Standardul Internaional de Contabilitate IAS 23 Costurile ndatorrii

Acest Standard Internaional de Contabilitate revizuit nlocuiete IAS 23 Capitalizarea costurilor ndatorrii, care a fost aprobat de Consiliu in martie 1984. Pe parcurs acest standard a suferit unele modificri astfel nct Standardul revizuit intr n vigoare la 1 ianuarie 1995.

Obiectiv Acest standard are ca scop delimitarea unor prelucrri contabile care s vizeze cheltuielile privind mprumuturile solicitate de entiti. IAS 23 propune ca toate cheltuielile relative la mprumuturi (de ex. dobnzile) s fie tratate ca fiind cheltuieli ale exerciiului la care se refer, iar ca alternativ s fie considerate un element al costului activului finanat prin mprumuturi. Revizuirea din 1993 a Standardului a avut drept scop evitarea unor situaii neplcute n aprecierea cursului aciunilor precum i cosmetizarea situailor financiare ale companiilor dup ce n perioada n care a fost adoptat iniial standardul (n 1983) companiile cotate pe pieele financiare utilizau varianta capitalizrii costurilor mprumuturilor pentru a ascunde pierderile.

Arie de aplicabilitate IAS 23 Costurile ndatorrii trebuie aplicat n contabilizarea costurilor ndatorrii. Iniial Standardul acorda entitilor liberatea de a alege ntre trecerea pe cheltuielile exerciiului a tuturor costurilor ndatorrii sau capitalizarea lor n condiiile ndeplinirii unor criterii, fr a se face distincie care este tratamentul de baz i care este 1

tratamentul alternativ. n prezent, standardul permite utilizarea ambelor metode. Totui definete ca tratament de baz varianta nregistrrii costurilor ndatorrii pe msura apariiei lor, n contul de profit i pierderi, independent de utilizarea care este conferit fondurilor mprumutate, iar ca tratament alternativ, capitalizarea lor. Standardul nu trateaz problema costului real sau calculat al capitalurilor proprii, inclusiv a capitalurilor privilegiate care nu sunt clasificate n categoria datoriilor.

Definiii Costurile ndatorrii cuprind dobnzile i alte costuri suportate de o ntreprindere n legtur cu mprumutul de fonduri. Un activ calificabil este un activ care solicit n mod necesar o perioad substanial de timp pentru a fi gata n vederea utilizrii sale prestabilite sau pentru vnzare. Costurile ndatorrii includ: dobnzile corespunztoare descoperiturile de cont i mprumuturilor pe termen scurt i lung; amortizarea reducerilor sau primelor aferente mprumuturilor; amortizarea cheltuielilor complementare realizate n scopul obinerii mprumuturilor; cheltuielile de finanare aferente contractelor de leasing financiar recunoscute n conformitate cu IAS 17 Leasing; diferenele de curs valutar aferente mprumuturilor n valut, n msura n care acestea sunt privite ca o ajustare a cheltuielilor cu dobnzilor. Dobnda reprezint un venit nsuit de proprietarul oricrui capital intrat ntr-o activitate economic sub form de excedent n raport cu capitalul avansat. Din punctul de vedere al creditorului dobnda este suma de bani primit de cel care depune bani ntr-un

cont la o banc sau la o alt instituie financiar. n ceea ce privete debitorul, dobnda reprezint suma datorat pentru mprumutul obinut. Fondurile sume de bani alocate unei entiti i care, de regul, au o destinaie special. Descoperit de cont facilitate bancar n cadrul creia banca stabilete pentru o entitate un plafon, n limita cruia aceasta poate utiliza sume de bani, chiar dac n contul curent al entitii nu exist disponibil. mprumut pe termen scurt i lung reprezint un avans de finanare acordat de unul sau mai muli creditori ctre unul sau mai muli debitori. n mod normal, la mprumultul luat se pltete o dobnd, iar termenul de scaden poate varia de la foarte scurt la foarte lung. Printre costurile ndatorrii se pot regsi i amortizarea primelor de emisiune i de rambursare relative la mprumuturi. n acest context trebuie definii i urmtorii termeni legai de mprumuturile obligatare: valoarea (preul) nominal (VN) reprezint valoarea nscris pe titlul de credit, valoare ce st la baza calculului dobnzilor; valoarea (preul) de emisiune (VE) suma pe care o entitate o primete (ncaseaz) efectiv de la creditor; valoarea (preul) de rambursare (VR) suma pe care o entitate o va rambursa creditorului la scaden; scadena mprumutului data de rambursare a obligaiunilor; pot fi rambursate la o dat fix, rambursarea realizndu-se ntr-o singur tran sau mprumuturi cu scadene variabile, n care rscumprarea se poate face periodic, prin tragere la sori a obligaiunilor, sau mprumuturi obligatare convertibile n aciuni, situaie n care obligatarul poate solicita conversia creanei sale n aciuni ale aceeai entiti; dobnda obligaiunii este venitul obligaiunii calculat prin aplicare unor rate fixe sau variabile asupra valorii nominale a obligaiunii; cuponul mrimea dobnzii vrsate anual. n funcie de tipul ratei dobnzii se pot distinge dou tipuri de mprumuturi obligatare:

mprumuturi cu rat fix rata dobnzii este fixat n momentul mprumuturi cu rat variabil care pot fi la rndul lor:

emisiunii pentru ntreaga durat a mprumutului; mprumuturi cu rat revizuibil la o anmit period de timp (3 luni, 6 luni, 1 an, etc.) prin referin la ratele pieei obligatare i ale pieei monetare, sau mprumuturi a cror remunerare este indexat; prima de emisiune reprezint diferena dintre valoarea nominal i valoarea de emisiune a titlului de credit; prima de rambursare reprezint diferena dintre valoarea de rambursare i valoarea nominal a titlului de credit.

Costurile ndatorrii tratament contabil de baz Costurile ndatorrii trebuie nregistrate ca o cheltuial n perioada n care ele au aprut. Pe baza tratamentului contabil de baz, costurile ndatorrii se recunosc ca o cheltuial n perioada n care ele au aprut, fr a se ine cont de felul n care mprumuturile sunt utilizate. IAS 23 Costurile ndatorrii stabilete drept tratament contabil de baz includerea pe cheltuieli a tuturor costurilor ndatorriipe msur ce apar. Situaiile financiare trebuie s prezinte politica contabil adoptat pentru costurile ndatorrii. n prezentarea situaiilor financiare, regula este aplicarea tratamentelor alternative trebuie s fac obiectul unor prezentri n cadrul notelor explicative. Deci, aplicarea tratamentului contabil alternativ va obliga pe cei care pregtesc situaiile financiare s ofere informaii specifice n aceast direcie.

Costurile ndatorrii tratament contabil alternativ permis Tratementul contabil alternativ permis pentru contabilizarea costurilor ndatorrii solicit ca acestea s fie nregistrate ca i cheltuieli ale exerciilui n care au aprut. Costurile ndatorrii care sunt atribuite achiziiei, construciei, sau produciei unui activ calificabil trebuie capitalizate ca parte din costul acelui activ, ca i condiii ale capitalizrii putem aminti: este probabil ca ele s genereze beneficii economice viitoare pentru entitate; costurile pot fi evaluate n mod credibil. Acest tratament contabil st sub semnul respectrii principiului prudenei, chiar dac s-ar putea spune c acest fapt ar veni n contadicie cu principiul independenei exerciiilor. Aplicarea principiului prudenei are n vedere aplicarea unui tratament asimetric al incertitudinii: atunci cnd se prevede o diminuare viitoare a valorii patrimoniului sau a rezultatului, vor trebui s se anticipeze pierderile sau minus-valorile latente; atunci cnd se anticipeaz ctiguri poteniale, beneficiile sau plus-valorile latente nu vor fi recunoscute n situaiile financiare; ctigurile nu sunt recunoscute pentru c nu sunt realizate. Capitalizarea costurilor ndatorrii poate conduce la supraevaluarea activelor asupra crora s-a realizat puncia, chiar dac efectele viitoare asupra cheltuielilor ar compensa aranjamentul financiar determinat de capitalizarea actual a costurilor ndatorrii. Aplicare tratamentului contabil alternativ permis ar avea trecere prin prisma faptului c ar fi adecvat principiului independenei exerciiului, prin conectarea cheltuielilor (de ex. amortisment, costul bunurilor vndute) la veniturile exerciiului (de ex. avantaje economice, venituri din vnzarea activelor calificabile). Capitalizarea avantaje (argumente pentru capitalizare): costurile ndatorrii fac parte din costurile de achiziie; 5

 costurile incluse n costurile activelor sunt conectate cu veniturile din perioadele viitoare; realizeaz o mai bun comparabilitate ntre activele cumprate i cele construite n regie proprie. Argumente mpotriva capitalizrii: ncercarea de a corela costurile ndatorrii cu un activ anume este arbitrar; diferitele metode de finanare pot avea ca rezultat diferite valori capitalizate pentu acelai activ; evidenierea costurilor ndatorrii ca i cheltuieli produce rezultate comparabile mai bune.

Costurile ndatorrii ce pot fi capitalizate

Capitalizarea costurilor se realizeaz numai atunci cnd acestea sunt alocate n mod direct achiziionrii, construirii sau producerii unui activ cu ciclu lung de fabricaie. Conform IAS 23, capitalizarea costului ndatorrii este adecvat atunci cnd aceasta apare n aceeai periaod cu activele cu ciclu lung de fabicaie. Dac nu se realizeaz capitalizarea, trebuie demonstrat faptul c volumul mprumuturilor ar fi rmas la acelai nivel, indiferent dac s-au nregistrat sau nu active cu ciclu lung de fabricaie. Atunci cnd ntreprinderea mprumut fonduri destinate special achiziiei unui activ calificabil, costurile ndatorrii se pot capitaliza cu uurin. Apar unele dificulti atunci cnd fondurile utilizate pentru realizarea activului au ca surs de provenien ansamblul resurselor ntreprinderii. Dac fondurile sunt special mprumutate n scopul obinerii unui activ calificabil, suma costurilor ndatorrii ce pot fi capitalizate pentru acel activ trebuie determinat ca diferen ntre costurile actuale ale ndatorrii generate de acele mprumuturi n timpul perioadei i orice venit rezultat din investiia temporar a acelor mprumuturi. Pe msur

ce fondurile mprumutate sunt investite n scopul obinerii unui activ calificabil, suma costurilor ndatorrii ce pot fi capitalizate trebuie determinat prin aplicarea unei rate de capitalizare asupra cheltuielilor cu acel activ. Rata de capitalizare se calculeaz ca medie ponderat a costurilor ndatorrii; aceasta se aplic mprumuturilor ntreprinderii, care nu sunt rambursate n timpul perioadei, altele dect mprumuturile fcute pentru obinerea acelui activ calificabil. Valoarea cheltuielilor capitalizate ntr-o perioad nu trebuie s depeasc valoarea costurilor ndatorrii suportate n timpul acelei perioade. Standardul IAS 23 prevede c rata de capitalizare utilizat n cazul fondurilor mprumutate pentru activiti generale trebuie s ia n considerare volumul mprumuturilor brute, fr a fi sczute dobnzile obinute din investirea fondurilor mprumutate pe perioad parcurs pn la consumarea lor. Acest lucru i are justificarea n faptul c, de regul, fondurile mprumutate nu sunt investite pn la epuizare ntr-un anumit proiect, aa cum se procedeaz n cazul fondurilor special mprumutate. Dac nivelul investiiilor pentru obinerea unui activ cu ciclu lung de fabricaie depete volumul fondurilor mprumutate pentru obinerea acelui activ, cheltuiala cu dobnda aferent surplusului investiional poate fi capitalizat prin aplicarea ratei globale de capitalizare utilizat de entitate asupra costurilor cu investiiile fcute n peste ct era programat. Valoarea costurilor capitalizate ntr-o anumit perioad nu trebuie s depeasc valoarea costurilor ndatorrii suportate n timpul acestei perioade.

Perioada de ncepere a capitalizrii

Capitalizarea costurilor ndatorrii ncepe n momentul n care: se realizeaz cheltuielile pentru acel activ; se genereaz costurile ndatorrii; sunt n curs activitile necesare pentru pregtirea activului n vederea folosirii prestabilite a vnzrii lui. Pentru nceperea capitalizrii costurilor fondurilor mprumutate pentru obinerea de active calificabile, se exclud de la aplicarea tratamentului contabil:

activele care au fost date n folosin sau sunt deja pregtite pentru activele care inc nu sunt utilizate i nu necesit derularea de

a fi utilizate n activitatea entitii; activiti deosebite n vederea pregtirii lor pentru a fi utilizate. Volumul costurilor ndatorrii ce pot fi capitalizate n decursul unui exerciiu financiar se determin aplicnd rata de capitalizare la nivelul mediu al investiiilor corespunztoare acumulate, aferente activului cu ciclul lung de fabricaie, n respectivul exerciiu financiar.

ntreruperea capitalizrii

n timpul perioadelor prelungite n care nu se lucreaz pentru obinerea activului respectiv capitalizarea costurilor ndatorrii trebuie ntrerupt. Aceste lucrri nu se ntrerup pe parcursul unei perioade n care se desfoar importante lucrri tehnice i administrative. n acelai timp, aceast capitalizare nu se ntrerupe cnd o pauz este necesar procesului de aducere a unui activ n starea de a fi utilizat sau vndut. De asemenea, capitalizarea continu n timpul perioadei prelungite n timpul creia creterea nivelului apei amn construirea unui baraj, dac asemenea cretere este obinut pe parcursul perioadei de construcie n zonele geografice implicate. n timpul perioadelor lungi de ntrerupere a activitii productive, capitalizarea costului ndatorrii trebuie suspendat. Nu pot fi capitalizate dobnzile referitoare la ntrzierile prelungite n realizarea unei construcii datorate unor blocaje administrative neprevzute. Capitalizarea continu n cursul perioadelor prelungite necesare pentru ajungerea la maturitate a stocurilor (whisky, tututn etc.) sau al perioadei prelungite n cursul creia creterea nivelului apei amn construirea unui baraj.

ncetarea perioadei de capitalizare

Capitalizarea costurilor ndatorrii trebuie s ncateze cnd se realizeaz cea mai mare parte a activitilor necesare pentru pregtirea activului calificabil n vederea utilizrii prestabilite sau a vnzrii acestuia. Perioada de capitalizare se ncheie atunci cnd activul cu ciclu lung de fabricaie atinge stadiul care i permite s fie utilizat sau vndut. Prin prevederea cea mai mare parte se vizeaz situaiile n care finalizarea activului se prelungete intenionat, contribuind astfel la capitalizarea neadecvat a costurilor ndatorrii. n ceea ce privesc activele cu ciclu lung de fabricaie, formate din componente care pot funciona independent n timp ce se continu activitatea de construire, realizate de celelalte pri, capitalizarea costurilor ndatorrii trebuie s nceteze pentru fiecare component atunci cnd aceasta este aproape finalizat i pregtit pentru a fi utiliozat sau vndut.

Prezentarea informaiilor

Situaiile financiare trebuie s prezinte urmtoarele informaii: politica contabil adoptat pentru costurile ndatorrii; valoarea costurilor ndatorrii capitalizate n timpul perioadei; rata de capitalizare folosit pentru a determina valoarea costurilor ndatorrii care pot fi capitalizate.