCATE DIN IMPOZITUL pe venit ncasat
la bugetul de stat la nivelul fiecrei uniti adminstrativ-
teritoariale se aloc lunar, n termen de 5 zile lucrtoare de la
finele lunii n care s-a incasat acest impozit, o cot de 47% la
bugetele locale ale comunelor, oraelor i municipiilor pe al
cror teritoriu i desfoara activitatea pltitorii de impozite, o
cot de 13% la bugetul local al judeului i o cot de 22% ntr-un
cont distinct deschis pe seama direciilor generale ale finanelor
publice judeene la trezoreria municipiului reedin de jude
pentru echilibrarea bugetelor locale ale comunelor, oraelor,
municipiilor i al judeului.
Prin aceast reglementare cotele din impozitul pe venit sunt
incluse n categoria veniturilor proprii alturi de impozite, taxe,
contribuii, vrsminte i alte venituri locale.
Includerea ntr-o singur categorie a acestor venituri poate
constitui surs de garantare a mprumuturilor contracte de ctre
unitatea administrativ-teritorial sau de ctre agenii economici i
serviiciile publice din subordinea acestora n limita a 20% din
veniturile proprii.
189

Sumele defalcate din unele venituri ale bugetului de stat pentru
echilibrarea bugetelor locale se repartizeaz pe judee, potirivit
urmtoarelor criterii:
capacitatea financiar determinat pe baza impozitului pe venit
ncasat pe locuitor, n proporie de 70%; suprafaa judeului n
proporie de 30%. Sumele defalcate cu destinaie special se
repartizeaz conform legii.
Sume defalcate din TVA la nivelul judeelor (de 2.053,4
milioane lei pentru anul 2010), sunt destinate:
4 sistemul de protecie a copilului i centrele de asisten social a
persoanelor cu handicap;
4drepturile privind acordarea de produse lactate i de panificaie
pentru elevii din clasele IVIII din nvmntul de stat i privat
i pentru copiii precolari din grdiniele de stat i private cu
program normal de 4 ore;
4 cheltuielile aferente nvmntului special i centrelor judeene
de resurse i asisten educaional;
4 instituii de cultur descentralizate ncepnd cu anul 2002;
4 plata contribuiilor pentru personalul neclerical angajat n
unitile de cult din ar;
autoritatea consiliilor judeene.
municipiilor (11.580,5 milioane lei n anul 2010) sunt destinate
finanrii:
4 cheltuielilor cu salariile, sporurile, indemnizaiilor i altor
drepturi salariale n bani, stabilite prin lege, precum i contri-
buiile aferente acestora i obiectelor de inventar ale instituiilor
sau ale unitilor de nvmnt preuniversitar de stat;
4 drepturilor asistenilor personali ai persoanelor cu handicap grav;
4 ajutorului social i al ajutorului pentru nclzirea locuinei cu
lemne, crbuni i combustibili petrolieri;
autoritatea consiliilor locale ale comunelor, oraelor, muni-
cipiilor, sectoarelor i Consiliului General al Municipiului
Bucureti;
4 ajutoarelor de stat regionale acordate n temeiul Legii nr.
84/1992, cu modificrile i completrile ulterioare, pentru
administraiile zonelor libere aflate sub autoritatea consiliilor
locale.

190

Subvenii

Atunci cnd resursele sunt insuficiente pentru acoperirea
cheltuielilor, se acord subvenii att de la bugetul administraiei de stat ct
i de la alte bugete n scopuri bine precizate.

SUBVENTII DE LA BUGETUL DE STAT
Subveniile primite din bugetul de stat completaz bugetul final,
sumele fiind acordate pentru susinerea persoanelor cu handicap, pentru
finanarea parial din mprumuturi externe, precum i pentru finanarea
elaborrii i actualizrii planurilor urbanistice generale i a regulamentelor
generale de urbanism.

SUBVENTII PRIMITE DE LA ALTE BUGETE
SUBVENTIILE PRIMITE DE LA ALTE BUGETE se repartizeaz
pentru susinerea sistemului de protecie i drepturile copilului, pentru
finanarea programelor pentru ocuparea temporar a forei de munc.

Cheltuielile bugetelor locale

Fundamentarea, dimensionarea i repartizarea cheltuielilor
bugetelor locale pe ordonatori de credite, pe destinaii, respectiv
pe aciuni, activiti, programe, proiecte, obiective, se efectueaz
n concordan cu atribuiile ce revin autoritilor administraiei
publice locale.
Cheltuielile finanate din bugetele locale sau cheltuielile bugetare
reprezint cheltuielile stabilite, aprobate i efectuate din bugetele
locale, n limita i cu destinaia stabilite prin bugetele respective.
Sunt grupate n bugetele anuale cu defalcare trimestrial ntr-o
ordine obligatorie i dup criterii unitare, precis determinate n
raport cu obiectivul sau cu funcia creia le sunt destinate i cu
caracterul economic al operaiunilor n care acestea se
concretizeaz.
Cheltuielile bugetare aprobate prin bugete reprezint limita
maxim pn la care se pot angaja i efectua cheltuieli, dincolo
de aceast limit opernd responsabilitatea personal a
conductorilor instituiilor publice ordonatori de credite.
Exist o excepie prevzut n Legea finanelor publice locale,
cnd se pot suplimenta cheltuieli prevzute n aceste bugete.
Excepia se refer la consiliile judeene i consiliul general al
municipiului Bucureti, cu respectarea a trei condiii cumulative,
i anume:
- existena veniturilor proprii ncasate, peste cele din bugetele
locale aprobate;
- depirea ncasrilor s fie realizat pe total venituri proprii
aprobate prin bugetul local respectiv i s se menin pn la
sfritul anului;
- bugetul respectiv s nu aib mprumuturi restante, dobnzi
sau comisioane neachitate aferente mprumuturilor contractate.

Cheltuielile
bugetelor
locale
191

Cheltuielile bugetelor locale
Structura funcional

1. Autoriti publice i aciuni externe:
- autoriti executive.
2. Dobnzi
3. Transferuri cu caracter general ntre diferite niveluri
ale administraiei
4. Aprare:
5. Ordine public i siguran naional:
a) poliie comunitar;
b) protecie civil i protecia contra incendiilor.
6. nvmnt:
a) nvmnt precolar i primar:
- nvmnt precolar;
- nvmnt primar;
b) nvmnt secundar:
- nvmnt secundar inferior;
- nvmnt secundar superior;
- nvmnt profesional;
c) nvmnt postliceal;
d) servicii auxiliare pentru educaie:
- internate i cantine pentru elevi;
- alte servicii auxiliare.
e) alte cheltuieli n domeniul nvmntului.
7. Sntate:
- servicii medicale n unitile sanitare cu paturi:
- spitale generale.
8. Cultur, recreere i religie:
a) servicii culturale:
- biblioteci publice comunale, oreneti,
municipale;
- muzee;
- instituii publice de spectacole i concerte;
- coli populare de art ;
- case de cultur;
- cmine culturale;
- centre pentru conservarea i promovarea culturii
tradiionale;
- consolidarea i restaurarea monumentelor
istorice;
- alte servicii culturale;
b) servicii recreative i sportive:
- sport;
- tineret;
- ntreinere grdini publice, parcuri, zone verzi,
baze sportive i de agrement;
c) servicii religioase.
Cheltuielile
bugetelor
locale.
Structura
funcional
192

9. Asigurri i asisten social:
a) asisten social n caz de boli i invaliditi:
b) asistent social pentru familie i copii
c) ajutoare pentru locuine;
d) cree;
e) prevenirea excluderii sociale:
- ajutor social;
- cantine de ajutor social;
10. Locuine, servicii i dezvoltare public:
a) locuine;
b) alimentare cu ap i amenajri hidrotehnice:
c) iluminat public i electrificri rurale;
d) alimentare cu gaze naturale n localiti;
11. Protecia mediului
12. Aciuni generale economice, comerciale i de munc:
a) aciuni generale economice i comerciale:
13. Combustibil i energie
14. Agricultur, silvicultur, piscicultur i vntoare:
- agricultur
15. Transporturi
16. Alte aciuni economice

Procesul bugetar

Elaborarea bugetelor

Proiectele bugetelor locale se elaboreaz de ctre ordonatorii
principali de credite, avndu-se n vedere:
prognozele principalilor indicatori macroeconomici i sociali
pentru anul bugetar pentru care se elaboreaz proiectul de buget,
precum i pentru urmtorii 3 ani, elaborate de organele abilitate;
politicile fiscale i bugetare, naionale i locale;
prevederile acordurilor de mprumuturi interne sau externe
ncheiate, ale memorandumurilor de finanare sau ale altor
acorduri internaionale, semnate i/sau ratificate;
politicile i strategiile sectoriale i locale, precum i prioritile
stabilite n formularea propunerilor de buget;
propunerile de cheltuieli detaliate ale ordonatorilor de credite din
subordine;
programele ntocmite de ctre ordonatorii principali de credite n
scopul finanrii unor aciuni sau ansamblu de aciuni, crora le
sunt asociate obiective precise i indicatori de rezultate i de
eficien;
programele de dezvoltare economico-social n perspectiva ale
unitii administrativ-teritoriale.

Procesul
bugetar
193

Coninutul i structura bugetelor

Veniturile sunt structurate pe capitole i subcapitole, iar
cheltuielile pe pri, capitole, subcapitole, titluri, articole,
precum i alineate i paragrafe, dup caz. Cheltuielile
prevzute n capitole i articole au destinaie precis i limitat.
Cheltuielile de capital se cuprind la fiecare capitol bugetar, n
conformitate cu creditele de angajament i cu duratele de
realizare a investiiilor.
Cheltuielile curente cuprind cheltuielile de personal, cheltuielile
materiale i cu prestarea serviciilor, subveniile i transferurile
necesare realizrii atribuiilor i competenelor autoritilor
administraiei publice locale, n condiiile legii.
Fondurile externe nerambursabile i mprumuturile interne i
externe se cuprind n anexele la bugetele locale i se aprob
odat cu acestea.

Calendarul bugetar

Scrisoare-cadru. Limite de sume defalcate din unele venituri
ale bugetului de stat i de transferuri consolidabile

Ministerul Finanelor Publice transmite direciilor generale ale
finanelor publice, consiliilor judetene i Consiliului General al
Municipiului Bucureti, pn la data de 1 iunie a fiecrui an,
o scrisoare-cadru care va specifica contextul macroeconomic
pe baza cruia vor fi ntocmite proiectele de buget prognozate,
metodologiile de elaborare a acestora, limitele sumelor
defalcate din unele venituri ale bugetului de stat i ale
transferurilor consolidabile.
Ordonatorii principali de credite ai bugetului de stat sau ai altor
bugete, n bugetele crora sunt prevzute transferuri ctre
bugetele locale, transmit autoritilor administraiei publice
locale sumele aferente, n termen de 10 zile de la primirea
limitelor de cheltuieli aprobate de Guvern, n vederea
cuprinderii acestora n proiectele de buget.
Se realizeaz repartizarea pe uniti administrativ-
teritoriale a limitelor sumelor defalcate din unele venituri
ale bugetului de stat destinate echilibrrii bugetelor locale.
Ordonatorii principali de credite, pe baza limitelor sumelor
primite elaboreaz i depun la direciile generale ale
finanelor publice, pn la data de 1 iulie a fiecrui an,
proiectele bugetelor locale echilibrate i anexele la acestea
pentru anul bugetar urmtor, precum i estimrile pentru
urmtorii 3 ani, urmnd ca acestea s transmit proiectele
bugetelor locale pe ansamblul judeului i municipiului
Bucureti la Ministerul Finanelor Publice, pn la data de
15 iulie a fiecrui an.
194

n termen de 5 zile de la publicarea n Monitorul Oficial al
Romniei, Partea I, a legii bugetului de stat, Ministerul
Finanelor Publice transmite direciilor generale ale
finanelor publice sumele defalcate din unele venituri ale
bugetului de stat i transferurile consolidabile, aprobate prin
legea bugetului de stat.
Direciile generale ale finanelor publice judeene, respectiv
a municipiului Bucureti, precum i consiliile judeene i
Consiliul General al Municipiului Bucureti, repartizeaz pe
uniti administrativ-teritoriale, n termen de 5 zile de la
comunicare, sumele defalcate din unele venituri ale
bugetului de stat, precum i transferurile consolidabile, n
vederea definitivrii proiectelor bugetelor locale de ctre
ordonatorii principali de credite.
Pe baza veniturilor proprii i a sumelor repartizate ordonatorii
principali de credite, n termen de 15 zile de la publicarea
legii bugetului de stat n Monitorul Oficial al Romniei,
Partea I, definitiveaz proiectul bugetului local, care se
public n presa local sau se afieaz la sediul unitii
administrativ-teritoriale.
Locuitorii unitii administrativ-teritoriale pot depune
contestaii privind proiectul de buget n termen de 15 zile
de la data publicrii sau afirii acestuia.
Proiectele de buget se aprob de autoritile deliberative n
termen de maximum 45 de zile de la data publicrii legii
bugetului de stat n Monitorul Oficial.

Execuia bugetar

n procesul execuiei bugetare, cheltuielile bugetare parcurg
urmtoarele faze: angajament, lichidare, ordonanare, plat.
Operaiunile specifice angajrii, lichidrii i ordonanrii
cheltuielilor sunt n competena ordonatorilor de credite i se
efectueaz pe baza avizelor compartimentelor de specialitate ale
instituiilor publice.
Plata cheltuielilor este asigurat de eful compartimentului
financiar-contabil, n limita fondurilor disponibile.
Efectuarea plilor, n limita creditelor bugetare aprobate, se
face numai pe baz de acte justificative, ntocmite n
conformitate cu dispoziiile legale, i numai dup ce acestea au
fost angajate, lichidate i ordonanate.
n cazul nelivrrii bunurilor, neefecturii lucrrilor i
serviciilor angajate, pentru care s-au pltit avansuri, recu-
perarea sumelor de ctre instituia public se face cu
perceperea majorrilor de ntrziere la nivelul celor existente
pentru veniturile bugetare, calculate pentru perioada de cnd s-au
acordat i pn s-au recuperat.

Execuia
bugetar
195

Echilibrul General
Echilibrul
Material
Echilibrul Forei
de Munc
RESURSE FINANCIARE = NECESITI
Echilibrul
Valoric
Echilibrul
Valutar
Echilibrul
FINANCIAR
Echilibrul
Monetar
20.3. Echilibrul financiar
1

Echilibrul financiar reprezint starea ctre care tinde economia n
scopul alocrii optime a resurselor. n acest capitol este prezentat
coninutul echilibrului general economic, modul n care se
realizeaz echilibrul financiar public i echilibrul financiar la
nivelul societii.
Echilibrul general economic este expresia generalizat a
echilibrului material al economiei naionale, a echilibrului forei
de munc i a echilibrului valoric.
Echilibrul financiar presupune egalitatea ntre resursele
financiare care pot fi mobilizate la nivel macroeconomic i
resursele necesare pentru aciunile economice, sociale sau de
alt natur.

Figura nr. 20.1. Coninutul Echilibrului General Economic

Sursa: Moteanu, T. i colectivul, Finane publice, Editura Universitar,
Bucureti, 2008, p.324

Instrumentele folosite pentru proiectarea echilibrului financiar
servesc la:

dimensionarea resurselor financiare,
la precizarea destinaiilor acestora,
la fundamentarea echilibrului,
la modalitatea de acoperire a deficitului sau de valorificare a
excedentului de resurse.

1
Sursa: Moteanu, T. i colectivul, Finane publice, Editura Universitar, Bucureti, 2008
Echilibrul
financiar
196

Echilibrul financiar la nivel microeconomic

echilibrul trebuie realizat pe feluri de activiti i pe categorii de
fonduri;
situaia normal la nivel microeconomic este aceea n care se
obine profit (venituri mai mari dect cheltuieli);
echilibrul financiar la nivel de ntreprindere se poate exprima cu
ajutorul formulei:
V = Ch + P
unde
V = venituri;
Ch = cheltuieli;
P = profit.
n practic, echilibrul financiar pe ansamblul ntreprinderii se
poate realiza:
- numai pe seama resurselor proprii;
- pe seama resurselor proprii i a eventualelor fonduri de la
bugetul public;
- pe seama resurselor proprii, a eventualelor fonduri de la
bugetul public i a mprumuturilor contractate de pe pia.
dezechilibrul ntreprinderii se manifest prin incapacitatea
acesteia de a-i onora obligaiile pe care le are fa de stat, fur-
nizori, bnci i salariai.

Echilibrul financiar la nivel macroeconomic:

echilibrul financiar la nivel macroeconomic poate s vizeze:
- totalitatea resurselor financiare ale societii i destinaiile
acestora;
- resursele financiare aparinnd unui anumit sector, unei
anumite ramuri sau unei uniti administrativ teritoriale i
destinaia acestora.

Echilibrul financiar public

- instrumentul utilizat: BUGETUL GENERAL CONSOLIDAT, care
cuprinde, conform operaiunii de consolidare, veniturile i
cheltuielile urmtoarelor bugete:
bugetul de stat;
bugetele unitilor administrativ-teritoriale;
bugetul asigurrilor sociale de stat;
bugetele fondurilor speciale;
bugetul trezoreriei statului;
bugetele instituiilor publice autonome;
bugetele instituiilor publice finanate integral sau parial din
bugetul de stat, bugetul asigurrilor sociale de stat i bugetele
fondurilor speciale, dup caz;
bugetele instituiilor publice finanate integral din venituri
proprii;

197

bugetele fondurilor provenite din credite externe contractate sau
garantate de stat i ale cror rambursare, dobnzi i alte costuri
se asigur din fonduri publice;
bugetele fondurilor externe nerambursabile.

O expresie a dezechilibrului este deficitul bugetar, care poate avea
una din urmtoarele semnificaii:
deficit de criz (statul nu poate s-i acopere cheltuielile curente
- se acoper deficitul prin mprumuturi);
deficit de dezvoltare (state care produc resurse n plus realizate n
afara sectorului public. De exemplu, n sectorul bancar i la
populaie se preconizeaz venituri n plus);
De asemenea, se poate nregistra:
deficit acut, dac apare ntmpltor, ntr-un anumit exerciiu
financiar, ca o consecin a creterii ieirilor (cheltuielilor) sau a
micorrii intrrilor (veniturilor).
deficit cronic, dac apare constant, pe parcursul mai multor
exerciii financiare succesive.

Figura nr. 20.2. Cauzele deficitelor bugetare

CAUZELE DEFICITELOR BUGETARE
CAUZE SPECIFICE
RILOR N
TRANZIIE
CAUZE SPECIFICE
RILOR SLAB
DEZVOLTATE
CAUZE
GENERALE
=> cheltuielile, n
continu cretere,
cu ntreinerea
aparatelor guver-
namentale;

=> creterea continu
a cheltuielilor cu
rambursarea dato-
riei publice (o
mare parte din
aceasta fiind, de
regul, generat
tocmai de finan-
area deficitelor
bugetare ale
anilor anteriori);

=> cheltuieli mari cu
narmarea, n
majoritatea rilor
i, n general, toa-
te tipurile de che-
ltuieli neproduc-
tive.
=> nivelul de dez-
voltare sczut
determin ve-
nituri bugetare
reduse; aportul
veniturilor la
buget din im-
pozite i taxe
este mic,
datorit bazei
reduse de
impozitare,
chiar dac se
adopt un grad
de fiscalitate
ridicat;

=> cheltuieli mari
pentru aparatul
administrativ.
=> scderea continu a nivelului
produciei i, implicit, a pro-
dusului intern brut, n con-
diiile transformrilor pro-
funde, structurale, ce au loc
n aceste ri;
=> creterea drastic a ratei in-
flaiei, n condiiile n care
este cunoscut faptul c
veniturile bugetare, expri-
mate n preuri curente, au o
rat de cretere inferioar
celei a cheltuielilor bugetare,
n preuri curente;
=> creterea cheltuielilor buge-
tare, prin asumarea de ctre
Guvern a costurilor sociale
implicate de procesul de
tranziie;
=> subveniile pentru ntreprin-
derile cu pierderi;
=> creterea constant a datoriei
publice i, implicit, a chel-
tuielilor pentru rambursarea
sa i a dobnzilor.
198

Deficitul se acoper prin:
ncasarea de venituri de dimensiuni mai mari dect cele prevzute
de legea bugetar;
mprumuturi pe termen mediu i lung, prin emisiuni de titluri de
credit public = datorie public;
mprumuturi externe => genereaz datorie public;
emisiune monetar strict limitat i controlat de ctre Banca
Naional.

Echilibrul financiar al societii

Instrumentul utilizat:
SISTEMUL CONTURILOR NAIONALE

Sistemul Conturilor Naionale evideniaz fluxurile directe,
materiale i financiare, bunurile produse i serviciile prestate n cadrul
economiei naionale, relaiile existente n sferele produciei, consumului i
formrii capitalului, constituirii i utilizrii veniturilor n interiorul rii,
precum i relaiile cu strintatea.
Notaii:
S = oferta agregat;
D = cererea agregat;
PIB = Produsul Intern Brut;
IMP = importuri;
EXP = exporturi;
C = consumul privat;
I = investiiile;
G = consumul guvernamental;
ITX = impozitele i taxele;
E = economisirea sectorului neguvernamental
E = PIB - ITX C

Ecuaia de baz a veniturilor n sistemul conturilor naionale este:
S = D
PIB + IMP = C + I + EXP + G
PIB + IMP - ITX = C + I + EXp + G - ITX
(PIB - ITX - C) - I - (EXP - IMP) = (G - ITX)

ECUAIA SOLDURILOR
(E-I) - (EPX - IMP) = (G - ITX)
Soldul economiilor
sectorului
neguvernamental
Soldul contului
curent al
balanei de pli
Soldul
sectorului
guvernamental

199

Echilibrul general macroeconomic

Instrumentul utilizat:
PENTAGONUL MACROSTABILIZRII
Notaii:
Anul 1 = anul pentru care se construiete pentagonul;
Anul 0 = anul precedent celui pentru care se construiete pentagonul;

a) r
1
= rata creterii economice n anul 1;

r
1
= (PIB
1
PIB
0
)/ PIB
0
x 100 (a)

unde
r
1
= rata creterii economice n anul 1comparativ cu anul 0
PIB
1
, i PIB
0
reprezint valorile produsului intern brut n anii 0 i 1,
exprimate n preuri constante => creterea este real.

b) CA = ponderea n PIB a soldului contului curent al balanei
de pli;

CA = (EXP
1
IMP
1
) / PIB
1
x

100 (b)
unde
EXP
1
= volumul exporturilor n anul 1;
IMP
1
= volumul importurilor n anul 1;
PIB
1
= produsul intern brut n anul 1.

c) g
1
= ponderea n PIB a soldului bugetului general consolidat
(SdBGC)

g
1
= (VBGC
1
CBGC
1
) / PIB
1
x 100 (c)

unde
VBGC
1
= veniturile bugetului general consolidat n anul 1;
CBGC
1
= cheltuielile bugetului general consolidat n anul 1
PIB
1
= produsul intern brut n anul 1.

d) i = rata inflaiei

i = (Pc
1
Pc
0
) / Pc
0
x 100 (d)

unde
Pc
1
= preurile de consum n anul 1
Pc
0
= preurile de consum n anul 0.

e) = rata omajului

= Nr. omeri / Pop. Ocupat x 100 (e)
200

Principii de construcie i interpretare a pentagonului macro-
stabilizrii:
fiecare indicator se reprezint pe o ax;
pe fiecare ax, micarea ctre origine semnific nrutirea valorii
indicatorului, iar ndeprtarea de origine, mbuntirea valorii
indicatorului.

Pentagonul macrostabilizrii - Romnia 2002
-2,6
-0,34
4,9
8,1
22,5
-5
0
5
10
15
20
25
r
CA
g i
u

Figura nr. 20.3. Coninutul Echilibrului General Economic

Din reprezentarea grafic a pentagonului macrostabilizrii pentru
Romnia, n anul 2002, (r=4,9%, CA=-3,4%, g=-2,6%, i=22,5%,
=8,1%) se observ c problema cea mai grav era cea a inflaiei, acest
indicator avnd valoarea cea mai apropiat de origine.

Mixul politicilor financiare i monetare pentru asigurarea echilibrului financiar

Figura nr. 20.4. Condiionarea bugetului general consolidat

Bucureti, 2008, p. 332

+
Starea economiei Obiectivele politicii
economico - sociale
Bugetul general consolidat trebuie s fie:
echilibrat excedentar deficitar sau sau
201

Figura nr. 20.5 Principiul mecanismului politicii financiare


Obiectivul central al politicii financiare cu cele dou componente
ale sale, politica fiscal i, respectiv, cea bugetar trebuie s fie acela al
echilibrrii cererii agregate cu oferta agregat i nu de a echilibra
bugetul. Soldul bugetului i, implicit, politica financiar reprezint, n mod
preponderent, instrumente active de influenare a evoluiei economiei i nu
o reflectare pasiv a dinamicii acesteia.


ntrebarea 1
RSPUNS:
Sumele defalcate din TVA la nivelul judeelor sunt utilizate pentru: sistemul
de protecie a copilului i centrele de asisten social a persoanelor cu
handicap;drepturile privind acordarea de produse lactate i de panificaie
pentru elevii din clasele I-VIII din nvmntul de stat i privat i pentru
copiii precolari din grdiniele de stat i private cu program normal de 4
ore; cheltuielile aferente nvmntului special i centrelor judeene de
resurse i asistent educaional; instituii de cultur descentralizate
ncepnd cu anul 2002; plat contribuiilor pentru personalul neclerical
angajat n unitile de cult din ara; serviciilor publice comunitare de
evidena a persoanelor de sub autoritatea consiliilor judeene.
Rspunsuri
i comentarii
la testele de
autoevaluare
202

municipiilor sunt destinate finanrii: cheltuielilor cu salariile, sporurile,
indemnizaiilor i altor drepturi salariale n bani, stabilite prin lege, precum
i contribuiile aferente acestora i obiectelor de inventar ale instituiilor sau
ale unitilor de nvmnt preuniversitar de stat; drepturilor asistenilor
personali ai persoanelor cu handicap grav; ajutorului social i al ajutorului
pentru nclzirea locuinei cu lemne, crbuni i combustibili petrolieri; ser-
viciilor publice comunitare de evidena a persoanelor de sub autoritatea
consiliilor locale.


2. MOTEANU, Tatiana i colectivul, Finane publice, Editura niversitar,
Bucureti, 2008.
3. MOTEANU, Tatiana i colectivul, Buget i trezorerie public, ediia a
III-a revizuit, Editura Universitar, Bucureti, 2008
4. Legea-cadru a descentralizrii nr. 195/22.05.2006, republicat n M.O.,
partea I, nr.453/25.05.2006
5.Guvernul Romniei, Ministerul Finanelor Publice, Raport privind situaia
macroeconomic pentru anul 2010 i proiecia acesteia pe anii 2011-2013
6. Lege privind finanele publice locale nr. 273 din 2006, publicat n M.O.,
partea I, nr.618/.2006


20.1. Care dintre afirmaiile de mai jos nu este adevarat?
a) bugetul local este o component a sistemului de bugete;
b) bugetele locale evideniaza fluxurile formrii veniturilor i efecturii
cheltuielilor administratiilor locale;
c) bugetul local este actul in care se nscriu veniturile si cheltuielile
colectivitilor locale pentru o perioad de regul de 4 ani;
d) bugetele locale sunt instrumente de planificare i conducere a activitii
financiare a colectivitilor locale;
e) ntre bugetele locale i bugetul central exist raporturi de dependen.
Bibliografia
unitii
de
nvare 20
Lucrare
de
verificare
nr. 20
203

20.2. Una din afirmaiile de mai jos este cea adevarat:
a) veniturile de capital ale bugetelor locale cuprind sumele defalcate din
TVA;
b) mprumuturile administraiilor publice locale pot fi contractate numai
pe piaa intern;
c) veniturile curente ale bugetelor locale cuprind ncasri din valorificarea
unor bunuri;
d) veniturile atribuite cuprind sumele defalcate din impozitul pe profit;
e) transferurile de la bugetul de stat se pot utiliza pentru protecia social.

20.3 Echilibrul general economic previzional are un caracter:
a) practic;
b) aleator;
c) consolidat;
d) potenial;
e) definitiv.

20.4 Sistemul conturilor naionale nu opereaz cu:
a) gospodrii ale populaiei;
b) ntreprinderile;
c) administraiile publice;
d) omerii;
e) persoanele fizice autorizate.

20.5 Impozitele indirecte din PIB sunt:
a) excedentul de exploatare;
b) impozitele indirecte pe venit pltite de ntreprindere;
c) impozitele indirecte pe avere pltite de ntreprindere;
d) impozitele asupra produciei;
e) retribuiile salariailor.

20.6 Conform metodei veniturilor PIB nsumeaz:
a) consumul de capital circulant;
b) impozitele indirecte nete;
c) impozitele indirecte brute;
d) impozitele directe;
e) subveniile ncasate.

20.7 Ordonanarea cheltuielilor bugetare presupune:
a) verificarea existenei sumelor datorate;
b) verificarea existenei condiiilor de exigibilitate;
c) confirmarea c serviciile au fost prestate;
d) verificarea existenei angajamentelor;
e) achitarea efectiv a obligaiilor fa de teri.

204

20.8 Nu este specific scrisorii cadru:
a) cuprinde specificate limitele de cheltuieli;
b) se transmite numai ordonatorilor secundari i teriari de credite;
c) cuprinde specificaii despre contextul macroeconomic;
d) cuprinde specificaii despre metodologia de elaborare a bugetelor;
e) este transmis ordonatorilor principali de credite.

20.9 Veniturile bugetelor locale nu cuprind:
a) impozitele pe terenul intravilan i extravilan;
b) sume defalcate din TVA;
c) donaii;
d) sponsorizri;
e) incasari din valorificarea unor bunuri ale persoanelor fizice salariate.

20.10 Pentru bugetul local nu constituie venituri din prestri de servicii:
a) taxe din activiti cadastrale;
b) contribuia lunar a prinilor pentru ntreinerea copiilor n unitile de
protecie social;
c) venituri din despgubiri;
d) contribuia lunar a prinilor pentru ntreinerea copiilor la coal;
e) venituri din recuperarea cheltuielilor de judecat.

205

Bibliografie


2. ROMAN, Daniela Lidia, Finane publice internaionale, Editura

3. ROMAN, Daniela Lidia, Finane aplicate, vol. 1, Editura Economic,
Bucureti, 2001.

4. VCREL, Iulian i colectivul, Finane publice, ediia a VI-a, Editura

5. Legea finanelor publice nr. 500/2002, publicat n M.O.,partea I, nr.
597/2002.

6. Lege privind finanele publice locale nr. 273 din 2006, publicat n M.O.,
partea I, nr. 618/2006.

7. Lege privind Codul fiscal nr. 571 / 2003, publicat n M.O., partea I,
nr. 927/2003, cu modificrile i completrile ulterioare.

8. Lege pentru prevenirea i combaterea evaziunii fiscale
nr. 241/15.07.2005, publicat n M.O., partea I, nr. 672/27.07.2005.

9. Legea-cadru a descentralizrii nr. 195/22.05.2006, republicat n M.O.,
partea I, nr.453/25.05.2006.

10. Ordonana de urgen nr. 64/2007 privind datoria public, publicat n
M.O., partea I, nr. 439/2007.

11.Guvernul Romniei, Ministerul Finanelor Publice, Raport privind
situaia macroeconomic pentru anul 2010 i proiecia acesteia pe anii
2011-2013.

12. Legile bugetare anuale 2001-2010
www.mfinante.ro
www.insse.ro
www.bnr.ro

Finante Publice

Încărcat de

Informații document

Titlu original

Drepturi de autor

Formate disponibile

Partajați acest document

Partajați sau inserați document

Opțiuni de partajare

Vi se pare util acest document?

Este necorespunzător acest conținut?

Drepturi de autor:

Formate disponibile

Finante Publice

Încărcat de

Drepturi de autor:

Formate disponibile

ACADEMIA DE STUDII ECONOMICE DIN BUCURETI

Facultatea de finane, asigurri, bnci i burse de valori

= SdDP / PIB x 100.

S-ar putea să vă placă și