Sistemul de pensii

n ntreaga lume, dificultile financiare cu care se confrunt sistemele de asigurri sociale sunt generate, n principal de mbtrnirea populaiei, iar pentru echilibrarea bugetar se adopt msuri de cretere a contribuiilor sau de reducere a cuantumului prestaiilor, fie o combinaie a acestora. Reformele din ultimii ani din rile OECD, au vizat stabilirea unui anumit nivel de contribuii pentru sistemele publice de pensii, lrgind baza contributiv i restrngnd criteriile de eligibilitate, constatndu-se c aceste msuri sunt insuficiente pentru a face fa mbtrnirii populaiei1. Totodat, perspectivele demografice nu sunt mbucurtoare, fiind necesare decizii ferme pentru balansarea bugetelor acestor sisteme. Rolul sistemului de pensii este de a transfera resurse de la generaia actualmente activ ctre generaia retras din activitate. In esen, exist dou modaliti prin care se poate realiza acest lucru. In sistemele bazate pe acumularea de fonduri, pensia rezult din contribuiile depuse de ctre respectivul beneficiar n timpul perioadei sale de activitate. In sistemul pas cu pas (numit de unii autori al transferurilor n flux1), pensionarii de astzi sunt pltii din contribuiile actualilor angajai, care se bazeaz pe promisiunea c, la rndul lor, vor primi o pensie din contribuiile generaiei urmtoare. n primul caz, contribuiile beneficiarului sunt investite de fondul de pensii. n momentul ieirii la pensie, suma acumulat prin aceste investiii este transformat ntr-o anuitate o sum care va fi pltit periodic pe tot parcursul vieii beneficiarului. Apar aici trei variabile importante: mrimea contribuiei i rata de
1

www.euractiv.ro

rentabilitate a investiiilor fondului, care mpreun determina valoarea sumei acumulate, i rata anticipat a rentabilitii nominale (dependena de rata anticipat a inflaiei i de cea a rentabilitii reale), pe baza creia suma acumulat este transformat n pensie (anuitate). Exist astfel dou tipuri de pensii bazate pe acumularea de fonduri. n cazul planurilor de pensii cu contribuii definite, singurul element stabilit n avans este mrimea contribuiei, beneficiarul urmnd a suferi att riscul legat de investiiile fondului de pensii, ct i pe cel legat de inflaia viitoare. n cazul planurilor cu beneficii definite, organizate de obicei la nivelul unei companii sau al unei ramuri industriale, pensia este o parte definit din salariul (de obicei din ultimii ani de activitate) beneficiarului. Astfel, riscul legat de investiii este suportat de fondul de pensii, dar beneficiarul continu s suporte riscul legat de inflaie. Planurile de pensii bazate pe acumularea de fonduri pot fi att publice, ct i private. n contrast, sistemele de pensii pas cu pas sunt obligatoriu publice, deoarece se bazeaz pe promisiunea c pensiile pentru actual generaie de lucrtori va fi pltit prin taxarea generaiei viitoare. Valoarea pensiei nu are neaprat legtura cu valoarea contribuiei. Exist sisteme n care pensia reprezint o sum fix, indiferent de sumele cu care a contribuit beneficiarul. Aceasta este pensia de baz, pensia minimal, ntlnit de exemplu n Marea Britanie. Exist de asemenea posibilitatea ca valoarea pensiei s difere n funcie de dimensiunea contribuiei, cum este cazul n Germania sau Benelux. Toate sistemele de pensii existente pot fi reduse la combinaii ale celor dou abordri principale. O variant popular n prezent este o pensie minim asigurat prin sistemul pas cu pas, suplimentat de o pensie privat bazat pe contribuia asiguratului. Pornind de la premisa c sistemele de asigurri sociale asigur, n cele mai multe cazuri, un nivel minimal de protecie, fiecare naiune a decis n anumite etape ncurajarea asigurrilor private, a economisirilor individuale, respectiv acordarea de faciliti fiscale, astfel nct s se asigure un grad mai nalt de protecie social,

preocupare care se manifest de ceva timp i n Romnia, si din cauza instabilitatii economice si politice. Sistemele de pensii ale statelor membre UE se caracterizeaz printr-un grad ridicat de diversitate. La nivel european, dei se tinde spre o armonizare a legislaiei aplicabile sistemelor de pensii nu se urmrete impunerea unui model ideal, considerndu-se c stabilirea parametrilor acestor sisteme este o prerogativ de politic intern a fiecrui stat. ntruct n domeniul social guverneaz principiul subsidiaritii, guvernele statelor membre sunt cele care stabilesc efectiv politicile publice din acest domeniu, n condiiile aplicrii directivelor i regulamentelor europene n vigoare, dar i a respectrii principiilor comune i a valorilor la care statele membre subscriu, toate acestea cu scopul ca sistemele lor de pensii s fac fa problemelor stringente i s fructifice noile oportuniti Fiecare din rile membre ale Uniunii Europene are un model propriu al sistemului de pensii astfel ca am ales sa compar sistemul de pensii din Romania, care sufera in ultimul timp destul de mult din variate cauze, si sistemul de pensii din Suedia, care la momentul actual conform indicelui mondial Mercer Melbourne privind sistemele regimurilor de pensii o claseaza, in functie de gradul de suficienta, de viabilitatea si integritatea sistemului de pensii pe locul 3 in lume. n 1990, situaia fondului de pensii din Romnia era satisfctoare. Deficienele sistemului PAYG(pay-as-you-go system) i evoluiile demografice au falimentat ns sistemul. Noua lege a pensiilor 19/2000 i schimbrile ulterioare aduse de Ordonana de Urgen 49/2001 au mbuntit sistemul de stimulente prin ncurajarea creterii contribuiilor pe o perioad mai mare de timp. Dar aceste mbuntiri nu au efecte suficiente. Tendinele demografice i aspectul motivaional din sistemul PAYG necesita anumite imbunatatiri.

Ca i celelalte ri foste socialiste, Romnia a intrat n perioada de tranziie cu un sistem de pensii PAYG n care pensionarii sunt pltii din contribuiile salariailor actuali, iar cuantumul pensiilor este legat de nivelul venitului (cu perioade de contribuii minime), dar nu direct relaionat de contribuia total. Variabila cheie ntrun astfel de sistem este rata de dependen: numrul pensionarilor/numrul salariailor (contribuabililor). Numrul pensionarilor a crescut rapid dup 1990 i, dac i includem i pe cei din agricultur, a depit pe la mijlocul deceniului numrul celor care contribuiau la fondul de pensii. n acelai timp, numrul contribuabililor sa micorat, din cauza cderii economice generale specifice perioadei de tranziie. Accentuarea problemelor fondurilor de pensii se datoreaz unor tendine separate. Discuiile despre reforma pensiilor au nceput n 1992, cnd a fost publicat prima Carte Alb. n orice caz, prima mare revizuire a sistemului a fost adus de Legea 19/2000, care a intrat n vigoare n aprilie 2001. Legea reformeaz pensiile de stat aa numitul pilon unu al proiectatului sistem de pensii. Aceast component presupune a fi completat de pilonul doi - contribuiile obligatorii la pensii, administrate de fonduri de pensii private, i pilonul al treilea pensia privat opional. Introducerea pilonilor doi i trei a ntmpinat opoziii, inclusiv din partea sindicatelor, care vor s aib un cuvnt de spus n conceperea sistemului. Aceste mpotriviri au ntrziat trecerea legii prin Parlament. n sfrit, reforma a fost legiferat prin O.G. 230/2000, emis n ultimele zile ale cabinetului Isrescu. n condiiile unei creteri cu peste 80% a numrului de pensionari n perioada 1990-2003 i a reducerii n aceiai perioad la aproape jumtate a numrului de contribuabili, echilibrarea BASS nu a putut fi realizat dect prin intermediul subveniilor. n acest context, ncepnd cu anul 2005, pentru sustenabilitatea sistemului public de pensii s-au impus msuri urgente cu dublu scop, pe de o parte de eficientizare a cheltuielilor BASS, iar pe de alt parte de mbuntire a nivelului de trai al pensionarilor, ca de exemplu: finanarea costurilor aferente
4

pensionarilor agricultori de la bugetul de stat (din 2005); finanarea prestaiilor pe termen scurt din alte surse (din 2006); revalorizarea pensiilor la nceputul anului bugetar, prin acoperirea integral a ratei inflaiei prognozate (din 2005); recalcularea pensiilor calculate n baza legislaiei anterioare (2005). De altfel, pe ntreg mapamondul, sistemele de asigurri sociale sunt ntr-o continu adaptare, redefinire, reformare, astfel nct acestea s devin viabile din punct de vedere financiar. Principalele tendine manifestate n lume, n domeniul asigurrilor sociale, la sfritul secolului trecut i nceputul acestui secol, au fost spre:

comprehensivitate extinderea sferei de cuprindere a beneficiarilor; ajustare revalorizarea i/sau reducerea generozitii prestaiilor; descentralizare redefinirea cadrului organizatoric i transferul de responsabiliti; complementaritate programe complementare sau finanri mixte; privatizare limitarea rolului statului n organizare i/sau finanare. 2 Spre deosebire de Romnia, Suedia a nceput reforma sistemului de pensii n

1999. Deja n 2001, aproximativ 90% particip la diferite convenii colective care prevd regimuri de pensii private. Cota total a contribuiilor constituie 18,5%, dintre care 16% n sistemul de distribuire sau Conturile Naionale de Pensii a angajailor (Income Pension Notional Accounts). Celelalte 2,5% rmase merg n sistemul de acumulare sau Pensii adugtoare (Premium Pensions). Noul sistem este structurat n 3 nivele. Primul nivel, de tipul sistemului solidar, este obligator. El funcioneaz dup principiul Conturilor Naionale de Pensii (NCDA). Tariful procentual condiional echivaleaz cu ritmul mediu de cretere a veniturilor. Mrimea pensiei depinde de numrul anilor trii de grupul n cauz, de oameni i de ritmurile sporirii produciei de mrfuri i de servicii n decursul perioadei prognozate.Nivelul
2

Pensia publica-perceptie, limitari si perspective CNPAS

doi sistemul de acumulare obligator. Nivelul trei benevol, n form de mecanisme de economii profesionale i individuale de pensii. Vrsta de pensionare i pentru brbai, i pentru femei este de 65 de ani, ns unele categorii de ceteni pot primi o pensie parial de la 61 ani. Contribuiile de la 4,4 mln. de ceteni se adun centralizat i se trimit la direcia guvernamental. Activele generale din sistemul de acumulare se distribuie ntre cinci fonduri private. La ieirea la pensie, fiecare cetean poate s cumpere dreptul de a primi pensie (anuitate) din unul din aceste fonduri. Sistemul de acumulare nu are nici un fel de garanii suplimentare, ca exemplu, nivelul de venituri, precum i nici un fel de mecanisme de reglementare suplimentar, n afar de acele existente deja pe piaa financiar. Se exclud depunerile n bonuri imobiliare, active de mrfuri sau mprumuturi directe. n Suedia acioneaz, de asemenea, mecanismul fondului de rezerv. nc n 1960, autoritile publice au nceput s dezvolte fondul de rezerv, cnd a fost lansat suplimentar sistemul de pensii de stat. n primii ani au fost stabilite cote de contribuii mult mai mari dect se considera necesar pentru achitarea pensiilor curente. Fondul de rezerv(acesta atingnd o valoare de 30% din PIB n 2005) asigur administrarea activelor prin intermediul a cinci fonduri, n valoare de aproximativ 15 miliarde de euro fiecare. Primele patru fonduri administreaz activele n mod standard pe baza unora i acelorai legi chibzuite, dar diferite ca structuri de concuren. Fondul al cincilea, care este mult mai mic, nvestete, preponderent n capitalul de risc. Aceste fonduri acioneaz n cadrul legii adoptate de Parlament. Ele trebuie s interacioneze cu alte organe statale, dar au un grad suficient de independen fa de stat. Ministerul de Finane exercit asupra lor controlul financiar anual prin intermediul unei firme externe i prezint rezultatele n Parlament. Normele investiionale ale fondului sunt, relativ, libere. Sunt doar limitate depunerile pe piaa de capital. Maximum 5% din active pot fi investite n aciuni care nu se coteaz la burs, numai indirect, prin companiile de venituri sau fondurile sociale.
6

Pentru a reduce riscurile, cel puin 30% din active trebuie depuse n hrtii de valoare cu nivel mic de risc creditar i risc mic de lichidare. n sistemul de pensii din Suedia se utilizeaz activ tehnologiile informaionale. n special, toate au acces la reelele Internet pentru a urmri costul activelor n conturi. Exist brouri cu un coninut simplu, mediu i complex. Viitorul pensionar dispune de informaie i nelege att funcionarea sistemului n ansamblu, ct i a elementelor care se refer nemijlocit la pensia sa. Pe lng pensile de stat, un procent mai mare de 50% din populatia activ din trile Europei Centrale i de Est ia n considerare investitiile n pensii private individuale, iar una din cinci persoane din aceast zon detine deja un produs de pensii complementar. Un studiu realizat de ctre Unicredit Group arat faptul c populatia cu vrsta cuprins ntre 30 i 39 de ani este cea mai activ n ceea ce privete investitiile ntr-o pensie suplimentar. De asemenea, aproape 60% dintre persoanele care se ncadreaz n acest categorie de vrst a nceput deja s economiseasc n vedrea pensionrii sau ia n considerare acest posibilitate. Pe piata din Romnia, Sistemul de pensii administrate privat (Pilonul II) este un sistem obligatoriu pentru persoanele nou intrate pe piata muncii care au cel mult 35 de ani, fiind facultativ pentru celelalte categorii de persoane n vrst de pn la 45 de ani, care sunt deja asigurate i contribuie la sistemul public de pensii. Pilonul III include pensii de tip facultativ, contributiile fiind de maxim 15% din nivelul veniturilor. n Romnia, nivelul contibutiilor la fondurilor de pensii private obligatorii este foarte sczut n comparatie cu alte sisteme similare din statele Europei Centrale i de Est. n primul an de colectare(2008), contributia a fost de 2% din contributia individual la sistemul public de pensii. Consider ca sistemul de pensii din Romania difera foarte mult de cel suedez din cauza situatiei economico-politice din tara noastra, care desi in ultimii ani a crescut destul de bine, se afla inca intr-o lenta si nesigura tranzitie, fapt ce se reflecta in mod automat si asupra sistemului de pensii, dar in mod deosebit asupra populatiei, a
7

pensionarilor. Un nivel redus al creterii economice atrage dup sine o stagnare sau o diminuare a posibilitilor n plan social, de aceea trebuie acordat o importan deosebit dezvoltrii economice, dar fara a fi neglijate actiunile factorilor de decizie politica, urmarirea in detaliu si sustinerea politicilor publice luate in directia imbunatatirii sistemului de pensii.

Bibliografie:

Pensia publica-perceptie, limitari si perspective CNPAS www.cnpas.org www.policy.hu www.mercer.com www.euractiv.ro